大成标普 500 等权重指数证券投资基金 2024 年第 3 季度报告 2024 年 9 月 30 日 基金管理人：大成基金管理有限公司 基金托管人：中国银行股份有限公司 报告送出日期：2024 年 10 月 25 日 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2024 年 10 月 24 日复核了本报告 中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2024 年 07 月 01 日起至 09 月 30 日止。 §2 基金产品概况 基金简称 大成标普 500 等权重指数（QDII） 基金主代码 096001 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2011 年 3 月 23 日 报告期末基金份额总额 287,710,441.33 份 投资目标 通过严格的投资纪律约束和数量化风险管理手段，实现基金投 资组合对标的指数的有效跟踪，追求跟踪误差最小化。 投资策略 本基金将按照标的指数的成份股及其权重构建基金股票投资组 合，并根据标的指数成份股及其权重的变动而进行相应调整。 但在因特殊情况（如股票停牌、流动性不足）导致无法获得足 够数量的股票时，基金管理人将搭配使用其他合理方法进行适 当的替代。 本基金还可能将一定比例的基金资产投资于与标普 500 等权重 指数相关的公募基金、上市交易型基金，以优化投资组合的建 立，达到节约交易成本和有效追踪标的指数表现的目的。 业绩比较基准 标普 500 等权重指数（全收益指数）收益率 风险收益特征 本基金为美国股票指数型证券投资基金，风险与预期收益高于 混合型基金、债券基金以及货币市场基金，属于预期风险较高 的产品。 基金管理人 大成基金管理有限公司 基金托管人 中国银行股份有限公司 大成标普 500 等权重指数 下属分级基金的基金简称 大成标普 500 等权重指数(QDII)A (QDII)C 下属分级基金的交易代码 096001 008401 报告期末下属分级基金的份 265,091,895.03 份 22,618,546.30 份 额总额 境外资产托管人 英文名称：Bank of China (Hong Kong) Limited 中文名称：中国银行（香港）有限公司 注：根据 2021 年 9 月 4 日基金管理人披露的《大成基金管理有限公司关于大成标普 500 等权重 指数证券投资基金增设基金份额并修订基金合同、托管协议的公告》，自 2021 年 9 月 7 日起大 成标普 500 等权重指数证券投资基金增加美元基金份额。本基金份额含人民币份额及美元份额（如有）。 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 报告期（2024 年 7 月 1 日-2024 年 9 月 30 日） 主要财务指标 大成标普 500 等权重指数 大成标普 500 等权重指数 (QDII)A (QDII)C 1.本期已实现收益 4,969,166.33 372,041.91 2.本期利润 43,048,473.61 2,714,329.69 3.加权平均基金份额本期利 0.1654 0.1461 润 4.期末基金资产净值 684,335,768.71 58,337,432.83 5.期末基金份额净值 2.5815 2.5792 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平 要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 大成标普 500 等权重指数(QDII)A 业绩比较基 净值增长率 业绩比较基 阶段 净值增长率① 准收益率标 ①－③ ②－④ 标准差② 准收益率③ 准差④ 过去三个月 6.86% 0.80% 9.60% 0.83% -2.74% -0.03% 过去六个月 4.26% 0.71% 6.72% 0.76% -2.46% -0.05% 过去一年 21.74% 0.72% 28.47% 0.77% -6.73% -0.05% 过去三年 28.78% 1.02% 26.59% 1.06% 2.19% -0.04% 过去五年 57.34% 1.36% 82.77% 1.41% -25.43% -0.05% 自基金合同 244.73% 1.11% 375.83% 1.15% -131.10% -0.04% 生效起至今 大成标普 500 等权重指数(QDII)C 业绩比较基 净值增长率 业绩比较基 阶段 净值增长率① 准收益率标 ①－③ ②－④ 标准差② 准收益率③ 准差④ 过去三个月 6.78% 0.79% 9.60% 0.83% -2.82% -0.04% 过去六个月 4.11% 0.71% 6.72% 0.76% -2.61% -0.05% 过去一年 21.62% 0.72% 28.47% 0.77% -6.85% -0.05% 自基金合同 15.34% 0.72% 21.82% 0.76% -6.48% -0.04% 生效起至今 注：同期业绩比较基准以美元计价，不包含人民币汇率变动等因素产生的效应。 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 注：1、本基金合同规定，基金管理人应当自基金合同生效之日起六个月内使基金的投资组合比例符合基金合同的约定。建仓期结束时，本基金的投资组合比例符合基金合同的约定。 2、本基金自 2023 年 8 月 30 日起增设 C 类基金份额类别，C 类的净值增长率和业绩比较基 准收益率自 2023 年 9 月 4 日有份额之日开始计算。 