申万菱信量化小盘股票型证券投资基金(LOF) 2025 年中期报告 2025 年 06 月 30 日 基金管理人:申万菱信基金管理有限公司 基金托管人:中国工商银行股份有限公司 报告送出日期:2025 年 08 月 29 日 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏， 并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本中期报告已经三分之二以 上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2025年08月27日复核了本报 告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内 容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本 基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2025年01月01日起至2025年06月30日止。 1.2 目录 §1 重要提示及目录 ...... 1 1.1 重要提示 ......1 1.2 目录 ......2 §2 基金简介 ...... 4 2.1 基金基本情况 ......4 2.2 基金产品说明 ......4 2.3 基金管理人和基金托管人 ......4 2.4 信息披露方式 ......5 2.5 其他相关资料 ......5 §3 主要财务指标和基金净值表现 ...... 5 3.1 主要会计数据和财务指标 ......5 3.2 基金净值表现 ......6 §4 管理人报告 ...... 7 4.1 基金管理人及基金经理情况 ......7 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ......9 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ......9 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ......10 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ......11 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ......11 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ......11 §5 托管人报告 ...... 11 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ......11 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ......12 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ......12 §6 半年度财务会计报告(未经审计) ...... 12 6.1 资产负债表 ......12 6.2 利润表 ......13 6.3 净资产变动表 ......14 6.4 报表附注 ......15 §7 投资组合报告 ...... 39 7.1 期末基金资产组合情况 ......39 7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 ......40 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ......40 7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ......58 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ......59 7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ......59 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ......59 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ......60 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ......60 7.10 本基金投资股指期货的投资政策 ......60 7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ......60 7.12 投资组合报告附注 ......60 §8 基金份额持有人信息 ...... 61 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ......61 8.2 期末上市基金前十名持有人 ......61 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ......62 8.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 ......62 §9 开放式基金份额变动 ...... 62 §10 重大事件揭示 ...... 63 10.1 基金份额持有人大会决议 ......63 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ......63 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ......63 10.4 基金投资策略的改变 ......63 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ......64 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ......64 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ......64 10.8 其他重大事件 ......67 §11 影响投资者决策的其他重要信息 ...... 67 11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 ...... 67 §12 备查文件目录 ...... 68 12.1 备查文件目录 ......68 12.2 存放地点 ......68 12.3 查阅方式 ......68 §2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 申万菱信量化小盘股票型证券投资基金(LOF) 基金简称 申万菱信量化小盘股票(LOF) 场内简称 申万量化 LOF 基金主代码 163110 基金运作方式 上市契约型开放式 基金合同生效日 2011 年 06 月 16 日 基金管理人 申万菱信基金管理有限公司 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 318,644,841.47 份 基金合同存续期 不定期 基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所 上市日期 2011 年 08 月 01 日 下属分级基金的基金简称 申万菱信量化小盘股票(LOF)A 申万菱信量化小盘股票(LOF)C 下属分级基金的交易代码 163110 013918 报告期末下属分级基金的份 239,831,166.26 份 78,813,675.21 份 额总额 2.2 基金产品说明 投资目标 本基金采用数量化的投资方法精选个股，严格按照纪律执行， 力争获取长期稳定的超越业绩比较基准的投资回报。 本基金坚持数量化的投资策略，专注于小盘股的投资。基金 管理人基于对国内股票市场的大量实证研究，专门开发了适 合小盘股投资的数量化投资模型（简称“量化小盘投资模 投资策略 型”），作为本基金投资的核心。本基金的股票选择行为，都 是基于该投资模型而定。这种完全基于模型的数量化投资方 法能够更加客观、公正而理性的去分析和筛选股票，并且不 受外部分析师的影响，极大的减少了投资者情绪的影响，从 而能够保持投资策略的一致性与有效性。 业绩比较基准 90%×中证 500 指数收益率＋10%×银行同业存款收益率（税 后） 本基金是一只量化股票型基金，属于较高预期风险和较高预 风险收益特征 期收益的证券投资品种，其风险收益特征从长期平均来看高 于混合型基金、债券型基金与货币市场基金。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 申万菱信基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司 姓名 王菲萍 郭明 信息披露负责 联系电话 021-23261188 010-66105799 人 电子邮箱 service@swsmu.com custody@icbc.com.cn 客户服务电话 4008808588 95588 传真 021-23261199 010-66105798 注册地址 上海市中山南路 100 号 11 层 北京市西城区复兴门内大街 55 号 办公地址 上海市中山南路 100 号 11 层 北京市西城区复兴门内大街 55 号 邮政编码 200010 100140 法定代表人 陈晓升 廖林 2.4 信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 上海证券报 登载基金中期报告正文的管理人互联网网址 https://www.swsmu.com 基金中期报告备置地点 申万菱信基金管理有限公司 中国工商银行股份 有限公司 2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京市西城区太平桥大街 17 号 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 报告期（2025 年 01 月 01 日-2025 年 06 月 30 日） 3.1.1 期间数据和指标 申万菱信量化小盘股票 申万菱信量化小盘股票 (LOF)A (LOF)C 本期已实现收益 33,657,002.07 13,200,599.53 本期利润 52,529,809.29 15,667,170.95 加权平均基金份额本期利润 0.2001 0.1303 本期加权平均净值利润率 10.33% 6.85% 本期基金份额净值增长率 9.78% 9.56% 3.1.2 期末数据和指标 报告期末（2025 年 06 月 30 日） 期末可供分配利润 213,815,965.89 77,235,569.73 期末可供分配基金份额利润 0.8915 0.9800 期末基金资产净值 493,149,814.93 159,217,629.82 期末基金份额净值 2.0562 2.0202 3.1.3 累计期末指标 报告期末（2025 年 06 月 30 日） 基金份额累计净值增长率 248.72% -16.44% 注：（1）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 （2）上述基金业绩指标已扣除了基金的管理费、托管费和各项交易费用，但不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如：申购费、赎回费等），计入认购或交易基金各项费用后，实际收益水平要低于所列数字。 （3）期末可供分配利润为期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 申万菱信量化小盘股票(LOF)A 净值表现 份额净值增 份额净值增 业绩比较基 业绩比较基 阶段 长率① 长率标准差 准收益率③ 准收益率标 ①－③ ②－④ ② 准差④ 过去一个月 4.60% 0.71% 3.88% 0.72% 0.72% -0.01% 过去三个月 3.64% 1.58% 0.96% 1.35% 2.68% 0.23% 过去六个月 9.78% 1.36% 3.10% 1.22% 6.68% 0.14% 过去一年 32.67% 1.67% 17.97% 1.55% 14.70% 0.12% 过去三年 -7.45% 1.45% -6.89% 1.22% -0.56% 0.23% 自基金合同生 248.72% 1.46% 34.13% 1.41% 214.59% 0.05% 效起至今 申万菱信量化小盘股票(LOF)C 净值表现 份额净值增 份额净值增 业绩比较基 业绩比较基 阶段 长率① 长率标准差 准收益率③ 准收益率标 ①－③ ②－④ ② 准差④ 过去一个月 4.57% 0.71% 3.88% 0.72% 0.69% -0.01% 过去三个月 3.54% 1.58% 0.96% 1.35% 2.58% 0.23% 过去六个月 9.56% 1.36% 3.10% 1.22% 6.46% 0.14% 过去一年 32.13% 1.67% 17.97% 1.55% 14.16% 0.12% 过去三年 -8.81% 1.45% -6.89% 1.22% -1.92% 0.23% 自基金合同生 -16.44% 1.43% -13.83% 1.23% -2.61% 0.20% 效起至今 注：（1）上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 （2）本基金业绩比较基准为：90%×中证 500 指数收益率＋10%×银行同业存款收益率（税后）。 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 注：本基金在六个月建仓期结束时，各项资产配置比例符合合同约定。 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 申万菱信基金自成立以来，始终将持有人的利益放在首位，秉持“研究至善”的愿景、“长期致胜” 的使命，遵循“诚于心、行于矩、敏于变”的企业价值观。近年来，申万菱信基金围绕市场 和客户需求，逐渐形成“投资美好生活、创新理财服务”的产品规划；通过努力打造“美好生活”系列权益产品，不断丰富“全市场、宽基指数与增强、主题指数、量化对冲、固收+、另类投资和纯固收”等产品大类，致力于为持有人提供“温暖陪伴”的服务，以努力达成“长期致胜”的使命。 公司现有公募基金 84 只，资产管理规模 1022.83 亿元，公募产品累计分红 221.58 亿元。（截止 2025 年 6 月 30 日） 近年来，申万菱信基金通过建设关键假设平台(Key Assumption Platform），推动“研究数字化”； 通过基金经理的风格开发、稳定和优化，推动“投资风格化”；通过风险管理工作的关口前移，加强市场风险管理支持，推动“风控全流程”，从而不断建设申万菱信基金的“机构理性”，以提升投资业绩。此外，申万菱信基金还持续打造卓越战略与产品管理体系（Excellent Strategy & Product）、卓越品牌与客户服务体系（Excellent Branding & Service），提升面向不同类别客户的全方位专业服务水平。 申万菱信基金股东实力雄厚，中央汇金公司控股的申万宏源证券持有公司 67%的股份，日本三 菱 UFJ 信托银行持有公司 33%的股份。申万菱信基金拥有公开募集证券投资基金管理人、特定客户资产管理人、合格境内机构投资者(QDII)管理人、保险资金投资管理人、基金投资顾问、合格境内有限合伙人（QDLP）等业务资格，并全资设立申万菱信（上海）资产管理有限公司，专门从事特定客户资产管理业务和专项资产管理业务。公司曾多次荣获中国基金业金牛奖、中国明星基金奖、中国金基金奖等多项业内重量级奖项以及东方财富“最佳指数投资团队”等荣誉。 展望未来，申万菱信基金将紧紧依托双方股东优势，不断深化体制机制改革，以更加市场化的导向推动专业人才队伍的全方位发展，努力将公司打造成为一家优秀乃至卓越的资产管理机构！ （注：基金管理人与股东之间实行业务隔离制度） 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介 任本基金的基金经 证 理（助理）期限 券 姓名 职务 从 说明 任职日期 离任 业 日期 年 限 王剑先生，博士研究生。2015 年起从事金融相关工作，曾任 职于东证期货、浙商基金等。 2020 年 12 月加入申万菱信基 金，曾任申万菱信智量混合型 王剑 本基金基金经理 2021-03-22 - 9 年 证券投资基金基金经理，现任 申万菱信量化小盘股票型证券 投资基金(LOF)、申万菱信国证 2000 指数增强型发起式证券投 资基金、申万菱信沪深 300 优 选指数增强发起式证券投资基 金、申万菱信碳中和智选混合 型发起式证券投资基金、申万 菱信智能生活量化选股混合型 发起式证券投资基金基金经 理。 注：1.任职日期和离任日期一般情况下指公司作出决定之日；若该基金经理自基金合同生效日起即任职，则任职日期为基金合同生效日。 2.证券从业的含义遵从行业协会关于从业人员资格管理办法的相关规定。 3.2025 年 8 月，公司聘任夏祥全担任本基金基金经理，王剑不再担任本基金基金经理。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》及其配套法规的规定，严格遵守基金合同约定，本着诚实信用、勤勉尽责等原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上为持有人谋求最大利益。 本基金投资运作符合法律法规和基金合同的规定,信息披露及时、准确、完整；本基金资产与本基金管理人与公司资产之间严格分开；没有发生内幕交易、操纵市场和不当关联交易及其他违规行为。在基金资产的管理运作中,无任何损害基金持有人利益的行为,并通过稳健经营、规范运作、规避风险,保护了基金持有人的合法权益。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，本公司制定了《公平交易办法》，通过组织结构的设置、工作制度、流程和技术手段全面落实公平交易原则在具体业务（包括研究分析、投资决策、交易执行等）环节中的实现，在保证各投资组合投资决策相对独立性的同时，确保各投资组合在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会；同时，通过对投资交易行为的日常监控和事后分析评估来加强对公平交易过程和结果的监督。 在研究分析方面，本公司建立了规范、完善的研究管理平台，规范了研究人员的投资建议、研究报告的发布流程，使各投资组合经理在获取投资建议的及时性、准确性及深度等方面得到公平对待。 在投资决策方面，首先，公司建立健全投资授权制度，明确投资决策委员会、投资总监、投资组合经理等各投资决策主体的职责和权限。投资决策委员会和投资总监等管理机构和人员不得对投资经理在授权范围内的投资活动进行干预。投资经理在授权范围内可以自主决策，超过投资权限的操作必须经过严格的审批程序；其次，公司建立投资组合投资信息的管理及保密制度，除分管投资副总及投资总监等因业务管理的需要外，不同投资经理之间的持仓和交易等重大非公开投资信息相互隔离；另外，公司还建立机制要求公募投资经理与特定客户资产投资经理互相隔离，且不能互相授权投资事宜。 在交易执行方面，本公司设立了独立于投资管理职能的交易部，实行了集中交易制度和公平的交易分配制度：（1）对于交易所公开竞价的同向交易，内部制定了专门的交易规则，保证各投资组 合获得公平的交易执行机会；（2）对于部分债券一级市场申购、非公开发行股票申购等以公司名义进行的交易，各投资经理在交易前独立地确定各投资组合的交易价格和数量，集中交易室按照价格优先、比例分配的原则对交易结果进行分配；（3）对于银行间市场的现券交易，交易部在银行间市场开展独立、公平的询价，并由风险管理部对交易价格的公允性（根据市场公认的第三方信息）、交易对手和交易方式进行事前审核，确保交易得到公平和公允的执行。 在日常监控和事后分析评估方面，本公司风险管理部开展日内和定期的工作对公平交易执行情况作整体监控和效果评估。其中日常监控包括了日内不定点对交易系统的抽查监控；对非公开发行股票申购、以公司名义进行的债券一级市场申购的申购方案和分配过程进行审核和监控；以及对银行间交易过程中投资组合与交易对手之间议价交易的交易方式和交易价格的公允性进行审查。事后分析评估上，风险管理部在每个季度和每年度的《公平交易执行报告》中，对不同组合间同一投资标的、临近交易日的同向交易和反向交易的合理性开展分析评估。 本公司通过事前的制度规范、事中的监控和事后的分析评估，严格执行了公平交易制度，公平对待了旗下各投资组合。本报告期内，未出现违反公平交易制度的情况。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本公司制定了《异常交易监控与报告办法》，明确定义了在投资交易过程中出现的各种可能导致不公平交易和利益输送的异常交易类型，并规定且落实了异常交易的日常监控、识别以及事后的分析流程。 本基金本报告期内未出现异常交易的情况。本报告期，未发生我司旗下投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情况以及其他可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 2025 年上半年，A 股市场呈现震荡上行的整体态势。从行业板块表现来看，以 Deepseek 为代表 的人工智能概念横空出世，其突破性的技术进展带动了整个科技板块的估值重塑；人形机器人产业则实现了从实验室研发到商业化落地的跨越式发展；创新药板块在医保政策优化和海外授权加速的双重利好下，更是走出了上涨行情。这轮行情的宏观背景值得深入剖析。一方面，国内经济处于弱复苏通道，PMI 指数在荣枯线附近反复震荡，传统基建和地产投资增速放缓；但另一方面，市场流动性充裕，银行间市场利率维持低位运行。这种"弱复苏+货币宽松+政策呵护"的组合，使得市场风险偏好提升，资金涌入权益市场。 从市场风格来看，小市值因子展现出较好的超额收益。万得微盘股指数上半年累计涨幅超过40%，显著跑赢主要宽基指数。