银华富裕主题混合型证券投资基金 2024 年年度报告 2024 年 12 月 31 日 基金管理人：银华基金管理股份有限公司 基金托管人：中国建设银行股份有限公司 送出日期：2025 年 3 月 28 日 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2025 年 03 月 26 日复核了本 报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料已经审计。 本报告期自 2024 年 01 月 01 日起至 12 月 31 日止。 1.2 目录 §1 重要提示及目录......2 1.1 重要提示 ...... 2 1.2 目录 ...... 3 §2 基金简介 ......5 2.1 基金基本情况 ...... 5 2.2 基金产品说明 ...... 5 2.3 基金管理人和基金托管人 ...... 5 2.4 信息披露方式 ...... 6 2.5 其他相关资料 ...... 6 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ......6 3.1 主要会计数据和财务指标 ...... 6 3.2 基金净值表现 ...... 7 3.3 过去三年基金的利润分配情况 ...... 10 §4 管理人报告 ...... 10 4.1 基金管理人及基金经理情况 ...... 10 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ...... 11 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ...... 12 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ...... 12 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ...... 14 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ...... 14 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ...... 15 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ...... 15 4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ...... 15 §5 托管人报告 ...... 15 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ...... 15 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ..... 15 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ...... 16 §6 审计报告 ...... 16 6.1 审计报告基本信息 ...... 16 6.2 审计报告的基本内容 ...... 16 §7 年度财务报表 ......18 7.1 资产负债表 ...... 18 7.2 利润表 ...... 19 7.3 净资产变动表 ...... 20 7.4 报表附注 ...... 23 §8 投资组合报告 ......49 8.1 期末基金资产组合情况 ...... 49 8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 ...... 50 8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ...... 51 8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ...... 52 8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ...... 54 8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ...... 54 8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ...... 55 8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ...... 55 8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ...... 55 8.10 本基金投资股指期货的投资政策 ...... 55 8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ...... 55 8.12 投资组合报告附注 ...... 55 §9 基金份额持有人信息...... 56 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ...... 56 9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ...... 56 9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 ...... 56 §10 开放式基金份额变动...... 57 §11 重大事件揭示...... 57 11.1 基金份额持有人大会决议 ...... 57 11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...... 57 11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ...... 57 11.4 基金投资策略的改变 ...... 58 11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ...... 58 11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ...... 58 11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ...... 58 11.8 其他重大事件 ...... 63 §12 影响投资者决策的其他重要信息 ...... 65 12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况...... 65 12.2 影响投资者决策的其他重要信息 ...... 65 §13 备查文件目录...... 65 13.1 备查文件目录 ...... 65 13.2 存放地点 ...... 65 13.3 查阅方式 ...... 65 §2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 银华富裕主题混合型证券投资基金 基金简称 银华富裕主题混合 基金主代码 180012 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2006 年 11 月 16 日 基金管理人 银华基金管理股份有限公司 基金托管人 中国建设银行股份有限公司 报告期末基金份 2,677,730,102.46 份 额总额 基金合同存续期 不定期 下属分级基金的基 银华富裕主题混合 A 银华富裕主题混合 C 金简称 下属分级基金的交 180012 015233 易代码 报告期末下属分级 2,676,591,184.68 份 1,138,917.78 份 基金的份额总额 2.2 基金产品说明 投资目标 通过选择富裕主题行业，并投资其中的优势企业，把握居民收入增 长和消费升级蕴含的投资机会，同时严格风险管理，实现基金资产 可持续的稳定增值。 投资策略 本基金为主动式的混合型基金，在资产配置策略方面，一是在重点 投资于富裕主题行业中优势企业的前提下实现大类资产配置，二是 对各大行业及细分行业投资评级并确定基金股票资产在各行业的配 置比例；在股票选择策略方面，本基金将根据企业的成长性分析来 选择股票；在债券投资策略方面，本基金将主要采取久期调整、收 益率曲线配置和类属配置等策略，发现、利用市场失衡实现组合增 值。 本基金的具体投资比例如下：本基金的股票投资比例为基金总资产 的 60％～95％，债券为 0％～40％，并保持不低于基金资产净值 5% 的现金或者到期日在一年以内的政府债券。对于权证及中国证监会 允许投资的其他创新金融工具，将依据有关法律法规进行投资管理。 本基金的股票资产中，不低于 80%的资产将投资于富裕主题行业中 的优势上市公司股票。同时，本基金将综合考虑宏观经济、行业景 气及企业成长性等因素，以不超过 20％的股票资产部分投资于富裕 主题行业之外的上市公司发行的证券。 业绩比较基准 沪深 300 指数收益率×80%+中国债券总指数收益率×20%。 风险收益特征 本基金是混合型证券投资基金，其预期收益和预期风险水平高于债 券型基金和货币市场基金。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 银华基金管理股份有限公司 中国建设银行股份有限公司 信息披露 姓名 杨文辉 王小飞 负责人 联系电话 (010)58163000 021-60637103 电子邮箱 yhjj@yhfund.com.cn wangxiaofei.zh@ccb.com 客户服务电话 4006783333,(010)85186558 021-60637228 传真 (010)58163027 021-60635778 注册地址 广东省深圳市深南大道 6008 号特 北京市西城区金融大街 25 号 区报业大厦 19 层 办公地址 北京市东城区东长安街 1 号东方 北京市西城区闹市口大街 1 号院 广场 C2 办公楼 15 层 1 号楼 邮政编码 100738 100033 法定代表人 王珠林 张金良 2.4 信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 《证券时报》 登载基金年度报告正文的管理人互联网网 http://www.yhfund.com.cn 址 基金年度报告备置地点 基金管理人及基金托管人住所 2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 会计师事务所 安永华明会计师事务所（特殊 北京市东城区东长安街 1 号东方广场安永大楼 普通合伙） 17 层 01-12 室 注册登记机构 银华基金管理股份有限公司 北京市东城区东长安街 1 号东方广场东方经贸 城 C2 办公楼 15 层 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 2023 年 5 月 26 日(基金 2024 年 2023 年 合同生效 2022 年 3.1.1 期间 日)-2023年 数据和指标 12 月 31 日 银华富裕主 银华富裕主 银华富裕主 银华富裕主 银华富裕主 银华富裕主 题混合 A 题混合 C 题混合 A 题混合 C 题混合 A 题混合 C 本期已实现 861,846,50 1,296,402. -2,062,595 -114,911.5 -1,760,545 - 收益 6.63 54 ,791.86 7 ,853.68 本期利润 1,181,029, 1,530,980. -3,230,618 165,850.93 -5,373,135 - 450.57 84 ,781.09 ,947.74 加权平均基 金份额本期 0.4059 0.4713 -1.0018 0.2916 -1.5810 - 利润 本期加权平 均净值利润 9.71% 11.24% -22.90% 7.27% -30.70% - 率 本期基金份 额净值增长 10.34% 9.68% -20.47% -7.61% -23.97% - 率 3.1.2 期末 2024 年末 2023 年末 2022 年末 数据和指标 期末可供分 5,346,040, 2,229,998. 5,216,304, 7,681,316. 7,915,569, - 配利润 060.63 52 822.76 28 779.78 期末可供分 配基金份额 1.9973 1.9580 1.7002 1.6878 2.3362 - 利润 期末基金资 11,532,967 4,863,413. 11,980,932 17,718,378 16,636,922 - 产净值 ,280.49 46 ,127.22 .28 ,538.81 期末基金份 4.3088 4.2702 3.9050 3.8933 4.9102 - 额净值 3.1.3 累计 2024 年末 2023 年末 2022 年末 期末指标 基金份额累 计净值增长 782.71% 1.33% 699.99% -7.61% 905.92% - 率 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。2、期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。3、本报告中所列示的基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，例如：基金的认购、申购、赎回费等，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 银华富裕主题混合 A 份额净值增 业绩比较 业绩比较基 份额净值 阶段 长率标准差 基准收益 准收益率标 ①－③ ②－④ 增长率① ② 率③ 准差④ 过去三个月 -1.41% 1.17% -0.88% 1.38% -0.53% -0.21% 过去六个月 -1.06% 1.11% 12.05% 1.32% -13.11% -0.21% 过去一年 10.34% 0.98% 13.80% 1.07% -3.46% -0.09% 过去三年 -33.28% 1.26% -13.23% 0.94% -20.05% 0.32% 过去五年 20.20% 1.55% 3.27% 0.98% 16.93% 0.57% 自基金合同生效 782.71% 1.58% 152.27% 1.30% 630.44% 0.28% 起至今 银华富裕主题混合 C 份额净值增 业绩比较 业绩比较基 份额净值 阶段 长率标准差 基准收益 准收益率标 ①－③ ②－④ 增长率① ② 率③ 准差④ 过去三个月 -1.56% 1.17% -0.88% 1.38% -0.68% -0.21% 过去六个月 -1.36% 1.11% 12.05% 1.32% -13.41% -0.21% 过去一年 9.68% 0.98% 13.80% 1.07% -4.12% -0.09% 自基金合同生效 1.33% 0.96% 4.42% 0.94% -3.09% 0.02% 起至今 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准 收益率变动的比较 注：按基金合同的规定，本基金自基金合同生效起六个月内为建仓期，建仓期结束时本基金的各项投资比例已达到基金合同的规定：本基金的股票投资比例为基金总资产的 60%～95%，债券为0%～40%，并保持不低于基金资产净值 5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券。其中，现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。本基金的股票资产中，不低于 80%的资产将投资于富裕主题行业中的优势上市公司股票。同时，将综合考虑宏观经济、行业景气及企业成长性等因素，本基金将以不超过 20%的股票资产部分投资于富裕主题行业之外的上市公司发行的证券。3.2.3 过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 注：合同生效当年按照实际存续期计算，不按整个自然年度进行折算。 3.3 过去三年基金的利润分配情况 注：本基金过去三年未进行利润分配。 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 银华基金管理股份有限公司成立于 2001 年 5 月，注册资本 2.222 亿人民币，是一家全牌照、 综合型资产管理公司。公司注册地为深圳，有北京和上海两家分公司，银华资本、银华国际、银华永泰三家子公司。公司拥有企业年金基金投资管理人、合格境内机构投资者（QDII）、特定客户资产管理人、社保基金境内委托投资管理人、保险资金投资管理人、基本养老保险基金证券投资管理机构、基金投资顾问业务试点等多项业务资格。截至 2024 年末，银华基金管理公募基金 217只，涵盖股票型基金、指数型基金、QDII 基金、混合型基金、债券型基金及货币市场基金等各类产品，拥有完善的产品线。 银华基金秉承“坚持做长期正确的事”的企业价值观，在业内树立了良好的品牌形象，赢得了投资者和业界的广泛认可，十次获得“金牛基金管理公司”奖。公司坚持践行企业社会责任，成立深圳市银华公益基金会，致力于改善贫困人口生活水平，推动社会教育环境的改善，促进教育公平和可持续发展；并自 2020 年起连续四年实现经营层面碳中和。 银华基金始终坚持以客户为中心，持有人利益至上，做价值投资理念的坚定追随者，不盲目追求短期收益，注重控制投资风险，以细水长流的方式积蓄力量，追求长期持续的稳健回报。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介 任本基金的基金经理 姓名 职务 （助理）期限 证券从 说明 任职日期 离任日期 业年限 博士学位。曾就职于中国银行海南分行、 湘财荷银基金管理有限公司、平安大华基 金管理有限公司、大成基金管理有限公司、 信达澳银基金管理有限公司、平安信托有 限责任公司，于 2018 年 10 月加入银华基 金，现任权益投资管理部基金经理。自2018 年 11 月 26 日至 2019 年 12 月 13 日担任银 华泰利灵活配置混合型证券投资基金基金 经理，自 2018 年 12 月 27 日起兼任银华富 裕主题混合型证券投资基金基金经理，自 2018 年 2019 年 12 月 26 日至 2021 年 9 月 15 日兼 焦巍 本基金的 12 月 27 - 25.5 年 任银华国企改革混合型发起式证券投资基 先生 基金经理 日 金基金经理，自 2020 年 8 月 13 日起兼任 银华富利精选混合型证券投资基金基金经 理，自 2021 年 5 月 28 日起兼任银华富饶 精选三年持有期混合型证券投资基金基金 经理，自 2021 年 9 月 3 日起兼任银华富久 食品饮料精选混合型证券投资基金（LOF） 基金经理，自 2024 年 6 月 4 日至 2024 年 12 月 3 日兼任银华富兴央企 6 个月封闭运 作混合型发起式证券投资基金基金经理， 自 2024 年 12 月 4 日起兼任银华富兴央企 混合型发起式证券投资基金基金经理。