华富收益增强债券型证券投资基金 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2013年4月18日复核了本报告中的财务指标、净值表现、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告财务资料未经审计。 本报告期间为2013年1月1日至2013年3月31日。 §2 基金产品概况 ■ §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位:人民币元 ■ 注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 华富收益增强债券A ■ 华富收益增强债券B ■ 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 ■ ■ 注:根据基金合同的规定,本基金投资债券、货币市场工具等固定收益类金融工具的投资比例不低于基金资产的80%,投资股票、权证等权益类资产的投资比例不超过基金资产的20%。本基金投资于现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%。本基金不直接在二级市场买入股票等权益类资产,但可以参与一级市场新股申购和新股增发,并持有因在一级市场申购所形成的股票以及因可转债转股所形成的股票。本基金还可以持有股票所派发的权证、可分离债券产生的权证。本基金建仓期为2008年5月28日至11月28日,建仓期结束时各项资产配置比例符合合同约定。 §4 管理人报告 4.1 基金经理(或基金经理小组)简介 ■ 注:这里的任职日期指公司作出决定之日,证券从业年限的计算标准上,证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内,本基金管理人认真遵循《中华人民共和国证券投资基金法》及相关法律法规,对本基金的管理始终按照基金合同、招募说明书的要求和公司制度的规定进行。本基金的交易行为合法合规,未发现异常情况 相关信息披露真实、完整、准确、及时 基金各种账户类、申购赎回、注册登记业务均按规定的程序进行,未出现重大违法违规或违反基金合同的行为。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本基金管理人根据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等相关法规要求,结合实际情况,制定了《华富基金管理有限公司公平交易管理制度》,对证券的一级市场申购、二级市场交易相关的研究分析、投资决策、授权、交易执行、业绩评估等投资管理环节全部纳入公平交易管理中,实行事前控制、事中监控、事后分析反馈的流程化管理。在制度和流程上确保各组合享有同等信息知情权、均等交易机会,并保持各组合的独立投资决策权。 本报告期内,公司公平交易制度总体执行情况良好。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内未发现本基金存在异常交易行为。本基金报告期内不存在参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情形。 4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析 一季度全球经济复苏的特点为美国强势,中国弱势,日本和欧元区较差。2013年中美房地产同步出现回暖,1-3月中国房价连续上涨,美国2月房价上涨10%,但是季末中国政府出台的新国五条打乱了复苏预期,导致经济降温,3月中国PMI仅50.9,低于去年水平 同时,美国3月非农就业意外大低预期。从CPI年化水平来看,中国2.4%,美国2%,全球并未进入典型的通胀周期。短期来看,一季度的收尾不利将制约二季度的复苏进展,日本和美国已宣布继续进行量化宽松,印度也降息,中国央行虽受制于外汇占款流入而被动进行正回购对冲,但是资金面仍处于宽松状态,考虑基本面的不确定性,预计二季度该趋势不会有大的改变。 基本面预期的转弱,春节后亚太股市和全球大宗商品遭遇做空,以及银监会发布8号文严控非标理财产品,诸多因素叠加导致债券市场一季度继续走牛。转债市场受益于估值修复以及促转股预期整体表现较优。 一季度本基金受益于转债以及成长类个股良好的表现,基金资产获得了较好的投资收益。 4.5 报告期内基金的业绩表现 本基金于2008年5月28日正式成立。截止到2013年3月31日,华富收益增强A类基金份额净值为1.2633元,累计份额净值为1.4353元,本报告期的份额累计净值增长率为9.36%,同期业绩比较基准收益率为1.64% 华富收益增强B基金份额净值为1.2490元,累计份额净值为1.4110元,本报告期的份额累计净值增长率为9.25%,同期业绩比较基准收益率为1.64%。 4.6 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 进入二季度存在政府投资启动的可能,预计国内经济仍处于缓慢复苏阶段 考虑本季度企业缴税和财政存款回收,资金面短期或有紧张,部分时点央行将继续实施逆回购操作。我们判断,二季度的基本面和流动性对债市偏中性,收益率继续下行空间不大。可转债经过一季度的估值修复后将进入个券投资机会,中长期而言继续看好估值较低弹性较好的品种。权益类市场短期内难有趋势性行情,我们将继续精选个股,做好大类资产配置,力争实现稳定的投资业绩。 本基金将继续把流动性管理和风险控制放在首位,在较低风险程度下,认真研究各个潜在投资领域的机会,发挥管理人的综合优势,积极稳健地做好配置策略,均衡投资,力争为基金持有人获取合理的投资收益。