华商价值共享灵活配置混合型发起式证券 投资基金 2020 年中期报告 2020 年 6 月 30 日 基金管理人：华商基金管理有限公司 基金托管人：中国建设银行股份有限公司 送出日期：2020 年 8 月 29 日 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本中期报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2020 年 8 月 28 日复核了本 报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2020 年 1 月 1 日起至 6 月 30 日止。 1.2 目录 §1 重要提示及目录...... 2 1.1 重要提示...... 2 1.2 目录...... 3 §2 基金简介...... 5 2.1 基金基本情况 ...... 5 2.2 基金产品说明 ...... 5 2.3 基金管理人和基金托管人...... 5 2.4 信息披露方式 ...... 6 2.5 其他相关资料 ...... 6 §3 主要财务指标和基金净值表现...... 6 3.1 主要会计数据和财务指标...... 6 3.2 基金净值表现 ...... 7 §4 管理人报告...... 9 4.1 基金管理人及基金经理情况...... 9 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明...... 10 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明...... 10 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明......11 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望...... 12 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明...... 12 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明...... 13 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明...... 13 §5 托管人报告...... 13 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明...... 13 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明...... 13 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见...... 14 §6 中期财务会计报告（未经审计）...... 14 6.1 资产负债表...... 14 6.2 利润表...... 15 6.3 所有者权益（基金净值）变动表...... 16 6.4 报表附注...... 17 §7 投资组合报告...... 36 7.1 期末基金资产组合情况...... 36 7.2 期末按行业分类的股票投资组合...... 36 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细...... 37 7.4 报告期内股票投资组合的重大变动...... 39 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合...... 46 7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细...... 46 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细...... 46 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细...... 46 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细...... 46 7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明...... 46 7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明...... 46 7.12 投资组合报告附注...... 47 §8 基金份额持有人信息...... 47 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构...... 47 8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况...... 48 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况...... 48 8.4 发起式基金发起资金持有份额情况...... 48 §9 开放式基金份额变动...... 48 §10 重大事件揭示...... 49 10.1 基金份额持有人大会决议...... 49 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动...... 49 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼...... 49 10.4 基金投资策略的改变...... 49 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况...... 49 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况...... 49 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况...... 49 10.8 其他重大事件 ...... 51 §11 影响投资者决策的其他重要信息...... 53 11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况...... 53 11.2 影响投资者决策的其他重要信息...... 53 §12 备查文件目录...... 53 12.1 备查文件目录 ...... 53 12.2 存放地点...... 53 12.3 查阅方式...... 54 §2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 华商价值共享灵活配置混合型发起式证券投资基金 基金简称 华商价值共享混合发起式 基金主代码 630016 交易代码 630016 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2013 年 3 月 18 日 基金管理人 华商基金管理有限公司 基金托管人 中国建设银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 77,060,644.17 份 基金合同存续期 不定期 2.2 基金产品说明 本基金积极进行资产配置，深入挖掘受益于国家经济 增长和转型过程中涌现出来的持续成长性良好的和业 投资目标 绩稳定增长的优秀企业进行积极投资，充分分享中国 经济增长和优化资产配置的成果，在有效控制风险的 前提下，力争为基金份额持有人创造绝对收益和长期 稳定的投资回报。 本基金坚持“自上而下”的资产配置策略和“自下而 上”选股策略相结合的原则。在中国经济结构转型的 过程中，以优化资源配置为根本，投资于转型过程中 受益较多的行业，充分挖掘这些行业中具有持续成长 投资策略 性和业绩稳定增长的优质企业。根据对宏观经济和市 场风险特征变化的判断，通过不断优化资产配置、控 制仓位和采用股指期货做套期保值等策略，实现基金 资产长期稳定增值。 具体投资策略详见基金合同。 业绩比较基准 沪深300指数收益率×55%+上证国债指数收益率×45% 本基金是混合型证券投资基金，预期风险和预期收益 风险收益特征 高于债券型基金和货币市场基金，但低于股票型基金， 属于证券投资基金中的中高风险和中高预期收益产 品。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 华商基金管理有限公司 中国建设银行股份有限公司 信息披露负责人 姓名 高敏 李申 联系电话 010-58573600 021-60637102 电子邮箱 gaom@hsfund.com lishen.zh@ccb.com 客户服务电话 4007008880 021-60637111 传真 010-58573520 021-60635778 注册地址 北京市西城区平安里西大 北京市西城区金融大街 25 号 街 28 号楼 19 层 办公地址 北京市西城区平安里西大 北京市西城区闹市口大街 1 号 街 28 号楼 19 层 院 1 号楼 邮政编码 100035 100033 法定代表人 陈牧原 田国立 2.4 信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 上海证券报 登载基金中期报告正文的管理人互联网网址 http://www.hsfund.com 基金中期报告备置地点 基金管理人及基金托管人的办公场所 2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 注册登记机构 华商基金管理有限公司 北京市西城区平安里西大街28号楼 19 层 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 3.1.1 期间数据和指标 报告期(2020 年 1 月 1 日 - 2020 年 6 月 30 日 ) 本期已实现收益 58,692,936.34 本期利润 71,283,250.62 加权平均基金份额本期利润 0.6888 本期加权平均净值利润率 28.23% 本期基金份额净值增长率 33.08% 3.1.2 期末数据和指标 报告期末( 2020 年 6 月 30 日 ) 期末可供分配利润 120,188,818.71 期末可供分配基金份额利润 1.5597 期末基金资产净值 220,053,337.66 期末基金份额净值 2.856 3.1.3 累计期末指标 报告期末( 2020 年 6 月 30 日 ) 基金份额累计净值增长率 260.55% 注：1.上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 2.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 3.对期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分余额的孰低数。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 份额净值 份额净值 业绩比较 业绩比较基 阶段 增长率① 增长率标 基准收益 准收益率标 ①－③ ②－④ 准差② 率③ 准差④ 过去一个月 13.83% 1.22% 4.11% 0.49% 9.72% 0.73% 过去三个月 24.12% 1.28% 7.29% 0.49% 16.83% 0.79% 过去六个月 33.08% 1.88% 2.57% 0.83% 30.51% 1.05% 过去一年 59.38% 1.51% 7.72% 0.67% 51.66% 0.84% 过去三年 46.91% 1.36% 15.30% 0.69% 31.61% 0.67% 自基金合同 260.55% 1.66% 56.89% 0.81% 203.66% 0.85% 生效起至今 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收 益率变动的比较 ①本基金合同生效日为 2013 年 3 月 18 日。 ②根据《华商价值共享灵活配置混合型发起式证券投资基金基金合同》的规定，本基金主要投资于具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）、债券、中小企业私募债、中期票据、货币市场工具、权证、资产支持证券、股指期货及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具，但须符合中国证监会的相关规定。本基金的投资组合比例为：股票（包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）投资比例为基金资产的 0-95%。债券、权证、中期票据、中小企业私募债、现金、货币市场工具和资产支持证券及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产的 5%-100%，其中权证投资比例不超过占基金资产净值的 3%，中小企业私募债的投资比例不超过基金资产净值的 10%，每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，保持现金或到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的 5%，其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。根据基金合同的规定,自基金合同生效之日起 6 个月内基金各项资产配置比例需符合基金合同要求。本基金在建仓期结束时，各项资产配置比例符合基金合同有 关投资比例的约定。 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 华商基金管理有限公司经中国证监会证监基金字[2005]160 号文批准设立，于 2005 年 12 月 20 日成立，注册资本为 1 亿元人民币，注册地北京。 截至 2020 年 6 月 30 日，本公司旗下共管理五十三只基金产品，分别为华商领先企业混合型 开放式证券投资基金、华商盛世成长混合型证券投资基金、华商收益增强债券型证券投资基金、华商动态阿尔法灵活配置混合型证券投资基金、华商产业升级混合型证券投资基金、华商稳健双利债券型证券投资基金、华商策略精选灵活配置混合型证券投资基金、华商稳定增利债券型证券投资基金、华商价值精选混合型证券投资基金、华商主题精选混合型证券投资基金、华商新趋势优选灵活配置混合型证券投资基金、华商现金增利货币市场基金、华商价值共享灵活配置混合型发起式证券投资基金、华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金、华商红利优选灵活配置混合型证券投资基金、华商优势行业灵活配置混合型证券投资基金、华商双债丰利债券型证券投资基金、华商创新成长灵活配置混合型发起式证券投资基金、华商新量化灵活配置混合型证券投资基金、华商新锐产业灵活配置混合型证券投资基金、华商未来主题混合型证券投资基金、华商稳固添利债券型证券投资基金、华商健康生活灵活配置混合型证券投资基金、华商量化进取灵活配置混合型证券投资基金、华商双翼平衡混合型证券投资基金、华商新常态灵活配置混合型证券投资基金、华商信用增强债券型证券投资基金、华商双驱优选灵活配置混合型证券投资基金、华商新动力灵活配置混合型证券投资基金、华商智能生活灵活配置混合型证券投资基金、华商乐享互联灵活配置混合型证券投资基金、华商新兴活力灵活配置混合型证券投资基金、华商万众创新灵活配置混合型证券投资基金、华商瑞鑫定期开放债券型证券投资基金、华商丰利增强定期开放债券型证券投资基金、华商润丰灵活配置混合型证券投资基金、华商元亨灵活配置混合型证券投资基金、华商瑞丰短债债券型证券投资基金、华商研究精选灵活配置混合型证券投资基金、华商鑫安灵活配置混合型证券投资基金、华商可转债债券型证券投资基金、华商上游产业股票型证券投资基金、华商改革创新股票型证券投资基金、华商回报 1 号混合型证券投资基金、华商消费行业股票型证券投资基金、华商电子行业量化股票型发起式证券投资基金、华商计算机行业量化股票型发起式证券投资基金、华商高端装备制造股票型证券投资基金、华商医药医疗行业股票型证券投资基金、华商恒益稳健混合型证券投资基金、华商科技创新混合型证券投资基金、华商龙头 优势混合型证券投资基金、华商鸿益一年定期开放债券型发起式证券投资基金。