博时稳定价值债券投资基金2012年半年度报告摘要 2012年6月30日 博时稳定价值债券投资基金 2012年半年度报告摘要 基金管理人:博时基金管理有限公司 基金托管人:中国建设银行股份有限公司 报告送出日期:2012年8月25日 §1重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意,并由董事长签发。 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2012年8月24日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本半年度报告摘要摘自半年度报告正文,投资者欲了解详细内容,应阅读半年度报告正文。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2012年1月1日起至6月30日止。 §2基金简介 2.1基金基本情况 基金名称 博时稳定价值债券投资基金 基金简称 博时稳定价值债券 基金主代码 050006 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2007年9月6日 基金管理人 博时基金管理有限公司 基金托管人 中国建设银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 710,547,085.37份 基金合同存续期 不定期 下属分级基金的基金简称 博时稳定价值债券A 博时稳定价值债券B 下属分级基金的交易代码 050106(前端)、051106(后端) 050006 报告期末下属分级基金的份额总额 401,506,383.88份 309,040,701.49份 2.2基金产品说明 投资目标 本基金为主动式管理的债券型基金。本基金通过对宏观经济分析和债券等固定收益市场分析,对基金投资组合做出相应的调整,力争为投资者获取超越业绩比较基准的投资回报 投资策略 本基金通过宏观经济和债券市场自上而下和自下而上的分析,把握市场利率水平的运行态势,根据债券市场收益率曲线的整体运动方向制定具体的投资策略。 业绩比较基准 中信标普全债指数 风险收益特征 本基金属于证券市场中的低风险品种,预期收益和风险高于货币市场基金,低于股票型基金。 2.3基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 博时基金管理有限公司 中国建设银行股份有限公司 信息披露负责人 姓名 孙麒清 尹东 联系电话 0755-83169999 010-67595003 电子邮箱 service@bosera.com yindong.zh@ccb.com 客户服务电话 95105568 010-67595096 传真 0755-83195140 010-66275865 2.4信息披露方式 登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.bosera.com 基金半年度报告备置地点 基金管理人、基金托管人处 §3主要财务指标和基金净值表现 3.1主要会计数据和财务指标 金额单位:人民币元 3.1.1期间数据和指标 报告期(2012年1月1日至2012年6月30日) 博时稳定价值债券A 博时稳定价值债券B 本期已实现收益 -10,530,001.03 -8,098,214.85 本期利润 26,161,969.72 18,877,423.42 加权平均基金份额本期利润 0.0623 0.0605 本期基金份额净值增长率 6.54% 6.43% 3.1.2期末数据和指标 报告期末(2012年6月30日) 博时稳定价值债券A 博时稳定价值债券B 期末可供分配基金份额利润 0.0275 0.0089 期末基金资产净值 412,534,606.57 311,792,369.76 期末基金份额净值 1.027 1.009 注:本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2基金净值表现 3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 博时稳定价值债券A: 阶段 份额净值增长率① 份额净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④ 过去一个月 -0.87% 0.46% 0.37% 0.04% -1.24% 0.42% 过去三个月 4.16% 0.43% 1.98% 0.04% 2.18% 0.39% 过去六个月 6.54% 0.54% 2.88% 0.04% 3.66% 0.50% 过去一年 -2.00% 0.60% 5.38% 0.06% -7.38% 0.54% 过去三年 5.31% 0.47% 8.75% 0.06% -3.44% 0.41% 自基金合同生效起至今 23.67% 0.39% 19.85% 0.07% 3.82% 0.32% 博时稳定价值债券B: 阶段 份额净值增长率① 份额净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④ 过去一个月 -0.88% 0.46% 0.37% 0.04% -1.25% 0.42% 过去三个月 4.13% 0.42% 1.98% 0.04% 2.15% 0.38% 过去六个月 6.43% 0.54% 2.88% 0.04% 3.55% 0.50% 过去一年 -2.32% 0.59% 5.38% 0.06% -7.70% 0.53% 过去三年 4.17% 0.47% 8.75% 0.06% -4.58% 0.41% 自基金合同生效起至今 21.71% 0.39% 19.85% 0.07% 1.86% 0.32% 3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 博时稳定价值债券A 姓名 职务 任本基金的基金经理(助理)期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 张勇 固定收益部副总经理/基金经理 2010-8-3 - 8 2001年起先后在南京市商业银行北清支行、南京市商业银行资金营运中心工作。