3、同期业绩比较基准以美元计价，不包含人民币汇率变动等因素产生的效应。 §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业 说明 任职日期 离任日期 年限 英国曼彻斯特大学商学院金融学硕士。 2003 年 4 月至 2004 年 6 月就职于国信 证券研究部，任研究员。2004 年 6 月至 2005 年 9 月就职于华西证券研究部，任 高级研究员。2005 年 9 月加入大成基金 管理有限公司，曾担任金融工程师、境 外市场研究员及基金经理助理，现任国 际业务部基金经理。2011 年 8 月 26 日 起任大成标普 500 等权重指数型证券投 资基金基金经理。2014 年 11 月 13 日起 任大成纳斯达克 100 交易型开放式指数 证券投资基金联接基金（QDII）（转型前 为大成纳斯达克 100 指数证券投资基 金）基金经理。2016 年 12 月 2 日至 2023 年 3 月 14 日任大成恒生综合中小 型股指数基金(QDII-LOF)基金经理。 本基金基 2011 年 8 月 2016 年 12 月 29 日至 2020 年 7 月 7 日 冉凌浩 金经理 26 日 - 21 年 任大成海外中国机会混合型证券投资基 金（LOF）基金经理。2017 年 8 月 10 日 起任大成恒生指数证券投资基金（LOF） 基金经理。2019 年 3 月 20 日起任大成 中华沪深港 300 指数证券投资基金 （LOF）基金经理。2021 年 5 月 18 日起 任大成恒生科技交易型开放式指数证券 投资基金（QDII）基金经理。2021 年 9 月 9 日起任大成恒生科技交易型开放式 指数证券投资基金发起式联接基金基金 经理。2023 年 7 月 12 日起任大成纳斯 达克 100 交易型开放式指数证券投资基 金(QDII)基金经理。2024 年 5 月 29 日 起任大成全球美元债债券型证券投资基 金（QDII）基金经理。2024 年 6 月 18 日起任大成恒生医疗保健交易型开放式 指数证券投资基金（QDII）基金经理。 具有基金从业资格。国籍：中国 注：1、任职日期、离任日期为本基金管理人作出决定之日。 2、证券从业年限的计算标准遵从中国证监会《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》的相关规定。 4.1.1 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况 无。 4.2 报告期内本基金运作遵规守信情况说明 报告期内，本基金管理人严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》等有关法律法规及基金合同、基金招募说明书等有关基金法律文件的规定，以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在规范基金运作和严格控制投资风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 报告期内，公司严格执行了公平交易的原则和制度。公司运用统计分析方法和工具，对旗下 所有投资组合间连续 4 个季度的日内、3 日内、5 日内及 10 日内股票及债券交易同向交易价差进 行分析，针对同一基金经理管理的多个投资组合及公私募兼任基金经理管理的多个投资组合的投资交易行为加强了公平交易监测与分析，包括对不同时间窗下（同日、3 日、5 日、10 日）反向交易和同向交易价差监控的分析。分析结果表明：债券交易同向交易频率较低；部分股票同向交易溢价率较大主要来源于投资策略差异、市场因素（如个股当日价格振幅较高）及组合经理交易时机选择，同时结合交易价差专项统计分析，未发现违反公平交易原则的异常情况。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 报告期内，公司旗下所有投资组合未发现存在异常交易行为。公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的交易共 1 次，为指数量化投资组合因投资策略需要和其他组合发生的反向交易，有关基金经理按规定履行了审批程序。投资组合间相邻交易日反向交易的市场成交比例、成交均价等交易结果数据表明该类交易不对市场产生重大影响，无异常。 4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 2024 年 3 季度，国际经济形势相对较为稳定，美国主要股票指数转为区间震荡的态势并在震 荡中再次创出历史新高。 从整体来看，3 季度美国宏观经济韧性较强，并没有陷入经济衰退，但经济增速反而较上季度 有所提升。最新公布的美国 2024 年 2 季度 GDP 环比增速折年率为 3.0%，回升到了较佳增长区间。 分项来看，个人消费仍然是经济增长的主要支柱。最新公布的美国 2 季度个人消费实际增长 季环比折年率为 2.8%，同样回升到了较佳增长区间，也仍然是 GDP 增长的重要支柱。 较好的消费是由较好的劳动力市场推动的。美国3 季度劳动力市场虽然有明显放缓，但至 2024 年 9 月份失业率也仅为 4.1%，持续保持在低位水平区间。同期的个人收入增速也保持在较好的水 平区间。 从生产方面来看，美国 3 季度的 ISM 制造业 PMI 指数继续维持在 50 以下的水平，这说明美国 制造业景气程度仍然较低。 3季度，美国整体通胀水平继续出现明显下降，最新公布的8月份CPI同比增速已经降至2.5%。