华泰柏瑞价值增长混合型证券投资基金 2020 年中期报告 2020 年 6 月 30 日 基金管理人:华泰柏瑞基金管理有限公司 基金托管人:中国银行股份有限公司 送出日期:2020 年 8 月 29 日 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本中期报告已经三分之二以上独立董事签字同意,并由董事长签发。 基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2020 年 8 月 28 日复核了本报告 中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2020 年 1 月 1 日起至 2020 年 6 月 30 日止。 本基金名称自 2015 年 8 月 6 日起,由“华泰柏瑞价值增长股票型证券投资基金”更名为“华 泰柏瑞价值增长混合型证券投资基金”,基金简称为“华泰柏瑞价值增长混合”,基金代码保持 不变。本基金、基金管理人更名等的详细内容见我公司 2015 年 8 月 6 日刊登在中国证券报、上海 证券报、证券时报的《华泰柏瑞基金管理有限公司关于旗下部分股票型证券投资基金更名并修改基金合同的公告》。 1.2 目录 §1 重要提示及目录...... 2 1.1 重要提示...... 2 1.2 目录...... 3 §2 基金简介...... 6 2.1 基金基本情况 ...... 6 2.2 基金产品说明 ...... 6 2.3 基金管理人和基金托管人...... 6 2.4 信息披露方式 ...... 7 2.5 其他相关资料 ...... 7 §3 主要财务指标和基金净值表现...... 8 3.1 主要会计数据和财务指标...... 8 3.2 基金净值表现 ...... 8 §4 管理人报告...... 10 4.1 基金管理人及基金经理情况...... 10 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明...... 13 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明...... 13 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明...... 14 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望...... 14 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明...... 15 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明...... 15 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明...... 15 §5 托管人报告...... 16 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明...... 16 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明...... 16 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见...... 16 §6 半年度财务会计报告(未经审计)...... 17 6.1 资产负债表...... 17 6.2 利润表...... 18 6.3 所有者权益(基金净值)变动表...... 19 6.4 报表附注...... 20 §7 投资组合报告...... 44 7.1 期末基金资产组合情况...... 44 7.2 期末按行业分类的股票投资组合...... 44 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细...... 45 7.4 报告期内股票投资组合的重大变动...... 47 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合...... 50 7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细...... 50 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细...... 50 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细...... 50 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细...... 50 7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明...... 50 7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明...... 51 7.12 投资组合报告附注...... 51 §8 基金份额持有人信息...... 52 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构...... 52 8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况...... 52 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况...... 52 §9 开放式基金份额变动...... 53 §10 重大事件揭示...... 54 10.1 基金份额持有人大会决议...... 54 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动...... 54 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼...... 54 10.4 基金投资策略的改变...... 54 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况...... 54 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况...... 54 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况...... 54 10.8 其他重大事件 ...... 56 §11 影响投资者决策的其他重要信息...... 58 11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况...... 58 11.2 影响投资者决策的其他重要信息...... 58 §12 备查文件目录...... 59 12.1 备查文件目录 ...... 59 12.2 存放地点...... 59 12.3 查阅方式...... 59 §2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 华泰柏瑞价值增长混合型证券投资基金 基金简称 华泰柏瑞价值增长混合 基金主代码 460005 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2008 年 7 月 16 日 基金管理人 华泰柏瑞基金管理有限公司 基金托管人 中国银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 530,378,846.64 份 基金合同存续期 不定期 2.2 基金产品说明 本基金通过投资于市场估值相对较低、基本面良好、 能够为股东持续创造价值的公司,重点关注其中基本 投资目标 面有良性变化、市场认同度逐步提高的优质个股,在 充分控制投资组合风险的前提下,实现基金资产的长 期稳定增值。 基于对宏观经济和投资环境的分析和预测,全面评估 证券市场各大类资产的中长期预期风险收益率,确定 基金资产在股票、债券和现金及其他资产之间的配置 比例,适度控制系统性风险。 投资策略 主要通过积极主动地精选为股东持续创造价值的股票 来获取超额收益。重点投资于基本面趋势良好或出现 良性转折、价格相对低估、基本面趋势认同度逐步或 加速提高的优质股票,辅以适度的行业配置调整来优 化股票的选择和配置的权重。 业绩比较基准 沪深 300 指数×80%+上证国债指数×20% 本基金属主动管理的混合型证券投资基金,其预期风 风险收益特征 险与预期收益高于债券型基金与货币市场基金,低于 股票型基金。本基金力争通过主动投资追求适度风险 水平下的较高收益。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 华泰柏瑞基金管理有限公司 中国银行股份有限公司 信息披露负责 姓名 陈晖 许俊 人 联系电话 021-38601777 010-66594319 电子邮箱 cs4008880001@huatai-pb.com fcid@bankofchina.com 客户服务电话 400-888-0001 95566 传真 021-38601799 010-66594942 上海市浦东新区民生路 1199 北京市西城区复兴门内大街 1 注册地址 弄上海证大五道口广场1号17 号 层 上海市浦东新区民生路 1199 北京市西城区复兴门内大街 1 办公地址 弄上海证大五道口广场1号17 号 层 邮政编码 200135 100818 法定代表人 贾波 刘连舸 2.4 信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 上海证券报 登载基金中期报告正文的管理人互联网网 http://www.huatai-pb.com 址 基金中期报告备置地点 基金管理人及基金托管人住所 2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 注册登记机构 华泰柏瑞基金管理有限公司 上海市浦东新区民生路1199弄上海 证大五道口广场 1 号 17 层 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位:人民币元 3.1.1 期间数据和指标 报告期(2020 年 1 月 1 日 - 2020 年 6 月 30 日 ) 本期已实现收益 257,379,993.57 本期利润 638,195,228.59 加权平均基金份额本期利润 1.4262 本期加权平均净值利润率 37.34% 本期基金份额净值增长率 45.49% 3.1.2 期末数据和指标 报告期末( 2020 年 6 月 30 日 ) 期末可供分配利润 962,028,807.95 期末可供分配基金份额利润 1.8139 期末基金资产净值 2,398,312,238.27 期末基金份额净值 4.5219 3.1.3 累计期末指标 报告期末( 2020 年 6 月 30 日 ) 基金份额累计净值增长率 761.74% 注:1、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 3、对期末可供分配利润,采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 份额净值 份额净值 业绩比较 业绩比较基 阶段 增长率① 增长率标 基准收益 准收益率标 ①-③ ②-④ 准差② 率③ 准差④ 过去一个月 15.15% 1.38% 6.08% 0.72% 9.07% 0.66% 过去三个月 27.77% 1.32% 10.42% 0.72% 17.35% 0.60% 过去六个月 45.49% 1.84% 2.13% 1.21% 43.36% 0.63% 过去一年 101.86% 1.54% 8.44% 0.97% 93.42% 0.57% 过去三年 114.34% 1.59% 14.67% 1.00% 99.67% 0.59% 自基金合同 761.74% 1.71% 58.22% 1.28% 703.52% 0.43% 生效起至今 注:本基金的业绩基准由沪深 300 指数和上证国债指数按照 80%与 20%之比构建,并每日进行再平衡。 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 注:图示日期为 2008 年 7 月 16 日至 2020 年 6 月 30 日。 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 本基金管理人为华泰柏瑞基金管理有限公司。华泰柏瑞基金管理有限公司是经中国证监会批 准,于 2004 年 11 月 18 日成立的合资基金管理公司,注册资本为 2 亿元人民币。目前的股东构成 为华泰证券股份有限公司、柏瑞投资有限责任公司(原 AIGGIC)和苏州新区高新技术产业股份有限公司,出资比例分别为 49%、49%和 2%。