信达澳银消费优选混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 2016 年 9 月 30 日 基金管理人:信达澳银基金管理有限公司 基金托管人:中国建设银行股份有限公司 报告送出日期:2016 年 10 月 26 日  信达澳银消费优选混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏, 并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2016 年 10 月 25 日复核了本 报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本 基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2016 年 7 月 1 日起至 9 月 30 日止。 §2 基金产品概况 基金简称 信达澳银消费优选混合 基金主代码 610007 交易代码 610007 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2012 年 9 月 4 日 报告期末基金份额总额 82,917,131.21 份 本基金主要投资受益于中国经济增长和消费升级的 投资目标 股票,在严格控制风险的前提下,力争实现基金资产 的长期稳定增值。 本基金通过把握中国经济转型过程中消费行业的投 资机会,运用“自上而下”和“自下而上”相结合的 方法构建基金的资产组合。一方面,本基金通过“自 上而下”的深入分析,在结合国内外宏观经济发展趋 势、国家相关政策的基础上,优化大类资产配置、甄 投资策略 选受益行业;另一方面,通过“自下而上”的深入分 析精选公司素质高、核心竞争力突出、估值合理的公 司,依靠这些公司的出色能力来抵御行业的不确定性 和各种压力,力争获得超越行业平均水平的良好回 报。 沪深 300 指数收益率×80%+中债总财富指数收益率 业绩比较基准 ×20% 第 2 页 共 11 页  信达澳银消费优选混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 本基金是混合型基金产品,基金资产整体的预期收益 风险收益特征 和预期风险均较高,属于较高风险,较高收益的基金 品种。 基金管理人 信达澳银基金管理有限公司 基金托管人 中国建设银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位:人民币元 主要财务指标 报告期( 2016 年 7 月 1 日 - 2016 年 9 月 30 日 ) 1.本期已实现收益 224,237.62 2.本期利润 4,587,345.88 3.加权平均基金份额本期利润 0.0547 4.期末基金资产净值 107,963,022.70 5.期末基金份额净值 1.302 注:1、上述基金业绩指标不包括基金份额持有人认购或交易基金的各项费用(例如,开放式基金 的认购、申购及赎回费等),计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相 关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 业绩比较基准 净值增长率 净值增长率 业绩比较基 阶段 收益率标准差 ①-③ ②-④ ① 标准差② 准收益率③ ④ 过去三个月 4.41% 1.02% 2.94% 0.64% 1.47% 0.38% 第 3 页 共 11 页  信达澳银消费优选混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率 变动的比较 注:1、本基金基金合同于 2012 年 9 月 4 日生效,2012 年 10 月 10 日开始办理申购、赎回业务。 2、股票、权证等权益类资产为基金资产的 60%-95%,其中投资于本基金定义的消费行业的股票不 低于股票资产的 80%;债券等固定收益类金融工具及中国证监会允许基金投资的其他金融工具占 基金资产的 0%-40%;基金保留的现金或者到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资 产净值的 5%;权证的投资比例不超过基金资产净值的 3%。本基金按规定在合同生效后六个月内达 到上述规定的投资比例。 §4 管理人报告 4.1 基金经理(或基金经理小组)简介 任本基金的基金经理期限 姓名 职务 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 本基金的 北京大学金融学硕 基 金 经 2015 年 8 月 士。2011 年 7 月加入 冯士祯 - 5年 理、领先 19 日 信达澳银基金公司, 增长混合 历任研究咨询部研究 第 4 页 共 11 页  信达澳银消费优选混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 基金的基 员、信达澳银精华灵 金经理、 活配置混合基金基金 中小盘混 经理助理、信达澳银 合基金的 消费优选混合基金基 基 金 经 金经理助理,现任领 理、转型 先增长混合基金基金 创新股票 经理(2015 年 5 月 9 基金的基 日起至今)、信达澳银 金经理 中小盘混合基金基金 经理(2015 年 7 月 1 日起至今)、信达澳银 消费优选混合基金基 金经理(2015 年 8 月 19 日起至今)、信达澳 银转型创新股票基金 基金经理(2016 年 9 月 14 日起至今)。 英国格拉斯哥大学管 理学硕士,CFA。 2011 年 6 月加入信达澳银 基金公司,任信达澳 银产业升级混合基金 本基金的 2016 年 1 月 张培培 - 5年 及信达澳银精华灵活 基金经理 8日 配置混合基金基金经 理助理、信达澳银消 费优选混合基金基金 经理(2016 年 1 月 8 日起至今)。 注:1、基金经理的任职日期、离任日期为根据公司决定确定的任职或离任日期。 2、证券从业的含义遵从行业协会从业人员资格管理办法的相关规定等。