国泰价值精选灵活配置混合型证券投资基金 2023 年中期报告 2023 年 6 月 30 日 基金管理人：国泰基金管理有限公司 基金托管人：中国银行股份有限公司 报告送出日期：二〇二三年八月三十日 1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本中期报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同约定，于 2023 年 8 月 28 日复核了本报告中 的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 为更好地满足广大投资者的投资理财需求，降低投资者的理财成本，经与基金托管人协商一致， 并报中国证监会备案，本基金管理人决定自 2023 年 7 月 24 日起，调低本基金的管理费率、托管费 率并对基金合同有关条款进行修订。具体可查阅本基金管理人于 2023 年 7 月 22 日发布的《国泰基 金管理有限公司关于调低旗下部分基金费率并修订基金合同的公告》。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2023 年 1 月 1 日起至 6 月 30 日止。 1.2 目录 1 重要提示及目录......2 1.1 重要提示......2 2 基金简介......5 2.1 基金基本情况......5 2.2 基金产品说明......5 2.3 基金管理人和基金托管人......5 2.4 信息披露方式......6 2.5 其他相关资料......6 3 主要财务指标和基金净值表现......6 3.1 主要会计数据和财务指标......6 3.2 基金净值表现......7 4 管理人报告......9 4.1 基金管理人及基金经理情况...... 9 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明...... 10 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明......10 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明...... 11 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望...... 11 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明......12 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明......12 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明......12 5 托管人报告......13 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明......13 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明......13 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见......13 6 半年度财务会计报告（未经审计）......13 6.1 资产负债表......13 6.2 利润表......14 6.3 净资产（基金净值）变动表...... 16 6.4 报表附注......17 7 投资组合报告......40 7.1 期末基金资产组合情况......40 7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合......40 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细......41 7.4 报告期内股票投资组合的重大变动......43 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合......45 7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细......45 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细......46 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细......46 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细......46 7.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明......46 7.11 投资组合报告附注......46 8 基金份额持有人信息......47 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构......47 8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况......47 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况......47 9 开放式基金份额变动......48 10 重大事件揭示......48 10.1 基金份额持有人大会决议......48 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动......48 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼...... 48 10.4 基金投资策略的改变......48 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况......48 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况...... 48 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况......49 11 备查文件目录......50 11.1 备查文件目录......50 11.2 存放地点......50 11.3 查阅方式......50 2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 国泰价值精选灵活配置混合型证券投资基金 基金简称 国泰价值精选灵活配置混合 基金主代码 005726 交易代码 005726 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2018 年 8 月 8 日 基金管理人 国泰基金管理有限公司 基金托管人 中国银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 153,256,418.09 份 基金合同存续期 不定期 下属分级基金的基金简称 国泰价值精选灵活配置混 国泰价值精选灵活配置混 合 A 合 C 下属分级基金的交易代码 005726 011324 报告期末下属分级基金的份额总额 149,143,459.83 份 4,112,958.26 份 2.2 基金产品说明 投资目标 本基金主要依据价值投资经典指标，投资于具有良好盈利能力和价值被低 估的股票，在严格控制风险的前提下，谋求基金资产的长期稳定增值。 1、资产配置策略； 2、股票投资策略；3、存托凭证投资策略；4、债券 投资策略 投资策略； 5、资产支持证券投资策略；6、中小企业私募债投资策略； 7、 非公开发行股票投资策略； 8、权证投资策略；9、股指期货投资策略； 10、国债期货投资策略。 业绩比较基准 沪深 300 指数收益率×50%＋中债综合指数收益率×50% 风险收益特征 本基金为混合型基金，其预期风险、预期收益高于货币市场基金和债券型 基金，低于股票型基金，属于中等预期风险和预期收益的产品。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 国泰基金管理有限公司 中国银行股份有限公司 姓名 刘国华 许俊 信 息 披 露 联系电话 021-31081600转 010-66596688 负责人 电子邮箱 xinxipilu@gtfund.com fxjd_hq@bank-of-china.com 客户服务电话 （021）31089000，400-888-8688 95566 传真 021-31081800 010-66594942 中国（上海）自由贸易试验区 注册地址 北京西城区复兴门内大街1号 浦东大道1200号2层225室 办公地址 上海市虹口区公平路18号8号 北京西城区复兴门内大街1号 楼嘉昱大厦16层-19层 邮政编码 200082 100818 法定代表人 邱军 葛海蛟 2.4 信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 《证券时报》 登载基金中期报告正文的管理人互联网网址 http://www.gtfund.com 基金中期报告备置地点 上海市虹口区公平路 18 号 8 号楼嘉昱大厦 16 层-19 层和本基金托管人住所 2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 注册登记机构 国泰基金管理有限公司 上海市虹口区公平路 18 号 8 号楼嘉昱大厦 16 层-19 层 3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 报告期（2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日） 3.1.1 期间数据和指标 国泰价值精选灵活配置 国泰价值精选灵活配置混 混合 A 合 C 本期已实现收益 -28,973,681.64 -789,200.10 本期利润 -16,012,480.15 -684,766.07 加权平均基金份额本期利润 -0.0964 -0.1578 本期加权平均净值利润率 -4.68% -7.74% 本期基金份额净值增长率 -3.26% -3.45% 报告期末(2023 年 6 月 30 日) 3.1.2 期末数据和指标 国泰价值精选灵活配置混 国泰价值精选灵活配置混合 合 A C 期末可供分配利润 149,576,490.71 4,048,088.12 期末可供分配基金份额利润 1.0029 0.9842 期末基金资产净值 298,719,950.54 8,161,046.38 期末基金份额净值 2.0029 1.9842 报告期末(2023 年 6 月 30 日) 3.1.3 累计期末指标 国泰价值精选灵活配置 国泰价值精选灵活配置混 混合 A 合 C 基金份额累计净值增长率 100.29% -24.79% 注：(1)本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益） 扣 除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 (2)所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 国泰价值精选灵活配置混合 A 份额净值增 份额净值增 业绩比较基 业绩比较基 阶段 长率① 长率标准差 准收益率③ 准收益率标 ①－③ ②－④ ② 准差④ 过去一个月 4.71% 1.03% 0.68% 0.43% 4.03% 0.60% 过去三个月 -2.86% 0.89% -2.10% 0.41% -0.76% 0.48% 过去六个月 -3.26% 0.87% 0.34% 0.42% -3.60% 0.45% 过去一年 -13.55% 1.12% -6.53% 0.49% -7.02% 0.63% 过去三年 10.77% 1.34% -1.21% 0.60% 11.98% 0.74% 自基金合同生 100.29% 1.31% 13.04% 0.63% 87.25% 0.68% 效起至今 国泰价值精选灵活配置混合 C 份额净值增 份额净值增 业绩比较基 业绩比较基 阶段 长率① 长率标准差 准收益率③ 准收益率标 ①－③ ②－④ ② 准差④ 过去一个月 4.67% 1.03% 0.68% 0.43% 3.99% 0.60% 过去三个月 -2.96% 0.89% -2.10% 0.41% -0.86% 0.48% 过去六个月 -3.45% 0.87% 0.34% 0.42% -3.79% 0.45% 过去一年 -13.89% 1.12% -6.53% 0.49% -7.36% 0.63% 自新增 C 类份 -24.79% 1.30% -14.24% 0.58% -10.55% 0.72% 额起至今 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 国泰价值精选灵活配置混合型证券投资基金 份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图 （2018 年 8 月 8 日至 2023 年 6 月 30 日） 国泰价值精选灵活配置混合 A 注：本基金的合同生效日为 2018 年 8 月 8 日，本基金的建仓期为 6 个月，在建仓期结束时，各 项资产配置比例符合合同约定。 