具 有证券从业资格。国籍：中国。 本基金的 硕士学位。2014 年 11 月加入银华基金， 周燕 基金经理 2021 年 3 - 10 年 历任研究部助理行业研究员、行业研究员， 女士 助理 月 23 日 现任基金经理助理、消费组长。具有从业 资格。国籍：中国。 注：1、此处的任职日期和离任日期均指基金合同生效日或公司作出决定之日。 2、证券从业的含义遵从《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本基金管理人在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券法》、《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《公开募集证券投资基金销售机构监督管理办法》、《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》及其各项实施准则、《银华富裕主题混合型证券投资基金基金合同》和其他有关法律法规的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益,无损害基金份额持有人利益的 行为。本基金无违法、违规行为。本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度和控制方法 本基金管理人根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和有关法律法规的规定，针对股票、债券的一级市场申购和二级市场交易等投资管理活动，以及授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动相关的各个环节，建立了股票、债券、基金等证券池管理制度和细则，投资管理制度和细则，集中交易管理办法，公平交易操作指引，异常交易管理制度等公平交易相关的公司制度或流程指引。通过加强投资决策、交易执行的内部控制，完善对投资交易行为的日常监控和事后分析评估，以及履行相关的报告和信息披露义务，切实防范投资管理业务中的不公平交易和利益输送行为，保护投资者合法权益。 4.3.2 公平交易制度的执行情况 本报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，完善相应制度及流程，通过系统和人工等各种方式在各业务环节严格控制交易公平执行，公平对待旗下管理的所有基金和投资组合。本基金管理人对旗下所有投资组合过去四个季度不同时间窗内（1 日内、3 日内及 5 日内）同向交易的交易价差从 T 检验（置信度为 95%）和溢价率占优频率等方面 进行了专项分析，未发现违反公平交易制度的异常情况。 4.3.3 异常交易行为的专项说明 本报告期内，本基金未发现存在可能导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。 本报告期内，本基金管理人所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况有 7 次，原因是量化投资组合投资策略需要，未导致不公平交易和利益输送。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 以 2024 年 9 月 24 日为节点，A 股终于在各方作用的努力下，摆脱了三年的阴霾，找出了坚 实的政策底部并开启了急促反弹，最终收出了难能可贵的年度阳线。我们的组合由于偏向防御，在 924 之前表现较为抗跌，在之后的急涨中则明显落后。本年度是基金经理思想迭代较大的一年，也是市场变化剧烈的一年，这突出表现为各种现象和理念的冲突。现将管理人本年的认识汇报如下： 第一，关于被动管理对主动管理的冲击和应对：毋庸讳言，在本年度尤其是三季度以后，包括本基金管理人在内的主动管理出现了大幅跑输基准，落后于 ETF 的现象。这对传统的公募主动 管理形式提出了挑战。传统的主动管理往往以行业景气选择和个股阿尔法基本面为主，但在面临被动产品资金大幅涌入的情况下，主动选择的行业和个股面临一定失效。这就像气球刚被主动捏瘪之后，外力的充气就会瞬间将气球恢复原状一样。行业和个股的涨跌更多的取决于其在指数的权重和被主动管理产品偏离配置的程度。我们 2024 年的损失部分就来自于这种主动行业选择偏离后又被打回原形的交易损失。我们对此的认识是问题的两面：一方面，必须对此现象的持续性予以尊重，回到重视基准的道路上来，不再以以往的对某一行业的大幅偏离重配来寻求超额。另一方面，则认为长期来看，市场仍然是个股的称重器而非投票机。只要标的能够提供长期回报，或者即使是指数的权重标的但无法长期提供正回报，市场最后还是给予了正确定价。从这一角度，选股人的职业仍将长期存在。基金管理人将在尊重基准行业和能力圈范围的双重限定下，寻找个股的阿尔法收益。同时拉长来看，绝对收益策略可能成为主动管理人相对于 ETF 的优势之一。 第二：关于新消费和传统消费的矛盾和思考：毫无疑问，在新的经济形势和社会形态下，以白酒为代表的传统消费升级模式面临消费分级的挑战。在过去高速发展的时代，当全社会愿意为品牌高额付费的时候，长坡厚雪的高 ROE 护城河使得白酒成为最好的商业模式之一。但现在这一模式却面临护城河不断加宽而城里人口慢慢减少的尴尬。白酒行业最大的风险，在于当需要整体减速的时候，参与者却不愿踩刹车，反而加速踩油门。如果为了不可实现的销售目标而持续叠加库存就能解决白酒面临的问题，那无疑就等于认为印钞就可以解决经济的停滞，印文凭就可以解决智障一样的荒谬。我们欣慰的看到，从三季报起，白酒公司已经共同认识到了库存的问题并开始着手主动去库存的艰难历程。在经历这一过程后，能够理性、冷静、务实，将增速目标化为红利回报给投资者的公司，仍将具有巨大的投资吸引力。另一方面，消费升级向消费分级的转化孕育了大量的细分行业的机会，比如在快消品、功能饮料、宠物食品、情绪消费等等，这些新兴消费行业带来了小公司的空间。但由于这些机会往往是碎片化的，即兴化的和极度分化的，富裕主要集中在红利性消费。拉长维度看，我们认为当前的消费分级代表了社会长期的走向，那就是年轻人在诉求社会分配的再平衡。在这一再平衡的过程中，投资标的要么实现治理结构优化回馈股东，要么抓住年轻人新兴消费的浪潮，都有望为投资人带来收益。 第三，对于 AI 为代表的新兴科技和传统价值投资模式的冲突和选择：回顾 2024 年，AI 为代 表的新兴科技投资无疑成为十年度级别的重大方向，但我们的投资模式和选股框架又往往和这些巨大的投资机会失之交臂。一方面，管理人确实对这些重大机会的错失内心复杂。但另一方面，发自内心的声音不断提醒管理人：我们过去的投资失败并不是因为没有买到大牛股，而是在某些能力圈范围之外个股的重大亏损。在能力圈范围之内，管好风险，收益自来。我们确实面临着一轮重大的科技变革和投资机会，但这种科技投资机会同步的是其技术路径的多变和投资失误概率 的大增。作为上一轮科技牛市吃过亏的管理人，我们决定选择首先不要做错，然后再争取做对。基于上述理念，我们所有的投资仍将围绕好公司很少、好公司需要为投资者提供持续回报为基石展开。这决定了我们仍将在红利投资上保持较大的仓位，但同时，会在红利质量，红利现金流等不同红利类型下寻找新的投资标的。目前，基于基金契约和规模的特征，富裕主要集中在低波红利和红利质量的投资。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末银华富裕主题混合 A 基金份额净值为 4.3088 元，本报告期基金份额净值增长 率为 10.34%；截至本报告期末银华富裕主题混合 C 基金份额净值为 4.2702 元，本报告期基金份 额净值增长率为 9.68%；业绩比较基准收益率为 13.80%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 整体来看，我们对 2025 年消费板块持积极乐观的态度，市场节奏将从估值回归，到寻找保持高景气度和业绩出现反转的结构性子行业，再到整体宏观行业景气上行的戴维斯双击这三个阶段， 我们就有望在 2025 年的 2-3 季度看到业绩向上修正的第二阶段。在过去的一年中，A 股经历了从 冬到夏的转变，而由于资本市场的外部性，未能在短期参与获得巨大回报的投资者往往容易陷于焦虑之中。作为追求理性的管理人，我们认为自己需要摆脱这些短期纠结。长期来看，正回报的来源仍然是上市公司的现金流积累和治理结构提升。本基金管理人将坚持自己所信，并力争持之以恒。 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 本报告期，基金管理人始终坚持持有人利益优先原则，持续践行“合规、诚信、专业、稳健”的行业文化，根据法律法规、监管规定和业务发展的需要，持续健全合规管理及监察稽核机制，改进合规管理方式，提高合规管理能力，推进合规文化建设，提升合规管理工作的有效性。 本报告期，本基金管理人始终以法律法规、基金合同和公司制度为基础，持续健全合规制度，完善合规管理体系，提升专业能力，通过合规审核、合规检查、合规咨询等管理和防范潜在合规风险，保障各项业务规范开展。本基金管理人贯彻落实基于风险的反洗钱理念，健全反洗钱制度建设、夯实人员队伍、加强信息系统建设与金融科技运用，持续完善反洗钱合规和风险管理长效机制。本基金管理人综合运用合规培训、合规宣导、合规承诺、合规提示、合规谈话等多种举措厚植合规经营文化，强化人员合规意识，夯实合规文化体系基础。 本报告期内，本基金管理人根据监管规则、公司业务发展情况，建立合规风险库机制并动态更新，要求业务部门定期对照自查，加强一道防线作用，夯实合规主体责任，尽早发现和处理业务中存在的合规问题和风险隐患；同时，根据年初制定监察稽核工作计划及实际情况，以日常检 查、专项检查或抽查的形式开展了对投资、研究、交易、营销、宣传推介、投资者适当性、员工行为、反洗钱业务等业务环节的合规检查工作，督促责任部门落实整改，促进公司整体业务合规运作、稳健经营。 与此同时，本基金管理人严格按照信息披露管理办法的规定，认真做好本基金的信息披露工作，确保信息披露的真实、完整、准确、及时。 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 报告期内，本基金管理人严格遵守《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算业务指引》以及中国证监会相关规定和基金合同的约定，日常估值由基金管理人同基金托管人一同进行，基金份额净值由基金管理人完成估值后，经基金托管人复核无误后由基金管理人对外公布。月末、年中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。 本基金管理人设立估值委员会（委员包括估值业务分管领导以及投资部、研究部、监察稽核部、运作保障部等部门负责人及相关业务骨干），负责研究、指导基金估值业务。估值委员会委员和负责基金日常估值业务的基金会计均具有专业胜任能力和相关工作经历。基金经理不介入基金日常估值业务；估值委员会决议之前会与涉及基金的基金经理进行充分沟通。运作保障部负责执行估值委员会制定的估值政策及决议。 参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突；本基金管理人未签约与估值相关的任何定价服务。 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本基金于本报告期内未进行利润分配。 4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 报告期内，本基金不存在连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元的情形。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期，中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了《证券投资基金法》、基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期，本基金托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，对本基 金的基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，对本基金的投资运作方面进行了监督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。 报告期内，本基金利润分配情况符合法律法规和基金合同的相关约定。 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 §6 审计报告 6.1 审计报告基本信息 财务报表是否经过审计 是 审计意见类型 标准无保留意见 审计报告编号 安永华明（2025）审字第 70026197_A05 号 6.2 审计报告的基本内容 审计报告标题 审计报告 审计报告收件人 银华富裕主题混合型证券投资基金全体基金份额持有人 我们审计了银华富裕主题混合型证券投资基金的财务报表， 包括 2024 年 12 月 31 日的资产负债表，2024 年度的利润表、 净资产变动表以及相关财务报表附注。 审计意见 我们认为，后附的银华富裕主题混合型证券投资基金的财务 报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反 映了银华富裕主题混合型证券投资基金2024年12月31日的 财务状况以及 2024 年度的经营成果和净值变动情况。 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。 审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一 形成审计意见的基础 步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职 业道德守则，我们独立于银华富裕主题混合型证券投资基金， 并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的 审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。 强调事项 无。 其他事项 无。 银华富裕主题混合型证券投资基金管理层对其他信息负责。 其他信息包括年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和 我们的审计报告。 我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不 其他信息 对其他信息发表任何形式的鉴证结论。 结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息， 在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过 程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。 基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错 报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需要 报告。 管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实 现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财 务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。 管理层和治理层对财务报表的责 在编制财务报表时，管理层负责评估银华富裕主题混合型证 任 券投资基金的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如 适用），并运用持续经营假设，除非计划进行清算、终止运营 或别无其他现实的选择。 治理层负责监督银华富裕主题混合型证券投资基金的财务报 告过程。 我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导 致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报 告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则 执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于 舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影 响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认 为错报是重大的。 在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断， 并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作： (1) 识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错 报风险，设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、 适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能 涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之 上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现 由于错误导致的重大错报的风险。 注册会计师对财务报表审计的责 (2) 了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程 任 序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。 (3) 评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计 及相关披露的合理性。 (4) 对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同 时，根据获取的审计证据，就可能导致对银华富裕主题混合 型证券投资基金持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是 否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在 重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使 用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应 当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获 得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致银华富裕主题 混合型证券投资基金不能持续经营。 (5) 评价财务报表的总体列报（包括披露）、结构和内容， 并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。 我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现 等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注 的内部控制缺陷。 会计师事务所的名称 安永华明会计师事务所（特殊普通合伙） 注册会计师的姓名 蒋燕华 朱燕 会计师事务所的地址 北京市东城区东长安街1号东方广场安永大楼17层01-12室 审计报告日期 2025 年 03 月 26 日 §7 年度财务报表 7.1 资产负债表 会计主体：银华富裕主题混合型证券投资基金 报告截止日：2024 年 12 月 31 日 单位：人民币元 资 产 附注号 本期末 上年度末 2024 年 12 月 31 日 2023 年 12 月 31 日 资 产： 货币资金 7.4.7.1 620,966,360.13 684,150,042.63 结算备付金 18,806,627.60 12,604,321.57 存出保证金 2,463,744.35 1,813,864.10 交易性金融资产 7.4.7.2 10,918,886,854.61 11,330,805,240.85 其中：股票投资 10,888,095,563.10 11,330,805,240.85 基金投资 - - 债券投资 30,791,291.51 - 资产支持证券投资 - - 贵金属投资 - - 其他投资 - - 衍生金融资产 7.4.7.3 - - 买入返售金融资产 7.4.7.4 - - 债权投资 7.4.7.5 - - 其中：债券投资 - - 资产支持证券投资 - - 其他投资 - - 其他债权投资 7.4.7.6 - - 其他权益工具投资 7.4.7.7 - - 应收清算款 46,848,616.81 - 应收股利 - - 应收申购款 2,074,543.45 5,201,500.47 递延所得税资产 - - 其他资产 7.4.7.8 - - 资产总计 11,610,046,746.95 12,034,574,969.62 负债和净资产 附注号 本期末 上年度末 2024 年 12 月 31 日 2023 年 12 月 31 日 负 债： 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 7.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付清算款 27,913,218.70 28,473.75 应付赎回款 22,143,674.24 13,124,561.44 应付管理人报酬 11,407,394.90 12,103,568.64 应付托管费 1,901,232.48 2,017,261.44 应付销售服务费 2,559.89 2,587.46 应付投资顾问费 - - 应交税费 586,684.73 586,684.73 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 7.4.7.9 8,261,288.06 8,061,326.66 负债合计 72,216,053.00 35,924,464.12 净资产： 实收基金 7.4.7.10 2,677,730,102.46 3,072,678,491.90 其他综合收益 7.4.7.11 - - 未分配利润 7.4.7.12 8,860,100,591.49 8,925,972,013.60 净资产合计 11,537,830,693.95 11,998,650,505.50 负债和净资产总计 11,610,046,746.95 12,034,574,969.62 注： 报告截止日 2024 年 12 月 31 日，基金份额总额 2,677,730,102.46 份，其中银华富裕主题混 合 A 基金份额总额 2,676,591,184.68 份，基金份额净值 4.3088 元。银华富裕主题混合 C 基金份 额总额 1,138,917.78 份，基金份额净值 4.2702 元。 7.2 利润表 会计主体：银华富裕主题混合型证券投资基金 本报告期：2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 日 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项 目 附注号 2024 年 1 月 1 日至 2024 2023 年 1 月 1日至 2023 年 年 12 月 31 日 12 月 31 日 一、营业总收入 1,353,537,434.70 -3,003,873,317.45 1.利息收入 4,528,977.18 3,383,819.32 其中：存款利息收入 7.4.7.13 4,528,977.18 3,383,819.32 债券利息收入 - - 资产支持证券利 - - 息收入 买入返售金融资 - - 产收入 其他利息收入 - - 2.投资收益（损失以“-” 1,028,697,155.74 -1,841,286,290.89 填列） 其中：股票投资收益 7.4.7.14 628,749,347.41 -2,145,349,202.91 基金投资收益 - - 债券投资收益 7.4.7.15 306,501.58 - 资产支持证券投 7.4.7.16 - - 资收益 贵金属投资收益 7.4.7.17 - - 衍生工具收益 7.4.7.18 - - 股利收益 7.4.7.19 399,641,306.75 304,062,912.02 以摊余成本计量 的金融资产终止确认产 - - 生的收益 其他投资收益 - - 3.公允价值变动收益（损 7.4.7.20 319,417,522.24 -1,167,742,226.73 失以“-”号填列） 4.汇兑收益（损失以“-” - - 号填列） 5.其他收入（损失以“-” 7.4.7.21 893,779.54 1,771,380.85 号填列） 减：二、营业总支出 170,977,003.29 226,579,612.71 1．管理人报酬 7.4.10.2.1 146,259,647.47 193,963,601.30 其中：暂估管理人报酬 - - 2．托管费 7.4.10.2.2 24,376,607.86 32,327,266.97 3．销售服务费 7.4.10.2.3 81,549.64 8,026.00 4．投资顾问费 - - 5．利息支出 - - 其中：卖出回购金融资产 - - 支出 6．信用减值损失 7.4.7.22 - - 7．税金及附加 - - 8．其他费用 7.4.7.23 259,198.32 280,718.44 三、利润总额（亏损总额 1,182,560,431.41 -3,230,452,930.16 以“-”号填列） 减：所得税费用 - - 四、净利润（净亏损以“-” 1,182,560,431.41 -3,230,452,930.16 号填列） 五、其他综合收益的税后 - - 净额 六、综合收益总额 1,182,560,431.41 -3,230,452,930.16 7.3 净资产变动表 会计主体：银华富裕主题混合型证券投资基金 本报告期：2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 日 单位：人民币元 项目 本期 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 日 实收基金 其他综合收益 未分配利润 净资产合计 一、上期期末净 3,072,678,491. 8,925,972,013. 11,998,650,505. 资产 - 90 60 50 加：会计政策变 - - - - 更 前期差错更 - - - - 正 其他 - - - - 二、本期期初净 3,072,678,491. 8,925,972,013. 11,998,650,505. 资产 - 90 60 50 三、本期增减变 -394,948,389.4 动额（减少以“-” - -65,871,422.11 -460,819,811.55 号填列） 4 （一）、综合收益 1,182,560,431. 1,182,560,431.4 总额 - - 41 1 （二）、本期基金 份额交易产生的 -394,948,389.4 -1,248,431,853 -1,643,380,242. 净资产变动数 - （净资产减少以 4 .52 96 “-”号填列） 其中：1.基金申 215,822,313.57 - 693,503,535.58 909,325,849.15 购款 2.基金赎 -610,770,703.0 -1,941,935,389 -2,552,706,092. 回款 - 1 .10 11 （三）、本期向基 金份额持有人分 配利润产生的净 - - - - 资产变动（净资 产减少以“-”号 填列） （四）、其他综合 收益结转留存收 - - - - 益 四、本期期末净 2,677,730,102. 8,860,100,591. 11,537,830,693. 资产 - 46 49 95 上年度可比期间 项目 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 12 月 31 日 实收基金 其他综合收益 未分配利润 净资产合计 一、上期期末净 3,388,219,098. 13,248,703,440 16,636,922,538. 资产 - 21 .60 81 加：会计政策变 - - - - 更 前期差错更 - - - - 正 其他 - - - - 二、本期期初净 3,388,219,098. 13,248,703,440 16,636,922,538. 资产 - 21 .60 81 三、本期增减变 -315,540,606.3 -4,322,731,427 -4,638,272,033. 动额（减少以“-” - 号填列） 1 .00 31 （一）、综合收益 -3,230,452,930 -3,230,452,930. 总额 - - .16 16 （二）、本期基金 份额交易产生的 -315,540,606.3 -1,092,278,496 -1,407,819,103. 净资产变动数 - （净资产减少以 1 .84 15 “-”号填列） 其中：1.基金申 1,343,068,522. 1,733,288,088.4 购款 390,219,566.36 - 05 1 2.基金赎 -705,760,172.6 -2,435,347,018 -3,141,107,191. 回款 - 7 .89 56 （三）、本期向基 金份额持有人分 配利润产生的净 - - - - 资产变动（净资 产减少以“-”号 填列） （四）、其他综合 收益结转留存收 - - - - 益 四、本期期末净 3,072,678,491. 8,925,972,013. 11,998,650,505. 资产 - 90 60 50 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署： 王立新 凌宇翔 伍军辉 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 7.4 报表附注 7.4.1 基金基本情况 银华富裕主题混合型证券投资基金（以下简称“本基金”），系经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）证监基金字[2006]181 号文《关于同意银华富裕主题股票型证券投资基金 的批复》的核准，由银华基金管理股份有限公司于 2006 年 10 月 12 日至 2006 年 11 月 14 日向社 会公开发行募集，基金合同于2006年11月16日正式生效，首次设立募集规模为5,071,013,120.30份基金份额。本基金为契约型开放式，存续期限不定。本基金的基金管理人和注册登记机构为银华基金管理股份有限公司，基金托管人为中国建设银行股份有限公司。根据《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《关于实施<公开募集证券投资基金运作管理办法>有关问题的规定》及基金 合同的有关规定，经协商基金托管人同意，并报中国证监会备案，自 2015 年 8 月 7 日起，本基金 名称由“银华富裕主题股票型证券投资基金”更名为“银华富裕主题混合型证券投资基金”。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》、《公开募集证券投资基金侧袋机制指引（试行）》等法律法规的规定和《银华富裕主题混合型证券投资基金基金合同》的有关约定，为更好地满足广大投资人 的理财需求，本基金管理人经与基金托管人协商一致，决定自 2023 年 5 月 26 日起对旗下银华富 裕主题混合型证券投资基金增设 C 类基金份额、增加侧袋机制相关条款并根据相关法律法规的更新修改本基金的基金合同、托管协议。在增设 C 类基金份额前投资人已经持有的、在投资者认购或申购本基金时收取认购或申购费用、而不从该类别基金资产中计提销售服务费的本基金原有基 金份额，将全部转为 A 类基金份额。本基金 A 类基金份额以及 C 类基金份额均由银华基金管理股 份有限公司担任登记机构。 本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票、存托凭证、债券、权证及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。本基金的股票投资比例为基金总资产的 60%-95%，债券为 0-40%，并保持不低于基金资产净值 5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券。其中，现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。对于权证及中国证监会允许投资的其他创新金融工具，将依据有关法律法规进行投资管理。本基金的股票资产中，不低于 80%的资产将投资于富裕主题行业中的优势上市公司股票。同时，本基金将 综合考虑宏观经济、行业景气及企业成长性等因素，以不超过 20%的股票资产部分投资于富裕主题行业之外的上市公司发行的证券。本基金的业绩比较基准为：沪深 300 指数收益率×80%+中国债券总指数收益率×20%。 7.4.2 会计报表的编制基础 本财务报表系按照财政部颁布的《企业会计准则——基本准则》以及其后颁布及修订的具体会计准则、解释以及《资产管理产品相关会计处理规定》和其他相关规定（统称“企业会计准则”）编制，同时，在信息披露和估值方面，也参考了中国证监会颁布的《中国证券监督管理委员会关于证券投资基金估值业务的指导意见》、《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第 2 号《年度报告的内容与格式》、《证券投资基金信息披露编报 规则》第 3 号《会计报表附注的编制及披露》、《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度报 告和中期报告>》以及中国证监会和中国证券投资基金业协会颁布的其他相关规定。 本财务报表以本基金持续经营为基础列报。 7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于 2024 年 12 月 31 日的财 务状况以及 2024 年度的经营成果和净值变动情况。 7.4.4 重要会计政策和会计估计 7.4.4.1 会计年度 本基金会计年度采用公历年度，即每年自 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。 7.4.4.2 记账本位币 本基金记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币。除有特别说明外，均以人民币元为单位表示。 7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类 金融工具是指形成本基金的金融资产（或负债），并形成其他单位的金融负债（或资产）或权益工具的合同。 (1)金融资产分类 本基金的金融资产于初始确认时根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、以摊余成本计量的金融资产； (2)金融负债分类 除由于金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债以外，本基金的金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债、以摊 余成本计量的金融负债。 7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认 本基金于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。 