鹏华精选成长混合型证券投资基金2015年 第4季度报告 2015年12月31日 基金管理人：鹏华基金管理有限公司 基金托管人：中国建设银行股份有限公司 报告送出日期：2016年1月21日 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2016年1月18日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2015年10月1日起至12月31日止。 §2 基金产品概况 基金简称 鹏华精选成长混合 场内简称 - 基金主代码 206002 交易代码 206002 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2009年9月9日 报告期末基金份额总额 194,941,438.80份 在适度控制风险并保持良好流动性的前提下，自下而 投资目标 上精选具有良好持续成长潜力的上市公司，力争基金 资产的长期增值。 1.资产配置策略 本基金主要根据宏观经济、政策环境、利率走势、市 场技术指标、市场资金构成及流动性情况，运用定性 和定量相结合的分析手段，对证券市场现阶段的系统 性风险以及未来一段时期内各大类资产的风险和预 投资策略 期收益率进行分析评估，并据此制定本基金股票、债 券、现金等大类资产之间的配置比例、调整原则和调 整范围。 2.股票投资策略 本基金对股票的投资采用自下而上的个股精选策略， 对成长性股票进行筛选，结合定性分析与定量分析构 建投资组合，并进行定期和不定期调整。 3.债券投资策略 本基金将采取久期策略、信用策略、债券选择策略等 积极投资策略，在严格控制风险的前提下，发掘和利 用市场失衡提供的投资机会，实现债券组合增值。 4.权证投资策略 本基金在进行权证投资时，将通过对权证标的证券基 本面的研究，并结合权证定价模型寻求其合理估值水 平，主要考虑运用的策略包括：价值挖掘策略、价差 策略、双向权证策略等。 业绩比较基准 沪深300指数收益率×80%＋中证综合债指数收益率 ×20% 本基金属于混合型基金，其预期的风险和收益高于货 风险收益特征 币型基金、债券基金，低于股票型基金，为证券投资 基金中具有中高风险、中高收益的投资品种。 基金管理人 鹏华基金管理有限公司 基金托管人 中国建设银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期（2015年10月1日－ 2015年12月31日） 1.本期已实现收益 22,600,497.69 2.本期利润 26,138,354.77 3.加权平均基金份额本期利润 0.1307 4.期末基金资产净值 308,518,918.60 5.期末基金份额净值 1.583 注：1.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣 除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，开放式基金的申购赎回费、 基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2基金净值表现 3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 净值增长率 净值增长率 业绩比较基 业绩比较基准 阶段 ① 标准差② 准收益率③ 收益率标准差 ①－③ ②－④ ④ 过去三个月 8.72% 1.30% 13.68% 1.34% -4.96% -0.04% 注：业绩比较基准=沪深300指数收益率×80%＋中证综合债指数收益率×20%。 3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率 变动的比较注：1、本基金基金合同于2009年9月9日生效；2、截至建仓期结束，本基金的各项投资比例已达到基金合同中规定的各项比例。 §4 管理人报告 4.1基金经理（或基金经理小组）简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 吴印先生，国籍中国， 经济学硕士，9年证券 从业经验。历任万家 吴印 本基金基 2015年5月 - 9 基金管理有限公司研 金经理 5日 究发展部行业分析 师、基金经理助理、 万家双引擎混合基金 基金经理、万家行业 优选股票基金（LOF） 基金经理、万家精选 股票基金基金经理等 职；现任职于鹏华基 金管理有限公司基金 管理部，2015年2月 起担任鹏华优质治理 混合（LOF）基金基金 经理，2015年5月起 兼任鹏华精选成长混 合基金基金经理。吴 印先生具备基金从业 资格。本报告期内本 基金基金经理未发生 变动。 注：1.任职日期和离任日期均指公司作出决定后正式对外公告之日；担任新成立基金基金经理的， 任职日期为基金合同生效日。 2.证券从业的含义遵从行业协会关于从业人员资格管理办法的相关规定。 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等法律法规、中国证监会的有关规定以及基金合同的约定，本着诚实守信、勤勉尽责的原则管理和运作基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，本基金运作合规，不存在违反基金合同和损害基金份额持有人利益的行为。 4.3公平交易专项说明 4.3.1公平交易制度的执行情况 报告期内，本基金管理人严格执行公平交易制度，确保不同投资组合在研究、交易、分配等各环节得到公平对待。 4.3.2异常交易行为的专项说明 报告期内，本基金未发生违法违规且对基金财产造成损失的异常交易行为。 本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的交易次数为1次，主要原因在于指数成分股交易不活跃导致。 4.4报告期内基金投资策略和运作分析 第四季度，宏观经济依旧不见起色，美联储正式加息。A股经过前期大幅下挫，四季度逐渐走稳展开反弹，而结构分化依然如故，中小板创业板明显强于大盘蓝筹。 