南方天元新产业股票型证券投资基金 2017 年半年度报告 2017年06月30日 基金管理人：南方基金管理有限公司 基金托管人：中国工商银行股份有限公司 送出日期：2017年08月28日 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。 本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2017年8月 22日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资 组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2017年1月1日起至6月30日止。 第2页共41页 1.2 目录 §1重要提示及目录......2 1.1重要提示......2 1.2目录......3 §2基金简介......5 2.1基金基本情况......5 2.2基金产品说明......5 2.3基金管理人和基金托管人......5 2.4信息披露方式......6 2.5其他相关资料......6 §3主要财务指标和基金净值表现......6 3.1主要会计数据和财务指标......6 3.2基金净值表现......7 §4管理人报告......8 4.1基金管理人及基金经理情况......8 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明......9 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明......9 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明......10 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望......10 4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明......10 4.7管理人对报告期内基金利润分配情况的说明......11 4.8报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明......11 §5托管人报告......11 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明......11 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明......11 5.3托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见......11 §6半年度财务会计报告（未经审计）......12 6.1资产负债表......12 6.2利润表......13 6.3所有者权益（基金净值）变动表......14 6.4报表附注......15 §7投资组合报告......30 7.1期末基金资产组合情况......30 7.2报告期末按行业分类的股票投资组合......30 7.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细......31 7.4报告期内股票投资组合的重大变动......33 7.5期末按债券品种分类的债券投资组合......34 7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细......34 第3页共41页 7.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细......34 7.8期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细......34 7.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细......34 7.10报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明......34 7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明......34 7.12投资组合报告附注......34 §8基金份额持有人信息......35 8.1期末基金份额持有人户数及持有人结构......35 8.2期末上市基金前十名持有人......36 8.3期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况......36 8.4期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况......36 §9开放式基金份额变动......36 §10重大事件揭示......37 10.1基金份额持有人大会决议......37 10.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动......37 10.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼......37 10.4基金投资策略的改变......37 10.5为基金进行审计的会计师事务所情况......37 10.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况......37 10.7基金租用证券公司交易单元的有关情况......37 10.8其他重大事件......40 §11备查文件目录......40 11.1备查文件目录......40 11.2存放地点......41 11.3查阅方式......41 第4页共41页 §2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 南方天元新产业股票型证券投资基金 基金简称 南方天元新产业股票 场内简称 南方天元 基金主代码 160133 基金运作方式 上市契约型开放式（LOF） 基金合同生效日 2014年7月3日 基金管理人 南方基金管理有限公司 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 300,463,287.87份 基金合同存续期 不定期 基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所 上市日期 2014年8月25日 注：1.本基金在交易所行情系统净值揭示等其他信息披露场合下，可简称为“南方天元”。 　2.本基金转型日期为2014年7月3日,该日起原天元证券投资基金正式变更为南方天元新产 业股票型证券投资基金。 2.2 基金产品说明 投资目标 本基金为股票型基金，在适度控制风险并保持良好流动性的前提下，采用 自上而下和自下而上结合选股的模式，在我国经济转型的背景下，寻找传 统行业中的新型企业和新兴产业中的优势企业，兼顾上市公司的安全边际， 争取基金资产的长期、稳定增值。 投资策略 本基金管理人将综合运用定量分析和定性分析手段，对证券市场当期的系 统性风险以及可预见的未来时期内各大类资产的预期风险和预期收益率进 行分析评估，并据此制定本基金在股票、债券、现金等资产之间的配置比 例、调整原则和调整范围，定期或不定期地进行调整，以达到规避风险及 提高收益的目的。 业绩比较基准 80%×沪深 300指数收益率+20%×上证国债指数收益率 风险收益特征 本基金为股票型基金，属于较高预期风险和预期收益的证券投资基金品种， 其预期风险和预期收益水平高于混合型基金、债券型基金及货币市场基金。 注：- 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 南方基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司 信息披露 姓名 鲍文革 郭明 第5页共41页 负责人 联系电话 0755-82763888 010-66105799 电子邮箱 manager@southernfund.com custody@icbc.com.cn 客户服务电话 400-889-8899 95588 传真 0755-82763889 010-66105798 注册地址 深圳市福田中心区福华一路六号免税 北京市西城区复兴门内大街 商务大厦塔楼31、32、33层整层 55号 办公地址 深圳市福田中心区福华一路六号免税 北京市西城区复兴门内大街 商务大厦塔楼31、32、33层整层 55号 邮政编码 518048 100140 法定代表人 张海波 易会满 2.4 信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报 登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.nffund.com 基金半年度报告备置地点 基金管理人、基金托管人的办公地址 2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京市西城区太平桥大街17号 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 3.1.1期间数据和指标 报告期（2017年1月1日-2017年6月30日） 本期已实现收益 31,141,852.58 本期利润 87,707,906.70 加权平均基金份额本期利润 0.3085 本期加权平均净值利润率 16.49% 本期基金份额净值增长率 17.22% 3.1.2期末数据和指标 报告期末（2017年06月30日） 期末可供分配利润 286,343,663.21 期末可供分配基金份额利润 0.9530 期末基金资产净值 607,537,924.93 期末基金份额净值 2.022 3.1.3累计期末指标 报告期末（2017年06月30日） 基金份额累计净值增长率 102.20% 注：1.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2.期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数 第6页共41页 （为期末余额，不是当期发生数）。 3.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 4.本基金已于2014年7月31日对原天元证券投资基金退市时基金份额进行了折算，基金折算比 例为1:0.935496017。 