大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 2012 年 12 月 31 日 基金管理人：大成基金管理有限公司 基金托管人：中国工商银行股份有限公司 送出日期：2013 年 3 月 26 日  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 §1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏， 并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带法律责任。本年度报告已经三分之二以上 独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2013 年 3 月 25 日复核了本 报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核 内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本 基金的招募说明书及其更新。 本年度报告摘要摘自年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读年度报告正文。 本报告财务资料已经审计。安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金出具了无保留 意见的审计报告，请投资者注意阅读。 本报告期自 2012 年 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。 第 1 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 §2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金简称 大成核心双动力股票 基金主代码 090011 交易代码 090011 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2010 年 6 月 22 日 基金管理人 大成基金管理有限公司 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 212,888,517.02 份 基金合同存续期 不定期 2.2 基金产品说明 投资目标 以稳健的投资策略为主，采用合理的方法适当提升风 险收益水平，力争获取超越业绩比较基准的中长期投 资收益。 投资策略 本基金采用自上而下的方式实施大类资产间的战略配 置，并采用“核心-双卫星”策略管理股票资产。 业绩比较基准 75%×沪深 300 指数+25%×中证综合债券指数 风险收益特征 本基金是主动投资的股票基金，预期风险收益水平高 于混合基金、债券基金和货币市场基金。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 大成基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司 姓名 杜鹏 蒋松云 信息披露负责人 联系电话 0755-83183388 010-66105799 电子邮箱 dupeng@dcfund.com.cn custody@icbc.com.cn 客户服务电话 4008885558 95588 传真 0755-83199588 010-66105798 2.4 信息披露方式 登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.dcfund.com.cn 深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大厦 32 层大成基金管理有限公司 基金年度报告备置地点 北京市西城区复兴门内大街 55 号中国工商银 行托管业务部 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 3.1.1 期间数据和指标 2012 年 2011 年 2010 年 6 月 22 日（基 第 2 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 金合同生效日）-2010 年 12 月 31 日 本期已实现收益 -20,782,130.45 -163,776,999.20 33,913,680.06 本期利润 6,558,702.40 -196,249,089.57 50,913,826.42 加权平均基金份额本期利润 0.0297 -0.2376 0.0555 本期基金份额净值增长率 3.85% -31.55% 10.00% 3.1.2 期末数据和指标 2012 年末 2011 年末 2010 年末 期末可供分配基金份额利润 -0.3343 -0.2471 0.0685 期末基金资产净值 166,392,499.63 170,200,970.42 1,126,899,079.65 期末基金份额净值 0.782 0.753 1.100 注：1.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除 相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2.所述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所 列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 份额净 份额净值增 业绩比较基 业绩比较基 阶段 值增长 长率标准差 准收益率标 ①－③ ②－④ 准收益率③ 率① ② 准差④ 过去三个月 3.71% 1.01% 7.70% 0.96% -3.99% 0.05% 过去六个月 -0.76% 1.01% 2.20% 0.93% -2.96% 0.08% 过去一年 3.85% 1.11% 6.95% 0.96% -3.10% 0.15% 自基金合同 -21.80% 1.12% -4.03% 1.02% -17.77% 0.10% 生效起至今 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的 比较 30% 15% 0% -15% -30% -45% 10-06-22 10-12-23 11-06-25 11-12-26 12-06-27 12-12-28 大成核心双动力股票基金 业绩比较基准 注：1、本基金合同于 2010 年 6 月 22 日生效，截至报告日本基金合同生效未满一年。 第 3 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 2、按基金合同规定，本基金自基金合同生效之日起 6 个月内使基金的投资组合比例符合基金 合同的约定，截至报告日本基金的各项投资比例已达到基金合同中规定的各项比例。 