嘉实黄金证券投资基金（LOF） 2017 年第 3 季度报告 2017年9月30日 基金管理人：嘉实基金管理有限公司 基金托管人：中国工商银行股份有限公司 报告送出日期：2017年10月25日 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2017年10月20日复核了 本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告期中的财务资料未经审计。 本报告期自2017年7月1日起至2017年9月30日止。 §2 基金产品概况 基金简称 嘉实黄金（QDII-FOF-LOF） 场内简称 嘉实黄金 基金主代码 160719 基金运作方式 上市契约型开放式（LOF） 基金合同生效日 2011年8月4日 报告期末基金份额总额 314,529,173.24份 本基金主要投资于境外市场以实物黄金为支持的交易所交易基金等 投资目标 金融工具，通过严格的投资纪律约束和数量化的风险管理手段，力 争实现对国际市场黄金价格走势的有效跟踪。 本基金主要通过投资于海外市场跟踪黄金价格的交易所交易基金 （ETF）以实现对黄金价格的有效跟踪，所投资的海外市场黄金 投资策略 ETF将以有实物黄金支持的金融工具为主。具体包括（1）ETF组合 管理策略：本基金遴选出在全球发达市场上市的有实物黄金支持的 优质黄金ETF，基本上采取买入持有的投资策略；（2）现金管理策 略；（3）衍生品投资策略。 业绩比较基准 （经汇率调整后的）伦敦金价格 风险收益特征 本基金属于基金中基金，本基金的表现与黄金价格走势直接相关， 预期收益可能长期超过或低于股票、债券等传统金融资产。 基金管理人 嘉实基金管理有限公司 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 境外资产托管人 英文名称：The BankofNewYorkMellonCorporation 中文名称：纽约梅隆银行股份有限公司 - 第2页共11页 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币 元 主要财务指标 报告期(2017年7月1日-2017年9月30日) 1.本期已实现收益 294,550.37 2.本期利润 1,754,895.38 3.加权平均基金份额本期利润 0.0053 4.期末基金资产净值 223,146,443.10 5.期末基金份额净值 0.709 注：（1）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益；（2）所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 净值增长 业绩比 业绩比较基 阶 净值增 率标准差 较基准 准收益率标 ①－③ ②－④ 段 长率① ② 收益率 准差④ ③ 过 去 三 0.57% 0.52% 1.19% 0.60% -0.62% -0.08% 个 月 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益 率变动的比较 第3页共11页 图：嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）基金份额累计净值增长率与同期业绩比较基准收益率的 历史走势对比图 （2011年8月4日至2017年9月30日） 注：按基金合同和招募说明书的约定，本基金自基金合同生效日起6个月内为建仓期，建仓期结 束时本基金的各项投资比例符合基金合同（十二（二）投资范围和（六）投资限制（二）投资组合限制）的有关约定。 §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 本基金、 曾任职于中 嘉实沪深 国台湾台育 300ETF联 证券、中国 接(LOF)、 台湾保诚投 嘉实基本 信。 面50指数 2008年6月 (LOF)、嘉 2016年1月 加入嘉实基 陈正宪 实H股指 5日 12年 金管理有限 数（QDII- 公司，先后 LOF）、嘉 任职于产品 实中创 管理部、指 400ETF、 数投资部， 嘉实中创 现任指数投 400ETF联 资部执行总 接、嘉实 监及基金经 第4页共11页 沪深 理。硕士研 300ETF、 究生，具有 嘉实中证 基金从业资 500ETF、 格，中国台 嘉实中证 湾籍。 500ETF联 接、嘉实 中关村 A股ETF、 嘉实富时 中国 A50ETF联 接、嘉实 富时中国 A50ETF、 嘉实创业 板ETF基 金经理 本基金、 曾任职于 嘉实沪深 IA克莱灵顿 300ETF联 投资管理公 接(LOF)、 司(IA- 嘉实基本 Clarington 面50指数 Investmen (LOF)、嘉 tsInc)、 实H股指 富兰克林坦 数（QDII- 普顿投资管 LOF）、嘉 理公司 实深证基 (Franklin 本面 Templeton 120ETF联 2016年1月 Investment 何如 接、嘉实 5日 11年 s Corp.)。 深证基本 2007年6月 面 加入嘉实基 120ETF、 金管理有限 嘉实沪深 公司，先后 300ETF、 任职于产品 嘉实中证 管理部、指 500ETF、 数投资部， 嘉实中证 现任指数投 500ETF联 资部副总监、 接、嘉实 基金经理。 中证主要 硕士研究生， 消费ETF、 具有基金从 嘉实中证 业资格，加 第5页共11页 医药卫生 拿大籍。 ETF、嘉实 中证金融 地产ETF、 嘉实中证 金融地产 ETF联接、 嘉实富时 中国 A50ETF联 接、嘉实 富时中国 A50ETF、 嘉实创业 板ETF基 金经理 注：（1）任职日期是指公司作出决定后公告之日；（2）证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 报告期内本基金运作遵规守信情况说明 报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券法》、《证券投资基金法》及其各项配套法规、《嘉实黄金证券投资基金（LOF）基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。 本基金运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定，无损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 报告期内，基金管理人严格执行证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司内部公平交易制度，各投资组合按投资管理制度和流程独立决策，并在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会；通过完善交易范围内各类交易的公平交易执行细则、严格的流程控制、持续的技术改进，确保公平交易原则的实现；通过IT系统和人工监控等方式进行日常监控，公平对待旗下管理的所有投资组合。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 报告期内，公司旗下所有投资组合参与交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的，合计1次，为旗下组合被动跟踪标的指数需要，与其他组合发生反向交易，不存在利益输送行为。 第6页共11页 4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 2017年第三季度，国际市场金价大幅震荡但收盘涨幅持平，上涨3.29%。朝鲜问题、巴塞罗 那恐怖袭击等地缘政治风险事件持续发酵，推升市场避险情绪，是支撑金价上涨的重要因素之一。 