工银瑞信香港中小盘股票型证券投资基金 （QDII) 2022 年中期报告 2022 年 6 月 30 日 基金管理人：工银瑞信基金管理有限公司 基金托管人：中国银行股份有限公司 送出日期：2022 年 8 月 31 日 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本中期报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2022 年 8 月 29 日复核了本报告 中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2022 年 1 月 1 日起至 6 月 30 日止。 1.2 目录 §1 重要提示及目录 ...... 2 1.1 重要提示...... 2 1.2 目录...... 3 §2 基金简介 ...... 5 2.1 基金基本情况...... 5 2.2 基金产品说明...... 5 2.3 基金管理人和基金托管人 ...... 5 2.4 境外投资顾问和境外资产托管人 ...... 6 2.5 信息披露方式...... 6 2.6 其他相关资料...... 6 §3 主要财务指标和基金净值表现...... 6 3.1 主要会计数据和财务指标 ...... 6 3.2 基金净值表现...... 7 3.3 其他指标...... 8 §4 管理人报告...... 8 4.1 基金管理人及基金经理情况 ...... 8 4.2 境外投资顾问为本基金提供投资建议的主要成员简介...... 10 4.3 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明...... 10 4.4 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ...... 10 4.5 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明...... 11 4.6 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望...... 11 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ...... 11 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ...... 12 4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明...... 12 §5 托管人报告......12 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ...... 12 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明...... 12 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见...... 12 §6 半年度财务会计报告（未经审计）......13 6.1 资产负债表 ...... 13 6.2 利润表......14 6.3 净资产（基金净值）变动表 ...... 16 6.4 报表附注......19 §7 投资组合报告 ......43 7.1 期末基金资产组合情况 ...... 43 7.2 期末在各个国家（地区）证券市场的权益投资分布...... 44 7.3 期末按行业分类的权益投资组合 ...... 44 7.4 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有权益投资明细...... 44 7.5 报告期内权益投资组合的重大变动 ...... 47 7.6 期末按债券信用等级分类的债券投资组合 ...... 50 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细...... 50 7.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细...... 50 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明细...... 50 7.10 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细...... 50 7.11 投资组合报告附注 ...... 50 §8 基金份额持有人信息......51 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ...... 51 8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ...... 51 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况...... 51 §9 开放式基金份额变动......51 §10 重大事件揭示 ......52 10.1 基金份额持有人大会决议 ...... 52 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动...... 52 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼...... 52 10.4 基金投资策略的改变 ...... 52 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ...... 52 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况...... 52 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ...... 52 10.8 其他重大事件 ...... 55 §11 影响投资者决策的其他重要信息 ......55 11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况...... 55 11.2 影响投资者决策的其他重要信息 ...... 56 §12 备查文件目录 ......56 12.1 备查文件目录 ...... 56 12.2 存放地点......56 12.3 查阅方式......56 §2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 工银瑞信香港中小盘股票型证券投资基金（QDII) 基金简称 工银香港中小盘 基金主代码 002379 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2016 年 3 月 9 日 基金管理人 工银瑞信基金管理有限公司 基金托管人 中国银行股份有限公司 报告期末基金份额总 122,145,498.73 份 额 基金合同存续期 不定期 2.2 基金产品说明 投资目标 本基金主要通过投资于在香港上市的中小盘中国概念股票，持续 关注经济转型中新业态和政策扶持的行业带来的投资机会，力争 获取超越业绩比较基准的投资回报。 投资策略 本基金运用国际化的视野审视中国经济和资本市场，依据定量和 定性相结合的方法，考虑经济情景、类别资产收益风险预期等因 素，在股票与债券等资产类别之间进行资产配置。 在股票选择 策略方面，本基金的股票资产主要投资于在香港及其他境外证券 市场交易的中小盘中国概念股，其中投资于香港上市的中小盘中 国概念股票的比例不低于非现金基金资产的 80%。本基金建立 了系统化、纪律化的投资流程，遵循初选投资对象、成长性评 估、投资吸引力评估、组合构建及优化等过程，选择具有投资价 值的中小盘股票，构造投资组合。 业绩比较基准 恒生综合中型股指数收益率×50%+恒生综合小型股指数收益率× 30%+香港三个月期银行同业拆借利率×20%。 风险收益特征 本基金是投资于香港等海外市场中小盘中国概念股的股票型基 金，预期收益及风险水平高于货币市场基金、债券型基金和混合 型基金。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 工银瑞信基金管理有限公司 中国银行股份有限公司 信息披 姓名 朱碧艳 许俊 露负责 联系电话 400-811-9999 95566 人 电子邮箱 customerservice@icbccs.com.cn fcid@bankofchina.com 客户服务电话 400-811-9999 95566 传真 010-66583158 010-66594942 注册地址 北京市西城区金融大街 5 号、甲 北京市西城区复兴门内大街 1 5 号 9 层甲 5 号 901 号 办公地址 北京市西城区金融大街 5 号新盛 北京市西城区复兴门内大街 1 大厦 A 座 6-9 层 号 邮政编码 100033 100818 法定代表人 赵桂才 刘连舸 2.4 境外投资顾问和境外资产托管人 项目 境外投资顾问 境外资产托管人 英文 - Bank of China (Hong Kong) 名称 Limited 中文 - 中国银行（香港）有限公司 注册地址 - 香港花园道 1 号中银大厦 办公地址 - 香港花园道 1 号中银大厦 邮政编码 - - 注：本基金本报告期未聘请境外投资顾问。 2.5 信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报 登载基金中期报告正文的管理人互联网网 www.icbccs.com.cn 址 基金中期报告备置地点 基金管理人或基金托管人的住所 2.6 其他相关资料 项目 名称 办公地址 注册登记机构 工银瑞信基金管理有限公司 北京市西城区金融大街 5 号新 盛大厦 A 座 6-9 层 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 3.1.1 期间数据和指标 报告期(2022 年 1 月 1 日-2022 年 6 月 30 日) 本期已实现收益 -3,180,095.58 本期利润 -41,289,022.86 加权平均基金份额本期利润 -0.3485 本期加权平均净值利润率 -21.61% 本期基金份额净值增长率 -17.85% 3.1.2 期末数据和指标 报告期末(2022 年 6 月 30 日) 期末可供分配利润 -14,421,670.92 期末可供分配基金份额利润 -0.1181 期末基金资产净值 199,590,997.69 期末基金份额净值 1.634 3.1.3 累计期末指标 报告期末(2022 年 6 月 30 日) 基金份额累计净值增长率 63.40% 注：1、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 2、本期已实现收益是指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 3、期末可供分配利润，为期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。 4、所列数据截止到报告期最后一日，无论该日是否为开放日或交易所的交易日。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 份额净 份额净值 业绩比较 业绩比较基准 阶段 值增长 增长率标 基准收益 收益率标准差 ①－③ ②－④ 率① 准差② 率③ ④ 过去一个月 5.28% 1.77% 2.71% 0.98% 2.57% 0.79% 过去三个月 4.54% 2.19% 4.95% 1.35% -0.41% 0.84% 过去六个月 -17.85% 2.41% -5.10% 1.66% - 0.75% 12.75% 过去一年 -29.05% 2.09% -22.42% 1.44% -6.63% 0.65% 过去三年 41.35% 1.87% -3.89% 1.29% 45.24% 0.58% 自基金合同生效 63.40% 1.57% 12.80% 1.10% 50.60% 0.47% 起至今 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 注：1、本基金基金合同于 2016 年 03 月 09 日生效。 2、根据基金合同规定，本基金建仓期为 6 个月。截至本报告期末，本基金的投资符合基金合 同关于投资范围及投资限制的规定。 3.3 其他指标 无。 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 工银瑞信基金管理有限公司是由中国工商银行和瑞士信贷合资设立的基金管理公司，成立于2005 年 6 月。目前，公司在北京、上海、深圳等地设有分公司，分别在香港和上海设有全资子公司-工银瑞信资产管理(国际)有限公司、工银瑞信投资管理有限公司。 自成立以来，公司坚持“以稳健的投资管理，为客户提供卓越的理财服务”为使命，依托强大的股东背景、稳健的经营理念、科学的投研体系、严密的风控机制和资深的管理团队，立足专业化、综合化、国际化、数字化，坚持“稳健投资、价值投资、长期投资、绿色投资、责任投资”，致力于为广大投资者提供一流的投资管理服务。 公司秉持“以人为本”的理念，全方位引入国内外优秀人才，组建了一支风格稳健、诚信敬业、创新进取、团结协作的专业团队。经过十多年的发展，工银瑞信(含子公司)已拥有公募基金、 私募资产管理计划、社保基金境内外委托投资、基本养老保险基金委托投资、保险资金委托投资、企业年金、职业年金、养老金产品等多项产品管理人资格和 QDII、QFII、RQFII、公募基金投顾等多项业务资格，成为国内业务资格全面、产品种类丰富、经营业绩优秀、资产管理规模领先、业务发展均衡的基金管理公司之一。 工银瑞信(含子公司)以持续优秀的投资业绩、完善周到的服务，为逾 7700 万境内外个人和机构投资者提供涵盖公募与私募、上市与非上市、境内与跨境业务的财富管理服务，赢得了广大基 金投资人、企业年金客户、私募资产管理计划客户等的认可和信赖。