南方收益宝货币市场基金2017年年度报 告 2017年12月31日 基金管理人：南方基金管理股份有限公司 基金托管人：中国建设银行股份有限公司 送出日期：2018年03月29日 重要提示及目录 1.1重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2018年3月26日复核了本报 告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内 容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。　　 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。　 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本 基金的招募说明书及其更新。 本报告期自2017年1月1日起至12月31日止。 目录 §1重要提示及目录.........................................................................................................................2 1.1 重要提示.........................................................................................................................................2 1.2 目录.................................................................................................................................................3 §2基金简介.....................................................................................................................................5 2.1 基金基本情况.................................................................................................................................5 2.2 基金产品说明.................................................................................................................................5 2.3 基金管理人和基金托管人..............................................................................................................5 2.4 信息披露方式.................................................................................................................................6 2.5 其他相关资料.................................................................................................................................6 §3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况.........................................................................6 3.1 主要会计数据和财务指标..............................................................................................................6 3.2 基金净值表现.................................................................................................................................8 3.3 过去三年基金的利润分配情况....................................................................................................10 §4管理人报告...............................................................................................................................11 4.1 基金管理人及基金经理情况........................................................................................................11 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明................................................................12 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明............................................................................13 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明............................................................13 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望............................................................14 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况............................................................................15 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明........................................................................15 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明............................................................................16 4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明....................................16 §5托管人报告...............................................................................................................................16 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明................................................................................16 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明.............16 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见................................16 §6 审计报告.....................................................................................................................................17 6.1 审计报告基本信息.......................................................................................................................17 6.2 审计报告的基本内容....................................................................................................................17 §7年度财务报表...........................................................................................................................19 7.1 资产负债表...................................................................................................................................19 7.2 利润表...........................................................................................................................................20 7.3 所有者权益（基金净值）变动表................................................................................................21 7.4 报表附注.......................................................................................................................................23 §8投资组合报告...........................................................................................................................45 8.1 期末基金资产组合情况................................................................................................................45 8.2 债券回购融资情况.......................................................................................................................45 8.3 基金投资组合平均剩余期限........................................................................................................46 8.4 报告期内投资组合平均剩余存续期超过240天情况说明........................................................46 8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合........................................................................................47 8.6 期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排名的前十名债券投资明细................................47 8.7 “影子定价”与“摊余成本法”确定的基金资产净值的偏离..........................................................48 8.8 报告期内负偏离度的绝对值达到0.25%情况说明.....................................................................48 8.9 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细.............48 8.10 投资组合报告附注.....................................................................................................................48 §9基金份额持有人信息................................................................................................................49 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构....................................................................................49 9.2 期末货币市场基金前十名份额持有人情况................................................................................49 9.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况........................................................................49 9.