天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 2016年06月30日 基金管理人：天弘基金管理有限公司 基金托管人：兴业银行股份有限公司 送出日期：2016年08月29日 第 1 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 §1 重要提示及目录 1.1重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或 重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半 年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人人兴业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2016年8月25日复 核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告 等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基 金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应 仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2016年1月1日起至2016年6月30日止。 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 1.2目录 §1 重要提示及目录..................................................................................................................................... 2 1.1重要提示......................................................................................................................................... 2 1.2目录................................................................................................................................................. 3§2 基金简介................................................................................................................................................. 5 2.1基金基本情况................................................................................................................................. 5 2.2基金产品说明................................................................................................................................. 5 2.3基金管理人和基金托管人............................................................................................................. 6 2.4信息披露方式................................................................................................................................. 6 2.5其他相关资料................................................................................................................................. 6§3 主要财务指标和基金净值表现............................................................................................................. 6 3.1主要会计数据和财务指标............................................................................................................. 6 3.2基金净值表现................................................................................................................................. 7§4 管理人报告........................................................................................................................................... 10 4.1基金管理人及基金经理情况....................................................................................................... 10 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明............................................................... 12 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明........................................................................... 12 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明........................................................... 13 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望........................................................... 13 4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明....................................................................... 14 4.7管理人对报告期内基金利润分配情况的说明........................................................................... 14 4.8报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明................................... 15§5 托管人报告........................................................................................................................................... 15 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明............................................................................... 15 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明........... 15 5.3托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见........................... 15§6半年度财务会计报告（未经审计） ..................................................................................................... 15 6.1资产负债表................................................................................................................................... 15 6.2利润表........................................................................................................................................... 17 6.3所有者权益（基金净值）变动表............................................................................................... 19 6.4报表附注....................................................................................................................................... 20§7 投资组合报告....................................................................................................................................... 44 7.1期末基金资产组合情况............................................................................................................... 44 7.2期末按行业分类的股票投资组合............................................................................................... 45 7.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细................................... 45 7.4报告期内股票投资组合的重大变动........................................................................................... 46 7.5期末按债券品种分类的债券投资组合....................................................................................... 48 7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细............................... 48 7.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细................... 49 7.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细................... 49 7.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细............................... 49 7.10报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明..................................................................... 49 7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明..................................................................... 49 7.12投资组合报告附注..................................................................................................................... 49§8基金份额持有人信息............................................................................................................................. 50 8.1期末基金份额持有人户数及持有人结构................................................................................... 50 8.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况....................................................................... 51 8.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况....................................... 51§9 开放式基金份额变动........................................................................................................................... 51§10重大事件揭示....................................................................................................................................... 