信达澳银精华灵活配置混合型 证券投资基金招募说明书(更新)摘要 2015 年第 2 期 基金管理人:信达澳银基金管理有限公司 基金托管人:中国建设银行股份有限公司 二〇一五年九月 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 重 要 提 示 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金(以下简称“本基金”)于 2008 年 3 月 26 日经中国证监会证监许可【2008】435 号文核准募集。根据相关法律 法规,本基金基金合同已于 2008 年 7 月 30 日生效,基金管理人于该日起正式 开始对基金财产进行运作管理。 基金管理人保证招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中 国证监会核准,但中国证监会对本基金募集的核准,并不表明其对本基金的价 值和收益做出实质性判断或保证,也不表明投资于本基金没有风险。 基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财 产,基金管理人不保证基金一定盈利,也不保证最低收益。 本摘要根据《基金合同》和基金招募说明书编写,并经中国证监会核准。 基金合同是约定基金当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人自依基金 合同取得基金份额,即成为基金份额持有人和本基金合同的当事人,其持有基 金份额的行为本身即表明其对基金合同的承认和接受,并按照《中华人民共和国 证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》、基金合同及其他有关规定 享有权利、承担义务。基金投资人欲了解基金份额持有人的权利和义务,应详 细查阅《基金合同》。 本基金投资于证券市场,基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动, 投资者在投资本基金前,应全面了解本基金的产品特性,充分考虑自身的风险 承受能力,理性判断市场,对认购基金的意愿、时机、数量等投资行为作出独 立决策,获得基金投资收益,亦承担基金投资中出现的各类风险,包括:因整 体政治、经济、社会等环境因素对证券价格产生影响而形成的系统性风险,个 别证券特有的非系统性风险,由于基金投资人连续大量赎回基金产生的流动性 风险,基金管理人在基金管理实施过程中产生的基金管理风险等。 鉴于本基金是灵活配置混合型基金,除了个别投资品种超出预期的变动所 带来的一般风险之外,本基金的特有风险主要集中在战略资产配置以及策略灵 活配置方法可能产生的一些风险上,其业绩表现将在一定程度上受到资产在股 票和债券之间配置情况的影响,在战略资产配置模型可能出现不能完全正确预 1 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 测市场未来较短时间内非理性变动,或者由于运用策略灵活配置模型出现误判 时,本基金存在净值表现低于市场表现的风险。 基金的过往业绩并不预示其未来表现。 投资有风险,投资者在进行投资决策前,请仔细阅读本基金的招募说明书 及基金合同。 本招募说明书中与托管业务相关的更新信息已经本基金托管人复核。本招 募说明书(更新)所载内容截止日为 2015 年 7 月 29 日,所载财务数据和净值 表现截至 2015 年 6 月 30 日(财务数据未经审计)。 2 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 一、 基金管理人 (一) 基金管理人概况 名 称:信达澳银基金管理有限公司 住 所:广东省深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大厦 24 层 办公地址:广东省深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大厦 24 层 邮政编码:518040 成立日期:2006 年 6 月 5 日 批准设立机关:中国证券监督管理委员会 批准设立文号:中国证监会证监基金字【2006】071 号 法定代表人:于建伟 电话:0755-83172666 传真:0755-83199091 联系人:郑妍 经营范围:基金募集、基金销售、资产管理和中国证监会许可的其他业务 组织形式:有限责任公司 注册资本:壹亿元 股本结构:信达证券股份有限公司出资 5400 万元,占公司总股本的 54%;康联首域集团有限公司(Colonial First State Group Limited)出资 4600 万元,占公司总股本的 46% 存续期间:持续经营 (二) 主要人员情况 1、董事、监事、高级管理人员 董事: 于帆先生,董事长,毕业于厦门大学法律系。1987 年 7 月至 1988 年 10 月 任化工部管理干部学院经济系法学教师,1988 年 10 月至 1999 年 6 月任中国信 达信托投资公司部门副总经理、部门总经理,1999 年 6 月至 2000 年 9 月任中国 3 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 信达资产管理公司债权管理部高级经理,2000 年 9 月至 2007 年 9 月任宏源证券 股份有限公司董事会秘书、副总经理,2007 年 9 月至 2011 年 10 月任信达证券 股份有限公司党委委员、董事会秘书、副总经理、常务副总经理,2011 年 10 月 至 2013 年 8 月任中国信达资产管理公司投融资业务部总经理,2013 年 8 月至今 任信达证券股份有限公司董事、总经理。2014 年 9 月 16 日起兼任信达澳银基金 管理有限公司董事长。 施普敦(Michael Stapleton)先生,副董事长,澳大利亚墨尔本 Monash 大学 经济学学士。1996 年至 1998 年担任 JP 摩根投资管理有限公司(澳大利亚)机 构客户经理,1998 年加入康联首域投资有限公司机构业务开发部门,负责澳大 利亚机构客户销售和关系管理,2002 年加入首域投资国际(伦敦),历任机构销 售总监、机构业务开发主管,2009 年 6 月起担任首域投资有限公司(香港)亚 洲及日本区域董事总经理。 于建伟先生,董事,中国社会科学院硕士、东北财经大学 EMBA。27 年证 券从业经历,具有证券与基金从业资格、基金业高管人员任职资格。1989 年至 1996 年在中国建设银行信托投资公司工作,历任证券部副总经理、深圳证券业 务部总经理、资产中介部负责人;1996 年至 2000 年任中国科技国际信托投资有 限公司天津赤峰道证券营业部总经理;2000 年至 2004 年任宏源证券有限公司北 京北洼路营业部总经理;2004 年至 2008 年任宏源证券有限公司营销经纪总部总 经理;2008 年至 2013 年 5 月任世纪证券有限公司副总裁;2013 年 7 月加入信 达澳银基金管理有限公司,2013 年 8 月 9 日起任信达澳银基金管理有限公司总 经理。2014 年 7 月 21 日起兼任信达新兴财富资产管理有限公司董事,2014 年 9 月 1 日起兼任信达新兴财富资产管理有限公司董事长。 黄慧玲(Ng Hui Lin)女士,董事,新加坡国立大学工商管理学士。历任 DBS 资产管理公司(DBS Asset Management)营销主管,SG 资产管理公司(SG Asset Management )商业开发经理,亨德森全球投资(Henderson Global Investors) 业务拓展经理,首域投资有限公司(新加坡)渠道销售总监,摩根士丹利投资 管理公司执行总监、副总裁。2010 年 4 月起任首域投资有限公司(新加坡)东 南亚区的董事总经理。 孙志新先生,独立董事,山西财经学院财政金融学学士,高级经济师。历任 4 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 中国建设银行总行人事教育部副处长,总行教育部副主任,总行监察室主任, 广东省分行党组副书记、副行长,广西区分行党委书记、行长,总行人力资源 部总经理(党委组织部部长),总行个人业务管理委员会副主任,总行党校(高 级研修院)常务副校长,总行人力资源部总经理(党委组织部部长),总行工会 常务副主席,总行监事会监事。孙志新先生具备良好的诚信记录及职业操守, 未发现有被监管机构予以行政处罚或采取行政监管措施的情况。 刘颂兴先生,独立董事,香港中文大学工商管理硕士。历任 W.I.Carr(远东) 有限公司投资分析师,霸菱国际资产管理有限公司投资分析师、投资经理,纽 约摩根担保信托公司 Intl 投资管理副经理,景顺亚洲有限公司投资董事,汇丰 资产管理(香港)有限公司(2005 年 5 月起改组为汇丰卓誉投资管理公司)股 票董事,中银保诚资产管理有限公司投资董事,新鸿基地产有限公司企业策划 总经理,中国平安资产管理(香港)有限公司高级副总裁兼股票投资董事,中 国国际金融(香港)有限公司资产管理部执行董事,Seekers Advisors(香港) 有限公司执行董事兼投资总监。2012 年 6 月 19 日起担任广发资产管理(香港) 有限公司董事总经理。刘颂兴先生具备良好的诚信记录及职业操守,未发现有 被监管机构予以行政处罚或采取行政监管措施的情况。 