博时大中华亚太精选股票证券投资基金2013第一季度报告 基金管理人:博时基金管理有限公司 基金托管人:中国工商银行股份有限公司 报告送出日期:2013年4月20日 §1重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2013年4月19日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2013年1月1日起至3月31日止。 §2基金产品概况 ■ §3主要财务指标和基金净值表现 3.1主要财务指标 单位:人民币元 ■ 注:本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2基金净值表现 3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 ■ 3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 ■ 注:本基金的基金合同于2010 年7月27日生效,按照本基金的基金合同规定,自基金合同生效之日起六个月内使基金的投资组合比例符合本基金合同第11条“二、投资范围”、“六、投资限制”的有关约定。本基金建仓期结束时各项资产配置比例符合基金合同约定。 §4管理人报告 4.1基金经理(或基金经理小组)简介 ■ 4.2境外投资顾问为本基金提供投资建议的主要成员简介 ■ 4.3报告期内本基金运作遵规守信情况说明 在本报告期内,本基金管理人严格遵循了《中华人民共和国证券投资基金法》及其各项实施细则、《博时大中华亚太精选股票证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定,并本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产,为基金持有人谋求最大利益。本报告期内,基金投资管理符合有关法规和基金合同的规定,没有损害基金持有人利益的行为。 4.4公平交易专项说明 4.4.1公平交易制度的执行情况 报告期内,本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司制定的公平交易相关制度。 4.4.2异常交易行为的专项说明 报告期内未发现本基金存在异常交易行为。 4.5报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 4.5.1报告期内基金投资策略和运作分析 海外市场在2013年一季度的表现出现了分化的行情。由于美国经济稳步复苏,美股表现强劲,道琼斯指数创出了历史新高,超过了2007年10月创下的14198点。日本央行效法欧美的量化宽松,于1月底宣布将从2014年开始每月买入13万亿日元金融资产,向市场放水,并将原来只有1%的通胀目标提高到2%。在这一超大规模量化宽松的刺激下,日本股市在3个月内涨幅超过了20%。然而,香港股市则受到中国经济疲弱、香港政府调控楼市的不利影响,表现较弱。期内,本基金通过对日本股市的投资,以及对港股中的电力、医药、信息技术等行业的投资,获取了一定的超额收益。 4.5.2报告期内基金的业绩表现 截至2013年3月31日,本基金份额净值为1.049元,累计份额净值为1.055元,报告期内净值增长率为4.27%,同期业绩基准涨幅为0.56%。 4.6管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望未来几个季度,我们将积极关注宏观政策面和经济基本面的变化。美国的量化宽松自2008年以来已经实施了三轮,美国经济因而得以喘息并稳步复苏,未来是否会提前停止量化宽松政策?香港政府近期对楼市的调控政策十分严厉,其程度可谓史无前例,香港本地经济的两大支柱:地产和金融,无疑会受到打击,只是其打击程度有多严重仍未可知。中国政府于2013年3月换届之后,目前仍处于从中央到地方的人事调整期,要等到今年10月的十八届三中全会才能基本调整完毕。从历史上看,往往重大的政策变化出现在三中全会上,如十一届、十二届、十四届、十六届三中全会等,因为这时从中央到地方的人事调整已基本完毕,领导层对未来的方针政策也有了比较统一的认识。我们将密切关注中国政府未来在政策面的变化,关注欧美、亚太区宏观政策对经济基本面的影响,从中寻找投资机会。 海外大中华区市场在经历了2012年的恢复性上涨后,在2013年初有了小幅调整。然而,大中华股票的总体估值仍然偏低,MSCI中国指数2013年的预测市盈率只有9倍左右,相对长期均值12-13倍市盈率的水平仍然有较大空间。尽管受制于宏观因素,大市难以在短期内有较好表现,但市场中仍不乏低估值、高增长的热点行业值得我们投资,如清洁能源、公用事业、信息技术等。我们将一如既往地贯彻本基金成立的初衷,即寻找最受惠于大中华崛起以及亚太地区最具产业优势的投资标的来进行投资。 §5投资组合报告 5.1报告期末基金资产组合情况 ■ ■ 5.2报告期末在各个国家(地区)证券市场的股票及存托凭证投资分布 ■ 5.3报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合 ■ 注:以上分类采用全球行业分类标准(GICS)。 