51 10.1基金份额持有人大会决议......................................................................................................... 51 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 10.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动......................................... 52 10.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼............................................................. 52 10.4基金投资策略的改变................................................................................................................. 52 10.5基金改聘会计师事务所情况..................................................................................................... 52 10.6管理人、托管人及其高级管理人员受监管部门稽查或处罚的情况..................................... 52 10.7基金租用证券公司交易单元的有关情况................................................................................. 52 10.8其他重大事件............................................................................................................................. 53§11 备查文件目录..................................................................................................................................... 58 11.1备查文件目录............................................................................................................................. 58 11.2存放地点..................................................................................................................................... 58 11.3查阅方式..................................................................................................................................... 58 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 §2 基金简介 2.1基金基本情况 基金名称 天弘永利债券型证券投资基金 基金简称 天弘永利债券 基金主代码 420002 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2008年04月18日 基金管理人 天弘基金管理有限公司 基金托管人 兴业银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 2,581,185,763.29份 基金合同存续期 不定期 下属两级基金的基金简称 天弘永利债券A 天弘永利债券B 天弘永利债券E 下属两级基金的交易代码 420002 420102 002794 报告期末下属两级基金的份 650,160,229.15 1,931,012,933.16 12,600.98份 额总额 份 份 2.2基金产品说明 投资目标 在充分控制风险和保持资产良好流动性的前提下，力 争为基金份额持有人获取较高的投资回报。 本基金通过对宏观经济自上而下的分析以及对微观面 自下而上的分析，对宏观经济发展环境、宏观经济运 行状况、货币政策和财政政策的变化、市场利率走势、 经济周期、企业盈利状况等作出研判，从而确定整体 投资策略 资产配置，即债券、股票、现金及回购等的配置比例。 本基金的股票投资将以新股申购为主，对于二级市场 股票投资持谨慎态度。本基金将在充分重视本金安全 的前提下，为基金份额持有人获取长期稳定的投资回 报。 业绩比较基准 中债新综合指数 本基金为债券型基金，属于证券市场中风险较低的品 风险收益特征 种，其长期平均风险和预期收益率低于混合型基金， 高于货币市场基金。 第 5 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 2.3基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 天弘基金管理有限公司 兴业银行股份有限公司 信息披露负责 姓名 童建林 张志永 人 联系电话 022-83310208 021-62677777*212004 电子邮箱 service@thfund.com.cn zhangzhy@cib.com.cn 客户服务电话 4007109999 95561 传真 022-83865569 021-62159217 天津自贸区（中心商务区） 注册地址 响螺湾旷世国际大厦A座 福州市湖东路154号 1704-241号 天津市河西区马场道59号 上海市江宁路168号兴业 办公地址 天津国际经济贸易中心A 大厦20楼 座16层 邮政编码 300203 200041 法定代表人 井贤栋 高建平 2.4信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸 中国证券报、上海证券报、证券时报 名称 登载基金半年度报告正文的 www.thfund.com.cn 管理人互联网网址 基金半年度报告备置地点 基金管理人及基金托管人的办公地址 2.5其他相关资料 项目 名称 办公地址 注册登记机构 天弘基金管理有限公司 天津市河西区马场道59号天津国 际经济贸易中心A座16层 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1主要会计数据和财务指标 第 6 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 单位：人民币元 天弘永利债券A 天弘永利债券B 天弘永利债券E 3.1.1期间数据和指标 报告期（2016年01月01日-2016年06月30日） 本期已实现收益 19,197,835.80 57,689,019.36 400,263.16 本期利润 11,074,106.31 36,012,838.81 192,725.58 加权平均基金份额本期利润 0.0145 0.0171 0.0069 本期基金加权平均净值利润 1.32% 1.55% 0.69% 率 本期基金份额净值增长率 1.44% 1.61% 6.86% 3.1.2期末数据和指标 报告期末(2016年06月30日) 期末可供分配利润 8,588,105.71 26,733,574.99 865.00 期末可供分配基金份额利润 0.0132 0.0138 0.0686 期末基金资产净值 714,940,148.22 2,125,414,694.19 13,465.98 期末基金份额净值 1.0996 1.1007 1.0686 3.1.3累计期末指标 报告期末(2016年06月30日) 基金份额累计净值增长率 56.44% 61.78% 6.86% 注：1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，开放式基金的申购 赎回费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除 相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 3、期末可供分配利润为期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。 3.2基金净值表现 3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 份额净 业绩比 业绩比 阶段 份额净 值增长 较基准 较基准 (天弘永利债券A) 值增长 率标准 收益率 收益率 ①-③ ②-④ 率① 差② ③ 标准差 ④ 过去一个月 0.48% 0.06% 0.69% 0.04% -0.21% 0.02% 过去三个月 0.44% 0.07% 0.44% 0.06% 0.00% 0.01% 过去六个月 1.44% 0.08% 1.58% 0.07% -0.14% 0.01% 第 7 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 过去一年 5.79% 0.09% 6.25% 0.07% -0.46% 0.02% 过去三年 26.94% 0.16% 17.40% 0.11% 9.54% 0.05% 自基金合同生效日起 至今（2008年04月18 56.44% 0.16% 42.98% 0.08% 13.46% 0.08% 日-2016年06月30日） 份额净 业绩比 业绩比 阶段 份额净 值增长 较基准 较基准 (天弘永利债券B) 值增长 率标准 收益率 收益率 ①-③ ②-④ 率① 差② ③ 标准差 ④ 过去一个月 0.52% 0.06% 0.69% 0.04% -0.17% 0.02% 过去三个月 0.51% 0.07% 0.44% 0.06% 0.07% 0.01% 过去六个月 1.61% 0.08% 1.58% 0.07% 0.03% 0.01% 过去一年 6.10% 0.09% 6.25% 0.07% -0.15% 0.02% 过去三年 28.36% 0.16% 17.40% 0.11% 10.96% 0.05% 自基金合同生效日起 至今（2008年04月18 61.78% 0.16% 42.98% 0.08% 18.80% 0.08% 日-2016年06月30日） 份额净 业绩比 业绩比 阶段 份额净 值增长 较基准 较基准 (天弘永利债券E) 值增长 率标准 收益率 收益率 ①-③ ②-④ 率① 差② ③ 标准差 ④ 过去一个月 6.53% 1.07% 0.69% 0.04% 5.84% 1.03% 自基金合同生效日起 至今（2008年04月18 6.86% 0.84% 0.68% 0.04% 6.18% 0.80% 日-2016年06月30日） 注：1.自基金合同生效日至2015年9月30日本基金业绩比较基准为：中信标普全债指数，2015年 10月1日开始变更为：中债新综合指数。中债新综合指数隶属于中债总指数族分类，该指数成份 券包含除资产支持证券、美元债券、可转债以外剩余的所有公开发行的可流通债券，是一个反映 境内人民币债券市场价格走势情况的宽基指数，由于样本债券涵盖的范围广，中债新综合指数可 以作为具备一般性的业绩比较基准。 2.本基金于2016年5月10日起增加天弘永利债券E类基金份额。 第 8 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准 收益率变动的比较 55% 50% 45% 40% 35% 30% 25% 20% 15% 10% 5% 0% 2008-04-18 2009-06-18 2010-08-17 2011-10-25 2012-12-18 2014-02-28 2015-04-30 2016-06-30 天弘永利债券A 业绩比较基准 60% 55% 50% 45% 40% 35% 30% 25% 20% 15% 10% 5% 0% 2008-04-18 2009-06-18 2010-08-17 2011-10-25 2012-12-18 2014-02-28 2015-04-30 2016-06-30 天弘永利债券B 业绩比较基准 第 9 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 7% 6% 5% 4% 3% 2% 1% 0% 2016-05-12 2016-05-19 2016-05-27 2016-06-03 2016-06-15 2016-06-22 2016-06-30 天弘永利债券E 业绩比较基准 注：1、本基金合同于2008年4月18日生效。 2、本基金于2016年5月10日起增加天弘永利债券E类基金份额，并于2016年5月12日起办理该类份 额的申购和赎回业务。 3、本报告期内，本基金的各项投资比例达到基金合同约定的各项比例要求。 §4 管理人报告 4.1基金管理人及基金经理情况 4.1.1基金管理人及其管理基金的经验 天弘基金管理有限公司（以下简称"公司"或"本基金管理人"）经中国证监会证监基 金字[2004]164号文批准，于2004年11月8日正式成立。注册资本金为5.143亿元人民币，总部设在天津，在北京、上海、广州、天津设有分公司。公司股权结构为： 股东名称 股权比例 浙江蚂蚁小微金融服务集团有限公司 51% 天津信托有限责任公司 16.8% 内蒙古君正能源化工集团股份有限公司 15.6% 芜湖高新投资有限公司 5.6% 新疆天瑞博丰股权投资合伙企业（有限合伙） 3.5% 新疆天惠新盟股权投资合伙企业（有限合伙） 2% 新疆天阜恒基股权投资合伙企业（有限合伙） 2% 新疆天聚宸兴股权投资合伙企业（有限合伙） 3.5% 合计 100% 第 10 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 截至2016年6月30日，本基金管理人共管理48只基金：天弘精选混合型证券投资基金、天弘永利债券型证券投资基金、天弘永定价值成长混合型证券投资基金、天弘周期策略混合型证券投资基金、天弘鑫动力灵活配置混合型证券投资基金、天弘添利债券型证券投资基金（LOF）、天弘丰利债券型证券投资基金（LOF）、天弘现金管家货币市场基金、天弘债券型发起式证券投资基金、天弘安康养老混合型证券投资基金、天弘余额宝货币市场基金、天弘稳利定期开放债券型证券投资基金、天弘弘利债券型证券投资基金、天弘通利债券型证券投资基金、天弘同利分级债券型证券投资基金、天弘瑞利分级债券型证券投资基金、天弘沪深300指数型发起式证券投资基金、天弘中证500指数型发起式证券投资基金、天弘增益宝货币市场基金、天弘云端生活优选灵活配置混合型证券投资基金、天弘新活力灵活配置混合型发起式证券投资基金、天弘普惠养老保本混合型证券投资基金、天弘互联网灵活配置混合型证券投资基金、天弘惠利灵活配置混合型证券投资基金、天弘新价值灵活配置混合型证券投资基金、天弘云商宝货币市场基金、天弘中证大宗商品股票指数型发起式证券投资基金、天弘中证医药100指数型发起式证券投资基金、天弘中证全指房地产指数型发起式证券投资基金、天弘中证全指运输指数型发起式证券投资基金、天弘中证移动互联网指数型发起式证券投资基金、天弘中证证券保险指数型发起式证券投资基金、天弘中证银行指数型发起式证券投资基金、天弘创业板指数型发起式证券投资基金、天弘中证高端装备制造指数型发起式证券投资基金、天弘上证50指数型发起式证券投资基金、天弘中证100指数型发起式证券投资基金、天弘中证800指数型发起式证券投资基金、天弘中证环保产业指数型发起式证券投资基金、天弘中证电子指数型发起式证券投资基金、天弘中证休闲娱乐指数型发起式证券投资基金、天弘中证计算机指数型发起式证券投资基金、天弘中证食品饮料指数型发起式证券投资基金、天弘弘运宝货币市场基金、天弘鑫安宝保本混合型证券投资基金、天弘裕利灵活配置混合型证券投资基金、天弘乐享保本混合型证券投资基金、天弘价值精选灵活配置混合型发起式证券投资基金。