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内,本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》、《证券投资基金销售管理办法》、 《公开募集证券投资基金运作管理办法》、基金合同和其他有关法律法规、监管部门的相关规定, 依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产,在严格控制投资风险的基础上, 为基金持有人谋求最大利益,没有发生损害基金持有人利益的行为。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本基金管理人已经建立了投资决策及交易内控制度,确保在投资管理活动中公平对待不同投 第 5 页 共 11 页  信达澳银消费优选混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 资组合,维护投资者的利益。本基金管理人建立了严谨的公平交易机制,确保不同基金在买卖同 一证券时,按照比例分配的原则在各基金间公平分配交易量。公司对报告期内公司所管理的不同 投资组合的整体收益率差异、分投资类别(股票、债券)的收益率差异进行了分析;利用数据统 计和重点审查价差原因相结合的方法,对连续四个季度内、不同时间窗口(日内、3 日内、5 日内) 公司管理的不同投资组合同向交易价差进行了分析;对部分债券一级市场申购、非公开发行股票 申购等以公司名义进行的交易进行了审核和监控,未发现公司所管理的投资组合存在违反公平交 易原则的情形。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 报告期内未发现本基金存在异常交易行为,报告期内本公司所管理的投资组合未发生交易所 公开竞价的同日反向交易。 4.4 报告期内基金投资策略和运作分析 三季度指数整体维持震荡格局,2900 点至 3100 点左右震荡上行;随着中报行情的展开,受 益于财政政策发力的 PPP 板块成为 7、8 月份市场上涨的亮点,其中龙头股票涨幅都在 50%以上; 国企改革及举牌逻辑,在三季度也愈演愈烈,以部分地产股为代表;苹果新品发布超预期,也带 动了电子相关个股的反弹。 本基金坚持以自下而上选股为主,上半年配置了部分 PPP 板块的受益标的,在 8、9 月份陆续 有不错的表现,同时自下而上选择了部分举牌及转型逻辑个股,也取得不错的绝对收益。 我们对于后续行情相对比较乐观,短期来看,近两个月没有太多政策利空因素,美国 12 月份 的弱加息也慢慢被市场所接受和消化,近期人民币的短期大幅贬值也释放部分压力,后续仍然坚 持自下而上选股风格,专注景气较高的细分领域,如军工、医药、电子等。感谢投资者对本基金 的支持和信任。 4.5 报告期内基金的业绩表现 截至报告期末,本基金份额净值为 1.302 元,份额累计净值为 1.792 元,报告期内份额净值 增长率为 4.41%,同期业绩比较基准收益率为 2.94%。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 无。 第 6 页 共 11 页  信达澳银消费优选混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比例(%) 1 权益投资 97,281,984.81 89.58 其中:股票 97,281,984.81 89.58 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 - - 其中:债券 - - 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售 - - 金融资产 7 银行存款和结算备付金合计 11,129,859.62 10.25 8 其他资产 185,855.82 0.17 9 合计 108,597,700.25 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 占基金资产净值比例 代码 行业类别 公允价值(元) (%) A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 83,911,713.91 77.72 电力、热力、燃气及水生产和供应 D - - 业 E 建筑业 3,943,736.64 3.65 F 批发和零售业 - - G 交通运输、仓储和邮政业 29,948.40 0.03 H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 1,351,121.45 1.25 J 金融业 48,128.35 0.04 K 房地产业 2,929,877.58 2.71 L 租赁和商务服务业 2,044,887.29 1.89 M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 - - O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - 第 7 页 共 11 页  信达澳银消费优选混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 3,022,571.19 2.80 S 综合 - - 合计 97,281,984.81 90.11 5.2.2 报告期末按行业分类的沪港通投资股票投资组合 注:本基金本报告期末未持有沪港通投资股票。 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 占基金资产净值 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 比例(%) 1 000404 华意压缩 710,878 8,459,448.20 7.84 2 002303 美盈森 518,353 6,878,544.31 6.37 3 300266 兴源环境 123,610 5,976,543.50 5.54 4 300344 太空板业 327,000 5,644,020.00 5.23 5 002519 银河电子 220,406 5,433,007.90 5.03 6 002638 勤上光电 565,993 5,258,074.97 4.87 7 000790 泰合健康 364,400 5,039,652.00 4.67 8 002475 立讯精密 244,109 4,935,883.98 4.57 9 300326 凯利泰 182,000 4,637,360.00 4.30 10 300416 苏试试验 99,766 3,776,143.10 3.50 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 注:本基金本报告期末未持有债券。 