鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要鹏华价值优势股票型证券投资基金(LOF) 2013 年半年度报告摘要 2013 年 6 月 30 日 基金管理人:鹏华基金管理有限公司 基金托管人:中国建设银行股份有限公司 送出日期:2013 年 8 月 27 日 第 1 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要 §1 重要提示1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意,并由董事长签发。 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2013 年 8 月 22 日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本半年度报告摘要摘自半年度报告正文,投资者欲了解详细内容,应阅读半年度报告正文。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2013 年 1 月 1 日起至 6 月 30 日止。 第 2 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要 §2 基金简介2.1 基金基本情况 基金简称 鹏华价值优势股票(LOF) 基金主代码 160607 交易代码 160607 基金运作方式 上市契约型开放式(LOF) 基金合同生效日 2006 年 7 月 18 日 基金管理人 鹏华基金管理有限公司 基金托管人 中国建设银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 10,727,367,777.46 份 基金合同存续期 不定期 基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所 上市日期 2006 年 9 月 18 日注:本基金在交易所行情系统净值提示等其他信息披露场合下,可简称为“鹏华价值”。2.2 基金产品说明 投资目标 依托严格的研究流程和投资纪律,强调运用相对估值 分析方法,发掘我国资本市场国际接轨趋势下具备相 对价值优势的中国企业,谋求基金资产的长期稳定增 值。 投资策略 (1)股票投资:首先按照既有的研究流程和投资纪律 进行行业配置和个股选择,再运用相对估值分析方法, 进行多维估值比较,分析行业、个股的合理估值区间, 深入发掘行业和个股层面由于具备相对价值优势而存 在的投资机会,以此作为基金经理的投资线索以及权 重调整的重要依据。 (2)债券投资:以降低组合总体波动性从而改善组合 风险构成为目的,采取积极主动的投资策略,进而谋 取超额收益。 业绩比较基准 中信标普 A 股综合指数收益率×70%+中信标普国债 指数收益率×30% 风险收益特征 本基金属于股票型证券投资基金,为证券投资基金中 的中高风险品种。基金长期平均的风险和预期收益高 于混合型基金、债券型基金、货币型基金,低于成长 型股票基金。2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 鹏华基金管理有限公司 中国建设银行股份有限公司 信息披露负责人 姓名 张戈 田青 第 3 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要 联系电话 0755-82825720 010-67595096 电子邮箱 zhangge@phfund.com.cn tianqing1.zh@ccb.com 客户服务电话 4006788999 010-67595096 传真 0755-82021126 010-662758532.4 信息披露方式 登载基金半年度报告正文的管理人互联网 http://www.phfund.com网址 基金半年度报告备置地点 深圳市福田区福华三路 168 号深圳国际商会中心第 43 层鹏华基金管理有限公司 北京市西城区闹市口大街 1 号院 1 号楼中国建设银 行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位:人民币元 3.1.1 期间数据和指标 报告期(2013 年 1 月 1 日 - 2013 年 6 月 30 日) 本期已实现收益 8,967,497.41 本期利润 -694,589,236.71 加权平均基金份额本期利润 -0.0575 本期基金份额净值增长率 -9.01% 3.1.2 期末数据和指标 报告期末( 2013 年 6 月 30 日 ) 期末可供分配基金份额利润 0.3259 期末基金资产净值 7,477,618,649.32 期末基金份额净值 0.697注:(1) 本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。(2) 所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用(例如,开放式基金的申购赎回费、基金转换费等),计入费用后实际收益水平要低于所列数字。(3) 表中的“期末”均指报告期最后一日,即 6 月 30 日,无论该日是否为开放日或交易所的交易日。3.2 基金净值表现3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 第 4 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要 份额净值 业绩比较 业绩比较基 份额净值 阶段 增长率标 基准收益 准收益率标 ①-③ ②-④ 增长率① 准差② 率③ 准差④ 过去一个月 -11.88% 1.51% -11.22% 1.31% -0.66% 0.20% 过去三个月 -8.29% 1.15% -6.79% 1.00% -1.50% 0.15% 过去六个月 -9.01% 1.09% -5.07% 1.00% -3.94% 0.09% 过去一年 -3.67% 0.98% -4.62% 0.95% 0.95% 0.03% 过去三年 -0.21% 1.07% -4.05% 0.97% 3.84% 0.10%自基金合同 131.26% 1.57% 76.23% 1.37% 55.03% 0.20%生效起至今注:基金业绩比较基准=中信标普 A 股综合指数收益率×70%+中信标普国债指数收益率×30%。3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较注:1、本基金合同于 2006 年 7 月 18 日生效。2、截至建仓期结束,本基金的各项投资比例已达到基金合同中规定的各项比例。 第 5 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要 §4 管理人报告4.1 基金管理人及基金经理情况4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 鹏华基金管理有限公司成立于 1998 年 12 月 22 日,业务范围包括基金募集、基金销售、资产管理及中国证监会许可的其他业务。