银华专精特新量化优选股票型发起式证券 投资基金 2025 年中期报告 2025 年 6 月 30 日 基金管理人：银华基金管理股份有限公司 基金托管人：中国工商银行股份有限公司 送出日期：2025 年 8 月 29 日 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本中期报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2025 年 08 月 27 日复核了本 报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2025 年 01 月 01 日起至 06 月 30 日止。 1.2 目录 §1 重要提示及目录......2 1.1 重要提示 ...... 2 1.2 目录 ...... 3 §2 基金简介 ......5 2.1 基金基本情况 ...... 5 2.2 基金产品说明 ...... 5 2.3 基金管理人和基金托管人 ...... 6 2.4 信息披露方式 ...... 6 2.5 其他相关资料 ...... 6 §3 主要财务指标和基金净值表现 ......6 3.1 主要会计数据和财务指标 ...... 6 3.2 基金净值表现 ...... 7 §4 管理人报告 ......9 4.1 基金管理人及基金经理情况 ...... 9 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ...... 12 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ...... 12 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ...... 12 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ...... 13 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ...... 13 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ...... 13 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ...... 13 §5 托管人报告 ...... 14 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ...... 14 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ..... 14 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ...... 14 §6 半年度财务会计报告（未经审计） ...... 14 6.1 资产负债表 ...... 14 6.2 利润表 ...... 15 6.3 净资产变动表 ...... 17 6.4 报表附注 ...... 19 §7 投资组合报告 ......39 7.1 期末基金资产组合情况 ...... 39 7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 ...... 40 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ...... 40 7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ...... 53 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ...... 54 7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ...... 54 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ...... 55 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ...... 55 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ...... 55 7.10 本基金投资股指期货的投资政策 ...... 55 7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ...... 55 7.12 投资组合报告附注 ...... 55 §8 基金份额持有人信息...... 56 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ...... 56 8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ...... 56 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 ...... 56 8.4 发起式基金发起资金持有份额情况 ...... 57 §9 开放式基金份额变动...... 57 §10 重大事件揭示...... 58 10.1 基金份额持有人大会决议 ...... 58 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...... 58 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ...... 58 10.4 基金投资策略的改变 ...... 58 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ...... 58 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ...... 58 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ...... 58 10.8 其他重大事件 ...... 61 §11 影响投资者决策的其他重要信息 ...... 62 11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况...... 62 11.2 影响投资者决策的其他重要信息 ...... 63 §12 备查文件目录...... 63 12.1 备查文件目录 ...... 63 12.2 存放地点 ...... 63 12.3 查阅方式 ...... 63 §2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 银华专精特新量化优选股票型发起式证券投资基金 基金简称 银华专精特新量化优选股票发起式 基金主代码 014668 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2022 年 7 月 20 日 基金管理人 银华基金管理股份有限公司 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 报告期末基金份 43,830,000.04 份 额总额 基金合同存续期 不定期 下属分级基金的基 银华专精特新量化优选股票发起式 A 银华专精特新量化优选股票发起式 C 金简称 下属分级基金的交 014668 014669 易代码 报告期末下属分级 25,843,843.99 份 17,986,156.05 份 基金的份额总额 2.2 基金产品说明 投资目标 本基金重点投资于具有核心竞争力的“专精特新”优质公司，捕捉重点 产业链环节的关键投资机会，追求超越业绩比较基准的投资回报，力争 实现基金资产的长期稳定增值。 投资策略 本基金所指的“专精特新”相关上市公司的企业规模符合国家《中小企 业划型标准》（工信部联企业【2011】300 号）及其修订的规定，并符合 《关于促进中小企业健康发展的指导意见》、《工业和信息化部关于促进 中小企业“专精特新”发展的指导意见》要求。“专精特新”主题相关 上市公司为工信部公示的专精特新“小巨人”名单中的上市企业及其更 新。 若上述名单内容或名称修订，则以修订后的名单为准；若未来由于 技术进步或政策变化导致本基金专精特新主题相关领域和公司相关业 务的覆盖范围发生变动，则基金管理人将在履行适当程序后对上述主题 界定进行调整、补充和修订。 本基金主要投资于符合“专精特新”主题的上市公司股票，使用主 动量化策略对“专精特新”主题界定内的股票进行筛选并进行权重的优 化，力争在跟踪“专精特新”主题表现的同时，获得相对于业绩比较基 准的超额收益。 为实现上述投资目标，本基金使用多种量化选股策略进行股票投 资，其投资逻辑如下： 1）价值成长策略。2）超跌反转策略。3）盈利惊喜策略。4）分析 师精选策略。5）事件驱动策略。 本基金投资组合比例为：股票投资占基金资产的比例为 80%-95%； 投资于“专精特新”主题上市公司发行的股票占非现金基金资产的比例 不低于 80%；投资于港股通标的股票占股票资产的比例不超过 50%；每 个交易日日终在扣除股指期货合约、国债期货合约和股票期权合约需缴 纳的交易保证金后，现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金 资产净值的 5%。其中，现金不包括结算备付金、存出保证金和应收申购 款等。 业绩比较基准 中证 1000 指数收益率*85%+商业银行活期存款利率(税后)*10%+中证港 股通综合指数（人民币）收益率*5% 风险收益特征 本基金是股票型证券投资基金，其预期风险和预期收益水平高于债券型 基金和货币市场基金。本基金可投资香港联合交易所上市的股票，如投 资港股通标的股票，将面临港股通机制下因投资环境、投资标的、市场 制度以及交易规则等差异带来的特有风险。本基金可根据投资策略需要 或不同配置地市场环境的变化，选择将部分基金资产投资于港股通标的 股票或选择不将基金资产投资于港股通标的股票，基金资产并非必然投 资港股通标的股票。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 银华基金管理股份有限公司 中国工商银行股份有限公司 信息披露 姓名 杨文辉 郭明 负责人 联系电话 (010)58163000 (010)66105799 电子邮箱 yhjj@yhfund.com.cn custody@icbc.com.cn 客户服务电话 4006783333,(010)85186558 95588 传真 (010)58163027 (010)66105798 注册地址 广东省深圳市深南大道 6008 号特 北京市西城区复兴门内大街 55 区报业大厦 19 层 号 办公地址 北京市东城区东长安街 1 号东方 北京市西城区复兴门内大街 55 广场 C2 办公楼 15 层 号 邮政编码 100738 100140 法定代表人 王珠林 廖林 2.4 信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 《证券时报》 登载基金中期报告正文的管理人互联网网 http://www.yhfund.com.cn 址 基金中期报告备置地点 基金管理人及基金托管人住所 2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 北京市东城区东长安街 1 号东 注册登记机构 银华基金管理股份有限公司 方广场东方经贸城 C2 办公楼 15 层 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 3.1.1 期 间 数 报告期(2025 年 1 月 1 日 - 2025 年 6 月 30 日) 据和指标 银华专精特新量化优选股票发起式 A 银华专精特新量化优选股票发起式 C 本期已实现收益 3,592,759.02 1,054,472.37 本期利润 5,525,506.36 1,814,103.90 加权平均基金份 0.2546 0.2791 额本期利润 本期加权平均净 23.33% 25.68% 值利润率 本期基金份额净 25.81% 25.62% 值增长率 3.1.2 期 末 数 报告期末(2025 年 6 月 30 日) 据和指标 期末可供分配利 3,775,841.77 2,449,185.11 润 期末可供分配基 0.1461 0.1362 金份额利润 期末基金资产净 31,880,382.06 21,992,134.92 值 期末基金份额净 1.2336 1.2227 值 3.1.3 累计期 报告期末(2025 年 6 月 30 日) 末指标 基金份额累计净 23.36% 22.27% 值增长率 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。2、期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。3、本报告中所列示的基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，例如：基金的认购、申购、赎回费等，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 银华专精特新量化优选股票发起式 A 阶段 份额净值增 份额净值增 业绩比较基 业绩比较基 ①－③ ②－④ 长率① 长率标准差 准收益率③ 准收益率标 ② 准差④ 过去一个月 7.10% 0.99% 4.82% 0.83% 2.28% 0.16% 过去三个月 14.26% 2.22% 2.03% 1.67% 12.23% 0.55% 过去六个月 25.81% 1.92% 6.72% 1.48% 19.09% 0.44% 过去一年 58.58% 2.28% 27.25% 1.72% 31.33% 0.56% 自基金合同 23.36% 1.85% -5.96% 1.39% 29.32% 0.46% 生效起至今 银华专精特新量化优选股票发起式 C 份额净值增 份额净值增 业绩比较基 业绩比较基 阶段 长率① 长率标准差 准收益率③ 准收益率标 ①－③ ②－④ ② 准差④ 过去一个月 7.08% 0.99% 4.82% 0.83% 2.26% 0.16% 过去三个月 14.17% 2.22% 2.03% 1.67% 12.14% 0.55% 过去六个月 25.62% 1.92% 6.72% 1.48% 18.90% 0.44% 过去一年 58.09% 2.28% 27.25% 1.72% 30.84% 0.56% 自基金合同 22.27% 1.85% -5.96% 1.39% 28.23% 0.46% 生效起至今 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准 收益率变动的比较 注：按基金合同的规定，本基金自基金合同生效起六个月内为建仓期，建仓期结束时本基金的各项投资比例已达到基金合同的规定：股票投资占基金资产的比例为 80%-95%;投资于“专精特新”主题上市公司发行的股票占非现金基金资产的比例不低于 80%;投资于港股通标的股票占股票资产的比例不超过 50%;每个交易日日终在扣除股指期货合约,国债期货合约和股票期权合约需缴纳的交易保证金后,现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%。其中,现金不包括结算备付金,存出保证金和应收申购款等。 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 银华基金管理股份有限公司成立于 2001 年 5 月，注册资本 2.222 亿人民币，是一家全牌照、 综合型资产管理公司。公司注册地为深圳，有北京和上海两家分公司，银华资本、银华国际、银华永泰三家子公司。公司拥有企业年金基金投资管理人、合格境内机构投资者（QDII）、特定客户资产管理人、社保基金境内委托投资管理人、保险资金投资管理人、基本养老保险基金证券投资管理机构、基金投资顾问业务试点等多项业务资格。截至 2025 年上半年，银华基金管理公募基金227 只，建立了覆盖权益、固收、量化、QDII、FOF、REITs 等类型的全系列产品线。 银华基金秉承“坚持做长期正确的事”的企业价值观，在业内树立了良好的品牌形象，赢得了投资者和业界的广泛认可，十次获得“金牛基金管理公司”奖。公司坚持践行企业社会责任，成立深圳市银华公益基金会，致力于改善贫困人口生活水平，推动社会教育环境的改善，促进教育公平和可持续发展；并自 2020 年起连续五年实现运营层面碳中和。 银华基金始终坚持以客户为中心，持有人利益至上，做价值投资理念的坚定追随者，不盲目追求短期收益，注重控制投资风险，以细水长流的方式积蓄力量，追求长期持续的稳健回报。4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介 任本基金的基金经理 姓名 职务 （助理）期限 证券从 说明 任职日期 离任日期 业年限 硕士学位。曾就职于信达证券股份有限公 司、国泰君安证券股份有限公司。2015 年 7 月加入银华基金，历任量化投资部量化 研究员，量化投资部基金经理助理，现任 量化投资部基金经理。自 2021 年 11 月 29 日起担任银华沪深 300指数证券投资基金 （LOF）、银华深证 100 指数证券投资基金 （LOF）、银华食品饮料量化优选股票型发 起式证券投资基金、银华稳健增利灵活配 杨腾先 本基金的 2025 年 3 - 12.5 年 置混合型发起式证券投资基金、银华新能 生 基金经理 月 7 日 源新材料量化优选股票型发起式证券投 资基金、银华医疗健康量化优选股票型发 起式证券投资基金、银华中证等权重 90 指数证券投资基金（LOF）基金经理，自 2021 年 11 月 29 日至 2023 年 3 月 16 日兼 任银华信息科技量化优选股票型发起式 证券投资基金基金经理，自 2025 年 3 月 7 日起兼任银华专精特新量化优选股票型 发起式证券投资基金基金经理基金经理。 具有从业资格。国籍：中国。 博士学位。曾就职于华龙证券有限责任公 司，2014 年 12 月加入银华基金，历任量 化投资部量化研究员、基金经理助理，现 任量化投资部总监助理/基金经理。