嘉实主题精选混合型证券投资基金 2013 年第 3 季度报告 2013 年 9 月 30 日 基金管理人:嘉实基金管理有限公司 基金托管人:中国银行股份有限公司 报告送出日期:2013 年 10 月 24 日 嘉实主题混合 2013 年第 3 季度报告 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2013 年 10 月 22 日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告期中的财务资料未经审计。 本报告期自 2013 年 7 月 1 日起至 2013 年 9 月 30 日止。 §2 基金产品概况 基金简称 嘉实主题混合 基金主代码 070010 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2006 年 7 月 21 日 报告期末基金份额总额 6,704,761,999.86 份 充分把握中国崛起过程中的投资机会,谋求基金资产长投资目标 期稳定增值。 采用“主题投资策略”,从主题发掘、主题配置和个股精 选三个层面构建股票投资组合,并优先考虑股票类资产投资策略 的配置,剩余资产配置于固定收益类和现金类等大类资 产。 业绩比较基准 沪深 300 指数增长率×95%+同业存款收益率×5% 风险收益特征 较高风险,较高收益。 基金管理人 嘉实基金管理有限公司 基金托管人 中国银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现3.1 主要财务指标 单位:人民币元 主要财务指标 报告期( 2013 年 7 月 1 日 - 2013 年 9 月 30 日 ) 1.本期已实现收益 23,873,323.87 第 2 页 共9 页 嘉实主题混合 2013 年第 3 季度报告 2.本期利润 523,071,453.42 3.加权平均基金份额本期利润 0.0752 4.期末基金资产净值 7,458,289,624.57 5.期末基金份额净值 1.112注:(1)本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。(2)上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。3.2 基金净值表现3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 净值增 净值增长率 业绩比较基 业绩比较基准收益 阶段 ①-③ ②-④ 长率① 标准差② 准收益率③ 率标准差④ 过去三个月 7.23% 0.58% 9.02% 1.36% -1.79% -0.78%3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率 变动的比较 图:嘉实主题混合基金份额累计净值增长率与同期业绩比较基准收益率的历史走势对比图 (2006 年 7 月 21 日至 2013 年 9 月 30 日) 第 3 页 共9 页 嘉实主题混合 2013 年第 3 季度报告注:按基金合同约定,本基金自基金合同生效日起 6 个月内为建仓期。建仓期结束时本基金的各项投资比例符合基金合同第十四条((二)投资范围、(八)2.投资组合比例限制)约定:(1)资产配置范围为:股票资产 30%~95%,债券 0~70%,权证 0~3%,现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%;(2)持有一家上市公司的股票,其市值不超过基金资产净值的10%;(3)本基金与基金管理人管理的其他基金持有一家公司发行的证券总和,不超过该证券的10%;(4)在任何交易日买入权证的总金额,不超过上一交易日基金资产净值的千分之五;(5)持有的全部权证,其市值不超过基金资产净值的 3%;(6)法律法规和基金合同规定的其他限制。 §4 管理人报告4.1 基金经理(或基金经理小组)简介 任本基金的基金经理期限 证券从业年 姓名 职务 说明 任职日期 离任日期 限 曾任加拿大 HCL 衍生品经纪 公司分析师。2004 年 10 月加 本基金 盟嘉实基金管理有限公司, 2012 年 3 月 7 马惠明 基金经 - 11 年 曾任行业分析师、投资经理、 日 理 公司机构投资部副总监。硕 士研究生,具有基金从业资 格,中国国籍。注:(1)任职日期、离任日期是指公司作出决定后公告之日;(2)证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 报告期内,本基金管理人严格遵循了《证券法》、《证券投资基金法》及其各项配套法规、《嘉实主题精选混合型证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益。本基金运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定,无损害基金份额持有人利益的行为。4.3 公平交易专项说明4.3.1 公平交易制度的执行情况 报告期内,基金管理人严格执行证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司内部公平交易制度,各投资组合按投资管理制度和流程独立决策,并在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会;通过完善交易范围内各类交易的公平交易执行细则、严格的流程控制、持续的技术改进,确保公平交易原则的实现;通过 IT 系统和人工监控等方式进 第 4 页 共9 页 嘉实主题混合 2013 年第 3 季度报告行日常监控,公平对待旗下管理的所有投资组合。