目前公司旗下管理华泰柏瑞盛世中国混合型证券投资基金、华泰柏瑞金字塔稳本增利债券型证券投资基金、上证红利交易型开放式指数证券投资基金、华泰柏瑞积极成长混合型证券投资基金、华泰柏瑞价值增长混合型证券投资基金、华泰柏瑞货币市场证券投资基金、华泰柏瑞行业领先混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化先行混合型证券投资基金、华泰柏瑞亚洲领导企业混合型证券投资基金、上证中小盘交易型开放式指数证券投资基金、华泰柏瑞上证中小盘交易型开放式指数证券投资基金联接基金、华泰柏瑞信用增利债券型证券投资基金、华泰柏瑞沪深 300 交易型开放式指数证券投资基金、华泰柏瑞沪深 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金、华泰柏瑞稳健收益债券型证券投资基金、华泰柏瑞量化增强混合型证券投资基金、华泰柏瑞丰盛纯债债券型证券投资基金、华泰柏瑞季季红债券型证券投资基金、华泰柏瑞创新升级混合型证券投资基金、华泰柏瑞丰汇债券型证券投资基金、华泰柏瑞量化优选灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞创新动力灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化驱动灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞积极优选股票型证券投资基金、华泰柏瑞新利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞中证 500 交易型开放式指数证券投资基金、华泰柏瑞中证 500交易型开放式指数证券投资基金联接基金、华泰柏瑞消费成长灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化智慧灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞健康生活灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化绝对收益策略定期开放混合型发起式证券投资基金、华泰柏瑞交易型货币市场基金、华泰柏瑞激励动力灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞精选回报灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化对冲稳健收益定期开放混合型发起式证券投资基金、华泰柏瑞天添宝货币市场基金、华泰柏瑞多策略灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞新经济沪港深灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞鼎利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞享利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化创优灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞生物医药灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞富利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化阿尔法灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞港股通量化灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞战略新兴产业混合 型证券投资基金、华泰柏瑞新金融地产灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞 MSCI 中国 A 股国际通交易型开放式指数基金、华泰柏瑞国企整合精选混合型证券投资基金、华泰柏瑞医疗健康混合型证券投资基金、华泰柏瑞现代服务业混合型证券投资基金、华泰柏瑞 MSCI 中国 A 股国际通指数基金联接基金、华泰柏瑞中证红利低波动交易型开放式指数证券投资基金、华泰柏瑞核心优势混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化明选混合型证券投资基金、华泰柏瑞基本面智选混合型证券投资基金、华泰柏瑞中证红利低波动交易型开放式指数证券投资基金联接基金、华泰柏瑞锦泰一年定期开放债券型证券投资基金、华泰柏瑞中证科技 100 交易型开放式指数证券投资基金、华泰柏瑞益通三个月定期开放债券型发起式证券投资基金、华泰柏瑞研究精选混合型证券投资基金、华泰柏瑞景气回报一年持有期混合型证券投资基金、华泰柏瑞锦兴 39 个月定期开放债券型证券投资基金、华泰柏瑞锦瑞债券型证券投资基金、华泰柏瑞益商一年定期开放华泰柏瑞益商型发起式证券投资基金、华泰柏瑞中证科技 100 交易型开放式指数证券投资基金联接基金、华泰柏瑞质量成长混合型证券投资基金、华泰柏瑞行业精选混合型证券投资基金、华泰柏瑞鸿利中短债债券型 证券投资基金、华泰柏瑞景气优选混合型证券投资基金。截至 2020 年 6 月 30 日,公司基金管理 规模为 1317.21 亿元。 4.1.2 基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理简介 任本基金的基金经理(助理)期限 证券从 姓名 职务 业年限 说明 任职日期 离任日期 经济学硕士。2003 年 9 月 至2005年1月任上海金信 研究所研究员;2005 年 1 月至2007年2月任万家基 金管理有限公司高级研究 员;2007 年 2 月加入华泰 投资研 柏瑞基金管理有限公司, 究部副 历任研究员、高级研究员、 总监、本 2014 年 8 月 22 2020 年 3 月 23 基金经理助理。2014 年 8 方纬 基金的 日 日 17 年 月至2020年3月任华泰柏 基金经 瑞价值增长混合型证券投 理 资基金的基金经理。2015 年4月至2016年8月任华 泰柏瑞新利灵活配置混合 型证券投资基金的基金经 理。2015 年 5 月至 2020 年 3 月任华泰柏瑞消费成 长灵活配置混合型证券投 资基金的基金经理。2015 年5月至2016年8月任华 泰柏瑞惠利灵活配置混合 型证券投资基金的基金经 理。2015 年 8 月至 2016 年 11 月任华泰柏瑞中国 制造 2025 灵活配置混合 型证券投资基金的基金经 理。2016 年 3 月至 2017 年 6 月任华泰柏瑞精选回 报灵活配置混合型证券投 资基金的基金经理。2016 年 9 月至 2019 年 12 月任 华泰柏瑞多策略灵活配置 混合型证券投资基金的基 金经理。2020 年 1 月起任 投资研究部副总监。 硕士,曾任上海申银万国 投资研 证券研究所有限公司分析 究部研 师,中国中投证券有限责 究总监 2020 年 5 月 20 任公司分析师,中信证券 刘芷冰 助理、本 日 - 9 年 股份有限公司高级分析 基金的 师。2017 年 9 月加入华泰 基金经 柏瑞基金管理有限公司, 理助理 现任投资研究部研究总监 助理兼基金经理助理。 副总经理,美国杜克大学 工商管理硕士。曾任中银 信托投资公司外汇交易结 算员,银建实业股份有限 公司证券投资经理,汉唐 证券有限责任公司高级经 理,美国信安环球股票有 副总经 限公司董事总经理兼基金 理、本基 2020 年 2 月 18 经理。2018 年 7 月加入华 李晓西 金的基 日 - 21 年 泰柏瑞基金管理有限公 金经理 司,2018 年 8 月起任公司 副总经理。2020 年 2 月起 任华泰柏瑞价值增长混合 型证券投资基金、华泰柏 瑞消费成长灵活配置混合 型证券投资基金的基金经 理。2020 年 3 月起任华泰 柏瑞质量成长混合型证券 投资基金的基金经理。 注:证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。任职日期指基金管理公司作出决定之日。 4.1.3 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况 注:无。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内,本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券法》、《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》及其他相关法律、法规的规定以及本基金的《基金合同》的约定,在严格控制风险的基础上,忠实履行基金管理职责,为基金份额持有人谋求最大利益。在本报告期内,基金投资管理符合有关法律、法规的规定及基金合同的约定,不存在损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本报告期内,公司将投资管理职能和交易执行职能完全隔离,实行集中交易制度,由交易部为公募基金、专户理财和海外投资等业务统一交易服务,为公平交易的实施提供了较好的保障。目前公司公募基金经理有兼任私募资产管理计划投资经理的情况,兼任业务遵照相关法律法规要求进行,同时遵守公司公平交易制度。公司机构设置合理,公平交易的相关管理制度健全,投资决策流程完善,各项制度执行情况良好。交易价差分析表明公司旗下各基金均得到了公平对待,不存在非公平交易和利益输送的行为。经过对不同基金之间交易相同证券时的同向交易价差进行分析发现,报告期内基金之间的买卖交易价差总体上处于正常的合理水平。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本基金管理人根据《异常交易监控与管理办法》对投资交易过程中可能发生的异常交易行为进行监督和管理。投资部负责对异常交易行为进行事前识别和检查,交易部负责对异常交易行为的事中监督和控制,风险管理部及异常交易评估小组负责异常交易行为的事后审查和评估。本报告期内,该制度执行情况良好,无论在二级市场还是在大宗交易或者一级市场申购等交易中,均没有发现影响证券价格或者严重误导其他投资者等异常交易行为。 本报告期本基金与公司所管理的其他投资组合没有参与交易所公开竞价单边交易量超过该证券当日成交量 5%的同日反向交易。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 回顾上半年 A 股市场,受新冠疫情影响,市场整体波动较大。在新冠疫情爆发之前,市场在流动性改善、风险偏好回升和基本面持续向好的推动下有较大涨幅。在新冠疫情爆发并席卷全球后,一个月内美股四次熔断,对 A 股产生较大负面影响,海外疫情在 3 月底出现拐点以后,市场在流动性持续宽松和风险偏好改善的推动下稳步上行。整体来看,上半年涨幅居前的行业为生物医药、食品饮料、休闲服务,跌幅居前的行业是非银金融、银行、采掘。上半年上证综指下跌 2.15%、沪深 300 全收益上涨 2.73%。同期华泰柏瑞价值增长基金上涨 45.49%。 本基金在上半年运行期间降低了业绩受疫情负面影响大的行业和个股的配置,增加了具有较强长期定价能力和盈利模式护城河高质量成长公司的配置,实际运行结果总体达到了预期。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末本基金份额净值为 4.5219 元;本报告期基金份额净值增长率为 45.49%,业 绩比较基准收益率为 2.13%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望下半年,疫情开始后政府为对抗经济下滑持续出台的财政和货币政策逐步体现效果。我 国的社融数字连续 4 个月同比大幅增长。截止 6 月末,我国社融余额达到了 12.8%的增速,大幅 高于 2019 年末的 10.7%, 表明我们可能处于一个加杠杆的周期,以应对疫情。预计我国经济复工复产将进一步加速,经济将进一步企稳,企业盈利的环比改善和次年高增长将逐步兑现。从行业上看,各个行业恢复的顺序上会有不同,从早期不受疫情影响的必选消费、医药、计算机电子,到经济重启以后的可选消费、金融、地产、基建、出口等。从政策角度来看,货币政策将逐步从“宽货币”向“宽信用”转变,货币供给的明显上升将会有所改变;财政政策在二季度经过项目审批、融资、开工后,基建投资会逐步在下半年进入投资回升阶段。 从海外情况来看,美国受益于大规模货币和财政政策刺激,虽然短期疫情数据有反复,但经济和就业数据逐步向好的趋势不会改变。新兴国家包括印度、俄罗斯、巴西、墨西哥、智利等由于疫情爆发仍在持续,经济短期难言大幅改善,我们认为新兴经济整体风险还有待观察。 后面我们会持续观察疫情二次爆发的可能性,货币政策边际收缩的可能性,以及海外疫情、美国大选对国内经济可能产生的影响。总体而言,考虑到目前中美两国经济刺激和稳经济的各项举措,这两个主要经济体的股票市场可能在全球疫情的大背景下走出独立行情。与此同时,我国股票市场还可能成为美国大规模经济刺激流动性外溢的主要获益者。 本基金将继续坚持以深入的基本面研究为核心,自下而上精选个股构建投资组合。在行业方 面,根据国内外行业发展趋势、竞争格局、行业景气度,主要选择景气度和盈利相对稳定或者上升、符合社会和经济发展趋势、成长空间大的行业。 在个股选择上,继续坚持“成长、质量和估值”相结合的系统化投资理念,自下而上精选优秀个股,实现投资业绩的可复制性和可持续性。具体而言,本基金将继续关注在经济增速放缓以及经济转型过程中的优质成长企业,包括医药、消费、行业集中度持续提升并且行业盈利能力提升的行业里的龙头企业(含化工、综合、机械设备、建筑材料、银行等),以及部分 TMT 企业。在组合风险和回撤管理上,对组合的行业、投资风格、系统性风险和非系统性风险等风险暴露进行管理,控制组合回撤,从而实现基金资产的长期和稳定增值。 在今年三季度,低估值的行业如银行、地产、机械设备等可能具有一定短期估值修复的机会,但低估值股票行情的可持续性最终取决于这些上市公司业绩的可持续性,预计较难持续。同时,大消费、计算机、医药、行业集中度提升的行业里估值比较合理的高质量标的的长期投资机会不会改变,本基金核心持仓目前不需因为低估值的股票股价变化作反应性交易或调整,因为它们的业绩和中长期投资逻辑不会由于低估值的股票表现发生变化。此外,高质量的大消费、计算机、医药企业、和行业集中度提升的行业的龙头企业的业绩可能更具有长期可持续性。 本基金管理人相信,市场每天都在变化,但坚守理性和系统化的投资理念,扎根于长期基本面投资是实现长期可持续和可复制投资业绩的基础。 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本报告期内,基金管理人严格执行基金估值控制流程,定期评估估值技术的合理性,每日将估值结果报托管银行复核后对外披露。参与估值流程的人员包括负责运营的副总经理以及投资研究、风险控制、金融工程和基金事务部门负责人,基金经理不参与估值流程。参与人员的相关工作经历均在五年以上。参与各方之间不存在任何重大利益冲突。已采用的估值技术相关参数或定价服务均来自独立第三方。 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 根据基金合同的规定,在符合有关基金分红条件的前提下,基金收益分配每年至多 6 次;全年基金收益分配比例不得低于年度基金已实现净收益的 10%;基金收益分配后每份基金份额的净值不能低于面值。本期末,基金可供分配利润为 962,028,807.95 元。本报告期内,本基金符合分 红条件,于 2020 年 3 月 24 日进行分配,每 10 份基金份额共派发现金红利 1.3910 元,利润分配 合计 58,811,446.72 元。 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 注:无。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期内,中国银行股份有限公司(以下称“本托管人”)在对华泰柏瑞价值增长混合型证券投资基金(以下称“本基金”)的托管过程中,严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的有关规定,不存在损害基金份额持有人利益的行为,完全尽职尽责地履行了应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期内,本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定,对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督,对基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核,未发现本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告(注:财务会计报告中的“金融工具风险及管理”部分未在托管人复核范围内)、投资组合报告等数据真实、准确和完整。 §6 半年度财务会计报告(未经审计) 6.1 资产负债表 会计主体:华泰柏瑞价值增长混合型证券投资基金 报告截止日: 2020 年 6 月 30 日 单位:人民币元 资 产 附注号 本期末 上年度末 2020 年 6 月 30 日 2019 年 12 月 31 日 资 产: 银行存款 6.4.7.1 177,343,626.52 59,247,666.01 结算备付金 8,315,733.03 2,366,020.42 存出保证金 556,413.78 178,736.63 交易性金融资产 6.4.7.2 2,190,053,828.43 1,045,407,594.58 其中:股票投资 2,189,484,674.03 1,044,907,294.58 基金投资 - - 债券投资 569,154.40 500,300.00 资产支持证券投资 - - 贵金属投资 - - 衍生金融资产 6.4.7.3 - - 买入返售金融资产 6.4.7.4 74,000,000.00 - 应收证券清算款 9,711,059.64 6,536,883.82 应收利息 6.4.7.5 20,623.56 29,840.50 应收股利 - - 应收申购款 19,161,382.81 2,562,482.10 递延所得税资产 - - 其他资产 6.4.7.6 - - 资产总计 2,479,162,667.77 1,116,329,224.06 负债和所有者权益 附注号 本期末 上年度末 2020 年 6 月 30 日 2019 年 12 月 31 日 负 债: 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 6.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付证券清算款 49,192,534.41 7,532,550.99 应付赎回款 24,557,122.30 5,229,451.94 应付管理人报酬 2,614,610.50 1,277,479.58 应付托管费 435,768.39 212,913.24 应付销售服务费 - - 应付交易费用 6.4.7.7 3,856,741.41 1,563,833.12 应交税费 3.70 - 应付利息 - - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 6.4.7.8 193,648.79 190,904.56 负债合计 80,850,429.50 16,007,133.43 所有者权益: 实收基金 6.4.7.9 530,378,846.64 339,875,263.44 未分配利润 6.4.7.10 1,867,933,391.63 760,446,827.19 所有者权益合计 2,398,312,238.27 1,100,322,090.63 负债和所有者权益总计 2,479,162,667.77 1,116,329,224.06 注:报告截止日 2020 年 6 月 30 日,基金份额净值 4.5219 元,基金份额总额 530,378,846.64 份。 6.2 利润表 会计主体:华泰柏瑞价值增长混合型证券投资基金 本报告期:2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 单位:人民币元 本期 上年度可比期间 项 目 附注号 2020 年 1 月 1 日至 2019 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 2019 年 6 月 30 日 一、收入 664,552,806.80 144,483,007.49 1.利息收入 538,001.62 126,002.40 其中:存款利息收入 6.4.7.11 537,386.05 120,383.31 债券利息收入 615.57 5,619.09 资产支持证券利息收入 - - 买入返售金融资产收入 - - 证券出借利息收入 - - 其他利息收入 - - 2.投资收益(损失以“-”填列) 281,133,311.65 58,438,180.49 其中:股票投资收益 6.4.7.12 274,426,345.81 55,252,567.08 基金投资收益 - - 债券投资收益 6.4.7.13 -150.00 - 资产支持证券投资收益 6.4.7.13.5 - - 贵金属投资收益 6.4.7.14 - - 衍生工具收益 6.4.7.15 - - 股利收益 6.4.7.16 6,707,115.84 3,185,613.41 3.公允价值变动收益(损失以“-” 6.4.7.17 380,815,235.02 85,852,348.09 号填列) 4.汇兑收益(损失以“-”号填列) - - 5.其他收入(损失以“-”号填列) 6.4.7.18 2,066,258.51 66,476.51 减:二、费用 26,357,578.21 8,294,680.31 1.管理人报酬 6.4.10.2.1 12,767,791.51 3,541,766.64 2.托管费 6.4.10.2.2 2,127,965.18 590,294.46 3.销售服务费 6.4.10.2.3 - - 4.交易费用 6.4.7.19 11,328,741.41 3,970,169.19 5.利息支出 - - 其中:卖出回购金融资产支出 - - 6.税金及附加 0.40 - 7.其他费用 6.4.7.20 133,079.71 192,450.02 三、利润总额(亏损总额以“-” 638,195,228.59 136,188,327.18 号填列) 减:所得税费用 - - 四、净利润(净亏损以“-”号填 638,195,228.59 136,188,327.18 列) 6.3 所有者权益(基金净值)变动表 会计主体:华泰柏瑞价值增长混合型证券投资基金 本报告期:2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 单位:人民币元 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 项目 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益(基 339,875,263.44 760,446,827.19 1,100,322,090.63 金净值) 二、本期经营活动产生 的基金净值变动数(本 - 638,195,228.59 638,195,228.59 期利润) 三、本期基金份额交易 产生的基金净值变动数 190,503,583.20 528,102,782.57 718,606,365.77 (净值减少以“-”号填 列) 其中:1.基金申购款 599,580,150.35 1,701,459,102.84 2,301,039,253.19 2.基金赎回款 -409,076,567.15 -1,173,356,320.27 -1,582,432,887.42 四、本期向基金份额持 有人分配利润产生的基 - -58,811,446.72 -58,811,446.72 金净值变动(净值减少 以“-”号填列) 五、期末所有者权益(基 530,378,846.64 1,867,933,391.63 2,398,312,238.27 金净值) 项目 上年度可比期间 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 6 月 30 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益(基 227,530,764.59 183,030,434.58 410,561,199.17 金净值) 二、本期经营活动产生 的基金净值变动数(本 - 136,188,327.18 136,188,327.18 期利润) 三、本期基金份额交易 产生的基金净值变动数 -11,884,632.74 -17,298,471.44 -29,183,104.18 (净值减少以“-”号填 列) 其中:1.基金申购款 25,989,996.50 29,105,515.03 55,095,511.53 2.基金赎回款 -37,874,629.24 -46,403,986.47 -84,278,615.71 四、本期向基金份额持 有人分配利润产生的基 - -14,382,592.69 -14,382,592.69 金净值变动(净值减少 以“-”号填列) 五、期末所有者权益(基 215,646,131.85 287,537,697.63 503,183,829.48 金净值) 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署: ______韩勇______ ______房伟力______ ____赵景云____ 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 6.4 报表附注 6.4.1 基金基本情况 华泰柏瑞价值增长混合型证券投资基金(原名为友邦华泰价值增长股票型证券投资基金、华泰柏瑞价值增长股票型证券投资基金,以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2008]第 543 号《关于核准友邦华泰价值增长股票型证券投资基金募集 的批复》核准,由友邦华泰基金管理有限公司(已自 2010 年 4 月 30 日起更名为华泰柏瑞基金管理 有限公司)依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《友邦华泰价值增长股票型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式,存续期限不定,首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币 406,224,705.76 元,业经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字(2008)第 109 号验资报告予以验证。经向中国证监会备案,《友邦华泰价值增长股票型证券投资 基金基金合同》于 2008 年 7 月 16 日正式生效,基金合同生效日的基金份额总额为 406,303,580.25 份基金份额,其中认购资金利息折合 78,874.49 份基金份额。本基金的基金管理人为华泰柏瑞基金管理有限公司,基金托管人为中国银行股份有限公司。 根据 2014 年中国证监会令第 104 号《公开募集证券投资基金运作管理办法》,华泰柏瑞价值 增长股票型证券投资基金于 2015 年 8 月 6 日公告后更名为华泰柏瑞价值增长混合型证券投资基 金。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《华泰柏瑞价值增长混合型证券投资基金基金合同》的有关规定,本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法发行上市的股票、债券、权证、以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。本基金投资组合中股票资产占基金资产的 60%-95%;现金、债券资产(含短期融资券和资产证券化产品)、权证以及中国证监会允许基金投资的其他证券品种占基金资产的 5%-40%,其中,基金持有权证的市值不得超过基金资产净值的 3%,基金保留的现金(不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等)以及投资于到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的 5%。本基金的业绩比较基准为:沪深 300 指数×80%+上证国债指数×20%。 本财务报表由本基金的基金管理人华泰柏瑞基金管理有限公司于2020年8月29日批准报出。6.4.2 会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日及以后期间颁布的《企业会计准则-基本 准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号》、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《华泰柏瑞价值增长混合型证券投资基金基金合同》和在财务报表附注 6.4.4 所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。 本财务报表以持续经营为基础编制。 6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日止期间财务报表符合企业会计准则的要求,真实、 完整地反映了本基金 2020 年 6 月 30 日的财务状况以及 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日止期 间的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。 6.4.4 重要会计政策和会计估计 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。 6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 6.4.5.1 会计政策变更的说明 本基金本报告期未发生会计政策变更。 6.4.5.2 会计估计变更的说明 本基金在本报告期间无须说明的会计估计变更。 6.4.5.3 差错更正的说明 本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。 6.4.6 税项 根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税[2008]1 号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85 号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2015]101 号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36 号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46 号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70 号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140 号《关于明确金融房地产开发教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2 号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56 号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作,主要税项列示如下: (1) 资管产品运营过程中发生的增值税应税行为,以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为,暂适用简易计税方法,按照 3%的征收率 缴纳增值税。