2003年加入博时公司,历任债券交易员、现金收益基金经理助理兼任债券交易员。现任固定收益部副总经理、现金收益基金经理、博时策略混合、博时稳定价值债券基金基金经理。 博时稳定价值债券B 资产 本期末2012年6月30日 上年度末2011年12月31日 资产: 银行存款 10,332,791.43 8,659,671.77 结算备付金 2,808,360.84 401,410.41 存出保证金 294,758.48 260,477.62 交易性金融资产 876,987,119.17 733,926,083.35 其中:股票投资 61,397,571.84 93,026,138.43 基金投资 - - 债券投资 815,589,547.33 640,899,944.92 资产支持证券投资 - - 衍生金融资产 - - 买入返售金融资产 - - 应收证券清算款 80,000,000.00 - 应收利息 5,014,018.10 4,693,965.20 应收股利 - - 应收申购款 860,334.27 161,728.80 递延所得税资产 - - 其他资产 - - 资产总计 976,297,382.29 748,103,337.15 负债和所有者权益 本期末2012年6月30日 上年度末2011年12月31日 负债: 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 - - 卖出回购金融资产款 240,000,000.00 57,599,713.60 应付证券清算款 1,276,660.97 - 应付赎回款 7,326,604.55 1,240,682.04 应付管理人报酬 359,851.24 367,035.55 应付托管费 119,950.42 122,345.19 应付销售服务费 77,255.10 80,016.80 应付交易费用 57,228.48 60,474.19 应交税费 2,220,533.87 1,627,933.87 应付利息 102,501.45 29,957.84 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 429,819.88 544,764.16 负债合计 251,970,405.96 61,672,923.24 所有者权益: 实收基金 710,547,085.37 717,377,081.71 未分配利润 13,779,890.96 -30,946,667.80 所有者权益合计 724,326,976.33 686,430,413.91 负债和所有者权益总计 976,297,382.29 748,103,337.15 注:本基金的基金合同于2007年9月6日生效。按照本基金的基金合同规定,自基金合同生效之日起3个月内使基金的投资组合比例符合本基金合同第十二条“(四)投资范围”、“(八)投资限制”的有关约定。本基金建仓期结束时各项资产配置比例符合合同约定。 §4管理人报告 4.1基金管理人及基金经理情况 4.1.1基金管理人及其管理基金的经验 博时基金管理有限公司(以下简称“公司”)经中国证监会证监基字[1998]26号文批准设立。注册资本为一亿元人民币,总部设在深圳,在北京、上海、郑州、沈阳、成都设有分公司,此外,还设有海外子公司:博时基金(国际)有限公司。目前公司股东为招商证券股份有限公司,持有股份49% 中国长城资产管理公司,持有股份25% 天津港(集团)有限公司,持有股份6% 璟安实业有限公司,持有股份6% 上海盛业资产管理有限公司,持有股份6% 丰益实业发展有限公司,持有股份6% 广厦建设集团有限责任公司,持有股份2%。 博时基金管理有限公司是中国内地首批成立的五家基金管理公司之一。“为国民创造财富”是博时的使命。博时的投资理念是“做投资价值的发现者”。截至2012年6月30日,博时基金公司共管理三十只开放式基金和二只封闭式基金,并且受全国社会保障基金理事会委托管理部分社保基金,以及多个企业年金账户,公募基金资产规模逾1194亿元人民币,累计分红570.26亿元人民币,是目前我国资产管理规模最大的基金公司之一,养老金资产管理规模在同业中名列前茅。 1、基金业绩 根据银河证券基金研究中心统计,截至2012年6月29日,开放式基金中,博时超大盘ETF及超大盘ETF联接基金上半年收益率在同类型115只基金中分列第二和第四 另外,博时主题行业基金、博时创业成长基金、博时裕祥分级债A类、博时信用债A/B/C类的上半年收益率都进入了同类型基金的前30%。封闭式基金中,基金裕隆上半年收益率在同类的25只基金中排名第三。 2、客户服务 2012年1月至6月,博时基金共举办各类渠道培训活动共计83场 “博时e视界”共举办视频直播活动23场,在线人数累计2164人次 1月5日举办“2012博时基金投资策略媒体交流会”,到会50多家媒体。1月6日在中华世纪坛举办“博时基金投资论坛暨2012投资策略交流会”,到会约220名机构和零售高端客户,通过这些活动,博时与投资者充分沟通了当前市场的热点问题,受到了投资者的广泛欢迎。 3、品牌获奖 6月28日,世界品牌实验室(WBL)在京发布2012年(第九届)《中国500最具价值品牌》排行榜,博时基金以61.92亿元的品牌价值位列第220名,成为入选该榜单四家基金公司中的第一名。 2012年5月25日,在由21世纪经济报道主办的“2011年度赢基金奖”评选中,博时基金荣获“2011年度中国最佳基金公司”奖项。 2012年4月20日,由上海证券报社主办的第九届中国“金基金”奖评选揭晓,博时基金管理有限公司获得2011年度“金基金·TOP公司奖”,博时主题行业股票基金获得2011年度“五年期金基金·股票型基金奖”,博时价值增长混合基金获得2011年度“一年期金基金·偏股混合型基金奖”。 3月28日,由理财周报主办的“2012中国金融品牌管理者年会暨 2011 中国金融品牌「金象奖」颁奖典礼”在京举行。