大成核心双动力混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 2016 年 9 月 30 日 基金管理人:大成基金管理有限公司 基金托管人:中国工商银行股份有限公司 报告送出日期:2016 年 10 月 24 日  大成核心双动力混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏, 并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2016 年 10 月 21 日复核了本 报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本 基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2016 年 7 月 1 日起至 9 月 30 日止。 §2 基金产品概况 基金简称 大成核心双动力混合 交易代码 090011 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2010 年 6 月 22 日 报告期末基金份额总额 32,092,781.93 份 以稳健的投资策略为主,采用合理的方法适当提升风 投资目标 险收益水平,力争获取超越业绩比较基准的中长期投 资收益 本基金采用自上而下的方式实施大类资产间的战略 投资策略 配置,并采用“核心-双卫星”策略管理股票资产。 业绩比较基准 75%×沪深 300 指数+25%×中证综合债券指数 本基金是主动投资的混合基金,预期风险收益水平低 风险收益特征 于股票基金,高于债券基金和货币市场基金。 基金管理人 大成基金管理有限公司 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位:人民币元 主要财务指标 报告期( 2016 年 7 月 1 日 - 2016 年 9 月 30 日 ) 1.本期已实现收益 1,446,774.07 2.本期利润 2,517,178.84 第 2 页  大成核心双动力混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 3.加权平均基金份额本期利润 0.0759 4.期末基金资产净值 48,341,673.64 5.期末基金份额净值 1.506 注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除 相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所 列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 业绩比较基准 净值增长率 净值增长率 业绩比较基 阶段 收益率标准差 ①-③ ②-④ ① 标准差② 准收益率③ ④ 过去三个月 5.09% 0.64% 2.89% 0.60% 2.20% 0.04% 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 注:按基金合同规定,本基金自基金合同生效之日起 6 个月内使基金的投资组合比例符合基金合 同的约定。建仓期结束时,本基金的投资组合比例符合基金合同的约定。 第 3 页  大成核心双动力混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 §4 管理人报告 4.1 基金经理(或基金经理小组)简介 任本基金的基金经理期限 姓名 职务 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 会计学硕士。2010 年 7 月加入大成基金管 理有限公司,历任研 究部研究员、数量投 资部数量分析师。 2013 年 3 月 25 日至 2015 年 1 月 14 日担任 大成优选股票型证券 投资基金(LOF)和大 成沪深 300 指数证券 投资基金基金经理助 理。2015 年 2 月 28 日 至 2015 年 7 月 21 日 任大成核心双动力股 票型证券投资基金基 金经理,2015 年 7 月 本基金基 2015 年 2 月 张钟玉女士 - 6年 22 日起任大成核心双 金经理 28 日 动力混合型证券投资 基金基金经理。2015 年 5 月 23 日起任深证 成长 40 交易型开放式 指数证券投资基金、 大成深证成长 40 交易 型开放式指数证券投 资基金联接基金及大 成中证 500 深市交易 型开放式指数证券投 资基金基金经理。 2015 年 8 月 26 日起担 任大成沪深 300 指数 证券投资基金基金经 理。具有基金从业资 格。国籍:中国 经济学硕士。2004 年 本基金基 9 月至 2008 年 5 月就 金 经 理 职于华夏基金管理有 2016 年 3 月 苏秉毅先生 数量与指 - 12 年 限公司基金运作部。 4日 数投资部 2008 年加入大成基金 总监 管理有限公司,历任 产品设计师、高级产 第 4 页  大成核心双动力混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 品设计师、基金经理 助理、基金经理。2012 年 8 月 28 日至 2014 年 1 月 23 日担任大成 中证 500 沪市交易型 开放式指数证券投资 基金联接基金基金经 理。2014 年 1 月 24 日 至 2014 年 2 月 17 日 任大成健康产业股票 型证券投资基金基金 经理。2012 年 2 月 9 日至 2014 年 9 月 11 日担任深证成长 40 交 易型开放式指数证券 投资基金及大成深证 成长 40 交易型开放式 指数证券投资基金联 接基金基金经理。 2012 年 8 月 24 日起任 中证 500 沪市交易型 开放式指数证券投资 基金基金经理。2013 年 1 月 1 日至 2015 年 8 月 25 日兼任大成沪 深 300 指数证券投资 基金基金经理。2013 年 2 月 7 日起任大成 中证 100 交易型开放 式指数证券投资基金 基金经理。2015 年 6 月 5 日起任大成深证 成份交易型开放式指 数证券投资基金基金 经理。2015 年 6 月 29 日起担任大成中证互 联网金融指数分级证 券投资基金基金经 理。2016 年 3 月 4 日 起担任大成核心双动 力混合型证券投资基 金及大成沪深 300 指 数证券投资基金基金 经理。现任数量与指 数投资部副总监。具 第 5 页  大成核心双动力混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 有基金从业资格。