基金管理人:汇添富基金管理有限公司 基金托管人:中国工商银行股份有限公司 报告送出日期:2011年10月26日 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2011年10月24日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2011年7月1日起至9月30日止。 §2 基金产品概况 2.1基金基本情况 ■ 2.2 境外投资顾问和境外资产托管人 ■ §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1主要财务指标 单位:人民币元 ■ 注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 ■ 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 ■ 注:本基金建仓期为本《基金合同》生效之日(2010年6月25日)起6个月,建仓结束时各项资产配置比例符合合同规定。 §4 管理人报告 4.1 基金经理(或基金经理小组)简介 ■ 注:1、基金的首任基金经理,其“任职日期”为基金合同生效日,其“离职日期”为根据公司决议确定的解聘日期 2、非首任基金经理,其“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决议确定的聘任日期和解聘日期 3、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 境外投资顾问为本基金提供投资建议的主要成员简介 ■ 4.3 报告期内本基金运作遵规守信情况说明 本基金管理人在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和本基金合同的约定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益,无损害基金持有人利益的行为。本基金无重大违法、违规行为,本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。 4.4 公平交易专项说明 4.4.1 公平交易制度的执行情况 本基金管理人已依据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》建立起健全、有效、规范的公平交易制度体系和公平交易机制,涵盖了各投资组合、各投资市场、各投资标的,贯穿了授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估全过程,并通过分析报告、监控、稽核保证制度流程的有效执行。 4.4.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较 注:在亚洲澳洲成熟证券市场(除日本外)精选具有持续竞争优势且估值有吸引力的公司股票等证券,通过有效的资产配置和组合管理,进行中长期投资布局,在有效管理风险的前提下,追求持续稳健的较高投资回报。与本基金管理人旗下其他基金投资组合风格不同。 4.4.3 异常交易行为的专项说明 报告期内,公司公平交易制度执行情况良好,未发生任何异常交易行为。 4.5报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.5.1 报告期内基金投资策略和运作分析 有鉴于美国二次量化宽松于今年6月底到期,三季度以来欧债危机由希腊、爱尔兰等边缘国家逐渐蔓延至西班牙、意大利等核心国家,美国提高债务上限与标普调降其3A的主权评级、以中国为首的新兴市场经济增速放缓与通胀高位运行等利空夹击下,主要市场均见到08年金融海啸以来最大的单季跌幅。考虑美国当前名义CPI高达3.8%,美联储在9月份的议息会议推出规模4,000亿美元的“扭曲操作”而非第三次量化宽松,造成包括原油、黄金等大宗商品价格下跌与美元超跌反弹。考虑到短期市场波动大,我们在投资策略上趋于保守,一方面降低包括澳洲、香港市场周期性行业配置,一方面也加大对低估值、高派息、与宏观经济关联度较低的蓝筹股配置,提高组合防御性。回顾期间股票仓位在65%左右。 4.5.2 报告期内基金的业绩表现 三季度基金收益率-19.27%,同期基准跌幅24.22%,由于股市、汇市波动较大,我们针对前期恒定股票仓位的策略做出调整,降低中小盘股配置并控制组合风险。在三季报公布前已针对重点持股进行深入排查,确保业绩增长情况。未来仍将秉持大盘蓝筹股与优质成长股均衡配置,自下而上精选个股的投资策略。 4.6 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 三季度的市场大幅修正已在相当程度上反映了全球经济二次探底的风险,上半年美国GDP增长虽仅有0.9%,但百元油价与日本地震影响等负面因素不再,下半年环比应有较大改善空间。受主权债务危机影响,欧元区经济有可能在三季度出现负增长,希腊在执行财政改革不达标的情况下是否能持续得到金融援助与西班牙、意大利是否能扛过四季度债务到期的高峰期,将牵动未来市场表现。近期欧洲央行宣布向欧元区银行提供无限量流动性支持并重启规模400亿欧元的担保债权买入,解决了流动性紧张的燃眉之急,未来还可望降息、推出更全面的银行再融资方案。进入10月份,美国企业的三季报表现,也将是另一个重要看点,根据已发布业绩预告,标普500三季度盈利同比增长预估为12%,略好于二季度的11.4%,对投资者信心有一定支撑作用。根据基金基准,目前亚澳市场的动态市盈率为10.2倍,低于过去五年均值(15.9倍),MSCI中国指数估值已逼近08年10月的历史低点,从中长期角度估值十分具有吸引力。