易方达信息行业精选股票型证券投资基金 2021 年第 4 季度报告 2021 年 12 月 31 日 基金管理人：易方达基金管理有限公司 基金托管人：中国建设银行股份有限公司 报告送出日期：二〇二二年一月二十一日 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2022 年 1 月 19 日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2021 年 10 月 1 日起至 12 月 31 日止。 §2 基金产品概况 基金简称 易方达信息行业精选股票 基金主代码 010013 交易代码 010013 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2020 年 8 月 24 日 报告期末基金份额总额 3,029,153,979.06 份 投资目标 本基金主要投资信息行业证券，在控制风险的前提 下，追求超越业绩比较基准的投资回报。 投资策略 资产配置方面，本基金将综合考虑宏观与微观经 济、市场与政策等因素，确定组合中股票、债券、 货币市场工具及其他金融工具的比例。股票投资方 面，本基金主要投资信息行业；本基金将在地区配 置和行业配置基础上，从定性和定量两方面进行综 合分析，精选具有较强竞争优势的公司。本基金可 选择投资价值高的存托凭证进行投资。债券投资方 面，本基金将主要通过类属配置与券种选择两个层 次进行投资管理。 业绩比较基准 中证科技传媒通信 150 指数收益率×65%+中证港股 通综合指数收益率×20%+中债总指数收益率×15% 风险收益特征 本基金为股票基金，理论上其预期风险与预期收益 高于混合基金、债券基金和货币市场基金。本基金 可通过内地与香港股票市场交易互联互通机制投 资于香港证券市场，除了需要承担与境内证券投资 基金类似的市场波动风险等一般投资风险之外，本 基金还面临汇率风险、投资于香港证券市场的风 险、以及通过内地与香港股票市场交易互联互通机 制投资的风险等特有风险。本基金通过内地与香港 股票市场交易互联互通机制投资的风险详见招募 说明书。 基金管理人 易方达基金管理有限公司 基金托管人 中国建设银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 报告期 主要财务指标 (2021 年 10 月 1 日-2021 年 12 月 31 日) 1.本期已实现收益 214,744,393.71 2.本期利润 127,341,345.55 3.加权平均基金份额本期利润 0.0389 4.期末基金资产净值 3,479,659,872.04 5.期末基金份额净值 1.1487 注：1.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 2.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 3.2 基金净值表现 3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 业绩比 业绩比 较基准 净值增 较基准 净值增 长率标 收益率 阶段 长率① 收益率 ①-③ ②-④ 准差② 标准差 ③ ④ 过去三个 3.01% 1.24% 4.93% 0.82% -1.92% 0.42% 月 过去六个 1.95% 1.60% -4.42% 0.92% 6.37% 0.68% 月 过去一年 9.26% 1.73% -0.98% 1.02% 10.24% 0.71% 过去三年 - - - - - - 过去五年 - - - - - - 自基金合 同生效起 14.87% 1.52% -3.79% 1.02% 18.66% 0.50% 至今 3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 易方达信息行业精选股票型证券投资基金 累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图 （2020 年 8 月 24 日至 2021 年 12 月 31 日） 注：1.按基金合同和招募说明书的约定，本基金的建仓期为六个月，建仓期 结束时各项资产配置比例符合基金合同（第十二部分二、投资范围，三、投资策 略和四、投资限制）的有关约定。 2.自基金合同生效至报告期末，基金份额净值增长率为 14.87%，同期业绩比 较基准收益率为-3.79%。 §4 管理人报告 4.1 基金经理(或基金经理小组)简介 任本基金的基 证券 姓 职务 金经理期限 从业 说明 名 任职 离任 年限 日期 日期 本基金的基金经理、易方 硕士研究生，具有基金从业 达信息产业混合型证券 资格。曾任易方达基金管理 投资基金的基金经理、易 有限公司行业研究员、基金 郑 方达科创板两年定期开 2020- 经理助理、投资经理、投资 希 放混合型证券投资基金 08-24 - 15 年 一部副总经理、科瑞证券投 的基金经理、易方达北交 资基金基金经理、易方达科 所精选两年定期开放混 瑞灵活配置混合型证券投 合型证券投资基金的基 资基金基金经理、易方达价 金经理、权益投资管理部 值精选混合型证券投资基 副总经理、研究部副总经 金基金经理。 理 注：1.对基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，“离任日期”为根据公司决定确定的解聘日期；对此后的非首任基金经理，“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决定确定的聘任日期和解聘日期。 2.证券从业的含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规及基金合同、基金招募说明书等有关基金法律文件的规定，以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在控制风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益。在本报告期内，基金运作合法合规，无损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本基金管理人主要通过建立有纪律、规范化的投资研究、决策流程和交易流程，以及强化事后监控分析来确保公平对待不同投资组合，切实防范利益输送。