金鹰策略配置混合型证券投资基金 2020 年第 4 季度报告 2020 年 12 月 31 日 基金管理人：金鹰基金管理有限公司 基金托管人：中信银行股份有限公司 报告送出日期：二〇二一年一月二十一日 §1重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中信银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2021 年 1 月 20 日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2020 年 10 月 1 日起至 12 月 31 日止。 §2基金产品概况 基金简称 金鹰策略配置混合 基金主代码 210008 交易代码 210008 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2011 年 9 月 1 日 报告期末基金份额总额 295,415,938.57 份 在对基本面进行深入分析的基础上，制定适当的投 资策略，以策略指导投资运作，在充分控制风险的 投资目标 前提下，分享中国经济快速发展的成果以及企业经 营绩效提升所带来的股权溢价，力争实现基金资产 的长期可持续稳健增值。 投资策略 "防御”与“进取”的权衡与取舍是本基金进行大类资 产配置、行业配置过程中的重要决策依据。通过对 宏观经济所处投资时钟象限的判断、对股票市场与 资金市场之间套利空间的测度，综合考察国内外宏 观经济、财政政策与货币政策新动向、资本市场运 行状况，对“防御”与“进取”目标适时、适度地有所 侧重，将是本基金在投资策略上的现实选择。 业绩比较基准 沪深 300 指数增长率×75%＋中证全债指数增长率 ×25% 本基金为主动管理的混合型证券投资基金，属于证 券投资基金中预期收益与风险较高的品种。一般情 风险收益特征 形下，其风险和预期收益均高于货币型基金、债券 型基金。 基金管理人 金鹰基金管理有限公司 基金托管人 中信银行股份有限公司 §3主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 报告期 主要财务指标 (2020 年 10 月 1 日-2020 年 12 月 31 日) 1.本期已实现收益 -6,859,979.74 2.本期利润 185,089,707.71 3.加权平均基金份额本期利润 0.5489 4.期末基金资产净值 667,723,124.26 5.期末基金份额净值 2.2603 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额； 2、本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益； 3、期末可供分配利润，指期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现 部分的孰低数（为期末余额，不是当期发生数）； 4、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 业绩比 业绩比 净值增 较基准 净值增 较基准 阶段 长率标 收益率 ①-③ ②-④ 长率① 收益率 准差② 标准差 ③ ④ 过去三个 33.26% 2.08% 10.46% 0.74% 22.80% 1.34% 月 过去六个 23.78% 2.27% 18.74% 1.01% 5.04% 1.26% 月 过去一年 99.83% 2.53% 21.29% 1.07% 78.54% 1.46% 过去三年 90.04% 1.99% 27.94% 1.00% 62.10% 0.99% 过去五年 64.11% 1.82% 36.88% 0.93% 27.23% 0.89% 自基金合 同生效起 224.40% 1.84% 79.46% 1.09% 144.94% 0.75% 至今 3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 金鹰策略配置混合型证券投资基金 累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图 (2011 年 9 月 1 日至 2020 年 12 月 31 日) 注：1、本基金合同于2011年9月1日正式生效； 2、截至报告期末本基金的各项投资比例已达到基金合同规定的各项比例； 3、本基金业绩比较基准为：沪深300指数增长率×75%＋中证全债指数增长率 ×25%。 §4管理人报告 4.1 基金经理(或基金经理小组)简介 任本基金的基金经理期限 证券从业 姓名 职务 说明 任职日期 离任日期 年限 韩广哲先生，历任华夏 基金管理有限公司组合 经理、博士后工作站任 本基 博士后研究员、银华基 韩广 金的 金管理有限公司基金经 哲 基金 2019-10-30 - 13 理、信达证券管理股份 经理 有限公司投资业务总监 等职务。2019 年 6 月加 入金鹰基金管理有限公 司，现任权益投资部基 金经理。 注：1、任职日期和离任日期指公司公告聘任或解聘日期； 2、证券从业的含义遵从行业协会颁布的《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》和其他有关法律法规及其各项实施准则、本基金基金合同等法律文件的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作合法合规，无出现重大违法违规或违反基金合同的行为，无损害基金持有人利益的行为。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 报告期内，公司严格执行证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司内部公平交易制度，各投资组合按投资管理制度和流程独立决策，并在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会。 公司通过规范的投资交易流程、完善的权限管理机制、有效的交易控制制度，确保公平交易的实施。同时通过投资交易系统中的公平交易功能执行交易，不断强化事后监控分析，以尽可能确保公平对待各投资组合。 报告期，公司对连续四个季度期间内、不同时间窗下（日内、3 日内、5 日内）公司管理的不同投资组合同向交易的交易价差进行分析，未发现违反公平交易制度的异常行为。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，未出现同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况。 本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 2020 年四季度，受益于疫情有效防控，国内经济延续复苏态势，而海外主要经济体受制于新冠疫情二次反复，复苏节奏暂时有所放缓。A 股市场面临的政策与流动性环境相对友好，整体处于上涨趋势中，预期业绩增速较快与中期景气度向上的新能源汽车、动力电池材料、光伏、军工等板块表现突出，业绩保持稳 健的大消费板块也有一定涨幅。 本基金保持较高股票仓位，持仓结构有所调整，增加了部分社服、白酒等消 费龙头品种配置，以及部分生物疫苗龙头品种配置，还增加了光伏产业链的配置， 整体风格有所均衡，核心持仓集中在新能源汽车相关的动力电池与材料板块，同 时保持了部分消费电子与计算机龙头品种的配置。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末，基金份额净值为 2.2603 元，本报告期份额净值增长率为 33.26%,同期业绩比较基准增长率为 10.46%。 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望 2021 年，随着美国大选落定、新冠疫苗在各国陆续开始接种，全球发 展重心有望重回振兴经济轨道，世界各国经济可能处于复苏共振态势。因此，受 益于全球经济复苏的传统大宗工业品可能有所表现，我们认为权益类资产仍然具 有很好的吸引力，尤其是发展分歧最小的绿色减碳道路，一些主要国家已经发布 了碳中和发展规划，降低化石能源的使用比例。本基金重点关注景气度稳健向上 的细分行业龙头，在国内经济转型升级重要阶段，核心布局了新能源汽车与光伏 板块，挖掘国内消费升级与生物疫苗领域的投资机会，积极跟踪 TMT 行业重要 变化，努力为基金持有人创造良好回报。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 本报告期内无应当说明的预警事项。 §5投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 占基金总资产 序号 项目 金额(元) 的比例(%) 1 权益投资 626,360,212.52 91.74 其中：股票 626,360,212.52 91.74 2 固定收益投资 22,018,338.90 3.22 其中：债券 22,018,338.90 3.22 资产支持证券 - - 3 贵金属投资 - - 4 金融衍生品投资 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售 金融资产 - - 6 银行存款和结算备付金合计 26,772,443.10 3.92 7 其他各项资产 7,599,932.04 1.11 8 合计 682,750,926.56 100.00 注：其他资产包括：交易保证金、应收利息、应收证券清算款、其他应收款、应 收申购款。 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净 值比例（％） A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 556,402,782.20 83.33 电力、热力、燃气及水生产和供应 - - D 业 E 建筑业 - - F 批发和零售业 29,180.84 0.00 G 交通运输、仓储和邮政业 19,998.88 0.00 H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 26,115,909.52 3.91 J 金融业 16,541,971.05 2.48 K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 27,115,200.00 4.06 M 科学研究和技术服务业 15,649.20 0.00 N 水利、环境和公共设施管理业 76,959.71 0.01 O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 42,561.12 0.01 S 综合 - - 合计 626,360,212.52 93.81 5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 本基金本报告期内未通过港股通投资股票。 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 占基金资产 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 净值比例(％) 1 300750 宁德时代 188,400 66,149,124.00 9.91 2 002709 天赐材料 594,300 61,688,340.00 9.24 3 300274 阳光电源 848,200 61,307,896.00 9.18 4 300014 亿纬锂能 733,037 59,742,515.50 8.95 5 300207 欣旺达 1,322,933 40,627,272.43 6.08 6 002475 立讯精密 720,192 40,417,175.04 6.05 7 002460 赣锋锂业 294,300 29,783,160.00 4.46 8 300122 智飞生物 195,500 28,916,405.00 4.33 9 601888 中国中免 96,000 27,115,200.00 4.06 10 300073 当升科技 409,500 26,556,075.00 3.98 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 占基金资产净 序号 债券品种 公允价值(元) 值比例(％) 1 国家债券 22,018,338.90 3.30 2 央行票据 - - 3 金融债券 - - 其中：政策性金融债 - - 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债（可交换债） - - 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 22,018,338.90 3.30 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 占基金资产 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值(元) 净值比例(％) 1 019640 20 国债 10 220,470.00 22,018,338.90 3.30 注：本基金本报告期末仅持有1只债券。 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期内未投资贵金属。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细本基金本报告期内未投资于权证。 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 本基金本报告期内未投资股指期货。 5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策 无。 5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 5.10.1 本期国债期货投资政策 无。 5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 本基金本报告期内未投资国债期货。 5.11 投资组合报告附注 5.11.1本基金投资的前十名证券的发行主体之一的赣锋锂业股份有限公司因内幕消息知情人登记管理不规范，未即时披露公司重大事项等行为，于 2020 年 4 月 15 日被中国证券监督管理委员会江西监管局采取出具警示函的行政监管措施。 该证券的投资符合本基金管理人内部投资决策。 5.11.2 报告期内基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。 5.11.3 其他各项资产构成 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 735,682.24 2 应收证券清算款 4,642,148.67 3 应收股利 - 4 应收利息 222,151.60 5 应收申购款 1,999,949.53 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 7,599,932.04 5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。 5.11.6投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §6开放式基金份额变动 单位：份 本报告期期初基金份额总额 361,392,968.11 报告期期间基金总申购份额 110,002,640.95 减：报告期期间基金总赎回份额 175,979,670.49 报告期期间基金拆分变动份额 - 本报告期期末基金份额总额 295,415,938.57 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 基金管理人未运用固有资金投资本基金。 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 无。 §8 报告期末发起式基金发起资金持有份额情况 本基金非发起式基金。 §9 影响投资者决策的其他重要信息 9.1 影响投资者决策的其他重要信息 无。 §10备查文件目录 10.1 备查文件目录 1、中国证监会批准基金发行及募集的文件。 2、《金鹰策略配置混合型证券投资基金基金合同》。 3、《金鹰策略配置混合型证券投资基金托管协议》。 4、金鹰基金管理有限公司批准成立批件、营业执照、公司章程。 5、基金托管人业务资格批件和营业执照。 10.2 存放地点 广东省广州市天河区珠江东路 28 号越秀金融大厦 30 层 10.3 查阅方式 投资者可在营业时间免费查阅或按工本费购买复印件，也可登录本基金管理人网站查阅，本基金管理人网址：http://www.gefund.com.cn。 投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人客户服务中心，客户服务中心电话：4006-135-888 或 020-83936180。 金鹰基金管理有限公司 二〇二一年一月二十一日