3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 10% 0% -10% -20% -30% -40% 2010年 2011年 2012年 大成核心双动力股票基金 业绩比较基准收益率 注：2010 年净值增长率表现期间为 2010 年 6 月 22 日(基金合同生效日)至 2010 年 12 月 31 日。 3.3 过去三年基金的利润分配情况 本基金自 2010 年 6 月 22 日(基金合同生效日)以来未有收益分配事项。 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 大成基金管理有限公司经中国证监会证监基金字[1999]10 号文批准，于 1999 年 4 月 12 日正 式成立，是中国证监会批准成立的首批十家基金管理公司之一，注册资本为 2 亿元人民币，注册 地为深圳。目前公司由四家股东组成，分别为中泰信托有限责任公司(48%)、光大证券股份有限公 司(25%)、中国银河投资管理有限公司(25%)、广东证券股份有限公司(2%)。截至 2012 年 12 月 31 日，本基金管理人共管理 2 只封闭式证券投资基金：景宏证券投资基金及景福证券投资基金，2 只 ETF 及 2 只 ETF 联接基金：深证成长 40ETF、大成深证成长 40ETF 联接基金、中证 500 沪市 ETF 及大成中证 500 沪市 ETF 联接基金，1 只创新型基金：大成景丰分级债券型证券投资基金，1 只 QDII 基金：大成标普 500 等权重指数基金及 25 只开放式证券投资基金：大成价值增长证券投 资基金、大成债券投资基金、大成蓝筹稳健证券投资基金、大成精选增值混合型证券投资基金、 大成货币市场证券投资基金、大成沪深 300 指数证券投资基金、大成财富管理 2020 生命周期证券 投资基金、大成积极成长股票型证券投资基金、大成创新成长混合型证券投资基金(LOF)、大成景 第 4 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 阳领先股票型证券投资基金、大成强化收益债券型证券投资基金、大成策略回报股票型证券投资 基金、大成行业轮动股票型证券投资基金、大成中证红利指数证券投资基金、大成核心双动力股 票型证券投资基金、大成保本混合型证券投资基金、大成内需增长股票型证券投资基金、大成中 证内地消费主题指数证券投资基金、大成可转债增强债券型证券投资基金、大成新锐产业股票型 证券投资基金、大成景恒保本混合型证券投资基金、大成优选股票型证券投资基金（LOF）、大成 现金增利货币市场基金、大成月添利理财债券型证券投资基金、大成理财 21 天债券型发起式基金。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介 任本基金的基金经理（助 证券从 姓名 职务 理）期限 说明 业年限 任职日期 离任日期 杨建华 本 基 金 2010 年 6 月 2012 年 7 月 13 年 工商管理硕士，经济学博士研究生。 先生 基 金 经 22 日 27 日 曾任光大证券研究所研究员、四川启 理 明星投资公司总经理助理。2004 年 4 月加入大成基金管理有限公司，2006 年 1 月至 2008 年 1 月期间曾任大成 价值增长证券投资基金基金经理。 2005 年 2 月至 2012 年 7 月 27 日曾任 景阳证券投资基金（2007 年 12 月 11 日封转开为大成景阳领先股票型证 券投资基金）基金经理。2010 年 6 月 22 日至 2012 年 7 月 27 日曾任大 成核心双动力股票型证券投资基金 基金经理。具有基金从业资格。国籍： 中国 孙蓓琳 本 基 金 2012 年 7 月 - 8年 经济学硕士。2004 年 7 月至 2007 年 女士 基 金 经 28 日 7 月就职于银华基金管理有限公司， 理、研究 历任宏观研究员、行业研究员。2007 部 副 总 年 7 月加入大成基金管理有限公司， 监 历任行业研究员、基金经理助理、研 究部总监助理。2011 年 9 月至今担任 研究部副总监。2012 年 7 月 28 日起 任大成核心双动力股票型证券投资 基金基金经理。2012 年 12 月 18 日起 任大成积极成长股票型证券投资基 金基金经理。具有基金从业资格。国 籍：中国 第 5 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 徐雄晖 本 基 金 2010 年 6 月 - 5年 经济学硕士，2008 年加入大成基金管 先生 基 金 经 22 日 理有限公司，现任研究部社会服务行 理助理 业研究主管，2010 年 2 月 25 日至 2013 年 3 月 11 日担任大成景阳领先股票 型证券投资基金基金经理助理，并于 2010 年 6 月 22 日起兼任大成核心双 动力股票型证券投资基金基金经理 助理。具有基金从业资格。国籍：中 国 注：1、任职日期、离任日期为本基金管理人作出决定之日。 2、证券从业年限的计算标准遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》、《大成核心双动力股票 型证券投资基金基金合同》和其他有关法律法规的规定，在基金管理运作中，大成核心双动力股 票型证券投资基金的投资范围、投资比例、投资组合、证券交易行为、信息披露等符合有关法律 法规、行业监管规则和基金合同等规定，本基金没有发生重大违法违规行为，没有运用基金财产 进行内幕交易和操纵市场行为以及进行有损基金投资人利益的关联交易，整体运作合法、合规。 本基金将继续以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨，承诺将一如既往地本着诚实信用、勤 勉尽责的原则管理和运用基金财产，在规范基金运作和严格控制投资风险的前提下，努力为基金 份额持有人谋求最大利益。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度和控制方法 根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的规定，资产管理人制订了《大成基 金管理有限公司公平交易制度》及《大成基金管理有限公司异常交易监控与报告制度》。资产管理 人旗下投资组合严格按照制度的规定，参与股票、债券的一级市场申购、二级市场交易等投资管 理活动，内容包括授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等与投资管理活动相关的各 个环节。研究部负责提供投资研究支持，投资部门负责投资决策，交易管理部负责实施交易并实 时监控，监察稽核部负责事前监督、事中检查和事后稽核，风险管理部负责对交易情况进行合理 性分析，通过多部门的协作互控，保证了公平交易的可操作、可稽核和可持续。 4.3.2 公平交易制度的执行情况 报告期内，基金管理人严格执行了公平交易的原则和制度。 基金管理人对旗下所有投资组合间连续 4 个季度的日内、3 日内及 5 日内股票及债券交易同 向交易价差分析及相应交易情形的分析结果表明：债券交易同向交易频率较低；股票同向交易溢 第 6 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 价率较大主要来源于市场因素（如个股当日价格振幅较高）及组合经理交易时机选择，即投资组 合成交时间不一致以及成交价格的日内较大变动导致个别些组合间的成交价格差异较大，但参与 交易所公开竞价同日同向交易成交较少的单边交易量均不超过该股当日成交量 10%。