4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从 说明 任职日期 离任日期 业年限 女，经济学硕士。历任本 本基金 公司债券研究员兼债券交 姜晓丽 基金经 2012年08月 － 7年 易员；光大永明人寿保险 理。 有限公司债券研究员兼交 易员；本公司固定收益研 究员、基金经理助理等。 注：1、上述任职日期为本基金管理人对外披露的任职日期。 第 11 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本基金按照国家法律法规及基金合同的相关约定进行操作，不存在违法违规及未履行基金合同承诺的情况。 本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》及其配套规则和其他相关法律法规、基金合同的有关规定，勤勉尽责地管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。 本报告期内，本基金运作合法合规，不存在损害基金份额持有人利益的行为。 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1公平交易制度的执行情况 公平交易的执行情况包括：建立统一的研究平台和公共信息平台，保证各组合得到公平的投资资讯；公平对待不同投资组合，禁止各投资组合之间进行以利益输送为目的的投资交易活动；在保证各投资组合投资决策相对独立性的同时，严格执行授权审批程序；实行集中交易制度和公平交易分配制度；建立不同投资组合投资信息的管理及保密制度，保证不同投资组合经理之间的重大非公开投资信息的相互隔离；加强对投资交易行为的监察稽核力度，建立有效的异常交易行为日常监控和分析评估体系等。 报告期内，公司公平交易程序运作良好，未出现异常情况；场外、网下业务公平交易制度执行情况良好，未出现异常情况。 公司对旗下各投资组合的交易行为进行监控和分析，对各投资组合不同时间窗口（1日、3日、5日）内的同向交易的溢价金额与溢价率进行了T检验，未发现违反公平交易原则的异常交易。 本报告期内，未出现违反公平交易制度的情况，公司旗下各基金不存在因非公平交易等导致的利益输送行为，公平交易制度的整体执行情况良好。 4.3.2异常交易行为的专项说明 为规范投资行为，公平对待投资组合，制定《异常交易监控和报告办法》对可能显著影响市场价格、可能导致不公平交易、可能涉嫌利益输送等交易行为异常和交易价格异常的情形进行界定，拟定相应的监控、分析和防控措施。 本报告期内，严格控制同一基金或不同基金组合之间的同日反向交易，严格禁止可能导致不公平交易和利益输送的同日反向交易；针对以公司名义进行的债券一级市场申购的申购方案和分配过程进行审核和监控，保证分配结果符合公平交易原则。未 第 12 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 发现本基金存在异常交易行为。 本基金本报告期内未发生同一基金或不同基金组合之间在同一交易日内进行反向交易及其他可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 2016年上半年，经济基本面1季度企稳反弹，2季度整体平稳，经济企稳改善的动力主要来自于稳增长政府基建投资拉动以及房地产投资见底反弹；通胀方面，1季度以蔬菜价格和猪肉价格为代表的食品价格上行，导致市场通胀担忧加剧，但随后蔬菜价格明显回落，证伪滞胀预期。政策面上，基建投资作为托底经济的主要手段，仍然维持较高增速，货币政策则维持稳健，仅于1季度进行一次降准操作，主要通过公开市场操作以及MLF等工具维护资金面稳定。资金面方面，1季度资金面波动率有所回升，频现脉冲式收紧，2季度资金面平稳程度明显改善，与央行对资金面态度转趋积极有关。债券市场行情方面，1季度债券市场走势出现分化，长端利率债以震荡行情为主，而中高等级、中短期限信用债受益于配置需求旺盛，收益率进一步下行，4月份由于中铁物资信用事件冲击，债市出现明显调整，5月份市场震荡上涨，6月份由于经济增长预期下修、英国退欧引发市场避险情绪以及营改增免税同业往来范围扩大等利好刺激，债券市场再次上涨。 本基金在报告期内，1季度主要择优配置信用资质优良的中高等级、中短期限信用债，并对持仓债券资质进行梳理和优化，4月份认为市场有调整风险，因此提前降低仓位，以规避风险，因此在4月份的债市调整中受冲击程度明显较小，取得了较好的效果，在债市调整结束之后，我们判断市场后续仍有机会，因此择优配置了信用资质优良的中高等级信用债，杠杆维持在适度水平。同时在严控股票仓位的情况下参与了权益市场的机会，为客户创造了较高的稳健收益。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 截至2016年6月30日，永利A基金份额净值为1.0996元，永利B基金份额净值为1.1007元，永利E基金份额净值为1.0686。本报告期内份额净值增长率永利A为1.44%，永利B为1.61%，同期业绩比较基准增长率为1.58%；永利E为6.86%，同期业绩比较基准增长率为0.68%。 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望2016年下半年，基本面方面，我们认为3季度经济增长将整体平稳，但后续由于房地产投资回落经济下行压力将逐渐加大，通胀水平由于基数影响将呈现前低后高的特点。政策面方面，基建投资将延续前期趋势，维持较高增速以托底经济，货币政策维持稳健，未来虽然仍有降准空间，但降息及OMO利率下调概率不大。资金面方 第 13 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 面，央行着力建立利率走廊制度，资金面波动显著下降，央行公开市场操作利率对资 金利率起到锚的作用，资金利率难以出现下行，制约债券市场收益率进一步下行。综 合以上因素，债券市场收益率未来将呈现区间波动的态势。 投资策略上，本基金将选择有利配置时点，积极布局后续的市场机会，同时将在严守投资纪律的前提下适当参与股票市场的机会，争取为持有人创造稳健收益。 4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 公司设立的基金估值委员会为公司基金估值决策机构，负责制定公司所管理基金的基本估值政策，对公司旗下基金已采用的估值政策、方法、流程的执行情况进行审核监督，对因经营环境或市场变化等导致需调整已实施的估值政策、方法和流程的，负责审查批准基金估值政策、方法和流程的变更和执行。确保基金估值工作符合相关法律法规和基金合同的规定，确保基金资产估值的公平、合理，有效维护投资人的利益。估值委员会由公司分管固定收益投资的高级管理人员、督察长、分管估值业务的IT运维总监、投资研究部负责人组成。 公司基金估值委员会下设基金估值工作小组，由具备丰富专业知识、两年以上基金行业相关领域工作经历、熟悉基金投资品种定价及基金估值法律法规、具备较强专业胜任能力的基金经理、基金会计、风险管理人员及监察稽核人员组成。 基金经理作为估值工作小组的成员之一，在基金估值定价过程中，充分表达对相关问题及定价方案的意见或建议，参与估值方案提议的制定。但对估值政策和估值方案不具备最终表决权。 参与估值流程的各方还包括本基金托管人和会计师事务所。托管人根据法律法规要求对基金估值及净值计算履行复核责任。会计师事务所对估值委员会采用的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。上述参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。 报告期内，本基金管理人未与任何第三方签定与估值相关的定价服务。4.7管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 根据《基金法》、《天弘永利债券型证券投资基金基金合同》及其他相关法律法规的规定，本报告期内，本基金进行了两次分红。以2016年2月19日已实现的可分配收益36,695,090.69元为基准计算，2015年3月4日向天弘永利债券A基金份额持有人按每10份基金份额派发红利0.105元，向天弘永利债券B基金份额持有人按每10份基金份额派发红利0.115元；以2016年4月29日已实现的可分配收益21,659,566.64元为基准计算，2015年5月12日向天弘永利债券A基金份额持有人按每10份基金份额派发红利0.068元，向天弘永利债券B基金份额持有人按每10份基金份额派发红利0.075元。两 第 14 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 次分红均符合本基金基金合同中利润分配的相关约定。 本基金截止本报告期末不存在根据基金合同约定应分配但尚未实施利润分配的情形。 4.8报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 本报告期内本基金管理人无应说明预警信息。 §5 托管人报告 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 报告期内，本托管人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，诚信、尽责地履行了基金托管人义务，不存在损害本基金份额持有人利益的行为。 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 报告期内，本托管人根据国家有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，对基金管理人在本基金的投资运作、基金资产净值的计算、基金收益的计算、基金费用开支等方面进行了必要的监督、复核和审查，未发现其存在任何损害本基金份额持有人利益的行为；基金管理人在报告期内，严格遵守了《证券投资基金法》等有关法律法规，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。 5.3托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人认真复核了本半年度报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，认为其真实、准确和完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 §6半年度财务会计报告（未经审计） 6.1资产负债表 会计主体：天弘永利债券型证券投资基金 报告截止日：2016年06月30日 单位：人民币元 资 产 附注号 本期末 上年度末 2016年06月30日 2015年12月31日 资 产： 第 15 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 银行存款 6.4.7.1 22,977,067.70 67,168,935.51 结算备付金 7,309,144.25 13,958,498.05 存出保证金 189,300.26 141,647.27 交易性金融资产 6.4.7.2 3,286,579,894.99 4,661,514,633.72 其中：股票投资 143,956,791.99 93,456,352.02 基金投资 － － 债券投资 3,142,623,103.00 4,568,058,281.70 资产支持证券投资 － － 贵金属投资 － － 衍生金融资产 6.4.7.3 － － 买入返售金融资产 6.4.7.4 － － 应收证券清算款 96,050,383.23 － 应收利息 6.4.7.5 76,813,609.46 79,657,367.92 应收股利 － － 应收申购款 1,978,550.23 17,209,829.02 递延所得税资产 － － 其他资产 6.4.7.6 － － 资产总计 3,491,897,950.12 4,839,650,911.49 负债和所有者权益 附注号 本期末 上年度末 2016年06月30日 2015年12月31日 负 债： 短期借款 － － 交易性金融负债 － － 衍生金融负债 6.4.7.3 － － 卖出回购金融资产款 633,579,090.63 1,279,098,144.50 应付证券清算款 38,833.37 11,800,277.30 应付赎回款 14,073,900.23 54,022,864.28 应付管理人报酬 1,660,134.52 2,334,831.23 应付托管费 474,324.16 667,094.64 应付销售服务费 237,687.28 406,508.76 应付交易费用 6.4.7.7 280,983.00 104,194.00 第 16 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 应交税费 814,404.89 814,404.89 应付利息 59,818.58 204,253.90 应付利润 － － 递延所得税负债 － － 其他负债 6.4.7.8 310,465.07 602,677.20 负债合计 651,529,641.73 1,350,055,250.70 所有者权益： 实收基金 6.4.7.9 2,581,185,763.29 3,166,868,344.68 未分配利润 6.4.7.10 259,182,545.10 322,727,316.11 所有者权益合计 2,840,368,308.39 3,489,595,660.79 负债和所有者权益总计 3,491,897,950.12 4,839,650,911.49 注：报告截止日2016年6月30日，天弘永利债券型证券投资基金A类基金份额净值1.0996元，B类 基金份额净值1.1007元，E类基金份额净值1.0686元，基金份额总额2,581,185,763.29份，其中A 类基金份额650,160,229.15份，B类基金份额1,931,012,933.16份，E类基金份额12,600.98份。 6.2利润表 会计主体：天弘永利债券型证券投资基金 本报告期：2016年01月01日-2016年06月30日 单位：人民币元 附注 本期 上年度可比期间2015 项 目 号 2016年01月01日-2016 年01月01日-2015年06 年06月30日 月30日 一、收入 73,465,141.13 201,778,500.15 1.利息收入 87,832,064.18 72,804,711.33 其中：存款利息收入 6.4.7 566,551.99 852,520.92 .11 债券利息收入 87,262,728.35 71,378,109.57 资产支持证券利息收 － － 入 买入返售金融资产收 2,783.84 574,080.84 入 其他利息收入 － － 第 17 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 2.投资收益 15,164,022.13 81,136,720.08 其中：股票投资收益 6.4.7 -17,131,854.73 43,886,110.17 .12 基金投资收益 － － 债券投资收益 6.4.7 31,697,273.16 37,198,894.52 .13 资产支持证券投资收 6.4.7 － － 益 .13.3 贵金属投资收益 6.4.7 － － .14 衍生工具收益 6.4.7 － － .15 股利收益 6.4.7 598,603.70 51,715.39 .16 3.