汇添富均衡增长混合型证券投资基金 2015年第3季度报告 2015年9月30日 基金管理人：汇添富基金管理股份有限公司 基金托管人：中国工商银行股份有限公司 报告送出日期：2015年10月27日 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2015年10月23日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。　　 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。　　 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2015年7月1日起至9月30日止。 §2 基金产品概况 基金简称 汇添富均衡增长混合 交易代码 519018 前端交易代码 519018 后端交易代码 519010 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2006年8月7日 报告期末基金份额总额 6,857,439,656.61份 本基金应用“由上而下”和“自下而上”相结合的 投资策略，通过行业的相对均衡配置和投资布局于 投资目标 具有持续增长潜质的企业，在有效控制风险的前提 下，分享中国经济的持续增长，以持续稳定地获取 较高的投资回报。 本基金采用“由上而下”和“自下而上”相结合的 投资方法，适度动态调整资产配置，行业保持相对 投资策略 均衡配置，同时通过三级过滤模型（Tri-Filtering Model）来构建核心股票池，深入剖析核心股票池企 业的增长逻辑和增长战略，以达到审慎精选，并对 投资组合进行积极而有效的风险管理。 业绩比较基准 沪深300指数收益率×80%+上证国债指数收益率 ×20% 本基金为混合型基金，其预期收益及风险水平低于 风险收益特征 股票型基金，高于债券型基金及货币市场基金，属 于中高收益/风险特征的基金。 基金管理人 汇添富基金管理股份有限公司 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期（ 2015年7月1日－ 2015年9月30日 ） 1.本期已实现收益 411,217,850.51 2.本期利润 -2,665,252,407.95 3.加权平均基金份额本期利润 -0.3890 4.期末基金资产净值 6,099,606,061.80 5.期末基金份额净值 0.8895 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益） 扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低 于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 净值增长率 净值增长率 业绩比较基 业绩比较基准 阶段 ① 标准差② 准收益率③ 收益率标准差 ①－③ ②－④ ④ 过去三个月 -29.97% 4.76% -22.45% 2.67% -7.52% 2.09% 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率 变动的比较注：本基金建仓期为本《基金合同》生效之日（2006 年8 月7 日）起6 个月，建仓期结束时各项资产配置比例符合合同约定。 §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 汇添富外 国籍：中国。学历： 延增长主 复旦大学经济学博士。 题股票基 相关业务资格：证券 韩贤旺 金、汇添 2012年 - 17年 投资基金从业资格。 富均衡增 3月2日 从业经历：曾任君安 长混合基 证券有限责任公司分 金的基金 析师、天同证券有限 经理，研 责任公司研究所所长 究总监。 助理、行业部经理、 国联安基金管理有限 公司研究主管、平安 资产管理有限公司股 票研究主管。 2007年5月加入汇添 富基金管理股份有限 公司任研究总监， 2012年3月2日至今 任汇添富均衡增长混 合基金的基金经理， 2014年12月8日至 今任汇添富外延增长 股票基金的基金经理。 国籍：中国。学历： 南京大学经济学硕士。 相关业务资格：证券 投资基金从业资格。 从业经历：曾任中原 证券股份有限公司资 汇添富均 产管理部交易员、投 衡增长混 资经理助理。 合基金、 2005年10月加入汇 汇添富蓝 添富基金管理股份有 筹稳健混 2012年 限公司，历任交易主 叶从飞 合基金、 3月2日 - 11年 管、基金经理助理， 汇添富环 2012年3月2日至今 保行业股 任汇添富均衡增长混 票的基金 合基金的基金经理， 经理。 2013年11月22日 至2015年7月30日 任汇添富蓝筹稳健混 合基金的基金经理， 2014年9月16日至 今任汇添富环保行业 股票基金的基金经理。 汇添富消 国籍：中国。学历： 费行业混 上海财经大学金融学 合基金、 2013年 2015年 硕士。相关业务资格： 朱晓亮 汇添富均 11月22日 8月3日 8年 证券投资基金从业资 衡增长混 格。从业经历： 合基金、 2007年5月加入汇添 汇添富民 富基金管理股份有限 营活力混 公司，历任行业分析 合基金的 师、高级行业分析师、 基金经理。 基金经理助理。 2013年5月3日至今 任汇添富消费行业混 合基金的基金经理， 2013年11月22日 至2015年8月3日 任汇添富均衡增长混 合基金的基金经理， 2014年4月8日至今 任汇添富民营活力混 合基金的基金经理。 国籍：中国。学历： 清华大学管理学硕士。 相关业务资格：证券 投资基金从业资格。 从业经历：曾任杭州 永磁集团公司技术员、 汇添富策 海通证券股份有限公 略回报混 司行业分析师、中海 合基金、 基金管理有限公司高 汇添富逆 级分析师、基金经理 向投资混 助理。2009 年3月 顾耀强 合基金、 2014年 - 11年 加入汇添富基金管理 汇添富均 4月8日 股份有限公司，历任 衡增长混 高级行业分析师、基 合基金的 金经理助理， 基金经理。 