华泰柏瑞量化阿尔法灵活配置混合型证券 投资基金 2018年半年度报告 2018年6月30日 基金管理人：华泰柏瑞基金管理有限公司 基金托管人：中国银行股份有限公司 §1重要提示及目录 1.1重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2018年8月24日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2018年1月1日起至2018年6月30日止。 1.2目录 §1重要提示及目录....................................................................................................................................2 1.1重要提示.......................................................................................................................................2 1.2目录...............................................................................................................................................3 §2基金简介................................................................................................................................................6 2.1基金基本情况...............................................................................................................................6 2.2基金产品说明...............................................................................................................................6 2.3基金管理人和基金托管人...........................................................................................................6 2.4信息披露方式...............................................................................................................................7 2.5其他相关资料...............................................................................................................................7 §3主要财务指标和基金净值表现............................................................................................................8 3.1主要会计数据和财务指标...........................................................................................................8 3.2基金净值表现...............................................................................................................................8 3.3其他指标.......................................................................................................................................9 §4管理人报告..........................................................................................................................................10 4.1基金管理人及基金经理情况.....................................................................................................10 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明.............................................................13 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明.........................................................................13 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明.........................................................14 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望.........................................................15 4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明.....................................................................15 4.7管理人对报告期内基金利润分配情况的说明.........................................................................15 4.8报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明.................................15 §5托管人报告..........................................................................................................................................16 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明.............................................................................16 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明.........16 5.3托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见.........................16 §6半年度财务会计报告（未经审计）..................................................................................................17 6.1资产负债表.................................................................................................................................17 6.2利润表.........................................................................................................................................18 6.3所有者权益（基金净值）变动表.............................................................................................19 6.4报表附注.....................................................................................................................................20 §7投资组合报告......................................................................................................................................45 7.1期末基金资产组合情况.............................................................................................................45 7.2期末按行业分类的股票投资组合.............................................................................................45 7.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细.................................46 7.4报告期内股票投资组合的重大变动.........................................................................................52 7.5期末按债券品种分类的债券投资组合.....................................................................................54 7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细.............................54 7.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细.................54 7.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细.................54 7.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细.............................54 7.10报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明...................................................................55 7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明...................................................................55 7.12投资组合报告附注...................................................................................................................56 §8基金份额持有人信息..........................................................................................................................57 8.1期末基金份额持有人户数及持有人结构.................................................................................57 8.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况.....................................................................57 8.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况.................................57 §9开放式基金份额变动..........................................................................................................................58 §10重大事件揭示....................................................................................................................................59 10.1基金份额持有人大会决议.......................................................................................................59 10.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动.......................................59 10.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼...........................................................59 10.4基金投资策略的改变...............................................................................................................59 10.5为基金进行审计的会计师事务所情况...................................................................................59 10.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况...................................................59 10.7基金租用证券公司交易单元的有关情况...............................................................................59 10.8其他重大事件...........................................................................................................................62 §11影响投资者决策的其他重要信息....................................................................................................66 11.