银华优势企业证券投资基金 2020 年中期报告 2020 年 6 月 30 日 基金管理人：银华基金管理股份有限公司 基金托管人：中国银行股份有限公司 送出日期：2020 年 8 月 28 日 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本中期报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2020 年 8 月 26 日复核了本报告 中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2020 年 1 月 1 日起至 6 月 30 日止。 1.2 目录 §1 重要提示及目录......2 1.1 重要提示......2 1.2 目录......3 §2 基金简介......6 2.1 基金基本情况...... 6 2.2 基金产品说明...... 6 2.3 基金管理人和基金托管人 ...... 6 2.4 信息披露方式...... 7 2.5 其他相关资料...... 7 §3 主要财务指标和基金净值表现 ...... 8 3.1 主要会计数据和财务指标 ...... 8 3.2 基金净值表现...... 8 §4 管理人报告......10 4.1 基金管理人及基金经理情况...... 10 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明...... 13 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明...... 13 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明...... 14 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望...... 15 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明...... 15 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明...... 15 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明...... 16 §5 托管人报告......17 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明...... 17 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ...... 17 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见...... 17 §6 半年度财务会计报告（未经审计） ...... 18 6.1 资产负债表...... 18 6.2 利润表......19 6.3 所有者权益（基金净值）变动表...... 20 6.4 报表附注......21 §7 投资组合报告......44 7.1 期末基金资产组合情况 ...... 44 7.2 期末按行业分类的股票投资组合...... 44 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细...... 45 7.4 报告期内股票投资组合的重大变动...... 46 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合...... 48 7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细...... 48 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细...... 48 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细...... 48 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细...... 49 7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明...... 49 7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明...... 49 7.12 市场中性策略执行情况 ...... 49 7.13 投资组合报告附注 ...... 49 §8 基金份额持有人信息...... 50 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构...... 50 8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况...... 50 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况...... 50 §9 开放式基金份额变动...... 51 §10 重大事件揭示 ...... 52 10.1 基金份额持有人大会决议 ...... 52 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动...... 52 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼...... 52 10.4 基金投资策略的改变 ...... 52 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况...... 52 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况...... 52 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况...... 52 10.8 其他重大事件...... 57 §11 影响投资者决策的其他重要信息...... 60 11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况...... 60 11.2 影响投资者决策的其他重要信息...... 60 §12 备查文件目录 ...... 61 12.1 备查文件目录...... 61 12.2 存放地点 ...... 61 12.3 查阅方式 ...... 61 §2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 银华优势企业证券投资基金 基金简称 银华优势企业混合 基金主代码 180001 前端交易代码 180001 后端交易代码 180011 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2002 年 11 月 13 日 基金管理人 银华基金管理股份有限公司 基金托管人 中国银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 583,534,513.91 份 基金合同存续期 不定期 2.2 基金产品说明 本基金为平衡型基金，主要通过投资于中国加入 WTO 后具有竞争优势的上市公司所发行的股票与国内依法 投资目标 公开发行上市的债券，在控制风险、确保基金资产良 好流动性的前提下，以获取资本增值收益和现金红利 分配的方式来谋求基金资产的中长期稳定增值。 坚持平衡原则：平衡收益与风险；平衡长期收益与短 期收益；平衡股票与债券的投资；平衡成长型与价值 型股票的投资。 本基金股票投资比例浮动范围：20-70%；债券投资比 例浮动范围：20-70%；现金留存比例浮动范围：5-15%； 投资策略 投资证券的资产比例不低于基金总资产的 80%；投资于 国债的比例不低于基金资产净值的 20% 。 基于大盘走势关系基金投资全局，本基金充分重视对 各市场趋势尤其是对股市大盘趋势的研判，并因此将 控制基金仓位放在资产配置和投资组合中的优先位 置。本基金资产配置采取自上而下的操作流程，而股 票选择采取自下而上的操作流程。 业绩比较基准 标普中国 A 股 300 指数×70%+上证国债指数收益率 ×20%+同业活期存款利率×10%。 本基金注重收益与风险的平衡，不追求高风险下的高 风险收益特征 收益，将通过控制股票、债券的投资比重来获取中低 风险下的中等收益。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 银华基金管理股份有限公司 中国银行股份有限公司 姓名 杨文辉 许俊 信息披露负责人 联系电话 (010)58163000 010-66594319 电子邮箱 yhjj@yhfund.com.cn fcid@bankofchina.com 客户服务电话 4006783333,(010)85186558 95566 传真 (010)58163027 （010）66594942 注册地址 广东省深圳市深南大道 北京西城区复兴门内大街 1 号 6008 号特区报业大厦 19 层 北京市东城区东长安街 1 号 办公地址 东方广场东方经贸城 C2 办 北京西城区复兴门内大街 1 号 公楼 15 层 邮政编码 100738 100818 法定代表人 王珠林 刘连舸 2.4 信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》 登载基金中期报告正文的管理人互联网网 http://www.yhfund.com.cn 址 基金中期报告备置地点 基金管理人及基金托管人住所 2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 注册登记机构 银华基金管理股份有限公司 北京市东城区东长安街 1 号东方广 场东方经贸城 C2 办公楼 15 层 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 3.1.1 期间数据和指标 报告期(2020 年 1 月 1 日 - 2020 年 6 月 30 日 ) 本期已实现收益 67,363,810.89 本期利润 135,156,863.89 加权平均基金份额本期利润 0.2220 本期加权平均净值利润率 16.73% 本期基金份额净值增长率 17.86% 3.1.2 期末数据和指标 报告期末( 2020 年 6 月 30 日 ) 期末可供分配利润 282,471,376.05 期末可供分配基金份额利润 0.4841 期末基金资产净值 866,005,889.96 期末基金份额净值 1.4841 3.1.3 累计期末指标 报告期末( 2020 年 6 月 30 日 ) 基金份额累计净值增长率 572.95% 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、期末可供分配利润采用期末资产负债表未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。 3、本报告所列示的基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用，例如：基金的认购、申购、赎回费等，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 份额净值 份额净值 业绩比较 业绩比较基 阶段 增长率① 增长率标 基准收益 准收益率标 ①－③ ②－④ 准差② 率③ 准差④ 过去一个月 6.14% 0.69% 4.95% 0.62% 1.19% 0.07% 过去三个月 16.86% 0.82% 8.98% 0.63% 7.88% 0.19% 过去六个月 17.86% 1.18% 2.58% 1.05% 15.28% 0.13% 过去一年 41.56% 1.05% 7.46% 0.84% 34.10% 0.21% 过去三年 25.35% 1.12% 14.10% 0.86% 11.25% 0.26% 自基金合同 572.95% 1.23% 242.76% 1.15% 330.19% 0.08% 生效起至今 注：本基金的业绩比较基准为：标普中国 A 股 300 指数×70％＋上证国债指数收益率×20％＋同业活期存款利率×10％。 标普中国 A 股 300 指数包含上海、深圳两个证券交易所流通市值最大、最具流动性的 300 只股票 并以流通股本加权的股票指数，是目前中国证券市场中与本基金股票投资范围比较适配同时公信力较好的股票指数。 本基金的股票投资比例范围为：20-70%，所以本基金加入 20%的上证国债指数和 10%的同业活期存款利率一起构成本基金的业绩比较基准。 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 按基金合同的规定，本基金自基金合同生效起六个月内为建仓期，建仓期结束时本基金的各项投资比例已达到基金合同的规定：本基金股票投资比例浮动范围：20-70%；债券投资比例浮动范围：20-70%；现金留存比例浮动范围：5-15%；投资证券的资产比例不低于基金总资产的 80%；投资于国债的比例不低于基金资产净值的 20%。 