华商可转债债券型证券投资基金 2024 年第 4 季度报告 2024 年 12 月 31 日 基金管理人：华商基金管理有限公司 基金托管人：中国工商银行股份有限公司 报告送出日期：2025 年 1 月 22 日 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2025 年 01 月 20 日复核了本 报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2024 年 10 月 01 日起至 12 月 31 日止。 §2 基金产品概况 基金简称 华商可转债债券 基金主代码 005273 交易代码 005273 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2017 年 12 月 22 日 报告期末基金份额总额 1,432,220,494.05 份 本基金主要投资于固定收益类资产，尤其重点配 投资目标 置可转换债券，同时本基金将适当参与股票投 资，在追求资产的长期稳定增值的同时争取超额 收益。 本基金以债券投资为主，同时充分研究国内外宏 观经济状况、市场利率走势、市场资金供求情况， 充分分析各类资产市场可能存在的较确定性投 资机会，适当调整大类资产配置。同时在债券投 资方面，本基金重点投资可转换债券（含可分离 投资策略 交易的可转换债券），基金管理人将充分考虑可 转换债券所具有的股性与债性，认真考量可转换 债券的股权价值、债权价值及其转换权益价值， 根据大类资产市场特征，选择具有较高配置价值 的可转换债券，以期资产长期稳定增值的基础上 获得一定的超额收益。 具体投资策略详见基金合同。 业绩比较基准 中证可转换债券指数收益率×80%+中证 800 指数 收益率×10%+中证全债指数收益率×10% 本基金为债券型基金，其长期平均风险水平和预 风险收益特征 期收益率低于股票型基金和混合型基金，但高于 货币市场基金，属于较低风险收益水平的投资品 种。 基金管理人 华商基金管理有限公司 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 下属分级基金的基金简称 华商可转债债券 A 华商可转债债券 C 下属分级基金的交易代码 005273 005284 报告期末下属分级基金的份额总额 959,998,941.50 份 472,221,552.55 份 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期（ 2024 年 10 月 1 日 － 2024 年 12 月 31 日 ） 华商可转债债券 A 华商可转债债券 C 1．本期已实现收益 98,173,244.88 46,760,166.32 2．本期利润 -23,514,234.92 -26,420,753.92 3．加权平均基金份额本期利润 -0.0237 -0.0582 4．期末基金资产净值 1,474,478,141.35 708,392,034.19 5．期末基金份额净值 1.5359 1.5001 注：1.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 华商可转债债券 A 阶段 净值增 净值增长率 业绩比较基 业绩比较基准收 ①－③ ②－④ 长率① 标准差② 准收益率③ 益率标准差④ 过去三个月 -1.90% 1.63% 4.62% 0.81% -6.52% 0.82% 过去六个月 -3.23% 1.41% 6.87% 0.75% -10.10% 0.66% 过去一年 1.51% 1.14% 7.12% 0.63% -5.61% 0.51% 过去三年 -7.20% 0.87% -4.31% 0.55% -2.89% 0.32% 过去五年 42.45% 1.07% 18.04% 0.59% 24.41% 0.48% 自基金合同 53.59% 1.05% 41.16% 0.60% 12.43% 0.45% 生效起至今 华商可转债债券 C 阶段 净值增 净值增长率 业绩比较基 业绩比较基准收 ①－③ ②－④ 长率① 标准差② 准收益率③ 益率标准差④ 过去三个月 -1.99% 1.63% 4.62% 0.81% -6.61% 0.82% 过去六个月 -3.42% 1.41% 6.87% 0.75% -10.29% 0.66% 过去一年 1.11% 1.14% 7.12% 0.63% -6.01% 0.51% 过去三年 -8.31% 0.87% -4.31% 0.55% -4.00% 0.32% 过去五年 39.60% 1.07% 18.04% 0.59% 21.56% 0.48% 自基金合同 50.01% 1.05% 41.16% 0.60% 8.85% 0.45% 生效起至今 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 注：①本基金合同生效日为 2017 年 12 月 22 日。 ②根据基金合同的规定，自基金合同生效之日起 6 个月内基金各项资产配置比例需符合基金合同要求。本基金在建仓期结束时，各项资产配置比例符合基金合同有关投资比例的约定。 §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业 说明 任职日期 离任日期 年限 基 金 经 男，中国籍，经济学硕士， 理，固定 具有基金从业资格。