§1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2011年10月20日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2011年7月1日起至9月30日止。 §2 基金产品概况 ■ §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位:人民币元 ■ 注:1.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用(例如:封闭式基金交易佣金,开放式基金的申购赎回费、红利再投资费、基金转换费等),计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 2.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 ■ 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 华安大中华升级股票型证券投资基金 累计份额净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图 (2011年5月17日至2011年9月30日) ■ 注:1.本基金于2011年5月17日成立,截止本报告期末,本基金成立不满一年。 2.根据《华安大中华升级股票型证券投资基金基金合同》规定,本基金建仓期不超过6个月。截至本报告期期末,本基金的投资组合比例已符合基金合同第十四部分 “基金的投资”中投资范围、投资限制的有关约定。 §4 管理人报告 4.1 基金经理(或基金经理小组)简介 ■ 注:此处的任职日期和离任日期均指公司作出决定之日,即以公告日为准。证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 报告期内本基金运作遵规守信情况说明 本报告期内,本基金管理人严格遵守有关法律法规及《华安大中华升级股票型证券投资基金基金合同》、《华安大中华升级股票型证券投资基金招募说明书》等有关基金法律文件的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在控制风险的前提下,为基金份额持有人谋求最大利益,不存在违法违规或未履行基金合同承诺的情形。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司制定的公平交易相关制度。 4.3.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较 按照本基金的基金合同规定,本基金的投资方向及投资风格与其它基金有较大的差异。目前,华安旗下基金没有与本基金风格相同的基金。 4.3.3 异常交易行为的专项说明 无。 4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 2011年三季度,在美国经济陷入二次衰退预期上升、主权信用评级遭到调降,欧债违约预期大幅上升的刺激下,全球资金风险厌恶度迅速上升,资金持续流入低风险资产。高风险资产,包括大宗商品、股票、公司债券等均出现明显调整。Brent原油价格期内下跌9.9%,避险资产,黄金期内累计上涨7.79%,美国10年期国债收益率期内下跌39.39%。 股票市场出现系统性下跌,期内S&P500指数累计下跌12.44%,纳斯达克综合指数累计下跌12.37%,德国DAX下跌23.15%,法国CAC下跌18.78%,MSCI新兴市场指数下跌26.56%. 期内大中华市场表现不佳,恒生指数下跌21.60%,恒生国企指数下跌27.93%,台湾加权指数下跌16.49%,行业出现普遍下跌。 报告期内,基金超配受益于消费升级的可选消费和必选消费板块,以及在经济增速处于下降周期中,盈利确定性高的医疗板块,低配受外需下降影响较大的信息技术板块,和受政策压制的地产等板块。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 截至2011年9月30日,本基金份额净值为0.774元,本报告期份额净值增长率为-24.27%,同期业绩比较基准增长率为-24.34%。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 ■ 5.2 报告期末在各个国家(地区)证券市场的股票及存托凭证投资分布 ■ 5.3 报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合 ■ 注:以上分类采用全球行业分类标准(GICS)。 5.4 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资明细 ■ 5.5 报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合 本基金本报告期末未持有债券。 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 本基金本报告期末未持有债券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明细 本基金本报告期末未持有金融衍生品。 5.9 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细 本基金本报告期末未持有基金。 5.10 投资组合报告附注 5.10.1 本报告期内,本基金投资的前十名证券的发行主体不存在被监管部门立案调查,在本报告编制日前一年内也不存在受到公开谴责、处罚的情况。 5.10.2 本基金投资前十名股票中,不存在投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。 5.10.3 其他各项资产构成 ■ 5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券明细。 5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。 §6 开放式基金份额变动 单位:份 ■ §7 备查文件目录 7.1 备查文件目录 1、《华安大中华升级股票型证券投资基金基金合同》 2、《华安大中华升级股票型证券投资基金招募说明书》 3、《华安大中华升级股票型证券投资基金托管协议》 7.2 存放地点 基金管理人和基金托管人的办公场所,并登载于基金管理人互联网站http://www.huaan.com.cn。 7.3 查阅方式 投资者可登录基金管理人互联网站查阅,或在营业时间内至基金管理人或基金托管人的办公场所免费查阅。 华安基金管理有限公司 二〇一一年十月二十四日 基金简称 华安大中华升级股票(QDII) 基金主代码 040021 交易代码 040021 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2011年5月17日 报告期末基金份额总额 115,630,604.72份 投资目标 在合理控制投资风险和保障基金资产流动性的基础上,追求中长期资本增值,力求为投资者获取超越业绩比较基准的回报。 投资策略 行业层面以经济升级受益作为行业配置和个股挖掘的主要线索。