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况....................................50 §10 开放式基金份额变动................................................................................................................50 §11重大事件揭示.........................................................................................................................50 11.1 基金份额持有人大会决议..........................................................................................................50 11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动..........................................50 11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼..............................................................51 11.4 基金投资策略的改变..................................................................................................................51 11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况......................................................................................51 11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况......................................................51 11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况..................................................................................51 11.8 偏离度绝对值超过0.5%的情况.................................................................................................52 11.9 其他重大事件.............................................................................................................................52 §12影响投资者决策的其他重要信息...........................................................................................54 12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况..........................................54 §13备查文件目录.........................................................................................................................55 13.1 备查文件目录.............................................................................................................................55 13.2 存放地点.....................................................................................................................................55 13.3 查阅方式.....................................................................................................................................55 基金简介 2.1基金基本情况 基金名称 南方收益宝货币市场基金 基金简称 南方收益宝货币 基金主代码 202307 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2014年12月15日 基金管理人 南方基金管理股份有限公司 基金托管人 中国建设银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 4,431,271,646.57份 基金合同存续期 不定期 下属分级基金的基金简称 南方收益宝A 南方收益宝B 下属分级基金的交易代码 202307 202308 报告期末下属分级基金的份 107,003,563.75份 4,324,268,082.82份 额总额 注:本基金在交易所行情系统净值揭示等其他信息披露场合下，可简称为“南方收益宝货币”。 2.2 基金产品说明 投资目标 在控制投资组合风险，保持流动性的前提下，力争实现超越业绩比 较基准的投资回报。 投资策略 本基金将采用积极管理型的投资策略，将投资组合的平均剩余期限 控制在120天以内，在控制利率风险、尽量降低基金净值波动风险 并满足流动性的前提下，提高基金收益。 业绩比较基准 本基金的业绩比较基准为：中国人民银行公布的七天通知存款税后 利率。 风险收益特征 本基金为货币市场基金，其长期平均风险和预期收益率低于股票基 金、混合基金和债券型基金。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 南方基金管理股份有限公司 中国建设银行股份有限公司 信息披露 姓名 常克川 田青 负责人 联系电话 0755-82763888 010-67595096 电子邮箱 manager@southernfund.com tianqing1.zh@ccb.com 客户服务电话 400-889-8899 010-67595096 传真 0755-82763889 010-66275853 注册地址 深圳市福田区福田街道福华一路 北京市西城区金融大街25号 六号免税商务大厦31-33层 办公地址 深圳市福田区福田街道福华一路 北京市西城区闹市口大街一号 六号免税商务大厦31-33层 院一号楼 邮政编码 518048 100033 法定代表人 张海波 田国立 2.4信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报 登载基金年度报告正文的管理人互联网网 http://www.nffund.com 址 基金年度报告备置地点 基金管理人、基金托管人的办公地址 2.5其他相关资料 项目 名称 办公地址 会计师事务所 普华永道中天会计师事务所 上海市湖滨路202号普华永道中心11楼 (特殊普通合伙) 注册登记机构 南方基金管理股份有限公司 深圳市福田区福田街道福华一路六号免税商 务大厦31-33层 §3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 3.1主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 2015年 3.1. 报告期 07月30日 1 期 (2015年 报告期(2017年01月01日- 报告期(2016年01月01日- （基金合同 间数 01月01日- 2017年12月31日) 2016年12月31日) 生效日）- 据和 2015年 2015年 指标 12月31日) 12月31日 南方收益宝A 南方收益宝B 南方收益宝A 南方收益宝B 南方收益宝A 南方收益宝B 本期 已实 6,405,142.5 563,557,118 17,194,797. 1,214,379,6 31,917,433. 131,599,820 现收 4 .92 05 87.11 14 .39 益 本期 6,405,142.5 563,557,118 17,194,797. 1,214,379,6 31,917,433. 131,599,820 利润 4 .92 05 87.11 14 .39 本期 净值 收益 3.4005% 3.6518% 2.4934% 2.7410% 3.6086% 1.1690% 率 3.1. 2 期 报告期 报告期 末数 报告期(2017年12月31日) 报告期(2016年12月31日) (2015年 (2015年 据和 12月31日) 12月31) 指标 期末 基金 107,003,563 4,324,268,0 686,521,897 37,732,859, 1,454,071,4 28,473,467, 资产 .75 82.82 .30 892.75 45.22 747.45 净值 期末 基金 1.0000 1.0000 1.0000 1.0000 1.0000 1.0000 份额 净值 3.1. 报告期 报告期 3累 计期 报告期(2017年12月31日) 报告期(2016年12月31日) (2015年 (2015年 末指 12月31日) 12月31) 标 累计 净值 10.0024% 7.7379% 6.3848% 3.9421% 3.7967% 1.1690% 收益 率 注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除 相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益，由于本基金采用摊 余成本法核算，因此，公允价值变动收益为零，本期已实现收益和本期利润的金额相等。 2、本基金自2015年7月29日实施份额分类，设置两类基金份额，A类基金份额和B类基金份 额。 3、本基金利润分配是按日结转份额。 3.2基金净值表现 3.2.1基金份额净值收益率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 南方收益宝A 业绩比较基 净值收益率 净值收益率 业绩比较基 阶段 准收益率标 ①－③ ②－④ ① 标准差② 准收益率③ 准差④ 过去三个月 0.9175% 0.0015% 0.3456% 0.0000% 0.5719% 0.0015% 过去六个月 1.8289% 0.0012% 0.6924% 0.0000% 1.1365% 0.0012% 过去一年 3.4005% 0.0016% 1.3781% 0.0000% 2.0224% 0.0016% 过去三年 9.8031% 0.0052% 4.1955% 0.0000% 5.6076% 0.0052% 自基金合同 10.0024% 0.0052% 4.2620% 0.0000% 5.7404% 0.0052% 生效起至今 南方收益宝B 业绩比较基 净值收益率 净值收益率 业绩比较基 阶段 准收益率标 ①－③ ②－④ ① 标准差② 准收益率③ 准差④ 过去三个月 0.9801% 0.0015% 0.3456% 0.0000% 0.6345% 0.0015% 过去六个月 1.9540% 0.0012% 0.6924% 0.0000% 1.2616% 0.0012% 过去一年 3.6518% 0.0016% 1.3781% 0.0000% 2.2737% 0.0016% 自基金合同 7.7379% 0.0016% 3.3782% 0.0000% 4.3597% 0.0016% 生效起至今 3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值收益率变动及其与同期业绩比较基准收 益率变动的比较3.2.3自基金合同生效以来基金每年净值收益率及其与同期业绩比较基准收益率 的比较 注：基金合同生效当年按照实际存续期计算。 3.3过去三年基金的利润分配情况 单位：元 南方收益宝A直接通过应 年度 已按再投资形式 付 应付利润 年度利润 备注 转实收基金 赎回款转出 本年变动 分配合计 金额 2017年 6,405,142.54 - - 6,405,142.54 - 2016年 17,194,797.05 - - 17,194,797.05 - 2015年 31,917,433.14 - - 31,917,433.14 - 合计 55,517,372.73 - - 55,517,372.73 - 南方收益宝B直接通过 年度 已按再投资形式 应付 应付利润 年度利润 备注 转实收基金 赎回款转 本年变动 分配合计 出金额 2017年 563,557,118.92 - - 563,557,118.92 - 2016年 1,214,379,687.11 - - 1,214,379,687.11 - 2015年 131,599,820.39 - - 131,599,820.39 - 合计 1,909,536,626.42 - - 1,909,536,626.42 - §4管理人报告 4.1基金管理人及基金经理情况 4.1.1基金管理人及其管理基金的经验 1998年3月6日，经中国证监会批准，南方基金管理有限公司作为国内首批规范的基金管理公司正式成立，成为我国“新基金时代”的起始标志。 2018年1月，公司整体变更设立为南方基金管理股份有限公司,注册资本金3亿元人民币。目 前股权结构：华泰证券股份有限公司45%、深圳市投资控股有限公司30%、厦门国际信托有限公 司15%及兴业证券股份有限公司10%。目前，公司在北京、上海、合肥、成都、深圳等地设有分 公司，在香港和深圳前海设有子公司——南方东英资产管理有限公司（香港子公司）和南方资本 管理有限公司（深圳子公司）。其中，南方东英是境内基金公司获批成立的第一家境外分支机构。 截至报告期末，南方基金管理股份有限公司（不含子公司）管理资产规模超7,200亿元，旗下 管理153只开放式基金，多个全国社保、基本养老保险、企业年金和专户理财投资组合。 4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介 任本基金的基金 经理（助理）期 证券 姓名 职务 限 从业 说明 任职日期 离任 年限 日期 香港科技大学理学硕士，具有基金从业资格。 夏晨 本基金 2014年 2005年5月加入南方基金，曾担任金融工程研究员、 曦 基金经 12月 - 12 固定收益研究员、风险控制员等职务，现任现金投 理 15日 资部总经理、固定收益投资决策委员会副主席。 2008年5月至2012年7月，任固定收益部投资经 理，负责社保、专户及年金组合的投资管理； 2013年1月至2014年12月，任南方理财30天基 金经理；2012年7月至2015年1月，任南方润元 基金经理；2014年7月至2016年11月，任南方薪 金宝基金经理；2014年12月至2016年11月，任 南方理财金基金经理；2012年8月至今，任南方理 财14天基金经理；2012年10月至今，任南方理财 60天基金经理；2014年7月至今，任南方现金增利、 南方现金通基金经理；2014年12月至今，任南方 收益宝基金经理；2016年2月至今，任南方日添益 货币基金经理；2016年10月至今，任南方天天利 基金经理；2017年8月至今，任南方天天宝基金经 理。 女，中南大学管理科学与工程专业硕士，具有基金 从业资格。曾先后就职于万家基金、银河基金、融 通基金，历任交易员、研究员、基金经理助理； 2011年10月至2015年3月，任融通易支付货币基 本基金 金经理；2012年3月至2015年3月，任融通四季 蔡奕 基金经 2017年 - 11 添利债券基金经理；2012年11月至2015年3月， 奕 理 8月24日 任融通岁岁添利债券基金经理；2014年8月至 2015年3月，任融通月月添利定开债券基金经理。 2015年4月加入南方基金；2016年8月至今，任南 方薪金宝、南方理财金、南方日添益基金经理； 2016年11月至今，任南方天天利基金经理； 2017年8月至今，任南方收益宝基金经理。 女，中国科学院管理科学与工程专业硕士，具有基 金从业资格。曾任泰康资产管理有限公司固定收益 2017 交易员、信诚人寿保险有限公司固定收益研究员。 