这种现象一定程度反映了市场对成长性的追逐，资金对具备转型潜力的中小企业的重新定价。 本基金以基本面因子叠加机器学习因子的方式进行选股，上半年相对基准跑出了超额收益。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 本基金 A 类产品报告期内净值表现为 9.78%,同期业绩基准表现为 3.1%； 本基金 C 类产品报告期内净值表现为 9.56%,同期业绩基准表现为 3.1%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望下半年，以行业轮动和多因子模型方式进行选股，结合机器学习的方式，努力做出超额收益。 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本基金管理人按照企业会计准则、中国证监会相关规定、中国证券投资基金业协会相关指引和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种进行估值。本基金托管人根据法律法规要求履行估值政策及净值计算的复核责任。会计师事务所在估值调整导致基金资产净值的变化在 0.25%以上时对所采用的相关估值技术、假设及输入值的适当性发表专业意见。 本基金管理人按照相关法律法规规定，设有估值委员会，并制定了相关制度及流程。估值委员会主要负责基金估值相关工作的评估、决策、执行和监督，确保基金估值的公允与合理。本基金管理人估值委员会成员包括分管基金运营的高级管理人员、督察长、分管基金投资研究的高级管理人员、基金研究部门负责人、基金运营部门负责人、法律合规与审计部门负责人、风险管理部门负责人。以上成员均具有多年的证券、基金从业经验，熟悉相关法律法规，具备投资、研究、风险管理、法律合规、基金估值运作等方面的专业胜任能力。基金经理可参与估值原则和方法的讨论，但不参与最终决策和日常估值的执行。参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。 报告期内，本基金管理人已与中债金融估值中心有限公司及中证指数有限公司签署服务协议，由中债金融估值中心有限公司按约定提供银行间同业市场的估值数据和流通受限股票的折扣率数据，由中证指数有限公司按约定提供交易所债券市场的估值数据。 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本基金本报告期未进行利润分配，符合相关法规及基金合同的规定。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期内，本基金托管人在对本基金的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期内，本基金的管理人——申万菱信基金管理有限公司在本基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费用开支等问题上，托管人未发现损害基金份额持有人利益的行为。 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人依法对申万菱信基金管理有限公司编制和披露的本基金 2025 年中期报告中财务指标、 净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。 §6 半年度财务会计报告(未经审计) 6.1 资产负债表 会计主体：申万菱信量化小盘股票型证券投资基金(LOF) 报告截止日：2025 年 06 月 30 日 单位：人民币元 资 产 附注号 本期末 上年度末 2025 年 06 月 30 日 2024 年 12 月 31 日 资 产： 货币资金 6.4.7.1 74,668,485.03 96,511,081.25 结算备付金 26,798,640.13 26,160,981.09 存出保证金 7,918,013.85 8,968,065.97 交易性金融资产 6.4.7.2 544,453,137.66 722,442,711.59 其中：股票投资 544,453,137.66 722,442,711.59 基金投资 - - 债券投资 - - 资产支持证券 - - 投资 贵金属投资 - - 其他投资 - - 衍生金融资产 6.4.7.3 - - 买入返售金融资产 6.4.7.4 - - 应收清算款 3,142,309.37 4,382,906.57 应收股利 - - 应收申购款 30,708.91 147,732.52 递延所得税资产 - - 其他资产 6.4.7.5 - - 资产总计 657,011,294.95 858,613,478.99 负债和净资产 附注号 本期末 上年度末 2025 年 06 月 30 日 2024 年 12 月 31 日 负 债： 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 6.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付清算款 1,962,856.29 1,088.55 应付赎回款 594,604.05 181,622.23 应付管理人报酬 613,507.63 895,692.05 应付托管费 102,251.27 149,282.00 应付销售服务费 50,845.87 93,842.46 应付投资顾问费 - - 应交税费 - - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 6.4.7.6 1,319,785.09 1,661,917.98 负债合计 4,643,850.20 2,983,445.27 净资产： 实收基金 6.4.7.7 318,644,841.47 459,065,638.82 未分配利润 6.4.7.8 333,722,603.28 396,564,394.90 净资产合计 652,367,444.75 855,630,033.72 负债和净资产总计 657,011,294.95 858,613,478.99 注：报告截止日 2025 年 06 月 30 日，基金份额总额 318,644,841.47 份。其中申万菱信量化小 盘股票(LOF)A 基金份额净值 2.0562 元，基金份额总额 239,831,166.26 份。其中申万菱信量化小盘 股票(LOF)C 基金份额净值 2.0202 元，基金份额总额 78,813,675.21 份。 6.2 利润表 会计主体：申万菱信量化小盘股票型证券投资基金(LOF) 本报告期：2025 年 01 月 01 日至 2025 年 06 月 30 日 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项 目 附注号 2025 年 01 月 01 日至 2024 年 01 月 01 日至 2025 年 06 月 30 日 2024 年 06 月 30 日 一、营业总收入 73,901,486.24 -313,655,208.65 1.利息收入 259,193.04 392,686.45 其中：存款利息收入 6.4.7.9 259,193.04 392,686.45 债券利息收入 - - 资产支持证券利息收入 - - 买入返售金融资产收入 - - 其他利息收入 - - 2.投资收益（损失以“-”填列） 52,192,576.88 -273,208,942.09 其中：股票投资收益 6.4.7.10 50,968,104.45 -264,331,880.51 基金投资收益 - - 债券投资收益 6.4.7.11 - - 资产支持证券投资收益 6.4.7.12 - - 贵金属投资收益 6.4.7.13 - - 衍生工具收益 6.4.7.14 -3,948,008.05 -16,843,359.15 股利收益 6.4.7.15 5,172,480.48 7,966,297.57 其他投资收益 - - 3.公允价值变动收益（损失以 6.4.7.16 21,339,378.64 -41,695,813.06 “-”号填列） 4.汇兑收益（损失以“-”号填 - - 列） 5.其他收入（损失以“-”号填 6.4.7.17 110,337.68 856,860.05 列） 减：二、营业总支出 5,704,506.00 7,461,262.32 1.管理人报酬 6.4.10.2.1 4,401,738.53 6,159,317.48 2.托管费 6.4.10.2.2 733,623.03 1,026,552.95 3.销售服务费 6.4.10.2.3 454,654.01 160,441.51 4.投资顾问费 - - 5.利息支出 - - 其中：卖出回购金融资产支出 - - 6.信用减值损失 6.4.7.18 - - 7.税金及附加 - - 8.其他费用 6.4.7.19 114,490.43 114,950.38 三、利润总额（亏损总额以“-” 68,196,980.24 -321,116,470.97 号填列） 减：所得税费用 - - 四、净利润（净亏损以“-”号 68,196,980.24 -321,116,470.97 填列） 五、其他综合收益的税后净额 - - 六、综合收益总额 68,196,980.24 -321,116,470.97 6.3 净资产变动表 会计主体：申万菱信量化小盘股票型证券投资基金(LOF) 本报告期：2025 年 01 月 01 日至 2025 年 06 月 30 日 单位：人民币元 本期 项 目 2025 年 01 月 01 日至 2025 年 06 月 30 日 实收基金 未分配利润 净资产合计 一、上期期末净资产 459,065,638.82 396,564,394.90 855,630,033.72 二、本期期初净资产 459,065,638.82 396,564,394.90 855,630,033.72 三、本期增减变动额（减少以“-” -140,420,797.35 -62,841,791.62 -203,262,588.97 号填列） （一）、综合收益总额 - 68,196,980.24 68,196,980.24 （二）、本期基金份额交易产生的 净资产变动数（净资产减少以 -140,420,797.35 -131,038,771.86 -271,459,569.21 “-”号填列） 其中：1.基金申购款 17,756,339.78 17,259,636.07 35,015,975.85 2.基金赎回款 -158,177,137.13 -148,298,407.93 -306,475,545.06 （三）、本期向基金份额持有人分 配利润产生的净资产变动（净资产 - - - 减少以“-”号填列） 四、本期期末净资产 318,644,841.47 333,722,603.28 652,367,444.75 上年度可比期间 项 目 2024 年 01 月 01 日至 2024 年 06 月 30 日 实收基金 未分配利润 净资产合计 一、上期期末净资产 820,330,899.88 793,745,272.17 1,614,076,172.05 二、本期期初净资产 820,330,899.88 793,745,272.17 1,614,076,172.05 三、本期增减变动额（减少以“-” -266,713,298.31 -489,296,539.88 -756,009,838.19 号填列） （一）、综合收益总额 - -321,116,470.97 -321,116,470.97 （二）、本期基金份额交易产生的 净资产变动数（净资产减少以 -266,713,298.31 -168,180,068.91 -434,893,367.22 “-”号填列） 其中：1.基金申购款 163,239,477.92 96,118,290.64 259,357,768.56 2.基金赎回款 -429,952,776.23 -264,298,359.55 -694,251,135.78 （三）、本期向基金份额持有人分 配利润产生的净资产变动（净资产 - - - 减少以“-”号填列） 四、本期期末净资产 553,617,601.57 304,448,732.29 858,066,333.86 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署: 汪涛 汪涛 徐越 ————————— ————————— ————————— 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 6.4 报表附注 6.4.1 基金基本情况 申万菱信量化小盘股票型证券投资基金（LOF）（以下简称“本基金”）经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）证监基金字[2011]525 号《关于核准申万菱信量化小盘股票型证券投资基金（LOF）募集的批复》核准，由申万菱信基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投 资基金法》和《申万菱信量化小盘股票型证券投资基金（LOF）基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币 512,877,725.48 元。经向中国证监会备案，《申万菱信量化小盘股票型证券投资基金（LOF）基金合同》于 2011 年 6 月 16 日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为 512,987,683.05 份基金份额，其中认购资金利息折合 109,957.57 份基金份额。本基金的基金管理人为申万菱信基金管理有限公司，基金托管人为中国工商银行股份有限公司。 经深圳证券交易所深证上[2011]225 号文审核同意，本基金 63,363,855 份基金份额于 2011 年 8 月 1 日在深交所挂牌交易。未上市交易的基金份额托管在场外，基金份额持有人可通过跨系统转托管业务将其转至深交所场内后即可上市流通。根据《关于申万菱信量化小盘股票型证券投资基金（LOF） 增加 C 类基金份额并相应修订基金合同及托管协议的公告》，本基金自 2021 年 10 月 25 日起增加 C 类基金份额。增加 C 类份额后，原有的持有本基金份额的投资人，其基金账户中保留的本基金份额余额为 A 类基金份额。A 类基金份额在投资者申购时收取手续费，不计提销售服务费；C 类基金份额从本类别基金资产中计提销售服务费，不收取手续费。本基金新增的 C 类基金份额不开放场内申购与赎回，不上市交易。C 类基金份额投资者仅可通过场外方式对基金份额进行申购与赎回。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》及其配套规则、《申万菱信量化小盘股票型证券投资基金（LOF）基金合同》和最新公布的《申万菱信量化小盘股票型证券投资基金（LOF）更新招募说明书》的有关规定，本基金投资于流动性良好的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包括中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票及存托凭证）、债券、权证、资产支持证券、股指期货、股票期权以及中国证监会允许基金投资的其它金融工具，但须符合中国证监会的相关规定。本基金可以参与融资业务。 本基金各类资产投资比例为：本基金投资于股票及存托凭证的资产不低于基金资产的 80%，投 资于本基金界定的小盘股及存托凭证占非现金基金资产的比例不低于 80%。每个交易日日终，在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，应当保持现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%，其中现金不包括结算备付金、存出保证金及应收申购款等。本基金投资股指期货、权证、股票期权及其他金融工具的投资比例依照法律法规或监管机构的规定执行。本基金的业绩比较基准为：中证 500 指数收益率×90%＋银行同业存款收益率（税后）×10%。 6.4.2 会计报表的编制基础 本基金财务报表以持续经营为基础编制。 本基金财务报表符合中华人民共和国财政部 (以下简称“财政部”) 颁布的企业会计准则和 《资产管理产品相关会计处理规定》(以下合称“企业会计准则”)的要求，同时亦按照中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和中期报告>》、中国证券投资基金业协会（以下简称“基金业协会”）颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》及财务报表附注 6.4.4所列示的中国证监会、基金业协会发布的其他有关基金行业实务操作的规定编制财务报表。 6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金财务报表符合财政部颁布的企业会计准则及附注 6.4.2 中所列示的中国证监会和中国 证券投资基金业协会发布的有关基金行业实务操作的规定的要求，真实、完整地反映了本基金 2025 年 06 月 30 日的财务状况、2025 年 01 月 01 日至 2025 年 06 月 30 日止期间的经营成果和净资产变 动情况。 6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。 6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 6.4.5.1 会计政策变更的说明 本基金在本报告期内未发生重大会计政策变更。 6.4.5.2 会计估计变更的说明 本基金在本报告期内未发生重大会计估计变更。 6.4.5.3 差错更正的说明 本基金在本报告期内未发生重大会计差错更正。 6.4.6 税项 根据财税[2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税 [2004] 78 号文 《关于证券投资基金税收政策的通知》、财税 [2012] 85 号文《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税 [2015] 101 号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财政部、税务总局、证监会公告 2019 年第 78 号《关于继续实施全国中小企业股份转让系统挂牌公司股息红利差别化个人所得税政策的公告》、深圳证券交易所于 2008 年 9 月18 日发布的《深圳证券交易所关于做好证券交易印花税征收方式调整工作的通知》、财税 [2008] 1号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税 [2016] 36 号文《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46 号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70 号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税 [2016] 140 号文《关于明确金融、房地产开发、教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税 [2017] 2 号文《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税 [2017] 56 号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90 号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》、财税[2023] 39 号《关 于减半征收证券交易印花税的公告》、财政部 税务总局公告 2024 年第 8 号《关于延续实施全国中小 企业股份转让系统挂牌公司股息红利差别化个人所得税政策的公告》及其他相关税务法规和实务操作，本基金适用的主要税项列示如下： (a) 资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，以管理人为增值税纳税人， 暂适用简易计税方法，按照 3%的征收率缴纳增值税。 证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券取得的金融商品转让收入免征增值税；对国债、地方政府债利息收入以及金融同业往来取得的利息收入免征增值税；同业存款利息收入免征增值税以及一般存款利息收入不征收增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以产生的利息及利息性质的收入为销售额。 (b) 对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、 红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。 对投资者从证券投资基金分配中取得的收入，暂不征收企业所得税。 (c) 对基金从上市公司、全国中小企业股份转让系统公开转让股票的非上市公众公司（“挂牌 公司”）取得的股息红利所得，持股期限在 1 个月以内(含 1 个月)的，其股息红利所得全额计入应 纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年(含 1 年)的，暂减按 50%计入应纳税所得额；持股期限 超过 1 年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按 50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税。 对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴 20%的个 人所得税。 (d) 基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。自 2023 年 8 月 28 日起，证券交易印花税实施减半征收。 (e) 对基金运营过程中缴纳的增值税，分别按照证券投资基金管理人所在地适用的税率，计算 缴纳城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加。 