1999 年 收 益 部 9 月至 2003 年 7 月，就职于 总经理， 2017 年 12 工商银行青岛市市北一支 张永志 公 司 公 月 22 日 - 18.9 行，任科员、科长等职务； 募 业 务 2006 年 1 月至 2007 年 5 月， 固 收 投 就职于海通证券，任债券部 资 决 策 交易员；2007 年 5 月加入华 委 员 会 商基金管理有限公司，曾任 委员 交易员、固定收益部总经理 助理、固定收益部副总经 理； 2009 年 1 月至 2010 年 8 月担任华商收益增强债券 型证券投资基金的基金经 理助理；2010 年 8 月 9 日起 至今担任华商稳健双利债 券型证券投资基金的基金 经理；2011 年 3 月 15 日起 至今担任华商稳定增利债 券型证券投资基金的基金 经理；2015 年 2 月 17 日至 2020 年 3 月 16 日担任华商 稳固添利债券型证券投资 基金的基金经理；2016 年 8 月 24 日起至今担任华商瑞 鑫定期开放债券型证券投 资基金的基金经理；2017 年 3 月 1 日至 2019 年 5 月 23 日担任华商瑞丰混合型证 券投资基金的基金经理； 2017年12月22日起至今担 任华商可转债债券型证券 投资基金的基金经理；2018 年 7 月 27 日起至今担任华 商收益增强债券型证券投 资基金的基金经理；2018 年 7 月 27 日至 2020 年 3 月 16 日担任华商双债丰利债券 型证券投资基金的基金经 理；2018年7月27日至2021 年 4 月 26 日担任华商双翼 平衡混合型证券投资基金 的基金经理；2018 年 7 月 27 日至 2020 年 12 月 15 日 担任华商回报 1 号混合型证 券投资基金的基金经理； 2019 年 5 月 24 日至2019年 8月23日担任华商瑞丰短债 债券型证券投资基金的基 金经理；2020 年 9 月 29 日 起至今担任华商转债精选 债券型证券投资基金的基 金经理；2022 年 1 月 11 日 起至今担任华商稳健添利 一年持有期混合型证券投 资基金的基金经理；2022 年 4 月 19 日至 2024 年 6 月 19 日担任华商稳健汇利一年 持有期混合型证券投资基 金的基金经理；2023 年 5 月 16 日起至今担任华商稳健 泓利一年持有期混合型证 券投资基金的基金经理。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 在本报告期内，基金管理人不存在损害基金份额持有人利益的行为。基金管理人勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益，严格遵守了《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同的规定。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 报告期内，本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司内部公平交易制度，在研究分析、投资决策、交易执行等各个环节，公平对待旗下所有投资组合。 公司建立投研管理平台并定期举行投研晨会、投研联席会等，建立健全投资授权制度，确保各投资组合公平获得研究资源，享有公平的投资决策机会。 针对公司旗下所有投资组合的交易所公开竞价交易，通过交易系统中的公平交易程序，对于不同投资组合同日同向买卖同一证券的指令自动进行比例分配，报告期内，系统的公平交易程序运作良好，未出现异常情况。针对场外网下交易业务，公司依照《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司内部场外、网下交易业务的相关规定，确保各投资组合享有公平的交易执行机会。对于以公司名义进行的交易严格按照发行分配的原则或价格优先、比例分配的原则在各投资组合间进行分配。本报告期内，场外、网下业务公平交易制度执行情况良好，未出现异常情况。 公司对旗下各投资组合的交易行为进行监控和分析，对各投资组合不同时间窗口（1 日、3日、5 日）内的同向交易的溢价金额与溢价率进行了 T 检验，统计了溢价率占优比例。本报告期内，未出现违反公平交易制度的情况，公司旗下各基金不存在利益输送的行为。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 为规范投资行为，公平对待投资组合，公司制定了《异常交易管理办法》，对包括可能显著 影响市场价格、可能导致不公平交易、可能涉嫌利益输送等异常交易行为做出了界定及相应的防范、控制措施。 报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，未发生同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况。报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。 4.4 报告期内基金投资策略和运作分析 2024 年四季度债券市场在 10 月维持高位震荡，11 月开始逐步走强，12 月后利率又出现了快 速下行。10 月初权益市场的大幅上行，使得部分机构的负债受到冲击，一度使得债券市场调整，而在 12 月的政治局会议与中央经济工作会议上，财政政策基调更加积极，但基本符合市场预期，反而是货币政策的基调转向适度宽松，并且提到降准降息，同时保持流动性充裕，释放了明确的宽松信号。后续在央行对短债的持续净买入下，1 年期国债收益率一度降至 1%以下，市场对于宽货币的预期持续较强，在此背景下 10 年期国债收益率出现了一波快速下行，至年末已降至 1.7%附近。 9 月底政策面预期的极致反转，权益市场出现反转，之后虽然有所回落但是结构性行情依然保持较为活跃，带动转债上行。11-12 月，弱现实与强预期的博弈，权益震荡调整，而转债估值不贵，前期减配的资金也有回补迹象，反而相对正股表现更强。 