“博时抗通胀增强回报基金”营销事件荣获2011中国金融品牌「金象奖」之“2011中国金融品牌年度十大营销事件”。 3月28日,中证报“2012年金牛基金论坛暨第九届中国基金业金牛奖颁奖盛典”在京举行。博时基金荣膺六项大奖,分别是:我司荣获“金牛基金管理公司”、博时裕隆封闭荣获“五年期封闭式金牛基金”、博时主题行业荣获“五年期股票型金牛基金”、博时第三产业荣获“2011年度股票型金牛基金”、博时特许价值荣获“2011年度股票型金牛基金”、博时价值增长荣获“2011年度混合型金牛基金”。 3月26日,在“晨星2012年度基金奖”中,我司旗下两只产品获得提名:博时主题行业股票基金获得“晨星2012年度股票型基金奖”提名、博时价值增长混合基金获得“晨星 2012年度混合型基金奖”提名。 3月26日,在“证券时报2011年度中国基金业明星奖”中,我司共获得七项大奖:博时基金管理有限公司获得“2011年度十大明星基金公司奖”、博时特许价值股票基金获得“三年持续回报股票型明星基金奖”、博时主题行业股票基金和博时特许价值股票基金获得“2011年度股票型明星基金奖”、博时价值增长基金和博时价值增长贰号基金获得“2011年度平衡混合型明星基金奖”、博时裕隆封闭获得“2011年度封闭式明星基金奖”。 4、其他大事件 1) 博时标普500指数型证券投资基金首募顺利结束并于6月14日正式成立。 2) 博时于5月15日开通支付宝支付渠道,成为首家在直销网上交易中引入支付宝渠道的基金公司。 3) 博时上证自然资源ETF于5月11日起在上证所上市,交易代码为510410,日常申购、赎回业务也同步开放。 4) 博时天颐债券型证券投资基金首募顺利结束并于2月29日正式成立。 5) 博时上证自然资源交易型开放式指数证券投资基金及联接基金于2012年3月5日至3月30日完成了首次募集。 4.1.2基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理简介 项目 本期2012年1月1日至2012年6月30日 上年度可比期间2011年1月1日至2011年6月30日 一、收入 50,430,812.96 -22,220,616.70 1.利息收入 5,300,986.75 10,732,778.64 其中:存款利息收入 109,956.06 203,300.59 债券利息收入 5,191,030.69 10,529,478.05 资产支持证券利息收入 - - 买入返售金融资产收入 - - 其他利息收入 - - 2.投资收益(损失以“-”填列) -18,587,564.13 33,732,054.95 其中:股票投资收益 -11,420,508.66 15,587,546.13 基金投资收益 - - 债券投资收益 -7,594,423.67 17,399,522.26 资产支持证券投资收益 - - 衍生工具收益 - - 股利收益 427,368.20 744,986.56 3.公允价值变动收益(损失以“-”号填列) 63,667,609.02 -66,717,777.30 4.汇兑收益(损失以“-”号填列) - - 5.其他收入(损失以“-”号填列) 49,781.32 32,327.01 减:二、费用 5,391,419.82 8,719,867.43 1.管理人报酬 2,192,445.94 2,850,922.26 2.托管费 730,815.34 950,307.49 3.销售服务费 461,808.37 675,286.41 4.交易费用 59,090.18 371,052.93 5.利息支出 1,645,119.81 3,546,519.87 其中:卖出回购金融资产支出 1,645,119.81 3,546,519.87 6.其他费用 302,140.18 325,778.47 三、利润总额(亏损总额以“-”号填列) 45,039,393.14 -30,940,484.13 减:所得税费用 - - 四、净利润(净亏损以“-”号填列) 45,039,393.14 -30,940,484.13 注:上述人员的任职日期和离任日期均指公司作出决定之日,证券从业年限计算的起始时间按照从事证券行业开始时间计算。 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 在本报告期内,本基金管理人严格遵循了《中华人民共和国证券投资基金法》及其各项实施细则、《博时稳定价值债券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定,并本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产,为基金持有人谋求最大利益。本报告期内,基金投资管理符合有关法规和基金合同的规定,没有损害基金持有人利益的行为。 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 报告期内,本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司制定的公平交易相关制度。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 报告期内未发现本基金存在异常交易行为。 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 2012年上半年,国内经济增长同比下滑。稳增长政策连续推出,信贷投放温和扩张,通胀水平连续下降。 回顾上半年债券市场,利率产品收益率稳中有降,尤其是短期品种,收益下降明显。信用产品收益整体大幅下降,中低评级品种收益下降尤为明显。回购利率持续下降,资金面整体宽松。转债市场在出现政策利好的影响下,整体价格上升。 稳增长的大背景下,债券市场获得了支撑,转债在兼有股性与债性的同时,理应获得一定的溢价。我们坚持以转债为主的投资策略,等待市场发现其内含价值。而信用市场在二季度出现大幅上涨,内含信用风险已经被市场忽略,我们仍然坚持谨慎投资。利率产品已然透支未来多次降息,继续参与的吸引力已然不大。