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 银华基金管理有限公司成立于 2001 年 5 月 28 日，是经中国证监会批准(证监基金字[2001]7 号文)设立的全国性资产管理公司。公司注册资本为 2.222 亿元人民币，公司的股东及其出资比例分别为：西南证券股份有限公司 44.10%，第一创业证券股份有限公司 26.10%，东北证券股份有限公司 18.90%，山西海鑫实业股份有限公司 0.90%，珠海银华聚义投资合伙企业（有限合伙）3.57%，珠海银华致信投资合伙企业（有限合伙）3.20%，珠海银华汇玥投资合伙企业（有限合伙）3.22%。公司的主要业务是基金募集、基金销售、资产管理及中国证监会许可的其他业务。公司注册地为 广东省深圳市。银华基金管理有限公司的法定名称已于 2016 年 8 月 9 日起变更为“银华基金管理 股份有限公司”。 截至 2020 年 6 月 30 日，本基金管理人管理着 130 只证券投资基金，具体包括银华优势企业 证券投资基金、银华-道琼斯 88 精选证券投资基金、银华货币市场证券投资基金、银华核心价值优选混合型证券投资基金、银华优质增长混合型证券投资基金、银华富裕主题混合型证券投资基金、银华领先策略混合型证券投资基金、银华全球核心优选证券投资基金、银华内需精选混合型证券投资基金(LOF)、银华增强收益债券型证券投资基金、银华和谐主题灵活配置混合型证券投资基金、银华沪深 300 指数分级证券投资基金、银华深证 100 指数分级证券投资基金、银华成长先锋混合型证券投资基金、银华信用双利债券型证券投资基金、银华抗通胀主题证券投资基金（LOF）、银华中证等权重 90 指数分级证券投资基金、银华永祥灵活配置混合型证券投资基金、银华消费主题混合型证券投资基金、银华中证内地资源主题指数分级证券投资基金、银华中小盘精选混合型证券投资基金、银华纯债信用主题债券型证券投资基金（LOF）、上证 50 等权重交易型开放式指数证券投资基金、银华上证 50 等权重交易型开放式指数证券投资基金联接基金、银华永兴纯债债券型发起式证券投资基金（LOF）、银华交易型货币市场基金、银华信用四季红债券型证券投资基金、银华中证转债指数增强分级证券投资基金、银华信用季季红债券型证券投资基金、银华恒生中国企业指数分级证券投资基金、银华多利宝货币市场基金、银华活钱宝货币市场基金、银华双月定期理财债券型证券投资基金、银华高端制造业灵活配置混合型证券投资基金、银华惠增利货币市场基金、银华回报灵活配置定期开放混合型发起式证券投资基金、银华泰利灵活配置混合型证券投资基金、银华中国梦 30 股票型证券投资基金、银华恒利灵活配置混合型证券投资基金、银华聚利灵活配置混合型证券投资基金、银华汇利灵活配置混合型证券投资基金、银华稳利灵活配置混 合型证券投资基金、银华战略新兴灵活配置定期开放混合型发起式证券投资基金、银华互联网主题灵活配置混合型证券投资基金、银华添益定期开放债券型证券投资基金、银华远景债券型证券投资基金、银华大数据灵活配置定期开放混合型发起式证券投资基金、银华多元视野灵活配置混合型证券投资基金、银华惠添益货币市场基金、银华鑫锐灵活配置混合型证券投资基金（LOF）、银华通利灵活配置混合型证券投资基金、银华沪港深增长股票型证券投资基金、银华鑫盛灵活配置混合型证券投资基金（LOF）、银华添泽定期开放债券型证券投资基金、银华体育文化灵活配置混合型证券投资基金、银华盛世精选灵活配置混合型发起式证券投资基金、银华添润定期开放债券型证券投资基金、银华中债-5 年期国债期货期限匹配金融债指数证券投资基金、银华中债-10年期国债期货期限匹配金融债指数证券投资基金、银华万物互联灵活配置混合型证券投资基金、银华中债 AAA 信用债指数证券投资基金、银华明择多策略定期开放混合型证券投资基金、银华智能汽车量化优选股票型发起式证券投资基金、银华信息科技量化优选股票型发起式证券投资基金、银华新能源新材料量化优选股票型发起式证券投资基金、银华农业产业股票型发起式证券投资基金、银华智荟内在价值灵活配置混合型发起式证券投资基金、银华中证全指医药卫生指数增强型发起式证券投资基金、银华食品饮料量化优选股票型发起式证券投资基金、银华医疗健康量化优选股票型发起式证券投资基金、银华文体娱乐量化优选股票型发起式证券投资基金、银华估值优势混合型证券投资基金、银华多元动力灵活配置混合型证券投资基金、银华稳健增利灵活配置混合型发起式证券投资基金、银华多元收益定期开放混合型证券投资基金、银华瑞泰灵活配置混合型证券投资基金、银华岁丰定期开放债券型发起式证券投资基金、银华智荟分红收益灵活配置混合型发起式证券投资基金、银华心诚灵活配置混合型证券投资基金、银华积极成长混合型证券投资基金、银华瑞和灵活配置混合型证券投资基金、银华中小市值量化优选股票型发起式证券投资基金、银华混改红利灵活配置混合型发起式证券投资基金、银华华茂定期开放债券型证券投资基金、银华国企改革混合型发起式证券投资基金、银华岁盈定期开放债券型证券投资基金、银华心怡灵活配置混合型证券投资基金、银华可转债债券型证券投资基金、银华中短期政策性金融债定期开放债券型证券投资基金、银华中证央企结构调整交易型开放式指数证券投资基金、银华中证央企结构调整交易型开放式指数证券投资基金联接基金、银华行业轮动混合型证券投资基金、银华信用精选一年定期开放债券型发起式证券投资基金、银华安丰中短期政策性金融债债券型证券投资基金、银华安盈短债债券型证券投资基金、银华裕利混合型发起式证券投资基金、银华尊和养老目标日期 2035 三年持有期混合型基金中基金（FOF）、银华盛利混合型发起式证券投资基金、银华安鑫短债债券型证券投资基金、银华远见混合型发起式证券投资基金、银华安享短债债券型证券投资基金、银华 MSCI 中国 A 股交易型开放式指数证券投资基金、银华美元债精选债券型证券 投资基金（QDII）、银华 MSCI 中国 A 股交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金、银华深证 100 交易型开放式指数证券投资基金、银华积极精选混合型证券投资基金、银华科创主题 3 年封闭运作灵活配置混合型证券投资基金、银华兴盛股票型证券投资基金、银华尊尚稳健养老目标一年持有期混合型发起式基金中基金、银华尊和养老目标日期 2030 三年持有期混合型发起式基金中基金（FOF）、银华尊和养老目标日期 2040 三年持有期混合型发起式基金中基金（FOF）、银华丰华三个月定期开放债券型发起式证券投资基金、银华稳晟 39 个月定期开放债券型证券投资基金、银华中证研发创新 100 交易型开放式指数证券投资基金、银华巨潮小盘价值交易型开放式指数证券投资基金、银华大盘精选两年定期开放混合型证券投资基金、银华中债 1-3 年国开行债券指数证券投资基金、银华科技创新混合型证券投资基金、银华中证 5G 通信主题交易型开放式指数证券投资基金、银华信用精选 18 个月定期开放债券型证券投资基金、银华永盛债券型证券投资基金、银华汇盈一年持有期混合型证券投资基金、银华中证创新药产业交易型开放式指数证券投资基金、银华长丰混合型发起式证券投资基金、银华港股通精选股票型发起式证券投资基金、银华丰享一年持有期混合型证券投资基金、银华沪深股通精选混合型证券投资基金、银华中债 1-3 年农发行债券指数证券投资基金、银华中证 5G 通信主题交易型开放式指数证券投资基金联接基金、银华同力精选混合型证券投资基金。同时，本基金管理人管理着多个全国社保基金、企业年金和特定客户资产管理投资组合。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介 任本基金的基金经理（助理）期限 证券从 姓名 职务 业年限 说明 任职日期 离任日期 硕士学位。2004 年 7 月至 2006 年 5 月任职于长江证 券股份有限公司研究所， 任研究员，从事农业、食 品饮料行业研究。2006 年 6 月至 2009 年 5 月，任职 本基金 于中信证券股份有限公司 薄官辉 的基金 2019 年 12 月 18 - 15.5 年 研究部，任高级研究员， 先生 经理 日 从事农业、食品饮料行业 研究。2009 年 6 月加入银 华基金管理有限公司研究 部，曾任消费组食品饮料 行业研究员、大宗商品组 研究主管、研究部总监助 理、研究部副总监。自 2015 年 4 月 29 日起担任 银华中国梦 30 股票型证 券投资基金基金经理，自 2016 年 11 月 7 日起兼任 银华高端制造业灵活配置 混合型证券投资基金基金 经理，自 2018 年 6 月 15 日至2019年12月26日兼 任银华消费主题分级混合 型证券投资基金基金经 理，自 2019 年 8 月 1 日起 兼任银华兴盛股票型证券 投资基金基金经理，自 2019 年 12 月 18 日起兼任 银华优势企业证券投资基 金基金经理，自 2019 年 12 月 27 日起兼任银华消 费主题混合型证券投资基 金基金经理。具有从业资 格。国籍：中国。 注：1、此处的任职日期和离任日期均指基金合同生效日或公司作出决定之日。 2、证券从业的含义符合行业普遍认可的计算标准。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本基金管理人在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券法》、《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》、《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》及其各项实施准则、《银华优势企业证券投资基金基金合同》和其他有关法律法规的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益,无损害基金份额持有人利益的行为。本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本基金管理人根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，制定了《公平交易制度》和《公平交易执行制度》等，并建立了健全有效的公平交易执行体系，保证公平对待旗下的每一个投资组合。 在投资决策环节，本基金管理人构建了统一的研究平台，为旗下所有投资组合公平地提供研究支持。同时，在投资决策过程中，各基金经理、投资经理严格遵守本基金管理人的各项投资管理制度和投资授权制度，保证各投资组合的独立投资决策机制。 在交易执行环节，本基金管理人实行集中交易制度，按照“时间优先、价格优先、比例分配、综合平衡”的原则，确保各投资组合享有公平的交易执行机会。 在事后监控环节，本基金管理人定期对股票交易情况进行分析，并出具公平交易执行情况分析报告；另外，本基金管理人还对公平交易制度的遵守和相关业务流程的执行情况进行定期和不定期的检查，并对发现的问题进行及时报告。 综上所述，本基金管理人在本报告期内严格执行了公平交易制度的相关规定。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内，本基金未发现存在可能导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。 本报告期内，本基金管理人所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况有 1 次，原因是指数型投资组合投资策略需要，未导致不公平交易和利益输送。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 新冠肺炎导致的居家隔离措施导致经济活动全面走弱，国内前两个月社零数据下降 20.5%， 工业增加值下降 13.5%，固定资产投资下降 24.5%。但从第二季度开始，经济各项数据全面改善，6 月，固定资产投资总额的累计同比-3.1%（1-5 月为-6.3%）。6 月社会消费品零售总额当月同比 -1.8%，降幅较 5 月收窄 1 个百分点。综合计算，中国二季度 GDP 同比 3.2%，好于预期。 经济全面复苏的背后是货币和财政政策的全面支持。4 月 17 日政治局会议强调“要以更大的 宏观政策力度对冲疫情影响。积极的财政政策要更加积极有为，提高赤字率，发行抗疫特别国债，增加地方政府专项债券，提高资金使用效率，真正发挥稳定经济的关键作用。稳健的货币政策要更加灵活适度，运用降准、降息、再贷款等手段，保持流动性合理充裕，引导贷款市场利率下行， 把资金用到支持实体经济特别是中小微企业上”。 货币政策方面，央行在 3 月 13 日和 4 月 3 日定 向降准，并下调超额准备金利率至 0.35%；4 月 20 日一年期 LPR（贷款市场报价利率）较上月下 调 20 个基点；五年期以上 LPR 较上月下调 10 个基点。财政政策方面，地方政府专项债 3.75 万亿， 财政赤字增加 1 万亿元，同时发行 1 万亿元抗疫特别国债。6 月社融存量同比 12.8%，较上月上升 0.3 个百分点，创 2018 年 3 月以来新高。 本报告期内，股指在海内外疫情影响下呈现巨幅波动，特别是一季度美国市场的四次熔断严重影响市场的风险偏好。2020 年第一季度，沪深 300 下跌 10.02%。但全球货币宽松以及经济重启 的背景下推动股指上涨。综合来看，2020 年上半年沪深 300 上涨 1.64%，创业板指上涨 16.85%。 本基金本季度投资主要集中在食品饮料、农业、医药和传媒等行业。