汇添富香港优势精选混合型证券投资基金 2015年第4季度报告 2015年12月31日 基金管理人：汇添富基金管理股份有限公司 基金托管人：中国工商银行股份有限公司 报告送出日期：2016年1月21日 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2016年1月19日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2015年10月1日起至12月31日止。 §2 基金产品概况 2.1基金基本情况 基金简称 汇添富香港优势精选混合(QDII) 交易代码 470888 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2010年6月25日 报告期末基金份额总额 117,916,501.58份 在香港证券市场精选具有持续竞争优势且估值有吸 投资目标 引力的公司股票等证券，通过有效的资产配置和组合 管理，进行中长期投资布局，在有效管理风险的前提 下，追求持续稳健的较高投资回报。 本基金主要采用稳健的资产配置和积极的股票投资 策略。在资产配置中，根据宏观经济和证券市场状况， 通过分析股票市场、固定收益产品及货币市场工具等 的预期风险收益特征，确定投资组合的投资范围和比 投资策略 例。在股票投资中，采用“自下而上”的策略，精选 出具有持续竞争优势，且估值有吸引力的股票，精心 科学构建股票投资组合，并辅以严格的投资组合风险 控制，以获得中长期的较高投资收益。本基金投资策 略的重点是精选股票策略。 业绩比较基准 MSCI中华指数（MSCI;ZhongHua;Index）。 本基金为混合型基金，其预期收益及风险水平低于股 风险收益特征 票型基金，高于债券型基金及货币市场基金，属于中 高收益/风险特征的基金。 基金管理人 汇添富基金管理股份有限公司 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 注：根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》和《汇添富亚洲澳 洲成熟市场（除日本外）优势精选股票型证券投资基金基金合同》的有关规定，汇添富亚洲澳洲 成熟市场（除日本外）优势精选股票型证券投资基金的基金管理人汇添富基金管理股份有限公司 于2014年1月8日以现场方式召开了基金份额持有人大会，会议审议并通过了将本基金变更为 “汇添富香港优势股票型证券投资基金”的议案（以下简称“持有人大会决议”）。 中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）于2014年1月17日印发《关于汇添富亚洲 澳洲成熟市场（除日本外）优势精选股票型证券投资基金基金份额持有人大会决议备案的回函》 （基金部函[2014]23号），持有人大会决议报中国证监会备案手续完成，持有人大会决议生效。 自2014年1月17日起，汇添富亚洲澳洲成熟市场（除日本外）优势精选股票型证券投资基金变 更为“汇添富香港优势股票型证券投资基金”(以下简称“本基金”）。 根据中国证券监督管理委员会于2014年8月8日实行的《公开募集证券投资基金运作管理办法》 及相关基金合同的有关规定，经与基金托管人协商一致，汇添富基金管理股份有限公司（以下简 称“本公司”）决定自2015年8月5日起将本公司旗下“汇添富香港优势股票型证券投资基金” 的基金名称变更为“汇添富香港优势精选混合型证券投资基金”，基金类型由股票基金变更为混 合基金，并相应修改本基金的《基金合同》。 2.2境外投资顾问和境外资产托管人 项目 境外资产托管人 英文 Brown Brothers Harriman & Co. 名称 中文 布朗兄弟哈里曼银行 注册地址 140 Broadway New York, NY 10005 办公地址 140 Broadway New York, NY 10005 邮政编码 NY 10005 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期（ 2015年10月1日－ 2015年12月31 日） 1.本期已实现收益 -12,674,699.61 2.本期利润 1,412,816.09 3.加权平均基金份额本期利润 0.0120 4.期末基金资产净值 119,718,028.40 5.期末基金份额净值 1.015 注：１、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益） 扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 ２、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低 于所列数字。 3.2基金净值表现 3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 净值增 净值增长率 业绩比较基准 业绩比较基准收 ①－③ ②－④ 长率① 标准差② 收益率③ 益率标准差④ 过去三 1.29% 0.98% 6.98% 1.34% -5.69% -0.36% 个月 3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率 变动的比较注：本基金建仓期为本《基金合同》生效之日（2010年6月25日）起6个月，建仓结束时各项资产配置比例符合合同规定。 §4 管理人报告 4.1基金经理（或基金经理小组）简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年 说明 任职日期 离任日期 限 汇添富黄 国籍：中国，学历：北京大 金及贵金 学中国经济研究中心金融学 属 基 金 硕士，相关业务资格：证券 (LOF) 的 投资基金从业资格。从业经 基 金 经 历：曾任泰达宏利基金管理 理、汇添 有限公司风险管理分析师。 富恒生指 2010年8月加入汇添富基金 数 分 级 管理股份有限公司，历任金 （QDII） 融工程部分析师、基金经理 基金、汇 2015年5月 助理。2012年11月1日至 赖中立 添富深证 26日 - 8年 今任汇添富黄金及贵金属基 300ETF基 金(LOF)的基金经理，2014 金、汇添 年3月6日至今任汇添富恒 富 深 证 生指数分级（QDII）基金的 300ETF联 基金经理，2015年1月6日 接基金、 至今任汇添富深证 300ETF 汇添富香 基金、汇添富深证300ETF基 港优势精 金联接基金的基金经理， 选混合基 2015年5月26日至今任汇 金的基金 添富香港优势混合基金的基 经理。 