中信保诚三得益债券型证券投资基金 2023 年第 4 季度报告 中信保诚三得益债券型证券投资基金 2023 年第 4 季度报告 2023 年 12 月 31 日 基金管理人：中信保诚基金管理有限公司 基金托管人：中国建设银行股份有限公司 报告送出日期：2024 年 01 月 19 日 中信保诚三得益债券型证券投资基金 2023 年第 4 季度报告 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2024 年 01 月 18 日复核了本报告中 的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2023 年 10 月 01 日起至 2023 年 12 月 31 日止。 §2 基金产品概况 2.1 基金基本情况 基金简称 中信保诚三得益债券 基金主代码 550004 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2008 年 09 月 27 日 报告期末基金份额总额 1,365,149,331.11 份 本基金在保证基金资产的较高流动性和稳定性基础上,严格控 投资目标 制风险,同时通过主动管理,追求超越业绩比较基准的投资收 益率。 1、债券类资产的投资策略 本基金将采取自上而下、积极投资和控制风险的债券投资策 略，在战略配置上，主要通过对收益率的预期，进行有效的久 期管理，实现债券的整体配置；在战术配置上采取跨市场套利、 投资策略 收益率曲线策略和信用利差策略等对个券进行选择，在严格控 制固定收益品种的流动性和信用等风险的基础上，获取超额收 益。对于可转债的投资采用公司分析法和价值分析。 2、新股申购策略 本基金将结合市场的资金状况预测拟发行上市的新股(或增发 新股)的申购中签率，考察它们的内在价值以及上市溢价可能， 中信保诚三得益债券型证券投资基金 2023 年第 4 季度报告 判断新股申购收益率，制定申购策略和卖出策略。一般情况下， 本基金对获配新股将择机卖出，以控制基金净值的波动。若上 市初价格低于合理估值，则等待至价格上升至合理价位时卖 出。 3、二级市场股票投资策略 本基金股票投资将注重基本面研究，选择流动性好、估值水平 较低、具有中长期投资价值的个股进行投资。同时分散个股， 构建组合，以避免单一股票的特定风险。 4、衍生金融工具投资策略 本基金对衍生金融工具的投资主要以对冲投资风险或无风险 套利为主要目的。基金将在有效进行风险管理的前提下，通过 对标的证券的研究，结合衍生工具定价模型预估衍生工具价值 或风险对冲比例，谨慎投资。 在符合法律、法规相关限制的前提下，基金管理人按谨慎原则 确定本基金衍生工具的总风险暴露。 5、存托凭证投资策略 本基金将根据本基金的投资目标和股票投资策略，深入研究基 础证券投资价值，选择投资价值较高的存托凭证进行投资。 业绩比较基准 中证综合债指数收益率*80%+一年期银行定期存款收益率(税 后)*20% 本基金为债券型基金,属于证券投资基金中的低风险品种,其 风险收益特征 预期风险与收益高于货币市场基金,低于混合型基金和股票型 基金。 基金管理人 中信保诚基金管理有限公司 基金托管人 中国建设银行股份有限公司 下属分级基金的基金简称 中信保诚三得益债券 A 中信保诚三得益债券 B 下属分级基金的交易代码 550004 550005 报告期末下属分级基金的份额总额 73,611,972.11 份 1,291,537,359.00 份 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期（2023 年 10 月 01 日-2023 年 12 月 31 日） 中信保诚三得益债券 A 中信保诚三得益债券 B 1.本期已实现收益 -734,594.01 -13,877,315.36 2.本期利润 -331,169.18 -6,904,747.90 3.加权平均基金份额本期利润 -0.0045 -0.0053 4.期末基金资产净值 85,916,539.40 1,469,816,379.63 中信保诚三得益债券型证券投资基金 2023 年第 4 季度报告 5.期末基金份额净值 1.167 1.138 注：1、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 中信保诚三得益债券 A 净值增长率 净值增长率 业绩比较基 业绩比较基 阶段 ① 标准差② 准收益率③ 准收益率标 ①-③ ②-④ 准差④ 过去三个月 -0.43% 0.12% 1.14% 0.04% -1.57% 0.08% 过去六个月 0.52% 0.15% 1.77% 0.04% -1.25% 0.11% 过去一年 -0.09% 0.19% 4.14% 0.04% -4.23% 0.15% 过去三年 -0.59% 0.29% 12.02% 0.04% -12.61% 0.25% 过去五年 