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末本基金份额净值为 1.4841 元；本报告期基金份额净值增长率为 17.86%，业 绩比较基准收益率为 2.58%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 我们对 2020 年下半年的经济恢复充满期待。第一，国内的疫情已经被逐渐控制，虽有部分地 区反复，但是控制措施到位很难形成二次爆发，经济进入常态化。第二，国内逆周期调节的措施正在起效，基建投资、房地产销售都在改善，推动中国经济有望延续被疫情中断的复苏势头。第三，海外发达国家也在进入疫情重启的过程中，外需有望进一步改善。 下半年我们对权益市场谨慎看好。首先，虽然货币政策进入观察期，但是经济只是缓步复苏，前期宽松的货币政策不会很快的收紧，同时，财政政策的效果还在逐渐起效中。第二，下半年经济有望进入加速的过程中，企业盈利有望进一步好转，盈利对当前的估值水平有很好的支撑。第三，人工智能和 5G 推动科技进步加快，消费行业的进一步发展，都给我们的投资提供了新的机遇。 展望下一阶段的操作，我们将继续比较行业成长空间、公司业绩确定性和估值水平来寻找穿越周期的优秀公司，实现基金资产的保值增值。 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 报告期内，本基金管理人严格遵守《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算业务指引》以及中国证监会相关规定和基金合同的约定，日常估值由基金管理人同基金托管人一同进行，基金份额净值由基金管理人完成估值后，经基金托管人复核无误后由基金管理人对外公布。月末、年中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。 本基金管理人设立估值委员会（委员包括估值业务分管领导以及投资部、研究部、监察稽核部、运作保障部等部门负责人及相关业务骨干），负责研究、指导基金估值业务。估值委员会委员和负责基金日常估值业务的基金会计均具有专业胜任能力和相关工作经历。基金经理不介入基金日常估值业务；估值委员会决议之前会与涉及基金的基金经理进行充分沟通。运作保障部负责执行估值委员会制定的估值政策及决议。 参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突；本基金管理人未签约与估值相关的任何定价服务。 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本基金管理人于 2020 年 1 月 20 日发布公告，向截至 2020 年 1 月 21 日在本基金注册登记机 构登记在册的本基金全体基金份额持有人发放红利，每 10 份基金份额派发红利 0.777 元，实际分 配金额为人民币 47,859,466.60 元。 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 报告期内，本基金不存在连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元的情形。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期内，中国银行股份有限公司（以下称“本托管人”）在对银华优势企业证券投资基金（以下称“本基金”）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。 本报告期内，本基金实施利润分配的金额为人民币 47,859,466.60 元。 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告（注：财务会计报告中的“金融工具风险管理”部分未在托管人复核范围内）、投资组合报告等数据真实、准确和完整。 §6 半年度财务会计报告（未经审计） 6.1 资产负债表 会计主体：银华优势企业证券投资基金 报告截止日： 2020 年 6 月 30 日 单位：人民币元 资 产 附注号 本期末 上年度末 2020 年 6 月 30 日 2019 年 12 月 31 日 资 产： 银行存款 6.4.7.1 121,217,799.49 76,081,939.35 结算备付金 1,127,696.23 842,789.92 存出保证金 334,523.38 149,408.66 交易性金融资产 6.4.7.2 752,553,139.30 784,812,343.11 其中：股票投资 577,480,941.40 561,339,779.71 基金投资 - - 债券投资 175,072,197.90 223,472,563.40 资产支持证券投资 - - 贵金属投资 - - 衍生金融资产 6.4.7.3 - - 买入返售金融资产 6.4.7.4 - - 应收证券清算款 - - 应收利息 6.4.7.5 3,237,399.40 3,350,483.31 应收股利 - - 应收申购款 264,961.62 125,355.64 递延所得税资产 - - 其他资产 6.4.7.6 - - 资产总计 878,735,519.42 865,362,319.99 负债和所有者权益 附注号 本期末 上年度末 2020 年 6 月 30 日 2019 年 12 月 31 日 负 债： 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 6.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付证券清算款 7,101,439.71 25,117,940.21 应付赎回款 3,446,587.94 1,615,815.39 应付管理人报酬 1,038,128.99 1,059,254.16 应付托管费 173,021.51 176,542.37 应付销售服务费 - - 应付交易费用 6.4.7.7 734,398.59 863,814.53 应交税费 60,187.20 60,473.49 应付利息 - - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 6.4.7.8 175,865.52 160,759.40 负债合计 12,729,629.46 29,054,599.55 所有者权益： 实收基金 6.4.7.9 583,534,513.91 626,591,346.40 未分配利润 6.4.7.10 282,471,376.05 209,716,374.04 所有者权益合计 866,005,889.96 836,307,720.44 负债和所有者权益总计 878,735,519.42 865,362,319.99 注：报告截止日 2020 年 6 月 30 日，基金份额净值 1.4841 元，基金份额总额 583,534,513.91 份。 6.2 利润表 会计主体：银华优势企业证券投资基金 本报告期：2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项 目 附注号 2020 年 1 月 1 日至 2019 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 2019 年 6 月 30 日 一、收入 145,556,299.13 158,197,999.41 1.利息收入 3,262,121.01 3,536,346.06 其中：存款利息收入 6.4.7.11 287,640.10 264,231.02 债券利息收入 2,974,480.91 3,245,030.02 资产支持证券利息收入 - - 买入返售金融资产收入 - 27,085.02 证券出借利息收入 - - 其他利息收入 - - 2.投资收益（损失以“-”填列） 74,472,897.96 114,934,314.44 其中：股票投资收益 6.4.7.12 67,881,178.52 113,217,615.18 基金投资收益 - - 债券投资收益 6.4.7.13 344,461.77 103,317.93 资产支持证券投资收益 6.4.7.13.5 - - 贵金属投资收益 6.4.7.14 - - 衍生工具收益 6.4.7.15 - - 股利收益 6.4.7.16 6,247,257.67 1,613,381.33 3.公允价值变动收益（损失以“-” 6.4.7.17 67,793,053.00 39,704,066.00 号填列） 4.汇兑收益（损失以“-”号填列） - - 5.其他收入（损失以“-”号填列） 6.4.7.18 28,227.16 23,272.91 减：二、费用 10,399,435.24 10,685,030.70 1．管理人报酬 6.4.10.2.1 6,026,744.54 5,428,013.69 2．托管费 6.4.10.2.2 1,004,457.43 904,668.90 3．销售服务费 6.4.10.2.3 - - 4．交易费用 6.4.7.19 3,238,809.43 4,197,517.52 5．利息支出 - - 其中：卖出回购金融资产支出 - - 6．税金及附加 0.40 5.53 7．其他费用 6.4.7.20 129,423.44 154,825.06 三、利润总额（亏损总额以“-” 135,156,863.89 147,512,968.71 号填列） 减：所得税费用 - - 四、净利润（净亏损以“-”号填 135,156,863.89 147,512,968.71 列） 6.3 所有者权益（基金净值）变动表 会计主体：银华优势企业证券投资基金 本报告期：2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 单位：人民币元 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 项目 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基 626,591,346.40 209,716,374.04 836,307,720.44 金净值） 二、本期经营活动产生 的基金净值变动数（本 - 135,156,863.89 135,156,863.89 期利润） 三、本期基金份额交易 产生的基金净值变动数 -43,056,832.49 -14,542,395.28 -57,599,227.77 （净值减少以“-”号填 列） 其中：1.基金申购款 35,693,070.85 10,475,569.42 46,168,640.27 2.基金赎回款 -78,749,903.34 -25,017,964.70 -103,767,868.04 四、本期向基金份额持 有人分配利润产生的基 - -47,859,466.60 -47,859,466.60 金净值变动（净值减少 以“-”号填列） 五、期末所有者权益（基 583,534,513.91 282,471,376.05 866,005,889.96 金净值） 项目 上年度可比期间 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 6 月 30 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基 690,136,897.02 -70,220,290.38 619,916,606.64 金净值） 二、本期经营活动产生 的基金净值变动数（本 - 147,512,968.71 147,512,968.71 期利润） 三、本期基金份额交易 产生的基金净值变动数 -22,226,738.77 -2,948,079.85 -25,174,818.62 （净值减少以“-”号填 列） 其中：1.基金申购款 22,779,998.98 2,675,036.74 25,455,035.72 2.基金赎回款 -45,006,737.75 -5,623,116.59 -50,629,854.34 四、本期向基金份额持 有人分配利润产生的基 - - - 金净值变动（净值减少 以“-”号填列） 五、期末所有者权益（基 667,910,158.25 74,344,598.48 742,254,756.73 金净值） 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署： ______王立新______ ______凌宇翔______ ____伍军辉____ 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 6.4 报表附注 6.4.1 基金基本情况 银华优势企业证券投资基金（以下简称“本基金”），系经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）证监基金字[2002]71 号文《关于同意银华优势企业（平衡型）证券投资基金 设立的批复》的核准，由银华基金管理股份有限公司于 2002 年 10 月 17 日至 2002 年 11 月 6 日向 社会公开发行募集。基金合同于 2002 年 11 月 13 日正式生效，首次设立募集规模为 1,682,572,543.63 份基金份额。本基金为契约型开放式，存续期限不定。本基金的基金管理人和注册登记机构为银华基金管理股份有限公司，基金托管人为中国银行股份有限公司。 