金鹰元禧混合型证券投资基金2019年第1季度报告 2019-03-31 基金管理人：金鹰基金管理有限公司 基金托管人：中国工商银行股份有限公司 报告送出日期：2019-04-20 重要提示 目录全部展开目录全部收拢 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金产品概况 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2019年4月19日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金基本情况 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 主要财务指标和基金净值 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 表现 本报告中财务资料未经审计。 主要财务指标 本报告期自2019年1月1日起至3月31日止。 基金净值表现 本报告期基金份额 净值增长率及其与 同期业绩比较基准 基金基本情况 收益率的比较 自基金合同生效以 项目 数值 来基金累计净值增 基金简称 金鹰元禧混合 长率变动及其与同 场内简称 期业绩比较基准收 益率变动的比较 基金主代码 210006 其他指标 基金运作方式 契约型开放式 管理人报告 基金合同生效日 2017-06-27 基金经理（或基金经 报告期末基金份额总额 28,203,292.54 理小组）简介 管理人对报告期内本 投资目标 本基金在有效控制风险的前提下，力争使基金份额持有人获得超额收益与长期资本增值。 基金运作遵规守信情 本基金在投资组合管理过程中采取主动投资方法，通过数量化方法严格控制风险，并通过有效的资产配置策略，动态调整安全资产和风险资产的投资比 况的说明 投资策略 公平交易专项说明 例,注重风险与收益的平衡，力争实现基金资产长期稳健增值。 公平交易制度的执 业绩比较基准 沪深300指数收益率×20%＋中债总财富(总值)指数收益率×80% 行情况 风险收益特征 本基金为混合型证券投资基金，其预期收益和风险水平低于股票型基金，高于债券型基金和货币市场基金。 异常交易行为的专 项说明 基金管理人 金鹰基金管理有限公司 报告期内基金的投资 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 策略和业绩表现说明 下属2级基金的基金简称 金鹰元禧混合A 金鹰元禧混合C 报告期内基金的投 资策略和运作分析 下属2级基金的场内简称 报告期内基金的业 下属2级基金的交易代码 210006 002425 绩表现 报告期末下属2级基金的份额总额 21,204,009.69 6,999,282.85 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走势 下属2级基金的风险收益特征 的简要展望 报告期内管理人对本 基金持有人数或基金 资产净值预警情形的 说明 主要财务指标 投资组合报告 单位：人民币元 报告期末基金资产组 金鹰元禧混合A(元) 金鹰元禧混合C(元) 合情况 主要财务指标 主基金(元) 2019-01-01-2019-03-31 2019-01-01-2019-03-31 报告期末按行业分类 本期已实现收益 394,089.71 145,268.88 的股票投资组合 报告期末按公允价值 本期利润 435,372.06 180,887.28 占基金资产净值比例 加权平均基金份额本期利润 0.0199 0.0203 期末基金资产净值 23,560,093.42 7,790,029.90 期末基金份额净值 1.1111 1.1130 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额； 2、本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益； 3、期末可供分配利润，指期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数（为期末余额，不是当期发生数）。 4、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 基金净值表现 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④ 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较A 阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④ 过去三个月 1.81% 0.09% 6.22% 0.29% -4.41% -0.20% 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较C 阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④ 过去三个月 1.79% 0.09% 6.22% 0.29% -4.43% -0.20% 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较A 注：1、本基金由原金鹰保本混合型证券投资基金于2017年6月27日转型而来； 2、截至报告期末本基金的各项投资比例已达到基金合同规定的各项比例； 3、本基金的业绩比较基准是：沪深300指数收益率×20%＋中债总财富(总值)指数收益率×80%。 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较C 注：1、本基金由原金鹰保本混合型证券投资基金于2017年6月27日转型而来； 2、截至报告期末本基金的各项投资比例已达到基金合同规定的各项比例； 3、本基金的业绩比较基准是：沪深300指数收益率×20%＋中债总财富(总值)指数收益率×80%。 其他指标 单位：人民币元 其他指标 报告期（2019-01-01至2019-03-31） 其他指标 报告期（2019-03-31） 基金经理（或基金经理小组）简介 任本基金的基金经理期限 姓名 职务 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 戴骏先生，美国密歇根大学金融工程硕士研究生，历任国泰基金管理有限公 本基金的基金经理，公司固定收益部 戴骏 2016-10-22 - 8 司基金经理助理、东兴证券股份有限公司债券交易员等职务，2016年7月加 副总监 入金鹰基金管理有限公司，现任固定收益部基金经理。 吴德瑄先生，曾任广州证券股份有限公司研究员。2015年1月加入金鹰基金 吴德瑄 本基金的基金经理 2017-09-30 - 7 管理有限公司，任研究部研究员、基金经理助理、基金经理职务。现任权益 投资部基金经理。 