汇添富可转换债券债券型证券投资基金 2020 年第 3 季度报告 2020 年 9 月 30 日 基金管理人：汇添富基金管理股份有限公司 基金托管人：中国工商银行股份有限公司 报告送出日期：2020 年 10 月 28 日 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2020 年 10 月 26 日复核了本 报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2020 年 07 月 01 日起至 09 月 30 日止。 §2 基金产品概况 基金简称 汇添富可转换债券 基金主代码 470058 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2011 年 6 月 17 日 报告期末基金份额总额 5,481,591,637.32 份 投资目标 本基金重点投资于可转换债券（含可分离交易可转债），努力 在控制投资组合下方风险的基础上实现基金资产的长期稳健 增值。 投资策略 本基金 80%以上的基金资产投资于固定收益类金融工具，并在 严格控制风险的基础上，通过对全球经济形势、中国经济发 展（包括宏观经济运行周期、财政及货币政策、资金供需情 况）、证券市场估值水平等的研判，适度参与权益类资产配置， 适度把握市场时机力争为基金资产获取稳健回报。类属资产 配置由本基金管理人根据宏观经济分析、债券基准收益率研 究、不同类属债券利差水平研究，判断不同类属债券的相对 投资价值，并确定不同债券类属在组合资产中的配置比例。 业绩比较基准 中证可转换债券指数收益率×70%+中债综合指数收益率× 20%+沪深 300 指数收益率×10% 风险收益特征 本基金为债券型基金，属于证券投资基金中较低预期风险、 较低预期收益的品种，其预期风险收益水平高于货币市场基 金，低于混合型基金及股票型基金。 基金管理人 汇添富基金管理股份有限公司 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 下属分级基金的基金简称 汇添富可转换债券 A 汇添富可转换债券 C 下属分级基金的交易代码 470058 470059 报告期末下属分级基金的份额 4,189,738,678.17 份 1,291,852,959.15 份 总额 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期（2020 年 7 月 1 日-2020 年 9 月 30 日） 汇添富可转换债券 A 汇添富可转换债券 C 1.本期已实现收益 344,077,297.51 86,377,016.90 2.本期利润 302,466,848.58 84,056,554.23 3.加权平均基金份额本期利润 0.0843 0.0825 4.期末基金资产净值 7,189,740,654.79 2,126,620,491.23 5.期末基金份额净值 1.716 1.646 注：１、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 ２、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 汇添富可转换债券 A 份额净值 份额净值增长 业绩比较基 业绩比较基准收 阶段 ①－③ ②－④ 增长率① 率标准差② 准收益率③ 益率标准差④ 过去三个月 8.20% 1.13% 3.95% 0.81% 4.25% 0.32% 过去六个月 14.63% 0.91% 3.63% 0.65% 11.00% 0.26% 过去一年 24.44% 0.87% 8.56% 0.63% 15.88% 0.24% 过去三年 44.15% 0.83% 15.81% 0.60% 28.34% 0.23% 过去五年 53.03% 0.75% 16.99% 0.60% 36.04% 0.15% 自基金合同生 113.02% 1.23% 23.52% 0.96% 89.50% 0.27% 效日起至今 汇添富可转换债券 C 份额净值 份额净值增长业绩比较基准 业绩比较基准收 阶段 ①－③ ②－④ 增长率① 率标准差② 收益率③ 益率标准差④ 过去三个月 8.08% 1.12% 3.95% 0.81% 4.13% 0.31% 过去六个月 14.38% 0.91% 3.63% 0.65% 10.75% 0.26% 过去一年 23.95% 0.87% 8.56% 0.63% 15.39% 0.24% 过去三年 42.44% 0.83% 15.81% 0.60% 26.63% 0.23% 过去五年 50.04% 0.75% 16.99% 0.60% 33.05% 0.15% 自基金合同生 105.53% 1.23% 23.52% 0.96% 82.01% 0.27% 效日起至今 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 注：本基金建仓期为本《基金合同》生效之日（2011 年 6 月 17 日）起 6 个月，建仓期结束时各 项资产配置比例符合合同约定。 §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业 说明 任职日期 离任日期 年限 国籍：中国，学历：厦门大学经济学硕士。 2011 年加入汇添富基金管理股份有限公 司任固定收益分析师。2015 年 7 月 17 日 至今任汇添富可转换债券基金的基金经 理，2016 年 4 月 19 日至 2020 年 3 月 23 日任汇添富盈安混合（原汇添富盈安保本 混合）基金的基金经理，2016 年 8 月 3 日至2020年3月23日任汇添富盈泰混合 吴江宏 本基金的 2015 年7 月 17 - 9 年 （原汇添富盈稳保本混合）基金的基金经 基金经理 日 理，2016 年 9 月 29 日至今任汇添富保鑫 混合（原汇添富保鑫保本混合）基金的基 金经理，2017 年 3 月 13 日至 2020 年 3 月 23 日任汇添富鑫利定开债基金（原添 富鑫利债券基金）的基金经理，2017 年 3 月 15 日至今任汇添富绝对收益定开混合 基金的基金经理，2017 年 4 月 20 日至 2019 年 9 月 4 日任汇添富鑫益定开债基 金的基金经理，2017 年 6 月 23 日至 2019 年 8 月 28 日任添富鑫汇定开债券基金的 基金经理，2017 年 9 月 27 日至 2020 年 6 月 3 日任汇添富民丰回报混合基金的基 金经理，2018 年 1 月 25 日至 2019 年 8 月 29 日任添富鑫永定开债基金的基金经 理，2018 年 4 月 16 日至 2020 年 3 月 23 日任添富鑫盛定开债基金的基金经理， 2018 年 9 月 28 日至 2020 年 6 月 4 日任 添富年年丰定开混合的基金经理，2018 年 9 月 28 日至今任汇添富双利债券的基 金经理，2019 年 8 月 28 日至今任添富添 福吉祥混合、添富盈润混合、汇添富弘安 混合、汇添富 6 月红定期开放债券的基金 经理。 