本基金投资的标的物为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法公开发行上市的股票、债券以及法律法规允许基金投资的其他金融工具。其中，投资的重点是中国入世后以及在全球经济一体化过程中具有相对竞争优势即总成本领先优势和标新立异优势的上市公司所发行的股票，这 部分投资的比例不低于本基金股票资产的 80%。本基金投资组合中股票投资比例浮动范围：20%-70%；债券投资比例浮动范围：20%-70%；现金留存比例浮动范围：5%-15%。投资证券的资产不低于基金总资产的 80%。投资于国债的比例不低于基金资产净值的 20%。本基金业绩比较基准：标普中国 A 股 300 指数×70％＋上证国债指数收益率×20％＋同业活期存款利率×10％。 6.4.2 会计报表的编制基础 本财务报表系按照财政部颁布的《企业会计准则—基本准则》以及其后颁布及修订的具体会计准则、应用指南、解释以及其他相关规定（以下统称“企业会计准则”）编制，同时，对于在具体会计核算和信息披露方面，也参考了中国证券投资基金业协会修订并发布的《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证监会制定的《中国证券监督管理委员会关于证券投资基金估值业务的指导意见》、《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第 3 号《半年度报告的内容与格式》、《证券投资基金信息披露编报规则》第 3 号《会计报表附注的编制及披露》、《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号》及其他中国证监会及中国证券投资基金业协会颁布的相关规定。 本财务报表以本基金持续经营为基础列报。 6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于 2020 年 06 月 30 日的财 务状况以及 2020 年上半年度的经营成果和净值变动情况。 6.4.4 重要会计政策和会计估计 本报告期财务报表所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。 6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 6.4.5.1 会计政策变更的说明 无。 6.4.5.2 会计估计变更的说明 无。 6.4.5.3 差错更正的说明 无。 6.4.6 税项 6.4.6.1 印花税 经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 4 月 24 日起，调整证券（股票） 交易印花税税率，由原先的 3‰调整为 1‰； 经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 9 月 19 日起，调整由出让方按 证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变。 6.4.6.2 增值税 根据财政部、国家税务总局财税[2016]36 号文《关于全面推开营业税改增值税试点的通知》 的规定，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税；国债、地方政府债利息收入以及金融同业往来利息收入免征增值税；存款利息收入不征收增值税； 根据财政部、国家税务总局财税[2016]46 号文《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业 有关政策的通知》的规定，金融机构开展的质押式买入返售金融商品业务及持有政策性金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入； 根据财政部、国家税务总局财税[2016]70 号文《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充 通知》的规定，金融机构开展的买断式买入返售金融商品业务、同业存款、同业存单以及持有金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入； 根据财政部、国家税务总局财税[2016]140 号文《关于明确金融、房地产开发、教育辅助服 务等增值税政策的通知》的规定，资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人； 根据财政部、国家税务总局财税[2017]56 号文《关于资管产品增值税有关问题的通知》的规 定，自 2018 年 1 月 1 日起，资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为（以下简 称“资管产品运营业务”），暂适用简易计税方法，按照 3%的征收率缴纳增值税，资管产品管理人未分别核算资管产品运营业务和其他业务的销售额和增值税应纳税额的除外。资管产品管理人 可选择分别或汇总核算资管产品运营业务销售额和增值税应纳税额。对资管产品在 2018 年 1 月 1 日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减； 根据财政部、国家税务总局财税[2017]90 号文《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政 策的通知》的规定，自 2018 年 1 月 1 日起，资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务、发生 的部分金融商品转让业务，按照以下规定确定销售额：提供贷款服务，以 2018 年 1 月 1 日起产生 的利息及利息性质的收入为销售额；转让 2017 年 12 月 31 日前取得的股票（不包括限售股）、债 券、基金、非货物期货，可以选择按照实际买入价计算销售额，或者以 2017 年最后一个交易日的股票收盘价（2017 年最后一个交易日处于停牌期间的股票，为停牌前最后一个交易日收盘价）、 债券估值（中债金融估值中心有限公司或中证指数有限公司提供的债券估值）、基金份额净值、非货物期货结算价格作为买入价计算销售额； 增值税附加税包括城市维护建设税、教育费附加和地方教育费附加，以实际缴纳的增值税税额为计税依据，分别按规定的比例缴纳。 6.4.6.3 企业所得税 根据财政部、国家税务总局财税[2004]78 号文《关于证券投资基金税收政策的通知》的规定， 自 2004 年 1 月 1 日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运 用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征企业所得税； 根据财政部、国家税务总局财税[2008]1 号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》的规 定，对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。 6.4.6.4 个人所得税 根据财政部、国家税务总局财税[2008]132 号文《财政部、国家税务总局关于储蓄存款利息 所得有关个人所得税政策的通知》的规定，自 2008 年 10 月 9 日起，对储蓄存款利息所得暂免征 收个人所得税； 根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2012]85 号文《关于实施上市公司股息红利差 别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2013 年 1 月 1 日起，证券投资基金从公开发行 和转让市场取得的上市公司股票，持股期限在 1 个月以内（含 1 个月）的，其股息红利所得全额 计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年（含 1 年）的，暂减按 50%计入应纳税所得额； 持股期限超过 1 年的，暂减按 25%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税； 根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2015]101 号文《关于上市公司股息红利差别 化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2015 年 9 月 8 日起，证券投资基金从公开发行和 转让市场取得的上市公司股票，持股期限超过 1 年的，股息红利所得暂免征收个人所得税。 6.4.7 重要财务报表项目的说明 6.4.7.1 银行存款 单位：人民币元 项目 本期末 2020 年 6 月 30 日 活期存款 121,217,799.49 定期存款 - 其中：存款期限 1 个月以内 - 存款期限 1-3 个月 - 存款期限 3 个月以上 - 其他存款 - 合计： 121,217,799.49 6.4.7.2 交易性金融资产 单位：人民币元 本期末 项目 2020 年 6 月 30 日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 484,808,322.67 577,480,941.40 92,672,618.73 贵金属投资-金交所 - - - 黄金合约 债券 交易所市场 124,034,315.98 125,012,197.90 977,881.92 银行间市场 49,931,850.00 50,060,000.00 128,150.00 合计 173,966,165.98 175,072,197.90 1,106,031.92 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 合计 658,774,488.65 752,553,139.30 93,778,650.65 6.4.7.3 衍生金融资产/负债 无。 6.4.7.4 买入返售金融资产 无。 6.4.7.5 应收利息 单位：人民币元 项目 本期末 2020 年 6 月 30 日 应收活期存款利息 9,091.53 应收定期存款利息 - 应收其他存款利息 - 应收结算备付金利息 456.66 应收债券利息 3,227,626.23 应收资产支持证券利息 - 应收买入返售证券利息 - 应收申购款利息 89.53 应收黄金合约拆借孳息 - 应收出借证券利息 - 其他 135.45 合计 3,237,399.40 6.4.7.6 其他资产 无。 6.4.7.7 应付交易费用 单位：人民币元 项目 本期末 2020 年 6 月 30 日 交易所市场应付交易费用 734,398.59 银行间市场应付交易费用 - 合计 734,398.59 6.4.7.8 其他负债 单位：人民币元 项目 本期末 2020 年 6 月 30 日 应付券商交易单元保证金 - 应付赎回费 1,932.31 应付证券出借违约金 - 预提费用 104,426.14 其他 69,507.07 合计 175,865.52 6.4.7.9 实收基金 金额单位：人民币元 本期 项目 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 626,591,346.40 626,591,346.40 本期申购 35,693,070.85 35,693,070.85 本期赎回(以"-"号填列) -78,749,903.34 -78,749,903.34 - 基金拆分/份额折算前 - - 基金拆分/份额折算变动份额 - - 本期申购 - - 本期赎回(以"-"号填列) - - 本期末 583,534,513.91 583,534,513.91 注：如有相应情况，申购含红利再投、转换入份额及金额，赎回含转换出份额及金额。 6.4.7.10 未分配利润 单位：人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 498,067,210.35 -288,350,836.31 209,716,374.04 本期利润 67,363,810.89 67,793,053.00 135,156,863.89 本期基金份额交易 -33,945,408.45 19,403,013.17 -14,542,395.28 产生的变动数 其中：基金申购款 26,964,866.22 -16,489,296.80 10,475,569.42 基金赎回款 -60,910,274.67 35,892,309.97 -25,017,964.70 本期已分配利润 -47,859,466.60 - -47,859,466.60 本期末 483,626,146.19 -201,154,770.14 282,471,376.05 6.4.7.11 存款利息收入 单位：人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 活期存款利息收入 269,302.13 定期存款利息收入 - 其他存款利息收入 - 结算备付金利息收入 16,252.37 其他 2,085.60 合计 287,640.10 6.4.7.12 股票投资收益 6.4.7.12.1 股票投资收益项目构成 单位：人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 股票投资收益——买卖股票差价收入 67,881,178.52 股票投资收益——赎回差价收入 - 股票投资收益——申购差价收入 - 股票投资收益——证券出借差价收入 - 合计 67,881,178.52 6.4.7.12.2 股票投资收益——买卖股票差价收入 单位：人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 卖出股票成交总额 1,147,310,202.41 减：卖出股票成本总额 1,079,429,023.89 买卖股票差价收入 67,881,178.52 6.4.7.12.3 股票投资收益——证券出借差价收入 无。 