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 截至2012年6月30日,稳定价值A基金份额净值为1.027元,份额累计净值为1.273元 稳定价值B基金份额净值为1.009元,份额累计净值为1.255元。报告期内,稳定价值A基金份额净值增长率为6.54%,稳定价值B基金份额净值增长率为6.43%,业绩比较基准涨幅为2.88%。 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 下半年,稳增长政策力度或将有所加大,政府投资也是其中重点,经济企稳及小幅回升是大概率事件。在经济出现明显复苏之前,企业所面临的个体经营风险仍然不会降低,信用事件或许会不断出现,抓住事件带来的价格调整,我们将适时增加该品种投资。 4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本基金管理人为确保基金估值工作符合相关法律法规和基金合同的规定,确保基金资产估值的公平、合理,有效维护投资人的利益,设立了博时基金管理有限公司估值委员会(以下简称“估值委员会”),制定了估值政策和估值程序。估值委员会成员由主管运营的副总经理、督察长、投资总监、研究部负责人、运作部负责人共五名成员组成,基金经理原则上不参与估值委员会的工作,其估值建议经估值委员会成员评估后审慎采用。估值委员会成员均具有5年以上专业工作经历,具备良好的专业经验和专业胜任能力,具有绝对的独立性。估值委员会的职责主要包括有:保证基金估值的公平、合理 制订健全、有效的估值政策和程序 确保对投资品种进行估值时估值政策和程序的一贯性 定期对估值政策和程序进行评价等。 参与估值流程的各方还包括本基金托管银行和会计师事务所。托管人根据法律法规要求对基金估值及净值计算履行复核责任,当存有异议时,托管银行有责任要求基金管理公司作出合理解释,通过积极商讨达成一致意见。会计师事务所对估值委员会采用的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。上述参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。 报告期内,本基金管理人未与任何第三方签订与估值相关的定价服务。 4.7管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本基金报告期内未进行利润分配。 §5托管人报告 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期,中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中,严格遵守了《证券投资基金法》、基金合同、托管协议和其他有关规定,不存在损害基金份额持有人利益的行为,完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 5.2托管人对报告期内本基金运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期,本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定,对本基金的基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核,对本基金的投资运作方面进行了监督,未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。 报告期内,本基金未实施利润分配。 5.3托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 §6半年度财务会计报告(未经审计) 6.1资产负债表 会计主体:博时稳定价值债券投资基金 报告截止日:2012年6月30日 单位:人民币元 项目 本期2012年1月1日至2012年6月30日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益(基金净值) 717,377,081.71 -30,946,667.80 686,430,413.91 二、本期经营活动产生的基金净值变动数(本期利润) - 45,039,393.14 45,039,393.14 三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数(净值减少以“-”号填列) -6,829,996.34 -312,834.38 -7,142,830.72 其中:1.基金申购款 377,926,253.59 1,072,632.53 378,998,886.12 2.基金赎回款 -384,756,249.93 -1,385,466.91 -386,141,716.84 四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动(净值减少以“-”号填列) - - - 五、期末所有者权益(基金净值) 710,547,085.37 13,779,890.96 724,326,976.33 项目 上年度可比期间2011年1月1日至2011年6月30日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益(基金净值) 879,358,784.86 126,649,158.24 1,006,007,943.10 二、本期经营活动产生的基金净值变动数(本期利润) - -30,940,484.13 -30,940,484.13 三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数(净值减少以“-”号填列) -63,376,076.88 3,203,482.48 -60,172,594.40 其中:1.基金申购款 527,340,869.23 37,124,180.14 564,465,049.37 2.