交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金 2014年年度报告 2014年12月31日 基金管理人：交银施罗德基金管理有限公司 基金托管人：中国农业银行股份有限公司 报告送出日期：二〇一五年三月三十一日 §1 重要提示及目录 1.1重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国农业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2015年3月30日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告期自2014年1月1日起至12月31日止。1.2目录 §1 重要提示及目录......................................................................................................................................2 1.1重要提示...........................................................................................................................................2§2 基金简介..................................................................................................................................................5 2.1基金基本情况...................................................................................................................................5 2.2基金产品说明...................................................................................................................................5 2.3基金管理人和基金托管人...............................................................................................................6 2.4信息披露方式...................................................................................................................................6§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况..................................................................................7 3.1主要会计数据和财务指标...............................................................................................................7 3.2基金净值表现...................................................................................................................................8 3.3过去三年基金的利润分配情况.....................................................................................................11§4 管理人报告............................................................................................................................................11 4.1基金管理人及基金经理情况.........................................................................................................11 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明.................................................................13 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明.............................................................................14 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明.............................................................15 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望.............................................................15 4.6管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况.............................................................................16 4.7管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明.........................................................................16 4.8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明.............................................................................17 4.9报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明.....................................17§5 托管人报告............................................................................................................................................17 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明.................................................................................17 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明.............17 5.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见.................................17§6 审计报告................................................................................................................................................18§7 年度财务报表........................................................................................................................................19 7.1资产负债表.....................................................................................................................................19 7.2利润表.............................................................................................................................................20 7.3所有者权益（基金净值）变动表.................................................................................................22 7.4报表附注.........................................................................................................................................23§8 投资组合报告........................................................................................................................................46 8.1期末基金资产组合情况.................................................................................................................46 8.2期末按行业分类的股票投资组合.................................................................................................47 8.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细.....................................47 8.4报告期内股票投资组合的重大变动.............................................................................................47 8.5期末按债券品种分类的债券投资组合.........................................................................................47 8.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细.................................48 8.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细.....................48 8.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细.....................48 8.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细.................................48 8.10报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明.......................................................................48 8.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明.......................................................................48 8.12投资组合报告附注.......................................................................................................................48§9 基金份额持有人信息............................................................................................................................49 9.1期末基金份额持有人户数及持有人结构.....................................................................................49 9.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况.........................................................................50 9.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况.....................................50 9.4发起式基金发起资金持有份额情况.............................................................................................50§10 开放式基金份额变动..........................................................................................................................51§11 重大事件揭示......................................................................................................................................51 11.1基金份额持有人大会决议...........................................................................................................51 11.