公允价值变动收益 6.4.7 -30,007,447.62 47,453,850.01 .17 4.汇兑收益（损失以“－”号 － － 填列） 5.其他收入（损失以“-”号 6.4.7 476,502.44 383,218.73 填列） .18 减：二、费用 26,185,470.43 25,868,932.49 1．管理人报酬 11,033,009.20 6,063,024.78 2．托管费 3,152,288.34 1,732,292.73 3．销售服务费 1,675,710.26 2,141,084.12 4．交易费用 6.4.7 740,050.55 1,061,755.17 .19 5．利息支出 9,333,693.90 14,623,429.98 其中：卖出回购金融资产支出 9,333,693.90 14,623,429.98 6．其他费用 6.4.7 250,718.18 247,345.71 .20 三、利润总额（亏损总额以“-” 47,279,670.70 175,909,567.66 号填列） 减：所得税费用 － － 第 18 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 四、净利润（净亏损以“-” 47,279,670.70 175,909,567.66 号填列） 6.3所有者权益（基金净值）变动表 会计主体：天弘永利债券型证券投资基金 本报告期：2016年01月01日-2016年06月30日 单位：人民币元 本期 项 目 2016年01月01日-2016年06月30日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益(基金净 3,166,868,344.6 322,727,316.11 3,489,595,660.79 值) 8 二、本期经营活动产生的基金 － 47,279,670.70 47,279,670.70 净值变动数(本期利润) 三、本期基金份额交易产生的 -585,682,581.3 基金净值变动数（净值减少以 9 -56,995,691.22 -642,678,272.61 “-”号填列） 其中：1.基金申购款 1,353,912,650.2 126,914,408.96 1,480,827,059.24 8 2.基金赎回款 -1,939,595,231. -183,910,100.1 -2,123,505,331.85 67 8 四、本期向基金份额持有人分 配利润产生的基金净值变动 － -53,828,750.49 -53,828,750.49 （净值减少以“-”号填列） 五、期末所有者权益 2,581,185,763.2 259,182,545.10 2,840,368,308.39 （基金净值） 9 上年度可比期间 项 目 2015年01月01日-2015年06月30日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益(基金净 1,420,092,845.5 61,707,322.90 1,481,800,168.45 值) 5 二、本期经营活动产生的基金 － 175,909,567.66 175,909,567.66 第 19 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 净值变动数(本期利润) 三、本期基金份额交易产生的 -199,135,567.1 基金净值变动数（净值减少以 3 -39,072,479.66 -238,208,046.79 “-”号填列） 其中：1.基金申购款 2,627,854,118.6 206,567,365.64 2,834,421,484.24 0 2.基金赎回款 -2,826,989,685. -245,639,845.3 -3,072,629,531.03 73 0 四、本期向基金份额持有人分 配利润产生的基金净值变动 － -65,920,680.52 -65,920,680.52 （净值减少以“-”号填列） 五、期末所有者权益 1,220,957,278.4 132,623,730.38 1,353,581,008.80 （基金净值） 2 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告6.1至6.4财务报表由下列负责人签署: 郭树强 韩海潮 薄贺龙 ————————— ————————— ————————— 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 6.4报表附注 6.4.1基金基本情况 天弘永利债券型证券投资基金(以下简称"本基金")经中国证券监督管理委员会(以下简称"中国证监会")证监许可[2008]第237号《关于核准天弘永利债券型证券投资基金设立的批复》核准，由天弘基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《天弘永利债券型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币 684,977,572.50元，业经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字 (2008)第044号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《天弘永利债券型证券投 资基金基金合同》于2008年4月1日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为 685,027,307.52份基金份额，其中认购资金利息折合49,735.02份基金份额。本基金 的基金管理人为天弘基金管理有限公司，基金托管人为兴业银行股份有限公司。 根据《天弘永利债券型证券投资基金基金合同》和《天弘永利债券型证券投资基金招募说明书》的有关规定，本基金自募集期起根据认购/申购费用赎回费用收取方 第 20 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 式的不同，将基金份额分为不同的类别。不收取认购/申购费用的，而是从本类别基 金资产中计提销售服务费的，称为天弘永利债券型证券投资基金A类(以下简称"A类基 金")；收取认购/申购费用的，称为天弘永利债券型证券投资基金B类(以下简称"B类 基金")或天弘永利债券型证券投资基金E类(以下简称"E类基金")。本基金A类、B类/E 类两种收费模式并存，由于基金费用的不同，本基金A类基金份额、B类基金份额、E 类基金份额分别计算基金份额净值，计算公式为计算日各类别基金资产净值除以计算 日发售在外的该类别基金份额总数。投资者可自行选择认购/申购某一类别的基金份 额，但各类别基金份额之间不能相互转换。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《天弘永利债券型证券投资基金基金合同》的有关规定，本基金的投资范围主要为固定收益类证券，包括国债、金融债、企业(公司)债、次级债、可转债(可分离交易可转债)、资产支持证券、央行票据、短期融资券、回购等固定收益证券品种，及法律法规或中国证监会批准的允许基金投资的其他金融工具或金融衍生工具。为提高基金收益水平，本基金可以参与新股申购及二级市场股票投资。本基金对债券类资产及中国证监会批准的允许基金投资的其他固定收益类金融工具的投资比例不低于基金资产的80%，对股票等权益类证券的投资比例不超过基金资产的20%，对现金和到期日不超过一年的政府债券的投资比例不低于基金资产净值的5%。自基金合同生效日至2015年9月30日，本基金的业绩比较基准为：中信标普全债指数。根据本基金的基金管理人于2015年9月24日发布的《天弘基金管理有限公司关于变更天弘永利债券型证券投资基金业绩比较基准并相应修改基金合同部分条款的公告》，自2015年10月1日起，本基金业绩比较基准变更为：中债新综合指数。 6.4.2会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称"企业会计准则")、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》、中国证券投资基金业协会颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《天弘永利债券型证券投资基金基金合同》和在财务报表附注6.4.4所列示的中国证监会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。 本财务报表以本基金持续经营为基础列报。6.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金2016年度上半年财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金2016年6月30日的财务状况以及2016上半年度的经营成果和基金净值变动情况 第 21 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 等有关信息。 6.4.4本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明 本基金本报告期会计报表所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度会计报表所采用的会计政策、会计估计一致。 6.4.5差错更正的说明 本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。6.4.6税项 根据财政部、国家税务总局财税[2002]128号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税[2004]78号《财政部、国家税务总局关于证券投资基金税收政策的通知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、[2015]101号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税补充政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下： (1)于2016年5月1日前，以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入免征营业税。自2016年5月1日起，金融业由缴纳营业税改为缴纳增值税。对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对金融同业往来利息收入亦免征增值税。 (2)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。 (3)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴20%的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在1个月以内(含1个月)的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年(含1年)的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用20%的税率计征个人所得税。 (4)基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。 第 22 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 6.4.7重要财务报表项目的说明 6.4.7.1银行存款 项目 本期末 2016年06月30日 活期存款 22,977,067.70 定期存款 － 其中：存款期限1-3个月 － 其他存款 － 合计 22,977,067.70 6.4.7.2交易性金融资产 单位：人民币元 项目 本期末2016年06月30日 成本 公允价值 估值增值 股票 144,991,872.27 143,956,791.99 -1,035,080.28 贵金属投资-金交 － － － 所黄金合约 交易所市场 704,336,819.59 720,452,103.00 16,115,283.41 债券 银行间市场 2,355,365,802.73 2,422,171,000.00 66,805,197.27 合计 3,059,702,622.32 3,142,623,103.00 82,920,480.68 资产支持证券 － － － 其他 － － － 合计 3,204,694,494.59 3,286,579,894.99 81,885,400.40 6.4.7.3衍生金融资产/负债 本基金本期末未持有衍生金融工具。 6.4.7.4买入返售金融资产 6.4.7.4.1各项买入返售金融资产期末余额 本基金本期末未持有买入返售金融资产。 第 23 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 6.4.7.4.2期末买断式逆回购交易中取得的债券 本基金本期末未持有因买断式逆回购而取得的债券。 6.4.7.5应收利息 单位：人民币元 项目 本期末:2016年06月30日 应收活期存款利息 13,602.20 应收定期存款利息 － 应收其他存款利息 － 应收结算备付金利息 3,289.10 应收债券利息 76,796,632.96 应收买入返售证券利息 － 应收申购款利息 － 应收黄金合约拆借孳息 － 其他 85.20 合计 76,813,609.46 6.4.7.6其他资产 本基金本期末未持有其他资产。6.4.7.7应付交易费用 单位：人民币元 项目 本期末2016年06月30日 交易所市场应付交易费用 263,768.89 银行间市场应付交易费用 17,214.11 合计 280,983.00 6.4.7.8其他负债 单位：人民币元 项目 本期末 第 24 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 2016年06月30日 应付券商交易单元保证金 － 应付赎回费 4,878.77 预提费用 302,931.92 其他应付 2,654.38 合计 310,465.07 6.4.7.9实收基金 金额单位：人民币元 项目 本期2016年01月01日-2016年06月30日 (天弘永利债券A) 基金份额（份） 账面金额 上年度末 958,219,557.44 958,219,557.44 本期申购 376,162,436.02 376,162,436.02 本期赎回（以“-”号填列） -684,221,764.31 -684,221,764.31 期末数 650,160,229.15 650,160,229.15 项目 基金份额（份） 账面金额 (天弘永利债券B) 上年度末 2,208,648,787.24 2,208,648,787.24 本期申购 899,891,604.64 899,891,604.64 本期赎回（以“-”号填列） -1,177,527,458.72 -1,177,527,458.72 期末数 1,931,012,933.16 1,931,012,933.16 项目 基金份额（份） 账面金额 (天弘永利债券E) 上年度末 － － 本期申购 77,858,609.62 77,858,609.62 本期赎回（以“-”号填列） -77,846,008.64 -77,846,008.64 期末数 12,600.98 12,600.98 注：申购含红利再投、转换入份额；赎回含转换出份额。 