6.4.7 重要财务报表项目的说明 6.4.7.1 货币资金 单位：人民币元 项目 本期末 2025 年 06 月 30 日 活期存款 74,668,485.03 等于：本金 74,660,980.88 加：应计利息 7,504.15 减：坏账准备 - 定期存款 - 等于：本金 - 加：应计利息 - 减：坏账准备 - 其中：存款期限 1 个月以内 - 存款期限 1-3 个月 - 存款期限 3 个月以上 - 其他存款 - 等于：本金 - 加：应计利息 - 减：坏账准备 - 合计 74,668,485.03 6.4.7.2 交易性金融资产 单位：人民币元 本期末 项目 2025 年 06 月 30 日 成本 应计利息 公允价值 公允价值变动 股票 533,180,473.66 - 544,453,137.66 11,272,664.00 贵金属投资-金交所 - - - - 黄金合约 交易所市场 - - - - 债券 银行间市场 - - - - 合计 - - - - 资产支持证券 - - - - 基金 - - - - 其他 - - - - 合计 533,180,473.66 - 544,453,137.66 11,272,664.00 6.4.7.3 衍生金融资产/负债 6.4.7.3.1 衍生金融资产/负债期末余额 单位：人民币元 本期末 2025 年 06 月 30 日 项目 合同/名义金额 公允价值 备注 资产 负债 利率衍生工具 - - - - 货币衍生工具 - - - - 权益衍生工具 61,463,210.80 - - - --股指期货 61,463,210.80 - - - 其他衍生工具 - - - - 合计 61,463,210.80 - - - 6.4.7.3.2 期末基金持有的期货合约情况 单位：人民币元 代码 名称 持仓量(买/ 合约市值 公允价值变动 卖) IF2507 IF2507 5 5,861,700.00 73,530.00 IF2509 IF2509 1 1,166,100.00 32,400.00 IM2507 IM2507 33 41,510,040.00 2,015,898.83 IM2509 IM2509 13 16,004,560.00 957,360.37 合计 3,079,189.20 减：可抵销期货暂收 3,079,189.20 款 净额 0.00 注：买入持仓量以正数表示，卖出持仓量以负数表示。 6.4.7.4 买入返售金融资产 6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 本基金本报告期末未持有买入返售金融资产。 6.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券 本基金本报告期末未持有买断式逆回购交易中取得的债券。 6.4.7.5 其他资产 本基金本报告期末无其他资产余额。 6.4.7.6 其他负债 单位：人民币元 项目 本期末 2025 年 06 月 30 日 应付券商交易单元保证金 - 应付赎回费 470.98 应付证券出借违约金 - 应付交易费用 1,211,348.17 其中：交易所市场 1,211,348.17 银行间市场 - 应付利息 - 预提费用-信息披露费 59,507.37 预提费用-审计费 35,704.06 其他应付 12,754.51 合计 1,319,785.09 6.4.7.7 实收基金 申万菱信量化小盘股票(LOF)A 金额单位：人民币元 本期 项目 2025 年 01 月 01 日至 2025 年 06 月 30 日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 312,911,229.59 312,911,229.59 本期申购 17,392,960.44 17,392,960.44 本期赎回（以“-”号填列） -90,473,023.77 -90,473,023.77 本期末 239,831,166.26 239,831,166.26 申万菱信量化小盘股票(LOF)C 金额单位：人民币元 本期 项目 2025 年 01 月 01 日至 2025 年 06 月 30 日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 146,154,409.23 146,154,409.23 本期申购 363,379.34 363,379.34 本期赎回（以“-”号填列） -67,704,113.36 -67,704,113.36 本期末 78,813,675.21 78,813,675.21 注：申购含红利再投、转换入份额，赎回含转换出份额。 6.4.7.8 未分配利润 申万菱信量化小盘股票(LOF)A 单位：人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 241,103,815.88 32,108,762.46 273,212,578.34 本期期初 241,103,815.88 32,108,762.46 273,212,578.34 本期利润 33,657,002.07 18,872,807.22 52,529,809.29 本期基金份额交易产 -60,944,852.06 -11,478,886.90 -72,423,738.96 生的变动数 其中：基金申购款 14,796,725.74 2,135,862.80 16,932,588.54 基金赎回款 -75,741,577.80 -13,614,749.70 -89,356,327.50 本期已分配利润 - - - 本期末 213,815,965.89 39,502,682.78 253,318,648.67 申万菱信量化小盘股票(LOF)C 单位：人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 126,397,276.78 -3,045,460.22 123,351,816.56 本期期初 126,397,276.78 -3,045,460.22 123,351,816.56 本期利润 13,200,599.53 2,466,571.42 15,667,170.95 本期基金份额交易产 -62,362,306.58 3,747,273.68 -58,615,032.90 生的变动数 其中：基金申购款 337,878.76 -10,831.23 327,047.53 基金赎回款 -62,700,185.34 3,758,104.91 -58,942,080.43 本期已分配利润 - - - 本期末 77,235,569.73 3,168,384.88 80,403,954.61 6.4.7.9 存款利息收入 单位：人民币元 项目 本期 2025 年 01 月 01 日至 2025 年 06 月 30 日 活期存款利息收入 137,356.36 定期存款利息收入 - 其他存款利息收入 - 结算备付金利息收入 119,936.33 其他 1,900.35 合计 259,193.04 6.4.7.10 股票投资收益 单位：人民币元 项目 本期 2025 年 01 月 01 日至 2025 年 06 月 30 日 卖出股票成交总额 2,999,746,484.66 减：卖出股票成本总额 2,944,374,364.66 减：交易费用 4,404,015.55 买卖股票差价收入 50,968,104.45 6.4.7.11 债券投资收益 本基金本报告期无债券投资收益。 6.4.7.12 资产支持证券投资收益 本基金本报告期无资产支持证券投资收益。 6.4.7.13 贵金属投资收益 本基金本报告期无贵金属投资收益。 6.4.7.14 衍生工具收益 6.4.7.14.1 衍生工具收益——其他投资收益 单位：人民币元 项目 本期 2025 年 01 月 01 日至 2025 年 06 月 30 日 股指期货投资收益 -3,948,008.05 6.4.7.15 股利收益 单位：人民币元 项目 本期 2025 年 01 月 01 日至 2025 年 06 月 30 日 股票投资产生的股利收益 5,172,480.48 其中：证券出借权益补偿收入 - 基金投资产生的股利收益 - 合计 5,172,480.48 6.4.7.16 公允价值变动收益 单位：人民币元 项目名称 本期 2025 年 01 月 01 日至 2025 年 06 月 30 日 1.交易性金融资产 15,303,856.11 ——股票投资 15,303,856.11 ——债券投资 - ——资产支持证券投资 - ——基金投资 - ——贵金属投资 - ——其他 - 2.衍生工具 6,035,522.53 ——权证投资 - ——期货投资 6,035,522.53 3.其他 - 减：应税金融商品公允价值变动 - 产生的预估增值税 合计 21,339,378.64 6.4.7.17 其他收入 单位：人民币元 项目 本期 2025 年 01 月 01 日至 2025 年 06 月 30 日 基金赎回费收入 110,072.51 转换费收入 265.17 合计 110,337.68 6.4.7.18 信用减值损失 本基金本报告期内未发生信用减值损失。 6.4.7.19 其他费用 单位：人民币元 项目 本期 2025 年 01 月 01 日至 2025 年 06 月 30 日 审计费用 35,704.06 信息披露费 59,507.37 证券出借违约金 - 银行汇划费 679.00 账户查询费-上清所 600.00 账户维护费 18,000.00 合计 114,490.43 6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明 6.4.8.1 或有事项 截至资产负债表日，本基金无需要说明的重大或有事项。 6.4.8.2 资产负债表日后事项 截至财务报表批准日，本基金无需要披露的资产负债表日后事项。 6.4.9 关联方关系 6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况 无。 6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方 关联方名称 与本基金的关系 申万菱信基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构 申万宏源证券有限公司 基金管理人的股东、基金销售机构 三菱 UFJ 信托银行株式会社 基金管理人的股东 中国工商银行股份有限公司 基金托管人、基金销售机构 申万菱信（上海）资产管理有限公司 基金管理人的全资子公司 注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易 6.4.10.1.1 股票交易 金额单位：人民币元 本期 上年度可比期间 2025 年 01 月 01 日至 2025 年 06 月 30 2024 年 01 月 01 日至 2024 年 06 月 30 关联方名称 日 日 成交金额 占当期股票成交 成交金额 占当期股票成交 总额的比例 总额的比例 申万宏源证券有 316,811,464.92 5.51% 1,056,413,416.59 12.04% 限公司 6.4.10.1.2 权证交易 本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行权证交易。 6.4.10.1.3 债券交易 本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行债券交易。 6.4.10.1.4 债券回购交易 本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行债券回购交易。 6.4.10.1.5 应支付关联方的佣金 金额单位：人民币元 本期 2025 年 01 月 01 日至 2025 年 06 月 30 日 关联方名称 当期佣金 占当期佣金总量的比例 期末应付佣金 占期末应付佣金总额的 余额 比例 申万宏源证券 138,959.48 5.48% 59,128.19 4.88% 有限公司 上年度可比期间 2024 年 01 月 01 日至 2024 年 06 月 30 日 关联方名称 当期佣金 占当期佣金总量的比例 期末应付佣金 占期末应付佣金总额的 余额 比例 申万宏源证券 994,074.66 12.04% 439,363.17 12.38% 有限公司 注：1、上述佣金经本基金的基金管理人与证券公司协商确定，股票交易佣金费率不超过市场平均股票交易佣金费率的两倍，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司等第三方收取的费用后的净额列示。 2、2024 年 7 月 1 日前，该类佣金协议的服务范围还包括证券公司为本基金提供的证券投资研 究成果和市场信息服务。自 2024 年 7 月 1 日起，证券公司仅为本基金提供交易单元租用以及研究服 务。 6.4.10.2 关联方报酬 6.4.10.2.1 基金管理费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2025 年 01 月 01 日至 2025 年 06 2024 年 01 月 01 日至 2024 年 06 月 30 日 月 30 日 当期发生的基金应支付的管理 4,401,738.53 6,159,317.48 费 其中：应支付销售机构的客户维 633,870.29 642,778.16 护费 应支付基金管理人的净 3,767,868.24 5,516,539.32 管理费 注：基金管理费按前一日的基金资产净值的 1.20%的年费率计提。计算方法如下： H=E×基金管理费年费率/当年天数 H 为每日应计提的基金管理费 E 为前一日的基金资产净值 基金管理费每日计提，按月支付。 6.4.10.2.2 基金托管费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2025 年 01 月 01 日至 2025 年 06 2024 年 01 月 01 日至 2024 年 06 月 30 日 月 30 日 当期发生的基金应支付的托管 733,623.03 1,026,552.95 费 注：基金托管费按前一日的基金资产净值的 0.20%的年费率计提。计算方法如下： H=E×基金托管费年费率/当年天数 H 为每日应计提的基金托管费 E 为前一日的基金资产净值 基金托管费每日计提，按月支付。 6.4.10.2.3 销售服务费 单位：人民币元 本期 2025 年 01 月 01 日至 2025 年 06 月 30 日 获得销售服务费的各关联方 当期发生的基金应支付的销售服务费 名称 申万菱信量化小盘股票 申万菱信量化小盘股票 (LOF)A (LOF)C 合计 中国工商银行股份有限公司 - 4.53 4.53 申万菱信基金管理有限公司 - 453,309.38 453,309.38 合计 - 453,313.91 453,313.91 上年度可比期间 2024 年 01 月 01 日至 2024 年 06 月 30 日 获得销售服务费的各关联方 当期发生的基金应支付的销售服务费 名称 申万菱信量化小盘股票 申万菱信量化小盘股票 (LOF)A (LOF)C 合计 中国工商银行股份有限公司 - 11.18 11.18 申万菱信基金管理有限公司 - 145,100.53 145,100.53 合计 - 145,111.71 145,111.71 注：本基金 A 类基金份额不收取销售服务费，C 类基金份额的销售服务费年费率为 0.4%，销售 服务费按前一日 C 类基金份额的基金资产净值的 0.4%年费率计提。计算方法如下： H=E×C 类基金销售服务费年费率/当年天数 H 为 C 类基金份额每日应计提的基金销售服务费 E 为 C 类基金份额前一日的基金资产净值 基金销售服务费每日计提，按月支付。 6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 本基金本报告期及上年度可比期间均未与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易。 6.4.10.4 报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明 6.4.10.4.1 与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的情况 本基金本报告期及上年度可比期间均未与关联方通过约定申报方式进行适用固定期限费率的证券出借业务。 6.4.10.4.2 与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务的情况 本基金本报告期及上年度可比期间均未与关联方通过约定申报方式进行适用市场化期限费率的证券出借业务。 6.4.10.5 各关联方投资本基金的情况 6.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 本报告期内和上年度可比期间内，本基金管理人未发生运用固有资金投资本基金的情况。 6.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 本期末和上年度末，除基金管理人之外的其他关联方，未发生投资本基金的情况。 6.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 关联方名称 2025 年 01 月 01 日至 2025 年 06 2024 年 01 月 01 日至 2024 年 06 月 30 日 月 30 日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 中国工商银行股份有限公司 74,668,485.03 137,356.36 89,531,698.20 199,910.03 6.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 本基金本报告期及上年度可比期间均未在承销期内直接购入关联方承销的证券。 6.4.10.8 其他关联交易事项的说明 无。 6.4.11 利润分配情况 本基金本报告期内未进行利润分配。 6.4.12 期末（2025 年 06 月 30 日）本基金持有的流通受限证券 6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 金额单位：人民币元 6.4.12.1.1 受限证券类别：股票 成功 流通 数量 证券代 证券 认购 受限期 受限 认购 期末估 (单 期末成本 期末估值 备注 码 名称 日 类型 价格 值单价 位: 总额 总额 股) 2025 688545 兴福 年 01 1-6 个 新股 11.68 26.94 994 11,609.92 26,778.36 - 电子 月 15 月（含） 限售 日 2025 301458 钧崴 年 01 1-6 个 新股 10.40 34.08 701 7,290.40 23,890.08 - 电子 月 02 月（含） 限售 日 2025 301275 汉朔 年 03 1-6 个 新股 27.50 56.18 397 10,917.50 22,303.46 - 科技 月 04 月（含） 限售 日 2025 301678 新恒 年 06 1-6 个 新股 12.80 54.21 382 4,889.60 20,708.22 - 汇 月 13 月（含） 限售 日 2025 新股 限售 688583 思看 年 06 1-6 个 限售 - 79.59 52 - 4,138.68 期送 科技 月 19 月（含） -送 股 日 股 2025 688583 思看 年 01 1-6 个 新股 33.46 79.59 175 5,855.50 13,928.25 - 科技 月 08 月（含） 限售 日 2025 301602 超研 年 01 1-6 个 新股 6.70 24.79 658 4,408.60 16,311.82 - 股份 月 15 月（含） 限售 日 2025 新股 限售 301501 恒鑫 年 06 1-6 个 限售 - 45.20 109 - 4,926.80 期送 生活 月 06 月（含） -送 股 日 股 2025 301501 恒鑫 年 03 1-6 个 新股 39.92 45.20 241 9,620.72 10,893.20 - 生活 月 11 月（含） 限售 日 2025 688757 胜科 年 03 1-6 个 新股 9.08 26.35 536 4,866.88 14,123.60 - 纳米 月 18 月（含） 限售 日 2025 301535 浙江 年 03 1-6 个 新股 4.92 18.98 734 3,611.28 13,931.32 - 华远 月 18 月（含） 限售 日 2025 认购 001388 信通 年 06 1 个月 新发 16.42 16.42 843 13,842.06 13,842.06 - 电子 月 24 内（含） 证券 日 2025 301662 宏工 年 04 1-6 个 新股 26.60 94.96 143 3,803.80 13,579.28 - 科技 月 10 月（含） 限售 日 2025 688758 赛分 年 01 1-6 个 新股 4.32 16.96 777 3,356.64 13,177.92 - 科技 月 02 月（含） 限售 日 2025 603049 中策 年 05 1-6 个 新股 46.50 42.99 295 13,717.50 12,682.05 - 橡胶 月 27 月（含） 限售 日 2025 301658 首航 年 03 1-6 个 新股 11.80 28.63 437 5,156.60 12,511.31 - 新能 月 26 月（含） 限售 日 2024 603072 天和 年 12 1-6 个 新股 12.30 54.35 226 2,779.80 12,283.10 - 磁材 月 24 月（含） 限售 日 2025 301590 优优 年 05 1-6 个 新股 89.60 152.21 73 6,540.80 11,111.33 - 绿能 月 28 月（含） 限售 日 2025 301665 泰禾 年 04 1-6 个 新股 10.27 28.22 393 4,036.11 11,090.46 - 股份 月 