截至 2022 年 6 月 30 日，工 银瑞信(含子公司)旗下管理 216只公募基金和多个年金、私募资产管理计划，资产管理总规模 1.78万亿元,养老金管理规模居行业领先。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介 任本基金的基金经理 姓名 职务 （助理）期限 证券从 说明 任职日期 离任日期 业年限 先后在 KPMG 担任助理经理，在嘉实基金 担任中级研究员；2014 年加入工银瑞信， 现任投资副总监、权益投资能力一中心负 责人、权益投资能力七中心负责人、基金 经理 。2016 年 6 月 22 日至 2018 年 8 月 28 日，担任工银瑞信互联网加股票型证 券投资基金基金经理；2017 年 7 月 25 日 至今，担任工银瑞信信息产业混合型证券 投资副总 投资基金基金经理；2020 年 9 月 10 日至 单文 监、本基 2022 年 1 - 13 年 今，担任工银瑞信创新精选一年定期开放 金的基金 月 11 日 混合型证券投资基金基金经理；2020 年 经理 12 月 2 日至今，担任工银瑞信互联网加 股票型证券投资基金基金经理；2020 年 12 月 21 日至今，担任工银瑞信红利优享 灵活配置混合型证券投资基金基金经理； 2021 年 2 月 4 日至今，担任工银瑞信创 新成长混合型证券投资基金基金经理； 2022 年 1 月 11 日至今，担任工银瑞信香 港中小盘股票型证券投资基金（QDII）基 金经理。 先后在第一金证券、统一投信担任分析 师，在群益投信担任资深分析师、基金经 赵 宪 本基金的 2018 年 2022 年 1 理，在永丰投信担任资深分析师，在华顿 成 基金经理 12 月 25 月 10 日 22 年 投信、日盛投信担任基金经理；2018 年加 日 入工银瑞信，曾任权益投资部投资副总 监、基金经理，2018 年 12 月 25 日至 2022 年 1 月 10 日，担任工银瑞信香港中小盘 股票型证券投资基金（QDII）基金经理； 2020 年 12 月 14 日至 2022 年 1 月 10 日， 担任工银瑞信新经济灵活配置混合型证 券投资基金（QDII）基金经理；2020 年 12 月 14 日至 2022 年 1 月 10 日，担任工银 瑞信沪港深股票型证券投资基金基金经 理。 注：1、任职日期为基金合同生效日或本基金管理人对外披露的任职日期；离职日期为本基金管理人对外披露的离职日期。 2、证券从业的含义遵从行业协会《基金从业人员资格管理规则》的相关规定。 4.1.3 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况 本报告期末本基金的基金经理无兼任私募资产管理计划投资经理的情况。 4.2 境外投资顾问为本基金提供投资建议的主要成员简介 本基金本报告期未聘请境外投资顾问。 4.3 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格按照《证券投资基金法》等有关法律法规及基金合同、招募说明书等有关基金法律文件的规定，依照诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基金份额持有人利益的行为。 4.4 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.4.1 公平交易制度的执行情况 本报告期，按照时间优先、价格优先的原则，本基金管理人对满足限价条件且对同一证券有相同交易需求的基金等投资组合，均采用了系统中的公平交易模块进行操作，实现了公平交易；未出现清算不到位的情况，且本基金及本基金与本基金管理人管理的其他投资组合之间未发生法律法规禁止的反向交易及交叉交易。 本基金管理人于每季度和年度对公司管理的不同投资组合进行了同向交易价差分析，采用了日内、3 日内、5 日内的时间窗口，假设不同组合间价差为零，进行了 T 分布检验。对于没有通过检验的交易，公司根据交易价格、交易频率、交易数量、交易时间进行了具体分析。经分析，本报告期未出现本基金管理人管理的不同投资组合间有同向交易价差异常的情况。 4.4.2 异常交易行为的专项说明 本基金本报告期内未出现异常交易的情况。本报告期内，本公司所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况有 6 次。投资组合经理因投资组合的投资策略而发生同日反向交易，未导致不公平交易和利益输送。 4.5 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.5.1 报告期内基金投资策略和运作分析 2022年上半年港股和美股都表现欠佳，其中恒生指数下跌 6.57%，恒生科技指数下跌 14.12%，纳斯达克指数下跌 29.51%。我们认为内外部多个因素共同导致了上半年的下跌。内部因素有三个：一是疫情的反复对于经济、供应链等产生了较大的影响；二是一些收缩性行业监管政策对于市场情绪产生了一定的扰动；三是中概股的退市问题一度加剧了港股市场的波动。外部因素有两个：一是美联储迫于通胀压力快速加息，使得全球经济面临衰退压力；二是俄乌战争降低了市场风险偏好以及增加了通胀风险。结构上来看，表现较好的行业主要在能源和低估值高分红的行业，比如煤炭、能源、银行等，受到一些政策影响的行业，比如生物医药、地产、互联网等上半年均表现一般。 我们对组合做了一定的调仓，减持了生物医药和美国科技板块，加仓了互联网和消费等板块。组合主要配置在长期产业趋势明确的方向上，比如新能源、互联网、云计算、消费、汽车等方向。4.5.2 报告期内基金的业绩表现 报告期内，本基金净值增长率为-17.85%，业绩比较基准收益率为-5.10%。 4.6 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望下半年，中国国内的宏观经济逐渐复苏，但是复苏空间受制于稳增长政策落地和疫情防控的措施，美欧经济面临压力。考虑到美联储的紧缩和国内下半年通胀情况，预计国内流动性很难进一步宽松。行业监管政策有望趋于正常化，市场逐渐从关注政策向关注行业基本面转变。估值层面，一些景气度较好的行业估值也修复到了相对合理的水平。因此，短期我们会充分考虑基本面和估值匹配情况。不过长期来看，我们仍然认为产业趋势明确、竞争格局清晰的行业和新技术方向是创造增量价值的主要来源，另外当前港股的基本面预期也处于较低的水平。具体方向上，我们看好汽车的电动化和智能化、互联网、云计算、消费和新型服务业、能源转型等方向。 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 1、参与估值流程各方及人员（或小组）的职责分工、专业胜任能力和相关工作经历 （1）职责分工 估值小组成员为 4 人，分别来自公司运作部、固定收益部（或研究部）、风险管理部、法律合规部，组长由运作部负责人担任。 各部门负责人推荐各部门成员，如需更换，由相应部门负责人提出。小组成员需经运作部分管副总批准同意。 （2）专业胜任能力及相关工作经历 小组由具有多年从事估值运作、证券行业研究、风险管理及熟悉业内法律法规的专家型人员组成。 2、投资经理参与或决定估值的程度 投资经理可参与讨论估值原则和方法，但不得参与最终估值决策。 3、参与估值流程各方之间存在的任何重大利益冲突 参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。 4、已签约的与估值相关的任何定价服务的性质与程度 定价服务机构按照商业合同约定提供定价服务。本基金所采用的估值流程及估值结果均已经过会计师事务所鉴证，并经托管银行复核确认。 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本报告期内，本基金未实施利润分配，符合法律法规和基金合同的相关约定。 4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 本基金在报告期内没有触及 2014 年 8 月 8 日生效的《公开募集证券投资基金运作管理办法》 第四十一条规定的条件。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期内，中国银行股份有限公司（以下称“本托管人”）在工银瑞信香港中小盘股票型证券投资基金（QDII)（以下称“本基金”）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告（注：财务会计报告中的“金融工具风险及管理”、“关联方承销证券”、“关联方证券出借”部分未在托管人复核范围内）、投资组合报告等数据真实、准确和完整。 §6 半年度财务会计报告（未经审计） 6.1 资产负债表 会计主体：工银瑞信香港中小盘股票型证券投资基金（QDII) 报告截止日：2022 年 6 月 30 日 单位：人民币元 资 产 附注号 本期末 上年度末 2022 年 6 月 30 日 2021 年 12 月 31 日 资 产： 银行存款 6.4.7.1 29,316,985.56 18,332,107.70 结算备付金 - - 存出保证金 - - 交易性金融资产 6.4.7.2 168,056,559.16 207,691,947.46 其中：股票投资 168,056,559.16 207,691,947.46 基金投资 - - 债券投资 - - 资产支持证券投资 - - 贵金属投资 - - 其他投资 - - 衍生金融资产 6.4.7.3 - - 买入返售金融资产 6.4.7.4 - - 债权投资 6.4.7.5 - - 其中：债券投资 - - 资产支持证券投资 - - 其他投资 - - 其他债权投资 6.4.7.6 - - 其他权益工具投资 6.4.7.7 - - 应收清算款 3,453,722.61 3,063,916.33 应收股利 393,693.42 - 应收申购款 1,118,199.44 781,258.03 递延所得税资产 - - 其他资产 6.4.7.8 - 397.31 资产总计 202,339,160.19 229,869,626.83 负债和净资产 附注号 本期末 上年度末 2022 年 6 月 30 日 2021 年 12 月 31 日 负 债： 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 6.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付清算款 1,371,996.96 - 应付赎回款 947,216.24 500,065.07 应付管理人报酬 284,478.47 351,090.93 应付托管费 55,315.27 68,267.70 应付销售服务费 - - 应付投资顾问费 - - 应交税费 - - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 6.4.7.9 89,155.56 176,467.47 负债合计 2,748,162.50 1,095,891.17 净资产： 实收基金 6.4.7.10 122,145,498.73 115,027,874.72 其他综合收益 6.4.7.11 - - 未分配利润 6.4.7.12 77,445,498.96 113,745,860.94 净资产合计 199,590,997.69 228,773,735.66 负债和净资产总计 202,339,160.19 229,869,626.83 注： 1、本基金基金合同生效日为 2016 年 3 月 9 日。 2、报告截止日 2022 年 6 月 30 日，基金份额净值为人民币 1.634 元，基金份额总额为 122,145,498.73 份。 3、比较数据已根据《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和中期报告>》中的 资产负债表格式的要求进行列示：2021 年年度报告资产负债表中“应收利息”与“其他资产”项目的“本期末”余额合并列示在 2022 年中期报告资产负债表中“其他资产”项目的“上年度末”余额，2021 年年度报告资产负债表中“应付交易费用”、“应付利息”与“其他负债”科目的“本期末”余额合并列示在 2022 年中期报告资产负债表“其他负债”项目的“上年度末”余额，下同。6.2 利润表 会计主体：工银瑞信香港中小盘股票型证券投资基金（QDII) 本报告期：2022 年 1 月 1 日至 2022 年 6 月 30 日 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项 目 附注号 2022 年 1 月 1 日至 2022 年 2021 年 1 月 1 日至 2021 年 6 月 30 日 6 月 30 日 一、营业总收入 -39,149,854.62 12,696,389.24 1.利息收入 10,043.14 12,010.55 其中：存款利息收入 6.4.7.13 10,043.14 12,010.55 债券利息收入 - - 资产支持证券利息 - - 收入 买入返售金融资产 - - 收入 证券出借利息收入 - - 其他利息收入 - - 2.投资收益（损失以“-” -2,257,961.04 -1,953,239.95 填列） 其中：股票投资收益 6.4.7.14 -3,230,193.26 -3,172,230.26 基金投资收益 6.4.7.15 - - 债券投资收益 6.4.7.16 - - 资产支持证券投资 6.4.7.17 - - 收益 贵金属投资收益 6.4.7.18 - - 衍生工具收益 6.4.7.19 - - 股利收益 6.4.7.20 972,232.22 1,218,990.31 以摊余成本计量的 金融资产终止确认产生的 - - 收益 其他投资收益 - - 3.公允价值变动收益（损 6.4.7.21 -38,108,927.28 14,266,835.47 失以“-”号填列） 4.汇兑收益（损失以“-” 1,130,119.02 -257,578.21 号填列） 5.其他收入（损失以“-” 6.4.7.22 76,871.54 628,361.38 号填列） 减：二、营业总支出 2,139,168.24 2,923,925.26 1．管理人报酬 6.4.10.2.1 1,710,889.39 2,157,944.92 2．托管费 6.4.10.2.2 332,672.92 419,600.43 3．