19.38% 0.27% 19.65% 0.05% -0.27% 0.22% 自基金合同生效起 105.17% 0.33% 74.69% 0.06% 30.48% 0.27% 至今 中信保诚三得益债券 B 净值增长率 净值增长率 业绩比较基 业绩比较基 阶段 ① 标准差② 准收益率③ 准收益率标 ①-③ ②-④ 准差④ 过去三个月 -0.44% 0.12% 1.14% 0.04% -1.58% 0.08% 过去六个月 0.35% 0.16% 1.77% 0.04% -1.42% 0.12% 过去一年 -0.44% 0.19% 4.14% 0.04% -4.58% 0.15% 过去三年 -1.79% 0.29% 12.02% 0.04% -13.81% 0.25% 过去五年 16.97% 0.27% 19.65% 0.05% -2.68% 0.22% 自基金合同生效起 91.75% 0.33% 74.69% 0.06% 17.06% 0.27% 至今 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 中信保诚三得益债券 A 中信保诚三得益债券型证券投资基金 2023 年第 4 季度报告 中信保诚三得益债券 B §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 任本基金的基金经理期限 证券从 姓名 职务 业年限 说明 任职日期 离任日期 中信保诚三得益债券型证券投资基金 2023 年第 4 季度报告 杨立春先生，经济学博 士。曾任职于江苏省社 会科学院，从事研究工 作。2011 年 7 月加入中 信保诚基金管理有限公 司，担任固定收益分析 师。现任中信保诚双盈 债券型证券投资基金 （LOF）、中信保诚新锐 回报灵活配置混合型证 杨立春 基金经理 2023 年 08 - 12 券投资基金、中信保诚 月 28 日 新旺回报灵活配置混合 型证券投资基金(LOF)、 中信保诚至瑞灵活配置 混合型证券投资基金、 中信保诚至选灵活配置 混合型证券投资基金、 中信保诚三得益债券型 证券投资基金、中信保 诚瑞丰 6 个月持有期混 合型证券投资基金的基 金经理。 吴昊先生，经济学硕士， CFA。曾任职于上海申银 万国证券研究所有限公 司，从事研究工作。2010 年11月加入中信保诚基 金管理有限公司，历任 研究员、研究部副总监。 现任研究部总监，中信 吴昊 研究部总监、基金经理 2023 年 08 - 17 保诚盛世蓝筹混合型证 月 28 日 券投资基金、中信保诚 新机遇混合型证券投资 基金（LOF）、中信保诚 新泽回报灵活配置混合 型证券投资基金、中信 保诚新蓝筹灵活配置混 合型证券投资基金、中 信保诚四季红混合型证 券投资基金、中信保诚 中信保诚三得益债券型证券投资基金 2023 年第 4 季度报告 新悦回报灵活配置混合 型证券投资基金、中信 保诚龙腾精选混合型证 券投资基金、中信保诚 三得益债券型证券投资 基金、中信保诚弘远混 合型证券投资基金的基 金经理。 注：1.上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。 2.证券从业年限计算标准遵从中国证监会《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》中关于证券基金从业人员范围的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 在本报告期内,本基金管理人严格按照《中华人民共和国证券投资基金法》和其他相关法律法规的规定以及基金合同、招募说明书的约定,本着诚实信用、勤勉尽职的原则管理和运用基金财产。本基金管理人通过不断完善法人治理结构和内部控制制度,加强内部管理,规范基金运作。本报告期内,基金运作合法合规,没有发生损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，以及公司公平交易及异常交易管理相关规定，公司采取了一系列的行动落实公平交易管理的各项要求。各部门在公平交易执行中各司其职，研究分析方面，公司通过统一的研究平台发布研究成果，并构建投资备选库、交易对手库、风格维度库等，确保所有投资组合经理在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会；在交易端，公司管理的不同投资组合执行集中交易制度,不同投资组合同时同向交易同一证券时需通过交易系统中的公平交易程序, 确保各投资组合享有公平的交易执行机会；对于债券一级市场申购、非公开发行股票申购等以公司名义进行的交易，按照价格优先、比例分配的原则对交易结果进行分配；同时，公司每个季度对旗下所有投资组合同向交易、反向交易以及债券一级市场申购、非公开发行股票申购等交易进行统计分析，并要求相关投资组合经理对异常交易情况进行合理性解释。 