刘治海先生,独立董事,中国政法大学法学硕士,历任江苏省盐城市政法干校 干部,首都经贸大学经济系讲师,自 1993 年 2 月起担任北京金诚同达律师事务所 高级合伙人, 目前任全国律师协会公司法专业委员会委员,北京市人大立法咨询 专家。2015 年 5 月 8 日起兼任信达澳银基金管理有限公司独立董事。刘治海先 生具备良好的诚信记录及职业操守,未发现有被监管机构予以行政处罚或采取 行政监管措施的情况。 监事: 潘广建先生,英国伯明翰大学工商管理硕士,加拿大注册会计师协会会计师。 曾任职于德勤会计师事务所稽核部、香港期货交易所监察部,1997 年起历任山 一证券分析员、证券及期货事务监察委员会中介团体及投资产品部助理经理、 强制性公积金计划管理局强制性公积金计划及产品经理、景顺亚洲业务发展经 理、景顺长城基金管理公司财务总监、AXA 国卫市场部总经理、银联信托有限 公司市场及产品部主管、荷兰银行投资管理有限公司大中华区总经理助理,2007 5 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 年 5 月起任首域投资(香港)有限公司中国业务开发董事,2007 年 8 月起兼任 信达澳银基金管理公司监事。 郑妍女士,中国农业大学管理学硕士,现任监察稽核总监助理。2007 年 5 月加入信达澳银基金管理有限公司,历任客户服务部副总经理、监察稽核部副 总经理、监察稽核总监助理。自 2015 年 1 月起兼任信达澳银基金管理有限公司 职工监事。 高级管理人员: 于建伟先生,总经理,中国社会科学院硕士、东北财经大学 EMBA。27 年 证券从业经历,具有证券与基金从业资格、基金业高管人员任职资格。1989 年 至 1996 年在中国建设银行信托投资公司工作,历任证券部副总经理、深圳证券 业务部总经理、资产中介部负责人;1996 年至 2000 年任中国科技国际信托投资 有限公司天津赤峰道证券营业部总经理;2000 年至 2004 年任宏源证券有限公司 北京北洼路营业部总经理;2004 年至 2008 年任宏源证券有限公司营销经纪总部 总经理;2008 年至 2013 年 5 月任世纪证券有限公司副总裁;2013 年 7 月加入 信达澳银基金管理有限公司,2013 年 8 月 9 日起任信达澳银基金管理有限公司 总经理。2014 年 7 月 21 日起兼任信达新兴财富资产管理有限公司董事,2014 年 9 月 1 日起兼任信达新兴财富资产管理有限公司董事长。 黄晖女士,督察长,加拿大 Concordia University 经济学硕士。18 年证券、 基金从业经历,具有证券与基金从业资格、基金业高管人员任职资格。1999 年 起历任大成基金管理有限公司研究部分析师、市场部副总监、规划发展部副总 监、机构理财部总监等职务,其间两次借调到中国证监会基金部工作,参与老 基金重组、首批开放式基金评审等工作。2000-2001 年曾参与英国政府“中国金 融人才培训计划”(FIST 项目),赴伦敦任职于东方汇理证券公司(伦敦)。2005 年 8 月加入信达澳银基金管理有限公司,任督察长兼董事会秘书。 于鹏先生,副总经理,中国人民大学经济学学士。21 年证券、基金从业经 历,具有证券与基金从业资格,历任中国建设银行总行信托投资公司证券总部 驻武汉证券交易中心交易员、计划财务部会计、深圳证券营业部计划财务部副 经理、经理;中国信达信托投资公司北京证券营业部总经理助理兼计财部经理; 宏源证券股份有限公司北京营业部副总经理、机构管理总部业务监控部经理兼 6  信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 清算中心经理、资金财务总部副总经理、资金管理总部总经理兼客户资金存管 中心总经理等职务。2005 年 10 月加入信达澳银基金管理有限公司,历任财务总 监、总经理助理兼财务总监。2015 年 3 月 21 日起任信达新兴财富资产管理有限 公司总经理。 2、基金经理 (1)现任基金经理: 任本基金的基金经理期限 证券从 姓名 职务 说明 任职日期 离任日期 业年限 中国人民银行研究生部金 融学硕士。2008 年 8 月加 入信达澳银基金公司,历 本基金的 任投资研究部研究员、信 基金经理、 达澳银精华配置混合基金 消费优选 基金经理助理、信达澳银 混合基金 精华灵活配置混合基金基 基金经理、 金经理(2012 年 4 月 6 日 杜蜀鹏 红利回报 2012-4-6 - 7年 起至今)、信达澳银消费优 混合基金 选混合基金基金经理 基金经理、 (2013 年 12 月 19 日起至 转型创新 今)、信达澳银红利回报混 股票基金 合基金基金经理(2015 年 基金经理 2 月 14 日起至今)、信达 澳银转型创新股票基金基 金经理(2015 年 4 月 15 日起至今) (2)历任基金经理: 任本基金的基金经理期限 姓名 任职日期 离任日期 王战强 2008 年 07 月 30 日 2010 年 05 月 25 日 曾国富 2008 年 07 月 30 日 2011 年 12 月 16 日 7 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 李坤元 2010 年 5 月 25 日 2013 年 4 月 17 日 3、公司投资审议委员会 公司投资审议委员会由 4 名成员组成。名单如下: 曾国富,研究总监、基金经理 孔学峰,固定收益总监、基金经理 杜蜀鹏,基金经理 尹哲,基金经理 上述人员之间不存在亲属关系。 二、 基金托管人 1.基本情况 名称:中国建设银行股份有限公司(简称:中国建设银行) 住所:北京市西城区金融大街 25 号 办公地址:北京市西城区闹市口大街 1 号院 1 号楼 法定代表人:王洪章 成立时间:2004 年 09 月 17 日 组织形式:股份有限公司 注册资本:贰仟伍佰亿壹仟零玖拾柒万柒仟肆佰捌拾陆元整 存续期间:持续经营 基金托管资格批文及文号:中国证监会证监基字[1998]12 号 联系人:田 青 联系电话:(010)6759 5096 中国建设银行成立于 1954 年 10 月,是一家国内领先、国际知名的大型股份 制商业银行,总部设在北京。中国建设银行于 2005 年 10 月在香港联合交易所挂 牌上市(股票代码 939),于 2007 年 9 月在上海证券交易所挂牌上市(股票代码 601939)。于 2014 年末,中国建设银行市值约为 2,079 亿美元,居全球上市银行 第四位。 8 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 于 2014 年末,本集团资产总额 167,441.30 亿元,较上年增长 8.99%;客户 贷款和垫款总额 94,745.23 亿元,增长 10.30%;客户存款总额 128,986.75 亿元, 增长 5.53%。营业收入 5,704.70 亿元,较上年增长 12.16%;其中,利息净收入 增长 12.28%,净利息收益率(NIM)2.80%;手续费及佣金净收入占营业收入比重 为 19.02%;成本收入比为 28.85%。利润总额 2,990.86 亿元,较上年增长 6.89%; 净利润 2,282.47 亿元,增长 6.10%。资本充足率 14.87%,不良贷款率 1.19%, 拨备覆盖率 222.33%。 客户基础进一步夯实,全年公司机构有效客户和单位人民币结算账户分别新 增11万户和68万户,个人有效客户新增1,188万户。网点“三综合”覆盖面进一 步扩大,综合性网点达到1.37万个,综合柜员占比达到80%,综合营销团队1.75 万个,网点功能逐步向客户营销平台、体验平台和产品展示平台转变。深化网点 柜面业务前后台分离,全行超过1.45万个营业网点30类柜面实时性业务产品实现 总行集中处理,处理效率提高60%。总分行之间、总分行与子公司之间、境内外 以及各分行之间的业务联动和交叉营销取得重要进展,集团综合性、多功能优势 逐步显现。 债务融资工具累计承销3,989.83亿元,承销额连续四年同业排名第一。以“养 颐”为主品牌的养老金融产品体系进一步丰富,养老金受托资产规模、账户管理 规模分别新增188.32亿元和62.34万户。投资托管业务规模增幅38.06%,新增证 券投资基金托管只数和首发份额市场领先。跨境人民币客户数突破1万个、结算 量达1.46万亿元。信用卡累计发卡量6,593万张,消费交易额16,580.81亿元,多 项核心指标同业第一。私人银行业务持续推进,客户数量增长14.18%,金融资产 增长18.21%。 2014年,本集团各方面良好表现,得到市场与业界广泛认可,先后荣获国内 外知名机构授予的100余项重要奖项。在英国《银行家》杂志2014年“世界银行 1000强排名”中,以一级资本总额位列全球第2;在英国《金融时报》全球500 强排名第29位,新兴市场500强排名第3位;在美国《福布斯》杂志2014年全球上 市公司2000强排名中位列第2;在美国《财富》杂志世界500强排名第38位。此外, 本集团还荣获国内外重要媒体评出的诸多重要奖项,覆盖公司治理、社会责任、 风险管理、公司信贷、零售业务、投资托管、债券承销、信用卡、住房金融和信 9 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 息科技等多个领域。 