02 月（含） 限售 日 2025 603202 天有 年 04 1-6 个 新股 93.50 92.79 114 10,659.00 10,578.06 - 为 月 16 月（含） 限售 日 2025 001356 富岭 年 01 1-6 个 新股 5.30 14.43 709 3,757.70 10,230.87 - 股份 月 16 月（含） 限售 日 2025 688755 汉邦 年 05 1-6 个 新股 22.77 44.55 203 4,622.31 9,043.65 - 科技 月 09 月（含） 限售 日 2025 301173 毓恬 年 02 1-6 个 新股 28.33 44.97 173 4,901.09 7,779.81 - 冠佳 月 24 月（含） 限售 日 2025 001382 新亚 年 03 1-6 个 新股 7.40 20.08 366 2,708.40 7,349.28 - 电缆 月 13 月（含） 限售 日 2025 301595 太力 年 05 1-6 个 新股 17.05 35.86 196 3,341.80 7,028.56 - 科技 月 12 月（含） 限售 日 2025 301560 众捷 年 04 1-6 个 新股 16.50 33.05 190 3,135.00 6,279.50 - 汽车 月 17 月（含） 限售 日 2025 603210 泰鸿 年 04 1-6 个 新股 8.60 19.70 286 2,459.60 5,634.20 - 万立 月 01 月（含） 限售 日 2025 603271 永杰 年 03 1-6 个 新股 20.60 35.07 126 2,595.60 4,418.82 - 新材 月 04 月（含） 限售 日 2025 603124 江南 年 03 1-6 个 新股 10.54 46.12 88 927.52 4,058.56 - 新材 月 12 月（含） 限售 日 2025 001390 古麒 年 05 1-6 个 新股 12.08 21.50 178 2,150.24 3,827.00 - 绒材 月 21 月（含） 限售 日 2025 001395 亚联 年 01 1-6 个 新股 19.08 47.21 80 1,526.40 3,776.80 - 机械 月 20 月（含） 限售 日 2025 603257 中国 年 03 1-6 个 新股 20.52 47.39 78 1,600.56 3,696.42 - 瑞林 月 28 月（含） 限售 日 2025 603409 汇通 年 02 1-6 个 新股 24.18 33.31 100 2,418.00 3,331.00 - 控股 月 25 月（含） 限售 日 2025 603382 海阳 年 06 1-6 个 新股 11.50 28.45 105 1,207.50 2,987.25 - 科技 月 05 月（含） 限售 日 2025 001335 信凯 年 04 1-6 个 新股 12.80 35.87 80 1,024.00 2,869.60 - 科技 月 02 月（含） 限售 日 2025 603400 华之 年 06 1-6 个 新股 19.88 49.62 57 1,133.16 2,828.34 - 杰 月 12 月（含） 限售 日 2025 603120 肯特 年 04 1-6 个 新股 15.00 41.30 65 975.00 2,684.50 - 催化 月 09 月（含） 限售 日 2025 001388 信通 年 06 1-6 个 新股 16.42 16.42 94 1,543.48 1,543.48 - 电子 月 24 月（含） 限售 日 6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。 6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购 截至本报告期末 2025 年 06 月 30 日止，本基金无因从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出 回购证券款余额。 6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购 截至本报告期末 2025 年 06 月 30 日止，本基金无因从事交易所市场债券正回购交易形成的卖出 回购证券款余额。 6.4.12.4 期末参与转融通证券出借业务的证券 本基金本报告期末无参与转融通证券出借业务的融出证券。 6.4.13 金融工具风险及管理 本基金为股票型基金。本基金投资的金融工具主要包括股票投资等。与这些金融工具有关的风险，以及本基金管理人管理这些风险所采取的风险管理政策如下所述。 6.4.13.1 风险管理政策和组织架构 本基金是股票型证券投资基金，属于中高风险品种，本基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将以上风险控制在限定的范围之内，使得本基金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现“长期平均风险和预期收益高于混合型基金、债券型基金与货币市场基金”。 本基金管理人已制定针对以上金融工具风险的管理政策和控制制度，并且形成了由本基金管理人在公司层面建立的风险管理委员会以及在董事会层面建立的风险控制委员会负责对与所投资金融工具相关的风险类型、管理政策和各种投资限制的定期回顾、评估和修改，本基金管理人的风险管理部门负责具体落实和日常跟踪的工作机制。 本基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。 本基金面临的主要风险包括：信用风险、流动性风险和市场风险。与本基金相关的市场风险主要是其他价格风险。 6.4.13.2 信用风险 信用风险是指金融工具的一方到期无法履行约定义务致使本基金遭受损失的风险。本基金的信用风险主要来源于金融工具的发行者或是交易对手不能履行约定义务而产生。 本基金的银行存款存放在本基金的托管行或其他国内大中型商业银行，本基金管理人认为与以上银行相关的信用风险不重大。 本基金在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成债券等投资品种的交收和款项清算，因此违约风险发生的可能性很小，本基金管理人认为在交易所进行的交易涉及的信用风险不重大。 对于银行间债券等品种的交易，本基金管理人主要通过事前检查和控制交易对手信用及交割方式来管理风险。 对于发行者的信用风险控制，本基金管理人主要通过对投资品种的信用等级评估来选择适当的投资对象来管理。于本期末，本基金持有除国债、央行票据和政策性金融债以外的债券占净资产的比例为 0%（上期末：0%）。 6.4.13.3 流动性风险 流动性风险是指在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性风险主要来源于基金兑付赎回资金的流动性风险，以及因部分投资品种交易不活跃而出现的变现风险以及因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理价格变现投资的风险。 本基金管理人已经建立涵盖制度、流程、组织架构、制衡机制、风险处置等方面的流动性风险 管控体系；建立以压力测试为核心、覆盖全类型产品的基金流动性风险监测与预警制度及风险应对预案。 针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金管理人已经建立针对公募基金申购赎回状况的监控和预测机制以及建立了巨额赎回审批规程，对于巨额赎回建立严格的流动性评估机制；此外，本基金管理人在基金合同约定巨额赎回条款，设计了非常情况下赎回资金的处理模式，控制因开放模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。 针对资产的流动性风险，本基金管理人持续监控和预测旗下基金的各项流动性指标，包括组合持仓集中度指标、投资组合在短时间内变现能力的综合指标、组合持仓中变现能力较差的品种的比例控制和流通受限资产的总量控制，通过指标来持续地评估、选择、跟踪和控制投资组合的投资流动性风险。 除了上述日常流动性管理机制外，本基金管理人已建立压力测试制度，针对不同类型投资组合建立流动性压力测试模型，对各相关风险因子进行极端假设，进而评估对投资组合流动性的负面影响。此外，本基金管理人已建立流动性风险应急机制，一旦发生或认为可能发生较大的流动性风险，本基金管理人会立即启动相应的应急流程。 6.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析 本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公 开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》(自 2017 年 10 月 1 日起施行)等法规的要求对本 基金组合资产的流动性风险进行管理，通过独立的风险管理部对本基金的组合持仓集中度指标、流通受限制的投资品种比例以及组合在短时间内变现能力的综合指标等流动性指标进行持续的监测和分析。 本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过净资产的 10%，且本基金与由本基金的基金管理 人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的 10%。本基金与由本基金的基金管理人管理的其他开放式基金共同持有一家上市公司发行的可流通股票不得超过该上市公司可流通股票的 15%，本基金与由本基金的基金管理人管理的全部投资组合持有一家上市公司发行的可流通股票，不得超过该上市公司可流通股票的 30%。完全按照有关指数构成比例进行证券投资的开放式基金及中国证监会认定的特殊投资组合不受该比例限制。 本基金所持部分证券在证券交易所上市，其余是流动性较好的可在银行间同业市场交易的金融资产工具、银行存款和结算备付金，部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况参见附注 6.4.12。本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过净资产的 15%。 本基金的基金管理人每日对基金组合资产中 7 个工作日可变现资产的可变现价值进行审慎评估 与测算，确保每日确认的净赎回申请不得超过 7 个工作日可变现资产的可变现价值。 此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。于本期末，除附注“期末债券正回购交易中作为抵押的债券”中列示的卖出回购证券款余额（如有）将在 1 个月内到期且计息(该利息金额不重大)外，本基金所承担的其他金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计息，可赎回基金份额净值无固定到期日且不计息，因此账面余额约为未折现的合约到期现金流量。 同时，本基金的基金管理人通过合理分散逆回购交易的到期日与交易对手的集中度；按照穿透 原则对交易对手的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与严格的准入管理，以及对不同的交易对手实施交易额度管理并进行动态调整等措施严格管理本基金从事逆回购交易的流动性风险和交易对手风险。此外，本基金的基金管理人建立了逆回购交易质押品管理制度：根据质押品的资质确定质押率水平；持续监测质押品的风险状况与价值变动以确保质押品按公允价值计算足额；并在与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购交易时，可接受质押品的资质要求与基金合同约定的投资范围保持一致。 综合上述各项流动性指标的监测结果、流动性风险管理措施的实施以及本基金的资产和负债情况，本基金管理人认为本基金在本报告期内流动性情况良好。 6.4.13.4 市场风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 6.4.13.4.1 利率风险 利率风险是指利率敏感性金融工具的公允价值及将来现金流受市场利率变动而发生波动的风险。 于本期末，本基金持有及承担的大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营活动的现金流量在很大程度上独立于市场利率变化。 6.4.13.4.1.1 利率风险敞口 单位：人民币元 本期末 2025 年 1 个月以内 1-3 3 个月-1 1-5 5 年 不计息 合计 06 月 30 个月 年 年 以上 日 资产 货币资 74,668,485.03 - - - - - 74,668,485.03 金 结算备 26,798,640.13 - - - - - 26,798,640.13 付金 存出保 172,925.85 - - - - 7,745,088.00 7,918,013.85 证金 交易性 金融资 - - - - - 544,453,137.66 544,453,137.66 产 债权投 - - - - - - - 资 衍生金 - - - - - - - 融资产 买入返 售金融 - - - - - - - 资产 应收清 - - - - - 3,142,309.37 3,142,309.37 算款 应收利 - - - - - - - 息 应收股 - - - - - - - 利 应收申 - - - - - 30,708.91 30,708.91 购款 其他资 - - - - - - - 产 资产总 101,640,051.01 - - - - 555,371,243.94 657,011,294.95 计 负债 短期借 - - - - - - - 款 交易性 金融负 - - - - - - - 债 衍生金 - - - - - - - 融负债 卖出回 购金融 - - - - - - - 资产款 应付清 - - - - - 1,962,856.29 1,962,856.29 算款 应付赎 - - - - - 594,604.05 594,604.05 回款 应付管 理人报 - - - - - 613,507.63 613,507.63 酬 应付托 - - - - - 102,251.27 102,251.27 管费 应付销 售服务 - - - - - 50,845.87 50,845.87 费 应付投 资顾问 - - - - - - - 费 应付交 - - - - - - - 易费用 应交税 - - - - - - - 费 应付利 - - - - - - - 息 应付利 - - - - - - - 润 其他负 - - - - - 1,319,785.09 1,319,785.09 债 负债总 - - - - - 4,643,850.20 4,643,850.20 计 利率敏 感度缺 101,640,051.01 - - - - 550,727,393.74 652,367,444.75 口 上年度 末 2024 1 个月以内 1-3 3 个月-1 1-5 5 年 不计息 合计 年 12 月 个月 年 年 以上 31 日 资产 货币资 96,511,081.25 - - - - - 96,511,081.25 金 结算备 26,160,981.09 - - - - - 26,160,981.09 付金 存出保 253,812.37 - - - - 8,714,253.60 8,968,065.97 证金 交易性 金融资 - - - - - 722,442,711.59 722,442,711.59 产 买入返 售金融 - - - - - - - 资产 应收清 - - - - - 4,382,906.57 4,382,906.57 算款 应收股 - - - - - - - 利 应收申 - - - - - 147,732.52 147,732.52 购款 其他资 - - - - - - - 产 资产总 122,925,874.71 - - - - 735,687,604.28 858,613,478.99 计 负债 短期借 - - - - - - - 款 交易性 金融负 - - - - - - - 债 卖出回 购金融 - - - - - - - 资产款 应付清 - - - - - 1,088.55 1,088.55 算款 应付赎 - - - - - 181,622.23 181,622.23 回款 应付管 理人报 - - - - - 895,692.05 895,692.05 酬 应付托 - - - - - 149,282.00 149,282.00 管费 应付销 售服务 - - - - - 93,842.46 93,842.46 费 应交税 - - - - - - - 费 应付利 - - - - - - - 润 其他负 - - - - - 1,661,917.98 1,661,917.98 债 负债总 - - - - - 2,983,445.27 2,983,445.27 计 利率敏 感度缺 122,925,874.71 - - - - 732,704,159.01 855,630,033.72 口 注：表中所示为本基金资产及负债的公允价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以分类。 6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析 于本期末，本基金持有交易性债券投资公允价值占净资产的比例为 0%（上期末：0%），因此市 场利率的变动对于本基金资产净值无重大影响（上期末：同）。 6.4.13.4.2 外汇风险 外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。 6.4.13.4.3 其他价格风险 基金的其他价格风险是指以交易性金融资产的公允价值受市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动发生波动的风险，该风险可能与特定投资品种相关，也有可能与整体投资品种相关。本基金的市场价格风险主要来源于本基金投资的股权和债权工具的未来价格可能受到一般市场波动或是其他影响个别股权工具价值的特定风险影响。由于本基金是一只中高风险的量化股票型基金，所以存在很高的市场价格风险。 本基金管理人通过采用数量化技术对投资策略进行优化，将特定的投资思想和理念通过具体指标与参数的设定体现在数量模型中，坚持以数量化的方式进行投资。 此外，本基金管理人在构建基金资产配置和资产投资组合的基础上，通过建立事前和事后跟踪误差以及运用多种定量的方法对基金进行风险度量，来测试基金的潜在价格风险，及时可靠地对风险进行跟踪和控制，争取将风险控制在可承受的范围内。 6.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口 金额单位：人民币元 本期末 2025 年 06 月 30 日 上年度末 2024 年 12 月 31 日 项目 公允价值 占基金资产净 公允价值 占基金资产净 值比例(%) 值比例(%) 交易性金融资产－股票投资 544,453,137.66 83.46 722,442,711.59 84.43 交易性金融资产－基金投资 - - - - 交易性金融资产－贵金属投 - - - - 资 衍生金融资产－权证投资 - - - - 其他 - - - - 合计 544,453,137.66 83.46 722,442,711.59 84.43 注：其他包含股指期货投资，于本期末，持仓数量为52手，合约市值为64542400元(附注6.4.7.3)。在当日无负债结算制度下，结算准备金已包括所持股指期货投资产生的持仓损益，则其他中包含的股指期货投资与相关的期货暂收款(结算所得持仓损益)之间按抵消后的金额为 0. 6.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析 假设 除业绩比较基准（见附注 6.4.1）中的股票指数以外的其他市场变量保持不变 对资产负债表日基金资产净值的影响金额 相关风险变量的变动 （单位：人民币元） 分析 本期末 上年度末 2025 年 06 月 30 日 2024 年 12 月 31 日 基准上升 5% 29,180,000.00 35,070,000.00 基准下降 5% -29,180,000.00 -35,070,000.00 6.4.14 公允价值 6.4.14.1 金融工具公允价值计量的方法 公允价值计量结果所属层次取决于对公允价值计量整体而言具有重要意义的最低层次的输入值。三个层次输入值的定义如下： 第一层次输入值：在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价； 第二层次输入值：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察到的输入值； 第三层次输入值：相关资产或负债的不可观察输入值。 6.4.14.2 持续的以公允价值计量的金融工具 6.4.14.2.1 各层次金融工具的公允价值 单位：人民币元 公允价值计量结果所属的层次 本期末 上年度末 2025 年 06 月 30 日 2024 年 12 月 31 日 第一层次 544,080,980.66 718,245,806.26 第二层次 15,385.54 3,520,654.50 第三层次 356,771.46 676,250.83 合计 544,453,137.66 722,442,711.59 6.4.14.2.2 公允价值所属层次间的重大变动 本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。对于本基金投资的证券交易所上市的证券，若出现重大事项停牌、交易不活跃 (包括涨跌停时的交易不活跃)、或属于非公开发行等情况时，本基金不会于停牌期间、交易不活跃期间及限售期间将相关证券的公允价值列入第一层次。本基金综合考虑估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关证券公允价值的层次。 6.4.14.3 非持续的以公允价值计量的金融工具的说明 于 2025 年 06 月 30 日，本基金无非持续的以公允价值计量的金融工具。 6.4.14.4 不以公允价值计量的金融工具的相关说明 不以公允价值计量的金融工具主要包括以摊余成本计量的金融资产和以摊余成本计量的金融负债，其账面价值与公允价值之间无重大差异。 