交银施罗德环球精选价值证券投资基金2013年第3季度报告 交银施罗德环球精选价值证券投资基金 2013 年第 3 季度报告 2013 年 9 月 30 日 基金管理人:交银施罗德基金管理有限公司 基金托管人:中国建设银行股份有限公司 报告送出日期: 二〇一三年十月二十四日 第 1 页 共 12 页交银施罗德环球精选价值证券投资基金2013年第3季度报告 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2013 年 10 月 23日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2013 年 7 月 1 日起至 2013 年 9 月 30 日止。 §2 基金产品概况 基金简称 交银环球精选股票(QDII) 基金主代码 519696 交易代码 519696 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2008年8月22日 报告期末基金份额总额 107,376,554.80份 通过全球资产配置和灵活分散投资,在有效分散和控制风投资目标 险的前提下,实现长期资本增值。 自上而下配置资产,通过对全球宏观经济和各经济体的基 本面分析,在不同区域间进行有效资产配置,自下而上精投资策略 选证券,挖掘定价合理、具备持续竞争优势的上市公司股 票进行投资,并有效控制下行风险。 70%×标准普尔全球大中盘指数(S&P Global LargeMidCap业绩比较基准 Index)+30%×恒生指数 本基金以股票及股票基金为主要投资对象,属于较高预期 风险和预期收益的证券投资基金品种,其预期风险和收益风险收益特征 水平高于混合型基金和债券型基金。此外,本基金在全球 范围内进行投资,除了需要承担国际市场的市场波动风险 第 2 页 共 12 页交银施罗德环球精选价值证券投资基金2013年第3季度报告 之外,还面临汇率风险、国别风险、新兴市场风险等海外 市场投资所面临的特别投资风险。 基金管理人 交银施罗德基金管理有限公司 基金托管人 中国建设银行股份有限公司 境外投资顾问英文名称 Schroder Investment Management Limited 境外投资顾问中文名称 施罗德投资管理有限公司 境外资产托管人英文名称 JPMorgan Chase Bank,National Association 境外资产托管人中文名称 摩根大通银行 §3 主要财务指标和基金净值表现3.1 主要财务指标 单位:人民币元 主要财务指标 报告期(2013年7月1日-2013年9月30日) 1.本期已实现收益 5,235,794.96 2.本期利润 15,693,962.12 3.加权平均基金份额本期利润 0.1401 4.期末基金资产净值 158,157,010.10 5.期末基金份额净值 1.473注:1、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后的实际收益水平要低于所列数字; 2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。3.2 基金净值表现3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 业绩比较 净值增长 业绩比较 净值增 基准收益 阶段 率标准差 基准收益 ①-③ ②-④ 长率① 率标准差 ② 率③ ④ 过去三个月 10.42% 0.63% 8.12% 0.59% 2.30% 0.04% 第 3 页 共 12 页交银施罗德环球精选价值证券投资基金2013年第3季度报告3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 交银施罗德环球精选价值证券投资基金 份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图 (2008 年 8 月 22 日至 2013 年 9 月 30 日)注:本基金建仓期为自基金合同生效日起的 6 个月。截至建仓期结束,本基金各项资产配置比例符合基金合同及招募说明书有关投资比例的约定。 §4 管理人报告4.1 基金经理(或基金经理小组)简介 任本基金的基金经理期限 证券从 姓名 职务 业 说明 任职日期 离任日期 年限 晏青先生,中国国籍。上 本基金 海交通大学硕士。2006年 晏青 的基金 2012-4-9 - 7年 加入交银施罗德基金管理 经理 有限公司,历任行业分析 师、QDII高级分析师。 第 4 页 共 12 页交银施罗德环球精选价值证券投资基金2013年第3季度报告 本基金 饶超先生,中国国籍。北 的基金 京邮电大学硕士,美国马 经理,交 里兰大学MBA。