基金赎回款 -590,716,946.11 -33,920,697.66 -624,637,643.77 四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动(净值减少以“-”号填列) - -65,059,838.39 -65,059,838.39 五、期末所有者权益(基金净值) 815,982,707.98 33,852,318.20 849,835,026.18 注:报告截止日2012年6月30日,基金份额总额710,547,085.37。其中A类基金份额净值1.027元,基金份额总额401,506,383.88份 B类基金份额净值1.009元,基金份额总额309,040,701.49份。 6.2利润表 会计主体:博时稳定价值债券投资基金 本报告期:2012年1月1日至2012年6月30日 单位:人民币元 关联方名称 与本基金的关系 博时基金管理有限公司(“博时基金”) 基金管理人、基金注册登记机构、基金销售机构 中国建设银行股份有限公司(“中国建设银行”) 基金托管人、基金代销机构 招商证券股份有限公司(“招商证券”) 基金管理人的股东、基金代销机构 6.3所有者权益(基金净值)变动表 会计主体:博时稳定价值债券投资基金 本报告期:2012年1月1日至2012年6月30日 单位:人民币元 项目 本期2012年1月1日至2012年6月30日 上年度可比期间2011年1月1日至2011年6月30日 当期发生的基金应支付的管理费 2,192,445.94 2,850,922.26 其中:支付销售机构的客户维护费 214,621.39 256,726.02 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告6.1至6.4财务报表由下列负责人签署: ————————— ————————— ———————— 基金管理公司负责人:何宝 主管会计工作负责人:王德英 会计机构负责人:成江 6.4报表附注 6.4.1本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。 6.4.2税项 根据财政部、国家税务总局财税[2002]128号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税[2004]78号《关于证券投资基金税收政策的通知》、财税[2005]102号《关于股息红利个人所得税有关政策的通知》、财税[2005]107号《关于股息红利有关个人所得税政策的补充通知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》及其他相关税务法规和实务操作,主要税项列示如下: (a) 以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围,不征收营业税。 (b) 基金买卖股票、债券的差价收入暂免征营业税和企业所得税。 (c) 对基金取得的企业债券利息收入,由发行债券的企业在向基金派发利息时代扣代缴20%的个人所得税,暂不征收企业所得税。对基金取得的股票的股息、红利收入,由上市公司在向基金派发股息、红利时暂减按50%计入个人应纳税所得额,依照现行税法规定即20%代扣代缴个人所得税,暂不征收企业所得税。 (d) 基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税,买入股票不征收股票交易印花税。 6.4.3关联方关系 6.4.3.1本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。 6.4.3.2本报告期与基金发生关联交易的各关联方 项目 本期2012年1月1日至2012年6月30日 上年度可比期间2011年1月1日至2011年6月30日 当期发生的基金应支付的托管费 730,815.34 950,307.49 注:下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 6.4.4本报告期及上年度可比期间的关联方交易 6.4.4.1通过关联方交易单元进行的交易 6.4.4.1.1 股票交易 无。 6.4.4.1.2 权证交易 无。 6.4.4.1.3 应支付关联方的佣金 无。 6.4.4.2关联方报酬 6.4.4.2.1基金管理费 单位:人民币元 获得销售服务费的各关联方名称 本期2012年1月1日至2012年6月30日 当期发生的基金应支付的销售服务费 博时稳定价值债券A 博时稳定价值债券B 合计 博时基金 - 19,809.20 19,809.20 中国建设银行 - 108,254.21 108,254.21 招商证券 - 462.18 462.18 合计 - 128,525.59 128,525.59 获得销售服务费的各关联方名称 上年度可比期间2011年1月1日至2011年6月30日 当期发生的基金应支付的销售服务费 博时稳定价值债券A 博时稳定价值债券B 合计 博时基金 - 145,936.91 145,936.91 中国建设银行 - 129,758.81 129,758.81 招商证券 - 743.29 743.29 合计 - 276,439.01 276,439.01 注:支付基金管理人博时基金的管理人报酬按前一日基金资产净值0.60%的年费率计提,逐日累计至每月月底,按月支付。 其计算公式为:日管理人报酬=前一日基金资产净值 X约定年费率 / 当年天数。 6.4.4.2.2基金托管费 单位:人民币元 本期2012年1月1日至2012年6月30日 银行间市场交易的各关联方名称 债券交易金额 基金逆回购 基金正回购 基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额 利息支出 中国建设银行 - - - - - - 上年度可比期间2011年1月1日至2011年6月30日 银行间市场交易的各关联方名称 债券交易金额 基金逆回购 基金正回购 基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额 利息支出 中国建设银行 - - - - 39,200,000.00 15,876.77 注:支付基金托管人中国建设银行的托管费按前一日基金资产净值0.20%的年费率计提,逐日累计至每月月底,按月支付。 