汇添富精选美元债债券型证券投资基金 2021 年第 2 季度报告 2021 年 06 月 30 日 基金管理人：汇添富基金管理股份有限公司 基金托管人：中国银行股份有限公司 送出日期：2021 年 07 月 21 日 §1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2021 年 7 月 19 日复核了本 报告中的财务指标、净值表现、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2021 年 04 月 01 日起至 2021 年 06 月 30 日止。 §2 基金产品概况 基金简 汇添富美元债债券（QDII） 称 基金主 004419 代码 基金运 契约型开放式 作方式 基金合 同生效 2017 年 04 月 20 日 日 报告期 末基金 124,532,163.71 份额总 额(份) 投资目 本基金主要投资于以美元计价的债券，通过自上而下和自下而上相结合的方式， 标 对组合资产配置及个券选择进行合理布局，在科学严格管理风险的前提下，谋求 基金资产的中长期的稳定增值。 本基金将密切关注全球美元债市场的运行状况与风险收益特征，分析全球宏观经 投资策 济运行状况和金融市场运行趋势，自上而下决定类属资产配置及组合久期，并依 略 据内部信用评级系统，深入挖掘价值被低估的标的券种。本基金采取的投资策略 主要包括国家/地区配置策略、类属资产配置策略、利率类品种投资策略、信用 债投资策略等。在谨慎投资的基础上，力争实现组合的稳健增值。本基金的投资 策略还包括：基金投资策略、其他金融衍生品投资、汇率避险策略。 业绩比 iBoxx 美元债总回报指数(iBoxx USD Overall Total Return Index)收益率*95%+ 较基准 商业银行活期存款基准利率(税后)*5% 本基金为债券型基金，属于证券投资基金中较低预期风险、较低预期收益的品种， 风险收 其预期风险及预期收益水平高于货币市场基金，低于混合型基金及股票型基金。益特征 本基金可投资于境外证券，除了需要承担与境内证券投资基金类似的市场波动风 险等一般投资风险之外，本基金还面临汇率风险等境外证券市场投资所面临的特 别投资风险。 基金管 汇添富基金管理股份有限公司 理人 基金托 中国银行股份有限公司 管人 下属分 汇添富美元债 级基金 汇添富美元债券 汇添富美元债券 汇添富美元债券 券（QDII）美元 的基金 （QDII）人民币 A （QDII）人民币 C （QDII）美元现汇 A 现汇 C 简称 下属分 级基金 004419 004420 004421 004422 的交易 代码 报告期 末下属 分级基 97,574,909.43 5,314,530.62 20,792,430.63 850,293.03 金的份 额总额 (份) 境外资 英文名称:Bank of China (Hong Kong) Limited 产托管 中文名称:中国银行（香港）有限公司 人 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 主要 财务 报告期(2021 年 04 月 01 日 - 2021 年 06 月 30 日) 指标 汇添富美元债券 汇添富美元债券 汇添富美元债券 汇添富美元债券 （QDII）人民币 A （QDII）人民币 C （QDII）美元现汇 A （QDII）美元现汇 C 1.本 期已 -1,280,657.40 -51,952.19 -1,326,296.36 -44,906.44 实现 收益 2.本 期利 -2,046,103.82 -67,170.15 -1,486,896.46 -41,585.56 润 3.加 权平 均基 金份 -0.0146 -0.0128 -0.0715 -0.0608 额本 期利 润 4.期 末基 金资 105,273,406.01 5,668,539.30 153,854,971.50 6,198,153.46 产净 值 5.期 末基 金份 1.0789 1.0666 1.1454 1.1284 额净 值 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 汇添富美元债券（QDII）人民币 A 份额净值 业绩比较 阶段 份额净值增 增长率标 业绩比较基 基准收益 ①－③ ②－④ 长率① 准差② 准收益率③ 率标准差 ④ 过去三 -0.95% 0.20% 2.20% 0.20% -3.15% 0.00% 个月 过去六 -1.78% 0.25% -1.85% 0.23% 0.07% 0.02% 个月 过去一 -5.12% 0.23% -0.56% 0.22% -4.56% 0.01% 年 过去三 10.99% 0.26% 