博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金 2017 年年度报告 2017 年12 月31 日 基金管理人：博时基金管理有限公司 基金托管人：招商银行股份有限公司 报告送出日期：二〇一八年三月三十一日 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 1 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或 重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年 度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2018 年3 月30 日复 核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告 等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基 金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应 仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告期自2017 年1 月1 日起至12 月31 日止。 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 2 1.2 目录 §1 重要提示及目录......................................................................................................................................1 1.1 重要提示.........................................................................................................................................1 1.2 目录.................................................................................................................................................2 §2 基金简介..................................................................................................................................................6 2.1 基金基本情况.................................................................................................................................6 2.2 基金产品说明.................................................................................................................................6 2.3 基金管理人和基金托管人..............................................................................................................6 2.4 境外投资顾问和境外资产托管人..................................................................................................7 2.5 信息披露方式.................................................................................................................................7 2.6 其他相关资料.................................................................................................................................7 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况...................................................................................8 3.1 主要会计数据和财务指标..............................................................................................................8 3.2 基金净值表现.................................................................................................................................8 3.3 过去三年基金的利润分配情况....................................................................................................10 §4 管理人报告............................................................................................................................................10 4.1 基金管理人及基金经理情况........................................................................................................10 4.2 境外投资顾问为本基金提供投资建议的主要成员简介............................................................14 4.3 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明................................................................14 4.4 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明............................................................................14 4.5 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明............................................................15 4.6 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望............................................................15 4.7 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况............................................................................15 4.8 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明........................................................................16 4.9 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明............................................................................17 4.10 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明..................................17 §5 托管人报告............................................................................................................................................17 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明................................................................................17 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明............17 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见................................17 §6 审计报告................................................................................................................................................18 6.1 审计意见........................................................................................................................................18 6.2 形成审计意见的基础.....................................................................................................................18 6.3 管理层和治理层对财务报表的责任.............................................................................................18 