华安宝利配置证券投资基金2015年第2季度报告 华安宝利配置证券投资基金2015年第2季度报告 2015年6月30日 基金管理人：华安基金管理有限公司 基金托管人：交通银行股份有限公司 报告送出日期： 二〇一五年七月十八日 第1页 共14页 华安宝利配置证券投资基金2015年第2季度报告 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人交通银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2015年7月15日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2015年4月1日起至6月30日止。 §2 基金产品概况 基金简称 华安宝利配置混合 基金主代码 040004 前端交易代码 040004 后端交易代码 041004 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2004年8月24日 报告期末基金份额总额 1,344,655,739.09份 本基金通过挖掘存在于各相关证券子市场以及不 投资目标 同金融工具之间的投资机会，灵活配置资产，并 充分提高基金资产的使用效率，在实现基金资产 保值的基础上获取更高的投资收益。 基金管理人将通过对中国证券市场进行定量和定 投资策略 性的分析，采用积极的投资组合策略，保留可控 制的风险，规避或降低无法控制的风险，发现和 捕捉市场机会以实现基金的投资目标。 业绩比较基准 35%×天相转债指数收益率＋30%×天相280指数 第2页 共14页 华安宝利配置证券投资基金2015年第2季度报告 收益率＋30%×天相国债全价指数收益率＋ 5%×金融同业存款利率 本基金面临与其他开放式基金相同的风险(例如市 场风险、流动性风险、管理风险、技术风险等)， 但上述风险在本基金中存在一定的特殊性。本基 风险收益特征 金主要面临的风险为：利率风险,政策风险，经济 周期风险，信用风险，再投资风险，上市公司经 营风险，新产品创新带来的风险，购买力风险， 流动性风险，现金管理风险，技术风险，管理风 险，巨额赎回风险等。 基金管理人 华安基金管理有限公司 基金托管人 交通银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期(2015年4月1日-2015年6月30日) 1.本期已实现收益 638,158,859.17 2.本期利润 352,583,807.55 3.加权平均基金份额本期利润 0.2158 4.期末基金资产净值 2,387,380,618.56 5.期末基金份额净值 1.775 注：1.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如：封闭式基金 交易佣金，开放式基金的申购赎回费、红利再投资费、基金转换费等），计入费用后 实际收益水平要低于所列数字。 2.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益） 扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 3.2基金净值表现 3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 净值增 净值增 业绩比 业绩比 ①-③ ②-④ 第3页 共14页 华安宝利配置证券投资基金2015年第2季度报告 长率① 长率标 较基准 较基准 准差② 收益率 收益率 ③ 标准差 ④ 过去三个月 9.50% 2.49% 0.12% 2.04% 9.38% 0.45% 3.2.2　自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收 益率变动的比较 华安宝利配置证券投资基金 份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图 （2004年8月24日至2015年6月30日） §4 管理人报告 4.1基金经理（或基金经理小组）简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从 说明 任职日期 离任日期 业年限 陆从珍 本基金 2010-4-21 2015-6-18 15年 经济学硕士，15年证券、 第4页 共14页 华安宝利配置证券投资基金2015年第2季度报告 的基金 基金行业从业经历。历任 经理 上海市工商局职员；京华 山一证券上海公司高级研 究员；中企东方资产管理 公司高级研究员；东方证 券研究部资深研究员等职。 2008年3月加入华安基金 管理公司，任研究发展部 高级研究员，2009年5月 16日起至2010年4月21日 担任安顺证券投资基金和 华安宏利股票型证券投资 基金的基金经理助理， 2010年4月起担任本基金 的基金经理。2012年8月 起同时担任华安逆向策略 股票型证券投资基金的基 金经理。2014年4月起， 同时担任华安新活力灵活 配置混合型证券投资基金 的基金经理。2015年6月 离开华安基金。 本基金 工业工程学硕士，18年证 的基金 券、基金行业从业经历， 经理， 具有中国大陆基金从业资 基金投 格。