鹏华新兴产业混合型证券投资基金2019年 第2季度报告 2019年06月30日 基金管理人：鹏华基金管理有限公司 基金托管人：招商银行股份有限公司 报告送出日期：2019年07月16日 §1重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2019年7月15日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2019年4月1日起至2019年6月30日止。 §2基金产品概况 2.1基金基本情况 基金简称 鹏华新兴产业混合 场内简称 - 基金主代码 206009 前端交易代码 - 后端交易代码 - 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2011年06月15日 报告期末基金份额总额 1,327,927,840.45份 投资目标 在适度控制风险并保持良好流动性的前提下，挖掘未来推动 经济发展的新兴产业并从中精选优质个股，力求超额收益与 长期资本增值。 投资策略 1、资产配置策略本基金通过对宏观经济、微观经济运行态 势、政策环境、利率走势、证券市场走势及证券市场现阶段 的系统性风险以及未来一段时期内各大类资产的风险和预 期收益率进行分析评估，运用定量及定性相结合的手段，制 定股票、债券、现金等大类资产之间的配置比例、调整原则 和调整范围。2、股票投资策略本基金通过跟踪、分析经 济运行态势、经济政策以及产业结构的优化升级，识别经济 发展过程中具有良好发展前景的新兴产业及相关上市公司， 针对各类公司的不同特征,通过自上而下及自下而上相结合 的方法筛选出优秀的上市公司构建投资组合。3、债券投资 策略本基金通过久期配置、类属配置、期限结构配置等， 采取积极主动的投资策略,在严格控制风险的前提下，发掘 和利用市场失衡提供的投资机会，实现债券组合增值。4、 权证产品投资策略本基金通过对权证标的证券基本面的研 究，并结合权证定价模型及价值挖掘策略、价差策略、双向 权证策略等寻求权证的合理估值水平，追求稳定的当期收 益。 业绩比较基准 中证新兴产业指数收益率×75%＋中证综合债指数收益率× 25% 风险收益特征 本基金属于混合型基金，其预期的风险和收益高于货币型基 金、债券基金，低于股票型基金，为证券投资基金中具有中 高风险、中高收益的投资品种。 基金管理人 鹏华基金管理有限公司 基金托管人 招商银行股份有限公司 §3主要财务指标和基金净值表现 3.1主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期(2019年04月01日-2019年06月30日) 1.本期已实现收益 42,640,264.15 2.本期利润 -158,093,452.14 3.加权平均基金份额本期利润 -0.1118 4.期末基金资产净值 2,840,189,946.30 5.期末基金份额净值 2.139 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，开放式基金的申购赎 回费、基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2基金净值表现 3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 净值增长率 净值增长率 业绩比较基 业绩比较基 阶段 ① 标准差② 准收益率③ 准收益率标 ①－③ ②－④ 准差④ 过去三个月 -4.68% 1.58% -6.82% 1.26% 2.14% 0.32% 注：业绩比较基准=中证新兴产业指数收益率×75%＋中证综合债指数收益率×25% 3.2.2自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 注：1、本基金基金合同于2011年06月15日生效。2、截至建仓期结束，本基金的各项投资比例已达到基金合同中规定的各项比例。 3.3其他指标 注:无。 §4管理人报告 4.1基金经理（或基金经理小组）简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从 说明 任职日期 离任日期 业年限 梁浩先生，国籍中国，经济 梁浩 本基金基金 2011-07-14 - 11年 学博士，11年证券基金从业 经理 经验。曾任职于信息产业部 电信研究院，从事产业政策 研究工作；2008年5月加盟 鹏华基金管理有限公司，从 事研究分析工作，历任研究 部高级研究员、基金经理助 理，现同时担任研究部总经 理、投资决策委员会成员。 2011年07月担任鹏华新兴 产业混合基金基金经理， 2014年03月至2015年12 月担任鹏华环保产业股票 基金基金经理，2014年11 月至2015年12月担任鹏华 先进制造股票基金基金经 理，2015年07月至2017年 03月担任鹏华动力增长混 合（LOF）基金基金经理， 2016年01月至2017年03 月担任鹏华健康环保混合 基金基金经理，2016年06 月至2017年07月担任鹏华 医药科技股票基金基金经 理，2017年10月担任鹏华 研究精选混合基金基金经 理，2018年06月担任鹏华 创新驱动混合基金基金经 理，2018年09月担任鹏华 研究驱动混合基金基金经 理，2019年05月担任鹏华 研究智选混合基金基金经 理。梁浩先生具备基金从业 资格。本报告期内本基金基 金经理未发生变动。 注：1.任职日期和离任日期均指公司作出决定后正式对外公告之日；担任新成立基金基金经理的，任职日期为基金合同生效日。 2.证券从业的含义遵从行业协会关于从业人员资格管理办法的相关规定。 4.2管理人对报告期内基金运作遵规守信情况的说明 报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等法律法规、中国证监会的有关规定以及基金合同的约定，本着诚实守信、勤勉尽责的原则管理和运作基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，本基金运作合规，不存在违反基金合同和损害基金份额持有人利益的行为 4.3公平交易专项说明 4.3.1公平交易制度的执行情况 报告期内，本基金管理人严格执行公平交易制度，确保不同投资组合在研究、交易、分配等各环节得到公平对待。 4.3.2异常交易行为的专项说明 报告期内，本基金未发生违法违规且对基金财产造成损失的异常交易行为。本报告期内未发生基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情况。 4.4报告期内基金投资策略和运作分析 二季度，受中美贸易战有所反复的影响，科技类股票普遍出现较大幅度下跌。