6.4 注册会计师对财务报表审计的责任.............................................................................................19 §7 年度财务报表........................................................................................................................................20 7.1 资产负债表...................................................................................................................................20 7.2 利润表...........................................................................................................................................21 7.3 所有者权益（基金净值）变动表................................................................................................23 7.4 报表附注.......................................................................................................................................24 §8 投资组合报告........................................................................................................................................46 8.1 期末基金资产组合情况................................................................................................................46 8.2 期末在各个国家（地区）证券市场的权益投资分布................................................................47 8.3 期末按行业分类的权益投资组合................................................................................................47 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 3 8.4 指数投资期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有权益投资明细.....................47 8.5 报告期内权益投资组合的重大变动............................................................................................47 8.6 期末按债券信用等级分类的债券投资组合................................................................................48 8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细.................................48 8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细....................48 8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明细....................48 8.10 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细..............................48 8.11 投资组合报告附注......................................................................................................................48 §9 基金份额持有人信息.............................................................................................................................49 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构.....................................................................................49 9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况.........................................................................49 9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况.........................................49 §10 开放式基金份额变动...........................................................................................................................50 §11 重大事件揭示......................................................................................................................................50 11.1 基金份额持有人大会决议...........................................................................................................50 11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动..........................................50 11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼..............................................................50 11.4 基金投资策略的改变..................................................................................................................50 11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况.......................................................................................50 11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况......................................................50 11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况..................................................................................50 11.8 其他重大事件...............................................................................................................................52 §12 备查文件目录......................................................................................................................................55 12.1 备查文件目录............................................................................................................................55 12.2 存放地点.....................................................................................................................................55 12.3 查阅方式.....................................................................................................................................55 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 4 §2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称博时亚洲票息收益债券型证券投资基金 基金简称博时亚洲票息收益债券 基金主代码050030 交易代码050030 基金运作方式契约型开放式 基金合同生效日2013 年2 月1 日 基金管理人博时基金管理有限公司 基金托管人招商银行股份有限公司 报告期末基金份额总额1,667,825,874.82 份 基金合同存续期不定期 2.2 基金产品说明 投资目标 本基金通过分析亚洲区域各国家和地区的宏观经济状况以及各发债主体的 微观基本面，寻找各类债券的投资机会，在谨慎投资的前提下，力争获取 高于业绩比较基准的投资收益。 投资策略 主要投资于亚洲市场的各类债券，以买入持有策略为主，配合信用策略、 期限结构策略、互换策略等卫星策略。在谨慎投资的前提下，力争获取高 于业绩比较基准的投资收益。 