自 2017年12月25日起担任银华抗通胀主题 证券投资基金（LOF）基金经理，自 2018 年 3 月 7 日至 2020 年 12 月 31 日兼任银 李宜璇 本基金的 2022 年 7 2025 年 3 华恒生中国企业指数分级证券投资基金 女士 基金经理 月 20 日 月 12 日 11 年 基金经理，自 2018 年 3 月 7 日至 2021 年 1月13日兼任银华文体娱乐量化优选股票 型发起式证券投资基金基金经理，自 2018 年 3 月 7 日至 2021 年 2 月 25 日兼任银华 信息科技量化优选股票型发起式证券投 资基金、银华全球核心优选证券投资基金 基金经理，自 2018 年 3 月 7 日起兼任银 华新能源新材料量化优选股票型发起式 证券投资基金基金经理，自 2020 年 9 月 29 日起兼任银华工银南方东英标普中国 新经济行业交易型开放式指数证券投资 基金（QDII）基金经理，自 2020 年 10 月 29 日起兼任银华食品饮料量化优选股票 型发起式证券投资基金基金经理，自 2021 年 1 月 1 日起兼任银华恒生中国企业指数 证券投资基金（QDII-LOF）基金经理，自 2021 年 1 月 5 日至 2022 年 6 月 29 日兼任 银华中证光伏产业交易型开放式指数证 券投资基金基金经理，自 2021 年 2 月 4 日至 2025 年 5 月 29 日兼任银华中证沪港 深 500 交易型开放式指数证券投资基金基 金经理，自 2021 年 2 月 9 日至 2022 年 6 月 29 日兼任银华中证影视主题交易型开 放式指数证券投资基金基金经理，自 2021 年 3 月 10 日至 2022 年 6 月 29 日兼任银 华中证有色金属交易型开放式指数证券 投资基金基金经理，自 2021 年 5 月 25 日 起兼任银华中证港股通消费主题交易型 开放式指数证券投资基金基金经理，自 2021 年 6 月 24 日至 2021 年 12 月 21 日兼 任银华中证 800 汽车与零部件交易型开放 式指数证券投资基金基金经理，自 2021 年 10 月 26 日起兼任银华中证细分食品饮 料产业主题交易型开放式指数证券投资 基金基金经理，自 2022 年 1 月 17 日起兼 任银华恒生港股通中国科技交易型开放 式指数证券投资基金基金经理，自 2022 年 4 月 7 日起兼任银华全球新能源车量化 优选股票型发起式证券投资基金（QDII） 基金经理，自 2022 年 7 月 20 日至 2025 年 3 月 12 日兼任银华专精特新量化优选 股票型发起式证券投资基金基金经理，自 2024 年 6 月 13 日起兼任银华恒指港股通 交易型开放式指数证券投资基金基金经 理，自 2024 年 8 月 23 日起兼任银华中证 港股通高股息投资交易型开放式指数证 券投资基金基金经理，自 2025 年 4 月 25 日起兼任银华恒生港股通中国科技交易 型开放式指数证券投资基金发起式联接 基金基金经理。具有从业资格。国籍：中 国。 注：1、此处的任职日期和离任日期均指基金合同生效日或公司作出决定之日。 2、证券从业的含义遵从《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理 办法》的相关规定。 3、谭普景先生自 2025 年 8 月 19 日起开始担任本基金基金经理助理。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本基金管理人在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券法》、《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《公开募集证券投资基金销售机构监督管理办法》、《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》及其各项实施准则、《银华专精特新量化优选股票型发起式证券投资基金基金合同》和其他有关法律法规的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益,无损害基金份额持有人利益的行为。本基金无违法、违规行为。本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，完善相应制度及流程，通过系统和人工等各种方式在各业务环节严格控制交易公平执行，公平对待旗下管理的所有基金和投资组合。本基金管理人对旗下所有投资组合过去两个季度不同时间窗内（1 日内、3 日内及 5 日内）同向交易的交易价差从 T 检验（置信度为 95%）和溢价率占优频率等方面 进行了专项分析，未发现违反公平交易制度的异常情况。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内，本基金未发现存在可能导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。 本报告期内，本基金管理人所有投资组合不存在参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 上半年中，国内外宏观经济运行呈现出一些新的特点。国内方面，整体经济格局依然延续弱复苏的态势。在消费品国补等政策支撑下，内需消费稳健。此外，上半年经济中出现了一些新的亮点，如 AI、传媒、新消费等新兴行业都出现了热度持久的产品。海外方面，关税战给全球贸易带来了明显的不确定性，全球风险偏好在上半年出现了较大幅度的波动，避险情绪上升。在上述因素的作用下，上半年 A 股市场呈现波动后修复的特征，上证指数、中证 500、创业板指等宽基指数获得正收益。行业层面，有色金属、银行等行业表现领先，煤炭、房地产等行业表现相对落后。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末银华专精特新量化优选股票发起式 A 基金份额净值为 1.2336 元，本报告期基 金份额净值增长率为 25.81%；截至本报告期末银华专精特新量化优选股票发起式 C 基金份额净值为 1.2227 元，本报告期基金份额净值增长率为 25.62%；业绩比较基准收益率为 6.72%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望下半年，我们仍然维持之前的观点。我们认为经济周期的回落与经济的新旧更替正在同步发生，我们正处于这样的进程中，新的产业链条正在逐渐取代旧产业，成为国民经济的主体支柱。随着这个进程的深入，经济活动的扩张、收入水平的提升，都将是一个缓慢但持续的过程。未来一段时期，国内政策、全球关税冲突、海外地缘冲突等指标将是新的边际影响变量，我们也将对此进行持续的观察。 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 报告期内，本基金管理人严格遵守《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算业务指引》以及中国证监会相关规定和基金合同的约定，日常估值由基金管理人同基金托管人一同进行，基金份额净值由基金管理人完成估值后，经基金托管人复核无误后由基金管理人对外公布。月末、年中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。 本基金管理人设立估值委员会（委员包括估值业务分管领导以及投资部、研究部、监察稽核部、运作保障部等部门负责人及相关业务骨干），负责研究、指导基金估值业务。估值委员会委员和负责基金日常估值业务的基金会计均具有专业胜任能力和相关工作经历。基金经理不介入基金日常估值业务；估值委员会决议之前会与涉及基金的基金经理进行充分沟通。运作保障部负责执行估值委员会制定的估值政策及决议。 参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突；本基金管理人未签约与估值相关的任何定价服务。 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本基金于本报告期内未进行利润分配。 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 报告期内，本基金存在连续六十个工作日基金资产净值低于五千万元的情形，出现该情形的 时间范围为 2022 年 7 月 20 日至 2025 年 6 月 26 日。由于本基金属于发起式基金，无需向中国证 监会报告并提出解决方案。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期内，本基金托管人在对本基金的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期内，本基金的管理人——银华基金管理股份有限公司在本基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费用开支等问题上，托管人未发现损害基金份额持有人利益的行为。 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人依法对银华基金管理股份有限公司编制和披露的本基金 2025 年中期报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。 §6 半年度财务会计报告（未经审计） 6.1 资产负债表 会计主体：银华专精特新量化优选股票型发起式证券投资基金 报告截止日：2025 年 6 月 30 日 单位：人民币元 资 产 附注号 本期末 上年度末 2025 年 6 月 30 日 2024 年 12 月 31 日 资 产： 货币资金 6.4.7.1 15,230,400.71 1,083,806.48 结算备付金 151,912.99 89,203.31 存出保证金 8,216.46 3,958.41 交易性金融资产 6.4.7.2 49,157,565.22 23,569,368.64 其中：股票投资 49,056,294.64 22,658,485.30 基金投资 - - 债券投资 101,270.58 910,883.34 资产支持证券投资 - - 贵金属投资 - - 其他投资 - - 衍生金融资产 6.4.7.3 - - 买入返售金融资产 6.4.7.4 - - 债权投资 6.4.7.5 - - 其中：债券投资 - - 资产支持证券投资 - - 其他投资 - - 其他债权投资 6.4.7.6 - - 其他权益工具投资 6.4.7.7 - - 应收清算款 - - 应收股利 - - 应收申购款 1,211,381.44 87,231.19 递延所得税资产 - - 其他资产 6.4.7.8 - - 资产总计 65,759,476.82 24,833,568.03 负债和净资产 附注号 本期末 上年度末 2025 年 6 月 30 日 2024 年 12 月 31 日 负 债： 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 6.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付清算款 11,072,797.23 - 应付赎回款 708,824.91 210,847.32 应付管理人报酬 38,269.70 26,840.75 应付托管费 6,378.29 4,473.46 应付销售服务费 2,535.04 1,511.79 应付投资顾问费 - - 应交税费 - - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 6.4.7.9 58,154.67 37,080.59 负债合计 11,886,959.84 280,753.91 净资产： 实收基金 6.4.7.10 43,830,000.04 25,082,011.65 其他综合收益 6.4.7.11 - - 未分配利润 6.4.7.12 10,042,516.94 -529,197.53 净资产合计 53,872,516.98 24,552,814.12 负债和净资产总计 65,759,476.82 24,833,568.03 注：报告截止日 2025 年 06 月 30 日，银华专精特新量化优选股票发起式 A 基金份额净值 1.2336 元，基金份额总额 25,843,843.99 份;银华专精特新量化优选股票发起式 C 基金份额净值 1.2227 元，基金份额总额 17,986,156.05 份。银华专精特新量化优选股票发起式份额总额合计为43,830,000.04 份。 6.2 利润表 会计主体：银华专精特新量化优选股票型发起式证券投资基金 本报告期：2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项 目 附注号 2025 年 1 月 1 日至 2025 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 6 月 30 日 年 6 月 30 日 一、营业总收入 7,566,047.60 -4,744,361.41 1.利息收入 3,924.26 4,161.02 其中：存款利息收入 6.4.7.13 3,924.26 4,161.02 债券利息收入 - - 资产支持证券利息 - - 收入 买入返售金融资产 - - 收入 其他利息收入 - - 2.投资收益（损失以“-” 4,828,206.44 -2,111,956.00 填列） 其中：股票投资收益 6.4.7.14 4,557,204.83 -2,298,817.19 基金投资收益 - - 债券投资收益 6.4.7.15 -11,272.76 3,224.62 资产支持证券投资 6.4.7.16 - - 收益 贵金属投资收益 6.4.7.17 - - 衍生工具收益 6.4.7.18 - - 股利收益 6.4.7.19 282,274.37 183,636.57 以摊余成本计量的 金融资产终止确认产生的 - - 收益 其他投资收益 - - 3.公允价值变动收益（损 6.4.7.20 2,692,378.87 -2,649,906.79 失以“-”号填列） 4.汇兑收益（损失以“-” - - 号填列） 5.其他收入（损失以“-” 6.4.7.21 41,538.03 13,340.36 号填列） 减：二、营业总支出 226,437.34 183,083.41 1．管理人报酬 6.4.10.2.1 181,901.92 138,514.25 其中：暂估管理人报酬 - - 2．托管费 6.4.10.2.2 30,317.02 23,085.71 3．销售服务费 6.4.10.2.3 10,523.70 8,087.03 4．投资顾问费 - - 5．利息支出 - - 其中：卖出回购金融资产 - - 支出 6．信用减值损失 6.4.7.22 - - 7．税金及附加 - - 8．其他费用 6.4.7.23 3,694.70 13,396.42 三、利润总额（亏损总额 7,339,610.26 -4,927,444.82 以“-”号填列） 减：所得税费用 - - 四、净利润（净亏损以“-” 7,339,610.26 -4,927,444.82 号填列） 五、其他综合收益的税后 - - 净额 六、综合收益总额 7,339,610.26 -4,927,444.82 6.3 净资产变动表 会计主体：银华专精特新量化优选股票型发起式证券投资基金 本报告期：2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 单位：人民币元 本期 项目 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 实收基金 其他综合收益 未分配利润 净资产合计 一、上期期末净 25,082,011.65 - -529,197.53 24,552,814.12 资产 加：会计政策变 - - - - 更 前期差错更 - - - - 正 其他 - - - - 二、本期期初净 25,082,011.65 - -529,197.53 24,552,814.12 资产 三、本期增减变 动额（减少以“-” 18,747,988.39 - 10,571,714.47 29,319,702.86 号填列） （一）、综合收益 - - 7,339,610.26 7,339,610.26 总额 （二）、本期基金 份额交易产生的 净资产变动数 18,747,988.39 - 3,232,104.21 21,980,092.60 （净资产减少以 “-”号填列） 其中：1.基金申 32,849,123.49 - 4,650,389.94 37,499,513.43 购款 2.基金赎 -14,101,135.10 - -1,418,285.73 -15,519,420.83 回款 （三）、本期向基 - - - - 金份额持有人分 配利润产生的净 资产变动（净资 产减少以“-”号 填列） （四）、其他综合 收益结转留存收 - - - - 益 四、本期期末净 43,830,000.04 - 10,042,516.94 53,872,516.98 资产 上年度可比期间 项目 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 6 月 30 日 实收基金 其他综合收益 未分配利润 净资产合计 一、上期期末净 28,410,085.95 - -1,349,140.97 27,060,944.98 资产 加：会计政策变 - - - - 更 前期差错更 - - - - 正 其他 - - - - 二、本期期初净 28,410,085.95 - -1,349,140.97 27,060,944.98 资产 三、本期增减变 动额（减少以“-” -1,069,677.89 - -4,752,729.92 -5,822,407.81 号填列） （一）、综合收益 - - -4,927,444.82 -4,927,444.82 总额 （二）、本期基金 份额交易产生的 净资产变动数 -1,069,677.89 - 174,714.90 -894,962.99 （净资产减少以 “-”号填列） 其中：1.基金申 5,107,804.84 - -1,028,059.03 4,079,745.81 购款 2.