4.5 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末华商可转债债券型 A 类份额净值为 1.5359 元，份额累计净值为 1.5359 元， 本报告期基金份额净值增长率为-1.90%，同期基金业绩比较基准的收益率为 4.62%。 截至本报告期末华商可转债债券型 C 类份额净值为 1.5001 元，份额累计净值为 1.5001 元， 本报告期基金份额净值增长率为-1.99%，同期基金业绩比较基准的收益率为 4.62%。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 本报告期内，本基金未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元的情形。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 844,436,296.33 29.13 其中：股票 844,436,296.33 29.13 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 1,860,185,941.33 64.18 其中：债券 1,860,185,941.33 64.18 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售 - - 金融资产 7 银行存款和结算备付金合计 149,441,926.63 5.16 8 其他资产 44,505,681.88 1.54 9 合计 2,898,569,846.17 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%) A 农、林、牧、渔业 10,886,002.00 0.50 B 采矿业 37,580,841.16 1.72 C 制造业 569,013,017.32 26.07 D 电力、热力、燃气及水生产和供 52,617,595.47 2.41 应业 E 建筑业 10,484,994.00 0.48 F 批发和零售业 - - G 交通运输、仓储和邮政业 63,926,753.00 2.93 H 住宿和餐饮业 6,642,576.00 0.30 I 信息传输、软件和信息技术服务 30,037,127.59 1.38 业 J 金融业 51,435,103.04 2.36 K 房地产业 11,812,286.75 0.54 L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 - - O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 844,436,296.33 38.68 5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 本基金本报告期末未持有港股通股票。 5.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细 5.3.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净 值比例（％） 1 002475 立讯精密 1,458,130 59,433,378.80 2.72 2 300750 宁德时代 173,320 46,103,120.00 2.11 3 601919 中远海控 2,166,700 33,583,850.00 1.54 4 600027 华电国际 5,611,227 31,478,983.47 1.44 5 600114 东睦股份 1,808,700 29,246,679.00 1.34 6 688378 奥来德 1,080,270 24,640,958.70 1.13 7 002938 鹏鼎控股 600,000 21,888,000.00 1.00 8 603501 韦尔股份 206,100 21,518,901.00 0.99 9 002371 北方华创 54,800 21,426,800.00 0.98 10 601899 紫金矿业 1,403,000 21,213,360.00 0.97 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％） 1 国家债券 125,677,458.57 5.76 2 央行票据 - - 3 金融债券 - - 其中：政策性金融债 - - 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债（可交换债） 1,734,508,482.76 79.46 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 1,860,185,941.33 85.22 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产净 值比例（％） 1 113021 中信转债 1,504,430 188,108,568.96 8.62 2 110075 南航转债 1,062,090 133,330,995.82 6.11 3 127018 本钢转债 886,040 106,430,372.27 4.88 4 019740 24 国债 09 847,000 85,770,097.48 3.93 5 113024 核建转债 620,390 68,109,388.67 3.12 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明 细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属投资。