对资管产品在 2018 年 1 月 1 日前运营过程中发生的增值税应税行为,未缴纳增值税 的,不再缴纳;已缴纳增值税的,已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。 对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税,对国债、地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务,以 2018 年 1 月 1 日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。 (2) 对基金从证券市场中取得的收入,包括买卖股票、债券的差价收入,股票的股息、红利 收入,债券的利息收入及其他收入,暂不征收企业所得税。 (3) 对基金取得的企业债券利息收入,应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴 20%的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得,持股期限在 1 个月以内(含 1 个月) 的,其股息红利所得全额计入应纳税所得额;持股期限在 1 个月以上至 1 年(含 1 年)的,暂减按 50%计入应纳税所得额;持股期限超过 1 年的,暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股,解禁后取得的股息、红利收入,按照上述规定计算纳税,持股时间自解禁日起计算;解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按 50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税。 (4) 基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税,买入股票不征收股票交易印花税。 (5) 本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税额的 适用比例计算缴纳。 6.4.7 重要财务报表项目的说明 6.4.7.1 银行存款 单位:人民币元 项目 本期末 2020 年 6 月 30 日 活期存款 177,343,626.52 定期存款 - 其中:存款期限 1 个月以内 - 存款期限 1-3 个月 - 存款期限 3 个月以上 - 其他存款 - 合计: 177,343,626.52 6.4.7.2 交易性金融资产 单位:人民币元 本期末 项目 2020 年 6 月 30 日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 1,694,260,180.85 2,189,484,674.03 495,224,493.18 贵金属投资-金交所 - - - 黄金合约 债券 交易所市场 428,000.00 569,154.40 141,154.40 银行间市场 - - - 合计 428,000.00 569,154.40 141,154.40 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 合计 1,694,688,180.85 2,190,053,828.43 495,365,647.58 6.4.7.3 衍生金融资产/负债 注:截至本报告期末,本基金未持有衍生金融资产/负债。 6.4.7.4 买入返售金融资产 6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 单位: 人民币元 本期末 项目 2020 年 6 月 30 日 账面余额 其中:买断式逆回购 交易所市场 74,000,000.00 - 银行间市场 - - 合计 74,000,000.00 - 6.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券 注:本基金本报告期末未持有从买断式逆回购交易中取得的债券。 6.4.7.5 应收利息 单位:人民币元 项目 本期末 2020 年 6 月 30 日 应收活期存款利息 16,518.49 应收定期存款利息 - 应收其他存款利息 - 应收结算备付金利息 3,742.10 应收债券利息 112.57 应收资产支持证券利息 - 应收买入返售证券利息 - 应收申购款利息 - 应收黄金合约拆借孳息 - 应收出借证券利息 - 其他 250.40 合计 20,623.56 6.4.7.6 其他资产 注:截至本报告期末,本基金未持有其他资产。 6.4.7.7 应付交易费用 单位:人民币元 项目 本期末 2020 年 6 月 30 日 交易所市场应付交易费用 3,856,741.41 银行间市场应付交易费用 - 合计 3,856,741.41 6.4.7.8 其他负债 单位:人民币元 项目 本期末 2020 年 6 月 30 日 应付券商交易单元保证金 - 应付赎回费 83,891.15 应付证券出借违约金 - 预提费用 109,398.38 应付转出费 359.26 合计 193,648.79 6.4.7.9 实收基金 金额单位:人民币元 本期 项目 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 基金份额(份) 账面金额 上年度末 339,875,263.44 339,875,263.44 本期申购 599,580,150.35 599,580,150.35 本期赎回(以"-"号填列) -409,076,567.15 -409,076,567.15 - 基金拆分/份额折算前 - - 基金拆分/份额折算变动份额 - - 本期申购 - - 本期赎回(以"-"号填列) - - 本期末 530,378,846.64 530,378,846.64 注:申购含红利再投、转换入份额;赎回含转换出份额。 6.4.7.10 未分配利润 单位:人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 472,702,463.05 287,744,364.14 760,446,827.19 本期利润 257,379,993.57 380,815,235.02 638,195,228.59 本期基金份额交易 290,757,798.05 237,344,984.52 528,102,782.57 产生的变动数 其中:基金申购款 946,194,367.27 755,264,735.57 1,701,459,102.84 基金赎回款 -655,436,569.22 -517,919,751.05 -1,173,356,320.27 本期已分配利润 -58,811,446.72 - -58,811,446.72 本期末 962,028,807.95 905,904,583.68 1,867,933,391.63 6.4.7.11 存款利息收入 单位:人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 活期存款利息收入 483,467.15 定期存款利息收入 - 其他存款利息收入 - 结算备付金利息收入 49,768.04 其他 4,150.86 合计 537,386.05 6.4.7.12 股票投资收益 6.4.7.12.1 股票投资收益项目构成 单位:人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 股票投资收益——买卖股票差价收入 274,426,345.81 股票投资收益——赎回差价收入 - 股票投资收益——申购差价收入 - 股票投资收益——证券出借差价收入 - 合计 274,426,345.81 6.4.7.12.2 股票投资收益——买卖股票差价收入 单位:人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 卖出股票成交总额 3,593,893,095.32 减:卖出股票成本总额 3,319,466,749.51 买卖股票差价收入 274,426,345.81 6.4.7.12.3 股票投资收益——证券出借差价收入 注:本基金本报告期内无证券出借差价收入。 6.4.7.13 债券投资收益 6.4.7.13.1 债券投资收益项目构成 单位:人民币元 项目 本期 2020年1月1日至2020年6月30日 债券投资收益——买卖债券(、债转股及债 -150.00 券到期兑付)差价收入 债券投资收益——赎回差价收入 - 债券投资收益——申购差价收入 - 合计 -150.00 6.4.7.13.2 债券投资收益——买卖债券差价收入 单位:人民币元 项目 本期 2020年1月1日至2020年6月30日 卖出债券(、债转股及债券到期兑付)成交 511,550.00 总额 减:卖出债券(、债转股及债券到期兑付) 500,150.00 成本总额 减:应收利息总额 11,550.00 买卖债券差价收入 -150.00 6.4.7.13.3 债券投资收益——赎回差价收入 注:本基金本报告期内无债券赎回差价收入。 6.4.7.13.4 债券投资收益——申购差价收入 注:本基金本报告期内无债券申购差价收入。 6.4.7.13.5 资产支持证券投资收益 注:本基金本报告期内无资产支持证券投资收益。 6.4.7.14 贵金属投资收益 6.4.7.14.1 贵金属投资收益项目构成 注:本基金本报告期内无贵金属投资收益。 6.4.7.14.2 贵金属投资收益——买卖贵金属差价收入 注:本基金本报告期内无贵金属投资收益。 6.4.7.14.3 贵金属投资收益——赎回差价收入 注:本基金本报告期内无贵金属投资收益。 6.4.7.14.4 贵金属投资收益——申购差价收入 注:本基金本报告期内无贵金属投资收益。 6.4.7.15 衍生工具收益 6.4.7.15.1 衍生工具收益——买卖权证差价收入 注:本基金本报告期内无衍生工具收益。 6.4.7.15.2 衍生工具收益——其他投资收益 注:本基金本报告期内无衍生工具收益。 6.4.7.16 股利收益 单位:人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 股票投资产生的股利收益 6,707,115.84 其中:证券出借权益补偿收入 - 基金投资产生的股利收益 - 合计 6,707,115.84 6.4.7.17 公允价值变动收益 单位:人民币元 项目名称 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 1.交易性金融资产 380,815,235.02 ——股票投资 380,674,230.62 ——债券投资 141,004.40 ——资产支持证券投资 - ——贵金属投资 - ——其他 - 2.衍生工具 - ——权证投资 - 3.其他 - 减:应税金融商品公允价值变动产生的预估 - 增值税 合计 380,815,235.02 6.4.7.18 其他收入 单位:人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 基金赎回费收入 1,864,018.31 转换费收入 202,240.20 合计 2,066,258.51 注:1. 本基金的赎回费率按持有期间递减,赎回费总额不低于 25%的部分归入基金资产。 2. 本基金的转换费由申购补差费和转出基金的赎回费两部分构成,其中转出基金的赎回费不低于25%的部分归入转出基金的基金资产。 6.4.7.19 交易费用 单位:人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 交易所市场交易费用 11,328,741.41 银行间市场交易费用 - 交易基金产生的费用 - 其中:申购费 - 赎回费 - 合计 11,328,741.41 6.4.7.20 其他费用 单位:人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 审计费用 49,726.04 信息披露费 59,672.34 证券出借违约金 - 银行划款手续费 14,681.33 银行间账户服务费 9,000.00 合计 133,079.71 6.4.7.21 分部报告 本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部,以经营分部为基础确定报告分部并披露分部信息。经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分:(1) 该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用;(2)本基金的基金管理人能够定期评价该组成部分的经营成果,以决定向其配置资源、评价其业绩;(3)本基金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征,并且满足一定条件的,则合并为一个经营分部。 本基金目前以一个单一的经营分部运作,不需要披露分部信息。 6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明 6.4.8.1 或有事项 截至资产负债表日,本基金并无须作披露的或有事项。 6.4.8.2 资产负债表日后事项 截至财务报表报出日,本基金并无须作披露的资产负债表日后事项。 6.4.9 关联方关系 6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况 本报告期内存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。 6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方 关联方名称 与本基金的关系 华泰柏瑞基金管理有限公司(“华泰柏瑞 基金管理人、基金注册登记机构、基金销售机构 基金”) 中国银行股份有限公司(“中国银行”) 基金托管人、基金销售机构 注:关联方与基金进行的关联交易均在正常业务范围内按照一般商业条款而订立的。 6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易 6.4.10.1.1 股票交易 金额单位:人民币元 本期 上年度可比期间 关联方名称 2020年1月1日至2020年6月30日 2019年1月1日至2019年6月30日 成交金额 占当期股票 成交金额 占当期股票 成交总额的比例 成交总额的比例 华泰证券股份有限公 - - 518,836,137.73 19.84% 司 6.4.10.1.2 债券交易 注:本基金本期与上年度可比期间未发生与关联方进行的债券交易。 