本基金管理人制定了严格的投资权限管理制度、投资备选库管理制度和集中交易制度等，并重视交易执行环节的公平交易措施，以“时间优先、价格优先”作为执行指令的基本原则，通过投资交易系统中的公平交易模块，以尽可能确保公平对待各投资组合。本报告期内，公平交易制度总体执行情况良好。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的交易共 10 次，其中9 次为指数量化投资组合因投资策略需要和其他组合发生的反向交易，1 次为不同基金经理管理的基金因投资策略不同而发生的反向交易，有关基金经理按规定履行了审批程序。 本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。4.4 报告期内基金投资策略和运作分析 2021 年四季度 A 股市场呈现整体上涨态势，其中低估值小市值个股涨幅较 大，高估值的半导体、新能源汽车等成长类资产回调相对较大。由于互联网行业 监管政策变化，恒生科技指数波动较大。中证 TMT 指数上涨 10.22%，恒生科技 指数下跌 7.06%，沪深 300 指数上涨 1.52%，上证综指上涨 2.01%，深证成指上 涨 3.83%，中小盘指数上涨 3.66%，创业板指数上涨 2.40%。 2021 年，随着新冠疫苗开始全球普及、新冠病毒不断变异，全球经济活动 恢复进程较慢，货币政策整体偏宽松，但是进一步宽松可能性已经不大。由于持续的货币宽松，全球通胀预期均有所提升，大宗商品价格整体处于高位，全球高估值类资产承受较大压力。 具体分析： （1）国内资本市场：宏观经济有一定下行压力，利率水平趋于下降，成本推动的通胀预期提升，整体国内资本市场风险偏好略有下移；高估值相关的新能源、科技、医药有较大压力，低估值资产表现较好； （2）全球资本市场：通胀压力逐步显现，全球长期利率有上行压力，全球主要资本市场均出现较大波动； （3）港股市场：受到全球资本市场波动以及沪港通、深港通资金流动影响，港股流动性波动较大，同时考虑到互联网反垄断政策的逐步落地，港股互联网龙头标的股价均有较大波动； （4）TMT 产业：2021 年四季度，科技产业内部基本面继续分化： A、以汽车电子、光伏节能、物联网、军工作为终端的子产业链需求不断上行，相关子产业链景气度不断提升，汽车半导体、功率半导体、电源管理等行业成长速度以及韧性均表现出明显优势； B、由于全球终端需求放缓，以智能终端、PC、通信设备等为消费终端的子产业链景气度不高，成长性较弱； C、半导体设备材料、工业软件：由于国内企业产品力提升，新产品经历研发与认证阶段，逐步在下游客户中进入放量阶段，子产业表现出独立于全球经济周期以及全球科技行业周期的成长性； D、互联网行业：对互联网平台企业跨领域业务扩张的监管政策趋严，同时对互联网金融业务发展限制加强，互联网公司业务中期增长空间受到一定程度影响，但随着监管政策的逐步落地，互联网行业最悲观的阶段逐步过去。 本基金在2021年四季度保持较高仓位,以信息产业的成长性投资品种为核心 仓位，集中配置在行业景气度较高、具有成长增速优势的子行业。 本基金将努力进一步优化组合，根据景气程度预判对组合进行行业集中，增 加景气较高的子行业配置比例，整体立足中长期盈利成长性和稳定性的原则，维 持以竞争优势明显、估值合理的信息产业投资标的为核心的持仓结构，保持组合 的流动性和稳定性，并在中小市值股票中寻找能超越周期的个股。 4.5 报告期内基金的业绩表现 截至报告期末，本基金份额净值为 1.1487 元，本报告期份额净值增长率为 3.01%，同期业绩比较基准收益率为 4.93%。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 占基金总资产 序号 项目 金额（元） 的比例（%） 1 权益投资 3,152,741,898.71 90.07 其中：股票 3,152,741,898.71 90.07 2 固定收益投资 20,139,813.41 0.58 其中：债券 20,139,813.41 0.58 资产支持证券 - - 3 贵金属投资 - - 4 金融衍生品投资 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售 金融资产 - - 6 银行存款和结算备付金合计 326,309,048.55 9.32 7 其他资产 1,038,892.42 0.03 8 合计 3,500,229,653.09 100.00 注 ： 本 基 金 本 报 告 期 末 通 过 港 股 通 交 易 机 制 投 资 的 港 股 市 值 为 472,908,553.86 元，占净值比例 13.59%。 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净 值比例（％） A 农、林、牧、渔业 9,752,073.60 0.28 B 采矿业 534,690.00 0.02 C 制造业 1,897,036,111.89 54.52 电力、热力、燃气及水生产和供应 3,103.00 0.00 D 业 E 建筑业 11,519.99 0.00 F 批发和零售业 53,753.12 0.00 G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 4,608.00 0.00 I 信息传输、软件和信息技术服务业 481,226,565.66 13.83 J 金融业 211,226,280.91 6.07 K 房地产业 29,317,524.00 0.84 L 租赁和商务服务业 18,737,082.00 0.54 M 科学研究和技术服务业 87,397.42 0.00 N 水利、环境和公共设施管理业 15,811.84 0.00 O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 53,486.78 0.00 R 文化、体育和娱乐业 31,773,336.64 0.91 S 综合 - - 合计 2,679,833,344.85 77.01 5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 行业类别 公允价值（人民币） 占基金资产净值比例（%） 能源 - - 材料 - - 工业 - - 非必需消费品 61,183,700.03 1.76 必需消费品 1,897,944.14 0.05 保健 1,597,921.53 0.05 金融 53,206,677.22 1.53 信息技术 297,587,120.99 8.55 电信服务 57,435,189.95 1.65 公用事业 - - 房地产 - - 合计 472,908,553.86 13.59 注：以上分类采用全球行业分类标准（GICS）。 