业绩比较基准JP Morgan Asian Credit Index Composite Total Return 风险收益特征中等风险/收益的开放式基金 2.3 基金管理人和基金托管人 项目基金管理人基金托管人 名称博时基金管理有限公司招商银行股份有限公司 姓名孙麒清张燕 联系电话0755-83169999 0755-83199084 信息披露 负责人 电子邮箱service@bosera.com yan_zhang@cmbchina.com 客户服务电话95105568 95555 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 5 传真0755-83195140 0755-83195201 注册地址 广东省深圳市福田区深南大道 7088号招商银行大厦29层 深圳市深南大道7088号招商银行大 厦 办公地址 广东省深圳市福田区深南大道 7088号招商银行大厦29层 深圳市深南大道7088号招商银行大 厦 邮政编码518040 518040 法定代表人张光华李建红 2.4 境外投资顾问和境外资产托管人 项目境外投资顾问境外资产托管人 英文- Brown Brothers Harriman Co. 名称 中文- 布朗兄弟哈里曼银行 注册地址- 140 Broadway New York, NY 10005 办公地址- 140 Broadway New York, NY 10005 邮政编码- - 注：本基金未聘请境外投资顾问。 2.5 信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称中国证券报、证券时报、上海证券报 登载基金年度报告正文的管理人互联 网网址 http://www.bosera.com 基金年度报告备置地点基金管理人、基金托管人处 2.6 其他相关资料 项目名称办公地址 会计师事务所 普华永道中天会计师事务所（特 殊普通合伙） 上海市黄浦区湖滨路202 号普华永道中 心11 楼 注册登记机构博时基金管理有限公司 北京市建国门内大街18 号恒基中心 1 座23 层 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 6 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 3.1.1 期间数据和指标2017 年2016 年2015 年 本期已实现收益173,335,380.56 176,246,774.93 56,778,211.70 本期利润4,534,348.45 263,448,225.73 123,575,743.41 加权平均基金份额本期 利润0.0028 0.1554 0.1389 本期加权平均净值利润 率0.22% 13.06% 12.71% 本期基金份额净值增长 率0.24% 14.24% 13.37% 3.1.2 期末数据和指标2017 年末2016 年末2015 年末 期末可供分配利润405,869,089.36 226,927,905.24 110,607,609.64 期末可供分配基金份额 利润0.2434 0.1353 0.0917 期末基金资产净值2,126,638,528.69 2,133,274,994.00 1,414,655,746.15 期末基金份额净值1.2751 1.2721 1.1727 3.1.3 累计期末指标2017 年末2016 年末2015 年末 基金份额累计净值增长 率 45.43% 45.09% 27.01% 注：本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣 除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于 所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段份额净值份额净值业绩比较业绩比较①－③ ②－④ 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 7 增长率① 增长率标 准差② 基准收益 率③ 基准收益 率标准差 ④ 过去三个月-1.06% 0.20% -1.14% 0.18% 0.08% 0.02% 过去六个月0.10% 0.19% -1.72% 0.17% 1.82% 0.02% 过去一年0.24% 0.21% -0.36% 0.19% 0.60% 0.02% 过去三年29.82% 0.26% 22.87% 0.25% 6.95% 0.01% 自基金合同生效起 至今45.43% 0.24% 28.59% 0.24% 16.84% - 注：本基金的业绩比较基准为：JP Morgan Asian Credit Index Composite Total Return。 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益 率变动的比较 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金 自基金合同生效以来份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图 (2013 年2 月1 日至2017 年12 月31 日) 注：本基金的基金合同于2013 年2 月1 日生效，按照本基金的基金合同规定，自基金合同生 效之日起六个月内使基金的投资组合比例符合本基金合同第12 条“三、投资范围”、“五、投资 限制”的有关约定。本基金建仓期结束时各项资产配置比例符合基金合同约定。 3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比 较 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金 自基金合同生效以来基金净值增长率与业绩比较基准收益率的对比图 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 8 3.3 过去三年基金的利润分配情况 单位：人民币元 年度 每10份基金 份额分红数 现金形式发放总 额 再投资形式发放总 额 年度利润分配合计备注 2016 0.600 88,703,204.71 14,847,647.65 103,550,852.36 - 2015 0.416 34,412,021.42 1,722,958.15 36,134,979.57 - 合计1.016 123,115,226.13 16,570,605.80 139,685,831.93 - §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 博时基金管理有限公司是中国内地首批成立的五家基金管理公司之一。“为国民 创造财富”是博时的使命。博时的投资理念是“做投资价值的发现者”。截至2017 年 12 月31 日，博时基金公司共管理192 只开放式基金，并受全国社会保障基金理事会委 托管理部分社保基金，以及多个企业年金账户，管理资产总规模约7587 亿元人民币， 其中非货币公募基金规模约2254 亿元人民币，累计分红逾828 亿元人民币，是目前我 国资产管理规模最大的基金公司之一，养老金资产管理规模在同业中名列前茅。 1、 基金业绩 根据银河证券基金研究中心统计，截至2017 年4 季末： 权益基金方面，标准指数股票型基金里，博时上证50ETF、博时深证基本面 200ETF 今年以来净值增长率分别为30.41%、28.81%，同类排名分别为前1/8 和前 1/6；博时裕富沪深300 指数(A 类)今年以来净值增长率排名前1/6；股票型分级子基 金里，博时中证银行指数分级（B）今年以来净值增长率为43.97%，同类基金中排名前 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 9 1/6；混合偏股型基金中, 博时主题行业混合(LOF) 今年以来净值增长率为31.96%，同 类基金排名位居前1/6，博时行业轮动混合今年以来净值增长率为27.90%，同类基金 排名位居前1/4；混合灵活配置型基金中，博时外延增长主题灵活配置混合基金今年以 来净值增长率分别为32.12%，同类基金排名位于前1/12，博时互联网主题灵活配置混 合、博时沪港深优质企业灵活配置混合(A 类)基金今年以来净值增长率分别为 23.79%、24.01%，同类基金中排名位于前1/3。 黄金基金类，博时黄金ETF(D 类)今年以来净值增长率4.00%，同类排名第一。 固收方面，长期标准债券型基金中，博时裕盛纯债债券今年以来净值增长率为 3.63%，同类170 只基金中排名前10，博时聚润纯债债券今年以来净值增长率分别为 3.45%，同类基金排名位于前1/10，博时裕昂纯债债券、博时裕创纯债债券等今年以来 净值增长率排名前1/8，博时裕安纯债债券、博时智臻纯债债券等今年以来净值增长率 排名前1/6；货币基金类，博时合利货币、博时外服货币今年以来净值增长率分别为 4.26%、4.23%，在227 只同类基金排名中位列第8 位与第11 位。 QDII 基金方面，博时亚洲票息收益债券(QDII)、博时亚洲票息收益债券(QDII)(美 元)，今年以来净值增长率分别为0.23%、6.38%，同类排名均位于前2/4。 2、 其他大事件 2017 年12 月13 日—12 月15 日，由华尔街见闻主办的“2017 全球投资峰会及颁 奖典礼活动”和由时代周报主办的“2017（南翔）年度盛典暨2017‘金桔奖’颁奖典 礼”在上海隆重举行。博时基金分别斩获“年度卓越公募基金”和“最佳财富管理机 构”两项颇具份量的公司大奖。 2017 年12 月8 日，由经济观察报与上海国际信托有限公司联合主办的“观察家金 融峰会”暨“2016-2017 中国卓越金融奖”颁奖典礼在北京召开，博时基金实力荣获 “年度卓越综合实力基金公司”奖项。 2017 年12 月5 日，北京商报联手北京市品牌协会主办的“2017 北京金融论坛暨 年度北京金融业十大品牌评选”在京揭晓。博时基金凭借优秀的品牌建设及卓越的品 牌推广力，在本次论坛中荣获“品牌推广卓越奖”。 2017 年11 月27 日，由南方都市报和中国金融改革研究院共同主办的2017 年（第 三届）CFAC 中国金融年会在深召开，博时基金在此次大会上荣获“年度最佳基金公司 大奖”，值得一提的是，这是博时基金第三次获得该项殊荣。 2017 年11 月24 日，由《新财富》杂志社主办的“第十五届新财富最佳分析师” 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 10 评选颁奖盛典在深圳举行博时基金捧得新财富十五周年特别大奖——3i 最智慧投资机 构。 2017 年10 月19 日，外汇交易中心公布2017 年第三季度银行间本币市场活跃交易 商名单。博时基金管理有限公司荣誉入选“债券市场活跃交易商”。 2017 年9 月24 日，由南方财经全媒体集团和21 世纪传媒举办的21 世纪国际财经 峰会在深圳举行，博时基金荣获“2017 年度基金管理公司金帆奖”。 2017 年8 月6 日，首届济安五星基金“群星汇”暨颁奖典礼在京举行，在基金公 司综合奖方面，博时基金获得“群星奖”；在基金公司单项奖方面，博时基金获得 “纯债型基金管理奖”、“一级债基金管理奖”、“二级债基金管理奖”三大奖项； 在基金产品单项奖方面，博时信用债券A/B（050011）获得“二级债基金”奖，博时裕 富沪深300 指数A（050002）获“指数型基金”奖；在本次五星基金明星经理奖的颁奖 环节，由于博时外服货币、博时双月薪定期支付债券以及博时信用债券A/B 在2017 年 第二季度持续获得济安金信五星评级，三只基金的基金经理魏桢、过钧及陈凯杨更是 因此获得“五星基金明星奖”的荣誉称号。 