国泰价值精选灵活配置混合 C 注：本基金的合同生效日为 2018 年 8 月 8 日，本基金的建仓期为 6 个月，在建仓期结束时，各 项资产配置比例符合合同约定。自 2021 年 1 月 27 日起，本基金增加 C 类份额并分别设置对应的基 金代码。 4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 国泰基金管理有限公司成立于 1998 年 3 月 5 日，是经中国证监会证监基字[1998]5 号文批准的 首批规范的全国性基金管理公司之一。公司注册资本为 1.1 亿元人民币，公司注册地为上海，并在 北京和深圳设有分公司。 截至 2023 年 6 月 30 日，本基金管理人共管理 244 只开放式证券投资基金。另外，本基金管理 人于 2004 年获得全国社会保障基金理事会社保基金资产管理人资格，目前受托管理全国社保基金多 个投资组合。2007 年 11 月 19 日，本基金管理人获得企业年金投资管理人资格。2008 年 2 月 14 日， 本基金管理人成为首批获准开展特定客户资产管理业务（专户理财）的基金公司之一，并于 3 月 24 日经中国证监会批准获得合格境内机构投资者（QDII）资格，囊括了公募基金、社保、年金、专户 理财和 QDII 等管理业务资格。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介 任本基金的基金经理（助 证券从业 姓名 职务 理）期限 年限 说明 任职日期 离任日期 硕士研究生。2011 年 5 月至 2018 年 7 月在平安资产管理有限责任 国泰智能汽车 公司工作，先后任研究员、助理投 股票、国泰价 资经理、投资经理，2018 年 7 月 值精选灵活配 加入国泰基金，拟任基金经理。 置混合、国泰 2018年11月起任国泰智能装备股 智能装备股 票型证券投资基金的基金经理， 王阳 票、国泰价值 2019-08-1 - 12 年 2019 年 8 月起兼任国泰价值精选 先锋股票、国 5 灵活配置混合型证券投资基金和 泰价值领航股 国泰智能汽车股票型证券投资基 票、国泰产业 金的基金经理，2021 年 3 月起兼 精选一年封闭 任国泰价值先锋股票型证券投资 运作混合的基 基金的基金经理，2021 年 9 月起 金经理 兼任国泰价值领航股票型证券投 资基金的基金经理，2023 年 4 月 起兼任国泰产业精选一年封闭运 作混合型证券投资基金的基金经 理。 注：1、此处的任职日期和离任日期均指公司决定生效之日，首任基金经理，任职日期为基金合 同生效日。 2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》、《基金管理公司公平 交易制度指导意见》等有关法律法规的规定，严格遵守基金合同和招募说明书约定，本着诚实信用、勤勉尽责、最大限度保护投资人合法权益等原则管理和运用基金资产，在控制风险的基础上为持有 人谋求最大利益。本报告期内，本基金运作合法合规，未发生损害基金份额持有人利益的行为，未 发生内幕交易、操纵市场和不当关联交易及其他违规行为，信息披露及时、准确、完整，本基金与 本基金管理人所管理的其他基金资产、投资组合与公司资产之间严格分开、公平对待，基金管理团 队保持独立运作，并通过科学决策、规范运作、精心管理和健全内控体系，有效保障投资人的合法 权益。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的相关 规定，通过严格的内部风险控制制度和流程，对各环节的投资风险和管理风险进行有效控制，确保 公平对待所管理的所有基金和投资组合，切实防范利益输送行为。 （一）本基金管理人所管理的基金或组合间同向交易价差分析 根据证监会公平交易指导意见，我们计算了公司旗下基金、组合同向交易记录配对。通过对这 些配对的交易价差分析，我们发现有效配对溢价率均值都在 1%数量级及以下，且大多数溢价率均值 都可以通过 95%置信度下等于 0 的 t 检验。 （二）扩展时间窗口下的价差分析 本基金管理人选取 T=3 和 T=5 作为扩展时间窗口，将基金或组合交易情况分别在这两个时间窗 口内作平均，并以此为依据，进行基金或组合间在扩展时间窗口中的同向交易价差分析。对于有足 够多观测样本的基金配对（样本数≥30），溢价率均值普遍在 1%数量级及以下。为稳妥起见，对于 溢价率均值过大的基金或组合配对，我们也进行了模拟溢价金额计算。 （三）基金或组合间模拟溢价金额分析 对于不能通过溢价率均值为零的 t 检验的基金组合配对、对于在时间窗口中溢价率均值过大的 基金组合配对，基金经理也对价差作出了解释，公司旗下基金或组合间没有可能导致不公平交易和利益输送的行为。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内，本基金与本基金管理人所管理的其他投资组合未发生大额同日反向交易。本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 进入到 2023 年上半年，国内经济生活逐步进入正常化，内需市场显现出复苏的状况，对消费领 域有明显的刺激效应。海外供给端恢复后，大宗原材料的价格在下降，对经济中下游环节的成本减轻。海外加息预期下降，国内流动性保持宽松，整体流动性预期改善。 在基金操作上，寻找中长期具有领先优势的细分行业和龙头公司，在估值处于历史相对低位时进行选择配置。同时，关注在中国转型的新机遇阶段，重点选择产业升级中的优质公司进行配置。综合来看，我们以选择细分行业中的龙头公司作为研究和投资的重要方向，并且积极寻找新的投资机会。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 本基金 A 类本报告期内的净值增长率为-3.26%，同期业绩比较基准收益率为 0.34%。 本基金 C 类本报告期内的净值增长率为-3.45%，同期业绩比较基准收益率为 0.34%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望 2023 年下半年，我们判断中国经济在经历疫情之后逐季恢复，并且经济结构有进一步优化 的预期。需紧密跟踪国内政策和经济复苏力度的情况，并判断对相关产业的影响大小，以此做好投资判断。货币政策会相对稳定。在结构上预计会对产业升级方向上进行支持，同时关注经济修复预期的产业环节。 预期我国将逐步从经济总量型社会向结构优化型社会转型，我们更多在结构型的市场中寻找新经济增长的方向，在经济产业转型中发掘未来的行业龙头。 我们将结合自上而下和自下而上的两个维度去寻找优质公司，自上而下寻找新经济方向，自下而上挖掘具有核心资源、技术、渠道等质地的公司。综合来看，我们寻找如下几个方向： 1、能源结构转型，我国作为能源消耗大国，对外能源依存度较高，解决能源问题需逐步转化能源结构并积极发展新能源产业，新能源汽车、光伏、风电等都是新旧能源转化的方向。2、先进制造业，计算机科技、汽车的电动和智能化、工业先进制造、消费电子等领域都是增强我国硬实力的方向。3、消费升级，人口基数已奠定我国是一个消费大国，随着中国自身经济实力的增强，人们的物质升级需求日益提升，食品饮料、餐饮旅游、轻工制造、医药生物等领域会产生巨大的新增消费空间。 一如既往地，为持有人创造稳健良好的中长期收益回报是我们永远不变的目标。在追求收益的同时，我们将持续关注风险与价值的匹配度，做好风险控制。 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本基金管理人按照相关法律法规规定，设有估值委员会，并制定了相关制度及流程。估值委员会主要负责基金估值相关工作的评估、决策、执行和监督，确保基金估值的公允与合理。报告期内相关基金估值政策由托管银行进行复核。公司估值委员会由主管运营的公司领导负责，成员包括基金核算、风险管理、行业研究方面业务骨干，均具有丰富的行业分析、会计核算等证券基金行业从业经验及专业能力。基金经理如认为估值有被歪曲或有失公允的情况，可向估值委员会报告并提出相关意见和建议。各方不存在任何重大利益冲突，一切以投资者利益最大化为最高准则。 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 截至本报告期末，根据本基金基金合同和相关法律法规的规定，本基金无应分配但尚未实施的利润。 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 无。 5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期内，中国银行股份有限公司（以下称“本托管人”）在国泰价值精选灵活配置混合型证券投资基金（以下称“本基金”）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告（注：财务会计报告中的“金融工具风险及管理”、“ 关联方承销证券”、“关联方证券出借”部分未在托管人复核范围内）、投资组合报告等数据真实、准确和完整。 6 半年度财务会计报告（未经审计） 6.1 资产负债表 会计主体：国泰价值精选灵活配置混合型证券投资基金 报告截止日：2023 年 6 月 30 日 单位：人民币元 资产 附注号 本期末 上年度末 2023 年 6 月 30 日 2022 年 12 月 31 日 资产： 银行存款 6.4.7.1 24,739,827.94 23,533,045.73 结算备付金 197,525.55 265,160.37 存出保证金 62,068.43 54,485.30 交易性金融资产 6.4.7.2 285,505,213.82 278,331,586.62 其中：股票投资 285,297,198.78 278,331,586.62 基金投资 - - 债券投资 208,015.04 - 资产支持证券投资 - - 贵金属投资 - - 其他投资 - - 衍生金融资产 6.4.7.3 - - 买入返售金融资产 6.4.7.4 - - 应收清算款 - 414,778.85 应收股利 - - 应收申购款 13,395.39 16,248.93 递延所得税资产 - - 其他资产 6.4.7.5 - - 资产总计 310,518,031.13 302,615,305.80 负债和净资产 附注号 本期末 上年度末 2023 年 6 月 30 日 2022 年 12 月 31 日 负债： 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 6.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付清算款 922,568.30 - 应付赎回款 1,979,340.99 235,746.71 应付管理人报酬 377,800.45 389,786.73 应付托管费 62,966.75 64,964.44 应付销售服务费 2,618.45 1,693.95 应付投资顾问费 - - 应交税费 0.49 - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 6.4.7.6 291,738.78 341,099.57 负债合计 3,637,034.21 1,033,291.40 净资产： 实收基金 6.4.7.7 153,256,418.09 145,678,115.01 未分配利润 6.4.7.8 153,624,578.83 155,903,899.39 净资产合计 306,880,996.92 301,582,014.40 负债和净资产总计 310,518,031.13 302,615,305.80 注：报告截止日 2023 年 6 月 30 日，基金份额总额 153,256,418.09 份，其中 A 类基金份额净值 2.0029 元，份额总额 149,143,459.83 份；C 类基金份额净值 1.9842 元，份额总额 4,112,958.26 份。 