曾在台湾JP证券任金 资部兼 融产业分析师及投资经理， 翁启森 全球投 2015-6-16 - 18年 台湾摩根富林明投信投资 资部高 管理部任基金经理，台湾 级总监， 中信证券投资总监助理， 公司总 台湾保德信投信任基金经 经理助 理。2008年4月加入华安 理 基金管理有限公司，任全 球投资部总监。2010年 第5页 共14页 华安宝利配置证券投资基金2015年第2季度报告 9月起担任华安香港精选 股票型证券投资基金的基 金经理。2011年5月起同 时担任华安大中华升级股 票型证券投资基金的基金 经理。2013年6月起担任 基金投资部兼全球投资部 总监。2014年3月起同时 担任华安宏利股票型证券 投资基金的基金经理。 2014年4月起同时担任华 安大国新经济股票型证券 投资基金的基金经理。 2014年6月起担任基金投 资部兼全球投资部高级总 监。2015年2月起同时担 任华安安顺灵活配置混合 型证券投资基金的基金经 理。2015年3月起担任公 司总经理助理。2015年 3月起同时担任华安物联 网主题股票型证券投资基 金的基金经理。2015年 6月起同时担任本基金、 华安生态优先股票型证券 投资基金的基金经理。 注：此处的任职日期和离任日期均指公司作出决定之日，即以公告日为准。证券从业 的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规及基金合同、招募说明书等有关基金法律文件的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在控制风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益，不存在违法违规或未履行基金合同承诺的情形。 第6页 共14页 华安宝利配置证券投资基金2015年第2季度报告 4.3公平交易专项说明 4.3.1公平交易制度的执行情况 根据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，公司制定了《华安基金管理有限公司公平交易管理制度》，将封闭式基金、开放式基金、特定客户资产管理组合及其他投资组合资产在研究分析、投资决策、交易执行等方面全部纳入公平交易管理中。控制措施包括：在研究环节，研究员在为公司管理的各类投资组合提供研究信息、投资建议过程中，使用晨会发言、发送邮件、登录在研究报告管理系统中等方式来确保各类投资组合经理可以公平享有信息获取机会。在投资环节，公司各投资组合经理根据投资组合的风格和投资策略，制定并严格执行交易决策规则，以保证各投资组合交易决策的客观性和独立性。同时严格执行投资决策委员会、投资总监、投资组 合经理等各投资决策主体授权机制，投资组合经理在授权范围内自主决策，超过投资权限的操作需 要经过严格的审批程序。在交易环节，公司实行强制公平交易机制，确保各投资组合享有公平的交 易执行机会。（1）交易所二级市场业务，遵循价格优先、时间优先、比例分配、综合平衡的控制 原则，实现同一时间下达指令的投资组合在交易时机上的公平性。（2）交易所一级市场业务，投 资组合经理按意愿独立进行业务申报，集中交易部以投资组合名义对外进行申报。若该业务以公司 名义进行申报与中签，则按实际中签情况以价格优先、比例分配原则进行分配。若中签量过小无法 合理进行比例分配，且以公司名义获得，则投资部门在合规监察员监督参与下，进行公平协商分配。 （3）银行间市场业务遵循指令时间优先原则，先到先询价的控制原则。通过内部共同的iwind群， 发布询价需求和结果，做到信息公开。若是多个投资组合进行一级市场投标，则各投资组合经理须 以各投资组合名义向集中交易部下达投资意向，交易员以此进行投标，以确保中签结果与投资组合 投标意向一一对应。若中签量过小无法合理进行比例分配，且以公司名义获得，则投资部门在风控 部门的监督参与下，进行公平协商分配。交易监控、分析与评估环节，公司风险管理部对公司旗下 的各投资组合投资境内证券市场上市交易的投资品种、进行场外的非公开发行股票申购、以公司名 义进行的债券一级市场申购、不同投资组合同日和临近交易日的反向交易以及可能导致不公平交易 和利益输送的异常交易行为进行监控；风险管理部根据市场公认的第三方信息（如：中债登的债券 估值），定期对各投资组合与交易对手之间议价交易的交易价格公允性进行审查，对不同投资组合 临近交易日的同向交易的交易时机和交易价差进行分析。 本报告期内，公司公平交易制度总体执 行情况良好。 4.3.2异常交易行为的专项说明 根据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，公司合规监察稽核部会 第7页 共14页 华安宝利配置证券投资基金2015年第2季度报告 同基金投资、交易部门讨论制定了公募基金、专户针对股票、债券、回购等投资品种在交易所及银 行间的同日反向交易控制规则，并在投资系统中进行了设置，实现了完全的系统控制。同时加强了 对基金、专户间的同日反向交易的监控与隔日反向交易的检查；风险管理部开发了同向交易分析系 统，对相关同向交易指标进行持续监控，并定期对组合间的同向交易行为进行了重点分析。本报告 期内，除指数基金以外的所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，出现同日反向交易成交较少 的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的次数为0次，未出现异常交易。 