截止本报告期末,公司股东由国信证券股份有限公司、意大利欧利盛资本资产管理股份公司(Eurizon Capital SGR S.p.A.)、深圳市北融信投资发展有限公司组成,公司性质为中外合资企业。公司原注册资本 8,000 万元人民币,后于 2001 年 9 月完成增资扩股,增至 15,000 万元人民币。截止本报告期末,公司管理 2 只封闭式基金、37 只开放式基金和 7 只社保组合,经过近 15 年投资管理基金,在基金投资、风险控制等方面积累了丰富经验。4.1.2 基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理简介 任本基金的基金经理(助 理)期限 证券从业年 姓名 职务 说明 限 任职日期 离任日期 程世杰先生,国籍中国,经 济学硕士,16 年金融证券从 业经验。2001 年 5 月加盟鹏 华基金管理有限公司,历任 行业研究员、鹏华中国 50 开放式证券投资基金基金 经理助理,2005 年 5 月至 2007 年 5 月担任原鹏华普 华基金(2007 年 4 月已转型 为鹏华优质治理股票型证 本基金基 券投资基金(LOF))基金经 金经理, 2007 年 4 月 程世杰 - 16 理,2007 年 5 月至 2007 年 基金管理 20 日 8 月担任鹏华优质治理股票 部总经理 型证券投资基金(LOF)基 金经理,2009 年 9 月至 2011 年 5 月担任鹏华精选成长股 票型证券投资基金基金经 理,2007 年 4 月起至今担任 鹏华价值优势股票型证券 投资基金(LOF)基金经理, 2012 年 4 月起至今兼任鹏 华价值精选股票型证券投 资基金基金经理,现同时担 第 6 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要 任基金管理部总经理,投资 决策委员会成员。程世杰先 生具备基金从业资格。本报 告期内本基金基金经理未 发生变动。注:1. 任职日期和离任日期均指公司作出决定后正式对外公告之日;担任新成立基金基金经理的,任职日期为基金合同生效日。2. 证券从业的含义遵从行业协会关于从业人员资格管理办法的相关规定。4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 报告期内,本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等法律法规、中国证监会的有关规定以及基金合同的约定,本着诚实守信、勤勉尽责的原则管理和运作基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内,本基金运作合规,不存在违反基金合同和损害基金份额持有利益的行为。4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明4.3.1 公平交易制度的执行情况 报告期内,本基金管理人严格执行公平交易制度,确保不同投资组合在研究、交易、分配等各环节得到公平对待。4.3.2 异常交易行为的专项说明 报告期内,本基金未发生违法违规且对基金财产造成损失的异常交易行为。本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的交易次数为 2 次,主要原因在于指数成份股交易不活跃导致。4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 报告期内,市场分化加剧,风格因素非常突出,大盘蓝筹股明显跑输市场,中小市值个股,特别是创业板指数和中小板指数出现显著上涨,其中创业板指数上涨 41.72%。由于本基金持仓坚持以低估值的大盘蓝筹股为主,因此上半年业绩表现一般。操作方面,本基金在下跌过程中继续买入,股票仓位亦有所提高。从中长期投资看,我们认为本基金目前持仓品种的价格水平具有很强的吸引力。4.4.2 报告期内基金的业绩表现 报告期内,本基金净值增长率为-9.01%,同期上证综指下跌 12.78%,深证成指下跌 15.60%, 第 7 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要沪深 300 指数下跌 12.78%。4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望后市,我们认为在供给不断增加和经济结构转型以及股东文化缺失的大背景下,股票市场很难有比较好的表现,市场整体的系统性机会不大。美联储量宽政策的逐步退出和国内信贷环境的变化以及 IPO 的重启都会对股票市场产生比较大的影响。今后一段时期,随着改革、开放的不断深入和人民币国际化进程的加快,证券市场国际化的趋势将会更加明显,我们相信市场炒作气氛终将受到抑制,价值投资会迎来更好的环境。我们将继续坚持自下而上的原则,精选估值合理、公司治理结构较好、管理优秀、具有较好发展前景和产业竞争力、具有国际估值和竞争优势、资产质量优异、具有一定安全边际、善待投资者的公司进行重点投资。4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 4.6.1 有关参与估值流程各方及人员的职责分工、专业胜任能力和相关工作经历的描述 4.6.1.1 日常估值流程 基金的估值由基金会计负责,基金会计对公司所管理的基金以基金为会计核算主体,独立建账、独立核算,保证不同基金之间在名册登记、账户设置、资金划拨、账簿记录等方面相互独立。基金会计核算独立于公司会计核算。基金会计核算采用专用的财务核算软件系统进行基金核算及帐务处理;每日按时接收成交数据及权益数据,进行基金估值。基金会计核算采用基金管理公司与托管银行双人同步独立核算、相互核对的方式,每日就基金的会计核算、基金估值等与托管银行进行核对;每日估值结果必须与托管行核对一致后才能对外公告。基金会计除设有专职基金会计核算岗外,还设有基金会计复核岗位,负责基金会计核算的日常事后复核工作,确保基金净值核算无误。 配备的基金会计具备会计资格和基金从业资格,在基金核算与估值方面掌握了丰富的知识和经验,熟悉及了解基金估值法规、政策和方法。 4.6.1.2 特殊业务估值流程 根据中国证监会公告[2008]38 号《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》的相关规定,本公司成立停牌股票等没有市价的投资品种估值小组,成员由基金经理、行业研究员、监察稽核部、金融工程师、登记结算部相关人员组成。 4.6.2 基金经理参与或决定估值的程度 基金经理不参与或决定基金日常估值。 基金经理参与估值小组对停牌股票估值的讨论,发表相关意见和建议,与估值小组成员共同 第 8 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要商定估值原则和政策。 4.6.3 本公司参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。 4.6.4 本公司现没有进行任何定价服务的签约。4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 4.7.1 截止本报告期末,本基金利润总额为-694,589,236.71 元,基金份额净值为 0.697 元,本基金本期将不进行利润分配。 