基金赎 -6,177,482.73 - 1,202,773.93 -4,974,708.80 回款 （三）、本期向基 金份额持有人分 配利润产生的净 - - - - 资产变动（净资 产减少以“-”号 填列） （四）、其他综合 - - - - 收益结转留存收 益 四、本期期末净 27,340,408.06 - -6,101,870.89 21,238,537.17 资产 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署： 王立新 凌宇翔 伍军辉 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 6.4 报表附注 6.4.1 基金基本情况 银华专精特新量化优选股票型发起式证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2021]1741 号《关于准予银华中证香港科技交易型开放式指数证券投资基金(QDII)注册的批复》和证监许可[2021]3889 号《关于准予银华中证香港科技交易型开放式指数证券投资基金(QDII)变更注册的批复》注册，由银华基金管理股份有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《银华专精特新量化优选股票型发起式证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式基金，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币 41,102,421.50 元，业经普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)普华永道中天验字(2022)第 0451 号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《银华专精特新量 化优选股票型发起式证券投资基金基金合同》于 2022 年 7 月 20 日正式生效，基金合同生效日的 基金份额总额为 41,114,577.73 份基金份额，其中认购资金利息折合 12,156.23 份基金份额。本基金的基金管理人为银华基金管理股份有限公司，基金托管人为中国工商银行股份有限公司(以下简称“工商银行”)。 本基金为发起式基金，发起资金认购部分为 10,002,000.20 份基金份额，发起资金认购方承 诺使用发起资金认购的基金份额持有期限不少于 3 年。 根据《银华专精特新量化优选股票型发起式证券投资基金招募说明书》，本基金根据所收取的认购/申购费用与销售服务费用方式的不同，将基金份额分为不同的类别。在投资人认购、申购基金份额时收取认购、申购费用而不是从本类别基金资产中计提销售服务费的，称为 A 类基金份额；在投资人认购、申购基金份额时不收取认购、申购费用，而是从本类别基金资产中计提销售服务 费的，称为 C 类基金份额。本基金 A 类、C 类基金份额分别设置代码。由于基金费用的不同，本 基金 A 类基金份额和 C 类基金份额将分别计算基金份额净值，计算公式为计算日各类别基金资产净值除以计算日发售在外的该类别基金份额总数。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《银华专精特新量化优选股票型发起式证券投资基金基金合同》的有关规定，本基金的投资范围包括国内依法发行上市的股票(包括主板股票、创业板股票、存托凭证及其他经中国证监会核准或注册上市的股票)、港股通标的股票、债券(包括国债、央行票据、金融债、企业债券、公司债券、短期融资券、超短期融资券、次级债券、地方政府债券、政府支持机构债、中期票据、可转换公司债券(含分离交易的可转换公司债券)、可交换债券等以及其他中国证监会允许投资的债券)、资产支持证券、债券回购、银行存款(包括协议存款、定期存款及其他银行存款)、同业存单、现金、金融衍生工具(包括股指期货、国债期货和股票期权)以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。 本基金投资组合比例为：股票投资占基金资产的比例为 80%-95%；投资于“专精特新”主题 上市公司发行的股票占非现金基金资产的比例不低于 80%；投资于港股通标的股票占股票资产的比例不超过 50%；每个交易日日终在扣除股指期货合约、国债期货合约和股票期权合约需缴纳的交易保证金后，现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%。其中，现金不包括结算备付金、存出保证金和应收申购款等。本基金的业绩比较基准为：中证 1000 指数收益率*85%+商业银行活期存款利率(税后)*10%+中证港股通综合指数(人民币)收益率*5%。 6.4.2 会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本 准则》、各项具体会计准则、《资产管理产品相关会计处理规定》及其他相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和中期报告>》、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、本基金基金合同和中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。 本财务报表以持续经营为基础编制。 6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于 2025 年 06 月 30 日的财 务状况以及 2025 年上半年度的经营成果和净资产变动情况。 6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。 6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 6.4.5.1 会计政策变更的说明 本基金本报告期未发生会计政策变更。 6.4.5.2 会计估计变更的说明 本基金本报告期未发生会计估计变更。 6.4.5.3 差错更正的说明 本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。 6.4.6 税项 根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税[2008]1 号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85 号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2015]101 号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36 号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46 号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70 号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140 号《关于明确金融 房地产开发 教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2 号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56 号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90 号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下： (1) 资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照 3%的征收率缴纳增值税。 对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以产生的利息及利息性质的收入为销售额。 (2) 对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。 (3) 对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴 20%的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在 1 个月以内(含 1 个月)的，其 股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年(含 1 年)的，暂减按 50%计 入应纳税所得额；持股期限超过 1 年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股， 解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按 50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税。 (4) 基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。根据财 政部、国家税务总局公告 2023 年第 39 号《关于减半征收证券交易印花税的公告》，自 2023 年 8 月 28 日起，证券交易印花税实施减半征收。 (5) 本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税额的适用比例计算缴纳。 6.4.7 重要财务报表项目的说明 6.4.7.1 货币资金 单位：人民币元 项目 本期末 2025 年 6 月 30 日 活期存款 15,230,400.71 等于：本金 15,229,986.96 加：应计利息 413.75 减：坏账准备 - 定期存款 - 等于：本金 - 加：应计利息 - 减：坏账准备 - 其中：存款期限 1 个月以内 - 存款期限 1-3 个月 - 存款期限 3 个月以上 - - - 其他存款 - 等于：本金 - 加：应计利息 - 减：坏账准备 - 合计 15,230,400.71 6.4.7.2 交易性金融资产 单位：人民币元 本期末 项目 2025 年 6 月 30 日 成本 应计利息 公允价值 公允价值变动 股票 46,475,706.54 - 49,056,294.64 2,580,588.10 贵金属投资-金交所 - - - - 黄金合约 交易所市场 99,995.00 1,270.58 101,270.58 5.00 债券 银行间市场 - - - - 合计 99,995.00 1,270.58 101,270.58 5.00 资产支持证券 - - - - 基金 - - - - 其他 - - - - 合计 46,575,701.54 1,270.58 49,157,565.22 2,580,593.10 6.4.7.3 衍生金融资产/负债 6.4.7.3.1 衍生金融资产/负债期末余额 注：无。 6.4.7.3.2 期末基金持有的期货合约情况 注：无。 6.4.7.3.3 期末基金持有的黄金衍生品情况 注：无。 6.4.7.4 买入返售金融资产 6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 注：无。 6.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券 注：无。 6.4.7.4.3 按预期信用损失一般模型计提减值准备的说明 无。 6.4.7.5 债权投资 6.4.7.5.1 债权投资情况 注：无。 6.4.7.5.2 债权投资减值准备计提情况 注：无。 6.4.7.6 其他债权投资 6.4.7.6.1 其他债权投资情况 注：无。 6.4.7.6.2 其他债权投资减值准备计提情况 注：无。 6.4.7.7 其他权益工具投资 6.4.7.7.1 其他权益工具投资情况 注：无。 6.4.7.7.2 报告期末其他权益工具投资情况 注：无。 6.4.7.8 其他资产 注：无。 6.4.7.9 其他负债 单位：人民币元 项目 本期末 2025 年 6 月 30 日 应付券商交易单元保证金 - 应付赎回费 233.27 应付证券出借违约金 - 应付交易费用 55,441.70 其中：交易所市场 55,441.70 银行间市场 - 应付利息 - 预提费用 2,479.70 合计 58,154.67 6.4.7.10 实收基金 金额单位：人民币元 银华专精特新量化优选股票发起式 A 本期 项目 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 19,504,356.01 19,504,356.01 本期申购 10,865,082.34 10,865,082.34 本期赎回（以“-”号填列） -4,525,594.36 -4,525,594.36 基金拆分/份额折算前 - - 基金拆分/份额折算调整 - - 本期申购 - - 本期赎回（以“-”号填列） - - 本期末 25,843,843.99 25,843,843.99 银华专精特新量化优选股票发起式 C 本期 项目 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 5,577,655.64 5,577,655.64 本期申购 21,984,041.15 21,984,041.15 本期赎回（以“-”号填列） -9,575,540.74 -9,575,540.74 基金拆分/份额折算前 - - 基金拆分/份额折算调整 - - 本期申购 - - 本期赎回（以“-”号填列） - - 本期末 17,986,156.05 17,986,156.05 注：如有相应情况，申购含红利再投、转换入份额及金额，赎回含转换出份额及金额。 6.4.7.11 其他综合收益 注：无。 6.4.7.12 未分配利润 单位：人民币元 银华专精特新量化优选股票发起式 A 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 -370,634.19 -9,648.73 -380,282.92 加：会计政策变更 - - - 前期差错更正 - - - 其他 - - - 本期期初 -370,634.19 -9,648.73 -380,282.92 本期利润 3,592,759.02 1,932,747.34 5,525,506.36 本期基金份额交易产 553,716.94 337,597.69 891,314.63 生的变动数 其中：基金申购款 929,130.47 555,345.68 1,484,476.15 基金赎回款 -375,413.53 -217,747.99 -593,161.52 本期已分配利润 - - - 本期末 3,775,841.77 2,260,696.30 6,036,538.07 银华专精特新量化优选股票发起式 C 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 -145,129.70 -3,784.91 -148,914.61 加：会计政策变更 - - - 前期差错更正 - - - 其他 - - - 本期期初 -145,129.70 -3,784.91 -148,914.61 本期利润 1,054,472.37 759,631.53 1,814,103.90 本期基金份额交易产 1,539,842.44 800,947.14 2,340,789.58 生的变动数 其中：基金申购款 2,081,673.81 1,084,239.98 3,165,913.79 基金赎回款 -541,831.37 -283,292.84 -825,124.21 本期已分配利润 - - - 本期末 2,449,185.11 1,556,793.76 4,005,978.87 6.4.7.13 存款利息收入 单位：人民币元 项目 本期 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 活期存款利息收入 3,667.66 定期存款利息收入 - 其他存款利息收入 - 结算备付金利息收入 225.09 其他 31.51 合计 3,924.26 6.4.7.14 股票投资收益 6.4.7.14.1 股票投资收益项目构成 单位：人民币元 项目 本期 2025年1月1日至2025年6月30日 股票投资收益——买卖股票差价收入 4,557,204.83 股票投资收益——赎回差价收入 - 股票投资收益——申购差价收入 - 股票投资收益——证券出借差价收入 - 合计 4,557,204.83 6.4.7.14.2 股票投资收益——买卖股票差价收入 单位：人民币元 项目 本期 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 卖出股票成交总额 104,509,464.85 减：卖出股票成本总额 99,783,714.32 减：交易费用 168,545.70 买卖股票差价收入 4,557,204.83 6.4.7.14.3 股票投资收益——证券出借差价收入 注：无。 6.4.7.15 债券投资收益 6.4.7.15.1 债券投资收益项目构成 单位：人民币元 项目 本期 2025年1月1日至2025年6月30日 债券投资收益——利息收入 4,647.24 债券投资收益——买卖债券（债转股及债 -15,920.00 券到期兑付）差价收入 债券投资收益——赎回差价收入 - 债券投资收益——申购差价收入 - 合计 -11,272.76 6.4.7.15.2 债券投资收益——买卖债券差价收入 单位：人民币元 项目 本期 2025年1月1日至2025年6月30日 卖出债券（债转股及债券到期兑付）成交总 812,720.00 额 减：卖出债券（债转股及债券到期兑付）成 815,920.00 本总额 减：应计利息总额 12,720.00 减：交易费用 - 买卖债券差价收入 -15,920.00 6.4.7.15.3 债券投资收益——赎回差价收入 注：无。 6.4.7.15.4 债券投资收益——申购差价收入 注：无。 6.4.7.16 资产支持证券投资收益 6.4.7.16.1 资产支持证券投资收益项目构成 注：无。 6.4.7.16.2 资产支持证券投资收益——买卖资产支持证券差价收入 注：无。 6.4.7.16.3 资产支持证券投资收益——赎回差价收入 注：无。 6.4.7.16.4 资产支持证券投资收益——申购差价收入 注：无。 6.4.7.17 贵金属投资收益 6.4.7.17.1 贵金属投资收益项目构成 注：无。 6.4.7.17.2 贵金属投资收益——买卖贵金属差价收入 注：无。 6.4.7.17.3 贵金属投资收益——赎回差价收入 注：无。 6.4.7.17.4 贵金属投资收益——申购差价收入 注：无。 6.4.7.18 衍生工具收益 6.4.7.18.1 衍生工具收益——买卖权证差价收入 注：无。 6.4.7.18.2 衍生工具收益——其他投资收益 注：无。 6.4.7.19 股利收益 单位：人民币元 项目 本期 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 股票投资产生的股利收益 282,274.37 其中：证券出借权益补偿收 - 入 基金投资产生的股利收益 - 合计 282,274.37 6.4.7.20 公允价值变动收益 单位：人民币元 项目名称 本期 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 1.