6.4.10.1.3 债券回购交易 注:本基金本期与上年度可比期间未发生与关联方进行的债券回购交易。 6.4.10.1.4 权证交易 注:本基金本报告期与上年度可比期间未发生通过关联方交易单元进行的权证交易。 6.4.10.1.5 应支付关联方的佣金 金额单位:人民币元 本期 关联方名称 2020年1月1日至2020年6月30日 当期佣金 占当期佣金总量 期末应付佣金余额 占期末应付佣金 的比例 总额的比例 华泰证券股份有 - - - - 限公司 上年度可比期间 关联方名称 2019年1月1日至2019年6月30日 当期佣金 占当期佣金总 期末应付佣金余额 占期末应付佣金 量的比例 总额的比例 华泰证券股份有 479,017.05 19.92% 271,169.14 30.29% 限公司 注:1. 上述佣金参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确定,以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取的证管费和经手费的净额列示。权证交易不计佣金。 2. 该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务等。 6.4.10.2 关联方报酬 6.4.10.2.1 基金管理费 单位:人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 2019年1月1日至2019年6月30日 30 日 当期发生的基金应支付 12,767,791.51 3,541,766.64 的管理费 其中:支付销售机构的客 2,347,977.58 893,341.90 户维护费 注:支付基金管理人华泰柏瑞基金的管理人报酬按前一日基金资产净值 1.50%的年费率计提,逐日累计至每月月底,按月支付。其计算公式为: 日管理人报酬=前一日基金资产净值 X 1.50% / 当年天数。 6.4.10.2.2 基金托管费 单位:人民币元 项目 本期 上年度可比期间 2020年1月1日至2020年6月30日 2019年1月1日至2019年6月30日 当期发生的基金应支付 2,127,965.18 590,294.46 的托管费 注:支付基金托管人中国银行的托管费按前一日基金资产净值 0.25%的年费率计提,逐日累计至每月月底,按月支付。其计算公式为: 日托管费=前一日基金资产净值 X 0.25% / 当年天数。 6.4.10.2.3 销售服务费 注:本基金本期与上年度可比期间无发生关联方销售服务费。 6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 注:本基金本期与上年度可比期间未发生与关联方进行的银行间同业市场的债券(含回购)交易。6.4.10.4 报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明 6.4.10.4.1 与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的 情况 注:无。 6.4.10.4.2 与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务 的情况 注:无。 6.4.10.5 各关联方投资本基金的情况 6.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 份额单位:份 本期 上年度可比期间 项目 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 6 月 30 月 30 日 日 基金合同生效日( 2008 年 7 月 16 日 )持有的基金份 10,007,525.00 10,007,525.00 额 报告期初持有的基金份额 0.00 0.00 报告期间申购/买入总份额 2,998,680.58 0.00 报告期间因拆分变动份额 0.00 0.00 减:报告期间赎回/卖出总份 0.00 0.00 额 报告期末持有的基金份额 2,998,680.58 0.00 报告期末持有的基金份额 0.5654% 0.0000% 占基金总份额比例 注:1. 期间买入/申购总份额含转换入份额。 2. 基金管理人投资本基金适用的交易费率按照本基金招募说明书的规定执行。 6.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 注:本报告期及上年度可比期间内,除基金管理人之外的其它关联方未投资本基金。 6.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位:人民币元 关联方 本期 上年度可比期间 名称 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 6 月 30 日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 中国银行股 177,343,626.52 483,467.15 27,314,204.24 101,389.09 份有限公司 注:本基金的银行存款由基金托管人中国银行保管,按银行同业利率计息。 6.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 注:本基金本报告期及上年度可比期间无在承销期内参与关联方承销证券的情况。 6.4.10.8 其他关联交易事项的说明 注:本基金本报告期及上年度可比期间无须作说明的其他关联交易事项。 6.4.11 利润分配情况 金额单位:人民币元 序 除息日 每 10 份 现金形式 再投资形式 本期利润分配 号 权益 场内 场外 基金份额分红 发放总额 发放总额 合计 备注 登记日 数 2020 年 2020 1 3 月 24 - 年 3 月 1.391037,411,528.91 21,399,917.81 58,811,446.72 日 24 日 合 - - 1.391037,411,528.91 21,399,917.81 58,811,446.72 计 6.4.12 期末( 2020 年 6 月 30 日 )本基金持有的流通受限证券 6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 金额单位:人民币元 6.4.12.1.1 受限证券类别:股票 证券 证券 成功 可流 流通 认购 期末估 数量 期末 代码 名称认购日 通日 受限 价格 值单价 (单位: 成本总额 期末估值总额 备注 类型 股) 2020 2020 新股 688528秦川年 6 月 年 7 未上 11.33 11.33 8,337 94,458.21 94,458.21 - 物联19 日 月 1 市 日 688600皖仪2020 2020 新股 15.50 15.50 5,468 84,754.00 84,754.00 - 科技年 6 月 年 7 未上 23 日 月 3 市 日 2020 2020 新股 300847中船年 6 月 年 7 未上 6.94 6.94 1,421 9,861.74 9,861.74 - 汉光29 日 月 9 市 日 2020 2020 新股 300845捷安年 6 月 年 7 未上 17.63 17.63 470 8,286.10 8,286.10 - 高科24 日 月 3 市 日 2020 2020 新股 300843胜蓝年 6 月 年 7 未上 10.01 10.01 751 7,517.51 7,517.51 - 股份23 日 月 2 市 日 2020 2020 新股 300840酷特年 6 月 年 7 未上 5.94 5.94 1,185 7,038.90 7,038.90 - 智能30 日 月 8 市 日 2020 2020 新股 300846首都年 6 月 年 7 未上 3.37 3.37 1,131 3,811.47 3,811.47 - 在线22 日 月 1 市 日 2020 非公 康泰2020 年 11 开发 300601生物年 4 月 月 20 行流 110.00 152.28 249,998 27,499,780.0038,069,695.44 - 16 日 日 通受 限 2020 2020 新股 688396华润年 2 月 年 8 锁定 12.80 41.45 81,911 1,048,460.80 3,395,210.95 - 微 14 日 月 27 期内 日 2020 2020 新股 688566吉贝年 5 月 年 11 锁定 23.69 38.43 9,882 234,104.58 379,765.26 - 尔 8 日 月 18 期内 日 2020 2020 新股 688189南新年 3 月 年 9 锁定 34.94 50.21 6,833 238,745.02 343,084.93 - 制药18 日 月 28 期内 日 注:1、根据《上海证券交易所科创板股票公开发行自律委员会促进科创板初期企业平稳发行行业倡导建议》,本基金获配的科创板股票如经抽签方式确定需要锁定的,锁定期限为自发行人股票上市之日起 6 个月。 2、本基金参与网下申购获得的新股或作为战略投资者参与配售获得的新股,在新股上市后的约定期限内不得转让;本基金参与网上申购获得的新股,在新股上市之前不得转让。 6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 注:本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。 6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购 截至本报告期末,本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证券余额 0 元,无债券作为质押。 6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购 注:截至本报告期末,本基金从事交易所市场债券正回购交易形成的卖出回购证券余额 0 元,无债券作为质押。 6.4.12.4 期末参与转融通证券出借业务的证券 注:本基金本报告期末未参与转融通证券的出借业务。 6.4.13 金融工具风险及管理 6.4.13.1 风险管理政策和组织架构 本基金为混合型基金,其预期的风险和收益高于货币市场基金、债券型基金,低于股票型基金,为证券投资基金中的中高风险、中高收益品种。本基金投资的金融工具主要包括股票投资和债券投资等。本基金在日常经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将相对风险控制在限定的范围之内,使本基金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现“风险和收益相匹配”的风险收益目标。 本基金的基金管理人建立的风险管理体系由“组织、制度、流程和报告”等四个方面构成。组织是指公司的风险管理组织架构包括董事会下设的风险管理与审计委员会、公司管理层的风险 控制委员会、风险管理部和合规法律部以及公司各业务部门,董事会对建立基金风险管理内部控制系统和维持其有效性承担最终责任;制度是指风险管理相关的规章制度,是对组织职能及其工作流程等的具体规定;流程是风险管理的工作流程,它详细规定了各部门之间风险管理工作的内容和程序;报告是对流程的必要反映和记录,既是风险管理工作的重要环节,也是对风险管理工作的总结和披露。 本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发,判断风险损失的严重程度和出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发,根据本基金的投资目标,结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型,日常的量化报告,确定风险损失的限度和相应置信程度,及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估,并通过相应决策,将风险控制在可承受的范围内。6.4.13.2 信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任,或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况,导致基金资产损失和收益变化的风险。 本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存款存放在本基金的托管人中国银行,因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算,违约风险可能性很小;在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。 本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程,通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行人的信用风险,且通过分散化投资以分散信用风险。 本基金债券投资的信用评级情况按《中国人民银行信用评级管理指导意见》设定的标准统计及汇总。 6.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资 单位:人民币元 短期信用评级 本期末 上年度末 2020 年 6 月 30 日 2019 年 12 月 31 日 A-1 0.00 0.00 A-1 以下 0.00 0.00 未评级 0.00 500,300.00 合计 0.00 500,300.00 6.4.13.2.2 按短期信用评级列示的资产支持证券投资 注:无。 6.4.13.2.3 按短期信用评级列示的同业存单投资 注:无。 6.4.13.2.4 按长期信用评级列示的债券投资 单位:人民币元 长期信用评级 本期末 上年度末 2020 年 6 月 30 日 2019 年 12 月 31 日 AAA 0.00 0.00 AAA 以下 569,154.40 0.00 未评级 0.00 0.00 合计 569,154.40 0.00 注:债券信用评级取自第三方评级机构的评级。 6.4.13.2.5 按长期信用评级列示的资产支持证券投资 注:无。 6.4.13.2.6 按长期信用评级列示的同业存单投资 注:无。 6.4.13.3 流动性风险 流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额,另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。 