6.4.7.10未分配利润 单位：人民币元 第 25 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 (天弘永利债券A) 上年度末 4,412,372.67 92,599,421 97,011,794.20 .53 本期利润 19,197,835.80 -8,123,729 11,074,106.31 .49 本期基金份额交易产生的变 -2,471,006.10 -28,283,87 -30,754,884.78 动数 8.68 其中：基金申购款 1,098,705.78 35,810,145 36,908,851.72 .94 基金赎回款 -3,569,711.88 -64,094,02 -67,663,736.50 4.62 本期已分配利润 -12,551,096.6 － -12,551,096.66 6 本期末 8,588,105.71 56,191,813 64,779,919.07 .36 单位：人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 (天弘永利债券B) 上年度末 11,379,553.83 214,335,96 225,715,521.91 8.08 本期利润 57,689,019.36 -21,676,18 36,012,838.81 0.55 本期基金份额交易产生的变 -1,057,344.37 -24,991,60 -26,048,945.86 动数 1.49 其中：基金申购款 6,675,039.47 83,222,037 89,897,076.82 .35 基金赎回款 -7,732,383.84 -108,213,6 -115,946,022.68 38.84 本期已分配利润 -41,277,653.8 － -41,277,653.83 3 本期末 26,733,574.99 167,668,18 194,401,761.03 第 26 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 6.04 单位：人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 (天弘永利债券E) 上年度末 － － － 本期利润 400,263.16 -207,537.5 192,725.58 8 本期基金份额交易产生的变 -399,378.51 207,517.93 -191,860.58 动数 其中：基金申购款 187,020.80 -78,540.38 108,480.42 基金赎回款 -586,399.31 286,058.31 -300,341.00 本期已分配利润 － － － 本期末 884.65 -19.65 865.00 6.4.7.11存款利息收入 单位：人民币元 项目 本期 2016年01月01日-2016年06月30日 活期存款利息收入 278,191.88 定期存款利息收入 － 其他存款利息收入 － 结算备付金利息收入 262,252.37 其他 26,107.74 合计 566,551.99 6.4.7.12股票投资收益 6.4.7.12.1股票投资收益项目构成 单位：人民币元 项目 本期 2016年01月01日-2016年06月30日 股票投资收益——买卖股票 -17,131,854.73 第 27 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 差价收入 股票投资收益——赎回差价 － 收入 合计 -17,131,854.73 6.4.7.12.2股票投资收益——买卖股票差价收入 单位：人民币元 项目 本期 2016年01月01日-2016年06月30日 卖出股票成交总额 215,365,797.54 减：卖出股票成本总额 232,497,652.27 买卖股票差价收入 -17,131,854.73 6.4.7.13债券投资收益 6.4.7.13.1债券投资收益项目构成 单位：人民币元 项目 本期 2016年01月01日-2016年06月30日 债券投资收益——买卖债券 （、债转股及债券到期兑付） 31,697,273.16 差价收入 债券投资收益——赎回差价 － 收入 债券投资收益——申购差价 － 收入 合计 31,697,273.16 6.4.7.13.2债券投资收益——买卖债券差价收入 单位：人民币元 项目 本期 2016年01月01日-2016年06月30日 卖出债券（、债转股及债券到 2,207,832,043.00 期兑付）成交总额 第 28 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 减：卖出债券（、债转股及债 2,124,970,106.40 券到期兑付）成本总额 减：应收利息总额 51,164,663.44 买卖债券差价收入 31,697,273.16 6.4.7.13.3资产支持证券投资收益 本基金本报告期未取得资产支持证券投资收益。 6.4.7.14贵金属投资收益 本基金本报告期未取得贵金属投资收益。 6.4.7.15衍生工具收益 本基金本报告期未取得衍生工具投资收益。 6.4.7.16股利收益 单位：人民币元 项目 本期 2016年01月01日-2016年06月30日 股票投资产生的股利收益 598,603.70 基金投资产生的股利收益 － 合计 598,603.70 6.4.7.17公允价值变动收益 单位：人民币元 项目名称 本期 2016年01月01日-2016年06月30日 1.交易性金融资产 -30,007,447.62 ——股票投资 1,229,202.03 ——债券投资 -31,236,649.65 ——资产支持证券投资 － ——贵金属投资 － 第 29 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 2.衍生工具 － ——权证投资 － 3.其他 － 合计 -30,007,447.62 6.4.7.18其他收入 单位：人民币元 项目 本期 2016年01月01日-2016年06月30日 基金赎回费收入 405,354.95 转换费收入 71,147.49 合计 476,502.44 注：1、本基金的赎回费率按持有期间递减，赎回费总额的25%归入基金资产。 2、本基金的转换费由申购补差费和转出基金的赎回费两部分构成，其中转出基金的赎回费的25% 归入转出基金的基金资产。 6.4.7.19交易费用 单位：人民币元 项目 本期 2016年01月01日-2016年06月30日 交易所市场交易费用 726,647.55 银行间市场交易费用 13,403.00 合计 740,050.55 6.4.7.20其他费用 单位：人民币元 项目 本期 2016年01月01日-2016年06月30日 审计费用 64,753.80 信息披露费 149,178.12 其他费用 800.00 第 30 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 帐户维护费 18,000.00 汇划手续费 17,986.26 合计 250,718.18 6.4.8或有事项、资产负债表日后事项的说明 6.4.8.1或有事项 截至资产负债表日，本基金并无须作披露的或有事项。6.4.8.2资产负债表日后事项 截至本财务报表批准报出日，本基金并无须作披露的资产负债表日后事项。6.4.9关联方关系 6.4.9.1本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。6.4.9.2本报告期与基金发生关联交易的各关联方 关联方名称 与本基金的关系 天弘基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构、基金注册登记 机构 兴业银行股份有限公司("兴业银行") 基金托管人、基金销售机构 注：1、下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 6.4.10本报告期及上年度可比期间的关联方交易 6.4.10.1通过关联方交易单元进行的交易 本基金本期未通过关联方交易单元进行交易。 6.4.10.2关联方报酬 6.4.10.2.1基金管理费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 关联方名称 2016年01月01日-2016 2015年01月01日-2015 年06月30日 年06月30日 当期发生的基金应支付的管理费 11,033,009.20 6,063,024.78 其中：支付销售机构的客户维护费 736,016.51 793,889.96 第 31 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 注：1、支付基金管理人天弘基金管理有限公司的管理人报酬按前一日基金资产净值0.70%的年费 率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日管理人报酬＝前一日基金资产净值 X 0.70%/当年天数。 2、客户维护费是指基金管理人与基金销售机构在基金销售协议中约定的依据销售机构销售基金 的保有量提取一定比例的客户维护费，用以向基金销售机构支付客户服务及销售活动中产生的相 关费用，该费用从基金管理人收取的基金管理费中列支，不属于从基金资产中列支的费用项目。 6.4.10.2.2基金托管费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 关联方名称 2016年01月01日-2016 2015年01月01日-2015 年06月30日 年06月30日 当期发生的基金应支付的托管费 3,152,288.34 1,732,292.73 注：支付基金托管人兴业银行的托管费按前一日基金资产净值0.20%的年费率计提，逐日累计至 每月月底，按月支付。其计算公式为：日托管费＝前一日基金资产净值X 0.20% /当年天数。 6.4.10.2.3销售服务费 单位：人民币元 本期 获得销售服务费的 2016年01月01日-2016年06月30日 各关联方名称 当期发生的基金应支付的销售服务费 天弘永利债 天弘永利债 天弘永利债 合计 券A 券B 券E 天弘基金管理有限公 512,880.06 － － 512,880.06 司 兴业银行 14,673.39 － － 14,673.39 合计 527,553.45 527,553.45 上年度可比期间2015年1月1日至2015年6月30日 获得销售服务费的 当期发生的基金应支付的销售服务费 各关联方名称 天弘永利债 天弘永利债 天弘永利债 合计 券A 券B 券E 天弘基金管理有限公 671,595.02 671,595.02 司 第 32 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 兴业银行 13,827.69 － － 13,827.69 合计 685,422.71 685,422.71 注：A类基金支付基金销售机构的销售服务费按前一日基金资产净值0.4%的年费率计提，逐日累 计至每月月底，按月支付给天弘基金管理有限公司，再由天弘基金管理有限公司计算并支付给各 基金销售机构。其计算公式为：日销售服务费＝前一日基金资产净值X 0.4%/当年天数。本基 金B类、E类基金份额不收取销售服务费。 6.4.10.3与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 本报告期未与关联方进行过银行间同业市场的债券(含回购)交易。 6.4.10.4各关联方投资本基金的情况 6.4.10.4.1报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 本基金本报告期及上年度可比期间无基金管理人运用固有资金投资本基金的情况。 6.4.10.4.2报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 本基金本期末及上年度末无除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况。6.4.10.5由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 关联方名称 2016年01月01日-2016年06月30 2015年01月01日-2015年06月30 日 日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 兴业银行活期 22,977,067.70 278,191.88 4,513,734.12 385,599.40 存款 注：本基金的银行存款由基金托管人兴业银行保管，按银行同业利率计息。 6.4.10.6本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 本基金本报告期及上年度可比期间未在承销期内参与关联方承销证券交易。 6.4.10.7其他关联交易事项的说明 本基金本报告期无须作说明的其他关联交易事项。 第 33 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 6.4.11利润分配情况 6.4.11.1利润分配情况——非货币市场基金 单位：人民币元 天弘永利债券A 权益 每10份基金 现金形式 再投资形式 利润分配 序号 登记 除息日 份额分红数 发放 发放 合计 日 2016 2016-03-03 5,939,587. 2,275,558. 1 -03- (场外) 0.105 07 27 8,215,145.34 03 2016 2016-05-11 2,935,390. 1,400,560. 2 -05- (场外) 0.068 41 91 4,335,951.32 11 合计 0.173 8,874,977. 3,676,119. 12,551,096.66 48 18 单位：人民币元 天弘永利债券B 权益 每10份基金 现金形式 再投资形式 利润分配 序号 登记 除息日 份额分红数 发放 发放 合计 日 2016 2016-03-03 22,295,569 3,115,596. 1 -03- (场外) 0.115 .46 76 25,411,166.22 03 2016 2016-05-11 14,707,602 1,158,885. 2 -05- (场外) 0.075 .46 15 15,866,487.61 11 合计 0.190 37,003,171 4,274,481. 41,277,653.83 .92 91 6.4.12期末（2016年06月30日）本基金持有的流通受限证券 6.4.12.1因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 本基金本报告期末未持有因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券。 第 34 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 6.4.12.2期末持有的暂时停牌股票 金额单位：人民币元 股票 股票 停牌 停牌原因 期末 复牌 复牌 数量 期末 期末 代码 名称 日期 估值单价 日期 开盘单价 成本总额 估值总额 00093 华菱 2016- 重大资产 3.95 2016- 4.35 2,500 9,801,500 9,875,000 2 钢铁 03-28 重组 08-08 ,000 .00 .00 注：本基金截至2016年6月30日止持有以上因公布的重大事项可能产生重大影响而被暂时停牌的 股票，该类股票将在所公布事项的重大影响消除后，经交易所批准复牌。 