6.4.7.13 债券投资收益 6.4.7.13.1 债券投资收益项目构成 单位：人民币元 项目 本期 2020年1月1日至2020年6月30日 债券投资收益——买卖债券（、债转股及债 344,461.77 券到期兑付）差价收入 债券投资收益——赎回差价收入 - 债券投资收益——申购差价收入 - 合计 344,461.77 6.4.7.13.2 债券投资收益——买卖债券差价收入 单位：人民币元 项目 本期 2020年1月1日至2020年6月30日 卖出债券（、债转股及债券到期兑付）成交 100,052,888.06 总额 减：卖出债券（、债转股及债券到期兑付） 97,376,423.60 成本总额 减：应收利息总额 2,332,002.69 买卖债券差价收入 344,461.77 6.4.7.13.3 资产支持证券投资收益 无。 6.4.7.14 贵金属投资收益 无。 6.4.7.15 衍生工具收益 无。 6.4.7.16 股利收益 单位：人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 股票投资产生的股利收益 6,247,257.67 其中：证券出借权益补偿收入 - 基金投资产生的股利收益 - 合计 6,247,257.67 6.4.7.17 公允价值变动收益 单位：人民币元 项目名称 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 1.交易性金融资产 67,793,053.00 ——股票投资 67,699,302.70 ——债券投资 93,750.30 ——资产支持证券投资 - ——贵金属投资 - ——其他 - 2.衍生工具 - ——权证投资 - 3.其他 - 减：应税金融商品公允价值变动产生的预估 - 增值税 合计 67,793,053.00 6.4.7.18 其他收入 单位：人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 基金赎回费收入 26,452.39 转换费收入 1,774.77 合计 28,227.16 6.4.7.19 交易费用 单位：人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 交易所市场交易费用 3,238,809.43 银行间市场交易费用 - 交易基金产生的费用 - 其中：申购费 - 赎回费 - 合计 3,238,809.43 6.4.7.20 其他费用 单位：人民币元 项目 本期 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 审计费用 44,753.80 信息披露费 59,672.34 证券出借违约金 - 债券账户维护费 18,600.00 银行费用 6,397.30 合计 129,423.44 6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明 6.4.8.1 或有事项 无。 6.4.8.2 资产负债表日后事项 无。 6.4.9 关联方关系 6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况 无。 6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方 关联方名称 与本基金的关系 银华基金管理股份有限公司 基金管理人、基金销售机构 中国银行股份有限公司（“中国银行”） 基金托管人、基金代销机构 西南证券股份有限公司(“西南证券”) 基金管理人股东、基金代销机构 第一创业证券股份有限公司(“第一创 基金管理人股东、基金代销机构 业”) 注：以下关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易 6.4.10.1.1 股票交易 金额单位：人民币元 本期 上年度可比期间 关联方名称 2020年1月1日至2020年6月30日 2019年1月1日至2019年6月30日 成交金额 占当期股票 成交金额 占当期股票 成交总额的比例 成交总额的比例 西南证券 391,378,038.20 18.05% 182,512,962.96 6.35% 第一创业 52,190,358.18 2.41% - - 6.4.10.1.2 债券交易 金额单位：人民币元 本期 上年度可比期间 关联方名称 2020年1月1日至2020年6月30日 2019年1月1日至2019年6月30日 成交金额 占当期债券 成交金额 占当期债券 成交总额的比例 成交总额的比例 西南证券 48,021,107.80 97.58% - - 6.4.10.1.3 债券回购交易 金额单位：人民币元 关联方名称 本期 上年度可比期间 2020年1月1日至2020年6月30日 2019年1月1日至2019年6月30日 占当期债券回购 占当期债券 回购成交金额 成交总额的比例 回购成交金额 回购 成交总额的比例 西南证券 - - 7,400,000.00 3.35% 6.4.10.1.4 权证交易 无。 6.4.10.1.5 应支付关联方的佣金 金额单位：人民币元 本期 关联方名称 2020年1月1日至2020年6月30日 当期佣金 占当期佣金总量 期末应付佣金余额 占期末应付佣金 的比例 总额的比例 西南证券 364,562.98 19.52% 46,544.37 6.34% 第一创业 48,604.88 2.60% - - 上年度可比期间 关联方名称 2019年1月1日至2019年6月30日 当期佣金 占当期佣金总 期末应付佣金余额 占期末应付佣金 量的比例 总额的比例 西南证券 169,974.07 6.81% 3,456.86 0.28% 注：上述佣金按市场佣金率计算，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取证管费和经手费后的净额列示。该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务。 6.4.10.2 关联方报酬 6.4.10.2.1 基金管理费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 2019年1月1日至2019年6月30日 30 日 当期发生的基金应支付 6,026,744.54 5,428,013.69 的管理费 其中：支付销售机构的客 440,399.19 399,646.05 户维护费 注：基金管理费每日计提，按月支付。基金管理费按前一日的基金资产净值的 1.50%的年费率计提。计算方法如下： H=E×1.50%/当年天数 H 为每日应计提的基金管理费 E 为前一日的基金资产净值 6.4.10.2.2 基金托管费 单位：人民币元 项目 本期 上年度可比期间 2020年1月1日至2020年6月30日 2019年1月1日至2019年6月30日 当期发生的基金应支付 1,004,457.43 904,668.90 的托管费 注：基金托管费每日计提，按月支付。基金托管费按前一日的基金资产净值的 0.25%的年费率计提。计算方法如下： H=E×0.25%/当年天数 H 为每日应计提的基金托管费 E 为前一日的基金资产净值 6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 无。 6.4.10.4 报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明 注：无。 6.4.10.5 各关联方投资本基金的情况 无。 6.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位：人民币元 关联方 本期 上年度可比期间 名称 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 6 月 30 日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 中国银行 121,217,799.49 269,302.13 108,217,222.62 236,919.56 6.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 无。 6.4.10.8 其他关联交易事项的说明 无。 6.4.11 利润分配情况 金额单位：人民币元 序 除息日 每 10 份 现金形式 再投资形式 本期利润分配 号 权益 场内 场外 基金份额分 发放总额 发放总额 合计 备注 登记日 红数 2020 年 2020 1 1 月 21 - 年 1 月 0.77720,676,484.05 27,182,982.55 47,859,466.60 日 21 日 合 - - 0.77720,676,484.05 27,182,982.55 47,859,466.60 计 6.4.12 期末（ 2020 年 6 月 30 日 ）本基金持有的流通受限证券 6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 金额单位：人民币元 6.4.12.1.1 受限证券类别：股票 证券 证券 成功 可流 流通 认购 期末估 数量 期末 代码 名称 认购日 通日 受限 价格 值单价 （单位： 成本总额 期末估值总额 备注 类型 股） 2020 年2020 新股 688568中科 6 月 30 年 7 流通 16.21 16.21 11,020 178,634.20 178,634.20 - 星图 日 月 8 受限 日 2020 年2020 新股 688027国盾 6 月 30 年 7 流通 36.18 36.18 2,830 102,389.40 102,389.40 - 量子 日 月 9 受限 日 2020 年2020 新发 688096京源 3 月 31 年 10 流通 14.34 21.42 4,485 64,314.90 96,068.70 - 环保 日 月 9 受限 日 2020 年2020 新股 688528秦川 6 月 19 年 7 流通 11.33 11.33 8,337 94,458.21 94,458.21 - 物联 日 月 1 受限 日 2020 年2020 新股 688600皖仪 6 月 23 年 7 流通 15.50 15.50 5,468 84,754.00 84,754.00 - 科技 日 月 3 受限 日 300847中船 2020 年2020 新股 6.94 6.94 1,421 9,861.74 9,861.74 - 汉光 6 月 29 年 7 流通 日 月 9 受限 日 2020 年2020 新股 300845捷安 6 月 24 年 7 流通 17.63 17.63 470 8,286.10 8,286.10 - 高科 日 月 3 受限 日 2020 年2020 新股 300843胜蓝 6 月 23 年 7 流通 10.01 10.01 751 7,517.51 7,517.51 - 股份 日 月 2 受限 日 2020 年2020 新股 300840酷特 6 月 30 年 7 流通 5.94 5.94 1,185 7,038.90 7,038.90 - 智能 日 月 8 受限 日 2020 年2020 新发 603866桃李 5 月 25 年 11 流通 43.52 47.87 115,000 5,004,800.005,505,050.00 - 面包 日 月 25 受限 日 6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 无。 6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 无。 6.4.13 金融工具风险及管理 6.4.13.1 风险管理政策和组织架构 本基金在日常经营活动中涉及的财务风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金管理人制定了政策和程序来识别及分析这些风险，并设定适当的风险限额及内部控制流程，通过可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。 本基金管理人建立了以董事会风险控制委员会为核心的，由董事会风险控制委员会、经营管理层及各具体业务部门组成的三道风险监控防线；并在后两道监控防线中，由独立于公司管理层和其他业务部门的督察长和监察稽核部对公司合规风险状况及各部门风险控制措施进行检查、监督及报告。 