但是，美国工资增速仍然保持在较高位置，这对核心通胀的进一步下降形成了阻碍。 在 9 月份，美联储以降息 50bp 的非常规方式开启了新一轮降息周期，正式结束了 2022 年初 以来的紧缩周期。市场对美联储降息的反应相对正面，并未将降息 50BP 视为经济衰退压力大幅走高后的不得已而为之的行为，同时美联储的点阵图显示未来还有持续的降息行动。 今年以来，本基金基准指数成份股中多数核心企业经营情况稳定，预计 2024 年盈利水平持续 提升，因此，如果美国经济能保持稳定的正增长，则美股中长期前景可期。 本基金的投资目标是要复制基准指数的收益率，因此本基金将坚持被动化的投资理念，持续实施高效的组合管理策略、交易策略及风险控制方法，以期更好地跟踪指数，力争将跟踪误差控制在较低的水平。 截至本报告期末大成标普 500 等权重指数(QDII)A 的基金份额净值为 2.5815 元，本报告期基 金份额净值增长率为 6.86%，同期业绩比较基准收益率为 9.60%；截至本报告期末大成标普 500 等权重指数(QDII)C 的基金份额净值为 2.5792 元，本报告期基金份额净值增长率为 6.78%，同期业绩比较基准收益率为 9.60%。 4.5 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 无。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（人民币元） 占基金总资产的比例 （%） 1 权益投资 694,099,894.47 92.36 其中：普通股 694,099,894.47 92.36 优先股 - - 存托凭证 - - 房地产信托凭证 - - 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 - - 其中：债券 - - 资产支持证券 - - 4 金融衍生品投资 - - 其中：远期 - - 期货 - - 期权 - - 权证 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售金融资 - - 产 6 货币市场工具 - - 7 银行存款和结算备付金合计 52,804,587.20 7.03 8 其他资产 4,590,408.41 0.61 9 合计 751,494,890.08 100.00 5.2 报告期末在各个国家（地区）证券市场的股票及存托凭证投资分布 国家（地区） 公允价值（人民币元） 占基金资产净值比例（%） 美国 694,099,894.47 93.46 合计 694,099,894.47 93.46 5.3 报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合 5.3.1 报告期末指数投资按行业分类的股票及存托凭证投资组合 行业类别 公允价值（人民币元） 占基金资产净 值比例(%) 通讯 33,376,176.48 4.49 非必需消费品 72,213,216.13 9.72 必需消费品 51,145,044.98 6.89 能源 33,274,686.55 4.48 金融 105,462,728.32 14.20 房地产 41,728,796.33 5.62 医疗保健 83,844,228.44 11.29 工业 99,996,736.01 13.46 材料 39,629,070.73 5.34 科技 89,604,652.70 12.07 公用事业 43,824,557.80 5.90 政府 - - 合计 694,099,894.47 93.46 注：以上分类采用彭博行业分类标准。 5.3.2 报告期末积极投资按行业分类的股票及存托凭证投资组合 无。 5.4 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的权益投资明细 5.4.1 报告期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及 存托凭证投资明细 所属 公允价值 占基金 序号 公司名称 公司名称 证券 所在证 国家 数量 （人民币 资产净 (英文) (中文) 代码 券市场 （地 (股) 元） 值比例 区） (%) VISTRA Vistra 公 VST 美国纽 1,869,809.3 1 CORP 司 US 约证券 美国 2,251 5 0.25 交易所 CONSTELLA 美国联合 CEG 纳斯达 1,789,266.9 2 TION 能源公司 US 克证券 美国 982 9 0.24 ENERGY 交易所 LAS VEGAS 拉斯维加 LVS 美国纽 1,697,445.1 3 SANDS 斯金沙集 US 约证券 美国 4,812 1 0.23 CORP 团 交易所 WYNN 永利度假 WYNN 纳斯达 1,648,767.7 4 RESORTS 村有限公 US 克证券 美国 2,454 8 0.22 LTD 司 交易所 INTEL INTC 纳斯达 1,610,235.3 5 CORP 英特尔 US 克证券 美国 9,795 5 0.22 交易所 HEWLETT 美国纽 6 PACKARD 慧与公司 HPE 约证券 美国 11,22 1,609,917.5 0.22 ENTERPRIS US 交易所 9 0 E ESTEE 美国纽 7 LAUDER 雅诗兰黛 EL US 约证券 美国 2,277 1,590,638.6 0.21 COMPANIES 交易所 7 -CL A Bath & BATH & Body BBWI 美国纽 1,582,956.5 8 BODY Works 股 US 约证券 美国 7,077 2 0.21 WORKS INC 份有限公 交易所 司 FREEPORT- 自由港迈 美国纽 9 MCMORAN 克墨伦股 FCX 约证券 美国 4,514 1,579,039.6 0.21 INC 份有限公 US 交易所 7 司 CATERPILL CAT 美国纽 1,570,440.7 10 AR INC 卡特彼勒 US 约证券 美国 573 5 0.21 交易所 5.4.2 报告期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票及存托凭证投资明细 无。 