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况......................................66 11.2影响投资者决策的其他重要信息...........................................................................................66 §12备查文件目录....................................................................................................................................67 12.1备查文件目录...........................................................................................................................67 12.2存放地点...................................................................................................................................67 12.3查阅方式...................................................................................................................................67 §2 基金简介 2.1基金基本情况 基金名称 华泰柏瑞量化阿尔法灵活配置混合型证券投资基金 基金简称 华泰柏瑞量化阿尔法 基金主代码 005055 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2017年9月26日 基金管理人 华泰柏瑞基金管理有限公司 基金托管人 中国银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 3,011,824,069.83份 基金合同存续期 不定期 2.2基金产品说明 利用定量投资模型，在严格控制风险的前提下，追求 投资目标 资产的长期增值，力争实现超越业绩比较基准的投资 回报 本基金为灵活配置混合型基金，基金管理人将跟踪宏 观经济变量和国家财政、税收和货币政策等指标，判 断经济周期的阶段和未来经济发展的趋势，研究预测 投资策略 宏观经济和国家政策等因素对证券市场的影响，分析 比较股票、债券等市场和不同金融工具的风险收益特 征，估计各子资产类的相关性矩阵，并在此基础上确 定基金资产在各类别资产间的分配比例。 业绩比较基准 中证800指数收益率×95%+银行活期存款利率（税后） ×5% 风险收益特征 本基金为混合型基金，其预期风险与预期收益高于债 券型基金与货币市场基金，低于股票型基金 2.3基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 华泰柏瑞基金管理有限公司 中国银行股份有限公司 姓名 陈晖 王永民 信息披露负责 联系电话 人 021-38601777 010-66594896 电子邮箱 cs4008880001@huatai-pb.com fcid@bankofchina.com 客户服务电话 400-888-0001 95566 传真 021-38601799 010-66594942 上海市浦东新区民生路 北京市西城区复兴门内大街 注册地址 1199弄上海证大五道口广场 1号 1号17层 上海市浦东新区民生路 北京市西城区复兴门内大街 办公地址 1199弄上海证大五道口广场 1号 1号17层 邮政编码 200135 100818 法定代表人 贾波 陈四清 2.4信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报 登载基金半年度报告正文的管理人互联网 网址 http://www.huatai-pb.com 基金半年度报告备置地点 基金管理人及基金托管人住所 2.5其他相关资料 项目 名称 办公地址 注册登记机构 华泰柏瑞基金管理有限公司 上海市浦东新区民生路1199弄证 大五道口广场1号楼17层 §3主要财务指标和基金净值表现 3.1主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 3.1.1期间数据和指标 报告期(2018年1月1日-2018年6月30日) 本期已实现收益 31,358,648.72 本期利润 -160,033,416.25 加权平均基金份额本期利润 -0.0438 本期加权平均净值利润率 -4.35% 本期基金份额净值增长率 -5.36% 3.1.2期末数据和指标 报告期末(2018年6月30日) 期末可供分配利润 -142,611,958.76 期末可供分配基金份额利润 -0.0474 期末基金资产净值 2,869,212,111.07 期末基金份额净值 0.9526 3.1.3累计期末指标 报告期末(2018年6月30日) 基金份额累计净值增长率 -4.74% 注：1、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 3、对期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。 3.2基金净值表现 3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 份额净值 份额净值 业绩比较 业绩比较基 阶段 增长率① 增长率标 基准收益 准收益率标 ①－③ ②－④ 准差② 率③ 准差④ 过去一个月 -5.61% 1.47% -7.69% 1.32% 2.08% 0.15% 过去三个月 -5.62% 1.00% -10.64% 1.10% 5.02% -0.10% 过去六个月 -5.36% 0.72% -13.16% 1.11% 7.80% -0.39% 自基金合同 生效起至今 -4.74% 0.58% -10.69% 0.99% 5.95% -0.41% 3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 注：1、图示日期为日为2017年9月26日至2018年6月30日。 2、按基金合同规定，本基金自基金合同生效日起6个月内为建仓期，截至报告期末本基金的各项投资比例已达到基金合同投资范围中规定的比例。自基金合同生效起至本报告期末不满一年。3.3其他指标 注：无。 §4管理人报告 4.1基金管理人及基金经理情况 4.1.1基金管理人及其管理基金的经验 本基金管理人为华泰柏瑞基金管理有限公司。华泰柏瑞基金管理有限公司是经中国证监会批准，于2004年11月18日成立的合资基金管理公司，注册资本为2亿元人民币。目前的股东构成为华泰证券股份有限公司、柏瑞投资有限责任公司（原AIGGIC）和苏州新区高新技术产业股份有限公司，出资比例分别为49%、49%和2%。目前公司旗下管理华泰柏瑞盛世中国混合型证券投资基金、华泰柏瑞金字塔稳本增利债券型证券投资基金、上证红利交易型开放式指数证券投资基金、华泰柏瑞积极成长混合型证券投资基金、华泰柏瑞价值增长混合型证券投资基金、华泰柏瑞货币市场证券投资基金、华泰柏瑞行业领先混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化先行混合型证券投资基金、华泰柏瑞亚洲领导企业混合型证券投资基金、上证中小盘交易型开放式指数证券投资基金、华泰柏瑞上证中小盘交易型开放式指数证券投资基金联接基金、华泰柏瑞信用增利债券型证券投资基金、华泰柏瑞沪深300交易型开放式指数证券投资基金、华泰柏瑞沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金、华泰柏瑞稳健收益债券型证券投资基金、华泰柏瑞量化增强混合型证券投资基金、华泰柏瑞丰盛纯债债券型证券投资基金、华泰柏瑞季季红债券型证券投资基金、华泰柏瑞创新升级混合型证券投资基金、华泰柏瑞丰汇债券型证券投资基金、华泰柏瑞量化优选灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞创新动力灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化驱动灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞积极优选股票型证券投资基金、华泰柏瑞新利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞中证500交易型开放式指数证券投资基金、华泰柏瑞中证500交易型开放式指数证券投资基金联接基金、华泰柏瑞消费成长灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞惠利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化智慧灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞健康生活灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化绝对收益策略定期开放混合型证券投资基金、华泰柏瑞交易型货币市场基金、华泰柏瑞中国制造2025灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞激励动力灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞精选回报灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化对冲稳健收益定期开放混合型发起式证券投资基金、华泰柏瑞天添宝货币市场基金、华泰柏瑞爱利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞多策略灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞睿利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞新经济沪港深灵活配置 混合型证券投资基金、华泰柏瑞鼎利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞行业竞争优势灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞享利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞兴利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞锦利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞泰利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞裕利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞价值精选30灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞盛利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化创优灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞生物医药灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞富利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化阿尔法灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞港股通量化灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞战略新兴产业混合型证券投资基金、华泰柏瑞新金融地产灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞MSCI中国A股国际通交易型开放式指数证券投资基金、华泰柏瑞国企整合精选混合型证券投资基金、华泰柏瑞医疗健康混合型证券投资基金。截至2018年6月30日，公司基金管理规模为886.17亿元。 4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介 任本基金的基金经理（助理）期限 证券从 姓名 职务 业年限 说明 任职日期 离任日期 英国剑桥大学数学系硕士。 2007年10月至2010年 3月任Wilshire Associates量化研究员， 2010年11月至2012年 8月任Goldenberg HehmeyerTrading Company交易员。 量化投 2012年9月加入华泰柏 资部副 瑞基金管理有限公司，历 盛豪 总监、 2017年9月 10年 任量化投资部研究员、基 本基金 26日 - 金经理助理。2015年 的基金 1月起任量化投资部副总 经理 监，2015年10月起任华 泰柏瑞量化优选灵活配置 混合型证券投资基金和华 泰柏瑞量化驱动灵活配置 混合型证券投资基金的基 金经理。2016年12月起 任华泰柏瑞行业竞争优势 灵活配置混合型证券投资 基金的基金经理。 2017年3月起任华泰柏 瑞嘉利灵活配置混合型证 券投资基金、华泰柏瑞盛 利灵活配置混合型证券投 资基金和华泰柏瑞惠利灵 活配置混合型证券投资基 金的基金经理。2017年 4月至2018年4月任华 泰柏瑞泰利灵活配置混合 型证券投资基金、华泰柏 瑞锦利灵活配置混合型证 券投资基金、华泰柏瑞裕 利灵活配置混合型证券投 资基金的基金经理。 2017年4月起任华泰柏 瑞睿利灵活配置混合型证 券投资基金的基金经理。 2017年6月起任华泰柏 瑞精选回报灵活配置混合 型证券投资基金的基金经 理。2017年9月起任华 泰柏瑞量化阿尔法灵活配 置混合型证券投资基金的 基金经理。2017年12月 起任华泰柏瑞港股通量化 灵活配置混合型证券投资 基金的基金经理。 副总经理。曾在美国巴克 莱全球投资管理有限公司 （BGI）担任投资经理， 2012年8月加入华泰柏 瑞基金管理有限公司， 2013年8月起任华泰柏 副总经 瑞量化增强混合型证券投 理、本 2017年9月 资基金的基金经理， 田汉卿 基金的 26日 - 16年 2013年10月起任公司副 基金经 总经理，2014年12月起 理 任华泰柏瑞量化优选灵活 配置混合型证券投资基金 的基金经理，2015年 3月起任华泰柏瑞量化先 行混合型证券投资基金的 基金经理和华泰柏瑞量化 驱动灵活配置混合型证券 投资基金的基金经理， 2015年6月起任华泰柏 瑞量化智慧灵活配置混合 型证券投资基金的基金经 理和华泰柏瑞量化绝对收 益策略定期开放混合型发 起式证券投资基金的基金 经理。2016年5月起任 华泰柏瑞量化对冲稳健收 益定期开放混合型发起式 证券投资基金的基金经理。 2017年3月起任华泰柏 瑞惠利灵活配置混合型证 券投资基金的基金经理。 2017年5月起任华泰柏 瑞量化创优灵活配置混合 型证券投资基金的基金经 理。2017年9月起任华 泰柏瑞量化阿尔法灵活配 置混合型证券投资基金的 基金经理。2017年12月 起任华泰柏瑞港股通量化 灵活配置混合型证券投资 基金的基金经理。本科与 研究生毕业于清华大学, MBA毕业于美国加州大学 伯克利分校哈斯商学院。 注：证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。