6.2 利润表 会计主体：国泰价值精选灵活配置混合型证券投资基金 本报告期：2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 附注号 2023 年 1 月 1 日至 2022 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日 2022 年 6 月 30 日 一、营业总收入 -13,543,088.17 -31,106,209.31 1.利息收入 69,661.95 48,732.59 其中：存款利息收入 6.4.7.9 69,661.95 48,732.59 债券利息收入 - - 资产支持证券利息收入 - - 买入返售金融资产收入 - - 证券出借利息收入 - - 其他利息收入 - - 2.投资收益（损失以“-”填列） -26,781,117.21 -23,585,590.09 其中：股票投资收益 6.4.7.10 -28,775,659.15 -25,698,392.56 基金投资收益 - - 债券投资收益 6.4.7.11 14.60 108,654.18 资产支持证券投资收益 - - 贵金属投资收益 - - 衍生工具收益 6.4.7.12 - - 股利收益 6.4.7.13 1,994,527.34 2,004,148.29 其他投资收益 - - 3.公允价值变动收益（损失以“-”号 6.4.7.14 13,065,635.52 -7,582,408.86 填列） 4.汇兑收益（损失以“－”号填列） - - 5.其他收入（损失以“-”号填列） 6.4.7.15 102,731.57 13,057.05 减：二、营业总支出 3,154,158.05 3,412,331.28 1．管理人报酬 2,609,935.94 2,844,159.66 2．托管费 434,989.29 474,026.64 3．销售服务费 17,498.25 1,763.64 4．投资顾问费 - - 5．利息支出 - - 其中：卖出回购金融资产支出 - - 6. 信用减值损失 - - 7．税金及附加 0.05 0.19 8．其他费用 6.4.7.16 91,734.52 92,381.15 三、利润总额（亏损总额以“-”号填 -16,697,246.22 -34,518,540.59 列） 减：所得税费用 - - 四、净利润（净亏损以“-”号填列） -16,697,246.22 -34,518,540.59 五、其他综合收益的税后净额 - - 六、综合收益总额 -16,697,246.22 -34,518,540.59 6.3 净资产（基金净值）变动表 会计主体：国泰价值精选灵活配置混合型证券投资基金 本报告期：2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日 单位：人民币元 本期 项目 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日 实收基金 未分配利润 净资产合计 一、上期期末净 资产（基金净 145,678,115.01 155,903,899.39 301,582,014.40 值） 二、本期期初净 资产（基金净 145,678,115.01 155,903,899.39 301,582,014.40 值） 三、本期增减变 动额（减少以 7,578,303.08 -2,279,320.56 5,298,982.52 “-”号填列） （一）、综合收 - -16,697,246.22 -16,697,246.22 益总额 （二）、本期基金 份额交易产生的 基金净值变动数 7,578,303.08 14,417,925.66 21,996,228.74 （净值减少以“-” 号填列） 其中：1.基金申购 39,900,853.49 45,705,630.13 85,606,483.62 款 2.基金赎回 -32,322,550.41 -31,287,704.47 -63,610,254.88 款 （三）、本期向基 金份额持有人分 配利润产生的基 - - - 金净值变动（净值 减少以“-”号填列） 四、本期期末净资 153,256,418.09 153,624,578.83 306,880,996.92 产（基金净值） 上年度可比期间 项目 2022 年 1 月 1 日至 2022 年 6 月 30 日 实收基金 未分配利润 净资产合计 一、上期期末净 资产（基金净 184,051,513.33 276,040,129.71 460,091,643.04 值） 二、本期期初净 184,051,513.33 276,040,129.71 460,091,643.04 资产（基金净 值） 三、本期增减变 动额（减少以 -4,482,377.99 -39,599,251.25 -44,081,629.24 “-”号填列） （一）、综合收 - -34,518,540.59 -34,518,540.59 益总额 （二）、本期基金 份额交易产生的 基金净值变动数 -4,482,377.99 -5,080,710.66 -9,563,088.65 （净值减少以“-” 号填列） 其中：1.基金申购 29,432,386.80 35,034,317.82 64,466,704.62 款 2.基金赎回 -33,914,764.79 -40,115,028.48 -74,029,793.27 款 （三）、本期向基 金份额持有人分 配利润产生的基 - - - 金净值变动（净值 减少以“-”号填列） 四、本期期末净资 179,569,135.34 236,440,878.46 416,010,013.80 产（基金净值） 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 6.1 至 6.4，财务报表由下列负责人签署： 基金管理人负责人：周向勇，主管会计工作负责人：倪蓥，会计机构负责人：吴洪涛 6.4 报表附注 6.4.1 基金基本情况 国泰价值精选灵活配置混合型证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2018]334 号文《关于准予国泰价值精选灵活配置混合型证券投资基金注册的批复》准予注册，由国泰基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《国泰价值精选灵活配置混合型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币 314,537,559.62 元，业经普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)普华永道中天验字(2018)第 554 号验资报告予以验证。经向中国证监会 备案，《国泰价值精选灵活配置混合型证券投资基金基金合同》于 2018 年 8 月 8 日正式生效，基金 合同生效日的基金份额总额为 314,636,109.65 份基金份额，其中认购资金利息折合 98,550.03 份基金 份额。本基金的基金管理人为国泰基金管理有限公司，基金托管人为中国银行股份有限公司。 根据基金管理人国泰基金管理有限公司 2021 年 1 月 27 日《关于国泰价值精选灵活配置混合型 证券投资基金增加 C 类基金份额、增加侧袋机制并修改基金合同及托管协议的公告》的规定，经与 基金托管人协商一致并报中国证监会备案，自 2021 年 1 月 27 日起对本基金增加 C 类基金份额并 相应修改法律文件。 A 类基金份额在投资者申购时收取申购费用，在赎回时根据持有期限收取赎回费用，但不从本类别基金资产中计提销售服务费（原基金份额自动转入 A 类基金份额）； C 类基金份额在投资者申购时不收取申购费用，在赎回时根据持有期限收取赎回费用，且从本类别基金资产中计提销售服务费。本基金 A 类基金份额和 C 类基金份额分别设置基金代码，分别计算并公布基金份额净值。投资人可自行选择申购的基金份额类别，但不同类别基金份额之间不得互相转换。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《国泰价值精选灵活配置混合型证券投资基金基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票(包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票、存托凭证)，债券(包括国债、央行票据、金融债、企业债、公司债、次级债、中小企业私募债、地方政府债券、政府支持机构债券、政府支持债券、中期票据、可转换债券(含分离交易可转债)、可交换债券、短期融资券、超短期融资券等)、债券回购、资产支持证券、银行存款、同业存单、货币市场工具、股指期货、国债期货、权证以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具，但须符合中国证监会相关规定。本基金的投资组合比例为：股票资产占基金资产的 0%-95%；每个交易日日终在扣除股指期货合约和国债期货合约需缴纳的交易保证金后，持有的现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%，其中，现金不包括结算备付金、存出保证金和应收申购款等。本基金的业绩比较基准为：沪深 300 指数收益率× 50%+中债综合指数收益率× 50%。 本财务报表由本基金的基金管理人国泰基金管理有限公司于 2023 年 8 月 28 日批准报出。 6.4.2 会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本准 则》、各项具体会计准则、《资产管理产品相关会计处理规定 》及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和中期报告>》、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《国泰价值 精选灵活配置混合型证券投资基金基金合同》和在财务报表附注 6.4.4 所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。 本财务报表以持续经营为基础编制。 6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金 2023 年半年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金 2023 年 6 月 30 日的财务状况以及 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日止期间的经营成果和净资产变动情 况等有关信息。 6.4.4 重要会计政策和会计估计 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。 6.4.5差错更正的说明 本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。 6.4.6 税项 根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、 财税[2008]1 号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85 号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2015]101 号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36 号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46 号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70 号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140 号《关于明确金融 房地产开发 教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2 号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56 号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90 号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下： (1) 资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产品 管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照 3%的征收率缴纳增值税。 对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府 债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以产生的利息及利息性质的收入为销售额。 (2) 对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利收入， 债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。 (3)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴 20%的 个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在 1 个月以内(含 1 个月)的，其股息 红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年(含 1 年)的，暂减按 50%计入应纳 税所得额；持股期限超过 1 年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按 50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税。 (4) 基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。 (5)本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税额的适用比例计算缴纳。 6.4.7重要财务报表项目的说明 6.4.7.1 银行存款 单位：人民币元 项目 本期末 2023 年 6 月 30 日 活期存款 24,739,827.94 等于：本金 24,737,558.32 加：应计利息 2,269.62 定期存款 - 等于：本金 - 加：应计利息 - 其中：存款期限 1 个月以内 - 存款期限 1-3 个月 - 存款期限 3 个月以上 - 其他存款 - 等于：本金 - 加：应计利息 - 合计 24,739,827.94 6.4.7.2 交易性金融资产 单位：人民币元 本期末 项目 2023 年 6 月 30 日 成本 应计利息 公允价值 公允价值变动 股票 302,281,911.28 - 285,297,198.78 -16,984,712.50 贵金属投资-金交 - - - - 所黄金合约 交 易 所 15.04 市场 208,000.00 208,015.04 - 债券 银 行 间 - 市场 - - - 合计 208,000.00 15.04 208,015.04 - 资产支持证券 - - - - 基金 - - - - 其他 - - - - 合计 302,489,911.28 15.04 285,505,213.82 -16,984,712.50 6.4.7.3 衍生金融资产/负债 本基金本报告期末未持有衍生金融资产/负债。 6.4.7.4 买入返售金融资产 6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 本基金本报告期末未持有买入返售金融资产。 6.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券 本基金本报告期末未持有买断式逆回购交易中取得的债券。 6.4.7.5 其他资产 本基金本报告期末未持有其他资产。 6.4.7.6 其他负债 单位：人民币元 项目 本期末 2023 年 6 月 30 日 应付券商交易单元保证金 - 应付赎回费 3.13 应付证券出借违约金 - 应付交易费用 202,475.50 其中：交易所市场 202,475.50 银行间市场 - 应付利息 - 预提费用 89,260.15 合计 291,738.78 6.4.7.7 实收基金 国泰价值精选灵活配置混合 A 金额单位：人民币元 本期 项目 2023年1月1日至2023年6月30日 基金份额 账面金额 上年度末 143,261,987.07 143,261,987.07 本期申购 35,242,446.27 35,242,446.27 本期赎回（以“-”号填列） -29,360,973.51 -29,360,973.51 本期末 149,143,459.83 149,143,459.83 注：申购含转换入份额；赎回含转换出份额。 国泰价值精选灵活配置混合 C 金额单位：人民币元 本期 项目 2023年1月1日至2023年6月30日 基金份额 账面金额 上年度末 2,416,127.94 2,416,127.94 本期申购 4,658,407.22 4,658,407.22 本期赎回（以“-”号填列） -2,961,576.90 -2,961,576.90 本期末 4,112,958.26 4,112,958.26 注：申购含转换入份额；赎回含转换出份额。 6.4.7.8 未分配利润 国泰价值精选灵活配置混合 A 单位：人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 225,339,229.29 -71,984,711.24 153,354,518.05 本期利润 -28,973,681.64 12,961,201.49 -16,012,480.15 本期基金份额交易产生的 11,905,676.68 328,776.13 12,234,452.81 变动数 其中：基金申购款 54,569,913.58 -14,217,931.64 40,351,981.94 基金赎回款 -42,664,236.90 14,546,707.77 -28,117,529.13 本期已分配利润 - - - 本期末 208,271,224.33 -58,694,733.62 149,576,490.71 国泰价值精选灵活配置混合 C 单位：人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 3,759,079.07 -1,209,697.73 2,549,381.34 本期利润 -789,200.10 104,434.03 -684,766.07 本期基金份额交易产生的 2,693,034.65 -509,561.80 2,183,472.85 变动数 其中：基金申购款 7,062,721.01 -1,709,072.82 5,353,648.19 基金赎回款 -4,369,686.36 1,199,511.02 -3,170,175.34 本期已分配利润 - - - 本期末 5,662,913.62 -1,614,825.50 4,048,088.12 6.4.7.9 存款利息收入 单位：人民币元 项目 本期 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日 活期存款利息收入 64,085.42 定期存款利息收入 - 其他存款利息收入 - 结算备付金利息收入 3,688.74 其他 1,887.79 合计 69,661.95 6.4.7.10 股票投资收益 单位：人民币元 项目 本期 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日 卖出股票成交总额 329,729,337.33 减：卖出股票成本总额 357,573,108.76 减：交易费用 931,887.72 买卖股票差价收入 -28,775,659.15 6.4.7.11 债券投资收益 单位：人民币元 本期 项目 2023年1月1日至2023年6月30日 债券投资收益——利息收入 14.60 债券投资收益——买卖债券（债转股及 - 债券到期兑付）差价收入 债券投资收益——赎回差价收入 - 债券投资收益——申购差价收入 - 合计 14.60 6.4.7.12 衍生工具收益 本基金本报告期内无衍生工具收益。 6.4.7.13 股利收益 单位：人民币元 项目 本期 2023年1月1日至2023年6月30日 股票投资产生的股利收益 1,994,527.34 其中：证券出借权益补偿收入 - 基金投资产生的股利收益 - 合计 1,994,527.34 6.4.7.14 公允价值变动收益 单位：人民币元 项目名称 本期 2023年1月1日至2023年6月30日 1.交易性金融资产 13,065,635.52 ——股票投资 13,065,635.52 ——债券投资 - ——资产支持证券投资 - ——基金投资 - ——贵金属投资 - ——其他 - 2.衍生工具 - ——权证投资 - 3.其他 - 减：应税金融商品公允价值变动产生的 预估增值税 - 合计 13,065,635.52 6.4.7.15 其他收入 单位：人民币元 项目 本期 2023年1月1日至2023年6月30日 基金赎回费收入 102,256.82 转换费收入 474.75 合计 102,731.57 注：（1）本基金的赎回费率按持有期间递减，不低于赎回费总额的 50%应归基金财产； （2） 本基金的转换费由申购补差费和转出基金的赎回费两部分构成，其中转出基金的赎回费 的不低于 50%归入转出基金的基金资产。 6.4.7.16 其他费用 单位：人民币元 项目 本期 2023年1月1日至2023年6月30日 审计费用 29,752.78 信息披露费 59,507.37 证券出借违约金 - 银行汇划费用 2,474.37 合计 91,734.52 6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明 6.4.8.1或有事项 截至资产负债表日，本基金并无须作披露的或有事项。 6.4.8.2 资产负债表日后事项 截至财务报表报出日，本基金并无须作披露的资产负债表日后事项。 6.4.9 关联方关系 6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。 6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方 关联方名称 与本基金的关系 国泰基金管理有限公司 基金管理人、注册登记机构、基金销售 机构 中国银行股份有限公司（“中国银行”） 基金托管人、基金销售机构 注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易 本基金本报告期内及上年度可比期间均无通过关联方交易单元进行的交易。 6.4.10.2 关联方报酬 6.4.10.2.1 基金管理费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2023年1月1日至2023年6月 2022年1月1日至2022年6 30日 月30日 当期发生的基金应支付的管理费 2,609,935.94 2,844,159.66 其中：支付销售机构的客户维护费 964,150.64 1,069,893.09 注：支付基金管理人国泰基金管理有限公司的管理人报酬按前一日基金资产净值 1.50%的年费 率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为： 日管理人报酬＝前一日基金资产净值 X 1.50% / 当年天数。 6.4.10.2.2 基金托管费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2023年1月1日至2023年6月 2022年1月1日至2022年6 30日 月30日 当期发生的基金应支付的托管费 434,989.29 474,026.64 注：支付基金托管人中国银行的托管费按前一日基金资产净值 0.25%的年费率计提，逐日累计 至每月月底，按月支付。其计算公式为： 日托管费＝前一日基金资产净值 X 0.25% / 当年天数。 6.4.10.2.3 销售服务费 单位：人民币元 本期 2023年1月1日至2023年6月30日 获得销售服务费的各关 当期发生的基金应支付的销售服务费 联方名称 国泰价值精选灵活 国泰价值精选灵活配置 合计 配置混合 A 混合 C 国泰基金管理有限公 - 2,258.26 2,258.26 司 合计 - 2,258.26 2,258.26 上年度可比期间 2022年1月1日至2022年6月30日 获得销售服务费的各关 当期发生的基金应支付的销售服务费 联方名称 国泰价值精选灵活 国泰价值精选灵活配置 合计 配置混合A 混合C 国泰基金管理有限公 - 95.91 95.91 司 合计 - 95.91 95.91 注：支付销售机构的销售服务费按前一日 C 类基金份额的基金资产净值 0.30%的年费率计提， 逐日累计至每月月底，按月支付给国泰基金管理有限公司，再由国泰基金管理有限公司计算并支付 给各基金销售机构。其计算公式为： 日销售服务费＝前一日 C 类基金份额的基金资产净值 X 0.30% / 当年天数。 6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 本基金本报告期及上年度可比期间未发生与关联方进行的银行间同业市场的债券(含回购)交易。