4.3.2 异常交易行为的专项说明 报告期内,本基金未发生异常交易行为。4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 3 季度经济层面波澜不惊,2 季度企业受流动性以及对经济前景的悲观预期影响加大了去库存,导致经济有个阶段性的低点,而 3 季度经济略有反弹,目前看长期低位盘整的趋势并未结束。在政府的货币政策支持下影子银行等表外业务仍是愈演愈烈,市场总体流动性还是比较宽松的,而在政府加大转型的政策预期刺激下,主题性投资机会层出不穷,尤其是以信息化为核心的题材板块获得了资金的青睐。3 季度上证上涨 10%,而创业板涨幅高达 35%,表现最好的是计算机软硬件板块,涨幅达到 55%,反映了社会向信息化转型的预期以及美国“棱镜门事件”后国家对信息安全的高度重视;表现其次的是长期低迷的交通运输板块,主要是自贸区概念带动的;其他表现好的还有房地产、医药、农业、通信以及家电零售等。我们认为经济下行趋势仍未结束,房地产的泡沫化问题可能最终还是要解决,而工业企业的去杠杠和去产能则刚刚开始,周期性板块的缺乏机会以及中小创业板的估值高企都是问题,总体上 3 季度本基金持续保持较低仓位。4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末本基金份额净值为 1.112 元;本报告期基金份额净值增长率为 7.23%,业绩比较基准收益率为 9.02%。4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望 4 季度,经济增长在需求端很难再看到刺激性因素,而结构性改革的进行势必对现有产业格局带来冲击,改革是一定会付出成本的,可能会在地产产业链或者在其他制造业产业链。目前看,一线房地产市场可能会是个关键的观察因素,地王频出,价格高企,而房贷等资金面正在全面收紧,可能明年会出现大的价格调整。从流动性角度看,目前央行对短期银行间市场的把控方向还是较为宽松的,也就是个中性的思路,而海外来看美国经济低于预期(也许原先一直就是高估的),大幅度退出 QE 的概率已经大大降低,对市场预期影响可能不会太大。从短期现实看,IPO 的重启可能会对创业板等题材板块带来比较大的冲击,不排除创业板见顶的可能,本基金将积极寻找新兴行业板块下跌中的配置机会。经济无亮点,而新兴板块估值高企,本基金仍旧维持较低仓位,并着眼于长期,将在节能环保、生物医药、软件、军工、基础消费品以及移动互联网络、高端装备等板块寻找长期的主题类投资机会。 第 5 页 共9 页 嘉实主题混合 2013 年第 3 季度报告 §5 投资组合报告5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比例(%) 1 权益投资 3,184,070,810.29 42.54 其中:股票 3,184,070,810.29 42.54 2 固定收益投资 398,156,000.00 5.32 其中:债券 398,156,000.00 5.32 资产支持证券 - - 3 金融衍生品投资 - - 4 买入返售金融资产 2,233,642,425.81 29.85 其中:买断式回购的买入返售 - - 金融资产 5 银行存款和结算备付金合计 1,652,383,396.98 22.08 6 其他资产 15,820,185.04 0.21 合计 7,484,072,818.12 100.005.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 占基金资产净值比例 代码 行业类别 公允价值(元) (%) A 农、林、牧、渔业 238,177,788.00 3.19 B 采矿业 30,025,000.00 0.40 C 制造业 2,583,107,441.53 34.63 电力、热力、燃气及水生产和供应 D - - 业 E 建筑业 64,061,119.54 0.86 F 批发和零售业 96,255,718.72 1.29 G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 22,275,988.32 0.30 J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 5,696,167.74 0.08 M 科学研究和技术服务业 637,500.00 0.01 N 水利、环境和公共设施管理业 143,834,086.44 1.93 O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 3,184,070,810.29 42.69 第 6 页 共9 页 嘉实主题混合 2013 年第 3 季度报告5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 占基金资产净值 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 比例(%) 1 600887 伊利股份 16,450,850 735,023,978.00 9.86 2 600518 康美药业 30,883,473 578,447,449.29 7.76 3 300273 和佳股份 10,622,634 254,730,763.32 3.42 4 000998 隆平高科 10,355,556 238,177,788.00 3.19 5 002038 双鹭药业 4,103,630 229,187,735.50 3.07 6 000538 云南白药 1,500,000 175,590,000.00 2.35 7 300144 宋城股份 7,030,014 143,834,086.44 1.93 8 300146 汤臣倍健 1,220,572 80,557,752.00 1.08 9 002317 众生药业 3,067,611 74,205,510.09 0.99 10 000915 山大华特 1,321,936 48,065,592.96 0.645.