17.60% 0.28% -6.61% -0.02% 年 自基金 合同生 7.89% 0.24% 17.43% 0.25% -9.54% -0.01% 效日起 至今 汇添富美元债券（QDII）人民币 C 份额净值 业绩比较 阶段 份额净值增 增长率标 业绩比较基 基准收益 ①－③ ②－④ 长率① 准差② 准收益率③ 率标准差 ④ 过去三 -1.06% 0.20% 2.20% 0.20% -3.26% 0.00% 个月 过去六 -1.97% 0.25% -1.85% 0.23% -0.12% 0.02% 个月 过去一 -5.49% 0.23% -0.56% 0.22% -4.93% 0.01% 年 过去三 10.11% 0.26% 17.60% 0.28% -7.49% -0.02% 年 自基金 合同生 6.66% 0.24% 17.43% 0.25% -10.77% -0.01% 效日起 至今 汇添富美元债券（QDII）美元现汇 A 份额净值 业绩比较 阶段 份额净值增 增长率标 业绩比较基 基准收益 ①－③ ②－④ 长率① 准差② 准收益率③ 率标准差 ④ 过去三 0.74% 0.09% 2.20% 0.20% -1.46% -0.11% 个月 过去六 -0.80% 0.17% -1.85% 0.23% 1.05% -0.06% 个月 过去一 3.84% 0.15% -0.56% 0.22% 4.40% -0.07% 年 过去三 13.45% 0.20% 17.60% 0.28% -4.15% -0.08% 年 自基金 合同生 14.54% 0.18% 17.43% 0.25% -2.89% -0.07% 效日起 至今 汇添富美元债券（QDII）美元现汇 C 份额净值 业绩比较 阶段 份额净值增 增长率标 业绩比较基 基准收益 ①－③ ②－④ 长率① 准差② 准收益率③ 率标准差 ④ 过去三 0.63% 0.09% 2.20% 0.20% -1.57% -0.11% 个月 过去六 -1.02% 0.17% -1.85% 0.23% 0.83% -0.06% 个月 过去一 3.65% 0.15% -0.56% 0.22% 4.21% -0.07% 年 过去三 12.27% 0.21% 17.60% 0.28% -5.33% -0.07% 年 自基金 合同生 12.84% 0.18% 17.43% 0.25% -4.59% -0.07% 效日起 至今 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 注：本基金建仓期为本《基金合同》生效之日（2017 年 04 月 20 日）起 6 个月，建仓期结 束时各项资产配置比例符合合同约定。 §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证劵从业年限 说明 任职日期 离任日期 （年） 国籍:中国香港。 学历:香港大学 经济学硕士，香 本基金的基 港中文大学电子 金经理,汇添 工程学哲学硕 富资产管理 士。从业资格:证 高欣 （香港）有限 2017年04月 12 券投资基金从业 公司投资董 20 日 资格。从业经历: 事、固定收益 曾任泰康资产管 投资副总监 理（香港）有限 公司助理投资经 理，广发资产管 理（香港）有限 公司高级分析 师。2012 年 10 月 加入汇添富资产 管理（香港）有 限公司，现任汇 添富资产管理 （香港）有限公 司投资董事、固 定收益投资副总 监，2013 年 9 月 2 日至今任汇添 富港币债券基金 （香港公募基 金）的基金经理， 2017年3月27日 至今任汇添富精 选美元债券基金 （香港公募基 金）的基金经理。 2017年4月20日 至今任汇添富精 选美元债债券型 证券投资基金的 基金经理。 国籍:中国。学 历:英国伦敦政 治经济学院金融 经济学硕士。从 业资格:证券投 资基金从业资 格,CFA，FRM。从 业经历:曾任国 泰基金管理有限 公司行业研究 本基金的基 2017年04月 员、综合研究小 何旻 金经理 20 日 23 组负责人、基金 经理助理、基金 经理，固定收益 部负责人；金元 比联基金管理有 限公司基金经 理。2011 年 1 月 加入汇添富资产 管理（香港）有 限公司，2012 年 2 月 17 日至今任 汇添富人民币债 券基金的基金经 理。2012 年 8 月 加入汇添富基金 管理股份有限公 司。2013 年 11 月 22 日至今任汇添 富安心中国债券 型证券投资基金 的基金经理。 2014年1月21日 至2019年8月28 日任汇添富 6 月 红添利定期开放 债券型证券投资 基金的基金经 理。2016 年 3 月 11 日至 2019 年 8 月 28 日任汇添富 盈鑫灵活配置混 合型证券投资基 金的基金经理。 