交易性金融资产 2,692,378.87 股票投资 2,677,998.87 债券投资 14,380.00 资产支持证券投资 - 基金投资 - 贵金属投资 - 其他 - 2.衍生工具 - 权证投资 - 3.其他 - 减：应税金融商品公允价值变动 - 产生的预估增值税 合计 2,692,378.87 6.4.7.21 其他收入 单位：人民币元 项目 本期 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 基金赎回费收入 38,071.09 基金转换费收入 3,466.94 合计 41,538.03 6.4.7.22 信用减值损失 注：无。 6.4.7.23 其他费用 单位：人民币元 项目 本期 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 审计费用 2,479.70 信息披露费 - 证券出借违约金 - 银行费用 815.00 其他 400.00 合计 3,694.70 6.4.7.24 分部报告 无。 6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明 6.4.8.1 或有事项 无。 6.4.8.2 资产负债表日后事项 无。 6.4.9 关联方关系 6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况 无。 6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方 关联方名称 与本基金的关系 西南证券股份有限公司(“西南证券”) 基金管理人的股东、基金代销机构 银华基金管理股份有限公司(“银华基 基金管理人、基金销售机构 金”) 中国工商银行股份有限公司(“中国工商 基金托管人、基金代销机构 银行”) 注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易 6.4.10.1.1 股票交易 金额单位：人民币元 本期 上年度可比期间 关联方名称 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 2024年1月1日至2024年6月30日 月 30 日 占当期股票 占当期股票 成交金额 成交总额的 成交金额 成交总额的比例（%） 比例（%） 西南证券 4,930,638.93 2.16 - - 6.4.10.1.2 债券交易 注：无。 6.4.10.1.3 债券回购交易 注：无。 6.4.10.1.4 权证交易 注：无。 6.4.10.1.5 应支付关联方的佣金 金额单位：人民币元 本期 关联方名称 2025年1月1日至2025年6月30日 当期 占当期佣金总量 期末应付佣金余 占期末应付佣金 佣金 的比例（%） 额 总额的比例（%） 西南证券 2,198.72 2.16 2,198.72 3.97 上年度可比期间 关联方名称 2024年1月1日至2024年6月30日 当期 占当期佣金总量 期末应付佣金余 占期末应付佣金 佣金 的比例（%） 额 总额的比例（%） - - - - - 注：上述佣金参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确定，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取的证管费和经手费的净额列示。该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务等。根据证监会公告[2024]3 号《公开募集证券 投资基金证券交易费用管理规定》，自 2024 年 7 月 1 日起，针对被动股票型基金，不再通过交易 佣金支付研究服务、流动性服务等其他费用。针对其他类型基金，不再通过交易佣金支付研究服务之外的其他费用。 6.4.10.2 关联方报酬 6.4.10.2.1 基金管理费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 月 30 日 6 月 30 日 当期发生的基金应支付的管理费 181,901.92 138,514.25 其中：应支付销售机构的客户维护 47,841.82 36,097.00 费 应支付基金管理人的净管理费 134,060.10 102,417.25 注：支付基金管理人银华基金的管理人报酬按前一日基金资产净值 1.20%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为： 日管理人报酬＝前一日基金资产净值×1.20%/当年天数。 6.4.10.2.2 基金托管费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 月 30 日 6 月 30 日 当期发生的基金应支付的托管费 30,317.02 23,085.71 注：支付基金托管人中国工商银行的托管费按前一日基金资产净值 0.20%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为： 日托管费＝前一日基金资产净值×0.20%/当年天数。 6.4.10.2.3 销售服务费 单位：人民币元 本期 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 获得销售服务费的各关联 当期发生的基金应支付的销售服务费 方名称 银华专精特新量化优 银华专精特新量化优 合计 选股票发起式 A 选股票发起式 C 银华基金 - 478.60 478.60 中国工商银行 - 4,822.95 4,822.95 合计 - 5,301.55 5,301.55 上年度可比期间 获得销售服务费的各关联 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 6 月 30 日 方名称 当期发生的基金应支付的销售服务费 银华专精特新量化优 银华专精特新量化优 合计 选股票发起式 A 选股票发起式 C 银华基金 - 433.34 433.34 中国工商银行 - 3,476.40 3,476.40 合计 - 3,909.74 3,909.74 注：本基金 A 类基金份额不收取销售服务费，C 类基金份额的销售服务费按前一日 C 类基金份 额资产净值的 0.30%年费率计提。计算方法如下： H＝E×0.30%÷当年天数 H 为 C 类基金份额每日应计提的销售服务费 E 为 C 类基金份额前一日基金资产净值 基金销售服务费每日计提，逐日累计至每月月末，按月支付。 6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 注：无。 6.4.10.4 报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明 6.4.10.4.1 与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的 情况 注：无。 6.4.10.4.2 与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务 的情况 注：无。 6.4.10.5 各关联方投资本基金的情况 6.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 份额单位：份 本期 项目 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 银华专精特新量化优选股票发起式 A 银华专精特新量化优选股票发起式 C 基金合同生效日 （ 2022 年 7 月 - - 20 日）持有的基 金份额 报告期初持有的 10,002,000.20 - 基金份额 报告期间申购/ - - 买入总份额 报告期间因拆分 - - 变动份额 减：报告期间赎 - - 回/卖出总份额 报告期末持有的 10,002,000.20 - 基金份额 报告期末持有的 基金份额 38.70% - 占基金总份额比 例 上年度可比期间 项目 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 6 月 30 日 银华专精特新量化优选股票发起式 A 银华专精特新量化优选股票发起式 C 基金合同生效日 （ 2022 年 7 月 - - 20 日）持有的基 金份额 报告期初持有的 10,002,000.20 - 基金份额 报告期间申购/ - - 买入总份额 报告期间因拆分 - - 变动份额 减：报告期间赎 - - 回/卖出总份额 报告期末持有的 10,002,000.20 - 基金份额 报告期末持有的 基金份额 48.40% - 占基金总份额比 例 注：1、基金管理人持有本基金基金份额的交易费用按市场公开的交易费率计算并支付。 2、对于分级基金，下属分级份额的比例的分母采用各自级别的份额。 6.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 注：无。 6.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 6 月 30 2024年1月1日至2024年6月30日 关联方名称 日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 中国工商银行 15,230,400.71 3,667.66 1,751,708.62 3,455.20 注：本基金的银行存款由基金托管人中国工商银行保管，按同业利率或约定利率计息。 6.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 注：无。 6.4.10.8 其他关联交易事项的说明 无。 6.4.11 利润分配情况 注：无。 6.4.12 期末（2025 年 6 月 30 日）本基金持有的流通受限证券 6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 注：无。 6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 注：无。 6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购 无。 6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购 无。 6.4.12.4 期末参与转融通证券出借业务的证券 注：无。 6.4.13 金融工具风险及管理 6.4.13.1 风险管理政策和组织架构 本基金在日常经营活动中涉及的财务风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金管理人制定了政策和程序来识别及分析这些风险，并设定适当的风险限额及内部控制流程，通过可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。本基金管理人建立了以董事会风险控制委员会为核心的，由董事会风险控制委员会、经营管理层及各具体业务部门组成的三道风险监控防线。在董事会领导下，董事会风险控制委员会定期听取审阅公司风险管理报告及相关情况，掌握公司的总体风险状况，确保风险控制与业务发展同步进行；公司总经理负责，由公司投资决策委员会和公司总经理及副总经理组成的经营管理层，通过风险管理部，对各项业务风险状况进行监督并及时制定相应对策和实施控制措施；由各部门总监负责，部门全员参与，根据公司经营计划、业务规则及自身具体情况制定本部门的作业流程及风险控制措施，同时分别在自己的授权范围内对关联部门及岗位进行监督并承担相应职责。 6.4.13.2 信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息，导致基金资产损失和收益变化的风险。本基金均投资于具有良好信用等级的证券，且通过分散化投资以分散信用风险。本基金投资于一家公司发行的证券市值不 超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券，不得超过该证券的 10%。 本基金在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成证券交收和款项清算，因此违约风险发生的可能性很小；基金在进行银行间同业市场交易前均对交易对手进行信用评估，以控制相应的信用风险。 6.4.13.3 流动性风险 流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可按合同要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难。 6.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析 本基金的基金管理人严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等有关法规的要求对本基金组合资产的流动性风险进行管理。本基金的基金管理人采用监控流动性受限资产比例及压力测试等方式防范流动性风险，并于开放日对本基金的申购赎回情况进行监控，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配，使得本基金资产的变现能力与投资者赎回需求的匹配与平衡。本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。 本基金主要投资品种符合合同规定，除在附注 6.4.12 中列示的部分基金资产流通暂时受限制外（如有），在正常市场条件下其余均能及时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券资产的公允价值。除附注 6.4.12.3中列示的卖出回购金融资产款余额（如有）将在 1 个月内到期且计息外，本基金于资产负债表日所持有的金融负债的合约约定剩余到期日均为一年以内且一般不计息，可赎回基金份额净值无固定到期日且不计息，因此账面余额一般即为未折现的合约到期现金流量。 6.4.13.4 市场风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 6.4.13.4.1 利率风险 利率风险是指基金的公允价值或未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。本基金的基金管理人 定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。 6.4.13.4.1.1 利率风险敞口 单位：人民币元 本期末 1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计 2025 年 6 月 30 日 资产 货币资金 15,230,400.71 - - - 15,230,400.71 结算备付金 151,912.99 - - - 151,912.99 存出保证金 8,216.46 - - - 8,216.46 交易性金融资产 101,270.58 - - 49,056,294.64 49,157,565.22 应收申购款 - - - 1,211,381.44 1,211,381.44 资产总计 15,491,800.74 - - 50,267,676.08 65,759,476.82 负债 应付赎回款 - - - 708,824.91 708,824.91 应付管理人报酬 - - - 38,269.70 38,269.70 应付托管费 - - - 6,378.29 6,378.29 应付清算款 - - - 11,072,797.23 11,072,797.23 应付销售服务费 - - - 2,535.04 2,535.04 其他负债 - - - 58,154.67 58,154.67 负债总计 - - - 11,886,959.84 11,886,959.84 利率敏感度缺口 15,491,800.74 - - 38,380,716.24 53,872,516.98 上年度末 1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计 2024 年 12 月 31 日 资产 货币资金 1,083,806.48 - - - 1,083,806.48 结算备付金 89,203.31 - - - 89,203.31 存出保证金 3,958.41 - - - 3,958.41 交易性金融资产 910,883.34 - - 22,658,485.30 23,569,368.64 应收申购款 - - - 87,231.19 87,231.19 资产总计 2,087,851.54 - - 22,745,716.49 24,833,568.03 负债 应付赎回款 - - - 210,847.32 210,847.32 应付管理人报酬 - - - 26,840.75 26,840.75 应付托管费 - - - 4,473.46 4,473.46 应付销售服务费 - - - 1,511.79 1,511.79 其他负债 - - - 37,080.59 37,080.59 负债总计 - - - 280,753.91 280,753.91 利率敏感度缺口 2,087,851.54 - - 22,464,962.58 24,552,814.12 注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以分类。 6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析 该利率敏感性分析基于本基金报表日的利率风险状况 假设 假定所有期限的利率均以相同幅度变动 25 个基点，其他变量不变 此项影响并未考虑管理层为减低利率风险而可能采取的风险管理活动 对资产负债表日基金资产净值的 相关风险变量的变 影响金额（单位：人民币元） 动 上年度末 （2024 年 12 月 分析 本期末 （2025 年 6 月 30 日） 31 日 ） +25 个基点 -16.65 -774.05 -25 个基点 16.65 774.05 6.4.13.4.2 外汇风险 6.4.13.4.2.1 外汇风险敞口 注:无。 6.4.13.4.3 其他价格风险 其他价格风险主要为市场价格风险，市场价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于上市交易的证券，所面临的其他价格风险包含单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，以及市场价格变化或波动所引起的股票、债券和基金等各类资产损失的可能性。 