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) 1 国家债券 59,515,000.00 0.80 2 央行票据 - - 3 金融债券 338,641,000.00 4.54 其中:政策性金融债 338,641,000.00 4.54 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债 - - 8 其他 - - 合计 398,156,000.00 5.345.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 占基金资产净值比 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值(元) 例(%) 1 130218 13 国开 18 1,300,000 129,129,000.00 1.73 2 120245 12 国开 45 900,000 89,874,000.00 1.21 3 120019 12 附息国债 19 500,000 49,985,000.00 0.67 4 130201 13 国开 01 500,000 49,875,000.00 0.67 5 130227 13 国开 27 400,000 39,820,000.00 0.535.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明 细 报告期末,本基金未持有资产支持证券。5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 报告期末,本基金未持有权证。 第 7 页 共9 页 嘉实主题混合 2013 年第 3 季度报告5.8 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 报告期内,本基金未参与股指期货交易。5.9 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 报告期内,本基金未参与国债期货交易。5.10 投资组合报告附注5.10.1 报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体未被监管部门立案调查,在本报告编制日 前一年内本基金投资的前十名证券的发行主体未受到公开谴责、处罚。5.10.2 本基金投资的前十名股票中,没有超出基金合同规定的备选股票库之外的股票。5.10.3 其他资产构成 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 5,429,035.24 2 应收证券清算款 143,351.32 3 应收股利 - 4 应收利息 9,507,703.04 5 应收申购款 740,095.44 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 合计 15,820,185.045.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 报告期末,本基金未持有处于转股期的可转换债券。5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 报告期末,本基金前十名股票中不存在流通受限情况。 §6 开放式基金份额变动 单位:份 报告期期初基金份额总额 7,153,204,073.27 报告期期间基金总申购份额 123,128,502.76 减:报告期期间基金总赎回份额 571,570,576.17 报告期期间基金拆分变动份额 - 报告期期末基金份额总额 6,704,761,999.86注:报告期期间基金总申购份额含转换入份额;基金总赎回份额含转换出份额。 第 8 页 共9 页 嘉实主题混合 2013 年第 3 季度报告 §7 基金管理人运用固有资金投资本公司管理基金情况 报告期内,基金管理人未运用固有资金申购、赎回或者买卖本基金的基金份额。 §8 备查文件目录8.1 备查文件目录 (1)中国证监会批准嘉实主题精选混合型证券投资基金募集的文件; (2)《嘉实主题精选混合型证券投资基金基金合同》; (3)《嘉实主题精选混合型证券投资基金招募说明书》; (4)《嘉实主题精选混合型证券投资基金基金托管协议》; (5)基金管理人业务资格批件、营业执照; (6) 报告期内嘉实主题精选混合型证券投资基金公告的各项原稿。8.2 存放地点 北京市建国门北大街 8 号华润大厦 8 层嘉实基金管理有限公司8.3 查阅方式 (1)书面查询:查阅时间为每工作日 8:30-11:30,13:00-17:30。投资者可免费查阅,也可按工本费购买复印件。 (2)网站查询:基金管理人网址:http://www.jsfund.cn 投资者对本报告如有疑问,可咨询本基金管理人嘉实基金管理有限公司,咨询电话400-600-8800,或发电子邮件,E-mail:service@jsfund.cn。 嘉实基金管理有限公司 2013 年 10 月 24 日 第 9 页 共9 页