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动...........................................51 11.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼...............................................................52 11.4基金投资策略的改变...................................................................................................................52 11.5为基金进行审计的会计师事务所情况.......................................................................................52 11.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况.......................................................52 11.7基金租用证券公司交易单元的有关情况...................................................................................52 11.8其他重大事件...............................................................................................................................53§12 备查文件目录......................................................................................................................................55 12.1备查文件目录...............................................................................................................................55 12.2存放地点.......................................................................................................................................55 12.3查阅方式.......................................................................................................................................55 §2 基金简介 2.1基金基本情况 基金名称 交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金 基金简称 交银纯债债券发起 基金主代码 519718 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2012年12月19日 基金管理人 交银施罗德基金管理有限公司 基金托管人 中国农业银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 162,018,201.74份 基金合同存续期 不定期 下属分级基金的基金简称 交银纯债债券发起A/B 交银纯债债券发起C 下属分级基金的交易代码 519718（前端）、 519720 519719（后端） 报告期末下属分级基金的份 129,725,123.09份 32,293,078.65份 额总额 注：1、本基金A类基金份额采用前端收费模式，B类基金份额采用后端收费模式，前 端交易代码即为A类基金份额交易代码，后端交易代码即为B类基金份额交易代码。 2、本基金为发起式基金。2.2基金产品说明 投资目标 本基金为纯债基金，在严格控制投资风险的基础上， 追求稳定的当期收益和基金资产的稳健增值。 本基金充分发挥基金管理人的研究优势，将规范化的 基本面研究、严谨的信用分析与积极主动的投资风格 相结合，在分析和判断宏观经济运行状况和金融市场 投资策略 运行趋势的基础上，动态调整大类金融资产比例，自 上而下决定债券组合久期、期限结构、债券类别配置 策略，在严谨深入的分析基础上，综合考量各类债券 的流动性、供求关系和收益率水平等，自下而上地精 选个券。 业绩比较基准 中债综合全价指数 本基金是一只债券型基金，属于证券投资基金中中等 风险收益特征 风险的品种，其长期平均的预期收益和风险高于货币 市场基金，低于混合型基金和股票型基金。 2.3基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 交银施罗德基金管理有限公 中国农业银行股份有限公司 司 姓名 孙艳 林葛 信息披露 联系电话 021-61055050 010-66060069 负责人 xxpl@jysld.com,disclosure@jy 电子邮箱 sld.com tgxxpl@abchina.com 客户服务电话 400-700-5000，021-61055000 95599 传真 021-61055054 010-68121816 上海市浦东新区银城中路 北京市东城区建国门内大街 注册地址 188号交通银行大楼二层（裙） 69号 办公地址 上海市浦东新区世纪大道8号 北京市西城区复兴门内大街 国金中心二期21-22楼 28号凯晨世贸中心东座F9 邮政编码 200120 100031 法定代表人 苏奋（代任） 刘士余 2.4信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》、《上海证券报》和 《证券时报》 登载基金年度报告正文的管理人互联网 www.fund001.com， 网址 www.bocomschroder.com 基金年度报告备置地点 基金管理人的办公场所 2.5其他相关资料 项目 名称 办公地址 会计师事务所 普华永道中天会计师事务所 上海市湖滨路202号普华永 （特殊普通合伙） 道中心11楼 注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公 北京市西城区太平桥大街 司 17号 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 3.1主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 2012年12月19日（基金 3.1.1期间数 2014年 2013年 合同生效日）至2012年 据和指标 12月31日 交银纯债债 交银纯债债 交银纯债债 交银纯债债 交银纯债债 交银纯债债 券发起A/B 券发起C 券发起A/B 券发起C 券发起A/B 券发起C 本期已实现收 8,874,437.3 7,923,458.3 20,288,189. 6,722,578.2 1,853,757.9 693,407.31 益 4 2 15 7 3 本期利润 18,097,470. 13,299,434. 12,085,494. 5,794,903.1 2,128,599.8 808,358.00 27 61 58 3 4 加权平均基金 0.1026 0.1623 0.0181 0.0261 0.0014 0.0013 份额本期利润 本期加权平均 9.83% 15.35% 1.79% 2.59% 0.14% 0.13% 净值利润率 本期基金份额 10.10% 9.44% -0.51% -1.11% 0.10% 0.10% 净值增长率 3.1.2期末数据和 2014年末 2013年末 2012年末 指标 交银纯债债 交银纯债债 交银纯债债 交银纯债债 交银纯债债 交银纯债债 券发起A/B 券发起C 券发起A/B 券发起C 券发起A/B 券发起C 期末可供分配 5,091,041.6 - 1,853,757.9 利润 6 890,358.05 2,606,223.6 -277,902.01 3 693,407.31 7 期末可供分配 0.039 0.028 -0.011 -0.016 0.001 0.001 基金份额利润 期末基金资产 137,970,753 33,960,357. 241,610,086 16,890,421. 1,494,536,5 625,035,413. 净值 .21 78 .95 36 03.60 45 期末基金份额 1.064 1.052 0.989 0.984 1.001 1.001 净值 3.1.3累计期末指 2014年末 2013年末 2012年末 标 交银纯债债 交银纯债债 交银纯债债 交银纯债债 交银纯债债 交银纯债债 券发起A/B 券发起C 券发起A/B 券发起C 券发起A/B 券发起C 基金份额累计 9.65% 8.33% -0.42% -1.01% 0.10% 0.10% 净值增长率 注：1、本基金A/B类业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后 实际收益水平要低于所列数字。 2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 3.2基金净值表现 3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 1．交银纯债债券发起A/B： 份额净值 业绩比较 业绩比较 阶段 份额净值 增长率标 基准收益 基准收益 ①－③ ②－④ 增长率① 准差② 率③ 率标准差 ④ 过去三个 0.18% 0.21% 1.67% 0.17% -1.49% 0.04% 月 过去六个 3.61% 0.17% 2.38% 0.13% 1.23% 0.04% 月 过去一年 10.10% 0.15% 6.54% 0.11% 3.56% 0.04% 自基金合 同生效起 9.65% 0.12% 2.59% 0.10% 7.06% 0.02% 至今 注：本基金的业绩比较基准为中债综合全价指数。 2．交银纯债债券发起C： 份额净值 业绩比较 业绩比较 阶段 份额净值 增长率标 基准收益 基准收益 ①－③ ②－④ 增长率① 准差② 率③ 率标准差 ④ 过去三个 0.09% 0.21% 1.67% 0.17% -1.58% 0.04% 月 过去六个 3.35% 0.16% 2.38% 0.13% 0.97% 0.03% 月 过去一年 9.44% 0.14% 6.54% 0.11% 2.90% 0.03% 自基金合 同生效起 8.33% 0.12% 2.59% 0.10% 5.74% 0.02% 至今 注：本基金的业绩比较基准为中债综合全价指数。 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益 率变动的比较 1、交银纯债债券发起A/B 注：本基金建仓期为自基金合同生效日起的6个月。截至建仓期结束，本基金各项资 产配置比例符合基金合同及招募说明书有关投资比例的约定。 2、交银纯债债券发起C 注：本基金建仓期为自基金合同生效日起的6个月。截至建仓期结束，本基金各项资 产配置比例符合基金合同及招募说明书有关投资比例的约定。 3.2.3自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 1、交银纯债债券发起A/B 注：图示日期为2012年12月19日至2014年12月31日。基金合同生效当年的净值 增长率按照当年实际存续期计算。 2、交银纯债债券发起C 注：图示日期为2012年12月19日至2014年12月31日。基金合同生效当年的净值 增长率按照当年实际存续期计算。 3.3过去三年基金的利润分配情况 1、交银纯债债券发起A/B： 单位：人民币元 每10份基 现金形式发放 再投资形式发放 年度利润分配 年度 金份额分 总额 总额 合计 备注 红数 2014年 0.250 4,319,631.10 294,711.40 4,614,342.50 - 2013年 0.070 3,103,373.00 108,459.74 3,211,832.74 - 合计 0.320 7,423,004.10 403,171.14 7,826,175.24 - 2、交银纯债债券发起C： 单位：人民币元 每10份基 现金形式发放 再投资形式发放 年度利润分配 年度 金份额分 总额 总额 合计 备注 红数 2014年 0.250 4,905,687.52 72,158.93 4,977,846.45 - 2013年 0.060 1,926,823.70 10,625.98 1,937,449.68 - 合计 0.310 6,832,511.22 82,784.91 6,915,296.13 - §4 管理人报告 4.1基金管理人及基金经理情况 4.1.1基金管理人及其管理基金的经验 交银施罗德基金管理有限公司是经中国证监会证监基金字[2005]128号文批准，由交通银行股份有限公司、施罗德投资管理有限公司、中国国际海运集装箱（集团）股份有限公司共同发起设立。公司成立于2005年8月4日，注册地在中国上海，注册资本金为2亿元人民币。其中，交通银行股份有限公司持有65%的股份，施罗德投资管理有限公司持有30%的股份，中国国际海运集装箱（集团）股份有限公司持有5%的股份。公司并下设交银施罗德资产管理（香港）有限公司和交银施罗德资产管理有限公司。 截至报告期末，公司管理了包括货币型、债券型、保本混合型、普通混合型和股票型在内的37只基金，其中股票型涵盖普通指数型、交易型开放式（ETF）、QDII等不同类型基金。 4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介 任本基金的基金经理 证券从 姓名 职务 （助理）期限 业年限 说明 任职日期 离任日期 胡军华女士，中国人民大 学经济学硕士。历任中国 本基金、 经济开发信托投资公司证 交银理 券业务总部研究部副总经 财60天 理，华鑫证券有限公司深 债券、 圳营业部副总经理，原南 交银双 方证券有限公司债券业务 轮动债 2014-03- 总部投资经理，招商基金 胡军华 券的基 2012-12-19 31 22年 管理有限公司固定收益部 金经理， 总监、基金经理，瑞银证 公司固 券资产管理部/财富管理 定收益 部董事、高级投资组合经 部总经 理。其中2005年5月至 理 2006年5月担任招商现 金增值开放式证券投资基 金基金经理，2005年 8月至2008年12月担任 招商安泰系列证券投资基 金基金经理，2006年 7月至2008年12月担任 招商安本增利债券型证券 投资基金基金经理。 2012年加入交银施罗德 基金管理有限公司， 2013年3月13日至 2014年3月30日担任交 银施罗德理财60天债券 型证券投资基金基金经理， 2013年4月18日至 2014年3月30日担任交 银施罗德双轮动债券型证 券投资基金基金经理。 本基金、 交银货 币、交 银增利 债券、 林洪钧先生，复旦大学硕 交银信 士。