4.7.2 本基金于 2013 年 2 月 5 日对 2012 年年度收益进行分配,分配金额为 354,869,579.29元。 §5 托管人报告5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期,中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中,严格遵守了《证券投资基金法》、基金合同、托管协议和其他有关规定,不存在损害基金份额持有人利益的行为,完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期,本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定,对本基金的基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核,对本基金的投资运作方面进行了监督,未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。 报告期内,本基金实施利润分配的金额为 354,869,579.29 元。5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 §6 半年度财务会计报告(未经审计)6.1 资产负债表会计主体:鹏华价值优势股票型证券投资基金(LOF)报告截止日: 2013 年 6 月 30 日 单位:人民币元 第 9 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要 本期末 上年度末 资 产 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日资 产: 银行存款 65,705,544.08 2,576,153,782.51 结算备付金 180,701.08 128,597.74 存出保证金 2,038,924.30 1,500,000.00 交易性金融资产 7,415,237,442.57 7,611,978,155.02 其中:股票投资 6,615,939,442.57 6,613,583,155.02 基金投资 - - 债券投资 799,298,000.00 998,395,000.00 资产支持证券投资 - - 衍生金融资产 - - 买入返售金融资产 - 1,101,500,352.25 应收证券清算款 - - 应收利息 9,143,735.09 10,025,448.81 应收股利 2,116,670.00 - 应收申购款 455,487.13 515,755.30 递延所得税资产 - - 其他资产 - - 资产总计 7,494,878,504.25 11,301,802,091.63 本期末 上年度末 负债和所有者权益 2013 年 6 月 30 日 2012 年 12 月 31 日负 债: 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付证券清算款 - 1,171,278,774.96 应付赎回款 2,032,777.15 62,449,229.69 应付管理人报酬 9,950,592.91 11,856,773.37 应付托管费 1,658,432.11 1,976,128.90 应付销售服务费 - - 应付交易费用 2,941,537.56 2,535,327.78 应交税费 165,701.20 165,701.20 应付利息 - - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 510,814.00 1,995,827.49 负债合计 17,259,854.93 1,252,257,763.39所有者权益: 实收基金 3,698,653,723.28 4,361,774,414.90 未分配利润 3,778,964,926.04 5,687,769,913.34 所有者权益合计 7,477,618,649.32 10,049,544,328.24 负债和所有者权益总计 7,494,878,504.25 11,301,802,091.63 第 10 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要注:报告截止日 2013 年 6 月 30 日,基金份额净值 0.697 元,基金份额总额 10,727,367,777.46份。6.2 利润表会计主体:鹏华价值优势股票型证券投资基金(LOF)本报告期: 2013 年 1 月 1 日 至 2013 年 6 月 30 日 单位:人民币元 本期 上年度可比期间 项 目 附注号 2013 年 1 月 1 日至 2012 年 1 月 1 日至 2013 年 6 月 30 日 2012 年 6 月 30 日 一、收入 -604,380,417.89 439,882,093.33 1.利息收入 15,749,935.76 11,832,442.41 其中:存款利息收入 2,636,136.55 3,398,958.39 债券利息收入 11,225,482.86 8,378,961.75 资产支持证券利息收入 - - 买入返售金融资产收入 1,888,316.35 54,522.27 其他利息收入 - - 2.投资收益(损失以“-”填列) 81,247,689.78 246,154,187.90 其中:股票投资收益 -62,096,617.87 76,328,704.50 基金投资收益 - - 债券投资收益 -4,863,198.92 - 资产支持证券投资收益 - - 衍生工具收益 - - 股利收益 148,207,506.57 169,825,483.40 3.公允价值变动收益(损失以“-” -703,556,734.12 181,141,564.06号填列) 4.汇兑收益(损失以“-”号填列) - - 5.其他收入(损失以“-”号填列) 2,178,690.69 753,898.96 减:二、费用 90,208,818.82 96,090,187.20 1.管理人报酬 6.4.8.2.1 70,100,532.72 76,197,287.50 2.托管费 6.4.8.2.2 11,683,422.07 12,699,547.91 3.销售服务费 - - 4.交易费用 8,160,896.97 6,936,926.71 5.利息支出 - - 其中:卖出回购金融资产支出 - - 6.其他费用 263,967.06 256,425.08 三、利润总额(亏损总额以“-” -694,589,236.71 343,791,906.13号填列) 减:所得税费用 - - 四、净利润(净亏损以“-”号填 -694,589,236.71 343,791,906.13列) 第 11 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要6.3 所有者权益(基金净值)变动表会计主体:鹏华价值优势股票型证券投资基金(LOF)本报告期:2013 年 1 月 1 日 至 2013 年 6 月 30 日 单位:人民币元 本期 2013 年 1 月 1 日至 2013 年 6 月 30 日 项目 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益(基 4,361,774,414.90 5,687,769,913.34 10,049,544,328.24金净值) 二、本期经营活动产生的 - -694,589,236.71 -694,589,236.71基金净值变动数(本期净利润) 三、本期基金份额交易产 -663,120,691.62 -859,346,171.30 -1,522,466,862.92生的基金净值变动数(净值减少以“-”号填列) 其中:1.