任职日期和离任日期指基金管理公司作出决定之日。 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券法》、《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》及其他相关法律、法规的规定以及本基金的《基金合同》的约定，在严格控制风险的基础上，忠实履行基金管理职责，为基金份额持有人谋求最大利益。在本报告期内，基金投资管理符合有关法律、法规的规定及基金合同的约定，不存在损害基金份额持有人利益的行为。 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1公平交易制度的执行情况 本报告期内，公司将投资管理职能和交易执行职能完全隔离，实行集中交易制度，由交易部为公募基金、专户理财和海外投资等业务统一交易服务，为公平交易的实施提供了较好的保障。目前公司公募基金、专户理财和海外投资业务的基金经理不存在兼任其它投资管理部门业务的情况，不同业务类别的投资经理之间互不干扰，独立做出投资决策。公司机构设置合理，公平交易的相关管理制度健全，投资决策流程完善，各项制度执行情况良好。交易价差分析表明公司旗下各基金均得到了公平对待，不存在非公平交易和利益输送的行为。经过对不同基金之间交易相同证券时的同向交易价差进行分析发现，报告期内基金之间的买卖交易价差总体上处于正常的合理水平。 4.3.2异常交易行为的专项说明 本基金管理人根据《异常交易监控与管理办法》对投资交易过程中可能发生的异常交易行为进行监督和管理。投资部负责对异常交易行为进行事前识别和检查，交易部负责对异常交易行为的事中监督和控制，风险管理部及异常交易评估小组负责异常交易行为的事后审查和评估。本报告期内，该制度执行情况良好，无论在二级市场还是在大宗交易或者一级市场申购等交易中，均没有发现影响证券价格或者严重误导其他投资者等异常交易行为。 本报告期本基金与公司所管理的其他投资组合参与交易所公开竞价单边交易量超过该证券当日成交量5%的同日反向交易共1次，系因为量化投资策略需要。 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 本报告期内，受外围市场调整、中兴事件、中美贸易战以及去杠杆等事件的影响，A股市场回调压力增大。并且受大额质押爆仓、财务造假曝光等黑天鹅事件频发等因素影响，市场风险偏好降低，大市值因子本报告期表现较好。 本报告期内本基金正常运作,我们坚持了一贯的量化选股策略。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末本基金份额净值为0.9526元；本报告期基金份额净值增长率为-5.36%，业 绩比较基准收益率为-13.16%。 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望2018年下半年，我们认为经历了一月份以来，尤其是6月份的深度调整之后，在不发生系统风险的前提下，A股市场具备了更好的投资价值。 下半年境外境内的不确定性因素仍然存在。境外面临全球央行进一步收紧流动性对各类资产价格的影响，境内面临金融去杠杆和监管趋严的影响。我们认为尽管有中美贸易摩擦升级、美股牛市终结等外部风险，但A股大概率可以走出独立行情，经过上半年的下跌以后，在不发生系统性风险的情况下，股票市场向下风险应该比较有限了。站在当前的时点，我们对后市比较乐观，认为A股股票是当前国内大类资产中风险收益特征较好的资产。 本基金还是坚持利用量化选股策略，在有效控制主动投资风险的前提下，力求继续获得超越市场的超额收益。 4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本报告期内，基金管理人严格执行基金估值控制流程，定期评估估值技术的合理性，每日将估值结果报托管银行复核后对外披露。参与估值流程的人员包括负责运营的副总经理以及投资研究、风险控制和基金事务部门负责人，基金经理不参与估值流程。参与人员的相关工作经历均在五年以上。参与各方之间不存在任何重大利益冲突。已采用的估值技术相关参数或定价服务均来自独立第三方。 4.7管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本基金在报告期内未进行利润分配。 4.8报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 注：无。 §5托管人报告 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期内，中国银行股份有限公司（以下称“本托管人”）在华泰柏瑞量化阿尔法灵活配置混合型证券投资基金（以下称“本基金”）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说 明 本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。 5.3托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告（注：财务会计报告中的 “金融工具风险及管理”部分未在托管人复核范围内）、投资组合报告等数据真实、准确和完整。 §6半年度财务会计报告（未经审计） 6.1资产负债表 会计主体：华泰柏瑞量化阿尔法灵活配置混合型证券投资基金 报告截止日：2018年6月30日 单位：人民币元 资产 附注号 本期末 上年度末 2018年6月30日 2017年12月31日 资产： 银行存款 6.4.7.1 58,947,009.99 277,397,927.85 结算备付金 134,999,062.52 2,068,843,636.36 存出保证金 19,236,637.39 - 交易性金融资产 6.4.7.2 2,667,087,081.62 99,470,000.00 其中：股票投资 2,567,057,081.62 - 基金投资 - - 债券投资 100,030,000.00 99,470,000.00 资产支持证券投资 - - 贵金属投资 - - 衍生金融资产 6.4.7.3 - - 买入返售金融资产 6.4.7.4 - 2,350,000,000.00 应收证券清算款 - - 应收利息 6.4.7.5 3,420,839.95 6,960,534.01 应收股利 - - 应收申购款 149,845.03 371,313.40 递延所得税资产 - - 其他资产 6.4.7.6 - - 资产总计 2,883,840,476.50 4,803,043,411.62 负债和所有者权益 附注号 本期末 上年度末 2018年6月30日 2017年12月31日 负债： 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 6.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付证券清算款 - 99,777,363.03 应付赎回款 6,835,172.06 10,730,840.80 应付管理人报酬 3,730,793.96 6,080,625.99 应付托管费 621,798.98 1,013,437.65 应付销售服务费 - - 应付交易费用 6.4.7.7 3,208,138.90 400.00 应交税费 - - 应付利息 - - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 6.4.7.8 232,461.53 216,887.56 负债合计 14,628,365.43 117,819,555.03 所有者权益： 实收基金 6.4.7.9 3,011,824,069.83 4,654,305,046.27 未分配利润 6.4.7.10 -142,611,958.76 30,918,810.32 所有者权益合计 2,869,212,111.07 4,685,223,856.59 负债和所有者权益总计 2,883,840,476.50 4,803,043,411.62 注：报告截止日2018年6月30日，基金份额净值0.9526元，基金份额总额3011824069.83份。6.2利润表 会计主体：华泰柏瑞量化阿尔法灵活配置混合型证券投资基金 本报告期：2018年1月1日至2018年6月30日 单位：人民币元 本期 项目 附注号 2018年1月1日至 2018年6月30日 一、收入 -121,520,825.11 1.利息收入 29,690,325.32 其中：存款利息收入 6.4.7.11 6,362,750.53 债券利息收入 1,775,287.67 资产支持证券利息收入 - 买入返售金融资产收入 21,552,287.12 其他利息收入 - 2.投资收益（损失以“-”填列） 36,700,081.34 其中：股票投资收益 6.4.7.12 -2,584,799.10 基金投资收益 - 债券投资收益 6.4.7.13 - 资产支持证券投资收益 6.4.7.13.5 - 贵金属投资收益 6.4.7.14 - 衍生工具收益 6.4.7.15 10,419,019.03 股利收益 6.4.7.16 28,865,861.41 3.公允价值变动收益（损失以“- 6.4.7.17 ”号填列） -191,392,064.97 4.汇兑收益（损失以“-”号填列） - 5.其他收入（损失以“-”号填列）6.4.7.18 3,480,833.20 减：二、费用 38,512,591.14 1．管理人报酬 6.4.10.2.1 27,389,836.49 2．托管费 6.4.10.2.2 4,564,972.76 3．销售服务费 6.4.10.2.3 - 4．交易费用 6.4.7.19 6,261,066.54 5．利息支出 - 其中：卖出回购金融资产支出 - 6．税金及附加 39,084.11 7．其他费用 6.4.7.20 257,631.24 三、利润总额（亏损总额以“- ”号填列） -160,033,416.25 减：所得税费用 - 四、净利润（净亏损以“-”号填 列） -160,033,416.25 注：本基金合同生效日为2017年9月26日，无上年可比期间数据。 6.3所有者权益（基金净值）变动表 会计主体：华泰柏瑞量化阿尔法灵活配置混合型证券投资基金 本报告期：2018年1月1日至2018年6月30日 单位：人民币元 本期 2018年1月1日至2018年6月30日 项目 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益 （基金净值） 4,654,305,046.27 30,918,810.32 4,685,223,856.59 二、本期经营活动产生 的基金净值变动数（本 - -160,033,416.25 -160,033,416.25 期利润） 三、本期基金份额交易 产生的基金净值变动数 （净值减少以“-”号 -1,642,480,976.44 -13,497,352.83 -1,655,978,329.27 填列） 其中：1.基金申购款 36,765,494.49 470,172.14 37,235,666.63 2.基金赎回款 -1,679,246,470.93 -13,967,524.97 -1,693,213,995.90 四、本期向基金份额持 有人分配利润产生的基 金净值变动（净值减少 - - - 以“-”号填列） 五、期末所有者权益 （基金净值） 3,011,824,069.83 -142,611,958.76 2,869,212,111.07 注：本基金合同生效日为2017年9月26日，无上年可比期间数据。 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告6.1至6.4财务报表由下列负责人签署： ______韩勇______ ______房伟力______ ____赵景云____ 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 6.4报表附注 6.4.1基金基本情况 华泰柏瑞量化阿尔法灵活配置混合型证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2017]1197号《关于准予华泰柏瑞量化阿尔法灵活配置混合型证券投资基金注册的批复》核准，由华泰柏瑞基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《华泰柏瑞量化阿尔法灵活配置混合型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币5,153,838,894.45元，业经普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)普华永道中天验字 (2017)第811号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《华泰柏瑞量化阿尔法灵活配置混合型证券投资基金基金合同》于2017年9月26日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为5,155,449,845.39份基金份额，其中认购资金利息折合1,610,950.94份基金份额。本基金的基金管理人为华泰柏瑞基金管理有限公司，基金托管人为中国银行股份有限公司。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《华泰柏瑞量化阿尔法灵活配置混合型证券投资基金基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行的股票(包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票)、债券(国债、金融债、企业债、公司债、次级债、可转换债券(含分离交易可转债)、央行票据、短期融资券、超短期融资券、中期票据等)、资产支持证券、债券回购、银行存款、同业存单、货币市场工具、权证、股指期货、国债期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监 会相关规定)。本基金将根据法律法规的规定参与融资业务。本基金持有的股票资产的投资比例占基金资产的0-95%；每个交易日日终在扣除股指期货、国债期货合约需缴纳的交易保证金后，现金（不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等）或者投资于到期日在一年以内的政府债券的资产比例合计不低于基金净资产的5%。本基金的业绩比较基准为：中证800指数收益率 ×95%+银行活期存款利率(税后)×5%。 本财务报表由本基金的基金管理人华泰柏瑞基金管理有限公司于2018年8月25日批准报出。6.4.2会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号》、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《华泰柏瑞量化阿尔法灵活配置混合型证券投资基金基金合同》和在财务报表附注6.4.4所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。 本财务报表以持续经营为基础编制。 6.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金2018年1月1日至2018年6月30日止期间财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金2018年6月30日的财务状况以及2018年1月1日至2018年6月 30日止期间的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。 6.4.4本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。 6.4.5差错更正的说明 本基金本报告期无重大会计差错。 