历任国泰君安证券股 用添利 份有限公司上海分公司机 债券 构客户部客户经理，华安 (LOF)、 基金管理有限公司债券交 林洪钧 交银理 2014-03-31 - 10年 易员，加拿大Financial 财21天 Engineering Source Inc.金 债券、 融研究员。2009年加入 交银现 交银施罗德基金管理有限 金宝货 公司，历任专户投资部投 币的基 资经理助理、专户投资经 金经理， 理、基金经理助理。 公司固 定收益 部助理 总经理 本基金、 交银理 孙超先生，美国哥伦比亚 财60天 大学经济学硕士。历任中 债券、 2014-07- 信建投证券股份有限公司 孙超 交银双 2013-07-08 01 3年 资产管理部经理、高级经 轮动债 理。2013年加入交银施 券的基 罗德基金管理有限公司， 金经理 历任基金经理助理。 助理 张靖爽 本基金、 2014-07-01 - 4年 张靖爽女士，美国北卡罗 交银货 莱纳大学数量金融学硕士。 币、交 历任中银基金固定收益部 银信用 研究员。2011年加入交 添利债 银施罗德基金管理有限公 券 司，历任债券分析师。 （LOF ）、交 银理财 21天债 券的基 金经理 助理 注：1、本表所列基金经理（助理）任职日期和离职日期均以基金合同生效日或公司作 出决定并公告(如适用)之日为准； 2、本表所列基金经理（助理）证券从业年限中的“证券从业”的含义遵从中国证券业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定； 3、张靖爽女士于2015年3月15日不再担任本基金基金经理助理。除此之外基金经理（或基金经理小组）期后变动（如有）敬请关注基金管理人发布的相关公告。 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵循《中华人民共和国证券投资基金法》、基金合同和其他有关法律法规、监管部门的相关规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制投资风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益。 本报告期内，本基金整体运作合规合法，无不当内幕交易和关联交易，基金投资范围、投资比例及投资组合符合有关法律法规及基金合同的约定，未发生损害基金持有人利益的行为。 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1公平交易制度和控制方法 本公司制定了严格的投资控制制度和公平交易监控制度来保证旗下所管理的所有资产组合投资运作的公平。旗下所管理的所有资产组合，包括证券投资基金和特定客户资产管理专户均严格遵循制度进行公平交易。制度中包含的主要控制方法如下： （1）公司建立资源共享的投资研究信息平台，所有研究成果对所有投资组合公平开放，确保各投资组合在获得研究支持和实施投资决策方面享有公平的机会。 （2）公司将投资管理职能和交易执行职能相隔离，实行集中交易制度，建立了合理且可操作的公平交易分配机制，确保各投资组合享有公平的交易执行机会。对于交易所公开竞价交易，遵循“时间优先、价格优先、比例分配”的原则，全部通过交易系统进行比例分配；对于非集中竞价交易、以公司名义进行的场外交易，遵循“价格优先、比例分配”的原则按事前独立确定的投资方案对交易结果进行分配。 （3）公司建立了清晰的投资授权制度，明确各层级投资决策主体的职责和权限划分，组合投资经理充分发挥专业判断能力,不受他人干预,在授权范围内独立行使投资决策权，维护公平的投资管理环境，维护所管理投资组合的合法利益,保证各投资组合交易决策的客观性和独立性，防范不公平及异常交易的发生。 （4）公司建立统一的投资对象备选库和交易对手备选库，制定明确的备选库建立、维护程序。在全公司适用股票、债券备选库的基础上，根据不同投资组合的投资目标、投资风格、投资范围和关联交易限制等，按需要建立不同投资组合的投资对象风格库 和交易对手备选库，组合经理在此基础上根据投资授权构建投资组合。 （5）公司中央交易室和风险管理部进行日常投资交易行为监控，风险管理部负责对各投资组合公平交易进行事后分析，于每季度和每年度分别对公司管理的不同投资组合的整体收益率差异、分投资类别的收益率差异以及不同时间窗口同向交易的交易价差进行分析，通过分析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监督。 4.3.2公平交易制度的执行情况 本报告期内公司严格执行公平交易制度，公平对待旗下各投资组合。通过投资交易监控、交易数据分析、专项稽核检查等，本基金管理人未发现任何违反公平交易制度的行为。 4.3.3异常交易行为的专项说明 本基金于本报告期内不存在异常交易行为。本报告期内,本公司管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量没有超过该证券当日总成交量5%的情形，本基金与本公司管理的其他投资组合在不同时间窗下（如日内、3日内、5日内）同向交易的交易价差未出现异常。 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 2014年，我国宏观经济增长动能疲弱，GDP全年同比增长7.4%，CPI与工业增加值也全年走低。总体来看，2014年我国经济通缩压力逐渐增大，同时PMI在四季度内连续三个月下滑。货币政策层面，货币当局保持较为稳健的货币政策，在外汇占款降低的背景下，MLF\SLO等工具的使用很好的补充了基础货币，市场流动性总体呈现较为宽松的局面。本报告期内，受通缩压力影响，11月22日央行不对称降息，但在 11月底及12月份，市场资金面同样出现了较为紧张的情况。 本报告期内，债券市场全年呈现较为强劲的牛市行情，受通缩压力影响，无风险利率大幅下行；同时，市场流动性较为充沛，信用产品收益率下行幅度在下半年更为明显。纵观全年，中债总财富总值指数上涨11.23%。值得注意的是，12月9日中证登对质押券调整的公告使得债券市场受到重挫，此后12月受IPO及年底因素影响，市场流动性一度极为紧张，债券收益率一路上行；另一方面，权益市场的火爆也对债券收益率产生了一定的推升，同时机构投资者对未来可能出现的宽信用的担忧也是债券收益率在11、12月份上行的重要因素。在本报告期末端，债券市场曲线结构呈现极度平坦化的走势。 本基金本报告期内大部分时间保持较高的债券仓位，并于四季度降低了组合久期以及杠杆。报告期内A/B份额净值上涨10.10%，C份额净值上涨9.44%，贡献主要来自于组合在报告期前期较高的纯债仓位，但本基金在四季度受到规模变动及市场波动双方面的冲击，回撤幅度较大，我们会在日后投资中更密切的关注。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 截至2014年12月31日，交银纯债债券发起A/B份额净值为1.064元，本报告期份额净值增长率为10.10%，同期业绩比较基准增长率为6.54%；交银纯债债券发起 C份额净值为1.052元，本报告期份额净值增长率为9.44%，同期业绩比较基准增长率 为6.54%。 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望2015年，房地产在2014年四季度的数据让投资者对地产在2015年的表现充满期待，宽信用的担忧对债券市场仍有一定不利的影响。然而，更为确定的是通缩压力目前看来仍是市场的主要矛盾，也是支持债券市场在上半年或有较好表现最重要的因素。另一方面，市场资金面情况预期好于2014年12月，也是支持债券市场在上半年可能仍有较好表现的一个重要因素。值得注意的是，连续IPO可能会对市场流动性及情绪有间歇性的冲击，而央行货币政策的态度仍较为稳健，受到资金面和短端利率的限制，降准等货币政策可能并不会给债券市场带来收益的快速下行。因此，债券收益率应不会重现诸如2014年如此大幅度的下行，预计更大可能性是在一、二季度保持缓慢下行的态势。品种选择上，3年左右中短期的品种由于收益曲线的修复可能表现的会更好。总体说来，本基金对2015年一季度债券市场的中短端较为乐观。组合管理方面，将保持较短的久期，期待获取曲线结构修复的超额收益。 4.6管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 2014年度，根据《证券投资基金法》、《证券投资基金管理公司管理办法》等有关法规，本基金管理人诚实守信、勤勉尽责，依法履行基金管理人职责，落实风险控制，强化监察稽核职能，确保基金管理业务运作的安全、规范，保护基金投资人的合法权益。 本报告期内，本基金管理人为了确保公司业务的规范运作，主要做了以下工作： （一）全面完善公司内部控制制度和业务流程，提升制度流程的质量和贯彻力度。 本年度公司以提升制度和业务流程的指导性和执行力为强化内部控制的重要抓手，以内部管理制度的全面修订和公司主要业务流程的梳理为工作重点，通过整理完善公 司各项制度和业务流程，强化制度流程的规范性、易读性和可操作性，促进公司各项 制度流程的有效贯彻，规范公司业务运作，全面强化内部控制。 （二）全面开展内部监督检查，强化公司内部控制。 公司监察稽核部门坚持以法律法规和公司各项制度为依据，按照监管机构的要求对基金运作和公司经营所涉及的各个环节实施了严格的稽核监察。通过对基金投资、销售、运营等部门的内部控制关键点进行定期和不定期检查，促进公司内部控制制度规范、执行有效，风险管理水平不断提升。 （三）强化培训教育，持续提高全员风险合规意识。 公司监察稽核部门本年度积极推动公司强化内部控制和风险管理的教育培训。通过及时、有序和针对性的法律法规、制度规章、风险案例的研讨、培训和交流，提升了员工的风险意识、合规意识，提高了员工内部控制、风险管理的技能和水平，公司内部控制和风险管理基础得到夯实和优化。 4.7管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本基金管理人制定了健全、有效的估值政策和程序，经公司管理层批准后实行，并成立了估值委员会，估值委员会成员由研究部、基金运营部、风险管理部等人员和固定收益人员及基金经理组成。 公司严格按照新会计准则、证监会相关规定和基金合同关于估值的约定进行估值，保证基金估值的公平、合理，保持估值政策和程序的一贯性。估值委员会的研究部成 员按投资品种的不同性质，研究并参考市场普遍认同的做法，建议合理的估值模型， 进行测算和认证，认可后交各估值委员会成员从基金会计、风险、合规等方面审批， 一致同意后，报公司投资总监、总经理审批。 估值委员会会定期对估值政策和程序进行评价，在发生了影响估值政策和程序的有效性及适用性的情况后，及时召开临时会议进行研究，及时修订估值方法，以保证其持续适用。估值委员会成员均具备相应的专业资格及工作经验。基金经理作为估值委员会成员，对本基金持仓证券的交易情况、信息披露情况保持应有的职业敏感，向估值委员会提供估值参考信息，参与估值政策讨论。本基金管理人参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突，截止报告期末未有与任何外部估值定价服务机构签约。4.8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 根据相关法律法规和基金合同要求，本基金本报告期内对本年度可供分配利润进行了收益分配，具体情况参见7.4.8.2资产负债表日后事项及7.4.11利润分配情况。4.9报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 本基金本报告期内无需预警说明。 §5 托管人报告 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 在托管本基金的过程中，本基金托管人中国农业银行股份有限公司严格遵守《证券投资基金法》相关法律法规的规定以及基金合同、托管协议的约定，对本基金基金管理人—交银施罗德基金管理有限公司本报告期基金的投资运作，进行了认真、独立的会计核算和必要的投资监督，认真履行了托管人的义务，没有从事任何损害基金份额持有人利益的行为。 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本托管人认为,交银施罗德基金管理有限公司在本基金的投资运作、基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用开支及利润分配等问题上，不存在损害基金份额持有人利益的行为；在报告期内，严格遵守了《证券投资基金法》等有关法律法规，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。 5.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人认为，交银施罗德基金管理有限公司的信息披露事务符合《证券投资基金信息披露管理办法》及其他相关法律法规的规定，基金管理人所编制和披露的交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金年度报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等信息真实、准确、完整，未发现有损害基金持有人利益的行为。 §6 审计报告 普华永道中天审字(2015)第21498号 交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金全体基金份额持有人： 我们审计了后附的交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金(以下简称交银施罗德纯债发起式基金”)的财务报表，包括2014年12月31日的资产负债表、2014年度的利润表和所有者权益(基金净值)变动表以及财务报表附注。 一、管理层对财务报表的责任 编制和公允列报财务报表是交银施罗德纯债发起式基金的基金管理人交银施罗德基金管理有限公司管理层的责任。这种责任包括： (1)按照企业会计准则和中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制财务报表，并使其实现公允反映； (2)设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。 二、注册会计师的责任 我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道德守则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。 审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。 我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。 三、审计意见 我们认为，上述交银施罗德纯债发起式基金的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则和在财务报表附注中所列示的中国证监会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制，公允反映了交银施罗德纯债发起式基金2014年12月31日的财务状况以及2014年度的经营成果和基金净值变动情况。 