5.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细 5.3.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明 细 占基金资产 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 净值比例 （％） 1 00268 金蝶国际 11,615,000 227,914,176.00 6.55 2 300604 长川科技 3,151,271 181,198,082.50 5.21 3 002241 歌尔股份 2,917,800 157,852,980.00 4.54 4 300059 东方财富 4,017,093 149,074,321.23 4.28 5 002371 北方华创 315,700 109,554,214.00 3.15 6 600563 法拉电子 421,100 97,863,640.00 2.81 7 688536 思瑞浦 125,406 96,311,808.00 2.77 8 300750 宁德时代 153,300 90,140,400.00 2.59 9 688208 道通科技 1,000,000 79,400,000.00 2.28 10 002484 江海股份 2,403,494 65,663,456.08 1.89 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值(元) 占基金资产净 值比例(％) 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 - - 其中：政策性金融债 - - 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债（可交换债） 20,139,813.41 0.58 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 20,139,813.41 0.58 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 占基金资产 序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 净值比例 （％） 1 123111 东财转 3 107,626 18,100,540.68 0.52 2 127036 三花转债 12,304 1,746,306.72 0.05 3 123104 卫宁转债 1,792 236,203.52 0.01 4 127038 国微转债 289 56,762.49 0.00 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 本基金本报告期末未投资股指期货。 5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 本基金本报告期末未投资国债期货。 5.11 投资组合报告附注 5.11.1 基金管理人未发现本基金投资的前十名证券的发行主体出现本期被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 5.11.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。 5.11.3 其他资产构成 序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 994,217.54 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 44,674.88 5 应收申购款 - 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 1,038,892.42 5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 占基金资产 序号 债券代码 债券名称 公允价值（元） 净值比例 （%） 1 123111 东财转 3 18,100,540.68 0.52 2 127036 三花转债 1,746,306.72 0.05 3 123104 卫宁转债 236,203.52 0.01 4 127038 国微转债 56,762.49 0.00 5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。 §6 开放式基金份额变动 单位：份 报告期期初基金份额总额 3,527,769,389.18 报告期期间基金总申购份额 55,467,433.97 减：报告期期间基金总赎回份额 554,082,844.09 报告期期间基金拆分变动份额（份额减少 以“-”填列） - 报告期期末基金份额总额 3,029,153,979.06 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 本报告期内基金管理人未持有本基金份额。 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 本报告期内基金管理人未运用固有资金申购、赎回、买卖本基金份额。 §8 备查文件目录 8.1 备查文件目录 1、中国证监会准予易方达信息行业精选股票型证券投资基金注册的文件； 2、《易方达信息行业精选股票型证券投资基金基金合同》； 3、《易方达信息行业精选股票型证券投资基金托管协议》； 4、《易方达基金管理有限公司开放式基金业务规则》； 5、基金管理人业务资格批件、营业执照。 8.2 存放地点 广州市天河区珠江新城珠江东路 30 号广州银行大厦 40-43 楼。 8.3 查阅方式 投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件。 易方达基金管理有限公司 二〇二二年一月二十一日