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介 任本基金的基金经理 姓名 职务 （助理）期限 证券从 说明 任职日期 离任日期 业年限 男，中国籍，经济学硕士，具有基金从 业资格。2004 年 6 月至 2006 年 12 月， 就职于赛迪顾问股份有限公司，任高级 分析师；2007 年 1 月至 2010 年 1 月， 就职于长城证券金融研究所，任行业研 究员、行业部经理；2010 年 2 月加入 华商基金管理有限公司，曾任研究发展 部行业研究员、研究组长；2014 年 1 月 28 日至 2015 年 1 月 26 日担任华商 价值共享灵活配置混合型发起式证券 投资基金基金经理助理；2015 年 1 月 2015 年 1 27 日起至今担任华商价值共享灵活配 何奇峰 基金经理 月 27 日 - 14 置混合型发起式证券投资基金基金经 理；2016 年 2 月 25 日至 2018 年 7 月 12 日担任华商新兴活力灵活配置混合 型证券投资基金基金经理；2016 年 12 月23日至2017年12月28日担任华商 盛世成长混合型证券投资基金基金经 理；2017 年 3 月 15 日至 2019 年 7 月 3 日担任华商民营活力灵活配置混合型 证券投资基金基金经理；2017 年 12 月 21 日起至今担任华商健康生活灵活配 置混合型证券投资基金基金经理；2019 年7月4日起至今担任华商消费行业股 票型证券投资基金基金经理。 注：①“任职日期”和“离职日期”分别指根据公司对外披露的聘任日期和解聘日期。 ②证券从业的含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 在本报告期内，基金管理人不存在损害基金份额持有人利益的行为。基金管理人勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益，严格遵守了《基金法》及其他有关法律法规、基金合同的规定。4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 报告期内，本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司内部公平交易制度，在研究分析、投资决策、交易执行等各个环节，公平对待旗下所有投资组 合。 公司建立投研管理平台并定期举行投研晨会、投研联席会等，建立健全投资授权制度，确保各投资组合公平获得研究资源，享有公平的投资决策机会。 针对公司旗下所有投资组合的交易所公开竞价交易，通过交易系统中的公平交易程序，对于不同投资组合同日同向买卖同一证券的指令自动进行比例分配，报告期内，系统的公平交易程序运作良好，未出现异常情况。针对场外网下交易业务，公司依照《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司内部场外、网下交易业务的相关规定，确保各投资组合享有公平的交易执行机会。对于以公司名义进行的交易严格按照发行分配的原则或价格优先、比例分配的原则在各投资组合间进行分配。本报告期内，场外、网下业务公平交易制度执行情况良好，未出现异常情况。 公司对旗下各投资组合的交易行为进行监控和分析，对各投资组合不同时间窗口（1 日、3日、5 日）内的同向交易的溢价金额与溢价率进行了 T 检验，统计了溢价率占优比例。本报告期内，未出现违反公平交易制度的情况，公司旗下各基金不存在利益输送的行为。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 为规范投资行为，公平对待投资组合，公司制定了《异常交易管理办法》，对包括可能显著影响市场价格、可能导致不公平交易、可能涉嫌利益输送等异常交易行为做出了界定及相应的防范、控制措施。 报告期内严格执行公司相关制度，未发现本基金存在异常交易行为。公司严格控制旗下非指数型投资组合参与交易所公开竞价同日反向交易，按照有关指数的构成比例进行的投资导致出现的同日反向交易中，成交较少的单边交易量均未超过该证券当日成交量的 5%。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 上半年 A 股市场呈现大波动、大分化的整体格局。上证指数期间下跌 2.15%，而创业板指数 则大幅上涨 35.6%。分季度来看，一季度受国内新冠疫情影响，A 股市场先扬后抑，上证指数单季度下跌了 9.83%，创业板在三月份大幅冲高回落，小幅上涨 4.1%。二季度，随着国内疫情得到较大程度控制，国内经济开始重启，A 股重新步入上行通道，上证指数单季度上涨 8.52%，创业板更是大幅上涨 30.25%。 从市场结构来看，2020 上半年 A 股市场呈现明显的结构分化特征。一方面，以半导体、消费 电子、云计算为代表的科技产业链，受益全球 5G 投资周期和国内产业投资拉动，市场表现较为出色。另一方面，全球新冠疫情的持续蔓延，使得国内相关医疗防护、医疗设备、原料药等细分行 业订单有明显抬升，相关行业和企业盈利出现大幅提升，医药板块更是上半年 A 股市场表现最好的一级行业之一。 上半年组合配置方面，本基金一季度以半导体、消费电子、医药以及食品饮料行业为主，重点围绕行业龙头和细分赛道优质公司，作为基金投资的主要标的，取得了相对较好的投资成效。二季度，本基金在组合配置上，考虑到全球疫情发展和对经济影响的种种不确定性，采取了相对均衡的行业配置策略，二季度后期逐步加大了业绩增长确定性高的科技和消费龙头的配置比重。4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至 2020 年 6 月 30 日，本基金份额净值为 2.856 元，份额累计净值为 3.216 元。本报告期 内本基金份额净值增长率为 33.08%，同期基金业绩比较基准的收益率为 2.57%，本基金份额净值增长率高于业绩比较基准收益率 30.51 个百分点。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 经历了上半年相对强势的结构性行情，A 股市场下半年将面临较多的不确定性因素和内部外经济变化带来的挑战，市场预期收益率将逐步收敛。 下半年 A 股市场面临的几方面挑战，包括：（1）随着国内疫情得到全面控制以及欧美各国相继重启经济，前期全球各大央行史无前例的货币宽松有望边际收紧，这对全球权益市场而言意味着增量资金的减少和估值整体边际收缩的开始。（2）无论是美国市场还是国内 A 股，当前的市场整体估值水平都处于相对较高水平，经济回升带来的利率上行压力将对市场造成明显压制。（3）科创板和创业板改革推进，A 股持续扩容对市场整体表现也会造成一定程度的影响。 在行业配置方面，下半年本基金将继续围绕行业景气度高、业绩增长确定性强的行业作为配置重点，投资的重点依然以半导体、消费电子、医药、食品饮料、休闲服务等行业和龙头公司作为重点。 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本报告期内，根据中国证监会相关规定及本基金合同约定，本基金管理人严格按照《企业会计准则》、中国证监会相关规定及基金合同中关于估值的约定，对基金所持投资品种进行估值。本基金管理人制定了证券投资基金估值政策与估值程序，设立基金估值小组，参考行业协会估值意见和独立第三方机构估值数据，确保基金估值的公平、合理。 本基金管理人设立的估值小组，负责组织制定、定期审核及适时修订基金估值政策和程序，研究、指导基金估值业务。估值小组成员包括总经理、督察长、分管基金运营部的高管、分管投研部门的高管、固定收益部负责人、研究发展部负责人、基金运营部负责人、风险控制部负责人或上述部门负责人指定人员，由总经理任估值小组负责人，由基金运营部负责人任估值小组秘书。 估值小组关于调整投资品种估值方法的决策，需经 1/2 以上的小组成员同意。小组成员均具有多年证券、基金从业经验，具备基金估值运作、行业研究、风险管理或法律合规等领域的专业胜任能力。基金经理可参与估值原则和方法的讨论，但不参与估值原则和方法的最终决策和日常估值的执行。 参与估值流程的各方还包括本基金托管人和会计师事务所。本基金托管人审阅本基金管理人采用的估值原则及技术，复核、审查基金资产净值和基金份额申购、赎回价格，当对估值原则及技术有异议时，本基金托管人有义务要求本基金管理人作出合理解释，通过积极商讨达成一致意见。本基金管理人改变估值技术，导致基金资产净值的变化在 0.25%以上的，对所采用的相关估值技术、假设及输入值的适当性等咨询会计师事务所的专业意见。会计师事务所在对基金年度财务报告出具审计报告时，对报告期间基金的估值技术及其重大变化，特别是对估值的适当性，采用外部信息进行估值的客观性和可靠性程度，以及相关披露的充分性和及时性等发表意见。上述参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。 本基金管理人已与中债金融估值中心有限公司及中证指数有限公司签署服务协议，由其按约定提供在银行间同业市场交易的债券品种和在交易所市场交易的债券品种的估值数据，以及流通受限股票的流动性折扣数据。 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 根据《华商价值共享灵活配置混合型发起式证券投资基金基金合同》约定，本基金收益每年最多分配 12 次，每次基金收益分配比例不低于收益分配基准日可供分配利润的 10%。本基金本报告期未进行利润分配。 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 本报告期，本基金未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元的情形。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期，中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了《证券投资基金法》、基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期，本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，对本基金的 基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，对本基金的投资运作方面进行了监督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。 本报告期内，本基金未实施利润分配。 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 §6 中期财务会计报告（未经审计） 6.1 资产负债表 会计主体：华商价值共享灵活配置混合型发起式证券投资基金 报告截止日： 2020 年 6 月 30 日 单位：人民币元 资 产 附注号 本期末 上年度末 2020 年 6 月 30 日 2019 年 12 月 31 日 资 产： 银行存款 6.4.7.1 17,024,406.03 17,879,979.80 结算备付金 2,942,124.71 2,752,923.74 存出保证金 331,696.21 291,551.68 交易性金融资产 6.4.7.2 201,077,508.13 241,551,102.49 其中：股票投资 201,077,508.13 241,551,102.49 基金投资 - - 债券投资 - - 资产支持证券投资 - - 贵金属投资 - - 衍生金融资产 6.4.7.3 - - 买入返售金融资产 6.4.7.4 - - 应收证券清算款 2,722,057.98 5,819,303.39 应收利息 6.4.7.5 6,296.17 7,344.14 应收股利 - - 应收申购款 267,581.23 69,340.90 递延所得税资产 - - 其他资产 6.4.7.6 - - 资产总计 224,371,670.46 268,371,546.14 负债和所有者权益 附注号 本期末 上年度末 2020 年 6 月 30 日 2019 年 12 月 31 日 负 债： 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 6.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付证券清算款 - 3,286,360.08 应付赎回款 2,207,534.37 1,266,598.29 应付管理人报酬 297,788.51 374,622.65 应付托管费 49,631.40 62,437.11 应付销售服务费 - - 应付交易费用 6.4.7.7 1,667,159.10 1,728,514.60 应交税费 - - 应付利息 - - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 6.4.7.8 96,219.42 185,877.49 负债合计 4,318,332.80 6,904,410.22 所有者权益： 实收基金 6.4.7.9 77,060,644.17 121,845,664.60 未分配利润 6.4.7.10 142,992,693.49 139,621,471.32 所有者权益合计 220,053,337.66 261,467,135.92 负债和所有者权益总计 224,371,670.46 268,371,546.14 注：报告截止日 2020 年 6 月 30 日，基金份额净值 2.856 元，基金份额总额 77,060,644.17 份。 6.2 利润表 会计主体：华商价值共享灵活配置混合型发起式证券投资基金 本报告期：2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项 目 附注号 2020 年 1 月 1 日至 2019 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 2019 年 6 月 30 日 一、收入 79,689,109.73 86,997,744.67 1.