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证投资。 5.9 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 5.9.1 本期国债期货投资政策 根据本基金的基金合同约定，本基金的投资范围不包括国债期货。 5.9.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 本基金本报告期内未投资国债期货。 5.9.3 本期国债期货投资评价 根据本基金的基金合同约定，本基金的投资范围不包括国债期货。 5.10 投资组合报告附注 5.10.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明 本钢转债 2024 年 5 月 17 日，深圳证券交易所对本钢板材股份有限公司出具监管函，处罚事由为特定 重大事项披露违规：“根据中国证券监督管理委员会辽宁监管局《关于对本钢板材股份有限公司、高烈、申强、赵中华采取出具警示函措施的决定（〔2024〕4 号）》查明的事实，你公司及相关当事人存在以下违规行为：你公司在 2019 年以前存在未及时结算代采原材料港耗、途耗情况，导致当期相关报表科目金额披露不准确；同时还存在采购业务缺乏独立性和会计档案管理不规范问题。 你公司的上述行为违反了本所《股票上市规则（2018 年 11 月修订）》第 1.4 条、第 2.1 条和《主 板上市公司规范运作指引（2015 年修订）》第 2.1.2 条、第 2.1.5 条的规定。你公司时任董事长 高烈、时任总经理申强、时任财务总监赵中华未能勤勉尽责，违反了本所《股票上市规则（2018 年 11 月修订）》第 1.4 条、第 2.2 条的规定，对上述行为负有主要责任。” 华安转债 2024年 2 月华安证券股份有限公司因一是公司发布的涉及“左江科技”等研究报告存在制作 不审慎的情形；二是在人员管理、网络安全管理、融资融券业务管理等方面存在不足；三是在开展投资银行业务过程中，个别项目尽职调查不充分，质控、内核把关不严，持续督导不到位被安徽证监局责令改正。 本公司对以上证券的投资决策程序符合法律法规及公司制度的相关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为。除此之外，本基金投资的其他前十名证券的发行主体本期未被监管部门立案调查, 且在本报告编制日前一年内未受到公开谴责、处罚。 5.10.2 基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明 本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。 5.10.3 其他资产构成 序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 1,307,890.17 2 应收证券清算款 40,144,453.48 3 应收股利 - 4 应收利息 - 5 应收申购款 3,053,338.23 6 其他应收款 - 7 其他 - 8 合计 44,505,681.88 5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 序号 债券代码 债券名称 公允价值 (元) 占基金资产净值比例（％） 1 113021 中信转债 188,108,568.96 8.62 2 110075 南航转债 133,330,995.82 6.11 3 127018 本钢转债 106,430,372.27 4.88 4 113024 核建转债 68,109,388.67 3.12 5 110067 华安转债 62,259,142.84 2.85 6 113056 重银转债 50,477,318.72 2.31 7 113065 齐鲁转债 49,744,095.34 2.28 8 113050 南银转债 48,041,447.89 2.20 9 110093 神马转债 45,884,139.42 2.10 10 127084 柳工转 2 45,174,222.15 2.07 11 113066 平煤转债 44,659,745.86 2.05 12 110073 国投转债 42,865,997.06 1.96 13 110079 杭银转债 38,591,807.69 1.77 14 113615 金诚转债 28,073,466.43 1.29 15 113062 常银转债 26,364,663.57 1.21 16 113043 财通转债 21,832,865.64 1.00 17 127032 苏行转债 19,123,535.75 0.88 18 110062 烽火转债 17,478,475.50 0.80 19 127049 希望转 2 16,817,235.61 0.77 20 123184 天阳转债 15,328,993.87 0.70 21 123210 信服转债 15,073,257.71 0.69 22 127083 山路转债 14,886,729.99 0.68 23 123120 隆华转债 14,159,190.70 0.65 24 111010 立昂转债 14,020,711.83 0.64 25 118030 睿创转债 13,857,895.71 0.63 26 113033 利群转债 13,077,618.43 0.60 27 127020 中金转债 12,550,331.81 0.57 28 128109 楚江转债 11,945,886.58 0.55 29 123031 晶瑞转债 