6.4.10.4 各关联方投资本基金的情况 6.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 份额单位：份 本期 上年度可比期间 2023年1月1日至2023年6月30日 2022年1月1日至2022年6月30日 项目 国泰价值精选灵活 国泰价值精选灵活 国泰价值精选灵活 国泰价值精选灵活 配置混合A 配置混合C 配置混合A 配置混合C 期初持有的基金份 额 - 47,074.33 - - 期间申购/买入总份 额 - - - - 期间因拆分变动份 额 - - - - 减：期间赎回/卖出 总份额 - - - - 期末持有的基金份 额 - 47,074.33 - - 期末持有的基金份 额 占基金总份额比例 - 0.03% - - 6.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 本基金本报告期末及上年度末除基金管理人之外的其他关联方均未投资本基金。 6.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 关联方名称 2023年1月1日至2023年6月30日 2022年1月1日至2022年6月30日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 中国银行 24,739,827.9 64,085.42 24,406,959.7 44,596.26 4 2 注：本基金的银行存款由基金托管人中国银行保管，按银行同业利率计息。 6.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 本基金在本报告期及上年度可比期间未有在承销期间参与关联方承销证券的情况。 6.4.10.7 其他关联交易事项的说明 本基金本报告期及上年度可比期间无须作说明的其他关联交易事项。 6.4.11 利润分配情况 本基金本报告期内未进行利润分配。 6.4.12 期末（2023 年 6 月 30 日）本基金持有的流通受限证券 6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 金额单位：人民币元 6.4.12.1.1 受限证券类别：股票 证券 证券 成功 受限 流通 认购 期末估 数量(单 期末 期末 代码 名称 认购日 期 受 价格 值单价 位：股) 成本 估值 备注 限类 总额 总额 型 新股 68843 英方 2023-0 6 个月 锁定 38.66 73.03 2,552. 98,660 186,37 - 5 软件 1-12 以上 流通 00 .32 2.56 受限 1 个月 网下 30148 豪恩 2023-0 内 中签 39.78 39.78 2,019. 80,315 80,315 - 8 汽电 6-26 （含） 流通 00 .82 .82 受限 1 个月 网下 30126 恒工 2023-0 内 中签 36.90 36.90 1,973. 72,803 72,803 - 1 精密 6-29 （含） 流通 00 .70 .70 受限 1 个月 网下 30120 朗威 2023-0 内 中签 25.82 25.82 2,502. 64,601 64,601 - 2 股份 6-28 （含） 流通 00 .64 .64 受限 新股 00128 陕西 2023-0 6 个月 锁定 9.60 9.41 3,767. 36,163 35,447 - 6 能源 3-31 以上 流通 00 .20 .47 受限 新股 68824 晶合 2023-0 6 个月 锁定 19.86 18.06 1,814. 36,026 32,760 - 9 集成 4-24 以上 流通 00 .04 .84 受限 新股 68847 阿特 2023-0 6 个月 锁定 11.10 17.04 1,538. 17,071 26,207 - 2 斯 6-02 以上 流通 00 .80 .52 受限 新股 30129 三博 2023-0 6 个月 锁定 29.60 71.42 333.00 9,856. 23,782 - 3 脑科 4-25 以上 流通 80 .86 受限 新股 68836 中科 2023-0 6 个月 锁定 23.60 64.67 336.00 7,929. 21,729 - 1 飞测 5-12 以上 流通 60 .12 受限 新股 68846 中芯 2023-0 6 个月 锁定 5.69 5.41 3,271. 18,611 17,696 - 9 集成 4-28 以上 流通 00 .99 .11 受限 30130 川宁 2022-1 6 个月 新股 5.00 8.96 1,953. 9,765. 17,498 - 1 生物 2-20 以上 锁定 00 00 .88 流通 受限 新股 68847 晶升 2023-0 6 个月 锁定 32.52 42.37 378.00 12,292 16,015 - 8 股份 4-13 以上 流通 .56 .86 受限 新股 68856 航天 2023-0 6 个月 锁定 12.68 22.31 639.00 8,102. 14,256 - 2 软件 5-15 以上 流通 52 .09 受限 新股 68862 华丰 2023-0 6 个月 锁定 9.26 18.59 708.00 6,556. 13,161 - 9 科技 6-16 以上 流通 08 .72 受限 新股 68845 美芯 2023-0 6 个月 锁定 75.00 90.76 131.00 9,825. 11,889 - 8 晟 5-15 以上 流通 00 .56 受限 新股 68835 颀中 2023-0 6 个月 锁定 12.10 12.07 945.00 11,434 11,406 - 2 科技 4-11 以上 流通 .50 .15 受限 新股 68859 新相 2023-0 6 个月 锁定 11.18 14.59 767.00 8,575. 11,190 - 3 微 5-25 以上 流通 06 .53 受限 新股 68848 南芯 2023-0 6 个月 锁定 39.99 36.71 303.00 12,116 11,123 - 4 科技 3-28 以上 流通 .97 .13 受限 新股 68855 航天 2023-0 6 个月 锁定 21.17 23.50 465.00 9,844. 10,927 - 2 南湖 5-08 以上 流通 05 .50 受限 新股 68862 安凯 2023-0 6 个月 锁定 10.68 12.34 855.00 9,131. 10,550 - 0 微 6-15 以上 流通 40 .70 受限 新股 68854 国科 2023-0 6 个月 锁定 43.67 53.05 198.00 8,646. 10,503 - 3 军工 6-14 以上 流通 66 .90 受限 68843 华曙 2023-0 6 个月 新股 8,664. 10,237 3 高科 4-07 以上 锁定 26.66 31.50 325.00 50 .50 - 流通 受限 新股 68857 天玛 2023-0 6 个月 锁定 30.26 25.33 392.00 11,861 9,929. - 0 智控 5-29 以上 流通 .92 36 受限 新股 68858 安杰 2023-0 6 个月 锁定 125.80 118.03 82.00 10,315 9,678. - 1 思 5-12 以上 流通 .60 46 受限 新股 30133 德尔 2023-0 6 个月 锁定 14.81 13.73 695.00 10,292 9,542. - 2 玛 5-09 以上 流通 .95 35 受限 新股 68851 慧智 2023-0 6 个月 锁定 20.92 19.16 491.00 10,271 9,407. - 2 微 5-08 以上 流通 .72 56 受限 新股 60106 中信 2023-0 6 个月 锁定 6.58 7.58 1,239. 8,152. 9,391. - 1 金属 3-30 以上 流通 00 62 62 受限 新股 68833 西高 2023-0 6 个月 锁定 14.16 16.21 574.00 8,127. 9,304. - 4 院 6-09 以上 流通 84 54 受限 新股 30148 豪恩 2023-0 6 个月 锁定 39.78 39.78 225.00 8,950. 8,950. - 8 汽电 6-26 以上 流通 50 50 受限 新股 68842 时创 2023-0 6 个月 锁定 19.20 25.53 346.00 6,643. 8,833. - 9 能源 6-20 以上 流通 20 38 受限 新股 30132 新莱 2023-0 6 个月 锁定 39.06 39.36 205.00 8,007. 8,068. - 3 福 5-29 以上 流通 30 80 受限 新股 30143 泓淋 2023-0 6 个月 锁定 19.99 16.90 459.00 9,175. 7,757. - 9 电力 3-10 以上 流通 41 10 受限 新股 30129 美硕 2023-0 6 个月 锁定 37.40 36.07 215.00 8,041. 7,755. - 5 科技 6-19 以上 流通 00 05 受限 新股 30120 国泰 2023-0 6 个月 锁定 46.13 34.40 214.00 9,871. 7,361. - 3 环保 3-28 以上 流通 82 60 受限 新股 30133 亚华 2023-0 6 个月 锁定 32.60 30.37 232.00 7,563. 7,045. - 7 电子 5-16 以上 流通 20 84 受限 新股 30142 世纪 2023-0 6 个月 锁定 26.35 30.60 229.00 6,034. 7,007. - 8 恒通 5-10 以上 流通 15 40 受限 新股 68847 友车 2023-0 6 个月 锁定 33.99 29.49 227.00 7,715. 6,694. - 9 科技 5-04 以上 流通 73 23 受限 新股 68850 索辰 2023-0 6 个月 锁定 245.56 122.11 54.00 13,260 6,593. - 7 科技 4-10 以上 流通 .24 94 受限 新股 30134 涛涛 2023-0 6 个月 锁定 73.45 46.64 120.00 8,814. 5,596. - 5 车业 3-10 以上 流通 00 80 受限 新股 60113 柏诚 2023-0 6 个月 锁定 11.66 12.26 407.00 4,745. 4,989. - 3 股份 3-31 以上 流通 62 82 受限 新股 00132 登康 2023-0 6 个月 锁定 20.68 25.49 145.00 2,998. 3,696. - 8 口腔 3-29 以上 流通 60 05 受限 68850 索辰 2023-0 1-6 个 3,174. 7 科技 6-20 月 送股 - 122.11 26.00 - 86 - （含） 新股 00136 南矿 2023-0 6 个月 锁定 15.38 14.87 177.00 2,722. 2,631. - 0 集团 3-31 以上 流通 26 99 受限 新股 60313 恒尚 2023-0 6 个月 锁定 15.90 17.09 139.00 2,210. 2,375. - 7 节能 4-10 以上 流通 10 51 受限 00132 长青 2023-0 6 个月 新股 18.88 19.60 114.00 2,152. 2,234. - 4 科技 5-12 以上 锁定 32 40 流通 受限 新股 00136 海森 2023-0 6 个月 锁定 44.48 39.48 55.00 2,446. 2,171. - 7 药业 3-30 以上 流通 40 40 受限 6.4.12.1.2 受限证券类别：债券 流通 受 期末 期末 证券 证券 成功 受限 限类 认购 期末估 数量(单 成本 估值 代码 名称 认购日 期 型 价格 值单价 位：张) 总额 总额 备注 李子 2023-0 配债 2,080. 208,00 208,00 111014 转债 6-20 - 未上 100.00 100.00 00 0.00 0.00 - 市 注：基金可使用以基金名义开设的股票账户，选择网上或者网下一种方式进行新股申购。其中基金参与网下申购获得的设定限售期的新股或作为战略投资者参与配售获得的新股，在新股上市后的约定期限内不能自由转让；基金参与网上申购获配的新股，从新股获配日至新股上市日之间不能自由转让。 6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。 6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购 本基金本报告期末无银行间市场债券正回购中作为抵押的债券。 