6.4.6税项 根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税 [2015]101号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税 [2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明 确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等 增值税政策的补充通知》、财税[2016]140号《关于明确金融房地产开发教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税 [2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于租入固定资产进 项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下： (a)资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管 产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照3%的征收 率缴纳增值税。对资管产品在2018年1月1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增 值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。 对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以2018年1月1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。资管产品管理人运营资管产品转让 2017年12月31日前取得的基金、非货物期货，可以选择按照实际买入价计算销售额，或者以 2017年最后一个交易日的基金份额净值、非货物期货结算价格作为买入价计算销售额。 (b)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利 收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。 (c)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴20%的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在1个月以内(含1个月)的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年(含1年)的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用20%的税率计征个人所 得税。 (d)基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。 (e)本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育费附加等税费按照实际缴纳增值税额的适用比例计算缴纳。 6.4.7重要财务报表项目的说明 6.4.7.1银行存款 单位：人民币元 项目 本期末 2018年6月30日 活期存款 58,947,009.99 定期存款 - 其中：存款期限1个月以内 - 存款期限1-3个月 - 存款期限3个月以上 - 其他存款 - 合计： 58,947,009.99 6.4.7.2交易性金融资产 单位：人民币元 本期末 项目 2018年6月30日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 2,749,080,946.59 2,567,057,081.62 -182,023,864.97 贵金属投资-金交所 黄金合约 - - - 债券 交易所市场 - - - 银行间市场 99,711,500.00 100,030,000.00 318,500.00 合计 99,711,500.00 100,030,000.00 318,500.00 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 合计 2,848,792,446.59 2,667,087,081.62 -181,705,364.97 6.4.7.3衍生金融资产/负债 注：本基金本报告期末无衍生金融资产/负债。 6.4.7.4买入返售金融资产 6.4.7.4.1各项买入返售金融资产期末余额 注：本基金本报告期末未持有买入返售金融资产。 6.4.7.4.2期末买断式逆回购交易中取得的债券 注：本基金本报告期末未持有买断式逆回购交易中取得的债券。 6.4.7.5应收利息 单位：人民币元 项目 本期末 2018年6月30日 应收活期存款利息 13,743.85 应收定期存款利息 - 应收其他存款利息 - 应收结算备付金利息 71,561.94 应收债券利息 3,334,794.52 应收资产支持证券利息 - 应收买入返售证券利息 -0.06 应收申购款利息 - 应收黄金合约拆借孳息 - 其他 739.70 合计 3,420,839.95 6.4.7.6其他资产 注：本基金本报告期末未持有其他资产。 6.4.7.7应付交易费用 单位：人民币元 项目 本期末 2018年6月30日 交易所市场应付交易费用 3,207,327.00 银行间市场应付交易费用 811.90 合计 3,208,138.90 6.4.7.8其他负债 单位：人民币元 项目 本期末 2018年6月30日 应付券商交易单元保证金 - 应付赎回费 25,180.33 预提费用 207,281.20 合计 232,461.53 6.4.7.9实收基金 金额单位：人民币元 本期 项目 2018年1月1日至2018年6月30日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 4,654,305,046.27 4,654,305,046.27 本期申购 36,765,494.49 36,765,494.49 本期赎回(以"-"号填列) -1,679,246,470.93 -1,679,246,470.93 -基金拆分/份额折算前 - - 基金拆分/份额折算变动份额 - - 本期申购 - - 本期赎回(以"-"号填列) - - 本期末 3,011,824,069.83 3,011,824,069.83 注：申购含转换入份额；赎回含转换出份额。 6.4.7.10未分配利润 单位：人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 31,145,963.86 -227,153.54 30,918,810.32 本期利润 31,358,648.72 -191,392,064.97 -160,033,416.25 本期基金份额交易 产生的变动数 -14,338,265.71 840,912.88 -13,497,352.83 其中：基金申购款 356,761.64 113,410.50 470,172.14 基金赎回款 -14,695,027.35 727,502.38 -13,967,524.97 本期已分配利润 - - - 本期末 48,166,346.87 -190,778,305.63 -142,611,958.76 6.4.7.11存款利息收入 单位：人民币元 项目 本期 2018年1月1日至2018年6月30日 活期存款利息收入 4,309,218.28 定期存款利息收入 - 其他存款利息收入 - 结算备付金利息收入 2,048,344.14 其他 5,188.11 合计 6,362,750.53 6.4.7.12股票投资收益 6.4.7.12.1股票投资收益——买卖股票差价收入 单位：人民币元 项目 本期 2018年1月1日至2018年6月30日 卖出股票成交总额 1,144,177,466.85 减：卖出股票成本总额 1,146,762,265.95 买卖股票差价收入 -2,584,799.10 6.4.7.13债券投资收益 6.4.7.13.1债券投资收益项目构成 注：无。 6.4.7.13.2债券投资收益——买卖债券差价收入 注：无。 6.4.7.13.3债券投资收益——赎回差价收入 注：无。 6.4.7.13.4债券投资收益——申购差价收入 注：无。 6.4.7.13.5资产支持证券投资收益 注：本基金本报告期内无资产支持证券投资收益。 6.4.7.14贵金属投资收益 6.4.7.14.1贵金属投资收益项目构成 注：本基金本报告期内无贵金属投资收益 6.4.7.14.2贵金属投资收益——买卖贵金属差价收入 注：无。 6.4.7.14.3贵金属投资收益——赎回差价收入 注：无。 6.4.7.14.4贵金属投资收益——申购差价收入 注：无。 6.4.7.15衍生工具收益 6.4.7.15.1衍生工具收益——买卖权证差价收入 注：无。 6.4.7.15.2衍生工具收益——其他投资收益 单位：人民币元 项目 本期收益金额 2018年1月1日至2018年6月30日 国债期货投资收益 - 股指期货-投资收益 10,419,019.03 6.4.7.16股利收益 单位：人民币元 项目 本期 2018年1月1日至2018年6月30日 股票投资产生的股利收益 28,865,861.41 基金投资产生的股利收益 - 合计 28,865,861.41 6.4.7.17公允价值变动收益 单位：人民币元 项目名称 本期 2018年1月1日至2018年6月30日 1.交易性金融资产 -181,463,864.97 ——股票投资 -182,023,864.97 ——债券投资 560,000.00 ——资产支持证券投资 - ——贵金属投资 - ——其他 - 2.衍生工具 - ——权证投资 - 3.其他 -9,928,200.00 减：应税金融商品公允价值变动产生的预估 增值税 - 合计 -191,392,064.97 6.4.7.18其他收入 单位：人民币元 项目 本期 2018年1月1日至2018年6月30日 基金赎回费收入 3,317,349.00 转换费收入 163,484.20 合计 3,480,833.20 6.4.7.19交易费用 单位：人民币元 项目 本期 2018年1月1日至2018年6月30日 交易所市场交易费用 6,261,066.54 银行间市场交易费用 - 合计 6,261,066.54 6.4.7.20其他费用 单位：人民币元 项目 本期 2018年1月1日至2018年6月30日 审计费用 58,515.49 信息披露费 148,765.71 银行划款手续费 42,850.04 银行间账户服务费 7,500.00 合计 257,631.24 6.4.7.21分部报告 本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础确定报告分部并披露分部信息。 经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：(1)该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；(2)本基金管理人能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；(3)本基金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则合并为一个经营分部。 本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要进行分部报告的披露。 6.4.8或有事项、资产负债表日后事项的说明 6.4.8.1或有事项 无。 6.4.8.2资产负债表日后事项 无。 6.4.9关联方关系 6.4.9.1本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况 本报告期内存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。 6.4.9.2本报告期与基金发生关联交易的各关联方 关联方名称 与本基金的关系 华泰柏瑞基金管理有限公司(“华泰柏瑞 基金管理人、登记机构、基金销售机构 基金”) 中国银行股份有限公司(“中国银行”) 基金托管人、基金销售机构 华泰证券股份有限公司(“华泰证券”) 基金管理人的股东 注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 6.4.10本报告期及上年度可比期间的关联方交易 - 6.4.10.1通过关联方交易单元进行的交易 6.4.10.1.1股票交易 注：本基金本期未发生与关联方进行的股票交易，本基金合同生效日为2017年9月26日，无上年可比期间数据。 6.4.10.1.2权证交易 注：本基金本期未发生与关联方进行的权证交易，本基金合同生效日为2017年9月26日，无上年可比期间数据。 6.4.10.1.3应支付关联方的佣金 注：本基金本期无应支付关联方的佣金，本基金合同生效日为2017年9月26日，无上年可比期间数据。 6.4.10.2关联方报酬 6.4.10.2.1基金管理费 单位：人民币元 本期 项目 2018年1月1日至2018年 6月30日 当期发生的基金应支付 的管理费 27,389,836.49 其中：支付销售机构的 客户维护费 16,887,400.23 注：1.支付基金管理人华泰柏瑞基金管理有限公司的管理人报酬按前一日基金资产净值1.5%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日管理人报酬＝前一日基金资产净值×1.5%/当年天数。 2.本基金合同生效日为2017年9月26日，无上年可比期间数据。 6.4.10.2.2基金托管费 单位：人民币元 项目 本期 2018年1月1日至2018年6月30日 当期发生的基金应支付 的托管费 4,564,972.76 注：1.支付基金托管人中国银行的托管费按前一日基金资产净值0.25%的年费率计提，逐日累计 至每月月底，按月支付。其计算公式为： 日托管费＝前一日基金资产净值×0.25%/当年天数。 2.本基金合同生效日为2017年9月26日，无上年可比期间数据。 6.4.10.2.3销售服务费 注：本基金本期无发生关联方销售服务费，本基金合同生效日为2017年9月26日，无上年可比期间数据。 6.4.10.3与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 注：本基金本期未发生与关联方进行的银行间同业市场的债券(含回购)交易，本基金合同生效日为2017年9月26日，无上年可比期间数据。 6.4.10.4各关联方投资本基金的情况 6.4.10.4.1报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 注：本报告期内基金管理人未投资本基金，本基金合同生效日为2017年9月26日，无上年可比期间数据。 6.4.10.4.2报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 注：本报告期末除基金管理人之外的其它关联方未投资本基金，本基金合同生效日为2017年 9月26日，无上年可比期间数据。 6.4.10.5由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位：人民币元 本期 关联方 2018年1月1日至2018年6月 名称 30日 期末余额 当期利息收入 中国银行股 份有限公司 58,947,009.99 4,309,218.28 注：1.本基金的银行存款由基金托管人中国银行保管，按银行同业利率计息。 2.本基金合同生效日为2017年9月26日，无上年可比期间数据。 6.4.10.6本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 注：本基金报告期末未参与关联方承销证券，本基金合同生效日为2017年9月26日，无上年可比期间数据。 6.4.10.7其他关联交易事项的说明 无。 6.4.11利润分配情况 注：本基金本报告期内未进行利润分配。 