普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙） 中国注册会计师 薛竞 沈兆杰 上海市湖滨路202号普华永道中心11楼 2015年3月25日 §7 年度财务报表 7.1资产负债表 会计主体：交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金 报告截止日：2014年12月31日 单位：人民币元 资产 附注号 本期末 上年度末 2014年12月31日 2013年12月31日 资 产： - - 银行存款 7.4.7.1 2,422,594.73 458,432.58 结算备付金 12,766,809.71 1,422,709.53 存出保证金 31,879.42 1.30 交易性金融资产 7.4.7.2 331,830,649.50 230,536,900.00 其中：股票投资 - - 基金投资 - - 债券投资 331,830,649.50 230,536,900.00 资产支持证券投资 - - 贵金属投资 - - 衍生金融资产 7.4.7.3 - - 买入返售金融资产 7.4.7.4 - 45,890,468.84 应收证券清算款 - - 应收利息 7.4.7.5 7,892,055.00 5,559,561.34 应收股利 - - 应收申购款 146,533.35 4,582.98 递延所得税资产 - - 其他资产 7.4.7.6 - - 资产总计 355,090,521.71 283,872,656.57 负债和所有者权益 附注号 本期末 上年度末 2014年12月31日 2013年12月31日 负 债： - - 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 7.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款 181,599,605.60 24,051,787.97 应付证券清算款 65,750.97 - 应付赎回款 550,054.33 283,768.60 应付管理人报酬 105,553.54 144,194.49 应付托管费 35,184.51 48,064.86 应付销售服务费 16,545.46 6,346.10 应付交易费用 7.4.7.7 13,206.64 11,093.27 应交税费 425,400.00 425,400.00 应付利息 28,106.45 2,161.97 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 7.4.7.8 320,003.22 399,331.00 负债合计 183,159,410.72 25,372,148.26 所有者权益： - - 实收基金 7.4.7.9 162,018,201.74 261,384,633.99 未分配利润 7.4.7.10 9,912,909.25 -2,884,125.68 所有者权益合计 171,931,110.99 258,500,508.31 负债和所有者权益总计 355,090,521.71 283,872,656.57 注：报告截止日2014年12月31日，A/B类基金份额净值1.064元，C类基金份额净 值1.052元，基金份额总额162,018,201.74份，其中A/B类基金份额129,725,123.09份， C类基金份额32,293,078.65份。 7.2利润表 会计主体：交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金 本报告期：2014年1月1日至2014年12月31日 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 附注号 2014年1月1日 2013年1月1日至 至2014年12月 2013年12月31日 31日 一、收入 39,284,539.51 30,285,984.24 1.利息收入 21,943,992.07 42,469,402.06 其中：存款利息收入 7.4.7.11 197,390.43 6,720,409.89 债券利息收入 21,265,054.89 31,744,526.32 资产支持证券利息收入 229,063.22 - 买入返售金融资产收入 252,483.53 4,004,465.85 其他利息收入 - - 2.投资收益（损失以“-”填列） 2,599,508.33 -3,505,468.87 其中：股票投资收益 7.4.7.12 - - 基金投资收益 - - 债券投资收益 7.4.7.13 2,599,508.33 -3,505,468.87 资产支持证券投资收益 7.4.7.14 - - 贵金属投资收益 - - 衍生工具收益 7.4.7.15 - - 股利收益 7.4.7.16 - - 3.公允价值变动收益（损失以 7.4.7.17 14,599,009.22 -9,130,369.71 “-”号填列） 4.汇兑收益（损失以“-”号填列） - - 5.其他收入（损失以“-”号填列） 7.4.7.18 142,029.89 452,420.76 减：二、费用 7,887,634.63 12,405,586.53 1．管理人报酬 1,622,947.96 5,497,226.53 2．托管费 540,982.58 1,832,408.87 3．销售服务费 344,929.03 908,342.30 4．交易费用 7.4.7.19 18,084.08 31,098.65 5．利息支出 4,978,081.30 3,662,594.65 其中：卖出回购金融资产支出 4,978,081.30 3,662,594.65 6．其他费用 7.4.7.20 382,609.68 473,915.53 三、利润总额（亏损总额以“- 31,396,904.88 17,880,397.71 ”号填列） 减：所得税费用 - - 四、净利润（净亏损以“-”号填 31,396,904.88 17,880,397.71 列） 7.3所有者权益（基金净值）变动表 会计主体：交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金 本报告期：2014年1月1日至2014年12月31日 单位：人民币元 本期 项目 2014年1月1日至2014年12月31日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益 261,384,633.99 -2,884,125.68 258,500,508.31 （基金净值） 二、本期经营活动产 生的基金净值变动数 - 31,396,904.88 31,396,904.88 （本期利润） 三、本期基金份额交 易产生的基金净值变 -99,366,432.25 -9,007,681.00 -108,374,113.25 动数（净值减少以“- ”号填列） 其中：1.基金申购款 619,379,619.76 37,607,548.56 656,987,168.32 2.基金赎回款 -718,746,052.01 -46,615,229.56 -765,361,281.57 四、本期向基金份额 持有人分配利润产生 的基金净值变动（净 - -9,592,188.95 -9,592,188.95 值减少以“-”号填列） 五、期末所有者权益 162,018,201.74 9,912,909.25 171,931,110.99 （基金净值） 上年度可比期间 项目 2013年1月1日至2013年12月31日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益 2,116,634,959.21 2,936,957.84 2,119,571,917.05 （基金净值） 二、本期经营活动产 生的基金净值变动数 - 17,880,397.71 17,880,397.71 （本期利润） 三、本期基金份额交 易产生的基金净值变 -1,855,250,325.22 -18,552,198.81 -1,873,802,524.03 动数（净值减少以“- ”号填列） 其中：1.基金申购款 977,865,361.05 10,708,335.73 988,573,696.78 2.基金赎回款 -2,833,115,686.27 -29,260,534.54 -2,862,376,220.81 四、本期向基金份额 持有人分配利润产生 的基金净值变动（净 - -5,149,282.42 -5,149,282.42 值减少以“-”号填列） 五、期末所有者权益 261,384,633.99 -2,884,125.68 258,500,508.31 （基金净值） 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告页码（序号）从7.1至7.4，财务报表由下列负责人签署： 基金管理人负责人：苏奋（代任），主管会计工作负责人：许珊燕，会计机构负责人： 朱鸣 7.4报表附注 7.4.1基金基本情况 交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2012]1287号《关于核准交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金募集的批复》核准，由交银施罗德基金管理有限公司依照 《中华人民共和国证券投资基金法》和《交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金 基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式的发起式基金，存续期限不定，首 次设立募集不包括认购资金利息共募集2,115,460,756.65元，业经普华永道中天会计师 事务所有限公司普华永道中天验字(2012)第527号验资报告予以验证。经向中国证监会 备案，《交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金基金合同》于2012年12月19日 正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为2,116,634,959.21份基金份额，其中认购 资金利息折合1,174,202.56份基金份额。本基金的基金管理人为交银施罗德基金管理有 限公司，基金托管人为中国农业银行股份有限公司。 本基金为发起式基金，基金募集份额总额不少于5,000万份，基金募集金额不少于5,000万元，其中基金管理人作为发起资金的提供方认购的金额为1,000万元且承诺持有期限不少于三年。 根据《交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金基金合同》和《交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金招募说明书》，本基金根据认购/申购费用、赎回费用收取方式的不同，将基金份额分为不同的类别。在投资者认购/申购时收取前端认购/申购费用、赎回时收取赎回费用的，称为A类基金份额；在投资者认购/申购时不收取认购/申购费用、赎回时收取后端认购/申购费用和赎回费用的，称为B类基金份额；在投资者认购/申购、赎回时不收取认购/申购费用、赎回费用，而是从本类别基金资产中计提销售服务费的，称为C类基金份额。由于基金费用的不同，本基金A/B类基金份额和C类基金份额将分别计算基金份额净值。投资人可自由选择申购某一类别的基金份额，但各类别基金份额之间不能相互转换。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国债、央行票据、地方政府债、金融债、企业债、短期融资券、中期票据、公司债、分离交易可转债、资产支持证券、债券逆回购、银行存款等固定收益类资产以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具，但须符合中国证监会相关规定。本基金不直接在二级市场买入股票、权证等权益类资产，也不参与一级市场新股申购 和新股增发。因投资于分离交易可转债而产生的权证，在其可交易之日起的30个交易 日内卖出。同时本基金不参与可转换债券投资。本基金投资于固定收益类资产的比例 不低于基金资产的80%；现金或到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金 资产净值的5%。本基金的业绩比较基准为：中债综合全价指数。 本财务报表由本基金的基金管理人交银施罗德基金管理有限公司于2015年3月25日批准报出。 7.4.2会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》、中国证券投资基金业协会颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金基金合同》和在财务报表附注7.4.4所列示的中国证监会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。 7.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金2014年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金2014年12月31日的财务状况以及2014年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。 7.4.4重要会计政策和会计估计 7.4.4.1会计年度 本基金会计年度为公历1月1日起至12月31日止。7.4.4.2记账本位币 本基金的记账本位币为人民币。7.4.4.3金融资产和金融负债的分类 (1)金融资产的分类 金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基金对金融资产的持有意图和持有能力。本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资。 本基金以交易目的持有的债券投资、资产支持证券投资和衍生工具(主要为权证投资)分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。除衍生工具所产生的金融资产在资产负债表中以衍生金融资产列示外，以公允价值计量且其公允价值变动计入损益的金融资产在资产负债表中以交易性金融资产列示。 本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产和其他各类应收款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。 (2)金融负债的分类 金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债及其他金融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本基金持有的其他金融负债包括卖出回购金融资产款和其他各类应付款项等。 7.4.4.4金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认 金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时，按公允价值在资产负债表内确认。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，取得时发生的相关交易费用计入当期损益；对于支付的价款中包含的债券或资产支持证券起息日或上次除息日至购买日止的利息，单独确认为应收项目。应收款项和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。 