针对兑付赎回资金的流动性风险,本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严密监控并预测流动性需求,保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理 人在基金合同中设计了巨额赎回条款,约定在非常情况下赎回申请的处理方式,控制因开放申购 赎回模式带来的流动性风险,有效保障基金持有人利益。 于 2020 年 6 月 30 日,本基金所承担的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不 计息,可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息,因此账面余额即为未折现的合 约到期现金流量。 6.4.13.3.1 金融资产和金融负债的到期期限分析 注:无。 6.4.13.3.2 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析 本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公 开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等法规的要求对本基金组合资产的流动性风险 进行管理,通过独立的风险管理部门对本基金的组合持仓集中度指标、流通受限制的投资品种比 例以及组合在短时间内变现能力的综合指标等流动性指标进行持续的监测和分析。 本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的 10%,且本基金与由本基金的基金 管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的 10%。本基金与由本基金 的基金管理人管理的其他开放式基金共同持有一家上市公司发行的可流通股票不得超过该上市公 司可流通股票的 15%,本基金与由本基金的基金管理人管理的全部投资组合持有一家上市公司发 行的可流通股票,不得超过该上市公司可流通股票的 30%(完全按照有关指数构成比例进行证券投 资的开放式基金及中国证监会认定的特殊投资组合不受上述比例限制)。 本基金所持部分证券在证券交易所上市,其余亦可在银行间同业市场交易,部分基金资产流通暂 时受限制不能自由转让的情况参见附注 6.4.12。此外,本基金可通过卖出回购金融资产方式借入 短期资金应对流动性需求,其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。本基金主动投资 于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的 15%。于 2020 年 6 月 30 日,本基金持有 的流动性受限资产的估值占基金资产净值的比例为 1.77%。 本基金的基金管理人每日对基金组合资产中 7 个工作日可变现资产的可变现价值进行审慎评估与测算,确保每日确认的净赎回申请不得超过 7 个工作日可变现资产的可变现价值。 同时,本基金的基金管理人通过合理分散逆回购交易的到期日与交易对手的集中度;按照穿透原则对交易对手的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与严格的准入管理,以及对不同的交易对手实施交易额度管理并进行动态调整等措施严格管理本基金从事逆回购交易的流动性风险和交易对手风险。此外,本基金的基金管理人建立了逆回购交易质押品管理制度:根据质押品的资质确定质押率水平;持续监测质押品的风险状况与价值变动以确保质押品按公允价值计算足额;并在与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购交易时,可接受质押品的资质要求与基金合同约定的投资范围保持一致。 6.4.13.4 市场风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而发生波动的风险,包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 6.4.13.4.1 利率风险 利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险,其中浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。 本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控,并通过调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。 本基金持有及承担的大部分金融资产和金融负债不计息,因此本基金的收入及经营活动的现金流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、结算备付金、存出保证金、债券投资和买入返售金融资产等。 6.4.13.4.1.1 利率风险敞口 单位:人民币元 本期末 1 个月以内 1-3 个 3 个月-1 1-5 年 5 年以 不计息 合计 2020年6月30 月 年 上 日 资产 银行存款 177,343,626.52 - - - - - 177,343,626.52 结算备付金 8,315,733.03 - - - - - 8,315,733.03 存出保证金 556,413.78 - - - - - 556,413.78 交易性金融资 - - 569,154.40 - - 2,189,484,674.03 2,190,053,828.43 产 买入返售金融 74,000,000.00 - - - - - 74,000,000.00 资产 应收证券清算 - - - - - 9,711,059.64 9,711,059.64 款 应收利息 - - - - - 20,623.56 20,623.56 应收申购款 - - - - - 19,161,382.81 19,161,382.81 资产总计 260,215,773.33 - 569,154.40 - - 2,218,377,740.04 2,479,162,667.77 负债 应付证券清算 - - - - - 49,192,534.41 49,192,534.41 款 应付赎回款 - - - - - 24,557,122.30 24,557,122.30 应付管理人报 - - - - - 2,614,610.50 2,614,610.50 酬 应付托管费 - - - - - 435,768.39 435,768.39 应付交易费用 - - - - - 3,856,741.41 3,856,741.41 应交税费 - - - - - 3.70 3.70 其他负债 - - - - - 193,648.79 193,648.79 负债总计 - - - - - 80,850,429.50 80,850,429.50 利率敏感度缺260,215,773.33 - 569,154.40 - - 2,137,527,310.54 2,398,312,238.27 口 上年度末 1-3 个3 个 月 -1 5 年 以 2019 年 12 月 1 个月以内 月 年 1-5 年 上 不计息 合计 31 日 资产 银行存款 59,247,666.01 - - - - - 59,247,666.01 结算备付金 2,366,020.42 - - - - - 2,366,020.42 存出保证金 178,736.63 - - - - - 178,736.63 交易性金融资 500,300.00 - - - - 1,044,907,294.58 1,045,407,594.58 产 应收证券清算 - - - - - 6,536,883.82 6,536,883.82 款 应收利息 - - - - - 29,840.50 29,840.50 应收申购款 - - - - - 2,562,482.10 2,562,482.10 资产总计 62,292,723.06 - - - - 1,054,036,501.00 1,116,329,224.06 负债 应付证券清算 - - - - - 7,532,550.99 7,532,550.99 款 应付赎回款 - - - - - 5,229,451.94 5,229,451.94 应付管理人报 - - - - - 1,277,479.58 1,277,479.58 酬 应付托管费 - - - - - 212,913.24 212,913.24 应付交易费用 - - - - - 1,563,833.12 1,563,833.12 其他负债 - - - - - 190,904.56 190,904.56 负债总计 - - - - - 16,007,133.43 16,007,133.43 利率敏感度缺 62,292,723.06 - - - - 1,038,029,367.57 1,100,322,090.63 口 注:各期限分类的标准按金融资产或金融负债的重新定价日或到期日孰早者进行分类。 6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析 注:于 2020 年 6 月 30 日,本基金持有的交易性债券投资公允价值占基金资产净值的比例为 0.02%(2019 年 12 月 31 日:0.05%),因此市场利率的变动对于本基金资产净值无重大影响(2019 年 12 月 31 日:同)。 6.4.13.4.2 外汇风险 外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价,因此无重大外汇风险。 6.4.13.4.3 其他价格风险 其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场交易的股票和债券,所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响,也可能来源于证券市场整体波动的影响。 本基金的基金管理人在构建和管理投资组合的过程中,采用“自上而下”的策略,通过对宏观经济情况及政策的分析,结合证券市场运行情况,做出资产配置及组合构建的决定;通过对单个证券的定性分析及定量分析,选择符合基金合同约定范围的投资品种进行投资。本基金的基金管理人定期结合宏观及微观环境的变化,对投资策略、资产配置、投资组合进行修正,来主动应对可能发生的市场价格风险。 本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。本基金投资组合中股票资产占基金资产的60%-95%;现金、债券资产 (含短期融资券和资产证券化产品)、权证以及中国证监会允许基金投资的其他证券品种占基金资产的 5%-40%。此外,本基金的基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控,定期运用多种定量方法对基金进行风险度量,及时可靠地对风险进行跟踪和控制。6.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口 金额单位:人民币元 本期末 上年度末 2020 年 6 月 30 日 2019 年 12 月 31 日 项目 占基金 占基金资 公允价值 资产净 公允价值 产净值比 值比例 例(%) (%) 交易性金融资产-股票投资 2,189,484,674.03 91.29 1,044,907,294.58 94.96 交易性金融资产-基金投资 - - - - 交易性金融资产-债券投资 - - - - 交易性金融资产-贵金属投 - - - - 资 衍生金融资产-权证投资 - - - - 其他 - - - - 合计 2,189,484,674.03 91.29 1,044,907,294.58 94.96 6.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析 假设 除沪深 300 指数以外的其他市场变量保持不变 对资产负债表日基金资产净值的 相关风险变量的变动 影响金额(单位:人民币元) 分析 本期末( 2020 年 6 月 上年度末( 2019 年 12 月 30 日 ) 31 日 ) 沪深 300 指数上升 5% 113,115,397.32 53,739,613.89 沪深 300 指数下降 5% -113,115,397.32 -53,739,613.89 6.4.13.4.4 采用风险价值法管理风险 注:无。 6.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 注: 无。 §7 投资组合报告 7.1 期末基金资产组合情况 金额单位:人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比例(%) 1 权益投资 2,189,484,674.03 88.32 其中:股票 2,189,484,674.03 88.32 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 569,154.40 0.02 其中:债券 569,154.40 0.02 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 74,000,000.00 2.98 其中:买断式回购的买入返售金融资产 - - 7 银行存款和结算备付金合计 185,659,359.55 7.49 8 其他各项资产 29,449,479.79 1.19 9 合计 2,479,162,667.77 100.00 7.2 期末按行业分类的股票投资组合 7.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 金额单位:人民币元 代码 行业类别 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 1,290,140,349.84 53.79 D 电力、热力、燃气及水生产和供 109,829.46 0.00 应业 E 建筑业 55,056.40 0.00 F 批发和零售业 30,594,602.00 1.28 G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务 460,076,855.42 19.18 业 J 金融业 186,013.08 0.01 K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 38,214,843.00 1.59 M 科学研究和技术服务业 292,402,855.28 12.19 N 水利、环境和公共设施管理业 - - O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 14,388,347.25 0.60 Q 卫生和社会工作 63,315,922.30 2.64 R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 2,189,484,674.03 91.29 7.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 注:本基金本报告期末未持有港股通股票。 