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 ■ 5.2 报告期末在各个国家(地区)证券市场的股票及存托凭证投资分布 ■ 注:国家(地区)类别根据其所在的证券交易所确定 5.3 报告期末按行业分类的股票投资组合 ■ 注:以上分类采用全球行业分类标准(GICS) 5.4 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名权益投资明细 ■ 5.5 报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合 注:本基金本报告期末未持有债券。 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 注:本基金本报告期末未持有债券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细 注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明细 注:本基金本报告期末未持有金融衍生品。 5.9 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细 注:本基金本报告期末未持有基金。 5.10 投资组合报告附注 5.10.1 报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。 5.10.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。 5.10.3 其他资产构成 ■ 5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 注:本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。 §6 开放式基金份额变动 单位:份 ■ §7 备查文件目录 7.1 备查文件目录 1、中国证监会批准汇添富亚洲澳洲成熟市场(除日本外)优势精选股票型证券投资基金募集的文件 2、《汇添富亚洲澳洲成熟市场(除日本外)优势精选股票型证券投资基金基金合同》 3、《汇添富亚洲澳洲成熟市场(除日本外)优势精选股票型证券投资基金托管协议》 4、基金管理人业务资格批件、营业执照 5、报告期内汇添富亚洲澳洲成熟市场(除日本外)优势精选股票型证券投资基金在指定报刊上披露的各项公告 6、中国证监会要求的其他文件。 7.2 存放地点 上海市富城路99号震旦国际大楼21楼 汇添富基金管理有限公司 7.3 查阅方式 投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅,或登录基金管理人网站www.99fund.com查阅,还可拨打基金管理人客户服务中心电话:400-888-9918查询相关信息。 汇添富基金管理有限公司 2011年10月26日 基金简称 汇添富亚澳成熟优选股票(QDII) 交易代码 470888 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2010年6月25日 报告期末基金份额总额 92,525,719.98份 投资目标 在亚洲澳洲成熟证券市场(除日本外)精选具有持续竞争优势且估值有吸引力的公司股票等证券,通过有效的资产配置和组合管理,进行中长期投资布局,在有效管理风险的前提下,追求持续稳健的较高投资回报。 投资策略 本基金主要采用稳健的资产配置和积极的股票投资策略。在资产配置中,根据宏观经济和证券市场状况,并基于业绩比较基准的市场权重,通过分析各个股票市场、固定收益产品及货币市场工具等的预期风险收益特征,确定投资组合中各市场的投资范围和比例。在股票投资中,采用“自下而上”的策略,精选出具有持续竞争优势,且估值有吸引力的股票,精心科学构建股票投资组合,并辅以严格的投资组合风险控制,以获得中长期的较高投资收益。本基金投资策略的重点是精选股票策略。 业绩比较基准 60%×MSCI太平洋(除日本)指数(MSCIPacificexJapanIndex)+40%×MSCI中国指数(MSCIChinaIndex) 风险收益特征 本基金为投资于亚洲澳洲地区成熟市场(除日本外)的主动股票型基金,属于证券投资基金中高收益高风险的品种。 基金管理人 汇添富基金管理有限公司 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 刘子龙 本基金的基金经理,汇添富黄金及贵金属证券投资基金(LOF)基金的基金经理。 2010年6月25日 - 16年 国籍:中国香港。学历:英国剑桥大学工商管理硕士。相关业务资格:证券投资基金从业资格、特许金融分析师(CFA)。从业经历:曾任香港花旗银行业务经理,汇丰投资管理(香港)有限公司上海代表处首席代表,2000年11月20日至2005年11月30日任花旗投资管理(香港)有限公司全球平衡组合的基金经理。2007年9月加入汇添富基金管理有限公司,任国际投资副总监。2010年6月25日至今任汇添富亚洲澳洲成熟市场(除日本外)优势精选股票型证券投资基金的基金经理。2011年8月31日至今任汇添富黄金及贵金属证券投资基金(LOF)基金的基金经理。 王致人 本基金的基金经理 2010年6月25日 - 11年 国籍:中国台湾。学历:美国波士顿大学财务硕士。相关业务资格:证券投资基金从业资格、特许金融分析师(CFA),财务风险经理人(FRM)。从业经历:曾任日正企管顾问股份有限公司顾问,国票证券投资顾问股份有限公司研究员,美商FinancialScienceIncorporated研究员,2005年1月1日至2007年9月30日任美商AIG南山人寿亚太策略基金的基金经理,2005年12月1日至2007年9月30日任美商AIG南山人寿台湾基金的基金经理,2006年6月1日至2007年9月30日任美商AIG南山人寿亚太不动产证券化基金的基金经理。2007年10月加入汇添富基金管理有限公司,任国际投资副总监。2010年6月25日至今任汇添富亚洲澳洲成熟市场(除日本外)优势精选股票型证券投资基金的基金经理。 项目 境外投资顾问 境外资产托管人 名称 英文 CapitalInternational,Inc. BrownBrothersHarriman&Co. 