5.本基金转型日期为2014年7月3日。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 净值增长 净值增长率 业绩比较基 业绩比较基准收 ①－ ②－ 阶段 率 标准差 准收益率 益率标准差 ③（%） ④（%） ①（%） ②（%） ③（%） ④（%） 过去一个月 7.38 0.85 4.01 0.54 3.37 0.31 过去三个月 6.87 0.81 4.90 0.49 1.97 0.32 过去六个月 17.22 0.73 8.65 0.45 8.57 0.28 过去一年 14.63 0.74 13.30 0.54 1.33 0.20 自基金合同 102.20 1.89 58.18 1.40 44.02 0.49 生效起至今 第7页共41页 3.2.2 自基金转型以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益 率变动的比较 注：1、本基金转型日期为2014年7月3日。 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 1998年3月6日，经中国证监会批准，南方基金管理有限公司作为国内首批规范的基金管 理公司正式成立，成为我国“新基金时代”的起始标志。 南方基金总部设在深圳，注册资本3亿元人民币。股东结构为：华泰证券股份有限公司 （45%）；深圳市投资控股有限公司（30%）；厦门国际信托有限公司（15%）；兴业证券股份有限公司（10%）。目前，公司在北京、上海、合肥、成都、深圳等地设有分公司，在香港和深圳前海设有子公司——南方东英资产管理有限公司（香港子公司）和南方资本管理有限公司（深圳子公司）。其中，南方东英是境内基金公司获批成立的第一家境外分支机构。 截至报告期末，南方基金管理有限公司（不含子公司）管理资产规模超过6,500亿元，旗下 管理134只开放式基金，多个全国社保、企业年金和专户理财投资组合。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介 任本基金的基金经理（助 姓名 职务 理）期限 证券从 说明 任职日期 离任日期 业年限 蒋秋洁 本基金基 2015年 9 女，清华大学光电工程硕士，具有 金经理 6月16日 基金从业资格。2008年7月加入南 第8页共41页 方基金，历任产品开发部研发员、 研究部研究员、高级研究员，负责 通信及传媒行业研究；2014年3月 至2014年12月，任南方隆元基金 经理助理；2014年6月至2014年 12月，任南方中国梦基金经理助理； 2014年12月至今，任南方消费基金 经理；2015年6月至今，任南方天 元基金经理；2015年7月至今，任 南方隆元、南方消费活力的基金经 理；2017年5月至今，任南方文旅 混合基金经理。 注：1.对基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，“离任日期”为根据公司决定确定的解聘日期；对此后的非首任基金经理，“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决定确定的聘任日期和解聘日期。 2.证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》等有关法律法规、中国证监会和《南方天元新产业股票型证券投资基金基金合同》的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作整体合法合规，没有损害基金份额持有人利益。基金的投资范围、投资比例及投资组合符合有关法律法规及基金合同的规定。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，完善相应制度及流程，通过系统和人工等各种方式在各业务环节严格控制交易公平执行，公平对待旗下管理的所有基金和投资组合。公司每季度对旗下各组合进行股票和债券的同向交易价差专项分析，对本报告期内，两两组合间单日、3日、5日时间窗口内同向交易买入溢价率均值、卖出溢价率、交易占优比等因素进行了综合分析，未发现违反公平交易原则的异常情况。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本基金于本报告期内不存在异常交易行为。本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的交易次数为2次，是由于投资组合接受投资者申赎后被动增减仓位以及指数型基金成份股调整所致。 第9页共41页 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 2017年上半年，国内经济基本平稳，地产销售放缓对经济的负面影响开始体现，基建投资 进一步放缓。与此同时，消费与制造业投资二季度延续一季度的良好趋势，对经济形成积极的支撑。地产销售数据在二季度并未剧烈恶化，4-6 月的30城地产销售增速分别为-41%、-39%、-36%。市场对于国内经济的看法先摆动到非常悲观又在6月份向乐观方向有一定修正，相对应的上证综指先抑后扬，创业板总体处在调整过程中。市场结构性行情仍然明显，价值股在经历一轮明显的估值提升后在二季度后半程进入调整，周期股随着市场对经济预期的摆动从六月中旬开始有超额收益。总体上我们认为，优质的、有一定成长性且现金流优秀的价值股目前估值处于合理位置，并没有明显泡沫。部分高速增长的优质成长股经过调整后估值进入合理区间，具备择机配置的价值。 本基金密切关注市场环境的变化，秉承一贯风格，寻找景气度不断向上的行业进行配置，以求给投资者带来长期稳定的收益。本基金在第二季度保持中性仓位，在投资者预期摆动的过程中进行一定的仓位调整，同时动态调整行业配置结构，积极配置低估值价值股、符合消费升级趋势的新兴消费行业及符合大国制造优势的先进制造业。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 本报告期，本基金净值增长率为17.22%,业绩比较基准收益率为8.65%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望下半年，地产销售放缓对于经济的负面影响还将继续，但相对温和；基建投资受限于财政支出预算总规模，增速明显提升较困难。制造业投资、消费及出口对经济继续保持正向推动。 利率短周期或有波动，但由于美联储近期释放出鹰派姿态，市场对利率走势预期并不乐观。 在国内新周期开启之前，我们认为投资机会仍然是局部的、结构化的。我们将不断寻找中国具有持续比较优势的行业进行重点投资。在中国制造业能力提升，消费主力向90后迁徙等趋势的延续与加强中，仍然会诞生具备这个时代特征的优秀公司。 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 根据中国证监会相关规定和基金合同约定，本基金管理人应严格按照新准则、中国证监会相关规定和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种进行估值。本基金托管人根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任。会计师事务所在估值调整导致基金资产净值的变化在0.25%以上时对所采用的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。定价服务机构按照商业合同约定提供定价服务。其中，本基金管理人为了确保估值工作的合规开展，建 第10页共41页 立了负责估值工作决策和执行的专门机构，组成人员包括副总经理、权益研究部总监、数量化投资部总监、风险管理部总监及运作保障部总监等等。其中，超过三分之二以上的人员具有10年以上的基金从业经验，且具有风控、合规、会计方面的专业经验。基金经理可参与估值原则和方法的讨论，但不参与估值价格的最终决策。本报告期内，参与估值流程各方之间无重大利益冲突。 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本基金合同约定，本基金的收益分配原则为：在符合有关基金分红条件的前提下，本基金每年收益分配次数最多为12次，每份基金份额每次基金收益分配比例不得低于基金收益分配基准日每份基金份额该次可供分配利润的10%，若《基金合同》生效不满3个月可不进行收益分配；本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，登记在登记系统基金份额持有人开放式基金账户下的基金份额，可选择现金红利或将现金红利按除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资；若投资人不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红。登记在证券登记结算系统基金份额持有人深圳证券账户下的基金份额，只能选择现金分红的方式，具体权益分配程序等有关事项遵循深圳证券交易所及中国证券登记结算有限责任公司的相关规定；基金收益分配后基金份额净值不能低于面值；即基金收益分配基准日的基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值；每一基金份额享有同等分配权；法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。 根据上述分配原则以及基金的实际运作情况，本报告期本基金未有收益分配事项。 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 无。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期内，本基金托管人在对南方天元新产业股票型投资基金的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说 明 本报告期内，南方天元新产业股票型投资基金的管理人——南方基金管理有限公司在南方天元新产业股票型投资基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，在各重要方面的运作严格按照基 第11页共41页 金合同的规定进行。本报告期内，南方天元新产业股票型投资基金未进行利润分配。 5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人依法对南方基金管理有限公司编制和披露的南方天元新产业股票型投资基金 2016年半年度报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内 容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。 §6 半年度财务会计报告（未经审计） 6.1 资产负债表 会计主体：南方天元新产业股票型证券投资基金 报告截止日：2017年6月30日 单位：人民币元 资产 附注号 本期末 上年度末 2017年6月30日 2016年12月31日 资产： 银行存款 6.4.4.1 114,771,805.48 45,057,601.42 结算备付金 932,953.68 1,164,643.44 存出保证金 194,944.29 208,401.84 交易性金融资产 6.4.4.2 494,665,189.77 403,387,723.66 其中：股票投资 494,665,189.77 403,387,723.66 基金投资 - - 债券投资 - - 资产支持证券投资 - - 贵金属投资 - - 衍生金融资产 6.4.4.3 - - 买入返售金融资产 6.4.4.4 - 50,000,000.00 应收证券清算款 - 4,592,960.95 应收利息 6.4.4.5 21,363.90 48,918.14 应收股利 - - 应收申购款 52,080.00 6,725.66 递延所得税资产 - - 其他资产 6.4.4.6 - - 资产总计 610,638,337.12 504,466,975.11 负债和所有者权益 附注号 本期末 上年度末 2017年6月30日 2016年12月31日 负债： 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 6.4.4.3 - - 卖出回购金融资产款 - - 第12页共41页 应付证券清算款 - - 应付赎回款 267,334.92 177,362.76 应付管理人报酬 727,533.19 646,913.18 应付托管费 121,255.54 107,818.84 应付销售服务费 - - 应付交易费用 6.4.4.7 1,025,414.94 646,451.26 应交税费 - - 应付利息 - - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 6.4.4.8 958,873.60 1,005,664.25 负债合计 3,100,412.19 2,584,210.29 所有者权益： 实收基金 6.4.4.9 321,194,261.72 311,113,884.60 未分配利润 6.4.4.10 286,343,663.21 190,768,880.22 所有者权益合计 607,537,924.93 501,882,764.82 负债和所有者权益总计 610,638,337.12 504,466,975.11 注：报告截止日2017年6月30日，基金份额净值2.022元，基金份额总额300,463,287.87份。 6.2 利润表 会计主体：南方天元新产业股票型证券投资基金 本报告期：2017年1月1日至2017年6月30日 单位：人民币元 附注号 本期 上年度可比期间 项目 2017年1月1日至 2016年1月1日至 2017年6月30日 2016年6月30日 一、收入 94,211,752.82 -57,136,491.84 1.利息收入 402,742.01 344,219.05 其中：存款利息收入 6.4.4.11 306,177.44 344,219.05 债券利息收入 - - 资产支持证券利息收入 - - 买入返售金融资产收入 96,564.57 - 其他利息收入 - - 2.投资收益（损失以“-”填列） 36,929,550.95 -65,425,211.45 其中：股票投资收益 6.4.4.12 34,217,686.97 -67,629,666.31 基金投资收益 - - 债券投资收益 6.4.4.13 - - 资产支持证券投资收益 6.4.4.13.1 - - 贵金属投资收益 6.4.4.14 - - 衍生工具收益 6.4.4.15 - - 第13页共41页 股利收益 6.4.4.16 2,711,863.98 2,204,454.86 3.公允价值变动收益（损失以 6.4.4.17 56,566,054.12 7,885,228.46 “-”号填列） 4.汇兑收益（损失以“-”号填 - - 列） 5.其他收入（损失以“-”号填 6.4.4.18 313,405.74 59,272.10 列） 减：二、费用 6,503,846.12 8,337,261.59 1．管理人报酬 6.4.7.2.1 3,943,977.43 4,193,652.94 2．托管费 6.4.72.2 657,329.50 698,942.10 3．销售服务费 6.4.7.2.3 - - 4．交易费用 6.4.4.19 1,684,929.11 3,226,472.71 5．利息支出 - - 其中：卖出回购金融资产支出 - - 6．其他费用 6.4.4.20 217,610.08 218,193.84 三、利润总额（亏损总额以“- 87,707,906.70 -65,473,753.43 ”号填列） 减：所得税费用 - - 四、净利润（净亏损以“-”号 87,707,906.70 -65,473,753.43 填列） 6.3 所有者权益（基金净值）变动表 会计主体：南方天元新产业股票型证券投资基金 本报告期：2017年1月1日至2017年6月30日 单位：人民币元 本期 项目 2017年1月1日至2017年6月30日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基金 311,113,884.60 190,768,880.22 501,882,764.82 净值） 二、本期经营活动产生的基 金净值变动数（本期净利润） - 87,707,906.70 87,707,906.70 三、本期基金份额交易产生 的基金净值变动数 10,080,377.12 7,866,876.29 17,947,253.41 （净值减少以“-”号填列） 其中：1.基金申购款 50,993,552.26 39,598,966.92 90,592,519.18 2.基金赎回款 -40,913,175.14 -31,732,090.63 -72,645,265.77 四、本期向基金份额持有人 - - - 分配利润产生的基金净值变 第14页共41页 动（净值减少以“-”号填 列） 五、期末所有者权益（基金 321,194,261.72 286,343,663.21 607,537,924.93 净值） 上年度可比期间 项目 2016年1月1日至2016年6月30日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基金 369,156,913.49 305,086,802.69 674,243,716.18 净值） 二、本期经营活动产生的基 金净值变动数（本期净利润） - -65,473,753.43 -65,473,753.43 三、本期基金份额交易产生 的基金净值变动数 -5,949,912.58 -3,612,026.96 -9,561,939.54 （净值减少以“-”号填列） 其中：1.基金申购款 7,939,547.42 4,188,049.34 12,127,596.76 2.基金赎回款 -13,889,460.00 -7,800,076.30 -21,689,536.30 四、本期向基金份额持有人 分配利润产生的基金净值变 - - - 动（净值减少以“-”号填 列） 五、期末所有者权益（基金 363,207,000.91 236,001,022.30 599,208,023.21 净值） 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告6.1至6.4财务报表由下列负责人签署： 杨小松 徐超 徐超 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 6.4 报表附注 6.4.1 重要会计政策和会计估计 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告完全一致。 6.4.2 估计变更以及差错更正的说明 6.4.2.1 会计政策变更的说明 本报告期无会计政策变更。 6.4.2.2 会计估计变更的说明 本基金本报告期未发生会计估计变更。 第15页共41页 6.4.2.3 差错更正的说明 本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。 6.4.3 税项 根据财政部、国家税务总局财税[2004]78号《财政部、国家税务总局关于证券投资基金税 收政策的通知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85号 《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2015]101号《关 于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36号《关于全面推 开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金 融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》 、及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下： (1)于2016年5月1日前，以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。 对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入免征营业税。自2016年5月1日起， 金融业由缴纳营业税改为缴纳增值税。对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。 (2)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。 (3)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴20%的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在1个月以内(含1个月)的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年(含1年)的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用20%的税率计征个人所得税。 (4)基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。 6.4.4 重要财务报表项目的说明 6.4.4.1 银行存款 单位：人民币元 项目 本期末 2017年6月30日 活期存款 114,771,805.48 定期存款 - 其中：存款期限1-3个月 - 第16页共41页 存款期限1个月以内 - 存款期限3个月以上 - 其他存款 - 合计 114,771,805.48 6.4.4.2 交易性金融资产 单位：人民币元 本期末 项目 2017年6月30日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 425,511,009.08 494,665,189.77 69,154,180.69 贵金属投资-金交所黄金合约 - - - 交易所市场 - - - 债券 银行间市场 - - - 合计 - - - 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 合计 425,511,009.08 494,665,189.77 69,154,180.69 6.4.4.3 衍生金融资产/负债 注：无。 6.4.4.4 买入返售金融资产 6.4.4.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 注:无。 6.4.4.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券 注:无。 6.4.4.5 应收利息 单位：人民币元 项目 本期末 2017年6月30日 应收活期存款利息 20,907.15 应收定期存款利息 - 应收其他存款利息 - 应收结算备付金利息 377.82 应收债券利息 - 应收买入返售证券利息 - 应收申购款利息 - 第17页共41页 应收黄金合约拆借孳息 - 其他 78.93 合计 21,363.90 6.4.4.6 其他资产 注:无。 6.4.4.7 应付交易费用 单位：人民币元 项目 本期末 2017年6月30日 交易所市场应付交易费用 1,025,414.94 银行间市场应付交易费用 - 合计 1,025,414.94 6.4.4.8 其他负债 单位：人民币元 项目 本期末 2017年6月30日 应付券商交易单元保证金 - 应付赎回费 600.52 预提费用 208,273.08 其他 750,000.00 应付指数使用费 - 应退替代款 - 可退替代款 - 合计 958,873.60 6.4.4.9 实收基金 金额单位：人民币元 本期 项目 2017年1月1日至2017年6月30日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 291,027,976.85 311,113,884.60 本期申购 47,703,227.22 50,993,552.26 本期赎回（以“-”号填列） -38,267,916.20 -40,913,175.14 -基金拆分/份额折算前 - - 基金拆分/份额折算变动份额 - - 本期申购 - - 本期赎回（以“-”号填列） - - 本期末 300,463,287.87 321,194,261.72 注::申购含红利再投、转换入份额；赎回含转换出份额。 第18页共41页 6.4.4.10 未分配利润 单位：人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 280,974,696.70 -90,205,816.48 190,768,880.22 本期利润 31,141,852.58 56,566,054.12 87,707,906.70 本期基金份额交易 11,405,979.60 -3,539,103.31 7,866,876.29 产生的变动数 其中：基金申购款 50,981,008.82 -11,382,041.90 39,598,966.92 基金赎回款 -39,575,029.22 7,842,938.59 -31,732,090.63 本期已分配利润 - - - 本期末 323,522,528.88 -37,178,865.67 286,343,663.21 6.4.4.11 存款利息收入 单位：人民币元 项目 本期 2017年1月1日至2017年6月30日 活期存款利息收入 294,586.41 定期存款利息收入 - 其他存款利息收入 - 结算备付金利息收入 8,324.11 其他 3,266.92 合计 306,177.44 6.4.4.12 股票投资收益 单位：人民币元 项目 本期 2017年1月1日至2017年6月30日 卖出股票成交总额 560,374,857.51 减：卖出股票成本总额 526,157,170.54 买卖股票差价收入 34,217,686.97 注:- 6.4.4.13 基金投资收益 注:无。 6.4.4.14 债券投资收益 注：无。 6.4.4.14.1 资产支持证券投资收益 注:无。 第19页共41页 6.4.4.15 贵金属投资收益 6.4.4.15.1 贵金属投资收益项目构成 注：无。 6.4.4.16 衍生工具收益 注::无。 6.4.4.17 股利收益 单位：人民币元 项目 本期 2017年1月1日至2017年6月30日 股票投资产生的股利收益 2,711,863.98 基金投资产生的股利收益 - 合计 2,711,863.98 6.4.4.18 公允价值变动收益 单位：人民币元 项目名称 本期 2017年1月1日至2017年6月30日 1.交易性金融资产 56,566,054.12 股票投资 56,566,054.12 债券投资 - 资产支持证券投资 - 基金投资 - 贵金属投资 - 其他 - 2.衍生工具 - 权证投资 - 3.其他 - 合计 56,566,054.12 6.4.4.19 其他收入 单位：人民币元 项目 本期 2017年1月1日至2017年6月30日 基金赎回费收入 313,405.74 合计 313,405.74 注: 本基金的场外赎回费率最高不超过1.50%，按持有期间递减；场内赎回费率为0.50%。场外 赎回时，对于持有期少于30日的基金份额所收取的赎回费，赎回费用全额归入基金财产；对于 持有期长于30日但少于3个月的基金份额所收取的赎回费，赎回费用75%归入基金财产；对于 持有期长于3个月但小于6个月的基金份额所收取的赎回费，赎回费用50%归入基金财产；对于 持有期长于6个月的基金份额所收取的赎回费，赎回费用25%归入基金财产。场内赎回时，赎回 费用25%归入基金财产。 第20页共41页 6.4.4.20 交易费用 单位：人民币元 项目 本期 2017年1月1日至2017年6月30日 交易所市场交易费用 1,684,929.11 银行间市场交易费用 - 合计 1,684,929.11 6.4.4.21 其他费用 单位：人民币元 项目 本期 2017年1月1日至2017年6月30日 审计费用 29,752.78 信息披露费 148,767.52 账户维护费 9,000.00 银行费用 337.00 上市费 29,752.78 合计 217,610.08 6.4.5 或有事项、资产负债表日后事项的说明 6.4.5.1 或有事项 截至资产负债表日，本基金并无须作披露的或有事项。 6.4.5.2 资产负债表日后事项 无。 6.4.6 关联方关系 6.4.6.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。 6.4.6.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方 关联方名称 与本基金的关系 南方基金管理有限公司(“南方基金”) 基金管理人、基金销售机构 中国工商银行股份有限公司(“中国工商银行”) 基金托管人、基金代销机构 第21页共41页 6.4.7 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 6.4.7.1 通过关联方交易单元进行的交易 6.4.7.1.1 股票交易 注：无。 6.4.7.1.2 债券交易 注：无。 6.4.7.1.3 债券回购交易 注：无。 6.4.7.1.4 基金交易 注：无。 6.4.7.1.5 权证交易 注：无。 6.4.7.1.6 应支付关联方的佣金 注:无。 6.4.7.2 关联方报酬 6.4.7.2.1 基金管理费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2017年1月1日至2017年 2016年1月1日至 6月30日 2016年6月30日 当期发生的基金应支付的管理费 3,943,977.43 4,193,652.94 其中：支付销售机构的客户维护费 305,659.25 329,955.29 注：支付基金管理人南方基金的管理人报酬按前一日基金资产净值1.5%的年费率计提，逐日累 计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日管理人报酬＝前一日基金资产净值X1.5%/当年天 数。 第22页共41页 6.4.7.2.2 基金托管费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2017年1月1日至2017年 2016年1月1日至 6月30日 2016年6月30日 当期发生的基金应支付的托管费 657,329.50 698,942.10 注：支付基金托管人中国工商银行的托管费按前一日基金资产净值0.25%的年费率计提，逐日累 计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日托管费＝前一日基金资产净值X0.25%/当年天数。 6.4.7.2.3 销售服务费 注：无。 6.4.7.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 注:无。 6.4.7.4 各关联方投资本基金的情况 6.4.7.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 注：本报告期内，基金管理人不存在申购，赎回或买卖本基金的情况。 6.4.7.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 注:无。 6.4.7.