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 金额单位:人民币元 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值 占基金资产净值 比例(%) 1 000860 顺鑫农业 3,603,107 205,305,036.86 8.56 2 600570 恒生电子 1,902,608 204,910,881.60 8.54 3 300012 华测检测 8,463,328 167,235,361.28 6.97 4 300601 康泰生物 1,007,829 160,959,570.40 6.71 5 002410 广联达 2,037,707 142,028,177.90 5.92 6 300759 康龙化成 1,271,994 125,164,209.60 5.22 7 603737 三棵树 1,347,489 124,265,435.58 5.18 8 300142 沃森生物 2,365,389 123,851,768.04 5.16 9 000739 普洛药业 4,922,112 114,635,988.48 4.78 10 600845 宝信软件 1,897,354 112,095,674.32 4.67 11 600519 贵州茅台 67,346 98,519,116.48 4.11 12 000858 五 粮 液 526,203 90,043,857.36 3.75 13 600126 杭钢股份 8,500,724 88,407,529.60 3.69 14 002007 华兰生物 1,616,606 81,008,126.66 3.38 15 600529 山东药玻 1,368,200 79,355,600.00 3.31 16 002791 坚朗五金 515,824 48,533,880.16 2.02 17 601888 中国中免 248,100 38,214,843.00 1.59 18 300595 欧普康视 518,489 35,952,027.26 1.50 19 600763 通策医疗 203,100 33,870,987.00 1.41 20 300015 爱尔眼科 677,674 29,444,935.30 1.23 21 601100 恒立液压 255,196 20,466,719.20 0.85 22 603233 大参林 215,400 17,494,788.00 0.73 23 002607 中公教育 518,499 14,388,347.25 0.60 24 603939 益丰药房 143,954 13,099,814.00 0.55 25 002475 立讯精密 148,983 7,650,277.05 0.32 26 688396 华润微 81,911 3,395,210.95 0.14 27 002242 九阳股份 37,800 1,408,806.00 0.06 28 688106 金宏气体 26,075 1,355,378.50 0.06 29 000661 长春高新 2,812 1,224,063.60 0.05 30 688505 复旦张江 22,688 772,072.64 0.03 31 688085 三友医疗 8,807 698,307.03 0.03 32 688111 金山办公 1,899 648,660.42 0.03 33 688566 吉贝尔 9,882 379,765.26 0.02 34 688558 国盛智科 8,488 376,018.40 0.02 35 688189 南新制药 6,833 343,084.93 0.01 36 688004 博汇科技 2,500 249,875.00 0.01 37 603195 公牛集团 1,359 218,323.35 0.01 38 603290 斯达半导 956 200,568.80 0.01 39 600918 中泰证券 14,487 186,013.08 0.01 40 688258 卓易信息 1,363 131,488.61 0.01 41 603392 万泰生物 785 129,525.00 0.01 42 600161 天坛生物 2,820 127,830.60 0.01 43 603087 甘李药业 1,076 107,922.80 0.00 44 002985 北摩高科 782 97,335.54 0.00 45 601778 晶科科技 12,349 97,063.14 0.00 46 688528 秦川物联 8,337 94,458.21 0.00 47 688600 皖仪科技 5,468 84,754.00 0.00 48 002989 中天精装 980 55,056.40 0.00 49 300837 浙矿股份 737 33,187.11 0.00 50 300824 北鼎股份 1,954 26,789.34 0.00 51 605166 聚合顺 1,641 26,009.85 0.00 52 300838 浙江力诺 909 22,243.23 0.00 53 300842 帝科股份 455 18,527.60 0.00 54 600956 新天绿能 2,533 12,766.32 0.00 55 300839 博汇股份 502 11,751.82 0.00 56 300847 中船汉光 1,421 9,861.74 0.00 57 002568 百润股份 200 9,064.00 0.00 58 300845 捷安高科 470 8,286.10 0.00 59 300843 胜蓝股份 751 7,517.51 0.00 60 300840 酷特智能 1,185 7,038.90 0.00 61 300846 首都在线 1,131 3,811.47 0.00 62 603259 药明康德 34 3,284.40 0.00 7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位:人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 占期初基金资产净值 比例(%) 1 000860 顺鑫农业 335,337,708.37 30.48 2 603986 兆易创新 237,524,310.20 21.59 3 600845 宝信软件 165,157,653.13 15.01 4 000858 五 粮 液 151,751,416.59 13.79 5 300142 沃森生物 146,895,274.72 13.35 6 600519 贵州茅台 138,940,377.58 12.63 7 600570 恒生电子 137,177,419.37 12.47 8 300759 康龙化成 136,526,464.05 12.41 9 300383 光环新网 134,976,911.99 12.27 10 300012 华测检测 128,780,674.02 11.70 11 000739 普洛药业 107,945,485.23 9.81 12 300601 康泰生物 99,717,226.55 9.06 13 002410 广联达 98,051,989.83 8.91 14 300661 圣邦股份 94,186,539.33 8.56 15 600126 杭钢股份 89,265,446.32 8.11 16 002382 蓝帆医疗 87,961,192.29 7.99 17 601888 中国中免 87,329,198.00 7.94 18 603737 三棵树 85,459,097.61 7.77 19 300136 信维通信 78,929,718.78 7.17 20 600529 山东药玻 74,854,447.20 6.80 21 002007 华兰生物 67,128,189.46 6.10 22 600745 闻泰科技 62,448,047.95 5.68 23 600584 长电科技 57,146,130.52 5.19 24 300433 蓝思科技 56,356,814.51 5.12 25 600161 天坛生物 50,794,248.89 4.62 26 600763 通策医疗 45,628,389.40 4.15 27 300782 卓胜微 44,740,403.00 4.07 28 603501 韦尔股份 42,832,949.00 3.89 29 688023 安恒信息 42,717,711.43 3.88 30 002475 立讯精密 40,811,403.55 3.71 31 300496 中科创达 38,937,654.65 3.54 32 300760 迈瑞医疗 35,147,004.00 3.19 33 600031 三一重工 34,813,278.08 3.16 34 300015 爱尔眼科 33,395,409.85 3.04 35 300595 欧普康视 30,838,317.66 2.80 36 002212 南洋股份 30,586,488.00 2.78 37 300502 新易盛 30,428,817.21 2.77 38 603236 移远通信 26,979,846.45 2.45 39 300010 立思辰 26,338,323.56 2.39 40 002050 三花智控 24,775,362.86 2.25 41 600720 祁连山 24,580,809.87 2.23 42 300034 钢研高纳 23,103,133.00 2.10 注:本项买入金额均按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑其他交易费用。7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位:人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净值 比例(%) 1 603986 兆易创新 330,581,111.89 30.04 2 300383 光环新网 127,065,536.64 11.55 3 000860 顺鑫农业 116,233,027.21 10.56 4 600745 闻泰科技 110,295,122.34 10.02 5 002382 蓝帆医疗 109,956,267.27 9.99 6 300661 圣邦股份 85,449,083.75 7.77 7 600845 宝信软件 82,077,856.49 7.46 8 600519 贵州茅台 81,490,421.82 7.41 9 300136 信维通信 75,772,733.33 6.89 10 300142 沃森生物 75,562,310.33 6.87 11 601888 中国中免 71,948,724.53 6.54 12 603501 韦尔股份 71,871,819.67 6.53 13 000858 五 粮 液 71,483,903.38 6.50 14 300496 中科创达 70,016,704.54 6.36 15 300759 康龙化成 69,435,740.69 6.31 16 600584 长电科技 63,909,122.41 5.81 17 300433 蓝思科技 62,430,258.88 5.67 18 603688 石英股份 61,368,568.68 5.58 19 002475 立讯精密 52,576,022.46 4.78 20 300782 卓胜微 51,777,863.91 4.71 21 600161 天坛生物 51,177,649.83 4.65 22 300144 宋城演艺 49,772,433.83 4.52 23 600031 三一重工 47,506,172.02 4.32 24 300750 宁德时代 46,714,364.72 4.25 25 002050 三花智控 45,864,533.20 4.17 26 002460 赣锋锂业 43,779,243.92 3.98 27 300760 迈瑞医疗 40,643,697.09 3.69 28 688023 安恒信息 37,859,416.64 3.44 29 300628 亿联网络 36,837,805.08 3.35 30 000661 长春高新 36,719,268.00 3.34 31 601658 邮储银行 35,741,558.42 3.25 32 601398 工商银行 31,417,884.50 2.86 33 002212 南洋股份 30,765,646.32 2.80 34 002027 分众传媒 30,073,893.19 2.73 35 300598 诚迈科技 29,432,867.84 2.67 36 688111 金山办公 29,062,727.27 2.64 37 601318 中国平安 28,444,029.94 2.59 38 300502 新易盛 28,109,785.65 2.55 39 300529 健帆生物 27,740,222.90 2.52 40 300767 震安科技 27,024,450.00 2.46 41 002007 华兰生物 26,613,666.45 2.42 42 600276 恒瑞医药 26,392,885.76 2.40 43 603236 移远通信 26,317,362.00 2.39 44 000001 平安银行 25,105,392.05 2.28 45 300010 立思辰 24,472,386.32 2.22 46 600132 重庆啤酒 23,401,813.70 2.13 47 300347 泰格医药 23,206,857.26 2.11 48 600720 祁连山 22,920,522.45 2.08 49 002044 美年健康 22,480,026.33 2.04 50 603899 晨光文具 22,297,743.33 2.03 注:本项卖出金额均按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑其他交易费用。7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 单位:人民币元 买入股票成本(成交)总额 4,083,369,898.34 卖出股票收入(成交)总额 3,593,893,095.32 注:“买入股票成本”或“卖出股票收入”均按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 金额单位:人民币元 序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例(%) 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 - - 其中:政策性金融债 - - 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债(可交换债) 569,154.40 0.02 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 569,154.40 0.02 7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 金额单位:人民币元 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值 占基金资产净值 比例(%) 1 113583 益丰转债 4,280 569,154.40 0.02 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 注:本基金本报告期末未持有贵金属。 