基金申购款 564,521,901.64 710,831,356.18 1,275,353,257.82 2.基金赎回款 -1,227,642,593.26 -1,570,177,527.48 -2,797,820,120.74 四、本期向基金份额持有 - -354,869,579.29 -354,869,579.29人分配利润产生的基金净值变动(净值减少以“-”号填列) 五、期末所有者权益(基 3,698,653,723.28 3,778,964,926.04 7,477,618,649.32金净值) 上年度可比期间 2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日 项目 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益(基 4,649,665,366.55 5,139,547,599.51 9,789,212,966.06金净值) 二、本期经营活动产生的 - 343,791,906.13 343,791,906.13基金净值变动数(本期净利润) 三、本期基金份额交易产 -156,942,667.49 -196,912,581.96 -353,855,249.45生的基金净值变动数(净值减少以“-”号填列) 其中:1.基金申购款 227,622,670.47 271,903,436.67 499,526,107.14 2.基金赎回款 -384,565,337.96 -468,816,018.63 -853,381,356.59 四、本期向基金份额持有 - - - 第 12 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要人分配利润产生的基金净值变动(净值减少以“-”号填列) 五、期末所有者权益(基 4,492,722,699.06 5,286,426,923.68 9,779,149,622.74金净值)报表附注为财务报表的组成部分。本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署: ______邓召明______ ______毕国强______ ____刘慧红____ 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人6.4 报表附注6.4.1 基金基本情况 鹏华价值优势股票型证券投资基金(LOF)(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监基金字[2006]第 105 号《关于同意鹏华价值优势股票型证券投资基金(LOF)募集的批复》核准,由鹏华基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《鹏华价值优势股票型证券投资基金(LOF)基金合同》负责公开募集。本基金为上市契约型开放式,存续期限不定,首次设立募集不包括认购资金利息共募集 1,875,734,450.63 元,业经德勤华永会计师事务所有限公司德师(上海)报验字(06)第 SZ002 号验资报告予以验证。经向中国证监会备案,《鹏华价值优势股票型证券投资基金(LOF)基金合同》于 2006 年 7 月 18 日正式生效,基金合 同 生 效 日 的 基 金 份 额 总 额 为 1,876,753,992.72 份 基 金 份 额 , 其 中 认 购 资 金 利 息 折 合1,019,542.09 份基金份额。本基金的基金管理人为鹏华基金管理有限公司,基金托管人为中国建设银行股份有限公司。 经深圳证券交易所(以下简称“深交所”)深证上字[2006]第 109 号文审核同意,本基金237,446,762.00 份基金份额于 2006 年 9 月 18 日在深交所挂牌交易。未上市交易的基金份额托管在场外,基金份额持有人可通过跨系统转托管业务将其转至深交所场内后即可上市流通。 根据《鹏华价值优势股票型证券投资基金招募说明书》和《鹏华价值优势股票型证券投资基金(LOF)实施基金份额拆分和限量持续销售活动及修改基金合同的公告》的有关规定,本基金于2007 年 8 月 15 日为进行了基金份额拆分,拆分比例为 1:2.900599868,并于 2007 年 8 月 16 日进行了变更登记。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《鹏华价值优势股票型证券投资基金(LOF)基金合同》的有关规定,本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法发行的各类股票、债券、央行票据、权证、资产证券化产品以及中国证监会允许基金投资的其他金融工具。如 第 13 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要有投资需要可参与有价值的新股配售和增发。在正常市场状况下,股票投资比例为 60%-95%,债券投资比例为 0%-35%,权证的投资比例为 0%-3%。现金或到期日在 1 年以内的政府债券投资比例不低于 5%。本基金的业绩比较基准为:中信标普 A 股综合指数收益率×70%+中信标普国债指数收益率×30%。6.4.2 会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日颁布的《企业会计准则-基本准则》和 38项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以及其他相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会公告[2010]5 号《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和半年度报告>》、中国证券业协会于 2007 年 5 月 15 日颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《鹏华价值优势股票型证券投资基金(LOF)基金合同》和中国证监会允许的基金行业实务操作的有关规定编制。6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金 2013 年上半年财务报表符合企业会计准则的要求,真实、完整地反映了本基金 2013年 6 月 30 日的财务状况以及 2013 年上半年的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。