汇添富深证 300 交易型开放式指数证券投资 基金联接基金 2021 年第 2 季度报告 2021 年 06 月 30 日 基金管理人：汇添富基金管理股份有限公司 基金托管人：中国工商银行股份有限公司 送出日期：2021 年 07 月 21 日 §1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗 漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2021 年 7 月 19 日复 核了本报告中的财务指标、净值表现、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定 盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅 读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2021 年 04 月 01 日起至 2021 年 06 月 30 日止。 §2 基金产品概况 2.1 基金基本情况 基金简称 汇添富深证 300ETF 联接 基金主代码 470068 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2011 年 09 月 28 日 报告期末基金份额总额(份) 37,240,612.23 投资目标 通过投资于目标 ETF，紧密跟踪标的指数，追 求跟踪偏离度和跟踪误差最小化。 本基金以深证 300 交易型开放式指数证券投资 基金作为其主要投资标的，方便特定的客户群 通过本基金投资目标 ETF。本基金并不参与目 标 ETF 的管理。本基金主要以一级市场申购的 方式投资于目标 ETF，获取基金份额净值上涨 投资策略 带来的收益；在目标 ETF 基金份额二级市场交 易流动性较好的情况下，也可以通过二级市场 买卖目标 ETF 的基金份额。本基金建仓时间为 6 个月，6 个月之后本基金投资组合比例达到 《基金合同》的相关规定。本基金的投资策略 主要包括：资产配置策略、目标 ETF 的投资策 略。 业绩比较基准 深证 300 指数收益率*95%+银行活期存款利率 (税后)*5% 本基金属股票型基金，预期风险与预期收益水 平高于混合型基金、债券型基金与货币市场基 风险收益特征 金。同时本基金通过投资于目标 ETF，紧密跟 踪标的指数，具有与标的指数、以及标的指数 所代表的股票市场相似的风险收益特征。 基金管理人 汇添富基金管理股份有限公司 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 2.1.1 目标基金基本情况 基金名称 深证 300 交易型开放式指数证券投资基金 基金主代码 159912 基金运作方式 交易型开放式 基金合同生效日 2011 年 09 月 16 日 基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所 上市日期 2011 年 11 月 24 日 基金管理人名称 汇添富基金管理股份有限公司 基金托管人名称 中国工商银行股份有限公司 2.1.2 目标基金产品说明 投资目标 紧密跟踪标的指数，追求跟踪偏离度和跟踪误差最小化。 投资策略 本基金主要采取完全复制法，即完全按照标的指数的成份股组成及其 权重构建基金股票投资组合，并根据标的指数成份股及其权重的变动 进行相应调整。当成份股发生分红、配股、增发等行为时，或因基金 的申购和赎回等对本基金跟踪业绩比较基准的效果可能带来影响时， 或因某些特殊情况导致流动性不足时，或因其他原因导致无法有效复 制和跟踪基准指数时，基金管理人可以对投资组合管理进行适当变通 和调整，最终使跟踪误差控制在限定的范围之内。本基金投资股指期 货将根据风险管理的原则，以套期保值为目的，对冲系统性风险和某 些特殊情况下的流动性风险等，主要采用流动性好、交易活跃的股指 期货合约，通过多头或空头套期保值等策略进行套期保值操作。本基 金力争利用股指期货的杠杆作用，降低股票仓位频繁调整的交易成本 和跟踪误差，达到有效跟踪标的指数的目的。本基金在综合考虑预期 收益、风险、流动性等因素的基础上，根据审慎原则合理参与存托凭 证的投资，以更好地跟踪标的指数，追求跟踪偏离度和跟踪误差的最 小化。 业绩比较基准 深证 300 指数 风险收益特征 本基金属股票型基金，预期风险与预期收益高于混合型基金、债券型 基金与货币市场基金。本基金为指数型基金，主要采用完全复制法跟 踪标的指数的表现，具有与标的指数、以及标的指数所代表的股票市 场相似的风险收益特征。 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期(2021 年 04 月 01 日 - 2021 年 06 月 30 日) 1.本期已实现收益 1,244,889.26 2.本期利润 7,267,757.11 3.加权平均基金份额本期利润 0.1926 4.期末基金资产净值 78,417,967.16 5.期末基金份额净值 2.1057 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 份额净值 业绩比较 阶段 份额净值增 增长率标 业绩比较基 基准收益 ①－③ ②－④ 长率① 准差② 准收益率③ 率标准差 ④ 过去三 9.99% 1.07% 9.78% 1.09% 0.21% -0.02% 个月 过去六 4.64% 1.44% 4.59% 1.45% 0.05% -0.01% 个月 过去一 28.04% 1.43% 28.15% 1.44% -0.11% -0.01% 年 过去三 67.77% 1.47% 65.86% 1.50% 1.91% -0.03% 年 过去五 57.60% 1.29% 57.49% 1.31% 0.11% -0.02% 年 自基金 合同生 110.57% 1.48% 99.82% 1.52% 10.75% -0.04% 效日起 至今 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 注：本基金建仓期为本《基金合同》生效之日（2011 年 09 月 28 日）起 6 个月，建仓期结 束时各项资产配置比例符合合同约定。 §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证劵从业年限 说明 任职日期 离任日期 （年） 国籍:中国。学 历:北京大学中 国经济研究中心 金融学硕士。从 赖中立 本基金的 2015 年 01 14 业资格:证券投 基金经理 月 06 日 资基金从业资 格。从业经历: 曾任泰达宏利基 金管理有限公司 风险管理分析 师。2010 年 8 月加入汇添富基 金管理股份有限 公司，历任金融 工程部分析师、 基金经理助理。 2012 年 11 月 1 日至今任汇添富 黄金及贵金属证 券投资基金 (LOF)的基金经 理。2014 年 3 月 6 日至今任汇 添富恒生指数型 证券投资基金 （QDII-LOF）的 基金经理。2015 年 1 月 6 日至今 任汇添富深证 300 交易型开放 式指数证券投资 基金联接基金的 基金经理。2015 年 1 月 6 日至今 任深证 300 交易 型开放式指数证 券投资基金的基 金经理。2015 年 5 月 26 日至 2016 年 7 月 13 日任汇添富香港 优势精选混合型 证券投资基金的 基金经理。2016 年 12 月 29 日至 今任汇添富中证 环境治理指数型 证券投资基金 （LOF）的基金 经理。2017 年 5 月 18 日至今任 汇添富优选回报 灵活配置混合型 证券投资基金的 基金经理。2017 年 11 月 24 日至 今任汇添富中证 港股通高股息投 资指数发起式证 券投资基金 （LOF）的基金 经理。 国籍:中国。学 历:中国科学技 术大学金融工程 博士。从业资 格:证券投资基 金从业资格。从 业经历:曾任国 泰基金管理有限 公司金融工程部 助理分析师、量 化投资部基金经 理助理。2015 年 6 月加入汇添 富基金管理股份 有限公司。2015 年 8 月 3 日至今 任汇添富中证主 要消费交易型开 放式指数证券投 过蓓蓓 本基金的 2015 年 08 10 资基金联接基金 基金经理 月 18 日 的基金经理。 2015 年 8 月 3 日至今任中证金 融地产交易型开 放式指数证券投 资基金的基金经 理。2015 年 8 月 3 日至今任中 证能源交易型开 放式指数证券投 资基金的基金经 理。2015 年 8 月 3 日至今任中 证医药卫生交易 型开放式指数证 券投资基金的基 金经理。2015 年 8 月 3 日至今 任中证主要消费 交易型开放式指 数证券投资基金 的基金经理。 2015 年 8 月 18 日至今任汇添富 深证 300 交易型 开放式指数证券 投资基金联接基 金的基金经理。 2015 年 8 月 18 日至今任深证 300 交易型开放 式指数证券投资 基金的基金经 理。2016 年 12 月 22 日至今任 汇添富中证生物 科技主题指数型 发起式证券投资 基金（LOF）的 基金经理。2016 年 12 月 29 日至 今任汇添富中证 中药指数型发起 式证券投资基金 （LOF）的基金 经理。2018 年 5 月 23 日至今任 汇添富中证新能 源汽车产业指数 型发起式证券投 资基金（LOF） 的基金经理。 2018 年 10 月 23 日至今任中证银 行交易型开放式 指数证券投资基 金的基金经理。 2019 年 3 月 26 日至今任汇添富 中证医药卫生交 易型开放式指数 证券投资基金联 接基金的基金经 理。2019 年 4 月 15 日至今任 中证银行交易型 开放式指数证券 投资基金联接基 金的基金经理。 2019 年 10 月 8 日至今任中证 800 交易型开放 式指数证券投资 基金的基金经 理。2021 年 2 月 1 日至今任汇 添富国证生物医 药交易型开放式 指数证券投资基 金的基金经理。 2021 年 6 月 3 日至今任汇添富 中证新能源汽车 产业交易型开放 式指数证券投资 基金的基金经 理。 注:1、基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，其“离任日期”为根据公司决议确定的解聘日期； 2、非首任基金经理，其“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决议确定的聘任日期和解聘日期； 3、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.1.1 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况 注：截至本报告期末，本基金的基金经理不存在兼任私募资产管理计划投资经理的情况。4.2 报告期内本基金运作遵规守信情况说明 本基金管理人在本报告期内遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和本基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本基金无重大违法、违规行为，本基金投资运作符合有关法规及基金合同的约定。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本基金管理人通过建立嵌入式全流程管控模式实现了不同组合之间公平交易的执行和实现。具体情况如下： 一、本基金管理人进一步完善了公司内部公平交易管理规范和流程，以确保公平交易管控覆盖公司所有业务类型、投资策略及投资品种。 二、本着“时间优先、价格优先”的原则，本基金管理人对满足限价条件且对同一证券有相同交易需求的基金等投资组合采用了交易系统中的公平交易模块进行操作，实现事前和事中公平交易的管控。 三、对不同投资组合进行了同向交易价差分析，具体方法为：在不同时间窗口（日内、3 日内、5 日内）下，对不同组合同一证券同向交易的溢价率进行了 T 分布检验。