销售服务费 6.4.10.2.3 - - 4．投资顾问费 - - 5．利息支出 - - 其中：卖出回购金融资产 - - 支出 6．信用减值损失 6.4.7.23 - - 7．税金及附加 - - 8．其他费用 6.4.7.24 95,605.93 346,379.91 三、利润总额（亏损总额 -41,289,022.86 9,772,463.98 以“-”号填列） 减：所得税费用 - - 四、净利润（净亏损以 -41,289,022.86 9,772,463.98 “-”号填列） 五、其他综合收益的税后 - - 净额 六、综合收益总额 -41,289,022.86 9,772,463.98 注：比较数据已根据《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和中期报告>》中的利润表格式的要求进行列示：2021 年中期报告利润表中“交易费用”项目与“其他费用”项目的“本期”金额合并列示在 2022 年中期报告利润表中“其他费用”项目的“上年度可比期间”金 额，下同。 6.3 净资产（基金净值）变动表 会计主体：工银瑞信香港中小盘股票型证券投资基金（QDII) 本报告期：2022 年 1 月 1 日至 2022 年 6 月 30 日 单位：人民币元 本期 项目 2022 年 1 月 1 日至 2022 年 6 月 30 日 实收基金 其他综合收益 未分配利润 净资产合计 一、上期 期末净资 115,027,874.72 - 113,745,860.94 228,773,735.66 产（基金 净值） 加：会计 - - - - 政策变更 前期 - - - - 差错更正 其他 - - - - 二、本期 期初净资 115,027,874.72 - 113,745,860.94 228,773,735.66 产（基金 净值） 三、本期 增减变动 额（减少 7,117,624.01 - -36,300,361.98 -29,182,737.97 以“-”号 填列） （一）、综 合收益总 - - -41,289,022.86 -41,289,022.86 额 （二）、本 期基金份 额交易产 生的基金 净值变动 7,117,624.01 - 4,988,660.88 12,106,284.89 数 （净值减 少以“-” 号填列） 其中：1. 基金申购 27,544,622.57 - 17,069,786.01 44,614,408.58 款 2. -20,426,998.56 - -12,081,125.13 -32,508,123.69 基金赎回 款 （三）、本 期向基金 份额持有 人分配利 润产生的 - - - - 基金净值 变动（净 值减少以 “-”号填 列） （四）、其 他综合收 - - - - 益结转留 存收益 四、本期 期末净资 122,145,498.73 - 77,445,498.96 199,590,997.69 产（基金 净值） 上年度可比期间 项目 2021 年 1 月 1 日至 2021 年 6 月 30 日 实收基金 其他综合收益 未分配利润 净资产合计 一、上期 期末净资 49,845,114.21 - 53,665,499.64 103,510,613.85 产（基金 净值） 加：会计 - - - - 政策变更 前期 - - - - 差错更正 其他 - - - - 二、本期 期初净资 49,845,114.21 - 53,665,499.64 103,510,613.85 产（基金 净值） 三、本期 增减变动 额（减少 68,278,168.08 - 100,196,715.29 168,474,883.37 以“-”号 填列） （一）、综 合收益总 - - 9,772,463.98 9,772,463.98 额 （二）、本 期基金份 额交易产 生的基金 净值变动 68,278,168.08 - 90,424,251.31 158,702,419.39 数 （净值减 少以“-” 号填列） 其中：1. 基金申购 135,680,335.91 - 167,800,751.12 303,481,087.03 款 2. 基金赎回 -67,402,167.83 - -77,376,499.81 -144,778,667.64 款 （三）、本 期向基金 份额持有 人分配利 润产生的 - - - - 基金净值 变动（净 值减少以 “-”号填 列） （四）、其 他综合收 - - - - 益结转留 存收益 四、本期 期末净资 118,123,282.29 - 153,862,214.93 271,985,497.22 产（基金 净值） 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署： 赵桂才 郝炜 关亚君 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 6.4 报表附注 6.4.1 基金基本情况 工银瑞信香港中小盘股票型证券投资基金(QDII)(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2015]1949 号《关于准予工银瑞信香港中小盘股票型证券投资基金(QDII)注册的批复》注册，由工银瑞信基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《工银瑞信香港中小盘股票型证券投资基金(QDII)基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期限为不定期，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币241,343,171.33 元和美元 357,790.59 元，业经普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)普华永道中天验字(2016)第 200 号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《工银瑞信香港中小盘股 票型证券投资基金(QDII)基金合同》于 2016 年 3 月 9 日正式生效，基金合同生效日工银香港中小 盘人民币份额 241,387,482.19 份基金份额和工银香港中小盘美元份额 357,799.04 份基金份额，其中认购资金利息折合工银香港中小盘人民币份额 44,310.86 份基金份额与工银香港中小盘美元份额 8.45 份基金份额。本基金的基金管理人为工银瑞信基金管理有限公司，基金托管人为中国银行股份有限公司，境外资产托管人为中国银行(香港)有限公司。 6.4.2 会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本 准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和中期报告>》、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《工银瑞信香港中小盘股票型证券投资基金（QDII)基金合同》和在财务报表附注所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。 本财务报表以持续经营为基础编制。 6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于 2022 年 6 月 30 日的财 务状况以及 2022 年上半年度的经营成果和净值变动情况。 6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明 除下述变更后的会计政策外，本基金报告期所采用的其他会计政策、会计估计与最近一期年度会计报表所采用的会计政策、会计估计一致。 1、金融资产和金融负债的分类 新金融工具准则 金融工具，是指形成一方的金融资产并形成其他方的金融负债或权益工具的合同。当本基金成为金融工具合同的一方时，确认相关的金融资产或金融负债。 (1) 金融资产 金融资产于初始确认时分类为：以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产及以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。金融资产的分类取决于本基金管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征。本基金现无金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。 债务工具 本基金持有的债务工具是指从发行方角度分析符合金融负债定义的工具，分别采用以下两种方式进行计量： 以摊余成本计量： 本基金管理以摊余成本计量的金融资产的业务模式为以收取合同现金流量为目标，且以摊余成本计量的金融资产的合同现金流量特征与基本借贷安排相一致，即在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。本基金持有的以摊余成本计量的金融资产主要为银行存款、买入返售金融资产和其他各类应收款项等。 以公允价值计量且其变动计入当期损益： 本基金将持有的未划分为以摊余成本计量的债务工具，以公允价值计量且其变动计入当期损益。本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产主要为债券投资、资产支持证券投资和基金投资，在资产负债表中以交易性金融资产列示。 权益工具 权益工具是指从发行方角度分析符合权益定义的工具。本基金将对其没有控制、共同控制和重大影响的权益工具(主要为股票投资)按照公允价值计量且其变动计入当期损益，在资产负债表中列示为交易性金融资产。 (2) 金融负债 金融负债于初始确认时分类为以摊余成本计量的金融负债和以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本基金持有的以摊余成本计量的金融负债包括卖出回购金融资产款和其他各类应付款项等。 (3) 衍生金融工具 本基金将持有的衍生金融工具以公允价值计量且其变动计入当期损益，在资产负债表中列示 为衍生金融资产/负债。 原金融工具准则(截至 2021 年 12 月 31 日前适用的原金融工具准则) 本基金于 2022 年 1 月 1 日起执行新金融工具准则，但选择不重述比较信息。因此，比较信息 继续适用本基金以前年度的如下会计政策。 (1) 金融资产的分类 金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基金对金融资产的持有意图和持有能力。本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资。 本基金目前以交易目的持有的股票投资、基金投资、债券投资、资产支持证券投资和衍生工具分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。除衍生工具所产生的金融资产在资产负债表中以衍生金融资产列示外，以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在资产负债表中以交易性金融资产列示。 本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产和其他各类应收款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。 (2) 金融负债的分类 金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债及其他金融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本基金持有的其他金融负债包括卖出回购金融资产款和其他各类应付款项等。 2、金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认 新金融工具准则 金融资产或金融负债在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，相关交易费用计入当期损益；对于支付的价款中包含的债券或资产支持证券起息日或上次除息日至购买日止的利息，确认为应计利息，包含在交易性金融资产的账面价值中。对于其他类别的金融资产和金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。 对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，按照公允价值进行后续计量；对于应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。 本基金对于以摊余成本计量的金融资产，以预期信用损失为基础确认损失准备。 本基金考虑有关过去事项、当前状况以及对未来经济状况的预测等合理且有依据的信息，以发生违约的风险为权重，计算合同应收的现金流量与预期能收到的现金流量之间差额的现值的概率加权金额，确认预期信用损失。 于每个资产负债表日，本基金对于处于不同阶段的金融工具的预期信用损失分别进行计量。金融工具自初始确认后信用风险未显著增加的，处于第一阶段，本基金按照未来 12 个月内的预期信用损失计量损失准备；金融工具自初始确认后信用风险已显著增加但尚未发生信用减值的，处于第二阶段，本基金按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备；金融工具自初始确认后已经发生信用减值的，处于第三阶段，本基金按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备。 对于在资产负债表日具有较低信用风险的金融工具，本基金假设其信用风险自初始确认后并未显著增加，认定为处于第一阶段的金融工具，按照未来 12 个月内的预期信用损失计量损失准备。 本基金对于处于第一阶段和第二阶段的金融工具，按照其未扣除减值准备的账面余额和实际利率计算利息收入。对于处于第三阶段的金融工具，按照其账面余额减已计提减值准备后的摊余成本和实际利率计算利息收入。 对于其他各类应收款项，无论是否存在重大融资成分，本基金均按照整个存续期的预期信用损失计量损失准备。 