金经理。 国籍：中国，学历：美国哥 伦比亚大学公共管理硕士， 清华大学工程硕士，相关业 务资格：证券投资基金从业 汇添富香 资格。从业经历：曾任中国 港优势精 银河证券有限责任公司投资 倪健 选混合基 2015年10 - 12年 银行总部、股票发行部业务 金的基金 月27日 经理，中信证券国际资产管 经理。 理（香港）有限公司投资分 析员，五矿资本（香港）有 限公司投资组合经理。2015 年9月加入汇添富基金管理 股份有限公司，2015年10 月27日起任汇添富香港优 势精选混合基金的基金经 理。 注：1、基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，其“离职日期”为根据公司决 议确定的解聘日期； 2、非首任基金经理，其“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决议确定的聘任日期和解聘 日期； 3、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2境外投资顾问为本基金提供投资建议的主要成员简介 注：本基金无境外投资顾问。 4.3报告期内本基金运作遵规守信情况说明 本基金管理人在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和本基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基金持有人利益的行为。本基金无重大违法、违规行为，本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。 4.4公平交易专项说明 4.4.1公平交易制度的执行情况 本基金管理人高度重视投资者利益保护，根据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法规，借鉴国际经验，建立了健全、有效的公平交易制度体系，形成涵盖各开放式基金、特定客户资产管理组合和社保组合全部投资组合，交易所市场、银行间市场等各投资市场，债券、股票、回购等各投资标的，并贯穿分工授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估、监督检查各环节的公平交易机制。 本报告期内，基金管理人对公平交易制度和公平交易机制实现了流程优化和进一步系统化，确保全程嵌入式风险控制体系的有效运行，包括投资独立决策、研究公平分享、集中交易公平执行、交易严密监控和报告及时分析等在内的公平交易各环节执行情况良好。 本报告期内，通过投资交易监控、交易数据分析以及专项稽核检查，本基金管理人未发现任何违反公平交易的行为。 4.4.2异常交易行为的专项说明 本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日总成交量5%的交易次数为2次，是组合投资策略原因导致。经检查和分析未发现异常情况。 4.5报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 4.5.1报告期内基金投资策略和运作分析 2015年四季度国内经济仍未见到好转迹象，部分经济数据甚至继续创出新低。人民银行在四季度进一步加大货币放松的力度，基准存贷款利率下降了0.25个百分点，存款准备金率下降了0.5个百分点。国际方面，美联储在12月首度加息，但由于投资者对此已有比较充分的预期，全球资本市场基本没有受到冲击。A股市场在四季度迎来大幅反弹，沪深300上涨16.49%，中小板指数上涨23.81%，创业板指数上涨30.32%。市场反弹的动力来自于以下两个方面：第一，6月份以来的去杠杆在三季度末已基本结束；第二，人民币汇率阶段性稳定之后，投资者的风险偏好从极度厌恶恢复至正常状态。但由于宏观经济环境不佳、成长股整体的估值仍处于较高水平，市场的投资机会并不清晰，仍以阶段性的投资主题为主。分行业来看，电子、房地产、计算机、通信、综合等行业表现相对较好，涨幅都超过35%；黑色金属、交通运输、国防军工、银行、建筑装饰等行业的表现相对较差。 本基金在四季度根据经济和市场环境的变化对资产配置结构做出调整。期末股票资产比例为89.5%，与三季度末基本持平。行业配置方面，主要增持了家用电器、金融、建筑材料等行业，主要减持了生物医药、TMT、餐饮旅游等行业。个股上增加了对低估值、行业竞争力突出的价值股的投资，对于商业模式不够清晰、估值过高的成长股进行了系统性减持。 4.5.2报告期内基金的业绩表现 2015年四季度本基金的收益率为1.29%，比业绩比较基准高-5.69% 。4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 无。 §5 投资组合报告 5.1报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（人民币元） 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 106,043,444.51 88.16 其中：普通股 106,043,444.51 88.16 优先股 - 0.00 存托凭证 - 0.00 房地产信托凭证 - 0.00 2 基金投资 - 0.00 3 固定收益投资 - 0.00 其中：债券 - 0.00 资产支持证券 - 0.00 4 金融衍生品投资 - 0.00 其中：远期 - 0.00 期货 - 0.00 期权 - 0.00 权证 - 0.00 5 买入返售金融资产 - 0.00 其中：买断式回购的买入 - 0.00 返售金融资产 6 货币市场工具 - 0.00 7 银行存款和结算备付金 14,165,904.77 11.78 合计 8 其他资产 74,418.40 0.06 9 合计 120,283,767.68 100.00 注：本基金通过沪港通交易机制投资的港股公允价值为52,223,477.10人民币，占期末净值比例 43.62%。 