组合中的公司虽然整体受中美贸易战影响不大，但也受到市场情绪影响，出现一定程度回撤。 我们仍然坚持精选个股的方针，二季度，我们在医药类公司适度增加了配置。对一些前期涨幅较高，估值已经较贵的公司做了一些获利了结。从近期经济数据看，一季度的高额社融对经济的支撑正在减弱，经济增速进一步稳中趋缓。我们认为，市场将进入业绩驱动的结构性行情。 4.5报告期内基金的业绩表现 鹏华新兴产业混合组合净值增长率-4.68%；业绩比较基准增长率-6.82%；同期上证综指涨跌幅为-3.6198%，深证成指涨跌幅为-7.3540%，沪深300指数涨跌幅为-1.2074%。 4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 无。 §5投资组合报告 5.1报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（人民币元） 占基金总资产的比例 （%） 1 权益投资 2,305,569,911.88 79.59 其中：股票 2,305,569,911.88 79.59 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 - - 其中：债券 - - 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返 - - 售金融资产 7 银行存款和结算备付金合 588,263,473.35 20.31 计 8 其他资产 3,025,834.07 0.10 9 合计 2,896,859,219.30 100.00 5.2报告期末按行业分类的股票投资组合 5.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例 (%) A 农、林、牧、渔业 56,087,550.20 1.97 B 采矿业 363,431.25 0.01 C 制造业 1,661,743,297.17 58.51 D 电力、热力、燃气及水生产 - - 和供应业 E 建筑业 - - F 批发和零售业 - - G 交通运输、仓储和邮政业 88,219,520.93 3.11 H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术 387,399,244.83 13.64 服务业 J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 111,733,760.90 3.93 M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理 - - 业 O 居民服务、修理和其他服务 - - 业 P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 23,106.60 - S 综合 - - 合计 2,305,569,911.88 81.18 5.2.2报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 注：无。 5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值 比例（％） 1 002705 新宝股份 19,037,407 218,930,180.50 7.71 2 002851 麦格米特 10,924,785 215,982,999.45 7.60 3 300463 迈克生物 8,084,353 203,159,790.89 7.15 4 300577 开润股份 3,488,387 122,895,874.01 4.33 5 002878 元隆雅图 4,029,603 111,700,595.16 3.93 6 300170 汉得信息 8,070,900 109,683,531.00 3.86 7 600845 宝信软件 3,586,966 102,156,791.68 3.60 8 300047 天源迪科 11,383,234 95,277,668.58 3.35 9 000661 长春高新 260,961 88,204,818.00 3.11 10 603713 密尔克卫 2,531,423 88,169,463.09 3.10 5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合 注：无。 5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 注：无。 5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资 明细 注：无。 5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 注：无。 5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注：无。 5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 5.9.1报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 注：本基金基金合同的投资范围尚未包含股指期货投资。 5.9.2本基金投资股指期货的投资政策 本基金基金合同的投资范围尚未包含股指期货投资。 5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 5.10.1本期国债期货投资政策 本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。 5.10.2报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 注：本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。 5.10.3本期国债期货投资评价 本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。 5.11投资组合报告附注 5.11.1 开润股份公司于2018年4月19日收到深圳证券交易所创业板公司管理部下发的《关于对安徽开润股份有限公司的监管函》(创业板监管函【2018】第30号)，具体内容如下： “你公司于2017年3月6日召开2017年第二次临时股东大会，同意公司使用不超过16,000万元的暂时闲置募集资金进行现金管理，使用期限自股东大会审议通过之日起不超过12个月。2017年6月28日公司召开第二届董事会第一次会议和第二届监事会第一次会议，同意公司增加使用不超过3,500万元暂时闲置募集资金进行现金管理，使用期限自董事会审议通过之日起不超过12个月。 