6.4.12.3期末债券正回购交易中作为抵押的债券 6.4.12.3.1银行间市场债券正回购 截至本报告期末2016年6月30日止，本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖 出回购证券款余额339,579,090.63元，是以如下债券作为抵押： 金额单位：人民币元 债券代码 债券名 回购到期日 期末估值单价 数量（张） 期末估值总额 称 160405 16农发 2016-07-05 100.24 500,000 50,120,000.00 05 160206 16国开 2016-07-05 99.88 1,300,000 129,844,000.0 06 0 160402 16农发 2016-07-06 99.72 620,000 61,826,400.00 02 160208 16国开 2016-07-06 99.68 500,000 49,840,000.00 08 160306 16进出 2016-07-06 100.26 500,000 50,130,000.00 06 合计 3,420,000 341,760,400.0 0 6.4.12.3.2交易所市场债券正回购 截至本报告期末2016年6月30日止，基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出 回购证券款余额294,000,000.00元，于2016年7月1日到期。该类交易要求本基金转入 质押库的债券，按证券交易所规定的比例折算为标准券后，不低于债券回购交易的余 第 35 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 额。 6.4.13金融工具风险及管理 6.4.13.1风险管理政策和组织架构 本基金是一只进行主动投资的债券型证券投资基金，属于偏低风险品种。本基金主要投资于固定收益类产品，投资的金融工具包括股票投资、债券投资及权证投资等。本基金在日常经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是通过对宏观经济和固定收益市场的分析，对基金投资组合做出相应的调整，在充分控制风险和保持资产良好流动性的前提下，力争为投资者获得较高的投资回报。 本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，建立了以审计与风险控制委员会为核心的、由督察长、风险管理委员会、监察稽核部、风险管理部和相关业务部门构成的风险管理架构体系。本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，董事会负责监督检查公司的合法合规运营、内部控制、风险管理，从而控制公司的整体运营风险。在董事会下设立审计与风险控制委员会，负责制定风险管理的宏观政策，审议通过风险控制的总体措施等。公司经理层层面成立了风险管理委员会，根据公司总体风险控制目标，分配各业务和各环节风险控制目标和要求；落实公司重大风险管理的决定或决议；听取并讨论会议成员的报告；对会议成员提出的或发现的已经存在的风险点，在充分讨论、协调基础上形成具体的风险控制措施；对潜在风险点分析讨论，拟定应对措施；对发生的风险事件和重大差错，分析原因、总结经验教训、风险定级、划分责任，向总经理办公会报告。在业务操作层面风险管理职责主要由监察稽核部负责，对公司风险管理政策和措施的执行情况进行监察，并为每一个部门的风险管理提供合规控制标准，使公司在一种风险管理和控制的环境中实现业务目标；监察稽核部对公司总经理负责，并由督察长分管。风险管理部通过投资交易系统的风控参数设置，保证各投资组合的投资比例合规；参与各投资组合新股申购、一级债申购、银行间交易等场外交易的风险识别与评估，保证各投资组合场外交易的事中合规控 制；负责各投资组合投资绩效、风险的计量和控制。 本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。 第 36 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 6.4.13.2信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。 本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的活期银行存款存放在本基金的托管行兴业银行，与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。 本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。 本基金债券投资的信用评级情况按《中国人民银行信用评级管理指导意见》设定的标 准统计及汇总。 6.4.13.2.1按短期信用评级列示的债券投资 单位：人民币元 短期信用评级 本期末 上年度末 2016年06月30日 2015年12月31日 A-1 533,194,000.00 1,244,338,000.00 A-1以下 － － 未评级 361,227,000.00 993,216,000.00 合计 894,421,000.00 2,237,554,000.00 注：未评级债券均为政策银行债及短期融资券。 6.4.13.2.2按长期信用评级列示的债券投资 单位：人民币元 长期信用评级 本期末 上年度末 2016年06月30日 2015年12月31日 AAA 55,029,000.00 104,472,197.00 AAA以下 1,713,627,103.00 2,174,117,084.70 未评级 479,546,000.00 51,915,000.00 合计 2,248,202,103.00 2,330,504,281.70 注：未评级债券均为政策银行债。 第 37 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 6.4.13.3流动性风险 流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。 针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况 进行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。 本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请 的处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。 针对投资品种变现的流动性风险，本基金的基金管理人通过独立的风险管理部门设定流动性比例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析，包括组合持仓集中度指标、组合在短时间内变现能力的综合指标、组合中变现能力较差的投资品种比例以及流通受限的投资品种比例等。本基金投资于一家公司发行的股票市值不超过基金资产净值的10%，且本基金与由本基金的基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的10%。本基金所持大部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易，因此除附注6.4.12中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外，其余均能以合理价格适时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。 于2016年6月30日，除卖出回购金融资产款余额中有633,579,090.63元将在一个月以内到期且计息(该利息金额不重大)外，本基金所承担的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计息，可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合约到期现金流量。 6.4.13.4市场风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 6.4.13.4.1利率风险 利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。 本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整 第 38 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。 本基金主要投资于交易所及银行间市场交易的固定收益品种，因此存在相应的利率风险。本基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、结算备付金、存出保证金及债券投资等。 6.4.13.4.1.1利率风险敞口 单位：人民币元 本期末 2016年06月30 1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计 日 资产 银行存款 22,977,067 － － － 22,977,067 .70 .70 结算备付金 7,309,144. － － － 7,309,144. 25 25 存出保证金 189,300.26 － － － 189,300.26 交易性金融资 968,923,89 1,400,011, 773,687,30 143,956,79 3,286,579, 产 4.50 908.50 0.00 1.99 894.99 应收证券清算 － － － 96,050,383 96,050,383 款 .23 .23 应收利息 － － － 76,813,609 76,813,609 .46 .46 应收申购款 66,862.93 － － 1,911,687. 1,978,550. 30 23 资产总计 999,466,26 1,400,011, 773,687,30 318,732,47 3,491,897, 9.64 908.50 0.00 1.98 950.12 负债 卖出回购金融 633,579,09 － － － 633,579,09 资产款 0.63 0.63 应付证券清算 － － － 38,833.37 38,833.37 款 应付赎回款 － － － 14,073,900 14,073,900 .23 .23 第 39 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 应付管理人报 － － － 1,660,134. 1,660,134. 酬 52 52 应付托管费 － － － 474,324.16 474,324.16 应付销售服务 － － － 237,687.28 237,687.28 费 应付交易费用 － － － 280,983.00 280,983.00 应交税费 － － － 814,404.89 814,404.89 应付利息 － － － 59,818.58 59,818.58 其他负债 － － － 310,465.07 310,465.07 负债总计 633,579,09 － － 17,950,551 651,529,64 0.63 .10 1.73 利率敏感度缺 365,887,17 1,400,011, 773,687,30 300,781,92 2,840,368, 口 9.01 908.50 0.00 0.88 308.39 上年度末 2015年12月31 1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计 日 资产 银行存款 67,168,935 － － － 67,168,935 .51 .51 结算备付金 13,958,498 － － － 13,958,498 .05 .05 存出保证金 141,647.27 － － － 141,647.27 交易性金融资 2,349,963, 1,729,760, 488,333,85 93,456,352 4,661,514, 产 645.12 783.32 3.26 .02 633.72 应收利息 － － － 79,657,367 79,657,367 .92 .92 应收申购款 186,991.83 － － 17,022,837 17,209,829 .19 .02 资产总计 2,431,419, 1,729,760, 488,333,85 190,136,55 4,839,650, 717.78 783.32 3.26 7.13 911.49 负债 卖出回购金融 1,279,098, － － － 1,279,098, 第 40 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 资产款 144.50 144.50 应付证券清算 － － － 11,800,277 11,800,277 款 .30 .30 应付赎回款 － － － 54,022,864 54,022,864 .28 .28 应付管理人报 － － － 2,334,831. 2,334,831. 酬 23 23 应付托管费 － － － 667,094.64 667,094.64 应付销售服务 － － － 406,508.76 406,508.76 费 应付交易费用 － － － 104,194.00 104,194.00 应交税费 － － － 814,404.89 814,404.89 应付利息 － － － 204,253.90 204,253.90 其他负债 － － － 602,677.20 602,677.20 负债总计 1,279,098, － － 70,957,106 1,350,055, 144.50 .20 250.70 利率敏感度缺 1,152,321, 1,729,760, 488,333,85 119,179,45 3,489,595, 口 573.28 783.32 3.26 0.93 660.79 注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早 予以分类。 6.4.13.4.1.2利率风险的敏感性分析 假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变。 对资产负债表日基金资产净值的 分析 相关风险变量的变动 影响金额（单位：人民币元） 本期末 上年度末 2016年06月30日 2015年12月31日 市场利率下降25个基点 15,728,534.01 20,983,180.15 市场利率上升25个基点 -15,540,565.87 -20,743,748.23 6.4.13.4.2外汇风险 第 41 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。 6.4.13.4.3其他价格风险 其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场交易的股票和债券，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。 本基金的基金管理人在构建和管理投资组合的过程中，采用"自上而下"的策略，通过对宏观经济情况及政策的分析，结合证券市场运行情况，做出资产配置及组合构建的决定；通过对单个证券的定性分析及定量分析，选择符合基金合同约定范围的投资品种进行投资。本基金的基金管理人定期结合宏观及微观环境的变化，对投资策略、资产配置、投资组合进行修正，来主动应对可能发生的市场价格风险。 本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。本基金对债券等固定收益类证券的投资比例不低于基金资产的80%，持有现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%；对股票等权益类资产的投资比例不超过基金资产的20%，其中，权证投资占基金资产净值的比例为0%-3%。