长盛量化红利策略股票型证券投资基金 2012 年第 2 季度报告 2012 年 6 月 30 日 基金管理人:长盛基金管理有限公司 基金托管人:中国工商银行股份有限公司 报告送出日期:2012 年 7 月 20 日 §1 重要提示 基金管理人长盛基金管理有限公司的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2012 年 7月 19 日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中的财务资料未经审计。 本报告期自 2012 年 4 月 1 日起至 2012 年 6 月 30 日止。 §2 基金产品概况 基金简称 长盛量化红利股票 基金主代码 080005 交易代码 080005 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2009 年 11 月 25 日 报告期末基金份额总额 275,687,906.41 份 本基金以获取中国股票市场红利回报及长期资产增值为 投资目标 投资目标,并追求风险调整后的收益最大化,满足投资 人长期稳健的投资收益需求。 本基金通过严格的数量化股票选择方法生成红利风格股 票池,在此基础上构建核心股票组合和卫星股票组合, 从而形成基于核心-卫星投资策略的股票资产组合。其 投资策略 中,大类资产配置策略综合考虑宏观经济、政策导向和 市场环境(市场估值水平、资金供求)等因素,股票投 资中将以红利股票投资为主导,以价值型企业及分红能 力作为选择投资对象的核心标准。 业绩比较基准 75%×中证红利指数+25%×中证综合债指数 本基金为股票型基金产品,风险高于混合性基金、债券 风险收益特征 基金、货币市场基金,属于较高风险,较高回报的基金 产品。 基金管理人 长盛基金管理有限公司 长盛量化红利策略股票型证券投资基金 2012 年第 2 季度报告 第 1 页 共 9 页 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位:人民币元 主要财务指标 报告期(2012 年 4 月 1 日-2012 年 6 月 30 日) 1.本期已实现收益 -2,338,495.11 2.本期利润 890,607.48 3.加权平均基金份额本期利润 0.0032 4.期末基金资产净值 237,932,764.38 5.期末基金份额净值 0.863 注:1、所述基金业绩指标不包括基金份额持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 2、所列数据截止到 2012 年 6 月 30 日。 3、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 业绩比较基 净值增长率 净值增长率 业绩比较基 阶 段 准收益率标 ①-③ ②-④ ① 标准差② 准收益率③ 准差④ 过去三个月 0.23% 0.91% -1.54% 0.79% 1.77% 0.12% 长盛量化红利策略股票型证券投资基金 2012 年第 2 季度报告 第 2 页 共 9 页 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 注:按照本基金合同规定,本基金基金管理人应当自本基金成立六个月内,使基金的投资组合比例符合基金合同的约定。截至报告日本基金的各项投资比例已达基金合同投资组合中规定的各项比例。 §4 管理人报告 4.1 基金经理小组简介 任本基金的基金经理期限 证券从业 姓名 职务 说明 任职日期 离任日期 年限 男,1979 年 6 月出生,中国 国籍。清华大学工学学士、中 国科学院工学博士。2006 年 5 本基金基金 月加入长盛基金管理有限公 经理,金融 2009 年 11 司,在公司期间历任金融工程 刘斌 工程与量化 - 6年 月 25 日 研究员、高级金融工程研究 投资部副总 员、基金经理助理、长盛沪深 监。 300 指数证券投资基金基金 经理等职务,现任金融工程与 量化投资部副总监,长盛量化 长盛量化红利策略股票型证券投资基金 2012 年第 2 季度报告 第 3 页 共 9 页 红利策略股票型证券投资基 金(本基金)基金经理。 注:1、上表基金经理的任职日期和离任日期均指公司决定确定的聘任日期和解聘日期; 2、“证券从业年限”中“证券从业”的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定等。 4.2 报告期内本基金运作遵规守信情况说明 本报告期内,本基金管理人严格按照《证券投资基金法》及其各项实施准则、《长盛量化红利策略股票型证券投资基金基金合同》和其他有关法律法规、监管部门的相关规定,依照诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制投资风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益,没有损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 报告期内,公司严格执行《公司公平交易细则》各项规定,在研究、投资授权与决策、交易执行等各个环节,公平对待旗下所有投资组合,包括公募基金、社保组合、特定客户资产管理组合等。