利息收入 140,258.90 220,196.77 其中：存款利息收入 6.4.7.11 140,258.90 220,196.77 债券利息收入 - - 资产支持证券利息收入 - - 买入返售金融资产收入 - - 证券出借利息收入 - - 其他利息收入 - - 2.投资收益（损失以“-”填列） 66,909,288.03 42,468,339.91 其中：股票投资收益 6.4.7.12 66,226,401.43 40,517,829.95 基金投资收益 - - 债券投资收益 6.4.7.13 - - 资产支持证券投资收益 6.4.7.13.2 - - 贵金属投资收益 6.4.7.14 - - 衍生工具收益 6.4.7.15 - - 股利收益 6.4.7.16 682,886.60 1,950,509.96 3.公允价值变动收益（损失以“-” 6.4.7.17 12,590,314.28 44,299,032.51 号填列） 4.汇兑收益（损失以“-”号填列） - - 5.其他收入（损失以“-”号填列） 6.4.7.18 49,248.52 10,175.48 减：二、费用 8,405,859.11 6,920,194.88 1．管理人报酬 6.4.10.2.1 1,885,288.45 2,382,772.64 2．托管费 6.4.10.2.2 314,214.72 397,128.77 3．销售服务费 - - 4．交易费用 6.4.7.19 6,095,231.63 3,991,330.92 5．利息支出 - - 其中：卖出回购金融资产支出 - - 6．税金及附加 - - 7．其他费用 6.4.7.20 111,124.31 148,962.55 三、利润总额（亏损总额以“-” 71,283,250.62 80,077,549.79 号填列） 减：所得税费用 - - 四、净利润（净亏损以“-”号填 71,283,250.62 80,077,549.79 列） 6.3 所有者权益（基金净值）变动表 会计主体：华商价值共享灵活配置混合型发起式证券投资基金 本报告期：2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 单位：人民币元 本期 项目 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基 121,845,664.60 139,621,471.32 261,467,135.92 金净值） 二、本期经营活动产生 的基金净值变动数（本 - 71,283,250.62 71,283,250.62 期利润） 三、本期基金份额交易 产生的基金净值变动数 -44,785,020.43 -67,912,028.45 -112,697,048.88 （净值减少以“-”号填 列） 其中：1.基金申购款 7,293,218.38 10,727,034.67 18,020,253.05 2.基金赎回款 -52,078,238.81 -78,639,063.12 -130,717,301.93 四、本期向基金份额持 - - - 有人分配利润产生的基 金净值变动（净值减少 以“-”号填列） 五、期末所有者权益（基 77,060,644.17 142,992,693.49 220,053,337.66 金净值） 上年度可比期间 项目 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 6 月 30 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基 217,639,003.03 82,163,710.32 299,802,713.35 金净值） 二、本期经营活动产生 的基金净值变动数（本 - 80,077,549.79 80,077,549.79 期利润） 三、本期基金份额交易 产生的基金净值变动数 -34,718,177.63 -17,425,666.74 -52,143,844.37 （净值减少以“-”号填 列） 其中：1.基金申购款 8,459,672.76 6,346,384.94 14,806,057.70 2.基金赎回款 -43,177,850.39 -23,772,051.68 -66,949,902.07 四、本期向基金份额持 有人分配利润产生的基 - - - 金净值变动（净值减少 以“-”号填列） 五、期末所有者权益（基 182,920,825.40 144,815,593.37 327,736,418.77 金净值） 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署： ______王小刚______ ______程蕾______ ____程蕾____ 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 6.4 报表附注 6.4.1 基金基本情况 华商价值共享灵活配置混合型发起式证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2012]第 1683 号《关于核准华商价值共享灵活配置混合型发起式证券投资基金募集的批复》核准，由华商基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《华商价值共享灵活配置混合型发起式证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式发起式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集266,192,983.26 元，业经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字(2013)第 142 号 验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《华商价值共享灵活配置混合型发起式证券投资基金基 金合同》于 2013 年 3 月 18 日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为 266,204,465.59 份基 金份额，其中认购资金利息折合 11,482.33 份基金份额。本基金的基金管理人为华商基金管理有限公司，基金托管人为中国建设银行股份有限公司。 本基金为发起式基金，基金管理人股东资金、基金管理人固有资金、基金管理人高级管理人员、基金经理等投资管理人员认购金额不低于 1,000 万元，认购的基金份额持有期限不低于三年。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《华商价值共享灵活配置混合型发起式证券投资基金基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）、债券、中小企业私募债、中期票据、货币市场工具、权证、资产支持证券、股指期货及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具，但须符合中国证监会的相关规定。如法律法规或监管机构以后允许基金投资的其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。基金的投资组合比例为：股票（包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）投资比例为基金资产的0—95%。债券、权证、中期票据、中小企业私募债、现金、货币市场工具和资产支持证券及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产的比例为 5%-100%，其中权证投资比例不超过基金资产净值的 3%，中小企业私募债的投资比例不超过基金资产净值的 10%，每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，保持现金或者到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的 5%，其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。本基金的业绩比较基准为：沪深 300 指数收益率×55%＋上证国债指数收益率×45%。 6.4.2 会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本 准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号》、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《华商价值共享灵活配置混合型发起式证券投资基金基金合同》和在财务报表附注 6.4.4 所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。本财务报表以持续经营为基础编制。 6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金 2020 年 6 月 30 日的财务 状况以及2020年1月1日至2020年6月30日止期间的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。 6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明 本基金本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。 6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 6.4.5.1 会计政策变更的说明 本基金本报告期未发生会计政策变更。 6.4.5.2 会计估计变更的说明 本基金本报告期未发生会计估计变更。 6.4.5.3 差错更正的说明 本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。 6.4.6 税项 根据财政部、国家税务总局财税[2008]1 号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85 号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2015]101 号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46 号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70 号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140 号《关于明确金融房地产开发 教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2 号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56 号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90 号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下： (1)资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照 3%的征收率缴纳增值税。 对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以产生的利息及利息性质的收入为销售额。 (2)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。 (3)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴 20%的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在 1 个月以内(含 1 个月)的， 其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年(含 1 年)的，暂减按 50% 计入应纳税所得额；持股期限超过 1 年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按 50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税。 (4)基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。 (5)本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税额的适用比例计算缴纳。 6.4.7 重要财务报表项目的说明 6.4.7.1 银行存款 单位：人民币元 项目 本期末 2020 年 6 月 30 日 活期存款 17,024,406.03 定期存款 - 其中：存款期限 1 个月以内 - 存款期限 1-3 个月 - 存款期限 3 个月以上 - 其他存款 - 合计： 17,024,406.03 6.4.7.2 交易性金融资产 单位：人民币元 本期末 项目 2020 年 6 月 30 日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 173,090,388.94 201,077,508.13 27,987,119.19 贵金属投资-金交所 - - - 黄金合约 交易所市场 - - - 债券 银行间市场 - - - 合计 - - - 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 合计 173,090,388.94 201,077,508.13 27,987,119.19 6.4.7.3 衍生金融资产/负债 本基金本报告期末未持有衍生金融资产或衍生金融负债。 6.4.7.4 买入返售金融资产 6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 本基金本报告期末未持有买入返售金融资产。 6.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券 本基金本报告期末未持有买断式逆回购交易中取得的债券。 6.4.7.5 应收利息 单位：人民币元 项目 本期末 2020 年 6 月 30 日 应收活期存款利息 4,822.72 应收定期存款利息 - 应收其他存款利息 - 应收结算备付金利息 1,324.00 应收债券利息 - 应收资产支持证券利息 - 应收买入返售证券利息 - 应收申购款利息 0.15 应收黄金合约拆借孳息 - 应收出借证券利息 - 其他 149.30 合计 6,296.17 6.4.7.6 其他资产 本基金本报告期末未持有其他资产。 