2017年4月20日 至今任汇添富精 选美元债债券型 证券投资基金的 基金经理。2017 年 7 月 24 日至 2019年8月28日 任汇添富添福吉 祥混合型证券投 资基金的基金经 理。2017 年 9 月 6 日至 2019 年 8 月 28 日任汇添富 盈润混合型证券 投资基金的基金 经理。2017 年 9 月 29 日至 2019 年 8 月 28 日任汇 添富弘安混合型 证券投资基金的 基金经理。2018 年 7 月 5 日至今 任汇添富 3 年封 闭运作战略配售 灵活配置混合型 证券投资基金 （LOF）的基金经 理。2019 年 4 月 15 日至今任汇添 富中债 1-3 年国 开行债券指数证 券投资基金的基 金经理。2019 年 6 月 19 日至 2020 年 7 月 8 日任汇 添富中债 1-3 年 农发行债券指数 证券投资基金的 基金经理。2020 年 1 月 14 日至今 任汇添富中债 7-10 年国开行债 券指数证券投资 基金的基金经 理。 注:1、基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，其“离任日期”为根据公司决议确定的解聘日期； 2、非首任基金经理，其“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决议确定的聘任日期和解聘日期； 3、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.1.1 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况 注：截至本报告期末，本基金的基金经理不存在兼任私募资产管理计划投资经理的情况。4.2 境外投资顾问为本基金提供投资建议的成员简介 注: 本基金无境外投资顾问。 4.3 报告期内本基金运作遵规守信情况说明 本基金管理人在本报告期内遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和本基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本基金无重大违法、违规行为，本基金投资运作符合有关法规及基金合同的约定。 4.4 公平交易专项说明 4.4.1 公平交易制度的执行情况 本基金管理人通过建立嵌入式全流程管控模式实现了不同组合之间公平交易的执行和 实现。具体情况如下： 一、本基金管理人进一步完善了公司内部公平交易管理规范和流程，以确保公平交易管控覆盖公司所有业务类型、投资策略及投资品种。 二、本着“时间优先、价格优先”的原则，本基金管理人对满足限价条件且对同一证券有相同交易需求的基金等投资组合采用了交易系统中的公平交易模块进行操作，实现事前和事中公平交易的管控。 三、对不同投资组合进行了同向交易价差分析，具体方法为：在不同时间窗口（日内、3 日内、5 日内）下，对不同组合同一证券同向交易的溢价率进行了 T 分布检验。对于没有通过检验的交易，再根据交易价格、交易频率、交易数量和交易时间进行了具体分析，进一步判断是否存在重大利益输送的可能性。 四、根据交易价格、交易频率、交易数量等对不同组合之间的反向交易进行了综合分析。 通过上述管控措施的有效落实，本报告期内，本基金及本基金与本基金管理人管理的其他投资组合之间未发生法律法规禁止的反向交易及交叉交易，也未出现本基金管理人管理的不同投资组合间有同向交易价差异常的情况。 4.4.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内，本基金未出现异常交易的情况。 本报告期内，本公司所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况有 5 次，投资组合因投资策略与其他组合发生反向交易，基金经理按内部规定履行了审批程序，未发现导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。 4.5 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 报告期内，美国国债收益率轻微下行，美国 5 年期国债收益率从约 0.91%下降至约 0.89%，美 国 10 年期国债收益率亦从约 1.73 下降至 1.48%。 市场方面，iboxx 美元债总回报指数上涨 2.31%，中资美元债市场方面，市场整体上涨约 0.28%， 投资级债券上涨约 0.62%，高收益板块下跌约 0.65%。 汇率方面，中国外汇交易中心的人民币汇率在报告期内从 6.57 下降至 6.46，人民币升 值。 信用风险方面，市场信用事件持续有来，我们将继续加强基本面研究，防范信用风险。 组合策略方面，组合维持旧有配置，目前总体高收益和投资级的配比相对均衡，久期可控。 