结合交易价 差分布统计分析和潜在利益输送金额统计结果表明投资组合间不存在利益输送的可能性。 4.3.3 异常交易行为的专项说明 2012 年基金管理人旗下主动投资组合间股票交易存在 6 笔同日反向交易，原因是投资组合投 资策略需要，且参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量均不超过该股当日成交 量 5%。主动型投资组合与指数型投资组合之间或指数型投资组合之间存在股票同日反向交易，参 与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该股当日成交量 5%的情况有 9 次，原 因是指数型投资组合投资策略需要。投资组合间债券交易存在 4 笔同日反向交易，原因是投资组 合投资策略需要，且参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量均不超过该股当日 成交量 5%。投资组合间相邻交易日反向交易的市场成交比例、成交均价等交易结果数据表明该类 交易不对市场产生重大影响，无异常。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 2012 年上半年 A 股市场在国内流动性放松、政策预期向好及海外欧债危机阴影下走出 M 型走 势，下半年市场屡屡期盼的经济企稳反弹迟迟未能出现，相反经济进一步回落，上市公司业绩快 速恶化，市场对盈利的一致预期不断下调。尽管 3 季度末开始经济出现企稳反弹的信号，但是出 于对中长期经济增长失速或者经济增长将重回老路的担忧，大盘先后击穿了 2132 点的前期低点和 2000 点重要关口，12 月在十八大换届后政策红利预期及 QFII 资金介入对金融股的拉动下，打破 大盘的弱势格局，一路向上，沪指全年收出小阳线。全年地产由于刚需带动的销售反转取得最大 正收益，金融股由于低估值带动长期投资价值突显也取得明显正收益。 本基金全年总体仓位偏低，周期股持仓较少，前三季度均跑赢基准，但在 4 季度基金重仓的 白酒板块跌幅较大，且银行板块配置比例太低，在 12 月的大盘快速上涨中未能跟上，全年业绩表 现一般。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至报告期末，本基金份额净值为 0.782 元，本报告期份额净值增长率为 3.85%，同期业绩 比较基准增长率为 6.95%，低于业绩比较基准的表现。 第 7 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望 2013 年，美国的房地产复苏趋势明显，消费等数据逐步好转代表美国经济重回正常运转， 而欧元区经济的企稳，欧元解体风险在逐渐消失，且继美国之后日本采取更宽松的货币政策以推 动经济，而国内 2012 年 12 月、2013 年 1 月的出口数据好转均代表外围经济较 2012 年会明显好 转。而国内经济在去年 4Q 明显体现出触底之势，目前仅看到房地产、汽车、家电等早周期可选消 费品需求明显复苏，两会后是否投资能明显拉动对中游制造业和上游的需求将决定经济复苏的力 度。 对 A 股而言，全年看由于今年外围经济企稳、海外流动性释放巨大，且国内目前经济温和起 稳的可能性较大，企业的盈利随着 PPI 环比上升将回升明显，预计全年市场估值和盈利均向上提 升的概率大，但春节前由于市场在政策改善及流动性改善预期下估值快速恢复，短期有调整的需 求，未来推动大盘继续向上的动力将来主要自于实体经济回升带动的业绩提升。从风险看主要关 注全球流动性释放充裕带来的通胀快速回升而带来的国内调控风险。 行业上我们仍将重仓受益于人口老龄化及城镇化的医药及大众消费股；看好受益于经济复苏 及低估值的银行，受益于金融创新及市场向上带动盈利弹性的非银行金融；地产短期虽面临调整， 但中期刚需及流动性充裕背景下低估值优势还将显现；而前期雾霾污染引发全国上下治理决心， 环保股具备长期的投资机会。此外适应未来经济发展方向的成长股，细分行业中具有核心竞争优 势、具备持续成长能力的个股仍将是我们重点投资的标的。 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本基金管理人指导基金估值业务的领导小组为公司估值委员会，公司估值委员会主要负责估 值政策和估值程序的制定、修订以及执行情况的监督。估值委员会由股票投资部、研究部、固定 收益部、风险管理部、基金运营部、监察稽核部、委托投资部指定人员组成。公司估值委员会的 相关成员均具备相应的专业胜任能力和相关工作经历，估值委员会成员中包括两名投资组合经理。 股票投资部、研究部、固定收益部、风险管理部和委托投资部负责关注相关投资品种的动态， 评判基金持有的投资品种是否处于不活跃的交易状态或者最近交易日后经济环境发生了重大变化 或证券发行机构发生了影响证券价格的重大事件，从而确定估值日需要进行估值测算或者调整的 投资品种；提出合理的数量分析模型对需要进行估值测算或者调整的投资品种进行公允价值定价 与计量；定期对估值政策和程序进行评价，以保证其持续适用；基金运营部负责日常的基金资产 的估值业务，执行基金估值政策，并负责与托管行沟通估值调整事项；监察稽核部负责审核估值 政策和程序的一致性，监督估值委员会工作流程中的风险控制，并负责估值调整事项的信息披露 工作。 第 8 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 本基金的日常估值程序由基金运营部基金估值核算员执行，并与托管银行的估值结果核对一 致。基金估值政策的议定和修改采用集体讨论机制，基金经理及投资经理作为估值小组成员，对 本基金持仓证券的交易情况、信息披露情况保持应有的职业敏感，向估值委员会提供估值参考信 息，参与估值政策讨论。对需采用特别估值程序的证券，基金管理人及时启动特别估值程序，由 估值委员会讨论议定特别估值方案并与托管行沟通后由基金运营部具体执行。 本基金管理人参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突，截止报告期末未与外部估值 定价服务机构签约。 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本基金管理人严格按照本基金基金合同的规定进行收益分配。本报告期内本基金无收益分配 事项。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 2012 年，本基金托管人在对大成核心双动力股票型证券投资基金的托管过程中，严格遵守《证 券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有人利益的 行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 2012 年，大成核心双动力股票型证券投资基金的管理人——大成基金管理有限公司在大成核 心双动力股票型证券投资基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基 金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，在各重要方面的运作严格按 照基金合同的规定进行。 