6.4.7.7 应付交易费用 单位：人民币元 项目 本期末 2020 年 6 月 30 日 交易所市场应付交易费用 1,667,159.10 银行间市场应付交易费用 - 合计 1,667,159.10 6.4.7.8 其他负债 单位：人民币元 项目 本期末 2020 年 6 月 30 日 应付券商交易单元保证金 - 应付赎回费 2,211.82 应付证券出借违约金 - 预提费用 94,007.60 合计 96,219.42 6.4.7.9 实收基金 金额单位：人民币元 本期 项目 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 121,845,664.60 121,845,664.60 本期申购 7,293,218.38 7,293,218.38 本期赎回(以"-"号填列) -52,078,238.81 -52,078,238.81 - 基金拆分/份额折算前 - - 基金拆分/份额折算变动份额 - - 本期申购 - - 本期赎回(以"-"号填列) - - 本期末 77,060,644.17 77,060,644.17 注：申购含红利再投、转换入份额；赎回含转换出份额。 6.4.7.10 未分配利润 单位：人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 119,602,742.55 20,018,728.77 139,621,471.32 本期利润 58,692,936.34 12,590,314.28 71,283,250.62 本期基金份额交易 -58,106,860.18 -9,805,168.27 -67,912,028.45 产生的变动数 其中：基金申购款 9,116,683.99 1,610,350.68 10,727,034.67 基金赎回款 -67,223,544.17 -11,415,518.95 -78,639,063.12 本期已分配利润 - - - 本期末 120,188,818.71 22,803,874.78 142,992,693.49 6.4.7.11 存款利息收入 单位：人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 活期存款利息收入 112,700.19 定期存款利息收入 - 其他存款利息收入 18.13 结算备付金利息收入 24,901.22 其他 2,639.36 合计 140,258.90 6.4.7.12 股票投资收益 单位：人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 卖出股票成交总额 2,040,371,591.15 减：卖出股票成本总额 1,974,145,189.72 买卖股票差价收入 66,226,401.43 6.4.7.13 债券投资收益 6.4.7.13.1 债券投资收益项目构成 本基金本报告期内未发生债券投资收益。 6.4.7.13.2 资产支持证券投资收益 本基金本报告期内未发生资产支持证券投资收益。 6.4.7.14 贵金属投资收益 本基金本报告期内未发生贵金属投资收益。 6.4.7.15 衍生工具收益 本基金本报告期内未发生衍生工具收益。 6.4.7.16 股利收益 单位：人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 股票投资产生的股利收益 682,886.60 其中：证券出借权益补偿收入 - 基金投资产生的股利收益 - 合计 682,886.60 6.4.7.17 公允价值变动收益 单位：人民币元 项目名称 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 1.交易性金融资产 12,590,314.28 ——股票投资 12,590,314.28 ——债券投资 - ——资产支持证券投资 - ——贵金属投资 - ——其他 - 2.衍生工具 - ——权证投资 - 3.其他 - 减：应税金融商品公允价值变动产生的预估 - 增值税 合计 12,590,314.28 6.4.7.18 其他收入 单位：人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 基金赎回费收入 49,248.52 合计 49,248.52 注：1.本基金的赎回费率按持有期间递减，不低于赎回费总额的 25%归入基金资产。 2.本基金的转换费由基金赎回费用及基金申购补差费用构成，其中不低于赎回费用的 25%的部分归入基金财产。 6.4.7.19 交易费用 单位：人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 交易所市场交易费用 6,095,231.63 银行间市场交易费用 - 交易基金产生的费用 - 其中：申购费 - 赎回费 - 合计 6,095,231.63 6.4.7.20 其他费用 单位：人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 审计费用 29,835.26 信息披露费 59,672.34 证券出借违约金 - 账户维护费 9,000.00 银行费用 12,616.71 其他 - 合计 111,124.31 6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明 6.4.8.1 或有事项 截至资产负债表日，本基金并无须作披露的或有事项。 6.4.8.2 资产负债表日后事项 截至财务报表报出日，本基金并无须作披露的资产负债表日后事项。 6.4.9 关联方关系 6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况 本基金本报告期内存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。 6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方 关联方名称 与本基金的关系 华商基金管理有限公司(“华商基金”) 基金管理人、注册登记机构、基金销售机构 中国建设银行股份有限公司(“中国建设银行”) 基金托管人、基金销售机构 华龙证券股份有限公司(“华龙证券”) 基金管理人的股东、基金销售机构 6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易 6.4.10.1.1 股票交易 金额单位：人民币元 本期 上年度可比期间 关联方名称 2020年1月1日至2020年6月30日 2019年1月1日至2019年6月30日 成交金额 占当期股票 成交金额 占当期股票 成交总额的比例 成交总额的比例 华龙证券 843,889,935.20 21.33% 9,732,178.15 0.37% 6.4.10.1.2 债券交易 本基金本报告期及上年度可比期间内均未通过关联方交易单元进行债券交易。 6.4.10.1.3 债券回购交易 本基金本报告期及上年度可比期间内均未通过关联方交易单元进行债券回购交易。 6.4.10.1.4 权证交易 本基金本报告期及上年度可比期间内均未通过关联方交易单元进行权证交易。 6.4.10.1.5 应支付关联方的佣金 金额单位：人民币元 本期 关联方名称 2020年1月1日至2020年6月30日 当期佣金 占当期佣金总量 期末应付佣金余额 占期末应付佣金 的比例 总额的比例 华龙证券 785,915.59 21.33% - - 上年度可比期间 关联方名称 2019年1月1日至2019年6月30日 当期佣金 占当期佣金总量 期末应付佣金余额 占期末应付佣金 的比例 总额的比例 华龙证券 9,063.65 0.37% 9,063.65 0.68% 注：1.上述佣金按市场佣金率计算，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取的证管费、经手费和由券商承担的证券结算风险基金后的净额列示。债券交易不计佣金。 2.该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务等。 6.4.10.2 关联方报酬 6.4.10.2.1 基金管理费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 2019年1月1日至2019年6月30日 30 日 当期发生的基金应支付 1,885,288.45 2,382,772.64 的管理费 其中：支付销售机构的客 646,585.58 637,033.17 户维护费 注：支付基金管理人华商基金的基金管理人报酬按前一日基金资产净值 1.50%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。 其计算公式为：日基金管理人报酬=前一日基金资产净值×1.50%/当年天数 6.4.10.2.2 基金托管费 单位：人民币元 项目 本期 上年度可比期间 2020年1月1日至2020年6月30日 2019年1月1日至2019年6月30日 当期发生的基金应支付 314,214.72 397,128.77 的托管费 注：支付基金托管人中国建设银行的基金托管费按前一日基金资产净值 0.25%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。 其计算公式为：日基金托管费=前一日基金资产净值×0.25%/当年天数 6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 本基金本报告期内及上年度可比期间未与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易。6.4.10.4 报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明 6.4.10.4.1 与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的情况 本基金本报告期未发生与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务。 6.4.10.4.2 与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务的情况 本基金本报告期未发生与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务。 6.4.10.5 各关联方投资本基金的情况 6.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 本基金本报告期及上年度可比期间内基金管理人没有运用固有资金投资本基金的情况。 6.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 本基金本报告期内及上年度可比期间没有除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情 况。 6.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位：人民币元 关联方 本期 上年度可比期间 名称 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 6 月 30 日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 中国建设银行 17,024,406.03 112,700.19 50,668,352.28 199,678.28 注：本基金的银行存款由基金托管人中国建设银行保管，按银行同业利率计息。 6.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 本基金本报告期及上年度可比期间内均未在承销期内参与关联方承销证券的买卖。 6.4.10.8 其他关联交易事项的说明 本基金本报告期及上年度可比期间内无其他关联交易事项的说明。 6.4.11 利润分配情况 本基金本报告期未进行利润分配。 6.4.12 期末（ 2020 年 6 月 30 日 ）本基金持有的流通受限证券 6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 金额单位：人民币元 6.4.12.1.1 受限证券类别：股票 证券 证券 成功 可流通日 流通受限类型 认购 期末估 数量 期末 期末估值总额 备注 代码 名称 认购日 价格 值单价 （单位：股） 成本总额 688568 中科星图 2020 年 6 月 30 日 2020 年 7 月 8 日 新股流通受限 16.21 16.21 10,055162,991.55 162,991.55 - 688027 国盾量子 2020 年 6 月 30 日 2020 年 7 月 9 日 新股流通受限 36.18 36.18 2,830102,389.40 102,389.40 - 688528 秦川物联 2020 年 6 月 19 日 2020 年 7 月 1 日 新股流通受限 11.33 11.33 8,337 94,458.21 94,458.21 - 688600 皖仪科技 2020 年 6 月 23 日 2020 年 7 月 3 日 新股流通受限 15.50 15.50 5,468 84,754.00 84,754.00 - 300845 捷安高科 2020 年 6 月 24 日 2020 年 7 月 3 日 新股流通受限 17.63 17.63 470 8,286.10 8,286.10 - 300843 胜蓝股份 2020 年 6 月 23 日 2020 年 7 月 2 日 新股流通受限 10.01 10.01 751 7,517.51 7,517.51 - 300840 酷特智能 2020 年 6 月 30 日 2020 年 7 月 8 日 新股流通受限 5.94 5.94 1,185 7,038.90 7,038.90 - 300846 首都在线 2020 年 6 月 22 日 2020 年 7 月 1 日 新股流通受限 3.37 3.37 1,131 3,811.47 3,811.47 - 688520 神州细胞 2020 年 6 月 11 日 2020年12月22日科创板锁定 25.64 58.82 6,175158,327.00 363,213.50 - 688233 神工股份 2020 年 2 月 13 日 2020 年 8 月 21 日 科创板锁定 21.67 49.26 3,953 85,661.51 194,724.78 - 688181 八亿时空 2019年12月27日2020 年 7 月 6 日 科创板锁定 43.98 61.09 2,452107,838.96 149,792.68 - 688178 万德斯 2020 年 1 月 6 日 2020 年 7 月 14 日 科创板锁定 25.20 39.90 2,646 66,679.20 105,575.40 - 注：1. 基金可使用以基金名义开设的股票账户，选择网上或者网下一种方式进行新股申购。其中 基金作为一般法人或战略投资者认购的新股，根据基金与上市公司所签订申购协议的规定，在新 股上市后的约定期限内不能自由转让；基金作为个人投资者参与网上认购获配的新股，从新股获 配日至新股上市日之间不能自由转让。 2. 根据《上海证券交易所科创板股票公开发行自律委员会促进科创板初期企业平稳发行行业 倡导建议》，本基金获配的科创板股票如经抽签方式确定需要锁定的，锁定期限为自发行人股票上 市之日起 6 个月。 6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。 