此外，海外市场在四季度也大幅波动，尤其是大宗商品大幅下跌，原油创多年新低，对相关板块形成拖累。人民币汇率在第四季度依然呈现走弱趋势，股票市场也难免受影响。 在第四季度的反弹中，精选成长基金积极参与，适度增加了仓位，但是依然关注风险，配置上关注基本面扎实，估值合理的企业。 4.5报告期内基金的业绩表现 报告期内，本基金净值增长率为8.72%，同期上证综指上涨15.93%，深证成指上涨26.80%，沪深300指数上涨16.49%。 4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 无。 §5 投资组合报告 5.1报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 243,333,681.79 78.51 其中：股票 243,333,681.79 78.51 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 - - 其中：债券 - - 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售 - - 金融资产 7 银行存款和结算备付金合计 66,332,155.44 21.40 8 其他资产 276,922.51 0.09 9 合计 309,942,759.74 100.00 5.2报告期末按行业分类的股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例 (%) A 农、林、牧、渔业 6,596,428.26 2.14 B 采矿业 - - C 制造业 103,544,179.84 33.56 D 电力、热力、燃气及水生产和供应 - - 业 E 建筑业 - - F 批发和零售业 - - G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 20,322,179.37 6.59 J 金融业 77,110,580.16 24.99 K 房地产业 16,693,048.12 5.41 L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 - - O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 12,291,266.04 3.98 R 文化、体育和娱乐业 6,776,000.00 2.20 S 综合 - - 合计 243,333,681.79 78.87 5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值 比例（％） 1 002475 立讯精密 700,000 22,365,000.00 7.25 2 601318 中国平安 600,000 21,600,000.00 7.00 3 001979 招商蛇口 800,242 16,693,048.12 5.41 4 000333 美的集团 500,000 16,410,000.00 5.32 5 601688 华泰证券 799,928 15,774,580.16 5.11 6 600036 招商银行 800,000 14,392,000.00 4.66 7 300383 光环新网 249,947 13,924,547.37 4.51 8 300347 泰格医药 399,846 12,291,266.04 3.98 9 002664 信质电机 354,192 11,252,679.84 3.65 10 600519 贵州茅台 50,000 10,909,500.00 3.54 5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合 注：本基金本报告期末未持有债券。 5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 注：本基金本报告期末未持有债券。 5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明 细注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细注：本基金本报告期末未持有贵金属。 5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注：本基金本报告期末未持有权证。 5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 5.9.1报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 注：本基金基金合同的投资范围尚未包含股指期货投资。 5.9.2本基金投资股指期货的投资政策 注：本基金基金合同的投资范围尚未包含股指期货投资。 5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 5.10.1本期国债期货投资政策 注：本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。 5.10.2报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 注：本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。 5.10.3本期国债期货投资评价 注：本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。 5.11投资组合报告附注 5.11.1 本基金投资的前十名证券之一的华泰证券于2015年8月24日发布公告称其收到中国证券监督管理委员会《调查通知书》，因公司涉嫌未按规定审查、了解客户身份等违法违规行为，根据《中华人民共和国证券法》的有关规定，中国证券监督管理委员会决定对公司进行立案调查，2015年9月12日,公司发布公告收到中国证券监督管理委员会《行政处罚事先告知书》，因为华泰证券威宁路营业部应客户上海朝兴置业有限公司的要求，与杭州恒生网络技术服务有限公司共同测试HOMS系统接入华泰证券软件系统。