本基金将计提或转回的损失准备计入当期损益。 金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1) 收取该金融资产现金流量的合同权利终止；(2) 该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；或者(3) 该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。 金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。 当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。 原金融工具准则(截至 2021 年 12 月 31 日前适用的原金融工具准则) 本基金于 2022 年 1 月 1 日起执行新金融工具准则，但选择不重述比较信息。因此，比较信息 继续适用本基金以前年度的如下会计政策。 金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时，按公允价值在资产负债表内确认。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，取得时发生的相关交易费用计入当期损益；对于支付的价款中包含的债券或资产支持证券起息日或上次除息日至购买日止的利息，单独确认为应收项目。应收款项和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。 对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，按照公允价值进行后续计量；对于 应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。 金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1) 收取该金融资产现金流量的合同权利终止；(2) 该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；或者(3) 该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。 金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。 当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。 3、收入/（损失）的确认和计量 新金融工具准则 股票投资在持有期间应取得的现金股利扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额确认为投资收益。债券投资和资产支持证券投资在持有期间应取得的按票面利率(对于贴现债为按发行价计算的利率)或合同利率计算的利息扣除在适用情况下由债券和资产支持证券发行企业代扣代缴的个人所得税及由基金管理人缴纳的增值税后的净额确认为投资收益。基金投资在持有期间应取得的红利于除权日确认为投资收益。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确认为公允价值变动损益；于处置时，其处置价格与初始确认金额之间的差额扣除相关交易费用后的净额确认为投资收益，其中包括从公允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。 应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则按直线法计算。 原金融工具准则(截至 2021 年 12 月 31 日前适用的原金融工具准则) 本基金于 2022 年 1 月 1 日起执行新金融工具准则，但选择不重述比较信息。因此，比较信息 继续适用本基金以前年度的如下会计政策。 股票投资在持有期间应取得的现金股利扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额确认为投资收益。债券投资和资产支持证券投资在持有期间应取得的按票面利率或者发行价计算的利息扣除在适用情况下由债券和资产支持证券发行企业代扣代缴的个人所得税及由基金管理人缴纳的增值税后的净额确认为利息收入。基金投资在持有期间应取得的红利于除权日确认为投资收益。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确认为公允价值变动损益；于处置时，其处置价格与初始确认金额之间的差额确认为投资收益，其中包括从公允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。 应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则按直线法计算。 6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 6.4.5.1 会计政策变更的说明 根据《企业会计准则第 22 号——金融工具确认和计量》、《企业会计准则第 23 号——金融资 产转移》、《企业会计准则第 24 号——套期会计》、《企业会计准则第 37 号——金融工具列报》（统称“新金融工具准则”）、《关于进一步贯彻落实新金融工具相关会计准则的通知》的规定和相关法 律法规的要求，本基金自 2022 年 1 月 1 日起执行新金融工具准则。根据衔接规定，对可比期间信 息不予调整，首日执行新金融工具准则的累积影响数调整本报告期期初未分配利润。此外，中国 证监会于 2022 年颁布了修订后的《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和中期报 告>》，本基金的基金管理人已采用上述准则及通知编制本基金财务报表，对本基金财务报表的影响列示如下： 1、金融工具 新金融工具准则改变了金融资产的分类和计量方式，将金融工具分类为以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产及以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。本基金考虑自身业务模式，以及金融资产的合同现金流特征进行上述分类。 于 2021 年 12 月 31 日及 2022 年 1 月 1 日，本基金均没有指定为以公允价值计量且其变动计入当 期损益的金融资产。 新金融工具准则要求对于以摊余成本计量的金融资产，以预期信用损失为基础确认损失准备。本基金考虑有关过去事项、当前状况以及对未来经济状况的预测等合理且有依据的信息，以发生违约的风险为权重，计算合同应收的现金流量与预期能收到的现金流量之间差额的现值的概率加权金额，确认预期信用损失。 于 2021 年 12 月 31 日，银行存款、结算备付金、存出保证金、买入返售金融资产、交易性金 融资产、卖出回购金融资产款等对应的应计利息余额均列示在“应收利息”或“应付利息”科目 中。于 2022 年 1 月 1 日，根据新金融工具准则下的计量类别，将上述应计利息分别转入银行存 款、结算备付金、存出保证金、交易性金融资产、买入返售金融资产、卖出回购金融资产款等科目项下列示。同时以摊余成本法计量的金融资产按照预期信用损失为基准，计提损失准备 0.00 元，对本基金期初未分配利润无影响。 于 2022 年 1 月 1 日，本基金持有的金融资产和金融负债按照原金融工具准则和新金融工具 准则的规定进行分类和计量的具体结果如下： 原金融工具准则下以摊余成本计量的金融资产为银行存款、结算备付金、存出保证金、买入返售金融资产、应收证券清算款、应收利息、应收股利、应收申购和其他资产，金额分别为 18,332,107.70 元、0.00 元、0.00 元、0.00 元、3,063,916.33 元、397.31 元、0.00 元、781,258.03 元、0.00 元。新金融工具准则下以摊余成本计量的金融资产为银行存款、结算备付金、存出保证金、买入返售金融资产、应收清算款、其他资产-应收利息、应收股利、应收申购款和其他资产- 其他应收款，金额分别为 18,332,505.01 元、0.00 元、0.00 元、0.00 元、3,063,916.33 元、0.00 元、781,258.03 元、0.00 元、0.00 元。 原金融工具准则下以公允价值计量且其变动计入当期损益计量的金融资产为交易性金融资产，金额为 207,691,947.46 元。新金融工具准则下以公允价值计量且其变动计入当期损益计量的金融资产为交易性金融资产，金额为 207,691,947.46 元。 原金融工具准则下以摊余成本计量的金融负债为卖出回购金融资产款、应付证券清算款、应付赎回款、应付管理人报酬、应付托管费、应付销售服务费、应付交易费用、应付利息和其他负 债，金额分别为 0.00 元、0.00 元、500,065.07 元、351,090.93 元、68,267.70 元、0.00 元、0.00 元、0.00 元、176,467.47 元。新金融工具准则下以摊余成本计量的金融负债为卖出回购金融资产款、应付清算款、应付赎回款、应付管理人报酬、应付托管费、应付销售服务费、其他负债-应付交易费用、其他负债-应付利息和其他负债-其他应付款，金额分别为 0.00 元、0.00 元、500,065.07 元、351,090.93 元、68,267.70 元、0.00 元、0.00 元、0.00 元、176,467.47 元。 2、修订后的《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和中期报告>》 根据中国证监会于 2022 年颁布的修订后的《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度 报告和中期报告>》，本基金的基金管理人在编制本财务报表时调整了部分财务报表科目的列报和披露，这些调整未对本基金财务报表产生重大影响。 6.4.5.2 会计估计变更的说明 本基金本报告期无需要说明的会计估计变更。 6.4.5.3 差错更正的说明 本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。 6.4.6 税项 根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税[2008]1 号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85 号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2015]101 号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36 号《关于全面推开营业税改征增值税 试点的通知》、财税[2016]46 号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70 号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140 号《关于明确金融 房地产开发 教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2 号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56 号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90 号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关境内外财税法规和实务操作，主要税项列示如下： (1)资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照 3%的征收率缴纳增值税。 对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以产生的利息及利息性质的收入为销售额。 (2)目前基金取得的源自境外的差价收入，其涉及的境外所得税税收政策，按照相关国家或地区税收法律和法规执行，在境内暂不征收企业所得税。 (3)目前基金取得的源自境外的股利收益，其涉及的境外所得税税收政策，按照相关国家或地区税收法律和法规执行，在境内暂不征收个人所得税和企业所得税。 (4)本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税额的适用比例计算缴纳。 6.4.7 重要财务报表项目的说明 6.4.7.1 银行存款 单位：人民币元 项目 本期末 2022 年 6 月 30 日 活期存款 29,316,985.56 等于：本金 29,316,491.77 加：应计利息 493.79 减：坏账准备 - 定期存款 - 等于：本金 - 加：应计利息 - 减：坏账准备 - 其中：存款期限 1 个月以内 - 存款期限 1-3 个月 - 存款期限 3 个月以上 - 其他存款 - 等于：本金 - 加：应计利息 - 减：坏账准备 - 合计 29,316,985.56 6.4.7.2 交易性金融资产 单位：人民币元 本期末 项目 2022 年 6 月 30 日 成本 应计利息 公允价值 公允价值变动 股票 172,619,646.18 - 168,056,559.16 -4,563,087.02 贵金属投资-金交所 - - - - 黄金合约 交易所市场 - - - - 债券 银行间市场 - - - - 合计 - - - - 资产支持证券 - - - - 基金 - - - - 其他 - - - - 合计 172,619,646.18 - 168,056,559.16 -4,563,087.02 6.4.7.3 衍生金融资产/负债 6.4.7.3.1 衍生金融资产/负债期末余额 无。 6.4.7.3.2 期末基金持有的期货合约情况 本基金本报告期末未持有期货投资。 6.4.7.3.3 期末基金持有的黄金衍生品情况 本基金本报告期末未持有黄金衍生品。 6.4.7.4 买入返售金融资产 6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 无。 6.