11,767,741.53 0.54 30 123022 长信转债 11,659,580.74 0.53 31 113045 环旭转债 11,596,334.25 0.53 32 123025 精测转债 11,580,919.00 0.53 33 110081 闻泰转债 11,383,616.44 0.52 34 113058 友发转债 11,237,178.05 0.51 35 123222 博俊转债 11,121,538.59 0.51 36 113678 中贝转债 10,782,555.39 0.49 37 123229 艾录转债 10,467,299.13 0.48 38 123227 雅创转债 10,451,656.00 0.48 39 127050 麒麟转债 10,360,699.94 0.47 40 110089 兴发转债 10,198,965.72 0.47 41 123078 飞凯转债 9,791,290.21 0.45 42 128122 兴森转债 9,744,010.96 0.45 43 127039 北港转债 8,830,106.44 0.40 44 113632 鹤 21 转债 8,792,724.63 0.40 45 113623 凤 21 转债 8,185,644.48 0.37 46 118031 天 23 转债 8,105,627.26 0.37 47 118003 华兴转债 8,086,319.83 0.37 48 110074 精达转债 7,869,667.11 0.36 49 123192 科思转债 7,647,527.93 0.35 50 128128 齐翔转 2 7,494,773.17 0.34 51 123196 正元转 02 7,443,269.07 0.34 52 118027 宏图转债 7,238,451.89 0.33 53 111011 冠盛转债 6,748,959.31 0.31 54 128144 利民转债 6,642,296.92 0.30 55 113621 彤程转债 6,628,918.14 0.30 56 123124 晶瑞转 2 6,562,702.95 0.30 57 113534 鼎胜转债 6,435,461.16 0.29 58 113563 柳药转债 6,383,120.35 0.29 59 128081 海亮转债 6,152,875.40 0.28 60 111005 富春转债 6,113,450.30 0.28 61 127037 银轮转债 6,036,000.74 0.28 62 123232 金现转债 6,035,538.27 0.28 63 123188 水羊转债 5,942,682.28 0.27 64 110087 天业转债 5,913,545.25 0.27 65 113616 韦尔转债 5,819,789.04 0.27 66 113067 燃 23 转债 5,799,355.95 0.27 67 127043 川恒转债 5,712,130.54 0.26 68 113637 华翔转债 5,588,086.06 0.26 69 123169 正海转债 5,497,880.14 0.25 70 127082 亚科转债 5,477,979.03 0.25 71 123226 中富转债 5,462,422.24 0.25 72 123038 联得转债 5,160,042.74 0.24 73 128132 交建转债 5,134,078.69 0.24 74 128121 宏川转债 5,019,305.48 0.23 75 113651 松霖转债 4,959,807.12 0.23 76 128141 旺能转债 4,785,405.37 0.22 77 110070 凌钢转债 4,571,848.25 0.21 78 123127 耐普转债 4,518,224.36 0.21 79 113577 春秋转债 4,408,335.33 0.20 80 123190 道氏转 02 4,351,448.64 0.20 81 123114 三角转债 4,236,807.40 0.19 82 123076 强力转债 4,006,485.73 0.18 83 123206 开能转债 3,853,544.82 0.18 84 127100 神码转债 3,834,661.64 0.18 85 123182 广联转债 3,738,609.21 0.17 86 113634 珀莱转债 3,683,667.12 0.17 87 113677 华懋转债 3,675,283.56 0.17 88 128134 鸿路转债 3,607,420.75 0.17 89 110077 洪城转债 3,564,398.15 0.16 90 113663 新化转债 3,372,165.87 0.15 91 127064 杭氧转债 3,360,421.18 0.15 92 113671 武进转债 3,259,019.77 0.15 93 113673 岱美转债 3,200,330.73 0.15 94 110094 众和转债 3,129,067.67 0.14 95 123172 漱玉转债 3,076,736.47 0.14 96 113638 台 21 转债 3,041,252.91 0.14 97 127095 广泰转债 3,035,331.22 0.14 98 113674 华设转债 2,954,871.85 0.14 99 123224 宇邦转债 2,922,115.62 0.13 100 127016 鲁泰转债 2,898,696.44 0.13 101 110084 贵燃转债 2,882,341.19 0.13 102 123218 宏昌转债 2,879,970.32 0.13 103 123235 