注：1、基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，其“离职日期”为根据公司决议确定的解聘日期； 2、非首任基金经理，其“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决议确定的聘任日期和解聘日期； 3、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.1.1 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况 注：截至本报告期末，本基金的基金经理不存在兼任私募资产管理计划投资经理的情况。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本基金管理人在本报告期内遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和本基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本基金无重大违法、违规行为，本基金投资运作符合有关法规及基金合同的约定。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本基金管理人高度重视投资者利益保护。公司投资交易风险控制体系由投资、研究、交易、营运、风险管理以及合规稽核等相关部门组成，各部门各司其职，对投资交易行为进行事前、事中和事后全程嵌入式的风险管控，确保公平交易制度的执行和实现。 对于同向交易，我们采集了本报告期内本公司旗下两两投资组合在相同时间窗口下（日内、3日内和 5 日内）同买或者同卖同一证券时两者买卖均价存在的差异（即价差率）序列，然后按两 两组合归类计算平均价差率。根据 95%置信区间下平均价差率的 T 检验显著程度、同向交易占优比等方面进行综合分析，来判断是否存在重大利益输送的可能性。本报告期内，未发现旗下投资组合之间存在利益输送情况。 对于反向交易，我们根据交易价格、交易频率、交易数量等进行了综合分析，未发现异常情况。 综合而言，本公司通过事前的制度规范、事中的监控和事后的分析评估，严格执行了公平交易制度，公平对待了旗下各投资组合。本报告期内，未出现违反公平交易制度的情况。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内，本基金未出现异常交易的情况。 本报告期内，本公司所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况有 1 次，投资组合因投资策略与其他组合发生反向交易，基金经理按内部规定履行了审批程序，未发现导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。 4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析 三季度，国内经济仍处于疫情控制后的渐进修复过程中。货币政策由宽松基调回归至中性，重点强调结构性货币政策工具的精准导向。短端资金利率完成重定价，以 DR007 和 NCD 为代表的短端利率上行至政策利率附近。宏观基本面的修复以及流动性相对宽裕环境下，权益市场有较好表现。三季度债券市场继续调整，中债财富指数下跌 1.19%。股票市场全面上涨，沪深 300 指数上涨 10.17%，中证 500 指数上涨 5.59%。光伏、新能源电动车等快速增长的行业表现优异。可转债跟随股票市场上涨，中证可转债指数上涨 4.59%。 报告期内，组合持续被申购，规模较二季度大幅增长。为保持组合流动性，我们增加了大盘转债的配置。同时为保持一定的 beta，基于中长期看好正股的角度我们增加了基本面优质高价转债的配置。但高价转债触发强赎条款后，叠加正股短期的波动，价格剧烈波动同时流动性变差，这也造成组合净值的波动。组合股票仓位维持高位，聚焦于具有长期竞争优势、业绩持续动力强的龙头公司，行业相对分散。 4.5 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末汇添富可转换债券 A 基金份额净值为 1.716 元，本报告期基金份额净值增长 率为 8.20%；截至本报告期末汇添富可转换债券 C 基金份额净值为 1.646 元，本报告期基金份额 净值增长率为 8.08%；同期业绩比较基准收益率为 3.95%。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 无。