6.4.5 差错更正的说明 本基金本报告期没有发生重大会计差错更正。6.4.6 税项 根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税[2004]78 号《关于证券投资基金税收政策的通知》、财税[2005]102 号《关于股息红利个人所得税有关政策的通知》、财税[2005]107 号《关于股息红利有关个人所得税政策的补充通知》、财税[2008]1 号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85 号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》及其他相关税务法规和实务操作,主要税项列示如下: (1) 以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围,不征收营业税。 (2) 基金买卖股票、债券的差价收入暂免征营业税和企业所得税。 (3) 对基金取得的企业债券利息收入,由发行债券的企业在向基金派发利息时代扣代缴 20% 第 14 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要的个人所得税,暂不征收企业所得税。2013 年 1 月 1 日以前,对基金取得的股票的股息、红利收入,由上市公司在向基金派发股息、红利时暂减按 50%计入个人应纳税所得额,依照现行税法规定即 20%代扣代缴个人所得税,暂不征收企业所得税。自 2013 年 1 月 1 日起,对基金从公开发行和转让市场取得的上市公司股票,持股期限在 1 个月以内(含 1 个月)的,其股息红利所得全额计入应纳税所得额;持股期限在 1 个月以上至 1 年(含 1 年)的,暂减按 50%计入应纳税所得额;持股期限超过 1 年的,暂减按 25%计入应纳税所得额。 (4) 基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税,买入股票不征收股票交易印花税。6.4.7 关联方关系6.4.7.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方没有发生变化。6.4.7.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方 关联方名称 与本基金的关系 鹏华基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构 中国建设银行股份有限公司(“中国建设 基金托管人、基金代销机构银行”)注:下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。6.4.8 本报告期及上年度可比期间的关联方交易6.4.8.1 通过关联方交易单元进行的交易 本基金本报告期内及上年度可比期间未通过关联方交易单元发生股票交易、权证交易、债券交易、债券回购交易,也没有发生应支付关联方的佣金业务。6.4.8.2 关联方报酬6.4.8.2.1 基金管理费 单位:人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2013 年 1 月 1 日至 2013 年 6 月 2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 30 日 日 当期发生的基金应支付 70,100,532.72 76,197,287.50的管理费 其中:支付销售机构的客 13,001,091.58 13,760,312.89户维护费注:(1)支付基金管理人鹏华基金管理有限公司的管理人报酬年费率为 1.5%,逐日计提,按月支付。日管理费=前一日基金资产净值×1.5%÷当年天数。 第 15 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要(2)根据《开放式证券投资基金销售费用管理规定》,基金管理人依据销售机构销售基金的保有量提取一定比例的客户维护费,用以向基金销售机构支付客户服务及销售活动中产生的相关费用,客户维护费从基金管理费中列支。6.4.8.2.2 基金托管费 单位:人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2013 年 1 月 1 日至 2013 年 6 月 2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 30 日 日 当期发生的基金应支付 11,683,422.07 12,699,547.91的托管费注:支付基金托管人中国建设银行股份有限公司的托管费年费率为 0.25%,逐日计提,按月支付。日托管费=前一日基金资产净值×0.25%÷当年天数。6.4.8.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 单位:人民币元 本期 2013 年 1 月 1 日至 2013 年 6 月 30 日 银行间市场交 债券交易金额 基金逆回购 基金正回购 易的 基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额 利息支出各关联方名称 中国建设银行 - 81,418,461.37 - - - -注:(1)本基金上年度可比较期间没有与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。(2)与关联方之间通过银行间市场进行的债券(含回购)交易,该类交易是在正常业务中按照一般商业条款而订立。6.4.8.4 各关联方投资本基金的情况6.4.8.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 本基金本报告期及上年度可比期间管理人未投资、持有本基金。6.4.8.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 本基金本报告期末及上年度末除基金管理人之外的其他关联方没有投资及持有本基金份额。6.4.8.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位:人民币元 本期 上年度可比期间 关联方 2013 年 1 月 1 日至 2013 年 6 月 30 日 2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日 名称 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 中国建设银行 65,705,544.08 2,545,328.37 497,151,396.00 3,349,687.35 第 16 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要6.4.8.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 本基金本报告期及上年度可比期间未参与关联方承销的证券。6.4.9 期末( 2013 年 6 月 30 日 )本基金持有的流通受限证券6.4.9.