5.5 报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合 无。 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 无。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资 明细 无。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明 细 无。 5.9 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细 无。 5.10 投资组合报告附注 5.10.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形 本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 5.10.2 基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库 本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。 5.10.3 其他资产构成 序号 名称 金额（人民币元） 1 存出保证金 - 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 599,502.19 4 应收利息 - 5 应收申购款 3,906,208.52 6 其他应收款 - 7 待摊费用 84,697.70 8 其他 - 9 合计 4,590,408.41 5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 无。 5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 5.10.5.1 报告期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明 无。 5.10.5.2 报告期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明 无。 5.10.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入原因，分项之和与合计可能有尾差。 §6 开放式基金份额变动 单位：份 项目 大成标普 500 等权重指数 大成标普 500 等权重指数 (QDII)A (QDII)C 报告期期初基金份额总额 260,278,386.48 17,178,116.90 报告期期间基金总申购份额 32,486,130.25 18,734,064.15 减:报告期期间基金总赎回份额 27,672,621.70 13,293,634.75 报告期期间基金拆分变动份额（份额减 - - 少以“-”填列） 报告期期末基金份额总额 265,091,895.03 22,618,546.30 注：大成标普 500 等权重指数 QDII 份额变动含人民币份额及美元份额（如有）。 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 无。 §8 影响投资者决策的其他重要信息 8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 投 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况 资 持有基金 者 序号 份额比例 期初 申购 赎回 持有份额 份额占比 类 达到或者 份额 份额 份额 （%） 别 超过 20%的 时间区间 机 1 20240701- 63,391,512.89 - -63,391,512.89 22.03 构 20240930 产品特有风险 当基金份额持有人占比过于集中时，可能会因某单一基金份额持有人大额赎回而引发基金净值剧烈波动的风险，甚至有可能引起基金的流动性风险，基金管理人可能无法及时变现基金资产以应对基金份额持有人的赎回申请，基金份额持有人可能无法及时赎回持有的全部基金份额。 8.2 影响投资者决策的其他重要信息 无。 §9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 1、中国证监会批准设立大成标普 500 等权重指数证券投资基金的文件； 2、《大成标普 500 等权重指数证券投资基金基金合同》； 3、《大成标普 500 等权重指数证券投资基金托管协议》； 4、大成基金管理有限公司批准文件、营业执照、公司章程； 5、本报告期内在规定报刊上披露的各种公告原稿。 9.2 存放地点 备查文件存放在本基金管理人和托管人的住所。 9.3 查阅方式 投资者可在营业时间免费查阅，或登录本基金管理人网站 http://www.dcfund.com.cn 进行 查阅。 大成基金管理有限公司 2024 年 10 月 25 日