6.4.12期末（2018年6月30日）本基金持有的流通受限证券 6.4.12.1因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 金额单位：人民币元 6.4.12.1.1受限证券类别：股票 证券证券 成功 可流流通受认购期末估 数量 期末 期末估值 代码名称认购日通日限类型价格值单价（单位： 成本总额 总额 备注 股） 2018年2018 东方6月 年 新股流 603706环宇 7月 通受限13.09 13.09 1,765 23,103.8523,103.85 - 29日 9日 2018年2018 芯能6月 年 新股流 603105科技 7月 通受限 4.83 4.83 3,410 16,470.3016,470.30 - 29日 9日 6.4.12.2期末持有的暂时停牌等流通受限股票 金额单位：人民币元 股 停 期末 复牌 股票代票停牌牌估值单复牌开盘单数量（股） 期末 期末估值总额备注 码 名日期原 价 日期 价 成本总额 称 因 中2018临 2018 国年 时 年 601390中5月停 7.478月 7.25 4,099,86030,872,218.2830,625,954.20 - 铁7日牌 20日 002102冠2018临 4.07 - - 6,196,10026,407,671.4425,218,127.00 - 福年 时 股6月停 份1日牌 上2018临 2018 海年 时 年 601727电6月停 6.348月 5.71 2,818,40017,403,777.0817,868,656.00 - 气6日牌 7日 东2018临 2018 方年 时 年 300118日5月停 10.808月 9.63 1,006,90011,703,314.5710,874,520.00 - 升7日牌 7日 金2018临 冠年 时 300510电6月停 24.48 - - 318,403 8,095,312.107,794,505.44 - 气19日牌 益2018临 2018 丰年 时 年 603939药4月停 53.077月 65.69 41,300 2,433,088.002,191,791.00 - 房17日牌 16日 兴2018临 业年 时 000426矿6月停 7.21 - - 85,900 815,706.00 619,339.00 - 业19日牌 汤2018临 2018 臣年 时 年 300146倍1月停 16.607月 16.50 5,200 87,581.00 86,320.00 - 健31日牌 31日 6.4.12.3期末债券正回购交易中作为抵押的债券 6.4.12.3.1银行间市场债券正回购 注：本基金本报告期内无银行间市场债券正回购。 6.4.12.3.2交易所市场债券正回购 注：本基金本报告期内无交易所市场债券正回购。 6.4.13金融工具风险及管理 - 6.4.13.1风险管理政策和组织架构 本基金为混合型基金，其预期的风险和收益高于货币市场基金、债券型基金，低于股票型基金，为证券投资基金中的中高风险、中高收益品种。本基金投资的金融工具主要包括股票投资和债券投资等。本基金在日常经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将相对风险控制在限定的范围之内，使本基金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现“风险和收益相匹配”的风险收益目标。 本基金的基金管理人建立的风险管理体系由“组织、制度、流程和报告”等四个方面构成。组织是指公司的风险管理组织架构包括董事会下设的风险管理与审计委员会、公司管理层的风险控制委员会、风险管理部和法律监察部以及公司各业务部门，董事会对建立基金风险管理内部控制系统和维持其有效性承担最终责任；制度是指风险管理相关的规章制度，是对组织职能及其工作流程等的具体规定；流程是风险管理的工作流程，它详细规定了各部门之间风险管理工作的内容和程序；报告是对流程的必要反映和记录，既是风险管理工作的重要环节，也是对风险管理工作的总结和披露。 本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现风险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工具特征，通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。6.4.13.2信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。 本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存 款存放在本基金的托管行中国银行，因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。 本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。 于2018年6月30日，本基金未持有除国债、央行票据和政策性金融债以外的债券。 6.4.13.2.1按短期信用评级列示的债券投资 注：无。 6.4.13.2.2按短期信用评级列示的资产支持证券投资 注：无。 6.4.13.2.3按短期信用评级列示的同业存单投资 注：无。 6.4.13.2.4按长期信用评级列示的债券投资 注：无。 6.4.13.2.5按长期信用评级列示的资产支持证券投资 注：无。 6.4.13.2.6按长期信用评级列示的同业存单投资 注：无。 6.4.13.3流动性风险 流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。 针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理 人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。 于2018年6月30日，本基金所承担的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计息，可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合约到期现金流量。 6.4.13.3.1金融资产和金融负债的到期期限分析 注：无。 6.4.13.3.2报告期内本基金组合资产的流动性风险分析 本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》(自2017年10月1日起施行)等法规的要求对本基金组合资产的流动性风险进行管理，通过独立的风险管理部门对本基金的组合持仓集中度指标、流通受限制的投资品种比例以及组合在短时间内变现能力的综合指标等流动性指标进行持续的监测和分析。 本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的10%，且本基金与由本基金的基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的10%，本基金与由本基金的基金管理人管理的其他开放式基金共同持有一家上市公司发行的可流通股票不得超过该上市公司可流通股票的15%，本基金与由本基金的基金管理人管理的全部投资组合持有一家上市公司发行的可流通股票，不得超过该上市公司可流通股票的30%(完全按照有关指数构成比例进行证券投资的开放式基金及中国证监会认定的特殊投资组合不受上述比例限制)。 本基金所持部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易，部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况参见附注7.4.12。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的15%。 本基金的基金管理人每日对基金组合资产中7个工作日可变现资产的可变现价值进行审慎评估与测算，确保每日确认的净赎回申请不得超过7个工作日可变现资产的可变现价值。 同时，本基金的基金管理人通过合理分散逆回购交易的到期日与交易对手的集中度；按照穿透原则对交易对手的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与严格的准入管理，以及对不同的交易对手实施交易额度管理并进行动态调整等措施严格管理本基金从事逆回购交易的流动性风险和交易对手风险。此外，本基金的基金管理人建立了逆回购交易质押品管理制度：根据质押品的资质确定质押率水平；持续监测质押品的风险状况与价值变动以确保质押品按公允价值计算足额；并在与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购交易时，可接受质押品的资质要求与基金合同约定的投资范围保持一致。 综合上述各项流动性指标的监测结果及流动性风险管理措施的实施，本基金在本报告期内流动性情况良好。 6.4.13.4市场风险 - 6.4.13.4.1利率风险 利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。 本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。 本基金持有及承担的大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营活动的现金流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、结算备付金、存出保证金及债券投资等。 6.4.13.4.1.1利率风险敞口 单位：人民币元 本期末 1-3个 5年以 2018年6月 1个月以内 月 3个月-1年1-5年 上 不计息 合计 30日 资产 银行存款 58,947,009.99 - - - - - 58,947,009.99 结算备付金 134,999,062.52 - - - - - 134,999,062.52 存出保证金 1,643,747.79 - - - - 17,592,889.60 19,236,637.39 交易性金融 100,030,000.00 - - - -2,567,057,081.622,667,087,081.62 资产 应收证券清 - - - - - 9,928,200.00 9,928,200.00 算款 应收利息 - - - - - 3,420,839.95 3,420,839.95 应收申购款 - - - - - 149,845.03 149,845.03 其他资产 - - - - - -9,928,200.00 -9,928,200.00 资产总计 295,619,820.30 - - - -2,588,220,656.202,883,840,476.50 负债 应付赎回款 - - - - - 6,835,172.06 6,835,172.06 应付管理人 - - - - - 3,730,793.96 3,730,793.96 报酬 应付托管费 - - - - - 621,798.98 621,798.98 应付交易费 - - - - - 3,208,138.90 3,208,138.90 用 其他负债 - - - - - 232,461.53 232,461.53 负债总计 - - - - - 14,628,365.43 14,628,365.43 利率敏感度 295,619,820.30 - - - -2,573,592,290.772,869,212,111.07 缺口 上年度末 1-3个 5年以 2017年 1个月以内 月 3个月-1年1-5年上 不计息 合计 12月31日 资产 银行存款 277,397,927.85 - - - - - 277,397,927.85 结算备付金2,068,843,636.36 - - - - -2,068,843,636.36 交易性金融 - -99,470,000.00 - - - 99,470,000.00 资产 买入返售金2,350,000,000.00 - - - - -2,350,000,000.00 融资产 应收利息 - - - - - 6,960,534.01 6,960,534.01 应收申购款 - - - - - 371,313.40 371,313.40 资产总计 4,696,241,564.21 -99,470,000.00 - - 7,331,847.414,803,043,411.62 负债 应付证券清 - - - - - 99,777,363.03 99,777,363.03 算款 应付赎回款 - - - - - 10,730,840.80 10,730,840.80 应付管理人 - - - - - 6,080,625.99 6,080,625.99 报酬 应付托管费 - - - - - 1,013,437.65 1,013,437.65 应付交易费 - - - - - 400.00 400.00 用 其他负债 - - - - - 216,887.56 216,887.56 负债总计 - - - - - 117,819,555.03 117,819,555.03 利率敏感度4,696,241,564.21 -99,470,000.00 - --110,487,707.624,685,223,856.59 缺口 6.4.13.4.1.2利率风险的敏感性分析 注：于2018年6月30日，本基金持有的交易性债券投资公允价值占基金资产净值的比例为 3.49%(2017年12月31日：2.12%)，因此市场利率的变动对于本基金资产净值无重大影响 (2017年12月31日：同)。 6.4.13.4.2外汇风险 外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。 6.4.13.4.3其他价格风险 其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场交易的股票和债券，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。 本基金的基金管理人在构建和管理投资组合的过程中，采用“自上而下”的策略，通过对宏观经济情况及政策的分析，结合证券市场运行情况，做出资产配置及组合构建的决定；通过对单个证券的定性分析及定量分析，选择符合基金合同约定范围的投资品种进行投资。本基金的基金管理人定期结合宏观及微观环境的变化，对投资策略、资产配置、投资组合进行修正，来主动应对可能发生的市场价格风险。 本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。本基金投资组合中股票资产占基金资产的比例0%-95%；每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，现金（不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等）和到期日在一年以内的政府债券的投资比例不低于基金资产净值的5%。此外，本基金的基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，及时可靠地对风险进行跟踪和控制。 6.4.13.4.3.1其他价格风险敞口 金额单位：人民币元 本期末 上年度末 2018年6月30日 2017年12月31日 项目 占基金 占基金资 公允价值 资产净 公允价值 产净值比 值比例 例（%） （%） 交易性金融资产-股票投资 2,567,057,081.62 89.47 - - 交易性金融资产－基金投资 - - - - 交易性金融资产－债券投资 100,030,000.00 3.49 - - 交易性金融资产－贵金属投 资 - - - - 衍生金融资产－权证投资 - - - - 其他 - - - - 合计 2,667,087,081.62 92.96 - - 6.4.13.4.3.2其他价格风险的敏感性分析 假设 除中证800指数以外的其他市场变量保持不变 对资产负债表日基金资产净值的 相关风险变量的变动 影响金额（单位：人民币万元） 本期末（2018年 上年度末（2017年 分析 6月30日） 12月31日） 中证800指数上升5% 13,465.14 0.00 中证800指数下降5% -13,465.14 0.00 6.4.13.4.4采用风险价值法管理风险 注：无。 6.4.14有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 注：无。 §7投资组合报告 7.1期末基金资产组合情况 金额单位：人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比例 （%） 1 权益投资 2,567,057,081.62 89.02 其中：股票 2,567,057,081.62 89.02 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 100,030,000.00 3.47 其中：债券 100,030,000.00 3.47 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售金融资产 - - 7 银行存款和结算备付金合计 193,946,072.51 6.73 8 其他各项资产 22,807,322.37 0.79 9 合计 2,883,840,476.50 100.00 7.2期末按行业分类的股票投资组合 7.