6.4.13.2 信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人 出现违约、拒绝支付到期本息，导致基金资产损失和收益变化的风险。本基金均投资于具有良好 信用等级的证券，且通过分散化投资以分散信用风险。本基金投资于一家公司发行的证券市值不 超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的 证券，不得超过该证券的 10%。 本基金在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成证券交收和款项清算， 因此违约风险发生的可能性很小；基金在进行银行间同业市场交易前均对交易对手进行信用评估， 以控制相应的信用风险。 6.4.13.3 流动性风险 流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。本基金的流动性风险一方面来自于基金 份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃 而带来的变现困难。 6.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析 本基金的基金管理人严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公开募集开放式证券 投资基金流动性风险管理规定》等有关法规的要求对本基金组合资产的流动性风险进行管理。本 基金的基金管理人采用监控流动性受限资产比例及压力测试等方式防范流动性风险，并于开放日 对本基金的申购赎回情况进行监控，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配，使得确保 本基金资产的变现能力与投资者赎回需求的匹配与平衡。本基金的基金管理人在基金合同中设计 了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动 性风险，有效保障基金持有人利益。 本基金主要投资于上市交易的证券，除在附注 6.4.12 中列示的部分基金资产流通暂时受限制外 （如有），在正常市场条件下其余均能及时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入 短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券资产的公允价值。除附注 6.4.12.3 中列示的卖出回购金融资产款余额（如有）将在 1 个月内到期且计息外，本基金于资产负债表日 所持有的金融负债的合约约定剩余到期日均为一年以内且一般不计息，可赎回基金份额净值无固 定到期日且不计息，因此账面余额一般即为未折现的合约到期现金流量。本报告期内，本基金未 发生重大流动性风险事件。 6.4.13.4 市场风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动 而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 6.4.13.4.1 利率风险 利率风险是指基金的公允价值和未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。 6.4.13.4.1.1 利率风险敞口 单位：人民币元 本 期 末 202 1 个月以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计 0 年 6 月 30 日 资 产 银 121,217,799.4 - - - - - 121,217,799.4 行 9 9 存 款 结 1,127,696.23 - - - - - 1,127,696.23 算 备 付 金 存 334,523.38 - - - - - 334,523.38 出 保 证 金 交 - 77,989,832.0 - 76,055,100.1 21,027,265.8 577,480,941.4 752,553,139.3 易 0 0 0 0 0 性 金 融 资 产 应 - - - - - 3,237,399.40 3,237,399.40 收 利 息 应 1,996.43 - - - - 262,965.19 264,961.62 收 申 购 款 资 122,682,015.5 77,989,832.0 - 76,055,100.1 21,027,265.8 580,981,305.9 878,735,519.4 产 3 0 0 0 9 2 总 计 负 债 应 - - - - - 7,101,439.71 7,101,439.71 付 证 券 清 算 款 应 - - - - - 3,446,587.94 3,446,587.94 付 赎 回 款 应 - - - - - 1,038,128.99 1,038,128.99 付 管 理 人 报 酬 应 - - - - - 173,021.51 173,021.51 付 托 管 费 应 - - - - - 734,398.59 734,398.59 付 交 易 费 用 其 - - - - - 236,052.72 236,052.72 他 负 债 负 - - - - - 12,729,629.46 12,729,629.46 债 总 计 利 122,682,015.5 77,989,832.0 - 76,055,100.1 21,027,265.8 568,251,676.5 866,005,889.9 率 3 0 0 0 3 6 敏 感 度 缺 口 上 年 度 末 201 1 个月以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计 9 年 12 月 31 日 资 产 银 76,081,939.35 - - - - - 76,081,939.35 行 存 款 结 842,789.92 - - - - - 842,789.92 算 备 付 金 存 149,408.66 - - - - - 149,408.66 出 保 证 金 交 66,571,919.20 - 95,771,745.0 44,497,924.8 16,630,974.4 561,339,779.7 784,812,343.1 易 0 0 0 1 1 性 金 融 资 产 应 - - - - - 3,350,483.31 3,350,483.31 收 利 息 应 299.41 - - - - 125,056.23 125,355.64 收 申 购 款 其 - - - - - - - 他 资 产 资 143,646,356.5 - 95,771,745.0 44,497,924.8 16,630,974.4 564,815,319.2 865,362,319.9 产 4 0 0 0 5 9 总 计 负 债 应 - - - - - 25,117,940.21 25,117,940.21 付 证 券 清 算 款 应 - - - - - 1,615,815.39 1,615,815.39 付 赎 回 款 应 - - - - - 1,059,254.16 1,059,254.16 付 管 理 人 报 酬 应 - - - - - 176,542.37 176,542.37 付 托 管 费 应 - - - - - 863,814.53 863,814.53 付 交 易 费 用 应 - - - - - 60,473.49 60,473.49 交 税 费 其 - - - - - 160,759.40 160,759.40 他 负 债 负 - - - - - 29,054,599.55 29,054,599.55 债 总 计 利 143,646,356.5 - 95,771,745.0 44,497,924.8 16,630,974.4 535,760,719.7 836,307,720.4 率 4 0 0 0 0 4 敏 感 度 缺 口 注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的重新定价日或到期日孰早者进行了分类。 6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析 该利率敏感性分析基于本基金报表日的利率风险状况； 假设 假定所有期限的利率均以相同幅度变动 25 个基点，其他变量不变； 此项影响并未考虑管理层为减低利率风险而可能采取的风险管理活动。 对资产负债表日基金资产净值的 相关风险变量的变动 影响金额（单位：人民币元） 分析 本期末（ 2020 年 6 月 30 日 ） 上年度末（ 2019 年 12 月 31 日 ） +25 个基准点 -1,192,469.50 -1,094,962.04 -25 个基准点 1,192,469.50 1,094,962.04 6.4.13.4.2 其他价格风险 其他价格风险主要为市场价格风险，市场价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于上市交易的证券，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。本基金严格按照基金合同中对投资组合比例的要求进行资产配置，通过投资组合的分散化降低其他价格风险。并且，基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，动态、及时地跟踪和控制其他价格风险。 6.4.13.4.2.1 其他价格风险敞口 金额单位：人民币元 本期末 上年度末 2020 年 6 月 30 日 2019 年 12 月 31 日 项目 占基金 占基金资 公允价值 资产净 公允价值 产净值比 值比例 例（%） （%） 交易性金融资产-股票投资 577,480,941.40 66.68 561,339,779.71 67.12 交易性金融资产－基金投资 - - - - 交易性金融资产－债券投资 175,072,197.90 20.22 223,472,563.40 26.72 交易性金融资产－贵金属投 - - - - 资 衍生金融资产－权证投资 - - - - 其他 - - - - 合计 752,553,139.30 86.90 784,812,343.11 93.84 6.4.13.4.2.2 其他价格风险的敏感性分析 假定本基金的业绩比较基准变化 5%，其他变量不变； 假设 用期末时点比较基准浮动 5%基金资产净值相应变化来估测组合市场价格风险； Beta 系数是根据过去一个年度的基金资产净值和基准指数数据回归得出，反映了 基金和基准的相关性。 对资产负债表日基金资产净值的 相关风险变量的变动 影响金额（单位：人民币元） 分析 本期末（ 2020 年 6 月 上年度末（ 2019 年 12 月 30 日 ） 31 日 ） 业绩比较基准上升 5% 43,187,206.10 36,622,535.00 业绩比较基准下降 5% -43,187,206.10 -36,622,535.00 6.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 无。 §7 投资组合报告 7.1 期末基金资产组合情况 金额单位：人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 577,480,941.40 65.72 其中：股票 577,480,941.40 65.72 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 175,072,197.90 19.92 其中：债券 175,072,197.90 19.92 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售金融资产 - - 7 银行存款和结算备付金合计 122,345,495.72 13.92 8 其他各项资产 3,836,884.40 0.44 9 合计 878,735,519.42 100.00 7.2 期末按行业分类的股票投资组合 7.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 金额单位：人民币元 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%) A 农、林、牧、渔业 9,648,300.00 1.11 B 采矿业 - - C 制造业 473,735,403.89 54.70 D 电力、热力、燃气及水生产和供 12,766.32 0.00 应业 E 建筑业 - - F 批发和零售业 34,332,534.60 3.96 G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务 59,751,936.59 6.90 业 J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 - - O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 577,480,941.40 66.68 7.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 注：本基金本报告期末未持有港股通股票投资。 