易方达标普全球高端消费品指数增强型证券投资基金 2024 年第 3 季度报告 2024 年 9 月 30 日 基金管理人：易方达基金管理有限公司 基金托管人：中国银行股份有限公司 报告送出日期：二〇二四年十月二十五日 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2024 年 10 月 23 日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2024 年 7 月 1 日起至 9 月 30 日止。 §2 基金产品概况 基金简称 易方达标普消费品指数增强（QDII） 基金主代码 118002 交易代码 118002 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2012 年 6 月 4 日 报告期末基金份额总额 121,027,668.56 份 本基金为指数增强型基金，在严格控制跟踪误差的 投资目标 基础上，追求超越业绩比较基准的投资回报，力争 实现基金资产的长期稳健增值。 本基金以指数化投资为主，并辅以有限度的增强操 作。本基金将以标普全球高端消费品指数的成份股 投资策略 构成及权重为基础，并基于量化模型和基本面研究 进行投资组合的构建。在投资组合建立后，基金管 理人将适时对投资组合进行调整，力争将投资组合 对业绩比较基准的年化跟踪误差控制在 8%以内， 并力求获得超越业绩比较基准的投资回报。本基金 主要投资策略包括资产配置策略、权益类资产的投 资策略、固定收益品种与货币市场工具的投资策 略、衍生品的投资策略等。 业绩比较基准 标普全球高端消费品指数(净收益指数,使用估值汇 率折算) 本基金为股票基金，其预期风险与收益水平高于货 币市场基金、债券基金和混合型基金。本基金在控 制跟踪误差的基础上，力争获得超越业绩比较基准 风险收益特征 的收益。长期来看，本基金具有与业绩比较基准相 近的风险水平。本基金主要投资于全球高端消费品 企业，需承担汇率风险、国家风险和高端消费品企 业特有的风险。 基金管理人 易方达基金管理有限公司 基金托管人 中国银行股份有限公司 英文名称：无 境外投资顾问 中文名称：无 英文名称：Bank of China（Hong Kong）Limited 境外资产托管人 中文名称：中国银行(香港)有限公司 下属分级基金的基金简称 易方达标普消费品指数 易方达标普消费品指数 增强（QDII）A 增强（QDII）C 下属分级基金的交易代码 118002 005676 报告期末下属分级基金的 72,698,806.63 份 48,328,861.93 份 份额总额 注：1.自2018年2月9日起，本基金增设C类份额类别，份额首次确认日为2018年2月12日。 2.易方达标普消费品指数增强（QDII）A含A类人民币份额（份额代码： 118002）及A类美元现汇份额（份额代码：000593），交易代码仅列示A类人民 币份额代码。易方达标普消费品指数增强（QDII）C含C类人民币份额（份额代 码：005676）。 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 报告期 主要财务指标 (2024 年 7 月 1 日-2024 年 9 月 30 日) 易方达标普消费品指 易方达标普消费品指 数增强（QDII）A 数增强（QDII）C 1.本期已实现收益 -3,156,896.20 -1,460,584.16 2.本期利润 5,808,554.60 4,291,607.92 3.加权平均基金份额本期利润 0.0742 0.1004 4.期末基金资产净值 209,736,787.62 137,174,926.76 5.期末基金份额净值 2.885 2.838 注：1.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费 用后实际收益水平要低于所列数字。 2.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价 值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收 益加上本期公允价值变动收益。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 易方达标普消费品指数增强（QDII）A 净值增长 业绩比较 业绩比较 阶段 净值增长 率标准差 基准收益 基准收益 ①－③ ②－④ 率① ② 率③ 率标准差 ④ 过去三个 3.11% 1.21% 3.70% 1.35% -0.59% -0.14% 月 过去六个 -4.97% 1.06% -5.14% 1.18% 0.17% -0.12% 月 过去一年 7.97% 1.03% 8.32% 1.14% -0.35% -0.11% 过去三年 7.89% 1.29% 9.68% 1.48% -1.79% -0.19% 过去五年 52.00% 1.37% 73.19% 1.60% -21.19% -0.23% 自基金合 同生效起 188.50% 1.12% 295.41% 1.27% -106.91% -0.15% 至今 易方达标普消费品指数增强（QDII）C 净值增长 业绩比较 业绩比较 阶段 净值增长 率标准差 基准收益 基准收益 ①－③ ②－④ 率① ② 率③ 率标准差 ④ 过去三个 3.05% 1.22% 3.70% 1.35% -0.65% -0.13% 月 过去六个 -5.12% 1.07% -5.14% 