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 截至本报告期末,本基金没有持有因认购新发或增发而流通受限的股票,也没有持有因认购新发或增发而流通受限的债券及权证。6.4.9.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 截至本报告期末,本基金没有持有暂时停牌等流通受限的股票。6.4.9.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券6.4.9.3.1 银行间市场债券正回购 截至本报告期末,本基金没有从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额。6.4.9.3.2 交易所市场债券正回购 截至本报告期末,本基金没有从事交易所市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额。 §7 投资组合报告7.1 期末基金资产组合情况 金额单位:人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比例 (%) 1 权益投资 6,615,939,442.57 88.27 其中:股票 6,615,939,442.57 88.27 2 固定收益投资 799,298,000.00 10.66 其中:债券 799,298,000.00 10.66 资产支持证券 - - 3 金融衍生品投资 - - 4 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售金融资产 - - 5 银行存款和结算备付金合计 65,886,245.16 0.88 6 其他各项资产 13,754,816.52 0.18 7 合计 7,494,878,504.25 100.00 第 17 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要7.2 期末按行业分类的股票投资组合 金额单位:人民币元 代码 行业类别 公允价值 占基金资产净值比例(%) A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 408,212,984.54 5.46 C 制造业 1,925,303,256.54 25.75 电力、热力、燃气及水生产和供 D 1,144,030,036.45 15.30 应业 E 建筑业 618,026,730.00 8.27 F 批发和零售业 315,999,236.44 4.23 G 交通运输、仓储和邮政业 723,017,680.74 9.67 H 住宿和餐饮业 - - 信息传输、软件和信息技术服务 I 507,754,225.68 6.79 业 J 金融业 718,872,747.51 9.61 K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 254,722,544.67 3.41 O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 6,615,939,442.57 88.487.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 金额单位:人民币元 占基金资产净值 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值 比例(%) 1 601668 中国建筑 188,999,000 618,026,730.00 8.27 2 000527 美的电器 48,694,693 604,788,087.06 8.09 第 18 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要 3 601006 大秦铁路 95,015,704 564,393,281.76 7.55 4 600050 中国联通 162,741,739 507,754,225.68 6.79 5 600036 招商银行 36,000,000 417,600,000.00 5.58 6 600585 海螺水泥 27,778,798 371,680,317.24 4.97 7 600690 青岛海尔 27,572,384 300,814,709.44 4.02 8 000069 华侨城A 49,269,351 254,722,544.67 3.41 9 600011 华能国际 44,500,000 237,630,000.00 3.18 10 600309 万华化学 14,513,391 232,504,523.82 3.11注:投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细,应阅读登载于鹏华基金管理有限公司网站 http://www.phfund.com 的半年度报告正文。7.4 报告期内股票投资组合的重大变动7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位:人民币元 占期初基金资产净值 序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 比例(%) 1 600585 海螺水泥 521,479,860.96 5.19 2 600011 华能国际 314,365,728.84 3.13 3 601088 中国神华 307,665,795.72 3.06 4 600027 华电国际 243,345,978.23 2.42 5 000069 华侨城A 239,032,508.49 2.38 6 600028 中国石化 216,548,422.77 2.15 7 601006 大秦铁路 204,994,735.13 2.04 8 601857 中国石油 190,702,403.62 1.90 9 601991 大唐发电 183,372,935.35 1.82 10 601668 中国建筑 137,706,729.33 1.37 11 000690 宝新能源 114,502,740.87 1.14 12 000539 粤电力A 87,557,838.08 0.87 13 600050 中国联通 67,320,273.49 0.67 14 600519 贵州茅台 62,696,663.02 0.62 15 601328 交通银行 56,230,748.97 0.56 16 600795 国电电力 37,305,232.66 0.37 17 600000 浦发银行 25,140,000.00 0.25 18 601398 工商银行 20,873,055.14 0.21 19 600309 万华化学 16,447,078.00 0.16 20 000932 华菱钢铁 16,363,761.33 0.16 第 19 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要注:买入金额按买入成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位:人民币元 