6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购 本基金本报告期末无银行间市场债券正回购余额，因此没有作为抵押的债券。 6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购 本基金本报告期末无交易所市场债券正回购余额，因此没有作为抵押的债券。 6.4.12.4 期末参与转融通证券出借业务的证券 本基金本报告期末无参与转融通证券出借业务的证券。 6.4.13 金融工具风险及管理 6.4.13.1 风险管理政策和组织架构 本基金是混合型证券投资基金，预期风险和预期收益高于债券型基金和货币市场基金，但低 于股票型基金，属于证券投资基金中的中高风险和中高预期收益产品。本基金在日常经营活动中 面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金管 理人从事风险管理的主要目标是争取将以上风险控制在限定的范围之内，积极进行资产配置，深 入挖掘受益于国家经济增长和转型过程中涌现出来的持续成长性良好的和业绩稳定增长的优秀企 业进行积极投资，充分分享中国经济增长和优化资产配置的成果，在有效控制风险的前提下，力 争为基金份额持有人创造绝对收益和长期稳定的投资回报。 本基金的基金管理人内部控制组织体系包括三个层次：(1) 第一层次风险控制：在董事会层面设立风险控制委员会，对公司规章制度、经营管理、基金运作、固有资金投资等方面的合法、合规性进行全面的分析检查，对各种风险预测报告进行审议，提出相应的意见和建议。公司设督察长。督察长对董事会负责，按照中国证监会的规定和风险控制委员会的授权进行工作。(2) 第二层次风险控制：第二层次风险控制是指公司经营层层面的风险控制，具体为在风险管理小组、投资决策委员会、监察稽核部和风险控制部层次对公司的风险进行的预防和控制。风险管理小组对公司在经营管理和基金运作中的风险进行全面的研究、分析、评估，全面、及时、有效地防范公司经营过程中可能面临的各种风险。投资决策委员会研究并制定基金资产的投资策略，对基金的总体投资情况提出指导性意见，从而达到分散投资风险，提高基金资产的安全性的目的。监察稽核部和风险控制部独立于公司各业务部门和各分支机构，对各岗位、各部门、各机构、各项业务中的风险控制情况实施监督。(3) 第三层次风险控制：第三层次风险控制是指公司各部门对自身业务工作中的风险进行的自我检查和控制。公司各部门根据经营计划、业务规则及本部门具体情况制定本部门的工作流程及风险控制措施，相关部门、相关岗位之间相互监督制衡。 本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。6.4.13.2 信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。 本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存款存放在本基金的托管人中国建设银行，因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。 本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。 于 2020 年 6 月 30 日，本基金无债券投资(2019 年 12 月 31 日：同)。 6.4.13.3 流动性风险 流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。 针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。 于 2020 年 6 月 30 日，本基金所承担的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不 计息，可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合约到期现金流量。 6.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析 本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等法规的要求对本基金组合资产的流动性风险进行管理，通过独立的风险管理部门对本基金的组合持仓集中度指标、流通受限制的投资品种比例以及组合在短时间内变现能力的综合指标等流动性指标进行持续的监测和分析。 本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金的基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的 10%。本基金与由本基金的基金管理人管理的其他开放式基金共同持有一家上市公司发行的可流通股票不得超过该上市公司可流通股票的 15%，本基金与由本基金的基金管理人管理的全部投资组合持有一家上市公司发行的可流通股票，不得超过该上市公司可流通股票的 30%(完全按照有关指数构成比例进行证券投资的开放式基金及中国证监会认定的特殊投资组合不受上述比例限制)。 本基金所持部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易，部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况参见附注 6.4.12。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。本基金主动 投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的 15%。于 2020 年 6 月 30 日，本基金 持有的流动性受限资产的估值占基金资产净值的比例为 0.58%。 本基金的基金管理人每日对基金组合资产中 7 个工作日可变现资产的可变现价值进行审慎评估与测算，确保每日确认的净赎回申请不得超过 7 个工作日可变现资产的可变现价值。于 2020年6月30日，本基金组合资产中7个工作日可变现资产的账面价值超过经确认的当日净赎回金额。 同时，本基金的基金管理人通过合理分散逆回购交易的到期日与交易对手的集中度；按照穿透原则对交易对手的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与严格的准入管理，以及对不同的交易对手实施交易额度管理并进行动态调整等措施严格管理本基金从事逆回购交易的流动性风险和交易对手风险。此外，本基金的基金管理人建立了逆回购交易质押品管理制度：根据质押品的资质确定质押率水平；持续监测质押品的风险状况与价值变动以确保质押品按公允价值计算足额；并在与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购交易时，可接受质押品的资质要求与基金合同约定的投资范围保持一致。 6.4.13.4 市场风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 6.4.13.4.1 利率风险 利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。 本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。 本基金持有及承担的大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营活动的现金流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、结算备付金和存出保证金等。 6.4.13.4.1.1 利率风险敞口 单位：人民币元 本期末 1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计 2020 年 6 月 30 日 资产 银行存款 17,024,406.03 - - - 17,024,406.03 结算备付金 2,942,124.71 - - - 2,942,124.71 存出保证金 331,696.21 - - - 331,696.21 交易性金融资产 - - - 201,077,508.13 201,077,508.13 应收证券清算款 - - - 2,722,057.98 2,722,057.98 应收利息 - - - 6,296.17 6,296.17 应收申购款 894.63 - - 266,686.60 267,581.23 其他资产 - - - - - 资产总计 20,299,121.58 - - 204,072,548.88 224,371,670.46 负债 应付赎回款 - - - 2,207,534.37 2,207,534.37 应付管理人报酬 - - - 297,788.51 297,788.51 应付托管费 - - - 49,631.40 49,631.40 应付交易费用 - - - 1,667,159.10 1,667,159.10 其他负债 - - - 96,219.42 96,219.42 负债总计 - - - 4,318,332.80 4,318,332.80 利率敏感度缺口 20,299,121.58 - - 199,754,216.08 220,053,337.66 上年度末 1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计 2019 年 12 月 31 日 资产 银行存款 17,879,979.80 - - - 17,879,979.80 结算备付金 2,752,923.74 - - - 2,752,923.74 存出保证金 291,551.68 - - - 291,551.68 交易性金融资产 - - - 241,551,102.49 241,551,102.49 应收证券清算款 - - - 5,819,303.39 5,819,303.39 应收利息 - - - 7,344.14 7,344.14 应收申购款 500.00 - - 68,840.90 69,340.90 资产总计 20,924,955.22 - - 247,446,590.92 268,371,546.14 负债 应付证券清算款 - - - 3,286,360.08 3,286,360.08 应付赎回款 - - - 1,266,598.29 1,266,598.29 应付管理人报酬 - - - 374,622.65 374,622.65 应付托管费 - - - 62,437.11 62,437.11 应付交易费用 - - - 1,728,514.60 1,728,514.60 其他负债 - - - 185,877.49 185,877.49 负债总计 - - - 6,904,410.22 6,904,410.22 利率敏感度缺口 20,924,955.22 - - 240,542,180.70 261,467,135.92 注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以分类。 6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析 于 2020 年 6 月 30 日，本基金未持有交易性债券投资(2019 年 12 月 31 日：同)，因此市场利 率的变动对于本基金资产净值无重大影响(2019 年 12 月 31 日：同)。 6.4.13.4.2 外汇风险 外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。 6.4.13.4.3 其他价格风险 其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市的股票，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。 本基金坚持“自上而下”的资产配置策略和“自下而上”选股策略相结合的原则。在中国经济结构转型的过程中，以优化资源配置为根本，投资于转型过程中受益较多的行业，充分挖掘这些行业中具有持续成长性和业绩稳定增长的优质企业。根据对宏观经济和市场风险特征变化的判断，通过不断优化资产配置、控制仓位和采用股指期货做套期保值等策略，实现基金资产长期稳定增值。 本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。本基金投资组合中股票投资比例为基金资产的 0-95%，债券、权证、中期票据、中小企业私募债、现金、货币市场工具和资产支持证券及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产的比例为 5%-100%，其中权证投资比例不超过基金资产净值的 3%；中小企业私募债的投资比例不超过基金资产净值的 10%；并保持不低于基金资产净值 5%的现金或到期日在一年以内的政府债券,其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。此外，本基金的基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，包括 VaR(Value at Risk)指标等来测试本基金面临的潜在价格风险，及时可靠地对风险进行跟踪和控制。 6.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口 金额单位：人民币元 本期末 上年度末 项目 2020 年 6 月 30 日 2019 年 12 月 31 日 公允价值 占基金资产净 公允价值 占基金资产 值比例（%） 净值比例（%） 交易性金融资产-股票投资 201,077,508.13 91.38 241,551,102.49 92.38 交易性金融资产－基金投资 - - - - 交易性金融资产－债券投资 - - - - 交易性金融资产－贵金属投资 - - - - 衍生金融资产－权证投资 - - - - 其他 - - - - 合计 201,077,508.13 91.38 241,551,102.49 92.38 6.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析 假设 除沪深 300 指数以外的其他市场变量保持不变 对资产负债表日基金资产净值的 相关风险变量的变动 影响金额（单位：人民币元） 分析 本期末（ 2020 年 6 月 上年度末（ 2019 年 12 月 30 日 ） 31 日 ） 1.沪深 300 指数上升 5% 10,971,247.38 11,738,910.67 2.沪深 300 指数下降 5% -10,971,247.38 -11,738,910.67 6.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 (1)公允价值 (a)金融工具公允价值计量的方法 公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次决定： 第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。 第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。 