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 2017年1月1日至2017年6月 2016年1月1日至2016年6月30日 关联方名称 30日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 中国工商银行股 114,771,805.48 294,586.41 99,903,099.51 323,288.87 份有限公司 注:本基金的活期存款由基金托管人中国工商银行保管，按银行同业利率计息。 6.4.7.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 注：无。 6.4.7.7 其他关联交易事项的说明 无。 第23页共41页 6.4.8 利润分配情况 6.4.8.1 利润分配情况 注:无。 6.4.9 期末本基金持有的流通受限证券 6.4.9.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 金额单位：人民币元 6.4.12.1.1受限证券类别：股票 证券 证券 成功 可流通流通受限 认购 期末估 数量 期末 期末估值 日 类型 值单价（单位： 总额 备注 代码 名称 认购日 价格 成本总额 ） 长缆科2017年 2017- 23,660.223,660.2 002879技 06月 07-07 新股认购 18.02 18.02 1,313 6 6 - 05日 富满电2017年 2017- 300671 06月 新股认购 8.11 8.11 9427,639.627,639.62 - 子 07-05 27日 旭升股2017年 2017- 15,212.215,212.2 603305份 06月 07-10 新股认购 11.26 11.26 1,351 6 6 - 30日 百达精2017年 2017- 603331工 06月 07-05 新股认购 9.63 9.63 9999,620.379,620.37 - 27日 君禾股2017年 2017- 603617份 06月 07-03 新股认购 8.93 8.93 8327,429.767,429.76 - 23日 睿能科2017年 2017- 17,311.417,311.4 603933技 06月 07-06 新股认购 20.20 20.20 857 0 0 - 28日 注:基金可使用以基金名义开设的股票账户，选择网上或者网下一种方式进行新股申购。其中基 金作为一般法人或战略投资者认购的新股，根据基金与上市公司所签订申购协议的规定，在新股上市后的约定期限内不能自由转让；基金作为个人投资者参与网上认购获配的新股，从新股获配日至新股上市日之间不能自由转让。此外，基金还可作为特定投资者，认购由中国证监会《上市公司证券发行管理办法》规范的非公开发行股票，所认购的股票自发行结束之日起12个月内不得转让。 6.4.9.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 金额单位：人民币元 股票 股票名停牌日 停牌原 期末 复牌日 复牌 数量 期末 期末 备注 代码称 期 因 估值单价期 开盘单价（股）成本总额估值总额 30010双林股 2017- 重大事 26.31 -763,87 25,460,520,097,5 - 0 份 04-05 项 5 20.40 51.25 30014中金环 2017- 重大事 16.92 -929,65 14,451,115,729,7 - 5 境 06-28 项 4 25.95 45.68 第24页共41页 30008长信科 2016- 重大事 15.75 -238,60 3,865,863,757,95 - 8 技 09-12 项 0 8.92 0.00 30051盛讯达 2016- 重大事 2017- 29,019.3147,969. 113.3007-10 101.97 1,306 - 8 12-13 项 2 80 60323诺邦股 2017- 重大事 29.38 - 1,750 23,292.551,415.0 - 8 份 05-15 项 0 0 60350韦尔股 2017- 重大事 20.15 - 1,657 11,632.133,388.5 - 1 份 06-05 项 4 5 注: 本基金截至2017年6月30日止持有以上因公布的重大事项可能产生重大影响而被暂时停牌 的股票，该类股票将在所公布事项的重大影响消除后，经交易所批准复牌。 6.4.9.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 6.4.9.3.1 银行间市场债券正回购 注:无。 6.4.9.3.2 交易所市场债券正回购 无。 6.4.10 金融工具风险及管理 6.4.10.1 风险管理政策和组织架构 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。 本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存款存放在本基金的托管行中国工商银行，因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。 本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。信用等级评估以内部信用评级为主，外部信用评级为辅。内部债券信用评级主要考察发行人的经营风险、财务风险和流动性风险，以及信用产品的条款和担保人的情况等。此外，本基金的基金管理人根据信用产品的内部评级，通过单只信用产品投资占基金资产净值的比例及占发行量的比例进行控制，通过分散化投资以分散信用风险。 6.4.10.2 信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人 第25页共41页 出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。 本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存款存放在本基金的托管行中国工商银行，因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。 本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。信用等级评估以内部信用评级为主，外部信用评级为辅。内部债券信用评级主要考察发行人的经营风险、财务风险和流动性风险，以及信用产品的条款和担保人的情况等。此外，本基金的基金管理人根据信用产品的内部评级，通过单只信用产品投资占基金资产净值的比例及占发行量的比例进行控制，通过分散化投资以分散信用风险。 6.4.10.3 流动性风险 流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。 针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。 针对投资品种变现的流动性风险，本基金的基金管理人通过独立的风险管理部门设定流动性比例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析，包括组合持仓集中度指标、组合在短时间内变现能力的综合指标、组合中变现能力较差的投资品种比例以及流通受限制的投资品种比例等。本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的10%，且本基金与由本基金的基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的10%。本基金所持部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易，因此除附注6.4.9中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外，其余均能根据本基金的基金管理人的投资意图，以合理的价格适时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。 第26页共41页 6.4.10.4 市场风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 6.4.10.4.1 利率风险 利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。 本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。 本基金持有及承担的大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营活动的现金流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、结算备付金、存出保证金及债券投资等。 6.4.10.4.1.1 利率风险敞口 单位：人民币元 本期末 1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计 2017年6月30日 资产 银行存款 114,771,805. - - - 114,771,805.48 48 结算备付金 932,953.68 - - - 932,953.68 存出保证金 194,944.29 - - - 194,944.29 交易性金融资产 - - -494,665,189. 494,665,189.77 77 买入返售金融资产 - - - - - 应收利息 - - - 21,363.90 21,363.90 应收股利 - - - - - 应收申购款 - - - 52,080.00 52,080.00 应收证券清算款 - - - - - 其他资产 - - - - - 资产总计 115,899,703. - -494,738,633. 610,638,337.12 45 67 负债 应付赎回款 - - - 267,334.92 267,334.92 应付管理人报酬 - - - 727,533.19 727,533.19 应付托管费 - - - 121,255.54 121,255.54 应付证券清算款 - - - - - 卖出回购金融资产款 - - - - - 第27页共41页 应付销售服务费 - - - - - 应付交易费用 - - -1,025,414.94 1,025,414.94 应付利息 - - - - - 应付利润 - - - - - 其他负债 - - - 958,873.60 958,873.60 负债总计 - - -3,100,412.19 3,100,412.19 利率敏感度缺口 115,899,703. - -491,638,221. 