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 1,741,844,468.98 17.86 其中：股票 1,741,844,468.98 17.86 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 7,495,793,267.63 76.87 其中：债券 7,495,793,267.63 76.87 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售金融资 - - 产 7 银行存款和结算备付金合计 469,025,295.50 4.81 8 其他资产 44,984,455.83 0.46 9 合计 9,751,647,487.94 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比 例（%） A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 1,036,042,707.24 11.12 D 电力、热力、燃气及水生产和供应 业 - - E 建筑业 - - F 批发和零售业 - - G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 132,898,000.00 1.43 J 金融业 68,634,000.00 0.74 K 房地产业 54,999,340.00 0.59 L 租赁和商务服务业 268,630,902.06 2.88 M 科学研究和技术服务业 109,204,256.00 1.17 N 水利、环境和公共设施管理业 - - O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 71,435,263.68 0.77 S 综合 - - 合计 1,741,844,468.98 18.70 5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 注：本基金本报告期末未持有港股通股票投资。 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比例 （%） 1 601888 中国中免 1,168,749260,560,902.06 2.80 2 600519 贵州茅台 99,913166,704,840.50 1.79 3 600570 恒生电子 1,200,000118,308,000.00 1.27 4 603259 药明康德 1,075,904109,204,256.00 1.17 5 300760 迈瑞医疗 300,000104,400,000.00 1.12 6 000568 泸州老窖 699,964100,479,832.20 1.08 7 000538 云南白药 800,000 76,864,000.00 0.83 8 300144 宋城演艺 3,916,407 71,435,263.68 0.77 9 601318 中国平安 900,000 68,634,000.00 0.74 10 002507 涪陵榨菜 1,449,959 68,235,070.54 0.73 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值 比例（%） 1 国家债券 609,830,059.00 6.55 2 央行票据 - - 3 金融债券 19,890,000.00 0.21 其中：政策性金融债 19,890,000.00 0.21 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债（可交换债） 6,866,073,208.63 73.70 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 7,495,793,267.63 80.46 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产 净值比例（%） 1 110059 浦发转债 7,687,460 786,504,032.60 8.44 2 132018 G 三峡 EB1 5,050,760 586,898,312.00 6.30 3 113011 光大转债 4,707,840 554,677,708.80 5.95 4 019627 20 国债 01 4,109,410 410,530,059.00 4.41 5 128112 歌尔转 2 1,670,000 294,421,000.00 3.16 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资 明细 注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 注：本基金本报告期末未持有贵金属投资。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注：本基金本报告期末未持有权证。 5.9 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 注：本基金本报告期末未投资国债期货。 5.10 投资组合报告附注 5.10.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调 查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形 报告期内本基金投资前十名证券的发行主体没有被中国证监会及其派出机构、证券交易所立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。 5.10.2 基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。 5.10.3 其他资产构成 序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 985,422.26 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 20,571,057.26 5 应收申购款 23,427,976.31 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 44,984,455.83 5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 序号 债券代码 债券名称 公允价值（元） 占基金资产净值 比例（%） 1 110059 浦发转债 786,504,032.60 8.44 2 132018 G 三峡 EB1 586,898,312.00 6.30 3 113011 光大转债 554,677,708.80 5.95 4 128102 海大转债 290,330,231.40 3.12 5 110053 苏银转债 288,984,305.00 