2017 年6 月23 日，由南方日报社主办的“2017 年南方金融峰会暨第六届金榕奖 颁奖典礼”在广州举行，博时基金获得“年度资产管理优秀奖”。 2017 年6 月17 日，由中国证券报主办的“全球配置时代海外投资动力与机遇—— 首届海外基金金牛奖颁奖典礼暨高端论坛”在深召开，博时基金海外全资子公司博时 基金（国际）有限公司荣获“一年期海外金牛私募管理公司（固定收益策略）”。 2017 年5 月12 日，由中国基金报主办的第四届中国机构投资者峰会暨财富管理国 际论坛在深召开。博时摘得“2016 年度十大明星基金公司奖”和“2016 年度固定收益 投资明星团队奖”两项公司类大奖，博时双月薪和博时稳定价值获“三年持续回报普 通债券型明星基金奖”、博时新财富获“2016 年度绝对收益明星基金奖”、博时信用 债纯债获“2016 年度积极债券型明星基金奖”、博时信用债券获“五年持续回报积极 债券型明星基金奖”。 2017 年4 月25 日，在由中国基金报主办的第四届中国基金业英华奖颁奖典礼暨高 峰论坛上，博时基金过钧获评“三年期二级债最佳基金经理”、“五年期二级债最佳 基金经理”，陈凯杨获评“三年期纯债型最佳基金经理”。 2017 年4 月20 日，博时基金在2017 中国基金业峰会暨第十四届中国“金基金” 奖颁奖典礼上，获得“2016 年度金基金·TOP 公司奖”。 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 11 2017 年4 月8 日，在第十四届中国基金业金牛奖颁奖典礼上，博时基金被评为 “2016 年度固定收益投资金牛基金公司”，旗下博时卓越品牌混合（160512）被评为 “五年期开放式混合型持续优胜金牛基金”、博时主题行业（160505）获“2016 年度 开放式混合型金牛基金”、博时信用债券（050011）获“三年期开放式债券型持续优 胜金牛基金”、博时信用债纯债债券（050027）获“2016 年度开放式债券型金牛基金” 。 2017 年3 月10 日，由中国工商银行私人银行部举办的“第十八届资本市场投资论 坛会议”在杭州落下帷幕。工行私行对管理人的过往表现给予充分肯定并对2016 年表 现突出的管理人进行了表彰，博时基金荣获“2016 年度优秀管理人奖”。 2017 年2 月22 日，第二届中国基金业营销创新高峰论坛暨“金果奖”颁奖典礼在 京举办，博时基金一举斩获最佳品牌形象建设奖、最具创新精神奖、最佳自媒体建设 奖三项大奖。 2017 年1 月19 日，深交所召开了新一代交易系统上线运行总结会，会上介绍了深 交所新一代交易系统运行情况，并表彰了在新一代交易系统上线过程中，积极参与各 项准备和测试工作，为系统顺利上线做出突出贡献的单位和个人。博时基金被授予新 一代交易系统建设先行者、突出贡献单位殊荣。博时基金信息技术部车宏原、陈小平、 祁晓东被授予突出贡献奖殊荣。 2017 年1 月16 日，博时基金荣登中央国债登记结算有限责任公司评选的“优秀资 产管理机构”榜单，成为全国十家获此殊荣的基金公司之一。 2017 年1 月12 日，由华夏时报、新浪财经联合主办的“第十届金蝉奖颁奖典礼” 上，博时基金荣获 “2016 年度市场营销力公司”奖项。 2017 年1 月10 日，由信息时报主办的“2016 年度金狮奖金融行业风云榜”颁奖 典礼于广州盛大举办，博时基金斩获“年度最佳投研基金公司”大奖。 2017 年1 月6 日，由东方财富网、天天基金网主办的“2016 东方财富风云榜”评 选活动于广州举行，博时基金荣膺“2016 年度最佳基金公司”大奖，同时，旗下产品 博时银智100 荣获“2016 年度最受欢迎新发基金奖”。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介 姓名职务 任本基金的基金经理（助 理）期限 证券从业 年限 说明 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 12 任职日期离任日期 何凯 固定收益总部 国际组投资总 监/基金经理 2014-04-02 - 11.4 2006 年起先后在荷兰银 行（伦敦），中国投资 有限责任公司、南方东 英资产管理有限公司从 事投资研究工作。 2012 年加入博时基金管 理有限公司，历任国际 投资部副总经理、基金 经理助理、固定收益总 部国际组投资副总监。 现任固定收益总部国际 组投资总监兼博时亚洲 票息收益债券型证券投 资基金的基金经理。 注：上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。证券从业的含义遵 从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 境外投资顾问为本基金提供投资建议的主要成员简介 本基金未聘请境外投资顾问。 4.3 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 在本报告期内，本基金管理人严格遵循了《中华人民共和国证券投资基金法》及 其各项实施细则、本基金基金合同和其他相关法律法规的规定，并本着诚实信用、勤 勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产，为基金持有人谋求最 大利益。本报告期内，由于证券市场波动等原因，本基金曾出现个别投资监控指标超 标的情况，基金管理人在规定期限内进行了调整，对基金份额持有人利益未造成损害。 4.4 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.4.1 公平交易制度和控制方法 报告期内，根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的相关要求， 公司进一步完善了《公平交易管理制度》，通过系统及人工相结合的方式，分别对一 级市场及二级市场的权益类及固定收益类投资的公平交易原则、流程，按照境内及境 外业务进行了详细规范，同时也通过强化事后分析评估监督机制来确保公司公平对待 管理的不同投资组合。 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 13 4.4.2 公平交易制度的执行情况 报告期内，本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导 意见》和公司制定的公平交易相关制度。 4.4.3 异常交易行为的专项说明 报告期内未发现本基金存在异常交易行为。 4.5 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.5.1 报告期内基金投资策略和运作分析 2017 年，随着美联储三次加息，美国短端利率持续上行，而长端利率处于区间震 荡格局，利率曲线显著平坦化。特朗普上台后其执政能力在大部分时间受到挑战，唯 年底通过了税改法案使得市场对其信心有所恢复。全球经济同步复苏，全球股票、信 用债和大宗商品等风险资产强势上扬，美元大幅下跌，人民币走强。 在相对稳定的利率及信用环境中，亚洲债券市场全年维持涨势。从信用评级上看， 高收益债券表现优于投资级。从区域上看，蒙古、斯里兰卡和印尼表现最强，而中资 债券表现弱于市场。 在基金的操作上，我们上半年趋于保守且较多配置中国，但下半年及时增加了组 合弹性，提高了非中资债券的配置，全年表现优于基准。 4.5.2 报告期内基金的业绩表现 截至2017 年12 月31 日,本基金基金份额净值为1.2751 元，份额累计净值为 1.4176 元。报告期内,本基金基金份额净值增长率为0.24%,同期业绩基准增长率-0.36%。 4.6 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望未来，经济基本面方面，全球经济同步复苏态势或将延续；货币政策方面， 美联储政策继续收紧，欧洲、日本的货币政策可能出现进一步微调，全球短端利率存 在上行压力。但就美国而言，共和党虽最终通过了税改法案，市场总体反应却不甚热 烈，后续各种政策的可实现性仍需进一步观察。目前尚看不到长端利率大幅上行的驱 动力，美国利率曲线或进一步平坦化。与此同时，经济基本面的边际改善亦会利好信 用利差，并且从技术面上看，资金仍然大量流入全球债券市场，形成较强支撑。 4.7 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 报告期内，本基金管理人的经营运作严格遵守国家有关法律法规和行业监管规则， 在完善内部控制制度和流程手册的同时，推动内控体系和制度措施的落实；强化对基 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 14 金投资运作和公司经营管理的合规性监察，通过实时监控、定期检查、专项检查等方 式，及时发现情况，提出改进建议并跟踪改进落实情况。公司监察法律部对公司遵守 各项法规和管理制度及旗下各基金履行合同义务的情况进行核查，发现违规隐患及时 与有关业务人员沟通并向管理层报告，定期向公司董事、总经理和监管部门出具监察 稽核报告。 2017 年，我公司根据法律、法规的规定，制定了《投资者适当性管理制度》、 《非标投资业务投资管理流程手册》、《债券信用风险处置预案》。修订了《黄金租 赁业务管理制度》、《债券池管理办法》、《反洗钱工作管理办法》、《风险管理委 员会制度》、《博时基金管理有限公司费用开支管理规定》、《博时基金大宗交易制 度》、《博时基金关于规范全国银行间债券市场交易对手范围的管理规定》、《博时 基金管理有限公司基金资产估值委员会制度》等制度文件。定期更新了各公募基金的 《投资管理细则》，以制度形式明确了投资管理相关的内部流程及内部要求。不断完 善“博时客户关系管理系统”、“博时投资决策支持系统”等管理平台，加强了公司 的市场体系、投研体系和后台运作的风险监控工作。在新基金发行和老基金持续营销 的过程中，严格规范基金销售业务，按照《证券投资基金销售管理办法》的规定审查 宣传推介材料，选择有代销资格的代销机构销售基金，并努力做好投资者教育工作。 4.8 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本基金管理人为确保基金估值工作符合相关法律法规和基金合同的规定，确保基 金资产估值的公平、合理，有效维护投资人的利益，设立了博时基金管理有限公司估 值委员会（以下简称“估值委员会”），制定了估值政策和估值程序。估值委员会成 员由主管运营的副总经理、督察长、投资总监、研究部负责人、风险管理部负责人、 运作部负责人等成员组成，基金经理原则上不参与估值委员会的工作，其估值建议经 估值委员会成员评估后审慎采用。估值委员会成员均具有5 年以上专业工作经历，具 备良好的专业经验和专业胜任能力，具有绝对的独立性。估值委员会的职责主要包括 有：保证基金估值的公平、合理；制订健全、有效的估值政策和程序；确保对投资品 种进行估值时估值政策和程序的一贯性；定期对估值政策和程序进行评价等。 参与估值流程的各方还包括本基金托管银行和会计师事务所。托管人根据法律法 规要求对基金估值及净值计算履行复核责任，当存有异议时，托管银行有责任要求基 金管理公司作出合理解释，通过积极商讨达成一致意见。