国 籍:中国 注:1、任职日期、离任日期为本基金管理人作出决定之日。 2、证券从业年限的计算标准遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内,本基金管理人严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》、《大成核心双动力 混合型证券投资基金基金合同》和其他有关法律法规的规定,在基金管理运作中,大成核心双动 力混合型证券投资基金的投资范围、投资比例、投资组合、证券交易行为、信息披露等符合有关 法律法规、行业监管规则和基金合同等规定,本基金没有发生重大违法违规行为,没有运用基金 财产进行内幕交易和操纵市场行为以及进行有损基金投资人利益的关联交易,整体运作合法、合 规。本基金将继续以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨,承诺将一如既往地本着诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金财产,在规范基金运作和严格控制投资风险的前提下,努力为基 金份额持有人谋求最大利益。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的规定,公司制订了《大成基金管理 有限公司公平交易制度》、《大成基金管理有限公司异常交易监控与报告制度》。公司旗下投资 组合严格按照制度的规定,参与股票、债券的一级市场申购、二级市场交易等投资管理活动,内 容包括授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等与投资管理活动相关的各个环节。研 究部负责提供投资研究支持,投资部门负责投资决策,交易管理部负责实施交易并实时监控,监 察稽核部负责事前监督、事中检查和事后稽核,风险管理部负责对交易情况进行合理性分析,通 过多部门的协作互控,保证了公平交易的可操作、可稽核和可持续。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 公司风险管理部定期对公司旗下所有投资组合间同向交易、反向交易等可能存在异常交易的 行为进行分析。2016 年 3 季度公司旗下主动投资组合间股票交易不存在同日反向交易;主动型投 资组合与指数型投资组合之间或指数型投资组合之间存在股票同日反向交易,但不存在参与交易 所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该股当日成交量 5%的交易情形;投资组合间 债券交易不存在同日反向交易;投资组合间相邻交易日反向交易的市场成交比例、成交均价等交 易结果数据表明该类交易不对市场产生重大影响,无异常;投资组合间虽然存在同向交易行为, 但结合交易价差分布统计分析和潜在利益输送金额统计结果表明投资组合间不存在利益输送的可 第 6 页  大成核心双动力混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 能性。 4.4 报告期内基金投资策略和运作分析 三季度,宏观经济环境依旧没有好转的迹象。虽然房贷继续放量,但除此之外社会融资需求 大大萎缩,资金脱实向虚愈演愈烈。实体经济回报不佳,巨量流动性只能继续推高资产价格,收 益预期稳定的固收及类固收资产均受到追捧。在 G20、人民币加入 SDR 等事件驱动下,人民币汇 率也较为稳定。 三季度股市温和上涨,市场基准沪深 300 指数上涨 3.15%。但市场仍然不算活跃,波动率、 成交量均保持在低位。市场风格有一定分化,创业板及其中的代表性行业本季度表现不佳。在楼 市的火爆以及举牌效应催化下,房地产产业链相关板块表现较好。 报告期内本基金基于基金合同,借助数量化投资模型,精选沪深 300 成份股构建了核心组合, 同时选择业绩持续增长、估值合理的中小市值个股作为积极组合。本季度基金净值增长率为 5.09%,在全市场窄幅振荡的环境下,取得了一定的超额收益,体现了量化策略的稳定性。 4.5 报告期内基金的业绩表现 截止本报告期末,本基金份额资产净值为 1.506 元。本报告期内基金份额净值增长率为 5.09%, 同期业绩比较基准收益率 2.89%,高于业绩比较基准的表现。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 无。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比例(%) 1 权益投资 38,080,779.88 78.17 其中:股票 38,080,779.88 78.17 2 基金投资 - 0.00 3 固定收益投资 24,653.20 0.05 其中:债券 24,653.20 0.05 资产支持证券 - 0.00 4 贵金属投资 - 0.00 5 金融衍生品投资 - 0.00 6 买入返售金融资产 1,000,000.00 2.05 其中:买断式回购的买入返售 - 0.00 金融资产 第 7 页  大成核心双动力混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 7 银行存款和结算备付金合计 9,577,700.00 19.66 8 其他资产 35,085.38 0.07 9 合计 48,718,218.46 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 占基金资产净值比例 代码 行业类别 公允价值(元) (%) A 农、林、牧、渔业 67,782.00 0.14 B 采矿业 794,716.00 1.64 C 制造业 15,708,123.79 32.49 D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 1,972,714.52 4.08 E 建筑业 1,262,435.00 2.61 F 批发和零售业 1,511,390.00 3.13 G 交通运输、仓储和邮政业 1,642,349.00 3.40 H 住宿和餐饮业 81,081.00 0.17 I 信息传输、软件和信息技术服务业 1,428,157.00 2.95 J 金融业 8,825,586.04 18.26 K 房地产业 2,372,312.00 4.91 L 租赁和商务服务业 1,035,018.00 2.14 M 科学研究和技术服务业 - 0.00 N 水利、环境和公共设施管理业 314,597.53 0.65 O 居民服务、修理和其他服务业 - 0.00 P 教育 - 0.00 Q 卫生和社会工作 - 0.00 R 文化、体育和娱乐业 799,458.00 1.65 S 综合 265,060.00 0.55 合计 38,080,779.88 78.77 5.2.2 报告期末按行业分类的沪港通投资股票投资组合 无。 