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合 金额单位：人民币元 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%) A 农、林、牧、渔业 4,442,299.65 0.15 B 采矿业 36,334,976.38 1.27 C 制造业 1,513,343,808.01 52.74 电力、热力、燃气及水生产和 D 供应业 92,124,898.52 3.21 E 建筑业 239,183,325.70 8.34 F 批发和零售业 130,828,587.37 4.56 G 交通运输、仓储和邮政业 118,055,525.89 4.11 H 住宿和餐饮业 1,204,896.00 0.04 信息传输、软件和信息技术服 I 务业 104,590,862.25 3.65 J 金融业 130,326,439.92 4.54 K 房地产业 65,690,922.60 2.29 L 租赁和商务服务业 48,408,974.54 1.69 M 科学研究和技术服务业 13,041,639.84 0.45 N 水利、环境和公共设施管理业 52,346,955.39 1.82 O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 13,932,722.56 0.49 S 综合 3,200,247.00 0.11 合计 2,567,057,081.62 89.47 7.2.2报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 注：本基金本报告期内未投资港股通股票。 7.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值 占基金资产净值 比例（％） 1 601006 大秦铁路 6,374,900 52,337,929.00 1.82 2 601186 中国铁建 5,980,300 51,550,186.00 1.80 3 600031 三一重工 5,301,291 47,552,580.27 1.66 4 603589 口子窖 759,913 46,696,653.85 1.63 5 002304 洋河股份 336,500 44,283,400.00 1.54 6 000528 柳 工 4,111,439 44,033,511.69 1.53 7 600516 方大炭素 1,781,300 43,428,094.00 1.51 8 601800 中国交建 3,692,029 42,052,210.31 1.47 9 600104 上汽集团 1,155,424 40,428,285.76 1.41 10 002373 千方科技 2,916,309 38,057,832.45 1.33 11 000553 沙隆达Ａ 2,404,002 38,007,271.62 1.32 12 601618 中国中冶 10,763,800 35,843,454.00 1.25 13 603568 伟明环保 1,392,444 35,228,833.20 1.23 14 000338 潍柴动力 3,992,004 34,930,035.00 1.22 15 601366 利群股份 3,761,727 34,871,209.29 1.22 16 600741 华域汽车 1,366,329 32,409,323.88 1.13 17 601601 中国太保 1,007,900 32,101,615.00 1.12 18 600486 扬农化工 548,449 30,674,752.57 1.07 19 601390 中国中铁 4,099,860 30,625,954.20 1.07 20 002818 富森美 1,104,472 29,135,971.36 1.02 21 600050 中国联通 5,843,500 28,750,020.00 1.00 22 601238 广汽集团 2,377,580 26,486,241.20 0.92 23 601021 春秋航空 748,442 26,217,923.26 0.91 24 300427 红相股份 1,818,745 26,189,928.00 0.91 25 002798 帝欧家居 874,368 25,881,292.80 0.90 26 000596 古井贡酒 291,030 25,837,643.40 0.90 27 002102 冠福股份 6,196,100 25,218,127.00 0.88 28 000975 银泰资源 2,460,389 24,948,344.46 0.87 29 002661 克明面业 1,915,813 24,713,987.70 0.86 30 600426 华鲁恒升 1,395,823 24,552,526.57 0.86 31 600406 国电南瑞 1,527,004 24,126,663.20 0.84 32 600027 华电国际 6,144,300 24,085,656.00 0.84 33 600585 海螺水泥 698,500 23,385,780.00 0.82 34 002001 新和成 1,233,080 23,379,196.80 0.81 35 600273 嘉化能源 2,560,700 23,199,942.00 0.81 36 601318 中国平安 379,000 22,201,820.00 0.77 37 002612 朗姿股份 1,873,597 21,284,061.92 0.74 38 601398 工商银行 3,956,587 21,049,042.84 0.73 39 002775 文科园林 1,593,805 21,006,349.90 0.73 40 600997 开滦股份 4,005,700 20,989,868.00 0.73 41 601908 京运通 4,569,760 20,929,500.80 0.73 42 000581 威孚高科 945,734 20,910,178.74 0.73 43 601003 柳钢股份 2,628,740 20,819,620.80 0.73 44 000425 徐工机械 4,870,600 20,651,344.00 0.72 45 300437 清水源 1,224,970 20,359,001.40 0.71 46 000858 五粮液 247,044 18,775,344.00 0.65 47 600376 首开股份 2,650,725 18,634,596.75 0.65 48 603839 安正时尚 1,014,220 18,367,524.20 0.64 49 603658 安图生物 222,583 18,354,194.18 0.64 50 600655 豫园股份 1,926,800 18,208,260.00 0.63 51 600705 中航资本 3,846,300 17,962,221.00 0.63 52 601727 上海电气 2,818,400 17,868,656.00 0.62 53 000418 小天鹅Ａ 257,531 17,859,774.85 0.62 54 002391 长青股份 1,377,228 17,600,973.84 0.61 55 300388 国祯环保 884,115 17,036,896.05 0.59 56 603111 康尼机电 2,525,902 16,696,212.22 0.58 57 600681 百川能源 1,287,397 16,684,665.12 0.58 58 600729 重庆百货 502,336 16,551,971.20 0.58 59 601016 节能风电 5,560,065 15,957,386.55 0.56 60 601288 农业银行 4,616,500 15,880,760.00 0.55 61 002233 塔牌集团 1,330,000 15,215,200.00 0.53 62 000821 京山轻机 1,651,200 15,207,552.00 0.53 63 300081 恒信东方 1,389,700 15,175,524.00 0.53 64 600518 康美药业 662,602 15,160,333.76 0.53 65 002768 国恩股份 528,833 15,129,912.13 0.53 66 600216 浙江医药 1,168,610 14,923,149.70 0.52 67 000651 格力电器 315,255 14,864,273.25 0.52 68 002228 合兴包装 3,092,700 14,752,179.00 0.51 69 600115 东方航空 2,202,300 14,579,226.00 0.51 70 300398 飞凯材料 728,116 14,241,948.96 0.50 71 601900 南方传媒 1,475,924 13,932,722.56 0.49 72 002587 奥拓电子 2,131,667 13,727,935.48 0.48 73 600337 美克家居 2,217,809 12,996,360.74 0.45 74 600801 华新水泥 849,008 12,760,590.24 0.44 75 600170 上海建工 4,185,900 12,725,136.00 0.44 76 000413 东旭光电 2,078,400 12,595,104.00 0.44 77 601886 江河集团 1,512,696 12,449,488.08 0.43 78 002087 新野纺织 2,742,520 12,313,914.80 0.43 79 300041 回天新材 1,314,700 12,029,505.00 0.42 80 000591 太阳能 3,261,400 11,936,724.00 0.42 81 601788 光大证券 1,078,800 11,845,224.00 0.41 82 600623 华谊集团 1,182,721 11,803,555.58 0.41 83 002466 天齐锂业 235,885 11,697,537.15 0.41 84 300185 通裕重工 6,370,500 11,530,605.00 0.40 85 603030 全筑股份 1,642,187 11,314,668.43 0.39 86 600277 亿利洁能 2,149,400 11,262,856.00 0.39 87 002402 和而泰 1,313,250 10,899,975.00 0.38 88 600208 新湖中宝 2,850,279 10,888,065.78 0.38 89 300118 东方日升 1,006,900 10,874,520.00 0.38 90 600023 浙能电力 2,264,800 10,553,968.00 0.37 91 002832 比音勒芬 284,458 10,524,946.00 0.37 92 601677 明泰铝业 997,701 10,016,918.04 0.35 93 000717 韶钢松山 1,492,300 9,789,488.00 0.34 94 000537 广宇发展 1,010,394 9,740,198.16 0.34 95 603018 中设集团 612,726 9,705,579.84 0.34 96 603368 柳药股份 286,762 9,686,820.36 0.34 97 000823 超声电子 1,368,500 9,661,610.00 0.34 98 603638 艾迪精密 375,395 9,598,850.15 0.33 99 600057 厦门象屿 1,903,687 9,499,398.13 0.33 100 600346 恒力股份 641,500 9,404,390.00 0.33 101 002640 跨境通 625,900 9,401,018.00 0.33 102 600511 国药股份 345,700 9,316,615.00 0.32 103 002706 良信电器 1,407,230 9,203,284.20 0.32 104 600475 华光股份 854,300 9,132,467.00 0.32 105 601333 广深铁路 2,122,100 9,018,925.00 0.31 106 603599 广信股份 623,200 8,949,152.00 0.31 107 600028 中国石化 1,375,708 8,928,344.92 0.31 108 600276 恒瑞医药 117,390 8,893,466.40 0.31 109 600900 长江电力 550,200 8,880,228.00 0.31 110 601100 恒立液压 421,680 8,804,678.40 0.31 111 600309 万华化学 183,100 8,316,402.00 0.29 112 300114 中航电测 899,988 8,135,891.52 0.28 113 603288 海天味业 108,800 8,012,032.00 0.28 114 300444 双杰电气 516,715 7,843,733.70 0.27 115 601628 中国人寿 347,229 7,819,597.08 0.27 116 300510 金冠电气 318,403 7,794,505.44 0.27 117 002117 东港股份 523,200 7,759,056.00 0.27 118 000069 华侨城Ａ 1,059,300 7,658,739.00 0.27 119 002135 东南网架 1,464,802 7,426,546.14 0.26 120 600491 龙元建设 1,039,636 7,267,055.64 0.25 121 002637 赞宇科技 692,600 6,995,260.00 0.24 122 002756 永兴特钢 401,094 6,967,002.78 0.24 123 603007 花王股份 607,950 6,845,517.00 0.24 124 300038 梅泰诺 638,360 6,804,917.60 0.24 125 600548 深高速 849,915 6,671,832.75 0.23 126 600567 山鹰纸业 1,728,400 6,671,624.00 0.23 127 002422 科伦药业 204,670 6,569,907.00 0.23 128 000050 深天马Ａ 436,000 6,199,920.00 0.22 129 000002 万科Ａ 244,100 6,004,860.00 0.21 130 300462 华铭智能 217,800 5,815,260.00 0.20 131 300459 金科文化 594,309 5,741,024.94 0.20 132 002027 分众传媒 574,680 5,499,687.60 0.19 133 600688 上海石化 940,900 5,353,721.00 0.19 134 002599 盛通股份 508,480 5,303,446.40 0.18 135 600308 华泰股份 1,063,500 5,296,230.00 0.18 136 603808 歌力思 234,535 5,279,382.85 0.18 137 600270 外运发展 251,497 5,271,377.12 0.18 138 603337 杰克股份 134,384 5,223,506.08 0.18 139 300409 道氏技术 129,500 5,194,245.00 0.18 140 603369 今世缘 223,107 5,093,532.81 0.18 141 600114 东睦股份 517,911 5,059,990.47 0.18 142 002294 信立泰 127,400 4,735,458.00 0.17 143 000951 中国重汽 354,300 4,708,647.00 0.16 144 601633 长城汽车 474,500 4,659,590.00 0.16 