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 注:本基金本报告期末未持有债券。 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明 细 注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 注:本基金本报告期末未持有贵金属。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注:本基金本报告期末未持有权证。 第 8 页 共 11 页  信达澳银消费优选混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 注:本基金本报告期末未持有股指期货。 5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策 注:本基金未参与投资股指期货。 5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 5.10.1 本期国债期货投资政策 注:本基金未参与投资国债期货。 5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 注:本基金本报告期末未持有国债期货。 5.10.3 本期国债期货投资评价 本基金未参与投资国债期货。 5.11 投资组合报告附注 5.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体报告期内被监管部门立案调查,或在 报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形及相关投资决策程序说明。 凯利泰(300326)于 2015 年 11 月 25 日发布《关于收到中国证券监督管理委员会上海监管局 行政监管措施决定书的公告》,公告称公司因应收账款帐龄及资产减值损失披露不准确、营业收入 披露不准确、委托理财金额披露不准确、定期报告中未披露资产重组承诺事项及履行情况,收到 了上海证监局的行政监管措施。 该公司于 2015 年 12 月 22 日发布《关于上海证监局责令整改措施决定的整改报告》,该公司 对以上问题逐一进行整改,现已整改完毕,基金管理人分析认为,此次事件对该公司经营和价值 应不会构成重大影响。 除凯利泰(300326)外,其余的本基金投资的前十名证券的发行主体报告期内没有被监管部 门立案调查,也没有在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 5.11.2 本基金投资的前十名股票中,没有投资超出基金合同规定备选股票库的情形。 5.11.3 其他资产构成 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 114,810.29 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 2,031.81 5 应收申购款 43,876.26 6 其他应收款 - 第 9 页 共 11 页  信达澳银消费优选混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 7 待摊费用 25,137.46 8 其他 - 9 合计 185,855.82 5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 流通受限部分的 占基金资产 序号 股票代码 股票名称 流通受限情况说明 公允价值(元) 净值比例(%) 1 002303 美盈森 6,878,544.31 6.37 重大事项停牌 5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因,分项之和与合计项可能存在尾差。 §6 开放式基金份额变动 单位:份 报告期期初基金份额总额 82,135,697.70 报告期期间基金总申购份额 6,010,925.08 减:报告期期间基金总赎回份额 5,229,491.57 报告期期间基金拆分变动份额(份额减少以"-" - 填列) 报告期期末基金份额总额 82,917,131.21 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 注:基金管理人本报告期未运用固有资金投资本基金。 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 注:基金管理人本报告期未运用固有资金投资本基金。 第 10 页 共 11 页  信达澳银消费优选混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 §8 影响投资者决策的其他重要信息 无。 §9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 1、中国证监会核准基金募集的文件; 2、《信达澳银消费优选混合型证券投资基金基金合同》; 3、《信达澳银消费优选混合型证券投资基金托管协议》; 4、法律意见书; 5、基金管理人业务资格批件、营业执照; 6、基金托管人业务资格批件、营业执照; 7、本报告期内公开披露的基金资产净值、基金份额净值及其他临时公告。 9.2 存放地点 备查文件存放于基金管理人和/或基金托管人的住所。 9.3 查阅方式 投资者可到基金管理人和/或基金托管人的办公场所、营业场所及网站免费查阅备查文件。在 支付工本费后,投资者可在合理时间内取得备查文件的复制件或复印件。 第 11 页 共 11 页