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人依法对大成基金管理有限公司编制和披露的大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进 行了核查，以上内容真实、准确和完整。 §6 审计报告 本基金 2012 年年度财务会计报告已经安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）审计，注册 第 9 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 会计师签字出具了标准无保留意见的审计报告。投资者欲了解本基金审计报告详细内容，应阅读 年度报告正文。 §7 年度财务报表 7.1 资产负债表 会计主体：大成核心双动力股票型证券投资基金 报告截止日： 2012 年 12 月 31 日 单位：人民币元 本期末 上年度末 资 产 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 资 产： 银行存款 32,668,017.19 30,384,304.23 结算备付金 257,194.47 1,068,395.36 存出保证金 83,333.34 582,884.03 交易性金融资产 137,021,087.81 144,343,990.89 其中：股票投资 137,021,087.81 144,343,990.89 基金投资 - - 债券投资 - - 资产支持证券投资 - - 衍生金融资产 - - 买入返售金融资产 - - 应收证券清算款 - 125,626.01 应收利息 7,452.06 7,302.22 应收股利 - - 应收申购款 12,633.35 4,553.67 递延所得税资产 - - 其他资产 - - 资产总计 170,049,718.22 176,517,056.41 本期末 上年度末 负债和所有者权益 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 负 债： 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付证券清算款 2,468,742.42 4,270,053.85 应付赎回款 124,085.62 317,292.88 应付管理人报酬 199,006.41 329,909.22 应付托管费 33,167.74 54,984.86 应付销售服务费 - - 应付交易费用 411,996.62 712,676.00 第 10 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 应交税费 - - 应付利息 - - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 420,219.78 631,169.18 负债合计 3,657,218.59 6,316,085.99 所有者权益： 实收基金 212,888,517.02 226,049,985.85 未分配利润 -46,496,017.39 -55,849,015.43 所有者权益合计 166,392,499.63 170,200,970.42 负债和所有者权益总计 170,049,718.22 176,517,056.41 注：报告截止日 2012 年 12 月 31 日，基金份额净值人民币 0.782 元，基金份额总额 212,888,517.02 份。 7.2 利润表 会计主体：大成核心双动力股票型证券投资基金 本报告期： 2012 年 1 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项 目 2012 年 1 月 1 日 2011 年 1 月 1 日 至 2012 年 12 月 31 日 至 2011 年 12 月 31 日 一、收入 11,195,926.42 -173,804,707.45 1.利息收入 235,415.51 1,085,699.16 其中：存款利息收入 235,415.51 1,085,699.16 债券利息收入 - - 资产支持证券利息收入 - - 买入返售金融资产收入 - - 其他利息收入 - - 2.投资收益（损失以“-”填列） -16,396,080.25 -143,921,177.40 其中：股票投资收益 -18,277,131.08 -149,908,242.81 基金投资收益 - - 债券投资收益 - - 资产支持证券投资收益 - - 衍生工具收益 - - 股利收益 1,881,050.83 5,987,065.41 3.公允价值变动收益（损失以“-” 27,340,832.85 -32,472,090.37 号填列） 4.汇兑收益（损失以“-”号填列） - - 5.其他收入（损失以“-”号填列） 15,758.31 1,502,861.16 减：二、费用 4,637,224.02 22,444,382.12 1．管理人报酬 2,554,345.36 12,529,554.82 2．托管费 425,724.29 2,088,259.18 第 11 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 3．销售服务费 - - 4．交易费用 1,265,893.57 7,420,185.84 5．利息支出 - - 其中：卖出回购金融资产支出 - - 6．其他费用 391,260.80 406,382.28 三、利润总额（亏损总额以“-” 6,558,702.40 -196,249,089.57 号填列） 减：所得税费用 - - 四、净利润（净亏损以“-”号填 6,558,702.40 -196,249,089.57 列） 7.3 所有者权益（基金净值）变动表 会计主体：大成核心双动力股票型证券投资基金 本报告期：2012 年 1 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日 单位：人民币元 本期 项目 2012 年 1 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基 226,049,985.85 -55,849,015.43 170,200,970.42 金净值） 二、本期经营活动产生的 基金净值变动数（本期利 - 6,558,702.40 6,558,702.40 润） 三、本期基金份额交易产 生的基金净值变动数（净 -13,161,468.83 2,794,295.64 -10,367,173.19 值减少以“-”号填列） 其中：1.基金申购款 16,241,107.27 -3,678,237.51 12,562,869.76 2.