145 300482 万孚生物 65,800 4,606,000.00 0.16 146 600963 岳阳林纸 883,900 4,578,602.00 0.16 147 002543 万和电气 234,405 4,528,704.60 0.16 148 002741 光华科技 283,300 4,470,474.00 0.16 149 002299 圣农发展 286,785 4,442,299.65 0.15 150 000726 鲁泰Ａ 410,100 4,424,979.00 0.15 151 600569 安阳钢铁 1,110,500 4,375,370.00 0.15 152 000703 恒逸石化 289,940 4,314,307.20 0.15 153 600622 光大嘉宝 580,580 4,174,370.20 0.15 154 601222 林洋能源 834,000 4,153,320.00 0.14 155 600606 绿地控股 614,200 4,016,868.00 0.14 156 600398 海澜之家 306,100 3,899,714.00 0.14 157 300383 光环新网 249,500 3,345,795.00 0.12 158 603017 中衡设计 354,900 3,336,060.00 0.12 159 603630 拉芳家化 173,943 3,287,522.70 0.11 160 000561 烽火电子 553,649 3,277,602.08 0.11 161 600777 新潮能源 1,461,300 3,200,247.00 0.11 162 002174 游族网络 153,800 3,060,620.00 0.11 163 000789 万年青 277,800 3,039,132.00 0.11 164 603877 太平鸟 88,600 2,953,038.00 0.10 165 000813 德展健康 354,800 2,923,552.00 0.10 166 601566 九牧王 173,500 2,559,125.00 0.09 167 002314 南山控股 628,700 2,533,661.00 0.09 168 600323 瀚蓝环境 161,100 2,451,942.00 0.09 169 002127 南极电商 260,232 2,443,578.48 0.09 170 600009 上海机场 43,837 2,432,076.76 0.08 171 300127 银河磁体 185,900 2,414,841.00 0.08 172 002332 仙琚制药 268,100 2,345,875.00 0.08 173 603939 益丰药房 41,300 2,191,791.00 0.08 174 002747 埃斯顿 150,400 2,102,592.00 0.07 175 601877 正泰电器 92,200 2,057,904.00 0.07 176 000708 大冶特钢 224,200 2,046,946.00 0.07 177 002146 荣盛发展 233,627 2,039,563.71 0.07 178 600808 马钢股份 560,400 2,011,836.00 0.07 179 300021 大禹节水 371,660 1,925,198.80 0.07 180 601888 中国国旅 28,417 1,830,338.97 0.06 181 002773 康弘药业 34,900 1,815,149.00 0.06 182 002430 杭氧股份 119,000 1,705,270.00 0.06 183 601139 深圳燃气 279,500 1,551,225.00 0.05 184 002449 国星光电 138,190 1,470,341.60 0.05 185 600508 上海能源 136,100 1,453,548.00 0.05 186 002013 中航机电 183,006 1,385,355.42 0.05 187 600697 欧亚集团 59,800 1,273,142.00 0.04 188 300430 诚益通 124,350 1,232,308.50 0.04 189 600754 锦江股份 32,600 1,204,896.00 0.04 190 300233 金城医药 82,756 1,156,101.32 0.04 191 000429 粤高速Ａ 156,000 1,126,320.00 0.04 192 000417 合肥百货 188,578 1,084,323.50 0.04 193 002438 江苏神通 155,700 929,529.00 0.03 194 002111 威海广泰 87,700 908,572.00 0.03 195 600219 南山铝业 330,800 896,468.00 0.03 196 603609 禾丰牧业 81,000 764,640.00 0.03 197 300400 劲拓股份 53,700 725,487.00 0.03 198 000426 兴业矿业 85,900 619,339.00 0.02 199 601229 上海银行 38,500 606,760.00 0.02 200 601128 常熟银行 80,000 457,600.00 0.02 201 002777 久远银海 16,200 445,014.00 0.02 202 601328 交通银行 70,000 401,800.00 0.01 203 600018 上港集团 67,100 399,916.00 0.01 204 601918 新集能源 102,500 385,400.00 0.01 205 600580 卧龙电气 48,048 366,125.76 0.01 206 002600 领益智造 55,100 285,969.00 0.01 207 002815 崇达技术 15,000 241,500.00 0.01 208 002559 亚威股份 31,800 225,462.00 0.01 209 300747 锐科激光 1,543 123,995.48 0.00 210 300470 日机密封 2,200 103,334.00 0.00 211 300146 汤臣倍健 5,200 86,320.00 0.00 212 601330 绿色动力 4,971 81,226.14 0.00 213 000040 东旭蓝天 7,600 76,760.00 0.00 214 600859 王府井 3,364 71,552.28 0.00 215 002042 华孚时尚 8,700 64,728.00 0.00 216 603650 彤程新材 2,376 50,988.96 0.00 217 000999 华润三九 1,400 38,962.00 0.00 218 603706 东方环宇 1,765 23,103.85 0.00 219 603105 芯能科技 3,410 16,470.30 0.00 7.4报告期内股票投资组合的重大变动 7.4.1累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 占期初基金资产净值 比例（％） 1 601186 中国铁建 59,385,116.06 1.27 2 601006 大秦铁路 54,769,160.90 1.17 3 600516 方大炭素 53,020,812.73 1.13 4 601800 中国交建 48,691,277.95 1.04 5 600031 三一重工 44,658,182.96 0.95 6 002373 千方科技 43,797,880.61 0.93 7 002304 洋河股份 43,018,314.72 0.92 8 603589 口子窖 42,060,656.20 0.90 9 000528 柳 工 41,733,050.55 0.89 10 601618 中国中冶 40,267,272.43 0.86 11 601366 利群股份 40,154,907.21 0.86 12 600104 上汽集团 39,590,967.71 0.85 13 000553 沙隆达Ａ 35,445,978.66 0.76 14 601601 中国太保 35,173,215.04 0.75 15 600050 中国联通 34,618,224.37 0.74 16 601238 广汽集团 34,350,658.52 0.73 17 000338 潍柴动力 34,164,256.72 0.73 18 600741 华域汽车 33,557,266.27 0.72 19 002001 新和成 32,994,718.18 0.70 20 603568 伟明环保 32,642,508.55 0.70 注：本项买入金额均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑其他交易费用。7.4.2累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净值 比例（％） 1 002717 岭南股份 24,423,179.99 0.52 2 600270 外运发展 23,536,473.16 0.50 3 600315 上海家化 22,190,958.53 0.47 4 002544 杰赛科技 21,756,106.88 0.46 5 600590 泰豪科技 21,192,154.59 0.45 6 002247 帝龙文化 19,287,171.64 0.41 7 600233 圆通速递 18,616,163.03 0.40 8 601369 陕鼓动力 18,500,232.60 0.39 9 600688 上海石化 17,952,422.19 0.38 10 600018 上港集团 17,656,828.64 0.38 11 600566 济川药业 16,261,346.31 0.35 12 002293 罗莱生活 15,973,477.26 0.34 13 002626 金达威 15,478,002.46 0.33 14 000818 航锦科技 14,838,341.82 0.32 15 603716 塞力斯 14,756,860.90 0.31 16 002024 苏宁易购 14,663,208.90 0.31 17 600276 恒瑞医药 14,635,733.30 0.31 18 300459 金科文化 14,377,278.41 0.31 19 600009 上海机场 14,250,991.54 0.30 20 603899 晨光文具 14,222,207.26 0.30 注：本项卖出金额均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑其他交易费用。7.4.3买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 单位：人民币元 买入股票成本（成交）总额 3,895,843,212.54 卖出股票收入（成交）总额 1,144,177,466.85 注：“买入股票成本”或“卖出股票收入”均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 7.5期末按债券品种分类的债券投资组合 金额单位：人民币元 序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例（％） 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 100,030,000.00 3.49 其中：政策性金融债 100,030,000.00 3.49 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债（可交换债） - - 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 100,030,000.00 3.49 7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 金额单位：人民币元 序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值 占基金资产净值 比例（％） 1 170410 17农发10 1,000,000 100,030,000.00 3.49 7.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。 7.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 注：本基金本报告期末未持有贵金属。 7.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注：本基金本报告期末未持有权证。 7.10报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 7.10.1报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 代码 名称 持仓量（买 合约市值（元）公允价值变动 风险说明 /卖） （元） 中证500期 IC1807 货1807合约 14 14,526,400.00 -1,663,760.00 - 中证500期 IC1809 货1809合约 64 65,441,280.00 -8,264,440.00 - 公允价值变动总额合计（元） -9,928,200.00 股指期货投资本期收益（元） 10,419,019.03 股指期货投资本期公允价值变动（元） -9,928,200.00 7.10.2本基金投资股指期货的投资政策 根据公募基金相关法规和本基金合同，我们可以使用股指期货进行加减仓位的投资操作。本报告期间，股指期货仍然大幅贴水，我们选择保持一定比例的股指期货长仓,一方面获取比较确定的超额收益。 7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 7.11.1本期国债期货投资政策 注：本基金本报告期末未投资国债期货 7.11.2报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 注：本基金本报告期末未持有国债期货 7.11.3本期国债期货投资评价 注：本基金本报告期末未持有国债期货 7.12投资组合报告附注 7.12.1期末其他各项资产构成 单位：人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 19,236,637.39 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 3,420,839.95 5 应收申购款 149,845.03 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 22,807,322.37 7.12.2期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 7.12.3期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 注：本基金本报告期末持有前十名股票中不存在流通受限的情况。 §8基金份额持有人信息 8.1期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位：份 持有人结构 持有人户数 户均持有的 机构投资者 个人投资者 (户) 基金份额 占总份 占总份 持有份额 额比例 持有份额 额比例 28,233 106,677.44 8,381,342.38 0.28% 3,003,442,727.45 99.72% 8.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例 基金管理人所有从业人员 持有本基金 178,150.56 0.0059% 8.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 项目 持有基金份额总量的数量区间（万份） 本公司高级管理人员、基金投资和研究 部门负责人持有本开放式基金 0 本基金基金经理持有本开放式基金 0 注：本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人未持有本开放式基金。 