汇添富深证 300 交易型开放式指数证券投 资基金联接基金 2018 年第 2 季度报告 2018 年 6 月 30 日 基金管理人:汇添富基金管理股份有限公司 基金托管人:中国工商银行股份有限公司 报告送出日期:2018 年 7 月 18 日  汇添富深证 300ETF 联接 2018 年第 2 季度报告 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏, 并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2018 年 7 月 16 日复核了本 报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本 基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2018 年 4 月 1 日起至 6 月 30 日止。 §2 基金产品概况 2.1 基金产品情况 基金简称 汇添富深证 300ETF 联接 交易代码 470068 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2011 年 9 月 28 日 报告期末基金份额总额 51,406,320.38 份 通过投资于目标 ETF,紧密跟踪标的指数,追求跟踪偏 投资目标 离度和跟踪误差最小化。 本基金以深证 300 交易型开放式指数证券投资基金作 为其主要投资标的,并不参与目标 ETF 的管理。本基 金主要以一级市场申购的方式投资于目标 ETF,获取基 投资策略 金份额净值上涨带来的收益;在目标 ETF 基金份额二 级市场交易流动性较好的情况下,也可以通过二级市 场买卖目标 ETF 的基金份额。 深证 300 指数收益率×95%+银行活期存款利率(税后) 业绩比较基准 ×5% 本基金属股票型基金,预期风险与预期收益水平高于 混合型基金、债券型基金与货币市场基金。同时本基 风险收益特征 金通过投资于目标 ETF,紧密跟踪标的指数,具有与标 的指数、以及标的指数所代表的股票市场相似的风险 第 2 页 共15 页  汇添富深证 300ETF 联接 2018 年第 2 季度报告 收益特征。 基金管理人 汇添富基金管理股份有限公司 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 2.1.1 目标基金基本情况 基金名称 汇添富深证300ETF 基金主代码 159912 基金运作方式 交易型开放式 基金合同生效日 2011年9月16日 基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所 上市日期 2011年11月24日 基金管理人名称 汇添富基金管理股份有限公司 基金托管人名称 中国工商银行股份有限公司 2.1.2 目标基金产品说明 投资目标 紧密跟踪标的指数,追求跟踪偏离度和跟踪误差最小化 本基金主要采取完全复制法。正常情况下,本基金日均 投资策略 跟踪偏离度的绝对值不超过0.1%,年跟踪误差不超过2% 业绩比较基准 深证300指数收益率 本基金属股票型基金,预期风险与预期收益水平高于混 合型基金、债券型基金与货币市场基金。同时本基金通 风险收益特征 过投资于目标ETF,紧密跟踪标的指数,具有与标的指 数、以及标的指数所代表的股票市场相似的风险收益特 征。 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位:人民币元 主要财务指标 报告期( 2018 年 4 月 1 日 - 2018 年 6 月 30 日 ) 1.本期已实现收益 -126,103.89 2.本期利润 -8,926,080.82 3.加权平均基金份额本期利润 -0.1761 4.期末基金资产净值 64,521,383.79 第 3 页 共15 页  汇添富深证 300ETF 联接 2018 年第 2 季度报告 5.期末基金份额净值 1.2551 注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益) 扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低 于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 净值增长 业绩比较基 净值增长 业绩比较基 阶段 率标准差 准收益率标 ①-③ ②-④ 率① 准收益率③ ② 准差④ 过去三个月 -12.37% 1.25% -12.72% 1.27% 0.35% -0.02% 第 4 页 共15 页  汇添富深证 300ETF 联接 2018 年第 2 季度报告 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收 益率变动的比较 注:本基金建仓期为本《基金合同》生效之日(2011 年 9 月 28 日)起 6 个月,建仓结束时各项 资产配置比例符合合同规定。 §4 管理人报告 4.1 基金经理(或基金经理小组)简介 任本基金的基金经理期 证券从业年 姓名 职务 限 说明 限 任职日期 离任日期 汇添富黄 国籍:中国,学历:北 金及贵金 京大学中国经济研究中 属基金 2015 年 心金融学硕士,相关业 赖中立 - 11 年 (LOF)的基 1月6日 务资格:证券投资基金 金经理、 从业资格。从业经历: 汇添富恒 曾任泰达宏利基金管理 第 5 页 共15 页  汇添富深证 300ETF 联接 2018 年第 2 季度报告 生指数分 有限公司风险管理分析 级 师。2010 年 8 月加入汇 (QDII) 添富基金管理股份有限 基金、汇 公司,历任金融工程部 添富深证 分析师、基金经理助理。 