基金赎回款 -29,402,576.10 6,472,533.15 -22,930,042.95 四、本期向基金份额持有 人分配利润产生的基金 - - - 净值变动（净值减少以 “-”号填列） 五、期末所有者权益（基 212,888,517.02 -46,496,017.39 166,392,499.63 金净值） 上年度可比期间 2011 年 1 月 1 日至 2011 年 12 月 31 日 项目 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基 1,024,888,900.33 102,010,179.32 1,126,899,079.65 金净值） 二、本期经营活动产生的 - -196,249,089.57 -196,249,089.57 基金净值变动数（本期利 第 12 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 润） 三、本期基金份额交易产 生的基金净值变动数 -798,838,914.48 38,389,894.82 -760,449,019.66 （净值减少以“-”号填 列） 其中：1.基金申购款 481,373,173.38 21,606,342.50 502,979,515.88 2.基金赎回款 -1,280,212,087.86 16,783,552.32 -1,263,428,535.54 四、本期向基金份额持有 人分配利润产生的基金 - - - 净值变动（净值减少以 “-”号填列） 五、期末所有者权益（基 226,049,985.85 -55,849,015.43 170,200,970.42 金净值） 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署： _____王颢______ ______刘彩晖______ ____范瑛____ 基金管理公司负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 7.4 报表附注 7.4.1 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。 7.4.2 关联方关系 关联方名称 与本基金的关系 大成基金管理有限公司(“大成基金”) 基金管理人、注册登记机构、基金销售机构 中国工商银行股份有限公司(“中国工商银行”) 基金托管人、基金代销机构 中泰信托有限责任公司 基金管理人的股东 光大证券股份有限公司(“光大证券”) 基金管理人的股东、基金代销机构 中国银河投资管理有限公司 基金管理人的股东 广东证券股份有限公司(“广东证券”) 基金管理人的股东 注：1、于 2012 年度，并无与本基金存在控制关系或其他重大影响关系的关联方发生变化的情况。 2、中国证监会于 2005 年 11 月 6 日作出对广东证券取消业务许可并责令关闭的行政处罚。 3、以下关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 7.4.3 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 7.4.3.1 通过关联方交易单元进行的交易 7.4.3.1.1 股票交易 本基金本期内及上年度可比期间均未发生通过关联方交易单元进行的股票交易。 7.4.3.1.2 权证交易 本基金本期内及上年度可比期间均未发生通过关联方交易单元进行的权证交易。 第 13 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 7.4.3.1.3 应支付关联方的佣金 本基金本期内及上年度可比期间均无应付关联方的佣金。 7.4.3.2 关联方报酬 7.4.3.2.1 基金管理费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2012 年 1 月 1 日 2011 年 1 月 1 日 至 2012 年 12 月 31 日 至 2011 年 12 月 31 日 当期发生的基金应支付的管理费 2,554,345.36 12,529,554.82 其中：支付销售机构的客户维护费 860,632.75 1,296,553.43 注：1)基金管理费按前一日的基金资产净值的 1.5%的年费率计提。计算方法如下： H=E×1.5%/当年天数 H 为每日应支付的基金管理费 E 为前一日的基金资产净值 基金管理费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金管理费划付指令，经 基金托管人复核后于次月首日起 2 个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人，若遇法定 节假日、休息日，支付日期顺延。 2) 基金管理费于 2012 年末尚未支付的金额为人民币 199,006.41 元，于 2011 年末尚未支付 的金额为人民币 329,909.22 元。 7.4.3.2.2 基金托管费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2012 年 1 月 1 日 2011 年 1 月 1 日 至 2012 年 12 月 31 日 至 2011 年 12 月 31 日 当期发生的基金应支付的托管费 425,724.29 2,088,259.18 注：1)基金托管费按前一日的基金资产净值的 0.25%的年费率计提。计算方法如下： H=E×0.25%/当年天数 H 为每日应支付的基金托管费 E 为前一日的基金资产净值 基金托管费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金托管费划付指令，经 基金托管人复核后于次月首日起 2 个工作日内从基金财产中一次性支付给基金托管人，若遇法定 节假日、休息日，支付日期顺延。 2)基金托管费于 2012 年末尚未支付的金额为人民币 33,167.74 元，于 2011 年末尚未支付的 金额为人民币 54,984.86 元。 7.4.3.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 本基金本期及上年度可比期间均未与关联方进行银行间同业市场债券（含回购）交易。 7.4.3.4 各关联方投资本基金的情况 7.4.3.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 份额单位：份 第 14 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 本期 上年度可比期间 项目 2012 年 1 月 1 日 2011 年 1 月 1 日 至 2012 年 12 月 31 日 至 2011 年 12 月 31 日 基金合同生效日（2010 年 6 月 22 日） 30,000,000.00 30,000,000.00 持有的基金份额 期初持有的基金份额 30,000,000.00 30,000,000.00 期间申购/买入总份额 - - 期间因拆分变动份额 - - 减：期间赎回/卖出总份额 - - 期末持有的基金份额 30,000,000.00 30,000,000.00 期末持有的基金份额占基金总份额比例 14.09% 13.27% 注：基金管理人认购本基金的费率与本基金法律文件规定一致。 