其计算公式为:日托管费=前一日基金资产净值 X 约定年费率 / 当年天数。 6.4.4.2.3销售服务费 单位:人民币元 项目 本期2012年1月1日至2012年6月30日 上年度可比期间2011年1月1日至2011年6月30日 博时稳定价值债券A 博时稳定价值债券B 博时稳定价值债券A 博时稳定价值债券B 期初持有的基金份额 - 110,266,796.49 - 期间申购/买入总份额 - - - - 期间因拆分变动份额 - - - - 减:期间赎回/卖出总份额 - 110,266,796.49 - 期末持有的基金份额 - - - - 期末持有的基金份额占基金总份额比例 - - - - 注:支付基金销售机构的销售服务费按B类基金份额前一日基金资产净值0.30%的年费率计提,逐日累计至每月月底,按月支付给博时基金,再由博时基金计算并支付给各基金销售机构。A类基金份额不收取销售服务费。 其计算公式为:日销售服务费=前一日B类基金份额的基金资产净值 X约定年费率/当年天数。 6.4.4.3与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 单位:人民币元 关联方名称 本期2012年1月1日至2012年6月30日 上年度可比期间2011年1月1日至2011年6月30日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 中国建设银行 10,332,791.43 94,215.98 6,931,220.66 174,635.40 6.4.4.4各关联方投资本基金的情况 6.4.4.4.1报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 份额单位:份 序号 项目 金额 占基金总资产的比例(%) 1 权益投资 61,397,571.84 6.29 其中:股票 61,397,571.84 6.29 2 固定收益投资 815,589,547.33 83.54 其中:债券 815,589,547.33 83.54 资产支持证券 - - 3 金融衍生品投资 - - 4 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售金融资产 - - 5 银行存款和结算备付金合计 13,141,152.27 1.35 6 其他各项资产 86,169,110.85 8.83 7 合计 976,297,382.29 100.00 注:本基金关联方投资本基金时所适用的费率为本基金基金合同中约定的费率。6.4.4.4.2报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 6.4.4.5由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位:人民币元 代码 行业类别 公允价值 占基金资产净值比例(%) A 农、林、牧、渔业 5,134,074.66 0.71 B 采掘业 - - C 制造业 48,338,085.60 6.67 C0 食品、饮料 - - C1 纺织、服装、皮毛 1,875,238.80 0.26 C2 木材、家具 - - C3 造纸、印刷 - - C4 石油、化学、塑胶、塑料 - - C5 电子 - - C6 金属、非金属 43,360,846.80 5.99 C7 机械、设备、仪表 3,102,000.00 0.43 C8 医药、生物制品 - - C99 其他制造业 - - D 电力、煤气及水的生产和供应业 - - E 建筑业 7,925,411.58 1.09 F 交通运输、仓储业 - - G 信息技术业 - - H 批发和零售贸易 - - I 金融、保险业 - - J 房地产业 - - K 社会服务业 - - L 传播与文化产业 - - M 综合类 - - 合计 61,397,571.84 8.48 注:本基金的银行存款由基金托管人中国建设银行保管,按银行同业利率计息。 6.4.4.6本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 本报告期内,本基金在承销期内未买入关联方所承销的证券(2011年可比期间:同)。 6.4.5期末(2012年6月30日)本基金持有的流通受限证券 6.4.5.1因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 无。 6.4.5.2期末持有的暂时停牌等流通受限股票 无。 6.4.5.3期末债券正回购交易中作为抵押的债券 6.4.5.3.1银行间市场债券正回购 无。 6.4.5.3.2交易所市场债券正回购 截至本报告期末2012年6月30日止,本基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额240,000,000.00元,分别于7月2日及7月3日先后到期。该类交易要求本基金转入质押库的债券,按证券交易所规定的比例折算为标准券后,不低于债券回购交易的余额。 §7投资组合报告 7.1期末基金资产组合情况 金额单位:人民币元 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值 占基金资产净值比例(%) 1 000630 铜陵有色 2,246,676 43,360,846.80 5.99 2 601668 中国建筑 2,364,237 7,896,551.58 1.09 3 601118 海南橡胶 747,318 5,134,074.66 0.71 4 002606 大连电瓷 300,000 3,102,000.00 0.43 5 601113 华鼎锦纶 413,960 1,875,238.80 0.26 6 601800 中国交建 6,000 28,860.00 0.00 7.2期末按行业分类的股票投资组合 金额单位:人民币元 金额单位:人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 占期初基金资产净值比例(%) 1 601800 中国交建 32,400.00 0.00 7.