创金合信医疗保健行业股票型证券投资基金 2020 年第 3 季度报告 2020 年 09 月 30 日 基金管理人:创金合信基金管理有限公司 基金托管人:中国邮政储蓄银行股份有限公司 报告送出日期:2020 年 10 月 28 日 目录 §1 重要提示...... 3 §2 基金产品概况...... 3 §3 主要财务指标和基金净值表现...... 4 3.1 主要财务指标 ...... 4 3.2 基金净值表现 ...... 4 §4 管理人报告...... 6 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介...... 6 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明...... 7 4.3 公平交易专项说明 ...... 7 4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析...... 7 4.5 报告期内基金的业绩表现...... 8 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明...... 8 §5 投资组合报告...... 8 5.1 报告期末基金资产组合情况...... 8 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合...... 8 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细...... 9 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合......10 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细......10 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细......11 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细......11 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细......11 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明......11 5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明......11 5.11 投资组合报告附注 ......11 §6 开放式基金份额变动......12 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况......12 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况......12 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细......12 §8 影响投资者决策的其他重要信息......12 8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况......12 8.2 影响投资者决策的其他重要信息......12 §9 备查文件目录......12 9.1 备查文件目录 ......12 9.2 存放地点 ......12 9.3 查阅方式 ......13 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国邮政储蓄银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2020年10 月26日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2020年07月01日起至2020年09月30日止。 §2 基金产品概况 基金简称 创金合信医疗保健股票 基金主代码 003230 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2018年10月31日 报告期末基金份额总额 605,832,557.73份 本基金通过对医疗保健行业进行研究和分析， 投资目标 精选成长性良好、估值合理的优质上市公司，力争 取得超越业绩比较基准的收益。 本基金采取自上而下的资产配置思路，根据宏观经 济发展趋势、政策方面因素、金融市场的利率变动 投资策略 和市场情绪，综合运用定性和定量的方法，对股票、 债券和现金类资产的预期收益、风险水平及相对投 资价值进行评估，确定基金资产在股票、债券及现 金类资产等资产类别的具体分配比例。 业绩比较基准 中证医药卫生指数收益率×90%+人民币活期存 款利率（税后）×10% 本基金为股票型基金，理论上其预期风险与预 风险收益特征 期收益水平高于混合型基金、债券型基金和货币市 场基金。 基金管理人 创金合信基金管理有限公司 基金托管人 中国邮政储蓄银行股份有限公司 下属分级基金的基金简称 创金合信医疗保健股票A创金合信医疗保健股票C 下属分级基金的交易代码 003230 003231 报告期末下属分级基金的份额总 312,090,263.71份 293,742,294.02份 额 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 报告期(2020年07月01日 - 2020年09月30日) 主要财务指标 创金合信医疗保健股 创金合信医疗保健股 票A 票C 1.本期已实现收益 119,832,929.79 101,548,578.02 2.本期利润 -14,431,225.00 -4,270,810.07 3.加权平均基金份额本期利润 -0.0364 -0.0118 4.期末基金资产净值 860,414,560.82 802,413,857.10 5.期末基金份额净值 2.7569 2.7317 注：1.上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 2.