注：1、任职日期和离任日期指公司公告聘任或解聘日期； 2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》和其他有关法律法规及其各项实施准则、本基金《基金合同》等法律文件的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基 础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作基本合法合规，无损害基金份额持有人利益的行为。 公平交易专项说明 公平交易制度的执行情况 报告期内，公司严格执行证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司内部公平交易制度，各投资组合按投资管理制度和流程独立决策，并在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平 的机会。 公司通过规范的投资交易流程、完善的权限管理机制、有效的交易控制制度，确保公平交易的实施。同时通过投资交易系统中的公平交易功能执行交易，不断强化事后监控分析，以尽可能确保公平对待各投资组合。 报告期，公司对连续四个季度期间内、不同时间窗下（日内、3日内、5日内）公司管理的不同投资组合同向交易的交易价差进行分析，未发现违反公平交易制度的异常行为。 异常交易行为的专项说明 本报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，未出现同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情况。 本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。 报告期内基金的投资策略和运作分析 2019年一季度，宏观经济受到金融去杠杆缓和、中美贸易战向好等因素影响，出现了边际的好转。政策表态和流动性放松的组合发力，提升了市场整体的风险偏好。但是，工业企业盈利下行的趋势仍然还没有逆转， 部分行业在单季度盈利萎缩较为明显。流动性在金融去杠杆缓和的大背景下，整体紧中向松。叠加政策表态的转向和全球金融市场的回暖，整体市场的风险偏好大幅回升。A股市场整体呈现较大幅度上涨，整体市场普 涨，蓝筹白马、题材、成长整体轮动上行。从市场整体的估值水平来看，市场整体估值从相对较低的位置，上行到历史均值附近。一季度上证综指上涨23.93%，创业板指数上涨35.43%。 一季度我们仍然坚持以业绩为导向、估值为核心的策略。重点关注业绩环比同比增长显著，估值与增速匹配良好的行业及公司，并且重点考量未来的行业政策及市场空间。重点配置有通信、医药、金融、计算机等行 业。整体仓位保持一定弹性。 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末，报告期内A类份额净值为1.1111元，本报告期份额净值增长率为1.81%，同期业绩比较基准增长率为6.22%。C类基金份额净值为1.1130元，本报告份额期净值增长率1.79%，同期业绩比较基准增长率为 6.22%。 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 对于2019年二季度度认为宏观情况主要可以概括为以下几点：1、从宏观数据来看，整体经济数据变现来看，边际变化是重点关注的内容，风险偏好上行如果同宏观数据相互匹配则市场上行空间仍然较大；2、从流动 性角度来看，流动性边际改善信号已经看到，后续看流动性实际放松情况，从目前政策情况来看，流动性进一步放松的空间是有的；3、从全球情况来看，全球主要经济体宏观情况出现走弱的迹象，时刻关注美国的经 济情况；4、政策层面来看，监管政策以及宏观政策整体或相对友好，外部约束和金融收缩有所改善，有利于风险偏好维持较高位置。 因此，综上所述，我们认为2019年二季度随着经济数据的公布，流动性的宽松环境持续，市场整体的表现会相对更倾向于从风险偏好推升的板块和行业转到业绩切实提升的行业和板块。重点配置政策友好，盈利快速 释放的行业。另外，更加注重主题方面的阶段性机会。 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 报告期内，本基金资产净值已发生连续超过60个工作日低于5000万元的情形，本基金管理人已按法规要求向证监会报送解决方案。 投资组合报告 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（％） 1 权益类投资 - - 其中：股票 - - 2 固定收益投资 21,829,861.80 67.71 其中：债券 21,829,861.80 67.71 资产支持证券 - - 3 贵金属投资 - - 4 金融衍生品投资 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售金融资产 - - 6 银行存款和结算备付金合计 4,737,681.63 14.69 7 其他资产 5,674,379.10 17.60 8 合计 32,241,922.53 100.00 注：其他资产包括：交易保证金、应收利息、应收证券清算款、其他应收款、应收申购款。 报告期末按行业分类的股票投资组合 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 序号 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％） A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 - - D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - - E 建筑业 - - F 批发和零售业 - - G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 - - J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 - - O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 - - 注：本基金本报告期末未持有股票。 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％） 注：本基金本报告期末未持有股票。 