具体如下: 研究支持,公司旗下所有投资组合共享公司研究部门研究成果,所有投资组合经理在公司研究平台上拥有同等权限。 投资授权与决策,公司实行投资决策委员会领导下的投资组合经理负责制,各投资组合经理在投资决策委员会的授权范围内,独立完成投资组合的管理工作。各投资组合经理遵守投资信息隔离墙制度。 交易执行,公司实行集中交易制度,所有投资组合的投资指令均由交易部统一执行委托交易。交易部依照《公司公平交易细则》的规定,场内交易,强制开启恒生交易系统公平交易程序;场外交易,严格遵守相关工作流程,保证交易执行的公平性。 投资管理行为的监控与分析评估,公司风险管理部、监察稽核部,依照《公司公平交易细则》的规定,持续、动态监督公司投资管理全过程,并进行分析评估,及时向公司管理层报告发现问题,保障公司旗下所有投资组合均被公平对待。 公司对过去 4 个季度的同向交易行为进行数量分析,计算溢价率、贡献率、占优比等指标,使用双边 90%置信水平对 1 日、3 日、5 日的交易片段进行 T 检验, 长盛量化红利策略股票型证券投资基金 2012 年第 2 季度报告 第 4 页 共 9 页未发现违反公平交易及利益输送的行为。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内,本公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中,同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的交易共有 1 次,为指数基金被动跟踪标的指数和其他组合发生的反向交易。 本报告期内,未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。 4.4 报告期内的投资策略和业绩表现说明 4.4.1 行情回顾及运作分析 二季度经济短周期仍处于衰退中后期,通胀缓慢持续缓慢向下,工业增加值也无大的起色。虽然在利好消息刺激下,四月有短暂的上涨行情;但由于缺乏基本面的支持,五、六月出现有较大幅度下跌;总体停滞不前。市场表现呈高度分化,医药生物、食品饮料、房地产、公用事业、餐饮旅游涨幅较大;黑色金属、采掘、信息服务、轻工制造、化工等板块下跌。从风格角度看,低下行波动率、低换手、高成长风格表现相对较好。 4.4.2 本基金业绩表现 截至报告期末,本基金份额净值为 0.863 元,本报告期份额净值增长率为0.23%,同期业绩比较基准增长率为 0.91%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势等的简要展望 中长期看,中国经济将告别长期 10%以上的持续高增长,进入以 8%为中枢的窄幅波动区间,未来可能出现 L 型走势。当前的宏观经济形势,通胀水平缓慢持续回落,工业增加值底部徘徊;受政策放松,以及需求降低的影响,流动性将进入逐渐放松的通道。中期看,受益于流动性放松以及经济缓慢回暖,资本市场将重新进入缓慢上升的通道。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 占基金总资产的 序号 资产项目 金额(元) 比例(%) 1 权益投资 179,271,886.21 74.98 其中:股票 179,271,886.21 74.98 长盛量化红利策略股票型证券投资基金 2012 年第 2 季度报告 第 5 页 共 9 页 2 固定收益投资 - - 其中:债券 - - 资产支持证券 - - 3 金融衍生品投资 - - 4 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售 - - 金融资产 5 银行存款和结算备付金合计 57,010,215.61 23.84 6 其他资产 2,809,881.72 1.18 7 合计 239,091,983.54 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 占基金资产净值 序号 行业类别 公允价值(元) 比例(%) A 农、林、牧、渔业 - - B 采掘业 8,083,626.34 3.40 C 制造业 79,503,574.28 33.41 C0 食品、饮料 6,353,123.92 2.67 C1 纺织、服装、皮毛 - - C2 木材、家具 - - C3 造纸、印刷 - - C4 石油、化学、塑胶、塑料 7,594,512.86 3.19 C5 电子 3,059,319.14 1.29 C6 金属、非金属 8,737,704.03 3.67 C7 机械、设备、仪表 38,148,639.88 16.03 C8 医药、生物制品 15,610,274.45 6.56 C99 其他制造业 - - D 电力、煤气及水的生产和供应业 - - E 建筑业 3,277,500.00 1.38 F 交通运输、仓储业 7,993,187.66 3.36 G 信息技术业 8,854,481.94 3.72 H 批发和零售贸易 7,202,083.10 3.03 I 金融、保险业 47,108,135.72 19.80 J 