300ETF 基 2012 年 11 月 1 日至今 金、汇添 任汇添富黄金及贵金属 富深证 基金(LOF)的基金经理, 300ETF 联 2014 年 3 月 6 日至今任 接基金、 汇添富恒生指数分级 汇添富中 (QDII)基金的基金经 证环境治 理,2015 年 1 月 6 日至 理指数 今任汇添富深证 (LOF)基 300ETF 基金、汇添富深 金、汇添 证 300ETF 基金联接基金 富优选回 的基金经理,2015 年 报混合基 5 月 26 日至 2016 年 金、汇添 7 月 13 日任汇添富香港 富中证港 优势混合基金的基金经 股通高股 理,2016 年 12 月 29 日 息投资指 至今任汇添富中证环境 数(LOF) 治理指数(LOF)基金的 基金的基 基金经理,2017 年 5 月 金经理。 18 日至今任汇添富优选 回报混合基金的基金经 理,2017 年 11 月 24 日 至今任汇添富中证港股 通高股息投资指数 (LOF)基金的基金经理。 汇添富中 国籍:中国,学历:中 证主要消 国科学技术大学金融工 费 ETF、汇 程博士研究生,相关业 添富中证 务资格:证券投资基金 医药卫生 从业资格。从业经历: ETF、汇添 曾任国泰基金管理有限 富中证能 2015 年 公司金融工程部助理分 过蓓蓓 - 7年 源 ETF、汇 8 月 18 日 析师、量化投资部基金 添富中证 经理助理。2015 年 6 月 金融地产 加入汇添富基金管理股 ETF、汇添 份有限公司任基金经理 富深证 助理,2015 年 8 月 3 日 300ETF 基 至今任中证主要消费 金、汇添 ETF 基金、中证医药卫 第 6 页 共15 页  汇添富深证 300ETF 联接 2018 年第 2 季度报告 富深证 生 ETF 基金、中证能源 300ETF 联 ETF 基金、中证金融地 接基金、 产 ETF 基金、汇添富中 汇添富主 证主要消费 ETF 联接基 要消费 金的基金经理,2015 年 ETF 联接基 8 月 18 日至今任汇添富 金、汇添 深证 300ETF 基金、汇添 富中证生 富深证 300ETF 基金联接 物科技指 基金的基金经理, 数(LOF) 2016 年 12 月 22 日至今 基金、汇 任汇添富中证生物科技 添富中证 指数(LOF)基金的基金 中药指数 经理,2016 年 12 月 (LOF)基 29 日至今任汇添富中证 金、汇添 中药指数(LOF)基金的 富中证新 基金经理,2018 年 5 月 能源汽车 23 日至今任汇添富中证 产业指数 新能源汽车产业指数 (LOF)基 (LOF)基金的基金经理。 金的基金 经理。 注:1、基金的首任基金经理,其“任职日期”为基金合同生效日,其“离职日期”为根据公司 决议确定的解聘日期; 2、非首任基金经理,其“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决议确定的聘任日期和解 聘日期; 3、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本基金管理人在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相关法律法 规、证监会规定和本基金合同的约定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在 严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益,无损害基金持有人利益的行为。本基 金无重大违法、违规行为,本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本基金管理人高度重视投资者利益保护,根据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交 第 7 页 共15 页  汇添富深证 300ETF 联接 2018 年第 2 季度报告 易制度指导意见》等法规,借鉴国际经验,建立了健全、有效的公平交易制度体系,形成涵盖开 放式基金、特定客户资产管理以及社保与养老委托资产的投资管理,涉及交易所市场、银行间市 场等各投资市场,债券、股票、回购等各投资标的,并贯穿分工授权、研究分析、投资决策、交 易执行、业绩评估、监督检查各环节的公平交易机制。 本报告期内,基金管理人对公平交易制度和公平交易机制实现了流程优化和进一步系统化, 确保全程嵌入式风险控制体系的有效运行,包括投资独立决策、研究公平分享、集中交易公平执 行、交易严密监控和报告及时分析等在内的公平交易各环节执行情况良好。 本报告期内,通过投资交易监控、交易数据分析以及专项稽核检查,本基金管理人未发现任 何违反公平交易的行为。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的 单边交易量超过该证券当日总成交量 5%的交易次数为 3 次,由于组合投资策略导致,并经过公 司内部风控审核。经检查和分析未发现异常情况。 4.4 报告期内基金投资策略和运作分析 2018 年二季度沪深 300 指数下跌 9.94%,创业板指下跌 15.46%,亚洲股市多数下跌。尤其 5 月下旬开始市场出现大幅单边下跌。从宏观经济基本面来看,工业增加值增速保持高位,生产 端依旧强劲,制造业投资继续保持平稳。财政收入保持高增速但支出节奏缓慢,表明未来有扩张 支出的空间。但是,二季度中美贸易摩擦再次升温、棚改货币化调整、光伏补贴退出、汇率波动 等众多因素影响了投资者对于经济前景的预期,政策托底末期需求回落、经济下行压力增大可能 性加大,带动整体风险偏好降低,市场出现连续大幅下跌。 总体来说,目前政府对于经济的规划是比较清晰和坚决的,去杠杆、做减法的过程实际上降 低了未来的系统性风险,政策边际继续趋紧的空间远小于政策微调、权衡的空间,悲观预期在金 融资产价格上已较充分的释放从中长期来看,市场总体估值趋于合理,与历史估值相比较来看, 市场表征的宽基指数比如沪深 300、上证综值、中证 500 指数估值已经处于历史底部区间。