本基金基金经理未持有本开放式基金。 §9开放式基金份额变动 单位：份 基金合同生效日（2017年9月26日）基金份额总额 5,155,449,845.39 本报告期期初基金份额总额 4,654,305,046.27 本报告期基金总申购份额 36,765,494.49 减:本报告期基金总赎回份额 1,679,246,470.93 本报告期基金拆分变动份额（份额减少以"-"填列） - 本报告期期末基金份额总额 3,011,824,069.83 §10重大事件揭示 10.1基金份额持有人大会决议 报告期内未召开基金份额持有人大会。 10.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 本报告期内，基金管理人及基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。 10.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 本报告期内，无涉及本基金管理人、基金资产和基金托管业务的诉讼。 10.4基金投资策略的改变 报告期内基金投资策略未改变。 10.5为基金进行审计的会计师事务所情况 报告期内基金未改聘为其审计的会计师事务所。 10.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 报告期内基金管理人、基金托管人的托管业务部门及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。 10.7基金租用证券公司交易单元的有关情况 10.7.1基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位：人民币元 股票交易 应支付该券商的佣金 券商名称 交易单元 占当期股票 占当期佣金 数量 成交金额 成交总额的比 佣金 总量的比例 备注 例 长江证券 1641,743,751.28 12.74% 597,649.07 12.86% - 兴业证券 1577,858,281.81 11.47% 526,607.46 11.33% - 广发证券 2492,809,727.86 9.78% 451,483.73 9.71% - 华安证券 2488,374,350.51 9.69% 454,832.79 9.79% - 海通证券 2485,178,554.42 9.63% 446,186.42 9.60% - 光大证券 2358,808,187.23 7.12% 330,016.46 7.10% - 安信证券 2241,004,850.18 4.78% 224,449.18 4.83% - 华融证券 1234,383,928.87 4.65% 213,596.79 4.60% - 新时代证券 1211,037,020.99 4.19% 196,537.45 4.23% - 华鑫证券 1188,785,507.97 3.75% 172,043.40 3.70% - 中信建投 2167,945,676.59 3.33% 156,407.21 3.37% - 东方证券 3124,031,437.71 2.46% 113,032.21 2.43% - 恒泰证券 1114,848,506.82 2.28% 106,958.50 2.30% - 齐鲁证券 1113,175,419.00 2.25% 105,395.65 2.27% - 瑞银证券 1102,896,516.16 2.04% 93,770.20 2.02% - 华创证券 194,324,071.96 1.87% 85,957.80 1.85% - 国泰君安 191,198,126.17 1.81% 84,933.35 1.83% - 中银国际 165,470,078.08 1.30% 60,972.77 1.31% - 银河证券 164,497,537.64 1.28% 60,071.08 1.29% - 中投证券 154,486,144.69 1.08% 49,653.60 1.07% - 西南证券 147,530,048.27 0.94% 44,263.53 0.95% - 国元证券 142,205,188.00 0.84% 39,304.61 0.85% - 国都证券 136,080,500.44 0.72% 33,600.02 0.72% - 国金证券 1 - - - - - 万联证券 2 - - - - - 国联证券 1 - - - - - 东吴证券 1 - - - - - 信达证券 1 - - - - - 浙商证券 1 - - - - - 中信证券 1 - - - - - 东北证券 1 - - - - - 华泰证券 2 - - - - - 方正证券 1 - - - - - 注：1、选择代理证券买卖的证券经营机构的标准 公司应选择财务状况良好，经营行为规范，具备研究实力的证券公司及专业研究机构，向其或其 合作券商租用基金专用交易席位。公司选择的提供交易单元的券商应当满足下列基本条件： 1）具有相应的业务经营资格； 2）诚信记录良好，最近两年无重大违法违规行为，未受监管机构重大处罚； 3）资金雄厚，信誉良好。内部管理规范、严格，具备健全的内控制度，并能满足本基金运作高度保密的要求。 4）具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件，交易设施符合代理基金进行证券交易的需要，并能为基金提供全面的信息服务。 5）具备研究实力，有固定的研究机构和专门研究人员，能及时全面地为基金提供宏观经济、行业情况、市场走向、股票分析的研究报告及周到的信息服务，并能根据基金投资的特定要求，提供专题研究报告。 2、选择代理证券买卖的证券经营机构的程序 基金管理人根据以上标准进行考察后确定证券经营机构的选择。基金管理人与被选择的证券经营机构签订交易单元租用协议和证券研究服务协议。 10.7.2基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 金额单位：人民币元 债券交易 债券回购交易 权证交易 占当期债券 占当期债 占当期权 券商名称 券回购 证 成交金额 成交总额的比 成交金额 成交总额 成交金额 成交总额 例 的比例 的比例 长江证券 - -2,590,000,000.00 11.00% - - 兴业证券 - - - - - - 广发证券 - -9,392,600,000.00 39.89% - - 华安证券 - -3,900,000,000.00 16.56% - - 海通证券 - - - - - - 光大证券 - - - - - - 安信证券 - - 170,000,000.00 0.72% - - 华融证券 - - - - - - 新时代证券 - - 100,000,000.00 0.42% - - 华鑫证券 - - - - - - 中信建投 - - 100,000,000.00 0.42% - - 东方证券 - - - - - - 恒泰证券 - - 40,000,000.00 0.17% - - 齐鲁证券 - -4,150,000,000.00 17.62% - - 瑞银证券 - - - - - - 华创证券 - - - - - - 国泰君安 - - 760,000,000.00 3.23% - - 中银国际 - - 50,000,000.00 0.21% - - 银河证券 - - 795,000,000.00 3.38% - - 中投证券 - - - - - - 西南证券 - - - - - - 国元证券 - - 300,000,000.00 1.27% - - 国都证券 - -1,199,300,000.00 5.09% - - 国金证券 - - - - - - 万联证券 - - - - - - 国联证券 - - - - - - 东吴证券 - - - - - - 信达证券 - - - - - - 浙商证券 - - - - - - 中信证券 - - - - - - 东北证券 - - - - - - 华泰证券 - - - - - - 方正证券 - - - - - - 10.8其他重大事件 序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 参加交通银行手机银行渠道申购 中国证券报、上海 2018年6月30日 1 及定期定额投资手续费率优惠活 证券报、证券时报 动的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 中国证券报、上海 2 暂停浙江金观诚基金销售有限公 证券报、证券时报 2018年6月29日 司办理旗下基金相关业务的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 增加上海爱建财富管理有限公司 中国证券报、上海 2018年6月28日 3 为旗下部分基金代销机构同时开 证券报、证券时报 通基金转换业务的公告 4 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 中国证券报、上海 2018年6月21日 增加深圳信诚基金销售有限公司 证券报、证券时报 为旗下部分基金代销机构同时开 通基金转换、定投业务的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 旗下基金持有中兴通讯 中国证券报、上海 2018年6月20日 5 （000063）估值调整的提示性公 证券报、证券时报 告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 增加长城证券股份有限公司为旗 中国证券报、上海 2018年6月14日 6 下部分基金代销机构同时开通基 证券报、证券时报 金转换、定投业务的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 中国证券报、上海 7 参加和耕传承基金销售有限公司 证券报、证券时报 2018年6月7日 费率优惠的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 增加扬州国信嘉利基金销售有限 中国证券报、上海 2018年6月5日 8 公司为旗下部分基金代销机构同 证券报、证券时报 时开通基金转换业务的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 中国证券报、上海 9 旗下基金持有长期停牌证券估值 证券报、证券时报 2018年4月24日 调整的提示性公告 华泰柏瑞量化阿尔法灵活配置混 中国证券报、上海 10 合型证券投资基金2018年第 证券报、证券时报 2018年4月21日 1季度报告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 旗下基金持有中兴通讯 中国证券报、上海 2018年4月20日 11 （000063）估值调整的提示性公 证券报、证券时报 告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 增加深圳盈信基金销售有限公司 中国证券报、上海 12 为旗下部分基金代销机构同时开 证券报、证券时报 2018年4月13日 通基金转换、定投及参加费率优 惠等业务的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司旗下 中国证券报、上海 2018年4月2日 13 基金投资资产支持证券的公告 证券报、证券时报 华泰柏瑞基金管理有限公司继续 中国证券报、上海 14 参加中国工商银行个人电子银行 证券报、证券时报 2018年3月31日 基金申购费率优惠活动的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 参加交通银行手机银行渠道申购 中国证券报、上海 2018年3月31日 15 及定期定额投资手续费率优惠活 证券报、证券时报 动的公告 华泰柏瑞量化阿尔法灵活配置混 中国证券报、上海 2018年3月28日 16 合型证券投资基金2017年年报 证券报、证券时报 华泰柏瑞量化阿尔法灵活配置混 中国证券报、上海 17 合型证券投资基金2017年年报 证券报、证券时报 2018年3月28日 摘要 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 中国证券报、上海 18 旗下基金持有长期停牌证券估值 证券报、证券时报 2018年3月24日 调整的提示性公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 中国证券报、上海 19 旗下54只证券投资基金修改基 证券报、证券时报 2018年3月23日 金合同和托管协议的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 增加北京唐鼎耀华投资咨询有限 中国证券报、上海 20 公司为旗下部分基金代销机构同 证券报、证券时报 2018年3月14日 时开通基金转换、定投及申购定 投费率优惠等业务的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 中国证券报、上海 21 旗下基金持有长期停牌证券估值 证券报、证券时报 2018年2月8日 调整的提示性公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 中国证券报、上海 22 参加北京展恒基金销售股份有限 证券报、证券时报 2018年1月30日 公司费率优惠的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 增加上海基煜基金销售有限公司 中国证券报、上海 23 为旗下部分基金代销机构同时开 证券报、证券时报 2018年1月27日 通基金转换、申购费率优惠业务 的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 增加江苏银行为旗下部分基金代 中国证券报、上海 2018年1月27日 24 销机构同时开通基金转换、定投 证券报、证券时报 业务的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 增加通华财富（上海）基金销售 中国证券报、上海 25 有限公司为旗下部分基金代销机 证券报、证券时报 2018年1月25日 构同时开通基金转换及参加费率 优惠等业务的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 增加上海有鱼基金销售有限公司 中国证券报、上海 26 为旗下部分基金代销机构同时开 证券报、证券时报 2018年1月25日 通基金转换、定投及参加费率优 惠等业务的公告 华泰柏瑞量化阿尔法灵活配置混 中国证券报、上海 27 合型证券投资基金2017年第 证券报、证券时报 2018年1月22日 4季度报告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 中国证券报、上海 2018年1月19日 28 旗下部分基金在上海华信证券有 证券报、证券时报 限责任公司开通基金转换业务并 参加转换费率优惠活动的公告 华泰柏瑞基金管理有限公司关于 中国证券报、上海 29 旗下基金持有长期停牌证券估值 证券报、证券时报 2018年1月12日 调整的提示性公告 §11影响投资者决策的其他重要信息 11.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况 注：本基金本报告期内未有单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。 11.2影响投资者决策的其他重要信息 - §12备查文件目录 12.1备查文件目录 1、本基金的中国证监会批准募集文件 2、本基金的《基金合同》 3、本基金的《招募说明书》 4、本基金的《托管协议》 5、基金管理人业务资格批件、营业执照 6、本基金的公告 12.2存放地点 上海市浦东新区民生路1199弄证大五道口广场1号楼17层 托管人住所 12.3查阅方式 投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件。 投资者对本报告如有疑问，可 咨询基金管理人华泰柏瑞基金管理有限公司。客户服务热线：400-888-0001（免长途费）021-38784638公司网址：www.huatai-pb.com 华泰柏瑞基金管理有限公司 2018年8月25日