对于没有通过检验的交易，再根据交易价格、交易频率、交易数量和交易时间进行了具体分析，进一步判断是否存在重大利益输送的可能性。 四、根据交易价格、交易频率、交易数量等对不同组合之间的反向交易进行了综合分析。 通过上述管控措施的有效落实，本报告期内，本基金及本基金与本基金管理人管理的其他投资组合之间未发生法律法规禁止的反向交易及交叉交易，也未出现本基金管理人管理的不同投资组合间有同向交易价差异常的情况。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内，本基金未出现异常交易的情况。 本报告期内，本公司所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况有 5 次，投资组合因投资策略与其他组合发生反向交易，基金经理按内部规定履行了审批程序，未发现导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。 4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析 2021 年二季度市场风格切换，从周期价值切换回成长，二三线龙头股表现更优。市场整体微涨，但行业板块分化较大。以新能源、新能源车、电子为代表的成长板块涨幅超过 20%。医药板块在经历一季度春节后大幅回调后，二季度反弹力度较强，医疗服务涨幅领先，其逻辑也是高成长预期。 二季度初美债利率企稳，长端利率回落。6 月议息会议后，美元反弹，市场交易流动性短期收缩、通胀下降、预期长期宽松。国内货币及信用环境保持偏紧状态，经济热度温和回落，主要是因为国内工业生产和建筑业需求走弱、供给侧松动，使得除原油外其他大宗商品涨价预期发生转向。 板块轮涨使得大部分行业估值处于较高水平，深证 300PE 位于近 10 年 79%分位数，沪 深 300PE 位于近 10 年 86%分位数。虽然估值分位数并不完全是一个有投资逻辑和投资价值 的参考指标，指数成分在 10 年里的变动使得历史并不具备绝对的参考意义，但是估值的绝对高低还是反映了投资者的风险偏好，愿意给高景气的板块予以高估值。股债性价比的指标在非极值的位置并没有很好指向意义，而目前正是出于两个极端的中间位置，因此，当市场经历了 2020 年大牛市并且继续保持结构性的赚钱效应时，投资者会趋向于跟随趋势。 能够消化高估值和流动性的是成长。对于下半年可以保持一定乐观态度，紧密跟踪高估值板块的成长性和盈利能力的预期变化，阶段性高点一般领先于盈利或 ROE 的高点。机构重仓板块上半年波动较大，整体收益一般，正是因为前期的上涨积累了较高的估值，而短期成长性弱于景气反转的行业或个股。但这些重仓板块的成长能力是较为稳健的，通过调整稳固以及相对性价比的此消彼长，将依然是呈现长期优质资产的属性。 深证300指数二季度上涨10.29%。本基金在报告期内遵循了指数基金的被动投资原则，保持了指数基金的本质属性，股票及标的 ETF 投资仓位在考察期内保持在 90%～95%之间，基本实现了有效跟踪业绩比较基准的投资目的。本基金日常管理中非常重视风险管理，对股票和现金头寸严格管理、实时监控，基本实现了基金平稳运作管理的目的。 4.5 报告期内基金的业绩表现 本基金本报告期基金份额净值增长率为 9.99%。同期业绩比较基准收益率为 9.78%。4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 无。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 2,827,037.00 3.60 其中：股票 2,827,037.00 3.60 2 基金投资 71,377,543.04 90.81 3 固定收益投资 - - 其中：债券 - - 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返 - - 售金融资产 7 银行存款和结算备付金合计 4,330,765.49 5.51 8 其他资产 63,253.39 0.08 9 合计 78,598,598.92 100.00 5.2 期末投资目标基金明细 公允价值 占基金资产净 基金名称 基金类型 运作方式 管理人 （元） 值比例 （%） 深证 300 交 汇添富基金 易型开放式 交易型开放 股票型 管理股份有 71,377,543.04 91.02 指数证券投 式 限公司 资基金 5.3 报告期末按行业分类的股票投资组合 5.3.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％） A 农、林、牧、渔业 61,887.00 0.08 B 采矿业 12,818.00 0.02 C 制造业 2,060,548.00 2.63 D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 8,784.00 0.01 E 建筑业 2,376.00 0.00 F 批发和零售业 17,124.00 0.02 G 交通运输、仓储和邮政业 38,130.00 0.05 H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 147,367.00 0.19 J 金融业 203,482.00 0.26 K 房地产业 67,616.00 0.09 L 租赁和商务服务业 29,948.00 0.04 M 科学研究和技术服务业 43,123.00 0.05 N 水利、环境和公共设施管理业 7,712.00 0.01 O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 6,267.00 0.01 Q 卫生和社会工作 90,544.00 0.12 R 文化、体育和娱乐业 22,003.00 0.03 S 综合 7,308.00 0.01 合计 2,827,037.00 3.61 5.3.