对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，按照公允价值进行后续计量；对于应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的公允价值变动作为公允价值变动损益计入当期损益；在资产持有期间所取得的利息或现金股利以及处置时产生的处置损益计入当期损益。 金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1)收取该金融资产现金流量的合同权利终止；(2)该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；或者(3)该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。 金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。 当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。 7.4.4.5金融资产和金融负债的估值原则 本基金持有的债券投资、资产支持证券投资和衍生工具(主要为权证投资)按如下原则确定公允价值并进行估值： (1)存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无交易，但最近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，按最近交易日的市场交易价格确定公允价值。 (2)存在活跃市场的金融工具，如估值日无交易且最近交易日后经济环境发生了重大变化，参考类似投资品种的现行市价及重大变化等因素，调整最近交易市价以确定公允价值。 (3)当金融工具不存在活跃市场，采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格验证具有可靠性的估值技术确定公允价值。估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等。采用估值技术时，尽可能最大程度使用市场参数，减少使用与本基金特定相关的参数。 7.4.4.6金融资产和金融负债的抵销 本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金1) 具有抵销已确认金额的法定权利且该种法定权利现在是可执行的；且2) 交易双方准备按净额结算时，金融资产与金融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。 7.4.4.7实收基金 实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。由于申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。 7.4.4.8损益平准金 损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金额。未实现平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现损益占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入未分配利润/(累计亏损)。 7.4.4.9收入/(损失)的确认和计量 债券投资在持有期间应取得的按票面利率或者发行价计算的利息扣除在适用情况下由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认为利息收入。资产支持证券在持有期间收到的款项，根据资产支持证券的预计收益率区分属于资产支持证券投资本金部分和投资收益部分，将本金部分冲减资产支持证券投资成本，并将投资收益部分确认为利息收入。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确认为公允价值变动损益；处置时，处置价格与初始确认金额之间的差额确认为投资收益，其中包括从公允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。 应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则按直线法计算。 7.4.4.10费用的确认和计量 本基金的管理人报酬、托管费和销售服务费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法逐日确认。 其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则按直线法计算。 7.4.4.11基金的收益分配政策 本基金每一类别基金份额享有同等分配权。本基金收益以现金形式分配，但基金份额持有人可选择现金红利或将现金红利按分红除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资。若期末未分配利润中的未实现部分(包括基金经营活动产生的未实现损益以及基金份额交易产生的未实现平准金等)为正数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润中的已实现部分；若期末未分配利润的未实现部分为负数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润(已实现部分相抵未实现部分后的余额)。 经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从所有者权益转出。7.4.4.12分部报告 本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础确定报告分部并披露分部信息。经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：(1) 该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；(2) 本基金的基金管理人能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；(3)本基金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则合并为一个经营分部。 本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要进行分部报告的披露。7.4.4.13其他重要的会计政策和会计估计 根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，本基金确定以下类别债券投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下： 在银行间同业市场交易的债券品种，根据中国证监会证监会计字[2007]21号《关于证券投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》采用估值技术确定公允价值。本基金持有的银行间同业市场债券按现金流量折现法估值，具体估值模型、参数及结果由中央国债登记结算有限责任公司独立提供。 7.4.5会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 7.4.5.1会计政策变更的说明 财政部于2014年颁布《企业会计准则第39号——公允价值计量》、《企业会计准则第40号——合营安排》、《企业会计准则第41号——在其他主体中权益的披露》和修订后的《企业会计准则第2号——长期股权投资》、《企业会计准则第9号—— 职工薪酬》、《企业会计准则第30号——财务报表列报》、《企业会计准则第33号 ——合并财务报表》以及《企业会计准则第37号——金融工具列报》，要求除《企业 会计准则第37号——金融工具列报》自2014年度财务报表起施行外，其他准则自 2014年7月1日起施行。上述准则对本基金本报告期无重大影响。 7.4.5.2会计估计变更的说明 本基金本报告期未发生会计估计变更。7.4.5.3差错更正的说明 本基金在本报告期间无需说明的会计差错更正。7.4.6税项 根据财政部、国家税务总局财税[2002]128号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下： (1)以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。基金买卖债券的差价收入不予征收营业税。 (2)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖债券的差价收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。 (3)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴20%的个人所得税。 7.4.7重要财务报表项目的说明 7.4.7.1银行存款 单位：人民币元 项目 本期末 上年度末 2014年12月31日 2013年12月31日 活期存款 2,422,594.73 458,432.58 定期存款 - - 其他存款 - - 合计 2,422,594.73 458,432.58 7.4.7.2交易性金融资产 单位：人民币元 本期末 项目 2014年12月31日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 - - - 贵金属投资-金交所 - - - 黄金合约 交易所市场 226,223,110.67 231,301,649.50 5,078,538.83 债券 银行间市场 99,749,106.72 100,529,000.00 779,893.28 合计 325,972,217.39 331,830,649.50 5,858,432.11 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 合计 325,972,217.39 331,830,649.50 5,858,432.11 上年度末 项目 2013年12月31日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 - - - 贵金属投资-金交所 - - - 黄金合约 交易所市场 43,908,091.20 42,054,400.00 -1,853,691.20 债券 银行间市场 195,369,385.91 188,482,500.00 -6,886,885.91 合计 239,277,477.11 230,536,900.00 -8,740,577.11 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 合计 239,277,477.11 230,536,900.00 -8,740,577.11 7.4.7.3衍生金融资产/负债 本基金本报告期末及上年度末未持有衍生金融工具。7.4.7.4买入返售金融资产 7.4.7.4.1各项买入返售金融资产期末余额 单位：人民币元 本期末 项目 2014年12月31日 账面余额 其中：买断式逆回购 交易所买入返售金融 - - 资产 银行间买入返售金融 - - 资产 合计 - - 上年度末 项目 2013年12月31日 账面余额 其中：买断式逆回购 交易所买入返售金融 - - 资产 银行间买入返售金融 45,890,468.84 - 资产 合计 45,890,468.84 - 7.4.7.4.2期末买断式逆回购交易中取得的债券 本基金本报告期末及上年度末未持有从买断式逆回购交易中取得的债券。7.4.7.5应收利息 单位：人民币元 项目 本期末 上年度末 2014年12月31日 2013年12月31日 应收活期存款利息 504.54 804.15 应收定期存款利息 - - 应收其他存款利息 - - 应收结算备付金利息 6,319.61 704.22 应收债券利息 7,885,215.05 5,365,325.71 应收买入返售证券利息 - 192,727.26 应收申购款利息 0.07 - 应收黄金合约拆借孳息 - - 其他 15.73 - 合计 7,892,055.00 5,559,561.34 7.4.7.6其他资产 本基金本报告期末及上年度末未持有其他资产。7.4.7.7应付交易费用 单位：人民币元 项目 本期末 上年度末 2014年12月31日 2013年12月31日 交易所市场应付交易费用 - - 银行间市场应付交易费用 13,206.64 11,093.27 合计 13,206.64 11,093.27 7.4.7.8其他负债 单位：人民币元 项目 本期末 上年度末 2014年12月31日 2013年12月31日 应付券商交易单元保证金 - - 应付赎回费 0.22 69.76 预提信息披露费 260,000.00 300,000.00 预提审计费 60,000.00 99,000.00 应付后端申购费 3.00 261.24 合计 320,003.22 399,331.00 7.4.7.9实收基金 交银纯债债券发起A/B 金额单位：人民币元 本期 项目 2014年1月1日至2014年12月31日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 244,216,310.62 244,216,310.62 本期申购 137,682,024.45 137,682,024.45 本期赎回（以“-”号填列） -252,173,211.98 -252,173,211.98 本期末 129,725,123.09 129,725,123.09 交银纯债债券发起C 金额单位：人民币元 本期 项目 2014年1月1日至2014年12月31日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 17,168,323.37 17,168,323.37 本期申购 481,697,595.31 481,697,595.31 本期赎回（以“-”号填列） -466,572,840.03 -466,572,840.03 本期末 32,293,078.65 32,293,078.65 注：1、如果本报告期间发生转换入、红利再投业务，则总申购份额中包含该业务。 2、如果本报告期间发生转换出业务，则总赎回份额中包含该业务。7.4.7.10未分配利润 交银纯债债券发起A/B 单位：人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 2,952,747.46 -5,558,971.13 -2,606,223.67 本期利润 8,874,437.34 9,223,032.93 18,097,470.27 本期基金份额交易产生 -2,121,800.64 -509,473.34 -2,631,273.98 的变动数 其中：基金申购款 4,367,749.17 7,310,087.69 11,677,836.86 基金赎回款 -6,489,549.81 -7,819,561.03 -14,309,110.84 本期已分配利润 -4,614,342.50 - -4,614,342.50 本期末 5,091,041.66 3,154,588.46 8,245,630.12 交银纯债债券发起C 单位：人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 111,166.52 -389,068.53 -277,902.01 本期利润 7,923,458.32 5,375,976.29 13,299,434.61 本期基金份额交易产生 -2,166,420.34 -4,209,986.68 -6,376,407.02 的变动数 其中：基金申购款 7,546,740.76 18,382,970.94 25,929,711.70 基金赎回款 -9,713,161.10 -22,592,957.62 -32,306,118.72 本期已分配利润 -4,977,846.45 - -4,977,846.45 本期末 890,358.05 776,921.08 1,667,279.13 7.4.7.11存款利息收入 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2014年1月1日至2014年12月 2013年1月1日至2013年 31日 12月31日 活期存款利息收入 63,812.09 158,655.69 定期存款利息收入 - - 其他存款利息收入 - 6,518,936.26 结算备付金利息收入 123,804.39 36,796.78 其他 9,773.95 6,021.16 合计 197,390.43 6,720,409.89 7.4.7.12股票投资收益 本基金本报告期内及上年度可比期间无股票投资收益。