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 金额单位:人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净值比例(%) 1 000630 铜陵有色 15,266,543.40 2.22 2 002606 大连电瓷 6,505,374.63 0.95 3 601668 中国建筑 6,080,000.00 0.89 4 002233 塔牌集团 4,515,263.43 0.66 5 601113 华鼎锦纶 4,152,710.00 0.60 6 601118 海南橡胶 3,345,599.88 0.49 7.4报告期内股票投资组合的重大变动 7.4.1累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细 买入股票的成本(成交)总额 32,400.00 卖出股票的收入(成交)总额 39,865,491.34 注:本项的“买入金额”均按买入成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。 7.4.2累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细 金额单位:人民币元 序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例(%) 1 国家债券 - - 2 央行票据 38,784,000.00 5.35 3 金融债券 - - 其中:政策性金融债 - - 4 企业债券 157,326,610.10 21.72 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债 619,478,937.23 85.52 8 其他 - - 9 合计 815,589,547.33 112.60 注:本项 “卖出金额”均按卖出成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。 7.4.3买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 单位:人民币元 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值 占基金资产净值比例(%) 1 113001 中行转债 1,080,000 104,889,600.00 14.48 2 110016 川投转债 784,780 81,491,555.20 11.25 3 110011 歌华转债 834,870 80,331,191.40 11.09 4 113002 工行转债 640,000 69,753,600.00 9.63 5 110015 石化转债 680,000 67,938,800.00 9.38 注:本项 “买入股票成本”、 “卖出股票收入”均按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。 7.5期末按债券品种分类的债券投资组合 金额单位:人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 294,758.48 2 应收证券清算款 80,000,000.00 3 应收股利 - 4 应收利息 5,014,018.10 5 应收申购款 860,334.27 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 86,169,110.85 7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 金额单位:人民币元 序号 债券代码 债券名称 公允价值 占基金资产净值比例(%) 1 113001 中行转债 104,889,600.00 14.48 2 110016 川投转债 81,491,555.20 11.25 3 110011 歌华转债 80,331,191.40 11.09 4 113002 工行转债 69,753,600.00 9.63 5 110015 石化转债 67,938,800.00 9.38 6 110012 海运转债 63,536,816.70 8.77 7 125731 美丰转债 38,270,158.36 5.28 8 110018 国电转债 33,628,530.00 4.64 9 125887 中鼎转债 32,101,228.02 4.43 10 129031 巨轮转2 24,108,976.75 3.33 11 110013 国投转债 5,424,580.80 0.75 7.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 7.8期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 7.9投资组合报告附注 7.9.1报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。 7.9.2基金投资的前十名股票中,没有投资超出基金合同规定备选股票库之外的股票。 