6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购 本基金本报告期末无交易所市场债券正回购中作为抵押的债券。 6.4.13 金融工具风险及管理 6.4.13.1 风险管理政策和组织架构 本基金为混合型基金，其预期风险、预期收益高于货币市场基金和债券型基金，低于股票型基金。本基金投资的金融工具主要包括股票投资、债券投资及权证投资等。本基金在日常经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金投资目标是在严格控制风险的前提下，追求基金资产的长期稳健增值。 本基金的基金管理人奉行全员与全程结合、风控与发展并重的风险管理理念。董事会主要负责公司的风险管理战略和控制政策、协调突发重大风险等事项。在公司经营管理层下设风险管理委员会，制定公司日常经营过程中各类风险的防范和管理措施；在业务操作层面，一线业务部门负责对各自业务领域风险的管控，公司具体的风险管理职责由风险管理部、审计部和稽核监察部负责，组织、协调并与各业务部门一道，共同完成对法律风险、投资风险、操作风险、合规风险等风险类别的管理，并定期向公司专门的风险管理委员会报告公司风险状况。风险管理部和稽核监察部由督察长分管，配置有法律、风控、信息披露等方面专业人员。 本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。 6.4.13.2 信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。 本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存款存放在本基金的托管人中国银行，因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。 本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。 于 2023 年 6 月 30 日，本基金持有信用类债券比例为 0.07%(2022 年 12 月 31 日：0.00%)。 6.4.13.3 流动性风险 流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。 针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严密 监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。 于 2023 年 06 月 30 日，本基金所承担的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计 息，可赎回基金份额净值(净资产)无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合约到期现金流量。 6.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析 本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等法规的要求对本基金组合资产的流动性风险进行管理，通过独立的风险管理部门对本基金的组合持仓集中度指标、流通受限制的投资品种比例以及组合在短时间内变现能力的综合指标等流动性指标进行持续的监测和分析。 本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金的基 金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的 10%。本基金与由本基金的基金管理人管理的其他开放式基金共同持有一家上市公司发行的可流通股票不得超过该上市公司可流通股票的 15%，本基金与由本基金的基金管理人管理的全部投资组合持有一家上市公司发行的可流通股票，不得超过该上市公司可流通股票的 30%。 本基金所持部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易，部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况参见附注 6.4.12。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的 15%。 本基金的基金管理人每日对基金组合资产中 7 个工作日可变现资产的可变现价值进行审慎评估 与测算，确保每日确认的净赎回申请不得超过 7 个工作日可变现资产的可变现价值。 同时，本基金的基金管理人通过合理分散逆回购交易的到期日与交易对手的集中度；按照穿透原则对交易对手的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与严格的准入管理，以及对不同的交易对手实施交易额度管理并进行动态调整等措施严格管理本基金从事逆回购交易的流动性风险和交易对手风险。此外，本基金的基金管理人建立了逆回购交易质押品管理制度：根据质押品的资质确定质押率水平；持续监测质押品的风险状况与价值变动以确保质押品按公允价值计算足额；并在与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购交易时，可接受质押品的资质要求与基金合同约定的投资范围保持一致。 6.4.13.4 市场风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而 发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 6.4.13.4.1 利率风险 利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性 金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面临每 个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。本基金的基金管理人定期对 本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管 理。本基金持有及承担的大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营活动的现金 流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、债券投资、 存出保证金及结算备付金等。 6.4.13.4.1.1 利率风险敞口 单位：人民币元 本期末 1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计 2023 年 6 月 30 日 资产 银行存款 24,739,827.94 - - - 24,739,827.94 结算备付金 197,525.55 - - - 197,525.55 存出保证金 62,068.43 - - - 62,068.43 交易性金融资产 - - 208,015.04 285,297,198.78 285,505,213.8 2 应收申购款 - - - 13,395.39 13,395.39 24,999,421.92 - 208,015.04 285,310,594.17 310,518,031.1 资产总计 3 负债 应付清算款 - - - 922,568.30 922,568.30 应付赎回款 - - - 1,979,340.99 1,979,340.99 应付管理人报酬 - - - 377,800.45 377,800.45 应付托管费 - - - 62,966.75 62,966.75 应付销售服务费 - - - 2,618.45 2,618.45 应交税费 - - - 0.49 0.49 其他负债 - - - 291,738.78 291,738.78 - - - 3,637,034.21 3,637,034.2 负债总计 1 利率敏感度缺口 24,999,421.92 - 208,015.04 281,673,559.96 306,880,996.9 2 上年度末 2022 年 12 月 31 1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计 日 资产 银行存款 23,533,045.73 - - - 23,533,045.73 结算备付金 265,160.37 - - - 265,160.37 存出保证金 54,485.30 - - - 54,485.30 交易性金融资产 - - - 278,331,586.62 278,331,586.6 2 应收清算款 - - - 414,778.85 414,778.85 应收申购款 410.03 - - 15,838.90 16,248.93 23,853,101.43 - 278,762,204.37 302,615,305.8 资产总计 - 0 负债 应付赎回款 - - - 235,746.71 235,746.71 应付管理人报酬 - - - 389,786.73 389,786.73 应付托管费 - - - 64,964.44 64,964.44 应付销售服务费 - - - 1,693.95 1,693.95 其他负债 - - - 341,099.57 341,099.57 负债总计 - - - 1,033,291.40 1,033,291.40 23,853,101.43 301,582,014.4 利率敏感度缺口 - - 277,728,912.97 0 注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰 早者予以分类。 6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析 于2023年6月30日，本基金持有的交易性债券投资公允价值占基金净资产的比例为0.07%（2022 年 12 月 31 日：0.00%），因此市场利率的变动对于本基金净资产无重大影响（2022 年 12 月 31 日： 同）。 6.4.13.4.2 外汇风险 外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。 6.4.13.4.3 其他价格风险 其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于上市交易的证券，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。 本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险，严格按照基金合同中对投资组合比例的要求进行资产配置。此外，本基金的基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，包括 VaR(Value at Risk)指标等来测试本基金面临的潜在价格风险，及时可靠地对风险进行跟踪和控制。 6.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口 金额单位：人民币元 本期末 上年度末 2023 年 6 月 30 日 2022 年 12 月 31 日 项目 占基金资产 占基金资产 公允价值 净值比例 公允价值 净值比例 （%） （%） 285,297,198. 278,331,586.6 交易性金融资产－股票投资 92.97 92.29 78 2 交易性金融资产－基金投资 - - - - 交易性金融资产－贵金属投资 - - - - 衍生金融资产－权证投资 - - - - 其他 - - - - 285,297,198. 92.97 278,331,586.6 92.29 合计 78 2 6.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析 假设 除业绩比较基准外的其他市场变量不变 对资产负债表日基金资产净值的 影响金额（单位：人民币万元） 相关风险变量的变动 本期末 上年度末 分析 2023 年 6 月 30 日 2022 年 12 月 31 日 业绩比较基准上升 5% 增加约 2,802 增加约 3,113 业绩比较基准下降 5% 减少约 2,802 减少约 3,113 6.4.14 公允价值 6.4.14.1 金融工具公允价值计量的方法 公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次决定： 第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。 第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。 