本基金 2016年 年 2014年8月加入南方基金，任固定收益部研究员； 刘莹 基金经 4月29日 9月 8 2015年2月至2016年4月，任南方理财60天基金 理 7日 经理助理；2016年4月至2017年9月，任南方理 财14天、南方收益宝、南方理财金基金经理； 2016年7月至2017年9月，任南方日添益货币基 金经理。 注:1.对基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，“离任日期”为根据公司决 定确定的解聘日期；对此后的非首任基金经理，“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决 定确定的聘任日期和解聘日期。 2.证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》等有关法律法规、中国证监会和《南方收益宝货币市场基金基金合同》的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作整体合法合规，没有损害基金份额持有人利益。基金的投资范围、投资比例符合有关法律法规及基金合同的规定。 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1公平交易制度和控制方法 本基金管理人根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和有关法律法规的规定，针对股票、债券的一级市场申购和二级市场交易等投资管理活动，以及授权、研究分析、投资决 策、交易执行、业绩评估等投资管理活动相关的各个环节，建立了股票、债券、基金等证券池管 理制度和细则，投资管理制度和细则，集中交易管理办法，公平交易操作指引，异常交易管理制 度等公平交易相关的公司制度或流程指引。通过加强投资决策、交易执行的内部控制，完善对投 资交易行为的日常监控和事后分析评估，以及履行相关的报告和信息披露义务，切实防范投资管 理业务中的不公平交易和利益输送行为，保护投资者合法权益。 4.3.2公平交易制度的执行情况 本报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，完善相应制度及流程，通过系统和人工等各种方式在各业务环节严格控制交易公平执行，公平对待旗下管理的所有基金和投资组合。公司每季度对旗下组合进行股票和债券的同向交易价差专项分析。本报告期内，两两组合间单日、3日、5日时间窗口内同向交易买入溢价率均值或卖出溢价率均值显著不为0的情况不存在，并且交易占优比也没有明显异常，未发现不公平对待各组合或组合间相互利益输送的情况。 4.3.3异常交易行为的专项说明 本基金于本报告期内不存在异常交易行为。本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的交易次数为5次，是由于投资组合接受投资者申赎后被动增减仓位以及指数型基金成份股调整所致，相关投资组合经理已提供决策依据并留存记录备查。 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 海外方面，美国经济温和扩张，全年共加息3次，符合市场预期，美联储今年10月开始缩表，初始规模为100亿/月，每3个月提高100亿，并最终达到500亿/月的水平。此外，特朗普税改法案成功落地。欧洲经济表现较好，多项指标创金融危机后的新高，欧央行对经济和通胀预期偏乐观，将从2018年1月份开始缩减月度QE规模至300亿，并持续到9月份，但目前通胀依然较低，对是否会退出QE欧央行持保留态度。日本央行仍维持10年期利率0%的目标，将继续实施超宽松货币政策。全球经济今年以来共振复苏，尤其是制造业改善明显，货币政策进入边际收紧的通道，全球主要经济体债市收益率整体保持震荡走势。 国内方面，全年经济展现了较强的韧性，GDP增速较去年小幅回升，前三季度累计同比增长6.9%，工业增加值年内波动较大，全年增速预计稳定在6.5左右。通胀方面，CPI保持温和走势，全年均值为1.6%，PPI全年高位运行。 政策方面，货币政策中性偏紧，全年3次上调公开市场利率。央行9月底宣布定向降准，但要到2018年开始执行，央行主要采用公开市场操作、MLF等提供流动性,10月底央行创设63天逆回购,12月底建立“临时准备金动用安排”,全年资金面呈现紧平衡的态势。受益于美元指数的下跌，全年人民币兑美元录得较大升值。在央行中性偏紧的政策态度下，资管新规、流动性新规相继出台，金融监管进一步加强。 市场方面，全年债市处于熊市之中。前5月，经济基本面底部回升，同时在央行连续加息和监管加强的影响下，债市收益率大幅上行，信用利差大幅走扩，期限利差进一步压缩。进入6月后，央行出面加强监管协调，同时资金面未如预期的紧张，市场情绪逐渐平稳，收益率出现回落，随后三季度维持了震荡的格局。但进入四季度后，经济基本面依旧维持较强的韧性，同时监管文 件逐步出台，债市再次出现较大下跌。目前收益率较去年末大幅上行，信用利差走扩，期限利差 压缩，全年债市走出震荡上行的熊市。货币市场利率呈现高位震荡行情，四季度收益率再创新高， 表明金融市场整体流动性紧张程度仍未有效缓解。在基金运作上，我们整体保持了适中久期，在 流动性和收益性之间保持平衡，为客户提供了稳健收益。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 在本报告期内，南方收益宝货币A级基金净值收益率为3.4005%，同期业绩比较基准收益率为1.3781%；南方收益宝货币B级基金净值收益率为3.6518%，同期业绩比较基准收益率为 1.3781%。 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 经济层面，12月中采制造业PMI有所回落，但回落幅度较小。生产和新订单指数均有所回落，但新出口订单指数大幅上升，创下年内次高值，反映外需情况依然较好。综合来看，经济依然保持着较强的韧性。通胀方面，明年CPI中枢上升至2.5%左右，但难以达到3.0%的高度；明年PPI中枢回落至3.0%左右，较今年显著下降。 政策层面，美联储加息靴子落地，欧央行明年开始削减月度购债规模。海外央行依然处于货币政策边际收紧的通道中，但人民币汇率表现较好，央行货币政策受到的压力较小。四季度央行跟随美联储上调了公开市场利率，同时建立了“临时准备金动用安排”，维护春节期间的流动性稳定，继续维持不松不紧的政策态度。但监管政策依然严格，四季度相继发布了资管新规和流动性新规的征求意见稿，监管对市场依然存在较大影响。 债市策略方面，预计2018年消费平稳、投资继续下滑，出口边际拉动有所减弱。结合通胀整体平稳的判断，预计2018年名义增速大概率稳中有落，经济基本面情况或支持利率水平有所下降。但加强金融监管仍是明年主题，或导致市场利率较长期偏离与经济增速相适宜的水平。目前扰动债券市场的，无论是明年的通胀预期，货币政策，还是金融监管，都是偏中长期的因素，债市的磨顶时期或较长，仍需要耐心等待基本面和政策面更加明确的信号。在当前紧信用的背景下，企业融资环境恶化，需要严防信用风险，加强对于持仓债券的跟踪和梳理。我们将继续保持组合的良好的流动性，为广大客户提供稳健优秀的投资收益。 4.6管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 本报告期内，本基金管理人根据法律法规、监管要求和业务发展情况，坚持从保护基金持有人利益出发，树立并坚守“全员合规、合规从高层做起、合规创造价值、合规是公司生存基础”的合规理念，继续致力于合规与内控机制的完善，积极推动主动合规风控管理，持续加强业务风险的控制与防范，确保各项法规和管理制度的落实，保证基金合同得到严格履行。 本报告期内，本基金管理人结合新法规的实施、新的监管要求和公司业务发展实际情况，积极推动监管新规落实，持续完善内部控制体系和内部控制制度、业务流程，并积极开展形式丰富的合规培训与考试，加强员工行为规范检查、加大合规问责力度，强化全员合规、主动合规理念；对公司投研交易、市场销售、后台运营及人员管理等业务开展了定期稽核、专项稽核及多项自查，检查业务开展的合规性和制度执行的有效性，排查业务中的风险点并完善内控措施，促进公司业 务合规运作、稳健经营；采取事前防范、事中控制和事后监督等三阶段工作，持续完善投资合规 风控制度流程和系统，加强流动性指标等重要指标的监控和内幕交易防控，有效确保投研交易业 务合规运作；积极参与新产品、新业务合规评估工作，保障新产品、新业务合规开展；严格审查 基金宣传推介材料，及时检查基金销售业务的合法合规情况，督促落实投资者适当性管理制度； 完成各项信息披露工作，保障所披露信息的真实性、准确性和完整性；继续按照风险为本的原则 积极开展各项反洗钱工作，进一步升级反洗钱业务系统，优化其他反洗钱资源配置，重点推进 《金融机构大额交易和可疑交易报告管理办法》的具体落实工作，加强业务部门反洗钱风险评估 频率，将反洗钱工作贯穿于公司各项业务流程；监督客户投诉处理，重视媒体监督和投资者关系 管理。 本基金管理人承诺将坚持诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，积极健全内部管理制 度，不断提高监察稽核工作的科学性和有效性，努力防范各种风险，切实保护基金资产的安全与 利益。 4.7管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 根据中国证监会相关规定和基金合同约定，本基金管理人应严格按照新准则、中国证监会相关规定和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种进行估值。本基金管理人已制定基金估值和份额净值计价的业务管理制度，明确基金估值的程序和技术；建立了估值委员会，组成人员包括副总经理、督察长、权益研究部总经理、指数投资部总经理、现金投资部总经理、风险管理部总经理及运作保障部总经理等。本基金管理人使用可靠的估值业务系统，估值人员熟悉各类投资品种的估值原则和具体估值程序。估值流程中包含风险监测、控制和报告机制。基金管理人改变估值技术，导致基金资产净值的变化在0.25%以上的，对所采用的相关估值技术、假设及输入值的适当性咨询会计师事务所的专业意见。本基金托管人根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任。定价服务机构按照商业合同约定提供定价服务。基金经理可参与估值原则和方法的讨论，但不参与估值价格的最终决策。本报告期内，参与估值流程各方之间无重大利益冲突。4.8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 根据本基金合同约定，本基金采用“每日分配、按日支付”，即根据每日基金收益情况，以每万份基金已实现收益为基准，为投资人每日计算当日收益并分配，且每日进行支付。 本报告期内应分配收益569,962,261.46元,实际分配收益569,962,261.46元。4.9报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 无。 §5托管人报告 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期，中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了《证券投资基金法》、基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说 明 本报告期，本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，对本基金的基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，对本基金的投资运作方面进行了监督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。 本报告期，南方收益宝实施利润分配的金额为569,962,261.46元，其中，南方收益宝A类为6,405,142.54元，南方收益宝B类为563,557,118.92元。 5.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 §6 审计报告 6.1审计报告基本信息 财务报表是否经过审计 是 审计意见类型 标准无保留意见 审计报告编号 普华永道中天审字(2018)第22838号 6.2审计报告的基本内容 审计报告标题 审计报告 审计报告收件人 南方收益宝货币市场基金全体基金份额持有人： (一)我们审计的内容 我们审计了南方收益宝货币市场基金 (以下简称“南方收益 宝基金”)的财务报表，包括2017年12月31日的资产负债 表，2017年度的利润表和所有者权益(基金净值)变动表以 及财务报表附注。 审计意见 (二)我们的意见 我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准 则和在财务报表附注中所列示的中国证券监督管理委员会 (以下简称“中国证监会”)、中国证券投资基金业协会(以 下简称“中国基金业协会”)发布的有关规定及允许的基金 行业实务操作编制，公允反映了南方收益宝基金2017年 12月31日的财务状况以及2017年度的经营成果和基金净 值变动情况。 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。 审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一 步阐述了我们在这些准则下的责任。我们相信，我们获取的 形成审计意见的基础 审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。 按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于南方收益宝 基金，并履行了职业道德方面的其他责任。 强调事项 - 其他事项 - 其他信息 - 南方收益宝基金的基金管理人南方基金管理股份有限公司 (原南方基金管理有限公司，以下简称“基金管理人”)管理 层负责按照企业会计准则和中国证监会、中国基金业协会发 布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制财务报表，使 其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以 使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。 管理层和治理层对财务报表的责 任 在编制财务报表时，基金管理人管理层负责评估南方收益宝 基金的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项(如适用) ，并运用持续经营假设，除非基金管理人管理层计划清算南 方收益宝基金、终止运营或别无其他现实的选择。 基金管理人治理层负责监督南方收益宝基金的财务报告过程。 我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导 致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报 告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则 执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于 舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影 响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认 为错报是重大的。 在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断， 并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作： (一)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风 险；设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适 注册会计师对财务报表审计的责 当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉 任 及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上， 未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于 错误导致的重大错报的风险。 (二)了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序， 但目的并非对内部控制的有效性发表意见。 (三)评价基金管理人管理层选用会计政策的恰当性和作出会 计估计及相关披露的合理性。 (四)对基金管理人管理层使用持续经营假设的恰当性得出结 论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对南方收益宝 基金持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大 不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定 性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财 务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无 保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。 然而，未来的事项或情况可能导致南方收益宝基金不能持续 经营。 (五)评价财务报表的总体列报、结构和内容(包括披露)，并 评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。 我们与基金管理人治理层就计划的审计范围、时间安排和重 大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出 的值得关注的内部控制缺陷。 会计师事务所的名称 普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙） 注册会计师的姓名 薛竞 陈熹 会计师事务所的地址 中国上海市黄浦区湖滨路202号领展企业广场2座普华永道 中心11楼 审计报告日期 2018年3月23日 §7年度财务报表 7.1资产负债表 会计主体：南方收益宝货币市场基金 报告截止日：2017年12月31日 单位：人民币元 资 产 附注号 本期末 上年度末 2017年12月31日 2016年12月31日 资 产： 银行存款 7.4.7.1 105,136,961.00 19,424,147,017.85 结算备付金 11,769,710.60 10,295,454.55 存出保证金 - - 交易性金融资产 7.4.7.2 3,802,997,304.57 13,833,999,278.97 其中：股票投资 - - 基金投资 - - 债券投资 3,802,997,304.57 13,801,148,262.14 资产支持证券投资 - 32,851,016.83 贵金属投资 - - 衍生金融资产 7.4.7.3 - - 买入返售金融资产 7.4.7.4 507,896,321.84 4,990,096,313.23 应收证券清算款 - - 应收利息 7.4.7.5 5,953,979.28 168,387,258.27 应收股利 - - 应收申购款 2,300.00 4,800.00 递延所得税资产 - - 其他资产 7.4.7.6 574.78 574.78 资产总计 4,433,757,152.07 38,426,930,697.65 负债和所有者权益 附注号 本期末 上年度末 2017年12月31日 2016年12月31日 负 债： 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 7.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付证券清算款 - - 应付赎回款 - 24,262.06 应付管理人报酬 1,293,208.61 4,873,691.73 应付托管费 461,860.23 1,740,604.16 应付销售服务费 118,817.20 423,764.92 应付交易费用 7.4.7.7 147,619.46 112,364.06 应交税费 - - 应付利息 - - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 7.4.7.8 464,000.00 374,220.67 负债合计 2,485,505.50 7,548,907.60 所有者权益： 实收基金 7.4.7.9 4,431,271,646.57 38,419,381,790.05 未分配利润 7.4.7.10 - - 所有者权益合计 4,431,271,646.57 38,419,381,790.05 负债和所有者权益总计 4,433,757,152.07 38,426,930,697.65 注:报告截止日2017年12月31日，基金份额净值1.0000元，基金份额总额 4,431,271,646.57份，其中南方收益宝货币市场基金A级基金份额总额107,003,563.75份，南 方收益宝货币市场基金B级基金份额总额4,324,268,082.82份。 7.2利润表 会计主体：南方收益宝货币市场基金 本报告期：2017年1月1日 至2017年12月31日 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项 目 附注号 2017年1月1日 至 2016年1月1日 至 2017年12月31日 2016年12月31日 一、收入 616,762,292.14 1,352,822,526.57 1.利息收入 622,299,432.72 1,346,596,777.52 其中：存款利息收入 7.4.7.11 257,528,776.32 871,384,745.98 债券利息收入 249,249,708.18 367,636,535.98 资产支持证券利 266,819.86 288,192.41 息收入 买入返售金融资 115,254,128.36 107,287,303.15 产收入 其他利息收入 - - 2.投资收益（损失以“- -5,537,140.58 6,205,946.48 ”填列） 其中：股票投资收益 7.4.7.12 - - 基金投资收益 - - 债券投资收益 7.4.7.13 -5,536,574.83 6,206,811.18 资产支持证券投 7.4.7.13.2 -565.75 -864.70 资收益 贵金属投资收益 7.4.7.14 - - 衍生工具收益 7.4.7.15 - - 股利收益 7.4.7.16 - - 3.公允价值变动收益(损失 7.4.7.17 - - 以“-”号填列) 4.汇兑收益(损失以“- - - ”号填列) 5.其他收入(损失以“- 7.4.7.18 - 19,802.57 ”号填列) 减：二、费用 46,800,030.68 121,248,042.41 1．管理人报酬 7.4.10.2.1 23,084,134.31 64,251,587.64 2．托管费 7.4.10.2.2 8,244,333.72 22,946,995.58 3．销售服务费 7.4.10.2.3 2,118,296.54 6,269,927.98 4．交易费用 7.4.7.19 - - 5．利息支出 12,739,925.99 27,115,674.32 其中：卖出回购金融资 12,739,925.99 - 产支出 6．其他费用 7.4.7.20 613,340.12 663,856.89 三、利润总额(亏损总额 以“-”号填列) 569,962,261.46 1,231,574,484.16 减：所得税费用 - - 四、净利润（净亏损以 569,962,261.46 1,231,574,484.16 “-”号填列） 7.3所有者权益（基金净值）变动表 会计主体：南方收益宝货币市场基金 本报告期：2017年1月1日 至2017年12月31日 单位：人民币元 本期 项目 2017年1月1日 至2017年12月31日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权 38,419,381,790.05 - 38,419,381,790.05 益（基金净值） 二、本期经营活动 产生的基金净值变 - 569,962,261.46 569,962,261.46 动数（本期净利润） 三、本期基金份额 交易产生的基金净 值变动数 -33,988,110,143.48 - -33,988,110,143.48 （净值减少以“- ”号填列） 其中：1.基金申购 140,578,126,798.44 - 140,578,126,798.44 款 2.基金赎回 -174,566,236,941.92 - -174,566,236,941.92 款 四、本期向基金份 额持有人分配利润 产生的基金净值变 - -569,962,261.46 -569,962,261.46 动（净值减少以 “-”号填列） 五、期末所有者权 4,431,271,646.57 - 4,431,271,646.57 益（基金净值） 上年度可比期间 项目 2016年1月1日 至2016年12月31日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权 29,927,539,192.67 - 29,927,539,192.67 益（基金净值） 二、本期经营活动 产生的基金净值变 - 1,231,574,484.16 1,231,574,484.16 动数（本期净利润） 三、本期基金份额 交易产生的基金净 值变动数 8,491,842,597.38 - 8,491,842,597.38 （净值减少以“- ”号填列） 其中：1.基金申购 311,620,249,242.53 - 311,620,249,242.53 款 2.基金赎回 -303,128,406,645.15 - -303,128,406,645.15 款 四、本期向基金份 额持有人分配利润 产生的基金净值变 - -1,231,574,484.16 -1,231,574,484.16 动（净值减少以 “-”号填列） 五、期末所有者权 38,419,381,790.05 - 38,419,381,790.05 益（基金净值） 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告7.1至7.4财务报表由下列负责人签署： 杨小松 徐超 徐超基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人7.4报表附注 7.4.1基金基本情况 南方收益宝货币市场基金是根据原南方理财30天债券型证券投资基金(以下简称“南方理财30天基金”)基金份额持有人大会2014年11月14日以现场方式审议通过的《南方理财30天债券型证券投资基金转型有关事项的议案》，并经中国证监会证监许可[2014]1025号《关于准予南方理财30天债券型证券投资基金变更注册的批复》核准，由原基金南方理财30天基金转型而来。原南方理财30天基金为契约型定期开放式基金，存续期限不定，经与基金托管人中国建设银行股份有限公司协商一致，自2014年12月15日起，南方理财30天基金更名为南方收益宝货币市场基金(以下简称“本基金”)，原《南方理财30天债券型证券投资基金基金合同》失效，《南方收益宝货币市场基金基金合同》于同一日生效。本基金为契约型开放式，存续期限不定。本基金的基金管理人为南方基金管理股份有限公司(原南方基金管理有限公司，已于2018年 1月4日办理完成工商变更登记)，基金托管人为中国建设银行股份有限公司。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《南方收益宝货币市场基金基金合同》的有关规定， 本基金投资于法律法规及监管机构允许投资的金融工具，包括现金、期限在一年以内(含一年)的 银行存款、债券回购、中央银行票据、同业存单，剩余期限在397天以内(含397天)的债券、非 金融企业债务融资工具、资产支持证券以及中国证监会、中国人民银行认可的其他具有良好流动 性的货币市场工具。如法律法规或监管机构以后允许基金投资的其他品种，基金管理人在履行适 当程序后，可以将其纳入投资范围。本基金的业绩比较基准为同期七天通知存款税后利率。 本财务报表由本基金的基金管理人南方基金管理股份有限公司于2018年3月23日批准报出。 7.4.2会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《南方收益宝货币市场基金基金合同》和在财务报表附注7.4.4所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。 本财务报表以持续经营为基础编制。 7.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金2017年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金2017年12月31日的财务状况以及2017年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。 7.4.4重要会计政策和会计估计 7.4.4.1会计年度 本基金会计年度为公历1月1日起至12月31日止。 7.4.4.2记账本位币 本基金的记账本位币为人民币。 7.4.4.3金融资产和金融负债的分类 (1)金融资产的分类金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基金对金融资产的持有意图和持有能力。本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资。 本基金目前以交易目的持有的债券投资和资产支持证券投资分类为以公允价值计量且其变动计 入当期损益的金融资产。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在资产负债表中以交 易性金融资产列示。 本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产和其他各类应 收款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。 (2)金融负债的分类 金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债及其他金融负 债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本基金 持有的其他金融负债包括其他各类应付款项等。 7.4.4.4金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认 金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时，按公允价值在资产负债表内确认。对于取得债券投资和资产支持证券投资支付的价款中包含的债券和资产支持证券投资起息日或上 次除息日至购买日止的利息，单独确认为应收项目。应收款项和其他金融负债的相关交易费用计 入初始确认金额。 债券投资和资产支持证券投资按票面利率或商定利率每日计提应收利息，按实际利率法在其剩 余期限内摊销其买入时的溢价或折价；同时于每一计价日计算影子价格，以避免债券投资和资产 支持证券投资的账面价值与公允价值的差异导致基金资产净值发生重大偏离。对于应收款项和其 他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。 金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1)收取该金融资产现金流量的合同权利终止； (2)该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；或 者(3)该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险 和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。 