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 占基金资产净值 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 比例(%) 1 601009 南京银行 68,960 707,529.60 1.46 2 601601 中国太保 24,500 704,375.00 1.46 3 002142 宁波银行 43,800 685,470.00 1.42 4 601318 中国平安 19,968 682,106.88 1.41 5 600816 安信信托 34,100 680,977.00 1.41 6 600000 浦发银行 40,200 662,898.00 1.37 第 8 页  大成核心双动力混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 7 601166 兴业银行 41,500 662,755.00 1.37 8 601988 中国银行 191,600 645,692.00 1.34 9 600705 中航资本 98,900 640,872.00 1.33 10 600015 华夏银行 63,000 633,150.00 1.31 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) 1 国家债券 - 0.00 2 央行票据 - 0.00 3 金融债券 - 0.00 其中:政策性金融债 - 0.00 4 企业债券 - 0.00 5 企业短期融资券 - 0.00 6 中期票据 - 0.00 7 可转债(可交换债) 24,653.20 0.05 8 同业存单 - 0.00 9 其他 - 0.00 10 合计 24,653.20 0.05 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 占基金资产净值比 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值(元) 例(%) 1 110031 航信转债 220 24,653.20 0.05 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属投资。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 本基金本报告期未投资股指期货。 5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策 本基金本报告期未投资股指期货。 第 9 页  大成核心双动力混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 5.10.1 本期国债期货投资政策 本基金本报告期未持有国债期货。 5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 本基金本报告期未持有国债期货。 5.10.3 本期国债期货投资评价 本基金本报告期未持有国债期货。 5.11 投资组合报告附注 5.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体未出现本期被监管部门立案调查,或在报告编制日前 一年内受到公开谴责、处罚的情形。 5.11.2 基金投资的前十名股票中,没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外股票。 5.11.3 其他资产构成 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 9,237.49 2 应收证券清算款 22,547.40 3 应收股利 - 4 应收利息 2,203.54 5 应收申购款 1,096.95 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 35,085.38 5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 占基金资产净值比例 序号 债券代码 债券名称 公允价值(元) (%) 1 110031 航信转债 24,653.20 0.05 5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。 5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入原因,分项之和与合计可能有尾差。 第 10 页  大成核心双动力混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 §6 开放式基金份额变动 单位:份 报告期期初基金份额总额 34,679,017.92 报告期期间基金总申购份额 436,959.07 减:报告期期间基金总赎回份额 3,023,195.06 报告期期间基金拆分变动份额(份额减少以"-"填列) - 报告期期末基金份额总额 32,092,781.93 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 基金管理人未持有本基金份额。 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 基金管理人本报告期未运用固有资金投资本基金。 §8 影响投资者决策的其他重要信息 本基金本报告期内无影响投资者决策的其他重要信息。 §9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 1、中国证监会批准设立大成核心双动力股票型证券投资基金的文件; 2、《大成核心双动力混合型证券投资基金基金合同》; 3、《大成核心双动力混合型证券投资基金基金托管协议》; 4、大成基金管理有限公司批准文件、营业执照、公司章程; 5、本报告期内在指定报刊上披露的各种公告原稿。 9.2 存放地点 备查文件存放于本基金管理人和托管人的住所。 9.3 查阅方式 投资者可在营业时间免费查阅,或登录本基金管理人网站 http://www.dcfund.com.cn 进行查 阅。 第 11 页  大成核心双动力混合型证券投资基金 2016 年第 3 季度报告 大成基金管理有限公司 2016 年 10 月 24 日 第 12 页