会计师事务所对估值委员会 采用的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。上述参与估值 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 15 流程各方之间不存在任何重大利益冲突。 本基金管理人已与中央国债登记结算有限责任公司签署服务协议，由其按约定提 供在银行间同业市场交易的债券品种的估值数据。 4.9 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本基金收益分配原则：在符合有关基金分红条件的前提下，本基金每年收益分配 次数最多为12 次，每次收益分配比例不得低于截至该次收益分配基准日基金可供分配 利润的60%。基金的收益分配比例以期末可供分配利润为基准计算，期末可供分配利润 以期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现收益的孰低数为准。选择现金 分红方式的外币基金份额获得的现金红利为相应币种的外币，其每份额分配金额根据 人民币份额的每份额分配数额按照汇率进行折算，具体见招募说明书；基金合同生效 不满三个月，收益可不分配。基金红利发放日距离收益分配基准日（即期末可供分配 利润计算截至日）的时间不得超过15 个工作日；基金收益分配基准日的人民币份额基 金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于人民币份额面值；对于外币 份额，由于汇率因素影响，存在收益分配后外币份额基金份额净值低于对应的基金份 额面值的可能。 根据相关法律法规和基金合同的要求以及本基金的实际运作情况，本报告期内本 基金未进行收益分配。 4.10 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 无 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 托管人声明，在本报告期内，基金托管人——招商银行股份有限公司不存在任何 损害基金份额持有人利益的行为，严格遵守了《中华人民共和国证券投资基金法》及 其他有关法律法规、基金合同，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期内基金管理人在投资运作、基金资产净值的计算、利润分配、基金份额 申购赎回价格的计算、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益 的行为，严格遵守了《中华人民共和国证券投资基金法》等有关法律法规，在各重要 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 16 方面的运作严格按照基金合同的规定进行。 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本年度报告中财务指标、净值表现、财务会计报告、利润分配、投资组合报告等 内容真实、准确和完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 §6 审计报告 普华永道中天审字(2018)第21422 号 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金全体基金份额持有人： 6.1 审计意见 (一) 我们审计的内容 我们审计了博时亚洲票息收益债券型证券投资基金(以下简称“博时亚洲票息收益 债券”)的财务报表，包括2017 年12 月31 日的资产负债表，2017 年度的利润表和所 有者权益(基金净值)变动表以及财务报表附注。 (二) 我们的意见 我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则和在财务报表附注 中所列示的中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)、中国证券投资基金 业协会(以下简称“中国基金业协会”)发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编 制，公允反映了博时亚洲票息收益债券2017 年12 月31 日的财务状况以及2017 年度的 经营成果和基金净值变动情况。 6.2 形成审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会 计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。我们相信， 我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。 按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于博时亚洲票息收益债券，并履行 了职业道德方面的其他责任。 6.3 管理层和治理层对财务报表的责任 博时亚洲票息收益债券的基金管理人博时基金管理有限公司(以下简称“基金管理 人”)管理层负责按照企业会计准则和中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及 允许的基金行业实务操作编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必 要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 17 在编制财务报表时，管理层负责评估博时亚洲票息收益债券的持续经营能力，披 露与持续经营相关的事项(如适用)，并运用持续经营假设，除非管理层计划清算博时 亚洲票息收益债券、终止运营或别无其他现实的选择。 基金管理人治理层负责监督博时亚洲票息收益债券的财务报告过程。 6.4 注册会计师对财务报表审计的责任 我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合 理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证 按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误 导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出 的经济决策，则通常认为错报是重大的。 在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。 同时，我们也执行以下工作： (一) 识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险；设计和实施审计 程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由 于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现 由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。 (二) 了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部 控制的有效性发表意见。 (三) 评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。 (四) 对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证 据，就可能导致对博时亚洲票息收益债券持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是 否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则 要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分， 我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而未 来的事项或情况可能导致博时亚洲票息收益债券不能持续经营。 (五) 评价财务报表的总体列报、结构和内容(包括披露)，并评价财务报表是否 公允反映相关交易和事项。 我们与基金管理人治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进 行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 18 普华永道中天 注册会计师 会计师事务所(特殊普通合伙) ———————— 张 振 波 中国 ? 上海市 注册会计师 ———————— 2018 年3 月23 日 林 佳 璐 §7 年度财务报表 7.1 资产负债表 会计主体：博时亚洲票息收益债券型证券投资基金 报告截止日：2017 年12 月31 日 单位：人民币元 资产附注号 本期末 2017 年12 月31 日 上年度末 2016 年12 月31 日 资产： - - 银行存款7.4.7.1 163,504,560.43 288,454,395.18 结算备付金6,909,936.82 - 存出保证金- - 交易性金融资产7.4.7.2 1,962,897,174.56 1,842,169,685.67 其中：股票投资- - 基金投资- 105,069,536.25 债券投资1,962,897,174.56 1,737,100,149.42 资产支持证券投资- - 衍生金融资产7.4.7.3 - - 买入返售金融资产7.4.7.4 - - 应收证券清算款- - 应收利息7.4.7.5 30,721,097.17 31,020,022.96 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 19 应收股利- - 应收申购款6,740,801.17 559,661.57 递延所得税资产- - 其他资产7.4.7.6 - - 资产总计2,170,773,570.15 2,162,203,765.38 负债和所有者权益附注号 本期末 2017 年12 月31 日 上年度末 2016 年12 月31 日 负债： - - 短期借款- - 交易性金融负债- - 衍生金融负债7.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款- - 应付证券清算款32,674,458.49 21,718,060.96 应付赎回款9,253,641.83 5,116,843.40 应付管理人报酬1,449,259.08 1,435,261.35 应付托管费452,893.45 448,519.18 应付销售服务费- - 应付交易费用7.4.7.7 - - 应交税费- - 应付利息- - 应付利润- - 递延所得税负债- - 其他负债7.4.7.8 304,788.61 210,086.49 负债合计44,135,041.46 28,928,771.38 所有者权益： - - 实收基金7.4.7.9 1,667,825,874.82 1,676,956,928.45 未分配利润7.4.7.10 458,812,653.87 456,318,065.55 所有者权益合计2,126,638,528.69 2,133,274,994.00 负债和所有者权益总计2,170,773,570.15 2,162,203,765.38 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 20 注：报告截止日2017 年12 月31 日，基金份额净值为1.2751 元，基金份额总额 1,667,825,874.82 份。 