607,537,924.93 45 48 上年度末 1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计 2016年12月31日 资产 银行存款 45,057,601.4 - - - 45,057,601.42 2 结算备付金 1,164,643.44 - - - 1,164,643.44 存出保证金 208,401.84 - - - 208,401.84 交易性金融资产 - - -403,387,723. 403,387,723.66 66 买入返售金融资产 50,000,000.0 - - - 50,000,000.00 0 应收证券清算款 - - -4,592,960.95 4,592,960.95 应收利息 - - - 48,918.14 48,918.14 应收申购款 - - - 6,725.66 6,725.66 资产总计 96,430,646.7 - -408,036,328. 504,466,975.11 0 41 负债 应付赎回款 - - - 177,362.76 177,362.76 应付管理人报酬 - - - 646,913.18 646,913.18 应付托管费 - - - 107,818.84 107,818.84 应付交易费用 - - - 646,451.26 646,451.26 其他负债 - - -1,005,664.25 1,005,664.25 负债总计 - - -2,584,210.29 2,584,210.29 利率敏感度缺口 96,430,646.7 - -405,452,118. 501,882,764.82 0 12 注：表中所示为本基金资产及负债的公允价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以分类。 6.4.10.4.1.2 利率风险的敏感性分析 注：于2017年6月30日，本基金未持有交易性债券投资(2016年12月31日：同)，因此市场 利率的变动对于本基金资产净值无重大影响(2016年12月31日：同)。 6.4.10.4.2 其他价格风险 其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以 第28页共41页 外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场交易的股票和债券，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。 本基金的基金管理人在构建和管理投资组合的过程中，通过对宏观经济情况及政策的分析，结合证券市场运行情况，做出资产配置及组合构建的决定；通过对单个证券的定性分析及定量分析，选择符合基金合同约定范围的投资品种进行投资。本基金的基金管理人定期结合宏观及微观环境的变化，对投资策略、资产配置、投资组合进行修正，来主动应对可能发生的市场价格风险。 本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。本基金股票投资占基金资产的比例范围80- 95%，其中对新产业股票的投资不低于非现金基金资产的80%；债券、债券回购、银行存款(包括 协议存款、定期存款及其他银行存款)、货币市场工具、权证、股指期货、国债期货以及经中国证监会允许基金投资的其他金融工具不超过基金资产的20%。此外，本基金的基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，包括 VaR(ValueatRisk)指标等来测试本基金面临的潜在价格风险，及时可靠地对风险进行跟踪和控 制。 6.4.10.4.2.1 其他价格风险敞口 金额单位：人民币元 本期末 上年度末 项目 2017年6月30日 2016年12月31日 公允价值 占基金资产净值比 公允价值 占基金资产净值 例（%） 比例（%） 交易性金融资产 494,665,189.77 81.42 403,387,723.66 80.37 -股票投资 交易性金融资产 - - - - －基金投资 交易性金融资产 - - - - －债券投资 交易性金融资产 - - - - －贵金属投资 衍生金融资产 - - - - －权证投资 其他 - - - - 合计 494,665,189.77 81.42 403,387,723.66 80.37 6.4.10.4.2.2 其他价格风险的敏感性分析 假设 除业绩比较基准以外的其他市场变量保持不变 第29页共41页 对资产负债表日基金资产净值的 影响金额（单位：人民币元） 相关风险变量的变动 本期末（2017年6月30日）上年度末 （2016年12月31日 ） 业绩比较基准上升5% 23,890,000.00 18,380,000.00 分析 业绩比较基准下降5% -23,890,000.00 -18,380,000.00 6.4.11 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 根据财政部、国家税务总局于2016年12月21日颁布的财税[2016]140号《关于明确金融 房地产开发教育辅助服务等增值税政策的通知》的规定：(1)金融商品持有期间(含到期)取得的非保本收益(合同中未明确承诺到期本金可全部收回的投资收益)，不征收增值税；(2)纳税人购入基金、信托、理财产品等各类资产管理产品持有至到期，不属于金融商品转让；(3)资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。上述政策自2016年5月1日起执行。 此外，根据财政部、国家税务总局于2017年1月6日颁布的财税[2017]2号《关于资管产品增 值税政策有关问题的补充通知》及2017年6月30日颁布的财税[2017]56号《关于资管产品增 值税有关问题的通知》的规定，资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照3%的征收率缴纳增值税。对资管产品在2018年1月1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。上述税收政策对本基金截至本财务报表批准报出日止的财务状况和经营成果无影响。 §7 投资组合报告 7.1 期末基金资产组合情况 金额单位：人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比例 （%） 1 权益投资 494,665,189.77 81.01 其中：股票 494,665,189.77 81.01 2 固定收益投资 - - 其中：债券 - - 资产支持证券 - - 第30页共41页 3 贵金属投资 - - 4 金融衍生品投资 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售金融资 - - 产 6 银行存款和结算备付金合计 115,704,759.16 18.95 7 其他各项资产 268,388.19 0.04 合计 610,638,337.12 100.00 7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 7.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％） A 农、林、牧、渔业 15,878,535.54 2.61 B 采矿业 - - C 制造业 311,598,102.76 51.29 D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 22,658,360.95 3.73 E 建筑业 22,763,810.24 3.75 F 批发和零售业 5,715,187.50 0.94 G 交通运输、仓储和邮政业 25,789,026.12 4.24 H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 30,401,556.13 5.00 J 金融业 28,636,240.85 4.71 K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 26,055,750.00 4.29 M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 - - O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 5,168,619.68 0.85 S 综合 - - 合计 494,665,189.77 81.42 7.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 注：本基金本报告期末未持有港股通股票投资。 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细 7.3.1 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比例 第31页共41页 （％） 1 000651 格力电器 1,286,000 52,944,620.00 8.71 2 002027 分众传媒 1,880,800 25,879,808.00 4.26 3 600004 白云机场 1,397,022 25,789,026.12 4.24 4 002415 海康威视 785,332 25,366,223.60 4.18 5 600068 葛洲坝 2,021,800 22,725,032.00 3.74 6 600196 复星医药 657,678 20,381,441.22 3.35 7 300100 双林股份 763,875 20,097,551.25 3.31 8 601689 拓普集团 590,548 19,777,452.52 3.26 9 600886 国投电力 2,167,600 17,124,040.00 2.82 10 603355 莱克电气 275,611 16,197,658.47 2.67 11 000568 泸州老窖 318,300 16,099,614.00 2.65 12 601318 中国平安 323,900 16,068,679.00 2.64 13 600660 福耀玻璃 615,608 16,030,432.32 2.64 14 300145 中金环境 929,654 15,729,745.68 2.59 15 603868 飞科电器 246,900 15,268,296.00 2.51 16 600872 中炬高新 760,812 13,922,859.60 2.29 17 002035 华帝股份 527,989 12,777,333.80 2.10 18 002714 