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％） 1 国家债券 2,063,600.00 6.58 2 央行票据 - - 3 金融债券 13,234,300.00 42.21 其中：政策性金融债 13,234,300.00 42.21 4 企业债券 4,557,209.80 14.54 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债（可交换债） 1,974,752.00 6.30 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 21,829,861.80 69.63 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％） 1 018006 国开1702 100,000.00 10,234,000.00 32.64 2 018005 国开1701 30,000.00 3,000,300.00 9.57 3 124251 13鲁信投 25,000.00 2,558,000.00 8.16 4 010107 21国债⑺ 20,000.00 2,063,600.00 6.58 5 136452 16南航02 20,000.00 1,998,800.00 6.38 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细 注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 序号 贵金属代码 贵金属名称 数量（份） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％） 注：本基金本报告期内未投资贵金属。 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 注：本基金本报告期内未投资权证。 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 代码 名称 持仓量（买/卖） 合约市值(元) 公允价值变动(元) 风险说明 公允价值变动总额合计(元) - 股指期货投资本期收益(元) - 股指期货投资本期公允价值变动(元) - 注：本基金本报告期内未投资股指期货。 本基金投资股指期货的投资政策 无。 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 本期国债期货投资政策 无。 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 代码 名称 持仓量（买/卖） 合约市值(元) 公允价值变动(元) 风险指标说明 公允价值变动总额合计(元) - 国债期货投资本期收益（元） - 国债期货投资本期公允价值变动(元) - 注：本基金本报告期内未投资国债期货。 本期国债期货投资评价 投资组合报告附注 受到调查以及处罚情况 本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 申明基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库 报告期内基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。 其他资产构成 单位：人民币元 序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 2,800.82 2 应收证券清算款 5,001,777.40 3 应收股利 - 4 应收利息 668,681.29 5 应收申购款 1,119.59 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 5,674,379.10 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 单位：人民币元 序号 债券代码 债券名称 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％） 1 127004 模塑转债 464,352.00 1.48 2 132004 15国盛EB 489,700.00 1.56 3 132013 17宝武EB 1,020,700.00 3.26 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 注：本基金报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。 开放式基金份额变动 单位：份 项目 金鹰元禧混合 金鹰元禧混合A 金鹰元禧混合C 报告期期初基金份额总额 22,157,784.70 9,920,619.47 报告期期间基金总申购份额 170,120.73 162,152.98 减：报告期期间基金总赎回份额 1,123,895.74 3,083,489.60 报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以“-”填列） 报告期期末基金份额总额 28,203,292.54 21,204,009.69 6,999,282.85 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 基金管理人持有本基金份额变动情况 单位：份 项目 金鹰元禧混合 金鹰元禧混合A 金鹰元禧混合C 报告期期初管理人持有的本基金份额 报告期期间买入/申购总份额 报告期期间卖出/赎回总份额 报告期期末管理人持有的本基金份额 报告期期末持有的本基金份额占基金总份额比例(%) - - - 注：无。 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 序号 交易方式 交易日期 交易份额（份） 交易金额（元） 适用费率 合计 注：无。 报告期末发起式基金发起资金持有份额情况 项目 持有份额总数 持有份额占基金总份额比例 发起份额总数 发起份额占基金总份额比例 发起份额承诺持有期限 基金管理人固有资金 -% -% 基金管理人高级管理人员 -% -% 基金经理等人员 -% -% 基金管理人股东 -% -% 其他 -% -% 合计 -% -% 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况 投资者类别 序号 持有基金份额比例达到或者超过20%的时间区间 期初份额 申购份额 赎回份额 持有份额 份额占比 机构 - - - - - - - 个人 - - - - - - - 产品特有风险 - 影响投资者决策的其他重要信息 经广东省工商行政管理局核准，本基金管理人法定代表人已于2019年3月27日变更为刘志刚先生。 备查文件目录 1、中国证监会批准发行及募集的文件。 2、《金鹰元禧混合型证券投资基金基金合同》。 3、《金鹰元禧混合型证券投资基金托管协议》。 4、金鹰基金管理有限公司批准成立批件、营业执照、公司章程。 5、基金托管人业务资格批件和营业执照。 存放地点 广东省广州市天河区珠江东路28号越秀金融大厦30层 查阅方式 投资者可在营业时间免费查阅或按工本费购买复印件，也可登录本基金管理人网站查阅，本基金管理人网址：http://www.gefund.com.cn。 投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人客户服务中心，客户服务中心电话：4006-135-888或020-83936180。