本基金严格按照基金合同中对投资组合比例的要求进行资产配置，通过投资组合的分散化降低其他价格风险。并且，基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，动态、及时地跟踪和控制其他价格风险。 6.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口 金额单位：人民币元 本期末 上年度末 项目 2025 年 6 月 30 日 2024年12月31日 公允价值 占基金资产净值 公允价值 占基金资产净值 比例（%） 比例（%） 交易性金融资 49,056,294.64 91.06 22,658,485.30 92.28 产－股票投资 交易性金融资 - - - - 产－基金投资 交易性金融资 101,270.58 0.19 910,883.34 3.71 产－债券投资 交易性金融资 产－贵金属投 - - - - 资 衍生金融资产 - - - - －权证投资 其他 - - - - 合计 49,157,565.22 91.25 23,569,368.64 95.99 6.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析 假定本基金的业绩比较基准变化 5%，其他变量不变； 用期末时点比较基准浮动 5%基金资产净值相对应变化带来估测组合市场价格 假设 风险； Beta 系数是根据过去一个年度的基金资产净值和基准指数数据回归得出，反映了 基金和基准的相关性。 对资产负债表日基金资产净值的 相关风险变量的变 影响金额（单位：人民币元） 动 上年度末 （2024 年 12 月 本期末 （2025 年 6 月 30 日） 31 日 ） 分析 业绩比较基准上升 2,033,141.74 1,246,511.16 5% 业绩比较基准下降 -2,033,141.74 -1,246,511.16 5% 6.4.14 公允价值 6.4.14.1 金融工具公允价值计量的方法 公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次决定： 第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。 第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。 第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。 6.4.14.2 持续的以公允价值计量的金融工具 6.4.14.2.1 各层次金融工具的公允价值 单位：人民币元 公允价值计量结果所属的层次 本期末 上年度末 2025 年 6 月 30 日 2024 年 12 月 31 日 第一层次 49,056,294.64 22,658,485.30 第二层次 101,270.58 910,883.34 第三层次 - - 合计 49,157,565.22 23,569,368.64 6.4.14.2.2 公允价值所属层次间的重大变动 本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。 对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的 交易不活跃)、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易 不活跃期间及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的 不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次还是第 三层次。 6.4.14.3 非持续的以公允价值计量的金融工具的说明 本基金本报告期末及上年度末均未持有非持续的以公允价值计量的金融工具。 6.4.14.4 不以公允价值计量的金融工具的相关说明 不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公 允价值相差很小。 6.4.15 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 无。 §7 投资组合报告 7.1 期末基金资产组合情况 金额单位：人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 49,056,294.64 74.60 其中：股票 49,056,294.64 74.60 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 101,270.58 0.15 其中：债券 101,270.58 0.15 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售金融资 - - 产 7 银行存款和结算备付金合计 15,382,313.70 23.39 8 其他各项资产 1,219,597.90 1.85 9 合计 65,759,476.82 100.00 7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 7.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 金额单位：人民币元 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%） A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 170,016.00 0.32 C 制造业 43,786,401.65 81.28 D 电力、热力、燃气及水生产和供 应业 528,695.00 0.98 E 建筑业 548,536.00 1.02 F 批发和零售业 75,096.00 0.14 G 交通运输、仓储和邮政业 279,171.00 0.52 H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务 业 1,670,144.95 3.10 J 金融业 148,437.20 0.28 K 房地产业 4,048.00 0.01 L 租赁和商务服务业 58,493.00 0.11 M 科学研究和技术服务业 779,336.36 1.45 N 水利、环境和公共设施管理业 969,793.48 1.80 O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 38,126.00 0.07 S 综合 - - 合计 49,056,294.64 91.06 7.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 注：本基金本报告期末未持有港股通投资股票。 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%） 1 300414 中光防雷 36,000 557,280.00 1.03 2 002971 和远气体 17,100 398,943.00 0.74 3 002324 普利特 37,100 394,373.00 0.73 4 603203 快克智能 15,700 390,459.00 0.72 5 605399 晨光新材 30,300 387,234.00 0.72 6 688659 元琛科技 44,238 386,197.74 0.72 7 300909 汇创达 14,600 385,586.00 0.72 8 605183 确成股份 22,000 385,000.00 0.71 9 301456 盘古智能 15,700 384,022.00 0.71 10 300385 雪浪环境 71,600 383,060.00 0.71 10 301195 北路智控 10,700 383,060.00 0.71 11 300305 裕兴股份 59,900 382,162.00 0.71 12 002810 山东赫达 31,900 381,205.00 0.71 13 300371 汇中股份 32,800 380,480.00 0.71 14 300314 戴维医疗 29,900 379,730.00 0.70 15 603325 博隆技术 4,200 379,218.00 0.70 16 301010 晶雪节能 22,100 378,352.00 0.70 17 301028 东亚机械 30,700 377,303.00 0.70 18 300594 朗进科技 20,700 376,740.00 0.70 19 603115 海星股份 26,000 375,180.00 0.70 20 301080 百普赛斯 5,200 371,956.00 0.69 21 301119 正强股份 10,000 353,600.00 0.66 22 002993 奥海科技 8,500 352,495.00 0.65 23 603950 长源东谷 13,700 342,911.00 0.64 24 603281 江瀚新材 13,600 340,816.00 0.63 25 002545 东方铁塔 38,300 340,487.00 0.63 26 688329 艾隆科技 17,421 335,180.04 0.62 27 300470 中密控股 8,900 327,253.00 0.61 28 603722 阿科力 7,000 325,080.00 0.60 29 002057 中钢天源 34,900 324,221.00 0.60 30 300406 九强生物 22,900 324,035.00 0.60 31 301323 新莱福 7,300 323,828.00 0.60 32 603191 望变电气 25,600 323,072.00 0.60 33 300586 美联新材 30,200 322,234.00 0.60 34 002947 恒铭达 9,700 321,943.00 0.60 35 603062 麦加芯彩 7,300 320,981.00 0.60 36 002774 快意电梯 36,400 319,956.00 0.59 37 605305 中际联合 11,500 319,470.00 0.59 38 603360 百傲化学 14,200 319,074.00 0.59 39 300236 上海新阳 8,200 318,160.00 0.59 40 688377 迪威尔 13,289 317,208.43 0.59 41 002996 顺博合金 42,900 315,744.00 0.59 42 301278 快可电子 9,400 313,302.00 0.58 43 003025 思进智能 23,000 311,420.00 0.58 44 002970 锐明技术 6,300 311,220.00 0.58 45 605060 联德股份 14,900 310,367.00 0.58 46 300447 全信股份 19,800 310,266.00 0.58 47 301273 瑞晨环保 12,700 309,880.00 0.58 48 688058 宝兰德 10,793 309,435.31 0.57 49 603040 新坐标 7,700 309,309.00 0.57 50 688026 洁特生物 18,819 308,631.60 0.57 51 300590 移为通信 23,700 308,337.00 0.57 52 603088 宁波精达 33,800 307,242.00 0.57 53 300916 朗特智能 10,500 305,235.00 0.57 54 603041 美思德 25,700 304,802.00 0.57 55 002876 三利谱 12,100 304,799.00 0.57 56 603966 法兰泰克 32,700 303,456.00 0.56 57 300510 金冠股份 65,900 301,822.00 0.56 58 002983 芯瑞达 14,200 300,898.00 0.56 59 300610 晨化股份 26,200 298,680.00 0.55 60 300172 中电环保 54,200 298,100.00 0.55 61 603520 司太立 30,400 297,920.00 0.55 62 688335 复洁环保 24,221 295,496.20 0.55 63 300980 祥源新材 12,000 281,040.00 0.52 64 301128 强瑞技术 5,300 269,346.00 0.50 65 300993 玉马科技 17,000 257,720.00 0.48 66 300780 德恩精工 16,000 257,440.00 0.48 67 300876 蒙泰高新 9,300 241,800.00 0.45 68 002927 泰永长征 16,500 236,115.00 0.44 69 002825 纳尔股份 23,200 231,536.00 0.43 70 003031 中瓷电子 4,300 228,803.00 0.42 71 003038 鑫铂股份 11,600 226,084.00 0.42 72 001282 三联锻造 11,020 224,367.20 0.42 73 301338 凯格精机 4,700 224,237.00 0.42 74 002675 东诚药业 15,500 223,045.00 0.41 75 300416 苏试试验 15,400 220,682.00 0.41 76 605389 长龄液压 5,000 220,300.00 0.41 77 605016 百龙创园 10,650 219,709.50 0.41 78 603701 德宏股份 12,400 216,752.00 0.40 79 603324 盛剑科技 8,500 215,900.00 0.40 80 688681 科汇股份 15,298 214,172.00 0.40 81 300653 正海生物 10,400 213,200.00 0.40 82 002478 常宝股份 40,500 212,625.00 0.39 83 688571 杭华股份 27,263 210,197.73 0.39 84 688466 金科环境 11,786 208,376.48 0.39 85 002903 宇环数控 10,600 207,654.00 0.39 86 688350 富淼科技 12,913 205,833.22 0.38 87 300190 维尔利 58,900 205,561.00 0.38 88 300767 震安科技 15,700 204,571.00 0.38 89 605376 博迁新材 5,200 199,316.00 0.37 90 301150 中一科技 9,230 198,075.80 0.37 91 603098 森特股份 19,400 197,686.00 0.37 92 300942 易瑞生物 20,500 196,390.00 0.36 93 300779 惠城环保 1,100 196,339.00 0.36 94 605123 派克新材 2,500 194,750.00 0.36 95 001223 欧克科技 4,320 194,140.80 0.36 96 688403 汇成股份 18,241 189,523.99 0.35 97 603375 盛景微 5,100 189,465.00 0.35 98 300839 博汇股份 17,800 189,214.00 0.35 99 002821 凯莱英 2,100 185,325.00 0.34 100 301283 聚胶股份 5,200 184,860.00 0.34 101 688582 芯动联科 2,741 184,195.20 0.34 102 301312 智立方 4,620 183,414.00 0.34 103 688357 建龙微纳 6,364 183,219.56 0.34 104 603678 火炬电子 4,800 182,544.00 0.34 105 688090 瑞松科技 5,291 181,957.49 0.34 106 688175 高凌信息 8,921 181,363.93 0.34 107 300286 安科瑞 8,000 180,560.00 0.34 108 300213 佳讯飞鸿 19,900 180,095.00 0.33 109 301192 泰祥股份 7,800 179,556.00 0.33 110 300101 振芯科技 7,900 178,777.00 0.33 111 300606 金太阳 9,000 177,480.00 0.33 112 300900 广联航空 7,300 177,171.00 0.33 113 301603 乔锋智能 3,500 176,785.00 0.33 114 688468 科美诊断 23,921 176,058.56 0.33 115 603516 淳中科技 4,900 175,910.00 0.33 116 301349 信德新材 4,500 175,815.00 0.33 117 603725 天安新材 20,400 175,440.00 0.33 118 300346 南大光电 5,500 174,020.00 0.32 119 300401 花园生物 11,400 173,394.00 0.32 120 300508 维宏股份 6,100 173,179.00 0.32 121 688257 新锐股份 11,802 172,899.30 0.32 122 300623 捷捷微电 5,800 172,840.00 0.32 123 002917 金奥博 12,500 171,875.00 0.32 124 300806 斯迪克 10,400 171,600.00 0.32 125 002880 卫光生物 6,000 171,060.00 0.32 126 300982 苏文电能 9,500 170,905.00 0.32 127 688108 赛诺医疗 15,225 170,824.50 0.32 128 300515 三德科技 7,600 169,860.00 0.32 129 002698 博实股份 10,900 169,386.00 0.31 130 300956 英力股份 10,400 168,688.00 0.31 131 001332 锡装股份 4,700 168,448.00 0.31 