牧原股份 404,757 11,017,485.54 1.81 19 002555 三七互娱 399,479 10,214,678.03 1.68 20 300628 亿联网络 33,054 10,047,093.84 1.65 21 002372 伟星新材 537,287 10,036,521.16 1.65 22 002185 华天科技 1,282,258 9,283,547.92 1.53 23 002139 拓邦股份 697,300 7,509,921.00 1.24 24 300059 东方财富 617,800 7,425,956.00 1.22 25 601336 新华保险 123,752 6,360,852.80 1.05 26 600116 三峡水利 493,695 5,534,320.95 0.91 27 002174 游族网络 172,138 5,467,102.88 0.90 28 002635 安洁科技 150,914 5,466,105.08 0.90 29 002142 宁波银行 281,545 5,433,818.50 0.89 30 002068 黑猫股份 556,326 4,678,701.66 0.77 31 300088 长信科技 238,600 3,757,950.00 0.62 32 300113 顺网科技 131,268 3,531,109.20 0.58 33 002624 完美世界 99,500 3,412,850.00 0.56 34 002299 圣农发展 226,500 3,368,055.00 0.55 35 002043 兔宝宝 220,316 3,049,173.44 0.50 36 002396 星网锐捷 155,400 3,006,990.00 0.49 37 600335 国机汽车 248,600 2,973,256.00 0.49 38 002466 天齐锂业 52,000 2,826,200.00 0.47 39 603368 柳州医药 47,894 2,741,931.50 0.45 40 002841 视源股份 35,980 2,670,435.60 0.44 41 601677 明泰铝业 154,344 2,105,252.16 0.35 第32页共41页 42 300336 新文化 121,000 1,870,660.00 0.31 43 603313 梦百合 56,600 1,815,728.00 0.30 44 601098 中南传媒 88,600 1,651,504.00 0.27 45 002343 慈文传媒 43,488 1,646,455.68 0.27 46 002458 益生股份 72,300 1,492,995.00 0.25 47 601881 中国银河 49,321 584,947.06 0.10 48 603833 欧派家居 2,329 255,863.94 0.04 49 300508 维宏股份 2,799 194,250.60 0.03 50 601878 浙商证券 11,049 187,943.49 0.03 51 002707 众信旅游 13,400 175,942.00 0.03 52 300518 盛讯达 1,306 147,969.80 0.02 53 002880 卫光生物 998 75,548.60 0.01 54 603238 诺邦股份 1,750 51,415.00 0.01 55 603801 N志邦 1,406 47,522.80 0.01 56 603043 广州酒家 1,810 45,738.70 0.01 57 300666 江丰电子 2,276 43,448.84 0.01 58 603326 我乐家居 1,452 40,612.44 0.01 59 603316 诚邦股份 1,824 38,778.24 0.01 60 603380 易德龙 1,298 35,370.50 0.01 61 603501 韦尔股份 1,657 33,388.55 0.01 62 002879 长缆科技 1,313 23,660.26 0.00 63 603938 三孚股份 1,246 20,932.80 0.00 64 603933 睿能科技 857 17,311.40 0.00 65 603305 旭升股份 1,351 15,212.26 0.00 66 300669 沪宁股份 841 14,650.22 0.00 67 603286 日盈电子 890 13,528.00 0.00 68 603331 百达精工 999 9,620.37 0.00 69 300671 富满电子 942 7,639.62 0.00 70 603617 君禾股份 832 7,429.76 0.00 7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票投资明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额占期初基金资产净值比例（％） 1 600886 国投电力 27,675,249.32 5.51 2 600004 白云机场 23,518,110.57 4.69 3 002027 分众传媒 23,425,433.01 4.67 4 600196 复星医药 19,321,399.48 3.85 5 002415 海康威视 17,720,451.31 3.53 6 601318 中国平安 14,122,793.94 2.81 第33页共41页 7 002185 华天科技 13,695,434.32 2.73 8 600660 福耀玻璃 13,387,488.33 2.67 9 002714 牧原股份 12,096,013.33 2.41 10 601336 新华保险 11,838,559.94 2.36 11 601186 中国铁建 11,646,232.30 2.32 12 300113 顺网科技 11,561,203.78 2.30 13 002174 游族网络 11,418,647.92 2.28 14 600872 中炬高新 11,009,185.83 2.19 15 300145 中金环境 10,992,955.75 2.19 16 300628 亿联网络 10,369,757.86 2.07 17 300432 富临精工 10,353,650.67 2.06 18 603355 莱克电气 9,973,408.91 1.99 19 000892 星美联合 8,540,530.25 1.70 20 603368 柳州医药 8,335,649.92 1.66 注：买入包括二级市场上主动的买入、新股、配股、债转股、换股及行权等获得的股票，买入金额按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票投资明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净值比例（％） 1 600886 国投电力 31,980,493.38 6.37 2 601166 兴业银行 28,756,772.66 5.73 3 000725 京东方A 27,253,017.15 5.43 4 601689 拓普集团 21,300,544.39 4.24 5 000333 美的集团 18,752,630.10 3.74 6 601939 建设银行 18,448,383.24 3.68 7 000401 冀东水泥 15,245,046.38 3.04 8 000100 TCL集团 13,587,995.09 2.71 9 000789 万年青 11,660,914.58 2.32 10 601186 中国铁建 11,088,132.93 2.21 11 600104 上汽集团 11,059,949.87 2.20 12 000910 大亚圣象 10,082,506.42 2.01 13 002376 新北洋 9,781,216.21 1.95 14 002511 中顺洁柔 9,710,145.85 1.93 15 002142 宁波银行 9,457,475.69 1.88 16 300432 富临精工 9,400,805.82 1.87 17 600362 江西铜业 8,419,540.60 1.68 18 000892 星美联合 8,391,056.75 1.67 19 002564 天沃科技 8,154,473.13 1.62 20 300258 精锻科技 8,049,658.75 1.60 注：卖出包括二级市场上主动的卖出、换股、要约收购、发行人回购及行权等减少的股票，卖出金额按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 第34页共41页 7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 单位: 人民币元 买入股票成本（成交）总额 557,107,247.19 卖出股票收入（成交）总额 560,374,857.51 注：买入股票成本、卖出股票收入均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 注：本基金本报告期末未持有债券。 7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 注：本基金本报告期末未持有债券。 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细 注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。 7.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 注：本基金本报告期末未持有贵金属。 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注：本基金本报告期末未持有权证。 7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 注：本基金本报告期内未投资股指期货。 7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 注：本基金本报告期内未投资国债期货。 7.12 投资组合报告附注 7.12.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚情况的说明 本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 7.12.2 基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。 