金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。 当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。终 止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。 7.4.4.5金融资产和金融负债的估值原则 为了避免投资组合的账面价值与公允价值的差异导致基金资产净值发生重大偏离，从而对基金持有人的利益产生稀释或不公平的结果，基金管理人于每一计价日采用投资组合的公允价值计算影子价格。当影子价格确定的基金资产净值与摊余成本法计算的基金资产净值的偏离度绝对值达到或超过0.25%时，基金管理人应根据相关法律法规采取相应措施，使基金资产净值更能公允地反映基金投资组合价值。 计算影子价格时按如下原则确定债券投资和资产支持证券投资的公允价值： (1)存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无交易且最近交 易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的，按最近交易日的市场交易价格确定公允价值。有 充足证据表明估值日或最近交易日的市场交易价格不能真实反映公允价值的，应对市场交易价格 进行调整，确定公允价值。与上述投资品种相同，但具有不同特征的，应以相同资产或负债的公 允价值为基础，并在估值技术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等， 如果该限制是针对资产持有者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，基金管 理人不应考虑因大量持有相关资产或负债所产生的溢价或折价。 (2)当金融工具不存在活跃市场，采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持 的估值技术确定公允价值。采用估值技术时，优先使用可观察输入值，只有在无法取得相关资产 或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才可以使用不可观察输入值。 (3)如经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响金融工具价格的重大事件，应对估值进行调 整并确定公允价值。 7.4.4.6金融资产和金融负债的抵销 本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金1)具有抵销已确认金额的法定权利且该种法定权利现在是可执行的；且2)交易双方准备按净额结算时，金融资产与金融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。 7.4.4.7实收基金 实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额。每份基金份额面值为1.00元。由于申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。 7.4.4.8损益平准金 不适用。 7.4.4.9收入/(损失)的确认和计量 债券投资在持有期间按实际利率计算确定的金额扣除在适用情况下由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认为利息收入。资产支持证券在持有期间收到的款项，根据资产支持证券的预计收益率区分属于资产支持证券投资本金部分和投资收益部分，将本金部分冲减资产支持证券投资成本，并将投资收益部分确认为利息收入。 债券投资处置时其处置价格扣除相关交易费用后的净额与账面价值之间的差额确认为投资收益。 应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则按 直线法计算。 7.4.4.10费用的确认和计量 本基金的管理人报酬、托管费和销售服务费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法逐日确认。 其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的 则按直线法计算。 7.4.4.11基金的收益分配政策 本基金同一类/级别的每一基金份额享有同等分配权。申购的基金份额享有确认当日的分红权益，而赎回的基金份额不享有确认当日的分红权益。本基金以每万份基金已实现收益为基准，每日计算当日收益并全部分配结转至应付收益科目，且每日进行支付。 7.4.4.12分部报告 本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础确定报告分部并披露分部信息。 经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：(1)该组成部分能够在日常活动中产生 收入、发生费用；(2)本基金的基金管理人能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配 置资源、评价其业绩；(3)本基金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关 会计信息。如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则合并为一个 经营分部。 本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要披露分部信息。 7.4.4.13其他重要的会计政策和会计估计 根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，本基金计算影子价格过程中确定债券投资和资产支持证券投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下： 对于在证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券和私募债券除外)及在银行间同业市场交易的固定收益品种，根据中国证监会公告[2017]13号《中国证监会关于证券投资基金估值业务的指导意见》及《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于2015年1季度固定收益品种的估值处理标准》采用估值技术确定公允价值。本基金持有的证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券和私募债券除外)，按照中证指数有限公司所独立提供的估值结果确定公允价值。本基金持有的银行间同业市场固定收益品种按照中央国债登记结算有限责任公司所独立提供的估值结果确定公允价值。 7.4.5会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 7.4.5.1会计政策变更的说明 本基金本报告期未发生会计政策变更。 7.4.5.2会计估计变更的说明 本基金本报告期未发生会计估计变更。 7.4.5.3差错更正的说明 本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。 7.4.6税项 根据财政部、国家税务总局财税[2004]78号《财政部、国家税务总局关于证券投资基金税收政策的通知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下： (1)于2016年5月1日前，以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。 对证券投资基金管理人运用基金买卖债券的差价收入免征营业税。自2016年5月1日起，金融 业由缴纳营业税改为缴纳增值税。对证券投资基金管理人运用基金买卖债券的转让收入免征增值 税，对国债、地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。 (2)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖债券的差价收入，债券的利息收入及其他收入， 暂不征收企业所得税。 (3)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴20%的 个人所得税。 7.4.7重要财务报表项目的说明 7.4.7.1银行存款 单位：人民币元 项目 本期末 上年度末 2017年12月31日 2016年12月31日 活期存款 5,136,961.00 44,147,017.85 定期存款 100,000,000.00 19,380,000,000.00 其中：存款期限小于1个 - 6,000,000,000.00 月 存款期限1-3个月 - 4,830,000,000.00 存款期限3个月-1年 100,000,000.00 8,550,000,000.00 其他存款 - - 合计 105,136,961.00 19,424,147,017.85 注:定期存款的存款期限指定期存款的票面存期。 7.4.7.2交易性金融资产 单位：人民币元 本期末 项目 2017年12月31日 摊余成本 影子定价 偏离金额 偏离度 交易所市场 398,971,039.13 398,633,000.00 -338,039.13 -0.0076% 债券 银行间市场 3,404,026,265.44 3,405,115,000.00 1,088,734.56 0.0246% 合计 3,802,997,304.57 3,803,748,000.00 750,695.43 0.0169% 资产支持证券 - - - - 合计 3,802,997,304.57 3,803,748,000.00 750,695.43 0.0169% 本期末 项目 2016年12月31日 摊余成本 影子定价 偏离金额 偏离度 交易所市场 - - - - 债券 银行间市场 13,801,148,262.14 13,775,671,000.00 -25,477,262.14 -0.0663% 合计 13,801,148,262.14 13,775,671,000.00 -25,477,262.14 -0.0663% 资产支持证券 32,851,016.83 32,670,000.00 -181,016.83 -0.0005% 合计 13,833,999,278.97 13,808,341,000.00 -25,658,278.97 -0.0668% 注:1.偏离金额＝影子定价－摊余成本； 2.偏离度＝偏离金额/摊余成本法确定的基金资产净值。 7.4.7.3衍生金融资产/负债 注:无。 7.4.7.4买入返售金融资产 7.4.7.4.1各项买入返售金融资产期末余额 单位：人民币元 本期末 项目 2017年12月31日 账面余额 其中；买断式逆回购 交易所买入返 - - 售证券 银行间买入返 507,896,321.84 - 售证券 合计 507,896,321.84 - 上年度末 项目 2016年12月31日 账面余额 其中；买断式逆回购 交易所买入返 - - 售证券 银行间买入返 4,990,096,313.23 - 售证券 合计 4,990,096,313.23 - 7.4.7.4.2期末买断式逆回购交易中取得的债券 注:无。 7.4.7.5应收利息 单位：人民币元 项目 本期末 上年度末 2017年12月31日 2016年12月31日 应收活期存款利息 3,714.89 4,000.81 应收定期存款利息 939,388.56 70,650,942.86 应收其他存款利息 - - 应收结算备付金利息 5,826.04 5,096.30 应收债券利息 4,715,255.06 88,847,550.76 应收买入返售证券利息 289,794.73 8,865,843.54 应收申购款利息 - - 应收黄金合约拆借孳息 - - 其他 - 13,824.00 合计 5,953,979.28 168,387,258.27 7.4.7.6其他资产 单位：人民币元 项目 本期末 上年度末 2017年12月31日 2016年12月31日 其他应收款 574.78 574.78 待摊费用 - - - - - 合计 574.78 574.78 7.4.7.7应付交易费用 单位：人民币元 项目 本期末 上年度末 2017年12月31日 2016年12月31日 交易所市场应付交易费用 - - 银行间市场应付交易费用 147,619.46 112,364.06 - - - 合计 147,619.46 112,364.06 7.4.7.8其他负债 单位：人民币元 项目 本期末 上年度末 2017年12月31日 2016年12月31日 应付券商交易单元保证金 - - 应付赎回费 - 220.67 其他 1,000.00 1,000.00 预提费用 463,000.00 373,000.00 合计 464,000.00 374,220.67 7.4.7.9实收基金 金额单位：人民币元 南方收益宝A 本期 项目 2017年1月1日 至2017年12月31日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 686,521,897.30 686,521,897.30 本期申购 1,715,625,130.20 1,715,625,130.20 本期赎回（以“-”号填列） -2,295,143,463.75 -2,295,143,463.75 -基金拆分/份额折算前 - - 基金拆分/份额折算变动份 - - 额 本期申购 - - 本期赎回（以“-”号填列） - - 本期末 107,003,563.75 107,003,563.75 南方收益宝B 本期 项目 2017年1月1日 至2017年12月31日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 37,732,859,892.75 37,732,859,892.75 本期申购 138,862,501,668.24 138,862,501,668.24 本期赎回（以“-”号填列） -172,271,093,478.17 -172,271,093,478.17 -基金拆分/份额折算前 - - 基金拆分/份额折算变动份 - - 额 本期申购 - - 本期赎回（以“-”号填列） - - 本期末 4,324,268,082.82 4,324,268,082.82 注:申购含红利再投、转换入份额。赎回含转换出份额。 7.4.7.10未分配利润 单位：人民币元 南方收益宝A 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 - - - 本期利润 6,405,142.54 - 6,405,142.54 本期基金份额 交易产生的变 - - - 动数 其中：基金申 - - - 购款 基金赎 - - - 回款 本期已分配利 -6,405,142.54 - -6,405,142.54 润 本期末 - - - 南方收益宝B 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 - - - 本期利润 563,557,118.92 - 563,557,118.92 本期基金份额 交易产生的变 - - - 动数 其中：基金申 - - - 购款 基金赎 - - - 回款 本期已分配利 -563,557,118.92 - -563,557,118.92 润 本期末 - - - 7.4.7.11存款利息收入 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2017年1月1日 至2017年12月 2016年1月1日 至 31日 2016年12月31日 活期存款利息收入 745,167.36 574,944.04 定期存款利息收入 254,854,512.39 869,266,361.85 其他存款利息收入 - - 结算备付金利息收入 272,261.65 191,792.11 其他 1,656,834.92 1,351,647.98 合计 257,528,776.32 871,384,745.98 7.4.7.12股票投资收益 7.4.7.12.1股票投资收益——买卖股票差价收入 注:无。 