通过对于经济结构调整的跟踪和研究,以及对于地区资源禀赋比较,对各行业的发展趋势和发展阶段进行预期,选择优势行业作为主要投资目标。个股方面通过对大中华地区的股票基本面的分析和研究,考察公司的产业竞争环境、业务模式、盈利模式和增长模式、公司治理结构以及公司股票的估值水平,挖掘受益于中国地区经济升级,并具备中长期持续增长或阶段性高速成长、且股票估值水平偏低的上市公司进行投资。 业绩比较基准 本基金业绩比较基准是MSCI金龙净总收益指数(MSCIGoldenDragonNetTotalReturnIndex) 风险收益特征 本基金是一只主动投资的股票型基金,基金的风险与预期收益都要高于混合型基金、债券型基金和货币市场基金,属于证券投资基金中的高风险品种。 基金管理人 华安基金管理有限公司 基金托管人 中国银行股份有限公司 境外资产托管人英文名称 BankofChina(HongKong)Limited 境外资产托管人中文名称 中国银行(香港)有限公司 主要财务指标 报告期(2011年7月1日-2011年9月30日) 1.本期已实现收益 -1,492,187.18 2.本期利润 -28,158,847.68 3.加权平均基金份额本期利润 -0.2053 4.期末基金资产净值 89,550,360.99 5.期末基金份额净值 0.774 阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④ 过去三个月 -24.27% 1.77% -24.34% 1.84% 0.07% -0.07% 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 翁启森 本基金的基金经理,全球投资部总经理 2011-5-17 - 15年 工业工程学硕士,15年证券、基金行业从业经历,具有中国大陆基金从业资格。曾在台湾JP证券任金融产业分析师及投资经理,台湾摩根富林明投信投资管理部任基金经理,台湾中信证券投资总监助理,台湾保德信投信任基金经理。2008年4月加入华安基金管理有限公司,任全球投资部副总经理。2010年9月起担任华安香港精选投票型证券投资基金的基金经理。2011年5月起同时担任本基金的基金经理。 苏圻涵 本基金的基金经理 2011-5-17 - 6年 博士研究生,6年证券、基金从业经历,持有基金从业执业证书。2004年6月加入华安基金管理有限公司,曾先后于研究发展部、战略策划部工作,担任行业研究员和产品经理职务。目前任职于全球投资部,担任基金经理职务。2010年9月起担任华安香港精选投票型证券投资基金的基金经理。2011年5月起同时担任本基金的基金经理。 序号 项目 金额(人民币元) 占基金总资产的比例(%) 1 权益投资 70,130,851.96 76.01 其中:普通股 70,130,851.96 76.01 存托凭证 - - 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 - - 其中:债券 - - 资产支持证券 - - 4 金融衍生品投资 - - 其中:远期 - - 期货 - - 期权 - - 权证 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售金融资产 - - 6 货币市场工具 - - 7 银行存款和结算备付金合计 21,972,813.94 23.81 8 其他各项资产 161,477.52 0.18 9 合计 92,265,143.42 100.00 国家(地区) 公允价值(人民币元) 占基金资产净值比例(%) 中国香港 53,593,516.88 59.85 中国台湾 16,537,335.08 18.47 合计 70,130,851.96 78.31 行业类别 公允价值(人民币元) 占基金资产净值比例(%) 金融 18,385,098.00 20.53 非必需消费品 17,165,211.12 19.17 信息技术 9,285,016.04 10.37 必需消费品 9,170,476.08 10.24 电信服务 4,687,644.49 5.23 工业 4,524,264.80 5.05 能源 2,915,471.80 3.26 材料 2,628,654.28 2.94 保健 1,369,015.35 1.53 合计 70,130,851.96 78.31 序号 证券代码 公司名称(英文) 公司名称(中文) 所在证券市场 所属国家(地区) 数量(股) 公允价值(人民币元) 占基金资产净值比例(%) 1 762HK ChinaUnicom(HongKong)Limited 中国联合网络通信(香港)股份有限公司 中国香港 中国 354,000 4,687,644.49 5.23 2 1880HK BelleInternationalHoldingsLimited 百丽国际控股有限公司 中国香港 中国 388,000 4,302,649.95 4.80 3 3673TT TPKHoldingCoLtd 宸鴻光电科技股份有限公司 中国台湾 中国 29,400 3,536,162.29 3.95 4 2892TT FirstFinancialHoldingCoLtd 第一金融控股股份有限公司 中国台湾 中国 776,378 3,204,405.41 3.58 5 168HK TsingtaoBreweryCompanyLimited 青岛啤酒股份有限公司 中国香港 中国 84,000 2,955,462.59 3.30 6 3008TT LarganPrecisionCoLtd 大立光电股份有限公司 中国台湾 中国 18,000 2,690,299.96 3.00 7 1055HK ChinaSouthernAirlinesCompanyLimited 中国南方航空股份有限公司 中国香港 中国 896,000 2,688,569.14 3.00 8 590HK LukFookHoldings(International)Limited 六福集团(国际)有限公司 中国香港 中国 137,000 2,591,635.58 2.89 9 2328HK PICCPropertyandCasualtyCompanyLimited. 中国人民财产保险股份有限公司 中国香港 中国 362,000 2,503,051.61 2.80 10 538HK AJISEN(CHINA)HOLDINGSLIMITED 味千(中国)控股有限公司 中国香港 中国 330,000 2,421,708.30 2.70 序号 名称 金额(人民币元) 1 存出保证金 - 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 149,567.45 4 应收利息 164.63 5 应收申购款 11,745.44 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 161,477.52 本报告期期初基金份额总额 226,917,574.55 本报告期基金总申购份额 2,036,548.31 减:本报告期基金总赎回份额 113,323,518.14 本报告期基金拆分变动份额 - 本报告期期末基金份额总额 115,630,604.72 华安大中华升级股票型证券投资基金 2011年第3季度报告 2011年9月30日 基金管理人:华安基金管理有限公司 基金托管人:中国银行股份有限公司 报告送出日期: 二〇一一年十月二十四日