6.4.15 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 于 2025 年 06 月 30 日，本基金无有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项。 §7 投资组合报告 7.1 期末基金资产组合情况 金额单位：人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比例(%) 1 权益投资 544,453,137.66 82.87 其中：股票 544,453,137.66 82.87 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 - - 其中：债券 - - 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售金融 - - 资产 7 银行存款和结算备付金合计 101,467,125.16 15.44 8 其他各项资产 11,091,032.13 1.69 9 合计 657,011,294.95 100.00 7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 7.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值 比例(%) A 农、林、牧、渔业 511,572.00 0.08 B 采矿业 6,399,175.00 0.98 C 制造业 370,467,635.51 56.79 D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 15,612,273.00 2.39 E 建筑业 10,473,988.26 1.61 F 批发和零售业 12,689,748.60 1.95 G 交通运输、仓储和邮政业 15,850,716.78 2.43 H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 48,633,772.35 7.45 J 金融业 16,424,519.20 2.52 K 房地产业 10,649,236.72 1.63 L 租赁和商务服务业 8,161,941.00 1.25 M 科学研究和技术服务业 7,638,645.70 1.17 N 水利、环境和公共设施管理业 7,123,469.00 1.09 O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 460,900.00 0.07 R 文化、体育和娱乐业 13,355,544.54 2.05 S 综合 - - 合计 544,453,137.66 83.46 7.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 本基金本报告期末未持有港股通投资股票。 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值 占基金资产净值比例 (%) 1 300088 长信科技 537,800 3,205,288.00 0.49 2 688088 虹软科技 64,912 3,132,004.00 0.48 3 688696 极米科技 27,275 3,119,169.00 0.48 4 688029 南微医学 43,843 2,961,594.65 0.45 5 002396 星网锐捷 130,900 2,938,705.00 0.45 6 600330 天通股份 394,100 2,825,697.00 0.43 7 002745 木林森 356,000 2,805,280.00 0.43 8 688789 宏华数科 36,968 2,700,142.72 0.41 9 600073 光明肉业 342,700 2,529,126.00 0.39 10 600675 中华企业 854,400 2,460,672.00 0.38 11 600269 赣粤高速 484,500 2,451,570.00 0.38 12 600728 佳都科技 448,600 2,444,870.00 0.37 13 600169 太原重工 1,009,000 2,441,780.00 0.37 14 600075 新疆天业 560,700 2,371,761.00 0.36 15 002139 拓邦股份 169,500 2,340,795.00 0.36 16 002913 奥士康 77,300 2,273,393.00 0.35 17 600063 皖维高新 492,000 2,253,360.00 0.35 18 002839 张家港行 499,500 2,247,750.00 0.34 19 300492 华图山鼎 33,000 2,240,040.00 0.34 20 300777 中简科技 61,200 2,218,500.00 0.34 21 002706 良信股份 243,800 2,172,258.00 0.33 22 603236 移远通信 25,100 2,153,580.00 0.33 23 301327 华宝新能 41,465 2,129,642.40 0.33 24 688326 经纬恒润 23,789 2,122,930.36 0.33 25 603636 南威软件 166,800 2,108,352.00 0.32 26 301589 诺瓦星云 14,200 2,063,686.00 0.32 27 688208 道通科技 67,037 2,051,332.20 0.31 28 603267 鸿远电子 40,600 2,040,962.00 0.31 29 600908 无锡银行 313,500 1,978,185.00 0.30 30 002171 楚江新材 202,700 1,972,271.00 0.30 31 300770 新媒股份 49,200 1,967,508.00 0.30 32 603876 鼎胜新材 215,750 1,961,167.50 0.30 33 603699 纽威股份 62,300 1,941,891.00 0.30 34 603393 新天然气 65,900 1,907,805.00 0.29 35 300232 洲明科技 263,500 1,907,740.00 0.29 36 688266 泽璟制药 17,571 1,889,058.21 0.29 37 002487 大金重工 57,100 1,878,590.00 0.29 38 002091 江苏国泰 257,700 1,873,479.00 0.29 39 603308 应流股份 80,400 1,855,632.00 0.28 40 002545 东方铁塔 208,300 1,851,787.00 0.28 41 000029 深深房 A 97,300 1,831,186.00 0.28 42 000156 华数传媒 230,200 1,827,788.00 0.28 43 002036 联创电子 168,400 1,820,404.00 0.28 44 300303 聚飞光电 286,700 1,817,678.00 0.28 45 002807 江阴银行 381,100 1,810,225.00 0.28 46 002405 四维图新 211,500 1,806,210.00 0.28 47 000657 中钨高新 152,180 1,804,854.80 0.28 48 688037 芯源微 16,800 1,800,960.00 0.28 49 688128 中国电研 73,496 1,800,652.00 0.28 50 002649 博彦科技 123,100 1,788,643.00 0.27 51 605090 九丰能源 69,100 1,783,471.00 0.27 52 601801 皖新传媒 261,100 1,783,313.00 0.27 53 000498 山东路桥 299,200 1,759,296.00 0.27 54 688779 五矿新能 322,366 1,753,671.04 0.27 55 603730 岱美股份 306,728 1,745,282.32 0.27 56 688063 派能科技 38,244 1,724,039.52 0.26 57 601375 中原证券 414,300 1,723,488.00 0.26 58 688150 莱特光电 68,400 1,690,848.00 0.26 59 601827 三峰环境 199,300 1,674,120.00 0.26 60 603713 密尔克卫 30,900 1,647,588.00 0.25 61 301155 海力风电 22,900 1,646,510.00 0.25 62 688686 奥普特 16,829 1,609,188.98 0.25 63 002531 天顺风能 224,500 1,602,930.00 0.25 64 000727 冠捷科技 656,600 1,595,538.00 0.24 65 002239 奥特佳 550,000 1,595,000.00 0.24 66 000927 中国铁物 614,800 1,580,036.00 0.24 67 000650 仁和药业 291,000 1,577,220.00 0.24 68 688270 臻镭科技 32,709 1,522,931.04 0.23 69 600055 万东医疗 87,800 1,517,184.00 0.23 70 600901 江苏金租 249,600 1,512,576.00 0.23 71 002314 南山控股 571,300 1,502,519.00 0.23 72 300779 惠城环保 8,400 1,499,316.00 0.23 73 600874 创业环保 250,800 1,497,276.00 0.23 74 688439 振华风光 25,300 1,473,725.00 0.23 75 601126 四方股份 89,700 1,459,419.00 0.22 76 300755 华致酒行 75,400 1,455,220.00 0.22 77 600864 哈投股份 240,500 1,435,785.00 0.22 78 002221 东华能源 147,200 1,421,952.00 0.22 79 003012 东鹏控股 247,900 1,417,988.00 0.22 80 301031 中熔电气 17,596 1,401,521.40 0.21 81 002245 蔚蓝锂芯 108,100 1,386,923.00 0.21 82 600782 新钢股份 390,500 1,382,370.00 0.21 83 601900 南方传媒 88,300 1,381,012.00 0.21 84 605376 博迁新材 35,800 1,372,214.00 0.21 85 603328 依顿电子 138,600 1,359,666.00 0.21 86 300181 佐力药业 76,800 1,330,944.00 0.20 87 688502 茂莱光学 4,600 1,323,236.00 0.20 88 600248 陕建股份 347,200 1,322,832.00 0.20 89 688522 纳睿雷达 25,800 1,321,476.00 0.20 90 600335 国机汽车 204,000 1,315,800.00 0.20 91 002270 华明装备 78,400 1,312,416.00 0.20 92 301600 慧翰股份 13,392 1,311,880.32 0.20 93 600163 中闽能源 255,700 1,309,184.00 0.20 94 000767 晋控电力 457,200 1,307,592.00 0.20 95 688200 华峰测控 9,020 1,300,684.00 0.20 96 601921 浙版传媒 160,800 1,296,048.00 0.20 97 301039 中集车辆 159,327 1,295,328.51 0.20 98 603171 税友股份 30,000 1,287,300.00 0.20 99 002668 TCL 智家 131,400 1,283,778.00 0.20 100 000758 中色股份 253,600 1,275,608.00 0.20 101 600273 嘉化能源 150,468 1,272,959.28 0.20 102 600717 天津港 278,400 1,269,504.00 0.19 103 002275 桂林三金 88,300 1,263,573.00 0.19 104 000888 峨眉山 A 88,800 1,248,528.00 0.19 105 300456 赛微电子 72,600 1,247,994.00 0.19 106 600550 保变电气 145,000 1,247,000.00 0.19 107 600771 广誉远 61,300 1,235,808.00 0.19 108 000718 苏宁环球 566,000 1,228,220.00 0.19 109 600057 厦门象屿 174,700 1,228,141.00 0.19 110 603997 继峰股份 93,400 1,217,936.00 0.19 111 002060 广东建工 349,000 1,214,520.00 0.19 112 300593 新雷能 90,100 1,207,340.00 0.19 113 603218 日月股份 94,400 1,197,936.00 0.18 114 600315 上海家化 56,800 1,196,776.00 0.18 115 002541 鸿路钢构 70,700 1,183,518.00 0.18 116 603612 索通发展 64,100 1,178,158.00 0.18 117 688717 艾罗能源 21,741 1,170,318.03 0.18 118 300443 金雷股份 51,600 1,166,160.00 0.18 119 002174 游族网络 95,600 1,159,628.00 0.18 120 000935 四川双马 63,500 1,156,970.00 0.18 121 300296 利亚德 189,300 1,154,730.00 0.18 122 688582 芯动联科 17,179 1,154,428.80 0.18 123 600960 渤海汽车 213,600 1,153,440.00 0.18 124 300776 帝尔激光 21,500 1,144,015.00 0.18 125 600020 中原高速 239,200 1,143,376.00 0.18 126 688472 阿特斯 124,778 1,141,718.70 0.18 127 002215 诺普信 110,200 1,138,366.00 0.17 128 688177 百奥泰 45,373 1,137,047.38 0.17 129 600531 豫光金铅 146,800 1,136,232.00 0.17 130 300113 顺网科技 57,300 1,132,248.00 0.17 131 300034 钢研高纳 68,000 1,130,840.00 0.17 132 600507 方大特钢 259,100 1,124,494.00 0.17 133 600976 健民集团 28,600 1,121,406.00 0.17 134 001323 慕思股份 37,100 1,118,936.00 0.17 135 688327 云从科技 81,098 1,118,341.42 0.17 136 688629 华丰科技 19,547 1,118,088.40 0.17 137 002063 远光软件 187,400 1,115,030.00 0.17 138 002154 报喜鸟 296,200 1,113,712.00 0.17 139 601107 四川成渝 185,000 1,113,700.00 0.17 140 600171 上海贝岭 32,400 1,109,700.00 0.17 141 000885 城发环境 83,300 1,109,556.00 0.17 142 688055 龙腾光电 299,628 1,108,623.60 0.17 143 603609 禾丰股份 134,050 1,107,253.00 0.17 144 300319 麦捷科技 103,000 1,106,220.00 0.17 145 601882 海天精工 57,800 1,103,980.00 0.17 146 688526 科前生物 70,808 1,103,188.64 0.17 147 300054 鼎龙股份 38,400 1,101,312.00 0.17 148 688630 芯碁微装 13,875 1,101,258.75 0.17 149 300229 拓尔思 59,700 1,100,868.00 0.17 150 002079 苏州固锝 112,900 1,100,775.00 0.17 151 688575 亚辉龙 75,301 1,098,641.59 0.17 152 605365 立达信 74,500 1,097,385.00 0.17 153 600662 外服控股 214,500 1,096,095.00 0.17 154 300737 科顺股份 227,300 1,095,586.00 0.17 155 000636 风华高科 79,700 1,095,078.00 0.17 156 002158 汉钟精机 63,000 1,094,940.00 0.17 157 002038 双鹭药业 154,400 1,094,696.00 0.17 158 603229 奥翔药业 125,500 1,094,360.00 0.17 159 600869 远东股份 215,400 1,094,232.00 0.17 160 300036 超图软件 71,700 1,094,142.00 0.17 161 002635 安洁科技 80,800 1,094,032.00 0.17 162 688515 裕太微 11,932 1,092,971.20 0.17 163 002212 天融信 141,900 1,092,630.00 0.17 164 002236 大华股份 68,800 1,092,544.00 0.17 165 002498 汉缆股份 323,100 1,092,078.00 0.17 166 000630 铜陵有色 326,900 1,091,846.00 0.17 167 000839 中信国安 410,300 1,091,398.00 0.17 168 603866 桃李面包 202,100 1,091,340.00 0.17 169 600888 新疆众和 159,900 1,090,518.00 0.17 170 000589 贵州轮胎 238,600 1,090,402.00 0.17 171 002339 积成电子 137,600 1,089,792.00 0.17 172 600718 东软集团 111,700 1,089,075.00 0.17 173 688009 中国通号 211,710 1,088,189.40 0.17 174 000756 新华制药 72,900 1,087,668.00 0.17 175 002340 格林美 171,200 1,087,120.00 0.17 176 600572 康恩贝 248,200 1,087,116.00 0.17 177 000035 中国天楹 253,300 1,086,657.00 0.17 178 600935 华塑股份 448,900 1,086,338.00 0.17 179 000030 富奥股份 184,200 1,084,938.00 0.17 180 000060 中金岭南 236,800 1,084,544.00 0.17 181 000027 深圳能源 169,800 1,083,324.00 0.17 182 601500 通用股份 234,900 1,082,889.00 0.17 183 000848 承德露露 118,600 1,082,818.00 0.17 184 600409 三友化工 222,600 1,081,836.00 0.17 185 600761 安徽合力 60,900 1,080,366.00 0.17 186 688110 东芯股份 35,200 1,079,232.00 0.17 187 000739 普洛药业 77,000 1,078,000.00 0.17 188 000028 国药一致 43,200 1,076,976.00 0.17 189 300133 华策影视 143,300 1,076,183.00 0.16 190 601326 秦港股份 332,900 1,075,267.00 0.16 191 600420 国药现代 100,600 1,071,390.00 0.16 192 601860 紫金银行 356,900 1,070,700.00 0.16 193 601098 中南传媒 81,600 1,070,592.00 0.16 194 300398 飞凯材料 53,600 1,070,392.00 0.16 195 000012 南玻 A 231,659 1,070,264.58 0.16 196 000061 农产品 166,500 1,063,935.00 0.16 197 000969 安泰科技 82,400 1,061,312.00 0.16 198 002488 金固股份 76,600 1,057,080.00 0.16 199 300294 博雅生物 40,600 1,055,194.00 0.16 200 300075 数字政通 59,200 1,054,944.00 0.16 201 601137 博威合金 58,700 1,044,273.00 0.16 202 001311 多利科技 50,500 1,043,835.00 0.16 203 000719 中原传媒 84,000 1,042,440.00 0.16 204 600882 妙可蓝多 34,100 1,041,073.00 