此外，本基金的基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，包括 VaR(Value at Risk)指标等来测试本基金面临的潜在价格风险，及时可靠地对风险进 行跟踪和控制。 6.4.13.4.3.1其他价格风险敞口 单位：人民币元 本期末 上年度末 项目 2016年06月30日 2015年12月31日 公允价值 占基金资产净 公允价值 占基金资产净 值比例（%） 值比例（%） 交易性金融资 143,956,791.9 5.07 93,456,352.02 2.68 产-股票投资 9 交易性金融资 － － － － 产-债券投资 交易性金融资 － － － － 产－贵金属投 第 42 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 资 衍生金融资产 － － － － －权证投资 其他 － － － － 合计 143,956,791.9 5.07 93,456,352.02 2.68 9 6.4.13.4.3.2其他价格风险的敏感性分析 于2016年6月30日，本基金持有的交易性权益类投资占资产净值的比例为5.07%，因此除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素的变动对于本基金资产净值无重大影响（2015年12月31日：同）。 6.4.14有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 (1) 公允价值 (a) 金融工具公允价值计量的方法 公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次决定： 第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。 第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。 第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。 (b) 持续的以公允价值计量的金融工具 (i) 各层次金融工具公允价值 于2016年6月30日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属于第一层次的余额为134,081,791.99元，属于第二层次的余额为 3,152,498,103.00元，无属于第三层次的余额(2015年12月31日：第一层次 99,988,549.02元，第二层次4,561,526,084.70元，无第三层次)。 (ii)公允价值所属层次间的重大变动 对于证券交易所上市的股票，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关股票的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票公允价值应属第二层次还是第三层次。对于在证券交易所上市或挂牌转让的不含权固定收益品种 第 43 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 (可转换债券、资产支持证券和私募债券除外)，本基金于2015年3月26日起改为采用 中证指数有限公司根据《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于2015年1季 度固定收益品种的估值处理标准》所独立提供的估值结果确定公允价值，并将相关债 券的公允价值从第一层次调整至第二层次。 (iii)第三层次公允价值余额和本期变动金额 无。 (c)非持续的以公允价值计量的金融工具 于2016年6月30日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2015年12月31日：同)。 (d)不以公允价值计量的金融工具 不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价 值与公允价值相差很小。 (2)除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。 §7 投资组合报告 7.1期末基金资产组合情况 金额单位：人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产 的比例（%） 1 权益投资 143,956,791.99 4.12 其中：股票 143,956,791.99 4.12 2 固定收益投资 3,142,623,103.00 90.00 其中：债券 3,142,623,103.00 90.00 资产支持证券 － － 3 贵金属投资 － － 4 金融衍生品投资 － － 5 买入返售金融资产 － － 其中：买断式回购的买入返售金融资产 － － 6 银行存款和结算备付金合计 30,286,211.95 0.87 6 其他资产 175,031,843.18 5.01 7 合计 3,491,897,950.12 100.00 第 44 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 7.2期末按行业分类的股票投资组合 金额单位：人民币元 代码 行业类别 公允价值 占基金资产净值比 例(%) A 农、林、牧、渔业 － － B 采矿业 － － C 制造业 113,603,068.27 4.00 D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 － － E 建筑业 － － F 批发和零售业 － － G 交通运输、仓储和邮政业 － － H 住宿和餐饮业 － － I 信息传输、软件和信息技术服务业 － － J 金融业 － － K 房地产业 1,489,000.00 0.05 L 租赁和商务服务业 － － M 科学研究和技术服务业 － － N 水利、环境和公共设施管理业 － － O 居民服务、修理和其他服务业 － － P 教育 － － Q 卫生和社会工作 － － R 文化、体育和娱乐业 － － S 综合 28,864,723.72 1.02 合计 143,956,791.99 5.07 7.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 序号 股票代 股票名称 数量（股） 公允价值 占基金资产净 码 值比例（％） 1 600805 悦达投资 3,325,429 28,864,723.72 1.02 2 601633 长城汽车 3,299,934 27,851,442.96 0.98 3 000572 海马汽车 4,081,216 21,181,511.04 0.75 第 45 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 4 002583 海能达 1,549,180 18,652,127.20 0.66 5 300207 欣旺达 549,945 14,117,088.15 0.50 6 000932 华菱钢铁 2,500,000 9,875,000.00 0.35 7 300296 利亚德 299,975 9,497,208.50 0.33 8 300389 艾比森 299,906 7,368,690.42 0.26 9 002236 大华股份 300,000 3,930,000.00 0.14 10 000534 万泽股份 100,000 1,489,000.00 0.05 11 600398 海澜之家 100,000 1,130,000.00 0.04 7.4报告期内股票投资组合的重大变动 7.4.1累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细 金额单位：人民币元 序号 股票代 股票名称 本期累计买入金额 占期初基金资产净值比例 码 (%) 1 600805 悦达投资 28,767,319.36 0.82 2 601633 长城汽车 28,727,120.20 0.82 3 300296 利亚德 23,862,224.00 0.68 4 000572 海马汽车 22,110,751.56 0.63 5 000933 *ST神火 19,357,565.10 0.55 6 300207 欣旺达 18,225,797.70 0.52 7 002583 海能达 16,803,698.51 0.48 8 002638 勤上光电 14,597,220.15 0.42 9 002138 顺络电子 10,484,089.03 0.30 10 000932 华菱钢铁 9,801,500.00 0.28 11 000028 国药一致 9,788,117.87 0.28 12 000959 首钢股份 9,565,236.00 0.27 13 600276 恒瑞医药 8,808,985.00 0.25 14 002074 国轩高科 8,040,636.83 0.23 15 300389 艾比森 7,711,756.67 0.22 16 000534 万泽股份 5,898,851.56 0.17 17 600115 东方航空 5,726,000.00 0.16 第 46 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 18 000049 德赛电池 5,470,067.00 0.16 19 002236 大华股份 5,192,271.50 0.15 20 002171 楚江新材 5,010,714.00 0.14 注：本项的"买入金额"均按买入成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 7.4.2累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细 金额单位：人民币元 序号 股票代 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净值比例 码 (%) 1 600433 冠豪高新 24,644,270.20 0.71 2 000933 *ST神火 18,772,820.90 0.54 3 002444 巨星科技 16,522,928.00 0.47 4 000049 德赛电池 16,026,408.76 0.46 5 002638 勤上光电 15,112,798.12 0.43 6 300296 利亚德 14,369,955.00 0.41 7 600681 万鸿集团 12,658,417.93 0.36 8 000028 国药一致 10,490,395.66 0.30 9 000959 首钢股份 10,185,233.39 0.29 10 002138 顺络电子 10,147,909.58 0.29 11 600276 恒瑞医药 9,394,978.08 0.27 12 300367 东方网力 8,341,009.44 0.24 13 002074 国轩高科 8,223,878.00 0.24 14 300243 瑞丰高材 6,397,697.28 0.18 15 002171 楚江新材 5,951,779.00 0.17 16 600115 东方航空 5,283,500.00 0.15 17 000534 万泽股份 4,054,615.00 0.12 18 300070 碧水源 3,988,180.45 0.11 19 300207 欣旺达 3,682,507.00 0.11 20 002206 海 利 得 3,198,232.00 0.09 注：本项"卖出金额"均按卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 第 47 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 7.4.3买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 金额单位：人民币元 买入股票成本（成交）总额 281,768,890.21 卖出股票收入（成交）总额 215,365,797.54 注：本项"买入股票成本"、 "卖出股票收入"均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列， 不考虑相关交易费用。 7.5期末按债券品种分类的债券投资组合 金额单位：人民币元 序号 债券品种 公允价值 占基金资产净 值比例（％） 1 国家债券 － － 2 央行票据 － － 3 金融债券 619,523,000.00 21.81 其中：政策性金融债 619,523,000.00 21.81 4 企业债券 1,499,640,103.00 52.80 5 企业短期融资券 754,444,000.00 26.56 6 中期票据 269,016,000.00 9.47 8 可转债 － － 9 其他 － － 10 合计 3,142,623,103.00 110.64 7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 金额单位：人民币元 序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值 占基金资产净 值比例(%) 1 011599741 15悦达 2,000,000 201,140,000.0 7.08 SCP002 0 2 160206 16国开06 1,500,000 149,820,000.0 5.27 0 3 160402 16农发02 1,100,000 109,692,000.0 3.86 第 48 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 0 4 1480528 14世园投资 1,000,000 106,420,000.0 3.75 债 0 5 150416 15农发16 1,000,000 100,000,000.0 3.52 0 7.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 7.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属。 7.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 7.10报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 本基金本报告期末未持有股指期货。 7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 本基金本报告期末未持有国债期货。 7.12投资组合报告附注 7.12.1本报告期内未发现基金投资的前十名证券的发行主体被监管部门立案调查， 未发现在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。 7.12.2基金投资的前十名股票，均为基金合同规定备选股票库之内的股票。 