§1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2011年7月15日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2011年4月1日起至6月30日止。 §2 基金产品概况 ■ §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1主要财务指标 单位:人民币元 ■ 注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2基金净值表现 3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 ■ 3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 建信内生动力股票型证券投资基金 份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图 (2010年11月16日至2011年6月30日) ■ 注:1、本基金基金合同于2010年11月16日生效,截至报告日基金合同生效未满六个月。 2、本基金投资于股票的基金资产占基金资产比例为60%-95%,其中投资于内生动力行业(包括消费性内生动力行业、投资性内生动力行业和服务性内生动力行业)的基金资产占投资于股票的基金资产的比例不低于80% 现金、债券资产、权证以及中国证监会允许基金投资的其他证券品种占基金资产净值的比例为5%-40%,其中,现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%,资产支持证券占基金资产净值的比例为0-20%,权证投资占基金资产净值的比例不超过3%。法律法规或中国证监会以后允许基金投资的其他金融工具或品种,基金管理人在履行适当程序后,可以将其纳入投资范围。 3、本报告期,本基金的投资组合比例符合基金合同的要求。 §4 管理人报告 4.1基金经理(或基金经理小组)简介 ■ 4.2报告期内本基金运作遵规守信情况说明 本报告期内,本基金管理人不存在损害基金份额持有人利益的行为。基金管理人勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益,严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》、其他有关法律法规的规定和《建信全球机遇股票型证券投资基金基金合同》的规定。 4.3公平交易专项说明 4.3.1公平交易制度的执行情况 为了公平对待投资人,保护投资人利益,避免出现不正当关联交易、利益输送等违法违规行为,公司根据《证券投资基金法》、《证券投资基金管理公司内部控制指导意见》、《证券投资基金公司公平交易制度指导意见》、《基金管理公司特定客户资产管理业务试点办法》等法律法规和公司内部制度,制定和修订了《公平交易管理办法》、《异常交易管理办法》、《公司防范内幕交易管理办法》、《利益冲突管理办法》等风险管控制度。公司使用的交易系统中设置了公平交易模块,一旦出现不同基金同时买卖同一证券时,系统自动切换至公平交易模块进行操作,确保在投资管理活动中公平对待不同投资组合,严禁直接或通过第三方的交易安排在不同投资组合之间进行利益输送。 4.3.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较 本报告期内,本基金管理人不存在与本基金投资风格相似的投资组合。 4.3.3异常交易行为的专项说明 本报告期,未发现本基金存在异常交易行为。 4.4报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 2011年2季度,全球经济持续复苏,通胀压力逐步显现,流动性面临拐点。中国经济增长迅速,通货膨胀压力较大,经济政策持续紧缩。在此背景下,A股市场在2季度整体呈现下跌格局,但结构分化较为明显,高估值股票有所回落,低估值股票表现较好。 本基金在2季度的仓位控制较好,配置相对均衡,个股适度分散,以保持灵活性。具体选择上,我们相对看好行业供需结构良好的周期股,相对看好增长速度与估值相匹配的成长股。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 二季度本基金净值增长率 -3.50%,波动率0.84%,业绩比较基准收益率-4.05%,波动率0.83%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望2011年3季度,我们认为全球经济仍然保持复苏态势,但结构性问题突出,主要经济体的政策逐步收紧,全球流动性面临拐点。中国经济仍然保持较快增长,通胀压力难以迅速缓解,经济政策持续偏紧。在此背景下,A股市场整体保持震荡格局,市场结构分化的态势将随着估值差距缩小和基本面变化情况而趋于平缓。 本基金将在2011年3季度维持均衡配置、适度分散的整体策略,加强个股选择以优化投资收益,尽力为基金持有人获取较好的回报。 §5 投资组合报告 5.1报告期末基金资产组合情况 ■ 5.2报告期末按行业分类的股票投资组合 ■ 注:以上行业分类以2011年6月30日的中国证监会行业分类标准为依据。 5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 ■ 5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合 本基金本报告期末未持有债券。 5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 本基金本报告期末未持有债券。 5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 5.8投资组合报告附注 5.8.1本基金该报告期内投资前十名证券的发行主体均无被监管部门立案调查和在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。 5.8.2基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的投资范围。 5.8.3其他各项资产构成 ■ 5.8.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.8.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。 §6 开放式基金份额变动 单位:份 ■ 注:上述总申购份额含转换入份额,总赎回份额含转换出份额。 §7 备查文件目录 7.1备查文件目录 1、中国证监会批准建信内生动力股票型证券投资基金设立的文件 2、《建信内生动力股票型证券投资基金基金合同》 3、《建信内生动力股票型证券投资基金招募说明书》 4、《建信内生动力股票型证券投资基金托管协议》 5、基金管理人业务资格批件和营业执照 6、基金托管人业务资格批件和营业执照 7、报告期内基金管理人在指定报刊上披露的各项公告。 7.2存放地点: 基金管理人或基金托管人处。 7.3查阅方式 投资者可在营业时间免费查阅。也可在支付工本费后,在合理时间内取得上述文件的复印件。 建信基金管理有限责任公司 二〇一一年七月二十日 基金简称 建信内生动力股票 基金主代码 530011 交易代码 530011 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2010年11月16日 报告期末基金份额总额 3,870,319,365.31份 投资目标 在有效控制风险的前提下,追求基金资产的稳健增值,力争在中长期为投资者创造高于业绩比较基准的投资回报。 