132 688623 双元科技 2,659 166,905.43 0.31 133 002833 弘亚数控 10,200 166,872.00 0.31 134 300655 晶瑞电材 16,600 166,166.00 0.31 135 605166 聚合顺 14,600 163,374.00 0.30 136 301397 溯联股份 4,600 161,828.00 0.30 137 300488 恒锋工具 4,900 159,838.00 0.30 138 301398 星源卓镁 4,080 159,242.40 0.30 139 301391 卡莱特 3,700 158,360.00 0.29 140 002658 雪迪龙 20,000 156,600.00 0.29 141 002587 奥拓电子 24,200 156,090.00 0.29 142 300545 联得装备 4,900 155,820.00 0.29 143 002119 康强电子 9,100 155,519.00 0.29 144 300394 天孚通信 1,940 154,889.60 0.29 145 002979 雷赛智能 3,400 150,552.00 0.28 146 300337 银邦股份 13,600 149,600.00 0.28 147 002779 中坚科技 1,960 147,529.20 0.27 148 300836 佰奥智能 3,315 147,418.05 0.27 149 300706 阿石创 6,400 147,200.00 0.27 150 603489 八方股份 5,400 146,556.00 0.27 151 301210 金杨股份 3,500 145,390.00 0.27 152 301413 安培龙 1,900 145,255.00 0.27 153 300576 容大感光 3,900 144,885.00 0.27 154 688323 瑞华泰 9,935 144,156.85 0.27 155 301160 翔楼新材 1,800 144,144.00 0.27 156 603786 科博达 2,600 144,066.00 0.27 157 300862 蓝盾光电 5,400 142,992.00 0.27 158 002409 雅克科技 2,600 142,194.00 0.26 159 001301 尚太科技 2,900 141,404.00 0.26 160 300693 盛弘股份 4,700 140,812.00 0.26 161 002158 汉钟精机 8,100 140,778.00 0.26 162 300354 东华测试 3,600 139,968.00 0.26 163 001205 盛航股份 8,600 139,750.00 0.26 164 301175 中科环保 26,900 139,073.00 0.26 165 688663 新风光 5,121 138,010.95 0.26 166 001306 夏厦精密 1,800 136,692.00 0.25 167 002997 瑞鹄模具 3,700 136,345.00 0.25 168 688667 菱电电控 2,541 135,206.61 0.25 169 688395 正弦电气 5,908 133,993.44 0.25 170 605116 奥锐特 6,400 133,760.00 0.25 171 688308 欧科亿 7,221 133,227.45 0.25 172 688558 国盛智科 5,242 132,308.08 0.25 173 301383 天键股份 3,200 132,096.00 0.25 174 688369 致远互联 5,000 131,950.00 0.24 175 688092 爱科科技 5,899 131,547.70 0.24 176 688156 路德环境 7,700 130,207.00 0.24 177 002747 埃斯顿 6,400 129,536.00 0.24 178 002112 三变科技 9,300 120,435.00 0.22 179 001339 智微智能 2,300 111,159.00 0.21 180 300833 浩洋股份 3,305 110,486.15 0.21 181 300446 航天智造 6,300 109,116.00 0.20 182 603109 神驰机电 3,900 108,966.00 0.20 183 603192 汇得科技 5,200 108,680.00 0.20 184 300762 上海瀚讯 4,800 108,624.00 0.20 185 301196 唯科科技 1,600 108,272.00 0.20 186 603681 永冠新材 7,200 107,784.00 0.20 187 300816 艾可蓝 3,100 105,772.00 0.20 188 300777 中简科技 2,900 105,125.00 0.20 189 002255 海陆重工 12,000 101,040.00 0.19 190 605167 利柏特 8,300 100,928.00 0.19 191 603004 鼎龙科技 4,600 100,694.00 0.19 192 002829 星网宇达 4,600 100,372.00 0.19 193 300548 长芯博创 1,500 100,155.00 0.19 194 688355 明志科技 5,685 99,885.45 0.19 195 300435 中泰股份 6,500 98,670.00 0.18 196 688129 东来技术 3,509 95,444.80 0.18 197 688037 芯源微 724 77,612.80 0.14 198 600201 生物股份 7,300 58,546.00 0.11 199 300241 瑞丰光电 10,200 58,140.00 0.11 200 603982 泉峰汽车 5,000 55,400.00 0.10 201 301129 瑞纳智能 2,000 54,320.00 0.10 202 002454 松芝股份 6,100 47,092.00 0.09 203 002394 联发股份 5,700 46,911.00 0.09 204 603909 建发合诚 4,800 46,752.00 0.09 205 600057 厦门象屿 6,600 46,398.00 0.09 206 000553 安道麦 A 6,400 46,208.00 0.09 207 600908 无锡银行 7,300 46,063.00 0.09 208 600802 福建水泥 9,900 46,035.00 0.09 209 000030 富奥股份 7,700 45,353.00 0.08 210 601003 柳钢股份 11,900 41,888.00 0.08 211 603730 岱美股份 7,290 41,480.10 0.08 212 300232 洲明科技 5,600 40,544.00 0.08 213 002883 中设股份 3,500 39,480.00 0.07 214 603808 歌力思 4,700 39,010.00 0.07 215 001269 欧晶科技 1,500 38,400.00 0.07 216 603323 苏农银行 6,820 38,260.20 0.07 217 603727 博迈科 2,600 38,038.00 0.07 218 001203 大中矿业 4,000 37,800.00 0.07 219 603515 欧普照明 2,100 37,779.00 0.07 220 300883 龙利得 6,000 37,320.00 0.07 221 601827 三峰环境 4,400 36,960.00 0.07 222 002498 汉缆股份 10,900 36,842.00 0.07 223 300360 炬华科技 2,300 36,225.00 0.07 224 601369 陕鼓动力 4,100 35,957.00 0.07 225 300614 百川畅银 2,700 35,937.00 0.07 225 300948 冠中生态 3,300 35,937.00 0.07 226 300931 通用电梯 4,700 35,861.00 0.07 227 603187 海容冷链 3,000 35,280.00 0.07 228 300912 凯龙高科 2,400 35,256.00 0.07 229 688585 上纬新材 4,511 35,095.58 0.07 230 688718 唯赛勃 2,809 34,775.42 0.06 231 000655 金岭矿业 4,900 34,594.00 0.06 232 688517 金冠电气 2,396 34,454.48 0.06 233 600268 国电南自 4,400 34,408.00 0.06 234 000789 万年青 6,300 34,398.00 0.06 235 603856 东宏股份 3,000 34,350.00 0.06 236 002687 乔治白 7,400 34,336.00 0.06 237 600742 富维股份 3,600 34,236.00 0.06 238 601528 瑞丰银行 5,900 34,161.00 0.06 239 603609 禾丰股份 4,100 33,866.00 0.06 240 300453 三鑫医疗 4,200 33,810.00 0.06 241 601107 四川成渝 5,600 33,712.00 0.06 242 002441 众业达 3,700 33,559.00 0.06 243 600020 中原高速 7,000 33,460.00 0.06 244 300263 隆华科技 4,300 33,325.00 0.06 245 600496 精工钢构 10,300 32,960.00 0.06 246 688123 聚辰股份 400 32,396.00 0.06 247 002109 兴化股份 8,200 31,488.00 0.06 248 688590 新致软件 1,522 31,261.88 0.06 249 301237 和顺科技 1,100 31,251.00 0.06 250 688310 迈得医疗 2,100 30,954.00 0.06 251 688148 芳源股份 5,701 30,842.41 0.06 252 000968 蓝焰控股 4,200 30,450.00 0.06 253 688616 西力科技 2,357 29,981.04 0.06 254 603020 爱普股份 3,200 29,376.00 0.05 255 600731 湖南海利 4,000 29,160.00 0.05 256 600956 新天绿能 3,700 28,564.00 0.05 257 603385 惠达卫浴 4,300 28,552.00 0.05 258 688429 时创能源 1,959 28,483.86 0.05 259 603113 金能科技 4,100 28,413.00 0.05 260 003023 彩虹集团 1,400 28,392.00 0.05 261 688317 之江生物 1,565 28,201.30 0.05 262 600475 华光环能 2,700 28,134.00 0.05 263 688328 深科达 1,238 28,040.70 0.05 264 002543 万和电气 2,500 27,775.00 0.05 265 603223 恒通股份 2,600 27,586.00 0.05 266 600195 中牧股份 3,700 27,121.00 0.05 267 600507 方大特钢 6,200 26,908.00 0.05 268 600269 赣粤高速 5,300 26,818.00 0.05 269 600681 百川能源 7,600 26,676.00 0.05 270 600704 物产中大 4,900 25,823.00 0.05 271 000726 鲁 泰 A 4,000 25,360.00 0.05 272 002042 华孚时尚 5,500 25,080.00 0.05 273 301368 丰立智能 400 24,732.00 0.05 274 600623 华谊集团 3,200 24,224.00 0.04 275 301392 汇成真空 200 23,842.00 0.04 276 000937 冀中能源 4,100 23,575.00 0.04 277 002558 巨人网络 1,000 23,550.00 0.04 278 300432 富临精工 1,800 23,526.00 0.04 279 603305 旭升集团 1,800 23,490.00 0.04 280 000959 首钢股份 6,800 23,120.00 0.04 281 300496 中科创达 400 22,888.00 0.04 282 688398 赛特新材 1,100 22,781.00 0.04 283 300849 锦盛新材 1,700 22,406.00 0.04 284 300480 光力科技 1,400 22,260.00 0.04 285 002073 软控股份 2,500 22,225.00 0.04 286 688322 奥比中光 371 21,892.71 0.04 287 605111 新洁能 700 21,518.00 0.04 288 688033 天宜新材 3,352 21,486.32 0.04 289 688191 智洋创新 900 21,402.00 0.04 290 000650 仁和药业 3,900 21,138.00 0.04 291 601677 明泰铝业 1,700 21,114.00 0.04 292 300219 鸿利智汇 3,100 20,832.00 0.04 293 603987 康德莱 2,700 20,790.00 0.04 294 300553 集智股份 500 20,715.00 0.04 295 688607 康众医疗 1,100 20,625.00 0.04 296 688334 西高院 1,200 20,616.00 0.04 297 601991 大唐发电 6,500 20,605.00 0.04 298 603968 醋化股份 1,800 20,466.00 0.04 299 002905 金逸影视 2,200 20,416.00 0.04 300 603700 宁水集团 1,700 20,366.00 0.04 301 603183 建研院 4,800 20,352.00 0.04 301 603309 维力医疗 1,600 20,352.00 0.04 302 605155 西大门 1,700 20,349.00 0.04 303 603811 诚意药业 2,200 20,306.00 0.04 304 002963 豪尔赛 1,600 20,304.00 0.04 305 003018 金富科技 1,800 20,286.00 0.04 306 002420 毅昌科技 3,200 19,968.00 0.04 307 688621 阳光诺和 400 19,956.00 0.04 308 605500 森林包装 2,700 19,953.00 0.04 309 603067 振华股份 1,300 19,812.00 0.04 310 688435 英方软件 600 19,764.00 0.04 311 688567 孚能科技 1,363 19,763.50 0.04 312 603798 康普顿 1,800 19,584.00 0.04 313 688677 海泰新光 500 19,505.00 0.04 314 600035 楚天高速 4,600 19,504.00 0.04 315 688273 麦澜德 644 19,455.24 0.04 316 688711 宏微科技 1,100 19,349.00 0.04 317 603256 宏和科技 1,300 19,266.00 0.04 318 688180 君实生物 544 18,485.12 0.03 319 688586 江航装备 1,619 18,213.75 0.03 320 688568 中科星图 498 17,932.98 0.03 321 300715 凯伦股份 1,800 17,838.00 0.03 322 300877 金春股份 1,100 17,754.00 0.03 323 603350 安乃达 500 17,515.00 0.03 324 601668 中国建筑 3,000 17,310.00 0.03 325 301489 思泉新材 300 17,247.00 0.03 326 300079 数码视讯 2,900 16,965.00 0.03 327 301367 瑞迈特 200 16,820.00 0.03 328 300817 双飞集团 700 16,548.00 0.03 329 002239 奥特佳 5,600 16,240.00 0.03 330 600502 安徽建工 3,400 15,980.00 0.03 331 603938 三孚股份 1,100 15,818.00 0.03 332 300846 首都在线 800 15,568.00 0.03 333 688410 山外山 1,091 15,492.20 0.03 334 300382 斯莱克 1,000 15,210.00 0.03 335 000932 华菱钢铁 3,400 14,960.00 0.03 336 600219 南山铝业 3,900 14,937.00 0.03 337 300442 润泽科技 300 14,859.00 0.03 338 688023 安恒信息 259 14,695.66 0.03 339 300098 高新兴 2,800 14,560.00 0.03 340 600640 国脉文化 1,200 14,544.00 0.03 341 688289 圣湘生物 682 13,967.36 0.03 342 688779 五矿新能 2,566 13,959.04 0.03 343 688484 南芯科技 349 13,802.95 0.03 344 600330 天通股份 1,900 13,623.00 0.03 345 300133 华策影视 1,800 13,518.00 0.03 346 300012 华测检测 1,100 12,859.00 0.02 347 688425 铁建重工 3,124 12,745.92 0.02 348 688315 诺禾致源 878 12,397.36 0.02 349 600366 宁波韵升 1,100 11,946.00 