7.4.7.13债券投资收益 7.4.7.13.1债券投资收益——买卖债券差价收入 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2017年1月1日 至2017年12月 2016年1月1日 至2016年 31日 12月31日 卖出债券（、债转股及 债券到期兑付）成交总 48,368,124,159.09 57,512,113,334.33 额 减：卖出债券（、债转 股及债券到期兑付）成 48,191,824,779.45 57,329,074,660.79 本总额 减：应收利息总额 181,835,954.47 176,831,862.36 买卖债券差价收入 -5,536,574.83 6,206,811.18 7.4.7.13.2资产支持证券投资收益 单位：人民币元 项目 本期 上年度可比期间 2017年1月1日 至2017年12月31日 2016年1月1日 至2016年12月31日 卖出资产支持证券成 33,131,094.94 27,377,243.84 交总额 减：卖出资产支持证 32,850,565.75 27,150,864.70 券成本总额 减：应收利息总额 281,094.94 227,243.84 资产支持证券投资收 -565.75 -864.70 益 7.4.7.14贵金属投资收益 注:无。 7.4.7.15衍生工具收益 注:无。 7.4.7.16股利收益 注:无。 7.4.7.17公允价值变动收益 注:无。 7.4.7.18其他收入 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2017年1月1日 至2017年 2016年1月1日 至 12月31日 2016年12月31日 基金赎回费收入 - - 其他 - 19,802.57 - - - 合计 - 19,802.57 7.4.7.19交易费用 注:无。 7.4.7.20其他费用 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2017年1月1日 至2017年 2016年1月1日 至 12月31日 2016年12月31日 审计费用 154,000.00 164,000.00 信息披露费 300,000.00 300,000.00 债券账户维护费 36,000.00 36,000.00 银行汇划费用 121,790.12 162,376.89 其他 1,550.00 1,480.00 合计 613,340.12 663,856.89 7.4.8或有事项、资产负债表日后事项的说明 7.4.8.1或有事项 无。7.4.8.2资产负债表日后事项 无。7.4.9关联方关系 关联方名称 与本基金的关系 南方基金管理股份有限公司(“南方基金” 基金管理人、登记机构、基金销售机构 ) 中国建设银行股份有限公司(“中国建设 基金托管人、基金销售机构 银行”) 华泰证券股份有限公司(“华泰证券”) 基金管理人的股东、基金销售机构 兴业证券股份有限公司(“兴业证券”) 基金管理人的股东、基金销售机构 厦门国际信托有限公司 基金管理人的股东 深圳市投资控股有限公司 基金管理人的股东 南方资本管理有限公司 基金管理人的子公司 南方东英资产管理有限公司 基金管理人的子公司 注:1.下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 2.根据《南方基金管理有限公司法定名称变更的公告》，公司名称由“南方基金管理有限公司” 变更为“南方基金管理股份有限公司”，公司股权结构等事项未发生变化，并已于2018年1月 4日在深圳市市场监督管理局完成相应变更登记手续。 7.4.10本报告期及上年度可比期间的关联方交易 7.4.10.1通过关联方交易单元进行的交易 注:无。 7.4.10.2关联方报酬 7.4.10.2.1基金管理费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2017年1月1日 至2017年 2016年1月1日 至 12月31日 2016年12月31日 当期发生的基金应支付的管理费 23,084,134.31 64,251,587.64 其中：支付销售机构的客户维护费 261,713.45 299,702.86 注:支付基金管理人南方基金的管理人报酬按前一日基金资产净值0.14%的年费率计提，逐日累 计至每月月底，按月支付。其计算公式为： 日管理人报酬＝前一日基金资产净值X 0.14% /当年天数。 7.4.10.2.2基金托管费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2017年1月1日 至2017年 2016年1月1日 至 12月31日 2016年12月31日 当期发生的基金应支付的托管费 8,244,333.72 22,946,995.58 注:支付基金托管人中国建设银行的托管费按前一日基金资产净值0.05%的年费率计提，逐日累 计至每月月底，按月支付。其计算公式为： 日托管费＝前一日基金资产净值X 0.05% /当年天数。 7.4.10.2.3销售服务费 单位：人民币元 本期 获得销售服务费的 2017年1月1日 至2017年12月31日 各关联方名称 当期发生的基金应支付的销售服务费 南方收益宝A 南方收益宝B 合计 南方基金 199,956.97 1,550,183.74 1,750,140.71 中国建设银行 73,765.95 - 73,765.95 华泰证券 6,766.85 31,097.01 37,863.86 兴业证券 323.80 - 323.80 合计 280,813.57 1,581,280.75 1,862,094.32 上年度可比期间 获得销售服务费的 2016年1月1日 至2016年12月31日 各关联方名称 当期发生的基金应支付的销售服务费 南方收益宝A 南方收益宝B 合计 南方基金 417,129.38 4,458,886.43 4,876,015.81 中国建设银行 88,891.31 - 88,891.31 华泰证券 208,534.56 21,490.75 230,025.31 兴业证券 1,238.08 - 1,238.08 合计 715,793.33 4,480,377.18 5,196,170.51 注:支付基金销售机构的销售服务费按前一日基金资产净值的约定年费率计提，逐日累计至每月 月底，按月支付给南方基金，再由南方基金计算并支付给各基金销售机构。A级基金份额和B级 基金份额约定的销售服务费年费率分别为0.25%和0.01%。销售服务费的计算公式为： 日销售服务费＝前一日A/B级基金资产净值X约定年费率/当年天数。 7.4.10.3与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 单位：人民币元 本期 2017年1月1日 至2017年12月31日 银行间市场交易的 债券交易金额 基金逆回购 基金正回购 各关联方名称 基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额 利息 支出 中国建设银行 399,712,7 99,384,7 - - 2,498,117 353,8 15.00 83.52 ,000.00 19.42 上年度可比期间 2016年1月1日 至2016年12月31日 银行间市场交易的 债券交易金额 基金逆回购 基金正回购 各关联方名称 基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额 利息 支出 中国建设银行 1,107,918 1,251,69 194,900,00 208,250.38 3,677,714 355,1 ,275.07 8,554.86 0.00 ,000.00 40.21 7.4.10.4各关联方投资本基金的情况 7.4.10.4.1报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 份额单位：份 本期 本期 项目 2017年01月01日至2017年 2017年01月01日至2017年 12月31日 12月31日 南方收益宝A 南方收益宝B 基金合同生效日（ 2014年 12月15日）持有的基金份 - - 额 期初持有的基金份额 944,506.72 191,539,036.59 期间申购/买入总份额 27,021.59 366,152,180.02 期间因拆分变动份额 - - 减：期间赎回/卖出总份额 -970,000.00 -527,530,000.00 期末持有的基金份额 1,528.31 30,161,216.61 期末持有的基金份额 0.0014% 0.6975% 占基金总份额比例 上年度可比期间 上年度可比期间 项目 2016年01月01日至2016年 2016年01月01日至2016年 12月31日 12月31日 南方收益宝A 南方收益宝B 基金合同生效日（ 2014年 - - 12月15日）持有的基金份 额 期初持有的基金份额 208,759,883.86 - 期间申购/买入总份额 442,063,991.30 561,539,036.59 期间因拆分变动份额 - - 减：期间赎回/卖出总份额 -649,879,368.44 -370,000,000.00 期末持有的基金份额 944,506.72 191,539,036.59 期末持有的基金份额 0.1376% 0.5076% 占基金总份额比例 注:1.期间申购/买入总份额含红利再投、转换入份额，期间赎回/卖出总份额含转换出份额。 2.基金管理人南方基金在本年度申购/赎回本基金的交易委托华泰证券办理，适用申购/赎回费 率按照本基金招募说明书的规定执行。 7.4.10.4.2报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 注:无。 7.4.10.5由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 关联方名称 2017年1月1日31日至2017年12月 2016年1月1日 至2016年12月31日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 中国建设银行股 5,136,961.00 745,167.36 44,147,017.85 574,944.04 份有限公司 注:本基金由基金托管人中国建设银行保管的银行存款，按银行约定利率计息。 7.4.10.6本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 注:无。 7.4.10.7其他关联交易事项的说明 注:无。 7.4.11利润分配情况 单位：人民币元 南方收益宝A 已按再投资形式转 直接通过应付 应付利润 本期利润分配合计 备注 实收基金 赎回款转出金额 本年变动 6,405,142.54 - - 6,405,142.54 - 南方收益宝B 已按再投资形式转 直接通过应付 应付利润 本期利润分配合计 备注 实收基金 赎回款转出金额 本年变动 563,557,118.92 - - 563,557,118.92 - 7.4.12期末(2017年12月31日)本基金持有的流通受限证券 注:无。 7.4.13金融工具风险及管理 7.4.13.1风险管理政策和组织架构 本基金投资于各类货币市场工具，属于低风险合理稳定收益品种。本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将以上风险控制在限定的范围之内，使本基金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现“低风险、高流动性和持续稳定收益”的风险收益目标。 本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，建立了以风险控制委员会为核心的、由督 察长、风险控制委员会、监察稽核部、风险管理部和相关业务部门构成的四级风险管理架构体系。 本基金的基金管理人在董事会下设立风险管理委员会，负责制定风险管理的宏观政策，审议通过 风险控制的总体措施等；在管理层层面设立风险控制委员会，讨论和制定公司日常经营过程中风 险防范和控制措施；在业务操作层面风险管理职责主要由监察稽核部和风险管理部负责，协调并 与各部门合作完成运作风险管理以及进行投资风险分析与绩效评估，督察长负责组织指导监察稽 核工作。 本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去估 测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风险 损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工具 特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度， 及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。 7.4.13.2信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。 本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的活期银行存 款存放在本基金的托管行中国建设银行；定期存款存放在具有基金托管资格的兴业银行股份有限 公司，因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在银行间同业市场进行交易前均对交易对 手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险；在交易所进行的交易均以中 国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险可能性很小。 本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，不投资于短期信用评级在A-1级以下或长期信 用评级在AAA级以下的债券，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行人的信用风险，且通 过分散化投资以分散信用风险。本基金投资于主体信用评级低于AAA的机构发行的金融工具占基 金资产净值的比例合计不得超过10%，其中单一机构发行的金融工具占基金资产净值的比例合计 不得超过2%。且本基金与由本基金的基金管理人管理的其他货币市场基金投资同一商业银行的 银行存款及其发行的同业存单与债券不得超过该商业银行最近一个季度末的净值产的10%。 于2017年12月31日，本基金持有的除国债、央行票据和政策性金融债以外的债券和资产支持 证券占基金资产净值的比例为67.81%(2016年12月31日：27.30%)。 7.4.13.3流动性风险 流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。 针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严密 监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理人 在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎 回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。此外，本基金还可通过卖出回购金融资产 方式借入短期资金应对流动性需求，除发生巨额赎回、连续3个交易日累计赎回20%以上或者连 续5个交易日累计赎回30%以上的情形外，债券正回购的资金余额在每个交易日均不得超过基金 资产净值的20%。 