第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。 6.4.14.2 持续的以公允价值计量的金融工具 6.4.14.2.1 各层次金融工具的公允价值 单位：人民币元 本期末 上年度末 公允价值计量结果所属的层次 2023 年 6 月 30 日 2022 年 12 月 31 日 第一层次 284,426,527.06 277,449,058.95 第二层次 434,686.70 - 第三层次 644,000.06 882,527.67 合计 285,505,213.82 278,331,586.62 6.4.14.2.2 公允价值所属层次间的重大变动 本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。 对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次还是第三层次。 6.4.14.3 非持续的以公允价值计量的金融工具的说明 于 2023 年 6 月 30 日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2022 年 12 月 31 日： 同)。 6.4.14.4 不以公允价值计量的金融工具的相关说明 不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允价值相差很小。 6.4.15 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。 7 投资组合报告 7.1 期末基金资产组合情况 金额单位：人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比 例（%） 1 权益投资 285,297,198.78 91.88 其中：股票 285,297,198.78 91.88 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 208,015.04 0.07 其中：债券 208,015.04 0.07 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售金融资 产 - - 7 银行存款和结算备付金合计 24,937,353.49 8.03 8 其他各项资产 75,463.82 0.02 9 合计 310,518,031.13 100.00 7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例 （％） A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 267,548,262.28 87.18 D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 35,447.47 0.01 E 建筑业 7,365.33 0.00 F 批发和零售业 9,391.62 0.00 G 交通运输、仓储和邮政业 11,856,891.00 3.86 H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 5,799,392.08 1.89 J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 9,304.54 0.00 N 水利、环境和公共设施管理业 7,361.60 0.00 O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 23,782.86 0.01 R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 285,297,198.78 92.97 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 金额单位：人民币元 占基金资产净 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值 值比例(％) 1 600519 贵州茅台 12,400 20,968,400.00 6.83 2 603345 安井食品 132,400 19,436,320.00 6.33 3 600690 海尔智家 619,000 14,534,120.00 4.74 4 600885 宏发股份 454,720 14,482,832.00 4.72 5 600872 中炬高新 342,200 12,589,538.00 4.10 6 600009 上海机场 261,050 11,856,891.00 3.86 7 300049 福瑞股份 504,200 11,596,600.00 3.78 8 301093 华兰股份 324,801 11,238,114.60 3.66 9 002675 东诚药业 754,800 11,103,108.00 3.62 10 002372 伟星新材 536,400 11,017,656.00 3.59 11 688598 金博股份 61,583 10,561,484.50 3.44 12 002139 拓邦股份 755,200 9,855,360.00 3.21 13 300750 宁德时代 41,557 9,507,826.03 3.10 14 603728 鸣志电器 117,000 9,395,100.00 3.06 15 300415 伊之密 481,659 9,247,852.80 3.01 16 603915 国茂股份 429,760 9,102,316.80 2.97 17 002960 青鸟消防 470,228 8,562,851.88 2.79 18 603730 岱美股份 532,908 8,419,946.40 2.74 19 603179 新泉股份 155,400 6,820,506.00 2.22 20 002472 双环传动 180,100 6,537,630.00 2.13 21 300373 扬杰科技 140,763 5,710,754.91 1.86 22 002068 黑猫股份 474,900 5,637,063.00 1.84 23 603337 杰克股份 272,700 5,192,208.00 1.69 24 002508 老板电器 143,400 3,626,586.00 1.18 25 002138 顺络电子 147,800 3,533,898.00 1.15 26 300037 新宙邦 64,560 3,350,018.40 1.09 27 600584 长电科技 98,200 3,060,894.00 1.00 28 300496 中科创达 30,196 2,909,384.60 0.95 29 601058 赛轮轮胎 244,200 2,781,438.00 0.91 30 688099 晶晨股份 31,533 2,658,862.56 0.87 31 605337 李子园 137,020 2,504,725.60 0.82 32 600161 天坛生物 79,400 2,155,710.00 0.70 33 002223 鱼跃医疗 52,700 1,896,673.00 0.62 34 002444 巨星科技 74,600 1,632,248.00 0.53 35 688182 灿勤科技 64,451 1,626,098.73 0.53 36 300124 汇川技术 25,000 1,605,250.00 0.52 37 600363 联创光电 43,200 1,602,720.00 0.52 38 688270 臻镭科技 24,015 1,559,293.95 0.51 39 688110 东芯股份 28,989 1,046,502.90 0.34 40 603997 继峰股份 71,100 1,016,730.00 0.33 41 603786 科博达 15,000 985,500.00 0.32 42 002007 华兰生物 41,100 921,051.00 0.30 43 688048 长光华芯 6,120 578,462.40 0.19 44 688435 英方软件 2,552 186,372.56 0.06 45 301488 豪恩汽电 2,244 89,266.32 0.03 46 301261 恒工精密 1,973 72,803.70 0.02 47 301202 朗威股份 2,502 64,601.64 0.02 48 001286 陕西能源 3,767 35,447.47 0.01 49 688249 晶合集成 1,814 32,760.84 0.01 50 688472 阿特斯 1,538 26,207.52 0.01 51 301293 三博脑科 333 23,782.86 0.01 52 688361 中科飞测 336 21,729.12 0.01 53 688469 中芯集成 3,271 17,696.11 0.01 54 301301 川宁生物 1,953 17,498.88 0.01 55 688478 晶升股份 378 16,015.86 0.01 56 688562 航天软件 639 14,256.09 0.00 57 688629 华丰科技 708 13,161.72 0.00 58 688458 美芯晟 131 11,889.56 0.00 59 688352 颀中科技 945 11,406.15 0.00 60 688593 新相微 767 11,190.53 0.00 61 688484 南芯科技 303 11,123.13 0.00 62 688552 航天南湖 465 10,927.50 0.00 63 688620 安凯微 855 10,550.70 0.00 64 688543 国科军工 198 10,503.90 0.00 65 688433 华曙高科 325 10,237.50 0.00 66 688570 天玛智控 392 9,929.36 0.00 67 688507 索辰科技 80 9,768.80 0.00 68 688581 安杰思 82 9,678.46 0.00 69 301332 德尔玛 695 9,542.35 0.00 70 688512 慧智微 491 9,407.56 0.00 71 601061 中信金属 1,239 9,391.62 0.00 72 688334 西高院 574 9,304.54 0.00 73 688429 时创能源 346 8,833.38 0.00 74 301323 新莱福 205 8,068.80 0.00 75 301439 泓淋电力 459 7,757.10 0.00 76 301295 美硕科技 215 7,755.05 0.00 77 301203 国泰环保 214 7,361.60 0.00 78 301337 亚华电子 232 7,045.84 0.00 79 301428 世纪恒通 229 7,007.40 0.00 80 688479 友车科技 227 6,694.23 0.00 81 301345 涛涛车业 120 5,596.80 0.00 82 601133 柏诚股份 407 4,989.82 0.00 83 001328 登康口腔 145 3,696.05 0.00 84 001360 南矿集团 177 2,631.99 0.00 85 603137 恒尚节能 139 2,375.51 0.00 86 001324 长青科技 114 2,234.40 0.00 87 001367 海森药业 55 2,171.40 0.00 7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位：人民币元 占期初基金资 序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 产净值比例 （％） 1 300633 开立医疗 12,920,860.58 4.28 2 600872 中炬高新 12,547,601.89 4.16 3 002003 伟星股份 11,839,344.90 3.93 4 000858 五粮液 11,716,014.00 3.88 5 002372 伟星新材 11,514,528.00 3.82 6 301093 华兰股份 11,032,861.88 3.66 7 300415 伊之密 10,348,306.90 3.43 8 600502 安徽建工 9,210,188.00 3.05 9 002472 双环传动 7,685,644.00 2.55 10 000568 泸州老窖 7,676,626.00 2.55 11 600486 扬农化工 7,057,277.00 2.34 12 002463 沪电股份 6,015,407.40 1.99 13 300737 科顺股份 6,009,600.59 