中国建设银行总行设投资托管业务部,下设综合处、基金市场处、证券保险 资产市场处、理财信托股权市场处、QFII托管处、养老金托管处、清算处、核算 处、监督稽核处等9个职能处室,在上海设有投资托管服务上海备份中心,共有 员工220余人。自2007年起,托管部连续聘请外部会计师事务所对托管业务进行 内部控制审计,并已经成为常规化的内控工作手段。 2.主要人员情况 赵观甫,投资托管业务部总经理,曾先后在中国建设银行郑州市分行、总行 信贷部、总行信贷二部、行长办公室工作,并在中国建设银行河北省分行营业部、 总行个人银行业务部、总行审计部担任领导职务,长期从事信贷业务、个人银行 业务和内部审计等工作,具有丰富的客户服务和业务管理经验。 纪伟,投资托管业务部副总经理,曾就职于中国建设银行南通分行、中国建 设银行总行计划财务部、信贷经营部、公司业务部,长期从事大客户的客户管理 及服务工作,具有丰富的客户服务和业务管理经验。 张军红,投资托管业务部副总经理,曾就职于中国建设银行青岛分行、中国 建设银行总行零售业务部、个人银行业务部、行长办公室,长期从事零售业务和 个人存款业务管理等工作,具有丰富的客户服务和业务管理经验。 张力铮,投资托管业务部副总经理,曾就职于中国建设银行总行建筑经济部、 信贷二部、信贷部、信贷管理部、信贷经营部、公司业务部,并在总行集团客户 部和中国建设银行北京市分行担任领导职务,长期从事信贷业务和集团客户业务 等工作,具有丰富的客户服务和业务管理经验。 黄秀莲,投资托管业务部副总经理,曾就职于中国建设银行总行会计部,长 期从事托管业务管理等工作,具有丰富的客户服务和业务管理经验。 3.基金托管业务经营情况 作为国内首批开办证券投资基金托管业务的商业银行,中国建设银行一直秉 持“以客户为中心”的经营理念,不断加强风险管理和内部控制,严格履行托管 人的各项职责,切实维护资产持有人的合法权益,为资产委托人提供高质量的托 管服务。经过多年稳步发展,中国建设银行托管资产规模不断扩大,托管业务品 种不断增加,已形成包括证券投资基金、社保基金、保险资金、基本养老个人账 10  信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 户、QFII、企业年金等产品在内的托管业务体系,是目前国内托管业务品种最齐 全的商业银行之一。截至 2015 年 6 月末,中国建设银行已托管 514 只证券投资 基金。中国建设银行专业高效的托管服务能力和业务水平,赢得了业内的高度认 同。中国建设银行自 2009 年至今连续五年被国际权威杂志《全球托管人》评为 “中国最佳托管银行”。 三、 相关服务机构 (一)销售机构及联系人 1、直销机构 名 称:信达澳银基金管理有限公司 住 所:广东省深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大厦 24 层 办公地址:广东省深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大厦 24 层 法定代表人:于建伟 电 话:0755-83077068 传 真:0755-83077038 联 系 人:王丽燕 公司网址:www.fscinda.com 邮政编码:518040 2、代销机构 序号 名称 注册地址 法定代表人 办公地址 客服电话 联系人 网站 中国建设银 北京市西城区闹 北京市西城区金融 1 行股份有限 王洪章 市口大街 1 号院 1 95533 何奕 www.ccb.com 大街 25 号 公司 号楼 招商银行股 深圳市深南大道 www.cmbchina 2 李建红 同“注册地址” 95555 邓炯鹏 份有限公司 7088 号招商银行大 .com 11  信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 厦 交通银行股 上海市浦东新区银 www.bankcomm 3 牛锡明 同“注册地址” 95559 胡迪锋 份有限公司 城中路 188 号 .com 北京东城区朝阳门 中信银行股 北大街 9 号东方文 方爽、李 bank.ecitic. 4 常振明 同“注册地址” 95558 份有限公司 化大厦中信银行总 晔君 com 行 12 层 北京银行股 北京市西城区金融 北京市西城区金 www.bankofbe 5 闫冰竹 95526 谢小华 份有限公司 大街甲 17 号首层 融大街丙 17 号 ijing.com.cn 华夏银行股 北京市东城区建国 www.hxb.com. 6 吴建 同“注册地址” 95577 郑鹏 份有限公司 门内大街 22 号 cn 平安银行股 深圳市深南中路 www.bank.pin 7 孙建一 同“注册地址” 95511-3 张莉 份有限公司 1099 号平安大厦 gan.com 0571-96523 杭州银行股 浙江省杭州市凤起 www.hccb.com 8 马时雍 同“注册地址” /400-8888- 严峻 份有限公司 路 432 号 .cn 508 渤海银行股 天津市河西区马场 400-888-88 www.cbhb.com 9 刘宝凤 同“注册地址” 王宏 份有限公司 道 201-205 号 11 .cn 西安银行股 陕西省西安市新城 029-96779/ www.xacbank. 10 王西省 同“注册地址” 白智 份有限公司 区东四路 35 号 4008696779 com 信达证券股 北京市西城区闹市 400-800-88 www.cindasc. 11 张志刚 同“注册地址” 唐静 份有限公司 口大街 9 号院 1 号楼 99 com 中国银河证 北京市西城区金融 4008-888-8 www.chinasto 12 券股份有限 大街 35 号国际企业 陈有安 同“注册地址” 宋明 88 ck.com.cn 公司 大厦 C 座 中信建投证 北京市朝阳区安立 北京市朝阳门内 400-8888-1 www.csc108.c 13 王常青 权唐 券股份有限 路 66 号 4 号楼 大街 188 号 08 om 12  信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 公司 申万宏源证 上海市徐汇区长乐 上海市徐汇区长 95523 或 www.swhysc.c 14 李梅 曹晔 券有限公司 路 989 号 45 层 乐路 989 号 45 层 4008895523 om 新疆乌鲁木齐市 新疆乌鲁木齐市高 申万宏源西 高新区(新市区) www.hysec.co 新区(新市区)北京 400-800-05 15 部证券有限 许建平 北京南路 358 号大 李巍 m 南路 358 号大成国 62 公司 成国际大厦 20 楼 际大厦 20 楼 2005 室 2005 室 4006898888 华龙证券有 甘肃省兰州市静宁 www.hlzqgs.c 16 李晓安 同“注册地址” , 李昕田 限责任公司 路 308 号 om 0931-96668 北京市朝阳区亮 中信证券股 广东省深圳市福田 侯艳红、 www.cs.eciti 17 王东明 马桥路 48 号中信 95558 份有限公司 区中心 3 路 8 号 刘玉静 c.com 证券大厦 18 层 青岛市崂山区深圳 中信证券 路 222 号青岛国际 www.citicssd 18 (山东)有 杨宝林 同“注册地址” 95548 吴忠超 金融广场 1 号楼 20 .com 限责任公司 层 浙江省杭州市滨江 中信证券 杭州市解放东路 区江南大道 588 号 www.bigsun.c 19 (浙江)有 沈强 29 号迪凯银座 22、 0571-95548 王佳苗 恒鑫大厦主楼 19、 om.cn 限责任公司 23 楼 20 层 国泰君安证 上海市浦东新区 上海市浦东新区商 400-8888-6 芮敏祺、 20 券股份有限 万建华 银城中路 168 号上 www.gtja.com 城路 618 号 66 叶澍 公司 海银行大厦 29 层 湖南省长沙市黄兴 上海市浦东新区 湘财证券有 400-888-15 21 中路 63 号中山国际 林俊波 陆家嘴环路 958 号 赵小明 www.xcsc.com 限责任公司 51 大厦 12 楼 华能联合大厦 5 楼 13  信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 光大证券股 上海市静安区新闸 400-8888-7 www.ebscn.co 22 薛峰 同“注册地址” 刘晨 份有限公司 路 1508 号 88/95525 m 兴业证券股 福建省福州市湖东 雷宇钦、 www.xyzq.com 23 兰荣 同“注册地址” 95562 份有限公司 路 99 号 黄英 .cn 400-8888-0 海通证券股 上海市淮海中路 98 上海市广东路 689 www.htsec.co 24 王开国 01/021-955 李笑鸣 份有限公司 号 号海通证券大厦 m 53 深圳市福田区益田 招商证券股 95565/400- www.newone.c 25 路江苏大厦 A 座 宫少林 同“注册地址” 黄婵君 份有限公司 8888-111 om.cn 38-45 层 深圳市罗湖区红 深圳市罗湖区红岭 国信证券股 岭中路 1012 号国 www.guosen.c 26 中路 1012 号国信证 何如 95536 周杨 份有限公司 信证券大厦 16 层 om.cn 券大厦 16 楼 至 26 层 广州天河区天河北 广东省广州天河 广发证券股 路 183-187 号大都 北路大都会广场 www.gf.com.c 27 孙树明 95575 黄岚 份有限公司 会广场 43 楼 5、18、19、36、 n (4301-4316 房) 38、41 和 42 楼 安信证券股 深圳市福田区金田 4008-001-0 www.essence. 