亿田转债 2,850,464.94 0.13 104 127081 中旗转债 2,783,303.36 0.13 105 118033 华特转债 2,743,888.18 0.13 106 127079 华亚转债 2,729,240.02 0.13 107 113672 福蓉转债 2,708,652.09 0.12 108 127024 盈峰转债 2,707,387.16 0.12 109 123176 精测转 2 2,705,494.77 0.12 110 127076 中宠转 2 2,685,988.49 0.12 111 123131 奥飞转债 2,610,182.43 0.12 112 123133 佩蒂转债 2,454,057.53 0.11 113 127069 小熊转债 2,393,824.66 0.11 114 113640 苏利转债 2,380,415.93 0.11 115 123061 航新转债 2,374,035.66 0.11 116 128142 新乳转债 2,341,904.66 0.11 117 123092 天壕转债 2,281,841.30 0.10 118 123122 富瀚转债 2,257,784.87 0.10 119 118039 煜邦转债 2,216,289.84 0.10 120 128097 奥佳转债 2,205,660.27 0.10 121 123141 宏丰转债 2,090,136.00 0.10 122 127085 韵达转债 2,088,575.54 0.10 123 123212 立中转债 2,087,842.11 0.10 124 113682 益丰转债 2,081,917.79 0.10 125 127071 天箭转债 2,063,883.73 0.09 126 127098 欧晶转债 2,042,931.19 0.09 127 118000 嘉元转债 1,765,441.75 0.08 128 113527 维格转债 1,742,338.05 0.08 129 110055 伊力转债 1,656,368.00 0.08 130 127060 湘佳转债 1,539,736.35 0.07 131 128101 联创转债 1,511,026.67 0.07 132 127077 华宏转债 1,386,590.47 0.06 133 113593 沪工转债 1,235,722.91 0.06 134 113039 嘉泽转债 1,169,385.27 0.05 135 113582 火炬转债 849,204.64 0.04 136 113639 华正转债 820,097.63 0.04 137 123085 万顺转 2 814,699.23 0.04 138 118035 国力转债 490,892.88 0.02 139 118041 星球转债 323,828.74 0.01 140 113532 海环转债 109,678.96 0.01 5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。 5.10.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §6 开放式基金份额变动 单位：份 项目 华商可转债债券 A 华商可转债债券 C 报告期期初基金份额总额 980,314,605.53 544,191,002.09 报告期期间基金总申购份额 536,852,851.00 236,908,903.37 减:报告期期间基金总赎回份额 557,168,515.03 308,878,352.91 报告期期间基金拆分变动份额（份额减 - - 少以"-"填列） 报告期期末基金份额总额 959,998,941.50 472,221,552.55 注：总申购份额含红利再投、转换入份额；总赎回份额含转换出份额。 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 本报告期内基金管理人未持有本基金份额。 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 本报告期内基金管理人未运用固有资金申购、赎回、买卖本基金份额。 §8 影响投资者决策的其他重要信息 8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 本基金本报告期内未发生单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况。 8.2 影响投资者决策的其他重要信息 无。 §9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 1.中国证监会批准华商可转债债券型证券投资基金设立的文件； 2.《华商可转债债券型证券投资基金基金合同》； 3.《华商可转债债券型证券投资基金托管协议》； 4.《华商可转债债券型证券投资基金招募说明书》； 5.基金管理人业务资格批件、营业执照； 6.报告期内华商可转债债券型证券投资基金在规定媒介上披露的各项公告的原稿。 9.2 存放地点 基金管理人、基金托管人处。 9.3 查阅方式 基金管理人地址：北京市西城区平安里西大街 28 号中海国际中心 19 层 基金托管人地址：中国北京市西城区复兴门内大街 55 号 投资者对本报告书如有疑问，可咨询基金管理人华商基金管理有限公司。 客户服务中心电话：4007008880，010－58573300 基金管理人网址：http://www.hsfund.com 中国证监会基金电子披露网站: http://eid.csrc.gov.cn/fund 华商基金管理有限公司 2025 年 1 月 22 日