历任美国 银施罗 Truffle Hound 德全球 饶超 2012-4-9 - 6年 Capital,LLC高级研究员, 自然资 2009年加入交银施罗德基 源证券 金管理有限公司,历任行 投资基 业分析师、QDII高级分析 金基金 师。 经理4.2 境外投资顾问为本基金提供投资建议的主要成员简介 姓名 在境外投资顾问所任职务 证券从业年限 说明 Virginie Maisonneuve女 士,法国高等商业管理学 院工商管理硕士,CFA。 历任苏格兰Martin Currie 资产管理公司欧洲大陆 股票基金基金经理,波士 Virginie 施罗德集团多区域(全球及 26年 顿Batterymarch财务管理 Maisonneuve 国际)股票投资主管 公司基金经理,纽约Clay Finlay公司投资总监、董 事、管理委员会及投资策 略委员会委员。2004年加 入施罗德投资管理有限 公司。4.3 报告期内本基金运作遵规守信情况说明 在报告期内,本基金管理人严格遵循了《中华人民共和国证券投资基金法》、基金合同和其他相关法律法规的规定,并本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,基金投资管理符合有关法律法规和基金合同的规定,为基金持有人谋求最大利益。4.4 公平交易专项说明4.4.1 公平交易制度的执行情况 第 5 页 共 12 页交银施罗德环球精选价值证券投资基金2013年第3季度报告 本公司制定了严格的投资控制制度和公平交易监控制度来保证旗下基金运作的公平,旗下所管理的所有资产组合,包括证券投资基金和特定客户资产管理专户均严格遵循制度进行公平交易。 公司建立资源共享的投资研究信息平台,确保各投资组合在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会。公司在交易执行环节实行集中交易制度,建立公平的交易分配制度。对于交易所公开竞价交易,遵循“时间优先、价格优先、比例分配”的原则,全部通过交易系统进行比例分配;对于非集中竞价交易、以公司名义进行的场外交易,遵循“价格优先、比例分配”的原则按事前独立确定的投资方案对交易结果进行分配。 公司中央交易室和风险管理部进行日常投资交易行为监控,风险管理部负责对各账户公平交易进行事后分析,于每季度和每年度分别对公司管理的不同投资组合的整体收益率差异、分投资类别的收益率差异以及不同时间窗口同向交易的交易价差进行分析,通过分析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监督。 报告期内本公司严格执行公平交易制度,公平对待旗下各投资组合,未发现任何违反公平交易的行为。4.4.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内,本公司管理的所有投资组合未发生参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日总成交量 5%的情形。本基金于本报告期内未出现异常交易行为。4.5 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 2013 年三季度本基金净值上涨 10.42%。三季度全球市场普涨,欧洲和新兴市场表现强于美国。美股在持续多季度表现领先的情况下,本季度表现乏善可陈,宏观数据方面,房地产受按揭利率上升的影响,迅猛的销售势头受到一定程度的遏制,另外联储主席继任者和 QE 退出的讨论对市场波动起了推波助澜的作用,这些不确定因素最终致使美国股市在发达市场中表现较差。日本受宽松政策带来良好经济复苏预期的影响,本季度依然表现较好,持续了今年以来的强势表现。欧元区的经济增长超预期,表明欧元区结束了二战以来最长的衰退期,随着增长持续改善及风险减弱,全球投资资金回流欧洲,欧元区市场表现最为出色。香港市场,中国短期的流动性危机得以解除,本季度公布的经济数据较为强劲,受这些积极因素的推动,投资者情绪从二季度的恐慌中有所好转,股市涨幅较大。 本基金三季度在保持稳健作风,精选个股的基础上,提高了操作的灵活性,增加了个股持仓的集中度,并及时买入了一些底部反转的股票。 展望四季度,市场波动性加剧是大概率事件,基于美国债务上限的讨论增加了新的不确定性,中国经济在第四季度的增速依然不容乐观,这些都可能会对市场造成短期的 第 6 页 共 12 页交银施罗德环球精选价值证券投资基金2013年第3季度报告波动。发达市场中,欧洲可望继续引领全球市场表现,新兴市场主要看中国的经济表现,中国 A 股市场表现对新兴市场的影响依然举足轻重。 截至 2013 年 9 月 30 日,本基金份额净值为 1.473 元,本报告期份额净值增长率为10.42%,同期业绩比较基准增长率为 8.12%。 §5 投资组合报告5.1 报告期末基金资产组合情况 占基金总资 序号 项目 金额(人民币元) 产的比例 (%) 1 权益投资 147,927,352.42 90.53 其中:普通股 129,158,294.51 79.05 存托凭证 18,769,057.91 11.49 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 - - 其中:债券 - - 资产支持证券 - - 4 金融衍生品投资 116,280.65 0.07 其中:远期 - - 期货 - - 期权 - - 权证 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售金融资产 - - 6 货币市场工具 - - 7 银行存款和结算备付金合计 10,044,472.48 6.15 8 其他各项资产 5,309,330.86 3.25 9 合计 163,397,436.41 100.005.2 报告期末在各个国家(地区)证券市场的股票及存托凭证投资分布 国家(地区) 公允价值(人民币元) 占基金资产净值比例(%) 第 7 页 共 12 页交银施罗德环球精选价值证券投资基金2013年第3季度报告 美国 64,893,593.48 41.03 香港 46,498,743.27 29.40 英国 8,895,169.18 5.62 法国 6,036,084.53 3.82 日本 4,915,866.28 3.11 德国 4,422,129.37 2.80 加拿大 3,240,657.63 2.05 瑞士 2,383,183.89 1.51 荷兰 1,423,825.27 0.90 巴西 1,347,134.72 0.85 泰国 1,263,023.65 0.80 新加坡 1,167,704.09 0.74 俄罗斯 742,686.08 0.47 印度尼西亚 697,550.98 0.44 合计 147,927,352.42 93.53注:1、国家(地区)类别根据其所在的证券交易所确定; 2、ADR、GDR按照存托凭证本身挂牌的证券交易所确定。5.3 报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合 行业类别 公允价值(人民币元) 占基金资产净值比例(%) 非必需消费品 34,244,002.90 21.65 信息技术 25,899,219.27 16.38 工业 21,745,783.32 13.75 金融 19,398,296.74 12.27 保健 17,057,452.20 10.79 能源 8,260,865.77 5.22 材料 7,331,790.66 4.64 必需消费品 7,037,104.22 4.45 公共事业 5,495,263.74 3.47 电信服务 1,457,573.60 0.92 合计 147,927,352.42 93.53 第 8 页 共 12 页交银施罗德环球精选价值证券投资基金2013年第3季度报告注:以上分类采用全球行业分类标准(GICS)。5.4 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资明细 公司名 所属国 公允价值 占基金资 公司名称 证券代 所在证 数量 序号 称 家 (人民币 产净值比 (英文) 码 券市场 (股) (中文) (地区) 元) 例(%) 美国证 携程旅 CTRP 1 CTRIP.COM ADR 券交易 美国 17,500 6,278,952.40 3.97 行网 US 所 腾讯控 香港证 TENCENT 2 股有限 700 HK 券交易 香港 16,000 5,160,076.40 3.26 HOLDINGS LTD 公司 所 海信科 香港证 HISENSE KELON 龙电器 3 921 HK 券交易 香港 800,000 3,602,413.22 2.28 ELEC HLD-H 股份有 所 限公司 吉利汽 GEELY 香港证 车控股 4 AUTOMOBILE 175 HK 券交易 香港 1,000,000 3,163,210.55 2.00 有限公 HOLDINGS LT 所 司 完美世 美国证 PWRD 5 PERFECT W ADR 界(北京) 券交易 美国 25,000 3,058,630.00 1.93 US 网络 所 株洲南 ZHUZHOU CSR 车时代 香港证 6 TIMES 电气股 3898 HK 券交易 香港 150,000 2,996,725.79 1.89 ELECTRIC-H 份有限 所 公司 北京同 仁堂科 香港证 TONG REN TANG 7 技发展 1666 HK 券交易 香港 150,000 2,972,942.25 1.88 TECHNOLOGIES-H 股份有 所 限公司 新晨中 XINCHEN CHINA 香港证 国动力 8 POWER 1148 HK 券交易 香港 1,000,000 2,600,333.49 1.64 控股有 HOLDINGS 所 限公司 翠华控 香港证 TSUI WAH 9 股有限 1314 HK 券交易 香港 700,000 2,586,063.37 1.64 HOLDINGS LTD 公司 所 ROCHE HOLDING 罗氏公 瑞士证 10 ROG VX 瑞士 1,437 2,383,183.89 1.51 AG-GEN 司 券交易 第 9 页 共 12 页交银施罗德环球精选价值证券投资基金2013年第3季度报告 所注:前十名股票及存托凭证的排名是按照上市公司不同的上市交易所合并计算排列所得。