7.4.7.13债券投资收益 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2014年1月1日至2014年2013年1月1日至2013年 12月31日 12月31日 卖出债券（债转股及债券到期兑付） 1,282,470,538.68 2,072,650,349.98 成交总额 减：卖出债券（债转股及债券到期兑 1,259,198,235.00 2,027,379,354.12 付）成本总额 减：应收利息总额 20,672,795.35 48,776,464.73 买卖债券差价收入 2,599,508.33 -3,505,468.87 7.4.7.14资产支持证券投资收益 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2014年1月1日至2014年12月 2013年1月1日至2013年12月 31日 31日 卖出资产支持证券成交 总额 10,059,634.15 - 减：卖出资产支持证券 10,000,000.00 - 成本总额 减：应收利息总额 59,634.15 - 资产支持证券投资收益 - - 7.4.7.15衍生工具收益 本基金本报告期内及上年度可比期间无衍生工具收益。7.4.7.16股利收益 本基金本报告期内及上年度可比期间无股利收益。7.4.7.17公允价值变动收益 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目名称 2014年1月1日至2014年12月 2013年1月1日至2013年12月 31日 31日 1.交易性金融资产 14,599,009.22 -9,130,369.71 ——股票投资 - - ——债券投资 14,599,009.22 -9,130,369.71 ——资产支持证券投资 - - ——基金投资 - - ——贵金属投资 - - 2.衍生工具 - - ——权证投资 - - 3.其他 - - 合计 14,599,009.22 -9,130,369.71 7.4.7.18其他收入 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2014年1月1日至2014年12月 2013年1月1日至2013年12月 31日 31日 基金赎回费收入 38,403.94 451,544.32 基金转换费收入 3,625.95 876.44 其他 100,000.00 - 合计 142,029.89 452,420.76 注：1、本基金A/B类份额的赎回费率按持有期间递减，不低于赎回费总额的25%归入 基金资产。 2、本基金的转换费由申购补差费和转出基金的赎回费两部分构成，其中转出基金的不低于赎回费的25%归入转出基金的基金资产。 7.4.7.19交易费用 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2014年1月1日至2014年12月2013年1月1日至2013年12月31日 31日 交易所市场交易费用 1,171.58 61.15 银行间市场交易费用 16,912.50 31,037.50 合计 18,084.08 31,098.65 7.4.7.20其他费用 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2014年1月1日至2014年 2013年1月1日至2013年12月 12月31日 31日 审计费用 60,000.00 95,595.30 信息披露费 260,000.00 300,000.00 银行汇划费 25,849.68 50,960.23 债券托管账户服务费 36,400.00 27,000.00 其他 360.00 360.00 合计 382,609.68 473,915.53 7.4.8或有事项、资产负债表日后事项的说明 7.4.8.1或有事项 无。7.4.8.2资产负债表日后事项 根据相关法律法规和基金合同要求，本基金本报告期内已实施的利润分配情况请参见附注7.4.11利润分配情况，本报告期A/B类应分配尚未实施分配的利润为 2,594,502.46元，本报告期C类应分配尚未实施分配的利润为452,103.10元，本基金管 理人于2015年1月14日宣告分红，向截至2015年1月20日止在本基金注册登记人 中国证券登记结算有限公司登记在册的基金A/B类份额持有人按每10份基金份额派发 红利0.200元，基金C类份额持有人按每10份基金份额派发红利0.200元。 7.4.9关联方关系 关联方名称 与本基金的关系 交银施罗德基金管理有限公司(“交银施罗德基金 基金管理人、基金销售机构 公司”) 中国农业银行股份有限公司(“中国农业银行”) 基金托管人、基金销售机构 交通银行股份有限公司 (“交通银行”) 基金管理人的股东、基金销售机 构 施罗德投资管理有限公司 基金管理人的股东 中国国际海运集装箱(集团)股份有限公司 基金管理人的股东 交银施罗德资产管理有限公司 基金管理人的子公司 注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 7.4.10本报告期及上年度可比期间的关联方交易 7.4.10.1通过关联方交易单元进行的交易 本基金本报告期内及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的交易。7.4.10.2关联方报酬 7.4.10.2.1基金管理费 单位：人民币元 项目 本期 上年度可比期间 2014年1月1日至2014年 2013年1月1日至2013年 12月31日 12月31日 当期发生的基金应支付的管理费 1,622,947.96 5,497,226.53 其中：支付销售机构的客户维护 224,904.81 1,786,452.67 费 注：支付基金管理人的管理人报酬按前一日基金资产净值0.6%的年费率计提，逐日累 计至每月月底，按月支付。其计算公式为： 日管理人报酬＝前一日基金资产净值×0.6%÷当年天数。 7.4.10.2.2基金托管费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2014年1月1日至2014年 2013年1月1日至2013年 12月31日 12月31日 当期发生的基金应支付的托管费 540,982.58 1,832,408.87 注：支付基金托管人的托管费按前一日基金资产净值0.2%的年费率计提，逐日累计至 每月月底，按月支付。其计算公式为： 日托管费＝前一日基金资产净值×0.2%÷当年天数。 7.4.10.2.3销售服务费 单位：人民币元 本期 获得销售服务费 2014年1月1日至2014年12月31日 的各关联方名称 当期发生的基金应支付的销售服务费 交银纯债债券发起A/B 交银纯债债券发起C 合计 交通银行 - 19,708.71 19,708.71 中国农业银行 - 57,271.45 57,271.45 交银施罗德基金 - 256,328.87 256,328.87 公司 合计 - 333,309.03 333,309.03 上年度可比期间 获得销售服务费 2013年1月1日至2013年12月31日 的各关联方名称 当期发生的基金应支付的销售服务费 交银纯债债券发起A/B 交银纯债债券发起C 合计 交通银行 - 185,137.22 185,137.22 中国农业银行 - 426,909.76 426,909.76 交银施罗德基金 - 114,371.61 114,371.61 公司 合计 - 726,418.59 726,418.59 注：支付基金销售机构的基金销售服务费按前一日C类基金份额对应的基金资产净值 0.4%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付给基金管理人，再由基金管理人 计算并支付给各基金销售机构。其计算公式为： 日基金销售服务费＝前一日C类基金份额对应的资产净值×0.4%÷当年天数。 7.4.10.3与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 单位：人民币元 本期 2014年1月1日至2014年12月31日 银行间市场 债券交易金额 基金逆回购 基金正回购 交易的各关 基金买入 基金卖出 交易金额 利息收 交易金额 利息支 联方名称 入 出 - - - - - - - 上年度可比期间 2013年1月1日至2013年12月31日 银行间市场 债券交易金额 基金逆回购 基金正回购 交易的各关 基金买入 基金卖出 交易金额 利息收 交易金额 利息支 联方名称 入 出 中国农业银 - 41,350,12 - - - - 行 2.74 7.4.10.4各关联方投资本基金的情况 7.4.10.4.1报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 份额单位：份 本期 上年度可比期间 2014年1月1日至2014年12月 2013年1月1日至2013年 项目 31日 12月31日 交银纯债债券 交银纯债债券 交银纯债债 交银纯债债 发起A/B 发起C 券发起A/B 券发起C 报告期初持有的基金 10,072,734.64 - 10,003,472.2 - 份额 2 报告期间申购/买入 235,784.99 - 69,262.42 - 总份额 报告期间因拆分变动 - - - - 份额 减：报告期间赎回 - - - - /卖出总份额 报告期末持有的基金 10,308,519.63 - 10,072,734.6 - 份额 4 报告期末持有的基金 份额占基金总份额比 6.36% - 3.85% - 例 注：1、如果本报告期间发生转换入、红利再投业务，则总申购份额中包含该业务。 2、如果本报告期间发生转换出业务，则总赎回份额中包含该业务。7.4.10.4.2报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 本报告期末及上年度末除基金管理人之外的其他关联方未持有本基金。7.4.10.5由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 关联方名称 2014年1月1日至2014年12月31日 2013年1月1日至2013年12月31日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 中国农业银行 2,422,594.73 63,812.09 458,432.58 158,655.69 注：本基金的银行存款由基金托管人保管，按银行同业利率计息。 7.4.10.6本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 本基金本报告期内及上年度可比期间未在承销期内参与关联方承销证券。7.4.10.7其他关联交易事项的说明 本基金本报告期内及上年度可比期间无其他关联交易事项。7.4.11利润分配情况 交银纯债债券发起A/B 单位：人民币元 权益登记 每10份 现金形式 再投资形 本期利润分 序号 日 除息日 基金份额 发放总额 式发放总 配合计 备注 分红数 额 1 2014-10-16 2014-10-16 0.250 4,319,631.10 294,711.40 4,614,342.50 - 合计 0.250 4,319,631.10 294,711.40 4,614,342.50 - 交银纯债债券发起C 单位：人民币元 权益登记 每10份 现金形式 再投资形 本期利润分 序号 日 除息日 基金份额 发放总额 式发放总 配合计 备注 分红数 额 1 2014-10-16 2014-10-16 0.250 4,905,687.52 72,158.93 4,977,846.45 - 合计 0.250 4,905,687.52 72,158.93 4,977,846.45 - 注：本基金的基金管理人于资产负债表日后，报告批准报出日前宣告的利润分配情况， 请参见附注7.4.8.2资产负债表日后事项。 7.4.12期末（2014年12月31日）本基金持有的流通受限证券 7.4.12.1因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 本基金本报告期末未持有因认购新发/增发证券而流通受限的证券。7.4.12.2期末持有的暂时停牌等流通受限股票 本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。7.4.12.3期末债券正回购交易中作为抵押的债券 7.4.12.3.1银行间市场债券正回购 截至本报告期末2014年12月31日止，本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额49,600,000.00元，是以如下债券作为抵押： 金额单位：人民币元 债券代码 债券名称 回购到期 期末估值 数量（张） 期末估值总额 日 单价 140213 14国开13 2015-01- 100.00 200,000 20,000,000.00 05 1382002 13深茂业 2015-01- 100.87 100,000 10,087,000.00 MTN1 06 140213 14国开13 2015-01- 100.00 100,000 10,000,000.00 06 1282340 12巨化MTN1 2015-01- 99.96 100,000 9,996,000.00 06 合计 500,000 50,083,000.00 7.4.12.3.2交易所市场债券正回购 截至本报告期末2014年12月31日止，本基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额132,000,000.00元，于2015年1月5日到期。该类交易要求本基金转入质押库的债券，按证券交易所规定的比例折算为标准券后，不低于债券回购交易的余额。 7.4.13金融工具风险及管理 7.4.13.1风险管理政策和组织架构 本基金是一只债券型基金，在证券投资基金中属于中等风险的品种，其长期平均风险和预期收益高于货币市场基金，低于混合型基金和股票型基金。本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国债、央行票据、地方政府债、金融债、企业债、短期融资券、中期票据、公司债、分离交易可转债、资产支持证券、债券逆回购、银行存款等固定收益类资产以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。