7.4.3.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 本期末及上年度末除基金管理人之外的其他关联方未投资于本基金。 7.4.3.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 关联方 2012 年 1 月 1 日 2011 年 1 月 1 日 名称 至 2012 年 12 月 31 日 至 2011 年 12 月 31 日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 中国工商银行 32,668,017.19 230,142.88 30,384,304.23 1,045,738.88 注：本基金的银行存款由基金托管人中国工商银行保管，并按银行间同业利率计息。 7.4.3.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 本基金于本期及上年度可比期间均未在承销期内参与关联方承销证券。 7.4.3.7 其他关联交易事项的说明 本基金本期及上年度可比期间无其他关联交易事项。 7.4.4 期末（ 2012 年 12 月 31 日 ）本基金持有的流通受限证券 7.4.4.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 本基金本期末无因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券。 7.4.4.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 金额单位：人民币元 停牌 期末 复牌 期末 期末 股票代码 股票名称 停牌日期 复牌日期 数量（股） 备注 原因 估值单价 开盘单价 成本总额 估值总额 000002 万 科Ａ 2012/12/26 重大 10.62 2013/1/21 11.13 740,000.00 6,441,946.46 7,858,800.00 - 第 15 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 事项 7.4.4.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 7.4.4.3.1 银行间市场债券正回购 截至本报告期末 2012 年 12 月 31 日止，本基金未持有从事银行间市场债券正回购交易中作为 抵押的债券。 7.4.4.3.2 交易所市场债券正回购 截至本报告期末 2012 年 12 月 31 日止，本基金未持有从事交易所市场债券正回购交易中作为 抵押的债券。 §8 投资组合报告 8.1 期末基金资产组合情况 金额单位：人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 137,021,087.81 80.58 其中：股票 137,021,087.81 80.58 2 固定收益投资 - 0.00 其中：债券 - 0.00 资产支持证券 - 0.00 3 金融衍生品投资 - 0.00 4 买入返售金融资产 - 0.00 其中：买断式回购的买入返售金融资产 - 0.00 5 银行存款和结算备付金合计 32,925,211.66 19.36 6 其他各项资产 103,418.75 0.06 7 合计 170,049,718.22 100.00 8.2 期末按行业分类的股票投资组合 金额单位：人民币元 代码 行业类别 公允价值 占基金资产净值比例（%） A 农、林、牧、渔业 1,390,800.00 0.84 B 采掘业 6,660,600.00 4.00 C 制造业 60,935,487.70 36.62 C0 食品、饮料 13,425,822.79 8.07 C1 纺织、服装、皮毛 - 0.00 C2 木材、家具 - 0.00 C3 造纸、印刷 - 0.00 C4 石油、化学、塑胶、塑料 - 0.00 C5 电子 3,368,200.00 2.02 第 16 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 C6 金属、非金属 16,859,232.00 10.13 C7 机械、设备、仪表 14,842,356.75 8.92 C8 医药、生物制品 12,439,876.16 7.48 C99 其他制造业 - 0.00 D 电力、煤气及水的生产和供应业 - 0.00 E 建筑业 3,300,778.60 1.98 F 交通运输、仓储业 - 0.00 G 信息技术业 - 0.00 H 批发和零售贸易 2,695,000.00 1.62 I 金融、保险业 34,932,964.16 20.99 J 房地产业 23,874,384.84 14.35 K 社会服务业 1,551,072.51 0.93 L 传播与文化产业 1,680,000.00 1.01 M 综合类 - 0.00 合计 137,021,087.81 82.35 8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值 占基金资产净值比例（%） 1 601628 中国人寿 429,925 9,200,395.00 5.53 2 000002 万 科Ａ 740,000 7,858,800.00 4.72 3 600383 金地集团 1,000,000 7,020,000.00 4.22 4 000024 招商地产 209,956 6,275,584.84 3.77 5 600036 招商银行 440,000 6,050,000.00 3.64 6 600837 海通证券 523,300 5,363,825.00 3.22 7 600016 民生银行 600,000 4,716,000.00 2.83 8 000651 格力电器 170,000 4,335,000.00 2.61 9 002385 大北农 191,030 4,126,248.00 2.48 10 000012 南 玻Ａ 473,700 3,908,025.00 2.35 注：投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细，应阅读登载于大成基金管理有限公司网 站（http://www.dcfund.com.cn）的年度报告正文。 8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 8.