0.02 350 688185 康希诺 200 11,926.00 0.02 351 002332 仙琚制药 1,300 11,921.00 0.02 352 688106 金宏气体 653 11,682.17 0.02 353 300587 天铁科技 1,600 11,536.00 0.02 354 002381 双箭股份 1,700 11,475.00 0.02 355 002807 江阴银行 2,400 11,400.00 0.02 356 601126 四方股份 700 11,389.00 0.02 357 600469 风神股份 2,000 11,300.00 0.02 358 002284 亚太股份 1,000 11,050.00 0.02 359 002531 天顺风能 1,500 10,710.00 0.02 360 000498 山东路桥 1,800 10,584.00 0.02 361 688127 蓝特光学 409 10,515.39 0.02 362 688518 联赢激光 502 10,235.78 0.02 363 603915 国茂股份 700 10,178.00 0.02 364 002532 天山铝业 1,200 9,972.00 0.02 365 688088 虹软科技 200 9,650.00 0.02 366 603225 新凤鸣 900 9,585.00 0.02 367 600872 中炬高新 500 9,500.00 0.02 368 688388 嘉元科技 472 9,477.76 0.02 369 600029 南方航空 1,600 9,440.00 0.02 370 300369 绿盟科技 1,200 9,324.00 0.02 371 002881 美格智能 200 9,280.00 0.02 372 688003 天准科技 200 9,180.00 0.02 373 300601 康泰生物 600 9,114.00 0.02 374 688063 派能科技 200 9,016.00 0.02 375 002948 青岛银行 1,800 8,964.00 0.02 376 300425 中建环能 1,700 8,908.00 0.02 377 300565 科信技术 700 8,876.00 0.02 378 688690 纳微科技 388 8,858.04 0.02 379 002511 中顺洁柔 1,300 8,736.00 0.02 380 300055 万邦达 1,500 8,610.00 0.02 381 000035 中国天楹 2,000 8,580.00 0.02 382 002081 金 螳 螂 2,500 8,575.00 0.02 382 300768 迪普科技 500 8,575.00 0.02 383 300365 恒华科技 1,300 8,567.00 0.02 384 300482 万孚生物 400 8,540.00 0.02 385 600782 新钢股份 2,400 8,496.00 0.02 386 003012 东鹏控股 1,400 8,008.00 0.01 387 688259 创耀科技 200 7,930.00 0.01 388 603328 依顿电子 800 7,848.00 0.01 389 600535 天士力 500 7,825.00 0.01 390 000404 长虹华意 1,100 7,810.00 0.01 391 603043 广州酒家 500 7,790.00 0.01 392 601228 广州港 2,400 7,752.00 0.01 393 000690 宝新能源 1,700 7,735.00 0.01 394 300420 五洋自控 2,200 7,568.00 0.01 395 603258 电魂网络 300 7,530.00 0.01 396 002380 科远智慧 300 7,335.00 0.01 397 002434 万里扬 1,000 7,330.00 0.01 398 600500 中化国际 1,900 7,277.00 0.01 399 002063 远光软件 1,200 7,140.00 0.01 400 002585 双星新材 1,300 7,098.00 0.01 401 002212 天融信 900 6,930.00 0.01 402 601279 英利汽车 1,700 6,783.00 0.01 403 688478 晶升股份 219 6,701.40 0.01 404 603018 华设集团 800 6,568.00 0.01 405 002623 亚玛顿 400 6,460.00 0.01 406 600063 皖维高新 1,400 6,412.00 0.01 407 301093 华兰股份 200 6,336.00 0.01 408 601222 林洋能源 1,100 6,270.00 0.01 409 002060 广东建工 1,800 6,264.00 0.01 410 000783 长江证券 900 6,237.00 0.01 411 000591 太阳能 1,400 6,146.00 0.01 412 600662 外服控股 1,200 6,132.00 0.01 413 603392 万泰生物 100 6,100.00 0.01 414 002150 通润装备 500 5,995.00 0.01 415 002812 恩捷股份 200 5,858.00 0.01 416 002928 华夏航空 700 5,817.00 0.01 417 002011 盾安环境 500 5,800.00 0.01 418 300389 艾比森 500 5,790.00 0.01 419 600339 中油工程 1,700 5,559.00 0.01 420 000012 南 玻 A 1,200 5,544.00 0.01 421 300188 国投智能 400 5,520.00 0.01 422 000936 华西股份 800 5,504.00 0.01 423 688030 山石网科 342 5,468.58 0.01 424 600888 新疆众和 800 5,456.00 0.01 425 300193 佳士科技 600 5,430.00 0.01 426 300889 爱克股份 400 5,384.00 0.01 427 300319 麦捷科技 500 5,370.00 0.01 428 688687 凯因科技 200 5,318.00 0.01 429 300926 博俊科技 200 5,294.00 0.01 430 000401 冀东水泥 1,200 5,256.00 0.01 431 300887 谱尼测试 600 5,238.00 0.01 431 600331 宏达股份 600 5,238.00 0.01 432 600556 天下秀 1,000 5,100.00 0.01 433 000623 吉林敖东 300 5,085.00 0.01 434 603170 宝立食品 400 4,988.00 0.01 435 600008 首创环保 1,600 4,832.00 0.01 436 002416 爱施德 400 4,808.00 0.01 437 300107 建新股份 600 4,806.00 0.01 438 603888 新华网 200 4,788.00 0.01 439 605008 长鸿高科 300 4,725.00 0.01 440 002539 云图控股 500 4,690.00 0.01 440 002544 普天科技 200 4,690.00 0.01 441 002792 通宇通讯 300 4,647.00 0.01 442 688609 九联科技 430 4,502.10 0.01 443 600655 豫园股份 800 4,440.00 0.01 444 300659 中孚信息 300 4,362.00 0.01 445 300212 易华录 200 4,352.00 0.01 446 300383 光环新网 300 4,290.00 0.01 447 600688 上海石化 1,500 4,275.00 0.01 448 688006 杭可科技 216 4,212.00 0.01 449 002572 索菲亚 300 4,203.00 0.01 450 300654 世纪天鸿 400 4,192.00 0.01 451 600549 厦门钨业 200 4,184.00 0.01 452 002372 伟星新材 400 4,144.00 0.01 453 300645 正元智慧 200 4,098.00 0.01 454 603341 龙旗科技 100 4,063.00 0.01 455 002908 德生科技 400 4,052.00 0.01 456 600596 新安股份 500 4,050.00 0.01 457 002408 齐翔腾达 900 4,032.00 0.01 458 002491 通鼎互联 700 3,976.00 0.01 459 300323 华灿光电 500 3,825.00 0.01 460 688177 百奥泰 151 3,784.06 0.01 461 002723 小崧股份 500 3,735.00 0.01 462 002373 千方科技 400 3,720.00 0.01 463 300830 金现代 400 3,652.00 0.01 464 603196 日播时尚 200 3,602.00 0.01 465 300463 迈克生物 300 3,570.00 0.01 466 002102 能特科技 1,100 3,476.00 0.01 467 603085 天成自控 300 3,453.00 0.01 468 000922 佳电股份 300 3,414.00 0.01 469 300445 康斯特 200 3,410.00 0.01 470 603368 柳药集团 200 3,382.00 0.01 471 002690 美亚光电 200 3,374.00 0.01 472 603689 皖天然气 400 3,368.00 0.01 473 002939 长城证券 400 3,352.00 0.01 474 002053 云南能投 300 3,303.00 0.01 475 603105 芯能科技 400 3,288.00 0.01 476 002935 天奥电子 200 3,200.00 0.01 477 603788 宁波高发 200 3,174.00 0.01 478 301280 珠城科技 80 3,134.40 0.01 479 600098 广州发展 500 3,125.00 0.01 480 688526 科前生物 200 3,116.00 0.01 481 600998 九州通 600 3,084.00 0.01 482 300636 同和药业 400 3,072.00 0.01 483 605128 上海沿浦 100 3,026.00 0.01 484 300612 宣亚国际 200 3,020.00 0.01 485 605168 三人行 100 2,943.00 0.01 486 600897 厦门空港 200 2,918.00 0.01 487 002274 华昌化工 400 2,912.00 0.01 488 600361 创新新材 700 2,793.00 0.01 489 003036 泰坦股份 200 2,754.00 0.01 490 300057 万顺新材 500 2,725.00 0.01 491 600217 中再资环 600 2,688.00 0.00 492 002606 大连电瓷 300 2,676.00 0.00 493 603997 继峰股份 200 2,608.00 0.00 494 002782 可立克 200 2,596.00 0.00 495 000825 太钢不锈 700 2,513.00 0.00 496 688238 和元生物 400 2,480.00 0.00 497 300230 永利股份 500 2,445.00 0.00 498 002796 世嘉科技 200 2,360.00 0.00 499 688387 信科移动 395 2,231.75 0.00 500 600776 东方通信 200 2,228.00 0.00 501 002327 富安娜 300 2,226.00 0.00 502 600510 黑牡丹 400 2,036.00 0.00 503 600773 西藏城投 200 2,012.00 0.00 504 688095 福昕软件 29 1,969.39 0.00 505 688176 亚虹医药 200 1,774.00 0.00 506 605196 华通线缆 100 1,761.00 0.00 507 688602 康鹏科技 200 1,676.00 0.00 508 300036 超图软件 100 1,526.00 0.00 509 000913 钱江摩托 100 1,500.00 0.00 510 301179 泽宇智能 20 305.20 0.00 7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 占期初基金资产净值比例(%) 1 300909 汇创达 732,290.00 2.98 2 603041 美思德 704,918.00 2.87 3 300610 晨化股份 698,363.00 2.84 4 301278 快可电子 613,555.00 2.50 5 300447 全信股份 612,125.00 2.49 6 301080 百普赛斯 600,793.00 2.45 7 301195 北路智控 598,008.00 2.44 8 603681 永冠新材 588,321.00 2.40 9 300980 祥源新材 582,522.00 2.37 10 688058 宝兰德 558,230.87 2.27 11 300406 九强生物 549,161.00 2.24 12 003025 思进智能 545,374.00 2.22 13 300780 德恩精工 536,664.00 2.19 14 002971 和远气体 536,454.00 2.18 15 300337 银邦股份 533,405.00 2.17 16 300862 蓝盾光电 531,135.00 2.16 17 688129 东来技术 529,004.01 2.15 18 603040 新坐标 528,558.00 2.15 19 300510 金冠股份 526,127.00 2.14 20 688369 致远互联 523,699.41 2.13 21 688026 洁特生物 523,339.23 2.13 22 301128 强瑞技术 516,812.80 2.10 23 300706 阿石创 512,730.00 2.09 24 300594 朗进科技 504,065.00 2.05 25 603966 法兰泰克 500,177.00 2.04 26 603115 海星股份 496,242.00 2.02 27 301119 正强股份 494,747.00 2.02 28 002983 芯瑞达 493,822.00 2.01 29 603722 阿科力 492,977.00 2.01 注：“买入金额”按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑交易费用。 7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净值比例(%) 1 688129 东来技术 712,029.63 2.90 2 603681 永冠新材 707,944.00 2.88 3 603192 汇得科技 633,414.00 2.58 4 300816 艾可蓝 615,380.00 2.51 5 300610 晨化股份 564,093.00 2.30 6 688069 德林海 546,175.41 2.22 7 603938 三孚股份 545,110.00 2.22 8 688369 致远互联 512,629.47 2.09 9 300950 德固特 510,915.00 2.08 10 688576 西山科技 508,820.57 2.07 11 688371 菲沃泰 507,832.59 2.07 12 688480 赛恩斯 496,851.31 2.02 13 603041 美思德 496,009.00 2.02 14 300447 全信股份 482,516.00 1.97 15 300515 三德科技 482,172.00 1.96 16 688560 明冠新材 478,989.19 1.95 17 688267 中触媒 478,509.83 1.95 18 688058 宝兰德 470,601.51 1.92 19 688257 新锐股份 465,356.62 1.90 20 603040 新坐标 464,653.02 1.89 注：“卖出金额”按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑交易费用。 7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 单位: 人民币元 买入股票成本（成交）总额 123,503,524.79 卖出股票收入（成交）总额 104,509,464.85 注：“买入股票成本总额”和“卖出股票收入总额”均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑交易费用。 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 金额单位：人民币元 序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例（%） 1 国家债券 101,270.58 0.19 2 央行票据 - - 3 金融债券 - - 其中：政策性金融债 - - 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债（可交换债） - - 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 101,270.58 0.19 7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 金额单位：人民币元 序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%） 1 019749 24 国债 15 1,000 101,270.58 0.19 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 注：本基金本报告期末未持有贵金属。 