5.2报告期末在各个国家（地区）证券市场的股票及存托凭证投资分布 国家（地区） 公允价值（人民币元） 占基金资产净值比例（％） 香港 53,819,967.41 44.96 港股通（香港） 52,223,477.10 43.62 合计 106,043,444.51 88.58 注：国家（地区）类别根据其所在的证券交易所确定 5.3报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合 行业类别 公允价值（人民币元） 占基金资产净值比例（％） 001能源 6,568,195.20 5.49 002 材料 10,667,787.85 8.91 003 工业 2,453,229.29 2.05 004 非必需消费品 7,639,012.08 6.38 006 服务 14,773,630.36 12.34 007 金融 23,079,121.55 19.28 008 信息技术 22,799,596.26 19.04 009电信服务 2,547,521.42 2.13 010 公共事业 15,515,350.50 12.96 合计 106,043,444.51 88.58 注：以上分类采用全球行业分类标准（GICS） 5.4报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资 明细 公司 所在 所属 占基金 序 公司名称(英 名称 证券 证券 国家 数量（股）公允价值（人民 资产净 号 文) (中 代码 市场 (地 币元） 值比例 文) 区) （％） 香港 1 Tencent 腾讯 700 HK 证券 香港 80,000 10,220,916.00 8.54 Holdings Ltd 控股 交易 所 香港 2 AIA GROUP LTD 友邦 1299 证券 香港 176,000 6,871,136.45 5.74 保险 HK 交易 所 香港 香港 3 HONG KONG 交易 388 HK 证券 香港 29,200 4,855,940.44 4.05 EXCHANGES 所 交易 所 香港 4 PING AN 中国 2318 证券 香港 130,500 4,701,202.47 3.93 INSURANCE GR 平安 HK 交易 所 ChinaSoft 香港 5 International 中软 354 HK 证券 香港 1,720,000 4,625,550.94 3.86 Limited 国际 交易 所 香港 6 CAR INC 神州 00699 证券 香港 400,000 4,302,838.08 3.59 租车 HK 交易 所 中国 香港 7 CHINA 海外 688 HK 证券 香港 166,000 3,782,744.26 3.16 OVERSEAS LAND 发展 交易 所 Huadian Fuxin 香港 8 Energy 华电 816 HK 证券 香港 2,000,000 3,719,743.20 3.11 Corporation 福新 交易 Limited 所 AAC 香港 9 Technologies 瑞声 02018 证券 香港 82,000 3,472,681.88 2.90 Holdings Inc 科技 HK 交易 所 10 Greentown 绿城 03900 香港 香港 520,000 3,354,471.12 2.80 China 中国 HK 证券 Holdings 交易 Limited 所 5.5报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合 注：本基金本报告期末未持有债券。 5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 注：本基金本报告期末未持有债券。 5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明 细注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名金融衍生品投资明细注：本基金本报告期末未持有金融衍生品。 5.9报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细 注：本基金本报告期末未持有基金。 5.10投资组合报告附注 5.10.1 报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。 5.10.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。5.10.3其他资产构成 序号 名称 金额（人民币元） 1 存出保证金 - 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 1,016.19 5 应收申购款 73,402.21 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 74,418.40 5.10.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.10.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 注：本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。 §6 开放式基金份额变动 单位：份 报告期期初基金份额总额 118,100,340.08 报告期期间基金总申购份额 3,955,416.85 减:报告期期间基金总赎回份额 4,139,255.35 报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"-" - 填列） 报告期期末基金份额总额 117,916,501.58 注：总申购份额含红利再投份额。 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 注：本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。 §8 备查文件目录 8.1备查文件目录 1、中国证监会批准汇添富香港优势精选混合型证券投资基金募集的文件； 2、《汇添富香港优势精选混合型证券投资基金基金合同》； 3、《汇添富香港优势精选混合型证券投资基金托管协议》； 4、基金管理人业务资格批件、营业执照； 5、报告期内汇添富香港优势精选混合型证券投资基金在指定报刊上披露的各项公告； 6、《关于汇添富香港优势精选混合型证券投资基金基金份额持有人大会决议备案的回函》 7、中国证监会要求的其他文件。8.2存放地点 上海市富城路99号震旦国际大楼21楼 汇添富基金管理股份有限公司8.3查阅方式 投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅，或登录基金管理人网站www.99fund.com查阅，还可拨打基金管理人客户服务中心电话：400-888-9918查询相关信息。 汇添富基金管理股份有限公司 2016年1月21日