5.5 报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合本基金本报告期末未持有债券。5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细本基金本报告期末未持有债券。5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细本基金本报告期末未持有资产支持证券。5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明细 公允价值 占基金资产 序号 衍生品类别 衍生品名称 (人民币元) 净值比例(%) BARCLAYS LN 1 配股权证 116,219.41 0.07 配股权证 GROUPE FNAC 2 认购权证 61.24 0.00 认购权证5.9 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细本基金本报告期末未持有基金。5.10 投资组合报告附注5.10.1 报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体未被监管部门立案调查,在本报告编制日前一年内本基金投资的前十名证券的发行主体未受到公开谴责和处罚。5.10.2 本基金投资的前十名股票中,没有超出基金合同规定的备选股票库之外的股票。5.10.3 其他资产构成 序号 名称 金额(人民币元) 1 存出保证金 - 2 应收证券清算款 1,924,798.97 3 应收股利 174,533.72 4 应收利息 341.35 第 10 页 共 12 页交银施罗德环球精选价值证券投资基金2013年第3季度报告 5 应收申购款 27,611.07 6 其他应收款 3,182,045.75 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 5,309,330.865.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。5.10.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分由于四舍五入的原因,分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §6 开放式基金份额变动 单位:份 本报告期期初基金份额总额 115,809,560.78 本报告期基金总申购份额 1,607,237.21 减:本报告期基金总赎回份额 10,040,243.19 本报告期基金拆分变动份额 - 本报告期期末基金份额总额 107,376,554.80注:1、如果本报告期间发生转换入、红利再投业务,则总申购份额中包含该业务; 2、如果本报告期间发生转换出业务,则总赎回份额中包含该业务。 §7 基金管理人运用固有资金投资本公司管理基金情况 本基金管理人本报告期内未进行本基金的申购、赎回、红利再投等;本基金管理人本报告期末持有本基金份额 22,427,845.88 份,占本基金期末总份额的 20.89%。 §8 备查文件目录8.1 备查文件目录 第 11 页 共 12 页交银施罗德环球精选价值证券投资基金2013年第3季度报告 1、中国证监会批准交银施罗德环球精选价值证券投资基金募集的文件; 2、《交银施罗德环球精选价值证券投资基金基金合同》; 3、《交银施罗德环球精选价值证券投资基金招募说明书》; 4、《交银施罗德环球精选价值证券投资基金托管协议》; 5、关于申请募集交银施罗德环球精选价值证券投资基金之法律意见书; 6、基金管理人业务资格批件、营业执照; 7、基金托管人业务资格批件、营业执照; 8、报告期内交银施罗德环球精选价值证券投资基金在指定报刊上各项公告的原稿。8.2 存放地点 备查文件存放于基金管理人的办公场所。8.3 查阅方式 投资者可在办公时间内至基金管理人的办公场所免费查阅备查文件,或者登录基金管理人的网站(www.fund001.com,www.bocomschroder.com)查阅。在支付工本费后,投资者可在合理时间内取得上述文件的复制件或复印件。 投资者对本报告书如有疑问,可咨询本基金管理人交银施罗德基金管理有限公司。本公司客户服务中心电话:400-700-5000(免长途话费),021-61055000,电子邮件:services@jysld.com。 第 12 页 共 12 页