28 牛冠兴 同“注册地址” 郑向溢 份有限公司 路 4018 号安联大厦 01 com.cn 深圳市福田区金田 平安证券有 400-8816-1 www.pingan.c 29 路大中华国际交易 杨宇翔 同“注册地址” 吴琼 限责任公司 68 om 广场 8 楼 北京市西城区金融 东兴证券股 400-8888-9 30 大街 5 号新盛大厦 B 魏庆华 同“注册地址” 汤漫川 www.dxzq.net 份有限公司 93 座 12、15 层 深圳市福田区深南 世纪证券有 0755-83199 雷新东、 www.csco.com 31 大道 7088 号招商银 卢长才 同“注册地址” 限责任公司 509 袁媛 .cn 行大厦 41 层 14  信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 福州市五四路 157 福州市五四路 157 华福证券有 www.gfhfzq.c 32 号新天地大厦 7、8 黄金琳 号新天地大厦 7 至 0591-96326 张宗锐 限责任公司 om.cn 层 10 层 华泰证券股 江苏省南京市中山 肖亦玲 www.htsc.com 33 吴万善 同“注册地址” 95597 份有限公司 东路 90 号 庞晓芸 .cn 广州市天河区珠江 广州证券股 西路 5 号广州国际 020-961303 www.gzs.com. 34 邱三发 同“注册地址” 林洁茹 份有限公司 金融中心主塔 19 /87322668 cn 层、20 层 新时代证券 北京市海淀区北三 400-698-98 35 有限责任公 环西路 99 号院 1 号 刘汝军 同“注册地址” 卢珊 www.xsdzq.cn 98 司 楼 15 层 1501 长江证券股 武汉市新华路特 8 95579/4008 www.95579.co 36 胡运钊 同“注册地址” 奚博宇 份有限公司 号长江证券大厦 -888-999 m 广东省深圳市福田 银泰证券经 区竹子林四路紫竹 37 纪有限责任 黄冰 同“注册地址” 4008505505 刘翠玲 www.ytzq.net 七道 18 号光大银行 公司 18 楼 浙江省杭州市杭大 上海市长乐路 浙商证券股 (浙江省 www.stocke.c 38 路1号黄龙世纪广场 吴承根 1219 号长鑫大厦 陈韵 份有限公司 内)967777 om.cn A座 18 楼 www.qlzq.com 齐鲁证券有 39 济南市经七路86号 李玮 同“注册地址” 95538 马晓男 .cn 限公司 惠州市江北东江三 联讯证券股 路 55 号广播电视新 www.lxzq.com 40 徐刚 同“注册地址” 95564 陈思 份有限公司 闻中心西面一层大 .cn 堂和三、四层 长城证券有 深圳市福田区深南 深圳市福田区深 4006666888 41 黄耀华 刘阳 www.cgws.com 限责任公司 大道6008号特区报 南大道 6008 号特 /0755-3368 15  信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 业大厦16-17层 区报业大厦 14 层 0000 内蒙古呼和浩特 恒泰证券股 内蒙古呼和浩特新 市赛罕区敕勒川 www.cnht.com 42 庞介民 4001966188 魏巍 份有限公司 城区新华东街111号 大街东方君座 D 座 .cn 14 层 云南省昆明市青年 北京市西城区北 太平洋证券 www.tpyzq.co 400-665-09 43 股份有限公 路389号志远大厦18 李长伟 展北街 9 号华远企 唐昌田 99 m 司 层 业号 D 座 3 单元 www.txsec.co 北京市西城区金融 北京市西城区新 天相投资顾 010-660456 m/ 44 街 19 号富凯大厦 B 林义相 街口外大街 28 号 尹伶 问有限公司 78 www.jjm.com. 座 701 C座5层 cn 诺亚正行 (上海)基 上海市浦东新区银 400-821-53 www.noah-fun 45 金销售投资 汪静波 同“注册地址” 徐成 城中路 68 号 8 楼 99 d.com 顾问有限公 司 www.zlfund.c 深圳众禄基 深圳市罗湖区梨园 4006-788-8 n及 46 金销售有限 路物资控股置地大 薛峰 同“注册地址” 童彩平 87 www.jjmmw.co 公司 厦8楼 m 上海天天基 上海市徐汇区龙 上海市徐汇区龙田 400-1818-1 www.1234567. 47 金销售有限 其实 田路 195 号 3C 座 7 刘之菁 路 190 号 2 号楼 2 层 88 com.cn 公司 楼 上海好买基 上海市浦东南路 www.ehowbuy. 400-700-96 48 金销售有限 1118号鄂尔多斯国 杨文斌 同“注册地址” 胡锴隽 com 65 公司 际大厦903~906室 16  信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 杭州数米基 杭州市余杭区仓前 杭州市滨江区江 www.fund123. 49 金销售有限 街道文一西路1218 陈柏青 南大道 3588 号恒 4000766123 朱晓超 cn 公司 号1幢202室 生大厦 12 楼 北京市朝阳区朝外 和讯信息科 licaike.hexu 50 大街22号泛利大厦 王莉 同“注册地址” 4009200022 吴卫东 技有限公司 n.com 1002室 浙江同花顺 杭州市文二西路一 www.5ifund.c 51 基金销售有 凌顺平 同“注册地址” 4008773772 汪林林 限公司 号903室 om 中国(上海)自由贸 上海市长宁区金 上海联泰资 www.66money. 52 产管理有限 易试验区富特北路 燕斌 钟路 658 弄 2 号楼 4000466788 汤蕾 公司 com 277号3层310室 B座6楼 北京东城区东长 北京展恒基 北京市顺义区后沙 www.myfund.c 53 金销售有限 闫振杰 安街一号东方广 4008886661 翟飞飞 公司 峪镇安富街6号 om 场 E1 座 1508 万银财富 中国北京朝阳区北 中国北京朝阳区 (北京)基金 400-081-66 www.wy-fund. 54 四环中路27号盘古 王斐 北四环中路 27 号 廉亮 销售有限公 55 com 司 大观3201 盘古大观 3201 北京市西城区南礼 北京市西城区南 北京增财基 www.zcvc.com 55 金销售有限 士路66号1号楼12层 罗细安 礼士路 66 号 1 号 4000018811 史丽丽 .cn 公司 1208号 楼 12 层 1208 号 深圳市福田区中 深圳市福田区中心 心三路 8 号卓越时 三路8号卓越时代广 中信期货有 代广场(二期)北 www.citicsf. 56 场(二期)北座13 张皓 4009908826 洪诚 限公司 座 13 层 com 层1301-1305室、14 1301-1305 室、14 层 层 上海长量基 上海浦东新区浦 金销售投资 上海市浦东新区高 www.erichfun 57 张跃伟 东大道 555 号裕景 4008202899 毛林 顾问有限公 翔路526号2幢220室 d.com 司 国际 B 座 16 层 17 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 基金管理人可根据有关法律法规的要求,选择其它符合要求的机构代理销 售本基金或变更上述代销机构,并及时公告。 (二)注册登记机构 名 称:信达澳银基金管理有限公司 住 所:广东省深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大厦 24 层 办公地址:广东省深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大厦 24 层 法定代表人:于建伟 电 话:0755-83172666 传 真:0755-83196151 联 系 人:刘玉兰 (三)律师事务所和经办律师 名称:上海源泰律师事务所 办公地址:上海市浦东南路 256 号华夏银行大厦 1405 室 电话:021-51150298 传真:021-51150398 联系人:刘佳 经办律师:廖海、刘佳 (四)会计师事务所和经办注册会计师 名称: 安永华明会计师事务所(特殊普通合伙) 住所: 北京市东城区东长安街 1 号东方广场安永大楼 17 层 01-12 室 办公地址: 北京市东城区东长安街 1 号东方广场安永大楼 17 层 01-12 室 法定代表人(执行事务合伙人): 吴港平 联系电话:010-58153000 传真:010-85188298 联系人: 汤骏 18 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 经办注册会计师:汤骏、高鹤 四、 基金的名称 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金 五、 基金的运作方式和类型 运作方式:契约型、开放式 类型:混合型证券投资基金 六、 基金的投资目标 本基金主要通过投资于优质的、具有长期持续增长能力的公司,并根据股 票类和固定收益类资产之间的相对吸引力来调整资产的基本配置,规避系统性 风险,从而力争实现基金资产的长期稳定增值。 