1.18% 0.02% -0.11% 月 过去一年 7.66% 1.03% 8.32% 1.14% -0.66% -0.11% 过去三年 7.09% 1.29% 9.68% 1.48% -2.59% -0.19% 过去五年 50.16% 1.37% 73.19% 1.60% -23.03% -0.23% 自基金合 同生效起 62.82% 1.30% 94.84% 1.49% -32.02% -0.19% 至今 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比 较基准收益率变动的比较 易方达标普全球高端消费品指数增强型证券投资基金 累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图 易方达标普消费品指数增强（QDII）A （2012 年 6 月 4 日至 2024 年 9 月 30 日） 易方达标普消费品指数增强（QDII）C （2018 年 2 月 12 日至 2024 年 9 月 30 日） 注：1.本基金的业绩比较基准已经转换为以人民币计价。 2.自2018年2月9日起，本基金增设C类份额类别，份额首次确认日为2018年2月12日，增设当期的相关数据和指标按实际存续期计算。 3.自基金合同生效至报告期末，A类基金份额净值增长率为188.50%，同期业 绩比较基准收益率为295.41%；C类基金份额净值增长率为62.82%，同期业绩比 较基准收益率为94.84%。 §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 任本基金的基金经理 证券 姓名 职务 期限 从业 说明 任职日期 离任日期 年限 硕士研究 生，具有基 金从业资 格。曾任广 东新价值投 资有限公司 本基金的基金经理，易方达瑞 研究部行业 恒混合、易方达现代服务业混 研究员，光 王元 合、易方达消费行业股票、易 2021-05-2 - 13 年 大永明资产 春 方达龙头优选两年持有混合 9 管理股份有 的基金经理 限公司研究 部行业研究 员，易方达 基金管理有 限公司行业 研究员、基 金经理助 理。 注：1.对基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，“离任日期” 为根据公司决定确定的解聘日期；对此后的非首任基金经理，“任职日期”和“离 任日期”分别指根据公司决定确定的聘任日期和解聘日期。 2.证券从业的含义遵从行业协会相关规定。 4.2 境外投资顾问为本基金提供投资建议的主要成员简介 本基金未聘请境外投资顾问。 4.3 报告期内本基金运作遵规守信情况说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规及 基金合同、基金招募说明书等有关基金法律文件的规定，以取信于市场、取信于 社会投资公众为宗旨，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在控制风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益。在本报告期内，基金运作合法合规，无损害基金份额持有人利益的行为。 4.4 公平交易专项说明 4.4.1 公平交易制度的执行情况 本基金管理人努力通过建立有纪律、规范化的投资研究、决策流程和交易流程，以及强化事后监控分析来确保公平对待不同投资组合，切实防范利益输送。本基金管理人制定了相应的投资权限管理制度、投资备选库管理制度和集中交易制度等，通过投资交易系统中的公平交易模块，同时依据境外市场的交易特点规范交易委托方式，以尽可能确保公平对待各投资组合。本报告期内，公平交易制度总体执行情况良好。 4.4.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的交易共 28 次，其中26 次为指数量化投资组合因投资策略需要和其他组合发生的反向交易，2 次为不同基金经理管理的基金因投资策略不同而发生的反向交易，有关基金经理按规定履行了审批程序。 本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。4.5 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 2024 年三季度全球股市主要呈现涨势，标普 500 上涨 5.53%，纳斯达克综合 指数上涨 2.57%，富时 100 上涨 0.89%，法国 CAC40 上涨 2.09%，德国 DAX 上 涨 5.97%，俄罗斯 IMOEX 下跌 9.41%，上证指数上涨 12.44%，创业板指数和科 创 50 指数分别上涨 29.21%、22.51%，恒生指数上涨 19.27%，恒生科技指数上涨 33.69%。 本次季报讨论单一国别对高端消费品的影响。 高端消费品的需求是广泛的，几乎无处不在，但高端消费品却又对收入水平和人口数量有较高的要求，因此虽然分布广泛，却仍然集中在部分国家和地区。这些国家的经济发展变化对高端消费品的发展会造成一些影响。在疫情以来的 4年里，美国和中国的经济发展波动是高端消费品行业波动的主要原因，在寻找到 下一个大的增长极之前，我们认为这个规律依然会持续。因此，仍需要对两国的 宏观环境保持一定的关注。另外，我们也在积极关注高端消费品在中东、印度等 经济发达或者增速较快地区的发展情况，对未来的增长做合理的评估。 