1.99 14 603337 杰克股份 5,845,551.16 1.94 15 600519 贵州茅台 5,796,252.00 1.92 16 600522 中天科技 5,417,992.05 1.80 17 600584 长电科技 5,397,715.00 1.79 18 002648 卫星化学 5,332,267.44 1.77 19 601601 中国太保 4,900,076.24 1.62 20 600036 招商银行 4,874,943.00 1.62 注：买入金额按买入成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 金额单位：人民币元 占期初基金资 序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 产净值比例 （％） 1 002352 顺丰控股 17,943,568.98 5.95 2 600887 伊利股份 17,872,708.00 5.93 3 300633 开立医疗 17,824,152.40 5.91 4 601888 中国中免 16,265,131.00 5.39 5 002463 沪电股份 15,624,306.00 5.18 6 000858 五粮液 11,370,208.00 3.77 7 002003 伟星股份 11,004,258.20 3.65 8 600502 安徽建工 9,117,253.00 3.02 9 603799 华友钴业 8,734,301.72 2.90 10 000568 泸州老窖 7,729,119.00 2.56 11 300496 中科创达 7,081,973.27 2.35 12 600486 扬农化工 6,764,896.00 2.24 13 300014 亿纬锂能 5,841,028.00 1.94 14 600522 中天科技 5,220,059.00 1.73 15 600036 招商银行 4,853,340.00 1.61 16 002648 卫星化学 4,685,565.60 1.55 17 002180 纳思达 4,632,943.00 1.54 18 601601 中国太保 4,439,521.68 1.47 19 601857 中国石油 4,355,595.00 1.44 20 300737 科顺股份 4,271,939.00 1.42 注：卖出金额按卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 单位：人民币元 买入股票的成本（成交）总额 351,473,085.40 卖出股票的收入（成交）总额 329,729,337.33 注：买入股票成本、卖出股票收入均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 金额单位：人民币元 占基金资产净值比 序号 债券品种 公允价值 例(％) 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 - - 其中：政策性金融债 - - 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债（可交换债） 208,015.04 0.07 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 208,015.04 0.07 7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 金额单位：人民币元 占基金资产净 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值 值比例(％) 1 111014 李子转债 2,080 208,015.04 0.07 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属。 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 7.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 本基金本报告期内未投资国债期货。 7.11 投资组合报告附注 7.11.1 本报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或在报告编制日前一年受到公开谴责、处罚的情况。 7.11.2 基金投资的前十名证券中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的情况。 7.11.3 期末其他各项资产构成 单位：人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 62,068.43 2 应收清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 - 5 应收申购款 13,395.39 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 75,463.82 7.11.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 7.11.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。 8 基金份额持有人信息 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位：份 持有人结构 持有人户 户均持有的 机构投资者 个人投资者 份额级别 数(户) 基金份额 占总份 占总份 持有份额 持有份额 额比例 额比例 国泰价值精选灵 7,076 21,077.37 23,617,524.48 15.84% 125,525,935.35 84.16% 活配置混合 A 国泰价值精选灵 440 9,347.63 3,517,877.33 85.53% 595,080.93 14.47% 活配置混合 C 合计 7,516 20,390.69 27,135,401.81 17.71% 126,121,016.28 82.29% 8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例 国泰价值精选灵活配置 71,999.80 0.05% 基金管理人所有从业人 混合 A 员持有本基金 国泰价值精选灵活配置 41.70 0.00% 混合 C 合计 72,041.50 0.05% 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份） 国泰价值精选灵活配置 0 本公司高级管理人员、基 混合 A 金投资和研究部门负责人 国泰价值精选灵活配置 0 持有本开放式基金 混合 C 合计 0 国泰价值精选灵活配置 0 本基金基金经理持有本开 混合 A 放式基金 国泰价值精选灵活配置 混合 C 0 合计 0 9 开放式基金份额变动 单位：份 项目 国泰价值精选灵活配置混合 A 国泰价值精选灵活配置混合 C 基金合同生效日（2018 年 8 月 8 314,636,109.65 - 日）基金份额总额 本报告期期初基金份额总额 143,261,987.07 2,416,127.94 本报告期基金总申购份额 35,242,446.27 4,658,407.22 减：本报告期基金总赎回份额 29,360,973.51 2,961,576.90 本报告期基金拆分变动份额 - - 本报告期期末基金份额总额 149,143,459.83 4,112,958.26 10 重大事件揭示 10.1 基金份额持有人大会决议 报告期内，本基金无基金份额持有人大会决议。 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 报告期内，本基金管理人未发生重大人事变动。 报告期内，本基金托管人的专门基金托管部门未发生重大人事变动。 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 报告期内，本基金无涉及对公司运营管理及基金运作产生重大影响的与本基金管理人、基金财产、基金托管业务相关的诉讼事项。 10.4 基金投资策略的改变 报告期内，本基金投资策略无改变。 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 报告期内，为本基金提供审计服务的会计师事务所为普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）。 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 10.6.1 管理人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 本报告期内本基金管理人及高级管理人员无受稽查或处罚等情况。 10.6.2 托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 本报告期内基金托管人及其高级管理人员无受稽查或处罚等情况。 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位：人民币元 交易 股票交易 应支付该券商的佣金 券商名称 单元 占当期股 占当期佣 备注 数量 成交金额 票成交总 佣金 金总量的 额的比例 比例 高华证券 1 - - - - - 华创证券 1 - - - - - 瑞银证券 1 - - - - - 招商证券 2 188,932,756.06 27.95% 136,279.05 24.98% - 中泰证券 1 181,982,865.67 26.93% 131,265.63 24.06% - 申万宏源 2 98,661,062.00 14.60% 91,883.02 16.84% - 银河证券 1 98,488,399.83 14.57% 91,723.16 16.81% - 中金公司 1 64,640,186.85 9.56% 60,198.88 11.03% - 湘财证券 1 20,126,109.80 2.98% 14,517.33 2.66% - 中信建投 1 14,942,615.73 2.21% 13,916.03 2.55% - 上海证券 1 8,083,100.37 1.20% 5,830.65 1.07% - 注：基金租用席位的选择标准是： （1）资力雄厚，信誉良好； （2）财务状况良好，各项财务指标显示公司经营状况稳定； （3）经营行为规范，在最近一年内无重大违规经营行为； （4）内部管理规范、严格，具备健全的内控制度，并能满足基金运作高度保密的要求； （5）公司具有较强的研究能力，能及时、全面、定期提供具有相当质量的关于宏观经济面分析、行业发展趋势及证券市场走向、个股分析的研究报告以及丰富全面的信息服务；能根据基金投资的特定要求，提供专门研究报告。 选择程序是：根据对各证券公司提供的各项投资、研究服务情况的考评结果，符合交易席位租用标准的，由公司投研业务部门提出租用证券公司交易席位的调整意见（包括调整名单及调整原因等），并经公司批准。 10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 金额单位：人民币元 债券交易 回购交易 权证交易 券商名称 占当期债 占当期回 占当期权 成交金额 成交金额 成交金额 券成交总 购成交总 证成交总 额的比例 额的比例 额的比例 高华证券 - - - - - - 华创证券 - - - - - - 瑞银证券 - - - - - - 招商证券 - - - - - - 中泰证券 - - - - - - 申万宏源 - - - - - - 银河证券 - - - - - - 中金公司 - - - - - - 湘财证券 - - - - - - 中信建投 - - - - - - 上海证券 - - - - - - 11 备查文件目录 11.1 备查文件目录 1、关于准予国泰价值精选灵活配置混合型证券投资基金注册的批复 2、国泰价值精选灵活配置混合型证券投资基金基金合同 3、国泰价值精选灵活配置混合型证券投资基金托管协议 4、报告期内披露的各项公告 5、法律法规要求备查的其他文件 11.2 存放地点 本基金管理人国泰基金管理有限公司办公地点——上海市虹口区公平路 18 号 8 号楼嘉昱大厦 16 层-19 层。 基金托管人住所或办公场所。 11.3 查阅方式 可咨询本基金管理人；部分备查文件可在本基金管理人公司网站上查阅。 客户服务中心电话：（021）31089000，400-888-8688 客户投诉电话：（021）31089000 公司网址：http://www.gtfund.com 国泰基金管理有限公司 二〇二三年八月三十日