2009年12月22日至 今任汇添富策略回报 混合基金的基金经理， 2012年3月9日至今 任汇添富逆向投资混 合基金的基金经理， 2014年4月8日至今 任汇添富均衡增长混 合基金的基金经理。 注：1、基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，其“离职日期”为根据公司 决议确定的解聘日期； 2、非首任基金经理，其“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决议确定的聘任日期和解 聘日期； 3、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本基金管理人在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和本基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基金持有人利益的行为。本基金无重大违法、违规行为，本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本基金管理人高度重视投资者利益保护，根据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法规，借鉴国际经验，建立了健全、有效的公平交易制度体系，形成涵盖各开放式基金、特定客户资产管理组合和社保组合全部投资组合，交易所市场、银行间市场等各投资市场，债券、股票、回购等各投资标的，并贯穿分工授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估、监督检查各环节的公平交易机制。 本报告期内，基金管理人对公平交易制度和公平交易机制实现了流程优化和进一步系统化，确保全程嵌入式风险控制体系的有效运行，包括投资独立决策、研究公平分享、集中交易公平执行、交易严密监控和报告及时分析等在内的公平交易各环节执行情况良好。 本报告期内，通过投资交易监控、交易数据分析以及专项稽核检查，本基金管理人未发现任何违反公平交易的行为。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日总成交量5%的交易次数为1次，是由于合规控制原因调整导致。经检查和分析未发现异常情况。 4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 2015年三季度A股市场呈现震荡下跌走势。“国家队”的救市措施为市场提供了宝贵的流动性，也让市场在7月份出现了企稳反弹。但是随着监管机构杠杆力度的不断加强，市场在8月中旬再度出现破位下行，各类指数均出现不同程度的下跌。从行业表现看，银行、休闲服务和医药生物板块跌幅较小，而钢铁、采掘和非银金融板块跌幅居前。本基金在三季度坚持精选个股的投资策略，在医药消费、环保新能源和信息产业中积极寻找投资机会，同时不断优化组合结构，并适度降低了股票仓位。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 三季度沪深300指数跌幅为28.4%，本基金的业绩表现为-29.97%。4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望2015年四季度，我们认为A股市场最黑暗的阶段已经过去，四季度将是震荡筑底的过程，存在结构性投资机会。首先，稳增长政策可能加码，四季度经济或将出现企稳迹象。其次，人民币贬值预期降温，四季度货币政策仍有放松空间。再次，市场的恐慌情绪将随着清理配资行动的结束而得以缓解。虽然市场整体估值仍不便宜，但是经过前期大幅调整后部分股票逐步呈现出投资价值，因此我们认为四季度A股市场存在结构性投资机会。 四季度本基金坚持自下而上精选个股的投资策略，在成长类资产和价值类资产之间寻找平衡，并适度控制仓位，兼顾组合的稳定性和波动可控性。一方面继续在医药、消费、环保和新能源领 域挖掘优质个股；另一方面围绕经济转型升级，在信息服务、智能制造、高端装备等新兴行业寻 找投资机会。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 无。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 5,482,683,299.90 89.39 其中：股票 5,482,683,299.90 89.39 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 - - 其中：债券 - - 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售 - - 金融资产 7 银行存款和结算备付金合计 645,051,619.40 10.52 8 其他资产 5,926,409.29 0.10 9 合计 6,133,661,328.59 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例 (%) A 农、林、牧、渔业 10,500,000.00 0.17 B 采矿业 - - C 制造业 2,903,488,548.27 47.60 D 电力、热力、燃气及水生产和供 41,012,938.00 0.67 应业 E 建筑业 82,011,593.52 1.34 F 批发和零售业 909,350,959.59 14.91 G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务 1,159,991,704.55 19.02 业 J 金融业 - - K 房地产业 110,888,901.16 1.82 L 租赁和商务服务业 29,640,138.22 0.49 M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 - - O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 22,096,000.00 0.36 Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 213,702,516.59 3.50 S 综合 - - 合计 5,482,683,299.90 89.89 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值 比例（％） 1 002589 瑞康医药 12,132,424 386,417,704.40 6.34 2 600422 昆药集团 11,759,127 352,303,444.92 5.78 3 002555 顺荣三七 9,589,700 347,243,037.00 5.69 4 300168 万达信息 11,155,781 339,693,531.45 5.57 5 601222 林洋电子 11,301,443 325,368,543.97 5.33 6 002018 华信国际 14,748,375 319,154,835.00 5.23 7 300166 东方国信 9,852,696 290,161,897.20 4.76 8 300016 北陆药业 8,000,000 214,000,000.00 3.51 9 300144 宋城演艺 6,099,928 137,736,374.24 2.26 10 300339 润和软件 4,386,100 134,433,965.00 2.20 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 注：本基金本报告期末未持有债券。 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 注：本基金本报告期末未持有债券。 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资 明细注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细注：本基金本报告期末未持有贵金属投资。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注：本基金本报告期末未持有权证。 5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 注：报告期末本基金无股指期货持仓。 5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策 注：本基金本报告期内未投资股指期货。 5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 5.10.1 本期国债期货投资政策 注：本基金本报告期内未投资国债期货。 5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 注：报告期末本基金无国债期货持仓。 5.10.3 本期国债期货投资评价 本基金本报告期内未投资国债期货。 5.11 投资组合报告附注 5.11.1 报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。 5.11.2 本基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。5.11.3 其他资产构成 序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 3,502,106.49 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 113,691.42 5 应收申购款 2,310,611.38 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 5,926,409.29 5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 流通受限部分的 占基金资产 序号 股票代码 股票名称 公允价值(元) 净值比例 流通受限情况说明 （%） 1 002589 瑞康医药 386,417,704.40 6.34 重大事项停牌 2 300168 万达信息 339,693,531.45 5.57 重大资产重组停牌 3 002018 华信国际 319,154,835.00 5.23 重大资产重组停牌 4 601222 林洋电子 18,096,587.88 0.30 非公开发行 §6 开放式基金份额变动 单位：份 报告期期初基金份额总额 7,036,129,125.87 报告期期间基金总申购份额 1,301,218,921.96 减:报告期期间基金总赎回份额 1,479,908,391.22 报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"- - "填列） 报告期期末基金份额总额 6,857,439,656.61 注：其中“总申购份额”含红利再投、转换入份额；“总赎回份额”含转换出份额。 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 注：本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。 §8 备查文件目录 8.1 备查文件目录 1、中国证监会批准汇添富均衡增长混合型证券投资基金募集的文件； 2、《汇添富均衡增长混合型证券投资基金基金合同》； 3、《汇添富均衡增长混合型证券投资基金托管协议》； 4、基金管理人业务资格批件、营业执照； 5、报告期内汇添富均衡增长混合型证券投资基金在指定报刊上披露的各项公告； 6、中国证监会要求的其他文件。8.2 存放地点 上海市富城路99号震旦国际大楼21楼 汇添富基金管理股份有限公司8.3 查阅方式 投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅，或登录基金管理人网站www.99fund.com查阅，还可拨打基金管理人客户服务中心电话：400-888-9918查询相关信息。 汇添富基金管理股份有限公司 2015年10月27日