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 ■ 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 ■ 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 ■ 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 ■ 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 ■ 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细 ■ 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 注:本基金本报告期末未持有权证。 5.8 投资组合报告附注 5.8.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调查,或在本报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 5.8.2 基金投资的前十名股票中,没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。 5.8.3 其他资产构成 ■ 5.8.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 ■ 5.8.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 注:本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。 5.8.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于计算中四舍五入的原因,本报告分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §6 开放式基金份额变动 单位:份 ■ §7 备查文件目录 7.1 备查文件目录 1、华富收益增强债券型证券投资基金基金合同 2、华富收益增强债券型证券投资基金托管协议 3、华富收益增强债券型证券投资基金招募说明书 4、报告期内华富收益增强债券型证券投资基金在指定报刊上披露的各项公告 7.2 存放地点 基金管理人、基金托管人处 7.3 查阅方式 投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅,相关公开披露信息也可以登录基金管理人网站查阅。 基金简称 华富收益增强债券 基金主代码 410004 交易代码 410004 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2008年5月28日 报告期末基金份额总额 745,930,123.27份 投资目标 本基金主要投资于固定收益类产品,在维持资产较高流动性、严格控制投资风险、获得债券稳定收益的基础上,积极利用各种稳健的金融工具和投资渠道,力争基金资产的持续增值。 投资策略 本基金以系统化研究为基础,通过对固定收益类资产的主动配置获得稳定的债券总收益,并通过新股申购、转债投资等品种的主动投资提升基金资产的增值效率。投资策略主要包括纯固定收益、新股申购、转债投资等。 业绩比较基准 中信标普全债指数 风险收益特征 本基金属于债券型证券投资基金,预期其长期平均风险和收益高于货币市场基金,低于混合型基金、股票型基金。 基金管理人 华富基金管理有限公司 基金托管人 中国建设银行股份有限公司 下属两级基金的基金简称 华富收益增强债券A 华富收益增强债券B 下属两级基金的交易代码 410004 410005 报告期末下属两级基金的份额总额 441,793,626.81份 304,136,496.46份 主要财务指标 报告期(2013年1月1日-2013年3月31日) 华富收益增强债券A 华富收益增强债券B 1.本期已实现收益 25,008,843.05 16,555,776.17 2.本期利润 59,610,069.68 39,540,306.35 3.加权平均基金份额本期利润 0.1156 0.1106 4.期末基金资产净值 558,123,596.51 379,874,164.32 5.期末基金份额净值 1.2633 1.2490 阶段 净值增长率(1) 净值增长率标准差(2) 业绩比较基准收益率(3) 业绩比较基准收益率标准差(4) (1)-(3) (2)-(4) 过去三个月 9.36% 0.63% 1.64% 0.03% 7.72% 0.60% 阶段 净值增长率(1) 净值增长率标准差(2) 业绩比较基准收益率(3) 业绩比较基准收益率标准差(4) (1)-(3) (2)-(4) 过去三个月 9.25% 0.63% 1.64% 0.03% 7.61% 0.60% 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 胡伟 华富收益增强债券基金基金经理、华富货币市场基金基金经理、公司固定收益部副总监 2011年10月10日 - 九年 中南财经政法大学经济学学士、本科学历,曾任珠海市商业银行资金营运部交易员,从事债券研究及债券交易工作,2006年11月加入华富基金管理有限公司,历任债券交易员、华富货币市场基金基金经理助理,现任华富基金管理有限公司固定收益部副总监、投资决策委员会成员、华富货币市场基金基金经理、华富收益增强债券型证券投资基金基金经理。 