七、 基金的投资范围 本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法发行上市的 股票(新股发行、增发与配售等)、债券、货币市场工具、权证、资产支持证券 以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。 本基金投资组合的资产配置为:股票资产为基金资产的 30%-80%,债券 资产、现金及中国证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产的 20%- 70%,权证占基金资产净值的 0%-3%;其中基金保留的现金以及投资于一年 期以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的 5%。 根据未来法律法规或监管机构相关政策的变动,本基金管理人在履行适当 程序后,可以相应调整上述投资比例并投资于法律法规或监管机构允许基金投 资的其他金融产品(包括股指期货、期权等金融衍生品)。 八、 基金的投资策略 本基金将在风险管理的前提下进行积极的投资,其投资策略主要包括两个方 面: (1)自下而上精选并长期投资于具有长期投资价值和有持续成长能力的个 股。 (2)运用战略资产配置和策略灵活配置模型衡量资产的投资吸引力,有纪 19 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 律地进行资产的动态配置,在有效控制系统风险前提下实现基金资产的长期稳定 增值。 本基金的投资流程如图所示: 信达澳银战略资产配置模型 宏观环境与市场气氛分析体系 战略资产配置 策略灵活配置(TAA) (SAA) 公司价值分析体系QGV 行业趋势分析体系ITC 股票策略 固定收益策略 宏观景气分析体系MDE 基金的投资组合 图表 1 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金投资管理流程 1、 资产配置策略 本基金以相对长期的眼光进行资产配置。资产配置包括两个层面:战略资产 配置(SAA, Strategic Assets Allocation)和策略灵活配置(TAA,Tactic Assets Allocation)。战略资产配置以“联邦模型”为基础,每季度更新一次数据,并依据 模型输出的结果来决定是否进行基本配置的调整,这是本基金资产配置的基础。 策略灵活配置是在战略配置的基础上,根据“宏观环境和市场气氛分析体系 (MEMS)”,在战略配置决定的配置比例的基础上可以进行占基金净值±10%比 例的调整,以更灵活地适应市场的现时特点,从而在坚持基金的纪律性的配置方 法的同时也保持适度的灵活性。 (1) 战略资产配置(SAA) 信达澳银战略资产配置模型的蓝本是“联邦模型”,该模型通过测算动态市盈 率、债券收益率等一系列市场变量与市场环境变量及其相关性,评估比较股票市 20 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 场、债券市场等不同资产类别的相对投资价值及其变化,研判市场系统性风险的 高低,为动态调整或修正基金在不同资产类别中的资产配置比例提供决策依据。 基于联邦模型的思想,我公司设计了“信达澳银战略资产配置模型”,模型的 核心是“市场相对价值指标(RVI, relative value index)”。模型的含义是:长期 来看国债和股票收益水平之间应该有一个确定的相对关系,如果短期两者偏离程 度较大我们就进行相应操作等待市场恢复到正常状况。具体配置策略是,当 RVI 大于 0 时,股票市场相对于债券市场处于高估状态,这时应保持较低股票投资比 例,RVI 越高,股票比例应越低;当 RVI 小于零时,股票市场相对于债券市场处 于低估状态,这时应保持较高股票比例,RVI 越低,股票比例应越高。 (2) 策略灵活配置(TAA) 本基金将保留占基金资产±10%比例的灵活配置空间,由基金经理根据对宏 观环境和市场气氛的判断进行调整。其中,宏观经济环境的分析重在把握宏观经 济的趋势,希望能准确把握实体经济趋势性的拐点。市场气氛的分析重在把握市 场即时的“动量(Momentum)”情况,以适应市场现时的氛围。策略灵活配置将 主要依据“宏观环境与市场气氛(MEMS,Macro Environment and Market Sentiment)分析体系”。该体系主要由全球经济指标、国内经济指标、政策取向、 企业盈利趋势、分析员盈利预测、市场故事等部分构成。本基金将根据实际的效 果对上述指标赋以相应的权重(并进行及时的调整)、计算整体得分,若得分很 高说明宏观经济、市场氛围整体向好,则调高股票配置比例,否则降低股票比例。 2、 股票投资策略 本基金通过积极主动的投资管理为投资人创造价值,秉承自下而上的投资分 析方法,对企业及其发展环境的深入分析,寻求具有长期竞争力的成长型企业和 他们被市场低估时产生的投资机会,通过投资具有持续盈利增长能力和长期投资 价值的优质企业为投资人实现股票资产的持续增值。 (1) 运用“信达澳银公司价值分析体系(QGV,Quality, Growth & Valuation)”,从公司素质、盈利增长和估值三个方面对公司进行严格的综合评 估,以深度挖掘能够持续保持盈利增长的成长型公司。 (2) 运用“信达澳银行业优势分析体系(ITC,Industrial Trends & Competitiveness)”,从行业长期发展的维度对比分析行业内的公司,从行业层面 21 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 对公司做出筛选,挑选行业内竞争力强、符合行业发展趋势的优秀公司。 (3) 运用“信达澳银宏观景气分析体系(MDE,Macro Drivers & Environment)”,考察宏观经济增长的行业驱动力,行业景气的变化、宏观景气 变动对不同行业及相关公司的潜在影响,以及宏观经济政策对相关行业的影响, 进而判断行业的发展趋势、景气周期、盈利能力、成长性、相对投资价值的变化, 选择未来一段时间内持续增长能力突出的行业并调整对相关公司的价值判断,最 终完成对行业配置的适度调控。 相关公司根据满足“信达澳银公司价值分析体系(QGV)”和“信达澳银行业 优势分析体系(ITC)”的不同程度,以及投资团队对该公司的研究深度,分别被 确定为“核心品种”、“重点品种”和“观察性品种”3 个层级并不断循环论证,在此 基础之上基金经理根据自身判断,结合“信达澳银宏观景气分析体系(MDE)”提出 的行业投资建议,构建基金的股票投资组合。 3、 固定收益投资策略 本基金将债券投资管理作为控制基金整体投资风险和提高非股票资产收益 率的重要策略性手段,坚持价值投资理念,在深入研究的基础上实施积极主动的 组合投资,并通过类属配置与个券选择进行分层次投资管理。 (1) 在类属配置层面,本基金将对宏观经济、市场利率、债券供求等各 种影响债券投资的因素作出细致深入的分析,从而预测各类属资产预期风险及收 益情况,同时考虑债券品种期限和两个债券市场流动性及收益性现状,从而确定 债券组合资产在国债、可转债、金融债、货币类资产之间的类属分配比例,并定 期对投资组合类属资产进行优化配置和调整。 (2) 在个券选择层面,本基金将综合分析长期利率趋势与短期利率变化, 同时结合不同债券品种的收益率水平、流动性与信用风险等因素,综合运用久期 管理策略、凸度策略、收益率利差策略、回购套利策略等多种交易策略,实施积 极主动的债券投资管理,不断经过债券投资组合优化和调整过程,最终完成债券 投资管理目标。 未来随着国内债券市场的不断发展,本基金将根据实际情况不断研究使用更 多的债券投资盈利模式,在控制风险的前提下谋求高于市场平均水平的投资回 报。 22 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 4、 金融衍生产品投资策略 本基金将金融衍生产品的投资作为控制投资风险和在有效控制风险前期下 提高基金投资组合收益的辅助手段。本基金的金融衍生产品投资策略主要包括: (1) 利用金融衍生产品市场价格的非理性波动和对应公司的基本面研究 把握金融衍生产品定价严重偏离合理定价带来的投资机会; (2) 根据权证对应公司基本面研究成果确定权证的合理估值,发现市场 对股票权证的非理性定价; (3) 在产品定价时主要采用市场公认的多种期权定价模型以及研究人员 对包括对应公司基本面等不同变量的预测对金融衍生产品确定合理定价; (4) 利用权证衍生工具的特性,本基金通过期货与现货、权证与证券的 组合投资,来达到改善组合风险收益特征的目的; (5) 本基金投资金融衍生产品策略包括但不限于杠杆交易策略、看跌保 护组合策略、保护组合成本策略、获利保护策略、买入跨式投资策略等等。 5、 投资决策流程 本基金投资决策基本原则是根据基金合同规定的投资目标、投资理念以及范 围等要素,制定基金投资策略。本基金采用投资团队分级负责制的投资决策方式, 本基金经理是本基金投资团队的重要成员,一方面积极参与投资团队的投资研究 工作,另一方面在公司授权下主动行使投资决策和本基金的投资组合管理职责。 