你公司于2018年3月22日、2018年4月9日分别使用闲置募集资金购买5000万元、7000万元保本理财产品，超过第二届董事会第一次会议的审批额度。上述行为违反了本所《创业板股票上市规则（2014年修订）》第11.2.1条、《创业板上市公司规范运作指引（2015年修订）》第6.3.14条和《创业板信息披露业务备忘录第1号——超募资金及闲置募集资金使用》的相关规定。请你公司董事会充分重视上述问题，及时整改，吸取教训，采取切实有效措施，杜绝此类违规行为的再次发生，并将整改报告于2018年4月25日前报送我部。 我部提醒你公司：上市公司应当建立、健全募集资金管理制度，并确保该制度的有效实施。募集资金管理制度应当对募集资金专户存储、使用、变更、监督和责任追究等内容进行明确规定。" 开润整改方案：针对上述情况，开润股份立即赎回了超过审批额度部分的理财产品，转入募集资金专户，同时召开董事会及股东大会审议通过《关于使用部分闲置募集资金进行现金管理的议案》，并提出了如下整改措施： （1）明确责任处罚：公司对本次闲置募集资金使用的具体经办人员进行批评教育，同时组织公司财务部学习《募集资金管理办法》。 （2）强化内控管理：进一步修订完善公司的资金管理制度和《募集资金管理办法》，增加募集资金使用的审批环节和风险控制环节，细化操作流程，严格审批程序，堵塞监管漏洞。 （3）强化合规意识：组织公司相关部门负责人及具体经办人员认真学习相关证券监管法规和规章制度，认真领悟《募集资金管理办法》，增强合规意识、责任意识和风险意识。 公司对本次募集资金过程中出现的违规问题进行了严肃的反思和检讨，并进行相应的完善和整改，公司今后将着力提升公司治理水平，严格按照募集资金相关办法对募集资金进行谨慎规范的管理，避免此类违规行为的发生。 经自查，除上述情况外，最近五年内公司不存在其他被证券监管部门和证券交易所采取监管 措施或处罚的情况。 对该证券的投资决策程序的说明：本基金管理人长期跟踪研究该公司，认为公司的上述违规行为对公司并不产生实质性影响。上述通告对该公司股票的投资价值不产生重大影响，该证券投资已执行内部严格的投资决策流程，符合法律法规和公司制度的规定。 济川药业本次公告原因为泰州环保局对公司进行全面检查，公司收到泰州市环境保护局（以下简称“泰州环保局”）出具的《泰州市环境保护局行政处罚决定书（泰环罚字[2018]2-335号）》,泰州市环保局根据《中华人民共和国大气污染防治法》第十八条和第四十五条的规定，判断公司未采取有效措施防治含挥发性有机物废气、废气超标排放的违法行为。鉴于济川有限积极改正环境违法行为，且情节轻微，根据相关规定中关于从轻行政处罚的情形，泰州环保局作出对济川有限未采取有效措施防治含挥发性有机物废气的行为罚款8万元，对废气超标排放的行为罚款10万元的处罚决定。济川有限收到《责令改正违法行为决定书》后高度重视，立即进行了整改并委托江苏泰洁检测技术有限公司常州分公司进行了相关结果检测，根据其2018年7月17日出具的《检测报告（TCH（2018）1066号）》，开发区分厂污水处理设施废气处理装置排放口非甲烷总烃的排放浓度和排放速率均符合国家相关标准。2018年7月31日，泰州环保局针对整改情况进行了进一步检查，根据《泰兴市环境监测站监测报告（环监（气）字（2018）第（089）号）》，上述排放口的非甲烷总烃排放浓度符合国家标准要求。另外，针对中药车间两套乙醇回收装置的不凝性尾气经收集后未使用污染防治设施直接高空排放以及两个车间出渣室无组织废气未收集处理，济川有限已于2018年8月31日前完成相关处理设施的安装调试工作。今后公司将进一步加强日常管理，合规地开展各项业务。目前，公司的经营情况正常。对该证券的投资决策程序的说明：本基金管理人长期跟踪研究该公司，认为公司的上述违规行为对公司并不产生实质性影响。上述通告对该公司股票的投资价值不产生重大影响。该证券的投资已执行内部严格的投资决策流程，符合法律法规和公司制度的规定。 5.11.2 本基金投资的前十名证券没有超出基金合同规定的证券备选库。 5.11.3其他资产构成 序号 名称 金额（人民币元） 1 存出保证金 953,072.76 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 131,798.69 5 应收申购款 1,940,962.62 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 3,025,834.07 5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注：无。 5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 注：无 5.11.6投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因，投资组合报告中数字分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §6开放式基金份额变动 单位：份 报告期期初基金份额总额 1,430,838,334.97 报告期期间基金总申购份额 241,628,087.38 减:报告期期间基金总赎回份额 344,538,581.90 报告期期间基金拆分变动份额（份额减 - 少以"-"填列） 报告期期末基金份额总额 1,327,927,840.45 §7基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1基金管理人持有本基金份额变动情况 注：无。 7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 注：无。 §8影响投资者决策的其他重要信息 8.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况 注：无。 8.2影响投资者决策的其他重要信息 无。 §9备查文件目录 9.1备查文件目录 (一)《鹏华新兴产业混合型证券投资基金基金合同》； (二)《鹏华新兴产业混合型证券投资基金托管协议》； (三)《鹏华新兴产业混合型证券投资基金2019年第2季度报告》（原文）。 9.2存放地点 深圳市福田区福华三路168号深圳国际商会中心第43层鹏华基金管理有限公司。 9.3查阅方式 投资者可在基金管理人营业时间内免费查阅，也可按工本费购买复印件，或通过本基金管理人网站（http：//www.phfund.com.cn）查阅。 投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人鹏华基金管理有限公司，本公司已开通客户服务系统，咨询电话：4006788999。 鹏华基金管理有限公司 2019年07月16日