具体到本季度的操作上，我们总体上维持稳定的配置，考虑到全球宏观形势 较为复杂，高基数上增长压力较大，我们继续增加了一些更加刚需的行业和个股 的配置。 截至报告期末，本基金 A 类基金份额净值为 2.885 元，本报告期份额净值增 长率为 3.11%，同期业绩比较基准收益率为 3.70%；C 类基金份额净值为 2.838 元，本报告期份额净值增长率为 3.05%，同期业绩比较基准收益率为 3.70%。年 化跟踪误差 5.22%，在合同规定的目标控制范围之内。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 报告期内，本基金未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人 或者基金资产净值低于五千万元的情形。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 占基金总资 序号 项目 金额(人民币元) 产的比例(%) 1 权益投资 323,178,993.89 87.50 其中：普通股 323,178,993.89 87.50 存托凭证 - - 优先股 - - 房地产信托 - - 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 - - 其中：债券 - - 资产支持证券 - - 4 金融衍生品投资 - - 其中：远期 - - 期货 - - 期权 - - 权证 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售金融资产 - - 6 货币市场工具 - - 7 银行存款和结算备付金合计 34,657,505.16 9.38 8 其他资产 11,513,164.70 3.12 9 合计 369,349,663.75 100.00 5.2 报告期末在各个国家（地区）证券市场的股票及存托凭证投资分布 国家（地区） 公允价值(人民币元) 占基金资产净值比例（％） 美国 104,184,472.73 30.03 法国 89,428,003.34 25.78 意大利 35,992,138.28 10.38 瑞士 31,897,624.76 9.19 德国 25,836,244.29 7.45 中国香港 18,576,195.86 5.35 英国 15,165,597.88 4.37 澳大利亚 2,098,716.75 0.60 合计 323,178,993.89 93.16 注：1.国家（地区）类别根据其所在的证券交易所确定。 2.ADR、GDR按照存托凭证本身挂牌的证券交易所确定。 5.3 报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合 5.3.1 报告期末指数投资按行业分类的股票及存托凭证投资组合 行业类别 公允价值（人民币元） 占基金资产净值比例（％） 能源 - - 材料 - - 工业 - - 非必需消费品 265,191,199.87 76.44 必需消费品 43,614,557.11 12.57 保健 - - 金融 - - 信息技术 - - 电信服务 - - 公用事业 - - 房地产 - - 合计 308,805,756.98 89.02 注：以上分类采用全球行业分类标准（GICS）。 5.3.2 报告期末积极投资按行业分类的股票及存托凭证投资组合 行业类别 公允价值（人民币元） 占基金资产净值比例（％） 能源 - - 材料 - - 工业 - - 非必需消费品 14,373,236.91 4.14 必需消费品 - - 保健 - - 金融 - - 信息技术 - - 电信服务 - - 公用事业 - - 房地产 - - 合计 14,373,236.91 4.14 注：以上分类采用全球行业分类标准（GICS）。 5.4 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的权益投资明细 5.4.1 报告期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资明细 所 属 占基 公司 所在 金资 国 公允价值 序 公司名称（英 名称 证券 证 数量 产净 家 （人民币 号 文） （中 代码 券市 （股） 值比 文） （ 元） 场 例 地 （％） 区) 爱马 泛欧 1 Hermes 仕国 RMS 证券 法 1,952 33,702,646.7 9.72 International 际股 FP 交易 国 9 份有 所 限合 伙企 业 瑞士 瑞士 2 Cie Financiere 历峰 CFR 证券 瑞 28,613 31,897,624.7 9.19 Richemont SA 集团 SW 交易 士 6 所 意大 意 3 Ferrari NV 法拉 RAC 利证 大 9,514 31,252,215.0 9.01 利 E IM 券交 利 3 易所 酩 悦· LVMH Moet 轩尼 泛欧 4 Hennessy 诗- MC 证券 法 4,354 23,462,325.5 6.76 Louis Vuitton 路 FP 交易 国 6 SE 易· 所 威登 集团 纳斯 Marriott 万豪 MAR 达克 美 18,359,355.7 5 International 国际 US 证券 国 10,539 7 5.29 Inc/MD 交易 所 德国 梅赛 证券 德斯 交易 6 Mercedes-Ben -奔 MBG 所 德 37,349 16,966,219.0 4.89 z GroupAG 驰集 GR Xetr 国 4 团 a 交 易平 台 纳斯 特斯 TSLA 达克 美 14,085,597.7 7 Tesla Inc 拉公 US 证券 国 7,683 9 4.06 司 交易 所 泛欧 8 L'Oreal SA 欧莱 OR 证券 法 4,457 14,024,952.1 4.04 雅 FP 交易 国 4 所 帝亚 DGE 伦敦 英 13,734,469.9 9 Diageo PLC 吉欧 LN 证券 国 56,275 2 3.96 交易 所 希尔 顿全 纽约 Hilton 球控 HLT 证券 美 12,537,226.6 10 Worldwide 股股 US 交易 国 7,762 4 3.61 Holdings Inc 份有 所 限公 司 注：此处所用证券代码的类别是当地市场代码。 