本基金力求通过包括本基金经理在内的整个投资团队全体人员的共同努力来争 取良好的投资业绩。在投资过程中,采取分级授权的投资决策机制,对于不同的 投资规模,决策程序有所不同。通过这样的决策流程既充分调动投资团队的集体 智慧,也使得基金经理的主观能动性得到充分的发挥。在合理控制投资风险的前 提下,追求本基金持有人最优化的投资收益。 公司设立投资审议委员会,作为公司投资管理的最高决策和监督机构。投资 审议委员会由总经理担任主席,投资总监任执行委员。为提高投资决策效率和专 业性水平,公司授权投资总监带领投资研究部负责公司日常投资决策和投资管 理。投资审议委员会定期或在认为必要时,评估基金投资业绩,监控基金投资组 合风险,并对基金重大投资计划做出决策。投资决策的程序是: (1) 基金经理与投研团队运用“信达澳银战略资产配置模型”从战略资产 23 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 配置(SAA)角度研究各资产类别的相对长期投资价值,提出大类资产(股票、 债券、现金等)的投资建议,在投资总监批准后实施。在战略配置的基础上,基 金经理运用“策略灵活配置模型(TAA)”,根据现时的经济环境和市场气氛进行 ±10%的灵活配置。 (2) 投资研究团队对符合基本流通性条件和素质要求的上市公司展开广 泛研究,确定本基金的备选股票库; (3) 基金经理根据分析师推荐及自身研究自行确定观察性买入的股票, 以及买入数量和价格; (4) 投资总监每周或在认为必要时组织投资团队召开股票分析会,运用 QGV 和 ITC 等分析体系对基金经理或行业分析师建议投资的股票进行深入讨 论,形成对股票的基本面和投资价值的结论性意见; (5) 在深入研究(要具备内部的深入研究报告)和团队讨论的基础上, 基金经理可提出重点投资建议和集中投资建议,分别报投资总监和公司投资审议 委员会审议,经批准后方可实施。 (6) 投资总监组织基金经理和投资团队对基金的投资组合进行分析,对 投资组合的资产配置和主要品种进行分析,投资总监根据上述分析对基金的组合 提出调整建议,建议区分为建议性提议和强制性提议,对强制性提议基金经理必 须在特定时间内完成组合调整; (7) 公司投资审议委员会每月讨论并每季正式评议本基金的投资业绩和 投资组合风险,并在认为必要时要求投资团队和基金经理提出控制投资组合风险 和改善投资业绩的方案,方案经会议审议后,基金经理根据方案和投资流程调整 投资组合; (8) 固定收益品种的投资和调整程序。通过对宏观经济、市场利率、债 券供求等各种影响债券投资的因素作出细致深入的分析,从而确定债券组合资产 在国债、可转债、金融债、货币类资产之间的类属分配比例,并定期对投资组合 类属资产进行优化配置和调整。在个券选择层面,本基金将综合分析长期利率趋 势与短期利率变化,同时结合不同债券品种的收益率水平、流动性与信用风险等 因素,综合运用久期管理策略、凸度策略、收益率利差策略、回购套利策略等多 种交易策略,实施积极主动的债券投资管理。 24 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 (9) 公司风险管理委员会和监察稽核部实时监控本基金投资的全过程, 并及时制止违反本基金合规控制要求的投资行为,对基于有关法规和本基金合同 要求的该等合规建议本基金经理及投资团队必须在合理时间内无条件执行。 九、 基金的业绩比较基准 沪深 300 指数收益率×60%+中国债券总指数收益率×40% 沪深 300 指数成份股选自沪深两个证券市场,覆盖了大部分流通市值,为 中国 A 股市场中代表性强、流动性高的主流投资股票,能够反映 A 股市场总体 发展趋势。沪深 300 指数中的指数股的发布和调整均由交易所完成,具有较强 的公正性与权威性。 中国债券总指数是由中央国债登记结算有限责任公司编制的中国全市场国 债指数,拥有独立的数据源和自主的编制方法。该指数同时覆盖了国内交易所 和银行间两个债券市场的全部国债,能够反映债券市场总体走势,具有较强的 市场代表性。 随着法律法规和市场环境发生变化,如果上述业绩比较基准不适用本基金、 或者本基金业绩比较基准中所使用的指数暂停或终止发布,或者推出更权威的能 够表征本基金风险收益特征的指数,本基金管理人可以依据维护基金份额持有人 合法权益的原则,根据实际情况对业绩比较基准进行相应调整。调整业绩比较基 准应经基金托管人同意,报中国证监会备案,基金管理人应在调整前 2 个工作日 在至少一种指定媒体上予以公告。 十、 基金的风险收益特征 本基金属于风险收益水平中等、降低基金资产净值随经济周期产生的波动、 长期追求每年获得超过业绩比较基准的正回报的混合型基金,长期预期风险收益 高于货币市场基金和债券基金,低于股票基金。 十一、 基金的投资组合报告 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国建设银行股份有限公司复核了本次更新招募说明书中的投 资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 25  信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保 证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策 前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本投资组合报告期为 2015 年 4 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日。本报告中财 务资料未经审计。 一)报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比例(%) 1 权益投资 159,735,988.63 68.08 其中:股票 159,735,988.63 68.08 2 固定收益投资 50,770,628.10 21.64 其中:债券 50,770,628.10 21.64 资产支持证券 - - 3 贵金属投资 - - 4 金融衍生品投资 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入 - - 返售金融资产 银行存款和结算备付金合 6 17,761,276.30 7.57 计 7 其他资产 6,360,351.04 2.71 8 合计 234,628,244.07 100.00 二)报告期末按行业分类的股票投资组合 占基金资产净值比 代码 行业类别 公允价值(元) 例(%) A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 22,937,192.82 11.44 D 电力、热力、燃气及水生产和供 659,400.00 0.33 26  信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 应业 E 建筑业 - - F 批发和零售业 2,614,282.02 1.30 G 交通运输、仓储和邮政业 13,385,308.16 6.68 H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务 - - 业 J 金融业 65,106,789.53 32.48 K 房地产业 51,456,987.37 25.67 L 租赁和商务服务业 3,417,681.15 1.71 M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 158,347.58 0.08 O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 159,735,988.63 79.69 注:由于四舍五入的原因,市值占基金资产净值比分项之和与合计可能有尾 差。 三)报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明 细 占基金资产净 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 值比例(%) 1 000024 招商地产 1,101,032 40,198,678.32 20.06 2 000625 长安汽车 968,868 20,491,558.20 10.22 3 600029 南方航空 699,904 10,176,604.16 5.08 4 600999 招商证券 366,074 9,686,318.04 4.83 5 601318 中国平安 113,055 9,263,726.70 4.62 6 601688 华泰证券 337,215 7,799,782.95 3.89 7 601818 光大银行 1,438,235 7,708,939.60 3.85 8 601169 北京银行 521,758 6,949,816.56 3.47 27  信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 9 000001 平安银行 454,127 6,603,006.58 3.29 10 600837 海通证券 293,072 6,388,969.60 3.19 四)报告期末按债券品种分类的债券投资组合 占基金资产净值比例 序号 债券品种 公允价值(元) (%) 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 33,770,013.20 16.85 其中:政策性金融债 33,770,013.20 16.85 4 企业债券 17,000,614.90 8.48 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债 - - 8 其他 - - 9 合计 50,770,628.10 25.33 五)报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明 细 占基金资产净值 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值(元) 比例(%) 1 018001 国开 1301 329,560 33,770,013.20 16.85 2 132001 14 宝钢 EB 91,930 17,000,614.90 8.48 注:本基金本报告期末仅持有上述债券。 