7.2 利润表 会计主体：博时亚洲票息收益债券型证券投资基金 本报告期：2017 年1 月1 日至2017 年12 月31 日 单位：人民币元 项目附注号 本期 2017 年1 月1 日至 2017 年12 月31 日 上年度可比期间 2016 年1 月1 日至 2016 年12 月31 日 一、收入26,868,285.81 285,199,854.20 1.利息收入117,126,600.38 131,156,329.02 其中：存款利息收入7.4.7.11 97,262.63 110,985.94 债券利息收入117,029,337.75 131,045,343.08 资产支持证券利息收入- - 买入返售金融资产收入- - 其他利息收入- - 2.投资收益（损失以“-”填列） 82,940,764.14 54,116,970.58 其中：股票投资收益7.4.7.12 - - 基金投资收益7.4.7.13 -1,157,577.15 - 债券投资收益7.4.7.14 63,927,727.70 52,255,111.65 资产支持证券投资收益- - 衍生工具收益7.4.7.15 15,872,854.77 - 股利收益7.4.7.16 4,297,758.82 1,861,858.93 3.公允价值变动收益（损失以“- ”号填列） 7.4.7.17 -168,801,032.11 87,201,450.80 4.汇兑收益（损失以“－”号填列） -8,685,048.61 9,520,270.33 5.其他收入（损失以“-”号填列） 7.4.7.18 4,287,002.01 3,204,833.47 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 21 减：二、费用22,333,937.36 21,751,628.47 1．管理人报酬16,498,255.63 16,117,696.87 2．托管费5,155,704.86 5,036,780.30 3．销售服务费- - 4．交易费用7.4.7.19 191,574.25 35,177.21 5．利息支出14,087.08 - 其中：卖出回购金融资产支出- - 6．其他费用7.4.7.20 474,315.54 561,974.09 三、利润总额（亏损总额以“- ”号填列） 4,534,348.45 263,448,225.73 减：所得税费用- - 四、净利润（净亏损以“-”号填 列） 4,534,348.45 263,448,225.73 7.3 所有者权益（基金净值）变动表 会计主体：博时亚洲票息收益债券型证券投资基金 本报告期：2017 年1 月1 日至2017 年12 月31 日 单位：人民币元 本期 项目2017 年1 月1 日至2017 年12 月31 日 实收基金未分配利润所有者权益合计 一、期初所有者权益（基 金净值） 1,676,956,928.45 456,318,065.55 2,133,274,994.00 二、本期经营活动产生的 基金净值变动数（本期利 润） - 4,534,348.45 4,534,348.45 三、本期基金份额交易产 生的基金净值变动数（净 值减少以“-”号填列） -9,131,053.63 -2,039,760.13 -11,170,813.76 其中：1.基金申购款475,273,615.07 135,416,222.00 610,689,837.07 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 22 2.基金赎回款-484,404,668.70 -137,455,982.13 -621,860,650.83 四、本期向基金份额持有 人分配利润产生的基金净 值变动（净值减少以“- ”号填列） - - - 五、期末所有者权益（基 金净值） 1,667,825,874.82 458,812,653.87 2,126,638,528.69 上年度可比期间 项目2016 年1 月1 日至2016 年12 月31 日 实收基金未分配利润所有者权益合计 一、期初所有者权益（基 金净值） 1,206,292,035.11 208,363,711.04 1,414,655,746.15 二、本期经营活动产生的 基金净值变动数（本期利 润） - 263,448,225.73 263,448,225.73 三、本期基金份额交易产 生的基金净值变动数（净 值减少以“-”号填列） 470,664,893.34 88,056,981.14 558,721,874.48 其中：1.基金申购款775,216,481.30 151,887,275.79 927,103,757.09 2.基金赎回款-304,551,587.96 -63,830,294.65 -368,381,882.61 四、本期向基金份额持有 人分配利润产生的基金净 值变动（净值减少以“- ”号填列） - -103,550,852.36 -103,550,852.36 五、期末所有者权益（基 金净值） 1,676,956,928.45 456,318,065.55 2,133,274,994.00 注：报表附注为财务报表的组成部分。 本报告页码（序号）从7.1 至7.4，财务报表由下列负责人签署： _______________________ ______________________ _____________________ 基金管理人负责人：江向阳，主管会计工作负责人：王德英，会计机构负责人：成江 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 23 7.4 报表附注 7.4.1 基金基本情况 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管 理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2013]7 号《关于核准博时亚洲票息收益 债券型证券投资基金募集的批复》核准，由博时基金管理有限公司依照《中华人民共 和国证券投资基金法》和《博时亚洲票息收益债券型证券投资基金基金合同》负责公 开募集。本基金为契约型开放式证券投资基金，首次设立募集不包括认购资金利息共 募集1,790,315,346.85 元，业经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验 字(2013)第21 号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《博时亚洲票息收益债券 型证券投资基金基金合同》于2013 年2 月1 日正式生效，基金合同生效日的基金份额 总额为1,790,533,225.99 份基金份额，其中认购资金利息折合217,879.14 份基金份 额。本基金的基金管理人为博时基金管理有限公司，基金托管人为招商银行股份有限 公司，境外资产托管人为布朗兄弟哈里曼银行(Brown Brothers Harriman & Co.)。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《博时亚洲票息收益债券型证券投资 基金基金合同》的有关规定，本基金主要投资于政府债券、公司债券、可转换债券、 住房按揭支持证券、资产支持证券等债券，债券基金，银行存款、可转让存单、银行 承兑汇票、银行票据、商业票据、回购协议、货币市场基金等货币市场工具以及中国 证监会允许投资的其他金融工具，包括货币远期/期货/互换、利率互换、信用违约互 换等风险对冲工具。本基金不主动参与股票等权益类资产的投资，包括不直接从二级 市场买入股票等权益类资产和权证，不参与一级市场的新股申购或增发新股。本基金 投资于债券资产的比例不低于基金资产的80%，其中，投资于亚洲市场债券的资产占债 券资产的比例不低于80%；现金或者到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基 金资产净值的5%。本基金的业绩比较基准为：JP Morgan Asian Credit Index Composite Total Return。 本财务报表由本基金的基金管理人博时基金管理有限公司于2018 年3 月23 日批 准报出。 7.4.2 会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部于2006 年2 月15 日及以后期间颁布的《企业会计 准则－基本准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中 国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL 模板第3 号 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 24 》、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金 会计核算业务指引》、《博时亚洲票息收益债券型证券投资基金基金合同》和在财务 报表附注7.4.4 所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金 行业实务操作编制。 本财务报表以持续经营为基础编制。 7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金2017 年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金 2017 年12 月31 日的财务状况以及2017 年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信 息。 7.4.4 重要会计政策和会计估计 7.4.4.1 会计年度 本基金会计年度为公历1 月1 日起至12 月31 日止。 7.4.4.2 记账本位币 本基金的记账本位币为人民币。 7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类 (1) 金融资产的分类 金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资 产、应收款项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基金 对金融资产的持有意图和持有能力。本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及 持有至到期投资。 本基金目前以交易目的持有的债券投资和基金投资分类为以公允价值计量且其变 动计入当期损益的金融资产。以公允价值计量且其公允价值变动计入损益的金融资产 在资产负债表中以交易性金融资产列示。 本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产 和其他各类应收款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确 定的非衍生金融资产。 (2) 金融负债的分类 金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负 债及其他金融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当 期损益的金融负债。本基金持有的其他金融负债包括其他各类应付款项等。 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 25 7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认 金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时，按公允价值在资产负 债表内确认。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，取得时发生的相关 交易费用计入当期损益；对于支付的价款中包含的债券起息日或上次除息日至购买日 止的利息，单独确认为应收项目。应收款项和其他金融负债的相关交易费用计入初始 确认金额。 对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，按照公允价值进行后续 计量；对于应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。 金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1) 收取该金融资产现金流量的 合同权利终止；(2) 该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风 险和报酬转移给转入方；或者(3) 该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有 保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。 金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。 当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解 除的部分。终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。 7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则 本基金持有的债券投资和基金投资按如下原则确定公允价值并进行估值： (1) 存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日 无交易且最近交易日后未发生影响公允价值计量的的重大事件的，按最近交易日的市 场交易价格确定公允价值。有充足证据表明估值日或最近交易日的市场交易价格不能 真实反映公允价值的，应对市场交易价格进行调整，确定公允价值。与上述投资品种 相同，但具有不同特征的，应以相同资产或负债的公允价值为基础，并在估值技术中 考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等，如果该限制是针对 资产持有者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，基金管理人不 应考虑因大量持有相关资产或负债所产生的溢价或折价。 (2) 当金融工具不存在活跃市场，采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据 和其他信息支持的估值技术确定公允价值。采用估值技术时，优先使用可观察输入值， 只有在无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才可以使 用不可观察输入值。 (3) 如经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响金融工具价格的重大事件， 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 26 应对估值进行调整并确定公允价值。 7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销 本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金1) 具有抵 销已确认金额的法定权利且该种法定权利现在是可执行的；且2) 交易双方准备按净额 结算时，金融资产与金融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。 7.4.4.7 实收基金 实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余 额。由于申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认 列。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金 的实收基金减少。 7.4.4.8 损益平准金 损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基 金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算 的金额。未实现平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计 未实现损益占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确 认日认列，并于期末全额转入未分配利润/(累计亏损)。 7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量 债券投资在持有期间应取得的按票面利率或者发行价计算的利息扣除在适用情况 下由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认为利息收入。基金投资在持有 期间应取得的现金红利于分红除权日确认为投资收益。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确 认为公允价值变动损益；于处置时，其处置价格与初始确认金额之间的差额确认为投 资收益，其中包括从公允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。 应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差 异较小的则按直线法计算。 7.4.4.10 费用的确认和计量 本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法 逐日确认。 其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线 法差异较小的则按直线法计算。 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 27 7.4.4.11 基金的收益分配政策 每一基金份额享有同等分配权。本基金收益以现金形式分配，但基金份额持有人 可选择现金红利或将现金红利按分红除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再 投资。若期末未分配利润中的未实现部分为正数，包括基金经营活动产生的未实现损 益以及基金份额交易产生的未实现平准金等，则期末可供分配利润的金额为期末未分 配利润中的已实现部分；若期末未分配利润的未实现部分为负数，则期末可供分配利 润的金额为期末未分配利润，即已实现部分相抵未实现部分后的余额。 经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从所有者权益转出。 7.4.4.12 外币交易 外币交易按交易发生日的即期汇率将外币金额折算为人民币入账。 外币货币性项目，于估值日采用估值日的即期汇率折算为人民币，所产生的折算 差额直接计入汇兑损益科目。以公允价值计量的外币非货币性项目，于估值日采用估 值日的即期汇率折算为人民币，所产生的折算差额直接计入公允价值变动损益科目。 7.4.4.13 分部报告 本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营 分部为基础确定报告分部并披露分部信息。经营分部是指本基金内同时满足下列条件 的组成部分：(1) 该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；(2) 本基金的 基金管理人能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩； (3) 本基金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。 如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则合并为一个 经营分部。 本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要披露分部信息。 7.4.4.14 其他重要的会计政策和会计估计 在柜台交易市场交易的债券品种，采用由美国彭博资讯公司提供的做市商报价平 均数估值。 7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 7.4.5.1 会计政策变更的说明 无。 7.4.5.2 会计估计变更的说明 无。 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 28 7.4.5.3 差错更正的说明 无。 7.4.6 税项 根据财政部、国家税务总局财税[2004]78 号《财政部、国家税务总局关于证券投 资基金税收政策的通知》 、财税[2008]1 号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》 、财税[2016]36 号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46 号 《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70 号 《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》及其他相关境内外税务法规和实 务操作，主要税项列示如下： (1) 于2016 年5 月1 日前，以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围， 不征收营业税。自2016 年5 月1 日起，金融业由缴纳营业税改为缴纳增值税。对金融 同业往来利息收入亦免征增值税。 (2) 目前基金取得的源自境外的差价收入，其涉及的境外所得税税收政策，按 照相关国家或地区税收法律和法规执行，在境内不予征收营业税(于2016 年5 月1 日 前)或增值税(自2016 年5 月1 日起至2017 年12 月31 日止)且暂不征收企业所得税。 (3) 目前基金取得的源自境外的股利收益，其涉及的境外所得税税收政策，按 照相关国家或地区税收法律和法规执行，在境内暂不征收个人所得税和企业所得税。 