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注：本基金本报告期末未持有权证。 7.10 本基金投资股指期货的投资政策 本基金本报告期未投资股指期货。 7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 7.11.1 本期国债期货投资政策 本基金本报告期未投资国债期货。 7.11.2 本期国债期货投资评价 本基金本报告期未投资国债期货。 7.12 投资组合报告附注 7.12.1 基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查，或在 报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形 本基金投资的前十名证券的发行主体本期不存在被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 7.12.2 基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库之外的情形。 7.12.3 期末其他各项资产构成 单位：人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 8,216.46 2 应收清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 - 5 应收申购款 1,211,381.44 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 1,219,597.90 7.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 7.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 注：本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。 7.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因，各比例的分项之和与合计可能有尾差。 §8 基金份额持有人信息 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位：份 持有人结构 机构投资者 个人投资者 持有人 户均持有的基 份额级别 户数 占总份 占总 （户） 金份额 份额 持有份额 额比例 持有份额 比例 （%） （%） 银华专精 特新量化 786 32,880.21 11,319,140.60 43.80 14,524,703.39 56.20 优选股票 发起式 A 银华专精 特新量化 1,001 17,968.19 8,366,100.56 46.51 9,620,055.49 53.49 优选股票 发起式 C 合计 1,787 24,527.14 19,685,241.16 44.91 24,144,758.88 55.09 注：对于分级基金机构/个人投资者持有份额占总份额比例的计算当中，对下属分级基金，比例的分母采用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额总额）。 8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例（%） 基金管 银华专精特新量化优选股票发 15,995.95 0.06 理人所 起式 A 有从业 人员持 银华专精特新量化优选股票发 415,593.05 2.31 有本基 起式 C 金 合计 431,589.00 0.98 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份） 本公司高级管理人员、 银华专精特新量化优选股票 0~10 基金投资和研究部门 发起式 A 负责人持有本开放式 银华专精特新量化优选股票 - 基金 发起式 C 合计 0~10 银华专精特新量化优选股票 - 本基金基金经理持有 发起式 A 本开放式基金 银华专精特新量化优选股票 - 发起式 C 合计 - 8.4 发起式基金发起资金持有份额情况 持 有 份 额 发起份额占 项目 持有份额总数 占 基 金 总 发起份额总数 基金总份额 发起份额承 份 额 比 例 诺持有期限 (%) 比例(%) 基金管理人固有资 10,002,000.20 22.82 10,002,000.20 22.82 3 年 金 基金管理人高级管 - - - - - 理人员 基金经理等人员 - - - - - 基金管理人股东 - - - - - 其他 - - - - - 合计 10,002,000.20 22.82 10,002,000.20 22.82 3 年 §9 开放式基金份额变动 单位：份 项目 银华专精特新量化优选股票发起式 银华专精特新量化优选股票发起式 A C 基金合同生效日 （2022 年 7 月 20 日） 32,522,008.26 8,592,569.47 基金份额总额 本报告期期初基金份 19,504,356.01 5,577,655.64 额总额 本报告期基金总申购 10,865,082.34 21,984,041.15 份额 减：本报告期基金总 4,525,594.36 9,575,540.74 赎回份额 本报告期基金拆分变 - - 动份额 本报告期期末基金份 25,843,843.99 17,986,156.05 额总额 注：如有相应情况，总申购份额含红利再投、转换入份额，总赎回份额含转换出份额。 §10 重大事件揭示 10.1 基金份额持有人大会决议 本报告期内，无基金份额持有人大会决议。 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 10.2.1 基金管理人的重大人事变动 本基金管理人于 2025 年 4 月 26 日发布关于公司副总经理任职的公告，经本基金管理人董 事会审议通过，徐波先生自 2025 年 4 月 24 日起担任本基金管理人副总经理职务。 10.2.2 基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 本报告期内，本基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 本报告期内没有涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。 10.4 基金投资策略的改变 本报告期内，基金投资策略未发生改变。 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 本基金本报告期内未变更为其审计的会计师事务所。 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 10.6.1 管理人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 注：本报告期内，基金管理人及其相关高级管理人员无受稽查或处罚等情况。 10.6.2 托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 注：本报告期内托管人及其高级管理人员无受稽查或处罚等情况。 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位：人民币元 交易单元 股票交易 应支付该券商的佣金 券商名称 数量 成交金额 占当期股票成 佣金 占当期佣金 备注 交总额的比例 总量的比例 (%) (%) 东方财富 5 68,579,448.7 30.08 30,580.15 30.08 - 8 国联民生 1 41,147,083.8 18.05 18,347.21 18.05 - 证券 6 广发证券 2 29,647,330.0 13.00 13,219.80 13.00 - 5 浙商证券 2 20,594,933.0 9.03 9,182.59 9.03 - 0 中信证券 2 17,364,541.8 7.62 7,742.74 7.62 - 3 国盛证券 2 15,643,514.7 6.86 6,975.09 6.86 - 3 信达证券 1 12,359,384.5 5.42 5,510.80 5.42 - 0 东吴证券 2 8,985,344.00 3.94 4,006.67 3.94 - 国泰海通 6 8,402,628.66 3.69 3,746.36 3.68 - 西南证券 3 4,930,638.93 2.16 2,198.72 2.16 - 招商证券 1 358,141.30 0.16 159.69 0.16 - 爱建证券 1 - - - - - 长城证券 1 - - - - - 长江证券 2 - - - - - 第一创业 1 - - - - - 东北证券 2 - - - - - 东方证券 1 - - - - - 方正证券 2 - - - - - 光大证券 1 - - - - - 国海证券 2 - - - - - 国投证券 2 - - - - - 国信证券 1 - - - - - 华西证券 2 - - - - - 开源证券 2 - - - - - 联储证券 1 - - - - - 平安证券 2 - - - - - 瑞银证券 1 - - - - - 世纪证券 2 - - - - - 天风证券 2 - - - - - 西部证券 1 - - - - - 兴业证券 1 - - - - - 野村东方 2 - - - - - 国际证券 英大证券 3 - - - - - 中航证券 2 - - - - - 中金财富 1 - - - - - 中金公司 4 - - - - - 中泰证券 2 - - - - - 注：1、公司选择证券公司参与证券交易的标准为：（1）具备为公募基金提供交易服务、研究服务所需的业务资格。（2）财务状况良好，经营行为规范。（3）建立并具有健全的合规风控制度。（4）具有较强的交易服务能力、研究服务能力。 2、公司将参与证券交易的合作券商分为普通合作券商和重点合作券商两类。其中，普通合作券商应具备较强的交易服务能力；重点合作券商除需满足具备较强的交易服务能力要求外，还需具备较强的研究服务能力。 3、符合以上标准的证券公司可向公司提出准入申请，并按要求提交相关材料。公司对证券公司提交的材料依次开展初审评估、评审会评审及公司领导审批，通过评审及审批的证券公司方可获得证券交易参与资格。 10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 金额单位：人民币元 债券交易 债券回购交易 权证交易 占当期债 占当期债券 占当期 券商名称 券 回购成交总 权证 成交金额 成交总额 成交金额 额的比例 成交金额 成交总 的比例(%) (%) 额的比 例(%) 东方财富 - - - - - - 国联民生 - - - - - - 证券 广发证券 - - - - - - 浙商证券 - - - - - - 中信证券 - - - - - - 国盛证券 - - - - - - 信达证券 - - - - - - 东吴证券 - - - - - - 国泰海通 - - - - - - 西南证券 - - - - - - 招商证券 - - - - - - 爱建证券 - - - - - - 长城证券 - - - - - - 长江证券 - - - - - - 第一创业 - - - - - - 东北证券 - - - - - - 东方证券 - - - - - - 方正证券 - - - - - - 光大证券 - - - - - - 国海证券 - - - - - - 国投证券 - - - - - - 国信证券 - - - - - - 华西证券 - - - - - - 开源证券 - - - - - - 联储证券 - - - - - - 平安证券 - - - - - - 瑞银证券 - - - - - - 世纪证券 - - - - - - 天风证券 - - - - - - 西部证券 - - - - - - 兴业证券 - - - - - - 野村东方 - - - - - - 国际证券 英大证券 - - - - - - 中航证券 - - - - - - 中金财富 - - - - - - 中金公司 - - - - - - 中泰证券 - - - - - - 10.8 其他重大事件 序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 《银华基金管理股份有限公司旗下部 1 分基金2024年第4季度报告提示性公 四大证券报 2025 年 1 月 21 日 告》 《银华专精特新量化优选股票型发起 本基金管理人网站,中 2 式证券投资基金 2024 年第 4 季度报 国证监会基金电子披露 2025 年 1 月 21 日 告》 网站 《银华基金管理股份有限公司关于银 本基金管理人网站,中 3 华专精特新量化优选股票型发起式证 国证监会基金电子披露 2025 年 3 月 8 日 券投资基金增聘基金经理的公告》 网站,证券时报 《银华专精特新量化优选股票型发起 本基金管理人网站,中 4 式证券投资基金基金产品资料概要更 国证监会基金电子披露 2025 年 3 月 11 日 新》 网站 《银华专精特新量化优选股票型发起 本基金管理人网站,中 5 式证券投资基金招募说明书更新 国证监会基金电子披露 2025 年 3 月 11 日 (2025 年第 1 号)》 网站 《银华专精特新量化优选股票型发起 本基金管理人网站,中 6 式证券投资基金招募说明书更新 国证监会基金电子披露 2025 年 3 月 14 日 (2025 年第 2 号)》 网站 《银华基金管理股份有限公司关于银 本基金管理人网站,中 7 华专精特新量化优选股票型发起式证 国证监会基金电子披露 2025 年 3 月 14 日 券投资基金基金经理离任的公告》 网站,证券时报 《银华专精特新量化优选股票型发起 本基金管理人网站,中 8 式证券投资基金基金产品资料概要更 国证监会基金电子披露 2025 年 3 月 14 日 新》 网站 《银华专精特新量化优选股票型发起 本基金管理人网站,中 9 式证券投资基金 2024 年年度报告》 国证监会基金电子披露 2025 年 3 月 28 日 网站 10 《银华基金管理股份有限公司旗下部 四大证券报 2025 年 3 月 28 日 分基金 2024 年年度报告提示性公告》 《银华专精特新量化优选股票型发起 本基金管理人网站,中 11 式证券投资基金 2025 年第 1 季度报 国证监会基金电子披露 2025 年 4 月 21 日 告》 网站 《银华基金管理股份有限公司旗下部 12 分基金2025年第1季度报告提示性公 四大证券报 2025 年 4 月 21 日 告》 《银华基金管理股份有限公司关于旗 本基金管理人网站,中 13 下部分基金开通同一基金不同类别基 国证监会基金电子披露 2025 年 4 月 24 日 金份额相互转换业务的公告》 网站,四大证券报 《银华专精特新量化优选股票型发起 本基金管理人网站,中 14 式证券投资基金基金产品资料概要更 国证监会基金电子披露 2025 年 5 月 9 日 新》 网站 《银华专精特新量化优选股票型发起 本基金管理人网站,中 15 式证券投资基金招募说明书更新 国证监会基金电子披露 2025 年 5 月 9 日 (2025 年第 3 号)》 网站 §11 影响投资者决策的其他重要信息 11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基 金情况 投资者类别 持有基金份 序号 额比例达到 期初 申购 赎回 持有份 份额占 或者超过 20% 份额 份额 份额 额 比（%） 的时间区间 1 20250627-20 0.00 8,366,10 0.00 8,366,1 19.09 机构 250629 0.56 00.56 2 20250101-20 10,002,0 0.00 0.00 10,002, 22.82 250630 00.20 000.20 产品特有风险 投资人在投资本基金时，将面临本基金的特有风险，具体包括： 1）当基金份额集中度较高时，少数基金份额持有人所持有的基金份额占比较高，其在召开持有人大会并对重大事项进行投票表决时可能拥有较大话语权； 2）在极端情况下，当持有基金份额占比较高的基金份额持有人大量赎回本基金时，可能导致在其赎回后本基金资产规模长期低于 5000 万元，进而可能导致本基金终止或与其他基金合并或转型为另外的基金，其他基金份额持有人丧失继续投资本基金的机会； 3）当持有基金份额占比较高的基金份额持有人大量赎回本基金时，更容易触发巨额赎回条款，基金份额持有人将可能无法及时赎回所持有的全部基金份额； 4）当持有基金份额占比较高的基金份额持有人大量赎回本基金时，基金为支付赎回款项而卖出所持有的证券，可能造成证券价格波动，导致本基金的收益水平发生波动。同时，巨额赎回、份额净值小数保留位数是采用四舍五入、管理费及托管费等费用是按前一日资产计提，会导致基金份额净值出现大幅波动； 5）当某一基金份额持有人所持有的基金份额达到或超过本基金规模的 50%时，本基金管理人将不再接受该持有人对本基金基金份额提出的申购及转换转入申请。在其他基金份额持有人赎回基金份额导致某一基金份额持有人所持有的基金份额达到或超过本基金规模 50%的情况下，该基金份额持有人将面临所提出的对本基金基金份额的申购及转换转入申请被拒绝的风险。如果投资人某笔申购或转换转入申请导致其持有本基金基金份额达到或超过本基金规模的 50%，该笔申购或转换转入申请可能被确认失败。 11.2 影响投资者决策的其他重要信息 无。 §12 备查文件目录 12.1 备查文件目录 12.1.1 银华专精特新量化优选股票型发起式证券投资基金募集申请获中国证监会注册的文件 12.1.2《银华专精特新量化优选股票型发起式证券投资基金招募说明书》 12.1.3《银华专精特新量化优选股票型发起式证券投资基金基金合同》 12.1.4《银华专精特新量化优选股票型发起式证券投资基金托管协议》 12.1.5《银华基金管理股份有限公司开放式基金业务规则》 12.1.6 银华基金管理股份有限公司批准成立批件、营业执照、公司章程 12.1.7 基金托管人业务资格批件和营业执照 12.2 存放地点 上述备查文本存放在本基金管理人或基金托管人的办公场所。本报告存放在本基金管理人及托管人住所，供公众查阅、复制。 12.3 查阅方式 投资者可免费查阅，在支付工本费后，可在合理时间内取得上述文件的复制件或复印件。相 关公开披露的法律文件，投资者还可在本基金管理人网站（www.yhfund.com.cn）查阅。 银华基金管理股份有限公司 2025 年 8 月 29 日