六)报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证 券投资明细 注:本基金报告期末未持有资产支持证券。 七)报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资 明细 注:本基金本报告期末未持有贵金属。 八)报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明 细 28 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 注:本基金报告期末未持有权证。 九)报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 1、报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 注:本基金本报告期末未持有股指期货。 2、本基金投资股指期货的投资政策 本基金未参与投资股指期货。 十)报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 1、本期国债期货投资政策 本基金未参与投资国债期货。 2、报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 注:本基金本报告期末未持有国债期货。 3、本期国债期货投资评价 本基金未参与投资国债期货。 十一)投资组合报告附注 1、本基金投资的前十名证券的发行主体报告期内被监管部门立案调查,或 在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形及相关投资决策程序说明。 上海证券交易所于 2014 年 8 月 5 日发布《关于对北京银行股份有限公司相 关责任人予以监管关注的决定》,决定称 2013 年 5 月 20 日北京银行(601169) 采用现场会议与网络投票相结合的方式召开股东大会,在股东大会召开当日现场 提出不对议案进行审议表决,违反了《上市公司股东大会规则》,同时该公司取 消网络投票表决结果的行为,损害了参与网络投票的股东行使表决权的利益。北 京银行上述行为违反了《上海证券交易所股票上市规则》有关规定。上海证券交 易所做出对北京银行股份有限公司相关责任人予以监管关注的决定。 基金管理人分析认为,该公司针对上海交易所提出的问题,已积极组织整改, 完善相关工作程序。基金管理人经审慎分析,认为该监管关注对公司经营和价值 应不会构成重大影响。 华泰证券(601688)2014 年 9 月 6 日发布公告,公司收到中国证监会《关 于对华泰证券股份有限公司采取责令改正措施的决定([2014]62 号)》,该决 定书主要内容为:“你公司管理的华泰紫金增强债券集合资产管理计划、华泰紫 金周期轮动集合资产管理计划等多个资产管理计划在 2013 年 1 月至 2014 年 3 月期间,存在同日或隔日通过交易对手实现不同计划之间间接进行债券买卖交易 的情形。上述行为违反了《证券公司客户资产管理业务管理办法》第三条、第三 29 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 十三条的规定。同时,中国人民银行南京分行于 2014 年 6 月就此事项对你公司 进行行政处罚,但你公司并未及时向监管部门报告。按照《证券公司客户资产管 理业务管理办法》第五十七条的规定,责令你公司予以改正。” 基金管理人分析认为,该公司在收到证监会的上述决定后,已经采取措施梳 理相关的流程, 采取措施进行整改。基金管理人经审慎分析,认为上述责令改正 措施决定所认定的问题对公司经营和价值不会构成重大影响。 2015 年 1 月 16 日中国证监会通报 2014 年第四季度证券公司融资类业务现 场检查情况。检查发现,招商证券(600999)存在向不符合条件的客户融资融券 问题,并且受过处理仍未改正。中国证监会对该公司采取责令限期改正的行政监 管措施。 基金管理人已注意到招商证券在中国证监会 2014 年 4 季度对融资融券业务 进行的检查中被查出的问题,该公司也受到了责令限期改正的行政监管措施。通 过分析,基金管理人认为上述监管措施对公司的经营及盈利影响甚小,将密切关 注该公司是否通过整改以达到监管部门的要求。 华泰证券(601688)于 2015 年 4 月 7 日发布《华泰证券关于中国证监会对 公司融资融券业务检查情况的公告》,公告称 2015 年 4 月 3 日中国证监会通报华 泰证券在融资融券业务开展中存在向不符合条件的客户融资融券、向风险承担能 力不足的客户融资融券、未按照规定方式为部分客户开立融资融券信用账户等问 题,违规情节较重。中国证监会对该公司采取责令限期改正的行政监管措施。 基金管理人分析认为,该公司针对监管层提出的问题,已积极组织整改,完 善相关工作程序。基金管理人经审慎分析,认为该责令改正措施对公司经营和价 值应不会构成重大影响。 深圳证监局于 2015 年 6 月 5 日发布《关于对招商证券股份有限公司采取出 具警示函、责令整改并处分有关责任人员措施的决定》,决定称 2015 年 5 月 29 日招商证券(600999)发生一起重大信息安全事件,经查,招商证券在此次事件 中存在以下问题:集中交易系统于当日上午 10 点 05 分全部中断,影响交易时间 超过 30 分钟;未及时处理集中交易主、备系统数据复制同步软件的异常,造成 事件发生时集中交易主、备数据库系统数据不一致,导致热备服务器切换失败, 未能避免此次重大信息安全事件发生。深圳证监局做出对招商证券采取出具警示 函、责令整改并处分有关责任人员措施的决定。 基金管理人分析认为,该公司发生重大信息安全事件,属于内部控制不完善, 但该公司针对证监局提出的问题,已积极组织整改,完善相关工作程序。基金管 理人经审慎分析,认为该责令改正措施对公司经营和价值应不会构成重大影响。 除招商证券(600999)、北京银行(601169)、华泰证券(601688)外,其余 30  信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 的本基金投资的前十名证券的发行主体报告期内没有被监管部门立案调查,也没 有在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 2、本基金投资的前十名股票中,没有投资超出基金合同规定备选股票库的 情形。 3、本报告期基金的其他资产构成 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 503,283.48 2 应收证券清算款 3,759,284.48 3 应收股利 - 4 应收利息 1,003,686.37 5 应收申购款 1,094,096.71 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 6,360,351.04 4、报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5、报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 流通受限部分 占基金资产 流通受限情 序号 股票代码 股票名称 的公允价值 净值比例(%) 况说明 (元) 重大事项停 1 000024 招商地产 40,198,678.32 20.06 牌 6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因,分项之和与合计项可能存在尾差。 31 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 十二、 基金的业绩 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金财产,但不保 证基金一定盈利,也不保证最低收益。基金的过往业绩并不预示其未来表现。投 资有风险,投资者在进行投资决策前,请仔细阅读本基金的招募说明书及基金合 同。 