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注:本基金本报告期末未持有权证。 7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 7.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 注:本基金本报告期末未持有股指期货。 7.10.2 本基金投资股指期货的投资政策 注:本基金本报告期末未持有股指期货。 7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 7.11.1 本期国债期货投资政策 注:本基金本报告期末未持有国债期货。 7.11.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 注:本基金本报告期末未持有国债期货。 7.11.3 本期国债期货投资评价 注:本基金本报告期末未持有国债期货。 7.12 投资组合报告附注 7.12.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明 报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查的,也没有在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的。 7.12.2 基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明 基金投资的前十名股票中,没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的。 7.12.3 期末其他各项资产构成 单位:人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 556,413.78 2 应收证券清算款 9,711,059.64 3 应收股利 - 4 应收利息 20,623.56 5 应收申购款 19,161,382.81 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 29,449,479.79 7.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注: 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 7.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 金额单位:人民币元 序号 股票代码 股票名称 流通受限部分的公允 占基金资产净值比 流通受限情况说明 价值 例(%) 1 300601 康泰生物 38,069,695.44 1.59 非公开发行流通受限 §8 基金份额持有人信息 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位:份 持有人结构 持有人户数 户均持有的 机构投资者 个人投资者 (户) 基金份额 占总份 占总份 持有份额 额比例 持有份额 额比例 73,999 7,167.38 203,441,024.97 38.36% 326,937,821.67 61.64% 8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 项目 持有份额总数(份) 占基金总份额比例 基金管理人所有从业人员 664,384.47 0.1253% 持有本基金 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 项目 持有基金份额总量的数量区间(万份) 本公司高级管理人员、基金投资和研究部 50~100 门负责人持有本开放式基金 本基金基金经理持有本开放式基金 0 §9 开放式基金份额变动 单位:份 基金合同生效日( 2008 年 7 月 16 日 )基金份额总额 406,303,580.25 本报告期期初基金份额总额 339,875,263.44 本报告期基金总申购份额 599,580,150.35 减:本报告期基金总赎回份额 409,076,567.15 本报告期基金拆分变动份额(份额减少以"-"填列) - 本报告期期末基金份额总额 530,378,846.64 §10 重大事件揭示 10.1 基金份额持有人大会决议 本报告期内未召开基金份额持有人大会。 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 2020 年 2 月 10 日,经公司董事会批准程安至先生不再担任公司副总经理。 上述人事变动已按相关规定备案、公告。 本报告期内,本基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 本报告期内无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。 10.4 基金投资策略的改变 报告期内基金投资策略未改变。 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 报告期内基金未改聘为其审计的会计师事务所。 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 2020 年 3 月,公司收到上海证监局对公司采取责令改正措施的决定。公司高度重视,立即制 定并实施相关整改措施,落实整改要求。2020 年 4 月公司完成整改事项并及时向监管机构提交整改报告。 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位:人民币元 股票交易 应支付该券商的佣金 券商名称 交易单元 占当期股票 占当期佣金 数量 成交金额 成交总额的比 佣金 总量的比例 备注 例 广发证券 2 3,750,644,286.94 49.07% 3,452,441.89 49.10% - 中金财富证 1 1,905,224,768.95 24.93% 1,736,233.24 24.69% - 券 银河证券 1 1,566,706,363.61 20.50% 1,459,066.64 20.75% - 渤海证券 3 421,097,631.18 5.51% 383,746.63 5.46% - 联讯证券 2 - - - - - 中银国际 1 - - - - - 爱建证券 1 - - - - - 东海证券 1 - - - - - 东方证券 1 - - - - - 中信建投 1 - - - - - 长江证券 1 - - - - - 兴业证券 1 - - - - - 新时代证券 2 - - - - - 中航证券 1 - - - - - 万联证券 2 - - - - - 华泰证券 3 - - - - - 宏源证券 2 - - - - - 注: 1、选择代理证券买卖的证券经营机构的标准 公司应选择财务状况良好,经营行为规范,具备研究实力的证券公司及专业研究机构,向其或其合作券商租用基金专用交易席位。公司选择的提供交易单元的券商应当满足下列基本条件: 1) 具有相应的业务经营资格; 2) 诚信记录良好,最近两年无重大违法违规行为,未受监管机构重大处罚; 3)资金雄厚,信誉良好。内部管理规范、严格,具备健全的内控制度,并能满足本基金运作高度保密的要求。 4)具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件,交易设施符合代理基金进行证券交易的需要,并能为基金提供全面的信息服务。 5)具备研究实力,有固定的研究机构和专门研究人员,能及时全面地为基金提供宏观经济、行业情况、市场走向、股票分析的研究报告及周到的信息服务,并能根据基金投资的特定要求,提供专题研究报告。 2、选择代理证券买卖的证券经营机构的程序 基金管理人根据以上标准进行考察后确定证券经营机构的选择。基金管理人与被选择的证券经营机构签订交易单元租用协议和证券研究服务协议。 3、本报告期内,基金管理人代表基金新增租用了宏源证券股份有限公司的专用交易单元。 10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 金额单位:人民币元 债券交易 债券回购交易 权证交易 券商名称 成交金额 占当期债券 成交金额 占当期债 成交金额 占当期权证 成交总额的比 券回购 成交总额的 例 成交总额 比例 的比例 广发证券 - - 74,000,000.00 100.00% - - 中金财富证 - - - - - - 券 银河证券 - - - - - - 渤海证券 - - - - - - 联讯证券 - - - - - - 中银国际 - - - - - - 爱建证券 - - - - - - 东海证券 - - - - - - 东方证券 - - - - - - 中信建投 - - - - - - 长江证券 - - - - - - 兴业证券 - - - - - - 新时代证券 - - - - - - 中航证券 - - - - - - 万联证券 - - - - - - 华泰证券 - - - - - - 宏源证券 - - - - - - 10.8 其他重大事件 序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 1 参加交通银行手机银行渠道申购 证监会规定报刊和 2020 年 6 月 30 日 及定期定额投资手续费率优惠活 网站 动的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 证监会规定报刊和 2 包商银行股份有限公司转让相关 网站 2020 年 5 月 26 日 业务的提示性公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 3 旗下基金参加鼎信汇金(北京) 证监会规定报刊和 2020 年 4 月 21 日 投资管理有限公司费率优惠活动 网站 的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 4 旗下部分基金参加中国人寿保险 证监会规定报刊和 2020 年 4 月 1 日 股份有限公司费率优惠活动的公 网站 告 5 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 证监会规定报刊和 2020 年 4 月 1 日 旗下基金参加和合期货有限公司 网站 费率优惠活动的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 证监会规定报刊和 6 华泰柏瑞价值增长混合型证券投 网站 2020 年 3 月 24 日 资基金基金经理变更的公告 华泰柏瑞价值增长混合型证券投 证监会规定报刊和 7 资基金暂停大额申购(含转换转 网站 2020 年 3 月 20 日 入、定期定额投资)业务的公告 8 华泰柏瑞价值增长混合型证券投 证监会规定报刊和 2020 年 3 月 20 日 资基金分红公告 网站 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 证监会规定报刊和 9 旗下基金持有停牌证券估值调整 网站 2020 年 3 月 19 日 的提示性公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 证监会规定报刊和 10 旗下基金参加中国国际期货有限 网站 2020 年 3 月 18 日 公司费率优惠活动的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 11 调整旗下基金最低申购金额、最 证监会规定报刊和 2020 年 3 月 9 日 低赎回份额和最低持有份额的公 网站 告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 证监会规定报刊和 12 旗下基金参加万联证券股份有限 网站 2020 年 2 月 28 日 公司费率优惠活动的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 证监会规定报刊和 13 聘任华泰柏瑞价值增长混合型证 网站 2020 年 2 月 19 日 券投资基金基金经理的公告 14 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 证监会规定报刊和 2020 年 2 月 14 日 高级管理人员变更的公告 网站 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 15 调整旗下基金 2020 年春节假期 证监会规定报刊和 2020 年 1 月 30 日 申购赎回等交易业务及清算交收 网站 安排的提示性公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 证监会规定报刊和 16 旗下部分基金参加嘉实财富管理 网站 2020 年 1 月 9 日 有限公司费率优惠活动的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 证监会规定报刊和 17 参加中国农业银行费率优惠活动 网站 2020 年 1 月 6 日 的公告 §11 影响投资者决策的其他重要信息 11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 注:本基金本报告期内未有单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况。 11.2 影响投资者决策的其他重要信息 无。 §12 备查文件目录 12.1 备查文件目录 1、本基金的中国证监会批准募集文件 2、本基金的《基金合同》 3、本基金的《招募说明书》 4、本基金的《托管协议》 5、基金管理人业务资格批件、营业执照 6、本基金的公告 12.2 存放地点 上海市浦东新区民生路 1199 弄证大五道口广场 1 号楼 17 层 12.3 查阅方式 投资者可在营业时间免费查阅,也可按工本费购买复印件。 投资者对本报告如有疑问,可咨询基金管理人华泰柏瑞基金管理有限公司。 客户服务热线:400-888-0001(免长途费) 021-38784638 公司网址:www.huatai-pb.com 华泰柏瑞基金管理有限公司 2020 年 8 月 29 日