基金管理人:汇添富基金管理有限公司 基金托管人:上海浦东发展银行股份有限公司 报告送出日期:2011年4月22日 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人上海浦东发展银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2011年4月20日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2011年1月1日起至3月31日止。 §2 基金产品概况 ■ §3主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位:人民币元 ■ 注:本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益,由于货币市场基金采用摊余成本法核算,因此,公允价值变动收益为零,本期已实现收益和本期利润的金额相等。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值收益率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 汇添富货币A ■ 注:本基金收益分配按月结转份额。 汇添富货币B ■ 注:本基金收益分配按月结转份额。 3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值收益率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 ■ ■ 注:1、本基金建仓期为本《基金合同》生效之日(2006 年3 月23 日)起6 个月,建仓期结束时各项资产配置比例符合合同约定。 2、本基金从本《基金合同》生效之日起至2009 年2 月15 日采用的业绩比较基准为同期税后一年定期存款利率。从2009 年2 月16 日起,本基金业绩比较基准为同期税后活期存款利率。 §4 管理人报告 4.1 基金经理(或基金经理小组)简介 ■ 注:1、基金的首任基金经理,其“任职日期”为基金合同生效日,其“离职日期”为根据公司决议确定的解聘日期 2、非首任基金经理,其“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决议确定的聘任日期和解聘日期 3、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本基金管理人在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和本基金合同的约定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益,无损害基金持有人利益的行为。本基金无重大违法、违规行为,本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本基金管理人已依据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》建立起健全、有效、规范的公平交易制度体系和公平交易机制,涵盖了各投资组合、各投资市场、各投资标的,贯穿了授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估全过程,并通过分析报告、监控、稽核保证制度流程的有效执行。 4.3.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较 本基金为货币市场基金,截止报告期,与本基金管理人旗下其他基金投资组合风格不同。 4.3.3 异常交易行为的专项说明 报告期内,公司公平交易制度执行情况良好,未发生任何异常交易行为。 4.4报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 一季度,中国经济总体保持稳步发展态势。受宏观政策影响,经济增速平稳,CPI上涨的趋势得到初步抑制。 继去年11月份央行紧急通过加息和提高存款准备金率的方法抑制通胀预期后,本季央行动用货币政策进行调控的力度丝毫未减——准备金率保持一月一提高,至3月25日,存款准备金率达到20%的历史峰值,同时,央行今年开始使用新的浮动准备金率调整办法。相对而言,在利率方面,央行较为谨慎,一季度仅升息一次,体现央行在对外利差、企业负担以及地方债务负担等众多方面的考量。 本季我国货币市场的资金面呈现出“前紧后松”的形态。春节前受存款准备金率的影响和存贷比的考核要求,市场资金相当紧张,回购利率一度逼近历史峰值水平。节后随着银行逐步调整自身流动性水平和公开市场操作的大量资金释放,市场资金面渐渐宽松,短期利率回落至正常水平,一个月以上的资金水平仍保持相对较高的位置。 本基金针对市场的变化积极调整组合配置结构,控制整体投资组合剩余期限的策略在市场收益率大幅上升的时候起到了作用,组合中充裕的流动性保证了客户申购、赎回的需求。同时,本基通过逆回购以及银行存款的手段实现了组合的收益。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 本基金A级本期净值收益率为0.7861%,B级本期净值收益率为0.8451%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望二季度,我们认为,我国现阶段宏观经济上反映出来的通胀较高、增长趋缓的问题与目前国际环境变化密切相关。世界各主要经济体受自身因素制约纷纷释放资金换取一定幅度经济增长的策略,必不可少的带来了全球化的通货膨胀,过度流动的资金纷纷涌向经济复苏必须的能源资源领域。在这一领域中,大多数的定价权在国外,中国没有很强的主导权。在中国,除了应对输入性通货膨胀外,也出现了劳动力不足的问题。这些因素在宏观层面很难通过某些货币或者财政政策简单解决。我们认为基于二季度受去年翘尾因素的影响,通胀水平应保持在较高位置,通过稳健的货币政策和稳健的财政政策保持经济实现“软着陆”是较为理想的策略。因此,稳步提高利率稳定存款、保持银行信贷可控是央行的可选策略。 二季度货币政策将保持货币市场处于“紧平衡”状态,春节前资金紧张的情况很难再看到,市场收益率再次大幅上升的可能性不大,本基金将选择合适的时间、合适的信用产品进行投资,适度提高组合的剩余期限。密切关注货币市场的变化,阶段性地调整利率投资品和信用投资品的投资比例,以期获得理想收益。 §5 投资组合报告 5.1 基金资产组合情况 ■ 5.2 报告期债券回购融资情况 ■ 注:报告期内债券回购融资余额占基金资产净值的比例为报告期内每个交易日融资余额占资产净值比例的简单平均值 债券正回购的资金余额超过基金资产净值的20%的说明 在本报告期内本货币市场基金债券正回购的资金余额未超过资产净值的20%。 5.3 期末基金组合剩余期限 5.3.1 投资组合平均剩余期限基本情况 ■ 报告期内投资组合平均剩余期限超过180天情况说明 本报告期内本货币市场基金投资组合平均剩余期限未超过180天。 5.3.2 报告期末投资组合平均剩余期限分布比例 ■ 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 ■ 5.5 报告期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排名的前十名债券投资明细 ■ 5.6 “影子定价”与“摊余成本法”确定的基金资产净值的偏离 ■ 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.8 投资组合报告附注 5.8.1 基金计价方法说明。 本基金估值采用摊余成本法计价,即估值对象以买入成本列示,按票面利率或商定利率每日计提利息,并考虑其买入时的溢价与折价在其剩余期限内平均摊销。 5.8.2 本报告期内货币市场基金持有剩余期限小于397天但剩余存续期超过397天的浮动利率债券,不存在该类浮动利率债券的摊余成本超过当日基金资产净值的20%的情况。 5.8.3 报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或在报告编制日前一年内受到证监会、证券交易所公开谴责、处罚的情况。 5.8.4 其他资产构成 ■ §6 开放式基金份额变动 单位:份 ■ §7 备查文件目录 7.1 备查文件目录 1、中国证监会批准汇添富货币市场基金募集的文件 2、《汇添富货币市场基金基金合同》 3、《汇添富货币市场基金托管协议》 4、《上海浦东发展银行证券交易资金结算协议》 5、基金管理人业务资格批件、营业执照 6、报告期内汇添富货币市场基金在指定报刊上披露的各项公告 7、中国证监会要求的其他文件。 7.2 存放地点 上海市富城路99号震旦国际大楼21楼 汇添富基金管理有限公司 7.3 查阅方式 投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅,或登录基金管理人网站www.99fund.com查阅,还可拨打基金管理人客户服务中心电话:400-888-9918查询相关信息。 汇添富基金管理有限公司 2011年4月22日