本基金本报告期人民币 A 类基金份额净值增长率为-0.95%;人民币 C 类基金份额净值增 长率为-1.06%;美元现汇 A类基金份额净值增长率为0.74%;美元现汇 C 类基金份额净值增长率为 0.63%。同期业绩比较基准收益率为 2.20%。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 无。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 金额 序号 项目 占基金总资产的比例（%） （人民币元） 1 权益投资 - - 其中：普通股 - - 存托凭证 - - 优先股 - - 房地产信托 - - 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 261,485,176.99 96.24 其中：债券 261,485,176.99 96.24 资产支持证券 - - 4 金融衍生品投资 - - 其中：远期 - - 期货 - - 期权 - - 权证 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售 - - 金融资产 6 货币市场工具 - - 7 银行存款和结算备付金合计 5,235,699.44 1.93 8 其他资产 4,970,043.06 1.83 9 合计 271,690,919.49 100.00 5.2 报告期末在各个国家（地区）证券市场的股票及存托凭证投资分布 注:本基金本报告期末未持有权益投资。 5.3 报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合 注：本基金本报告期末未有权益投资。 5.4 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资明细 注：本基金本报告期末未持有权益投资。 5.5 报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合 债券信用等级 公允价值（人民币元） 占基金资产净值比例（％） A-至 A+ 53,532,140.95 19.75 BBB-至 BBB+ 14,018,158.59 5.17 BB-至 BB+ 125,651,735.77 46.37 B-至 B+ 35,308,141.68 13.03 无评级 32,975,000 12.17 注:本基金债券投资组合主要采用穆迪、标准普尔等国际权威评级机构提供的债券信用评级信息。 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 占基金资 公允价值（人民币 序号 债券代码 债券名称 数量（张） 产净值比 元） 例（％） DALWAN 6.875 1 XS2100658066 07/23/23 35,000 22,420,196.96 8.27 Corp 2 XS2099272846 CIFIHG 6 25,000 17,049,011.41 6.29 07/16/25 Corp TPHL 6.75 3 XS2198851482 07/08/25 20,000 13,120,204.70 4.84 Corp GEMDAL 6.0 4 XS1820761556 09/06/21 20,000 13,040,487.06 4.81 Corp FTLNHD 4.5 5 XS2290806285 20,000 12,682,339.12 4.68 05/02/26 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细 注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明细 注: 本基金本报告期末未持有金融衍生品。 5.9 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细注: 本基金本报告期末未持有基金投资。 5.10 投资组合报告附注 5.10.1 本基金投资的前十名证券的发行主体中，国家开发银行出现在报告编制日前一年内受到监管部门公开谴责、处罚的情况。本基金对上述主体发行的相关证券的投资决策程序符合相关法律法规及基金合同的要求。 5.10.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。 