三季 度,随着风险的释放和政策的微调,我们认为未来市场的环境变化方向可能是有利于资产价格表 现的。在经济承压的情况下,盈利能力以及盈利和估值的匹配度将仍是市场关注的焦点。 本基金在报告期内遵循了指数基金的被动投资原则,保持了指数基金的本质属性,股票投资 仓位在考察期内始终保持在 90%~95%之间,基本实现了有效跟踪业绩比较基准的投资目的。本 第 8 页 共15 页  汇添富深证 300ETF 联接 2018 年第 2 季度报告 基金日常管理中非常重视风险管理,对股票和现金头寸严格管理、实时监控,基本实现了基金平 稳运作管理的目的。 4.5 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末本基金份额净值为 1.2551 元;本报告期基金份额净值增长率为-12.37%,业 绩比较基准收益率为-12.72%。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 无。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 占基金总资产的比例 序号 项目 金额(元) (%) 1 权益投资 623,249.69 0.96 其中:股票 623,249.69 0.96 2 基金投资 59,173,133.64 91.52 3 固定收益投资 - - 其中:债券 - - 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返 - - 售金融资产 7 银行存款和结算备付金合计 4,804,642.47 7.43 8 其他资产 54,634.50 0.08 9 合计 64,655,660.30 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 代码 行业类别 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) 第 9 页 共15 页  汇添富深证 300ETF 联接 2018 年第 2 季度报告 A 农、林、牧、渔业 13,086.02 0.02 B 采矿业 2,928.00 0.00 C 制造业 369,118.38 0.57 电力、热力、燃气及水生产和 D 4,014.00 0.01 供应业 E 建筑业 5,013.00 0.01 F 批发和零售业 15,811.50 0.02 G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - 信息传输、软件和信息技术服 I 43,834.31 0.07 务业 J 金融业 39,333.80 0.06 K 房地产业 66,787.05 0.10 L 租赁和商务服务业 9,283.36 0.01 M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 6,041.27 0.01 O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 5,941.00 0.01 R 文化、体育和娱乐业 41,029.00 0.06 S 综合 1,029.00 0.00 合计 623,249.69 0.97 5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 注:本基金本报告期末未持有港股通股票投资。 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 公允价值(元) 占基金资产净值比 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 例(%) 1 000540 中天金融 7,200 35,064.00 0.05 2 002739 万达电影 900 34,227.00 0.05 3 000333 美的集团 550 28,721.00 0.04 4 000651 格力电器 600 28,290.00 0.04 5 000858 五粮液 200 15,200.00 0.02 6 002415 海康威视 400 14,852.00 0.02 7 002304 洋河股份 100 13,160.00 0.02 8 000002 万科 A 500 12,300.00 0.02 9 000538 云南白药 100 10,696.00 0.02 第 10 页 共15 页  汇添富深证 300ETF 联接 2018 年第 2 季度报告 10 000725 京东方 A 3,000 10,620.00 0.02 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 注:本基金本报告期末未持有债券。 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 注:本基金本报告期末未持有债券。 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资 明细 注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 注:本基金本报告期末未持有贵金属投资。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注:本基金本报告期末未持有权证。 5.9 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细 公允价值(人 占基金资产 序号 基金名称 基金类型 运作方式 管理人 民币元) 净值比例(%) 汇添富基金 交易型开放 1 深 300ETF 股票型 管理股份有 59,173,133.64 91.71 式 限公司 5.