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 占期初基金资产净值比例（%） 1 600549 厦门钨业 10,673,869.64 6.27 2 601318 中国平安 9,667,456.64 5.68 3 600585 海螺水泥 9,248,532.83 5.43 第 17 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 4 601699 潞安环能 8,503,397.78 5.00 5 601628 中国人寿 8,432,438.02 4.95 6 000002 万 科Ａ 8,111,346.46 4.77 7 000024 招商地产 8,105,162.96 4.76 8 601166 兴业银行 7,321,222.53 4.30 9 600048 保利地产 7,311,776.05 4.30 10 000937 冀中能源 6,347,174.52 3.73 11 300090 盛运股份 6,088,658.51 3.58 12 000012 南 玻Ａ 5,926,290.00 3.48 13 600383 金地集团 5,655,307.77 3.32 14 600970 中材国际 5,511,630.55 3.24 15 600066 宇通客车 5,437,646.45 3.19 16 601336 新华保险 5,306,539.33 3.12 17 600837 海通证券 5,296,819.54 3.11 18 002106 莱宝高科 5,144,397.05 3.02 19 000671 阳 光 城 5,102,837.15 3.00 20 000776 广发证券 5,079,254.20 2.98 21 300115 长盈精密 4,960,759.99 2.91 22 600036 招商银行 4,943,400.00 2.90 23 002668 奥马电器 4,898,260.89 2.88 24 000028 国药一致 4,725,095.70 2.78 25 002051 中工国际 4,589,709.33 2.70 26 000651 格力电器 4,517,767.22 2.65 27 600395 盘江股份 4,342,888.38 2.55 28 600016 民生银行 4,338,500.00 2.55 29 000568 泸州老窖 4,311,323.13 2.53 30 002503 搜于特 4,183,133.99 2.46 31 000527 美的电器 4,107,977.71 2.41 32 600467 好当家 4,098,715.92 2.41 33 300267 尔康制药 4,078,841.49 2.40 34 600143 金发科技 3,756,616.45 2.21 35 000869 张 裕Ａ 3,719,171.82 2.19 36 600177 雅戈尔 3,707,008.95 2.18 37 000401 冀东水泥 3,657,973.70 2.15 38 600704 物产中大 3,651,972.48 2.15 39 002385 大北农 3,625,386.52 2.13 第 18 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 40 002154 报 喜 鸟 3,580,105.05 2.10 41 000926 福星股份 3,575,114.00 2.10 42 002570 贝因美 3,573,279.50 2.10 43 000655 金岭矿业 3,503,480.00 2.06 44 601100 恒立油缸 3,490,034.01 2.05 45 600239 云南城投 3,479,152.00 2.04 46 600682 南京新百 3,471,786.00 2.04 47 600720 祁连山 3,438,723.24 2.02 48 601918 国投新集 3,430,687.49 2.02 注：本项中“本期累计买入金额”指买入成交金额（成交单价乘以成交数量），不考虑相关交易费 用。 8.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净值比例（%） 1 600036 招商银行 12,880,886.96 7.57 2 600585 海螺水泥 12,832,224.54 7.54 3 600887 伊利股份 12,067,151.98 7.09 4 600518 康美药业 11,161,360.68 6.56 5 000651 格力电器 10,216,249.60 6.00 6 600519 贵州茅台 9,799,144.77 5.76 7 000858 五 粮 液 9,304,798.18 5.47 8 600125 铁龙物流 8,997,658.77 5.29 9 600549 厦门钨业 8,910,030.23 5.24 10 601318 中国平安 8,540,905.13 5.02 11 600406 国电南瑞 7,981,454.56 4.69 12 600123 兰花科创 7,429,934.80 4.37 13 600859 王府井 6,961,044.57 4.09 14 300090 盛运股份 6,739,742.87 3.96 15 601601 中国太保 6,161,566.77 3.62 16 000895 双汇发展 6,149,466.62 3.61 17 601699 潞安环能 5,753,856.96 3.38 18 002668 奥马电器 5,702,281.33 3.35 19 600970 中材国际 5,446,319.80 3.20 20 600066 宇通客车 5,397,751.35 3.17 21 600570 恒生电子 5,353,893.83 3.15 22 600048 保利地产 5,339,000.00 3.14 23 300115 长盈精密 5,213,924.21 3.06 第 19 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 24 002154 报 喜 鸟 5,134,880.35 3.02 25 000028 国药一致 5,107,261.00 3.00 26 000671 阳 光 城 5,066,743.72 2.98 27 600467 好当家 5,029,735.99 2.96 28 000998 隆平高科 4,903,373.80 2.88 29 000776 广发证券 4,723,544.99 2.78 30 000937 冀中能源 4,628,041.40 2.72 31 002051 中工国际 4,599,870.67 2.70 32 002081 金 螳 螂 4,231,703.87 2.49 33 600239 云南城投 4,227,853.00 2.48 34 601336 新华保险 4,192,956.58 2.46 35 600108 亚盛集团 4,134,204.74 2.43 36 601166 兴业银行 4,076,733.91 2.40 37 600682 南京新百 3,980,612.00 2.34 38 600517 置信电气 3,930,722.11 2.31 39 601633 长城汽车 3,872,908.06 2.28 40 000401 冀东水泥 3,766,094.89 2.21 41 000869 张 裕Ａ 3,724,132.62 2.19 42 000568 泸州老窖 3,626,688.24 2.13 43 600801 华新水泥 3,583,515.16 2.11 44 600395 盘江股份 3,511,296.83 2.06 45 002025 航天电器 3,419,091.36 2.01 注：本项中“本期累计卖出金额”按卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关 交易费用。 