本期公司整体公平交易制度执行情况良好,未发现有违背公平交易的相关情况。 中信保诚三得益债券型证券投资基金 2023 年第 4 季度报告 4.3.2 异常交易行为的专项说明 公司对旗下所有产品的交易价格、产品投资杠杆、集中度、反向交易等进行控制，事后根据公司公平交易及异常交易管理相关规定定期对相关情况进行汇总和统计分析，相关情况由投资组合经理出具情况说明后签字确认。报告期内，本基金与公司旗下管理的其它产品之间未出现参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量 5%的交易。未发生主动投资杠杆超标情况。对于债券交易价格监控结果，每日、每月对现券、回购交易价格偏离及回购投资情况按照要求进行统计，并对需要上报的情况按时进行上报。 本报告期内，未发现投资组合之间有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。 4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析 2023 年 4 季度，A 股市场整体调整，全市场日均成交额在 8300 亿元左右，较 3 季度有所回升。4 季度 科创 50 指数跌幅小于沪深 300 指数，分行业来看，低估值高股息预期的煤炭行业，以及预期景气改善的电子、农林牧渔行业，涨幅靠前。 四季度，本基金适度降低了股票资产比例，股票资产主要集中在煤炭行业为主的高股息资产，同时适度配置非银金融、建筑装饰、有色金属、计算机行业的个股。 2023 年 4 季度中国经济复苏体现出波浪式特征，PMI 环比连续回落至荣枯线下方，消费、投资的季调 环比处于偏低水平。中央经济工作会议提出“聚焦经济建设这一中心工作和高质量发展这一首要任务”，“坚持稳中求进、以进促稳、先立后破”，预计围绕科技创新和现代化产业体系建设或将有扩张性政策出台，我们将对 2024 年两会期间可能制定的经济增长目标和相关财政政策保持关注。 2023 年 4 季度中美货币政策的背离有所收敛，国内维持政策利率和准备金率不变，美联储维持基准利 率不变，但下调 2024 年末基准利率目标至 4.6%；期间中美利差明显收敛，美元指数回落，人民币兑美元汇率升值，但陆股通仍维持了一定程度的净流出。 展望未来，我们预计国内稳健的货币政策将灵活适度、精准有效，积极的财政政策将适度加力、提质增效，发挥宏观调控总量和结构的双重功能，做好逆周期和跨周期调节，符合高质量发展方向的部门或将获得更多政策支持，也可能更容易看到融资成本的稳中有降；对于海外货币政策，我们将关注美联储降息的时点和斜率。 2023 年 4 季度市场整体风险偏好进一步压缩，低于我们的预期。预计未来风险偏好的修复可能来自经 中信保诚三得益债券型证券投资基金 2023 年第 4 季度报告 济增长中枢预期的修复，因此我们将重点跟踪财政政策的变化和执行；也可能来自资金供求的改善，因此我们将关注是否出现长久期的增量资金配置国内权益资产。 从市场整体定价水平来看，以沪深 300 指数为例，市净率分位数处于过去 5 年偏低的水平，市场系统 性下行的风险或相对有限，同时结构性的机会可能会更加突出，价值类资产里我们关注具备独占资源和持续分红能力的高股息资产，周期类资产里我们关注龙头竞争壁垒牢固、产能接近出清的困境反转机会，成长类资产里我们相对关注数字经济带来的结构性机会，同时也将积极关注年报披露后可能产生的新的结构性投资机会。 从债券市场看，四季度特殊再融资债和国债发行给银行间流动性带来一定冲击，资金面波动加剧，短端震荡上行，曲线平坦化特征明显，12 月后资金面回归平稳，短端明显下行。经济整体低位徘徊，经济工作会议后市场对 2024 年经济和政策预期趋于一致，市场做多情绪升温，长端和超长端利率债下行较多，10Y 国债收益率波动区间基本在 2.55%-2.7%；信用债表现较强，化债背景下城投利差挖掘较为充分，结构性资产荒下市场对弱资质银行二级资本债和永续债的配置需求提升；权益方面，经济环比下行，市场预期偏弱，四季度沪深 300 指数下跌 7%，中证转债指数下跌 3.2%。 在接下来的一个季度，我们将结合行业景气度变化、公司的业绩增长和估值水平，努力选取优质标的，控制组合风险，力争为投资人赚取收益。 债券市场投资方面，期限利差处于历史偏低分位数，汇率压力减小，市场对货币宽松预期仍然较高，短端或仍有修复空间，长端依赖于短端下行打开空间；信用债方面，将维持中性久期及杠杆，关注利差保护较为充足的品种投资机会；权益方面，股市整体估值处于低位，转债溢价率有所回落，绝对价格位置相对安全，左侧关注高成长的新兴产业、出海产业链及偏左侧低价高波标的。 4.5 报告期内基金的业绩表现 本报告期内，中信保诚三得益债券 A 份额净值增长率为-0.43%，同期业绩比较基准收益率为 1.14%； 中信保诚三得益债券 B 份额净值增长率为-0.44%，同期业绩比较基准收益率为 1.14%。