0.16 205 603323 苏农银行 185,020 1,037,962.20 0.16 206 301171 易点天下 38,700 1,034,451.00 0.16 207 002023 海特高新 94,800 1,025,736.00 0.16 208 301297 富乐德 24,700 1,020,851.00 0.16 209 002324 普利特 94,500 1,004,535.00 0.15 210 601568 北元集团 241,600 1,002,640.00 0.15 211 688206 概伦电子 34,400 1,000,352.00 0.15 212 300134 大富科技 81,500 996,745.00 0.15 213 601208 东材科技 104,800 993,504.00 0.15 214 603466 风语筑 97,706 985,853.54 0.15 215 002194 武汉凡谷 67,900 981,834.00 0.15 216 688586 江航装备 87,191 980,898.75 0.15 217 002099 海翔药业 178,300 980,650.00 0.15 218 603690 至纯科技 38,880 971,611.20 0.15 219 300580 贝斯特 39,000 958,230.00 0.15 220 601218 吉鑫科技 231,400 951,054.00 0.15 221 300841 康华生物 14,400 949,968.00 0.15 222 688766 普冉股份 15,000 948,000.00 0.15 223 300119 瑞普生物 48,800 947,696.00 0.15 224 002258 利尔化学 85,800 947,232.00 0.15 225 300183 东软载波 55,700 936,317.00 0.14 226 300850 新强联 26,100 934,902.00 0.14 227 688388 嘉元科技 46,295 929,603.60 0.14 228 002516 旷达科技 180,200 928,030.00 0.14 229 600033 福建高速 259,500 918,630.00 0.14 230 603698 航天工程 52,000 916,240.00 0.14 231 001203 大中矿业 96,900 915,705.00 0.14 232 688584 上海合晶 51,200 915,456.00 0.14 233 000049 德赛电池 39,945 909,148.20 0.14 234 688013 天臣医疗 30,463 890,433.49 0.14 235 600458 时代新材 64,900 890,428.00 0.14 236 688123 聚辰股份 10,949 886,759.51 0.14 237 001213 中铁特货 218,300 886,298.00 0.14 238 000528 柳工 91,600 880,276.00 0.13 239 601609 金田股份 124,700 874,147.00 0.13 240 002080 中材科技 44,800 873,600.00 0.13 241 603373 安邦护卫 17,700 872,256.00 0.13 242 000600 建投能源 126,100 871,351.00 0.13 243 600961 株冶集团 77,700 868,686.00 0.13 244 301078 孩子王 66,400 867,848.00 0.13 245 002901 大博医疗 23,900 866,136.00 0.13 246 601311 骆驼股份 95,900 865,977.00 0.13 247 000680 山推股份 96,400 864,708.00 0.13 248 688185 康希诺 14,490 864,038.70 0.13 249 002597 金禾实业 36,600 861,930.00 0.13 250 688132 邦彦技术 42,400 860,720.00 0.13 251 688607 康众医疗 45,826 859,237.50 0.13 252 600502 安徽建工 182,700 858,690.00 0.13 253 605589 圣泉集团 30,900 857,475.00 0.13 254 603137 恒尚节能 58,600 855,560.00 0.13 255 300562 乐心医疗 57,900 854,025.00 0.13 256 600207 安彩高科 179,200 852,992.00 0.13 257 002378 章源钨业 107,800 852,698.00 0.13 258 600064 南京高科 110,400 851,184.00 0.13 259 600382 广东明珠 156,000 850,200.00 0.13 260 605567 春雪食品 83,100 850,113.00 0.13 261 000408 藏格矿业 19,900 849,133.00 0.13 262 002963 豪尔赛 66,900 848,961.00 0.13 263 002191 劲嘉股份 207,900 848,232.00 0.13 264 600993 马应龙 29,800 842,744.00 0.13 265 301059 金三江 74,000 842,120.00 0.13 266 001210 金房能源 61,400 840,566.00 0.13 267 000720 新能泰山 240,800 840,392.00 0.13 268 000551 创元科技 65,400 840,390.00 0.13 269 002169 智光电气 129,600 838,512.00 0.13 270 300628 亿联网络 24,100 837,716.00 0.13 271 002696 百洋股份 137,973 837,496.11 0.13 272 600410 华胜天成 87,200 836,248.00 0.13 273 605189 富春染织 67,330 836,238.60 0.13 274 603337 杰克股份 23,300 836,004.00 0.13 275 688067 爱威科技 38,827 835,168.77 0.13 276 603926 铁流股份 73,500 834,960.00 0.13 277 301235 华康洁净 35,300 834,492.00 0.13 278 601958 金钼股份 76,200 833,628.00 0.13 279 002144 宏达高科 71,300 833,497.00 0.13 280 002999 天禾股份 119,400 833,412.00 0.13 281 301167 建研设计 52,200 833,112.00 0.13 282 605005 合兴股份 45,600 833,112.00 0.13 283 605369 拱东医疗 43,860 832,901.40 0.13 284 600149 廊坊发展 161,600 832,240.00 0.13 285 601003 柳钢股份 236,400 832,128.00 0.13 286 600578 京能电力 185,100 831,099.00 0.13 287 605259 绿田机械 42,300 829,503.00 0.13 288 300973 立高食品 17,000 829,090.00 0.13 289 603173 福斯达 23,300 828,315.00 0.13 290 300322 硕贝德 55,400 828,230.00 0.13 291 603709 中源家居 63,400 828,004.00 0.13 292 603216 梦天家居 65,400 827,964.00 0.13 293 002461 珠江啤酒 73,300 827,557.00 0.13 294 603309 维力医疗 65,000 826,800.00 0.13 295 688663 新风光 30,574 823,969.30 0.13 296 002128 电投能源 41,600 822,848.00 0.13 297 002061 浙江交科 207,600 822,096.00 0.13 298 002626 金达威 39,900 816,354.00 0.13 299 001260 坤泰股份 43,200 813,456.00 0.12 300 605222 起帆电缆 53,610 811,655.40 0.12 301 301510 固高科技 27,000 811,350.00 0.12 302 601369 陕鼓动力 91,800 805,086.00 0.12 303 300170 汉得信息 46,500 800,265.00 0.12 304 605507 国邦医药 40,400 798,708.00 0.12 305 301090 华润材料 105,600 795,168.00 0.12 306 600329 达仁堂 23,800 793,968.00 0.12 307 603259 药明康德 11,400 792,870.00 0.12 308 300876 蒙泰高新 30,400 790,400.00 0.12 309 000058 深赛格 94,800 787,788.00 0.12 310 002145 中核钛白 189,300 785,595.00 0.12 311 002385 大北农 194,400 785,376.00 0.12 312 603989 艾华集团 49,500 762,300.00 0.12 313 000761 本钢板材 210,200 756,720.00 0.12 314 688682 霍莱沃 24,125 755,112.50 0.12 315 002777 久远银海 41,000 748,660.00 0.11 316 002249 大洋电机 112,800 742,224.00 0.11 317 301631 壹连科技 8,956 739,765.60 0.11 318 688345 博力威 26,320 725,116.00 0.11 319 601595 上海电影 24,300 720,252.00 0.11 320 002993 奥海科技 17,300 717,431.00 0.11 321 002624 完美世界 46,700 708,439.00 0.11 322 688231 隆达股份 39,200 707,560.00 0.11 323 301061 匠心家居 9,100 705,614.00 0.11 324 301606 绿联科技 13,700 704,591.00 0.11 325 300869 康泰医学 49,100 704,094.00 0.11 326 300363 博腾股份 41,200 703,696.00 0.11 327 600757 长江传媒 75,800 703,424.00 0.11 328 688007 光峰科技 48,597 702,712.62 0.11 329 600486 扬农化工 12,100 701,800.00 0.11 330 002815 崇达技术 61,700 699,061.00 0.11 331 001308 康冠科技 30,700 694,434.00 0.11 332 300305 裕兴股份 108,800 694,144.00 0.11 333 688798 艾为电子 10,142 691,684.40 0.11 334 600480 凌云股份 56,800 691,256.00 0.11 335 002407 多氟多 56,600 689,954.00 0.11 336 002151 北斗星通 24,000 688,560.00 0.11 337 300369 绿盟科技 88,500 687,645.00 0.11 338 603197 保隆科技 17,600 687,632.00 0.11 339 688739 成大生物 26,037 687,376.80 0.11 340 300768 迪普科技 40,000 686,000.00 0.11 341 301207 华兰疫苗 40,600 684,516.00 0.10 342 603421 鼎信通讯 101,600 683,768.00 0.10 343 301500 飞南资源 31,900 683,298.00 0.10 344 688127 蓝特光学 26,562 682,909.02 0.10 345 301047 义翘神州 10,000 681,000.00 0.10 346 300616 尚品宅配 51,700 680,889.00 0.10 347 600685 中船防务 25,000 679,750.00 0.10 348 002585 双星新材 124,400 679,224.00 0.10 349 603113 金能科技 98,000 679,140.00 0.10 350 300602 飞荣达 32,000 678,720.00 0.10 351 600305 恒顺醋业 87,800 678,694.00 0.10 352 603306 华懋科技 15,600 678,600.00 0.10 353 688707 振华新材 50,080 678,584.00 0.10 354 688612 威迈斯 25,371 678,420.54 0.10 355 000090 天健集团 191,419 677,623.26 0.10 356 301362 民爆光电 16,600 677,446.00 0.10 357 688289 圣湘生物 33,068 677,232.64 0.10 358 688588 凌志软件 46,400 676,048.00 0.10 359 688636 智明达 20,000 675,800.00 0.10 360 002847 盐津铺子 8,400 675,360.00 0.10 361 688469 芯联集成 141,489 674,902.53 0.10 362 000913 钱江摩托 44,800 672,000.00 0.10 363 688403 汇成股份 64,657 671,786.23 0.10 364 300463 迈克生物 56,400 671,160.00 0.10 365 603877 太平鸟 46,200 669,900.00 0.10 366 000089 深圳机场 97,000 669,300.00 0.10 367 300182 捷成股份 121,200 667,812.00 0.10 368 002004 华邦健康 160,000 667,200.00 0.10 369 301109 军信股份 44,800 666,624.00 0.10 370 600048 保利发展 82,000 664,200.00 0.10 371 002081 金螳螂 193,400 663,362.00 0.10 372 001367 海森药业 30,400 663,024.00 0.10 373 601528 瑞丰银行 114,500 662,955.00 0.10 374 601702 华峰铝业 41,700 662,613.00 0.10 375 300482 万孚生物 31,000 661,850.00 0.10 376 688677 海泰新光 16,963 661,726.63 0.10 377 688235 百济神州 2,820 658,864.80 0.10 378 001339 智微智能 13,600 657,288.00 0.10 379 002532 天山铝业 78,400 651,504.00 0.10 380 600025 华能水电 67,600 645,580.00 0.10 381 603005 晶方科技 22,700 644,453.00 0.10 382 688668 鼎通科技 10,281 642,151.26 0.10 383 300821 东岳硅材 81,600 641,376.00 0.10 384 603025 大豪科技 45,100 632,302.00 0.10 385 002726 龙大美食 108,200 629,724.00 0.10 386 688288 鸿泉物联 21,455 622,409.55 0.10 387 603799 华友钴业 16,800 621,936.00 0.10 388 300678 中科信息 17,600 608,608.00 0.09 389 600682 南京新百 88,000 591,360.00 0.09 390 002390 信邦制药 168,600 586,728.00 0.09 391 300808 久量股份 19,700 584,105.00 0.09 392 000828 东莞控股 54,400 581,536.00 0.09 393 002493 荣盛石化 69,900 578,772.00 0.09 394 688333 铂力特 9,600 571,776.00 0.09 395 600497 驰宏锌锗 107,700 569,733.00 0.09 396 688279 峰岹科技 3,068 569,114.00 0.09 397 603919 金徽酒 31,300 566,530.00 0.09 398 688116 天奈科技 12,215 559,080.55 0.09 399 600557 康缘药业 37,600 555,728.00 0.09 400 688343 云天励飞 11,200 553,504.00 0.08 401 600640 国脉文化 45,600 552,672.00 0.08 402 601928 凤凰传媒 49,300 550,681.00 0.08 403 001301 尚太科技 11,200 546,112.00 0.08 404 600323 瀚蓝环境 22,400 545,440.00 0.08 405 600595 中孚实业 124,300 544,434.00 0.08 406 002623 亚玛顿 33,700 544,255.00 0.08 407 688503 聚和材料 13,018 538,815.02 0.08 408 000690 宝新能源 117,900 536,445.00 0.08 409 600997 开滦股份 90,600 533,634.00 0.08 410 601187 厦门银行 76,800 521,472.00 0.08 411 603667 五洲新春 15,500 519,405.00 0.08 412 688700 东威科技 13,018 513,560.10 0.08 413 603508 思维列控 19,200 508,416.00 0.08 414 300188 国投智能 36,800 507,840.00 0.08 415 300596 利安隆 17,600 506,352.00 0.08 416 000869 张裕 A 23,800 505,274.00 0.08 417 301291 明阳电气 12,200 502,030.00 0.08 418 600422 昆药集团 34,900 499,419.00 0.08 419 002182 宝武镁业 40,800 499,392.00 0.08 420 000875 吉电股份 98,400 497,904.00 0.08 421 600252 中恒集团 196,700 497,651.00 0.08 422 002544 普天科技 21,200 497,140.00 0.08 423 688548 广钢气体 49,318 494,166.36 0.08 424 688091 上海谊众 10,500 491,190.00 0.08 425 688192 迪哲医药 8,200 490,360.00 0.08 426 688608 恒玄科技 1,402 487,867.96 0.07 427 600058 五矿发展 63,000 486,990.00 0.07 428 688106 金宏气体 27,123 485,230.47 0.07 429 688690 纳微科技 21,152 482,900.16 0.07 430 600017 日照港 155,400 481,740.00 0.07 431 603033 三维股份 42,800 479,788.00 0.07 432 300027 华谊兄弟 178,900 479,452.00 0.07 433 002947 恒铭达 14,400 477,936.00 0.07 434 601101 昊华能源 65,900 477,116.00 0.07 435 688083 中望软件 7,404 476,891.64 0.07 436 688401 路维光电 13,703 475,494.10 0.07 437 600623 华谊集团 62,600 473,882.00 0.07 438 603227 雪峰科技 56,500 473,470.00 0.07 439 600266 城建发展 103,868 471,560.72 0.07 440 300428 立中集团 25,800 470,076.00 0.07 441 688411 海博思创 5,500 468,765.00 0.07 442 600740 山西焦化 125,700 466,347.00 0.07 443 603567 珍宝岛 39,600 465,300.00 0.07 444 605168 三人行 15,800 464,994.00 0.07 445 000631 顺发恒业 156,000 464,880.00 0.07 446 601949 中国出版 70,000 464,800.00 0.07 447 300195 长荣股份 65,300 464,283.00 0.07 448 002219 新里程 209,500 460,900.00 0.07 449 603043 广州酒家 29,500 459,610.00 0.07 450 688598 金博股份 18,001 457,585.42 0.07 451 000813 德展健康 141,700 456,274.00 0.07 452 002267 陕天然气 60,100 454,957.00 0.07 453 600929 雪天盐业 89,600 453,376.00 0.07 