中文 资本国际公司 布朗兄弟哈里曼银行 注册地址 11100SantaMonicaBlvd,15thFloorLosAngeles,CA90025-3384,USA 140BroadwayNewYork,NY10005 办公地址 OneRafflesQuay,33rdFloorNorthTowerSingapore048583 140BroadwayNewYork,NY10005 邮政编码 Singapore048583 NY10005 主要财务指标 报告期(2011年7月1日-2011年9月30日) 1.本期已实现收益 -4,753,764.91 2.本期利润 -18,640,277.60 3.加权平均基金份额本期利润 -0.1998 4.期末基金资产净值 77,521,499.99 5.期末基金份额净值 0.838 阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④ 过去三个月 -19.27% 1.36% -24.22% 1.98% 4.95% -0.62% 姓名 在境外投资顾问所任职务 证券从业年限 说明 EugeneCheah 资本国际研究公司的高级副总裁和资本国际公司副总裁 13 他是亚太平洋地区(日本除外)的投资组合经理,也负责欧洲和亚洲药品及生物技术行业的研究分析。 ChristopherChoe 投资经理人,资本国际高级副总裁,资本集团中国业务发展委员会的成员。 28 英国和威尔士注册会计师,新加坡注册公共会计师协会和澳洲CPA协会会员。现任资本国际高级副总裁,也是资本集团中国业务发展委员会的成员。在加入资本国际之前,曾任职JPMorgan财务投资部门,SwissBankCorporation投资分析员。 序号 项目 金额(人民币元) 占基金总资产的比例(%) 1 权益投资 49,691,922.59 62.82 其中:普通股 49,691,922.59 62.82 优先股 - - 存托凭证 - - 房地产信托凭证 - - 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 - - 其中:债券 - - 资产支持证券 - - 4 金融衍生品投资 - - 其中:远期 - - 期货 - - 期权 - - 权证 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售金融资产 - - 6 货币市场工具 - - 7 银行存款和结算备付金合计 29,211,791.70 36.93 8 其他资产 200,065.67 0.25 9 合计 79,103,779.96 100.00 国家(地区) 公允价值(人民币元) 占基金资产净值比例(%) 香港 27,205,134.28 35.09 澳大利亚 16,187,858.75 20.88 新加坡 5,390,790.58 6.95 新西兰 908,138.98 1.17 合计 49,691,922.59 64.10 行业类别 公允价值(人民币元) 占基金资产净值比例(%) 001能源 3,891,265.90 5.02 002材料 8,945,717.05 11.54 003工业 3,633,165.76 4.69 004非必需消费品 4,194,451.23 5.41 005必需消费品 3,821,830.59 4.93 007金融 11,320,298.96 14.60 009电信服务 8,490,206.47 10.95 010公共事业 5,394,986.63 6.96 合计 49,691,922.59 64.10 序号 公司名称(英文) 公司名称(中文) 证券代码 所在证券市场 所属国家(地区) 数量(股) 公允价值(人民币元) 占基金资产净值比例(%) 1 ChinaMobileLtd 中国移动有限公司 941HK 香港证券交易所 HK 47,000 2,954,728.74 3.81 2 RioTintoLtd 力拓有限公司 RIOAU 澳大利亚证券交易所 AU 5,750 2,194,532.09 2.83 3 TelstraCorpLtd 澳大利亚电信股份有限公司 TLSAU 澳大利亚证券交易所 AU 111,450 2,133,670.65 2.75 4 AIAGroupLtd 友邦保险控股有限公司 1299HK 香港证券交易所 HK 113,400 2,061,974.54 2.66 5 CLPHoldingsLtd 中电控股有限公司 2HK 香港证券交易所 HK 34,500 1,984,638.88 2.56 6 LinkREIT/The 领汇房地产 823HK 香港证券交易所 HK 96,000 1,933,452.77 2.49 7 WestpacBankingCorp 西太平洋银行公司 WBCAU 澳大利亚证券交易所 AU 14,530 1,825,165.20 2.35 8 OilSearchLtd OilSearch有限公司 OSHAU 澳大利亚证券交易所 AU 50,770 1,774,635.69 2.29 9 ChinaTelecomCorpLtd 中国电信股份有限公司 728HK 香港证券交易所 HK 432,000 1,747,152.46 2.25 10 MTRCorp 香港铁路有限公司 66HK 香港证券交易所 HK 82,500 1,580,837.36 2.04 序号 名称 金额(人民币元) 1 存出保证金 - 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 114,787.22 4 应收利息 1,351.62 5 应收申购款 22,447.71 6 其他应收款 61,479.12 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 200,065.67 本报告期期初基金份额总额 93,678,982.52 本报告期基金总申购份额 1,482,695.11 减:本报告期基金总赎回份额 2,635,957.65 本报告期基金拆分变动份额 - 本报告期期末基金份额总额 92,525,719.98