汇添富文体娱乐主题混合型证券投资基金 2019 年第 3 季度报告 2019 年 09 月 30 日 基金管理人：汇添富基金管理股份有限公司 基金托管人：中国工商银行股份有限公司 报告送出日期：2019 年 10 月 22 日 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2019 年 10 月 18 日复核了本 报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2019 年 7 月 1 日起至 2019 年 9 月 30 日止。 §2 基金产品概况 基金简称 汇添富文体娱乐混合 基金主代码 004424 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2018 年 6 月 21 日 报告期末基金份额总额 255,994,109.05 份 投资目标 本基金采用自下而上的投资方法，以基本面分析为立足点，在科学严 格管理风险的前提下，重点投资于文体娱乐主题相关的优质上市公 司，谋求基金资产的中长期稳健增值。 投资策略 本基金为混合型基金。投资策略主要包括资产配置策略和个股精选策 略。其中，资产配置策略用于确定大类资产配置比例以有效规避系统 性风险；个股精选策略用于挖掘优质的文体娱乐主题上市公司。 业绩比较基准 中证文体指数收益率*60%+恒生指数收益率（使用估值汇率折算） *20%+中债综合指数收益率*20% 风险收益特征 本基金为混合型基金，其预期风险收益水平低于股票型基金，高于债 券型基金及货币市场基金，属于中高收益/风险特征的基金。 本基 金将投资港股通标的股票，将面临港股通机制下因投资环境、投资标 的、市场制度以及交易规则等差异带来的特有风险。 基金管理人 汇添富基金管理股份有限公司 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期（2019 年 7 月 1 日-2019 年 9 月 30 日） 1.本期已实现收益 25,499,442.33 2.本期利润 25,076,891.80 3.加权平均基金份额本期利润 0.1042 4.期末基金资产净值 347,753,864.36 5.期末基金份额净值 1.3584 注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 业绩比较基 净值增长率 净值增长率 业绩比较基 阶段 准收益率标 ①－③ ②－④ ① 标准差② 准收益率③ 准差④ 过去三个月 8.28% 1.01% -1.22% 0.91% 9.50% 0.10% 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收 益率变动的比较 注：本基金建仓期为本《基金合同》生效之日（2018 年 6 月 21 日）起 6 个月，建仓期结束时各 项资产配置比例符合合同约定。 §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 国籍：中国。 学历：清华大 学工程学硕 士。相关业务 资格：证券投 资基金从业资 格。从业经历： 2010 年 8 月加 入汇添富基金 管理股份有限 公司，2010 年 汇添富全球 8 月至 2017 年 互联混合 1 月担任公司 （QDII）基 的 TMT 行业分 金、汇添富 析师，2017 年 文体娱乐混 1 月 25 日至今 合基金、添 任汇添富全球 杨瑨 富 3 年封闭 2018 年 6 月 21 日 - 9 年 互联混合 配售混合 （QDII）基金 （LOF）基 的基金经理， 金、汇添富 2018年6月21 移动互联股 日至今任汇添 票基金的基 富文体娱乐混 金经理 合基金的基金 经理，2018 年 7 月 5 日至今 任添富 3 年封 闭配售混合 （LOF）基金的 基金经理， 2019年1月18 日至今任汇添 富移动互联股 票基金的基金 经理。 注:1、基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，其“离职日期”为根据公司决议确定的解聘日期； 2、非首任基金经理，其“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决议确定的聘任日期和解聘日期； 3、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内基金运作遵规守信情况的说明 本基金管理人在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和本基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基金持有人利益的行为。本基金无重大违法、违规行为，本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本基金管理人高度重视投资者利益保护，根据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法规，借鉴国际经验，建立了健全、有效的公平交易制度体系，形成涵盖开放式基金、特定客户资产管理以及社保与养老委托资产的投资管理，涉及交易所市场、银行间市场等各投资市场，债券、股票、回购等各投资标的，并贯穿分工授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估、监督检查各环节的公平交易机制。 本报告期内，基金管理人对公平交易制度和公平交易机制实现了流程优化和进一步系统化，确保全程嵌入式风险控制体系的有效运行，包括投资独立决策、研究公平分享、集中交易公平执行、交易严密监控和报告及时分析等在内的公平交易各环节执行情况良好。 本报告期内，通过投资交易监控、交易数据分析以及专项稽核检查，本基金管理人未发现任何违反公平交易的行为。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日总成交量 5%的交易次数为 7 次，由于组合投资策略导致，并经过公司内部风控审核。经检查和分析未发现异常情况。 4.4 报告期内基金投资策略和运作分析 文体娱乐产业在 19 年面临较为复杂的状况。一方面，中国消费者的可支配收入不断提升，消费结构从刚性需求的衣食住行更多转向以精神需求与娱乐需求主导的可选型消费，文体娱乐产业受益于中长期的消费升级趋势不变；但另一方面，由于贸易战、地缘政治等因素导致宏观经济放 缓，企业招聘与资本开支非常谨慎，部分也影响了居民对未来收入增长的信心，我们观察到汽车等耐用消费品的消费一直在底部徘徊，旅游、酒店、博彩等需求疲弱，暂时未见好转迹象，文体娱乐的部分子行业确实受到了宏观经济的影响。 文体娱乐基金继续在中国庞大的、与精神需求、娱乐需求相关的可选消费子板块中，选取治理架构成熟、管理层相对优秀的龙头公司进行布局，三季度我们在组合中新加入了传媒内容、体育用品、现代服务业的优质个股，部分是上市不久的次新股，部分是刚刚发掘的股票，由于传媒内容、现代服务业相关的资产在组合中配置仍然相对较少，这些新加入的个股可以进一步补充和平衡投资组合除高端白酒、化妆品、健康保健品等可选消费品之外的风格资产。 中长期，我们仍然看好高端白酒、化妆品、体育用品、健康保健品、文教用品、优质内容与渠道、休闲食品与用品、餐饮服务、教育服务、健康保健服务、生活休闲服务等与文体娱乐主题相关的投资脉络。 4.5 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末汇添富文体娱乐混合基金份额净值为 1.3584 元，本报告期基金份额净值增长率为 8.28%；同期业绩比较基准收益率为-1.22%。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 无。