7.12.3期末其他各项资产构成 单位：人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 189,300.26 2 应收证券清算款 96,050,383.23 3 应收股利 － 第 49 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 4 应收利息 76,813,609.46 5 应收申购款 1,978,550.23 6 其他应收款 － 7 待摊费用 － 8 其他 － 9 合计 175,031,843.18 7.12.4期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 7.12.5期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 序号 股票代码 股票名称 流通受限部分 占基金资产净 流通受限情况 的公允价值 值比例（%） 说明 1 000932 华菱钢铁 9,875,000.00 0.35 重大资产重组 7.12.6投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §8基金份额持有人信息 8.1期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位：份 持有人结构 份额 持有人户数 户均持有的 机构投资者 个人投资者 级别 (户) 基金份额 持有 占总份 持有 占总份 份额 额 份额 额 比例 比例 天弘永 5,425 119,845.20 180,753,65 27.80% 469,406,57 72.20% 利债券A 6.52 2.63 天弘永 17,119 112,799.40 1,829,704, 94.75% 101,308,19 5.25% 利债券B 735.10 8.06 天弘永 2 6,300.49 12,600.89 100.00% 0.09 － 第 50 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 利债券E 合计 22,546 114,485.31 2,010,470, 77.89% 570,714,77 22.11% 992.51 0.78 注：机构/个人投资者持有基金份额占总份额比例的计算中，针对A、B、E类分级基金，比例的分 母采用A、B、E类各自级别的份额；对合计数，比例的分母采用A、B、E类分级基金份额的合计数 （即期末基金份额总额）。 8.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 项目 份额级别 持有份额总数（份）占基金总份额比例 天弘永利债券A 13,464.53 － 基金管理人所有从业人员 天弘永利债券B 293,026.76 0.02% 持有本开放式基金 天弘永利债券E － － 合计 306,491.29 0.01% 8.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 本基金本报告期末未有本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人及基金经理持有本开放式基金份额的情况。 §9 开放式基金份额变动 单位：份 天弘永利债券A 天弘永利债券B 天弘永利债券E 基金合同生效日(2008年04 286,902,133.47 398,125,174.05 238,252.02 月18日)基金份额总额 本报告期期初基金份额总额 958,219,557.44 2,208,648,787.24 － 本报告期基金总申购份额 376,162,436.02 899,891,604.64 77,620,357.60 减：本报告期基金总赎回份 684,221,764.31 1,177,527,458.72 77,846,008.64 额 本报告期基金拆分变动份额 － － － 本报告期期末基金份额总额 650,160,229.15 1,931,012,933.16 12,600.98 注：总申购份额含红利再投、转换转入份额；总赎回份额含转换转出份额。 §10重大事件揭示 10.1基金份额持有人大会决议 第 51 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 本报告期内本基金未召开基金份额持有人大会决议。10.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 本报告期内，宁辰先生已离任本公司副总经理职务，敬请投资者关注本公司于2016年4月30日披露的《天弘基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告》，基金托管人的专门基金托管部门未发生重大人事变动。 10.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 本报告期内没有发生涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。10.4基金投资策略的改变 本报告期内本基金投资策略没有改变。10.5基金改聘会计师事务所情况 本报告期内本基金所聘用的会计师事务所未发生改变。10.6管理人、托管人及其高级管理人员受监管部门稽查或处罚的情况 本报告期内本基金管理人、托管人及其高级管理人员没有发生受稽查或处罚的情况。 10.7基金租用证券公司交易单元的有关情况 10.7.1基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位：人民币元 交易单 股票交易 应支付该券商的佣金 券商名称 元 成交金 占当期股票 占当期佣金 备注 数量 额 成交总额比 佣金 总量的比例 例 渤海证券 1 82,302,1 16.56% 76,648.09 16.56% 45.25 光大证券 1 65,653,1 13.21% 61,143.09 13.21% 50.56 招商证券 2 258,860, 52.07% 241,077.82 52.07% 619.84 第 52 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 民生证券 1 37,052,0 7.45% 34,507.06 7.45% 77.89 中银国际 1 53,266,6 10.71% 49,607.96 10.71% 94.21 10.7.2基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 金额单位：人民币元 债券交易 债券回购交易 权证交易 券商名称 成交金 占当期债券 成交金 占当期债券 成交 占当期权证 额 成交总额比例 额 回购成交总 金额 成交总额比 额比例 例 渤海证券 20,577,0 5.14% 3,800,50 11.83% － － 80.28 0,000 光大证券 19,274,7 4.82% 4,650,20 14.47% － － 97.30 0,000 招商证券 150,036, 37.48% 10,387,7 32.32% － － 274.45 00,000 民生证券 75,002,8 18.74% 179,900, 0.56% － － 32.25 000 中银国际 135,406, 33.83% 13,119,4 40.82% － － 663.76 00,000 注：1、基金专用交易单元的选择标准为：该证券经营机构财务状况良好，各项财务指标显示公 司经营状况稳定；经营行为规范，内控制度健全，最近两年未因重大违规行为受到监管机关的处 罚；研究实力较强，能及时、全面、定期向基金管理人提供高质量的咨询服务，包括宏观经济报 告、市场分析报告、行业研究报告、个股分析报告及全面的信息服务； 2、基金专用交易单元的选择程序：本基金管理人根据上述标准进行考察后，确定选用交易席位 的证券经营机构。然后基金管理人和被选用的证券经营机构签订交易席位租用协议； 3、本期新租用交易单：无； 4、本基金报告期内停止租用交易单元：无。 10.8其他重大事件 序号 公告事项 信息披露方式 披露日期 天弘基金管理有限公司关于2016 1 年1月4日指数熔断期间调整旗下 中国证监会指定媒介 2016-01-04 部分基金开放时间的公告 2 天弘基金管理有限公司关于在指 中国证监会指定媒介 2016-01-06 数熔断实施期间调整旗下交易所 第 53 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 场内基金开放时间的公告 天弘基金管理有限公司关于2016 3 年1月7日指数熔断期间调整旗下 中国证监会指定媒介 2016-01-07 部分基金开放时间的公告 天弘基金管理有限公司关于增加 上海汇付金融服务有限公司为旗 4 下基金代销机构并开通定投及转 中国证监会指定媒介 2016-01-12 换业务以及参加其相关费率优惠 活动的公告 天弘基金管理有限公司关于增加 深圳市新兰德证券投资咨询有限 5 公司为旗下基金代销机构并开通 中国证监会指定媒介 2016-01-14 定投及转换业务以及参加其相关 费率优惠活动的公告 天弘基金管理有限公司关于增加 中经北证（北京）资产管理有限 6 公司 为旗下基金代销机构并开 中国证监会指定媒介 2016-01-20 通定投及转换业务以及参加其相 关费率优惠活动的公告 天弘基金管理有限公司关于增加 7 上海利得基金销售有限公司为旗 中国证监会指定媒介 2016-01-22 下基金代销机构以及参加其相关 费率优惠活动的公告 8 天弘永利债券型证券投资基金 中国证监会指定媒介 2016-01-22 2015年第4季度报告 天弘基金管理有限公司关于对使 9 用余额宝支付功能申购的投资者 中国证监会指定媒介 2016-01-28 开展费率优惠活动的公告 天弘基金管理有限公司关于增加 深圳富济财富管理有限公司为旗 10 下基金代销机构并开通定投及转 中国证监会指定媒介 2016-02-24 换业务以及参加其相关费率优惠 活动的公告 第 54 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 天弘基金管理有限公司关于对使 11 用“财富通”银联支付渠道进行 中国证监会指定媒介 2016-02-24 申（认）购的投资者开展费率优 惠活动的公告 12 天弘永利债券型证券投资基金第 中国证监会指定媒介 2016-02-25 23次分红公告 天弘基金管理有限公司关于提醒 13 客户谨防虚假客服电话诈骗的风 中国证监会指定媒介 2016-03-05 险提示公告 天弘基金管理有限公司关于对使 14 用余额宝支付功能申（认）购的 中国证监会指定媒介 2016-03-09 投资者开展费率优惠活动的公告 天弘基金管理有限公司关于增加 上海中正达广投资管理有限公司 15 为旗下基金代销机构并开通定投 中国证监会指定媒介 2016-03-11 及转换业务以及参加其相关费率 优惠活动的公告 天弘基金管理有限公司关于增加 大泰金石投资管理有限公司为旗 16 下基金代销机构并开通转换业务 中国证监会指定媒介 2016-03-17 以及参加其相关费率优惠活动的 公告 天弘基金管理有限公司关于增加 浙江金观诚财富管理有限公司为 17 旗下基金代销机构并开通定投及 中国证监会指定媒介 2016-03-18 转换业务以及参加其相关费率优 惠活动的公告 18 天弘永利债券型证券投资基金 中国证监会指定媒介 2016-03-30 2015年年度报告 19 天弘永利债券型证券投资基金 中国证监会指定媒介 2016-03-30 2015年年度报告摘要 20 天弘基金管理有限公司关于旗下 中国证监会指定媒介 2016-04-01 部分基金参加深圳市新兰德证券 第 55 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 投资咨询有限公司申购及定投费 率优惠活动的公告 天弘基金管理有限公司关于增加 上海联泰资产管理有限公司为旗 21 下基金代销机构并开通定投及转 中国证监会指定媒介 2016-04-01 换业务以及参加其相关费率优惠 活动的公告 22 天弘基金管理有限公司广州分公 中国证监会指定媒介 2016-04-07 司关于营业场所变更的公告 天弘基金管理有限公司关于增加 23 北京新浪仓石基金销售有限公司 中国证监会指定媒介 2016-04-15 为旗下基金代销机构以及参加其 相关费率优惠活动的公告 天弘基金管理有限公司关于增加 24 北京懒猫金融信息服务有限公司 中国证监会指定媒介 2016-04-21 为旗下部分基金代销机构的公告 25 天弘永利债券型证券投资基金 中国证监会指定媒介 2016-04-21 2016年第1季度报告 26 天弘基金管理有限公司公告 中国证监会指定媒介 2016-04-23 27 天弘基金管理有限公司关于高级 中国证监会指定媒介 2016-04-30 管理人员变更的公告 28 天弘永利债券型证券投资基金第 中国证监会指定媒介 2016-05-06 24次分红公告 天弘基金管理有限公司关于参加 29 中证金牛（北京）投资咨询有限 中国证监会指定媒介 2016-05-09 公司相关费率优惠活动的公告 关于天弘永利债券型证券投资基 30 金增设E类基金份额并相应修订 中国证监会指定媒介 2016-05-10 基金合同部分条款的公告 31 天弘永利债券型证券投资基金托 中国证监会指定媒介 2016-05-10 管协议 32 天弘永利债券型证券投资基金基 中国证监会指定媒介 2016-05-10 金合同 第 56 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 关于增加北京蒽次方资产管理有 限公司为天弘永利债券型证券投 33 资基金E类基金份额的代销机构 中国证监会指定媒介 2016-05-12 并开通定投及转换业务以及参加 其相关费率优惠活动的公告 天弘基金管理有限公司关于开展 34 指定基金份额转换业务费率优惠 中国证监会指定媒介 2016-05-18 活动的公告 天弘基金管理有限公司关于旗下 35 基金参加杭州数米基金销售有限 中国证监会指定媒介 2016-05-30 公司（认）申购费率优惠活动的 公告 天弘基金管理有限公司关于增加 北京蛋卷基金销售有限公司为旗 36 下部分基金销售机构并开通定投 中国证监会指定媒介 2016-05-30 及转换业务以及参加其相关费率 优惠活动的公告 37 天弘永利债券型证券投资基金招 中国证监会指定媒介 2016-06-01 募说明书（更新） 38 天弘永利债券型证券投资基金招 中国证监会指定媒介 2016-06-01 募说明书（更新）摘要 天弘基金管理有限公司关于旗下 39 部分基金开通基金转换业务的公 中国证监会指定媒介 2016-06-07 告 天弘基金管理有限公司关于旗下 40 部分基金开展申购费率优惠活动 中国证监会指定媒介 2016-06-16 的公告 天弘基金管理有限公司关于增加 北京广源达信投资管理有限公司 41 为旗下基金销售机构并开通转换 中国证监会指定媒介 2016-06-16 业务以及参加其相关费率优惠活 动的公告 42 天弘基金管理有限公司关于增加 中国证监会指定媒介 2016-06-20 第 57 页 共 58 页 天弘永利债券型证券投资基金2016年半年度报告 泰信财富投资管理有限公司为旗 下基金销售机构并开通转换业务 以及参加其相关费率优惠活动的 公告 天弘基金管理有限公司关于旗下 43 部分基金在新浪仓石开通定投业 中国证监会指定媒介 2016-06-22 务的公告 天弘基金管理有限公司关于在网 44 上交易系统开通易宝支付的第三 中国证监会指定媒介 2016-06-24 方支付业务并实施申购费率优惠 的公告 天弘基金管理有限公司关于旗下 45 基金参加交通银行股份有限公司 中国证监会指定媒介 2016-06-30 申购费率优惠活动的公告 §11 备查文件目录 11.1备查文件目录 1、中国证监会批准设立天弘永利债券型证券投资基金的文件 2、天弘永利债券型证券投资基金基金合同 3、天弘永利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 4、天弘永利债券型证券投资基金托管协议 5、天弘基金管理有限公司批准成立批件 6、报告期内在指定报刊上披露的各项公告 11.2存放地点 天津市河西区马场道59号天津国际经济贸易中心A座16层11.3查阅方式 投资者可到基金管理人的办公场所及网站或基金托管人的办公场所免费查阅备查文件，在支付工本费后，可在合理时间内取得上述文件的复制件或复印件。 公司网站：www.thfund.com.cn 天弘基金管理有限公司 二〇一六年八月二十九日 第 58 页 共 58 页