第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。 (b)持续的以公允价值计量的金融工具 (i)各层次金融工具公允价值 于 2020 年 6 月 30 日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属 于第一层次的余额为 199,792,954.63 元，属于第二层次的余额为 1,284,553.50 元，无属于第三 层次的余额(2019 年 12 月 31 日：第一层次 238,225,635.92 元，第二层次 3,325,466.57 元，无 第三层次)。 (ii)公允价值所属层次间的重大变动 本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。 对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次还是第三层次。 (iii)第三层次公允价值余额和本期变动金额 无。 (c)非持续的以公允价值计量的金融工具 于 2020 年 6 月 30 日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2019 年 12 月 31 日：同)。 (d)不以公允价值计量的金融工具 不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允价值相差很小。 (2)除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。 §7 投资组合报告 7.1 期末基金资产组合情况 金额单位：人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 201,077,508.13 89.62 其中：股票 201,077,508.13 89.62 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 - - 其中：债券 - - 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售金融资产 - - 7 银行存款和结算备付金合计 19,966,530.74 8.90 8 其他各项资产 3,327,631.59 1.48 9 合计 224,371,670.46 100.00 7.2 期末按行业分类的股票投资组合 7.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 金额单位：人民币元 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%) A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 145,568,151.26 66.15 D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 13,151.46 0.01 E 建筑业 4,494.40 0.00 F 批发和零售业 - - G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 38,320,539.26 17.41 J 金融业 1,117.08 0.00 K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 17,064,261.00 7.75 M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 105,793.67 0.05 O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 201,077,508.13 91.38 7.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 根据本基金的基金合同约定，本基金的投资范围不包括港股通股票。 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值 比例（％） 1 600519 贵州茅台 8,869 12,974,282.72 5.90 2 002475 立讯精密 239,161 12,280,917.35 5.58 3 600570 恒生电子 107,070 11,531,439.00 5.24 4 300122 智飞生物 110,040 11,020,506.00 5.01 5 601888 中国中免 68,000 10,474,040.00 4.76 6 000858 五 粮 液 54,900 9,394,488.00 4.27 7 300630 普利制药 118,704 8,778,160.80 3.99 8 002371 北方华创 47,106 8,050,886.46 3.66 9 000063 中兴通讯 193,800 7,777,194.00 3.53 10 000799 酒鬼酒 101,445 7,761,556.95 3.53 11 300750 宁德时代 43,200 7,532,352.00 3.42 12 300451 创业慧康 379,950 7,025,275.50 3.19 13 000661 长春高新 15,200 6,616,560.00 3.01 14 002127 南极电商 311,300 6,590,221.00 2.99 15 603456 九洲药业 231,000 6,260,100.00 2.84 16 002773 康弘药业 117,100 5,808,160.00 2.64 17 688111 金山办公 15,286 5,221,391.88 2.37 18 300791 仙乐健康 64,200 5,132,148.00 2.33 19 300379 东方通 116,256 5,002,495.68 2.27 20 300677 英科医疗 37,400 4,779,720.00 2.17 21 600161 天坛生物 98,400 4,460,472.00 2.03 22 002223 鱼跃医疗 121,530 4,423,692.00 2.01 23 603986 兆易创新 17,900 4,222,789.00 1.92 24 600779 水井坊 62,100 3,876,282.00 1.76 25 002065 东华软件 302,400 3,786,048.00 1.72 26 002156 通富微电 149,800 3,752,490.00 1.71 27 300659 中孚信息 54,730 3,284,894.60 1.49 28 002541 鸿路钢构 110,000 3,216,400.00 1.46 29 600521 华海药业 75,716 2,569,043.88 1.17 30 300598 诚迈科技 12,100 2,291,740.00 1.04 31 002594 比亚迪 30,200 2,168,360.00 0.99 32 688012 中微公司 6,906 1,514,554.86 0.69 33 688520 神州细胞 6,175 363,213.50 0.17 34 688233 神工股份 3,953 194,724.78 0.09 35 688568 中科星图 10,055 162,991.55 0.07 36 688181 八亿时空 2,452 149,792.68 0.07 37 688178 万德斯 2,646 105,575.40 0.05 38 688027 国盾量子 2,830 102,389.40 0.05 39 688528 秦川物联 8,337 94,458.21 0.04 40 688600 皖仪科技 5,468 84,754.00 0.04 41 603087 甘李药业 774 77,632.20 0.04 42 300824 北鼎股份 1,954 26,789.34 0.01 43 300842 帝科股份 455 18,527.60 0.01 44 603392 万泰生物 85 14,025.00 0.01 45 600956 新天绿能 2,533 12,766.32 0.01 46 300839 博汇股份 502 11,751.82 0.01 47 300207 欣旺达 500 9,450.00 0.00 48 300845 捷安高科 470 8,286.10 0.00 49 300843 胜蓝股份 751 7,517.51 0.00 50 300840 酷特智能 1,185 7,038.90 0.00 51 300702 天宇股份 49 5,209.68 0.00 52 603520 司太立 56 4,707.36 0.00 53 002989 中天精装 80 4,494.40 0.00 54 600276 恒瑞医药 47 4,338.10 0.00 55 300846 首都在线 1,131 3,811.47 0.00 56 000977 浪潮信息 77 3,016.86 0.00 57 002916 深南电路 13 2,177.76 0.00 58 300453 三鑫医疗 100 1,944.00 0.00 59 603950 长源东谷 81 1,926.99 0.00 60 300837 浙矿股份 37 1,666.11 0.00 61 002332 仙琚制药 90 1,515.60 0.00 62 002986 宇新股份 30 1,513.50 0.00 63 300294 博雅生物 39 1,462.11 0.00 64 600918 中泰证券 87 1,117.08 0.00 65 300830 金现代 71 1,110.44 0.00 66 605001 威奥股份 53 1,085.44 0.00 67 002990 盛视科技 12 1,055.04 0.00 68 603987 康德莱 60 1,038.60 0.00 69 600305 恒顺醋业 38 704.90 0.00 70 605166 聚合顺 41 649.85 0.00 71 000756 新华制药 60 619.20 0.00 72 603212 赛伍技术 15 397.65 0.00 73 300833 浩洋股份 6 390.60 0.00 74 300831 派瑞股份 16 385.76 0.00 75 601778 晶科科技 49 385.14 0.00 76 300838 浙江力诺 9 220.23 0.00 77 601827 三峰环境 23 218.27 0.00 7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 占期初基金资产净值 比例（％） 1 002475 立讯精密 49,882,601.45 19.08 2 300782 卓胜微 41,871,381.90 16.01 3 002371 北方华创 39,169,460.70 14.98 4 002714 牧原股份 38,629,849.52 14.77 5 603019 中科曙光 38,261,136.76 14.63 6 000977 浪潮信息 36,146,331.75 13.82 7 000063 中兴通讯 35,672,639.55 13.64 8 603501 韦尔股份 34,817,096.94 13.32 9 600519 贵州茅台 33,740,556.02 12.90 10 300122 智飞生物 31,216,777.95 11.94 11 600536 中国软件 29,920,146.00 11.44 12 300294 博雅生物 28,613,616.92 10.94 13 300142 沃森生物 26,751,313.15 10.23 14 300598 诚迈科技 24,871,623.64 9.51 15 002384 东山精密 24,032,281.24 9.19 16 300379 东方通 23,662,625.99 9.05 17 002129 中环股份 23,534,603.05 9.00 18 000596 古井贡酒 23,424,266.59 8.96 19 300677 英科医疗 22,734,975.00 8.70 20 002065 东华软件 22,420,107.00 8.57 21 002156 通富微电 22,267,048.50 8.52 22 300451 创业慧康 21,996,856.00 8.41 23 002507 涪陵榨菜 21,695,583.00 8.30 24 002916 深南电路 21,366,754.09 8.17 25 603986 兆易创新 20,542,258.18 7.86 26 000858 五粮液 20,229,063.55 7.74 27 000568 泸州老窖 19,504,612.78 7.46 28 600570 恒生电子 18,380,020.90 7.03 29 600305 恒顺醋业 17,890,180.83 6.84 30 002332 仙琚制药 17,801,896.98 6.81 31 300014 亿纬锂能 17,668,364.86 6.76 32 600521 华海药业 17,431,015.46 6.67 33 688088 虹软科技 17,235,883.29 6.59 34 300463 迈克生物 15,725,624.72 6.01 35 300207 欣旺达 15,198,610.91 5.81 36 600048 保利地产 15,015,652.00 5.74 37 002100 天康生物 14,976,617.00 5.73 38 600276 恒瑞医药 14,963,797.03 5.72 39 600161 天坛生物 14,735,770.74 5.64 40 000333 美的集团 14,375,145.22 5.50 41 000034 神州数码 14,172,190.00 5.42 42 000860 顺鑫农业 13,964,233.82 5.34 43 300630 普利制药 13,543,236.00 5.18 44 600183 生益科技 13,219,817.55 5.06 45 000651 格力电器 13,051,181.29 4.99 46 603005 晶方科技 13,039,762.00 4.99 47 002241 歌尔股份 12,887,527.09 4.93 48 000100 TCL 科技 12,626,710.00 4.83 49 300702 天宇股份 11,690,230.25 4.47 50 300750 宁德时代 11,654,613.00 4.46 51 002127 南极电商 11,648,036.68 4.45 52 300001 特锐德 11,592,679.00 4.43 53 300601 康泰生物 11,501,333.36 4.40 54 603690 至纯科技 11,412,949.00 4.36 55 000957 中通客车 11,401,375.19 4.36 56 300316 晶盛机电 10,789,896.05 4.13 57 688111 金山办公 10,711,579.08 4.10 58 300659 中孚信息 10,519,130.00 4.02 59 