3.10 6 127006 敖东转债 134,365,050.35 1.44 7 127005 长证转债 122,767,038.24 1.32 8 113020 桐昆转债 116,703,071.10 1.25 9 113545 金能转债 112,024,266.00 1.20 10 110055 伊力转债 99,342,064.80 1.07 11 110051 中天转债 96,596,738.60 1.04 12 113013 国君转债 93,108,885.60 1.00 13 113508 新凤转债 84,734,797.00 0.91 14 128099 永高转债 75,951,504.83 0.82 15 128074 游族转债 71,332,090.29 0.77 16 113562 璞泰转债 69,651,930.40 0.75 17 128065 雅化转债 57,842,220.00 0.62 18 127015 希望转债 54,707,702.16 0.59 19 128035 大族转债 52,188,774.39 0.56 20 127012 招路转债 46,514,736.90 0.50 21 110067 华安转债 46,268,277.60 0.50 22 128098 康弘转债 45,415,429.74 0.49 23 127011 中鼎转 2 44,965,097.04 0.48 24 113571 博特转债 43,852,245.00 0.47 25 113009 广汽转债 40,753,947.50 0.44 26 132015 18 中油 EB 38,937,549.00 0.42 27 113032 桐 20 转债 38,676,185.40 0.42 28 128029 太阳转债 35,539,654.80 0.38 29 113026 核能转债 34,950,222.00 0.38 30 113014 林洋转债 32,877,000.00 0.35 31 110072 广汇转债 30,954,000.00 0.33 32 132009 17 中油 EB 30,132,000.00 0.32 33 110045 海澜转债 29,178,000.00 0.31 34 132013 17 宝武 EB 26,592,509.00 0.29 35 110048 福能转债 23,462,347.70 0.25 36 128032 双环转债 16,587,094.82 0.18 37 128095 恩捷转债 14,274,821.25 0.15 38 128019 久立转 2 13,638,773.70 0.15 39 110062 烽火转债 13,605,413.40 0.15 40 113553 金牌转债 13,386,000.00 0.14 41 110056 亨通转债 11,785,415.40 0.13 42 123039 开润转债 11,585,196.60 0.12 43 132014 18 中化 EB 10,300,000.00 0.11 44 113505 杭电转债 10,222,000.00 0.11 45 128042 凯中转债 9,711,085.20 0.10 46 123035 利德转债 8,753,350.68 0.09 47 128064 司尔转债 7,032,953.80 0.08 48 128046 利尔转债 4,418,431.44 0.05 49 128028 赣锋转债 2,821,600.00 0.03 50 110060 天路转债 2,619,377.60 0.03 51 113557 森特转债 1,629,290.00 0.02 52 110065 淮矿转债 500,832.00 0.01 53 113563 柳药转债 392,789.20 0.00 5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 序号 股票代码 股票名称 流通受限部分的公允价值 占基金资产净 流通受限情况 （元） 值比例（%） 说明 1 000538 云南白药 76,864,000.00 0.83 大宗流通受限 §6 开放式基金份额变动 单位：份 项目 汇添富可转换债券 A 汇添富可转换债券 C 报告期期初基金份额总额 2,116,924,375.98 747,142,086.76 报告期期间基金总申购份额 4,627,036,792.33 929,166,066.36 减:报告期期间基金总赎回份额 2,554,222,490.14 384,455,193.97 报告期期间基金拆分变动份额（份额减 - - 少以“-”填列） 报告期期末基金份额总额 4,189,738,678.17 1,291,852,959.15 注：其中“总申购份额”含红利再投、转换入份额；“总赎回份额”含转换出份额。 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 注：本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。 §8 影响投资者决策的其他重要信息 8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 注：无。 §9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 1、中国证监会核准汇添富可转换债券债券型证券投资基金募集的文件； 2、《汇添富可转换债券债券型证券投资基金基金合同》； 3、《汇添富可转换债券债券型证券投资基金托管协议》； 4、基金管理人业务资格批件、营业执照； 5、报告期内汇添富可转换债券债券型证券投资基金在指定报刊上披露的各项公告； 6、中国证监会要求的其他文件。 9.2 存放地点 上海市富城路 99 号震旦国际大楼 20 楼 汇添富基金管理股份有限公司 9.3 查阅方式 投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅，或登录基金管理人网站 www.99fund.com 查阅，还可拨打基金管理人客户服务中心电话：400-888-9918 查询相关信息。 汇添富基金管理股份有限公司 2020 年 10 月 28 日