454 603039 泛微网络 8,100 451,170.00 0.07 455 688590 新致软件 21,958 451,017.32 0.07 456 688080 映翰通 8,800 447,832.00 0.07 457 605333 沪光股份 16,300 447,435.00 0.07 458 001238 浙江正特 11,400 446,880.00 0.07 459 688190 云路股份 4,800 444,288.00 0.07 460 688380 中微半导 16,371 443,654.10 0.07 461 605123 派克新材 5,600 436,240.00 0.07 462 601677 明泰铝业 35,100 435,942.00 0.07 463 688152 麒麟信安 9,300 435,798.00 0.07 464 600052 东望时代 94,400 434,240.00 0.07 465 000019 深粮控股 64,900 432,234.00 0.07 466 688559 海目星 13,104 431,121.60 0.07 467 688418 震有科技 16,271 430,530.66 0.07 468 688239 航宇科技 12,306 430,463.88 0.07 469 300486 东杰智能 52,000 430,040.00 0.07 470 688369 致远互联 16,271 429,391.69 0.07 471 688268 华特气体 8,500 428,145.00 0.07 472 002978 安宁股份 13,500 426,330.00 0.07 473 300420 五洋自控 123,800 425,872.00 0.07 474 688787 海天瑞声 4,000 424,720.00 0.07 475 002694 顾地科技 86,400 422,496.00 0.06 476 603298 杭叉集团 20,100 421,095.00 0.06 477 300292 吴通控股 86,300 420,281.00 0.06 478 688030 山石网科 26,283 420,265.17 0.06 479 300289 利德曼 80,800 420,160.00 0.06 480 600312 平高电气 27,300 420,147.00 0.06 481 688416 恒烁股份 10,424 419,670.24 0.06 482 688512 慧智微 38,400 418,944.00 0.06 483 001359 平安电工 12,000 418,560.00 0.06 484 300241 瑞丰光电 73,400 418,380.00 0.06 485 688786 悦安新材 17,934 417,862.20 0.06 486 688387 信科移动 73,928 417,693.20 0.06 487 603368 柳药集团 24,700 417,677.00 0.06 488 605255 天普股份 21,300 416,628.00 0.06 489 002025 航天电器 8,100 416,421.00 0.06 490 688478 晶升股份 13,600 416,160.00 0.06 491 688722 同益中 19,530 415,403.10 0.06 492 688031 星环科技 8,908 415,380.04 0.06 493 002331 皖通科技 51,600 415,380.00 0.06 494 002228 合兴包装 117,600 415,128.00 0.06 495 000751 锌业股份 132,200 415,108.00 0.06 496 300928 华安鑫创 12,400 414,780.00 0.06 497 603588 高能环境 73,500 414,540.00 0.06 498 688267 中触媒 14,400 414,432.00 0.06 499 002349 精华制药 57,400 412,706.00 0.06 500 688038 中科通达 25,981 412,318.47 0.06 501 300991 创益通 13,600 412,216.00 0.06 502 002578 闽发铝业 122,000 408,700.00 0.06 503 000686 东北证券 53,400 407,442.00 0.06 504 002075 沙钢股份 70,000 407,400.00 0.06 505 688051 佳华科技 16,269 404,935.41 0.06 506 002818 富森美 32,400 404,352.00 0.06 507 301096 百诚医药 9,000 404,100.00 0.06 508 001317 三羊马 8,800 403,040.00 0.06 509 603590 康辰药业 12,800 402,432.00 0.06 510 688685 迈信林 7,200 402,120.00 0.06 511 688314 康拓医疗 13,015 401,903.20 0.06 512 601519 大智慧 39,200 399,448.00 0.06 513 002905 金逸影视 42,400 393,472.00 0.06 514 601952 苏垦农发 39,800 392,826.00 0.06 515 601222 林洋能源 68,400 389,880.00 0.06 516 300598 诚迈科技 9,100 387,205.00 0.06 517 601668 中国建筑 66,600 384,282.00 0.06 518 301205 联特科技 4,000 383,440.00 0.06 519 688095 福昕软件 5,600 380,296.00 0.06 520 688551 科威尔 12,913 379,513.07 0.06 521 688611 杭州柯林 11,600 378,508.00 0.06 522 300614 百川畅银 28,400 378,004.00 0.06 523 688606 奥泰生物 5,600 376,320.00 0.06 524 301043 绿岛风 12,200 375,272.00 0.06 525 688337 普源精电 10,397 370,860.99 0.06 526 002233 塔牌集团 49,400 365,560.00 0.06 527 002936 郑州银行 175,500 361,530.00 0.06 528 603127 昭衍新药 17,000 357,510.00 0.05 529 601919 中远海控 23,700 356,448.00 0.05 530 600966 博汇纸业 80,300 354,926.00 0.05 531 600626 申达股份 95,600 347,028.00 0.05 532 688018 乐鑫科技 2,342 342,166.20 0.05 533 600633 浙数文化 24,700 341,848.00 0.05 534 300861 美畅股份 16,800 341,544.00 0.05 535 688073 毕得医药 5,874 340,809.48 0.05 536 300894 火星人 26,500 339,995.00 0.05 537 605555 德昌股份 20,000 331,400.00 0.05 538 688351 微电生理 16,555 326,133.50 0.05 539 600408 安泰集团 157,400 324,244.00 0.05 540 603816 顾家家居 12,500 319,000.00 0.05 541 688318 财富趋势 2,746 315,570.32 0.05 542 688019 安集科技 2,054 311,797.20 0.05 543 000425 徐工机械 39,800 309,246.00 0.05 544 601118 海南橡胶 65,400 308,688.00 0.05 545 601811 新华文轩 21,000 305,970.00 0.05 546 002083 孚日股份 62,200 300,426.00 0.05 547 688215 瑞晟智能 7,817 297,202.34 0.05 548 000950 重药控股 59,500 296,905.00 0.05 549 300666 江丰电子 3,800 281,580.00 0.04 550 002216 三全食品 25,300 280,071.00 0.04 551 601021 春秋航空 5,000 278,250.00 0.04 552 600179 安通控股 100,800 278,208.00 0.04 553 002539 云图控股 29,500 276,710.00 0.04 554 688568 中科星图 7,633 274,864.33 0.04 555 300674 宇信科技 8,800 266,552.00 0.04 556 601869 长飞光纤 6,500 264,680.00 0.04 557 300623 捷捷微电 8,800 262,240.00 0.04 558 601083 锦江航运 23,500 261,085.00 0.04 559 000902 新洋丰 18,300 253,089.00 0.04 560 001389 广合科技 4,300 252,711.00 0.04 561 688100 威胜信息 6,807 252,199.35 0.04 562 002925 盈趣科技 14,000 251,720.00 0.04 563 600643 爱建集团 33,600 249,312.00 0.04 564 600231 凌钢股份 142,600 248,124.00 0.04 565 300913 兆龙互连 5,280 247,209.60 0.04 566 688183 生益电子 4,810 246,272.00 0.04 567 002130 沃尔核材 10,300 245,346.00 0.04 568 600037 歌华有线 32,000 244,480.00 0.04 569 300226 上海钢联 10,700 244,388.00 0.04 570 688567 孚能科技 16,800 243,600.00 0.04 571 603920 世运电路 7,900 241,029.00 0.04 572 600594 益佰制药 62,600 241,010.00 0.04 573 603385 惠达卫浴 36,000 239,040.00 0.04 574 301215 中汽股份 38,200 236,840.00 0.04 575 600967 内蒙一机 12,100 234,135.00 0.04 576 600601 方正科技 43,800 233,892.00 0.04 577 600667 太极实业 35,300 232,274.00 0.04 578 600850 电科数字 9,600 232,224.00 0.04 579 002402 和而泰 10,000 231,700.00 0.04 580 601963 重庆银行 21,200 230,232.00 0.04 581 002859 洁美科技 11,400 226,974.00 0.03 582 601688 华泰证券 12,700 226,187.00 0.03 583 002906 华阳集团 6,900 224,319.00 0.03 584 300570 太辰光 2,300 221,674.00 0.03 585 601989 中国重工 47,600 220,864.00 0.03 586 600114 东睦股份 10,800 219,672.00 0.03 587 300772 运达股份 17,020 219,217.60 0.03 588 600012 皖通高速 12,800 217,344.00 0.03 589 601233 桐昆股份 20,400 216,240.00 0.03 590 000951 中国重汽 12,100 212,718.00 0.03 591 002701 奥瑞金 35,600 211,820.00 0.03 592 603662 柯力传感 3,300 210,969.00 0.03 593 600790 轻纺城 56,400 210,372.00 0.03 594 000685 中山公用 23,900 209,842.00 0.03 595 688299 长阳科技 10,600 209,562.00 0.03 596 600210 紫江企业 30,600 208,998.00 0.03 597 603985 恒润股份 13,400 208,772.00 0.03 598 600710 苏美达 21,700 208,537.00 0.03 599 002705 新宝股份 14,125 207,637.50 0.03 600 600780 通宝能源 35,000 207,550.00 0.03 601 600428 中远海特 33,200 207,500.00 0.03 602 300393 中来股份 36,000 207,360.00 0.03 603 600959 江苏有线 60,100 206,744.00 0.03 604 600597 光明乳业 24,550 206,465.50 0.03 605 000791 甘肃能源 32,300 206,074.00 0.03 606 600987 航民股份 28,800 203,616.00 0.03 607 603565 中谷物流 21,300 203,415.00 0.03 608 605296 神农集团 6,600 202,884.00 0.03 609 600635 大众公用 52,000 202,800.00 0.03 610 300035 中科电气 12,000 202,560.00 0.03 611 000930 中粮科技 36,300 202,554.00 0.03 612 000688 国城矿业 15,200 202,312.00 0.03 613 603678 火炬电子 5,300 201,559.00 0.03 614 002011 盾安环境 17,300 200,680.00 0.03 615 002468 申通快递 18,700 199,903.00 0.03 616 601778 晶科科技 67,300 199,881.00 0.03 617 603766 隆鑫通用 15,600 199,056.00 0.03 618 603013 亚普股份 11,500 198,720.00 0.03 619 300685 艾德生物 9,200 198,076.00 0.03 620 600123 兰花科创 30,300 197,556.00 0.03 621 600577 精达股份 26,500 197,160.00 0.03 622 001914 招商积余 15,900 196,683.00 0.03 623 000915 华特达因 5,500 194,425.00 0.03 624 600490 鹏欣资源 44,200 194,038.00 0.03 625 688131 皓元医药 3,983 192,578.05 0.03 626 601678 滨化股份 46,500 192,510.00 0.03 627 300641 正丹股份 8,400 191,436.00 0.03 628 002101 广东鸿图 15,300 191,403.00 0.03 629 600941 中国移动 1,700 191,335.00 0.03 630 000672 上峰水泥 24,200 191,180.00 0.03 631 600866 星湖科技 27,600 190,716.00 0.03 632 600285 羚锐制药 8,400 190,428.00 0.03 633 300415 伊之密 9,400 189,410.00 0.03 634 000429 粤高速 A 14,200 189,286.00 0.03 635 002202 金风科技 18,400 188,600.00 0.03 636 688633 星球石墨 6,900 187,887.00 0.03 637 600750 江中药业 8,600 187,738.00 0.03 638 002456 欧菲光 15,800 187,230.00 0.03 639 002588 史丹利 20,900 184,129.00 0.03 640 001696 宗申动力 8,100 181,845.00 0.03 641 600812 华北制药 29,400 181,692.00 0.03 642 300470 中密控股 4,900 180,173.00 0.03 643 002755 奥赛康 11,220 179,295.60 0.03 644 002895 川恒股份 7,900 178,224.00 0.03 645 600211 西藏药业 4,800 176,736.00 0.03 646 600389 江山股份 9,500 176,700.00 0.03 647 600216 浙江医药 11,900 176,001.00 0.03 648 300702 天宇股份 7,500 174,450.00 0.03 649 300018 中元股份 21,900 174,105.00 0.03 650 002550 千红制药 20,600 173,040.00 0.03 651 600053 九鼎投资 11,200 172,256.00 0.03 652 605116 奥锐特 8,000 167,200.00 0.03 653 605599 菜百股份 9,900 161,865.00 0.02 654 002511 中顺洁柔 23,700 159,264.00 0.02 655 688625 呈和科技 5,180 158,404.40 0.02 656 603605 珀莱雅 1,900 157,301.00 0.02 657 300352 北信源 28,000 154,840.00 0.02 658 300634 彩讯股份 5,700 154,470.00 0.02 659 688209 英集芯 8,000 147,760.00 0.02 660 603619 中曼石油 7,200 144,504.00 0.02 661 002010 传化智联 25,800 143,964.00 0.02 662 601838 成都银行 7,100 142,710.00 0.02 663 300904 威力传动 2,600 141,180.00 0.02 664 688432 有研硅 12,628 139,413.12 0.02 665 000965 天保基建 35,500 137,740.00 0.02 666 688425 铁建重工 33,600 137,088.00 0.02 667 000975 山金国际 7,200 136,368.00 0.02 668 001965 招商公路 11,100 133,200.00 0.02 669 600742 富维股份 13,800 131,238.00 0.02 670 688336 三生国健 2,400 130,176.00 0.02 671 002891 中宠股份 2,100 129,927.00 0.02 672 600694 大商股份 7,000 129,850.00 0.02 673 002408 齐翔腾达 28,500 127,680.00 0.02 674 600928 西安银行 31,200 122,304.00 0.02 675 600508 上海能源 10,000 117,000.00 0.02 676 688001 华兴源创 4,571 115,509.17 0.02 677 601555 东吴证券 12,800 112,000.00 0.02 678 688523 航天环宇 5,200 111,852.00 0.02 679 300416 苏试试验 7,300 104,609.00 0.02 680 002053 云南能投 9,400 103,494.00 0.02 681 002773 康弘药业 3,500 101,395.00 0.02 682 000597 东北制药 18,700 96,492.00 0.01 683 600461 洪城环境 10,000 96,400.00 0.01 684 601619 嘉泽新能 25,400 90,932.00 0.01 685 002389 航天彩虹 3,500 89,600.00 0.01 686 688232 新点软件 2,941 88,347.64 0.01 687 300045 华力创通 4,600 87,814.00 0.01 688 600559 老白干酒 5,200 87,100.00 0.01 689 002421 达实智能 25,300 85,008.00 0.01 690 688244 永信至诚 3,200 84,224.00 0.01 691 002100 天康生物 13,500 83,565.00 0.01 692 603075 热威股份 3,600 71,964.00 0.01 693 000877 天山股份 14,300 66,352.00 0.01 694 600861 北京人力 3,400 65,620.00 0.01 695 001391 国货航 4,686 31,536.78 0.00 696 688545 兴福电子 994 26,778.36 0.00 697 301458 钧崴电子 701 23,890.08 0.00 698 301275 汉朔科技 397 22,303.46 0.00 699 301678 新恒汇 382 20,708.22 0.00 700 688583 思看科技 227 18,066.93 0.00 701 301602 超研股份 658 16,311.82 0.00 702 301501 恒鑫生活 350 15,820.00 0.00 703 001388 信通电子 937 15,385.54 0.00 704 688757 胜科纳米 536 14,123.60 0.00 705 301535 浙江华远 734 13,931.32 0.00 706 301662 宏工科技 143 13,579.28 0.00 707 603194 中力股份 291 13,208.49 