1、截至 2015 年 6 月 30 日,基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准 收益率的比较: 净值增长 业绩比较 业绩比较基 净值增 阶段 率标准差 基准收益 准收益率标 ①-③ ②-④ 长率① ② 率③ 准差④ 2008 年 (2008 年 7 月 30 日至 4.00% 0.45% -19.95% 1.93% 23.95% -1.48% 2008 年 12 月 31 日) 2009 年 (2009 年 1 月 1 日至 53.59% 1.43% 51.23% 1.23% 2.36% 0.20% 2009 年 12 月 31 日) 2010 年 (2010 年 1 月 1 日至 8.43% 1.35% -6.31% 0.95% 14.74% 0.40% 2010 年 12 月 31 日) 2011 年 (2011 年 1 月 1 日至 -17.73% 1.04% -13.53% 0.78% -4.20% 0.26% 2011 年 12 月 31 日) 2012 年 (2012 年 1 月 1 日至 8.38% 1.05% 6.02% 0.76% 2.36% 0.29% 2012 年 12 月 31 日) 2013 年 (2013 年 1 月 1 日至 -1.32% 1.33% -4.94% 0.84% 3.62% 0.49% 2013 年 12 月 31 日) 32 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 2014 年 (2014 年 1 月 1 日至 70.55% 1.43% 34.56% 0.73% 35.99% 0.70% 2014 年 12 月 31 日) 2015 年 (2015 年 1 月 1 日至 5.89% 2.61% 17.25% 1.36% -11.36% 1.25% 2015 年 6 月 30 日) 自基金合 同生效起 至今(2008 年 7 月 30 175.23% 1.39% 55.94% 1.02% 119.29% 0.37% 日至 2015 年 6 月 30 日) 2、基金合同生效以来基金份额净值的变动情况,并与同期业绩比较基准的 变动的比较 注:1、本基金合同于 2008 年 7 月 30 日生效,2008 年 8 月 29 日开始办理申购、赎 33 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 回业务。 2、本基金投资组合的资产配置为:股票资产为基金资产的 30%-80%,债券资产、 现金及中国证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产的 20%-70%,权证占基金资 产净值的 0%-3%;其中基金保留的现金以及投资于一年期以内的政府债券的比例合计不 低于基金资产净值的 5%。本基金按规定在合同生效后六个月内达到上述规定的投资比 例。 十三、 基金的费用 (一) 基金费用的种类 1.基金管理人的管理费; 2.基金托管人的托管费; 3.基金财产拨划支付的银行费用; 4.基金合同生效后的信息披露费用; 5.基金份额持有人大会费用; 6.基金合同生效后与基金有关的会计师费和律师费; 7.基金的证券交易费用; 8.在中国证监会规定允许的前提下,本基金可以从基金财产中计提销售服务 费,具体计提方法、计提标准在招募说明书或相关公告中载明; 9.按照国家有关规定可以在基金财产中列支的其他费用。 (二) 上述基金费用由基金管理人在法律规定的范围内按照公允的市场价格确 定,法律法规另有规定时从其规定。 (三) 基金费用计提方法、计提标准和支付方式 1、 基金管理人的管理费 本基金的管理费率为 1.5%(年率),基金管理费按前一日基金资产净值的 1.5%(年率)计提: 计算方法如下: H=E×1.5%÷当年天数 H 为每日应计提的管理费 E 为前一日基金资产净值 34 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 管理费每日计提,按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金管理费划 付指令,经基金托管人复核后于次月首日起3个工作日内完成复核,并从基金财 产中一次性支付已确认管理费给该基金管理人,若遇法定节假日、休息日,支付 日期顺延。 2、 基金托管人的托管费 本基金的托管费率为 0.25%( 年率),托管费按前一日基金资产净值的 0.25%(年率)计提: 计算方法如下: H=E×0.25%÷当年天数 H 为每日应计提的基金托管费 E 为前一日的基金资产净值 基金托管费每日计提,按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金托管 费划付指令,经基金托管人复核后于次月首日起3个工作日内从基金财产中一次 性支付给基金托管人,若遇法定节假日、休息日,支付日期顺延。 3、 基金申购(基金合同生效后购买本基金) 投资者申购本基金采用全额缴款的申购方式。 申购金额 M 申购费率 M<50 万元 1.5% 50≤M<200 万元 1.0% 200≤M<500 万元 0.6% M≥500 万元 每笔1000元 申购费用的计算方法如下: 净申购金额=申购金额/[1+申购费率] 申购费用=申购金额-净申购金额 申购费用在基金申购时从申购金额中扣除,不列入基金财产。基金申购费用 用于市场推广、销售、注册登记、客户服务等各项费用。 若投资者在一个交易日内多次申购,则根据单次申购金额确定每次申购所适 用的费率分别计算每笔的申购费用。 4、 基金赎回 35 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 本基金赎回费用由基金赎回人承担,在基金份额持有人赎回基金份额时收 取。 本基金的赎回费率按持有期(T)递减,最高不超过总的赎回金额的0.5%,持有 期超过2年赎回费率则为0。 赎回费率表如下: 持有期 T 适用的赎回费率 T<1 年 0.5% 1≤T<2 年 0.3% T≥2 年 0% 注:1 年按照 365 天计算,2 年按照 730 天计算,其余同。 赎回费用的计算方法如下: 赎回费用=赎回金额×赎回费率 本基金赎回费总额的25%归基金财产,75%用于支付注册登记费和其他必要 的手续费。 5、 基金转换 本基金已通过信达澳银直销中心及部分代销机构开通本基金与公司旗下其 他基金的转换业务。本基金转换费的费率水平、计算公式、收取方式和使用方式 请详见招募说明书的“基金份额的申购与赎回”章节和本基金关于转换业务的相 关公告。 6、 本条第(一)款第3至第9项费用由基金管理人和基金托管人根据有关法 规及相应协议的规定,按费用支出金额支付,列入或摊入当期基金费用。 (四) 不列入基金费用的项目 基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基 金财产的损失,以及处理与基金运作无关的事项发生的费用等不列入基金费用。 基金募集期间所发生的信息披露费、律师费和会计师费以及其他费用不从基金财 产中支付。若将来法律法规另有规定,自该法律法规生效之日起,按照新的法律 法规规定执行,并按照法律法规的规定进行公告,无需为此召开基金份额持有人 大会。 (五) 基金管理费、基金托管费的调整 36 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 基金管理人和基金托管人可根据基金发展情况调整基金管理费率、基金托管 费率等相关费率或改变收费模式。降低基金管理费率和基金托管费率,无须召开 基金份额持有人大会。基金管理人必须最迟于新的费率实施日2日前在至少一种 指定媒体上予以公告,并报中国证监会备案。 (六) 税收 基金和基金份额持有人根据国家法律法规的规定,履行纳税义务。 十四、 对招募说明书更新部分的说明 本基金管理人根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金运作 管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》 及其它有关法律法规的规定,结合本基金管理人对本基金实施的投资管理活动, 对本基金管理人于2015年3月13日公告的本基金的招募说明书进行了更新,主要 更新的内容如下: (一) 在“重要提示”部分,明确了更新招募说明书内容的截止日期及有 关财务数据的截止日期; (二) 在“三、基金管理人”部分,更新了管理人的相关信息: (1) 更新了基金管理人股本结构; (2) 更新了基金管理人证券投资基金管理情况; (3) 更新了基金管理人董事、高级管理人员和其他经理层人员的相关信 息; (4) 更新了基金经理的相关信息; (5) 更新了公司投资审议委员会的相关信息; (三) 在“四、基金托管人”部分,更新了托管人的相关信息; (四) 在“五、相关服务机构”部分,更新了代销机构、律师事务所和经 办律师、会计师事务所和经办注册会计师的相关信息; (五) 在“九、基金的投资”部分,更新了本基金最近一期投资组合报告 内容,数据截至2015年6月30日; (六) 在“十、基金的业绩”部分,更新了基金业绩相关数据,数据截至 2015年6月30日; (七) 在“二十三、其他应披露事项”部分,更新了本基金的其他应披露 37 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 事项列表。 信达澳银基金管理有限公司 二〇一五年九月九日 38