本基金不直接在二级市场买入股票、权证等权益类资产，也不参与一级市场新股申购 和新股增发，同时本基金不参与可转换债券投资。本基金在日常经营活动中面临的与 这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金 管理人从事风险管理的主要目标是争取将以上风险控制在限定的范围之内，使本基金 在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现“风险和收益高于货币市场基金而低于平衡型 基金，谋求稳定和可持续的绝对收益”的风险收益目标。 本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，在董事会下设立合规审核及风险管理委员会，负责制定风险管理的宏观政策，审议通过风险控制的总体措施等；在管理层层面设立风险控制委员会，讨论和制定公司日常经营过程中风险防范和控制措施；在业务操作层面风险管理职责主要由风险管理部负责协调并与各部门合作完成运作风险管理以及进行投资风险分析与绩效评估。风险管理部对公司总经理负责。督察长独立行使督察权利，直接对董事会负责，就内部控制制度和执行情况独立地履行检查、评价、报告、建议职能，定期和不定期地向董事会报告公司内部控制执行情况。 本基金的基金管理人建立了以合规审核及风险管理委员会为核心的，由督察长、风险控制委员会、风险管理部和相关业务部门构成的风险管理架构体系。 本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。 7.4.13.2信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。 本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存款存放在本基金的托管行中国农业银行，因而与该银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，因此违约风险可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。 本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。本基金债券投资的信用评级情况按《中国人民银行信用评级管理指导意见》设定的标准统计及汇总。 7.4.13.2.1按短期信用评级列示的债券投资 单位：人民币元 短期信用评级 本期末 上年度末 2014年12月31日 2013年12月31日 A-1 - 9,958,000.00 A-1以下 - - 未评级 30,000,000.00 19,862,000.00 合计 30,000,000.00 29,820,000.00 注：未评级部分为政策性金融债。 7.4.13.2.2按长期信用评级列示的债券投资 单位：人民币元 长期信用评级 本期末 上年度末 2014年12月31日 2013年12月31日 AAA 50,345,000.00 57,118,900.00 AAA以下 251,485,649.50 77,315,000.00 未评级 - 66,283,000.00 合计 301,830,649.50 200,716,900.00 注：未评级部分为国债和政策性金融债。 7.4.13.3流动性风险 流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。 针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。 针对投资品种变现的流动性风险，本基金的基金管理人通过独立的风险管理部门设定流动性比例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析，包括组合持仓集中度指标、组合在短时间内变现能力的综合指标、组合中变现能力较差的投资品种比例以及流通受限制的投资品种比例等。本基金投资于一家公司发行的股票市值不超过基金资产净值的10%，且本基金与由本基金的基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的10%。本基金所持证券部分在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易，因此除附注7.4.12中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外，其余均能以合理价格适时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。 于2014年12月31日，除卖出回购金融资产款余额中有181,599,605.60元将在一个月以内到期且计息(该利息金额不重大)外，本基金所承担的其他金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计息，可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息，因此账面余额约为未折现的合约到期现金流量。 7.4.13.4市场风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 7.4.13.4.1利率风险 利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动 利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影 响的风险。 本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。 本基金主要投资于交易所及银行间市场交易的固定收益品种，此外还持有银行存款、结算备付金、存出保证金等利率敏感性资产，因此存在相应的利率风险。 7.4.13.4.1.1利率风险敞口 单位：人民币元 本期末 1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计 2014年12月31日 资产 银行存款 2,422,594.73 - - - 2,422,594.73 结算备付金 12,766,809.71 - - - 12,766,809.71 存出保证金 31,879.42 - - - 31,879.42 交易性金融资产 39,996,000.00 174,015,000.00 117,819,649.50 - 331,830,649.50 应收利息 - - - 7,892,055.00 7,892,055.00 应收申购款 3,500.00 - - 143,033.35 146,533.35 资产总计 55,220,783.86 174,015,000.00 117,819,649.50 8,035,088.35 355,090,521.71 负债 卖出回购金融资产款 181,599,605.60 - - - 181,599,605.60 应付证券清算款 - - - 65,750.97 65,750.97 应付赎回款 - - - 550,054.33 550,054.33 应付管理人报酬 - - - 105,553.54 105,553.54 应付托管费 - - - 35,184.51 35,184.51 应付销售服务费 - - - 16,545.46 16,545.46 应付交易费用 - - - 13,206.64 13,206.64 应交税费 - - - 425,400.00 425,400.00 应付利息 - - - 28,106.45 28,106.45 其他负债 - - - 320,003.22 320,003.22 负债总计 181,599,605.60 - - 1,559,805.12 183,159,410.72 利率敏感度缺口 -126,378,821.74 174,015,000.00 117,819,649.50 6,475,283.23 171,931,110.99 上年度末 1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计 2013年12月31日 资产 银行存款 458,432.58 - - - 458,432.58 结算备付金 1,422,709.53 - - - 1,422,709.53 存出保证金 1.30 - - - 1.30 交易性金融资产 48,860,900.00 143,716,000.00 37,960,000.00 - 230,536,900.00 买入返售金融资产 45,890,468.84 - - - 45,890,468.84 应收利息 - - - 5,559,561.34 5,559,561.34 应收申购款 - - - 4,582.98 4,582.98 资产总计 96,632,512.25 143,716,000.00 37,960,000.00 5,564,144.32 283,872,656.57 负债 卖出回购金融资产款 24,051,787.97 - - - 24,051,787.97 应付赎回款 - - - 283,768.60 283,768.60 应付管理人报酬 - - - 144,194.49 144,194.49 应付托管费 - - - 48,064.86 48,064.86 应付销售服务费 - - - 6,346.10 6,346.10 应付交易费用 - - - 11,093.27 11,093.27 应交税费 - - - 425,400.00 425,400.00 应付利息 - - - 2,161.97 2,161.97 其他负债 - - - 399,331.00 399,331.00 负债总计 24,051,787.97 - - 1,320,360.29 25,372,148.26 利率敏感度缺口 72,580,724.28 143,716,000.00 37,960,000.00 4,243,784.03 258,500,508.31 注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或 到期日孰早予以分类。 7.4.13.4.1.2利率风险的敏感性分析 假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变 对资产负债表日基金资产净值的 相关风险变量的变动 影响金额（单位：人民币万元） 本期末 上年度末 分析 2014年12月31日 2013年12月31日 市场利率下降25个基 增加约224 增加约182 点 市场利率上升25个基 减少约221 减少约179 点 7.4.13.4.2外汇风险 外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。 7.4.13.4.3其他价格风险 其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场交易的债券，因此无重大其他价格风险。 7.4.14有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 (1)公允价值 (a)金融工具公允价值计量的方法 公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次决定： 第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。 第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。 第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。 (b)持续的以公允价值计量的金融工具 (i)各层次金融工具公允价值 于2014年12月31日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属于第一层次的余额为231,301,649.50元，属于第二层次的余额为 100,529,000.00元，无属于第三层次的余额(2013年12月31日：第一层次 42,054,400.00元，第二层次188,482,500.00元，无第三层次)。 (ii)公允价值所属层次间的重大变动 对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次还是第三层次。 (iii)第三层次公允价值余额和本期变动金额 无。 (c)非持续的以公允价值计量的金融工具 于2014年12月31日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2013年12月31日：同)。 (d)不以公允价值计量的金融工具 不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允价值相差很小。 (2)除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。 §8 投资组合报告 8.1期末基金资产组合情况 金额单位：人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产 的比例（%） 1 权益投资 - - 其中：股票 - - 2 固定收益投资 331,830,649.50 93.45 其中：债券 331,830,649.50 93.45 资产支持证券 - - 3 贵金属投资 - - 4 金融衍生品投资 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返 - - 售金融资产 6 银行存款和结算备付金合计 15,189,404.44 4.28 7 其他各项资产 8,070,467.77 2.27 8 合计 355,090,521.71 100.00 8.2期末按行业分类的股票投资组合 本基金本报告期末未持有股票。8.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 本基金本报告期末未持有股票。8.4报告期内股票投资组合的重大变动8.4.1累计买入金额超出期初基金资产净值2％或前20名的股票明细 本基金本报告期内未持有股票。8.4.2累计卖出金额超出期初基金资产净值2％或前20名的股票明细 本基金本报告期内未持有股票。8.4.3买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 本基金本报告期内未持有股票。8.5期末按债券品种分类的债券投资组合 金额单位：人民币元 序号 债券品种 公允价值 占基金资产净 值比例(％) 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 30,000,000.00 17.45 其中：政策性金融债 30,000,000.00 17.45 4 企业债券 242,124,649.50 140.83 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 59,706,000.00 34.73 7 可转债 - - 8 其他 - - 9 合计 331,830,649.50 193.00 8.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 金额单位：人民币元 占基金资产 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值 净值比例(％) 1 140213 14国开 300,000 30,000,000.00 17.45 13 2 124845 14晋开发 200,000 21,300,000.00 12.39 3 124711 14象山债 200,000 21,140,000.00 12.30 4 122527 12温国投 200,000 20,964,000.00 12.19 5 124508 14滕州 200,000 20,400,000.00 11.87 02 8.