0.00 708 688758 赛分科技 777 13,177.92 0.00 709 603049 中策橡胶 295 12,682.05 0.00 710 301658 首航新能 437 12,511.31 0.00 711 603072 天和磁材 226 12,283.10 0.00 712 301590 优优绿能 73 11,111.33 0.00 713 301665 泰禾股份 393 11,090.46 0.00 714 603202 天有为 114 10,578.06 0.00 715 001356 富岭股份 709 10,230.87 0.00 716 301585 蓝宇股份 273 9,363.90 0.00 717 688755 汉邦科技 203 9,043.65 0.00 718 301173 毓恬冠佳 173 7,779.81 0.00 719 001382 新亚电缆 366 7,349.28 0.00 720 301595 太力科技 196 7,028.56 0.00 721 301560 众捷汽车 190 6,279.50 0.00 722 603210 泰鸿万立 286 5,634.20 0.00 723 603271 永杰新材 126 4,418.82 0.00 724 603124 江南新材 88 4,058.56 0.00 725 001390 古麒绒材 178 3,827.00 0.00 726 001395 亚联机械 80 3,776.80 0.00 727 603257 中国瑞林 78 3,696.42 0.00 728 603409 汇通控股 100 3,331.00 0.00 729 603382 海阳科技 105 2,987.25 0.00 730 001335 信凯科技 80 2,869.60 0.00 731 603400 华之杰 57 2,828.34 0.00 732 603120 肯特催化 65 2,684.50 0.00 733 301505 苏州规划 79 1,726.15 0.00 734 300590 移为通信 70 910.70 0.00 735 300787 海能实业 60 831.00 0.00 736 002414 高德红外 80 820.00 0.00 737 603530 神马电力 22 570.24 0.00 738 603327 福蓉科技 50 462.50 0.00 739 603055 台华新材 39 356.07 0.00 740 601279 英利汽车 31 123.69 0.00 741 688281 华秦科技 1 60.51 0.00 742 688600 皖仪科技 1 23.50 0.00 7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计买入 占期初基金资产净值比例（％） 金额 1 300170 汉得信息 8,109,546.00 0.95 2 601333 广深铁路 7,991,614.00 0.93 3 600063 皖维高新 7,895,743.00 0.92 4 000030 富奥股份 7,891,626.00 0.92 5 600075 新疆天业 7,885,640.00 0.92 6 300151 昌红科技 7,776,600.68 0.91 7 002023 海特高新 7,717,090.00 0.90 8 300232 洲明科技 7,656,087.00 0.89 9 600718 东软集团 7,372,466.00 0.86 10 600675 中华企业 7,347,809.00 0.86 11 000049 德赛电池 7,080,844.92 0.83 12 688789 宏华数科 6,904,904.53 0.81 13 002151 北斗星通 6,824,183.00 0.80 14 300113 顺网科技 6,716,943.00 0.79 15 601311 骆驼股份 6,706,349.00 0.78 16 000636 风华高科 6,671,796.00 0.78 17 600305 恒顺醋业 6,605,108.00 0.77 18 600888 新疆众和 6,356,729.00 0.74 19 603236 移远通信 6,291,746.00 0.74 20 002839 张家港行 6,274,284.00 0.73 注：买入金额按买入成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出 占期初基金资产净值比例（％） 金额 1 688336 三生国健 11,075,429.73 1.29 2 300170 汉得信息 9,822,122.65 1.15 3 002004 华邦健康 9,626,659.00 1.13 4 600643 爱建集团 9,135,042.20 1.07 5 603171 税友股份 8,987,923.00 1.05 6 300236 上海新阳 8,512,201.00 0.99 7 300638 广和通 8,511,645.76 0.99 8 300682 朗新集团 8,438,736.00 0.99 9 600718 东软集团 8,210,503.00 0.96 10 300232 洲明科技 8,078,021.93 0.94 11 000682 东方电子 8,017,882.26 0.94 12 600320 振华重工 7,941,315.00 0.93 13 601333 广深铁路 7,876,929.00 0.92 14 300113 顺网科技 7,865,349.00 0.92 15 601222 林洋能源 7,792,704.00 0.91 16 603327 福蓉科技 7,723,418.75 0.90 17 600323 瀚蓝环境 7,511,411.60 0.88 18 600058 五矿发展 7,371,863.80 0.86 19 300079 数码视讯 7,360,421.00 0.86 20 601718 际华集团 7,351,251.00 0.86 注：卖出金额按卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 单位：人民币元 买入股票成本（成交）总额 2,751,080,934.62 卖出股票收入（成交）总额 2,999,746,484.66 注：买入股票成本总额、卖出股票收入总额均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 本基金本报告期末未持有债券。 7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 本基金本报告期末未持有债券。 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属。 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 7.10 本基金投资股指期货的投资政策 本基金根据风险管理的原则，以套期保值为主要目的，有选择地投资于股指期货，并主要投资于流动性好、交易活跃且与基金投资目标匹配的期货合约。本基金的股指期货套保策略主要用于实现两项投资目标：第一、在合适的交易价格上建立股指期货多头套保仓位，力争获得相对于目标指数的超额收益；第二、在基金组合管理中，将股指期货合约作为高效管理权益仓位的投资工具，力争降低权益仓位调整的交易成本。 7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 7.11.1 本期国债期货投资政策 本基金本报告期内未投资国债期货。 7.12 投资组合报告附注 7.12.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到监管部门立案调查或报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形说明 本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内收到公开谴责、处罚的情形。 7.12.2 基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明 基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。 7.12.3 期末其他各项资产构成 单位：人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 7,918,013.85 2 应收清算款 3,142,309.37 3 应收股利 - 4 应收利息 - 5 应收申购款 30,708.91 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 11,091,032.13 7.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 7.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。 7.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §8 基金份额持有人信息 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位：份 持有人结构 份额级 持有人 户均持有的 机构投资者 个人投资者 别 户数 基金份额 （户） 持有份额 占总份额比 持有份额 占总份额比 例 例 申万菱 信量化 小盘股 16,795 14,279.91 120,786,629.18 50.36% 119,044,537.08 49.64% 票 (LOF)A 申万菱 信量化 小盘股 164 480,571.19 78,570,474.11 99.69% 243,201.10 0.31% 票 (LOF)C 合计 16,939 18,811.31 199,357,103.29 62.56% 119,287,738.18 37.44% 注：（1）机构投资者/个人投资者持有份额占总份额比例计算中，对于下属分级基金，比例的分母采用各自级别的份额；对于合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额总额）。 （2）若同一持有人同时持有多个类别基金份额，会存在持有人户数合计数小于各份额类别持有人户数总和的情形。 8.2 期末上市基金前十名持有人 申万菱信量化小盘股票(LOF)A 序号 持有人名称 持有份额（份） 占上市总份额比例 1 张欣 319,064 9.96% 2 宋晖 171,082 5.34% 3 尤超 164,022 5.12% 4 程海俊 132,856 4.15% 5 陈勇 128,300 4.01% 6 吴建城 85,768 2.68% 7 吴天华 84,400 2.64% 8 马阿传 75,474 2.36% 9 孔凡鹤 67,586 2.11% 10 章蒙恩 56,452 1.76% 注：以上数据由中国证券登记结算有限责任公司提供。 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 项目 份额级别 持有份额总数 占基金总份额比例 （份） 申万菱信量化小盘股票 46,563.98 0.0194% (LOF)A 基金管理人所有从业人员持 申万菱信量化小盘股票 有本基金 (LOF)C 102,259.43 0.1297% 合计 148,823.41 0.0467% 注：分级基金管理人的从业人员持有基金总份额比例的计算中，对下属分级基金，比例的分母采用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额总额）。 8.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间 （万份） 本公司高级管理人员、基金投资 申万菱信量化小盘股票(LOF)A 0~10 和研究部门负责人持有本开放 申万菱信量化小盘股票(LOF)C 0 式基金 合计 0~10 申万菱信量化小盘股票(LOF)A 0~10 本基金基金经理持有本开放式 申万菱信量化小盘股票(LOF)C 0 基金 合计 0~10 §9 开放式基金份额变动 单位：份 申万菱信量化小盘股票 申万菱信量化小盘股票 (LOF)A (LOF)C 基金合同生效日（2011 年 06 月 16 日）基金份 512,987,683.05 - 额总额 本报告期期初基金份额总额 312,911,229.59 146,154,409.23 本报告期基金总申购份额 17,392,960.44 363,379.34 减：本报告期基金总赎回份额 90,473,023.77 67,704,113.36 本报告期基金拆分变动份额 - - 本报告期期末基金份额总额 239,831,166.26 78,813,675.21 注：申购含红利再投、转换入份额，赎回含转换出份额。 §10 重大事件揭示 10.1 基金份额持有人大会决议 无。 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 1、本报告期内，经公司股东会 2025 年度第二次会议表决，自 2025 年 6 月 19 日起，免去陈晓 升、王慧晶、金杰、上野由喜、四宫大辅、汪涛第四届董事会股东董事的职务，免去马晨光、杨晔、余卫明第四届董事会独立董事的职务；取消设立监事会，免去刘震、增田义之的第四届监事会监事职务，第四届监事会职工监事葛菲斐、葛诚亮不再担任公司职工监事；选举陈晓升、王慧晶、金杰、上野由喜、四宫大辅为第五届董事会股东董事，选举马晨光、杨晔、丁亮华为第五届董事会独立董事，总经理为董事会成员，任期三年。 2、本报告期内，经公司第五届董事会 2025 年度第一次会议表决，自 2025 年 6 月 19 日起，选 举陈晓升担任公司第五届董事会董事长，任期三年。 3、本报告期内，经公司第五届董事会 2025 年度第二次会议表决，自 2025 年 6 月 19 日起，聘 任汪涛担任公司总经理，王菲萍担任公司督察长，史莉珠担任公司副总经理兼财务负责人，贾成东担任公司副总经理，钟瑜阳担任公司首席信息官，任期三年。 4、本报告期内，基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 本报告期无涉及对公司运营管理及基金运作产生重大影响的，与本基金管理人、基金财产、基金托管业务相关的诉讼事项。 10.4 基金投资策略的改变 报告期内本基金管理人的基金投资策略严格遵循本基金《招募说明书》中披露的基本投资策略， 未发生显著的改变。 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 本报告期内本基金聘用毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）负责基金审计事务，未发生改聘会计师事务所事宜。 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 10.6.1 管理人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 本报告期内，基金管理人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。 10.6.2 托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 本报告期内，基金托管人及其高级管理人员无受稽查或处罚等情况。 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位：人民币元 股票交易 应支付该券商的佣金 券商名称 交易单元 占当期股票 占当期佣金 备注 数量 成交金额 成交总额的 佣金 总量的比例 比例 华源证券 股份有限 2 724,487,220.82 12.60% 321,459.11 12.68% - 公司 中泰证券 股份有限 1 609,419,608.13 10.60% 271,721.33 10.72% - 公司 东吴证券 股份有限 1 551,111,541.00 9.59% 240,233.31 9.48% - 公司 民生证券 股份有限 1 374,602,200.56 6.52% 163,292.98 6.44% - 公司 申万宏源 证券有限 3 316,811,464.92 5.51% 138,959.48 5.48% - 公司 国金证券 股份有限 2 315,220,788.70 5.48% 138,965.44 5.48% - 公司 浙商证券 1 282,788,639.84 4.92% 126,093.46 4.97% - 股份有限 公司 中邮证券 有限责任 1 276,955,082.85 4.82% 120,729.71 4.76% - 公司 天风证券 股份有限 2 237,747,275.93 4.14% 105,999.39 4.18% - 公司 长城证券 股份有限 3 232,547,546.21 4.04% 101,690.41 4.01% - 公司 东北证券 股份有限 1 215,878,086.77 3.75% 96,250.33 3.80% - 公司 国泰海通 证券股份 4 208,574,267.75 3.63% 92,284.54 3.64% - 有限公司 太平洋证 券股份有 1 191,903,483.40 3.34% 85,567.99 3.38% - 限公司 国联民生 证券股份 1 188,884,809.36 3.29% 82,336.36 3.25% 新增 有限公司 财通证券 股份有限 2 179,517,185.51 3.12% 78,318.03 3.09% - 公司 信达证券 股份有限 1 145,452,175.61 2.53% 63,404.42 2.50% - 公司 方正证券 股份有限 2 99,931,560.79 1.74% 44,551.98 1.76% - 公司 华创证券 有限责任 1 95,875,398.83 1.67% 42,743.22 1.69% - 公司 华泰证券 股份有限 1 94,296,389.36 1.64% 41,104.87 1.62% - 公司 长江证券 股份有限 1 88,704,701.02 1.54% 39,557.34 1.56% - 公司 东方财富 证券股份 2 88,335,909.87 1.54% 39,106.88 1.54% - 有限公司 中信建投 2 68,169,422.01 1.19% 30,033.60 1.18% - 证券股份 有限公司 光大证券 股份有限 1 53,142,533.11 0.92% 23,165.94 0.91% - 公司 中银国际 证券股份 1 33,206,302.80 0.58% 14,474.61 0.57% - 有限公司 兴业证券 股份有限 1 29,248,818.55 0.51% 12,749.08 0.50% - 公司 国信证券 股份有限 1 22,735,582.68 0.40% 9,909.40 0.39% - 公司 东方证券 股份有限 1 12,633,511.87 0.22% 5,507.08 0.22% - 公司 招商证券 股份有限 2 11,125,060.32 0.19% 4,960.41 0.20% - 公司 上海华信 证券有限 1 - - - - - 责任公司 东兴证券 股份有限 1 - - - - - 公司 中信证券 股份有限 2 - - - - - 公司 中国国际 金融股份 1 - - - - - 有限公司 中国银河 证券股份 1 - - - - - 有限公司 五矿证券 1 - - - - - 有限公司 北京高华 证券有限 2 - - - - - 责任公司 华金证券 股份有限 1 - - - - - 公司 国元证券 1 - - - - - 股份有限 公司 国新证券 股份有限 2 - - - - - 公司 广发证券 股份有限 1 - - - - - 公司 德邦证券 股份有限 1 - - - - - 公司 瑞银证券 有限责任 1 - - - - - 公司 第一创业 证券股份 1 - - - - - 有限公司 红塔证券 股份有限 2 - - - - - 公司 西南证券 股份有限 2 - - - - - 公司 西部证券 股份有限 1 - - - - - 公司 注：交易单元选择的标准：1、经营行为规范，在近一年内无重大违规行为；2、公司财务状况良好；3、有良好的内控制度，在业内有良好的声誉；4、有较强的研究能力，能及时、全面、定期提供质量较高的宏观、行业、公司和证券市场研究报告，并能根据基金投资的特殊要求，提供专门的研究报告；5、建立了广泛的信息网络，能及时提供准确的信息资讯和服务。 10.8 其他重大事件 无。 §11 影响投资者决策的其他重要信息 11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 投 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况 资 序 持有基金份额比例 期初份额 申购 赎回份额 持有份额 份额占 者 号 达到或者超过 20% 份额 比 类 的时间区间 别 机 1 20250101-20250630 144,296,423.40 0.00 15,000,000.00 129,296,423.40 40.58% 构 2 20250304-20250415 89,408,118.26 0.00 52,000,000.00 37,408,118.26 11.74% 产品特有风险 本基金本报告期存在单一投资者持有基金份额比例达到或者超过 20%的情况。在单一投资者持 有基金份额比例较高的情况下，如投资者集中赎回，可能会给基金带来流动性冲击。基金管理人将专业审慎、勤勉尽责地管控基金的流动性风险，保护持有人利益。 §12 备查文件目录 12.1 备查文件目录 基金合同； 招募说明书及其更新； 产品资料概要及其更新； 发售公告； 成立公告； 定期报告； 其他临时公告。 12.2 存放地点 备查文件存放在本基金管理人和托管人的住所。 12.3 查阅方式 上述文件均可到本基金管理人的住所进行查阅，也可在本基金管理人的网站进行查阅，查询网址：www.swsmu.com。 申万菱信基金管理有限公司 二〇二五年八月二十九日