划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，以及不作为有效套期工具的衍生工具，按照取得时的公允价值作为初始确认金额，相关的交易费用在发生时计入当期损益；划分为以摊余成本计量的金融资产和金融负债，按照取得时的公允价值作为初始确认金额，相关交易费用计入其初始确认金额；对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，采用公允价值进行后续计量，其公允价值变动形成的利得或损失计入当期损益； 对于以摊余成本计量的金融资产，采用实际利率法确认利息收入，其终止确认、修改或减值产生的利得或损失，均计入当期损益； 本基金以预期信用损失为基础，对以摊余成本计量的金融资产进行减值处理并确认损失准备。对于不含重大融资成分的应收款项，本基金运用简化计量方法，按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。除上述采用简化计量方法以外的金融资产，本基金在每个估值日评估其信用风险自初始确认后是否已经显著增加，如果信用风险自初始确认后未显著增加，处于第一阶段，本基金按照相当于未来 12 个月内预期信用损失的金额计量损失准备，并按照账面余额和实际利率计算利息收入；如果信用风险自初始确认后已显著增加但尚未发生信用减值的，处于第二阶段，本基金按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备，并按照账面余额和实际利率计算利息收入；如果初始确认后发生信用减值的，处于第三阶段，本基金按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备，并按照摊余成本和实际利率计算利息收入； 本基金在每个估值日评估相关金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。本基金以单项金融工具或者具有相似信用风险特征的金融工具组合为基础，通过比较金融工具在估值日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具预计存续期内发生违约风险的变化情况； 本基金计量金融工具预期信用损失的方法反映的因素包括：通过评价一系列可能的结果而确定的无偏概率加权平均金额、货币时间价值，以及在估值日无须付出不必要的额外成本或努力即可获得的有关过去事项、当前状况以及未来经济状况预测的合理且有依据的信息； 当对金融资产预期未来现金流量具有不利影响的一项或多项事件发生时，该金融资产成为已发生信用减值的金融资产； 当本基金不再合理预期能够全部或部分收回金融资产合同现金流量时，本基金直接减记该金融资产的账面余额； 当收取该金融资产现金流量的合同权利终止，或该收取金融资产现金流量的权利已转移，且符合金融资产转移的终止确认条件的，金融资产将终止确认； 本基金已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终止确认该金融资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该金融资产；本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产并确认产生的资产和负债；未放弃对该金融资产控制的，按照其继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。 交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具），按照公允价值进行后续计量，其公允价值变动形成的利得或损失计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融负债，采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量。如果金融负债的责任已履行、撤销或届满，则对金融负债进行终止确认。 7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则 公允价值，是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一项负债所需支付的价格。本基金以公允价值计量相关资产或负债，假定出售资产或者转移负债的有序交易在相关资产或负债的主要市场进行；不存在主要市场的，本基金假定该交易在相关资产或负债的最有利市场进行。主要市场（或最有利市场）是本基金在计量日能够进入的交易市场。本基金采用市场参与者在对该资产或负债定价时为实现其经济利益最大化所使用的假设。 在财务报表中以公允价值计量或披露的资产和负债，根据对公允价值计量整体而言具有重要意义的最低层次输入值，确定所属的公允价值层次：第一层次输入值，在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；第二层次输入值，除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值；第三层次输入值，相关资产或负债的不可观察输入值。 每个资产负债表日，本基金对在财务报表中确认的持续以公允价值计量的资产和负债进行重新评估，以确定是否在公允价值计量层次之间发生转换。 本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债按如下原则确定公允价值并进行估值： (1)存在活跃市场的金融工具，按照估值日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价作为公允价值；估值日无报价且最近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的，应采用最近交易日的报价确定公允价值。有充足证据表明估值日或最近交易日的报价不能真实反映公允价值的，应对报价进行调整，确定公允价值。 与上述投资品种相同，但具有不同特征的，应以相同资产或负债的公允价值为基础，并在估值技术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等，如果该限制是针对资产持 有者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，基金管理人不应考虑因大量持有相关资产或负债所产生的溢价或折价； (2)不存在活跃市场的金融工具，应采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定公允价值。采用估值技术确定公允价值时，应优先使用可观察输入值，只有在无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才使用不可观察输入值； (3)如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的，基金管理人可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的方法估值； (4)如有新增事项，按国家最新规定估值。 7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销 当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利，且该种法定权利现在是可执行的，同时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金融资产和金融负债以相互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外，金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，不予相互抵销。 7.4.4.7 实收基金 实收基金为对外发行的基金份额总额所对应的金额。由于申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日确认。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。 7.4.4.8 损益平准金 损益平准金包括已实现损益平准金和未实现损益平准金。已实现损益平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现收益/（损失）占基金净值比例计算的金额。未实现损益平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现利得/（损失）占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日确认。未实现损益平准金与已实现损益平准金均在“损益平准金”科目中核算，并于期末全额转入“未分配利润/（累计亏损）”。 7.4.4.9 收入/（损失）的确认和计量 (1)存款利息收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账。若提前支取定期存款，按协议规定的利率及持有期重新计算存款利息收入，并根据提前支取所实际收到的利息收入与账面已确认的利息收入的差额确认利息损失，列入利息收入减项，存款利息收入以净额列示； (2)交易性金融资产在买入/卖出的成交日发生的交易费用，计入投资收益； 债券投资和资产支持证券投资持有期间，按证券票面价值与票面利率或预期收益率计算的金额扣 除适用情况下的相关税费后的净额确认为投资收益，在证券实际持有期内逐日计提； 处置交易性金融资产的投资收益于成交日确认，并按成交金额与该交易性金融资产的账面余额的差额扣除适用情况下的相关税费后的净额入账，同时转出已确认的公允价值变动收益； (3)股利收益于除息日确认，并按发行人宣告的分红派息比例计算的金额扣除适用情况下的相关税费后的净额入账； (4)处置衍生工具的投资收益于成交日确认，并按处置衍生工具成交金额与其成本的差额扣除适用情况下的相关税费后的净额入账，同时转出已确认的公允价值变动收益； (5)买入返售金融资产收入，按实际利率法确认利息收入，在回购期内逐日计提； (6)公允价值变动收益系本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失； (7)其他收入在经济利益很可能流入从而导致本基金资产增加或者负债减少、且经济利益的流入额能够可靠计量时予以确认。 7.4.4.10 费用的确认和计量 本基金的管理人报酬和托管费等费用按照权责发生制原则，在本基金接受相关服务的期间计入当期损益。 以摊余成本计量的金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则按直线法计算。 7.4.4.11 基金的收益分配政策 (1) 由于本基金 A 类基金份额不收取销售服务费，而 C 类基金份额收取销售服务费，各基金 份额类别对应的可供分配利润将有所不同。本基金同一类别的每一基金份额享有同等分配权；(2) 基金收益分配后各类基金份额净值不能低于面值，即基金收益分配基准日的任一类别基金份额净值减去每单位该类基金份额收益分配金额后不能低于面值； (3) 收益分配时所发生的银行转账或其他手续费用由投资人自行承担。当投资人的现金红利小于一定金额，不足以支付银行转账或其他手续费用时，基金注册登记机构可将投资人的现金红利按红利发放日相应类别的基金份额净值自动转为该类基金份额； (4) 本基金收益每年最多分配六次，每次基金收益分配比例不低于可分配收益的 60%； (5) 本基金收益分配方式分为两种：现金分红与红利再投资，投资人可选择现金红利或将现金红利按红利发放日相应类别的基金份额净值自动转为该类基金份额进行再投资；若投资人不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红； (6) 基金投资当期出现净亏损，则不进行收益分配； (7) 基金当年收益应先弥补上一年度亏损后，方可进行当年收益分配； (8) 法律法规或监管机构另有规定的从其规定。 7.4.4.12 分部报告 经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分： (1)该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用； (2)能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩； (3)能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。 如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则合并为一个经营分部。本基金目前以一个经营分部运作，不需要进行分部报告的披露。 7.4.4.13 其他重要的会计政策和会计估计 本基金本报告期无其他重要的会计政策和会计估计。 7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 7.4.5.1 会计政策变更的说明 本基金本报告期无会计政策变更。 7.4.5.2 会计估计变更的说明 本基金本报告期无会计估计变更。 7.4.5.3 差错更正的说明 本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。 7.4.6 税项 7.4.6.1 印花税 经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 4 月 24 日起，调整证券（股票）交 易印花税税率，由原先的 3‰调整为 1‰，自 2008 年 9 月 19 日起，调整由出让方按证券（股票） 交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变；根据财政部、税务总局公告 2023 年第 39 号《关于减半征收证券交易印花税的公告》的规定，自 2023 年 8 月 28 日起，证券交易印花税 实施减半征收。 7.4.6.2 增值税 根据财政部、国家税务总局财税[2016]36 号文《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》的规定，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税；国债、地方政府债利息收入以及金融同业往来利息收入免征增值税； 存款利息收入不征收增值税； 根据财政部、国家税务总局财税[2016]46 号文《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》的规定，金融机构开展的质押式买入返售金融商品业务及持有政策性金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入； 根据财政部、国家税务总局财税[2016]70 号文《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》的规定，金融机构开展的买断式买入返售金融商品业务、同业存款、同业存单以及持有金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入； 根据财政部、国家税务总局财税[2016]140 号文《关于明确金融、房地产开发、教育辅助服务等增值税政策的通知》的规定，资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人； 根据财政部、国家税务总局财税[2017]56 号文《关于资管产品增值税有关问题的通知》的规定， 自 2018 年 1 月 1 日起，资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为（以下简称“资 管产品运营业务”），暂适用简易计税方法，按照 3%的征收率缴纳增值税，资管产品管理人未分别核算资管产品运营业务和其他业务的销售额和增值税应纳税额的除外。资管产品管理人可选择分 别或汇总核算资管产品运营业务销售额和增值税应纳税额。对资管产品在 2018 年 1 月 1 日前运营 过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减； 根据财政部、国家税务总局财税[2017]90 号文《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的 通知》的规定，自 2018 年 1 月 1 日起，资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务、发生的部 分金融商品转让业务，按照以下规定确定销售额：提供贷款服务，以 2018 年 1 月 1 日起产生的利 息及利息性质的收入为销售额；转让 2017 年 12 月 31 日前取得的股票（不包括限售股）、债券、 基金、非货物期货，可以选择按照实际买入价计算销售额，或者以 2017 年最后一个交易日的股票收盘价（2017 年最后一个交易日处于停牌期间的股票，为停牌前最后一个交易日收盘价）、债券估值（中债金融估值中心有限公司或中证指数有限公司提供的债券估值）、基金份额净值、非货物期货结算价格作为买入价计算销售额； 增值税附加税包括城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加，以实际缴纳的增值税税额为计税依据，分别按规定的比例缴纳。 7.4.6.3 企业所得税 根据财政部、国家税务总局财税[2004]78 号文《关于证券投资基金税收政策的通知》的规定，自 2004 年 1 月 1 日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运用 基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征企业所得税； 根据财政部、国家税务总局财税[2008]1 号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》的规定，对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。 