000661 长春高新 10,486,529.27 4.01 60 600498 烽火通信 10,251,412.65 3.92 61 000526 紫光学大 10,098,600.50 3.86 62 300760 迈瑞医疗 10,059,915.00 3.85 63 601888 中国中免 9,949,094.00 3.81 64 002223 鱼跃医疗 9,773,301.97 3.74 65 000401 冀东水泥 9,626,735.34 3.68 66 603866 桃李面包 9,314,310.46 3.56 67 603444 吉比特 9,168,051.60 3.51 68 300059 东方财富 8,961,957.00 3.43 69 000799 酒鬼酒 8,936,970.49 3.42 70 600779 水井坊 8,868,509.00 3.39 71 002463 沪电股份 8,793,497.06 3.36 72 688258 卓易信息 8,783,300.17 3.36 73 601138 工业富联 8,772,522.36 3.36 74 601066 中信建投 8,203,455.00 3.14 75 300346 南大光电 8,147,226.92 3.12 76 300476 胜宏科技 7,918,411.80 3.03 77 300618 寒锐钴业 7,828,463.69 2.99 78 300253 卫宁健康 7,804,548.34 2.98 79 000725 京东方 A 7,496,511.00 2.87 80 002541 鸿路钢构 7,425,621.50 2.84 81 000009 中国宝安 7,230,110.00 2.77 82 600029 南方航空 7,055,658.00 2.70 83 002912 中新赛克 6,900,177.00 2.64 84 603456 九洲药业 6,831,885.60 2.61 85 000001 平安银行 6,815,479.40 2.61 86 688268 华特气体 6,649,541.53 2.54 87 300661 圣邦股份 6,500,329.00 2.49 88 002950 奥美医疗 6,400,815.00 2.45 89 300453 三鑫医疗 6,195,481.20 2.37 90 603799 华友钴业 6,177,133.04 2.36 91 002174 游族网络 6,136,819.00 2.35 92 300497 富祥药业 6,104,081.60 2.33 93 300438 鹏辉能源 6,050,334.00 2.31 94 600745 闻泰科技 6,036,070.52 2.31 95 300655 晶瑞股份 6,014,155.06 2.30 96 300791 仙乐健康 5,951,078.50 2.28 97 002042 华孚时尚 5,723,809.08 2.19 98 600802 福建水泥 5,715,675.00 2.19 99 000066 中国长城 5,663,783.38 2.17 100 300482 万孚生物 5,599,734.00 2.14 101 300088 长信科技 5,590,073.02 2.14 102 600702 舍得酒业 5,502,042.00 2.10 103 600809 山西汾酒 5,496,184.50 2.10 104 002138 顺络电子 5,482,094.00 2.10 105 600859 王府井 5,440,987.00 2.08 106 002273 水晶光电 5,425,639.00 2.08 107 002409 雅克科技 5,396,724.00 2.06 108 688012 中微公司 5,384,055.75 2.06 109 688158 优刻得 5,309,051.89 2.03 110 000876 新希望 5,286,169.00 2.02 111 603816 顾家家居 5,255,778.40 2.01 112 600066 宇通客车 5,252,050.73 2.01 113 300408 三环集团 5,240,847.00 2.00 注：买入股票成本、卖出股票收入均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相 关交易费用。 7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净值 比例（％） 1 002714 牧原股份 57,727,328.91 22.08 2 002475 立讯精密 54,809,833.36 20.96 3 600519 贵州茅台 44,796,290.63 17.13 4 000977 浪潮信息 43,620,571.09 16.68 5 000063 中兴通讯 43,081,021.55 16.48 6 300782 卓胜微 43,047,710.11 16.46 7 603019 中科曙光 38,033,833.98 14.55 8 603501 韦尔股份 37,255,243.32 14.25 9 002371 北方华创 33,546,947.34 12.83 10 603986 兆易创新 32,461,944.77 12.42 11 600536 中国软件 30,144,669.08 11.53 12 300630 普利制药 29,541,020.05 11.30 13 300142 沃森生物 29,044,733.60 11.11 14 300677 英科医疗 28,074,107.10 10.74 15 300294 博雅生物 27,013,732.21 10.33 16 603707 健友股份 25,256,878.48 9.66 17 000651 格力电器 24,963,284.66 9.55 18 002384 东山精密 24,827,932.11 9.50 19 002129 中环股份 23,211,475.45 8.88 20 002507 涪陵榨菜 22,835,270.00 8.73 21 000596 古井贡酒 22,727,071.16 8.69 22 300598 诚迈科技 22,695,038.91 8.68 23 000858 五粮液 22,631,326.43 8.66 24 600048 保利地产 22,298,276.19 8.53 25 300122 智飞生物 22,133,615.60 8.47 26 002916 深南电路 21,161,236.37 8.09 27 300379 东方通 20,594,215.01 7.88 28 688088 虹软科技 20,255,192.59 7.75 29 000100 TCL 科技 19,831,770.00 7.58 30 300014 亿纬锂能 19,564,575.41 7.48 31 000568 泸州老窖 19,290,643.06 7.38 32 600305 恒顺醋业 18,985,880.94 7.26 33 300207 欣旺达 18,919,443.75 7.24 34 002065 东华软件 18,024,540.00 6.89 35 002156 通富微电 17,872,752.54 6.84 36 002332 仙琚制药 17,732,082.54 6.78 37 300463 迈克生物 16,039,002.00 6.13 38 300451 创业慧康 15,897,415.13 6.08 39 002100 天康生物 15,728,929.28 6.02 40 300059 东方财富 15,564,978.12 5.95 41 000333 美的集团 14,933,367.72 5.71 42 002042 华孚时尚 14,676,942.12 5.61 43 600276 恒瑞医药 14,357,779.00 5.49 44 000034 神州数码 14,167,028.12 5.42 45 600521 华海药业 14,044,864.90 5.37 46 000860 顺鑫农业 13,875,428.90 5.31 47 002241 歌尔股份 13,050,064.00 4.99 48 603516 淳中科技 13,043,588.00 4.99 49 600183 生益科技 12,445,447.40 4.76 50 600029 南方航空 12,378,419.00 4.73 51 603005 晶方科技 12,247,507.40 4.68 52 601111 中国国航 11,942,782.00 4.57 53 603690 至纯科技 11,923,715.00 4.56 54 300001 特锐德 11,854,430.83 4.53 55 000661 长春高新 11,844,751.48 4.53 56 300702 天宇股份 11,408,259.00 4.36 57 300601 康泰生物 11,373,027.76 4.35 58 600161 天坛生物 11,336,448.00 4.34 59 000526 紫光学大 11,162,348.86 4.27 60 000725 京东方 A 10,597,693.00 4.05 61 300316 晶盛机电 10,586,974.59 4.05 62 300618 寒锐钴业 9,953,609.00 3.81 63 600498 烽火通信 9,920,022.74 3.79 64 300760 迈瑞医疗 9,919,441.00 3.79 65 000957 中通客车 9,684,252.00 3.70 66 000401 冀东水泥 9,657,749.00 3.69 67 603444 吉比特 9,522,642.00 3.64 68 300750 宁德时代 8,966,833.68 3.43 69 300346 南大光电 8,948,031.00 3.42 70 002463 沪电股份 8,933,753.80 3.42 71 600570 恒生电子 8,749,226.90 3.35 72 600546 山煤国际 8,696,513.85 3.33 73 601138 工业富联 8,567,405.00 3.28 74 603866 桃李面包 8,551,381.40 3.27 75 688258 卓易信息 8,464,510.88 3.24 76 002466 天齐锂业 7,956,488.76 3.04 77 300476 胜宏科技 7,643,260.17 2.92 78 300253 卫宁健康 7,632,163.48 2.92 79 601066 中信建投 7,611,225.93 2.91 80 000009 中国宝安 7,495,542.04 2.87 81 002127 南极电商 7,334,116.99 2.80 82 002739 万达电影 7,011,778.00 2.68 83 300659 中孚信息 6,994,876.00 2.68 84 000001 平安银行 6,852,447.90 2.62 85 300453 三鑫医疗 6,762,311.00 2.59 86 002912 中新赛克 6,748,859.33 2.58 87 000799 酒鬼酒 6,633,303.00 2.54 88 688268 华特气体 6,591,833.22 2.52 89 002174 游族网络 6,548,534.05 2.50 90 300497 富祥药业 6,501,264.32 2.49 91 688111 金山办公 6,474,776.72 2.48 92 300661 圣邦股份 6,281,809.60 2.40 93 002950 奥美医疗 6,185,215.00 2.37 94 600745 闻泰科技 6,139,343.00 2.35 95 300655 晶瑞股份 6,131,953.00 2.35 96 600809 山西汾酒 5,831,167.00 2.23 97 300438 鹏辉能源 5,784,102.00 2.21 98 000066 中国长城 5,767,107.63 2.21 99 600802 福建水泥 5,671,170.16 2.17 100 300088 长信科技 5,589,486.00 2.14 101 000681 视觉中国 5,515,862.00 2.11 102 600859 王府井 5,371,516.38 2.05 103 002601 龙蟒佰利 5,354,270.94 2.05 104 600702 舍得酒业 5,326,043.99 2.04 105 603799 华友钴业 5,265,827.12 2.01 注：买入股票成本、卖出股票收入均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 单位：人民币元 买入股票成本（成交）总额 1,921,081,281.08 卖出股票收入（成交）总额 2,040,371,591.15 注：买入股票成本、卖出股票收入均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 本基金本报告期末未持有债券投资。 7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 本基金本报告期末未持有债券投资。 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属投资。 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证投资。 7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 7.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 本基金本报告期末未持有股指期货。 7.10.2 本基金投资股指期货的投资政策 本基金在股指期货投资中将以控制风险为原则，以套期保值为目的，本着谨慎原则，参与股指期货的投资，并按照中国金融期货交易所套期保值管理的有关规定执行。 在预判市场系统风险较大时，应用股指期货对冲策略，即在保有股票头寸不变的情况下或者逐步降低股票仓位后，在市场面临下跌时择机卖出期指合约进行套期保值，当股市好转之后再将期指合约空单平仓。 7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 7.11.1 本期国债期货投资政策 根据本基金的基金合同约定，本基金的投资范围不包括国债期货。 7.11.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 根据本基金的基金合同约定，本基金的投资范围不包括国债期货。 7.11.3 本期国债期货投资评价 根据本基金的基金合同约定，本基金的投资范围不包括国债期货。 7.12 投资组合报告附注 7.12.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明 本基金投资的前十名证券的发行主体本期未被监管部门立案调查，且在本报告编制日前一年内未受到公开谴责、处罚。 7.12.2 基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明 本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。 