4.4报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 二季度市场大幅波动冲高回落，风格上中小盘依然跑赢大盘股，其背后主要逻辑是：首先，虽然经济继续下滑，但由于政府不断出台托底政策，封住了下档风险；其次，代表未来的新经济深入人心，特别是互联网+公司更是深得市场青睐获得大幅估值溢价；最后，由于居民传统投资渠道收益率下降，更多的资金涌入资本市场。改革和成长是本基金最为看好的两大方向，本基金在第二季度初逐步提高成长股和改革受益股配置，主要集中于互联网+、智能汽车等领域，获得了较好的收益；但在季度末由于监管机构启动去杠杆措施导致发生连锁负反馈，市场超预期大幅下挫，对短期业绩影响较大。第2季度基金收益率为9.5%，大幅跑赢比较基准10.15（按核算数据，跑赢基准 9.38）个百分点，业绩主要贡献来自于资产配置，行业配置主要集中于化工、TMT和医药等领域。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 截至2015年6月30日，本基金份额净值为1.775元，本报告期份额净值增长率为 9.50%，同期业绩比较基准增长率为0.12%。 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 整体上，由于经济处于转轨期，积极转型和敢于拥抱新技术新经济的公司机会较多，因此在操作上，我们将依据市场阶段特征和主要矛盾，提高投资的灵活性。 4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 无。 §5 投资组合报告 5.1报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元） 占基金总资产的 比例（％） 1 权益投资 1,900,021,167.40 76.98 第8页 共14页 华安宝利配置证券投资基金2015年第2季度报告 其中：股票 1,900,021,167.40 76.98 2 固定收益投资 373,121,277.80 15.12 其中：债券 353,065,277.80 14.31 资产支持证券 20,056,000.00 0.81 3 贵金属投资 - - 4 金融衍生品投资 - - 5 买入返售金融资产 83,336,481.67 3.38 其中：买断式回购的买入返售 - - 金融资产 6 银行存款和结算备付金合计 60,149,003.66 2.44 7 其他资产 51,438,039.91 2.08 8 合计 2,468,065,970.44 100.00 5.2报告期末按行业分类的股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值 比例（％） A 农、林、牧、渔业 75,346,496.00 3.16 B 采矿业 - - C 制造业 1,236,426,981.07 51.79 D 电力、热力、燃气及水生产和 27,727,488.00 1.16 供应业 E 建筑业 - - F 批发和零售业 - - G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 66,800,387.20 2.80 I 信息传输、软件和信息技术服 204,812,112.63 8.58 务业 J 金融业 121,024,720.00 5.07 K 房地产业 45,997,982.50 1.93 L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 - - 第9页 共14页 华安宝利配置证券投资基金2015年第2季度报告 N 水利、环境和公共设施管理业 - - O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 121,885,000.00 5.11 S 综合 - - 合计 1,900,021,167.40 79.59 5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值(元) 占基金资产净 值比例（％） 1 002250 联化科技 9,500,000 212,800,000.00 8.91 2 002241 歌尔声学 5,280,485 189,569,411.50 7.94 3 600079 人福医药 3,306,200 122,494,710.00 5.13 4 601166 兴业银行 7,000,000 120,750,000.00 5.06 5 002063 远光软件 3,000,000 93,810,000.00 3.93 6 600518 康美药业 4,600,000 81,558,000.00 3.42 7 601098 中南传媒 3,500,000 80,185,000.00 3.36 8 300115 长盈精密 2,400,000 79,944,000.00 3.35 9 600598 *ST大荒 4,442,600 75,346,496.00 3.16 10 300208 恒顺众昇 925,858 73,596,452.42 3.08 5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值 