5.10.3 其他资产构成 序号 名称 金额（人民币元） 1 存出保证金 2,134.70 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 4,893,241.10 5 应收申购款 74,667.26 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 4,970,043.06 5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 注：本基金本报告期末未持有股票。 §6 开放式基金份额变动 单位：份 汇添富美元债券 汇添富美元债券 汇添富美元债券 汇添富美元债 项目 （QDII）人民币 A （QDII）人民币 C （QDII）美元现汇 A 券（QDII）美元 现汇 C 本报告 期期初 178,833,288.17 5,703,334.25 21,507,512.13 605,036.24 基金份 额总额 本报告 期基金 600,009.60 1,714,514.00 169,559.95 269,527.47 总申购 份额 减：本报 告期基 81,858,388.34 2,103,317.63 884,641.45 24,270.68 金总赎 回份额 本报告 期基金 - - - - 拆分变 动份额 本报告 97,574,909.43 5,314,530.62 20,792,430.63 850,293.03 期期末 基金份 额总额 注：总申购份额含红利再投、转换入份额，总赎回份额含转换出份额。 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 注: 本基金的基金管理人本报告期未运用固有资金投资本基金。 §8 影响投资者决策的其他重要信息 8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或者超过 20%的情况 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况 持有 基金 投 份额 资 比例 申 者 序 达到 期初份额 购 赎回份额 持有份额 份额占 类 号 或者 份 比（%） 别 超过 额 20%的 时间 区间 2021 年 4 月 1 1 日至 45,648,680.73 - - 45,648,680.73 36.66 2021 年 6 月 30 机 日 构 2021 年 4 月 1 2 日至 44,483,096.09 - 44,483,096.09 - - 2021 年 5 月 30 日 产品特有风险 1、持有人大会投票权集中的风险 当基金份额集中度较高时，少数基金份额持有人所持有的基金份额占比较高，其在召开持有 人大会并对审议事项进行投票表决时可能拥有较大话语权。 2、巨额赎回的风险 持有基金份额比例较高的投资者大量赎回时，更容易触发巨额赎回条款，基金份额持有人将可能无法及时赎回所持有的全部基金份额。 3、基金规模较小导致的风险 持有基金份额比例较高的投资者集中赎回后，可能导致基金规模较小，基金持续稳定运作可能面临一定困难。本基金管理人将继续勤勉尽责，执行相关投资策略，力争实现投资目标。4、基金净值大幅波动的风险 持有基金份额比例较高的投资者大额赎回时，基金管理人进行基金财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动。 5、提前终止基金合同的风险 持有基金份额比例较高的投资者集中赎回后，可能导致在其赎回后本基金资产净值（美元基金份额所对应的基金资产净值需按计算日中国人民银行公布的人民币对美元汇率中间价折算为人民币）长期低于 5000 万元，进而可能导致本基金终止、转换运作方式或与其他基金合并。 注：计算上表份额占比时，未将美元份额折算为人民币份额。如果将美元份额依照2021年6月30日中国人民银行美元兑换人民币汇率中间价折算为人民币份额后进行折算，该份额占比为 18.81%。 8.2 影响投资者决策的其他重要信息 无。 §9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 1、中国证监会批准汇添富精选美元债债券型证券投资基金募集的文件； 2、《汇添富精选美元债债券型证券投资基金基金合同》； 3、《汇添富精选美元债债券型证券投资基金托管协议》； 4、基金管理人业务资格批件、营业执照； 5、报告期内汇添富精选美元债债券型证券投资基金在指定报刊上披露的各项公告； 6、中国证监会要求的其他文件。 9.2 存放地点 上海市富城路 99 号震旦国际大楼 20 楼 汇添富基金管理股份有限公司 9.3 查阅方式 投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅，或登录基金管理人网站 www.99fund.com查阅，还可拨打基金管理人客户服务中心电话：400-888-9918 查询相关信息。 汇添富基金管理股份有限公司 2021 年 07 月 21 日