7.12.3 期末其他各项资产构成 单位：人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 331,696.21 2 应收证券清算款 2,722,057.98 3 应收股利 - 4 应收利息 6,296.17 5 应收申购款 267,581.23 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 3,327,631.59 7.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 7.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。 7.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §8 基金份额持有人信息 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位：份 持有人户数 户均持有的 持有人结构 (户) 基金份额 机构投资者 个人投资者 持有份额 占总份 持有份额 占总份 额比例 额比例 6,281 12,268.85 3,828,913.36 4.97% 73,231,730.81 95.03% 8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例 基金管理人所有从业人员 125,977.46 0.1635% 持有本基金 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 项目 持有基金份额总量的数量区间（万份） 本公司高级管理人员、基金投资和研究部 0 门负责人持有本开放式基金 本基金基金经理持有本开放式基金 0 8.4 发起式基金发起资金持有份额情况 持有份额总 持有份额占 发起份额占 发起份额承 项目 数 基金总份额 发起份额总数 基金总份额 诺持有期限 比例（%） 比例（%） 基金管理人固有资 - - 4,000,321.60 5.19 三年 金 基金管理人高级管 - - - - - 理人员 基金经理等人员 4,609.22 0.01 - - - 基金管理人股东 - - 20,000,000.00 25.95 三年 其他 - - - - - 合计 4,609.22 0.01 24,000,321.60 31.14 - 注：本基金的发起份额已超出基金成立时的承诺持有期限。 §9 开放式基金份额变动 单位：份 基金合同生效日（ 2013 年 3 月 18 日 ）基金份额总额 266,204,465.59 本报告期期初基金份额总额 121,845,664.60 本报告期基金总申购份额 7,293,218.38 减:本报告期基金总赎回份额 52,078,238.81 本报告期基金拆分变动份额（份额减少以"-"填列） - 本报告期期末基金份额总额 77,060,644.17 注：总申购份额包含红利再投、转换入份额，总赎回份额包含转换出份额。 §10 重大事件揭示 10.1 基金份额持有人大会决议 本报告期内无基金份额持有人大会决议。 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 本基金本报告期内基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门未发生重大人事变动。 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 本报告期内无涉及基金管理人、基金财产、基金托管人基金托管业务的重大诉讼。 10.4 基金投资策略的改变 本报告期无基金投资策略的改变。 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）自 2013 年 3 月 18 日起至今为本基金提供审计 服务，本报告期内未发生变动。 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 本报告期内，中国证券监督管理委员会北京监管局对管理人出具了《关于对华商基金管理有 限公司采取出具警示函行政监管措施的决定》，指出管理人风控管理工作存在疏漏、内部监控不 健全。管理人对此高度重视，立即制定了整改计划和整改方案，积极采取整改措施，排除业务中 存在的风险隐患，全面落实了各项整改要求。 本报告期内托管人的托管业务部门及其相关高级管理人员未受到任何稽查或处罚。 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位：人民币元 交易单元 股票交易 应支付该券商的佣金 券商名称 数量 成交金额 占当期股票 佣金 占当期佣金 备注 成交总额的比例 总量的比例 华龙证券 2 843,889,935.20 21.33% 785,915.59 21.33% - 东兴证券 2 711,215,399.60 17.98% 662,354.86 17.98% - 中信证券 2 594,679,197.91 15.03% 553,825.47 15.03% - 第一创业 1 418,404,927.22 10.58% 389,659.88 10.58% - 中信建投证券 2 411,573,981.21 10.40% 383,300.12 10.40% - 国金证券 1 316,670,946.23 8.00% 294,916.35 8.00% - 广发证券 1 301,926,101.68 7.63% 281,183.84 7.63% - 广州证券 1 282,461,875.39 7.14% 263,056.82 7.14% - 财通证券 1 75,296,235.56 1.90% 70,123.25 1.90% - 东吴证券 1 - - - - - 申万宏源证券 1 - - - - - 安信证券 1 - - - - - 太平洋证券 1 - - - - - 中金公司 1 - - - - - 长江证券 2 - - - - - 国信证券 1 - - - - - 长城证券 1 - - - - - 国盛证券 1 - - - - - 中泰证券 1 - - - - - 华创证券 1 - - - - - 华金证券 1 - - - - - 川财证券 1 - - - - - 注：1.选择专用席位的标准和程序： （1）选择标准 券商经纪人财务状况良好、经营行为规范、风险管理先进、投资风格与基金管理人有互补性、 在最近一年内无重大违规行为。 券商经纪人具有较强的研究能力：能及时、全面、定期向基金管理人提供高质量的关于宏观、 行业及市场走向、个股分析的报告及丰富全面的信息咨询服务；有很强的行业分析能力，能根据 基金管理人所管理基金的特定要求，提供专门研究报告，具有开发量化投资组合模型的能力。 券商经纪人能提供最优惠合理的佣金率：与其他券商经纪人相比，该券商经纪人能够提供最 优惠、最合理的佣金率。 （2）选择程序 基金管理人根据以上标准对不同券商经纪人进行考察、选择和确定，选定的经纪人名单需经 风险管理小组审批同意。基金管理人与被选择的证券经营机构签订委托协议。基金管理人与被选 择的券商经纪人在签订委托代理协议时，要明确签定协议双方的公司名称、委托代理期限、佣金 率、双方的权利义务等，经签章有效。委托代理协议一式三份，协议双方及证券主管机关各留存 一份，基金管理人留存监察稽核部备案。 2.本基金本报告期内新增中信证券 2 个席位。 10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 本基金本报告期内无租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况。 10.8 其他重大事件 序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 华商基金管理有限公司关于华商 公司网站、中国证监会 1 价值共享灵活配置混合型发起式 基金电子披露网站 2020 年 1 月 21 日 证券投资基金基金合同 华商基金管理有限公司关于华商 公司网站、中国证监会 2 价值共享灵活配置混合型发起式 基金电子披露网站 2020 年 1 月 21 日 证券投资基金托管协议 华商基金管理有限公司关于华商 3 价值共享灵活配置混合型发起式 公司网站、中国证监会 2020 年 1 月 21 日 证券投资基金招募说明书（更新） 基金电子披露网站 摘要 华商基金管理有限公司关于华商 公司网站、中国证监会 4 价值共享灵活配置混合型发起式 基金电子披露网站 2020 年 1 月 21 日 证券投资基金招募说明书更新 华商基金管理有限公司关于华商 公司网站、中国证监会 5 基金管理有限公司旗下部分基金 基金电子披露网站、中 2020 年 1 月 21 日 修改基金合同、托管协议并更新 国证券报、上海证券报、 招募说明书的提示性公告 证券时报、证券日报 华商价值共享灵活配置混合型发 公司网站、中国证监会 6 起式证券投资基金2019年第4季 基金电子披露网站 2020 年 1 月 21 日 度报告 华商基金管理有限公司旗下基金 中国证券报、上海证券 7 2019年第四季度报告提示性公告 报、证券时报、证券日 2020 年 1 月 21 日 报 华商基金管理有限公司关于终止 公司网站、中国证监会 8 与泰信财富基金销售有限公司销 基金电子披露网站、中 2020 年 1 月 22 日 售合作关系的公告 国证券报、上海证券报、 证券时报、证券日报 华商基金管理有限公司关于旗下 公司网站、中国证监会 9 部分基金参加大连网金基金销售 基金电子披露网站、中 2020 年 1 月 22 日 有限公司费率优惠活动的公告 国证券报、上海证券报、 证券时报、证券日报 10 华商基金管理有限公司关于调整 公司网站、中国证监会 2020 年 1 月 30 日 旗下基金开放日的公告 基金电子披露网站 华商基金管理有限公司关于终止 公司网站、中国证监会 11 与泰诚财富基金销售（大连）有 基金电子披露网站、中 2020 年 2 月 24 日 限公司销售合作关系的公告 国证券报、上海证券报、 证券时报、证券日报 12 华商基金管理有限公司关于旗下 公司网站、中国证监会 2020 年 3 月 5 日 部分基金参加中国银河证券股份 基金电子披露网站、中 有限公司费率优惠活动的公告 国证券报、上海证券报、 证券时报、证券日报 华商基金管理有限公司关于旗下 公司网站、中国证监会 13 部分基金参加济安财富（北京） 基金电子披露网站、中 2020 年 3 月 10 日 基金销售有限公司费率优惠活动 国证券报、上海证券报、 的公告 证券时报、证券日报 华商基金管理有限公司关于旗下 公司网站、中国证监会 14 基金调整停牌股票估值方法的提 基金电子披露网站、中 2020 年 3 月 14 日 示性公告 国证券报、上海证券报、 证券时报、证券日报 华商基金管理有限公司关于旗下 公司网站、中国证监会 15 基金调整停牌股票估值方法的提 基金电子披露网站、上 2020 年 3 月 17 日 示性公告 海证券报、中国证券报、 证券时报、证券日报 华商基金管理有限公司关于暂停 公司网站、中国证监会 16 泰诚财富基金销售(大连)有限公 基金电子披露网站、上 2020 年 3 月 24 日 司办理旗下基金相关销售业务 海证券报、中国证券报、 证券时报、证券日报 华商基金管理有限公司关于旗下 公司网站、中国证监会 17 基金调整停牌股票估值方法的提 基金电子披露网站、上 2020 年 3 月 24 日 示性公告 海证券报、中国证券报、 证券时报、证券日报 华商基金管理有限公司关于推迟 公司网站、中国证监会 18 披露旗下公募基金 2019 年年度 基金电子披露网站、上 2020 年 3 月 25 日 报告的公告 海证券报、中国证券报、 证券时报、证券日报 华商基金管理有限公司关于旗下 公司网站、中国证监会 19 部分基金参加中国人寿保险股份 基金电子披露网站、上 2020 年 3 月 31 日 有限公司费率优惠活动的公告 海证券报、中国证券报、 证券时报、证券日报 华商基金管理有限公司关于旗下 公司网站、中国证监会 20 部分基金参加首创证券有限责任 基金电子披露网站、上 2020 年 4 月 1 日 公司费率优惠活动的公告 海证券报、中国证券报、 证券时报、证券日报 华商价值共享灵活配置混合型发 公司网站、中国证监会 21 起式证券投资基金 2019 年度报 基金电子披露网站 2020 年 4 月 21 日 告 华商基金管理有限公司旗下基金 中国证券报、上海证券 22 2019 年年度报告提示性公告 报、证券时报、证券日 2020 年 4 月 21 日 报 华商价值共享灵活配置混合型发 公司网站、中国证监会 23 起式证券投资基金2020年第1季 基金电子披露网站 2020 年 4 月 22 日 度报告 华商基金管理有限公司旗下基金 中国证券报、上海证券 24 2020年第一季度报告提示性公告 报、证券时报、证券日 2020 年 4 月 22 日 报 华商基金管理有限公司关于终止 公司网站、中国证监会 25 与泰诚财富基金销售（大连）有 基金电子披露网站、上 2020 年 4 月 24 日 限公司销售合作关系的公告 海证券报、中国证券报、 证券时报、证券日报 华商基金管理有限公司关于旗下 公司网站、中国证监会 26 部分基金暂停参加中信证券（华 基金电子披露网站、上 2020 年 4 月 28 日 南）股份有限公司费率优惠活动 海证券报、中国证券报、 的公告 证券时报、证券日报 华商基金管理有限公司关于华商 公司网站、中国证监会 27 基金管理有限公司关于旗下部分 基金电子披露网站、上 2020 年 5 月 18 日 基金参加万联证券股份有限公司 海证券报、中国证券报、 费率优惠活动的公告 证券时报、证券日报 §11 影响投资者决策的其他重要信息 11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 本基金本报告期内未发生单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况。 11.2 影响投资者决策的其他重要信息 无。 §12 备查文件目录 12.1 备查文件目录 1、中国证监会批准华商价值共享灵活配置混合型发起式证券投资基金设立的文件； 2、《华商价值共享灵活配置混合型发起式证券投资基金基金合同》； 3、《华商价值共享灵活配置混合型发起式证券投资基金托管协议》； 4、《华商价值共享灵活配置混合型发起式证券投资基金招募说明书》； 5、基金管理人业务资格批件、营业执照； 6、报告期内华商价值共享灵活配置混合型发起式证券投资基金在规定媒介上披露的各项公告的原稿。 12.2 存放地点 基金管理人、基金托管人处。 12.3 查阅方式 基金管理人办公地址：北京市西城区平安里西大街 28 号中海国际中心 19 层 基金托管人地址：北京市西城区闹市口大街 1 号院 1 号楼 投资者对本报告书如有疑问，可咨询基金管理人华商基金管理有限公司。 客户服务中心电话：4007008880（免长途费），010－58573300 基金管理人网址：http://www.hsfund.com 中国证监会基金电子披露网站:http://eid.csrc.gov.cn/fund 华商基金管理有限公司 2020 年 8 月 29 日