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。8.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属。8.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。8.10报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 本基金本报告期末未持有股指期货。8.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 本基金本报告期末未持有国债期货。8.12投资组合报告附注 8.12.1报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体未被监管部门立案调查，在本报告 编制日前一年内本基金投资的前十名证券的发行主体未受到公开谴责和处罚。 8.12.2本基金投资的前十名股票中，没有超出基金合同规定的备选股票库之外的股票。 8.12.3期末其他各项资产构成 单位：人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 31,879.42 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 7,892,055.00 5 应收申购款 146,533.35 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 8,070,467.77 8.12.4期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。8.12.5期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末未持有股票。8.12.6投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §9 基金份额持有人信息 9.1期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位：份 持有人结构 持有人 户均持有的 机构投资者 个人投资者 份额级别 户数 基金份额 占总份 占总份 (户) 持有份额 持有份额 额比例 额比例 交银纯债债券 565 229,601.99 108,482,279.54 83.62% 21,242,843.55 16.38% 发起A/B 交银纯债债券 310 104,171.22 26,509,859.61 82.09% 5,783,219.04 17.91% 发起C 合计 875 185,163.66 134,992,139.15 83.32% 27,026,062.59 16.68% 9.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 项目 份额级别 持有份额总数（份）占基金总份额比 例 基金管理人所有从 交银纯债债券发起A/B 153,985.79 0.12% 业人员持有本基金 交银纯债债券发起C 569.44 0.00% 合计 154,555.23 0.10% 9.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 项目 份额级别 持有基金份额总量的数量 区间（万份） 本公司高级管理人员、基 交银纯债债券发起A/B 0 金投资和研究部门负责人 交银纯债债券发起C 0 持有本开放式基金 合计 0 交银纯债债券发起A/B 0 本基金基金经理持有本开 交银纯债债券发起C 0 放式基金 合计 0 9.4发起式基金发起资金持有份额情况 持有份额 发起份额 发起份额 项目 持有份额总数 占基金总 发起份额总数 占基金总 承诺持有 份额比例 份额比例 期限 基金管理人 10,308,519.63 6.36% 10,003,472.22 6.17% 不低于三 固有资金 年 基金管理人 高级管理人 - - - - - 员 基金经理等 - - - - - 人员 基金管理人 - - - - - 股东 其他 - - - - - 合计 10,308,519.63 6.36% 10,003,472.22 6.17% - 注：本报告期末持有份额总数为发起份额总数和截至本报告期末红利再投份额数的合 计。 §10 开放式基金份额变动 单位：份 项目 交银纯债债券发起A/B 交银纯债债券发起C 基金合同生效日（2012年 1,492,407,903.76 624,227,055.45 12月19日）基金份额总额 本报告期期初基金份额总额 244,216,310.62 17,168,323.37 本报告期基金总申购份额 137,682,024.45 481,697,595.31 减：本报告期基金总赎回份 252,173,211.98 466,572,840.03 额 本报告期基金拆分变动份额 - - 本报告期期末基金份额总额 129,725,123.09 32,293,078.65 注：1、如果本报告期间发生转换入、红利再投业务，则总申购份额中包含该业务； 2、如果本报告期间发生转换出业务，则总赎回份额中包含该业务。 §11 重大事件揭示 11.1基金份额持有人大会决议 本基金本报告期内未召开基金份额持有人大会。11.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 1、基金管理人的重大人事变动：2014年12月31日本基金管理人发布公告，经公司第三届董事会第三十二次会议审议通过，同意战龙先生辞去公司总经理职务，并决定由公司董事长钱文挥先生代为履行公司总经理职务，代为履行总经理职务的期限不超过90日。期后变动（如有）敬请关注基金管理人发布的相关公告。 2、基金托管人的基金托管部门的重大人事变动：因中国农业银行股份有限公司（以下简称“中国农业银行”）工作需要，任命余晓晨先生主持中国农业银行托管业务部/养老金管理中心工作。余晓晨先生的基金行业高级管理人员任职资格已在中国基金业协会备案。 11.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 本报告期内未发生涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。11.4基金投资策略的改变 本基金本报告期内未召开基金份额持有人大会。11.5为基金进行审计的会计师事务所情况 本报告期内，为本基金提供审计服务的会计师事务所为普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙），本期审计费用为60,000.00元。自本基金合同生效以来，本基金未改聘为其审计的会计师事务所。 11.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 本基金管理人、基金托管人及其高级管理人员本报告期内未受监管部门稽查或处罚。 11.7基金租用证券公司交易单元的有关情况 11.7.1基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位：人民币元 券商名称 交易 股票交易 应支付该券商的佣金 备注 单元 占当期股 占当期佣 数量 成交金额 票成交总 佣金 金总量的 额的比例 比例 申银万国证券 1 - - - - - 股份有限公司 中国国际金融 1 - - - - - 有限公司 11.7.2基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 金额单位：人民币元 债券交易 回购交易 权证交易 券商名称 占当期债 占当期回 占当期权 成交金额 券成交总 成交金额 购成交总 成交金额 证成交总 额的比例 额的比例 额的比例 申银万国证券 71,954,096.1 11.34% 11,000,00 0.05% - - 股份有限公司 9 0.00 中国国际金融 562,501,829. 88.66% 21,061,80 99.95% - - 有限公司 73 0,000.00 注：1、报告期内，本基金交易单元未发生变化； 2、租用证券公司交易单元的选择标准主要包括：券商基本面评价（财务状况、经营状况）、券商研究机构评价（报告质量、及时性和数量）、券商每日信息评价（及时性和有效性）和券商协作表现评价等四个方面； 3、租用证券公司交易单元的程序：首先根据租用证券公司交易单元的选择标准进行综合评价，然后根据评价选择基金交易单元。研究部提交方案，并上报公司批准。11.8其他重大事件 序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金 中国证券报、 1 2013年第4季度报告 上海证券报、 2014-01-20 证券时报 交银施罗德基金管理有限公司关于交银施罗 中国证券报、 2 德纯债债券型发起式证券投资基金于2014年 上海证券报、 2014-01-24 “春节”假期前暂停大额申购（转换转入、定 证券时报 期定额投资）公告 交银施罗德基金管理有限公司关于交银施罗 中国证券报、 3 德纯债债券型发起式证券投资基金于2014年 上海证券报、 2014-01-24 “春节”假期后恢复大额申购（转换转入、定 证券时报 期定额投资）公告 4 交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金 中国证券报、 2014-01-30 （更新）招募说明书摘要（2013年第2号） 上海证券报、 证券时报 交银施罗德基金管理有限公司关于旗下部分 中国证券报、 5 基金参与光大证券股份有限公司手机客户端 上海证券报、 2014-03-13 基金申购费率优惠活动的公告 证券时报 交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金 中国证券报、 6 2013年年度报告摘要 上海证券报、 2014-03-26 证券时报 交银施罗德基金管理有限公司关于增加江苏 中国证券报、 7 常熟农村商业银行股份有限公司为旗下部分 上海证券报、 2014-03-27 基金场外代销机构的公告 证券时报 交银施罗德基金管理有限公司关于交银施罗 中国证券报、 8 德纯债债券型发起式证券投资基金基金经理 上海证券报、 2014-03-31 变更公告 证券时报 交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金 中国证券报、 9 2014年第1季度报告 上海证券报、 2014-04-22 证券时报 交银施罗德基金管理有限公司关于增加北京 中国证券报、 10 钱景财富投资管理有限公司为旗下部分基金 上海证券报、 2014-06-14 的场外代销机构并参与电子交易平台基金前 证券时报 端申购费率优惠活动的公告 交银施罗德基金管理有限公司关于旗下部分 中国证券报、 11 基金参与交通银行股份有限公司网上银行、 上海证券报、 2014-07-01 手机银行基金前端申购费率优惠活动的公告 证券时报 交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金 中国证券报、 12 2014年第2季度报告 上海证券报、 2014-07-19 证券时报 交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金 中国证券报、 13 （更新）招募说明书摘要（2014年第1号） 上海证券报、 2014-08-02 证券时报 交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金 中国证券报、 14 2014年半年度报告摘要 上海证券报、 2014-08-25 证券时报 交银施罗德基金管理有限公司关于增加联讯 中国证券报、 15 证券股份有限公司为旗下部分基金场外销售 上海证券报、 2014-09-19 机构的公告 证券时报 交银施罗德基金管理有限公司关于交银施罗 中国证券报、 16 德纯债债券型发起式证券投资基金于2014年 上海证券报、 2014-09-24 “国庆节”假期前暂停大额申购（转换转入、 证券时报 定期定额投资）公告 交银施罗德基金管理有限公司关于交银施罗 中国证券报、 17 德纯债债券型发起式证券投资基金于2014年 上海证券报、 2014-09-24 “国庆节”假期后恢复大额申购（转换转入、 证券时报 定期定额投资）公告 交银施罗德基金管理有限公司关于交银施罗 中国证券报、 18 德纯债债券型发起式证券投资基金第二次分 上海证券报、 2014-10-14 红的公告 证券时报 交银施罗德基金管理有限公司关于增加深圳 中国证券报、 19 市新兰德证券投资咨询有限公司为旗下部分 上海证券报、 2014-10-17 基金的场外销售机构并参与电子交易平台基 证券时报 金前端申购费率优惠活动的公告 交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金 中国证券报、 20 2014年第3季度报告 上海证券报、 2014-10-24 证券时报 交银施罗德基金管理有限公司关于网上直销 中国证券报、 21 交易平台开通支付宝理财专户支付并实施前 上海证券报、 2014-10-30 端申购费率优惠的公告 证券时报 交银施罗德基金管理有限公司关于增加北京 中国证券报、 22 展恒基金销售有限公司为旗下部分基金的场 上海证券报、 2014-12-08 外销售机构并参与电子交易平台基金前端申 证券时报 购及定期定额投资业务费率优惠活动的公告 §12 备查文件目录 12.1备查文件目录 1、中国证监会批准交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金募集的文件； 2、《交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金基金合同》； 3、《交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金招募说明书》； 4、《交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金托管协议》； 5、关于募集交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金之法律意见书； 6、基金管理人业务资格批件、营业执照； 7、基金托管人业务资格批件、营业执照； 8、报告期内交银施罗德纯债债券型发起式证券投资基金在指定报刊上各项公告的原稿。 12.2存放地点 备查文件存放于基金管理人的办公场所。12.3查阅方式 投资者可在办公时间内至基金管理人的办公场所免费查阅备查文件，或者登录基金管理人的网站(www.fund001.com，www.bocomschroder.com)查阅。在支付工本费后，投资者可在合理时间内取得上述文件的复制件或复印件。 投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人交银施罗德基金管理有限公司。本公司客户服务中心电话：400-700-5000（免长途话费），021-61055000，电子邮件：services@jysld.com。 交银施罗德基金管理有限公司 二〇一五年三月三十一日