序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比例(%) 1 权益投资 173,796,560.00 12.43 其中:股票 173,796,560.00 12.43 2 固定收益投资 1,123,848,291.06 80.39 其中:债券 1,118,363,291.06 79.99 资产支持证券 5,485,000.00 0.39 3 金融衍生品投资 - - 4 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售金融资产 - - 5 银行存款和结算备付金合计 62,560,904.72 4.47 6 其他资产 37,851,484.41 2.71 7 合计 1,398,057,240.19 100.00 代码 行业类别 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 37,041,000.00 3.95 C 制造业 103,665,960.00 11.05 D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - - E 建筑业 2,014,100.00 0.21 F 批发和零售业 - - G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 19,471,500.00 2.08 J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 2,634,000.00 0.28 O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 8,970,000.00 0.96 S 综合 - - 合计 173,796,560.00 18.53 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) 1 300146 汤臣倍健 570,000 41,325,000.00 4.41 2 002683 宏大爆破 1,150,000 23,000,000.00 2.45 3 002250 联化科技 780,000 19,702,800.00 2.10 4 300212 易华录 450,000 19,471,500.00 2.08 5 000731 四川美丰 1,416,430 16,997,160.00 1.81 6 600028 中国石化 1,900,000 14,041,000.00 1.50 7 601098 中南传媒 1,000,000 8,970,000.00 0.96 8 300145 南方泵业 400,000 8,444,000.00 0.90 9 002475 立讯精密 220,000 7,106,000.00 0.76 10 601965 中国汽研 700,000 6,076,000.00 0.65 序号 债券品种 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 60,000,000.00 6.40 其中:政策性金融债 60,000,000.00 6.40 4 企业债券 645,863,510.50 68.86 5 企业短期融资券 20,163,000.00 2.15 6 中期票据 10,095,000.00 1.08 7 可转债 382,241,780.56 40.75 8 其他 - - 9 合计 1,118,363,291.06 119.23 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) 1 110015 石化转债 1,000,000 112,040,000.00 11.94 2 122844 11筑城投 600,000 61,680,000.00 6.58 3 122748 12石油01 599,950 60,234,980.00 6.42 4 113003 重工转债 500,000 57,825,000.00 6.16 5 110018 国电转债 400,000 49,712,000.00 5.30 序号 证券代码 证券名称 数量(份) 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) 1 061205001 12上元1A 100,000 5,485,000.00 0.58 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 115,968.26 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 16,838,132.68 5 应收申购款 20,897,383.47 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 37,851,484.41 序号 债券代码 债券名称 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) 1 110015 石化转债 112,040,000.00 11.94 2 113003 重工转债 57,825,000.00 6.16 3 110018 国电转债 49,712,000.00 5.30 4 113002 工行转债 49,693,800.00 5.30 5 110013 国投转债 31,994,534.20 3.41 6 125731 美丰转债 16,776,800.00 1.79 7 110016 川投转债 13,011,372.00 1.39 项目 华富收益增强债券A 华富收益增强债券B 本报告期期初基金份额总额 616,380,747.67 407,290,876.40 本报告期期间基金总申购份额 56,005,305.61 103,123,833.45 减:本报告期期间基金总赎回份额 230,592,426.47 206,278,213.39 本报告期期间基金拆分变动份额 - - 本报告期期末基金份额总额 441,793,626.81 304,136,496.46 2013年第一季度报告 2013年3月31日 基金管理人:华富基金管理有限公司 基金托管人:中国建设银行股份有限公司 报告送出日期:2013年4月19日