房地产业 13,875,680.33 5.83 K 社会服务业 3,373,616.84 1.42 L 传播与文化产业 - - M 综合类 - - 合计 179,271,886.21 75.35 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 占基金资产净值比 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 例(%) 长盛量化红利策略股票型证券投资基金 2012 年第 2 季度报告 第 6 页 共 9 页 1 601318 中国平安 208,990 9,559,202.60 4.02 2 600016 民生银行 1,388,463 8,316,893.37 3.50 3 601601 中国太保 306,997 6,809,193.46 2.86 4 600048 保利地产 600,000 6,804,000.00 2.86 5 600030 中信证券 463,887 5,858,892.81 2.46 6 002275 桂林三金 408,403 5,778,902.45 2.43 7 600000 浦发银行 701,520 5,703,357.60 2.40 8 600036 招商银行 480,856 5,250,947.52 2.21 9 600104 上海汽车 345,900 4,942,911.00 2.08 10 000858 五 粮 液 146,642 4,803,991.92 2.02 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 本基金本报告期末未持有债券。 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 本基金本报告期末未持有债券。 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 5.8 投资组合报告附注 5.8.1 声明本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 本报告期内基金投资的前十名证券的发行主体无被监管部门立案调查记录,无在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。 5.8.2 声明基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库。 基金的前十名股票,均为基金合同规定备选股票库之内的股票。 5.8.3 其他资产构成 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 500,000.00 2 应收证券清算款 2,269,671.42 3 应收股利 5,786.91 4 应收利息 10,912.04 长盛量化红利策略股票型证券投资基金 2012 年第 2 季度报告 第 7 页 共 9 页 5 应收申购款 23,511.35 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 2,809,881.72 5.8.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有可转换债券。 5.8.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。 5.8.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因,分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §6 开放式基金份额变动 份额单位:份 报告期期初基金份额总额 284,191,259.42 报告期期间基金总申购份额 2,458,309.60 减:报告期期间基金总赎回份额 10,961,662.61 报告期期间基金拆分变动份额(份额减少以“-”填列) - 报告期期末基金份额总额 275,687,906.41 §7 备查文件目录 7.1 备查文件目录 1、中国证监会核准基金募集的文件; 2、《长盛量化红利策略股票型证券投资基金基金合同》; 3、《长盛量化红利策略股票型证券投资基金托管协议》; 4、《长盛量化红利策略股票型证券投资基金招募说明书》 长盛量化红利策略股票型证券投资基金 2012 年第 2 季度报告 第 8 页 共 9 页 5、法律意见书 6、基金管理人业务资格批件、营业执照 7、基金托管人业务资格批件、营业执照 7.2 存放地点 备查文件存放于基金管理人和/或基金托管人的住所。 7.3 查阅方式 投资者可到基金管理人和/或基金托管人的办公场所及/或管理人互联网站免费查阅备查文件。在支付工本费后,投资者可在合理时间内取得备查文件的复制件或复印件。 投资者对本报告书如有疑问,可咨询本基金管理人长盛基金管理有限公司。 客户服务中心电话:400-888-2666、010-62350088。 网址:http://www.csfunds.com.cn。 长盛量化红利策略股票型证券投资基金 2012 年第 2 季度报告 第 9 页 共 9 页