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券 无。 6.4.7.4.3 按预期信用损失一般模型计提减值准备的说明 无。 6.4.7.5 债权投资 6.4.7.5.1 债权投资情况 无。 6.4.7.5.2 债权投资减值准备计提情况 无。 6.4.7.6 其他债权投资 6.4.7.6.1 其他债权投资情况 无。 6.4.7.6.2 其他债权投资减值准备计提情况 无。 6.4.7.7 其他权益工具投资 6.4.7.7.1 其他权益工具投资情况 无。 6.4.7.7.2 报告期末其他权益工具投资情况 无。 6.4.7.8 其他资产 无。 6.4.7.9 其他负债 单位：人民币元 项目 本期末 2022 年 6 月 30 日 应付券商交易单元保证金 - 应付赎回费 2,375.11 应付证券出借违约金 - 应付交易费用 - 其中：交易所市场 - 银行间市场 - 应付利息 - 预提审计费 27,273.08 预提信息披露费 59,507.37 合计 89,155.56 6.4.7.10 实收基金 金额单位：人民币元 项目 本期 2022 年 1 月 1 日至 2022 年 6 月 30 日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 115,027,874.72 115,027,874.72 本期申购 27,544,622.57 27,544,622.57 本期赎回（以“-”号填列） -20,426,998.56 -20,426,998.56 基金拆分/份额折算前 - - 基金拆分/份额折算调整 - - 本期申购 - - 本期赎回（以“-”号填列） - - 本期末 122,145,498.73 122,145,498.73 注：若本基金有分红及转换业务，申购含红利再投、转换入份额；赎回含转换出份额。 6.4.7.11 其他综合收益 无。 6.4.7.12 未分配利润 单位：人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 本期期初 -10,444,499.32 124,190,360.26 113,745,860.94 本期利润 -3,180,095.58 -38,108,927.28 -41,289,022.86 本期基金份额交易 -797,076.02 5,785,736.90 4,988,660.88 产生的变动数 其中：基金申购款 -2,704,965.53 19,774,751.54 17,069,786.01 基金赎回款 1,907,889.51 -13,989,014.64 -12,081,125.13 本期已分配利润 - - - 本期末 -14,421,670.92 91,867,169.88 77,445,498.96 6.4.7.13 存款利息收入 单位：人民币元 项目 本期 2022 年 1 月 1 日至 2022 年 6 月 30 日 活期存款利息收入 10,043.14 定期存款利息收入 - 其他存款利息收入 - 结算备付金利息收入 - 其他 - 合计 10,043.14 6.4.7.14 股票投资收益 6.4.7.14.1 股票投资收益项目构成 单位：人民币元 项目 本期 2022年1月1日至2022年6月30日 股票投资收益——买卖股票差价收 -3,230,193.26 入 股票投资收益——赎回差价收入 - 股票投资收益——申购差价收入 - 股票投资收益——证券出借差价收 - 入 合计 -3,230,193.26 6.4.7.14.2 股票投资收益——买卖股票差价收入 单位：人民币元 项目 本期 2022 年 1 月 1 日至 2022 年 6 月 30 日 卖出股票成交总额 88,352,719.74 减：卖出股票成本总额 91,314,351.56 减：交易费用 268,561.44 买卖股票差价收入 -3,230,193.26 6.4.7.14.3 股票投资收益——证券出借差价收入 无。 6.4.7.15 基金投资收益 无。 6.4.7.16 债券投资收益 6.4.7.16.1 债券投资收益项目构成 无。 6.4.7.16.2 债券投资收益——买卖债券差价收入 无。 6.4.7.16.3 债券投资收益——赎回差价收入 无。 6.4.7.16.4 债券投资收益——申购差价收入 无。 6.4.7.17 资产支持证券投资收益 6.4.7.17.1 资产支持证券投资收益项目构成 无。 6.4.7.17.2 资产支持证券投资收益——买卖资产支持证券差价收入 无。 6.4.7.17.3 资产支持证券投资收益——赎回差价收入 无。 6.4.7.17.4 资产支持证券投资收益——申购差价收入 无。 6.4.7.18 贵金属投资收益 6.4.7.18.1 贵金属投资收益项目构成 无。 6.4.7.18.2 贵金属投资收益——买卖贵金属差价收入 无。 6.4.7.18.3 贵金属投资收益——赎回差价收入 无。 6.4.7.18.4 贵金属投资收益——申购差价收入 无。 6.4.7.19 衍生工具收益 6.4.7.19.1 衍生工具收益——买卖权证差价收入 无。 6.4.7.19.2 衍生工具收益——其他投资收益 无。 6.4.7.20 股利收益 单位：人民币元 项目 本期 2022 年 1 月 1 日至 2022 年 6 月 30 日 股票投资产生的股利收益 972,232.22 其中：证券出借权益补偿收 - 入 基金投资产生的股利收益 - 合计 972,232.22 6.4.7.21 公允价值变动收益 单位：人民币元 项目名称 本期 2022 年 1 月 1 日至 2022 年 6 月 30 日 1.交易性金融资产 -38,108,927.28 股票投资 -38,108,927.28 债券投资 - 资产支持证券投资 - 基金投资 - 贵金属投资 - 其他 - 2.衍生工具 - 权证投资 - 3.其他 - 减：应税金融商品公允价值变动 - 产生的预估增值税 合计 -38,108,927.28 6.4.7.22 其他收入 单位：人民币元 项目 本期 2022 年 1 月 1 日至 2022 年 6 月 30 日 基金赎回费收入 76,871.54 合计 76,871.54 6.4.7.23 信用减值损失 无。 6.4.7.24 其他费用 单位：人民币元 项目 本期 2022 年 1 月 1 日至 2022 年 6 月 30 日 审计费用 27,273.08 信息披露费 59,507.37 证券出借违约金 - 银行费用 7,131.57 其他 1,693.91 合计 95,605.93 6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明 6.4.8.1 或有事项 截至资产负债表日，本基金无需要说明的重大或有事项。 6.4.8.2 资产负债表日后事项 截至财务报表批准日，本基金无须作披露的重大资产负债表日后事项。 6.4.9 关联方关系 6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况 本报告期，与本基金存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。 6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方 关联方名称 与本基金的关系 工银瑞信基金管理有限公司 基金管理人、基金注册登记机构、基金销售机构 中国银行股份有限公司 基金托管人、基金销售机构 中国银行（香港）有限公司 境外资产托管人 中国工商银行股份有限公司 基金管理人股东、基金销售机构 注：以下关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易 6.4.10.1.1 股票交易 无。 6.4.10.1.2 债券交易 无。 6.4.10.1.3 债券回购交易 无。 6.4.10.1.4 基金交易 无。 6.4.10.1.5 权证交易 无。 6.4.10.1.6 应支付关联方的佣金 无。 6.4.10.2 关联方报酬 6.4.10.2.1 基金管理费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2022 年 1 月 1 日至 2022 年 6 2021 年 1 月 1 日至 2021 月 30 日 年 6 月 30 日 当期发生的基金应支付的管理费 1,710,889.39 2,157,944.92 其中：支付销售机构的客户维护 724,742.13 864,583.22 费 注：1、基金管理费按前一估值日的基金资产净值的 1.8%的年费率计提。计算方法如下： H=E×1.8%/当年天数 H 为每日应计提的基金管理费 E 为前一估值日的基金资产净值 2、基金管理人的管理费每日计提，按月支付。 6.4.10.2.2 基金托管费 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 项目 2022 年 1 月 1 日至 2022 年 6 2021 年 1 月 1 日至 2021 月 30 日 年 6 月 30 日 当期发生的基金应支付的托管费 332,672.92 419,600.43 注：1、基金托管费按前一估值日的基金资产净值的 0.35%的年费率计提。计算方法如下： H=E×0.35%/当年天数 H 为每日应计提的基金托管费 E 为前一估值日的基金资产净值 2、基金托管费每日计提，按月支付。 6.4.10.2.3 销售服务费 无。 6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 无。 6.4.10.4 报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明 6.4.10.4.1 与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的情况 无。 6.4.10.4.2 与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务的情况 无。 6.4.10.5 各关联方投资本基金的情况 6.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 无。 6.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 无。 6.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位：人民币元 本期 上年度可比期间 2022 年 1 月 1 日至 2022 年 6 月 30 2021年1月1日至2021年6月30日 关联方名称 日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 中国银行（香港） 15,511,193.64 - 12,370,143.80 - 有限公司 中国银行股份有 13,805,791.92 10,043.14 6,788,097.11 12,010.55 限公司 6.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 无。 6.4.10.8 其他关联交易事项的说明 无。 6.4.11 利润分配情况 无。 6.4.12 期末(2022 年 6 月 30 日)本基金持有的流通受限证券 6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 无。 6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 无。 6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购 无。 6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购 无。 6.4.12.4 期末参与转融通证券出借业务的证券 无。 6.4.13 金融工具风险及管理 6.4.13.1 风险管理政策和组织架构 本基金在日常经营活动中涉及的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金管理人制定了政策和程序来识别及分析这些风险，并设定适当的风险限额及内部控制流程，通过可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。 本基金管理人的风险管理机构由董事会下属的公司治理与风险控制委员会、督察长、公司风险管理委员会、法律合规部、风险管理部、信用风险管理团队、内控稽核部以及各个业务部门组成。 公司实行全面、系统的风险管理，风险管理覆盖公司所有战略环节、业务环节和操作环节。 同时，对于每一战略环节、业务环节，公司都制定了系统化的风险管理程序，实现风险识别、风险评估、风险处理、风险监控和风险报告的程序化管理，并对风险管理的整个流程进行评估和改进。公司构建了分工明确、相互协作、彼此牵制的风险管理组织结构，形成了由三大防线共同筑成的风险管理体系。其中： （1）各业务部门是风险管理的第一道防线，将管控好风险作为开展业务的前提和保障，落实各项风险管理措施，承担风险管理的第一责任。第一道防线按照法律法规的规定，制定本业务条线的制度和流程，对经营和业务流程中的风险主动识别、评估和控制，收集和报告风险点，针对薄弱环节及时进行完善。通过对业务和产品相关制度、流程、系统的自我评估、自我检查、自我完善、自我培训，履行业务经营过程中的自我风险控制职能。 （2）风险管理部、信用风险管理团队、法律合规部和内控稽核部是风险管理的第二道防线。第二道防线通过制定风险管理政策、标准和要求，为第一道防线提供风险管理的方法、工具、流程、培训和指导，主动为第一道防线风险管控提供支持，独立监控、评估、报告公司整体及业务条线的风险状况和风险变化情况。监督和检查第一道防线风险管理措施的执行和有效性，为第三道防线开展再检查、再监督和内部控制评价提供基础。法律合规部负责合规风险的宣导培训、合规咨询、审查审核和监督检查等，风险管理部负责对公司的投资风险进行独立评估、监控、检查和报告，内控稽核部负责操作风险和员工异常行为排查的管理和检查。 （3）稽核团队是风险管理的第三道防线。