7.12.3 期末其他各项资产构成 单位：人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 194,944.29 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 21,363.90 5 应收申购款 52,080.00 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 第35页共41页 - 合计 268,388.19 7.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 7.12.5 股票中存在流通受限情况的说明 7.12.5.1 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 流通受限部分 占基金资产净 流通受限情况 的公允价值 值比例（%） 说明 1 300100 双林股份 20,097,551.25 3.31 重大事项 §8 基金份额持有人信息 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位：份 持有人结构 持有人户数 户均持有的 机构投资者 个人投资者 (户) 基金份额 占总份额比 占总份额比例 持有份额 例（%） 持有份额 （%） 21,120 14,226.48 44,628,696.17 14.85 255,834,591.70 85.15 8.2 期末上市基金前十名持有人 序号 持有人名称 持有份额（份） 占上市总份额比例（%） 1 程梦茜 3,977,506.00 1.60 2 王友刚 3,973,329.00 1.60 3 江阴华联商厦有限公司 2,000,000.00 0.81 4 戴瑜 2,000,000.00 0.81 5 赵小骥 1,870,074.00 0.75 6 欧阳艳芬 1,800,076.00 0.73 7 李更 1,742,981.00 0.70 8 陈艳芳 1,683,893.00 0.68 9 刘剑 1,664,800.00 0.67 10 陆正辉 1,451,141.00 0.58 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例（%） 基金管理人所有从业人员持有本基金 326,837.01 0.1088 第36页共41页 8.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 项目 持有基金份额总量的数量区间（万份） 本公司高级管理人员、基金投资和研究部 10~50 门负责人持有本开放式基金 本基金基金经理持有本开放式基金 10~50 §9 开放式基金份额变动 单位：份 基金合同生效日（2014年7月3日）基金份额总额 3,000,000,000.00 本报告期期初基金份额总额 291,027,976.85 本报告期基金总申购份额 47,703,227.22 减：本报告期基金总赎回份额 38,267,916.20 本报告期基金拆分变动份额（份额减少以“-”填列） - 本报告期期末基金份额总额 300,463,287.87 §10 重大事件揭示 10.1 基金份额持有人大会决议 本报告期内无基金份额持有人大会决议。 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 南方基金管理有限公司第七届董事会第二次会议已于2017年1月23日审议通过了《公司 关于聘任公司副总经理、督察长和财务负责人的议案》，秦长奎因任期届满，工作调整的原因不再担任公司副总经理职务。 本报告期内，基金托管人的专门基金托管部门没有发生重大人事变动。 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 本报告期内，无涉及基金管理业务、基金财产、基金托管业务的诉讼。 10.4 基金投资策略的改变 本报告期内本基金投资策略未改变。 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 本报告期内本基金未更换会计师事务所。 第37页共41页 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 本报告期内，基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位：人民币元 股票交易 应支付该券商的佣金 券商名称 交易单元 占当期股票成交 占当期佣金 备注 数量 成交金额 总额的比例（%） 佣金 总量的比例 （%） 408,737,99 方正证券 1 36.58 378,677.15 36.93 - 1.41 383,127,57 广州证券 1 34.28 349,145.23 34.05 - 0.56 250,409,55 湘财证券 2 22.41 228,198.34 22.25 - 0.75 32,334,338 申万宏源 2 2.89 29,466.55 2.87 - .08 24,853,713 平安证券 2 2.22 23,146.62 2.26 - .92 18,018,939 国信证券 2 1.61 16,781.05 1.64 - .98 海通证券 1 - - - - - 中银国际 1 - - - - - 光大证券 1 - - - - - 广发证券 1 - - - - - 兴业证券 1 - - - - - 银河证券 2 - - - - - 浙商证券 1 - - - - - 中金公司 1 - - - - - 中投证券 1 - - - - - 第38页共41页 国泰君安 1 - - - - - 长江证券 1 - - - - - 注：交易单元的选择标准和程序根据中国证监会《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问 题的通知》（证监基金字[2007]48号）的有关规定，我公司制定了租用证券公司交易单元的选 择标准和程序： A：选择标准 1、公司经营行为规范，财务状况和经营状况良好； 2、公司具有较强的研究能力,能及时、全面地为基金提供高质量的宏观经济研究、行业研究及市场走向、个股分析报告和专门研究报告； 3、公司内部管理规范，能满足基金操作的保密要求； 4、建立了广泛的信息网络,能及时提供准确的信息资讯服务。 B：选择流程公司研究部门定期对券商服务质量从以下几方面进行量化评比，并根据评比的结果 选择席位： 1、服务的主动性。主要针对证券公司承接调研课题的态度、协助安排上市公司调研、以及就有关专题提供研究报告和讲座； 2、研究报告的质量。主要是指证券公司所提供研究报告是否详实，投资建议是否准确； 3、资讯提供的及时性及便利性。主要是指证券公司提供资讯的时效性、及时性以及提供资讯的渠道是否便利、提供的资讯是否充足全面。 10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 金额单位：人民币元 债券交易 债券回购交易 权证交易 基金交易 券商名 占当期债券 占当期债券 占当期权证 占当期基金 称 成交金 成交总额的 成交金 回购 成交金 成交总额的成交金额成交总额的 额 比例（%） 额 成交总额的 额 比例（%） 比例（%） 比例（%） 长江证 券 - - - - - - - - 方正证 313,000,0 券 - - 00.00 100.00 - - - - 光大证 券 - - - - - - - - 广发证 券 - - - - - - - - 广州证 - - - - - - - - 第39页共41页 券 国泰君 安 - - - - - - - - 国信证 券 - - - - - - - - 海通证 券 - - - - - - - - 平安证 券 - - - - - - - - 申万宏 源 - - - - - - - - 湘财证 券 - - - - - - - - 兴业证 券 - - - - - - - - 银河证 券 - - - - - - - - 浙商证 券 - - - - - - - - 中金公 司 - - - - - - - - 中投证 券 - - - - - - - - 中银国 际 - - - - - - - - 注:- 10.8 其他重大事件 序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 1 南方基金管理有限公司关于调整旗下部分基 中国证券报、上海 2017年6月12日 金最低申购金额限制的公告 证券报、证券时报 2 关于公司旗下基金调整停牌股票估值方法的 中国证券报、上海 2017年5月10日 提示性公告 证券报、证券时报 南方基金关于旗下部分基金参加交通银行手 中国证券报、上海 3 机银行基金申购及定期定额投资手续费率优 证券报、证券时报 2017年4月23日 惠活动的公告 4 南方基金关于旗下部分基金增加苏宁基金、 中国证券报、上海 2017年4月10日 大泰金石为代销机构及开通相关业务的公告 证券报、证券时报 南方基金关于旗下部分基金参加中国工商银 中国证券报、上海 5 行个人电子银行基金申购费率优惠活动的公 证券报、证券时报 2017年4月5日 告 6 南方基金关于旗下部分基金增加方正证券为 中国证券报、上海 2017年3月29日 代销机构及开通相关业务的公告 证券报、证券时报 7 南方基金关于旗下部分基金增加华夏财富为 中国证券报、上海 2017年3月15日 第40页共41页 代销机构及开通相关业务的公告 证券报、证券时报 南方基金关于旗下部分基金参加交通银行手 中国证券报、上海 8 机银行基金申购及定期定额投资手续费率优 证券报、证券时报 2017年2月23日 惠活动的公告 9 南方基金关于旗下部分基金增加新浪仓石为 中国证券报、上海 2017年1月18日 代销机构及开通相关业务的公告 证券报、证券时报 10 关于公司旗下基金调整停牌股票估值方法的 中国证券报、上海 2017年1月17日 提示性公告 证券报、证券时报 11 南方基金关于旗下部分基金增加肯特瑞财富 中国证券报、上海 2017年1月11日 为代销机构及开通相关业务的公告 证券报、证券时报 §11 备查文件目录 11.1 备查文件目录 1、中国证监会批准设立南方天元新产业股票型证券投资基金的文件。 2、南方天元新产业股票型证券投资基金基金合同。 3、南方天元新产业股票型证券投资基金托管协议。 4、中国证监会批准设立南方基金管理有限公司的文件。 5、报告期内在选定报刊上披露的各项公告。 11.2 存放地点 深圳市福田区福田街道福华一路六号免税商务大厦31-33层。 11.3 查阅方式 网站：http://www.nffund.com 第41页共41页