银华和谐主题灵活配置混合型证券投资基金 2013 年第 3 季度报告 2013 年 9 月 30 日 基金管理人:银华基金管理有限公司 基金托管人:中国工商银行股份有限公司 报告送出日期:2013 年 10 月 25 日 银华和谐主题混合 2013 年第 3 季度报告 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2013 年 10 月 23 日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2013 年 7 月 1 日起至 9 月 30 日止。 §2 基金产品概况 基金简称 银华和谐主题混合 交易代码 180018 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2009 年 4 月 27 日 报告期末基金份额总额 662,915,588.40 份 在有效控制组合风险的前提下获取超越业绩比较基投资目标 准的稳健收益。 国家的政策导向将推动特定行业的增长,改善其经济 效益;这些行业中的龙头企业受益更为明显,投资于 这些企业将能取得较好的回报。因此,本基金将采取 积极、主动的资产配置策略,注重风险与收益的平衡, 重点投资受益于“构建和谐社会”政策相关行业的股 投资策略 票和具有较高投资价值的固定收益类资产,力求实现 基金财产的长期稳定增值。 本基金的投资比例为:股票等权益类资产占基金资产 比例为 30%-80%,债券等固定收益类资产占基金资产 比例为 15%-65%,现金或者到期日在一年以内的政府 债券不低于基金资产净值的 5%。 沪深 300 指数收益率×55%+中国债券总指数收益率业绩比较基准 ×45%。 本基金为混合型基金,属于证券投资基金中的中高风风险收益特征 险品种,其预期风险与预期收益水平高于债券型基金 第 2 页 共 11 页 银华和谐主题混合 2013 年第 3 季度报告 和货币市场基金,低于股票型基金。 基金管理人 银华基金管理有限公司 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现3.1 主要财务指标 单位:人民币元 主要财务指标 报告期( 2013 年 7 月 1 日 - 2013 年 9 月 30 日 ) 1.本期已实现收益 28,089,759.55 2.本期利润 127,746,982.76 3.加权平均基金份额本期利润 0.1545 4.期末基金资产净值 805,849,838.59 5.期末基金份额净值 1.216注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。2、上述本基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用,例如:基金的申购、赎回费等,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。3.2 基金净值表现3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 业绩比较基准 净值增长率 净值增长率 业绩比较基 阶段 收益率标准差 ①-③ ②-④ ① 标准差② 准收益率③ ④ 过去三个月 13.01% 1.04% 4.40% 0.79% 8.61% 0.25% 第 3 页 共 11 页 银华和谐主题混合 2013 年第 3 季度报告3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率 变动的比较注:按基金合同规定,本基金自基金合同生效起六个月内为建仓期,建仓期结束时本基金的各项投资比例已达到基金合同的规定:股票等权益类资产占基金资产比例为 30%-80%,债券等固定收益类资产占基金资产比例为 15%-65%,现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%。 §4 管理人报告4.1 基金经理(或基金经理小组)简介 任本基金的基金经理期限 证券 姓名 职务 从业 说明 任职日期 离任日期 年限 硕士学位。2006 年 6 月加盟银 华基金管理有限公司,曾担任 本基金的 2013 年 2 月 周晶女士 - 6.5 年 行业研究员、基金经理助理职 基金经理 25 日 务。具有从业资格。国籍:中 国。 陆文俊先生 本基金的 2009 年 4 月 2013 年 8 月 11 年 学士学位。曾任君安证券有限 第 4 页 共 11 页 银华和谐主题混合 2013 年第 3 季度报告 基 金 经 27 日 30 日 责任公司人力资源部行政主 理、公司 管、交易部经理、上海华创创 副 总 经 投管理事务所合伙人、富国基 理。 金管理有限公司交易员、东吴 证券有限责任公司投资经理、 资产管理部副总经理、长信基 金管理有限责任公司研究员 等职。自 2006 年 7 月 6 日至 2008 年 6 月 10 日担任长信金 利趋势股票型证券投资基金 基金经理。2008 年 6 月加盟银 华基金管理有限公司。自 2008 年 10 月 21 日起至 2013 年 8 月 30 日担任银华核心价值优 选股票型证券投资基金基金 经理,2010 年 10 月 8 日至 2011 年 10 月 18 日期间兼任银华成 长先锋混合型证券投资基金 基金经理。具有从业资格。国 籍:中国。注:1、此处的任职日期和离任日期均指基金合同生效日或公司作出决定之日。2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本基金管理人在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券法》、《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》及其各项实施准则、《银华和谐主题灵活配置混合型证券投资基金基金合同》和其他有关法律法规的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益,无损害基金份额持有人利益的行为。本基金无违法、违规行为。本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。