通过内部独立、客观的监督与评价，采用系统化、规范化方法，对第一道、第二道防线在风险管理中的履职情况进行审计，对风险管理的效果进行独立客观的监督、审计、评价和报告，促进公司发展战略和经营管理目标的实现。 同时，公司董事会确定公司风险管理总体目标，制定公司风险管理战略和风险应对策略，对重大事件、重大决策的风险评估意见和风险管理报告进行审议，审批重大风险的解决方案；公司管理层根据董事会的风险管理战略，制定并确保公司风险管理制度得以全面、有效执行，在董事会授权范围内批准重大事件、重大决策的风险评估意见和重大风险的解决方案，组织各业务部门开展风险管控工作。 本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。 6.4.13.2 信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息，导致基金资产损失和收益变化的风险。 本基金管理人通过信用评级团队和中央交易室建立了内部评级体系和交易对手库，对债券发行主体及债券进行内部评级并跟踪进行评级调整，对交易对手实行准入和分级管理，以控制相应的信用风险。 6.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资 无。 6.4.13.2.2 按短期信用评级列示的资产支持证券投资 无。 6.4.13.2.3 按短期信用评级列示的同业存单投资 无。 6.4.13.2.4 按长期信用评级列示的债券投资 无。 6.4.13.2.5 按长期信用评级列示的资产支持证券投资 无。 6.4.13.2.6 按长期信用评级列示的同业存单投资 无。 6.4.13.3 流动性风险 流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难。本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券资产的公允价值。本基金于资产负债表日所持有的金融负债的合约约定剩余到期日均为一年以内且一般不计息，因此账面余额一般即为未折现的合约到期现金流量。本基金管理人每日预测本基金的流动性需求，并同时通过独立的风险管理部门设定流动性比例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析。6.4.13.3.1 金融资产和金融负债的到期期限分析 无。 6.4.13.3.2 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析 本基金的基金管理人严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公开募集开放式 证券投资基金流动性风险管理规定》等有关法规的要求建立健全开放式基金流动性风险管理的内部控制体系，审慎评估各类资产的流动性，针对性制定流动性风险管理措施，对本基金组合资产的流动性风险进行管理。本基金的基金管理人采用监控基金组合资产持仓集中度指标、逆回购交易的到期日与交易对手的集中度、流动性受限资产比例、基金组合资产中 7 个工作日可变现资产的可变现价值以及压力测试等方式防范流动性风险。并于开放日对本基金的申购赎回情况进行监控，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配，确保本基金资产的变现能力与投资者赎回需求的匹配与平衡。本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。本报告期内，本基金未发生重大流动性风险事件。 6.4.13.4 市场风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 6.4.13.4.1 利率风险 利率风险是指基金的财务状况或未来现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。 本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。 6.4.13.4.1.1 利率风险敞口 单位：人民币元 本期末 1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计 2022 年 6 月 30 日 资产 银行存款 29,316,985.56 - - - 29,316,985.56 交易性金融资产 - - - 168,056,559.16 168,056,559.16 应收清算款 - - - 3,453,722.61 3,453,722.61 应收股利 - - - 393,693.42 393,693.42 应收申购款 - - - 1,118,199.44 1,118,199.44 资产总计 29,316,985.56 - - 173,022,174.63 202,339,160.19 负债 应付清算款 - - - 1,371,996.96 1,371,996.96 应付赎回款 - - - 947,216.24 947,216.24 应付管理人报酬 - - - 284,478.47 284,478.47 应付托管费 - - - 55,315.27 55,315.27 其他负债 - - - 89,155.56 89,155.56 负债总计 - - - 2,748,162.50 2,748,162.50 利率敏感度缺口 29,316,985.56 - - 170,274,012.13 199,590,997.69 上年度末 1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计 2021 年 12 月 31 日 资产 银行存款 7,701,407.36 - - 10,630,700.34 18,332,107.70 交易性金融资产 - - - 207,691,947.46 207,691,947.46 应收清算款 - - - 3,063,916.33 3,063,916.33 应收申购款 - - - 781,258.03 781,258.03 其他资产 - - - 397.31 397.31 资产总计 7,701,407.36 - -222,168,219.47 229,869,626.83 负债 应付赎回款 - - - 500,065.07 500,065.07 应付管理人报酬 - - - 351,090.93 351,090.93 应付托管费 - - - 68,267.70 68,267.70 其他负债 - - - 176,467.47 176,467.47 负债总计 - - - 1,095,891.17 1,095,891.17 利率敏感度缺口 7,701,407.36 - -221,072,328.30 228,773,735.66 注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以分类。 6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析 市场利率的变动对于本基金资产净值无重大影响。 6.4.13.4.2 外汇风险 外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金持有以非记账本位币人民币计价的资产和负债，因此存在相应的外汇风险。本基金的基金管理人每日对本基金的外汇头寸进行监控。 6.4.13.4.2.1 外汇风险敞口 单位：人民币元 本期末 2022 年 6 月 30 日 项目 美元 港币 其他币种 折合人民 折合人民币元 折合人民币元 合计 币元 以外币计价的 资产 9,397,610 银行存款 15,117,561.76 - 24,515,172.16 .40 交易性金融资 - 168,056,559.16 - 168,056,559.16 产 应收股利 951.01 392,742.41 - 393,693.42 485,425.7 应收申购款 - - 485,425.76 6 3,453,722 应收清算款 - - 3,453,722.61 .61 13,337,70 资产合计 183,566,863.33 - 196,904,573.11 9.78 以外币计价的 负债 应付清算款 - 1,371,996.96 - 1,371,996.96 应付赎回款 90,363.56 - - 90,363.56 其他负债 215.30 - - 215.30 负债合计 90,578.86 1,371,996.96 - 1,462,575.82 资产负债表外 13,247,13 汇风险敞口净 182,194,866.37 - 195,441,997.29 额 0.92 上年度末 2021 年 12 月 31 日 项目 美元 港币 其他币种 折合人民 折合人民币元 折合人民币元 合计 币元 以外币计价的 资产 5,012,706 银行存款 10,362,874.20 - 15,375,580.69 .49 交易性金融资 31,449,95 产 176,241,995.68 - 207,691,947.46 1.78 245,260.4 应收申购款 - - 245,260.43 3 应收清算款 - 3,063,916.33 - 3,063,916.33 其他资产 13.07 - - 13.07 36,707,93 资产合计 189,668,786.21 - 226,376,717.98 1.77 以外币计价的 负债 应付赎回款 66,968.44 - - 66,968.44 应付赎回费 209.70 - - 209.70 负债合计 67,178.14 - - 67,178.14 资产负债表外 36,640,75 汇风险敞口净 3.63 189,668,786.21 - 226,309,539.84 额 6.4.13.4.2.2 外汇风险的敏感性分析 除汇率以外的其他市场变量保持不变，且未考虑基金管理人为降低汇率风险而可 假设 能采取的风险管理活动。 对资产负债表日基金资产净值的 相关风险变量的变 影响金额（单位：人民币元） 动 上年度末（2021 年 12 月 31 本期末 （2022 年 6 月 30 日） 日 ） 所有外币相对人民 9,772,099.86 11,315,476.99 币升值 5% 分析 所有外币相对人民 -9,772,099.86 -11,315,476.99 币贬值 5% 6.4.13.4.3 其他价格风险 其他价格风险为除市场利率和外汇汇率以外的市场因素（单个证券发行主体自身经营情况或证券市场整体波动）发生变动时导致基金资产发生损失的风险。本基金的金融资产以公允价值计量，所有市场价格因素引起的金融资产公允价值变动均直接反映在当期损益中。本基金管理人对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法进行风险度量和分析，以对风险进行跟踪和控制。 6.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口 金额单位：人民币元 本期末 上年度末 项目 2022 年 6 月 30 日 2021年12月31日 公允价值 占基金资产净值比 公允价值 占基金资产净值 例（%） 比例（%） 交易性金融资产 168,056,559.16 84.20 207,691,947.46 90.78 －股票投资 交易性金融资产 - - - - －基金投资 交易性金融资产 - - - - －贵金属投资 衍生金融资产－ 权证投资 - - - - 其他 - - - - 合计 168,056,559.16 84.20 207,691,947.46 90.78 注：由于四舍五入的原因，公允价值占基金资产净值的比例分项之和与合计可能有尾差。 6.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析 假定本基金的业绩比较基准变化 5%，其他变量不变； 用期末时点比较基准浮动 5%基金资产净值相应变化来估测组合市场价格风险； 假设 Beta 系数是根据组合的净值数据和基准指数数据回归得出，反映了基金和基准 的相关性。 对资产负债表日基金资产净值的 相关风险变量的变 影响金额（单位：人民币元） 动 上年度末 （2021 年 12 月 本期末（2022 年 6 月 30 日） 31 日 ） 业绩比较基准增加 12,873,472.96 15,135,537.76 5% 分析 业绩比较基准减少 -12,873,472.96 -15,135,537.76 5% 6.4.13.4.4 采用风险价值法管理风险 无。 6.4.14 公允价值 6.4.14.1 金融工具公允价值计量的方法 公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属 的最低层次决定： 第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。 第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。 第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。 6.4.14.2 持续的以公允价值计量的金融工具 6.4.14.2.1 各层次金融工具的公允价值 单位：人民币元 公允价值计量结果所属的层次 本期末 上年度末 2022 年 6 月 30 日 2021 年 12 月 31 日 第一层次 168,056,559.16 207,691,947.46 第二层次 - - 第三层次 - - 合计 168,056,559.16 207,691,947.46 6.4.14.2.2 公允价值所属层次间的重大变动 本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。 对于公开市场交易的证券等投资，若出现重大事项停牌、交易不活跃（包括涨跌停时的 交易不活跃）、或属于非公开发行等情况，基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易 不活跃期间及限售期间将相关证券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可 观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关证券公允价值应属第二层次还是第三层次。 