7.4.6.4 个人所得税 根据财政部、国家税务总局财税[2008]132 号文《财政部、国家税务总局关于储蓄存款利息所得 有关个人所得税政策的通知》的规定，自 2008 年 10 月 9 日起，对储蓄存款利息所得暂免征收个 人所得税； 根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2012]85 号文《关于实施上市公司股息红利差别化 个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2013 年 1 月 1 日起，证券投资基金从公开发行和转 让市场取得的上市公司股票，持股期限在 1 个月以内（含 1 个月）的，其股息红利所得全额计入 应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年（含 1 年）的，暂减按 50%计入应纳税所得额；持 股期限超过 1 年的，暂减按 25%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税；根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2015]101 号文《关于上市公司股息红利差别化个 人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2015 年 9 月 8 日起，证券投资基金从公开发行和转让 市场取得的上市公司股票，持股期限超过 1 年的，股息红利所得暂免征收个人所得税。 7.4.7 重要财务报表项目的说明 7.4.7.1 货币资金 单位：人民币元 项目 本期末 上年度末 2024 年 12 月 31 日 2023 年 12 月 31 日 活期存款 620,966,360.13 684,150,042.63 等于：本金 620,901,235.84 684,078,804.48 加：应计利息 65,124.29 71,238.15 定期存款 - - 等于：本金 - - 加：应计利息 - - 其中：存款期限 1 个月以 - - 内 存款期限 1-3 个月 - - 存款期限 3 个月以上 - - 其他存款 - - 等于：本金 - - 加：应计利息 - - 合计 620,966,360.13 684,150,042.63 7.4.7.2 交易性金融资产 单位：人民币元 本期末 项目 2024 年 12 月 31 日 成本 应计利息 公允价值 公允价值变动 股票 9,952,809,809.45 - 10,888,095,563.10 935,285,753.65 贵金属投资-金 - - - - 交所黄金合约 交易所市 - - - - 场 债券 银行间市 30,000,391.23 308,291.51 30,791,291.51 482,608.77 场 合计 30,000,391.23 308,291.51 30,791,291.51 482,608.77 资产支持证券 - - - - 基金 - - - - 其他 - - - - 合计 9,982,810,200.68 308,291.51 10,918,886,854.61 935,768,362.42 上年度末 项目 2023 年 12 月 31 日 成本 应计利息 公允价值 公允价值变动 股票 10,714,454,400.67 - 11,330,805,240.85 616,350,840.18 贵金属投资-金 - - - - 交所黄金合约 交易所市 - - - - 场 债券 银行间市 - - - - 场 合计 - - - - 资产支持证券 - - - - 基金 - - - - 其他 - - - - 合计 10,714,454,400.67 - 11,330,805,240.85 616,350,840.18 7.4.7.3 衍生金融资产/负债 7.4.7.3.1 衍生金融资产/负债期末余额 注：无。 7.4.7.3.2 期末基金持有的期货合约情况 注：无。 7.4.7.3.3 期末基金持有的黄金衍生品情况 注：无。 7.4.7.4 买入返售金融资产 7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 注：无。 7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券 注：无。 7.4.7.4.3 按预期信用损失一般模型计提减值准备的说明 无。 7.4.7.5 债权投资 7.4.7.5.1 债权投资情况 注：无。 7.4.7.5.2 债权投资减值准备计提情况 注：无。 7.4.7.6 其他债权投资 7.4.7.6.1 其他债权投资情况 注：无。 7.4.7.6.2 其他债权投资减值准备计提情况 注：无。 7.4.7.7 其他权益工具投资 7.4.7.7.1 其他权益工具投资情况 注：无。 7.4.7.7.2 报告期末其他权益工具投资情况 注：无。 7.4.7.8 其他资产 注：无。 7.4.7.9 其他负债 单位：人民币元 项目 本期末 上年度末 2024 年 12 月 31 日 2023 年 12 月 31 日 应付券商交易单元保证金 - - 应付赎回费 16,756.71 15,309.08 应付证券出借违约金 - - 应付交易费用 7,805,853.07 7,585,339.30 其中：交易所市场 7,805,853.07 7,585,339.30 银行间市场 - - 应付利息 - - 预提费用 218,000.00 240,000.00 其他 220,678.28 220,678.28 合计 8,261,288.06 8,061,326.66 7.4.7.10 实收基金 金额单位：人民币元 银华富裕主题混合 A 本期 项目 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 3,068,127,500.62 3,068,127,500.62 本期申购 209,963,732.35 209,963,732.35 本期赎回（以“-”号填列） -601,500,048.29 -601,500,048.29 基金拆分/份额折算前 - - 基金拆分/份额折算调整 - - 本期申购 - - 本期赎回（以“-”号填列） - - 本期末 2,676,591,184.68 2,676,591,184.68 银华富裕主题混合 C 本期 项目 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 4,550,991.28 4,550,991.28 本期申购 5,858,581.22 5,858,581.22 本期赎回（以“-”号填列） -9,270,654.72 -9,270,654.72 基金拆分/份额折算前 - - 基金拆分/份额折算调整 - - 本期申购 - - 本期赎回（以“-”号填列） - - 本期末 1,138,917.78 1,138,917.78 注：如有相应情况，申购含红利再投、转换入份额及金额，赎回含转换出份额及金额。 7.4.7.11 其他综合收益 注：无。 7.4.7.12 未分配利润 单位：人民币元 银华富裕主题混合 A 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 5,216,304,822.76 3,696,499,803.84 8,912,804,626.60 加：会计政策变更 - - - 前期差错更正 - - - 其他 - - - 本期期初 5,216,304,822.76 3,696,499,803.84 8,912,804,626.60 本期利润 861,846,506.63 319,182,943.94 1,181,029,450.57 本期基金份额交易产 -732,111,268.76 -505,346,712.60 -1,237,457,981.36 生的变动数 其中：基金申购款 379,348,425.87 295,240,844.61 674,589,270.48 基金赎回款 -1,111,459,694.63 -800,587,557.21 -1,912,047,251.84 本期已分配利润 - - - 本期末 5,346,040,060.63 3,510,336,035.18 8,856,376,095.81 银华富裕主题混合 C 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 7,681,316.28 5,486,070.72 13,167,387.00 加：会计政策变更 - - - 前期差错更正 - - - 其他 - - - 本期期初 7,681,316.28 5,486,070.72 13,167,387.00 本期利润 1,296,402.54 234,578.30 1,530,980.84 本期基金份额交易产 -6,747,720.30 -4,226,151.86 -10,973,872.16 生的变动数 其中：基金申购款 10,436,015.40 8,478,249.70 18,914,265.10 基金赎回款 -17,183,735.70 -12,704,401.56 -29,888,137.26 本期已分配利润 - - - 本期末 2,229,998.52 1,494,497.16 3,724,495.68 7.4.7.13 存款利息收入 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 日 12 月 31 日 活期存款利息收入 4,235,157.14 3,181,603.01 定期存款利息收入 - - 其他存款利息收入 - - 结算备付金利息收入 274,787.24 172,407.69 其他 19,032.80 29,808.62 合计 4,528,977.18 3,383,819.32 7.4.7.14 股票投资收益 7.4.7.14.1 股票投资收益项目构成 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2024年1月1日至2024年12月31 2023年1月1日至2023年12月 日 31日 股票投资收益——买卖 628,749,347.41 -2,145,349,202.91 股票差价收入 股票投资收益——赎回 - - 差价收入 股票投资收益——申购 - - 差价收入 股票投资收益——证券 - - 出借差价收入 合计 628,749,347.41 -2,145,349,202.91 7.4.7.14.2 股票投资收益——买卖股票差价收入 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2024年 1月 1 日至 2024年12 月 31 2023年1月1 日至 2023年12 日 月 31 日 卖出股票成交总 29,330,994,550.00 18,007,241,632.60 额 减：卖出股票成本 28,646,140,413.06 20,104,836,615.55 总额 减：交易费用 56,104,789.53 47,754,219.96 买卖股票差价收 628,749,347.41 -2,145,349,202.91 入 7.4.7.14.3 股票投资收益——证券出借差价收入 注：无。 7.4.7.15 债券投资收益 7.4.7.15.1 债券投资收益项目构成 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2024年1月1日至2024年12月31 2023年1月1日至2023年12月31 日 日 债券投资收益——利 306,726.58 - 息收入 债券投资收益——买 卖债券（债转股及债 -225.00 - 券到期兑付）差价收 入 债券投资收益——赎 - - 回差价收入 债券投资收益——申 - - 购差价收入 合计 306,501.58 - 7.4.7.15.2 债券投资收益——买卖债券差价收入 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2024年1月1日至2024年12月31 2023年1月1日至2023年12月 日 31日 卖出债券（债转股及债 - - 券到期兑付）成交总额 减：卖出债券（债转股 及债券到期兑付）成本 - - 总额 减：应计利息总额 - - 减：交易费用 225.00 - 买卖债券差价收入 -225.00 - 7.4.7.15.3 债券投资收益——赎回差价收入 注：无。 7.4.7.15.4 债券投资收益——申购差价收入 注：无。 7.4.7.16 资产支持证券投资收益 7.4.7.16.1 资产支持证券投资收益项目构成 注：无。 7.4.7.16.2 资产支持证券投资收益——买卖资产支持证券差价收入 注：无。 7.4.7.16.3 资产支持证券投资收益——赎回差价收入 注：无。 7.4.7.16.4 资产支持证券投资收益——申购差价收入 注：无。 7.4.7.17 贵金属投资收益 7.4.7.17.1 贵金属投资收益项目构成 注：无。 7.4.7.17.2 贵金属投资收益——买卖贵金属差价收入 注：无。 7.4.7.17.3 贵金属投资收益——赎回差价收入 注：无。 7.4.7.17.4 贵金属投资收益——申购差价收入 注：无。 7.4.7.18 衍生工具收益 7.4.7.18.1 衍生工具收益——买卖权证差价收入 注：无。 7.4.7.18.2 衍生工具收益——其他投资收益 注：无。 7.4.7.19 股利收益 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 12 月 31 日 31 日 股票投资产生的股利 399,641,306.75 304,062,912.02 收益 其中：证券出借权益补 - - 偿收入 基金投资产生的股利 - - 收益 合计 399,641,306.75 304,062,912.02 7.4.7.20 公允价值变动收益 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目名称 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 2023 年 1 月 1 日至 2023 12 月 31 日 年 12 月 31 日 1.交易性金融资产 319,417,522.24 -1,167,742,226.73 股票投资 318,934,913.47 -1,167,742,226.73 债券投资 482,608.77 - 资产支持证券投资 - - 基金投资 - - 贵金属投资 - - 其他 - - 2.衍生工具 - - 权证投资 - - 3.其他 - - 减：应税金融商品公允价值 - - 变动产生的预估增值税 合计 319,417,522.24 -1,167,742,226.73 7.4.7.21 其他收入 单位：人民币元 项目 本期 上年度可比期间 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 2023 年 1 月 1 日至 2023 31 日 年 12 月 31 日 基金赎回费收入 840,399.42 1,564,139.85 基金转换费收入 53,380.12 207,241.00 合计 893,779.54 1,771,380.85 7.4.7.22 信用减值损失 注：无。 7.4.7.23 其他费用 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 12 月 31 月 31 日 日 审计费用 98,000.00 120,000.00 信息披露费 120,000.00 120,000.00 证券出借违约金 - - 银行费用 3,368.15 3,052.67 账户维护费 37,200.00 37,200.00 其他 630.17 465.77 合计 259,198.32 280,718.44 7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明 7.4.8.1 或有事项 无。 7.4.8.2 资产负债表日后事项 无。 7.4.9 关联方关系 关联方名称 与本基金的关系 西南证券股份有限公司(“西南证券”) 基金管理人的股东、基金代销机构 第一创业证券股份有限公司(“第一创 基金管理人的股东、基金代销机构 业”) 东北证券股份有限公司(“东北证券”) 基金管理人的股东、基金代销机构 山西海鑫实业有限公司 基金管理人的股东 珠海银华聚义投资合伙企业(有限合伙) 基金管理人的股东 珠海银华致信投资合伙企业(有限合伙) 基金管理人的股东 珠海银华汇玥投资合伙企业(有限合伙) 基金管理人的股东 银华基金管理股份有限公司(“银华基 基金管理人、基金销售机构 金”) 中国建设银行股份有限公司(“中国建设 基金托管人、基金代销机构 银行”) 银华长安资本管理(北京)有限公司 基金管理人的子公司 银华国际资本管理有限公司 基金管理人的子公司 深圳银华永泰创新投资有限公司 基金管理人的子公司 注：以下关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易 7.4.10.1.1 股票交易 金额单位：人民币元 本期 上年度可比期间 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 2023年1月1日至2023年12月31日 月 31 日 关联方名称 占当期股 票 占当期股票 成交金额 成交总额 成交金额 成交总额的比例（%） 的比例 （%） 第一创业 3,804,862,497.12 6.65 3,278,444,672.20 9.41 东北证券 1,784,982,832.83 3.12 1,370,604,789.61 3.93 西南证券 1,628,704,056.08 2.85 2,954,925,748.41 8.48 7.4.10.1.2 债券交易 注：无。 7.4.10.1.3 债券回购交易 注：无。 7.4.10.1.4 权证交易 注：无。 7.4.10.1.5 应支付关联方的佣金 金额单位：人民币元 本期 关联方名称 2024年1月1日至2024年12月31日 当期 占当期佣金总量 期末应付佣金余 占期末应付佣金 佣金 的比例（%） 额 总额的比例（%） 东北证券 1,688,394.84 4.47 - - 第一创业 3,599,004.92 9.53 - - 西南证券 726,216.21 1.92 726,216.21 9.30 上年度可比期间 关联方名称 2023年1月1日至2023年12月31日 当期 占当期佣金总量 期末应付佣金余 占期末应付佣金 佣金 的比例（%） 额 总额的比例（%） 东北证券 1,282,603.37 4.22 400,093.61 5.27 第一创业 3,069,713.21 10.11 1,067,959.22 14.08 西南证券 2,481,378.18 8.17 - - 注：上述佣金参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确定，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取的证管费和经手费的净额列示。该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务等。