4.3 公平交易专项说明4.3.1 公平交易制度的执行情况 本基金管理人根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,制定了《公平交易制度》和《公平交易执行制度》等,并建立了健全有效的公平交易执行体系,保证公平对待旗下的每一个投资组合。 在投资决策环节,本基金管理人构建了统一的研究平台,为旗下所有投资组合公平地提供研究支持。同时,在投资决策过程中,各基金经理、投资经理严格遵守本基金管理人的各项投资管理制度和投资授权制度,保证各投资组合的独立投资决策机制。 第 5 页 共 11 页 银华和谐主题混合 2013 年第 3 季度报告 在交易执行环节,本基金管理人实行集中交易制度,按照“时间优先、价格优先、比例分配、综合平衡”的原则,确保各投资组合享有公平的交易执行机会。 在事后监控环节,本基金管理人定期对股票交易情况进行分析,并出具公平交易执行情况分析报告;另外,本基金管理人还对公平交易制度的遵守和相关业务流程的执行情况进行定期和不定期的检查,并对发现的问题进行及时报告。 综上所述,本基金管理人在本报告期内严格执行了公平交易制度的相关规定。4.3.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内,本基金未发现存在可能导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。 本报告期内,本基金管理人所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况有 3 次,原因是指数型投资组合投资策略需要,未导致不公平交易和利益输送。4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 2013 年三季度,在经济数据呈现出超预期企稳上行趋势的背景下,A 股市场整体呈现上行趋势。结构上,依然是中小市值股票表现明显优于大盘股。行业上看,传媒、计算机、通信表现优秀,而低估值的商贸零售和自贸区相关个股也较为突出。 本基金在本季度的操作延续了半年报中制定的策略,坚持成长+消费的核心持仓。在本季度增持了部分优质的消费股,将食品、医药、旅游、商贸、汽车等行业的持仓进一步提高,减持了房地产、计算机、建材等行业的股票。虽然未能在三季度大量参与自贸区、互联网金融以及 4G 等主题投资的机会,但在消费品上的布局以及对核心持仓的成长股的坚持,依然使本基金获得了超越基准的收益。4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至报告期末,本基金份额净值为 1.216 元,本报告期份额净值增长率为 13.01%,同期业绩比较基准收益率为 4.40%。4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望四季度,我们认为经济状况不会有明显向上或向下变化的动能,依然维持目前弱势复苏的态势。短期市场继续向上的动力主要来自对于三中全会的改革预期。从目前市场频繁转换的主题热点来看,市场对于改革的预期依然不低,未来实际改革的进程和节奏可能低于投资者预期。因此,本基金四季度将继续坚持前期策略,在中性仓位下,从自下而上的角度精选个股,在坚守 第 6 页 共 11 页 银华和谐主题混合 2013 年第 3 季度报告核心成长股的持仓同时,防范年底风格转换和机构调仓带来的系统性风险。 §5 投资组合报告5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比例(%) 1 权益投资 593,903,969.51 73.25 其中:股票 593,903,969.51 73.25 2 固定收益投资 129,893,000.00 16.02 其中:债券 129,893,000.00 16.02 资产支持证券 - - 3 金融衍生品投资 - - 4 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售 - - 金融资产 5 银行存款和结算备付金合计 83,396,700.96 10.29 6 其他资产 3,575,683.90 0.44 7 合计 810,769,354.37 100.005.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 占基金资产净值比例 代码 行业类别 公允价值(元) (%) A 农、林、牧、渔业 51,269,351.10 6.36 B 采矿业 - - C 制造业 504,048,446.57 62.55 电力、热力、燃气及水生产和供应 D - - 业 E 建筑业 - - F 批发和零售业 - - G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 - - J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 24,173,293.82 3.00 M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 1,491,300.00 0.19 O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 12,921,578.02 1.60 第 7 页 共 11 页 银华和谐主题混合 2013 年第 3 季度报告 R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 593,903,969.51 73.705.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 占基金资产净值 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 比例(%) 1 600060 海信电器 5,818,358 68,191,155.76 8.46 2 002271 东方雨虹 2,031,278 48,791,297.56 6.05 3 300146 汤臣倍健 700,000 46,200,000.00 5.73 4 002477 雏鹰农牧 4,000,000 42,000,000.00 5.21 5 600073 上海梅林 2,600,000 27,924,000.00 3.47 6 300263 隆华节能 1,120,000 27,272,000.00 3.38 7 600418 江淮汽车 2,799,930 25,843,353.90 3.21 8 002507 涪陵榨菜 600,000 23,988,000.00 2.98 9 002422 科伦药业 330,000 17,721,000.00 2.20 10 600305 恒顺醋业 560,000 17,085,600.00 2.125.