7.9.3期末其他各项资产构成 单位:人民币元 份额级别 持有人户数(户) 户均持有的基金份额 持有人结构 机构投资者 个人投资者 持有份额 占总份额比例 持有份额 占总份额比例 博时稳定价值债券A 10,058 39,919.11 319,852,688.37 79.66% 81,653,695.51 20.34% 博时稳定价值债券B 26,275 11,761.78 1,699,524.50 0.55% 307,341,176.99 99.45% 合计 36,333 19,556.52 321,552,212.87 45.25% 388,994,872.50 54.75% 7.9.4期末持有的处于转股期的可转换债券明细 金额单位:人民币元 项目 份额级别 持有份额总数(份) 占基金总份额比例 基金管理公司所有从业人员持有本基金 博时稳定价值债券A 17,471.55 0.00% 博时稳定价值债券B 60,071.84 0.02% 合计 77,543.39 0.01% 7.9.5期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票不存在流通受限情况。 7.9.6投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因,分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §8基金份额持有人信息 8.1期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位:份 项目 博时稳定价值债券A 博时稳定价值债券B 基金合同生效日(2007年9月6日)基金份额总额 - 1,497,330,749.55 本报告期期初基金份额总额 408,261,831.72 309,115,249.99 本报告期基金总申购份额 201,604,754.10 176,321,499.49 减:本报告期基金总赎回份额 208,360,201.94 176,396,047.99 本报告期基金拆分变动份额 - - 本报告期期末基金份额总额 401,506,383.88 309,040,701.49 8.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 券商名称 交易单元数量 股票交易 应支付该券商的佣金 备注 成交金额 占当期股票成交总额的比例 佣金 占当期佣金总量的比例 方正证券 1 26,287,181.46 65.94% 50,000.00 45.45% - 申银万国 1 13,578,309.88 34.06% 60,000.00 54.55% - 招商证券 1 - - - - - 国泰君安 1 - - - - - 注:1、本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人未持有本基金 2、本基金的基金经理未持有本基金。 §9开放式基金份额变动 单位:份 券商名称 债券交易 回购交易 权证交易 成交金额 占当期债券成交总额的比例 成交金额 占当期回购成交总额的比例 成交金额 占当期权证成交总额的比例 方正证券 126,930,687.61 29.41% - - - - 申银万国 304,709,092.25 70.59% 2,037,500,000.00 100.00% - - 招商证券 - - - - - - 国泰君安 - - - - - - §10重大事件揭示 10.1基金份额持有人大会决议 本报告期内未召开持有人大会。 10.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 本报告期内,本基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门未发生重大人事变动。 10.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 本报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。 10.4基金投资策略的改变 本报告期内本基金投资策略未改变。 10.5为基金进行审计的会计师事务所情况 本基金自基金合同生效日起聘请普华永道中天会计师事务所有限公司为本基金提供审计服务。 10.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 基金管理人、托管人及其高级管理人员没有受到监管部门稽查或处罚的任何情形。 10.7基金租用证券公司交易单元的有关情况 10.7.1基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位:人民币元 ■ 注:本基金根据中国证券监督管理委员会《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题的通知》(证监基字[2007]48号)的有关规定要求,我公司在比较了多家证券经营机构的财务状况、经营状况、研究水平后,向多家券商租用了基金专用交易席位。 1、基金专用交易席位的选择标准如下: (1)经营行为稳健规范,内控制度健全,在业内有良好的声誉 (2)具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件,交易设施满足基金进行证券交易的需要 (3)具有较强的全方位金融服务能力和水平,包括但不限于:有较好的研究能力和行业分析能力,能及时、全面地向公司提供高质量的关于宏观、行业及市场走向、个股分析的报告及丰富全面的信息服务 能根据公司所管理基金的特定要求,提供专门研究报告,具有开发量化投资组合模型的能力 能积极为公司投资业务的开展,投资信息的交流以及其他方面业务的开展提供良好的服务和支持。 2、基金专用交易席位的选择程序如下: (1)本基金管理人根据上述标准考察后确定选用交易席位的证券经营机构 (2)基金管理人和被选中的证券经营机构签订席位租用协议。 10.7.2基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 金额单位:人民币元 ■ §11影响投资者决策的其他重要信息 2012年1月16日,托管人中国建设银行股份有限公司发布关于董事长任职的公告,自2012 年1 月16 日起,王洪章先生就任本行董事长、执行董事。 博时基金管理有限公司 2012年8月25日