8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 单位：人民币元 买入股票成本（成交）总额 406,657,790.93 卖出股票收入（成交）总额 423,044,395.78 注：本项中“买入股票的成本(成交)总额”及“卖出股票的收入(成交)总额”均按买卖成交金额 （成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 本基金本报告期末未持有债券。 8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 本基金本报告期末未持有债券。 第 20 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 8.9 投资组合报告附注 8.9.1 报告期内基金投资的前十名证券的发行主体无被监管部门立案调查的，或在报告编制日前 一年内受到公开谴责、处罚的情形。 8.9.2 基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外股票。 8.9.3 期末其他各项资产构成 单位：人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 83,333.34 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 7,452.06 5 应收申购款 12,633.35 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 103,418.75 8.9.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 8.9.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 流通受限部分的公允价值 占基金资产净值比例（%） 流通受限情况说明 1 000002 万 科Ａ 7,858,800.00 4.72 重大事项 8.9.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入原因，分项之和与合计可能有尾差。 §9 基金份额持有人信息 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位：份 第 21 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 持有人结构 持有人户数 户均持有的 机构投资者 个人投资者 (户) 基金份额 占总份 占总份 持有份额 持有份额 额比例 额比例 9,421 22,597.23 35,470,737.11 16.66% 177,417,779.91 83.34% 注：持有人户数为有效户数，即存量份额大于零的账户。 9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例 基金管理公司所有从业人员持有本开放式基金 4,432,484.29 2.08% 注：1、本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有该只基金份额总量的数量区间: 100 万份以上； 2、该只基金的基金经理持有该只基金份额总量的数量区间: 10 万份至 50 万份(含)。 §10 开放式基金份额变动 单位：份 基金合同生效日（ 2010 年 6 月 22 日 ）基金份额总额 1,173,262,454.69 本报告期期初基金份额总额 226,049,985.85 本报告期基金总申购份额 16,241,107.27 减:本报告期基金总赎回份额 29,402,576.10 本报告期基金拆分变动份额 - 本报告期期末基金份额总额 212,888,517.02 §11 重大事件揭示 11.1 基金份额持有人大会决议 报告期内无基金份额持有人大会决议。 11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 报告期内没有涉及本基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动。 11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 本报告期内没有涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。 11.4 基金投资策略的改变 本基金投资策略在本报告期内没有重大改变。 11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 本基金聘任的为本基金审计的会计师事务所为安永华明会计师事务所（特殊普通合伙），本年 度支付的审计费用为 7 万元整。该事务所自基金合同生效日起为本基金提供审计服务至今。 第 22 页  大成核心双动力股票型证券投资基金 2012 年年度报告摘要 11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 本报告期，本基金管理人、托管人及高级管理人员未受到监管部门稽查或处罚。 11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位：人民币元 股票交易 应支付该券商的佣金 交易单元 券商名称 占当期股票 占当期佣金 备注 数量 成交金额 佣金 成交总额的比例 总量的比例 中信证券 1 454,277,163.98 54.77% 397,228.12 55.36% - 申银万国 1 375,149,192.89 45.23% 320,303.86 44.64% - 注：1、本基金本报告期内租用的券商交易单元未发生变更。 2、租用券商专用交易单元的选择标准和程序： 根据中国证监会颁布的《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题的通知》（证监基金 字[2007]48 号）的有关规定，本公司制定了租用证券公司交易单元的选择标准和程序。 租用证券公司交易单元的选择标准主要包括： （一）财务状况良好，最近一年无重大违规行为； （二）经营行为规范，内控制度健全，能满足各投资组合运作的保密性要求； （三）研究实力较强，能提供包括研究报告、路演服务、协助进行上市公司调研等研究服务； （四）具备各投资组合运作所需的高效、安全的通讯条件，有足够的交易和清算能力，满足各 投资组合证券交易需要； （五）能提供投资组合运作、管理所需的其他券商服务； （六）相关基金合同、资产管理合同以及法律法规规定的其他条件。 租用证券公司交易单元的程序：首先根据租用证券公司交易单元的选择标准形成《券商服务评 价表》，然后根据评分高低进行选择基金交易单元。 大成基金管理有限公司 2013 年 3 月 26 日 第 23 页