7.4.7 重要财务报表项目的说明 7.4.7.1 银行存款 单位：人民币元 项目 本期末 2017 年12 月31 日 上年度末 2016 年12 月31 日 活期存款163,504,560.43 288,454,395.18 定期存款- - 其他存款- - 合计163,504,560.43 288,454,395.18 注：于2017 年12 月31 日，银行存款中包含的外币余额包括美元23,888,238.11 元(折合人民 币156,090,525.46 元)及港币0.33 元(折合人民币0.28 元)。 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 29 7.4.7.2 交易性金融资产 单位：人民币元 本期末 项目2017年12 月31 日 成本公允价值公允价值变动 股票- - 0.00 交易所市场- - - 柜台交易市 场1,999,344,843.69 1,962,897,174.56 -36,447,669.13 债券 合计1,999,344,843.69 1,962,897,174.56 -36,447,669.13 资产支持证券- - - 基金- - - 其他- - - 合计1,999,344,843.69 1,962,897,174.56 -36,447,669.13 上年度末 项目2016年12 月31 日 成本公允价值公允价值变动 股票- - 0.00 交易所市场- - - 柜台交易市 场1,608,794,631.44 1,737,100,149.42 128,305,517.98 债券 合计1,608,794,631.44 1,737,100,149.42 128,305,517.98 资产支持证券- - - 基金101,021,691.25 105,069,536.25 4,047,845.00 其他- - - 合计1,709,816,322.69 1,842,169,685.67 132,353,362.98 注：柜台交易市场债券参照做市商或其他权威价格提供机构的报价估值。 7.4.7.3 衍生金融资产/负债 无余额。 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 30 7.4.7.4 买入返售金融资产 7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 无余额。 7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券 无余额。 7.4.7.5 应收利息 单位：人民币元 项目 本期末 2017 年12 月31 日 上年度末 2016 年12 月31 日 应收活期存款利息1,552.44 3,331.15 应收定期存款利息- - 应收其他存款利息- - 应收结算备付金利息- - 应收债券利息30,719,544.73 31,016,691.81 应收买入返售证券利息- - 应收申购款利息- - 其他- - 合计30,721,097.17 31,020,022.96 7.4.7.6 其他资产 无余额。 7.4.7.7 应付交易费用 无余额。 7.4.7.8 其他负债 单位：人民币元 项目 本期末 2017 年12 月31 日 上年度末 2016 年12 月31 日 应付赎回费14,788.61 10,086.49 预提费用290,000.00 200,000.00 合计304,788.61 210,086.49 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 31 7.4.7.9 实收基金 金额单位：人民币元 本期 项目2017 年1 月1 日至2017 年12 月31 日 基金份额（份） 账面金额 上年度末1,676,956,928.45 1,676,956,928.45 本期申购475,273,615.07 475,273,615.07 本期赎回（以“-”号填列） -484,404,668.70 -484,404,668.70 本期末1,667,825,874.82 1,667,825,874.82 注：申购含红利再投、转换入份额，赎回含转换出份额。 7.4.7.10 未分配利润 单位：人民币元 项目已实现部分未实现部分未分配利润合计 上年度末226,927,905.24 229,390,160.31 456,318,065.55 本期利润173,335,380.56 -168,801,032.11 4,534,348.45 本期基金份额交易产生的 变动数5,605,803.56 -7,645,563.69 -2,039,760.13 其中：基金申购款101,070,946.31 34,345,275.69 135,416,222.00 基金赎回款-95,465,142.75 -41,990,839.38 -137,455,982.13 本期已分配利润- - - 本期末405,869,089.36 52,943,564.51 458,812,653.87 7.4.7.11 存款利息收入 单位：人民币元 项目 本期 2017 年1 月1 日至2017 年 12 月31 日 上年度可比期间 2016 年1 月1 日至2016 年 12 月31 日 活期存款利息收入89,081.67 102,742.41 定期存款利息收入- - 其他存款利息收入- - 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 32 结算备付金利息收入506.89 - 其他7,674.07 8,243.53 合计97,262.63 110,985.94 7.4.7.12 股票投资收益 无发生额。 7.4.7.13 基金投资收益 单位：人民币元 项目 本期 2017 年1 月1 日至2017 年 12 月31 日 上年度可比期间 2016 年1 月1 日至2016 年 12 月31 日 卖出/赎回基金成交总额114,858,658.61 - 减：卖出/赎回基金成本总额116,016,235.76 - 基金投资收益-1,157,577.15 - 7.4.7.14 债券投资收益 单位：人民币元 项目 本期 2017年1月1日至2017年 12月31日 上年度可比期间 2016年1月1日至2016年 12月31日 卖出债券（债转股及债券到期兑付）成交总 额2,583,759,038.49 1,357,195,081.26 减：卖出债券（债转股及债券到期兑付）成 本总额2,482,696,802.75 1,285,667,827.89 减：应收利息总额37,134,508.04 19,272,141.72 买卖债券差价收入63,927,727.70 52,255,111.65 7.4.7.15 衍生工具收益 单位：人民币元 项目 本期 2017 年1 月1 日至2017 年 12 月31 日 上年度可比期间 2016 年1 月1 日至2016 年12 月 31 日 期货投资收益15,872,854.77 - 合计15,872,854.77 - 7.4.7.16 股利收益 单位：人民币元 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 33 项目 本期 2017年1月1日至2017年12月31日 上年度可比期间 2016年1月1日至2016年12月 31日 股票投资产生的股利收益- - 基金投资产生的股利收益4,297,758.82 1,861,858.93 合计4,297,758.82 1,861,858.93 7.4.7.17 公允价值变动收益 单位：人民币元 项目名称 本期 2017年1月1日至2017年12月31日 上年度可比期间 2016年1月1日至2016年12月 31日 1.交易性金融资产-168,801,032.11 87,201,450.80 ——股票投资- - ——债券投资-164,753,187.11 83,153,605.80 ——资产支持证券投资- - ——基金投资-4,047,845.00 4,047,845.00 ——其他- - 2.衍生工具0.00 0.00 ——权证投资0.00 0.00 3.其他- - 合计-168,801,032.11 87,201,450.80 7.4.7.18 其他收入 单位：人民币元 项目 本期 2017年1月1日至2017年12月31日 上年度可比期间 2016年1月1日至2016年12月31日 基金赎回费收入3,982,502.61 2,833,504.22 其他304,499.40 371,329.25 转换费收入- - 合计4,287,002.01 3,204,833.47 注：1. 本基金的赎回费率按持有期间递减，赎回费的75%归基金资产。 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 34 2. 本基金的转换费由申购费补差和赎回费两部分构成，其中赎回费部分的75%归入转出基金 的基金资产。 7.4.7.19 交易费用 单位：人民币元 项目 本期 2017年1月1日至2017年12月31日 上年度可比期间 2016年1月1日至2016年12月31日 交易所市场交易费用191,574.25 35,177.21 柜台交易市场交易费用- - 合计191,574.25 35,177.21 7.4.7.20 其他费用 单位：人民币元 项目 本期 2017年1月1日至2017年12月 31日 上年度可比期间 2016年1月1日至2016年12月31日 审计费用90,000.00 100,000.00 信息披露费300,000.00 300,000.00 银行汇划费用84,315.54 161,974.09 合计474,315.54 561,974.09 7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明 7.4.8.1 或有事项 无。 7.4.8.2 资产负债表日后事项 无。 7.4.9 关联方关系 关联方名称与本基金的关系 博时基金管理有限公司(“博时基金”) 基金管理人、登记机构、基金销售机构 招商银行股份有限公司(“招商银行”) 基金托管人、基金代销机构 布朗兄弟哈里曼银行境外资产托管人 招商证券股份有限公司(“招商证券”) 基金管理人的股东 中国长城资产管理股份有限公司基金管理人的股东 广厦建设集团有限责任公司基金管理人的股东 天津港(集团)有限公司基金管理人的股东 博时亚洲票息收益债券型证券投资基金2017 年年度报告 35 上海汇华实业有限公司基金管理人的股东 上海盛业股权投资基金有限公司基金管理人的股东 博时资本管理有限公司基金管理人的子公司 博时基金（国际）有限公司基金管理人的子公司 注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易 无。 7.4.10.2 关联方报酬 7.4.10.2.1 基金管理费 单位：人民币元 项目 本期 2017年1月1日至2017年 12月31日 上年度可比期间 2016年1月1日至2016年 12月31日 当期发生的基金应支付的管理费16,498,255.63 16,117,696.87 其中：支付销售机构的客户维护费6,170,346.51 1,225,993.57 注：支付基金管理人博时基金的管理人报酬按前一日基金资产净值0.8%的年费率计提，逐日 累计至每月月底，按月支付。其计算公式为： 日管理人报酬＝前一日基金资产净值×0.8% / 当年天数。 7.4.10.2.2 基金托管费 单位：人民币元 项目 本期 2017年