根据证监会公告[2024]3 号《公开募集证券 投资基金证券交易费用管理规定》，自 2024 年 7 月 1 日起，针对被动股票型基金，不再通过交易 佣金支付研究服务、流动性服务等其他费用。针对其他类型基金，不再通过交易佣金支付研究服务之外的其他费用。 7.4.10.2 关联方报酬 7.4.10.2.1 基金管理费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 月 31 日 12 月 31 日 当期发生的基金应支付的管理费 146,259,647.47 193,963,601.30 其中：应支付销售机构的客户维护 43,519,310.43 57,373,622.38 费 应支付基金管理人的净管理费 102,740,337.04 136,589,978.92 注：自 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 7 月 9 日止，基金管理费每日计提，按月支付。基金管理费按 前一日的基金资产净值的 1.50%的年费率计提。计算方法如下： H=E×1.50%/当年天数 根据《银华基金管理股份有限公司关于调低旗下部分基金费率并修订基金合同的公告》，自 2023 年 7 月 10 日起，基金管理费每日计提，按月支付。基金管理费按前一日的基金资产净值的 1.20%的年费率计提。计算方法如下： H=E×1.20%/当年天数 H 为每日应计提的基金管理费 E 为前一日的基金资产净值 7.4.10.2.2 基金托管费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 月 31 日 12 月 31 日 当期发生的基金应支付的托管费 24,376,607.86 32,327,266.97 注：自 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 7 月 9 日止，基金托管费每日计提，按月支付。基金托管费按 前一日的基金资产净值的 0.25%的年费率计提。计算方法如下： H=E×0.25%/当年天数 根据《银华基金管理股份有限公司关于调低旗下部分基金费率并修订基金合同的公告》，自 2023 年 7 月 10 日起，基金托管费每日计提，按月支付。基金托管费按前一日的基金资产净值的 0.20%的年费率计提。计算方法如下： H=E×0.20%/当年天数 H 为每日应计提的基金托管费 E 为前一日的基金资产净值 7.4.10.2.3 销售服务费 单位：人民币元 本期 获得销售服务费的各关联 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 日 方名称 当期发生的基金应支付的销售服务费 银华富裕主题混合 A 银华富裕主题混合 C 合计 银华基金 - 1,388.92 1,388.92 合计 - 1,388.92 1,388.92 上年度可比期间 获得销售服务费的各关联 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 12 月 31 日 方名称 当期发生的基金应支付的销售服务费 银华富裕主题混合 A 银华富裕主题混合 C 合计 银华基金 - 173.63 173.63 合计 - 173.63 173.63 注：（1）基金销售服务费每日计提，按月支付。本基金 A 类基金份额不收取销售服务费，C 类基金份额销售服务费年费率为 0.60%。本基金 C 类基金份额销售服务费计提的计算方法如下： H=E×0.60%/当年天数 H 为 C 类基金份额每日应计提的销售服务费 E 为 C 类基金份额前一日的基金资产净值 （2）本基金自 2023 年 5 月 26 日起增设 C 类基金份额 7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 注：无。 7.4.10.4 报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明 7.4.10.4.1 与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的 情况 注：无。 7.4.10.4.2 与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务 的情况 注：无。 7.4.10.5 各关联方投资本基金的情况 7.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 注：无。 7.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 注：无。 7.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 2023年1月1日至2023年12月31日 关联方名称 日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 中国建设银行 620,966,360.13 4,235,157.14 684,150,042.63 3,181,603.01 注：本基金的银行存款由基金托管人中国建设银行保管，按同业利率或约定利率计息。 7.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 注：无。 7.4.10.8 其他关联交易事项的说明 无。 7.4.11 利润分配情况 注：无。 7.4.12 期末（2024 年 12 月 31 日）本基金持有的流通受限证券 7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 注：无。 7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 注：无。 7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购 无。 7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购 无。 7.4.12.4 期末参与转融通证券出借业务的证券 注：无。 7.4.13 金融工具风险及管理 7.4.13.1 风险管理政策和组织架构 本基金在日常经营活动中涉及的财务风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金管理人制定了政策和程序来识别及分析这些风险，并设定适当的风险限额及内部控制流程，通过可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。本基金管理人建立了以董事会风险控制委员会为核心的，由董事会风险控制委员会、经营管理层及各具体业务部门组成的三道风险监控防线。在董事会领导下，董事会风险控制委员会定期听取审阅公司风险管理报告及相关情况，掌握公司的总体风险状况，确保风险控制与业务发展同步进行；公司总经理负责，由公司投资决策委员会和公司总经理及副总经理组成的经营管理层，通过风险管理部，对各项业务风险状况进行监督并及时制定相应对策和实施控制措施；由各部门总监负责，部门全员参与，根据公司经营计划、业务规则及自身具体情况制定本部门的作业流程及风险控制措施，同时分别在自己的授权范围内对关联部门及岗位进行监督并承担相应职责。 7.4.13.2 信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息，导致基金资产损失和收益变化的风险。本基金均投资于具有良好信用等级的证券，且通过分散化投资以分散信用风险。本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券，不得超过该证券的 10%。 本基金在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成证券交收和款项清算，因此违约风险发生的可能性很小；基金在进行银行间同业市场交易前均对交易对手进行信用评估，以控制相应的信用风险。 7.4.13.3 流动性风险 流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。本基金的流动性风险一方面来自于基金 份额持有人可按合同要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难。 7.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析 本基金的基金管理人严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等有关法规的要求对本基金组合资产的流动性风险进行管理。本基金的基金管理人采用监控流动性受限资产比例及压力测试等方式防范流动性风险，并于开放日对本基金的申购赎回情况进行监控，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配，使得本基金资产的变现能力与投资者赎回需求的匹配与平衡。本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。 本基金主要投资品种符合合同规定，除在附注 7.4.12 中列示的部分基金资产流通暂时受限制外（如有），在正常市场条件下其余均能及时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券资产的公允价值。除附注 7.4.12.3中列示的卖出回购金融资产款余额（如有）将在 1 个月内到期且计息外，本基金于资产负债表日所持有的金融负债的合约约定剩余到期日均为一年以内且一般不计息，可赎回基金份额净值无固定到期日且不计息，因此账面余额一般即为未折现的合约到期现金流量。 7.4.13.4 市场风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 7.4.13.4.1 利率风险 利率风险是指基金的公允价值或未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。 7.4.13.4.1.1 利率风险敞口 单位：人民币元 本期末 1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计 2024 年 12 月 31 日 资产 货币资金 620,966,360.13 - - - 620,966,360.13 结算备付金 18,806,627.60 - - - 18,806,627.60 存出保证金 2,463,744.35 - - - 2,463,744.35 交易性金融资产 - 30,791,291.51 -10,888,095,563 10,918,886,854.61 .10 应收申购款 - - - 2,074,543.45 2,074,543.45 应收清算款 - - - 46,848,616.81 46,848,616.81 资产总计 642,236,732.08 30,791,291.51 -10,937,018,723 11,610,046,746.95 .36 负债 应付赎回款 - - - 22,143,674.24 22,143,674.24 应付管理人报酬 - - - 11,407,394.90 11,407,394.90 应付托管费 - - - 1,901,232.48 1,901,232.48 应付清算款 - - - 27,913,218.70 27,913,218.70 应付销售服务费 - - - 2,559.89 2,559.89 应交税费 - - - 586,684.73 586,684.73 其他负债 - - - 8,261,288.06 8,261,288.06 负债总计 - - - 72,216,053.00 72,216,053.00 利率敏感度缺口 642,236,732.08 30,791,291.51 -10,864,802,670 11,537,830,693.95 .36 上年度末 1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计 2023 年 12 月 31 日 资产 货币资金 684,150,042.63 - - - 684,150,042.63 结算备付金 12,604,321.57 - - - 12,604,321.57 存出保证金 1,813,864.10 - - - 1,813,864.10 交易性金融资产 - - -11,330,805,240 11,330,805,240.85 .85 应收申购款 - - - 5,201,500.47 5,201,500.47 资产总计 698,568,228.30 - -11,336,006,741 12,034,574,969.62 .32 负债 应付赎回款 - - - 13,124,561.44 13,124,561.44 应付管理人报酬 - - - 12,103,568.64 12,103,568.64 应付托管费 - - - 2,017,261.44 2,017,261.44 应付清算款 - - - 28,473.75 28,473.75 应付销售服务费 - - - 2,587.46 2,587.46 应交税费 - - - 586,684.73 586,684.73 其他负债 - - - 8,061,326.66 8,061,326.66 负债总计 - - - 35,924,464.12 35,924,464.12 利率敏感度缺口 698,568,228.30 - -11,300,082,277 11,998,650,505.50 .20 注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以分类。 7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析 该利率敏感性分析基于本基金报表日的利率风险状况 假设 假定所有期限的利率均以相同幅度变动 25 个基点，其他变量不变 此项影响并未考虑管理层为减低利率风险而可能采取的风险管理活动 对资产负债表日基金资产净值的 相关风险变量的变 影响金额（单位：人民币元） 动 上年度末 （2023 年 12 月 分析 本期末（2024年12月31日） 31 日 ） +25 个基点 -319,436.93 0.00 -25 个基点 319,436.93 0.00 7.4.13.4.2 外汇风险 7.4.13.4.2.1 外汇风险敞口 注:无。 7.4.13.4.3 其他价格风险 其他价格风险主要为市场价格风险，市场价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于上市交易的证券，所面临的其他价格风险包含单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，以及市场价格变化或波动所引起的股票、债券和基金等各类资产损失的可能性。 本基金严格按照基金合同中对投资组合比例的要求进行资产配置，通过投资组合的分散化降低其他价格风险。并且，基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，动态、及时地跟踪和控制其他价格风险。 7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口 金额单位：人民币元 本期末 上年度末 项目 2024 年 12 月 31 日 2023年12月31日 公允价值 占基金资产净值 公允价值 占基金资产净 比例（%） 值比例（%） 交易性金融资 10,888,095,563.10 94.37 11,330,805,240.85 94.43 产－股票投资 交易性金融资 - - - - 产－基金投资 交易性金融资 30,791,291.51 0.27 - - 产－债券投资 交易性金融资 产－贵金属投 - - - - 资 衍生金融资产 - - - - －权证投资 其他 - - - - 合计 10,918,886,854.61 94.64 11,330,805,240.85 94.43 7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析 假定本基金的业绩比较基准变化 5%，其他变量不变； 用期末时点比较基准浮动 5%基金资产净值相对应变化带来估测组合市场价格 假设 风险； Beta 系数是根据过去一个年度的基金资产净值和基准指数数据回归得出，反映了 基金和基准的相关性。 对资产负债表日基金资产净值的 相关风险变量的变 影响金额（单位：人民币元） 动 上年度末 （2023 年 12 月 本期末（2024年12月31日） 31 日 ） 分析 业绩比较基准上升 358,365,597.39 606,255,115.31 5% 业绩比较基准下降 -358,365,597.39 -606,255,115.31 5% 7.4.14 公允价值 7.4.14.1 金融工具公允价值计量的方法 公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的 最低层次决定： 第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价； 第二层次：除 第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值； 第三层次：相关资产或负债 的不可观察输入值。 7.4.14.2 持续的以公允价值计量的金融工具 7.4.14.2.1 各层次金融工具的公允价值 单位：人民币元 公允价值计量结果所属的层次 本期末 上年度末 2024 年 12 月 31 日 2023 年 12 月 31 日 第一层次 10,888,095,563.10 11,330,805,240.85 第二层次 30,791,291.51 - 第三层次 - - 合计 10,918,886,854.61 11,330,805,240.85 7.4.14.2.2 公允价值所属层次间的重大变动 对于公开市场交易的证券、基金等投资，若出现交易不活跃（包括重大事项停牌、境内股 票涨跌停等导致的交易不活跃）和非公开发行等情况，本基金不会于交易不活跃期间及限售期 间将相关投资的公允价值列入第一层次，并根据估值调整中采用的对公允价值计量整体而言具 有重要意义的输入值所属的最低层次，确定相关投资的公允价值应属第二层次或第三层次。本 基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。 