投资策略 本基金将采取积极、主动的资产配置策略,重点投资于消费性内生动力行业、投资性内生动力行业、服务性内生动力行业中具有持续竞争力优势的上市公司股票,力求实现基金资产的长期增值。 业绩比较基准 本基金投资业绩比较基准为:75%×沪深300指数收益率+25%×中国债券总指数收益率。 风险收益特征 本基金属于股票型证券投资基金,一般情况下其风险与预期收益水平高于混合基金、债券基金与货币市场基金,属于证券投资基金中较高风险、较高预期收益的品种。 基金管理人 建信基金管理有限责任公司 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 主要财务指标 报告期(2011年4月1日-2011年6月30日) 1.本期已实现收益 14,293,972.84 2.本期利润 -127,652,902.15 3.加权平均基金份额本期利润 -0.0330 4.期末基金资产净值 3,730,016,166.54 5.期末基金份额净值 0.964 阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④ 过去三个月 -3.50% 0.84% -4.05% 0.83% 0.55% 0.01% 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 王新艳女士 副总经理,本基金基金经理 2010-11-16 - 12.00 注册金融分析师(CFA),硕士。1998年10月加入长盛基金管理公司,历任研究员、基金经理助理、基金经理等职,2002年10月至2004年5月担任长盛成长价值股票型证券投资基金基金经理。2004年6月加入景顺长城基金管理公司,历任基金经理、投资副总监、投资总监等职,于2005年3月16日至2009年3月16日担任景顺长城鼎益股票型证券投资基金(LOF)的基金经理,于2007年6月18日至2009年3月16日担任景顺长城精选蓝筹股票型证券投资基金基金经理。2009年3月加入本公司,任总经理助理,2010年5月起任公司副总经理。2009年12月17日至2011年2月1日任建信恒久价值基金基金经理。2010年4月27日起任建信核心精选股票型证券投资基金基金经理。 卓利伟先生 投资管理部副总监,本基金基金经理 2010-11-16 - 5.00 硕士。曾就职于杭州经济建设集团工商公司投资部、北京恒逸实业有限公司投资部、上海石油交易所筹备组、百荣投资控股集团投资部等。2005年9月加入建信基金管理有限责任公司,先后担任行业研究员、高级行业研究员和基金经理助理等职。2009年3月25日至今任建信恒久价值股票型证券投资基金基金经理,2009年6月27日至今任建信收益增强债券型证券投资基金基金经理。 万志勇先生 研究部执行总监,本基金基金经理 2010-11-17 - 10.00 硕士。曾就职于西安创新互联网孵化器有限公司、北方证券有限责任公司、大成基金管理有限公司、摩根士丹利华鑫基金管理有限公司(原巨田基金管理有限公司)、银华基金管理有限公司。2008年10月23日至2009年11月11日任银华领先策略基金基金经理,2009年6月1日至2010年6月19日任银华和谐主题基金基金经理。2010年7月加入建信基金管理有限责任公司,2010年11月起任研究部执行总监。2011年5月6日起任建信双利策略主题分级股票型证券投资基金基金经理。 序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比例(%) 1 权益投资 2,771,324,831.18 73.71 其中:股票 2,771,324,831.18 73.71 2 固定收益投资 - - 其中:债券 - - 资产支持证券 - - 3 金融衍生品投资 - - 4 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售金融资产 - - 5 银行存款和结算备付金合计 967,888,094.16 25.74 6 其他各项资产 20,375,251.91 0.54 7 合计 3,759,588,177.25 100.00 代码 行业类别 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) A 农、林、牧、渔业 - - B 采掘业 75,428,968.52 2.02 C 制造业 1,160,891,251.47 31.12 C0 食品、饮料 248,647,989.23 6.67 C1 纺织、服装、皮毛 97,799,137.01 2.62 C2 木材、家具 - - C3 造纸、印刷 - - C4 石油、化学、塑胶、塑料 104,680,489.32 2.81 C5 电子 12,701,581.75 0.34 C6 金属、非金属 117,901,811.01 3.16 C7 机械、设备、仪表 399,370,049.45 10.71 C8 医药、生物制品 179,790,193.70 4.82 C99 其他制造业 - - D 电力、煤气及水的生产和供应业 - - E 建筑业 61,379,494.08 1.65 F 交通运输、仓储业 - - G 信息技术业 175,928,370.61 4.72 H 批发和零售贸易 345,404,226.83 9.26 I 金融、保险业 588,411,839.31 15.78 J 房地产业 154,639,892.18 4.15 K 社会服务业 76,524,531.92 2.05 L 传播与文化产业 5,616,000.00 0.15 M 综合类 127,100,256.26 3.41 合计 2,771,324,831.18 74.30 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) 1 601318 中国平安 4,485,550 216,517,498.50 5.80 2 600016 民生银行 30,500,000 174,765,000.00 4.69 3 002304 洋河股份 812,310 102,481,029.60 2.75 4 600415 小商品城 6,426,994 78,987,756.26 2.12 5 002024 苏宁电器 5,999,939 76,859,218.59 2.06 6 600050 中国联通 13,000,000 68,250,000.00 1.83 7 000527 美的电器 3,681,887 67,709,901.93 1.82 8 600729 重庆百货 1,454,333 62,856,272.26 1.69 9 000568 泸州老窖 1,288,250 58,125,840.00 1.56 10 000581 威孚高科 1,500,000 57,825,000.00 1.55 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 5,255,588.29 2 应收证券清算款 13,561,624.63 3 应收股利 1,148,908.44 4 应收利息 193,636.34 5 应收申购款 215,494.21 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 20,375,251.91 本报告期期初基金份额总额 4,089,986,542.37 本报告期基金总申购份额 191,276,587.44 减:本报告期基金总赎回份额 410,943,764.50 本报告期基金拆分变动份额 - 本报告期期末基金份额总额 3,870,319,365.31 建信内生动力股票型证券投资基金 2011年第二季度报告 2011年6月30日 基金管理人:建信基金管理有限责任公司 基金托管人:中国工商银行股份有限公司 报告送出日期:2011年7月20日