鹏华丰泽债券型证券投资基金(LOF)2016 年第1季度报告 2016年3月31日 基金管理人：鹏华基金管理有限公司 基金托管人：中国邮政储蓄银行股份有限公司 报告送出日期：2016年4月20日 §1重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏， 并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国邮政储蓄银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2016年4月15日复核 了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导 性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本 基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2016年1月1日起至3月31日止。 §2基金产品概况 基金简称 鹏华丰泽债券(LOF) 场内简称 鹏华丰泽 基金主代码 160618 交易代码 160618 基金运作方式 上市开放式基金（LOF） 基金合同生效日 2011年12月8日 报告期末基金份额总额 547,538,624.69份 在适度控制风险的基础上，通过严格的信用分析和对 投资目标 信用利差变动趋势的判断，力争获取信用溢价，以最 大程度上取得超越基金业绩比较基准的收益。 本基金债券投资将主要采取信用策略，同时辅之以久 期策略、收益率曲线策略、收益率利差策略、息差策 投资策略 略、债券选择策略等积极投资策略，在适度控制风险 的基础上，通过严格的信用分析和对信用利差变动趋 势的判断，力争获取信用溢价，以最大程度上取得超 越基金业绩比较基准的收益。 业绩比较基准 中债总指数收益率 本基金是债券型证券投资基金，属于具有中低风险收 风险收益特征 益特征的基金品种，其长期平均风险和预期收益率低 于股票基金、混合基金，高于货币市场基金。 基金管理人 鹏华基金管理有限公司 基金托管人 中国邮政储蓄银行股份有限公司 §3主要财务指标和基金净值表现 3.1主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期（ 2016年1月1日－ 2016年3月31日） 1.本期已实现收益 8,759,894.37 2.本期利润 10,358,430.86 3.加权平均基金份额本期利润 0.0221 4.期末基金资产净值 607,630,727.29 5.期末基金份额净值 1.110 注：1.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣 除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益； 2.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于 所列数字。 3.2基金净值表现 3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 净值增长率 净值增长率 业绩比较基 业绩比较基准 阶段 ① 标准差② 准收益率③ 收益率标准差 ①－③ ②－④ ④ 过去三个月 2.21% 0.06% 1.10% 0.10% 1.11% -0.04% 注：业绩比较基准=中债总指数收益率。 3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益 率变动的比较 注：1、本基金基金合同于2011年12月8日生效； 2、截至建仓期结束，本基金的各项投资比例已达到基金合同中规定的各项比例。 §4管理人报告 4.1基金经理（或基金经理小组）简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 戴钢先生，国籍中国， 经济学硕士，14年证 券从业经验。曾就职 戴钢 本基金基 2011年12月 2016年2月 14 于广东民安证券研究 金经理 8日 4日 发展部，担任研究员； 2005年9月加盟鹏华 基金管理有限公司， 从事研究分析工作， 历任债券研究员、专 户投资经理等职； 2011年12月至2016 年2月担任鹏华丰泽 债券（LOF）基金基金 经理，2012年6月起 担任鹏华金刚保本混 合基金基金经理， 2012年11月起兼任鹏 华丰和债券（LOF）基 金基金经理，2013年 9月起兼任鹏华丰实 定期开放债券基金基 金经理，2013年9月 起兼任鹏华丰泰定期 开放债券基金基金经 理，2013年10月起兼 任鹏华丰信分级债券 基金基金经理，2016 年3月起兼任鹏华丰 尚定期开放债券基金 基金经理，现同时担 任绝对收益投资部副 总经理。戴钢先生具 备基金从业资格。本 报告期内本基金基金 经理发生变动，戴钢 不再担任本基金基金 经理，由周恩源担任 本基金基金经理。 周恩源先生，国籍中 国，经济学博士，4年 金融证券从业经验。 2012年6月加盟鹏华 基金管理有限公司， 从事债券投资研究工 本基金基 2016年2月 作，担任固定收益部 周恩源 金经理 4日 - 4 基金经理助理/高级 债券研究员，2016年 2月起担任鹏华丰泽 债券（LOF）基金基金 经理。2016年2月起 兼任鹏华弘泽混合基 金基金经理。周恩源 先生具备基金从业资 格。本报告期内本基 金基金经理发生变 动，戴钢不再担任本 基金基金经理，由周 恩源担任本基金基金 经理。 注：1.任职日期和离任日期均指公司作出决定后正式对外公告之日；担任新成立基金基金经理的， 任职日期为基金合同生效日。 2.证券从业的含义遵从行业协会关于从业人员资格管理办法的相关规定。 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等法律法规、中国证监会的有关规定 以及基金合同的约定，本着诚实守信、勤勉尽责的原则管理和运作基金资产，在严格控制风险的 基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，本基金运作合规，不存在违反基金合同 和损害基金份额持有人利益的行为。 4.3公平交易专项说明 4.3.1公平交易制度的执行情况 报告期内，本基金管理人严格执行公平交易制度，确保不同投资组合在研究、交易、分配等 各环节得到公平对待。 4.3.2异常交易行为的专项说明 报告期内，本基金未发生违法违规且对基金财产造成损失的异常交易行为。本报告期内未发 生基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超 过该证券当日成交量的5%的情况。 4.4报告期内基金投资策略和运作分析 一季度债券市场震荡上涨，中债总财富指数上涨1.10%，涨幅较去年四季度缩窄。一季度以 来，经济逐步企稳，通胀水平有所抬升，与此同时，央行货币政策总体宽松，资金供需基本平衡， 中短期中高等级信用债表现较好，长期利率债收益率则呈震荡态势。 在债券资产的配置上，我们以3年以内的中高等级信用债为主。考虑在经济企稳回暖态势下， 债市可能面临一定的不确定性，因此我们适度降低了组合的杠杆水平。 4.5报告期内基金的业绩表现 2016年一季度本基金的净值增长率为2.21%，同期业绩基准增长率为1.10%。 