7.4.14.2.3 第三层次公允价值余额及变动情况 7.4.14.2.3.1 第三层次公允价值余额及变动情况 注：无。 7.4.14.2.3.2 使用重要不可观察输入值的第三层次公允价值计量的情况 注：无。 7.4.14.3 非持续的以公允价值计量的金融工具的说明 本基金本报告期末及上年度末均未持有非持续的以公允价值计量的金融工具。 7.4.14.4 不以公允价值计量的金融工具的相关说明 本基金持有的不以公允价值计量的金融工具为以摊余成本计量的金融资产和金融负债，这 些金融工具因其剩余期限较短，所以其账面价值与公允价值相若。 7.4.15 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 7.4.15.1 承诺事项 注：无。 7.4.15.2 其他事项 注：无。 7.4.15.3 财务报表的批准 本财务报表已于 2025 年 3 月 26 日经本基金的基金管理人批准。 §8 投资组合报告 8.1 期末基金资产组合情况 金额单位：人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 10,888,095,563.10 93.78 其中：股票 10,888,095,563.10 93.78 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 30,791,291.51 0.27 其中：债券 30,791,291.51 0.27 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售金融资 - - 产 7 银行存款和结算备付金合计 639,772,987.73 5.51 8 其他各项资产 51,386,904.61 0.44 9 合计 11,610,046,746.95 100.00 8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 8.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 金额单位：人民币元 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%） A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 1,002,032,436.00 8.68 C 制造业 3,135,158,838.61 27.17 D 电力、热力、燃气及水生产和供 应业 166,768,404.00 1.45 E 建筑业 - - F 批发和零售业 26,039,213.00 0.23 G 交通运输、仓储和邮政业 982,743,503.00 8.52 H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务 业 877,580,000.00 7.61 J 金融业 4,496,623,168.49 38.97 K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 201,150,000.00 1.74 M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 - - O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 10,888,095,563.10 94.37 8.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 注：本基金本报告期末未持有港股通投资股票。 8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 金额单位：人民币元 序号 股票代 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%） 码 1 600941 中国移动 6,000,000 708,960,000.00 6.14 2 600036 招商银行 18,000,000 707,400,000.00 6.13 3 601398 工商银行 100,000,000 692,000,000.00 6.00 4 000333 美的集团 9,000,000 676,980,000.00 5.87 5 600938 中国海油 22,000,000 649,220,000.00 5.63 6 600660 福耀玻璃 10,000,000 624,000,000.00 5.41 7 601988 中国银行 100,092,300 551,508,573.00 4.78 8 600066 宇通客车 20,000,000 527,600,000.00 4.57 9 601601 中国太保 14,999,982 511,199,386.56 4.43 10 600690 海尔智家 17,624,293 501,763,621.71 4.35 11 000429 粤高速 A 30,000,000 441,000,000.00 3.82 12 600919 江苏银行 39,999,910 392,799,116.20 3.40 13 600926 杭州银行 24,330,308 355,465,799.88 3.08 14 601318 中国平安 5,999,958 315,897,788.70 2.74 15 001965 招商公路 20,000,000 279,000,000.00 2.42 16 600415 小商品城 15,000,000 201,150,000.00 1.74 17 600132 重庆啤酒 3,132,938 197,437,752.76 1.71 18 601838 成都银行 11,258,206 192,627,904.66 1.67 19 000651 格力电器 4,000,000 181,800,000.00 1.58 20 600886 国投电力 10,034,200 166,768,404.00 1.45 21 601009 南京银行 14,523,546 154,675,764.90 1.34 22 601319 中国人保 20,000,000 152,400,000.00 1.32 23 603195 公牛集团 2,138,549 150,211,681.76 1.30 24 002966 苏州银行 15,999,891 129,759,116.01 1.12 25 601225 陕西煤业 5,000,000 116,300,000.00 1.01 26 600999 招商证券 6,039,589 115,718,525.24 1.00 27 601728 中国电信 16,000,000 115,520,000.00 1.00 28 601229 上海银行 10,000,000 91,500,000.00 0.79 29 601688 华泰证券 4,999,926 87,948,698.34 0.76 30 601088 中国神华 2,000,000 86,960,000.00 0.75 31 002032 苏 泊 尔 1,599,986 85,135,255.06 0.74 32 001872 招商港口 4,078,300 83,482,801.00 0.72 33 600741 华域汽车 3,499,982 61,634,683.02 0.53 34 601898 中煤能源 5,000,200 60,902,436.00 0.53 35 600050 中国联通 10,000,000 53,100,000.00 0.46 36 601919 中远海控 3,000,000 46,500,000.00 0.40 37 601857 中国石油 5,000,000 44,700,000.00 0.39 38 600177 雅戈尔 4,999,904 44,499,145.60 0.39 39 600968 海油发展 8,000,000 34,160,000.00 0.30 40 000933 神火股份 1,999,923 33,798,698.70 0.29 41 600350 山东高速 3,228,200 33,185,896.00 0.29 42 600582 天地科技 5,000,000 30,900,000.00 0.27 43 600377 宁沪高速 2,000,000 30,620,000.00 0.27 44 600548 深高速 2,000,000 26,960,000.00 0.23 45 600012 皖通高速 1,500,000 26,475,000.00 0.23 46 002867 周大生 1,792,100 26,039,213.00 0.23 47 601128 常熟银行 2,999,980 22,709,848.60 0.20 48 600033 福建高速 3,999,950 15,519,806.00 0.13 49 000999 华润三九 300,000 13,302,000.00 0.12 50 601628 中国人寿 299,920 12,572,646.40 0.11 51 600901 江苏金租 2,000,000 10,440,000.00 0.09 52 002128 电投能源 500,000 9,790,000.00 0.08 53 600519 贵州茅台 4,000 6,096,000.00 0.05 8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 8.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位：人民币元 序号 股票代 股票名称 本期累计买入金额 占期初基金资产净值比例(%) 码 1 600036 招商银行 1,769,872,998.52 14.75 2 601988 中国银行 1,583,217,736.40 13.19 3 600809 山西汾酒 1,581,790,543.07 13.18 4 600690 海尔智家 1,388,640,886.22 11.57 5 601398 工商银行 1,209,494,242.60 10.08 6 601857 中国石油 775,917,799.16 6.47 7 000651 格力电器 742,130,828.25 6.19 8 600660 福耀玻璃 738,985,701.16 6.16 9 601601 中国太保 676,836,238.26 5.64 10 601328 交通银行 625,127,759.88 5.21 11 600066 宇通客车 571,754,127.95 4.77 12 000333 美的集团 504,869,455.28 4.21 13 000858 五 粮 液 470,205,156.24 3.92 14 000921 海信家电 464,344,677.44 3.87 15 600941 中国移动 447,905,271.80 3.73 16 600795 国电电力 447,421,596.36 3.73 17 001286 陕西能源 419,760,274.76 3.50 18 600600 青岛啤酒 402,677,492.43 3.36 19 601225 陕西煤业 393,944,024.73 3.28 20 600938 中国海油 375,823,104.77 3.13 21 601985 中国核电 367,815,706.68 3.07 22 600919 江苏银行 360,765,971.94 3.01 23 600132 重庆啤酒 357,758,889.01 2.98 24 600926 杭州银行 351,425,085.28 2.93 25 601318 中国平安 347,453,625.04 2.90 26 600023 浙能电力 345,148,896.27 2.88 27 003816 中国广核 344,395,531.00 2.87 28 600489 中金黄金 342,399,738.73 2.85 29 001965 招商公路 341,425,751.75 2.85 30 600519 贵州茅台 339,602,866.41 2.83 31 601088 中国神华 330,532,633.89 2.75 32 000429 粤高速 A 317,776,286.39 2.65 33 002594 比亚迪 307,623,271.24 2.56 34 000596 古井贡酒 271,580,208.69 2.26 35 000999 华润三九 255,341,613.77 2.13 36 600900 长江电力 254,481,431.50 2.12 37 603195 公牛集团 242,632,719.77 2.02 注：“买入金额”按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑交易费用。 8.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位：人民币元 序号 股票代 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净值比例(%) 码 1 600809 山西汾酒 2,352,781,743.28 19.61 2 600600 青岛啤酒 1,353,314,110.22 11.28 3 600519 贵州茅台 1,285,901,486.34 10.72 4 601988 中国银行 1,179,721,881.50 9.83 5 600036 招商银行 1,169,199,165.73 9.74 6 601088 中国神华 1,155,749,605.89 9.63 7 000596 古井贡酒 1,088,438,847.64 9.07 8 601985 中国核电 1,011,313,452.25 8.43 9 600938 中国海油 981,405,229.76 8.18 10 600941 中国移动 819,962,136.52 6.83 11 600690 海尔智家 806,345,813.55 6.72 12 600795 国电电力 739,804,839.10 6.17 13 601857 中国石油 695,984,358.25 5.80 14 000333 美的集团 689,561,386.24 5.75 15 000568 泸州老窖 662,669,673.97 5.52 16 600900 长江电力 606,278,763.58 5.05 17 601398 工商银行 598,732,251.63 4.99 18 601328 交通银行 592,770,906.28 4.94 19 000651 格力电器 566,614,724.20 4.72 20 600886 国投电力 532,226,083.95 4.44 21 000921 海信家电 464,168,676.01 3.87 22 000858 五 粮 液 432,842,345.86 3.61 23 003816 中国广核 399,844,041.97 3.33 24 600546 山煤国际 385,285,066.66 3.21 25 000999 华润三九 353,824,108.98 2.95 26 603198 迎驾贡酒 343,144,104.05 2.86 27 601225 陕西煤业 340,366,895.06 2.84 28 001286 陕西能源 338,766,368.23 2.82 29 600023 浙能电力 304,706,352.00 2.54 30 001965 招商公路 292,452,743.44 2.44 31 002594 比亚迪 287,886,752.80 2.40 32 600489 中金黄金 281,912,667.60 2.35 33 600188 兖矿能源 273,543,299.62 2.28 34 600660 福耀玻璃 242,290,580.23 2.02 注：“卖出金额”按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑交易费用。 8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 单位: 人民币元 买入股票成本（成交）总额 27,884,495,821.84 卖出股票收入（成交）总额 29,330,994,550.00 注：“买入股票成本总额”和“卖出股票收入总额”均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑交易费用。 8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 金额单位：人民币元 序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例（%） 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 30,791,291.51 0.27 其中：政策性金融债 - - 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债（可交换债） - - 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 30,791,291.51 0.27 8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 金额单位：人民币元 序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%） 1 282400001 24 太保寿险永 300,000 30,791,291.51 0.27 续债 01 8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。 8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 注：本基金本报告期末未持有贵金属。 8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注：本基金本报告期末未持有权证。 8.10 本基金投资股指期货的投资政策 本基金在本报告期未投资股指期货。 8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 8.11.1 本期国债期货投资政策 本基金在本报告期未投资国债期货。 8.11.2 本期国债期货投资评价 本基金在本报告期未投资国债期货。 