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 注:本基金本报告期内未投资股指期货。 5.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 注:报告期末本基金无国债期货持仓。 第 11 页 共15 页  汇添富深证 300ETF 联接 2018 年第 2 季度报告 5.12 投资组合报告附注 5.12.1 报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或在报告编制日前一 年内受到公开谴责、处罚的情况。 5.12.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。 5.12.3 其他资产构成 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 1,845.79 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 798.79 5 应收申购款 51,989.92 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 54,634.50 5.12.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.12.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 占基金资产 流通受限部分的公 流通受限情况 序号 股票代码 股票名称 净值比例 允价值(元) 说明 (%) 重大资产重组 1 000540 中天金融 35,064.00 0.05 停牌 重大资产重组 2 002739 万达电影 34,227.00 0.05 停牌 §6 开放式基金份额变动 单位:份 第 12 页 共15 页  汇添富深证 300ETF 联接 2018 年第 2 季度报告 报告期期初基金份额总额 50,330,595.66 报告期期间基金总申购份额 4,009,068.09 减:报告期期间基金总赎回份额 2,933,343.37 报告期期间基金拆分变动份额(份额减少以"- - "填列) 报告期期末基金份额总额 51,406,320.38 注:总申购份额含红利再投,转换入份额,总赎回份额含转换出份额 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 注:本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。 §8 影响投资者决策的其他重要信息 8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况 持有基金份额 投资者 比例达到或者 期初 申购 赎回 类别 序号 持有份额 份额占比 超过 20%的时 份额 份额 份额 间区间 2018 年 4 月 机构 1 1 日至 2018 年 14,982,768.95 0.00 0.00 14,982,768.95 29.15% 6 月 30 日 - - - - - - - 个人 产品特有风险 1、持有人大会投票权集中的风险 当基金份额集中度较高时,少数基金份额持有人所持有的基金份额占比较高,其在召开持有人大会 并对审议事项进行投票表决时可能拥有较大话语权。 2、巨额赎回的风险 第 13 页 共15 页  汇添富深证 300ETF 联接 2018 年第 2 季度报告 持有基金份额比例较高的投资者大量赎回时,更容易触发巨额赎回条款,基金份额持有人将可能无 法及时赎回所持有的全部基金份额。 3、基金规模较小导致的风险 持有基金份额比例较高的投资者集中赎回后,可能导致基金规模较小,基金持续稳定运作可能面临 一定困难。本基金管理人将继续勤勉尽责,执行相关投资策略,力争实现投资目标。 4、基金净值大幅波动的风险 持有基金份额比例较高的投资者大额赎回时,基金管理人进行基金财产变现可能会对基金资产净值 造成较大波动。 5、提前终止基金合同的风险 持有基金份额比例较高的投资者集中赎回后,可能导致在其赎回后本基金资产规模长期低于 5000 万 元,进而可能导致本基金终止、转换运作方式或与其他基金合并。 8.2 影响投资者决策的其他重要信息 无。 §9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 1、 中国证监会批准汇添富深证 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金募集的文件; 2、《汇添富深证 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金合同》; 3、《汇添富深证 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金托管协议》; 4、基金管理人业务资格批件、营业执照; 5、报告期内汇添富深证 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金在指定报刊上披露的 各项公告; 6、中国证监会要求的其他文件。 第 14 页 共15 页  汇添富深证 300ETF 联接 2018 年第 2 季度报告 9.2 存放地点 上海市富城路 99 号震旦国际大楼 19-22 楼 汇添富基金管理股份有限公司 9.3 查阅方式 投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅,或登录基金管理人网站 www.99fund.com 查阅, 还可拨打基金管理人客户服务中心电话:400-888-9918 查询相关信息。 汇添富基金管理股份有限公司 2018 年 7 月 18 日 第 15 页 共15 页