此外，近期美国经济指标表现较弱，凸显美国经济波动性大的特点，也对金价上涨形成支撑。 报告期内，本基金在兼顾流动性、跟踪误差以及投资管理人管理水平的基础上，筛选出全球发达市场上市的有实物黄金支持的黄金ETF，通过投资于有实物黄金支持的黄金ETF的方式达成跟踪金价的投资目标。 黄金作为唯一同时具有贵金属和货币特征的投资品种，将发挥其对冲货币贬值的作用，投资黄金具有其长期的潜在价值。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末本基金份额净值为0.709元；本报告期基金份额净值增长率为0.57%，业绩 比较基准收益率为1.19%。 4.5 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 无。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（人民币元） 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 - - 其中：普通股 - - 优先股 - - 存托凭证 - - 房地产信托凭 - - 证 2 基金投资 211,375,878.11 93.95 3 固定收益投资 - - 其中：债券 - - 资产支持证券 - - 4 金融衍生品投资 - - 其中：远期 - - 期货 - - 期权 - - 权证 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的 - - 第7页共11页 买入返售金融资产 6 货币市场工具 - - 7 银行存款和结算备付 13,601,837.66 6.05 金合计 8 其他资产 1,835.68 - 9 合计 224,979,551.45 100.00 5.2 报告期末在各个国家（地区）证券市场的股票及存托凭证投资分布 报告期末，本基金未持有股票及存托凭证。 5.3 报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合 报告期末，本基金未持有股票及存托凭证。 5.4 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投 资明细 报告期末，本基金未持有股票及存托凭证。 5.5 报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合 报告期末，本基金未持有债券。 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 报告期末，本基金未持有债券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资 明细 报告期末，本基金未持有资产支持证券。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名金融衍生品投资明 细 报告期末，本基金未持有金融衍生品。 5.9 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细 占基金资产 基金 基金 运作 公允价值（人民 序号 管理人 净值比例 名称 类型 方式 币元） （%） SPDRGOLDS 交易型 WorldGold 1 HARES ETF基金 开放式 TrustServi 40,223,064.13 18.03 cesLLC GAMInvestm 2 GAMPHYSGO ETF基金 交易型 entManagem 35,687,728.02 15.99 LD-USD A 开放式 entSwitzer land AG 3 UBSETF ETF基金 交易型 UBSFundMa 34,849,636.89 15.62 GOLD 开放式 nagement(S 第8页共11页 witzerland) AG ISHARES 交易型 BlackRockF 4 GOLDTRUST ETF基金 开放式 undAdvisor 32,422,658.15 14.53 s Swisscanto 5 ZKBGOLDET ETF基金 交易型 Fondsleitun 32,404,260.06 14.52 F-AA(USD) 开放式 gAG/Switze rland ETFSPHYSCL 交易型 ETFsecurit 6 SWISSGOLD ETF基金 开放式 iesUSALLC 20,106,939.86 9.01 SHRS BlackRockA 7 ISHARES ETF基金 交易型 ssetManage 15,681,591.00 7.03 GOLDCH 开放式 mentSchwei z AG 注：报告期末，本基金仅持有上述7只基金。 5.10 投资组合报告附注 5.10.1 报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体未被监管部门立案调查，在本报告编制日前一年内本基金投资的前十名证券的发行主体未受到公开谴责、处罚。 5.10.2 本基金投资的前十名股票中，没有超出基金合同规定的备选股票库之外的股票。 5.10.3 其他资产构成 序 名称 金额（人民币元） 号 1 存出保证金 - 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 1,835.68 5 应收申购款 - 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 1,835.68 5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 报告期末，本基金未持有处于转股期的可转换债券。 5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 报告期末，本基金未持有股票及存托凭证。 第9页共11页 §6 开放式基金份额变动 单位： 份 报告期期初基金份额总额 345,315,041.61 报告期期间基金总申购份额 - 减:报告期期间基金总赎回份额 30,785,868.37 报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"-"填列） - 报告期期末基金份额总额 314,529,173.24 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 报告期内，基金管理人未运用固有资金申购、赎回或者买卖本基金的基金份额。 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 报告期内，基金管理人未运用固有资金申购、赎回或者买卖本基金的基金份额。 §8 备查文件目录 8.1 备查文件目录 （1）中国证监会核准嘉实黄金证券投资基金（LOF）募集的文件； （2）《嘉实黄金证券投资基金（LOF）基金合同》； （3）《嘉实黄金证券投资基金（LOF）托管协议》； （4）《嘉实黄金证券投资基金（LOF）招募说明书》； （5）基金管理人业务资格批件、营业执照； （6）报告期内嘉实黄金证券投资基金（LOF）公告的各项原稿。 8.2 存放地点 北京市建国门北大街8号华润大厦8层嘉实基金管理有限公司 8.3 查阅方式 （1）书面查询：查阅时间为每工作日8:30-11:30,13:00-17:30。投资者可免费查阅，也可 按工本费购买复印件。 （2）网站查询：基金管理人网址：http://www.jsfund.cn 投资者对本报告如有疑问，可咨询本基金管理人嘉实基金管理有限公司，咨询电话400- 600-8800，或发电子邮件，E-mail:service@jsfund.cn。 嘉实基金管理有限公司 第10页共11页 2017年10月25日 第11页共11页