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 本报告期内,本基金未出现连续20个工作日基金资产净值低于五千万元或者基金份额持有人数量不满二百人的情形。 中信保诚三得益债券型证券投资基金 2023 年第 4 季度报告 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 96,906,752.00 5.63 其中：股票 96,906,752.00 5.63 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 1,605,140,791.08 93.28 其中：债券 1,605,140,791.08 93.28 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 4,500,000.00 0.26 其中：买断式回购的买入返售金融资产 - - 7 银行存款和结算备付金合计 8,914,764.53 0.52 8 其他资产 5,328,886.44 0.31 9 合计 1,720,791,194.05 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%） A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 43,141,128.00 2.77 C 制造业 6,263,677.00 0.40 D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 4,485,728.00 0.29 E 建筑业 16,155,072.00 1.04 F 批发和零售业 - - G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 16,006,215.00 1.03 J 金融业 10,854,932.00 0.70 K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 - - O 居民服务、修理和其他服务业 - - 中信保诚三得益债券型证券投资基金 2023 年第 4 季度报告 P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 96,906,752.00 6.23 5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 本基金本报告期末未持有港股通投资股票。 5.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细 5.3.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%） 1 600820 隧道股份 2,804,700 16,155,072.00 1.04 2 301153 中科江南 204,500 16,006,215.00 1.03 3 601225 陕西煤业 748,300 15,631,987.00 1.00 4 000975 银泰黄金 1,010,300 15,154,500.00 0.97 5 601398 工商银行 1,607,400 7,683,372.00 0.49 6 600938 中国海油 224,700 4,711,959.00 0.30 7 601088 中国神华 147,200 4,614,720.00 0.30 8 600795 国电电力 1,078,300 4,485,728.00 0.29 9 601881 中国银河 263,200 3,171,560.00 0.20 10 600062 华润双鹤 169,100 3,145,260.00 0.20 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%） 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 494,398,398.55 31.78 其中：政策性金融债 122,088,857.92 7.85 4 企业债券 760,318,517.38 48.87 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 234,706,137.67 15.09 7 可转债（可交换债） 105,881,790.68 6.81 8 同业存单 9,835,946.80 0.63 9 其他 - - 10 合计 1,605,140,791.08 103.18 中信保诚三得益债券型证券投资基金 2023 年第 4 季度报告 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产净 值比例（%） 1 2128017 21 中信银行永续债 1,000,000 105,855,081.97 6.80 2 2121062 21 北京农商二级 1,000,000 101,839,781.42 6.55 3 115955 23 兴业 C1 800,000 81,204,800.00 5.22 4 152228 19 广控 01 700,000 71,745,980.27 4.61 5 152916 G21 城建 1 600,000 62,466,953.42 4.02 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 本基金本报告期内未进行股指期货投资。 