占期初基金资产净值 序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 比例(%) 1 000527 美的电器 399,315,440.81 3.97 2 601398 工商银行 271,334,644.59 2.70 3 600036 招商银行 223,840,557.48 2.23 4 601668 中国建筑 192,272,984.23 1.91 5 000786 北新建材 166,471,409.59 1.66 6 600015 华夏银行 130,318,641.08 1.30 7 600000 浦发银行 110,102,004.00 1.10 8 600050 中国联通 93,120,331.68 0.93 9 002243 通产丽星 79,968,667.48 0.80 10 601857 中国石油 73,656,420.11 0.73 11 600585 海螺水泥 71,520,083.67 0.71 12 000069 华侨城A 71,445,162.83 0.71 13 600519 贵州茅台 64,717,858.10 0.64 14 601088 中国神华 63,030,843.78 0.63 15 600596 新安股份 57,259,399.56 0.57 16 600027 华电国际 51,623,756.30 0.51 17 600795 国电电力 42,564,948.63 0.42 18 600028 中国石化 42,179,797.32 0.42 19 600035 楚天高速 30,598,601.42 0.30 20 601328 交通银行 27,220,000.00 0.27注:卖出金额按卖出成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 单位:人民币元 买入股票成本(成交)总额 3,152,207,872.23 卖出股票收入(成交)总额 2,397,135,963.03注:买入股票成本、卖出股票收入均按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 金额单位:人民币元 序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例(%) 第 20 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要 1 国家债券 - - 2 央行票据 398,858,000.00 5.33 3 金融债券 - - 其中:政策性金融债 - - 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债 400,440,000.00 5.36 8 其他 - - 9 合计 799,298,000.00 10.697.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 金额单位:人民币元 占基金资产净值 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值 比例(%) 1 113001 中行转债 4,000,000 400,440,000.00 5.36 2 1001074 10 央行票据 2,300,000 229,402,000.00 3.07 74 3 1001079 10 央行票据 1,700,000 169,456,000.00 2.27 79注:上述债券明细为本基金本报告期末持有的全部债券。7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。7.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。7.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明7.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 本基金基金合同的投资范围尚未包含股指期货投资。7.9.2 本基金投资股指期货的投资政策 本基金基金合同的投资范围尚未包含股指期货投资。7.10 投资组合报告附注7.10.1 第 21 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要 本基金投资的前十名证券中本期没有发行主体被监管部门立案调查的、或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的证券。7.10.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。7.10.3 期末其他各项资产构成 单位:人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 2,038,924.30 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 2,116,670.00 4 应收利息 9,143,735.09 5 应收申购款 455,487.13 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 13,754,816.527.10.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细 金额单位:人民币元 序号 占基金资产净值 债券代码 债券名称 公允价值 比例(%) 1 113001 中行转债 400,440,000.00 5.367.10.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。7.10.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因,投资组合报告中数字分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §8 基金份额持有人信息8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位:份 持有人户数 户均持有的 持有人结构 (户) 基金份额 机构投资者 个人投资者 第 22 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要 占总份 占总份 持有份额 持有份额 额比例 额比例 568,619 18,865.65 277,924,914.41 2.59% 10,449,442,863.05 97.41%8.2 期末上市基金前十名持有人 序号 持有人名称 持有份额(份) 占上市总份额 比例 1 徐慧均 4,349,200.00 0.92% 2 刘瑄 4,000,000.00 0.85% 3 南宁德瑞科实业发展有限公 2,479,542.00 0.52% 司 4 齐金凤 1,072,705.00 0.23% 5 俞春娇 1,000,000.00 0.21% 5 周涌涛 1,000,000.00 0.21% 5 朱久清 1,000,000.00 0.21% 6 曹文华 990,000.00 0.21% 7 张玉昆 934,167.00 0.20% 8 萧慧莹 886,325.00 0.19% 9 张宝林 829,100.00 0.18% 10 徐志宏 802,866.00 0.17%注:持有人为场内持有人。