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 320,212,426.51 91.36 其中：股票 320,212,426.51 91.36 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 - - 其中：债券 - - 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售金融资 - - 产 7 银行存款和结算备付金合计 28,391,397.52 8.10 8 其他资产 1,879,943.29 0.54 9 合计 350,483,767.32 100.00 注:本基金通过港股通交易机制投资的港股公允价值为人民币 82,520,159.35 元，占期末净值比例23.73%。 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％） A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 128,717,751.21 37.01 D 电力、热力、燃气 及水生产和供应 业 2,139,240.40 0.62 E 建筑业 - - F 批发和零售业 - - G 交通运输、仓储和 邮政业 5,895,742.00 1.70 H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和 信息技术服务业 16,097,193.84 4.63 J 金融业 17,273,686.62 4.97 K 房地产业 1,942,542.00 0.56 L 租赁和商务服务 业 24,149,812.44 6.94 M 科学研究和技术 服务业 - - N 水利、环境和公共 设施管理业 - - O 居民服务、修理和 其他服务业 - - P 教育 8,987,141.25 2.58 Q 卫生和社会工作 8,507,550.44 2.45 R 文化、体育和娱乐 业 23,981,606.96 6.90 S 综合 - - 合计 237,692,267.16 68.35 5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%） A 基础材料 - - B 消费者非必需品 59,508,747.71 17.11 C 消费者常用品 3,909,130.94 1.12 D 能源 - - E 金融 - - F 医疗保健 799,253.02 0.23 G 工业 - - H 信息技术 - - I 电信服务 14,266,713.33 4.10 J 公用事业 - - K 房地产 4,036,314.35 1.16 合计 82,520,159.35 23.73 注:（1）以上分类采用全球行业分类标准（GICS）。 （2）由于四舍五入的原因市值占基金资产净值的比例分项之和与合计可能有尾差。 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比例 （％） 1 600519 贵州茅台 20,204 23,234,600.00 6.68 2 601888 中国国旅 243,424 22,653,037.44 6.51 3 02331 李宁 810,000 16,439,132.25 4.73 4 000661 长春高新 39,181 15,451,419.16 4.44 5 00700 腾讯控股 47,900 14,266,713.33 4.10 6 02313 申洲国际 138,300 12,774,193.46 3.67 7 600436 片仔癀 123,240 12,555,691.20 3.61 8 603517 绝味食品 284,550 11,541,348.00 3.32 9 000858 五 粮 液 88,589 11,498,852.20 3.31 10 603605 珀莱雅 128,152 10,402,097.84 2.99 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 注:本基金本报告期末未持有债券投资。 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 注:本基金本报告期末未持有债券投资。 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资 明细 注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 注:本基金本报告期末未持有贵金属投资。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注:本基金本报告期末未持有权证。 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 注:报告期末本基金无股指期货持仓。 5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 注:报告期末本基金无国债期货持仓。 5.11 投资组合报告附注 5.11.1 报告期内本基金投资前十名证券的发行主体没有被中国证监会及其派出机构、证券交易所立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。 5.11.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。 5.11.3 其他资产构成 序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 123,847.93 2 应收证券清算款 1,331,098.45 3 应收股利 226,255.68 4 应收利息 5,118.14 5 应收申购款 193,623.09 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 1,879,943.29 5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 注:本基金本报告期末前十名股票中未存在流通受限的情况。 §6 开放式基金份额变动 单位：份 报告期期初基金份额总额 238,839,805.06 报告期期间基金总申购份额 100,994,742.22 减:报告期期间基金总赎回份额 83,840,438.23 报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以 - "-"填列） 报告期期末基金份额总额 255,994,109.05 注：总申购份额含红利再投、转换入份额，总赎回份额含转换出份额。 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 注:本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。 §8 影响投资者决策的其他重要信息 8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 注:无。 §9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 1、中国证监会批准汇添富文体娱乐主题混合型证券投资基金募集的文件； 2、《汇添富文体娱乐主题混合型证券投资基金基金合同》； 3、《汇添富文体娱乐主题混合型证券投资基金托管协议》； 4、基金管理人业务资格批件、营业执照； 5、报告期内汇添富文体娱乐主题混合型证券投资基金在指定报刊上披露的各项公告； 6、中国证监会要求的其他文件。 9.2 存放地点 上海市富城路 99 号震旦国际大楼 20 楼 汇添富基金管理股份有限公司 9.3 查阅方式 投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅，或登录基金管理人网站 www.99fund.com 查阅，还可拨打基金管理人客户服务中心电话：400-888-9918 查询相关信息。 汇添富基金管理股份有限公司 2019 年 10 月 22 日