5.4报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资明细 ■ 注:所用证券代码采用当地市场代码。 5.5报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合 本基金本报告期末未持有债券。 5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 本基金本报告期末未持有债券。 5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明细 本基金本报告期末未持有金融衍生品。 5.9报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细 本基金本报告期末未持有基金。 5.10投资组合报告附注 5.10.1报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。 5.10.2基金投资的前十名股票中,没有投资超出基金合同规定备选股票库之外的股票。 5.10.3其他各项资产构成 ■ 5.10.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.10.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。 5.10.6投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因,分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §6开放式基金份额变动 单位:份 ■ §7影响投资者决策的其他重要信息 博时基金管理有限公司是中国内地首批成立的五家基金管理公司之一。“为国民创造财富”是博时的使命。博时的投资理念是“做投资价值的发现者”。截至2013年3月31日,博时基金公司共管理三十五只开放式基金和两只封闭式基金,并且受全国社会保障基金理事会委托管理部分社保基金,以及多个企业年金账户,公募基金资产规模逾1293亿元人民币,累计分红599.25亿元人民币,是目前我国资产管理规模最大的基金公司之一,养老金资产管理规模在同业中名列前茅。 1、基金业绩 根据银河证券基金研究中心统计,2013年一季度,博时旗下基金业绩依然领先。 股票型基金中,截至3月29日,博时医疗保健今年以来净值增长率在328只标准型股票基金中排名第9,博时行业轮动也跻身前1/3阵营,均大幅跑赢同类5.47%的平均水平。混合灵活配置型基金方面,博时回报今年以来收益率在71只同类基金中排名第4,在股债平衡型基金中,博时平衡配置今年以来收益率在同类14只基金中排第4。 固定收益方面,博时信用债纯债今年以来收益率在17只长期标准债券型基金中排名第1,博时稳定价值债券A今年以来收益率在58只普通债券型基金(一级A类)中名列第2,博时信用债A/B和博时天颐A今年以来收益率分列73只普通债券型基金(二级A类)第6和第8,博时裕祥分级A、B今年以来收益分别在19只封闭式债券型分级子基金的优先份额及进取份额中排名第4和第5。 海外投资方面,受益于美国市场的强势上涨,博时标普500年内净值增长率在15只QDII指数股票型基金中排名第3。 2、客户服务 一季度,博时基金共举办各类渠道培训活动共计391场,参加人数8551人。 3、其他大事件 1)2013年3月29日,由证券时报社主办的2012年度中国基金业明星奖颁奖典礼暨明星基金论坛在北京举行。博时主题行业基金荣获“2012 年度股票型明星基金奖”。 2)2013年3月30日,由中国证券报社主办的第十届中国基金业金牛奖颁奖典礼暨2013金牛基金论坛在北京举行。博时基金蝉联“金牛基金管理公司”奖,博时基金价值组投资总监、博时主题行业基金经理邓晓峰获得“金牛基金十周年特别奖”,博时现金收益荣获“2012年度货币市场金牛基金”。 3)2013年1月30日,博时亚洲票息债券基金由于达到募集份额目标上限18亿份而提前结束募集,同时启动末日比例配售,配售比例约为63.35%。 §8备查文件目录 8.1备查文件目录 8.1.1中国证监会批准博时大中华亚太精选股票证券投资基金设立的文件 8.1.2《博时大中华亚太精选股票证券投资基金基金合同》 8.1.3《博时大中华亚太精选股票证券投资基金托管协议》 8.1.4基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程 8.1.5博时大中华亚太精选股票证券投资基金各年度审计报告正本 8.1.6报告期内博时大中华亚太精选股票证券投资基金在指定报刊上各项公告的原稿 8.2存放地点 基金管理人、基金托管人处 8.3查阅方式 投资者可在营业时间免费查阅,也可按工本费购买复印件 投资者对本报告书如有疑问,可咨询本基金管理人博时基金管理有限公司 博时一线通:95105568(免长途话费) 博时基金管理有限公司 2013年4月20日