6.4.14.3 非持续的以公允价值计量的金融工具的说明 无。 6.4.14.4 不以公允价值计量的金融工具的相关说明 不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括以摊余成本计量的金融资产和以摊余成 本计量的金融负债，其账面价值与公允价值相差很小。 6.4.15 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 无。 §7 投资组合报告 7.1 期末基金资产组合情况 金额单位：人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比例 （%） 1 权益投资 168,056,559.16 83.06 其中：普通股 168,056,559.16 83.06 存托凭证 - - 优先股 - - 房地产信托凭证 - - 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 - - 其中：债券 - - 资产支持证券 - - 4 金融衍生品投资 - - 其中：远期 - - 期货 - - 期权 - - 权证 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售金融资 - - 产 6 货币市场工具 - - 7 银行存款和结算备付金合计 29,316,985.56 14.49 8 其他各项资产 4,965,615.47 2.45 9 合计 202,339,160.19 100.00 注：由于四舍五入的原因金额占基金总资产的比例分项之和与合计可能有尾差。 7.2 期末在各个国家（地区）证券市场的权益投资分布 金额单位：人民币元 国家（地区） 公允价值 占基金资产净值比例（%） 中国香港 168,056,559.16 84.20 合计 168,056,559.16 84.20 注：1、权益投资的国家类别根据其所在证券交易所确定； 2、由于四舍五入的原因市值占基金资产净值的比例分项之和与合计可能有尾差。 7.3 期末按行业分类的权益投资组合 金额单位：人民币元 行业类别 公允价值 占基金资产净值比例(%) 通信服务 Communication Services 23,475,615.44 11.76 非必需消费品 Consumer Discretionary 40,835,731.62 20.46 必需消费品 Consumer Staples 18,854,425.24 9.45 能源 Energy - - 金融 Financials 6,172,932.46 3.09 保健 Health Care 7,767,955.88 3.89 工业 Industrials 5,116,516.25 2.56 信息技术 Information Technology 29,487,340.34 14.77 材料 Materials 15,548,941.43 7.79 房地产 Real Estate 10,992,988.54 5.51 公用事业 Utilities 9,804,111.96 4.91 合计 168,056,559.16 84.20 注：1、以上分类采用全球行业分类标准（GICS）； 2、由于四舍五入的原因市值占基金资产净值的比例分项之和与合计可能有尾差。 7.4 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有权益投资明细 金额单位：人民币元 占基 公司名 所属 金资 序 公司名称 称（中 证券代 所在证 国家 数量 公允价值 产净 号 （英文） 文） 码 券市场 （地 （股） 值比 区） 例 （%） Ganfeng 赣锋锂 CNE100 香港证 中 国 210,560 1 Lithium 业 0031W9 券交易 香港 .00 15,548,941.43 7.79 Co Ltd 所 美团－ KYG596 香港证 中 国 59,200. 2 Meituan Ｗ 691041 券交易 香港 00 9,831,811.56 4.93 所 Tencent 腾讯控 KYG875 香港证 中 国 31,500. 3 Holdings 股 721634 券交易 香港 00 9,546,999.08 4.78 Ltd 所 Kingdee Internati 香港证 4 onal 金蝶国 KYG525 券交易 中 国 539,000 8,481,432.34 4.25 Software 际 681477 所 香港 .00 Group Co Ltd Smoore Internati 思摩尔 KYG824 香港证 中 国 405,000 5 onal 国际 5V1023 券交易 香港 .00 8,381,717.19 4.20 Holdings 所 Ltd Fuyao Glass 福耀玻 CNE100 香港证 中 国 236,000 6 Industry 璃 001TR7 券交易 香港 .00 8,032,628.63 4.02 Group Co 所 Ltd Kuaishou KYG532 香港证 中 国 105,400 7 Technolog 快手 631028 券交易 香港 .00 7,877,976.07 3.95 y 所 Flat 香港证 8 Glass 福莱特 CNE100 券交易 中 国 312,000 7,364,212.13 3.69 Group Co 002375 所 香港 .00 Ltd Tsingtao 青岛啤 CNE100 香港证 中 国 100,000 9 Brewery 酒 0004K1 券交易 香港 .00 6,978,350.40 3.50 Co Ltd 所 ENN 香港证 10 Energy 新奥能 KYG306 券交易 中 国 63,300. 6,977,811.63 3.50 Holdings 源 6L1014 所 香港 00 Ltd Xinyi 香港证 11 Solar 信义光 KYG982 券交易 中 国 633,342 6,564,528.27 3.29 Holdings 能 9N1025 所 香港 .00 Ltd Hong Kong Exchanges 香港交 HK0388 香港证 中 国 18,700. 12 & 易所 045442 券交易 香港 00 6,172,932.46 3.09 Clearing 所 Ltd Bilibili 哔哩哔 KYG109 香港证 中 国 35,200. 13 Inc 哩 8A1013 券交易 香港 00 6,050,640.29 3.03 所 Hainan Meilan 香港证 14 Internati 美兰空 CNE100 券交易 中 国 259,000 5,116,516.25 2.56 onal 港 0003B2 所 香港 .00 Airport Co Ltd WuXi 药明康 CNE100 香港证 中 国 57,180. 15 AppTec Co 德 003F19 券交易 香港 00 5,110,025.36 2.56 Ltd 所 Xtep Internati 特步国 KYG982 香港证 中 国 396,052 16 onal 际 771092 券交易 香港 .00 4,809,535.88 2.41 Holdings 所 Ltd Sunny Optical 舜宇光 KYG858 香港证 中 国 40,500. 17 Technolog 学科技 6D1097 券交易 香港 00 4,429,841.44 2.22 y Group 所 Co Ltd Alibaba 香港证 18 Group 阿里巴 KYG017 券交易 中 国 42,100. 4,028,791.54 2.02 Holding 巴 191142 所 香港 00 Ltd Poly 保利物 香港证 19 Property 业服务 CNE100 券交易 中 国 92,400. 3,950,977.80 1.98 Services 股份有 003PV3 所 香港 00 Co Ltd 限公司 JD.com 京东集 KYG820 香港证 中 国 17,500. 20 Inc 团 8B1014 券交易 香港 00 3,783,360.56 1.90 所 CIFI Ever 旭辉永 KYG213 香港证 中 国 436,000 21 Sunshine 升服务 9U1067 券交易 香港 .00 3,728,628.40 1.87 Services 所 Group Ltd Chow Tai 香港证 22 Fook 周大福 KYG211 券交易 中 国 278,000 3,509,084.02 1.76 Jewellery 461085 所 香港 .00 Group Ltd Shenzhou Internati 香港证 23 onal 申洲国 KYG808 券交易 中 国 43,100. 3,503,418.39 1.76 Group 际 7W1015 所 香港 00 Holdings Ltd China 中国飞 KYG212 香港证 中 国 453,000 24 Feihe Ltd 鹤 1Q1055 券交易 香港 .00 3,494,357.65 1.75 所 Zhongshen 香港证 25 g Group 中升控 KYG989 券交易 中 国 70,500. 3,337,101.04 1.67 Holdings 股 4K1085 所 香港 00 Ltd China Resources 香港证 26 Mixc 华润万 KYG212 券交易 中 国 99,600. 3,313,382.34 1.66 Lifestyle 象生活 2G1064 所 香港 00 Services Ltd China Longyuan 龙源电 CNE100 香港证 中 国 218,000 27 Power 力 000HD4 券交易 香港 .00 2,826,300.33 1.42 Group 所 Corp Ltd Asymchem Laborator CNE100 香港证 中 国 16,800. 28 ies 凯莱英 004Z06 券交易 香港 00 2,657,930.52 1.33 Tianjin 所 Co Ltd Hua Hong 华虹半 HK0000 香港证 中 国 109,000 29 Semicondu 导体 218211 券交易 香港 .00 2,647,326.16 1.33 ctor Ltd 所 注：上表所用证券代码采用 ISIN 代码。 7.5 报告期内权益投资组合的重大变动 7.5.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的权益投资明细 金额单位：人民币元 序号 公司名称（英文） 证券代码 本期累计买入金额 占期初基金资产净 值比例(%) 1 Bilibili Inc KYG1098A1013 8,205,251.71 3.59 2 Tencent Holdings KYG875721634 7,692,306.36 3.36 Ltd 3 Kuaishou KYG532631028 6,919,064.87 3.02 Technology 4 Tsingtao Brewery CNE1000004K1 5,743,472.63 2.51 Co Ltd Kingdee 5 International KYG525681477 5,459,364.37 2.39 Software Group Co Ltd China Resources 6 Beer Holdings Co HK0291001490 4,551,224.28 1.99 Ltd Hainan Meilan 7 International CNE1000003B2 4,414,967.70 1.93 Airport Co Ltd Chow Tai Fook 8 Jewellery Group KYG211461085 4,202,730.95 1.84 Ltd 9 Poly Property CNE100003PV3 4,137,843.68 1.81 Services Co Ltd 10 Xtep International KYG982771092 4,067,193.56 1.78 Holdings Ltd 11 Microsoft Corp US5949181045 3,855,620.91 1.69 12 Alibaba Group KYG017191142 3,710,930.45 1.62 Holding Ltd 13 JD.com Inc KYG8208B1014 3,698,277.18 1.62 China Resources 14 Power Holdings Co HK0836012952 3,499,249.62 1.53 Ltd 15 China Feihe Lt KYG2121Q1055 3,422,669.44 1.50 d Fuyao Glass 16 Industry Group Co CNE100001TR7 3,368,737.57 1.47 Ltd 17 WuXi AppTec Co Ltd CNE100003F19 3,157,988.13 1.38 Hong Kong 18 Exchanges & HK0388045442 2,778,812.08 1.21 Clearing Ltd Smoore Internat 19 ional Holdings L KYG8245V1023 2,556,306.45 1.12 td 20 Meituan KYG596691041 2,445,353.54 1.07 注：1、上表所用证券代码采用 ISIN 代码； 2、买入包括基金二级市场上主动的买入、新股、配股、债转股、换股及行权等获得的股 票； 3、买入金额按买入成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 7.5.