5.4.2 报告期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票及存托凭证投资明细 所 公司 在 所属 占基金 证 国家 数量 公允价值 序 公司名称 名称 证券 资产净 （英文） （中 代码 （人民币 号 券 （地 （股） 值比例 文） 元） 市 区) （％） 场 纽 德克 约 Deckers 斯户 DECK 证 1 Outdoor 外用 US 券 美国 6,226 6,956,496.14 2.01 Corp 品公 交 司 易 所 纽 约 耐克 NKE 证 2 NIKE Inc 公司 US 券 美国 6,589 4,081,583.46 1.18 交 易 所 纳 斯 Lululemon 露露 达 3 Athletica 乐蒙 LULU 克 美国 1,754 3,335,157.31 0.96 Inc 公司 US 证 券 交 易 所 注：此处所用证券代码的类别是当地市场代码。 5.5 报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合 本基金本报告期末未持有债券。 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 本基金本报告期末未持有债券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明细 本基金本报告期末未持有金融衍生品。 5.9 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细 本基金本报告期末未持有基金。 5.10 投资组合报告附注 5.10.1 本基金投资的前十名证券的发行主体中，希尔顿酒店集团公司在报告编制日前一年内曾受到美国证券交易委员会（SEC）的处罚。 本基金对上述主体所发行证券的投资决策程序符合公司投资制度的规定。 除上述主体外，基金管理人未发现本基金投资的前十名证券的发行主体出现本期被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。5.10.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。 5.10.3 其他资产构成 序号 名称 金额（人民币元） 1 存出保证金 - 2 应收证券清算款 7,096,087.03 3 应收股利 304,595.70 4 应收利息 - 5 应收申购款 4,112,481.97 6 其他应收款 - 7 其他 - 8 合计 11,513,164.70 5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 5.10.5.1 报告期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末指数投资前十名股票中不存在流通受限情况。 5.10.5.2 报告期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末积极投资前五名股票中不存在流通受限情况。 §6 开放式基金份额变动 单位：份 易方达标普消费品 易方达标普消费品 项目 指数增强（QDII）A 指数增强（QDII）C 报告期期初基金份额总额 81,611,289.88 42,434,973.20 报告期期间基金总申购份额 6,270,369.53 33,196,738.58 减：报告期期间基金总赎回份额 15,182,852.78 27,302,849.85 报告期期间基金拆分变动份额（份 额减少以“-”填列） - - 报告期期末基金份额总额 72,698,806.63 48,328,861.93 注：本基金A类份额变动含A类人民币份额及A类美元份额；本基金C类份额变动含C类人民币份额。 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 本报告期内基金管理人未运用固有资金申购、赎回、买卖本基金份额。 §8 备查文件目录 8.1 备查文件目录 1.中国证监会核准易方达标普全球高端消费品指数增强型证券投资基金募集的文件； 2.《易方达标普全球高端消费品指数增强型证券投资基金基金合同》； 3.《易方达标普全球高端消费品指数增强型证券投资基金托管协议》； 4.《易方达基金管理有限公司开放式基金业务规则》； 5.基金管理人业务资格批件和营业执照。 8.2 存放地点 广州市天河区珠江新城珠江东路 30 号广州银行大厦 40-43 楼。 8.3 查阅方式 投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件。 易方达基金管理有限公司 二〇二四年十月二十五日