7.4.13.3.1报告期内本基金组合资产的流动性风险分析 本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《货币市场基金监督管理办法》及《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》(自 2017年10月1日起施行)等法规的要求对本基金组合资产的流动性风险进行管理，通过监控基 金平均剩余期限、平均剩余存续期限、高流动资产占比、持仓集中度、投资交易的不活跃品种 (企业债或短期融资券)，并结合份额持有人集中度变化予以实现。 一般情况下，本基金投资组合的平均剩余期限在每个交易日均不得超过120天，平均剩余存续期限在每个交易日均不得超过240天，且能够通过出售所持有的银行间同业市场交易债券应对流动性需求；当本基金前10名份额持有人的持有份额合计超过基金总份额的20%时，本基金投资组合的平均剩余期限在每个交易日不得超过90天，平均剩余存续期不得超过180天；投资组合中现金、国债、中央银行票据、政策性金融债券以及5个交易日内到期的其他金融工具占基金资产净值的比例合计不得低于20%；当本基金前10名份额持有人的持有份额合计超过基金总份额的50%时，本基金投资组合的平均剩余期限在每个交易日均不得超过60天，平均剩余存续期在每个交易日均不得超过120天；投资组合中现金、国债、中央银行票据、政策性金融债券以及5个交易日内到期的其他金融工具占基金资产净值的比例合计不得低于30%。于2017年12月31日，本基金所持大部分证券为剩余期限较短、具有良好流动性的债券和货币市场工具，均在证券交易所或银行间同业市场交易。 本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的10%，且本基金与由本基金的基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的10%。本基金与由本基金的基金管理人管理的其他货币市场基金投资同一商业银行的银行存款及其发行的同业存单与债券不得超过该商业银行最近一个季度末净资产的10%。本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的10%。 同时，本基金的基金管理人通过合理分散逆回购交易的到期日与交易对手的集中度；按照穿透原则对交易对手的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与严格的准入管理，以及对不同的交易对手实施交易额度管理并进行动态调整等措施严格管理本基金从事逆回购交易 的流动性风险和交易对手风险。此外，本基金的基金管理人建立了逆回购交易质押品管理制度： 根据质押品的资质确定质押率水平；持续监测质押品的风险状况与价值变动以确保质押品按公允 价值计算足额；并在与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购 交易时，可接受质押品的资质要求与基金合同约定的投资范围保持一致。 综合上述各项流动性指标的监测结果及流动性风险管理措施的实施，本基金在本报告期内流动性情况良好。 注：流动性受限资产的计算口径见《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》第四十条。 于2017年12月31日，本基金所承担的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计息，可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合约到期现金流量。 7.4.13.4市场风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 7.4.13.4.1利率风险 利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。 本基金主要投资于银行间同业市场交易的固定收益品种，此外还持有银行存款及买入返售金融 资产等利率敏感性资产，因此存在相应的利率风险。本基金的基金管理人每日通过“影子定价” 对本基金面临的市场风险进行监控，定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整 投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。 7.4.13.4.1.1利率风险敞口 单位：人民币元 本期末 6个月以内 6个月-1年 1-5年 不计息 合计 2017年12月31日 资产 银行存款 105,136,961. - - - 105,136,961.00 00 结算备付金 11,769,710.6 - - - 11,769,710.60 0 存出保证金 - - - - - 交易性金融资产 3,707,052,7495,944,561.1 - - 3,802,997,304.57 3.46 1 买入返售金融资产 507,896,321. - - - 507,896,321.84 84 应收利息 - - -5,953,979.28 5,953,979.28 应收股利 - - - - - 应收申购款 - - - 2,300.00 2,300.00 应收证券清算款 - - - - - 其他资产 - - - 574.78 574.78 资产总计 4,331,855,7395,944,561.1 -5,956,854.06 4,433,757,152.07 6.90 1 负债 应付赎回款 - - - - - 应付管理人报酬 - - -1,293,208.61 1,293,208.61 应付托管费 - - - 461,860.23 461,860.23 应付证券清算款 - - - - - 卖出回购金融资产 - - - - - 款 应付销售服务费 - - - 118,817.20 118,817.20 应付交易费用 - - - 147,619.46 147,619.46 应付利息 - - - - - 应付利润 - - - - - 其他负债 - - - 464,000.00 464,000.00 负债总计 - - -2,485,505.50 2,485,505.50 利率敏感度缺口 4,331,855,7395,944,561.1 -3,471,348.56 4,431,271,646.57 6.90 1 上年度末 6个月以内 6个月 1-5年 不计息 合计 2016年12月31日 -1年 资产 银行存款 16,974,147,02,450,000,00 - - 19,424,147,017.85 17.85 0.00 结算备付金 10,295,454.5 - - - 10,295,454.55 5 交易性金融资产 13,074,847,0759,152,242. - - 13,833,999,278.97 36.11 86 买入返售金融资产 4,990,096,31 - - - 4,990,096,313.23 3.23 应收利息 - - -168,387,258. 168,387,258.27 27 应收申购款 4,800.00 - - - 4,800.00 其他资产 - - - 574.78 574.78 资产总计 35,049,390,63,209,152,24 -168,387,833. 38,426,930,697.65 21.74 2.86 05 负债 应付赎回款 - - - 24,262.06 24,262.06 应付管理人报酬 - - -4,873,691.73 4,873,691.73 应付托管费 - - -1,740,604.16 1,740,604.16 应付销售服务费 - - - 423,764.92 423,764.92 应付交易费用 - - - 112,364.06 112,364.06 其他负债 - - - 374,220.67 374,220.67 负债总计 - - -7,548,907.60 7,548,907.60 利率敏感度缺口 35,049,390,63,209,152,24 -160,838,925. 38,419,381,790.05 21.74 2.86 45 注:表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早 者予以分类。 7.4.13.4.1.2利率风险的敏感性分析 假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变 相关风险变量的变 对资产负债表日基金资产净值的 影响金额（单位：人民币元） 本期末 （2017年12月 上年度末 （2016年12月 动 31日） 31日） 1.市场利率下降 25个基点 2,361,352.91 7,916,853.36 分析 2.市场利率上升 25个基点 -2,356,707.57 -7,902,732.52 7.4.13.4.2外汇风险 外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。 7.4.13.4.3其他价格风险 其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于定期存款和银行间同业市场交易的固定收益品种，因此无重大其他价格风险。 7.4.14有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 (1)公允价值 (a)金融工具公允价值计量的方法 公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层 次决定： 第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。 第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。 第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。 (b)持续的以公允价值计量的金融工具 (i)各层次金融工具公允价值 于2017年12月31日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属于 第二层次的余额为3,802,997,304.57元，无属于第一层次或第三层次的余额(2016年12月 31日：第二层次13,833,999,278.97元，无第一层次或第三层次)。 (ii)公允价值所属层次间的重大变动 本基金本期及上年度可比期间持有的以公允价值计量的金融工具的公允价值所属层次未发生重大 变动。 (iii)第三层次公允价值余额和本期变动金额 无。 (c)非持续的以公允价值计量的金融工具 于2017年12月31日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2017年12月31日： 同)。 (d)不以公允价值计量的金融工具 不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允价值 相差很小。 (2)增值税 根据财政部、国家税务总局于2016年12月21日颁布的财税[2016]140号《关于明确金融房地 产开发教育辅助服务等增值税政策的通知》的规定，资管产品运营过程中发生的增值税应税行为， 以资管产品管理人为增值税纳税人。 根据财政部、国家税务总局于2017年6月30日颁布的财税[2017]56号《关于资管产品增值税 有关问题的通知》的规定，资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用 简易计税方法，按照3%的征收率缴纳增值税。对资管产品在2018年1月1日前运营过程中发生 的增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人 以后月份的增值税应纳税额中抵减。 此外，财政部、国家税务总局于2017年12月25日颁布的财税[2017]90号《关于租入固定资 产进行税额抵扣等增值税政策的通知》对资管产品管理人自2018年1月1日起运营资管产品提 供的贷款服务、发生的部分金融商品转让业务的销售额确定做出规定。 上述税收政策对本基金截至2017年12月31日止的财务状况和经营成果无影响。 (3)除公允价值和增值税外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。 §8投资组合报告 8.1期末基金资产组合情况 金额单位：人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比例（%） 1 固定收益权益投资 3,802,997,304.57 85.77 其中：债券 3,802,997,304.57 85.77 资产支持证 - - 券 2 买入返售金融资产 507,896,321.84 11.46 其中：买断式回购 的买入返售金融资 - - 产 3 银行存款和结算备 116,906,671.60 2.64 付金合计 4 其他各项资产 5,956,854.06 0.13 5 合计 4,433,757,152.07 100.00 8.2债券回购融资情况 金额单位：人民币元 序号 项目 占基金资产净值的比例（％） 1 报告期内债券回购融资余额 2.41 其中：买断式回购融资 - 序号 项目 金额 占基金资产净值 的比例（％） 2 报告期末债券回购融资余额 - - 其中：买断式回购融资 - - 报告期内债券回购融资余额占基金资产净值的比例为报告期内每个交易日融资余额占资产净值比 例的简单平均值。 债券正回购的资金余额超过基金资产净值的20%的说明注:在本报告期内本货币市场基金债券正回购的资金余额未超过资产净值的20％。8.3基金投资组合平均剩余期限 8.3.1投资组合平均剩余期限基本情况 项目 天数 报告期末投资组合平均剩余期限 79 报告期内投资组合平均剩余期限最高值 89 报告期内投资组合平均剩余期限最低值 18 8.3.2报告期内投资组合平均剩余期限超过120天情况说明 注:本报告期内本货币市场基金投资组合平均剩余期限未超过120天。 8.3.3期末投资组合平均剩余期限分布比例 序号 平均剩余期限 各期限资产占基金资产 各期限负债占基金资产 净值的比例（%） 净值的比例（%） 1 30天以内 41.58 - 其中：剩余存续期超过397天 4.51 - 的浮动利率债 2 30天（含）—60天 13.02 - 其中：剩余存续期超过397天 - - 的浮动利率债 3 60天（含）—90天 7.81 - 其中：剩余存续期超过397天 - - 的浮动利率债 4 90天（含）—120天 2.26 - 其中：剩余存续期超过397天 - - 的浮动利率债 5 120天（含）—397天（含） 35.26 - 其中：剩余存续期超过397天 - - 的浮动利率债 合计 99.92 - 8.4报告期内投资组合平均剩余存续期超过240天情况说明 注:本报告期内本货币市场基金投资组合平均剩余存续期未超过240天。 8.5期末按债券品种分类的债券投资组合 金额单位：人民币元 占基金 序号 债券品种 摊余成本 资产净 值比例 （％） 1 国家债券 398,971,039.13 9.00 2 央行票据 - - 3 金融债券 399,399,826.98 9.01 其中：政策性金融债 399,399,826.98 9.01 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 99,966,040.37 2.26 6 中期票据 - - 7 同业存单 2,904,660,398.09 65.55 8 其他 - - 9 合计 3,802,997,304.57 85.82 10 剩余存续期超过397天的浮动利率债券 199,737,752.21 4.51 8.6期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排名的前十名债券投资明细 金额单位：元 序号 债券代码 债券名称 债券数量（张） 摊余成本 占基金资产 净值比例 （％） 1 111709512 17浦发银行 5,000,000 488,343,001.44 11.02 CD512 2 111709453 17浦发银行 4,500,000 440,898,813.56 9.95 CD453 3 111710670 17兴业银行 3,000,000 292,966,558.60 6.61 CD670 4 160203 16国开03 2,000,000 199,737,752.21 4.51 5 160202 16国开02 2,000,000 199,662,074.77 4.51 6 111781114 17盛京银行 2,000,000 199,650,463.73 4.51 CD154 7 111711431 17平安银行 2,000,000 199,504,338.03 4.50 CD431 8 111717184 17光大银行 2,000,000 198,633,925.94 4.48 CD184 9 111717223 17光大银行 2,000,000 197,788,800.12 4.46 CD223 10 020203 17贴债47 1,700,000 169,791,642.68 3.83 8.7 “影子定价”与“摊余成本法”确定的基金资产净值的偏离 项目 偏离情况 报告期内偏离度的绝对值在0.25（含）-0.5%间的次数 - 报告期内偏离度的最高值 0.0250% 报告期内偏离度的最低值 -0.0676% 报告期内每个交易日偏离度的绝对值的简单平均值 0.0178% 8.8报告期内负偏离度的绝对值达到0.25%情况说明 注:本报告期内本货币市场基金负偏离度的绝对值未达到0.25%。 