4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 无。 §5投资组合报告 5.1报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 - - 其中：股票 - - 2 固定收益投资 651,885,207.10 92.34 其中：债券 651,885,207.10 92.34 资产支持证券 - - 3 贵金属投资 - - 4 金融衍生品投资 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售 - - 金融资产 6 银行存款和结算备付金合计 8,787,738.01 1.24 7 其他资产 45,285,802.92 6.41 8 合计 705,958,748.03 100.00 5.2报告期末按行业分类的股票投资组合 注：本基金本报告期末未持有股票。 5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 注：本基金本报告期末未持有股票。 5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％） 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 50,040,000.00 8.24 其中：政策性金融债 50,040,000.00 8.24 4 企业债券 421,059,207.10 69.30 5 企业短期融资券 180,786,000.00 29.75 6 中期票据 - - 7 可转债（可交换债） - - 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 651,885,207.10 107.28 5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产净值比 例（％） 1 122481 15中铁债 600,000 61,128,000.00 10.06 2 122752 11大丰港 543,470 56,923,047.80 9.37 3 127218 10装备02 500,000 51,200,000.00 8.43 4 150211 15国开11 500,000 50,040,000.00 8.24 5 122266 13中信03 435,990 44,052,429.60 7.25 5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资 明细 注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 注：本基金本报告期末未持有贵金属。 5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注：本基金本报告期末未持有权证。 5.9报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 5.9.1本期国债期货投资政策 本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。 5.9.2报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 注：本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。 5.9.3本期国债期货投资评价 本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。 5.10投资组合报告附注 5.10.1 2015年11月26日，中信证券股份有限公司因涉嫌违反《证券公司监督管理条例》相关规定， 中国证监会决定进行立案调查。 5.10.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。 5.10.3其他资产构成 序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 163,811.56 2 应收证券清算款 29,000,000.00 3 应收股利 - 4 应收利息 15,882,419.17 5 应收申购款 239,572.19 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 45,285,802.92 5.10.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.10.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 注：本基金本报告期末未持有股票。 5.10.6投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因，投资组合报告中数字分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §6开放式基金份额变动 单位：份 报告期期初基金份额总额 402,508,288.50 报告期期间基金总申购份额 306,976,602.04 减:报告期期间基金总赎回份额 161,946,265.85 报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"-" - 填列） 报告期期末基金份额总额 547,538,624.69 §7基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1基金管理人持有本基金份额变动情况 单位：份 报告期期初管理人持有的本基金份额 27,085,662.92 报告期期间买入/申购总份额 - 报告期期间卖出/赎回总份额 - 报告期期末管理人持有的本基金份额 27,085,662.92 报告期期末持有的本基金份额占基金总份 4.95 额比例（%） 注:本基金管理人投资本基金的费率标准与其他相同条件的投资者适用的费率标准相一致。 7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 注:本基金管理人本报告期未申购、赎回或者买卖本基金基金份额。 §8备查文件目录 8.1备查文件目录 (一)《鹏华丰泽分级债券型证券投资基金基金合同》； (二)《鹏华丰泽分级债券型证券投资基金托管协议》； (三)《鹏华丰泽债券型证券投资基金(LOF)2016年第1季度报告》（原文）。 8.2存放地点 深圳市福田区福华三路168号深圳国际商会中心43层鹏华基金管理有限公司 北京市西城区金融大街3号A座中国邮政储蓄银行股份有限公司 8.3查阅方式 投资者可在基金管理人营业时间内免费查阅，也可按工本费购买复印件，或通过本基金管理 人网站（http：//www.phfund.com）查阅。 投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人鹏华基金管理有限公司，本公司已开通客 户服务系统，咨询电话：4006788999。 鹏华基金管理有限公司 2016年4月20日