5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策 本基金投资范围不包括股指期货投资。 5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 5.10.1 本期国债期货投资政策 本基金投资范围不包括国债期货投资。 5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 本基金本报告期内未进行国债期货投资。 5.10.3 本期国债期货投资评价 中信保诚三得益债券型证券投资基金 2023 年第 4 季度报告 本基金本报告期内未进行国债期货投资。 5.11 投资组合报告附注 5.11.1 基金投资前十名证券的发行主体本期被监管部门立案调查或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚说明 本基金投资的前十名证券的发行主体中，报告编制日前一年内，北京农村商业银行股份有限公司受到国家金融监督管理总局北京监管局处罚（京金罚决字[2023]12 号）；兴业证券股份有限公司受到中国证券监督管理委员会福建监管局处罚（福建证监局[2023]56 号）；中信银行股份有限公司受到国家金融监督管理总局处罚（金罚决字[2023]15 号）。 对前述发行主体发行证券的投资决策程序的说明：本基金管理人定期回顾、长期跟踪研究相关投资标的的信用资质，我们认为，该处罚事项未对前述发行主体的长期企业经营和投资价值产生实质性影响。我们对相关投资标的的投资严格执行内部投资决策流程，符合法律法规和公司制度的规定。 除此之外，其余本基金投资的前十名证券的发行主体没有被中国人民银行及其分支机构、中国证券监督管理委员会及其派出机构、国家金融监督管理总局及其派出机构、国家外汇管理局及其分支机构立案调查，或在报告编制日前一年内受到前述监管机构公开谴责、处罚。 5.11.2 基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库 本基金投资的前十名股票中，没有超出基金合同规定备选库之外的股票。 5.11.3 其他资产构成 序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 109,511.83 2 应收证券清算款 5,218,949.62 3 应收股利 - 4 应收利息 - 5 应收申购款 424.99 6 其他应收款 - 7 其他 - 8 合计 5,328,886.44 5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 中信保诚三得益债券型证券投资基金 2023 年第 4 季度报告 序号 债券代码 债券名称 公允价值（元） 占基金资产净值比 例（%） 1 113056 重银转债 20,459,797.26 1.32 2 123128 首华转债 6,167,707.90 0.40 3 123158 宙邦转债 3,884,889.04 0.25 4 113058 友发转债 3,506,806.85 0.23 5 113042 上银转债 3,303,332.88 0.21 6 123144 裕兴转债 3,264,912.33 0.21 7 110079 杭银转债 3,247,723.56 0.21 8 128048 张行转债 3,245,975.34 0.21 9 113037 紫银转债 3,169,773.70 0.20 10 128129 青农转债 3,074,078.63 0.20 11 113065 齐鲁转债 3,010,167.95 0.19 12 111007 永和转债 2,560,397.26 0.16 13 127054 双箭转债 2,494,101.37 0.16 14 123160 泰福转债 2,480,915.07 0.16 15 123172 漱玉转债 2,451,972.60 0.16 16 123082 北陆转债 2,339,572.60 0.15 17 113044 大秦转债 2,326,620.27 0.15 18 113632 鹤 21 转债 2,270,772.60 0.15 19 113055 成银转债 