8.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 项目 持有份额总数(份) 占基金总份额比例 基金管理人所有从业人员 256,454.07 0.0024%持有本基金注:(1)本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有本基金份额总量的数量区间为 10至 50 万份(含);(2)本基金的基金经理本报告期末未持有本基金份额;(3)截至本报告期末,本基金管理人从业人员投资、持有本基金符合相关法律法规、中国证监会规定及相关管理制度的规定。 §9 开放式基金份额变动 单位:份 1,876,753,992.72基金合同生效日( 2006 年 7 月 18 日 )基金份额总额 本报告期期初基金份额总额 12,650,724,460.48 第 23 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要 本报告期基金总申购份额 1,637,157,433.85 减:本报告期基金总赎回份额 3,560,514,116.87 本报告期基金拆分变动份额 - 本报告期期末基金份额总额 10,727,367,777.46注:总申购份额含红利再投、转换入份额;总赎回份额含转换出份额。 §10 重大事件揭示10.1 基金份额持有人大会决议 本基金本报告期内无基金份额持有人大会决议。10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 10.2.1 基金管理人的重大人事变动:2013 年 3 月,曹毅先生不再担任基金管理人副总裁职务。上述事项已经公司董事会审议通过。 10.2.2 基金托管人的重大人事变动:报告期内基金托管人的专门基金托管部门未发生重大的人事变动。10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 本报告期无涉及对公司运营管理及基金运作产生重大影响的,与本基金管理人、基金财产、基金托管业务相关的诉讼事项。10.4 基金投资策略的改变 本基金本报告期基金投资策略未改变。10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 本报告期内未改聘为本基金审计的会计师事务所。10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 本基金管理人、基金托管人涉及托管业务机构及其高级管理人员在报告期内未受到任何稽查或处罚。10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 第 24 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要 金额单位:人民币元 股票交易 应支付该券商的佣金 交易单元 占当期股票 券商名称 占当期佣金 数量 成交金额 成交总额的比 佣金 备注 总量的比例 例 中投证券 2 1,939,288,362.10 34.95% 1,765,527.69 35.03% - 安信证券 1 975,975,725.36 17.59% 888,526.57 17.63% - 长城证券 1 688,521,760.05 12.41% 626,831.04 12.44% - 兴业证券 2 623,634,947.32 11.24% 563,784.74 11.19% - 银河证券 1 573,978,550.86 10.34% 514,681.18 10.21% - 中信证券 2 455,188,568.63 8.20% 414,403.62 8.22% - 中金公司 1 181,855,242.73 3.28% 165,560.61 3.28% - 平安证券 1 110,900,678.21 2.00% 100,824.05 2.00% - 第一创业 1 - - - - - 五矿证券 1 - - - - - 国海证券 1 - - - - - 华泰证券 1 - - - - - 高华证券 1 - - - - - 广州证券 1 - - - - - 华龙证券 1 - - - - - 中银国际 1 - - - - - 华西证券 1 - - - - -注:交易单元选择的标准和程序1、基金管理人负责选择代理本基金证券买卖的证券经营机构,使用其交易单元作为基金的专用交易单元,选择的标准是:(1)实力雄厚,信誉良好,注册资本不少于 3 亿元人民币;(2)财务状况良好,各项财务指标显示公司经营状况稳定;(3)经营行为规范,最近二年未发生重大违规行为而受到中国证监会处罚;(4)内部管理规范、严格,具备健全的内控制度,并能满足基金运作高度保密的要求;(5)具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件,交易设施符合代理本基金进行证券交易的需要,并能为本基金提供全面的信息服务;(6)研究实力较强,有固定的研究机构和专门的研究人员,能及时为本基金提供高质量的咨询服务。2、选择交易单元的程序:我公司根据上述标准,选定符合条件的证券公司作为租用交易单元的对象。我公司投研部门定期 第 25 页 共 26 页 鹏华价值优势股票(LOF)2013 年半年度报告摘要对所选定证券公司的服务进行综合评比,评比内容包括:提供研究报告质量、数量、及时性及提供研究服务主动性和质量等情况,并依据评比结果确定交易单元交易的具体情况。我公司在比较了多家证券经营机构的财务状况、经营状况、研究水平后,向券商租用交易单元作为基金专用交易单元。本报告期内交易单元未发生变化。10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 金额单位:人民币元 债券交易 债券回购交易 权证交易 占当期债 占当期债券 占当期权证 券商名称 券回购 成交金额 成交总额的比 成交金额 成交金额 成交总额的 成交总额 例 比例 的比例 中投证券 436,543,038.00 44.35% - - - - 安信证券 516,506,811.60 52.47% - - - - 长城证券 - - - - - - 兴业证券 - - - - - - 银河证券 - - - - - - 中信证券 - - - - - - 中金公司 31,350,068.80 3.18% - - - - 平安证券 - - - - - - 第一创业 - - - - - - 五矿证券 - - - - - - 国海证券 - - - - - - 华泰证券 - - - - - - 高华证券 - - - - - - 广州证券 - - - - - - 华龙证券 - - - - - - 中银国际 - - - - - - 华西证券 - - - - - - 鹏华基金管理有限公司 2013 年 8 月 27 日 第 26 页 共 26 页