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的权益投资明细 金额单位：人民币元 序号 公司名称（英文） 证券代码 本期累计卖出金额 占期初基金资产净 值比例(%) 1 QUALCOMM Inc US7475251036 10,280,733.65 4.49 2 Sirnaomics Ltd KYG2050P1028 8,766,567.90 3.83 3 NVIDIA Corp US67066G1040 8,080,258.56 3.53 4 Wuxi Biologics KYG970081173 7,669,913.37 3.35 Cayman Inc Sunny Optical 5 Technology Group KYG8586D1097 7,662,250.31 3.35 Co Ltd China Resources 6 Beer Holdings Co HK0291001490 4,977,871.56 2.18 Ltd 7 Advanced Micro US0079031078 4,855,296.92 2.12 Devices Inc 8 Pharmaron Beijing CNE100003PG4 4,441,669.56 1.94 Co Ltd Country Garden 9 Services Holdings KYG2453A1085 4,412,183.70 1.93 Co Ltd 10 WuXi AppTec Co Ltd CNE100003F19 3,926,895.64 1.72 11 ENN Energy KYG3066L1014 3,549,671.57 1.55 Holdings Ltd 12 Microsoft Corp US5949181045 3,454,204.63 1.51 China Resources 13 Power Holdings Co HK0836012952 2,442,669.31 1.07 Ltd 14 Weichai Power Co CNE1000004L9 2,271,170.54 0.99 Ltd 15 Bilibili Inc KYG1098A1013 1,767,252.63 0.77 16 Zhongsheng Group KYG9894K1085 1,663,905.76 0.73 Holdings Ltd 17 Meituan KYG596691041 1,550,124.47 0.68 18 Hua Hong HK0000218211 1,274,711.60 0.56 Semiconductor Ltd 19 Ganfeng Lithium Co CNE1000031W9 1,232,676.67 0.54 Ltd 20 CIFI Ever Sunshine KYG2139U1067 1,177,699.00 0.51 Services Group Ltd 注：1、上表所用证券代码采用 ISIN 代码； 2、卖出主要指二级市场上主动的卖出、换股、要约收购、发行人回购及行权等减少的股 票； 3、卖出金额按卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 7.5.3 权益投资的买入成本总额及卖出收入总额 单位: 人民币元 买入成本（成交）总额 89,787,890.54 卖出收入（成交）总额 88,352,719.74 注：买入股票成本、卖出股票收入均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 7.6 期末按债券信用等级分类的债券投资组合 本基金本报告期末未持有债券。 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 本基金本报告期末未持有债券。 7.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明细 本基金本报告期末未持有金融衍生品。 7.10 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细 本基金本报告期末未持有基金。 7.11 投资组合报告附注 7.11.1 基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形 本基金投资的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 7.11.2 基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库 本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。 7.11.3 期末其他各项资产构成 单位：人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 - 2 应收清算款 3,453,722.61 3 应收股利 393,693.42 4 应收利息 - 5 应收申购款 1,118,199.44 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 4,965,615.47 7.11.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 7.11.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 无。 7.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 无。 §8 基金份额持有人信息 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位：份 持有人结构 持有人户数 户均持有的 机构投资者 个人投资者 （户） 基金份额 占总份额比 占总份额比例 持有份额 例（%） 持有份额 （%） 21,102 5,788.34 180,030.53 0.15 121,965,468.20 99.85 8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 项目 持有份额总数 占基金总份额比例（%） （份） 基金管理人所有从业人员持有本基金 408,599.49 0.00 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 项目 持有基金份额总量的数量区间（万份） 本公司高级管理人员、基金投资和研究 50~100 部门负责人持有本开放式基金 本基金基金经理持有本开放式基金 0 §9 开放式基金份额变动 单位：份 基金合同生效日（2016 年 3 月 9 日） 243,722,985.20 基金份额总额 本报告期期初基金份额总额 115,027,874.72 本报告期基金总申购份额 27,544,622.57 减：本报告期基金总赎回份额 20,426,998.56 本报告期基金拆分变动份额 - 本报告期期末基金份额总额 122,145,498.73 注：1、报告期期间基金总申购份额含红利再投、转换入份额； 2、报告期期间基金总赎回份额含转换出份额。 §10 重大事件揭示 10.1 基金份额持有人大会决议 本报告期内，本基金未召开基金份额持有人大会。 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 本报告期内，基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 本报告期内，无涉及基金管理业务、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。 10.4 基金投资策略的改变 本报告期内基金投资策略未有改变。 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 本基金的审计机构为普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙），该审计机构自基金合同 生效日起向本基金提供审计服务，无改聘情况。 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 本报告期内，基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受到稽查或处罚。 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位：人民币元 股票交易 应支付该券商的佣金 券商名称 交易单 占当期股票成 占当期佣金 备注 元数量 成交金额 交总额的比例 佣金 总量的比例 (%) (%) Daiwa - 178,140,610 100.00 64,635.97 100.00 - Capital .24 Markets 平安香港 - - - - - - CLSA - - - - - - CCB Internat - - - - - - ional CMB Internat - - - - - - ional CSI Global - - - - - - Markets Limited China Internat ional - - - - - - Capital Corporat ion China Merchant s Securiti - - - - - - es Internat ional Citigrou - - - - - - p Credit Suisse - - - - - - Securiti es Essence Internat - - - - - - ional Everbrig ht Sun - - - - - - Hung Kai Goldman - - - - - - Sachs Haitong Internat - - - - - - ional Securiti es Shenwan Hongyuan - - - - - - Securiti es 注：交易单元的选择标准和程序：为保障公司境外证券投资的顺利开展，基金管理人选择综合实力强、研究能力突出、合规经营的证券经营机构，向其租用专用交易单元。 （1）选择标准： a)经营行为规范，在最近一年内无重大违规行为。 b)具有较强的综合研究能力：能及时、全面、定期提供高质量的关于宏观、行业、资本市场、个股分析的报告及量化、衍生品和国际市场的研究服务支持。 c)建立了广泛的信息网络，能及时提供准确的信息资讯服务。 d)与其他证券经营机构相比，能够提供最佳交易执行和优惠合理的佣金费率。 （2）选择程序 a)本基金管理人根据上述标准考察后确定选用交易账户的证券经营机构。 b)基金管理人与所选定的证券经营机构办理开立账户事宜，并通知基金托管人。 10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 金额单位：人民币元 债券交易 债券回购交易 权证交易 基金交易 占当期 占当期债 占当期 占当期 券商名称 债券成 券回购成 权证成 基金成 成交金额 交总额 成交金额 交总额的 成交金额 交总额 成交金额 交总额 的比例 比例(%) 的比例 的比例 (%) (%) (%) Daiwa Capital - - - - - - - - Markets 平安香港 - - - - - - - - CLSA - - - - - - - - CCB - - - - - - - - International CMB - - - - - - - - International CSI Global Markets - - - - - - - - Limited China - - - - - - - - International Capital Corporation China Merchants - - - - - - - - Securities International Citigroup - - - - - - - - Credit Suisse - - - - - - - - Securities Essence - - - - - - - - International Everbright - - - - - - - - Sun Hung Kai Goldman Sachs - - - - - - - - Haitong International - - - - - - - - Securities Shenwan Hongyuan - - - - - - - - Securities 10.8 其他重大事件 序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 工银瑞信基金管理有限公司关于旗 1 下公开募集证券投资基金执行新金 中国证监会规定的媒介 2022 年 1 月 1 日 融工具准则的公告 关于工银瑞信香港中小盘股票型证 2 券投资基金（QDII）基金经理变更 中国证监会规定的媒介 2022 年 1 月 12 日 的公告 工银瑞信基金管理有限公司关于在 3 直销电子自助交易系统开展货币市 中国证监会规定的媒介 2022 年 3 月 11 日 场基金赎回转申购及赎回转认购费 率优惠活动的公告 工银瑞信基金管理有限公司关于终 4 止北京唐鼎耀华基金销售有限公 中国证监会规定的媒介 2022 年 4 月 28 日 司、北京植信基金销售有限公司办 理旗下基金相关销售业务的公告 §11 影响投资者决策的其他重要信息 11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 无。 11.2 影响投资者决策的其他重要信息 无。 §12 备查文件目录 12.1 备查文件目录 1、中国证监会准予工银瑞信香港中小盘股票型证券投资基金（QDII）募集申请的注册文件； 2、《工银瑞信香港中小盘股票型证券投资基金（QDII）基金合同》； 3、《工银瑞信香港中小盘股票型证券投资基金（QDII）托管协议》； 4、《工银瑞信香港中小盘股票型证券投资基金（QDII）招募说明书》； 5、基金管理人业务资格批件、营业执照； 6、基金托管人业务资格批件、营业执照； 7、报告期内基金管理人在规定媒介上披露的各项公告。 12.2 存放地点 基金管理人或基金托管人的住所。 12.3 查阅方式 投资者可于营业时间免费查阅，或登录基金管理人网站查阅。也可在支付工本费后，在合理时间内取得上述文件的复印件。 投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人——工银瑞信基金管理有限公司。 客户服务中心电话：400-811-9999 网址：www.icbccs.com.cn 工银瑞信基金管理有限公司 2022 年 8 月 31 日