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 创金合信医疗保健股票A净值表现 净值增长 净值增长 业绩比较 业绩比较基 阶段 率① 率标准差 基准收益 准收益率标 ①-③ ②-④ ② 率③ 准差④ 过去三个月 -3.98% 2.19% 2.43% 1.90% -6.41% 0.29% 过去六个月 44.07% 2.00% 30.01% 1.63% 14.06% 0.37% 过去一年 86.53% 1.90% 44.18% 1.50% 42.35% 0.40% 自基金合同生 175.68% 1.73% 65.64% 1.45% 110.0 0.28% 效起至今 4% 创金合信医疗保健股票C净值表现 净值增长 净值增长 业绩比较 业绩比较基 阶段 率① 率标准差 基准收益 准收益率标 ①-③ ②-④ ② 率③ 准差④ 过去三个月 -4.15% 2.19% 2.43% 1.90% -6.58% 0.29% 过去六个月 43.57% 2.00% 30.01% 1.63% 13.56% 0.37% 过去一年 85.00% 1.90% 44.18% 1.50% 40.82% 0.40% 自基金合同生 172.98% 1.73% 65.64% 1.45% 107.3 0.28% 效起至今 4% 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 任本基金的基 证 金经理期限 券 姓名 职务 从 说明 任职 离任 业 日期 日期 年 限 皮劲松先生，中国国籍， 中国药科大学硕士，2009 年9月至2012年4月先后任 职于中药固体制剂国家工 程中心、上海药明康德新 皮劲 本基金基金经理 2018- - 8 药开发有限公司从事技术 松 10-31 年 开发工作，2012年4月加入 东莞证券研究所任研究 员，2014年8月加入创金合 信基金管理有限公司，历 任研究员、投资经理，现 任基金经理。 注：1、本基金首任基金经理的任职日期为本基金合同生效日，离任日期、后任基金经理的任职日期指公司作出决定的日期； 2、证券从业年限的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关决定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》和《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》等有关法律法规及各项实施准则、本基金基金合同和其他有关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作整体合法合规，未发现损害基金持有人利益的行为。基金的投资范围、投资比例及投资组合符合有关法律法规及基金合同的规定。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见（2011年修订）》，通过建立有纪律、规范化的投资研究和决策流程、交易流程、强化事后监控及分析手段等各种方式在各业务环节严格控制交易公平执行，公平对待旗下管理的所有投资组合，切实防范利益输送。本报告期，公平交易制度总体执行情况良好。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。 4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析 2020年前三季度，申万医药指数上涨44.4%，涨幅较大主要是防疫相关及受疫情影响较小、业绩稳定增长类公司。第三季度医药指数上涨2.9%，属于表现较弱的板块，主要是上半年涨幅大，市场风格变化所致，医药行业基本面没有变化。8月份第三批国家药品集中采购结果公布，拟中选品种平均降价53%，符合市场预期，仿制药集中采购将成为常态。9月份国家医保局公示2020年国家医保目录形式审查名单，包括PD-1在内的多款创新药被纳入，医保动态调整也将成为常态。创新药市场快速扩容，国内的用药结构将发生明显变化，需要跟踪对医药投资机会的影响。 第三季度本基金延续前期投资思路，挑选高景气领域的优质公司，包括创新药、医疗器械、医药零售等，这些公司受疫情影响较小，抗风险能力强。本基金部分个股由于上半年涨幅较大，估值相对较高，三季度明显下跌，我们仔细检查了公司基本面，进行了相应的调整；同时针对市场风格变化，本基金增配了疫苗、医药外包等相关标的。根据产业和政策趋势，我们判断医药投资大方向不会变化，但需要在个股上进行更深度研究，争取更好投资收益。 4.5 报告期内基金的业绩表现 截至报告期末创金合信医疗保健股票A基金份额净值为2.7569元，本报告期内，该类基金份额净值增长率为-3.98%，同期业绩比较基准收益率为2.43%；截至报告期末创金合信医疗保健股票C基金份额净值为2.7317元，本报告期内，该类基金份额净值增长率为-4.15%，同期业绩比较基准收益率为2.43%。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 本基金本报告期未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元的情形。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比例 （%） 1 权益投资 1,575,282,021.66 93.75 其中：股票 1,575,282,021.66 93.75 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 78,786,135.00 4.69 其中：债券 78,786,135.00 4.69 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入 - - 返售金融资产 7 银行存款和结算备付金合 13,379,001.23 0.80 计 8 其他资产 12,920,223.84 0.77 9 合计 1,680,367,381.73 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 代码 行业类别 公允价值(元) 占基金资产净值比例（%） A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 1,187,636,080.98 71.42 D 电力、热力、燃气及水生 - - 产和供应业 E 建筑业 13,029.12 0.00 F 批发和零售业 192,573,393.69 11.58 G 交通运输、仓储和邮政业 20,921.08 0.00 H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技 229,782.81 0.01 术服务业 J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 117,409,942.68 7.06 N 水利、环境和公共设施管 57,378.60 0.00 理业 O 居民服务、修理和其他服 - - 务业 P 教育 - - Q 卫生和社会工作 77,293,725.44 4.65 R 文化、体育和娱乐业 47,767.26 0.00 S 综合 - - 合计 1,575,282,021.66 94.74 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序号 股票代 股票名 数量(股) 公允价值(元) 占基金资产净值比例 码 称 (%) 1 300601 康泰生 722,192 131,446,165.9 7.90 物 2 2 002007 华兰生 2,062,80 117,559,313.9 7.07 物 6 4 3 603127 昭衍新 1,269,41 117,395,129.2 7.06 药 1 8 4 002821 凯莱英 428,420 112,884,385.8 6.79 0 5 300685 艾德生 1,352,33 103,466,768.3 6.22 物 0 0 6 603939 益丰药 1,005,84 99,880,209.90 6.01 房 3 7 300595 欧普康 1,555,77 96,800,133.84 5.82 视 2 8 603233 大参林 1,123,75 92,664,919.76 5.57 6 9 300760 迈瑞医 265,200 92,289,600.00 5.55 疗 10 002901 大博医 916,805 83,740,968.70 5.04 疗 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值(元) 占基金资产净值比例 （％） 1 国家债券 78,786,135.00 4.74 2 央行票据 - - 3 金融债券 - - 其中：政策性金融债 - - 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债（可交换债） - - 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 78,786,135.00 4.74 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 占基金 序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值(元) 资产净 值比例 （％） 1 019627 20国债01 788,650 78,786,135.00 4.74 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 本基金本报告期未投资股指期货。 5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 本基金本报告期未投资国债期货。 5.11 投资组合报告附注 5.11.1 本报告期内，未出现基金投资的前十名证券发行主体被监管部门立案调查或编制日前一年受到公开谴责、处罚的情况。 5.11.2 本报告期内，未出现基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库的情况。 5.11.3 其他资产构成 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 2,412,793.30 2 应收证券清算款 7,567,879.22 3 应收股利 - 4 应收利息 1,294,005.06 5 应收申购款 1,645,546.26 6 其他应收款 - 7 其他 - 8 合计 12,920,223.84 5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票不存在流通受限的情况。 §6 开放式基金份额变动 单位：份 创金合信医疗保健股票 创金合信医疗保健股票 A C 报告期期初基金份额总额 344,865,638.34 328,654,688.73 报告期期间基金总申购份额 535,781,186.22 704,265,871.70 减：报告期期间基金总赎回份额 568,556,560.85 739,178,266.41 报告期期间基金拆分变动份额 - - （份额减少以“-”填列） 报告期期末基金份额总额 312,090,263.71 293,742,294.02 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 本基金无基金管理人运用固有资金投资本基金的情况。 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 本基金报告期内无基金管理人运用固有资金投资本基金的交易明细。 §8 影响投资者决策的其他重要信息 8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况 本基金在报告期内不存在单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。8.2 影响投资者决策的其他重要信息 本报告期内，未出现影响投资者决策的其他重要信息。 §9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 1、《创金合信医疗保健行业股票型证券投资基金基金合同》； 2、《创金合信医疗保健行业股票型证券投资基金托管协议》； 3、创金合信医疗保健行业股票型证券投资基金2020年第3季度报告原文。 9.2 存放地点 深圳市福田中心区福华一路115号投行大厦15楼 9.3 查阅方式 www.cjhxfund.com 创金合信基金管理有限公司 2020年10月28日