2,245,330.41 0.14 20 113043 财通转债 2,229,564.38 0.14 21 123193 海能转债 2,223,258.63 0.14 22 113655 欧 22 转债 2,105,665.75 0.14 23 113652 伟 22 转债 2,057,858.08 0.13 24 111001 山玻转债 1,719,102.90 0.11 25 113641 华友转债 1,558,989.86 0.10 26 123190 道氏转 02 1,549,453.15 0.10 27 118020 芳源转债 1,546,222.60 0.10 28 128134 鸿路转债 1,435,020.14 0.09 29 111004 明新转债 1,218,942.74 0.08 30 127075 百川转 2 1,053,010.96 0.07 31 118010 洁特转债 509,824.66 0.03 5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末持有的前十名股票中不存在流通受限情况。 中信保诚三得益债券型证券投资基金 2023 年第 4 季度报告 5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 因四舍五入原因，投资组合报告中市值占净值比例的分项之和与合计可能存在尾差。 §6 开放式基金份额变动 单位：份 项目 中信保诚三得益债券 A 中信保诚三得益债 券 B 报告期期初基金份额总额 74,691,643.52 1,291,467,151.17 报告期期间基金总申购份额 106,069.07 1,012,421.44 减：报告期期间基金总赎回份额 1,185,740.48 942,213.61 报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以“-”填列） - - 报告期期末基金份额总额 73,611,972.11 1,291,537,359.00 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 本报告期，基金管理人未运用固有资金投资本基金。 §8 报告期末发起式基金发起资金持有份额情况 无 §9 影响投资者决策的其他重要信息 9.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况 投资 者类 序 持有基金份额比 份额 别 号 例达到或者超过 期初份额 申购份额 赎回份额 持有份额 占比 20%的时间区间 1 2023-10-01 至 521,221,146.6 - - 521,221,146.6 38.18 机构 2023-12-31 9 9 % 2 2023-10-01 至 595,681,310.5 - - 595,681,310.5 43.63 2023-12-31 0 0 % 中信保诚三得益债券型证券投资基金 2023 年第 4 季度报告 个人 - - - - - - - 产品特有风险 本基金如果出现单一投资者持有基金份额比例达到或超过基金份额总份额的 20%，则面临大额赎回的情况，可能导致： (1)基金在短时间内无法变现足够的资产予以应对，可能会产生基金仓位调整困难，导致流动性风险；如果持有基金份额比例达到或超过基金份额总额的 20%的单一投资者大额赎回引发巨额赎回，基金管理人可能根据《基金合同》的约定决定部分延期赎回，如果连续 2 个开放日以上(含本数)发生巨额赎回，基金管理人可能根据《基金合同》的约定暂停接受基金的赎回申请，对剩余投资者的赎回办理造成影响； (2)基金管理人被迫抛售证券以应付基金赎回的现金需要，则可能使基金资产净值受到不利影响，影响基金的投资运作和收益水平； (3)因基金净值精度计算问题，或因赎回费收入归基金资产，导致基金净值出现较大波动； (4)基金资产规模过小，可能导致部分投资受限而不能实现基金合同约定的投资目的及投资策略； (5)大额赎回导致基金资产规模过小，不能满足存续的条件，基金将根据基金合同的约定面临合同终止清算、转型等风险。 9.2 影响投资者决策的其他重要信息 无。 §10 备查文件目录 10.1 备查文件目录 1、（原）信诚三得益债券型证券投资基金相关批准文件 2、中信保诚基金管理有限公司营业执照 3、中信保诚三得益债券型证券投资基金基金合同 4、中信保诚三得益债券型证券投资基金招募说明书 5、本报告期内按照规定披露的各项公告 10.2 存放地点 基金管理人和/或基金托管人住所。 10.3 查阅方式 投资者可在营业时间至公司办公地点免费查阅，也可按工本费购买复印件。 亦可通过公司网站查阅，公司网址为 www.citicprufunds.com.cn。 中信保诚三得益债券型证券投资基金 2023 年第 4 季度报告 中信保诚基金管理有限公司 2024 年 01 月 19 日