8.12 投资组合报告附注 8.12.1 基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查，或在 报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形 本基金投资的前十名证券的发行主体本期不存在被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 8.12.2 基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库之外的情形。 8.12.3 期末其他各项资产构成 单位：人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 2,463,744.35 2 应收清算款 46,848,616.81 3 应收股利 - 4 应收利息 - 5 应收申购款 2,074,543.45 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 51,386,904.61 8.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 8.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 注：本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。 8.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因，各比例的分项之和与合计可能有尾差。 §9 基金份额持有人信息 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位：份 持有人结构 持有人 机构投资者 个人投资者 份额级别 户数 户均持有的基 金份额 占总份 占总份 （户） 持有份额 额比例 持有份额 额比例 （%） （%） 银华富裕 主题混合 839,055 3,190.01 11,460,525.20 0.43 2,665,130,659.48 99.57 A 银华富裕 主题混合 808 1,409.55 - - 1,138,917.78 100.00 C 合计 839,863 3,188.29 11,460,525.20 0.43 2,666,269,577.26 99.57 注：对于分级基金机构/个人投资者持有份额占总份额比例的计算当中，对下属分级基金，比例的分母采用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额总额）。 9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例（%） 基金管 银华富裕主题混合 A 3,187,586.80 0.12 理人所 有从业 人员持 银华富裕主题混合 C 473.24 0.04 有本基 金 合计 3,188,060.04 0.12 9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份） 本公司高级管理人员、 银华富裕主题混合 A 0~10 基金投资和研究部门 负责人持有本开放式 银华富裕主题混合 C - 基金 合计 0~10 本基金基金经理持有 银华富裕主题混合 A 50~100 本开放式基金 银华富裕主题混合 C - 合计 50~100 §10 开放式基金份额变动 单位：份 项目 银华富裕主题混合 A 银华富裕主题混合 C 基金合同生效日 （2006 年 11 月 16 5,071,013,120.30 - 日）基金份额总额 本报告期期初基金份 3,068,127,500.62 4,550,991.28 额总额 本报告期基金总申购 209,963,732.35 5,858,581.22 份额 减：本报告期基金总 601,500,048.29 9,270,654.72 赎回份额 本报告期基金拆分变 - - 动份额 本报告期期末基金份 2,676,591,184.68 1,138,917.78 额总额 注：如有相应情况，总申购份额含红利再投、转换入份额，总赎回份额含转换出份额。 §11 重大事件揭示 11.1 基金份额持有人大会决议 本报告期内，无基金份额持有人大会决议。 11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 11.2.1 基金管理人的重大人事变动 本报告期内，本基金管理人未发生重大人事变动。 11.2.2 基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 经中国建设银行股份有限公司（以下简称“中国建设银行”）研究决定，蔡亚蓉女士不再 担任中国建设银行资产托管业务部总经理职务。 11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 本报告期内，无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。 11.4 基金投资策略的改变 本报告期内，基金投资策略未发生改变。 11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 本基金的审计机构是安永华明会计师事务所（特殊普通合伙），报告期内本基金应支付给聘任会计师事务所的报酬共计人民币 98,000.00 元。 该审计机构已经为本基金连续提供了 18年的审计服务。 11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 11.6.1 管理人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 注：本报告期内，基金管理人及其相关高级管理人员无受稽查或处罚等情况。 11.6.2 托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 注：本报告期内，基金托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。 11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位：人民币元 股票交易 应支付该券商的佣金 券商名称 交易单元 占当期股票成 占当期佣金 备注 数量 成交金额 交总额的比例 佣金 总量的比例 (%) (%) 民生证券 2 9,867,761,18 17.25 5,230,849.04 13.85 - 8.64 方正证券 4 6,793,666,84 11.87 4,864,230.33 12.88 - 2.29 华创证券 2 5,777,339,98 10.10 3,085,930.34 8.17 - 6.37 银河证券 1 5,548,214,18 9.70 2,947,648.32 7.80 - 9.64 第一创业 2 3,804,862,49 6.65 3,599,004.92 9.53 - 7.12 中信建投 1 3,395,418,05 5.93 3,149,622.07 8.34 - 8.62 广发证券 2 3,248,427,12 5.68 1,620,267.09 4.29 - 6.90 长江证券 2 3,098,587,48 5.42 2,280,786.78 6.04 - 2.85 中金公司 2 2,661,537,56 4.65 1,186,780.31 3.14 - 2.83 东北证券 5 1,784,982,83 3.12 1,688,394.84 4.47 - 2.83 国投证券 3 1,648,825,71 2.88 1,559,632.13 4.13 - 1.03 西南证券 4 1,628,704,05 2.85 726,216.21 1.92 - 6.08 国泰君安 2 1,199,584,18 2.10 534,876.24 1.42 - 0.45 东方证券 3 1,183,416,86 2.07 1,119,397.85 2.96 - 2.08 西部证券 2 1,091,462,19 1.91 486,686.53 1.29 - 6.03 招商证券 2 749,438,455. 1.31 708,892.90 1.88 - 26 长城证券 2 718,576,298. 1.26 679,741.57 1.80 - 92 兴业证券 3 717,364,874. 1.25 679,372.74 1.80 - 15 中邮证券 2 596,971,331. 1.04 445,280.06 1.18 - 71 中信证券 3 572,499,065. 1.00 255,276.54 0.68 - 35 财通证券 2 410,536,342. 0.72 306,219.70 0.81 - 82 申万宏源 1 326,363,490. 0.57 308,719.79 0.82 - 36 华泰证券 3 249,194,830. 0.44 202,335.58 0.54 - 66 东兴证券 3 141,754,908. 0.25 105,735.12 0.28 - 85 撤销 诚通证券 0 - - - - 2 个 交易 单元 撤销 东方财富 0 - - - - 2 个 交易 单元 东吴证券 2 - - - - - 东莞证券 1 - - - - - 光大证券 2 - - - - - 国都证券 2 - - - - - 国金证券 2 - - - - - 国新证券 1 - - - - - 国信证券 1 - - - - 撤销 1 个 交易 单元 海通证券 2 - - - - - 宏信证券 2 - - - - - 红塔证券 1 - - - - - 华安证券 1 - - - - - 撤销 华宝证券 1 - - - - 2 个 交易 单元 华福证券 3 - - - - - 华金证券 2 - - - - - 江海证券 1 - - - - - 南京证券 1 - - - - - 平安证券 2 - - - - - 瑞银证券 1 - - - - - 山西证券 2 - - - - - 上海证券 1 - - - - - 申万宏源 1 - - - - - 西部证券 太平洋证 4 - - - - - 券 天风证券 2 - - - - - 五矿证券 2 - - - - - 湘财证券 1 - - - - - 中泰证券 1 - - - - - 中银国际 1 - - - - - 中原证券 2 - - - - - 注：1、公司选择证券公司参与证券交易的标准为：（1）具备为公募基金提供交易服务、研究服务所需的业务资格。（2）财务状况良好，经营行为规范。（3）建立并具有健全的合规风控制度。（4）具有较强的交易服务能力、研究服务能力。 2、公司将参与证券交易的合作券商分为普通合作券商和重点合作券商两类。其中，普通合作券商应具备较强的交易服务能力；重点合作券商除需满足具备较强的交易服务能力要求外，还需具备较强的研究服务能力。 3、符合以上标准的证券公司可向公司提出准入申请，并按要求提交相关材料。公司对证券公司提交的材料依次开展初审评估、评审会评审及公司领导审批，通过评审及审批的证券公司方可获得证券交易参与资格。 4、本基金管理人严格落实《公开募集证券投资基金证券交易费用管理规定》的要求，2024 年 6 月 30 日前完成股票交易佣金费率的调整。 11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 金额单位：人民币元 债券交易 债券回购交易 权证交易 券商名 占当期债 占当期债券 占当期权 称 成交金额 券 成交金额 回购成交总 成交金额 证 成交总额 额的比例(%) 成交总额 的比例(%) 的比例(%) 民生证 - - - - - - 券 方正证 - - - - - - 券 华创证 - - - - - - 券 银河证 - - - - - - 券 第一创 - - - - - - 业 中信建 - - - - - - 投 广发证 - - - - - - 券 长江证 - - - - - - 券 中金公 - - - - - - 司 东北证 - - - - - - 券 国投证 - - - - - - 券 西南证 - - - - - - 券 国泰君 - - - - - - 安 东方证 - - - - - - 券 西部证 - - - - - - 券 招商证 - - - - - - 券 长城证 - - - - - - 券 兴业证 - - - - - - 券 中邮证 - - - - - - 券 中信证 - - - - - - 券 财通证 - - - - - - 券 申万宏 - - - - - - 源 华泰证 - - - - - - 券 东兴证 - - - - - - 券 诚通证 - - - - - - 券 东方财 - - - - - - 富 东吴证 - - - - - - 券 东莞证 - - - - - - 券 光大证 - - - - - - 券 国都证 - - - - - - 券 国金证 - - - - - - 券 国新证 - - - - - - 券 国信证 - - - - - - 券 海通证 - - - - - - 券 宏信证 - - - - - - 券 红塔证 - - - - - - 券 华安证 - - - - - - 券 华宝证 - - - - - - 券 华福证 - - - - - - 券 华金证 - - - - - - 券 江海证 - - - - - - 券 南京证 - - - - - - 券 平安证 - - - - - - 券 瑞银证 - - - - - - 券 山西证 - - - - - - 券 上海证 - - - - - - 券 申万宏 源西部 - - - - - - 证券 太平洋 - - - - - - 证券 天风证 - - - - - - 券 五矿证 - - - - - - 券 湘财证 - - - - - - 券 中泰证 - - - - - - 券 中银国 - - - - - - 际 中原证 - - - - - - 券 11.8 其他重大事件 序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 《银华基金管理股份有限公司关于终 本基金管理人网站,中 1 止北京增财基金销售有限公司办理旗 国证监会基金电子披露 2024 年 1 月 5 日 下基金相关业务公告》 网站,证券时报 《银华富裕主题混合型证券投资基金 本基金管理人网站,中 2 2023 年第 4 季度报告》 国证监会基金电子披露 2024 年 1 月 19 日 网站 《银华基金管理股份有限公司旗下部 3 分基金2023年第4季度报告提示性公 四大证券报 2024 年 1 月 19 日 告》 4 《银华富裕主题混合型证券投资基金 本基金管理人网站,中 2024 年 3 月 29 日 2023 年年度报告》 国证监会基金电子披露 网站 5 《银华基金管理股份有限公司旗下部 四大证券报 2024 年 3 月 29 日 分基金 2023 年年度报告提示性公告》 《银华富裕主题混合型证券投资基金 本基金管理人网站,中 6 2024 年第 1 季度报告》 国证监会基金电子披露 2024 年 4 月 19 日 网站 《银华基金管理股份有限公司旗下部 7 分基金2024年第1季度报告提示性公 四大证券报 2024 年 4 月 19 日 告》 《银华富裕主题混合型证券投资基金 本基金管理人网站,中 8 基金产品资料概要更新》 国证监会基金电子披露 2024 年 5 月 10 日 网站 《银华富裕主题混合型证券投资基金 本基金管理人网站,中 9 招募说明书更新(2024 年第 1 号)》 国证监会基金电子披露 2024 年 5 月 10 日 网站 《银华富裕主题混合型证券投资基金 本基金管理人网站,中 10 基金产品资料概要更新》 国证监会基金电子披露 2024 年 6 月 28 日 网站 《银华富裕主题混合型证券投资基金 本基金管理人网站,中 11 2024 年第 2 季度报告》 国证监会基金电子披露 2024 年 7 月 18 日 网站 《银华基金管理股份有限公司旗下部 12 分基金2024年第2季度报告提示性公 四大证券报 2024 年 7 月 18 日 告》 《银华富裕主题混合型证券投资基金 本基金管理人网站,中 13 2024 年中期报告》 国证监会基金电子披露 2024 年 8 月 31 日 网站 14 《银华基金管理股份有限公司旗下部 四大证券报 2024 年 8 月 31 日 分基金 2024 年中期报告提示性公告》 《银华基金管理股份有限公司关于暂 本基金管理人网站,中 15 停海银基金销售有限公司办理本公司 国证监会基金电子披露 2024 年 9 月 13 日 旗下基金销售业务的公告》 网站,四大证券报 《银华富裕主题混合型证券投资基金 本基金管理人网站,中 16 2024 年第 3 季度报告》 国证监会基金电子披露 2024 年 10 月 24 日 网站 《银华基金管理股份有限公司旗下部 17 分基金2024年第3季度报告提示性公 四大证券报 2024 年 10 月 24 日 告》 《银华富裕主题混合型证券投资基金 本基金管理人网站,中 18 招募说明书更新(2024 年第 2 号)》 国证监会基金电子披露 2024 年 10 月 25 日 网站 《银华富裕主题混合型证券投资基金 本基金管理人网站,中 19 基金产品资料概要更新》 国证监会基金电子披露 2024 年 10 月 25 日 网站 §12 影响投资者决策的其他重要信息 12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 注：本基金本报告期内不存在持有基金份额比例达到或者超过 20%的单一投资者的情况。 12.2 影响投资者决策的其他重要信息 无。 §13 备查文件目录 13.1 备查文件目录 13.1.1 中国证监会核准银华富裕主题股票型证券投资基金设立的文件 13.1.2《银华富裕主题混合型证券投资基金招募说明书》 13.1.3《银华富裕主题混合型证券投资基金基金合同》 13.1.4《银华富裕主题混合型证券投资基金托管协议》 13.1.5《银华基金管理股份有限公司开放式基金业务规则》 13.1.6 本基金管理人业务资格批件和营业执照 13.1.7 本基金托管人业务资格批件和营业执照 13.1.8 报告期内本基金管理人在指定媒体上披露的各项公告 13.2 存放地点 上述备查文本存放在本基金管理人或基金托管人的办公场所。本报告存放在本基金管理人及托管人住所，供公众查阅、复制。 13.3 查阅方式 投资者可免费查阅，在支付工本费后，可在合理时间内取得上述文件的复制件或复印件。相关公开披露的法律文件，投资者还可在本基金管理人网站（www.yhfund.com.cn）查阅。 银华基金管理股份有限公司 2025 年 3 月 28 日