系统连通后，在朝兴置业未使用的情况下，华泰证券并未切断其与HOMS系统的连接端口，也未对此专线设置相应监控。公司未按照《关于加强证券期货经营机构客户交易终端信息等客户信息管理的规定》第六条、第八条、第十三条，《中国证券登记结算有限责任公司证券账户管理规则》第五十条的规定对客户的身份信息进行审查和了解，违反了《证券公司监督管理条例》第二十八条第一款的规定，构成《证券公司监督管理条例》第八十四条第（四）项所述的行为，获利18,235,275.00元。 对该股票的投资决策程序的说明：本基金管理人长期跟踪研究该股票，认为华泰证券是国内排名靠前的证券机构，公司近年业务进展较快，业绩增长迅速，从处罚公告中知悉，证监会对华泰证券责令改正，给予警告，没收违法所得18,235,275.00元，并处以54,705,825.00元罚款，而2015年华泰证券的净利润预计超过100亿，此次处罚对华泰证券的财务状况及经营成果并不产生实质性影响。本次处罚对该股票的投资价值不产生重大影响。该证券的投资已执行内部严格的投资决策流程，符合法律法规和公司制度的规定。 本基金投资的前十名证券之一的华泰证券于2015年8月24日发布公告称其收到中国证券监督管理委员会《调查通知书》，因公司涉嫌未按规定审查、了解客户身份等违法违规行为，根据《中华人民共和国证券法》的有关规定，中国证券监督管理委员会决定对公司进行立案调查，2015年9月12日,公司发布公告收到中国证券监督管理委员会《行政处罚事先告知书》，因为华泰证券威宁路营业部应客户上海朝兴置业有限公司的要求，与杭州恒生网络技术服务有限公司共同测试HOMS系统接入华泰证券软件系统。系统连通后，在朝兴置业未使用的情况下，华泰证券并未切断其与HOMS系统的连接端口，也未对此专线设置相应监控。公司未按照《关于加强证券期货经营机构客户交易终端信息等客户信息管理的规定》第六条、第八条、第十三条，《中国证券登记结算有限责任公司证券账户管理规则》第五十条的规定对客户的身份信息进行审查和了解，违反了《证券公司监督管理条例》第二十八条第一款的规定，构成《证券公司监督管理条例》第八十四条第（四）项所述的行为，获利18,235,275.00元。 对该股票的投资决策程序的说明：本基金管理人长期跟踪研究该股票，认为华泰证券是国内排名靠前的证券机构，公司近年业务进展较快，业绩增长迅速，从处罚公告中知悉，证监会对华泰证券责令改正，给予警告，没收违法所得18,235,275.00元，并处以54,705,825.00元罚款，而2015年华泰证券的净利润预计超过100亿，此次处罚对华泰证券的财务状况及经营成果并不产生实质性影响。本次处罚对该股票的投资价值不产生重大影响。该证券的投资已执行内部严格的投资决策流程，符合法律法规和公司制度的规定。 本基金投资的前十名证券中的其它证券本期没有发行主体被监管部门立案调查的、或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的证券。 5.11.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。5.11.3其他资产构成 序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 189,500.21 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 12,005.12 5 应收申购款 75,417.18 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 276,922.51 5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 序号 股票代码 股票名称 流通受限部分的 占基金资产 流通受限情况说明 公允价值(元) 净值比例（%） 1 002664 信质电机 11,252,679.84 3.65 重大事项 5.11.6投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因，投资组合报告中数字分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §6 开放式基金份额变动 单位：份 报告期期初基金份额总额 205,238,963.40 报告期期间基金总申购份额 4,555,996.74 减:报告期期间基金总赎回份额 14,853,521.34 报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"-" - 填列） 报告期期末基金份额总额 194,941,438.80 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1基金管理人持有本基金份额变动情况 注：截止本报告期末，本基金管理人未持有本基金份额。 7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 注:本基金管理人本报告期未申购、赎回或者买卖本基金基金份额。 §8 备查文件目录 8.1备查文件目录 （一）《鹏华精选成长混合型证券投资基金基金合同》； （二）《鹏华精选成长混合型证券投资基金托管协议》； （三）《鹏华精选成长混合型证券投资基金2015年度第4季度报告》（原文）。8.2存放地点 深圳市福田区福华三路168号深圳国际商会中心第43层鹏华基金管理有限公司。 北京市西城区闹市口大街1号院1号楼中国建设银行股份有限公司。8.3查阅方式 投资者可在基金管理人营业时间内免费查阅，也可按工本费购买复印件，或通过本基金管理人网站（http：//www.phfund.com）查阅。 投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人鹏华基金管理有限公司，本公司已开通客户服务系统，咨询电话：4006788999。 鹏华基金管理有限公司 2016年1月21日