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值 占基金资产净值 比例（％） 1 000858 五粮液 426,280 72,945,033.60 8.42 2 600887 伊利股份 1,653,417 51,470,871.21 5.94 3 600519 贵州茅台 34,800 50,908,224.00 5.88 4 600597 光明乳业 2,903,739 43,149,561.54 4.98 5 600298 安琪酵母 850,351 42,075,367.48 4.86 6 002697 红旗连锁 3,144,005 34,332,534.60 3.96 7 002385 大北农 3,485,130 31,749,534.30 3.67 8 000568 泸州老窖 347,872 31,698,096.64 3.66 9 002100 天康生物 1,957,000 31,507,700.00 3.64 10 300601 康泰生物 168,685 27,353,959.60 3.16 11 300674 宇信科技 508,003 21,920,329.45 2.53 12 300253 卫宁健康 855,530 19,625,858.20 2.27 13 600690 海尔智家 1,065,859 18,865,704.30 2.18 14 000100 TCL 科技 2,851,500 17,679,300.00 2.04 15 000651 格力电器 282,200 15,964,054.00 1.84 16 603866 桃李面包 279,200 13,861,188.00 1.60 17 002695 煌上煌 454,100 11,452,402.00 1.32 18 002299 圣农发展 332,700 9,648,300.00 1.11 19 300496 中科创达 116,900 9,083,130.00 1.05 20 002624 完美世界 155,026 8,935,698.64 1.03 21 600059 古越龙山 828,200 7,718,824.00 0.89 22 688196 卓越新能 58,910 3,084,527.60 0.36 23 603589 口子窖 33,084 1,683,975.60 0.19 24 688568 中科星图 11,020 178,634.20 0.02 25 603087 甘李药业 1,076 107,922.80 0.01 26 688027 国盾量子 2,830 102,389.40 0.01 27 688096 京源环保 4,485 96,068.70 0.01 28 688528 秦川物联 8,337 94,458.21 0.01 29 688600 皖仪科技 5,468 84,754.00 0.01 30 300824 北鼎股份 1,954 26,789.34 0.00 31 300842 帝科股份 455 18,527.60 0.00 32 600956 新天绿能 2,533 12,766.32 0.00 33 300839 博汇股份 502 11,751.82 0.00 34 300847 中船汉光 1,421 9,861.74 0.00 35 300845 捷安高科 470 8,286.10 0.00 36 300843 胜蓝股份 751 7,517.51 0.00 37 300840 酷特智能 1,185 7,038.90 0.00 7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 占期初基金资产净值 比例（％） 1 000568 泸州老窖 70,904,747.40 8.48 2 600597 光明乳业 43,315,688.16 5.18 3 600519 贵州茅台 38,046,426.00 4.55 4 002697 红旗连锁 33,484,724.98 4.00 5 300601 康泰生物 31,904,890.60 3.81 6 000910 大亚圣象 31,762,246.89 3.80 7 002385 大北农 31,550,313.20 3.77 8 002602 世纪华通 31,472,222.50 3.76 9 300251 光线传媒 28,342,857.43 3.39 10 000858 五粮液 27,879,111.45 3.33 11 002415 海康威视 25,434,109.45 3.04 12 600690 海尔智家 24,880,979.60 2.98 13 600887 伊利股份 24,689,295.93 2.95 14 000651 格力电器 24,688,571.00 2.95 15 002384 东山精密 24,365,620.20 2.91 16 300558 贝达药业 23,116,273.00 2.76 17 002100 天康生物 22,640,410.00 2.71 18 603866 桃李面包 21,247,810.08 2.54 19 603444 吉比特 21,241,013.90 2.54 20 300674 宇信科技 21,151,239.47 2.53 21 002717 岭南股份 19,117,442.00 2.29 22 002555 三七互娱 16,943,408.24 2.03 23 002508 老板电器 16,802,697.72 2.01 注：“买入金额”按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑交易费用。 7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净值 比例（％） 1 000568 泸州老窖 48,533,173.11 5.80 2 600030 中信证券 48,084,485.68 5.75 3 000333 美的集团 42,093,859.14 5.03 4 000910 大亚圣象 37,875,418.74 4.53 5 600036 招商银行 36,529,789.84 4.37 6 600298 安琪酵母 36,388,909.18 4.35 7 300558 贝达药业 30,479,419.15 3.64 8 002311 海大集团 30,187,600.01 3.61 9 300251 光线传媒 29,696,642.16 3.55 10 002602 世纪华通 28,178,919.19 3.37 11 601668 中国建筑 27,204,429.68 3.25 12 600988 赤峰黄金 24,739,979.28 2.96 13 002415 海康威视 23,626,379.66 2.83 14 300347 泰格医药 22,731,895.98 2.72 15 300685 艾德生物 22,527,840.49 2.69 16 603444 吉比特 22,098,221.10 2.64 17 002050 三花智控 21,223,828.56 2.54 18 000938 紫光股份 20,739,682.63 2.48 19 300638 广和通 19,681,983.00 2.35 20 002384 东山精密 19,349,274.50 2.31 21 600600 青岛啤酒 18,484,528.47 2.21 22 002717 岭南股份 18,209,725.31 2.18 23 002234 民和股份 17,544,330.96 2.10 24 600809 山西汾酒 17,330,201.15 2.07 25 002242 九阳股份 16,858,559.82 2.02 注：“卖出金额”按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑交易费用。 7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 单位：人民币元 买入股票成本（成交）总额 1,027,870,882.88 卖出股票收入（成交）总额 1,147,310,202.41 注：“买入股票成本总额”和“卖出股票收入总额”均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑交易费用。 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 金额单位：人民币元 序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例（％） 1 国家债券 147,142,365.90 16.99 2 央行票据 - - 3 金融债券 27,929,832.00 3.23 其中：政策性金融债 27,929,832.00 3.23 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债（可交换债） - - 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 175,072,197.90 20.22 7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 金额单位：人民币元 序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值 占基金资产净值 比例（％） 1 010107 21 国债⑺ 559,060 57,365,146.60 6.62 2 190012 19 附息国债 500,000 50,060,000.00 5.78 12 3 018007 国开 1801 278,880 27,929,832.00 3.23 4 019547 16 国债 19 203,430 19,307,541.30 2.23 5 010303 03 国债⑶ 182,430 18,689,953.50 2.16 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 注：本基金本报告期末未持有贵金属。 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 本基金本报告期末未持有股指期货。 7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 本基金本报告期末未持有国债期货。 7.12 市场中性策略执行情况 7.13 投资组合报告附注 7.13.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明 本基金投资的前十名证券的发行主体本期不存在被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 7.13.2 基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库之外的情形。 7.13.3 期末其他各项资产构成 单位：人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 334,523.38 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 3,237,399.40 5 应收申购款 264,961.62 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 3,836,884.40 7.13.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 7.13.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。 7.13.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因，各比例的分项之和与合计可能有尾差。 §8 基金份额持有人信息 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位：份 持有人结构 持有人户数 户均持有的 机构投资者 个人投资者 (户) 基金份额 占总份 占总份 持有份额 额比例 持有份额 额比例 35,150 16,601.27 2,086,338.25 0.36% 581,448,175.66 99.64% 8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例 基金管理人所有从业人员 1,048.24 0.00% 持有本基金 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 截至本报告期末，本基金管理人高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有本基金份额总量的数量区间为 0；本基金的基金经理持有本基金份额总量的数量区间为 0。 §9 开放式基金份额变动 单位：份 基金合同生效日（ 2002 年 11 月 13 日 ）基金份额总额 1,682,572,543.63 本报告期期初基金份额总额 626,591,346.40 本报告期基金总申购份额 35,693,070.85 减:本报告期基金总赎回份额 78,749,903.34 本报告期基金拆分变动份额（份额减少以"-"填列） - 本报告期期末基金份额总额 583,534,513.91 注：本期申购中包含转入份额及金额，本期赎回中包含转出份额及金额。 §10 重大事件揭示 10.1 基金份额持有人大会决议 报告期内无基金份额持有人大会决议。 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 10.2.1 基金管理人的重大人事变动 本报告期内，本基金管理人未发生重大人事变动。 10.2.2 基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 本报告期内，无涉及本基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动。 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 本报告期内，无涉及本基金托管业务的诉讼。 10.4 基金投资策略的改变 报告期内，基金投资策略未发生改变。 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 报告期内本基金未变更为其审计的会计师事务所。 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 本报告期内，本基金托管人的托管业务部门及其相关高级管理人员无受稽查或处罚等情况。10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位：人民币元 股票交易 应支付该券商的佣金 券商名称 交易单元 占当期股票 占当期佣金 备注 数量 成交金额 成交总额的比 佣金 总量的比例 例 华西证券股 3 616,477,658.22 28.43% 534,610.65 28.62% - 份有限公司 川财证券有 2 534,954,362.44 24.67% 391,211.90 20.95% - 限责任公司 西南证券股 2 391,378,038.20 18.05% 364,562.98 19.52% - 份有限公司 西部证券股 1 174,250,287.59 8.04% 162,277.96 8.69% - 份有限公司 中信证券股 3 120,751,791.97 5.57% 112,454.69 6.02% - 份有限公司 国金证券股 2 117,444,882.93 5.42% 108,676.63 5.82% - 份有限公司 国泰君安证 券股份有限 2 88,032,277.17 4.06% 81,982.62 4.39% - 公司 第一创业证 券股份有限 1 52,190,358.18 2.41% 48,604.88 2.60% - 公司 国联证券股 1 45,685,322.69 2.11% 42,546.75 2.28% - 份有限公司 新时代证券 股份有限公 2 21,225,820.22 0.98% 15,522.21 0.83% - 司 恒泰证券股 1 5,690,389.11 0.26% 5,299.40 0.28% - 份有限公司 国盛证券股 1 - - - - - 份有限公司 国信证券股 2 - - - - - 份有限公司 国元证券股 1 - - - - - 份有限公司 申万宏源集 团股份有限 2 - - - - - 公司 华融证券股 2 - - - - - 份有限公司 华泰证券股 0 - - - - 撤销 1 个 份有限公司 交易单元 华鑫证券有 1 - - - - - 限责任公司 联讯证券股 2 - - - - - 份有限公司 民生证券股 0 - - - - 撤销 2 个 份有限公司 交易单元 平安证券股 1 - - - - - 份有限公司 山西证券股 2 - - - - - 份有限公司 首创证券有 1 - - - - - 限责任公司 信达证券股 2 - - - - - 份有限公司 兴业证券股 1 - - - - - 份有限公司 中国银河证 券股份有限 3 - - - - - 公司 招商证券股 1 - - - - 撤销 1 个 份有限公司 交易单元 中天证券有 1 - - - - - 限责任公司 中国中金财 富证券有限 2 - - - - - 公司 中信建投证 券股份有限 3 - - - - - 公司 中银国际证 券股份有限 1 - - - - - 公司 太平洋证券 股份有限公 1 - - - - - 司 国海证券股 1 - - - - - 份有限公司 广州证券股 2 - - - - - 份有限公司 北京高华证 券有限责任 3 - - - - - 公司 方正证券股 2 - - - - - 份有限公司 东北证券股 1 - - - - 撤销 1 个 份有限公司 交易单元 大同证券有 1 - - - - - 限责任公司 财富证券有 1 - - - - - 限责任公司 上海华信证 券有限责任 2 - - - - - 公司 渤海证券股 3 - - - - - 份有限公司 财达证券有 1 - - - - - 限责任公司 国开证券有 1 - - - - - 限责任公司 注：1）基金专用交易单元的选择标准为该证券经营机构具有较强的研究服务能力，能及时、全面、定期向基金管理人提供高质量的咨询服务，包括宏观经济报告、行业报告、市场走向分析报告、个股分析报告、市场服务报告以及全面的信息服务。 2）基金专用交易单元的选择程序为根据标准进行考察后，确定证券经营机构的选择。经公司批准后与被选择的证券经营机构签订协议。 10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 金额单位：人民币元 债券交易 债券回购交易 权证交易 占当期债券 占当期债 占当期权证 券商名称 成交金额 成交总额的比 成交金额 券回购 成交金额 成交总额的 例 成交总额 比例 的比例 华西证券股 1,632.01 0.00% - - - - 份有限公司 川财证券有 1,187,366.85 2.41% - - - - 限责任公司 西南证券股 48,021,107.80 97.58% - - - - 份有限公司 西部证券股 - - - - - - 份有限公司 中信证券股 - - - - - - 份有限公司 国金证券股 - - - - - - 份有限公司 国泰君安证 券股份有限 - - - - - - 公司 第一创业证 券股份有限 - - - - - - 公司 国联证券股 - - - - - - 份有限公司 新时代证券 股份有限公 - - - - - - 司 恒泰证券股 - - - - - - 份有限公司 国盛证券股 - - - - - - 份有限公司 国信证券股 - - - - - - 份有限公司 国元证券股 - - - - - - 份有限公司 申万宏源集 团股份有限 - - - - - - 公司 华融证券股 - - - - - - 份有限公司 华泰证券股 - - - - - - 份有限公司 华鑫证券有 - - - - - - 限责任公司 联讯证券股 - - - - - - 份有限公司 民生证券股 - - - - - - 份有限公司 平安证券股 - - - - - - 份有限公司 山西证券股 - - - - - - 份有限公司 首创证券有 - - - - - - 限责任公司 信达证券股 - - - - - - 份有限公司 兴业证券股 - - - - - - 份有限公司 中国银河证 券股份有限 - - - - - - 公司 招商证券股 - - - - - - 份有限公司 中天证券有 - - - - - - 限责任公司 中国中金财 富证券有限 - - - - - - 公司 中信建投证 券股份有限 - - - - - - 公司 中银国际证 券股份有限 - - - - - - 公司 太平洋证券 - - - - - - 股份有限公 司 国海证券股 - - - - - - 份有限公司 广州证券股 - - - - - - 份有限公司 北京高华证 券有限责任 - - - - - - 公司 方正证券股 - - - - - - 份有限公司 东北证券股 - - - - - - 份有限公司 大同证券有 - - - - - - 限责任公司 财富证券有 - - - - - - 限责任公司 上海华信证 券有限责任 - - - - - - 公司 渤海证券股 - - - - - - 份有限公司 财达证券有 - - - - - - 限责任公司 国开证券有 - - - - - - 限责任公司 10.8 其他重大事件 序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 《银华优势企业证券投资基金暂 中国证券报、中国证 1 停大额申购（含定期定额投资及 监会基金电子披露 2020 年 1 月 16 日 转换转入）业务的公告》 网站及本基金管理 人网站 《银华基金管理股份有限公司旗 2 下部分基金2019年第4季度报告 四大证券报 2020 年 1 月 18 日 提示性公告》 《银华优势企业证券投资基金 中国证监会基金电 3 2019 年第 4 季度报告》 子披露网站及本基 2020 年 1 月 18 日 金管理人网站 中国证券报、中国证 4 《银华优势企业证券投资基金分 监会基金电子披露 2020 年 1 月 20 日 红公告》 网站及本基金管理 人网站 《银华优势企业证券投资基金恢 中国证券报、中国证 5 复大额申购（含定期定额投资及 监会基金电子披露 2020 年 3 月 2 日 转换转入）业务的公告》 网站及本基金管理 人网站 《银华优势企业证券投资基金基 中国证监会基金电 6 金合同（2020 年 3 月修订）》 子披露网站及本基 2020 年 3 月 18 日 金管理人网站 《银华优势企业证券投资基金更 中国证监会基金电 7 新招募说明书（2020 年第 1 号）》 子披露网站及本基 2020 年 3 月 18 日 金管理人网站 《银华优势企业证券投资基金更 中国证监会基金电 8 新招募说明书摘要（2020 年第 1 子披露网站及本基 2020 年 3 月 18 日 号）》 金管理人网站 《银华基金管理股份有限公司关 于根据修改旗下 15 监会基金电子披露 2020 年 3 月 18 日 只公募基金基金合同及托管协议 网站及本基金管理 并更新招募说明书及摘要的公 人网站 告》 《银华基金管理股份有限公司关 四大证券报、中国证 10 于推迟披露旗下公募基金 2019 监会基金电子披露 2020 年 3 月 24 日 年年度报告的公告》 网站及本基金管理 人网站 《银华基金管理股份有限公司关 四大证券报、中国证 11 于增加中国人寿保险股份有限公 监会基金电子披露 2020 年 3 月 28 日 司为旗下部分基金代销机构并参 网站及本基金管理 加费率优惠活动的公告》 人网站 《银华基金管理股份有限公司旗 12 下部分基金 2019 年年度报告提 四大证券报 2020 年 4 月 18 日 示性公告》 《银华优势企业证券投资基金 中国证监会基金电 13 2019 年年度报告》 子披露网站及本基 2020 年 4 月 18 日 金管理人网站 《银华基金管理股份有限公司旗 14 下部分基金2020年第1季度报告 四大证券报 2020 年 4 月 22 日 提示性公告》 《银华优势企业证券投资基金 中国证监会基金电 15 2020 年第 1 季度报告》 子披露网站及本基 2020 年 4 月 22 日 金管理人网站 《银华优势企业证券投资基金托 中国证监会基金电 16 管协议》 子披露网站及本基 2020 年 4 月 29 日 金管理人网站 17 《银华优势企业证券投资基金更 中国证监会基金电 2020 年 6 月 19 日 新招募说明书摘要（2020 年第 2 子披露网站及本基 号）》 金管理人网站 《银华优势企业证券投资基金更 中国证监会基金电 18 新招募说明书（2020 年第 2 号）》 子披露网站及本基 2020 年 6 月 19 日 金管理人网站 §11 影响投资者决策的其他重要信息 11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 本基金本报告期内不存在持有基金份额比例达到或者超过 20%的单一投资者的情况。 11.2 影响投资者决策的其他重要信息 本基金管理人于 2020 年 3 月 18 日披露了《银华基金管理股份有限公司关于根据修改旗下 15 只公募基金基金合同及托管协议并更新招募说明 书及摘要的公告》，对本基金基金合同、托管协议、招募说明书及摘要信息披露有关条款进行了 修改。相关法律文件的修改自本公告发布之日起生效。 §12 备查文件目录 12.1 备查文件目录 12.1.1 中国证监会核准银华优势企业证券投资基金设立的文件 12.1.2《银华优势企业证券投资基金招募说明书》 12.1.3《银华优势企业证券投资基金基金合同》 12.1.4《银华优势企业证券投资基金托管协议》 12.1.5《银华基金管理股份有限公司开放式基金业务规则》 12.1.6 银华基金管理股份有限公司批准成立批件、营业执照、公司章程 12.1.7 基金托管人业务资格批件和营业执照 12.1.8 报告期内本基金管理人在指定媒体上披露的各项公告 12.2 存放地点 上述备查文本存放在本基金管理人或基金托管人的住所。本报告存放在本基金管理人及托管人住所，供公众查阅、复制。 12.3 查阅方式 投资者可免费查阅，在支付工本费后，可在合理时间内取得上述文件的复制件或复印件。相关公开披露的法律文件，投资者还可在本基金管理人网站（www.yhfund.com.cn）查阅。 银华基金管理股份有限公司 2020 年 8 月 28 日