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 79,419,000.00 9.86 其中:政策性金融债 79,419,000.00 9.86 4 企业债券 30,546,000.00 3.79 5 企业短期融资券 19,928,000.00 2.47 6 中期票据 - - 7 可转债 - - 8 其他 - - 9 合计 129,893,000.00 16.125.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 占基金资产净值比 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值(元) 例(%) 1 130311 13 进出 11 700,000 69,433,000.00 8.62 2 122030 09 京综超 300,000 30,546,000.00 3.79 13 京机电 3 041369011 200,000 19,928,000.00 2.47 CP001 第 8 页 共 11 页 银华和谐主题混合 2013 年第 3 季度报告 4 120245 12 国开 45 100,000 9,986,000.00 1.24 注:本基金本报告期末仅持有上述债券。5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明 细注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细注:本基金本报告期末未持有权证。5.8 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明注:本基金本报告期末未持有股指期货。5.9 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明注:本基金本报告期末未持有国债期货。5.10 投资组合报告附注5.10.1 本基金投资的前十名证券中包括科伦药业(股票代码:002422)。 根据科伦药业股票发行主体四川科伦药业股份有限公司于 2013 年 5 月 21 日发 布的公告,该上市公司因信息披露存在违反《中华人民共和国证券法》有关规 定的行为而被中国证监会立案调查。在上述公告公布后,本基金管理人对该上 市公司进行了进一步了解和分析,认为上述处罚不会对科伦药业的投资价值构 成实质性负面影响,因此本基金管理人对该上市公司的投资判断未发生改变。 报告期内,本基金投资的前十名证券的其余九名证券的发行主体没有被监管部 门立案调查或在本报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。5.10.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库之外的情形。5.10.3 其他资产构成 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 770,118.25 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 2,706,171.55 5 应收申购款 99,394.10 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 3,575,683.90 第 9 页 共 11 页 银华和谐主题混合 2013 年第 3 季度报告5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细注:本基金本报告期末未持有可转换债券。5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明注:本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。5.10.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因,比例的分项之和与合计可能有尾差。 §6 开放式基金份额变动 单位:份 报告期期初基金份额总额 970,112,050.28 报告期期间基金总申购份额 5,338,864.73 减:报告期期间基金总赎回份额 312,535,326.61 报告期期间基金拆分变动份额 - 报告期期末基金份额总额 662,915,588.40注:总申购份额含转换入份额,总赎回份额含转换出份额。 §7 基金管理人运用固有资金投资本公司管理基金情况注:本基金的基金管理人于本报告期未运用固有资金投资本基金。 §8 影响投资者决策的其他重要信息 无。 §9 备查文件目录9.1 备查文件目录 9.1.1 中国证监会核准银华和谐主题灵活配置混合型证券投资基金募集的文件 9.1.2《银华和谐主题灵活配置混合型证券投资基金招募说明书》 9.1.3《银华和谐主题灵活配置混合型证券投资基金基金合同》 9.1.4《银华和谐主题灵活配置混合型证券投资基金托管协议》 9.1.5《银华基金管理有限公司开放式基金业务规则》 第 10 页 共 11 页 银华和谐主题混合 2013 年第 3 季度报告 9.1.6 本基金管理人业务资格批件和营业执照 9.1.7 本基金托管人业务资格批件和营业执照 9.1.8 报告期内本基金管理人在指定媒体上披露的各项公告9.2 存放地点 上述备查文本存放在本基金管理人或基金托管人的办公场所。本报告存放在本基金管理人及托管人住所,供公众查阅、复制。9.3 查阅方式 投资者可免费查阅,在支付工本费后,可在合理时间内取得上述文件的复制件或复印件。相关公开披露的法律文件,投资者还可在本基金管理人网站(www.yhfund.com.cn)查阅。 银华基金管理有限公司 2013 年 10 月 25 日 第 11 页 共 11 页