8.8.1报告期内正偏离度的绝对值达到0.5%情况说明 注:本报告期内本货币市场基金正偏离度的绝对值未达到0.5%。 8.9报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明 细注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。8.10投资组合报告附注 8.10.1基金计价方法说明 本基金采用“摊余成本法”计价，即计价对象以买入成本列示，按票面利率或商定利率 并考虑其买入时的溢价与折价，在其剩余期限内平均摊销，每日计提收益。 8.10.2本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚情况的说明 本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 8.10.3期末其他各项资产构成 单位：人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 - 2 应收证券清算款 - 3 应收利息 5,953,979.28 4 应收申购款 2,300.00 5 其他应收款 574.78 6 待摊费用 - 7 其他 - 8 合计 5,956,854.06 §9基金份额持有人信息 9.1期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位：份 持有人结构 份额级 持有人 户均持有的基 机构投资者 个人投资者 别 户数 金份额 占总份额 占总份额 (户) 持有份额 比例 持有份额 比例 （%） （%） 南方收 17,769 6,021.92 43,935,663.28 41.06 63,067,900.47 58.94 益宝A 南方收 131 33,009,680.02 4,297,025,193.90 99.37 27,242,888.92 0.63 益宝B 合计 17,900 247,557.08 4,340,960,857.18 97.96 90,310,789.39 2.04 注:分级基金机构/个人投资者持有份额占总份额比例的计算中，对下属分级基金，比例的分母采 用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额总 额）。户均持有的基金份额的合计数=期末基金份额总额/期末持有人户数合计。 9.2期末货币市场基金前十名份额持有人情况 序号 持有人类别 持有份额（份） 占总份额比例（%） 1 其他机构 979,636,061.75 22.11 2 其他机构 442,054,677.64 9.98 3 基金类机构 326,390,000.61 7.37 4 银行类机构 275,559,310.57 6.22 5 其他机构 239,923,617.79 5.41 6 信托类机构 203,577,619.38 4.59 7 其他机构 200,257,810.95 4.52 8 其他机构 180,286,190.72 4.07 9 其他机构 150,196,156.47 3.39 10 银行类机构 104,557,846.47 2.36 9.3期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例（%） 基金管 南方收益宝A 425,096.26 0.3973 理人所 有从业 人员持 南方收益宝B - - 有本基 金 合计 425,096.26 0.0096 注:分级基金管理人的从业人员持有基金占基金总份额比例的计算中，对下属分级基金，比例的 分母采用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金 份额总额）。 9.4期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 注:本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人和本基金的基金经理未持有本开放式基金。 §10 开放式基金份额变动 单位：份 项目 南方收益宝A 南方收益宝B 基金合同生效日 （2014年12月 324,658,872.72 - 15日）基金份额总 额 本报告期期初基金份 686,521,897.30 37,732,859,892.75 额总额 本报告期基金总申购 1,715,625,130.20 138,862,501,668.24 份额 减：本报告期基金总 2,295,143,463.75 172,271,093,478.17 赎回份额 本报告期基金拆分变 动份额（份额减少以 - - “-”填列） 本报告期期末基金份 107,003,563.75 4,324,268,082.82 额总额 §11重大事件揭示 11.1基金份额持有人大会决议 本报告期内无基金份额持有人大会决议。11.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 2017年1月23日南方基金管理有限公司第七届董事会第二次会议，审议通过秦长奎因任期 届满，工作调整的原因不再担任公司副总经理职务。 2017年12月8日南方基金管理股份有限公司（筹）第一届董事会第一次会议，审议通过聘 任史博担任公司副总经理。 2017年9月1日，中国建设银行发布公告，聘任纪伟为中国建设银行资产托管业务部总经 理。 11.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 本报告期内，无涉及基金管理业务、基金财产、基金托管业务的诉讼。11.4基金投资策略的改变 本报告期内本基金投资策略未改变。11.5为基金进行审计的会计师事务所情况 本报告期内本基金未更换会计师事务所。本年度支付给普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)审计费用154,000.00元。自2014年12月15日基金转型以来，该审计机构已提供审计服务的连续年限为4年。 11.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 本报告期内，基金管理人、托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。11.7基金租用证券公司交易单元的有关情况 11.7.1基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位：人民币元 交易单元数 股票交易 应支付该券商的佣金 券商名称 量 成交金额 占当期股票成交总 佣金 占当期佣金 备注 额的比例 总量的比例 中金公司 1 - - - - - 华泰证券 1 - - - - - 注:交易单元的选择标准和程序 根据中国证监会《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题 的通知》（证监基金字[2007]48号）的有关规定，我公司制定了租用证券公司交易单元的选择 标准和程序： A：选择标准 1、公司经营行为规范，财务状况和经营状况良好； 2、公司具有较强的研究能力,能及时、全面地为基金提供高质量的宏观经济研究、行业研究及市 场走向、个股分析报告和专门研究报告； 3、公司内部管理规范，能满足基金操作的保密要求； 4、建立了广泛的信息网络,能及时提供准确的信息资讯服务。 B：选择流程 公司研究部门定期对券商服务质量从以下几方面进行量化评比，并根据评比的结果 选择席位： 1、服务的主动性。主要针对证券公司承接调研课题的态度、协助安排上市公司调研、以及就有 关专题提供研究报告和讲座； 2、研究报告的质量。主要是指证券公司所提供研究报告是否详实，投资建议是否准确； 3、资讯提供的及时性及便利性。主要是指证券公司提供资讯的时效性、及时性以及提供资讯的 渠道是否便利、提供的资讯是否充足全面。 11.7.2基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 金额单位：人民币元 券商名 债券交易 债券回购交易 权证交易 称 占当期债券 占当期债券回 占当期权证 成交金额 成交总额的比 成交金额 购 成交金额 成交总额的比 例 成交总额的比 例 例 华泰证 - - 52,411,800,000.00 100.00% - - 券 中金公 - - - - - - 司 11.8偏离度绝对值超过0.5%的情况 注:本报告期内未出现偏离度绝对值超过0.5%的情况。 11.9其他重大事件 序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 南方基金关于旗下部分基金增加金 中国证券报、上海证券 1 斧子为代销机构及开通相关业务的 报、证券时报 2017年01月06日 公告 南方基金关于旗下部分基金增加肯 中国证券报、上海证券 2 特瑞财富为代销机构及开通相关业 报、证券时报 2017年01月11日 务的公告 南方收益宝货币市场基金2017年春 中国证券报、上海证券 3 节前暂停申购及转换转入业务的公 报、证券时报 2017年01月18日 告 4 南方基金关于临时调整实时赎回业 中国证券报、上海证券 2017年01月24日 务的公告 报、证券时报 南方基金关于旗下部分基金增加植 中国证券报、上海证券 5 信基金为代销机构及开通相关业务 报、证券时报 2017年02月15日 的公告 南方基金关于旗下部分基金增加萧 中国证券报、上海证券 6 山农商银行为代销机构及开通相关 报、证券时报 2017年03月06日 业务的公告 南方基金关于旗下部分基金增加华 中国证券报、上海证券 7 夏财富为代销机构及开通相关业务 报、证券时报 2017年03月15日 的公告 南方收益宝货币市场基金2017年清 中国证券报、上海证券 8 明节前暂停申购及转换转入业务的 报、证券时报 2017年03月23日 公告 南方基金关于旗下部分基金增加大 中国证券报、上海证券 9 河财富为代销机构及开通相关业务 报、证券时报 2017年04月06日 的公告 10 南方收益宝货币市场基金2017年五 中国证券报、上海证券 2017年04月20日 一前暂停申购及转换转入业务的公 报、证券时报 告 南方收益宝货币市场基金2017年端 中国证券报、上海证券 11 午节前暂停申购及转换转入业务的 报、证券时报 2017年05月18日 公告 南方基金关于旗下部分基金增加平 中国证券报、上海证券 12 安银行为代销机构及开通相关业务 报、证券时报 2017年06月21日 的公告 南方基金关于旗下部分基金增加和 中国证券报、上海证券 13 谐销售为代销机构及开通相关业务 报、证券时报 2017年07月24日 的公告 南方基金关于旗下部分基金增加华 14 信证券为代销机构、开通相关业务 中国证券报、上海证券 2017年08月16日 并参加申购及定期定额投资手续费 报、证券时报 率优惠的公告 15 关于南方收益宝货币市场基金变更 中国证券报、上海证券 2017年08月25日 基金经理的公告 报、证券时报 南方基金关于南方收益宝货币市场 中国证券报、上海证券 16 基金在北京农商行开通“凤凰宝” 报、证券时报 2017年08月30日 业务的公告 17 关于南方收益宝货币市场基金变更 中国证券报、上海证券 2017年09月07日 基金经理的公告 报、证券时报 南方基金关于旗下部分基金增加鄞 中国证券报、上海证券 18 州银行为代销机构及开通相关业务 报、证券时报 2017年09月19日 的公告 南方收益宝货币市场基金2017年国 中国证券报、上海证券 19 庆节、中秋节前暂停申购及转换转 报、证券时报 2017年09月26日 入业务的公告 南方基金关于旗下部分基金增加联 中国证券报、上海证券 20 储证券为代销机构及开通相关业务 报、证券时报 2017年10月13日 的公告 21 南方基金关于旗下部分基金增加通 中国证券报、上海证券 2017年11月16日 华财富为代销机构的公告 报、证券时报 南方基金关于旗下部分基金增加湖 中国证券报、上海证券 22 北银行为代销机构及开通相关业务 报、证券时报 2017年11月22日 的公告 南方基金关于旗下部分基金增加晋 中国证券报、上海证券 23 中银行为代销机构及开通相关业务 报、证券时报 2017年11月24日 的公告 南方基金关于旗下部分基金增加川 中国证券报、上海证券 24 财证券为代销机构及开通相关业务 报、证券时报 2017年12月14日 的公告 25 南方基金管理有限公司关于修订公 中国证券报、上海证券 2017年12月23日 司旗下货币市场基金基金合同有关 报、证券时报 条款的公告 26 南方收益宝货币市场基金限制大额 中国证券报、上海证券 2017年12月26日 申购、转换转入和定投业务的公告 报、证券时报 南方基金管理有限公司关于旗下基 中国证券报、上海证券 27 金调整流通受限股票估值方法的公 报、证券时报 2017年12月26日 告 南方收益宝货币市场基金2018年元 中国证券报、上海证券 28 旦前暂停申购及转换转入业务的公 报、证券时报 2017年12月26日 告 南方基金管理有限公司关于公司旗 中国证券报、上海证券 29 下证券投资基金缴纳增值税及其附 报、证券时报 2017年12月30日 加税费的公告 §12影响投资者决策的其他重要信息 12.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情 况 投 持有基 份 资 金份额 额 者 序 比例达 期初 申购 赎回 占 类 号 到或者 份额 份额 份额 持有份额 比 别 超过 （% 20%的时 ） 间区间 20170101- 20170110; 20170112- 1 20170413;8,419,562,428.287,080,307,155.4315,421,324,5 78,545,064.91 1.77 20170427- 18.80 20170427; 机 20170607- 构 20170607; 2 20170104-7,086,187,225.55 509,817,568.417,589,599,87 6,404,915.64 0.14 20170109 8.32 3 20170914- -6,035,814,140.606,035,814,14 0.00 0.00 20171011 0.60 4 20171229- - 979,636,061.75 - 979,636,061.75 22.11 20171231 个 - - - - - - - 人 产品特有风险 本基金存在持有基金份额超过20%的基金份额持有人，在特定赎回比例及市场条件下，若基金管 理人未能以合理价格及时变现基金资产，将会导致流动性风险和基金净值波动风险。 注:申购份额包含红利再投资和份额折算。 §13备查文件目录 13.1备查文件目录 1、中国证监会准予南方理财30天债券型证券投资基金变更注册的文件 2、《南方收益宝货币市场基金基金合同》 3、《南方收益宝货币市场基金托管协议》 4、基金管理人业务资格批件、营业执照。 5、报告期内在选定报刊上披露的各项公告 13.2存放地点 深圳市福田区福田街道福华一路六号免税商务大厦31-33层。13.3查阅方式 网站：http://www.nffund.com