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 注:本基金本报告期末未持有港股通投资股票。 5.4 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细 5.4.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明 细 占基金资产 股票名 序号 股票代码 数量（股） 公允价值（元） 净值比例 称 （％） 宁德时 1 300750 300 160,440.00 0.20 代 五 粮 2 000858 400 119,156.00 0.15 液 美的集 3 000333 1,100 78,507.00 0.10 团 海康威 4 002415 900 58,050.00 0.07 视 5 000651 格力电 1,100 57,310.00 0.07 器 东方财 6 300059 1,700 55,743.00 0.07 富 7 002594 比亚迪 200 50,200.00 0.06 迈瑞医 8 300760 100 48,005.00 0.06 疗 泸州老 9 000568 200 47,188.00 0.06 窖 立讯精 10 002475 1,000 46,000.00 0.06 密 5.5 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 注:本基金本报告期末未持有债券。 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细注:本基金本报告期末未持有债券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细 注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 注:本基金本报告期末未持有贵金属投资。 5.9 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细注:本基金本报告期末未持有权证投资。 5.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 注:本基金本报告期未投资股指期货。 5.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 注:本基金本报告期未投资国债期货。 5.12 投资组合报告附注 5.12.1 报告期内本基金投资前十名证券的发行主体没有被中国证监会及其派出机构、交易所立案调查，或在报告编制日前一年内收到公开谴责、处罚的情况。 5.12.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。 5.12.3 其他资产构成 序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 4,848.21 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 375.25 5 应收申购款 58,029.93 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 63,253.39 5.12.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.12.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 注：本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。 §6 开放式基金份额变动 单位：份 本报告期期初基金份额总额 37,617,107.83 本报告期基金总申购份额 4,609,385.04 减：本报告期基金总赎回份额 4,985,880.64 本报告期基金拆分变动份额 - 本报告期期末基金份额总额 37,240,612.23 注：总申购份额含红利再投、转换入份额，总赎回份额含转换出份额。 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 注: 本基金的基金管理人本报告期未运用固有资金投资本基金。 §8 影响投资者决策的其他重要信息 8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或者超过 20%的情况 注：无。 8.2 影响投资者决策的其他重要信息 无。 §9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 1、中国证监会批准汇添富深证 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金募集的文件； 2、《汇添富深证 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金合同》； 3、《汇添富深证 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金托管协议》； 4、基金管理人业务资格批件、营业执照； 5、报告期内汇添富深证 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金在指定报刊上披露的各项公告； 6、中国证监会要求的其他文件。 9.2 存放地点 上海市富城路 99 号震旦国际大楼 20 楼 汇添富基金管理股份有限公司 9.3 查阅方式 投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅，或登录基金管理人网站 www.99fund.com查阅，还可拨打基金管理人客户服务中心电话：400-888-9918 查询相关信息。 汇添富基金管理股份有限公司 2021 年 07 月 21 日