比例（％） 1 国家债券 2,119,000.00 0.09 2 央行票据 - - 3 金融债券 271,204,000.00 11.36 其中：政策性金融债 271,204,000.00 11.36 4 企业债券 78,853,827.90 3.30 5 企业短期融资券 - - 第10页 共14页 华安宝利配置证券投资基金2015年第2季度报告 6 中期票据 - - 7 可转债 888,449.90 0.04 8 其他 - - 9 合计 353,065,277.80 14.79 5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 占基金资产 序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值(元) 净值比例 （％） 1 150403 15农发03 800,000 80,488,000.00 3.37 2 150202 15国开02 700,000 70,378,000.00 2.95 3 140223 14国开23 500,000 50,200,000.00 2.10 4 140443 14农发43 300,000 30,081,000.00 1.26 5 120229 12国开29 300,000 30,009,000.00 1.26 5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细 序号 证券代码 证券名称 数量（份） 公允价值(元) 占基金资产净 值比例（％） 1 119031 澜沧江3 200,000 20,056,000.00 0.84 5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属投资。 5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 5.9.1报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 本基金本报告期没有投资股指期货。 5.9.2本基金投资股指期货的投资政策 无。 第11页 共14页 华安宝利配置证券投资基金2015年第2季度报告 5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 5.10.1本基金投资国债期货的投资政策 无。 5.10.2报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 本基金本报告期没有投资国债期货。 5.10.3本基金投资国债期货的投资评价 无。 5.11投资组合报告附注 5.11.1 本报告期内，本基金投资的北大荒于2015年6月23日收到中国证券监督管理委员 会《行政处罚及市场禁入事先告知书》。除此之外，基金投资的前十名其他证券的发 行主体没有被监管部门立案调查的，也没有在报告编制日前一年内受到公开谴责、处 罚的情况。 5.11.2 本基金投资前十名股票中，不存在投资于超出基金合同规定备选股票库之外的 股票。 5.11.3其他资产构成 序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 1,031,925.88 2 应收证券清算款 30,443,276.15 3 应收股利 - 4 应收利息 7,628,176.69 5 应收申购款 12,334,661.19 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 51,438,039.91 5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 第12页 共14页 华安宝利配置证券投资基金2015年第2季度报告 5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。 §6 开放式基金份额变动 单位：份 报告期期初基金份额总额 2,242,661,429.15 报告期期间基金总申购份额 171,612,300.62 减：报告期期间基金总赎回份额 1,069,617,990.68 报告期期间基金拆分变动份额 - 报告期期末基金份额总额 1,344,655,739.09 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1基金管理人持有本基金份额变动情况 无。 7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 本报告期本公司没有运用固有资金投资本基金。 §8 备查文件目录 8.1备查文件目录 1、《华安宝利配置证券投资基金基金合同》 2、《华安宝利配置证券投资基金招募说明书》 3、《华安宝利配置证券投资基金托管协议》8.2存放地点 基金管理人和基金托管人的办公场所，并登载于基金管理人互联网站http://www.huaan.com.cn。 8.3查阅方式 第13页 共14页 华安宝利配置证券投资基金2015年第2季度报告 投资者可登录基金管理人互联网站查阅，或在营业时间内至基金管理人或基金托管人的办公场所免费查阅。 华安基金管理有限公司 二〇一五年七月十八日 第14页 共14页